Anda di halaman 1dari 0

Conhecimentos Bancrios

Prof. Edgar Abreu


www.acasadoconcurseiro.com.br
Conhecimentos Bancrios
Professor: Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br
Primeiros lugares do ltimo concurso da CEF
Alunos da Casa aprovados em todo o Brasil
Confra a lista completa dos aprovados da CEF:
htp://goo.gl/8qMwSY
Clique no link:
Ana Carolina Possionato Bacabal MA
Raphael Santos Correa Silva Aracaj SE
Andr Felipe Alves das Chagas do Rosrio Cascavel PB
Francion Pereira dos Santos Patos PB
Fabola Brito Feitosa Itabuna BA
Perliane Maria Silva de Araujo Castanhal PA
Jeov Enderson Costa Bento Teresina PI
NORDESTE
Pedro Moreira Reis Uruau GO
Marco Aurlio Drigo Itumbiara GO
CENTRO-OESTE
Marlon Matos Pereira Santarm PA
Roberta Degliomeni Cruzeiro do Sul AC
NORTE
Manuela Schleder Reinheimer Caxias do Sul RS
Rodrigo Kirinus de Moura Uruguaiana RS
Paulo Emanuel Prestes de Lima Santo Angelo RS
Marcus Vincius L. Giacobbo Porto Alegre RS
Diogo Larrosa Furlan Maring PR
Jessica Moreno Ji Paran RO
SUL
SUDESTE
Marlon Damasceno dos Santos Osasco SP
Rodrigo Dantas Moriglia Jundia SP
Alex Ianace So Paulo Centro
Alan Henrique Sabino Duarte Ourinhos SP
www.acasadoconcurseiro.com.br
Mais de 800 alunos aprovados no ltmo concurso em todo o Brasil.
Alunos aprovados em TODAS as microrregies do pas.
Mais de 150 alunos aprovados entre as 10 primeiras
colocaes.
No deixe de acessar:
Confra os alunos da Casa aprovados em outros concursos:
Partcipe do nosso grupo da Caixa no Facebook
Compre o curso e adquira nossas videoaulas por apenas R$ 390,00.
htp://aprovados.acasadoconcurseiro.com.br
Clique no link:
Clique no link:
Clique no link:
htps://www.facebook.com/groups/576820872340154/
htp://concursos.acasadoconcurseiro.com.br/?page_id=10625
www.acasadoconcurseiro.com.br
Prezado Aluno:
Algumas informaes sobre este material de estudos:
Este apostila sem dvida a mais completa e atualizada do mercado, certamente voc
no ir encontrar um material de tamanha qualidade, nem mesmo pagando.
Este material foi elaborado com base no ultimo edital da Caixa Econmica Federal.
O responsvel pela elaborao desta apostila o professor Edgar Abreu
Esta apostila disponibilizada gratuitamente para download no site da Casa do
Concurseiro.
PRXIMA ATUALIZAO: SOMENTE APS A PUBLICAO DO EDITAL
www.acasadoconcurseiro.com.br
Contedos de Conhecimentos Bancrios - ltmo Edital CEF
1. Abertura e movimentao de contas: documentos bsicos.
2. Pessoa fsica e pessoa jurdica: capacidade e incapacidade civil, representao e domiclio.
(Este assunto ser tratado na apostila de Atendimento, Professora Tatiane Marcelo)
3. Cheque requisitos essenciais, circulao, endosso, cruzamento, compensao.
4. Sistema de Pagamentos Brasileiro.
5. Estrutura do Sistema Financeiro Nacional (SFN): Conselho Monetrio Nacional; Banco
Central do Brasil; Comisso de Valores Mobilirios; Conselho de Recursos do Sistema
Financeiro Nacional; bancos comerciais; caixas econmicas; cooperativas de crdito;
bancos comerciais cooperativos; bancos de investimento; bancos de desenvolvimento;
sociedades de crdito, financiamento e investimento; sociedades de arrendamento
mercantil; sociedades corretoras de ttulos e valores mobilirios; sociedades distribuidoras
de ttulos e valores mobilirios; bolsas de valores; bolsas de mercadorias e de futuros;
Sistema Especial de Liquidao e Custdia (SELIC); Central de Liquidao Financeira e de
Custdia de Ttulos (CETIP); sociedades de crdito imobilirio; associaes de poupana
e emprstimo; Sistema de Seguros Privados: sociedades de capitalizao; Previdncia
Complementar: entidades abertas e entidades fechadas de previdncia privada.
6. Noes de poltica econmica, noes de poltica monetria, instrumentos de poltica
monetria, formao da taxa de juros.
7. Mercado Financeiro - mercado monetrio; mercado de crdito; mercado de capitais: aes
caractersticas e direitos, debntures, diferenas entre companhias abertas e companhias
fechadas, funcionamento do mercado vista de aes, mercado de balco; mercado
de cmbio: instituies autorizadas a operar; operaes bsicas; contratos de cmbio
caractersticas; taxas de cmbio; remessas; SISCOMEX.
8. Mercado Primrio e Mercado Secundrio.
9. Produtos Bancrios.
QUANTIDADE DE QUESTES LTIMA PROVA: 20 de 60.
www.acasadoconcurseiro.com.br
ltmas Atualizaes do Mercado
Abaixo temos as principais alteraes do Mercado Financeiro nos ltmos anos
DATA
ALTERAO
ASSUNTO O QUE MUDOU?
MAIS
INFORMAO
(clique no link)
23/05/2007
Composio
Diretoria
Colegiada Bacen
Extingue a diretoria da DIESP e reduz o nmero
de diretores colegiados do BACEN de 9 para 8
diretores, sendo um deles o Presidente. (7 + 1)
Voto BCB
140/2007
28/08/2008
Autoregulao
Bancria
criada o sistema de auto regulao bancria
que tem como principal objetivo possibilitar
aos bancos, em conjunto com a sociedade,
harmonizar o sistema bancrio, suplementando
as normas e os mecanismos de controle j
existentes.
FEBRABAN
24/12/2008 CEF/Cmbio
Autoriza a CEF a atuar sem restries de
operao no mercado de cmbio.
Circular 3.428
09/01/2009 IOF (Factoring)
Consolida a cobrana de IOF em alienao de
direitos creditrios realizados pelas factorings
INRF 907
02/03/2009 D.T.V.M
As sociedades distribuidoras de ttulos e
valores mobilirios ficam autorizadas a operar
diretamente nos ambientes e sistemas de
negociao dos mercados organizados de bolsa
de valores.
Assim acaba a ultima grande diferena entre
CTVM e DTVM
Deciso
Conjunta: BACEN
CVM nmero
17.
01/07/2009
Bancos de
Desenvolvimento
Autoriza os Bancos de Desenvolvimentos a
operar com leasing, utilizando recursos da linha
do FINAME do BNDES
CMN 3.756
01/07/2009
Agncias de
Fomento
Autoriza as Agncias de Fomento Realizarem
operaes especficas de cmbio e operaes de
arrendamento mercantil financeiro autorizadas
pelo Banco Central do Brasil.
CMN 3.757
06/01/2010 PREVIC
Cria a PREVIC que tem como principal
atribuio fiscalizar as Entidades de Previdncia
Complementar Fechadas, substituindo a antiga
SPC
Decreto 7.075
www.acasadoconcurseiro.com.br
DATA
ALTERAO
ASSUNTO O QUE MUDOU?
MAIS
INFORMAO
(clique no link)
03/01/2010 CNPC E CRPC
Cria os o rgos CNPC e CRPC que juntos
substituem o antigo CGPC. As principais
atribuies dos novos rgos a de formular
poltica e normatizar o mercado de previdncia
fechada (CNPC) e de julgar recursos interposto
de punies administrativas aplicadas pela
PREVIC (CRPC)
Decreto 7.123
25/02/2010 LF
Cria a letra Financeira e autoriza a captao
para: bancos mltiplos, os bancos comerciais,
os bancos de investimento, as sociedades de
crdito, financiamento e investimento, as caixas
econmicas, as companhias hipotecrias e as
sociedades de crdito imobilirio
CMN 3.836
21/05/2010 TED
A Febraban resolve reduzir o valor mnimo de
transferncia feitas por TED de R$ 5.000,00 para
R$ 3.000,00. Os DOCs continuam limitados a R$
4.999,99
Deciso
FEBRABAN
26/08/2010 CRSFN
Altera a sua composio, substituindo o
representante da Secretaria do Comrcio
do Exterior por mais um representante do
Ministrio da Fazenda
Decreto 7.277
06/10/2010
Mercado de
Cmbio
Estabelece nova redao para cmbio pronto
e limita operaes interbancrias a termo para
1.500 dias
CIRCULAR 3.507
25/10/2010 Carto de Crdito
Estabelece valor mnimo para cobrana na fatura
de carto de crdito de 15% em Junho 2011 e de
20% apartir de Dezembro de 2011
CIRCULAR 3.512
03/12/2010 FGC
Elava o valor de cobertura do FGC de R$
60.000,00 para R$ 70.000,00
CMN 3.931
16/12/2010 BNDES
Autoriza o BNDES a captar recursos atravs da
emisso de Letras Financeiras.
CMN 3.933
06/01/2011
Compulsrio
Cmbio Vendido
Institui recolhimento compulsrio e encaixe
obrigatrio sobre posio vendida de cmbio
dos bancos comerciais, bancos mltiplos,
bancos de desenvolvimento, bancos de
investimento, bancos de cmbio e caixas
econmicas, autorizados a operar no mercado
de cmbio.
Circular 3.520
www.acasadoconcurseiro.com.br
DATA
ALTERAO
ASSUNTO O QUE MUDOU?
MAIS
INFORMAO
(clique no link)
24/02/2011
Mercado de
Cmbio
Autoriza as agncias lotricas e os Correios a
comprarem e venderem dlar.
CMN 3.954
16/05/2011
Devoluo
Cheques
Cria motivo de devoluo de cheques, altera
descries e especificaes de utilizao de
motivos j existentes
Circular 3.535
19/07/2011
Compensao
cheques
FEBRABAN obriga a microfilmagem dos cheques,
o que altera o prazo de compensao dos
mesmos, acabando com as divergncias de
praas regionais e de difcil acesso.
FEBRABAN
26/01/2012
Mercado de
Cmbio
Aumenta o limite das operaes de cmbio
realizadas pelas CTVM, DTVM e corretoras de
cmbio de U$ 50 mil para U$ 100 mil. Limita as
operaes de cmbio das financeiras
CMN 4.051
16/07/2012 COPOM
Obriga a identificao do voto de cada um dos
membros do COPOM
Circular 3.593
09/07/2012
Lavagem de
Dinheiro
Altera a Lei no 9.613, de 3 de maro de 1998,
para tornar mais eficiente a persecuo penal
dos crimes de lavagem de dinheiro
Lei 12.683
26/07/2012
Mercado de
Cmbio
dispensa a guarda de cpia dos documentos
de identificao do cliente nas operaes de
cmbio especificadas, bem como facultar o uso
de mquinas dispensadoras de cdulas
CMN 4.113
15/03/2013
Mercado de
Cmbio
Dispe sobre o Valor Efetivo Total (VET) nas
operaes de cmbio com clientes
CMN 4.198
15/03/2013
Arrendamento
Mercantil
Dispe sobre medidas de transparncia na
contratao de operaes de crdito, relativas
divulgao do Custo Efetivo Total (CET).
CMN 4.197
23/05/2013 FGC
Eleva o limite de cobertura do FGC para R$
250.000,00 e inclui LCA entre os ttulos cobertos
CMN 4.222
www.acasadoconcurseiro.com.br
Sumrio
Mdulo 1Segmentao de Mercado . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 19
Mercado Financeiro . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 19
Mercado de Capitais . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 19
Mercado de Cmbio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 19
Mercado Monetrio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 20
Mercado de Crdito . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 20
Mdulo 2Estrutura do Sistema Financeiro Nacional . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 21
Subsistema Normativo: Orgos Normativos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 23
Conselho Monetrio Nacional - CMN. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 23
Subsistema Normativo: rgos Recursais . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 25
C.R.S.F.N (Conselho de Recursos do Sistema Financeiro Nacional) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 25
Subsistema Normativo: rgos Supervisores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 26
Banco Central do Brasil Bacen . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 26
Comisso de Valores Mobilirios CVM . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 28
Subsistema de Intermediao: rgos Operadores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 31
Bancos Comerciais. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 32
Bancos Mltiplos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 33
Caixas Econmicas. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 33
Cooperativas de Crdito . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 34
Bancos Cooperativos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 34
Bancos de Investimento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 34
