ANALISIS TINGKAT PROFITABILITAS DENGAN METODE ANALISIS

SENSITIVITAS LABA PADA BANK GO PUBLIK DI BEI (Studi Kasus Pada Bank
Central Asia dan Bank Rakyat Indonesia) PERIODE 2008-2010

SKRIPSI
Diajukan Untuk Memenuhi Tugas dan Syarat-syarat
Guna Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi Jurusan
Studi Manajemen Pada Fakultas Ekonomi
Universitas Muhammadiyah Surakarta
Disusun oleh :
SRI WAHYUDI
B 100 070 152

FAKULTAS EKONOMI MANAJEMEN

UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH SURAKARTA
2013

ii

SRI WAHYUDI
B. 100 070 152
EKONOMI MANAJEMEN
ANALISIS

TINGKAT

PROFITABILITAS

DENGAN METODE ANALISIS SENSITIVITAS

LABA PADA BANK GO PUBLIK DI BEI (Studi
Kasus Pada Bank Central Asia dan Bank Rakyat
Indonesia) PERIODE 2008-2010

Surakarta,Juni 2013

SRI WAHYUDI
iii

MOTTO
Sabar adalah cara utama menangani kesulitan agar mampu menuju
kemenangan gemilang. Sabar bukan berarti pasrah terhadap keadaan tetapi
tenang namun pasti dalam mencari penyelesaian. (Syech Abdul Kadir AL
Jaelani).

Sesungguhnya sesudah kesulitan itu ada kemudahan, maka apabila telah

selesai (segala urusan), maka kerjakanlah (urusan yang lain) dendan
sungguh-sungguh. (Q.S AL Insyiirah : 67)

Dengan nama Allah aku bertawakal kepada-Nya, dan tiada daya dan
kekuatan kecuali karena pertolongan Allah. (HR Abu Daud)

iv

PERSEMBAHAN
Karya sederhana ini saya persembahkan kepada Bapak
dan Ibu tersayang yang mungkin tidak sebanding
dengan seluruh cinta yang telah Bapak dan Ibu berikan
tapi semoga dapat membahagiakan Bapak dan Ibu.
Teruntuk calon istriku tercinta yang kelak akan
menemaniku selamanya.
Serta untuk saudara, sahabat, teman dan Almamaterku.

KATA PENGANTAR

Assalamualaikum Wr. Wb.

Puji syukur penulis panjatkan kepada Allah SWT, atas limpahan rahmat dan
hidayahnya sehingga skripsi ini dapat diselesaikan dengan baik.
Penyusunan skripsi yang berjudul ANALISIS TINGKAT PROFITABILITAS
DENGAN METODE ANALISIS SENSITIVITAS LABA PADA BANK GO PUBLIK
DI BEI (Studi Kasus Pada Bank Central Asia dan Bank Rakyat Indonesia) PERIODE
2008-2010.
Ini merupakan tugas akhir penulis dalam menyelesaikan studi dan memenuhi salah
satu syarat untuk mendapatkan gelar sarjana ekonomi manajemen di Universitas
Muhammadiyah Surakarta.
Dalam proses penulisan dan penyusunan skripsi ini penulis banyak mendapatkan
bantuan dari berbagai pihak dengan segala kerendahan hati, penulis mengucapkan banyak
terima kasih kepada:
1. Allah SWT yang Maha Besar dan Maha segalanya dan Nabi Muhammad SAW, serta
umatnya yang telah berjuang menegakkan kebenaran dijalan islam.
2. Bapak Dr. Triyono, SE,MSi selaku Dekan Ekonomi Universitas Muhammadiyah
Surakarta.
3. Bapak Drs. Agus Muqorobin, SE.MM selaku Ketua Jurusan Manajemen Fakultas
Ekonomi Universitas Muhammadiyah Surakarta.
vi

4. Bapak Drs. M. Nasir, MM selaku Pembimbing utama yang banyak memberikan

bimbimbingan, pengarahan, dan saran dalam penyusunan skripsi ini.
5. Bapak dan Ibu Dosen Fakultas Ekonomi Universitas Muhammadiyah Surakarta, yang
telah memberikan bekal baik ilmu maupun budi pekerti kepada penulis.
6. Bapak dan Simbok tercinta terima kasih atas segala dukungan, dorongan, pengorbanan,
bimbingan, nasehat dan kasih sayang kalian yang tak pernah Saya lupakan.
7. Denok dan mas Nono tersayang terima kasih dukungannya.
8. Buat sahabat-sahabatku Tyan, Ican, Samson, Ari, terima kasih atas kritik, saran dan
doanya.
9. Buat kakak-kakak (Kust, Eko, Ade) terima kasih atas kehebohan yang selalu menghibur
hati, dukungan dan bantuannya.
10. Teman-teman JBS group (mas Joko, mas Iwan, mas Ican, mas Kuntoro, Tyan)
terimakasih atas bantuan dan kecrohannya selama ini.
11. Teman-teman kelas F Manajemen, terima kasih telah memberi banyak kenangan dan
memberi pengalaman baik yang tidak pernah ada sebelumnya.
12. AD 4091 DM kuda hitamku yang membawa aku awal kuliah ke Solo, AD 3376 QM si
hitam yang setia. Terima kasih kalian telah menemani dan pengalaman-pengalamanku
ada bersama kalian.
13. Dan buat semuanya yang telah membatu pembuatan kisah-kisah perkuliahan dan
waktunya demi terselesainya skripsi ini yang tidak bisa saya tuliskan satu persatu.

