Economia Pblica Aula 22

V Tributao 3 Imposto sobre o rendimento do trabalho 1.1 Efeitos de bem-estar 1.2 Tributao directa ptima : o imposto linear progressivo sobre o rendimento (ILPR) Bibliografia : Stiglitz (2000): Cap 20 e Cullis & Jones (1998) : Cap 15 (15.3) Pontos a abordar :

1 Imposto progressivo e imposto regressivo; 2 A carga excedentria do imposto progressivo 3 Medida de carga excedentria do imposto proporcional; 4 O imposto linear progressivo sobre o rendimento;

1 Introduo Continuemos a analisar o imposto sobre o rendimento do trabalho. Todos os impostos, com excepo do lump sum, possuem uma carga excedentria associada. Por que razo no se utilizam apenas impostos lump sum? Se as pessoas fossem todas iguais podiam ser tratadas identicamente em termos fiscais. Um imposto lump sum seria idntico para toda a gente, no distorceria a eficincia, nem existiriam razes para haver uma poltica redistributiva. No mundo real as pessoas so distintas e por isso o governo pretende redistribuir o rendimento e existe uma crena forte de que os indivduos que podem pagar mais facilmente os impostos devero pagar mais do que os que no os podem pagar to

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Economia Pblica facilmente. O governo tender assim a estabelecer impostos que devido ao desejo redistributivo sero impostos distorcionrios. Acontece que existem sistemas fiscais mais distorcionrios do que outros. Quanto mais progressivos os impostos forem, sero tambm mais distorcionrios. 2 Impostos progressivos e proporcionais Analisemos o impacto de um imposto progressivo como o IRS em termos relativos no grfico abaixo.

O imposto proporcional sobre o rendimento obtm uma percentagem de rendimentos idntica para todos os indivduos, independente do facto do rendimento ser pequeno ou grande. O imposto progressivo um imposto que fixado relativamente a um valor mnimo Y que est isento. No grfico abaixo comparam-se taxas marginais e mdias dos dois tipos de imposto.

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Verifica-se neste ltimo grfico que a taxa marginal de imposto, isto , o imposto extra que um indivduo paga num escudo extra de rendimento constante nos dois impostos, mas no imposto progressivo a taxa mdia de imposto (o rcio do pagamento total de imposto relativamente ao rendimento individual) cresce com o rendimento. por esta razo que se diz que o imposto progressivo. Pelo facto dos indivduos com rendimento inferior a Y no pagarem imposto dizse que a tabela fiscal abaixo de Y um imposto sobre o rendimento negativo. O imposto progressivo pode ser considerado como uma combinao de um imposto lump sum sobre todos os indivduos mais um imposto sobre o rendimento proporcional. Assim, no grfico de comparao do impacto proporcional com o progressivo, um imposto proporcional taxa T2 combinado com um subsdio de 0g idntico a um imposto sobre o rendimento acima de Y taxa T2, desde que os indivduos com rendimento inferior a Y recebam um subsdio igual a T2.(Y Y), sendo Y o seu rendimento. 3 Anlise da carga excedentria do Imposto Progressivo e Proporcional A carga excedentria do imposto progressivo e proporcional pode ser ver no grfico abaixo.

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No grfico apresenta-se uma restrio oramental correspondente a um imposto proporcional e outra correspondente a um imposto progressivo. A taxa marginal do imposto progressivo mais elevada, mas concebida por forma a que o indivduo se mantenha na mesma curva de indiferena. Comparando o rendimento total que medido pela diferena entre as restries oramentais antes e depois do imposto, AE para o imposto proporcional e AE para o imposto progressivo, verifica-se que AE maior do que AE, pelo que se conclui que para um determinado nvel de utilidade o imposto progressivo d menor rendimento, sendo menos eficiente do que o imposto proporcional. A anlise efectuada at este ponto permite concluir que os indivduos com baixo rendimento ganham com o imposto progressivo enquanto que os ricos perdem. Os escudos ganhos pelos pobres so inferiores s perdas escudo-equivalentes dos ricos, devido carga excedentria do imposto. 3. Medida da carga Excedentria no Imposto Proporcional Considere-se um individuo confrontado com a escolha entre trabalho (rendimento) e lazer. A restrio oramental antes de imposto ser a recta 12, a qual exibe que o lazer pode ser transformado em rendimento (i.e. a inclinao da restrio oramental a taxa de salrio).