Bancos de Desenvolvimento. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35
BNDES (Banco Nacional de Desenvolvimento Econmico e Social). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 36
Sociedades de Crdito, Financiamento e Investimento Financeiras. . . . . . . . . . . . . . . . . . . 36
Sociedade de Crdito Imobilirio (SCI). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 37
Associaes de Poupanas e Emprstimos (APE) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 38
Companhias Hipotecrias . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 38
Sociedades Corretoras de Ttulos e Valores Mobilirios (SCTVM) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 39
Sociedades Distribuidoras de Ttulos de Valores Mobilirios (DTVM). . . . . . . . . . . . . . . . . . . 39
Sociedades de Arrendamento Mercantil (Leasing) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 40
Bolsas de Valores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 41
BM&F Bovespa S.A.- Bolsa de Valores, Mercadorias e Futuros . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 42
Resseguradores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 43
www.acasadoconcurseiro.com.br
Instituto de Resseguros do Brasil (IRB). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 43
Sociedades Seguradoras . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 45
Sociedades de Capitalizao. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 45
Entidades Abertas de Previdncia Privada Aberta: . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 45
Entidades Fechadas de Previdncia Privada Fechada (fundos de penso): . . . . . . . . . . . . . . 46
Corretoras de Seguros. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 46
Questes de Concursos Anteriores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 47
Mdulo 3Sistema de Pagamento Brasileiro SPB . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 57
Aspectos Legais do Novo SPB. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 57
STR . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 60
CIPCmara Interbancria de Pagamentos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 60
CIP - Siloc . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 60
CIP - Sitraf . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 61
Compe . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 61
Selic . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 62
Cetip S.A. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 63
BM&FBOVESPA - Cmara de Aes - (antiga CBLC) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 64
Questes de Concursos Anteriores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 65
Mdulo 4Cheques e Abertura e Movimentao de Contas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 71
Abertura e Movimentao de Conta . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 71
Cheques . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 77
Caractersticas Bsicas. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 77
Requisitos Essenciais . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 78
Divergncia de Valores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 78
Prazos e Precrio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 78
Formas de Emisso . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 79
Oposio ao Pagamento . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 79
Principais motivos de devoluo de cheques . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 80
CCF: Incluso e Excluso . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 81
Comunicao ao emitente . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 82
Informaes ao emitente de cheque devolvido . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 82
Questes de Concursos Anteriores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 83
Mdulo 5Produtos Bancrios. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 89
Operaes Passivas Bancrias . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 90
Depsito vista (conta corrente) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 90
www.acasadoconcurseiro.com.br
Depsito a Prazo (CDB E RDB). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 91
Poupana . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 92
Operaes Ativas Bancrias . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 93
Crdito Rotativo. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 93
Dinheiro de Plstico. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 93
Cartes de Crdito. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 94
Carto de Crdito Bsico (CMN 3.919 de 25/11/2010) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 95
Carto de Crdito BNDES . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 95
Crdito Direto a Consumidor (CDC) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 96
Emprstimos Consignados . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 96
Crdito Rural . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 97
Desconto de Ttulos. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 98
Vendor Finance . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 98
Compror Finance . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 99
Leasing (Arrendamento mercantil). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 99
Financiamento de Capital Fixo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 102
Hot Money . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 102
Outros Servios e Produtos Bancrios. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 103
Corporate Finance . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 103
Remote Banking. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 104
Glossrio Previdncia Seguros. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 104
Seguros. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 106
Ttulos de Capitalizao. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 106
Previdncia Privada . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 107
PGBL . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 108
VGBL . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 109
Questes de Concursos Anteriores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 111
Mdulo 6Noes de Poltica Monetria . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 119
Selic Meta X Selic Over . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 119
Copom . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 119
CDI (Certificado de Depsito Interfinanceiro). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 120
CDI X Selic . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 121
Instrumentos de Poltica Monetria . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 121
Depsito Compulsrio. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 121
Operao de Redesconto . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 122
Open Market (Mercado Aberto). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 122
Conseqncias da Poltica Monetria . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 122
Questes de Concursos Anteriores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 123
www.acasadoconcurseiro.com.br
Mdulo 7Mercado de Capitais. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 125
Aes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 125
Underwriting Oferta Pblica . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 125
Mercado primrio e Mercado secundrio. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 127
Negociao de Aes (Mercado Secundrio) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 128
S.A AbertaXS.A Fechada . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 128
Tipo de Aes. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 129
Custo da Operao . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 129
Direitos e Proventos de uma Ao . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 129
Outros Termos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 130
Principais ndices de Mercado . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 131
Governana Coorporativa. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 132
Resumo Nveis de Governana. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 133
Notas Promissras (Comercial Paper) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 134
Debntures . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 135
Agente Fiducirio. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 136
Garantia Debntures . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 136
Escritura de Emisso . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 137
Questes de Concursos Anteriores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 139
Mdulo 8Mercado de Cmbio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 149
Poltica Cambial . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 149
Reservas Internacionais. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 149
Balano de Pagamentos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 150
Mercado de Cmbio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 150
Taxa de Cmbio . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 151
Valoriao e Desvalorizao Cambial . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 151
Instituies Autorizadas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 152
Valor Efetivo Total (VET) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 153
Liquidao dos contratos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 153
Siscomex. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 154
Questes de Concursos Anteriores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 157
www.acasadoconcurseiro.com.br 19
Mdulo 1
Segmentao de Mercado
Mercado Financeiro
o mercado voltado para a transferncia de recursos entre os agentes econmicos. No mercado
financeiro, so efetuadas transaes com ttulos de prazos mdio, longo e indeterminado,
geralmente dirigidas ao financiamento dos capitais de giro e fixo.
Mercado de Capitais
o conjunto de instituies, tais como bolsas de valores e instituies financeiras (bancos,
corretoras, bancos de investimento, seguradoras), ligadas intermediao de ativos financeiros
(aes, ttulos de dvida em geral).
A principal funo do mercado de capitais canalizar a poupana (recursos financeiros)
da sociedade para o comrcio, a indstria, outras atividades econmicas e para o prprio
governo.
Distingue-se do mercado monetrio que movimenta recursos a curto prazo, embora tenham
muitas instituies em comum.
Mercado de Cmbio
o ambiente onde se realizam as operaes de cmbio entre os agentes autorizados pelo
Banco Central do Brasil (bancos, corretoras, distribuidoras, agncias de turismo e meios de
hospedagem) e entre estes e seus clientes.
No Brasil, o mercado de cmbio dividido em dois segmentos, livre e flutuante, ambos
regulamentados e fiscalizados pelo Banco Central.
O mercado livre tambm conhecido como comercial e o mercado flutuante, como turismo.
margem da lei, funciona um segmento denominado mercado paralelo, mercado negro, ou
cmbio negro.
Todos os negcios realizados no mercado paralelo so ilegais e sujeitam o cidado ou a empresa
s penas da lei.

