1.

Az Enron-Andersen-gy (2002/6 - Hatresetek)

2. Az Enron-Andersen-gy
Vilgszerte az rdeklds kzppontjba lltotta az egsz tancsadi, knyvvizsgli
szakmt az amerikai Enron energetikai vllalat ltvnyos sszeomlsa, s vele
kapcsolatban az Arthur Andersen (AA) tevkenysge krli botrny. A trvnyhozk az
Atlanti-cen mindkt partjn szigor szablyozst srgetnek, elssorban a tancsadsi s
az auditlsi tevkenysg mg hatrozottabb sztvlasztst szorgalmazzk.

talakulban a knyvvizsgl szakma

A gazdasgi let oly sok terlethez hasonlan most mr a knyvvizsgl szakmrl is
elmondhatjuk: az Enron-csd s vele sszefggsben az Arthur Andersen-botrny utn az
let mr nem lesz olyan, mint amilyen korbban volt. Vilgszerte nvekszik az igny a
magntulajdonban lv knyvvizsgl s tancsad vllalkozsok nagyobb ellenrzsre,
tevkenysgk tlthatbb ttelre. Mert br a knyvvizsgl cgek mkdsnek
elvileg ppen a dolgok feltrsa az alapja, a kzvlemny szemben ezeket a vllalatokat
az utbbi idben mindinkbb a megkzelthetetlensg, az tlthatatlansg, mr-mr a
titokzatossg aurja veszi krl.

Kapcsold tevkenysgek
Az Enron botrnya s az Andersen ebben viselt felelssge j megvilgtsba helyezi a
knyvvizsglkat. Az Egyeslt llamokban az 1929-es tzsdekrach nyomn tettk
ktelezv azt, hogy a tzsdn jegyzett cgek knyveit kls szakrtk vizsgljk t. Az
sszeomlsban ugyanis nem kis szerepet jtszott, hogy a cgek akkoriban (is) szvesen
kozmetikztk mrlegeiket. gy tnik fl, ez a gyakorlat azta nem sokat vltozott, taln
csak annyiban, hogy egyes esetekben a vllalatok most mr kls tancsadk segtsgt
veszik ignybe a kellemetlen mrlegadatok eltntetsre.
A knyvvizsglk tevkenysge krli tisztnltst akadlyozza, hogy az auditl cgek
sokszor tancsadk is a cgeknl. vek ta jellemz az a tendencia, hogy nvekszik a
tancsadsbl szrmaz rbevtel arnya: 1993-ban a megbzsi djak 31 szzalka
szrmazott tancsadsbl, 1999-ben mr 51 szzalka.
Az International Accounting Bulletin beszmolja szerint a PricewaterhouseCoopersnl
(PwC) pldul 2001-ben vilgviszonylatban a bevtel 40 szzalkt tette ki az auditlsi
tevkenysgrt kapott honorrium, 29 szzalka szrmazott vezetsi tancsadsbl, a
tbbit adtancsadsrt, illetve a befektetsekkel, pnzgyekkel kapcsolatos (corporate
finance) feladatok elvgzsrt kaptk.
Az Egyeslt llamokban tbb mint 500 knyvvizsgl cg tevkenysgnek ttekintse
utn kiderlt: az gyfelek ltal auditlsi djknt kifizetett minden egyes dollrra 2,69
dollr nem auditlsi tevkenysgrt kifizetett honorrium jutott. Ugyanennek a
szaklapnak a beszmolja szerint a legnagyobb arnytalansgot a Bellevue (Washington)

szkhely energetikai cgnl, a Puget Energynl fedeztk fel. Ez a vllalat a PwC-nek

mindssze 534 ezer dollrt fizetett az auditlsrt, 17 millit pedig konzultnsi djknt.
Msknt szmolva: 30 vnyi auditlsi dj ll szemben egyvnyi nem auditlsi
tevkenysgre kifizetett sszeggel.
De ugyanilyen egyenltlensgekre bukkantak a Marriott Internationalnl is: ez a
nemzetkzi szllodai cg az Arthur Andersennek valamivel tbb mint egymilli dollrt
fizetett auditlsrt, mikzben 30 milli dollrt meghalad sszeget az informcis
technolgirt, illetve egyb szolgltatsokrt.