vii

Sebagai penutup, penulis menyadari bahwa karya ini masih jauh dari sempurna, dan dengan
adanya banyak keterbatasan mudah-mudahan skripsi yang sederhana ini dapat bermanfaat
bagi semua pihak yang membutuhkan.
Akhirnya penulis hanya dapat berdoa semoga Allah Swt senantiasa melimpahkan
rahmat dan hidayah-Nya kepada kita semua. Amien.

Wassalamualaikum wr. Wb.

Surakarta,

Juni 2013

Penulis

viii

DAFTAR ISI

Halaman
HALAMAN JUDUL.....................................................................................

HALAMAN PENGESAHAN .......................................................................

ii

HALAMAN PERNYATAAN KEASLIAN SKRIPSI ..................................

iii

HALAMAN MOTTO ...................................................................................

iv

HALAMAN PERSEMBAHAN ....................................................................

KATA PENGANTAR...................................................................................

vi

DAFTAR ISI ................................................................................................

ix

DAFTAR TABEL.........................................................................................

xii

DAFTAR GAMBAR ....................................................................................

xiv

ABSTRAK....................................................................................................

xv

BAB I PANDAHULUAN
A. Latar Belakang Masalah................................................................

B. Perumusan Masalah ......................................................................

C. Pembatasan Masalah .....................................................................

D.Tujuan Penelitian...........................................................................

E. Manfaat Penelitian.........................................................................

F. Sistematika Penulisan ....................................................................

BAB II LANDASAN TEORI

A. Manajemen Keuangan dan Pasar uang...........................................
ix

1. Manajemen Keuangan ..............................................................

2. Pasar Uang ...............................................................................

B. Bank Umun dan Bank Go Public ...................................................

C. Sistem Akuntasi Perbankan............................................................

11

1. Karakteristik Usaha Perbankan .................................................

11

2. Dasar dasar Akuntasi Perbankan ............................................

14

3. Laporan Keuangan bank bank Indonesia ................................

16

D.Metode Analisis Prifitabilitas.........................................................

29

1. Pengertian Profitabilitas............................................................

29

2. Analisis Rasio Profitabilitas......................................................

29

E. Analisis Sensitivitas Laba ..............................................................

33

1. Spread Analysis........................................................................

34

2. Rate / Level Analysis................................................................

36

3. Retur On Equity Analysis .........................................................

37

BAB III METODELOGI PENELITIAN

A. Kerangka Penelitian......................................................................

38

B. Populasi dan Sample.....................................................................

39

C. Data dan Sumber Data ...................................................................

39

D.Metode Pengumpulan Data ............................................................

40

E. Metode Analisis data .....................................................................

40

1. Spread Analysis........................................................................

40

2. Rate / Level Analysis................................................................

42

3. Retur On Equity Analysis .........................................................

43

BAB IV ANALISA DATA DAN PEMBAHASAN

A. Sejarah Singkat Perusahaan ..........................................................
x

48

1. Bank Central Asia.....................................................................

48

2. Bank Rakyat Indonesia .............................................................

49

B. Analisis Profitabilitas.....................................................................

51

1. Gross Profit Margin ( GPM ) ....................................................

53

2. Net Profit Margin ( NPM )........................................................

53

3. Return On Asset ( ROA )..........................................................

54

4. Return On Total Loan ( ROTL ) ...............................................

55

5. Interest Expense and Deposit ( IROD ) .....................................

55

C. Analisis Profitabilitas Dengan Metode Analisis Sensitivitas Laba

(ASL)............................................................................................

57

1. Spread Analysis........................................................................

57

2. Rate / Level Analysis................................................................

60

3. Retur On Equity Analysis .........................................................

67

BAB V PENUTUP
A. Kesimpulan ................................................................................

70

B. Saran saran ................................................................................

71

DAFTAR PUSTAKA
LAMPIRAN - LAMPIRAN

xi

DAFTAR TABEL
Tabel

Halaman

3.1

Kerangka Kerja Spread Analysis .....................................................

44

3.2

Kerangka Kerja Rate / Level analysis I ............................................

45

3.3

Kerangka Kerja Rate / Level analysis II ...........................................