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O indivduo dispem por hiptese de 24 horas/dia, que afecta a lazer e trabalho. Na situao inicial o indivduo maximiza o bem-estar afectando 2L0 horas ao lazer e L04 (=0Y1) a rendimento (i.e. o ponto 4).

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Economia Pblica O lanamento de um imposto sobre o rendimento proporcional (taxa t) reduz o rendimento aps imposto, por forma que a restrio oramental se desloca para 23. Nesta nova situao o indivduo altera a sua afectao do tempo a rendimento e lazer. Passar a ter menos rendimento (0Y2) e dispor de mais tempo para lazer (2L1). Para determinar a carga excedentria recorre-se variao equivalente do imposto. Para se estimar a variao equivalente necessrio reduzir o bem-estar do indivduo no montante do imposto proporcional. Uma restrio oramental 67 desenhada. A reduo do bem-estar a distancia 16. O imposto lanado a distncia 5-10, sendo inferior reduo do bem-estar medido pela variao equivalente. Ao traarmos uma recta paralela 67 demonstra-se que, enquanto a perda de bemestar inerente ao imposto sobre o rendimento (isto , a variao equivalente) a distncia 16, o impacto s a distncia 5-10, logo a distncia 5-9 a medida da carga excedentria criada pelo imposto. Na figura de baixo a variao no imposto descrita por referncia s curvas de oferta do trabalho. Antes do imposto a taxa de salrio era W. Com o lanamento do imposto a taxa de salrio passa para WT. A deslocao do equilbrio de 4 para 5 reduz as horas de lazer e aumenta as horas de trabalho. Esta evoluo descrita pela curva de oferta de trabalho no compensadora ( Sln). No grfico apresenta-se tambm a curva de oferta de trabalho compensada (Slc). A curva de oferta compensada mostra como o indivduo se comporta se o seu rendimento no se altera com a variao da taxa de salrio. Se o indivduo se mantivesse na curva de indiferena I1, o movimento ao longo de I corresponde a um efeito de substituio, passagem de 5 para 8, que comparvel a 5 a 8 ao longo da curva da oferta de trabalho compensada A carga excedentria medida pela curva de oferta compensada, dependendo do efeito substituio. A carga excedentria mede-se por 158 (zona a tracejado). Em termos formais a carga excedentria pode ser calculada aplicando a regra de Harberger : EB = .T2.eS.W.H, com eS = H/W . W/H
Legenda : H = horas de trabalho; W = taxa de salrio; T = imposto.

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Economia Pblica Relativamente substituio de lazer por trabalho aps o lanamento de imposto, verifica-se um aumento do preo relativo do lazer que induz o efeito de substituio (passagem de 8 para 5) que no compensa o efeito positivo do efeito rendimento (passagem de 4 para 8). Aps o imposto o indivduo trabalha mais. Como a carga excedentria est relacionada com o efeito substituio e como a montante do efeito de substituio temos a taxa marginal de imposto, taxas de imposto progressivo possuem taxas de imposto marginal e portanto possuem uma carga fiscal superior dos impostos proporcionais.

Os economistas que acreditam que a carga excedentria pequena designamse optimistas da elasticidade. Nestas condies o custo de um imposto ser pequeno. Os que acreditam que a carga excedentria elevada consideram que a elasticidade da oferta de trabalho elevada e designam-se pessimistas da elasticidade.

