Volume 2

17-1

CHAPTER

17

INVESTMENTS

Intermediate Accounting
IFRS Edition
Kieso, Weygandt, and Warfield
17-2

Investments
Investments

Debt Investments

Investments in
Equity Securities

Amortized cost

Fair value

Impairment of value

Fair value

Equity method

Fair value option

Consolidation

Transfers between
categories

Summary of debt
investment accounting

17-3

Other Reporting
Issues

Fair value controversy

Summary

Accounting
Accounting for
for Financial
Financial Assets
Assets
Aset Finansial

Kas

Investasi ekuitas perusahaan lain (saham biasa atau

saham preferen).

Hak kontraktual untuk menerima kas dari pihak lain

(loans, piutang, dan obligasi).

IASB menghendaki agar perusahaan mengklasifikasi aset

keuangan ke dalam dua kategori pengukuran, yaitu amortized
cost dan fair value tergantung keadaan.
17-4

Accounting
Accounting for
for Financial
Financial Assets
Assets
Dasar Pengukuran
IFRS menghendaki agar perusahaan mengukur aset finansial
berdasarkan dua kriteria:

Model bisnis perusahaan untuk mengelola aset

keuangan; dan

Karakteristik arus kas kontraktual aset keuangan

Hanya investasi utang seperti piutang, pinjaman (loan), dan investasi

obligasi yang memenuhi dua kriteria di atas yang dicatat sebesar
amortized cost. Seluruh investasi utang lainnya dicatat sebesar fair
value.
17-5

Accounting
Accounting for
for Financial
Financial Assets
Assets
Dasar Pengukuran
Investasi Ekuitas umumnya dicatat dan dilaporkan sebesar
fair value.
Ringkasan Pendekatan Akuntansi Investasi

17-6

Illustration 17-1

Debt
Debt Investments
Investments
Investasi Utang disifati oleh pembayaran kontraktual pada
tanggal tertentu atas

Pokok utang dan

Bunga atas pokok utang yang outstanding.

Perusahaan mengukur investasi sebesar

17-7

amortized cost atau

fair value.

Debt
Debt InvestmentsAmortized
InvestmentsAmortized Cost
Cost
Ilustrasi: Pada tanggal 1 Januari 2011, Robinson Company
membeli obligasi Evermaster Corporation yang memiliki nilai
nominal $100,000 dan tingkat bunga 8%. Robinson membayar
sebesar $92,278. Obligasi ini akan jatuh tempo tanggal 1
Januari 2016 dan menghasilkan pendapatan bunga 10%;
bunga nominal dibayarkan setiap tanggal 1 Juli dan 1 Januari.

1 Januari 2011
Investasi Utang
Kas
17-8

92,278
92,278

Debt
Debt InvestmentsAmortized
InvestmentsAmortized Cost
Cost
Illustration 17-3

17-9

Debt
Debt InvestmentsAmortized
InvestmentsAmortized Cost
Cost
Ilustrasi: Robinson mencatat penerimaan bunga tengah
tahunan pertama pada tanggal 1 Juli 2011 sebagai berikut:
1 July 2011
Kas
Investasi Utang
Pendapatan Bunga

17-10

4,000
614
4,614

Debt
Debt InvestmentsAmortized
InvestmentsAmortized Cost
Cost

31 December 2011: Mencatat piutang bunga

Piutang Bunga
Investasi Utang
Pendapatan Bunga

17-11

4,000
645
4,645

Debt
Debt InvestmentsAmortized
InvestmentsAmortized Cost
Cost
Pelaporan Investasi Obligasi sebesar Amortized Cost
(lihat tabel amortisasi pada slide 17-13)

17-12

Illustration 17-3

Debt
Debt InvestmentsAmortized
InvestmentsAmortized Cost
Cost
Illustration 17-3

17-13

Debt
Debt InvestmentsAmortized
InvestmentsAmortized Cost
Cost
Ilustrasi: Disumsikan bahwa pada tanggal 1 November 2013,
Robinson menjual investasinya pada kurs 99.75 ditambah
bunga. Robinson mencatat amortisasi diskon sebagai berikut:
1 November 2013

Investasi Utang
Pendapatan Bunga

$522 = 4/6 x $783

17-14

522
522

Debt
Debt InvestmentsAmortized
InvestmentsAmortized Cost
Cost
Perhitungan keuntungan atau kerugian realisasi
Illustration 17-4

Kas
Pendapatan Bunga (4/6 x $4,000)
Investasi Utang
Laba Penjualan Investasi Utang
17-15

102,417
2,667
96,193
3,557

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Debt investments at fair value mengikuti perlakuan
akuntansi yang sama dengan investasi utang held-forcollection selama periode pelaporan, yaitu dicatat sebesar
amortized cost.
Namun, pada setiap tanggal pelaporan, perusahaan

Menyesuaikan amortized cost ke fair value.

Keuntungan atau kerugian yang belum direalisasi,

dilaporkan sebagai bagian dari net income (fair value
method).