www.acasadoconcurseiro.com.br 20
Mercado Monetrio
O Mercado Monetrio uma das subdivises do Mercado Financeiro. O Mercado Monetrio
ou mercado de moeda onde ocorrem as captaes de recursos vista, no curtssimo
e no curto prazo. Nesse mercado, atuam principalmente os intermediadores financeiros,
negociando ttulos e criando um parmetro mdio para taxas de juros do mercado
Mercado de Crdito
o nome dado a parte do sistema financeiro onde ocorre o processo de concesso e tomada
de crdito.
O mercado de crdito envolve duas partes, uma credora e outra devedora, que normalmente
estabelecem uma relao contratual entre si, podendo ser formal ou informal. Esta situao
sugere que uma das partes, a credora conceda liquidez outra, mediante um premio de liquidez
ou de risco, comumente intitulado de juros. Nesta relao parte credora oferece um bem a
parte devedora, que na sociedade capitalista a moeda fiduciria ou escritural.
Resumo
O Mercado Financeiro pode ser segmentado em 4 mercados especficos:
1. Cambial (Transformao da moeda estrangeira e moeda nacional e vice-versa);
2. Monetrio (Controle da Liquidez Bancria);
3. Crdito (Financiamentos: capital giro, capital fixo, habitao, rural, consumo);
4. Capitais (Valores mobilirios, financiamentos: capital giro, capital fixo, underwriting, aes,
debntures)
MERCADO FINANCEIRO
Segmentos CAMBIAL MONETRIO CRDITO CAPITAIS
Prazo vista e a curto
prazo
vista e a
curtssimo prazo
Prazos curto e
mdio
Prazos curtos,
mdio, longos e
intermedirios
Caractersticas Transformao
da moeda
estrangeira em
moeda nacional
(vice-versa)
Controle da
liquidez bancria
Financiamentos:
capital de giro,
capital fixo,
habitao, rural e
consumo
Financiamento:
capital de giro,
capital fixo,
underwriting,
aes, debntures
Sistema Bancrio e
auxiliar
Bancrio e no
bancrio e auxiliar
Bancrio e no
bancrio
No bancrio e
auxiliar
www.acasadoconcurseiro.com.br 21
Estrutura do Sistema Financeiro Nacional
O sistema Financeiro Nacional, estruturado e regulado pela presente Lei, ser constitudo:
I. Conselho Monetrio Nacional;
II. Banco Central do Brasil;
III. Banco do Brasil S. A.;
IV. Banco Nacional do Desenvolvimento Econmico e Social;
V. Das demais instituies financeiras pblicas e privadas.
Conjunto de instituies e instrumentos financeiros que possibilita a transferncia de recursos
dos doadores finais para os tomadores finais, e cria condies para que ttulos e valores
mobilirios tenham liquidez no mercado financeiro.
Tomadores finais de recursos (agentes Deficitrios) so aqueles que se encontram em posio
de dficit financeiro: gastam mais do que a sua renda em consumo e/ou investimento. Precisam
do complemento de poupana de terceiros para executar seus planos e atividades, dispondo-se
a pagar juros pelo capital que conseguirem.
Doadores finais de recursos (Agentes Superavitrios) so aqueles que se encontram em
posio de supervit financeiro: gastam menos do que a sua renda.
As instituies do SFN intermedeiam as relaes entre essas pessoas, administrando a oferta
dos recursos dos doadores finais para os tomadores finais.
Comentrio
A instituio financeira capta recursos dos
agentes superavitrios e empresta para os
agentes deficitrios.
Mdulo 2

www.acasadoconcurseiro.com.br 22
Organogramas do SFN
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 23
Subsistema Normatvo: Orgos Normatvos
Conselho Monetrio Nacional CMN
Conselho Nacional de Seguros Privados CNSP (No consta no ltimo edital)
Conselho Nacional de Previdncia Complementar CNPC (No consta no ltimo edital)
Conselho Monetrio Nacional - CMN
rgo Mximo do Sistema Financeiro Nacional (IMPORTANTE)
Composio: Ministro da Fazenda (Presidente do conselho); Ministro do Oramento,
Planejamento e Gesto e o Presidente do Banco Central.
Responsabilidade do CMN: Formular a poltica da moeda e do crdito, objetivando a
estabilidade da moeda e o desenvolvimento econmico e social do Pas
Reunies uma vez por ms (ordinariamente);
Resolues aprovadas devem ser publicadas no D.O.U e na pgina do BACEN;
Todas as reunies devem ser lavradas atas e publicado extrato no D.O.U
Principais objetivos da CMN
Adaptar o volume dos meios de pagamento s reais necessidades da economia
nacional e seu processo de desenvolvimento;
Regular o valor interno da moeda,
Regular o valor externo da moeda e o equilbrio no balano de pagamento do Pas
Orientar a aplicao dos recursos das instituies financeiras, quer pblicas, quer
privadas;
Propiciar o aperfeioamento das instituies e dos instrumentos financeiros, com
vistas maior eficincia do sistema de pagamentos e de mobilizao de recursos;
Zelar pela liquidez e solvncia das instituies financeiras;
Coordenar as polticas monetria, creditcia, oramentria, fiscal e da dvida pblica,
interna e externa.
Principais competncias da CMN
Adaptar o volume dos meios de pagamento s reais necessidades da economia
nacional e seu processo de desenvolvimento
Regular o valor interno e externo da moeda
Zelar pela liquidez e solvncia das instituies financeiras
Autorizar as emisses de Papel Moeda;
Coordenar as polticas monetria, creditcia, oramentria, fiscal e da dvida pblica,
interna e externa.
Fixar as diretrizes e normas poltica cambial, inclusive quanto compra e venda de
ouro;
Disciplinar o Crdito em todas as modalidades;
Limitar, sempre que necessrio, as taxas de juros, descontos, comisses entre outras;

