AKUNTANSI INTERNASIONAL-AMERIKA

Catatan

Regulatory Framework 1. Hukum yang mengatur transaksi sekuritas pertama kali diperkenalkan oleh negaranegara individu, dimulai dari Kansas pada tahun 1991. Undang-undang negara tersebut menjadi meluas, kemudian dikenal dengan Hukum Langit Biru. 2. Peraturan yang paling penting untuk mengontrol transaksi dalam efek (sekuritas) diberlakukan pada tingkat federal berdasarkan Securities Act of 1933 dan Securities Exchange Act 1934, yang disahkan setelah krisis keuangan tahun 1929 dan seterusnya. Undangundang sekuritas federal membentuk komisi sekuritas dan bursa (SEC) pada tahun 1934 untuk mengelola regulasi sekuritas. The Securities and Exchange Commissions (SEC) 1. di tahun 1973, SEC menerbitkan Accounting Series Release NO 150, pernyataan kebijakan tentang Pembentukan dan peningkatan prinsip dan Standar, di mana ia menegaskan kembali maksudnya untukmempertahankan fungsi pengawasan. 2. Komisi ikut campur dalam hal kerangka acuan dewan hanya dalam beberapa kasus khusus, dua hal utama : a. Pada bulan Maret 1976 Komisi mengeluarkan Accounting Series Release No.190, mengharuskan perusahaan publik yang besar untuk memberikan informasi mengenai persediaan, harga pokok produksi, kapasitas produktif, dan beban penyusutan berdasarkan biaya pengganti. b. Pada tahun 1978, Komisi secara efektif membatalkan bagian dari Standar FASB untuk akuntansi gas dan minyak (Gorton, 1991). Standar tersebuh mengharuskan penggunaan "successful efforts method" untuk pengukuran dari biaya perolehan historis cadangan minyak dan gas dan melarang penggunaan "full cost method" Pada tahun 2000, SEC mengeluarkan Concept Release pada Subject apakah akan mengizinkan pendaftar asing untuk menggunakan IFRS tanpa rekonsiliasi. Pada tahun 2005, SEC mengumumkan bahwa mereka diharapkan mengizinkan nanti, mungkin antara 2007 dan 2009.

Accounting Standards-Setters

Swasta Pertama - tubuh sektor yang jadi terlibat dengan pengembangan sistematis standar akuntansi AS adalah komite Prosedur Akuntansi yang ditetapkan oleh AICPA di tahun 1936 segera setelah SEC didirikan (Davidson dan Andersen, 1987). Komite ini menghasilkan 51 publikasi yang dikenal sebagai 'Buletin Penelitian Akuntansi' selama periode 1939-1959. Komite dan pada APB masih berlaku jika mereka belum diubah atau digantikan dengan perlakuan menurut FASB. Zeff (1972) mengkaji penetapan standar di AS dan negara-negara lain selama periode ini. Pada tahun 1971, tumbuh ketidakpuasan dengan prosedur untuk menetapkan standar akuntansi yang dipimpin AICPA membentuk dua komite untuk meninjau prosedur tersebut. Salah satu penyebab ketidakpuasan adalah bahwa APB didominasi oleh profesi Akuntansi; ada ketentuan memadai untuk memastikan bahwa pendapat pihak lain yang berkepentingan turut diperhitungkan. Komite Whale diberi tugas mempelajari masalah itu. Di laporan 1972, Menetapkan standar akuntansi keuangan, membawa informasi dari tiga badan baru; dasar akuntansi keuangan, bertanggung jawab untuk menunjuk anggota dewan dan untuk meningkatkan keuangan, dan badan penasehat, dewan penasihat dasar akuntansi keuangan (FASAC) Sumber kedua dari ketidakpuasan dengan APB adalah kemajuan terbatas dalam mengidentifikasi konsep dasar yang akan menempatkan pengembangan standar akuntansi di atas pondasi yang lebih pasti. Meskipun AICPA melepaskan perannya sebagai standard- setter utama, AICPA masih mengeluarkan panduan rinci yang disebut laporan posisi, konsentrasi dari tahun 2003 pada bimbingan industri-spesifik. Financial Accounting Standards Board Sejak tahun 1973, dewan standar akuntansi keuangan telah menjadi organisasi yang dirancang menetapkan standar akuntansi dan pelaporan keuangan sektor swasta di amerika serikat. Pada 2001/2002, perbedaan antara 'basis aturan' standar AS dan standar IASB 'basis prinsip' disorot karena keruntuhan luar biasa dari beberapa perusahaan besar (misalnya Enron). FASB (2002) mengeluarkan dokumen konsultasi tentang masalah ini. Meskipun demikian, FASB mengeluarkan draf eksposur pada tahun 2005 yang pembuatannya bertujuan untuk lebih jelas dari sebelumnya bahwa US GAAP melarang penyimpangan dari aturan mengatasnamakan kebutuhan untuk memberikan 'penyajian adil'. Pada 2002, FASB mengumumkan suatu proyek gabungan ('Norwalk Perjanjian') dengan IASB untuk menghapus sebanyak mungkin perbedaan antara standar mereka pada tahun 2005, kemudian untuk bekerja pada konvergensi lebih lanjut dalam jangka menengah. Bagian 7.9 melihat hal ini dan pada perbedaan yang tersisa saat ini. Miller et al. (1998) memeriksa operasi dari FASB. Zeff (1995) menganalisis campuran regulasi publik dan sektor swasta di Amerika Serikat,

