Anda di halaman 1dari 7

Akuntansi untuk investasi dengan metode 

ekuitas ‐ ilustrasi 
PT Investor mengakuisisi 40% saham biasa (ordinary share) PT Asosiasi pada tanggal 1 Januari 20x2. PT Investor 
dianggap memiliki pengaruh signifikan (significant influence) atas PT Asosiasi. Dalam laporan keuangan terpisah 
(separate financial statement)—laporan keuangan badan hukum, PT Investor mencatat investasinya di PT Asosiasi 
dengan metode kos (cost method). Akan tetapi, dalam rangka mematuhi ketentuan IAS 28, PT Investor juga harus 
menyiapkan laporan keuangan entitas ekonomi yang menunjukkan bagiannya dalam asset netto (net asset) PT 
Asosiasi. 

Berikut adalah informasi relevan pada tanggal akuisisi dan pada tahun yang berakhir tanggal 31 Desember 20x3. 

PT Asosiasi's balance sheet as at 1 January 20x2
Book Fair
Value Value
Fixed assets $     250.000 $     300.000
Inventory         150.000         150.000
Accounts receivable         120.000         120.000
Cash           45.000           45.000
Total assets $     565.000 $     615.000

Accounts payable $     245.000 $     245.000


Share capital         200.000
Retained earnings         120.000
Equity and liabilities $     565.000 $     615.000

Income statement for the year ended 31 December 20x3
PT I PT A
Sales $  8.000.000 $  1.500.000
Cost of sales    (5.500.000)       (900.000)
Gross profit     2.500.000         600.000
Operating expenses net of other income    (1.000.000)       (400.000)
Net profit before tax     1.500.000         200.000
Tax expense       (300.000)          (40.000)
Net profit     1.200.000         160.000
Dividends declared       (200.000)       (100.000)
Net profit attributable to shareholders     1.000.000           60.000
Retained earnings, 1 January 20x3     2.500.000         180.000
Retained earnings, 31 December 20x3 $  3.500.000 $     240.000
 

Balance sheet as at 31 December 20x3
PT I PT A
Investment in PT A $     600.000
Fixed assets     4.000.000 $     400.000
Inventory     2.000.000         200.000
Accounts receivable     1.000.000           35.000
Cash         120.000           20.000
Total assets $  7.720.000 $     655.000

Accounts payable $  1.220.000 $     215.000


Share capital     3.000.000         200.000
Retained earnings     3.500.000         240.000
Equity and liabilities $  7.720.000 $     655.000
 
Fakulta Ekonomi  http://www.warsidi.com  Universitas Jenderal Soedirman 
 

Informasi tambahan: 

(a) Sisa umur manfaat asset tetap pada tanggal akuisisi adalah 4 tahun, tanpa nilai sisa. 
(b) Penjualan persediaan (inventory) yang terjadi selama tahun 20x2 dan 20x3 adalah sebagai berikut: 

20x2 20x3
Sales from PT A to PT I $ 300.000
Original cost     240.000
Gross profit on transfer $    60.000
Percentage unsold to third‐party at year‐end 60% 10%

Sales from PT I to PT A $ 600.000
Original cost     450.000
Gross profit on transfer $ 150.000
Percentage unsold to third‐party at year‐end 30%
 

(c) PT Asosiasi menyerahkan asset tetap kepada PT Investor pada tanggal 1 Juli 20x2, dengan rincian sebagai 
berikut: 

Date of transfer 1 July 20x2
Original cost $100.000
Accumulated depreciation ‐20.000
Net of book value at transfer date $80.000
Transfer price $120.000
Remaining useful life at transfer date 4 years
Residual value 0 

(d) Modal saham (share capital) PT Asosiasi tidak berubah sejak tanggal akuisisi. 
(e) Tarif pajak yang berlaku 40%, dan penyesuaian nilai wajar harus memperhitungkan pajak. 

Instruksi 
1. Siapkan ayat‐ayat jurnal dalam rangka penerapan akuntansi ekuitas (equity accounting) untuk tahun yang 
berakhir tanggal 31 Desember 20x3. 
2. Sajikan laporan keuangan PT Investor untuk tahun yang berakhir tanggal 31 Desember 20x3 setelah menerapkan 
akuntansi ekuitas untuk investasinya di PT Asosiasi. 