45

4.1

Komponen Rasio Profitabilitas Bank Rakyat Indonesia di BEI ........

51

4.2

Komponen Rasio Profitabilitas Bank Central Asia di BEI................

51

4.3

Tingkat Rasio Profitabilitas Bank Rakyat Indonesia di BEI..............

52

4.4

Tingkat Rasio Profitabilitas Bank Central Asia di BEI.....................

52

4.5

Tingkat Perubahan Dalam Aktiva Produktif, Pendapatan Dari

Aktiva Produktif, Total Sumber Dana dan Biaya Sumber Dana Untuk Bank
Rakyat

4.6

Indonesia ..........................................................................

58

Tingkat Perubahan Dalam Aktiva Produktif, Pendapatan Dari

aktiva Produktif, Total Sumber Dana dan Biaya Sumber Dana
Untuk Bank Central Asia ...............................................................

58

4.7

Rate / Level Analysis I tahun 2008 2009 Bank Central Asia .........

61

4.8

Rate / Level Analysis I tahun 2008 2009 Bank Rakyat Indonesia ..

61

4.9

Rate / Level Analysis II tahun 2008 2009 Bank Central Asia ........

62

4.10

Rate / Level Analysis Ii tahun 2008 2009 Bank Rakyat Indonesia .

62

xii

4.11

Komposisi Terbesar Sumber dan Penggunaan Dana Bank Central

Asia.................................................................................................

4.12

Komposisi Terbesar Sumber dan Penggunaan Dana Bank Rakyat

Indonesia .........................................................................................

4.13

66

Level Rage Multiplier dan Komponen Pembentuknya Pada Bank ...

Central Asia.....................................................................................

4.14

65

67

Level Rage Multiplier dan Komponen Pembentuknya Pada Bank

Rakyat Indonesia .............................................................................

xiii

68

DAFTAR GAMBAR

Gambar

Halaman

3.1 Pencarian ROE .......................................................................................

xiv

46

ABSTRAK
Sri Wahyudi, 2013. ANALISIS TINGKAT PROFITABILITAS DENGAN METODE
ANALISIS SENSITIVITAS LABA PADA BANK GO PUBLIC DI BEI STUDI KASUS
PADA BANK CENTRAL ASIA DAN BANK RAKYAT INDONESIA PERIODE 20082010. Falkutas Ekonomi Universitas Muhammadiyah Surakarta.
Analisis laporan keuangan merupakan salah satu proses akuntansi yang penting. Laporan
keuangan bertujuan menyediakan informasi yang berhubungan dengan posisi keuangan. Kinerja
serta pengambilan keputusan ekonomi. Analisis informasi akuntansi yang penting adalah
mengetahui efektifitas suatu badan usaha bank dalam memperoleh laba dengan menggunakan
analisis profitabilitas.
Analisis profitabilitas yang digunakan adalah analisis rasio-rasio profitabilitas. Selama
tahun 2008 sampai tahun 2010 rasio profitabilitas pada Bank Central Asia dan Bank Rakyat
Indonesia menunjukkan tingkat yang berfluktuatif. Dengan analisis rasio ini dapat diketahui
kenaikan dna penurunan pendapatan yang terjadi tetepi tidak dapat menunjukkan secara rinci
faktor-faktor penyebab perubahan tingkat profitabilitas tersebut. Untuk menunjang dan
melengkapi analisis rasio profitabilitas digunakan metode sensitivitas yakni suatu kerangka kerja
analisis yang secara sensitif menyebabkan perubahan terhadap tingkat profitabilitas. Rate/level
analysi yang bertujuan mengukur perubahan pendapatan dan biaya bunga yang disebabkan
perubahan tingkat bunga dan saldo aktiva dan return on equity analysis menunjukkan semua
faktor yang berpengaruh besar terhadap return on analysis sehubungan dengan hasil spread
analysis dan rate level analysis.
Hasil perhitungan menggunakan analisis sensitivitas laba menunjukkan faktor yang
berpengaruh terhadap perubahan tingkat profitabilitas Bank Central Asia dan Bank Rakyat
Indonesia adalah perubahan saldo aktiva produktif dan kewajiban. Kenaikan yang tinggi pada
aktiva produktif akan memberikan pendapatan yang cukup besar, sebaliknya kenaikan yang
tinggi pada sumber dana akan meningkatkan biaya.
Dengan analisis terpenting bagi bank adalah simpanan masyarakat dan penggunaan dana
yang terbesar adalah pada kredit yang diberikan, maka perlu adanya peningkatan dalam
pengumpulan dana dari masyarakat dalam mencapai tingkat profitabilitas yang ingin dicapai.
Keyword : profitabilitas, analisis sensitivitas laba, spead analysis, rate/level analysis,return on
equity analysis
Surakarta,

Juni 2013

Penulis

xv