www.acasadoconcurseiro.com.br 24
Determinar a percentagem mxima dos recursos que as instituies financeiras
podero emprestar a um mesmo cliente ou grupo de empresas
Regulamentar as operaes de redesconto;
Regular a constituio, o funcionamento e a fiscalizao de todas as instituies
financeiras que operam no Pas.
Comentrio
Tente gravar as palavras chaves como:
Autorizar, fixar, Disciplinar, Limitar,
Regular. Lembre-se que o CMN um rgo
NORMATIVO assim no executa tarefas
Observao!
1. Cuidado com os verbos AUTORIZAR e
REGULAMENTAR que tambm podem ser
utilizados para funes do Banco Central
do Brasil.
2. Cuide que o CMN responsvel por
coordenar a poltica monetria, enquanto
o BACEN responsvel por formular essas
polticas de acordo com as diretrizes do
CMN.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 25
Comisses Consultvas
Subsistema Normatvo: rgos Recursais
Conselho de Recursos do Sistema Financeiro Nacional CRSFN
Conselho de Recursos do Sistema Nacional de Seguros Privados, de Previdncia Privada Aberta
e de Capitalizao CRSNSP (No consta no ltimo edital)
Cmara de Recursos da Previdncia Complementar CRPC (No consta no ltimo edital)
C.R.S.F.N (Conselho de Recursos do Sistema Financeiro Nacional)
O Conselho de Recursos do Sistema Financeiro Nacional (CRSFN) um rgo colegiado, de
segundo grau, integrante da estrutura do Ministrio da Fazenda. Sua principal atribuio
julgar, em 2
a
. e ltima instncia administrativa os recursos interpostos, das decises
administrativas aplicadas pelo BACEN e CVM.
a) relativas a penalidades por infraes legislao cambial, de capitais estrangeiros e de
crdito rural e industrial;
b) relativas aplicao de penalidades por infrao legislao de consrcios;

www.acasadoconcurseiro.com.br 26
c) referentes adoo de medidas cautelares; e
d) referentes desclassificao e descaracterizao de operaes de crdito rural
e industrial, e a impedimentos referentes ao Programa de Garantia de Atividade
Agropecuria - PROAGRO.
8 Conselheiros escolhidos pelo Ministro da Fazenda (mandato de 2 anos podendo ser
reconduzidos uma vez):
dois representantes do Ministrio da Fazenda; (um dos representantes ocupar o cargo
de presidente)
um representante do Banco Central do Brasil;
um representante da Comisso de Valores Mobilirios
quatro representantes das entidades de classe dos mercados financeiros e de capitais;
(ABRASCA, ANBIMA, ANCORD CNBV, Febraban)
Observao: O Presidente e Vice do conselho ser escolhido pelo Ministro da Fazenda.
Alm dos conselheiros, fazem parte do CRSFN
3 (trs) procuradores da fazenda nacional
1 (um) secretrio-executivo
Compete ainda ao Conselho de Recursos do Sistema Financeiro Nacional apreciar os recursos
de ofcio, dos rgos e entidades competentes, contra decises de arquivamento dos processos
Subsistema Normatvo: rgos Supervisores
1. Banco Central do Brasil BACEN
2. Comisso de Valores Mobilirios CVM
3. Superintendncia de Seguros Privados SUSEP (No consta no ltimo edital)
4. Superintendncia Nacional de Previdncia Complementar PREVIC (No consta no ltimo
edital)
Banco Central do Brasil Bacen
Autarquia vinculada ao Ministrio da Fazenda;
Diretoria colegiada composta de 8 membros (Presidente + 7 Diretores), todos
nomeados pelo Presidente da Repblica. Sujeito aprovao no Senado;
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 27
Ateno!
Atualmente o BACEN possui 9 diretorias e
apenas 8 diretores, isso porque o Diretor
Luiz Awazu Pereira da Silva ocupa o cargo
de duas diretoria (Direx e Dinor).
Principal rgo executivo do sistema financeiro. Faz cumprir todas as determinaes
do CMN;
por meio do BC que o Governo intervm diretamente no sistema financeiro.
Objetivos
zelar pela adequada liquidez da economia;
manter as reservas internacionais em nvel adequado;
estimular a formao de poupana;
zelar pela estabilidade e promover o permanente aperfeioamento do sistema
financeiro.
Importante!
(No confunda): Zelar pela liquidez e
solvncia das instituies financeiras
(Objetivo do CMN).
Principais Atribuies
emitir papel-moeda e moeda metlica;
executar os servios do meio circulante;
receber recolhimentos compulsrios e voluntrios das instituies financeiras e
bancrias;
realizar operaes de redesconto e emprstimo s instituies financeiras;
regular a execuo dos servios de compensao de cheques e outros papis;
efetuar operaes de compra e venda de ttulos pblicos federais;
exercer o controle de crdito;
exercer a fiscalizao das instituies financeiras;
autorizar o funcionamento das instituies financeiras;
estabelecer as condies para o exerccio de quaisquer cargos de direo nas
instituies financeiras;
vigiar a interferncia de outras empresas nos mercados financeiros e de capitais e
controlar o fluxo de capitais estrangeiros no pas.
Sua sede fica em Braslia, capital do Pas, e tem representaes nas capitais dos Estados do Rio
Grande do Sul, Paran, So Paulo, Rio de Janeiro, Minas Gerais, Bahia, Pernambuco, Cear e
Par.

www.acasadoconcurseiro.com.br 28
Importante 1
O Banco Central do Brasil no pode mais
emitir ttulos pblicos por conta prpria
desde 2002. Compete apenas ao Tesouro
Nacional a emisso de Ttulos Pblicos
Federais.
Importante 2
Quando se tratar de Instituio
Financeira estrangeira, a autorizao para
funcionamento da mesma, dar-se por
meio de Decreto do Poder Executivo e
no autorizao do BACEN. (Artigo 18, Lei
4.595)
Comentrio
Tente memorizar as palavras chaves como:
formular, regular, administrar, emitir,
receber, autorizar, fiscalizar, controlar
e exercer. Lembre-se de que o BACEN
quem faz cumprir todas as determinaes
do CMN.
Comisso de Valores Mobilirios CVM
Entidade autrquica, vinculada ao governo atravs do Ministrio da Fazenda.
Administrada por 1 Presidente e 4 Diretores, nomeados pelo Presidente da Repblica;
rgo normativo voltado para o desenvolvimento do mercado de ttulos e valores
mobilirios;
Ttulos e Valores Mobilirios: aes, debntures, bnus de subscrio, e opes de
compra e venda de mercadorias.
Objetvos da CVM:
Estimular investimentos no mercado acionrio;
Assegurar o funcionamento das Bolsas de Valores;
Proteger os titulares contra a emisso fraudulenta, manipulao de preos e outros
atos ilegais;
Fiscalizar a emisso, o registro, a distribuio e a negociao dos ttulos emitidos pelas
sociedades annimas de capital aberto;
Fortalecer o Mercado de Aes.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 29
Cabem CVM Disciplinar as seguintes matrias:
Registro de companhias abertas;
Registro de distribuies de valores mobilirios;
Credenciamento de auditores independentes e administradores de carteiras de valores
mobilirios;
Organizao, funcionamento e operaes das bolsas de valores e de mercadorias e de
futuros;
Negociao e intermediao no mercado de valores mobilirios;
Suspenso ou cancelamento de registros, credenciamentos ou autorizaes;
Suspenso de emisso, distribuio ou negociao de determinado valor mobilirio ou
decretar recesso de bolsa de valores;
A CVM tem poderes para disciplinar, normatizar e fiscalizar a atuao dos diversos
integrantes do mercado;
A Lei atribui CVM competncia para apurar, julgar e punir irregularidades
eventualmente cometidas no mercado;
O Colegiado tem poderes para julgar e punir o faltoso, que vo desde a simples
advertncia at a inabilitao para o exerccio de atividades no mercado.
Comentrio
A CVM o BACEN do mercado
mobilirio (aes, debntures, fundos de
investimento entre outros)
Relao CVM, Bacen e Clientes