Feldarabolva
Magyarorszg mellett a rgi tovbbi hat orszgban olvad ssze az Ernst & Young s az
Arthur Andersen, a fzit a tervek szerint jnius vgig szeretnk tet al hozni. A magyar
egysgek sszefondsa rvn mretben felteheten a PricewaterhouseCoopers mgtt a
msodik legnagyobb knyvvizsgl jhet ltre. A kzelmltban a KPMG hasonl
trgyalsokat kezdett az Andersen kzp-eurpai egysgeivel, megllapods azonban nem
szletett, aminek okt nem hoztk nyilvnossgra. Az j cg az Ernst & Young nevet viszi
tovbb, a cgvezets tovbbra is az Ernst & Young jelenlegi vezet partnereinek kezben
marad.

Andersen-mese
S miknt a Marriottnl, az Enronnl is ketts minsgben volt partner az Arthur
Andersen. A knyvvizsgl a 80-as vek ta volt az amerikai energetikai trsasg kls
auditl cge, a 90-es vek kzepn azonban jabb megbzatssal bvlt a tevkenysge:
a bels audittal, ami gyakorlatilag azt jelentette, hogy egyfell bels ellenrzsi
feladatokat ltott el, msfell hitelestette az ves mrlegben szerepl adatokat. Az
Andersen 2000-ben 25 milli dollros djat kasszrozott az Enrontl az auditlsrt s 27
millit a tancsadsrt.
De a kapcsolat mg ennl is sszetettebb volt: az Enron bels pnzgyi csapatban
tbben az Andersen egykori zlettrsai voltak. A meglehetsen zrzavaros, s egyelre
tlthatatlan gy fokozatosan tereblyesedett. Kezddtt azzal, hogy az Egyeslt
llamok fennllsa ta legnagyobb vllalati sszeomlst jelentette be tavaly
decemberben az Enron, amikor kzlte: hatalmas adssgai miatt csdeljrst
kezdemnyez. Megkezddtt a csdbrsgi vizsglat, s kiderlt, hogy nincs minden
rendben a trsasg mrlege krl.
Ezt megersti a hivatalos knyvvizsgl, az Arthur Andersen is, mondvn: az auditls
sorn nekik is feltnt, hogy a cg mintha szndkosan el akarna hallgatni ellk bizonyos
informcikat. m az gy hirtelen fordulatot vesz, s az Andersen vezeti elismerik, hogy
a knyvvizsglnak is van nmi szerepe a zrzavaros helyzet kialakulsban, mivel
alkalmazottai, pontosabban a houstoni kirendeltsg munkatrsai semmistettek meg tbb
ezer - elektronikus s papron lv - dokumentumot.

Erre az Enron \"nagyon dhs lesz\", s az iratok megsemmistse miatt felmondja az

Arthur Andersennel az egyttmkdst. Ksbb az Andersen visszakozik, mondvn,
valban megsemmistettek dokumentumokat, de ez nem a fels vezets utastsra
trtnt, hanem a trsasg egyik vezet zlettrsa tntette el a paprokat. Ennek ellenre az
Andersen vezrigazgatja gy dnt, hogy tvozik a trsasg lrl.
Az igazsggyi minisztrium, a kongresszus illetkes bizottsga megkezdi a vizsgldst,
majd vdat emel az Arthur Andersen ellen az igazsgszolgltats akadlyoztatsa cmn.
Majd vratlan fordulat kvetkezik: bnsnek vallja magt az AA partnere az iratok
megsemmistsben. David Duncan elismeri, hogy a dokumentumok eltntetsvel azt
akartk elrni, hogy az amerikai tzsdefelgyelet (SEC) ne tudjon nyomra bukkanni az
Enron csdjt okoz pnzgyi machinciknak.
Az t legnagyobb tancsad s knyvvizsgl 2001-ben
Cg

rbevtel(Mrd USD) Ltszm(ezer f)

PwC

21,6

170 254

D&T

12,4

95 447

KPMG

11,7

103 000

Ernst & Young

9,9

83 932

Arthur Andersen 9,3

84 394

Forrs: cgkzls

Elprtol gyfelek
A vdemels nyomn ktsgess vlt a knyvvizsgl cg jvje, mivel vrhatan
felgyorsul gyfeleinek elvndorlsa. A vilgszerte 85 ezer ft foglalkoztat vllalat az v
els hnapjaiban 40 gyfelt vesztette el, kztk olyan jelentseket, mint a FedEx, a
Delta Air Lines, a Freddie Mack vagy a Merck and Co., mikzben a msik ngy nagy
knyvvizsgltl sszesen vlt meg ennyi gyfl. A trsasg az eset nyomn Amerikban
tbb milli dollr rtkben polgri perekkel is knytelen szembenzni.
A bizalmatlansgot csak nveli, hogy az Andersen az elmlt idszakban mr kt msik
amerikai cg, a hulladkok hasznostsval foglalkoz Waste Management s a
csomagolanyag-gyrt Sunbeam Corp. esetben is hibzott, st a befektetkkel kttt
egyezsg miatt tbb milli dollr kifizetsre is knyszerlt.