Other Influential Parties -Hal 152 Pada tahun 2000, FASB ditambahkan ke kerangka dengan mengeluarkan CON 7, Kas Menggunakan Informasi Arus Kas dan Present value dalam Pengukuran Akuntansi. Hal ini membantu untuk membawa nilai ke depan untuk item neraca tertentu,

Objectives of financial reporting FASB mengeluarkan yang pertama dari seri laporan Konsep Akuntansi Keuangan pada November 1978. Laporan yang berjudul Objectives of Financial Reporting by Bussiness Enterprises berisi kesimpulan utama berikut: 1. Pelaporan keuangan dimaksudkan untuk memberikan informasi yang berguna dalam membuat keputusan ekonomi bisnis . 2. Objek tujuan negara bahwa: a. Pelaporan keuangan harus menyediakan informasi yang berguna untuk sekarang dan investor dan kreditur dan pengguna lain dalam membuat investiment rasional, kredit, dan keputusan serupa. 3.... ada lanjutannya

Income Statements-Hal 155 Pada tahun 1997, PSAK 130 memperkenalkan persyaratan untuk tipe laporan laba rugi kedua, yaitu 'pernyataan dari pendapatan komprehensif lain. Ini sejalan dengan pengantar Inggris sebelumnya dari pernyataan pengakuan total keuntungan dan rugi, yang juga telah diikuti oleh 'laporan perubahan ekuitas IASB dalam versi revisi IAS 1 pada tahun 1997 Statements of Cash Flows. Sampai tahun 1987, ketentuan AS digunakan untuk 'laporan perubahan posisi keuangan', tetapi ini digantikan oleh laporan arus kas, seperti diuraikan dalam SFAS 95, yang berkonsentrasi pada pergerakan arus kas dan bukan pada gagasan lebih umum dari 'dana '.Tidak seperti laporan Inggris, PSAK 95 dimulai dengan pernyataan sesudah pajak keuntungan, pajak dan sebagainya tidak muncul sebagai penggunaan uang tunai. Leases Selama hampir 60 tahun Amerika Serikat telah memiliki akuntansi dan pelaporan persyaratan yang berurusan dengan pengaturan leasing. Apa yang dimulai pada tahun 1949 sebagai persyaratan yang relatif sederhana, bahwa lesses (a) mengungkapkan jumlah-jumlah dan waktu pembayaran sewa tahunan dan (b) menilai apakah sewa tertentu mungkin dianggap aset dikapitalisasi, telah berkembang menjadi jaringan akuntansi yang komprehensif, kadangkadang kompleks, dan pelaporan kriteria yang berkaitan dengan kegiatan sewa guna usaha dari

perspektif

kedua

lessee

(individu/institusi)

dan

lessor

(pemilik

aset).