CVM
SA Aberta
Acionista
PROTEGE
FISCALIZA

BACEN
Bancos
Clientes
PROTEGE
FISCALIZA


www.acasadoconcurseiro.com.br 30
Dicas do Professor
Muitas questes de prova cobram dos alunos competncia de cada
uma das autoridades monetrias. O problema que s vezes muito
confuso e no final no sabemos quem autoriza emisso de papel
moeda, quem fiscaliza fundos de investimento e etc.
Para ajudar na resoluo destas questes, procure as palavras chaves
de cada assunto abaixo. Com isso irmos facilitar nosso estudo.
Palavras Chaves
CVM: Valores Mobilirios, Fundos de Investimento, Aes, Mercado
de Capitais, Bolsas de Valores, Derivativos
BACEN: Executar, Fiscalizar, Punir, Administrar, Emitir (apenas papel
moeda), Realizar, Receber
CMN: Fixar diretrizes, Zelar, Regulamentar, Determinar, Autorizar
(emisso papel moeda), Disciplinar, Estabelecer, Limitar
Tome cuidado com as excees, exemplo:
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 31
Subsistema de Intermediao: rgos Operadores
1. Instituies financeiras captadoras de depsitos vista
Bancos Mltiplos com carteira comercial (no consta no ltimo edital)
Bancos Comerciais
Caixa Econmica Federal
Cooperativas de Crdito
Banco Cooperativo
2. Demais instituies financeiras
Associaes de Poupana e Emprstimo
Bancos de Desenvolvimento
Bancos de Investimento
Companhias Hipotecrias
Sociedades Crdito, Financiamento e Investimento - Financeiras
Sociedades de Crdito Imobilirio
3. Outros Intermedirios Financeiros
Sociedades de arrendamento mercantil
Sociedades corretoras de ttulos e valores mobilirios
Sociedades distribuidoras de ttulos e valores mobilirios
Bolsas de Valores

www.acasadoconcurseiro.com.br 32
4. Agentes Especiais
Banco do Brasil BB (no consta no ltimo edital)
Caixa Econmica Federal
Banco Nacional de Desenvolvimento Econmico e Social BNDES (no consta no
ltimo edital)
5. Operadores do Mercado de seguro e previdncia
Instituto de Resseguros do Brasil (IRB) (no consta no ltimo edital)
Sociedade Seguradora (no consta no ltimo edital)
Corretora de Seguros (no consta no ltimo edital)
Sociedade de Capitalizao
Entidades abertas de previdncia complementar
Entidades fechadas de previdncia complementar (fundos de penso)
Bancos Comerciais
So a base do sistema monetrio. ( um exemplo de Instituio Monetria)
So intermedirios financeiros que recebem recursos de quem tem (captao) e os
distribuem atravs do crdito seletivo a quem necessita de recursos (aplicao), criando
moeda atravs do efeito multiplicador do crdito.
O objetivo fornecer crdito de curto e mdio prazos para pessoas fsicas, comrcio,
indstria e empresas prestadoras de servios.
Captao de Recursos (Operaes Passivas):
Depsitos vista : conta corrente ;
Depsitos a prazo : CDB, RDB ;
Letra Financeira
Recursos de Instituies financeiras oficiais ;
recursos externos;
prestao de servios : cobrana bancria, arrecadao e tarifas e tributos pblicos,
etc.
Aplicao de Recursos (Operaes Ativas):
Desconto de Ttulos ;
Abertura de Crdito Simples em Conta Corrente: Cheques Especiais;
Operaes de Crdito Rural, Cmbio e Comrcio internacional.
Comentrio
Para diminuir a criao de moedas feita
pelos bancos comerciais, o BACEN utiliza o
Depsito Compulsrio.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 33
Bancos Mltplos (no consta no edital)
Os bancos mltiplos surgiram a fim de racionalizar a administrao das instituies financeiras.
Carteiras de um banco mltiplo:
Banco Comercial; (MONETRIA)
Banco de Investimentos;
Sociedade de Crdito Imobilirio;
Sociedade de Arrendamento Mercantil
Banco de Desenvolvimento; (PUBLICO)
Sociedade de Crdito Financiamento e Investimento SCFI (Financeiras)
Para configurar a existncia do banco mltiplo, ele deve possuir pelo menos duas das carteiras
mencionadas, sendo uma delas comercial ou de investimentos.
Um banco mltiplo deve ser constitudo com um CNPJ para cada carteira, podendo publicar
um nico balano.
Comentrio
Os bancos mltiplos com carteira comercial
so considerados instituies monetrias.
Caixas Econmicas
NICO REPRESENTANTE : CEF (decreto 759 de 12/08/1969)
Junto com os bancos comerciais, so as mais antigas instituies do sistema financeiro
nacional.
Atividade Principal : integram o Sistema Brasileiro de Poupana e Emprstimo e o Sistema
Financeiro da Habitao ;
So instituies de cunho eminentemente social, concedendo emprstimos e
financiamentos a programas e projetos nas reas de assistncia social, sade, educao,
trabalho, transportes urbanos e esporte.
Monoplio das operaes de emprstimo sob penhor de bens, Bilhetes loterias..
Comentrio
As atribuies e objetivos das Caixas
Econmicas so as mesmas da CEF.

www.acasadoconcurseiro.com.br 34
Cooperatvas de Crdito
Cooperados: pessoas com atividades afins que buscam, com a unio de esforos, concesso
de crditos com encargos mais atrativos;
Atuam basicamente no setor primrio da economia (agricultura). Tambm pode ser
formada por funcionrios de uma empresa;
Quantidade mnima de cooperados: 20 (lei n 5.764/71);
So equiparadas a uma instituio financeira, atravs da lei n 4.595/64.
Meios de captao:
Captar depsito vista e prazo (somente associados);
Emprstimos outras Instituies;
Cobrana de contribuio mensal;
Doaes;
Os depsitos captados pelas cooperativas de crditos com garantia, so recolhidos junto ao
FGCoop Fundo Garantidor do Cooperativismo de Crdito e no ao FGC como acontece com os
Bancos.
Bancos Cooperatvos
Autorizados pelo Banco Central, constitudos na forma de sociedades annimas de capital
fechado, onde os acionistas so obrigatoriamente as cooperativas.
So Bancos mltiplos ou bancos comerciais controlados por cooperativa de crdito, que
devem deter, pelo menos, 51% das suas aes com direito a voto.
Alm de oferecer os produtos e servios que as cooperativas oferecem (como conta
corrente, cheques especiais, pagamento de tributos e processamento da folha de
pagamento dos funcionrios da empresa), podem captar recursos no exterior.
Sua atuao restrita a Unidade da Federao de sua sede
Comentrio
Os bancos cooperativos foram obrigados a
se desassociarem do FGC e associarem ao
FGCoop.
Bancos de Investmento
So instituies criadas para conceder crditos de mdio e longo prazos para as empresas.
Instituies de natureza privada, reguladas e fiscalizadas pelo BACEN e CVM
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 35
Tipos de Crdito:
a) Podem manter contas correntes, desde que essas contas no sejam remuneradas e no
movimentveis por cheques; resoluo 2.624
b) Administrao de fundos de investimentos;
c) Abertura de capital e subscrio de novas aes de uma empresa (IPO e underwriting).
d) Capital de Giro;
e) Capital Fixo (investimentos): sempre acompanhadas de projeto;
f) Captam recursos atravs de CDB/RDB ou venda de cotas de fundos.
g) Tambm podem captar recursos via emisso de Letra Financeira
Comentrio
Com o crescimento do Mercado
de Capitais, cada vez mais torna-se
importante a presena dos bancos de
Investimento.
Bancos de Desenvolvimento
Controlados pelo Governo Estadual
ATENO: Legalmente o BNDES NO um Banco de Desenvolvimento, ele uma empresa
Pblica Federal. (Resoluo 394/1976);
Objetivos:
Financiamento a mdio e longo prazos;
Impulsionar o desenvolvimento econmico e social da regio e do pas;
Captao:
Repasse de rgos financeiros do Governo Federal;
Repasse do BNDES;
CDB/RDB
Cdulas hipotecrias,
Cdulas pignoratcias de debntures
Aplicao:
Emprstimos e Financiamentos de mdio e longo prazos;
Leasing
Principais agentes de fomentos regionais:
BNB (Banco do Nordeste), BASA (Banco da Amaznia)
Exemplo de Banco de Desenvolvimento:
BRDE (Banco Regional de Desenvolvimento do Extremo Sul).