Solusi 
1. Ayat jurnal akuntansi ekuitas 

Jurnal 1: Mengakui bagian PT Investor atas laba ditahan PT Asosiasi setelah tanggal akuisisi 

Dr Investment in PT Asosiasi 24.000
Cr Retained earnings 24.000

Laba ditahan PT A per 1 Januari 20x3 $ 180.000
Laba ditahan PT A per tanggal akuisisi (120.000)
Perubahan laba ditahan PT A $    60.000
Persentase kepentingan 40%
Bagian PT I atas perubahan laba ditahan $    24.000  

Penjelasan:  Ayat jurnal ini mencatat kembali efek kumulatif ayat‐ayat jurnal akuntansi ekuitas pada periode‐periode 
sebelumnya. Perubahan laba ditahan dari tanggal akuisisi hingga awal periode “menangkap” laba kumulatif PT 
Asosiasi setelah akuisisi dengan memperhitungkan dividen yang diumumkan selama kurun waktu itu. Karena laporan 

Fakulta Ekonomi  http://www.warsidi.com  Universitas Jenderal Soedirman 


keuangan terpisah disusun berdasarkan metode kos, ayat jurnal ini diperlukan untuk menyatakan kembali laba 
menurut metode ekuitas hingga akhir periode sebelumnya. 

Jurnal 2: Penyesuaian atas laba belum direalisasi (unrealized profit) dalam saldo awal asset tetap 

Dr Retained earnings 12.800
Cr Investment in PT Asosiasi 12.800

Harga transfer $ 120.000
Nilai buku netto (80.000)
Laba belum direalisasi 40.000
Beban pajak atas laba belum direalisasi (20%) (8.000)
Laba belum direalisasi setelah pajak 32.000
Persentase kepentingan 40%
Bagian PT I atas laba belum direalisasi setelah pajak $    12.800  

Penjelasan: Ayat jurnal ini diperlukan untuk menghapus bagian PT Investor atas laba belum direalisasi pada awal 
periode yang sedang dilaporkan. Perhatikan, penyesuaian ini hanya sebesar persentase kepentingan investor atas 
laba belum direalisasi dan setelah diperhitungkan pajak. Karena akuntansi ekuitas tidak menggabungkan masing‐
masing asset dan kewajiban baris per baris, penyesuaian atas asset tetap yang dicatat terlalu tinggi (overstated) dan 
asset pajak tangguhan (deferred tax asset) hanya mempengaruhi akun investasi di PT Asosiasi. Akun tersebut 
mencerminkan bagian PT Investor atas asset netto PT Asosiasi. 

Jurnal 3: Penyesuaian atas depresiasi setelah pajak atas laba belum direalsisasi dalam asset tetap 

Dr Investment in PT Asosiasi 1.600
Cr Retained earnings 1.600

Kelebihan depresiasi atas asset tetap periode sebelumnya
1 Juli ‐ 31 Desember: ($40.000/4)*50% $      5.000
Pajak atas kelebihan depresiasi (20%) (1.000)
Koreksi kelebihan depresiasi setelah diperhitungkan pajak $      4.000
Persentase kepentingan 40%
Bagian PT I atas koreksi kelebihan depresiasi $      1.600  

Penjelasan: Terkait dengan jurnal 2, ayat jurnal ini dimaksudkan untuk mengoreksi kelebihan depresiasi terhadap 
akun investasi dalam PT Asosiasi. Laba ditahan dikredit karena koreksi ini berdampak kepada bertambahnya laba 
kumulatif. Penyesuaian hanya dilakukan untuk setengah tahun untuk periode 1 Juli 20x2 (tanggal penyerahan) 
hingga 31 Desember 20x2 (akhir periode sebelumny/awal periode yang sedang dilaporkan). 

Jurnal 4: Penyesuaian atas depresiasi tambahan atas asset tetap berdasarkan nilai wajar 

Dr Retained earnings 4.000
Cr Investment in PT Asosiasi 4.000

Depresiasi tambahan atas asset tetap berdasar nilai wajar
Tahun 20x2: ($300.000 ‐ $250.000)/4 $    12.500
Perhitungan pajak atas depresiasi tambahan (20%) (2.500)
$    10.000
Persentase kepentingan 40%
Bagian PT I atas depresiasi tambahan atas asset tetap $      4.000  

Penjelasan: Karena kos akuisisi mencerminkan nilai wajar PT Asosiasi, selisih lebih nilai wajar atas nilai buku secara 
implisit tercakup dalam akun investasi di PT Asosiasi. Terkait dengan asset yang dapat diidentifikasi (identifiable 
asset) seperti asset tetap, selisih lebih itu harus diamortisasi, karena PT Investor “secara efektif membeli” asset tetap 
itu melalui transaksi yang wajar. Dengan metode akuntansi ekuitas, asset tetap tidak diakui secara terpisah dan akun 
investasi mencerminkan asset netto PT Asosiasi yang menjadi bagian PT Investor, sehingga tambahan depresiasi 
Fakulta Ekonomi  http://www.warsidi.com  Universitas Jenderal Soedirman 
dikredit secara langsung ke akun investasi. Depresiasi didebet ke laba ditahan, karena penyesuaian atas tambahan 
depresiasi ini terkait dengan periode‐periode sebelumnya. 