Intangible Assets Persyaratan umum atas aktiva tak berwujud mirip dengan aktiva tetap. Paling jelas, aset tersebut harus dinilai pada nilai historis dan jika mereka memiliki masa manfaat yang dapat diidentifikasi, diamortisasi selama penggunaan. Menurut APB 17 telah membatasi masa manfaat menjadi 40 tahun, tetapi batas ini telah dihapus oleh PSAK 142 tahun 2001

Inventories

Penggunaan LIFO adalah salah satu perbedaan yang terbesar dari segi jutaan dolar, antara akuntansi US dan IFRS (atau Inggris). Tidak ada perbedaan internasional tertentu dari teori yang menjelaskan perbedaan dalam praktek; hanyalah bahwa LIFO diperbolehkan untuk kepentingan perpajakan di Amerika Serikat. Misalnya, LIFO tidak dapat diterima untuk tujuan pajak di Inggris, yang memungkinkan SSAP 9 untuk membuatnya sebagian besar tidak tersedia untuk tujuan akuntansi dengan alasan bahwa hal itu biasanya tidak akan memberikan pandangan yang wajar dari penutupan persediaan. IASB melarang LIFO untuk alasan serupa pada tahun 2003.

Employee Benefits, including stock based payments Pendahulu FASB (APB) mengeluarkan opini 25, yang mengharuskan hanya pengungkapan dari nilai wajar. FASB sendiri mencoba untuk menerbitkan standar nilai wajar tapi disingkirkan menjadi penyampaian oleh perusahaan dan kongres (lihat bab 9), seperti SFAS 123 juga memperbolehkan pengungkapan disclosure. Pada tahun 2004, FASB direvisi PSAK 123 untuk kebutuhan akuntansi untuk opsi saham nilai wajar, tapi sekali lagi hal ini menyebabkan aksi politik dan penundaan standar sampai 2006. Consolidation Sarbanes Oxley Act of 2002 menanggapi dengan mengharuskan pengungkapan catatan kaki dari neraca lajur penutupan. FASB juga mengeluarkan interpretasi nomor 46 tahun 2003 yang memerlukan konsolidasi entitas tertentu bahwa kelompok mendukung atau menerima pengembalian residu. Penyelidikan oleh SEC dan FASB tentang manfaat prinsip berbasis standar juga terkait dengan ini. Accounting for Business combinations Sebuah diskusi praktek yang rinci pada penyusunan laporan keuangan konsolidasi dan metode alternatif akuntansi untuk merger dan akuisisi akan diberikan dalam Bab 16. praktik akuntansi US yang berhubungan dengan kombinasi bisnis ditentukan sampai 2001 atas dasar