www.acasadoconcurseiro.com.br 36
Comentrio
O BNDES no considerado Banco de
Desenvolvimento pelo fato de ser uma
empresa Pblica Federal, o que vetado a
um Banco de Desenvolvimento segundo a
resoluo 394 de 1976.
BNDES (Banco Nacional de Desenvolvimento Econmico e Social) no consta no edital
Empresa Pblica Federal (vinculada ao Ministrio do Desenvolvimento);
a instituio responsvel pela poltica de investimentos, de longo prazo do Governo Federal,
tendo como objetivos bsicos:
Impulsionar o desenvolvimento econmico e social do Pas;
Fortalecer o setor empresarial nacional;
Atenuar os desequilbrios regionais, criando novos polos de produo.
Para a consecuo desses objetivos, conta com um conjunto de fundos e programas especiais
de fomento, como, por exemplo, Finame, Finem, Funtec e Finac.
Administra o Fundo Nacional de Desestatizao (FND);
Atravs de sua subsidiria integral o BNDESPAR, investe em empresas nacionais atravs da
subscrio de aes e debntures conversveis.
Principais meios de Captao de recursos (Passivo):
Debntures
Letra Financeira
Repasse Governo
Comentrio
o principal executor da poltica de
investimentos do governo federal.
Sociedades de Crdito, Financiamento e Investmento Financeiras
Objetivo: financiar bens durveis por meio de crdito direto ao consumidor (CDC ou Credirio).
Exemplos: Losango, Portocred, BV Financeira.
Principal caracterstica: crdito pulverizado (muitas operaes de valores relativamente
pequenos para uma grande quantidade de clientes).
No podem manter contas-correntes;
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 37
Por ser uma atividade de risco, as operaes passivas esto limitadas a 12 vezes o seu
patrimnio.
As taxas altas so justificadas pelo alto ndice de inadimplncia;
Captao (operaes passivas):
Letras de Cmbio (LC);
Depsito a prazo (RDB APENAS)
Letra Financeira
Comentrio
As grandes Financeiras que atuam no Brasil
pertencem a grandes bancos. Assim suas
captaes so na maioria repasse do Banco
Mltiplo no qual faz parte. Exemplo, Finasa
(Repasse do Bradesco), Losango (Repasse
do HSBC).
Sociedade de Crdito Imobilirio (SCI)
Suas atribuies so semelhantes s APEs.
uma Sociedade Annima (S.A);
Entidade com fins Lucrativo;
Deve conter em seu nome, a expresso Crdito Imobilirio.
Captao de Recursos :
Poupana;
Depsitos a prazo;
Letras e Cdulas Hipotecrias;
Letra Financeira
Convnio com outros bancos;
Repasses da CEF.
Alm do financiamento direto, emprestam recursos s empresas para empreendimentos
imobilirios (compra, construo e capital de giro para essas empresas).
Comentrio
A grande diferena entre APE e SCI que
a primeira no pode ser S.A, e no tem
fins lucrativos, enquanto a segunda (SCI)
necessariamente uma S.A e TEM fins
lucrativo.

www.acasadoconcurseiro.com.br 38
Associaes de Poupanas e Emprstmos (APE)
Constitui-se em uma forma associativa para a construo ou aquisio da casa prpria, sem
finalidade de lucro. uma sociedade civil, onde todos os poupadores so proprietrios da
Associao. O depositante adquire vnculo societrio, e a remunerao da poupana funciona
como dividendos adquiridos pelo vnculo societrio.
Captao de recursos:
poupana;
Depsitos a prazo;
Letras e Cdulas Hipotecrias;
Repasses de outros bancos;
Emprstimos externos.,
Aplicao de recursos: atravs de financiamentos imobilirios (SFH)
POUPEX (Poupana do Exrcito) administrada pelo BB.
Comentrio
Quem Investe em uma APE torna-se
scio e proprietrio, tendo assim direito a
dividendos
Companhias Hipotecrias
As companhias hipotecrias so instituies financeiras constitudas sob a forma de sociedade
annima, que
OBJETIVO: conceder financiamentos destinados produo, reforma ou comercializao de
imveis residenciais ou comerciais aos quais no se aplicam as normas do Sistema Financeiro
da Habitao (SFH). S
Principais operaes passivas so: letras hipotecrias, debntures, emprstimos e
financiamentos no Pas e no Exterior e Letra Financeira
Suas principais operaes ativas so: financiamentos imobilirios residenciais ou comerciais;
aquisio de crditos hipotecrios; refinanciamentos de crditos hipotecrios; repasses de
recursos para financiamentos imobilirios.
Tais entidades tm como operaes especiais a administrao de crditos hipotecrios de
terceiros e de fundos de investimento imobilirio
IMPORTANTE: As companhias hipotecrias esto autorizadas a captarem recursos atravs
da emisso de debntures, mesmo estas sendo considerada Instituio Financeira e no ser
necessariamente constituda como S.A Aberta.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 39
Sociedades Corretoras de Ttulos e Valores Mobilirios (SCTVM)
Sua principal funo a de promover a aproximao entre compradores e vendedores de
ttulos, valores mobilirios e ativos financeiros, dando a estes, a negociabilidade adequada
atravs de operaes no sistema eletrnico da bolsa
constitudas sob a forma de S.A, dependem da autorizao do CVM e do BACEN para
funcionar;
Tpicas do mercado acionrio, operando na compra, venda e distribuio de ttulos e
valores mobilirios;
Operam nas bolsas de valores e de mercadorias;
Os investidores no operam diretamente nas bolsas. O investidor abre uma conta
corrente na corretora, que atua nas bolsas a seu pedido, mediante cobrana de
comisso (tambm chamada de corretagem, de onde obtm seus ganhos).
Uma corretora pode atuar tambm por conta prpria;
Tm a funo de dar maior liquidez e segurana ao mercado acionrio.
Podem Administrar fundos e clubes de Investimento.
Podem Intermediar operaes de Cmbio
Comentrio
Graas aos limites operacionais
estabelecidos pelas corretoras e
regulamentados pela CVM, os riscos
de falta de solvncia e de liquidez so
minimizados, pois se no existissem esses
limites poderiam quebrar o sistema
mobilirio, haja vista que a liquidao
financeira no mercado acionrio se d
sempre em D+3.
Sociedades Distribuidoras de Ttulos de Valores Mobilirios (DTVM)
As DTVM tem as mesmas funes que as CTVM.
Novidade!
No existe mais diferena na rea de
atuao entre as CTVM e as DTVM desde a
deciso conjunta abaixo.
DECISO CONJUNTA (BACEN E CVM N17) 02/03/2009:
As sociedades distribuidoras de ttulos e valores mobilirios ficam autorizadas a operar
diretamente nos ambientes e sistemas de negociao dos mercados organizados de bolsa de
valores.