17-16

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Ilustrasi: Pada tanggal 1 Januari 2011, Robinson Company
membeli obligasi Evermaster Corporation yang memiliki nilai
nominal $100,000 dan tingkat bunga 8%. Robinson membayar
sebesar $92,278. Obligasi ini akan jatuh tempo tanggal 1
Januari 2016 dan menghasilkan pendapatan bunga 10%;
bunga nominal dibayarkan setiap tanggal 1 Juli dan 1 Januari.

17-17

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Jurnal yang dibuat sama dengan jurnal pada DI-AC.

17-18

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Illustration: Untuk menerapkan pendekatan fair value,
Robinson menentukan bahwa, karena ada penurunan tingkat
bunga, nilai wajar investasi utang naik menjadi $95,000 pada
tanggal 31 Desember 2011.
Illustration 17-5

Penyesuaian NW Sekuritas
L/R Kepemilikan YBDIncome
17-19

1,463
1,463

Debt
Debt InvestmentsAmortized
InvestmentsAmortized Cost
Cost
Illustration 17-3

17-20

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Penyajian Statemen Keuangan
Illustration 17-6

17-21

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Ilustrasi: Pada tanggal 31 Desember 2012, jika nilai wajar
investasi sebesar $94,000.
Illustration 17-7

L/R Kepemilikan YBDIncome

Penyesuaian NW Sekuritas
17-22

2,388
2,388

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Penyajian Statemen Keuangan
Illustration 17-8

17-23

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Illustration 17-7

Ilustrasi: Pada tanggal 1 November 2013, Robinson menjual

investasi pada kurs 99 plus bunga berjalan.
Satu-satunya perbedaan terjadi pada tanggal 31 Desember
2013.
Karena obligasi tidak lagi dimiliki oleh Robinson, rekening
Penyesuaian NW Sekuritas dilaporkan sebesar NOL.
Robinson membuat jurnal eliminasi rekening penilaian sbb:
Penyesuaian NW Sekuritas
L/R Kepemilikan YBDIncome
17-24

925
925

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Income Effects on
Debt Investment
(2011-2013)

Illustration 17-9

17-25

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Ilustrasi (Portfolio of Securities): Webb Corporation memiliki
dua investasi utang yang dicatat sebesar fair value. Posisi
investasi per 31 Desember 2011 adalah:
Illustration 17-10

17-26

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Ilustrasi (Portfolio of Securities): Webb membuat jurnal
penyesuaian pada tanggal 31 Desember 2011 untuk mencatat
penurunan nilai dan untuk mencatat rugi sebagai berikut.

L/R Kepemilikan YBDIncome

Penyesuaian NW Sekuritas

17-27

9,537
9,537

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Ilustrasi (Penjualan Investasi): Pada tanggal 1 Juli 2012,
Webb Corporation menjual obligasi dengan harga $90,000 saat
obligasi tersebut memiliki amortized cost sebesar $94,214.
Illustration 17-11

Kas
Rugi Penjualan Investasi Utang
Investasi Utang
17-28

90,000
4,214
94,214

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Ilustrasi (Penjualan Investasi Utang): Webb melaporkan rugi
realisasi ini pada seksi Other income and expense statemen
laba. Jika tidak ada pembelian dan penjualan obligasi pada
tahun 2012, maka pada tanggal 31 Desember 2012, Webb
melaporkan sebagai berikut:
Illustration 17-12

17-29

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Jurnal yang dibuat adalah:

Penyesuaian Nilai Wajar Sekuritas

L/R Kepemilikan YBDIncome

17-30

4,537
4,537

Debt
Debt InvestmentsFair
InvestmentsFair Value
Value
Penyajian Statemen Keuangan
Illustration 17-13

17-31

Fair
Fair Value
Value Option
Option
Perusahaan memiliki opsi untuk melaporkan aset keuangan
pada nilai wajar. Opsinya adalah

Diterapkan berdasarkan instrument-by-instrument basis

dan

Umumnya tersedia hanya ketika perusahaan pertama kali

aset finansial atau menimbulkan kewajiban finansial.

Jika sebuah perusahaan memilih untuk menggunakan opsi

fair value, perusahaan mengukur instrumen ini fair value
sampai perusahaan tidak lagi mempunyai kepemilikan.
17-32

Fair
Fair Value
Value Option
Option
Ilustrasi: Hardy Company membeli obligasi yang dikeluarkan
oleh German Central Bank. Hardy merencanakan untuk
memiliki investasi utang tersebut sampai jatuh tempo dalam
lima tahun. Pada tanggal 31 Desember2011, amortized cost
investasi ini adalah 100,000; dan fair value pada tanggal 31
Desember 2011, adalah 113,000. Jika Hardy memilih opsi fair
value, perusahaan membuat jurnal pada tanggal 31 Desember
2011 sebagai berikut:
Investasi UtangObligasi German

L/R Kepemilikan YBDIncome

17-33

4,537
4,537

Summary
Summary of
of Debt
Debt Investment
Investment Accounting
Accounting
Illustration 17-14

17-34