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4 O imposto linear progressivo sobre o rendimento Analisamos nesta seco o imposto linear progressivo sobre o rendimento . O ILPR um resultado da optimal taxation, cujo principal interesse permitir integrar objectivos distributivos e eficientes no mesmo imposto. Os pobres recebem rendimento mnimo que corresponde ao pagamento de imposto negativo e os ricos pagam imposto positivo. Este imposto apesar de no ser aplicado em nenhum pas, constitui um cavalo de batalha dos liberais, insatisfeitos com o rendimento mnimo garantido, e que acham que esse rendimento mnimo deve ser generalisado a toda a populao. Naturalmente que os impostos asseguram posteriori a equidade. Considere-se o imposto linear composto por duas partes : uma transferncia lump sum ( um imposto negativo) de valor a e uma taxa de imposto constante e igual a T, por forma que : rendimento do imposto = a + Ty
Legenda : A = pagamento lump sum atribudo a indivduos com rendimento nulo ( ex : RMG) ; T = taxa de imposto sobre o rendimento

O ponto b o break-even point. Neste ponto o contribuinte paga uma quantidade igual ao pagamento lump sum que recebe. Como que se deve fixar T e a por forma a serem ptimos ? Para responder a esta questo temos de fixar T por forma a Prof. Carlos Barros 8

Economia Pblica minimizar a carga excedentria do imposto e fixar a em funo da redistribuio de rendimento desejvel.

5 Deduo do ILPR ptimo O imposto ptimo depende dos ganhos no bem-estar social com redistribuio de rendimento e dos custos com a tributao. Os custos com a redistribuio de rendimento constituem o efeito que o imposto tem na oferta de trabalho. Quanto maior for a taxa marginal do imposto, tanto maior ser a carga excedentria criada no mercado de trabalho. A questo que se coloca a de determinar o imposto que minimiza estes custos para qualquer distribuio de rendimento objectivo. Considere-se o grfico abaixo com dois indivduos, A e B. A mais competente que B e por isso ganha mais.

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Como A mais competende que B o salrio de A excede o de B. O salrio WA determina a inclinao da restrio oramental 12 e o equilbrio inicial EA1. No ponto EA o indivduo A escolhe a combinao de lazer e trabalho que maximizar a sua utilidade, dada a restrio oramental. Prof. Carlos Barros 10

Economia Pblica O salrio WB determina a inclinao da restrio oramental 34 e o equilbrio inicial EB. A inclinao de 34 menor do que a de 12. No equilbrio inicial os dois indivduos possuem nvel de rendimento distinto. Admitindo que o governo no possui outro objectivo para o rendimento, para alm da redistribuio, o objectivo o de determinar a estrutura fiscal que maximiza a funo de bem-estar social. Admita-se que o governo lana o imposto T sobre o rendimento e efectua a transferncia lump sum LT. O imposto dado por : TA = 25/02 e TB = 46/04. O imposto altera a inclinao da restrio oramental, passando o equilbrio para EA2 e EB2. Mas como o imposto redistribudo aos agentes sob a forma de lump sum, aps a transferncia a restrio oramental move-se para cima, dando origem a um novo equilbrio EA3 e EB3. No novo equilbrio o indivduo A tem uma situao de imposto lquida de transferncia de impostos ATYA. Nesta situao o seu rendimento diminui devido ao imposto e o lazer aumenta. O indivduo B pobre. O seu rendimento antes do imposto ATYB. Aps o imposto o rendimento passa a BTYB, aumentando, assi como o lazer. Como a taxa marginal de imposto constante e igual para os dois indivduos e os pagamentos lump sum so fixos e iguais, esta situao corresponde figura apresentada inicialmente para descrever o ILPR. Esta distribuio boa ou m ? Em termos de funo de bem-estar Rawlsiana (que s se preocupa com o aumento do bem-estar dos piores indivduos) este resultado bom. Em termos Pareteanos cujo objectivo maximizar a utilidade individual no . No grfico abaixo ter-se-ia essa optimizao definida pela fronteira de possibilidades de utilidade e a funo de utilidade social.
Legenda : F = Fronteira de possibilidades de utilidade W0 = Funo de utilidade social

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