www.acasadoconcurseiro.com.br 40
O que faz uma Distribuidora?
Como instituio auxiliar do Sistema Financeiro Nacional, tem como objetivo intermediar
operaes com Ttulos e valores mobilirios. Por exemplo: papis de Renda Fixa, Aes,
Debntures, certificados de incentivos fiscais e, ainda, atuar no mercado de Commodities, na
compra e venda de Ouro e intermediao em Bolsa de Mercadorias.
Sociedades de Arrendamento Mercantl (Leasing)
Sociedade Annima;
Idia: o lucro de uma atividade pode ser proveniente do uso de um equipamento, e
no de sua atividade. Exemplo: Transportadora.
Suas operaes se assemelham a uma locao (de um bem mvel) tendo o cliente,
ao final do contrato, as opes de renovar, devolver o bem, ou adquirir o bem por um
valor prefixado (chamado de valor residual garantido - VRG).
Captao de Recursos: atravs da emisso de Debntures (garantidos pelo Patrimnio
das sociedades), emprstimos junto a outras instituies financeiras ou de recursos no
exterior.
Importante!
As Sociedades de Arrendamento Mercantil
(leasing) esto autorizadas a emitir
Debntures mesmo no sendo S.A Aberta.
Comentrio
Uma Sociedade de Arrendamento
Mercantil deve ser constituda SEMPRE
sobre a forma de S.A e o lucro de suas
atividades assemelha a de uma locadora.
Bolsas de Valores
So associaes civis, sem fins lucrativos, onde se realizam as transaes de compra e venda
de ttulos e valores mobilirios entre as sociedades corretoras membros. So subordinadas
CVM;
Principais atribuies:
Manter um local adequado realizao de transaes de compra e venda entre as
corretoras detentoras de ttulos naquela bolsa;
Zelar pela segurana e liquidez do mercado de capitais
Manter total transparncia das transaes efetuadas.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 41
Fundo de Garantia:
Como forma de garantir o cumprimento dos negcios realizados, protegendo os investidores
contra negociaes fraudulentas, as bolsas se obrigam a manter um fundo de garantia.
Podem se transformar s em S.A caso queiram. (Resolues 2690 de 28/01/2000 e 2709 de
30/03/2000).
Comentrio
A BOVESPA deixou de ser uma sociedade
civil sem fins lucrativos e transformou-se
em uma S.A, dando incio em Outubro das
negociaes de suas aes no mercado de
capitais.
BM&F Bovespa S.A.- Bolsa de Valores, Mercadorias e Futuros
Empresa criada pelos acionistas da Bovespa Holding S.A. e da Bolsa de Mercadorias & Futuros-
BM&F S.A., listada no Novo Mercado depois de obtido o seu registro de companhia aberta na
Comisso de Valores Mobilirios (CVM), criada dia 12 de agosto de 2008.
A negociao das aes de sua emisso em bolsa iniciou-se no dia 20 de agosto do mesmo ano.
A bolsa opera um elenco completo de negcios com aes, derivativos, commodities, balco
e operaes estruturadas.
As negociaes se do em prego eletrnico e via internet, com facilidades de homebroker.
A nova companhia lder na Amrica Latina nos segmentos de aes e derivativos, com
participao de aproximadamente 80% do volume mdio dirio negociado com aes e mais
de US$ 67 bilhes de negcios dirios no mercado futuro.
Deveres e obrigaes
Manter equilbrio entre seus interesses prprios e o interesse pblico a que deve atender,
como responsvel pela preservao e auto-regulao dos mercados por ela administrados;
Cabe entidade administradora aprovar regras de organizao e funcionamento dos mercados
e as normas de conduta necessrias ao seu bom funcionamento e manuteno de elevados
padres ticos de negociao nos mercados por ela administrados.

www.acasadoconcurseiro.com.br 42
As regras de negociao da bolsa devem:
Evitar ou coibir modalidades de fraude ou manipulao destinadas a criar condies
artificiais de demanda, oferta ou preo dos valores mobilirios negociados em seus
ambientes;
Assegurar igualdade de tratamento s pessoas autorizadas a operar em seus
ambientes;
Evitar ou coibir prticas no-equitativas em seus ambientes;
Fixar as variaes de preos e quantidades ofertadas, em seu ambiente de negociao
que for caracterizado como centralizado e multilateral, que exige a adoo de
procedimentos especiais de negociao, bem como os procedimentos operacionais
necessrios para quando tais variaes forem alcanadas, respeitadas as condies
mnimas que forem estabelecidas pela CVM em regulamentao especfica.
Dicas do Professor
Instituio Constituio Principal Captao
(Passiva)
Obeservao
Associao de
Poupana e
Emprstimo
- APE
Sociedade
Civil sem fins
lucrativo
Poupana
Poupadores so associados,
assim os mesmos recebem
dividendos. Faz parte do
SBPE.
Caixa
Econmica
Federal - CEF
Empresa
pblica federal
Poupana, FGTS e
repasses do governo
federal
considerado um agente
especial do governo federal.
Faz parte do SBPE.
Sociedade
de Crdito
Imobilirio
- SCI
Sociedade
Annima
Poupana
uma das carteiras que pode
compor um banco mltiplo.
Faz parte do SBPE.
Companhias
Hipotecrias
Sociedade
Annima
Debntures
No podem captar atravs de
poupana. No fazem parte
do SBPE.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 43
Mercado de Seguros, Previdncia e Ttulos de Capitalizao
MINISTRIO DA FAZENDA MINISTRIO DA PREVIDNCIA
Resseguradores (no consta no edital)
Resseguradores - Entidades, constitudas sob a forma de sociedades annimas, que tm
por objeto exclusivo a realizao de operaes de resseguro e retrocesso. O Instituto de
Resseguros do Brasil (IRB) empresa resseguradora vinculada ao Ministrio da Fazenda
Insttuto de Resseguros do Brasil (IRB) (no consta no edital)
Sociedade de economia mista, com controle acionrio da Unio;
Conselho fiscal composto por 5 membros: 3 indicados pelo Ministro da Fazenda, 2
membros eleitos em votao pelos acionistas.
Atualmente est vinculado ao Ministrio da Fazenda;
Atua nos segmentos de Resseguros, retrocesso.
CO-SEGURO: Trata-se do seguro distribudo entre duas ou mais seguradoras, que assumem
cada qual uma parcela do risco, de acordo com as condies estipuladas na aplice emitida
pela lider.
RESSEGURO: A companhia seguradora distribui entre outras seguradoras uma parcela do risco
assumido, diminuindo sua responsabilidade na garantia dada a certos clientes de pagar altas
somas, em caso de sinistro. Como o nome sugere, resseguro o seguro do seguro.

www.acasadoconcurseiro.com.br 44
Comentrio
A operao de RESSEGURO no
mais monoplio do IRB. Atravs da Lei
Complementar 126/07, as SEGURADORAS
podem, hoje, constituir RESSEGURO E
RETROCESSO.
RETROCESSO Cesso de parte dos riscos assumidos por uma seguradora a outra, que
tambm lhe cede parcela dos PRMIOS cobrados proporcionalmente aos riscos transferidos,
por ter excedido sua capacidade de operao.
Comentrio
(Diz-se que o resseguro o seguro do
seguro e que a retrocesso o seguro do
resseguro).
Importante!
Com a Lei Complementar 126/07. o
Resseguro e a Retrocesso deixaram de
ser monoplio do IRB-Brasil. O resseguro
deve ser feito com destinao mnima de
60% para as resseguradoras locais. Em
2009, esse percentual cair para 40%.
Observao!
Atualmente, mais de 60 resseguradoras
concorrem com o IRB-Brasil, porm,
o IRB, hoje, mantm mais de 80%
dos resseguros no pas. Os registros e
autorizaes para funcionamento foram
concedidos pela SUSEP- Superintendncia
de Seguros Privados, rgo vinculado
ao Ministrio da Fazenda que passar a
FISCALIZAR o mercado de resseguros,
em SUBSTITUIO ao IRB, aps a quebra
do monoplio de setor pela Lei no.126 de
janeiro de 2007.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 45
Sociedades Seguradoras (no consta no edital)
Constitudas sobre a forma de S.A. e enquadradas como instituies financeiras;
Para obterem a carta patente, necessitam de autorizao do Ministrio de Indstria e
Comrcio
reas de atuao:
Seguros;
Previdncia Privada Complementar;
Capitalizao.
Comentrio
responsabilidade das seguradoras efetuar
a percia dos bens mveis, imveis e
pessoas assegurada.
Sociedades de Capitalizao
Seu produto um misto de poupana programada e sorteio, funcionando este com o poder de
antecipar a meta estabelecida para a poupana.
Os lucros das empresas desse segmento se fundamentam na massificao das vendas.
Prmio: prestao paga pelos compradores dos ttulos de capitalizao. Possuem trs partes:
Despesas de administrao;
Pagamento dos prmios;
Poupana do adquirente.
Exemplos: OUROCAP, PLIM, PIC, TELE-SENA.
Entdades Abertas de Previdncia Privada Aberta:
Atuam sob a forma de condomnio aberto;
Permitem a livre movimentao dos recursos por parte do contribuinte;
Aplicam seus recursos no mercado financeiro e de capitais, conforme desejo do
contribuinte;
Constitudas sob a forma de S.A, com fins lucrativos e sujeitas fiscalizao da SUSEP.
Normartizados pelo CNSP
Vinculados ao Ministrio da Fazenda
Exemplo: FAPI, PGBL, VGBL e PCA