Jurnal 5: Penyesuaian atas laba belum direalisasi dalam saldo awal persediaan 

Dr Retained earnings 11.520
Cr Investment in PT Asosiasi 11.520

Harga transfer $ 300.000
Kos persediaan bagi PT A (240.000)
Laba atas transfer $    60.000
Persentase belum terjual per 31 Desember 20x2 60%
Laba belum direalisasi per 31 Desember 20x2 $    36.000
Penghitungan pajak atas laba belum direalisasi (20%) (7.200)
Laba belum direalisasi setelah pajak $    28.800
Persentase kepentingan 40%
Bagian PT I atas laba belum direalisasi $    11.520  

Penjelasan: Ayat jurnal ini mencatat kembali penyesuaian atas laba belum direalisasi dalam saldo persediaan hingga 
awal periode yang dilaporkan. 

Jurnal 6: Mereklasifikasi penghasilan dividen sebagai pengurangan investasi 

Dr Dividend income 40.000
Cr Investment in PT Asosiasi 40.000

Dividen yang diumumkan PT A $ 100.000
Persentase kepentingan 40%
Bagian PT I atas dividen yang diumumkan $    40.000  

Penjelasan: Ayat jurnal ini bukan ayat jurnal eliminasi tetapi reklasifikasi. Dengan metode kos, laporan keuangan 
terpisah PT Investor melaporkan penghasilan dividen. Akan tetapi, menurut akuntansi ekuitas, bagian investor atas 
laba yang dilaporkan perusahaan asosiasi, bukan dividen, yang merupakan penghasilan dari investasi. Penghasilan 
dividen justru harus dihapuskan dari laporan laba‐rugi dan dikredit ke (mengurangi) investasi di perusahaan asosiasi. 

Jurnal 7: Mengakui laba setelah pajak PT Asosiasi untuk periode yang sedang dilaporkan 

Dr Investment in PT Asosiasi 58.400
Dr Share of tax of PT Asosiasi 14.600
Cr Share of profit before tax of PT Asosiasi 73.000  

Penjelasan: Ayat jurnal ini dimaksudkan untuk mengakui penghasilan menurut akuntansi ekuitas. Dengan ayat jurnal 
di atas, investor sebenarnya “mengkapitalisasi” laba dengan menaikkan saldo investasi ketika perusahaan asosiasi 
melaporkan laba. Bagian PT Investor atas pajak PT Asosiasi harus diakui secara terpisah. Bagian PT Investor atas laba 
sebelum pajak PT Asosiasi harus disesuaikan terlebih dahulu atas depresiasi untuk periode sekarang atas selisih nilai 
wajar – nilai buku, pengakuan laba yang sudah direalisasi dari penjualan ke atas (upstream sales) pada tahun 
sebelumnya, serta penghapusan laba yang belum direalisasi dari penjualan ke bawah periode sekarang. 

Penghitungan bagian PT Investor atas laba sebelum pajak PT Asosiasi sebesar $73.000 dan atas beban pajak PT 
Asosiasi sebesar $14.600 adalah sebagai berikut: 

Fakulta Ekonomi  http://www.warsidi.com  Universitas Jenderal Soedirman 


Bagian PT I atas laba sebelum pajak PT A
Laba sebelum pajak PT A $  200.000
Depresiasi atas selisih nilai wajar ‐ nilai buku
($50.000/4)      (12.500)
Koreksi atas kelebihan depresiasi asset tetap dari
periode sekarang (penjualan ke atas)
($40.000/4)       10.000
Realisasi laba dalam persediaan awal (penjualan
ke atas)
(50%*$60.000)       30.000
Laba belum direalisasi dalam persediaan akhir
(penjualan ke bawah)
(30%*$150.000)      (45.000)
Laba sebelum pajak PT A disesuaikan $  182.500
Bagian PT I (40%) $    73.000

Bagian PT I atas beban pajak PT A
Beban pajak PT A
Pajak atas depresiasi selisih nilai buku ‐ nilai waja $    40.000
(20%*$12.500)        (2.500)
Pengaruh pajak koreksi atas kelebihan depresiasi
(20%*$10.000)          2.000
Pajak atas realisasi laba dalam persediaan awal
(20%*$30.000)          6.000
Pajak atas laba belum direalisasi dalam persediaan
akhir
(20%*$45.000)        (9.000)
Beban pajak PT A disesuaikan $    36.500
Bagian PT I (40%) $    14.600  

2. Analisis 

Analisis untuk mengecek investasi di PT Asosiasi mula‐mula dilakukan dengan menghitung saldonya dari ayat‐ayat 
jurnal akuntansi di atas. 

