ANALIZA ECONOMICO-FINANCIAR 1.

Se cunosc urmtoarele date: ACTIV Active imobilizate nete Stocuri Clieni Creane diverse Titluri de plasament Disponibiliti PASIV 1.836Capitaluri proprii 35Provizioane pentru riscuri 1.393mprumuturi termen lung 672Datorii furnizori 2.509Alte datorii pe termen scurt 701Credite bancare termen scurt

1.861 145 1.027 194 3.336 583

S se calculeze necesarul de fond de rulment. Fondul de rulment, reprezint partea din capitalul permanent destinat i utilizat pentru finanarea curent de exploatare. Rezult faptul c putem vorbi de un fond de rulment antecalculat sau normativ i un fond de rulment existent sau efectiv utilizat. Nevoia de fond de rulment este un element de activ i reprezint activele circulante ce trebuie finanate din fondul de rulment n consecin, nevoia de fond de rulment este egal cu activele circulante fr disponibiliti din care scdem datoriile curente. n vederea analizei echilibrului financiar pe termen lung, se va calcula fondul de rulment (FR). FR total = total capitaluri permanente total utilizri pe termen lung = (capitaluri proprii + mprumuturi pe termen lung) active imobilizate FR total = (1861 + 1027) 1836 = 1027 FR propriu = capitaluri proprii active imobilizate FR propriu = 1861 1836 = 25 Fondul de rulment este pozitiv, acest lucru certific deci o stare de echilibru financiar. Necesarul de fond de rulment (NFR). NFR = stocuri + creane datorii pe termen scurt NFR = 35 + 672 3336 = - 2629 NFR exploatare = stocuri i creane din activitatea de exploatare datorii legate de activitatea de exploatare NFR exploatare = 35 + 672 194 = 513 2. Se cunosc urmtoarele date conform tabelului de mai jos:

Se cere: Nr. Indicatori Simbol UM P0 P1 % crt. 1 Cifra de afaceri (mil CA lei 190000 193000 lei) 2 Numrul mediu de Pers. 53 30 personal 3 Numrul mediu de zile 225 230 zile lucrate 4 Durata medie a zilei ore 7,8 7,2 de lucru 1. S se calculeze ritmul de cretere; 2. S se determine productivitatea anual a muncii, productivitatea zilnic i orar; 3. S se analizeze influena variaiei timpului de munc asupra productivitii anuale a muncii; 4. S se analizeze corelaia dintre indicii productivitii muncii. Rezolvare: Din analiza datelor din tabel se constat o modificare a cifrei de afaceri, astfel: CA = CA1 CA0 = 193000 190000 = + 3000 mil. lei ICA = CA1/CA0 = 101,6 % Aceast cretere este datorat urmtorilor factori: Numrul maxim de salariai, adic limita superioar n care se poate nscrie firma pentru utilizarea eficient a factorului munc: Nmax = N0 x I CA/100, n care ICA este prevzut fa de perioada precedent. Astfel, ICA = 1,016 i Nmax = 53 x 1,016 = 53,848 = 54 Numrul salariailor iniial era n limitele maxim admise, dar aveau un numr mediu de zile lucrate mai mic i o durat medie a zilei de lucru mai mare, ns, n urmtoarea perioad numrul salariailor a sczut, dar s-a mrit numrul mediu de zile lucrate i s-a micorat durata medie a zilei de lucru. n practic, pentru analiza productivitii se utilizeaz un sistem de indicatori prin care se exprim fie cantitatea de produse obinute cu o anumit cheltuial de munc, fie cheltuiala de munc efectuat pentru obinerea unei uniti de produs. n primul caz, productivitatea muncii (W) se exprim ca raport ntre volumul produciei (Q) sau cifra de afaceri (CA) i cheltuielile de munc (T) efectuate:

iar n cel de-al doilea caz se utilizeaz raportul invers:

n raport de cheltuielile de munc se deosebesc:

Productivitatea anual cnd cheltuielile de munc sunt exprimate prin numrul mediu scriptic (total personal sau muncitori) :

Productivitatea zilnic cnd cheltuielile de munc sunt exprimate prin consumul de timp om-zile:

Productivitatea orar cnd cheltuielile de munc sunt exprimate prin consumul de timp om-ore:

Total om zile lucrate = Numrul mediu de zile lucrate x Numrul mediu de personal Total om ore lucrate = Numrul mediu de zile lucrate x Numrul mediu de personal x Durata medie a zilei de lucru 3