Az AA a lemorzsolds s az elvndorls meglltsa rdekben szeretett volna mg a

vrhat vdemels eltt fzira lpni fbb rivlisainak egyikvel, de ez az elkpzelse
vgl is meghisult: az Ernst & Young, a Deloitte & Touche, a PwC s a KPMG egyarnt
elllt, hogy \"szrstl-brstl\" megvegye a vllalatot, mondvn: megvrjk, amg
tisztzdnak az Andersennel kapcsolatos vdak.
Ugyanakkor az Amerikn kvli egysgek j rsze mr tprtolt a konkurencihoz: a
PwC- lett a hongkongi s a knai egysg, az Ernst & Young az ausztrl rszleg, a
KPMG Eurpban igyekszik ersteni pozciit. A Deloitte & Touche Tohmatsunak
szmos orszgban sikerlt megegyeznie a helyi Andersen-kpviselettel a partnerek s az
ott dolgoz szakemberek tvtelrl. prilis vgig Eurpa ht orszgban
(Spanyolorszg, Belgium, Hollandia, Dnia, Nagy-Britannia, Svdorszg, Olaszorszg),
tovbb Kanadban, az Egyeslt llamokban (csak az adtancsads terletn),
Mexikban, Brazliban s Tajvanban rtak al megllapodst a kt cg kpviseli. Az
Ernst & Young Nmetorszgban lesz az Andersen fzis partnere, s Kelet-Eurpban
erst (lsd keretes rsunkat).
Sokakban persze megfogalmazdik az a krds is, hogy egyltaln letben tarthat-e az
Arthur Andersen? A trsasgbl mr eddig is sok zlettrs kivlt, s a 28 ezer embert
foglalkoztat amerikai rszlegbl hamarosan akr hatezer munkatrsat is elkldhetnek.
Egy Houston krnyki fejvadsziroda arrl szmolt be, hogy egy hten bell legalbb
1000 megkeresst kapott vezet beoszts, \"andersenes\" munkatrsaktl. A szakmban
tbben azt valsznstik, hogy nagyjbl egy ven bell eldlhet az AA sorsa, akr
elads, akr fzi rvn.

Vltoztatsok a teljes bizalomrt

Az Egyeslt llamokban nem egy esetben fordult el, hogy nagynev knyvvizsgl
cgek vllalati gyfelk megbzsbl flrevezet vagy egyenesen hamis jelentseket
tettek kzz. A verseny lezdsvel egyre nagyobb nyoms nehezedett a vllalatok
vezetsre, hogy vrl vre nvekv nyeresget s ezzel sszefggsben folyamatosan
nvekv rszvnyrfolyamokat produkljanak, s ezrt a knyvvizsgl cgektl is
nagyobb egyttmkdst, egyfajta zleti partnersget kvntak, ami sokszor tnyleges
hamistsokba, botrnyokba torkollott.
Ezek az gyek bizalmi vlsgba sodortk az egybknt nagyra becslt knyvvizsgli
szakmt, s egyttal rvilgtanak arra, mennyire fontos, hogy az auditlk mindig az
elrsoknak megfelelen vgezzk munkjukat. Hiszen ha egy knyvvizsgl egy
mrlegre rmondja az \"ment\", akkor a rszvnyesek, a szlltk, a hitelezk, minden,
az adott cggel zleti kapcsolatban ll partner nyugodtan alhat: rendben vannak a
vllalat pnzgyei.
Hogy mennyire bizalmi krdsrl van sz, az is bizonytja, hogy egy-egy flrelps mint legutbb az Andersen - vtizedek tisztessges munkjt dntheti romba. ppen
ezrt egyre ersebbek azok a hangok, amelyek srgetik: vltoztatni kellene a
knyvvizsglk eddig alapveten nszablyoz, nellenrz mdszerein. Ez azt jelenti,