Investasi di PT A menurut metode kos $ 600.000
Jurnal 1       24.000
Jurnal 2      (12.800)
Jurnal 3         1.600
Jurnal 4        (4.000)
Jurnal 5      (11.520)
Jurnal 6      (40.000)
Jurnal 7       5 8.400
Investasi di PT A menurut metode ekuitas $ 615.680  

Selanjutnya, analisis dilakukan atas komponen‐komponen investasi di PT Asosiasi. Menurut akuntansi ekuitas, 
investasi di PT Asosiasi harus mencakup komponen‐komponen sebagai berikut: 

• Bagian investor atas nilai buku ekuitas pemegang saham (asset netto) perusahaan asosiasi, setelah 
disesuaikan dengan laba atau rugi belum direalsisasi pada akhir periode; 
• Selisih nilai wajar – nilai buku asset netto yang dapat diidentifikasi dari perusahaan asosiasi yang belum 
diamortisasi pada akhir periode; 
• Goodwill yang belum diturunkan nilainya yang tercakup di dalam akun investasi di perusahaan asosiasi pada 
akhir periode. 

Analisis untuk mengecek komponen‐komponen investasi di PT Asosiasi per 31 Desember 20x3 adalah sebagai 
berikut: 

Fakulta Ekonomi  http://www.warsidi.com  Universitas Jenderal Soedirman 


Nilai buku ekuitas pemegang saham PT A $ 440.000
Penyesuaian atas laba setelah pajak yang belum direalisasi dari
transfer asset tetap (penjualan ke atas)
[80%*($40.000 ‐ $5.000 ‐ $10.000)]      (20.000)
Penyesuaian atas laba setelah pajak yang belum direalisasi dari
transfer persediaan (penjualan ke atas)
[80%*10%*$60.000]        (4.800)
Penyesuaian atas laba setelah pajak yang belum direalisasi dari
transfer persediaan (penjualan ke bawah)
[80%*30%*$150.000]      (36.000)
Ekuitas pemegang saham PT A disesuaikan $ 379.200

Bagian PT I atas ekuitas pemegang saham PT A disesuaikan (40%) $ 151.680 (1)


Bagian PT I atas selisih nilai wajar ‐ nilai buku asset tetap yang
belum didepresiasi
[40%*80%*($50.000 ‐ $12.500 ‐ $12.500)] $      8.000 (2)

Goodwill yang terkandung di dalam investasi di PT A
Kos akuisisi $ 600.000
Bagian PT I atas nilai wajar asset netto yang teridentifikasi
setelah pajak pada tanggal akuisisi
[40%*$360.000]   (144.000) *
Goodwill yang terkandung di dalam investasi di PT A $ 456.000 (3)
Kepentingan PT I di PT A per 31 Desember 20x3
(1) + (2) + (3) $ 615.680

__________
*Nilai buku asset netto PT A per tanggal akuisisi $ 320.000
Selisih nilai wajar atas nilai buku asset tetap       50.000
Nilai wajar asset netto PT A per tanggal akuisisi $ 370.000
Kewajiban pajak tangguhan atas selisih nilai wajar ‐ nilai buku
[20%*$50.000]       10.000
Nilai wajar asset netto PT A setelah pajak $ 360.000  

   

Fakulta Ekonomi  http://www.warsidi.com  Universitas Jenderal Soedirman 


3. Laporan keuangan 

Income statement for the year ended 31 December 20x3
PT I
(equity
PT I Dr Cr method)
Sales $ 8.000.000 $  8.000.000
Cost of sales   (5.500.000)    (5.500.000)
Gross profit     2.500.000     2.500.000
Operating expenses net of other income   (1.000.000)       40.000    (1.040.000)
Share of profit of associate       73.000           73.000
Net profit before tax     1.500.000     1.533.000
Tax expense       (300.000)       14.600       (314.600)
Net profit     1.200.000     1.218.400
Dividends declared       (200.000)       (200.000)
Net profit attributable to shareholders     1.000.000     1.018.400
Retained earnings, 1 January 20x3     2.500.000       12.800       24.000     2.497.280
         4.000          1.600
      11.520
Retained earnings, 31 December 20x3 $ 3.500.000       82.920       98.600 $  3.515.680

Balance sheet as at 31 December 20x3

Investment in PT A $     600.000       24.000       12.800 $     615.680


         1.600          4.000
      58.400       11.520
      40.000
Fixed assets     4.000.000     4.000.000
Inventory     2.000.000     2.000.000
Accounts receivable     1.000.000     1.000.000
Cash        120.000         120.000
Total assets $ 7.720.000       84.000       68.320 $  7.735.680

Accounts payable $ 1.220.000 $  1.220.000


Share capital     3.000.000     3.000.000
Retained earnings     3.500.000       82.920       98.600     3.515.680
Equity and liabilities $ 7.720.000       82.920       98.600 $  7.735.680
$  166.920 $  166.920
 

Fakulta Ekonomi  http://www.warsidi.com  Universitas Jenderal Soedirman