CA (cifra de afaceri) este exprimat n milioane lei n calculele exerciiului propus. Conform datelor problemei i aplicnd formulele de calcul obinem: Nr. Indicatori crt. 1 Cifra de afaceri mil lei 2 Numrul mediu de personal 3 4 5 6 7 8 9 Numrul mediu de zile lucrate Durata medie a zilei de lucru Total om zile lucrate Total om ore lucrate Productivitate anual (Wa mii lei) Productivitate zilnic (Wz mii lei) Productivitate orar (Wh mii lei)

Simbol CA

UM lei Pers. zile ore zile ore

P0 190000 53 225 7,8 11925 93015 3584906 15932,91 2042,68

P1 193000 30 230 7,2 6900 49680 6433333 27971,01 3884,86

% 101,6 56,6 102,22 97,83 x x 179,45 175,54 190,18

Rezult c toi indicatorii valorici nregistreaz creteri fa de nivelul prevzut, dar n proporii diferite. Astfel: IWa>IWz, ca urmare a creterii numrului mediu de zile lucrate, iar IWz<IWh, datorit micorrii duratei medii a zilei de lucru. Efectul acestor fenomene asupra productivitii anuale, poate fi pus n eviden pe baza relaiei: Wa = NzNhWh. n baza datelor din tabelul de mai sus, situaia se prezint astfel: Wa = 6433333 - 3584906 = + 2848427 mii lei, din care datorit modificrii: Numrului mediu de zile lucrate: Nz1Nh0Wh0 - Wa0 = 2307,82042,68 - 3584906 = 3664568 - 3584906 = = + 79662 mii lei Duratei medii a zilei de lucru: Nz1Nh1Wh0 - Nz1Nh0Wh0 = 2307.22042,68 - 3664568 = 3382678 - 3664568 = = - 281890 mii lei Productivitii orare:

Wa1- Nz1Nh1Wh0 = 6433333 - 3382678 = + 3050655 mii lei Utilizarea incomplet a timpului de munc, inclusiv n cadrul zilei, a condus la diminuarea productivitii anuale cu 200228 mii lei ( + 79662 mii lei - 281890 mii lei = = - 200228 mii lei) ceea ce constituie o rezerv care trebuie sa fie pus n valoare n perioada urmtoare. 3. Se cunosc urmtoarele date conform tabelului de mai jos: Nr. crt. 1 2 3 3.1.

Indicatori (persoane) Numrul mediu de personal Intrri n cursul perioadei Plecri n cursul perioadei Din care plecri din motive nejustificate

P0 254 19 21 5

P1 250 17 54 21

Se cere s se analizeze evoluia stabilitii personalului. Rezolvare: n legtur direct cu dinamica personalului este stabilitatea acestuia n cadrul ntreprinderii, care constituie o condiie important pentru utilizarea eficient a forei de munc. Mobilitatea forei de munc apare att sub forma intrrilor, ct i a ieirilor, indiferent de cauza generatoare. Totui, trebuie sa se fac distincie ntre circulaie i fluctuaie. Circulaia forei de munc reprezint micarea personalului n cursul unei perioade (intrri i ieiri) determinat de cauze social-economice (pensionare, decese, transferuri, restrngerea activitii etc.). Pentru caracterizarea acestui fenomen se folosesc indicatorii:

coeficientul intrrilor = Intrri n cursul perioadei / Numrul mediu de personal coeficientul plecrilor = Plecri n cursul perioadei / Numrul mediu de personal coeficientul micrii totale = ( Intrri + Ieiri ) / Numrul mediu de personal

n cadrul plecrilor poate fi remarcat fluctuaia forei de munc, ca un fenomen anormal, reprezentnd plecrile din ntreprinderi fr aprobarea conducerii ntreprinderii sau ca urmare a nerespectrii legislaiei muncii. Coeficientul de fluctuaie se stabilete ca raport ntre totalul celor plecai din cauzele menionate i numrul mediu de personal. Conform datelor date n exerciiu i aplicnd calculul indicatorilor rezult urmtoarele rezultate evideniate n tabelul de mai jos:

Nr. crt. 1 2 3

Indicatori (persoane) Numrul mediu de personal Intrri n cursul perioadei Plecri n cursul perioadei 5

P0 254 19 21

P1 250 17 54

3.1. 4. 5. 6.

Din care plecri din motive nejustificate Coeficientul intrrilor Coeficientul plecrilor din care fluctuaii Coeficientul micrii totale

5 0,074 0,08 0,02 0,16

21 0,068 0,22 0,08 0,28

Rezult c din punct de vedere al stabilitii situaia s-a nrutit, ntruct au crescut micarea total i fluctuaia. Efectuarea unor studii cu caracter sociologic, pot pune n eviden i aspecte privind inteniile personalului n ceea ce privete rmnerea sau nu n cadrul ntreprinderii, cu motivaia respectiv. Asemenea aspecte trebuie cunoscute de conducerea ntreprinderii, n formularea politicii de personal.