hogy a jvben komolyabb szablyozsra lesz szksg, a vilg klnbz orszgaiban

vrhatan szigortsokat vezetnek be a knyvvizsgli piacon.
A PricewaterhouseCoopers pldul mris dollrmillis vesztesgeket szenvedett el
amiatt, mert Szingaprban a kormnyzat elrta a bankoknak, hogy tvenknt vltsanak
knyvvizsglt.
Az amerikai tzsdefelgyelet (SEC) vrhatan mg kemnyebben fellp az audit s a
tancsadsi tevkenysg sztvlasztsrt, st az amerikai kongresszusban tbben is
llami feladatt tennk a vllalati knyvvizsglatot. rvelsk szerint ezzel elkerlhetk
lennnek azok az rdekkonfliktusok, amelyek jelenleg tszvik a szakmt. Az llami
beavatkozs mellett kardoskodk szerint ezt a feladatot a SEC lthatn el - a vllalatok a
tzsdefelgyelet szakembereivel llnnak kapcsolatban, s a knyvvizsgl cgek helyett
nekik fizetnk a megbzsi djat, az esetleg lls nlkl marad auditorokat
pedig \"felszvhatn\" a SEC.
Az Eurpai Uniban inkbb az a terv krvonalazdik, hogy a vllalatoknak bizonyos id
elteltvel knyvvizsglt kellene vltaniuk. Az Eurpai Bizottsg illetkesei mjusra
terveztk az erre vonatkoz javaslat elterjesztst. Ebben a rotci mellett az is szerepel,
hogy pontosan meg kellene hatrozni: a knyvvizsglat mellett milyen egyb feladatokat
vllalhat el egy auditl cg.
S hogy milyen kiltsokkal kecsegtetnek ezek a reformok? Arthur Lewitt, a SEC
nemrgiben leksznt elnke utalt arra, hogy egyszer - kt ve - mr megprblkozott a
szigortssal: azt akarta elrni, hogy a knyvvizsglk ne vgezhessenek tancsadi
tevkenysget azoknl a cgeknl, amelyeknek a mrlegt hitelestik. Prblkozsai
azonban csak rszeredmnyeket hoztak.
Krds, hogy mit szl mindehhez a szakma. A 3700 aktv tagot tmrt Magyar
Knyvvizsgli Kamara (MKVK) elnke, Sugr Dezs arra utalt: nem lenne szerencss
nhny korrupcigyans gybl az egsz knyvvizsgl szakmra messzemen
kvetkeztetseket levonni, mint ahogyan az sem lenne j, ha a kicsiket s a nagyokat egy
kalap al vennk, s a nagy cgekbl indulnnak ki, amikor az esetleges szigortsokrl
esik sz.

Szigor szablyok
Egyre tbbet hallani ugyanis arrl, hogy a lehetsges visszalseket elkerlend a
cgeknl szervezetileg is kln kellene vlasztani az auditlsi s tancsadsi
tevkenysget - ahogyan ez nhny knyvvizsgl multinl mr meg is trtnt -, ez
azonban mst jelent egy nagy, s mst egy nhny fs knyvvizsgl cg esetben. Mint
az MKVK elnke fogalmaz, a sok megbzssal s gyfllel rendelkez nagy
trsasgoknak nem okozna klnsebb gondot a tancsadsi rszleg levlasztsa, a
kisebbek azonban nem tudnak berendezkedni arra, hogy intzmnyes formban
elklntsk a kt tevkenysget.