Opini APB 16, Penggabungan Usaha. Pendapat itu disediakan untuk penggunaan dua metode akuntansi: 'metode pembelian' dan 'metode penyatuan kepemilikan' Pada tahun 1999, FASB mengumumkan niatnya untuk menghapus metode penyatuan (poolings), dengan alasan bahwa metode ini jumlahnya besar dalam pemilihan banyak kasus. SEC mendukung posisi ini. Namun, hal itu sangat tidak disukai oleh perusahaan karena jumlah yang amortisasi beban goodwill yang sangat besar yang akan muncul di metode penyatuan (poolings) dicatat sebagai pembelian. Untuk pemeriksaan ini, lihat Ayers et.al (2000). Salah satu cara untuk mengurangi oposisi terhadap penghapusan penyatuan kepemilikan (poolings) adalah untuk mengubah persyaratan atas goodwill, seperti diuji di bawah ini. Penghapusan metode penyatuan telah dicapai oleh FASB pada tahun 2001 dengan terbitnya PSAK 141. Namun, poolings sampai dengan 30 Juni 2001 diperbolehkan untuk tetap berlaku di laporan keuangan berikutnya, sehingga poolings akan terus relevan untuk pemahaman laporan keuangan yang disusun berdasarkan US GAAP untuk tahun yang akan datang. Pada tahun 1990-an IASB telah siap membatasi penggunaan poolings lebih dari AS, tetapi mereka ditekan untuk mengikuti AS dan untuk menghilangkan poolings, dan mereka melakukannya pada tahun 2004 Goodwill IASC telah mengizinkan praktek UK sampai tahun 1995 tapi kemudian menetapkan maksimal 20 tahun untuk amortisasi. Namun, pada akhir 1990-an Inggris dan IASC mengganti ke persyaratan untuk memanfaatkan dan anggapan rebuttable life 20-tahun. Setiap goodwill dengan kelebihan hidup dari 20 tahun harus diuji setiap tahun untuk penurunan nilai. Pada tahun 2001, FASB mengambil semua perkembangan tersebut pada kesimpulan logis dengan menerbitkan PSAK 142, yang menghapuskan amortisasi, dengan syarat tes penurunannya bukan berdasarkan tahunan. Logika goodwill ini yang tidak selalu usang, dan biaya amortisasi tahunan lebih dari arbitrary life adalah angka berarti apapun. Tentu saja, penghapusan biaya ini membuat penghapusan poolings (lihat di atas) lebih palatiable. IASB mengikuti pendekatan FASB pada tahun 2004. Audit Laporan auditor independen dapat menjadi sumber informasi yang penting bagi pembaca laporan keuangan. Ini menjelaskan apa yang telah auditor lakukan untuk memuaskan diri mengenai kewajaran laporan keuangan dan menyatakan pendapat atas kewajaran mereka dalam konteks prinsip akuntansi yang berlaku umum. Bentuk standar dari laporan audit di AS, sampai 2003 dikendalikan oleh AICPA. Pada tahun 2002, Kongres AS mengesahkan Sarbanes-Oxley Act yang terdiri dari manajemen senior untuk mengesahkan keandalan laporan keuangan dan memberlakukan persyaratan kemandirian yang lebih besar pada auditor. Pada tahun 2003, Public Company Accounting Oversight Board memutuskan untuk menetapkan standar audit sendiri daripada mendelegasikan tugas ini kepada AICPA, yang telah berperan selama lebih dari 60 tahun. Zeff

(2003) meneliti bagaimana profesi audit AS secara bertahap merupakan anugrah yang jatuh lebih dari satu abad. Seperti disebutkan di sub-bab 7.2.1, tidak ada kewajiban wajib bagi perusahaanperusahaan AS lainnya, karena beberapa di antaranya memilih bukan untuk memiliki 'kajian audit. Yang merupakan set standar prosedur tetapi kurang dari audit penuh. Pada 1990-an, US GAAP dan IFRS sudah jelas menjadi rival untuk menguasai seluruh dunia pelaporan keuangan, Akibatnya, FASB antusias terhadap titik keluar perbedaan dalam dua sistem dan, dengan implikasi kelemahan SAK. Namun, IASB, yang mulai bekerja pada tahun 2001, berisi dua mantan anggota FASB dan satu mantan wali amanat FASB antara empat belas anggotanya, dan ketua FASB diangkat pada tahun 2002 pernah menjadi anggota IASB. Juga, dalam SEC telah mengisyaratkan persetujuan pengaturan IASB baru. Seperti disebutkan sebelumnya, sebuah proyek konvergensi resmi diumumkan pada tahun 2002. Akibatnya, kerja sama sekarang luas, dan semua proyek baru yang besar yang dilakukan bersama-sama. Empat exposuure draft diterbitkan oleh FASB pada tahun 2004 dirancang untuk mengadopsi persyaratan tertentu dari IASB.. Metode AS akuntansi untuk pajak tangguhan sepenuhnya atas perbedaan temporer adalah model untuk standar pada IASB. Metode penyatuan kepentingan akuntansi untuk penggabungan usaha digunakan di AS lebih daripada di negara lain, tapi dilarang pada tahun 2001. Selama beberapa dekade, aturan AS terhadap pernyataan goodwill adalah bahwa harus dikapitalisasi dan diamortisasi selama masa manfaatnya. Pada tahun 2001, ini diubah menjadi permodalan (capitalization ) diikuti tinjauan penurunan nilai. Aturan AS lebih luas dan rinci dibandingkan dengan IASB, tapi tidak ada ketidaksesuaian yang banyak secara langsung.