Nyilvnval, hogy az auditls alapveten bizalmi szakma - hiszen a knyvvizsglk

eltt a vllalatok \"meztelenre vetkznek\" -, de mint ilyen, rendkvl szigor s rszletes
szablyok vonatkoznak a mkdsre. Ahhoz, hogy egy knyvvizsgl megbzhat,
vals kpet tudjon kialaktani az adott cg pnzgyi-jvedelmi-vagyoni helyzetrl, igen
sok felttelnek kell megfelelnie - a legmagasabb szint szakmai kpzettsg, kamarai
tagsg, etikai kdex betartsa -, s nem utolssorban fggetlennek kell lennie, hiszen e
nlkl nem tud befolysmentesen tletet alkotni a vllalat helyzetrl.
A knyvvizsglk mkdsnek alfja s megja a magyar nemzeti knyvvizsglati
standardok s az etikai kdex, amelyek minden rszletre kiterjeden szablyozzk a
tevkenysgket. Az etikai kdexben szerepel tbbek kztt, hogy a knyvvizsgl nem
vgezhet olyan tevkenysget, ami veszlyezteti a fggetlen knyvvizsgli vlemny
kialaktst, korltozza trgyilagossgt.
Munkjt a nemzetkzi mdszertani elvek s szablyok szerint kell vgeznie - az MKVK
az idn janurtl alkalmazza ktelezen a nemzetkzi eljrsi szabvnyok alapjn
kialaktott magyar nemzeti knyvvizsglati standardokat -, amelyek egyik sarkalatos
pontja, hogy a kzreadott mdszertani elvek alapjn vgzett knyvvizsglatot a
knyvvizsglnak mindig dokumentlnia kell. A knyvvizsglnak titoktartsi
ktelezettsge van, a vizsglat sorn tudomsra jutott informcit kteles bizalmasan
kezelni.
Az esetleges sszefrhetetlensgrl szlva Sugr Dezs elmondta, hogy a Magyar
Knyvvizsgli Kamarrl szl trvny rtelmben a szablyok mg azt is elrjk,
hogy a knyvvizsglk az ves beszmol hitelestsn tlmenen a cgeknl milyen
ms feladatot vllalhatnak el. \"Betonszably\", hogy knyvvezetst nem vgezhetnek
ugyanannl a szervezetnl. Az adtancsads viszont nmagban nehezen, vagy
egyltaln nem vlaszthat el a knyvvizsglattl, hiszen amikor az ves beszmolt
hitelesti, akkor egyttal rendszerszemlleti adellenrzst is vgez.
Mindamellett nincs az a szably, amit ne lehetne megszegni, vagy szemet hunyni
bizonyos hinyossgok felett, ezrt Sugr Dezs rendkvl fontosnak tartja az ellenrzst.
Magyarorszgon mr folyamatban van a minsg-ellenrzsi rendszer kialaktsa,
amelyet a tervek szerint az idn fognak bevezetni.
Ezt a kamara szakemberei vgzik majd, s minden knyvvizsglra legalbb tvenknt
sor kerl, a knyesebb terleteken - pldul bankoknl, tzsdn jegyzett cgeknl tevkenyked knyvvizsglknl 3 vente lesz vizsglat.

Csdtrtnet
Az Enron-Andersen-trtnet fbb llomsai: * 2001. december 2. Slyos pnzgyi
helyzetre, tetemes adssgra hivatkozva az Enron csdeljrst kr maga ellen. * 2001.
december 13. Az Arthur Andersen knyvvizsgl cg vezeti azt lltjk, hogy az Enron
bizonyos informcikat elhallgatott ellk a cg pnzgyi helyzetre vonatkozan. *
2001. december 18. Az Enron alkalmazottai s befekteti knnyek kztt szmolnak be az

amerikai kongresszusban arrl, hogy az Enron sszeomlsa miatt elvesztettk egsz letk
munkjt. * 2002. janur 9. Az amerikai igazsggyi minisztrium bngyi vizsglatot
indt az Enron csdje kapcsn. * 2002. janur 10. Az Andersen elismeri, hogy munkatrsai
az Enron auditlsa sorn fontos dokumentumokat semmistettek meg. * 2002. janur 17.
Az Enron felmondja az egyttmkdst az Andersennel, mert az megsemmistett bizonyos
dokumentumokat. * 2002. janur 23. Lemond Kenneth Lay, az Enron elnkvezrigazgatja, mondvn: a vizsglatok kzepette nem tud a trsasg talaktsra
koncentrlni. * 2002. janur 24. Az Andersen vezeti elismerik, hogy a cg egyik vezet
partnere a felels azrt, hogy az Enron auditlsa sorn komoly mennyisg
dokumentumot semmistettek meg. * 2002. janur 25. ngyilkossgot kvet el a cg volt
alelnke, Clifford Baxter, aki ellenezte az adssgeltntet knyvelsi machincikat. *
2002. februr 4. Elzetes szakrti vlemnyek szerint az Enron szisztematikusan
meghamistotta a vllalat eredmnyeit, becsapta a rszvnyeseket, mikzben a
cscsvezetk dollrmillikat vettek ki a cgbl. * 2002. februr 21. Az Egyeslt llamok
egyik csdbrsga pnzgyi ellenrzst rendel el az Enron legnagyobb divzijnl, az
Enron North Americnl. * 2002. mrcius 2. Lemond az Arthur Andersen vezrigazgatja.
* 2002. mrcius 19. Az amerikai igazsggyi minisztrium vdat emel az Andersen ellen
az igazsgszolgltats akadlyoztatsa cmn. * 2002. prilis 10. Bnsnek vallja magt az
Arthur Andersen partnere az Enron tbb ezer dokumentumnak megsemmistsben.
David Duncan kijelenti, tettrt hajland vllalni a felelssget