www.acasadoconcurseiro.com.br 46
Entdades Fechadas de Previdncia Privada Fechada (fundos de penso):
So opes de complementao de aposentadoria, oferecidos por determinadas
empresas a seus funcionrios.
Por isso, so instituies restritas a um determinado grupo de trabalhadores. No
permitem a participao de pessoas estranhas a empresa.
A empresa determina os percentuais de contribuio dela e dos funcionrios para o
plano.
As entidades de previdncia privada fechada so consideradas complementares do
sistema oficial de previdncia social, e por isso, so vinculadas ao MPAS. No podem
ter fins lucrativos.
um exemplo de Investidores qualificados
Fiscalizados pela PREVIC e normatizados pelo CNPC
Vinculados ao Ministrio da Previdncia Social
Corretoras de Seguros (no consta no edital)
Corretagem: intermediao entre o adquirente do seguro e o tomador do capital.
Comisso: remunerao pela corretagem.
Caractersticas do(a) Corretor(a):
pode ser pessoa fsica ou jurdica;
s pode operar se tiver autorizao da SUSEP;
no pode ter vnculo, nem dependncia econmica com o segurado (pessoa fsica ou
jurdica), ou com a sociedade seguradora, seus scios e diretores.
Comentrio
No possvel fazer um seguro sem a
intermediao de um corretor ou uma
corretora de seguros.
Dicas do Professor
Apesar das sociedades seguradoras, sociedades de capitalizao e
entidades de previdncias, serem normatizadas pelos conselhos CNSP
e CNPC, todas elas sofrem regulamentao editadas pelo Conselho
Monetrio Nacional CMN quanto aos sobre a aplicao dos recursos de
suas reservas e das previses.
www.acasadoconcurseiro.com.br 47
Questes de Concursos Anteriores
1. (19392)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
IDECAN | BANESTES | 2012
ASSUNTOS: BANCO CENTRAL DO BRASIL
| CONSELHO MONETRIO NACIONAL
| SEGUROS | SISTEMA FINANCEIRO
NACIONAL
A sequncia est correta em:
a) 3, 4, 5, 2, 1
b) 3, 4, 5, 1, 2
c) 2, 5, 4, 3, 1
d) 3, 4, 2, 5, 1
e) 4, 3, 5, 2, 1
2. (19429)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CONESUL | BANESTES | 2008
ASSUNTOS: RGOS NORMATIVOS DO
SFN | RGOS SUPERVISORES DO SFN |
SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
Assinale a alternativa composta apenas
por Instituies Normativas do Sistema
Financeiro Nacional.
a) BACEN, BANESTES, CMN.
b) Santander Banespa, CMN, CVM.
c) CMN, BACEN, CVM.
d) BANESTES, BNDES, CVM.
e) COPOM, CVM, BNDES.
3. (9383)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESPE | CEF | 2010
ASSUNTOS: CONSELHO MONETRIO
NACIONAL | RGOS NORMATIVOS DO
SFN | SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
Junto ao CMN funcionam comisses
consultivas de
a) seguros privados.
b) crdito rural e de endividamento
pblico.
c) poltica internacional.
d) assuntos tributrios.
e) mercado futuro.
4. (9186)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BNDES | 2008
ASSUNTOS: BANCO CENTRAL DO BRASIL |
RGOS NORMATIVOS DO SFN | SISTEMA
FINANCEIRO NACIONAL
De acordo com a Lei no 4.595/64, as
instituies financeiras nacionais somente
podero funcionar no Brasil mediante
prvia autorizao de(o)
a) Lei especfica.
b) Decreto Legislativo.
c) Senado Federal.
d) Banco Central do Brasil.
e) Banco Nacional do Desenvolvimento
Econmico e Social.
5. (19405)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
IDECAN | BANESTES | 2012
ASSUNTOS: CONSELHO MONETRIO
NACIONAL | RGOS NORMATIVOS DO
SFN | SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
A poltica do Conselho Monetrio Nacional
objetivar, EXCETO:
a) Adaptar o volume dos meios de
pagamento s reais necessidades da
economia nacional e seu processo de
desenvolvimento.
b) Efetuar o controle dos capitais
estrangeiros.
c) Regular o valor interno da moeda.
d) Coordenar as polticas monetria,
creditcia, oramentria, fiscal e da
dvida pblica, interna e externa.
e) Propiciar o aperfeioamento das
instituies e dos instrumentos
financeiros.

www.acasadoconcurseiro.com.br 48
6. (9314)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2010
ASSUNTOS: COMISSO DE VALORES
MOBILIRIOS | RGOS SUPERVISORES DO
SFN | SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
Compete Comisso de Valores Mobilirios
- CVM disciplinar as seguintes matrias:
I. registro de companhias abertas.
II. execuo da poltica monetria.
III. registro e fiscalizao de fundos de
investimento.
IV. registro de distribuies de valores
mobilirios.
V. custdia de ttulos pblicos.
Est correto o que se afirma APENAS em
a) II, III e V.
b) III, IV e V.
c) I, II e III.
d) I, II e IV.
e) I, III e IV.
7. (19415)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
IDECAN | BANESTES | 2012
ASSUNTOS: RGOS NORMATIVOS DO SFN
| SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
O Sistema Financeiro Nacional formado
pelo subsistema normativo e pelo
subsistema de intermediao. Compem o
subsistema normativo:
a) Caixa Econmica Federal, BNDES e
Banco do Brasil.
b) Banco Central, Banco do Brasil e Caixa
Econmica Federal.
c) Conselho Monetrio Nacional, Banco
Central e Banco do Brasil.
d) Conselho Monetrio Nacional,
Banco Central e Comisso de Valores
Mobilirios.
e) Banco Central, Comisso de Valores
Mobilirios e BM&FBOVESPA.
8. (9353)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | TJ - RO | 2008
ASSUNTOS: BANCO NACIONAL DE
DESENVOLVIMENTO SCIO ECONMICO -
BNDES | SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
O Banco Nacional de Desenvolvimento
Econmico e Social (BNDES)
a) uma instituio financeira que capta
depsitos vista da populao e
financia, com estes recursos, o deficit
do setor pblico.
b) o principal acionista do Banco Central
do Brasil.
c) responsvel pela poltica monetria no
pas.
d) responsvel pela poltica cambial no
pas.
e) um importante provedor de
emprstimos a longo prazo no pas.
9. (9189)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BNDES | 2008
ASSUNTOS: BANCO NACIONAL DE
DESENVOLVIMENTO SCIO ECONMICO -
BNDES | SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
O Banco Nacional do Desenvolvimento
Econmico e Social tem por objetivo apoiar
programas, projetos, obras e servios que
se relacionam com o desenvolvimento
econmico e social, sendo o principal
instrumento de execuo da poltica de
investimento do
a) Governo Municipal.
b) Governo Estadual.
c) Governo Federal.
d) Congresso Nacional.
e) Conselho Nacional de Assistncia
Social.
www.acasadoconcurseiro.com.br 49
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
10. (9175)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2011
ASSUNTOS: CONSELHO MONETRIO
NACIONAL | RGOS NORMATIVOS DO SFN
| SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
A funo de zelar pela liquidez e solvncia
das instituies financeiras autorizadas a
funcionar no Pas
a) da Federao Brasileira de Bancos.
b) do Fundo Garantidor de Crdito.
c) da Comisso de Valores Mobilirios.
d) do Ministrio da Fazenda.
e) do Conselho Monetrio Nacional.
11. (9395)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: CONSELHO MONETRIO
NACIONAL | RGOS NORMATIVOS DO SFN
| SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
O Conselho Monetrio Nacional constitui
a autoridade maior na estrutura do
sistema financeiro nacional. Dentre as suas
competncias, correto afirmar que
a) concede autorizao s instituies
financeiras, a fim de que possam
funcionar no pas.
b) efetua o controle dos capitais
estrangeiros.
c) regula a constituio, o funcionamento
e a fiscalizao das instituies
financeiras.
d) fiscaliza o mercado cambial.
e) recebe os recolhimentos compulsrios
das instituies financeiras.
12. (18294)CONHECIMENTOS BANCRIOS
| CESGRANRIO | BANCO DA AMAZNIA |
2013
ASSUNTOS: CAIXA ECONMICA FEDERAL
- CEF | RGOS OPERACIONAIS DO SFN |
SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
A Caixa Econmica Federal tem a misso
de atuar na promoo da cidadania e do
desenvolvimento sustentvel do Pas, como
instituio financeira, agente de polticas
pblicas e parceira estratgica do Estado
brasileiro.
Uma de suas funes administrar o fundo
de:
a) penso alimentcia
b) investimento em direitos creditrios
c) investimento pblico
d) garantia por tempo de servio
e) garantia de crditos
13. (9184)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2011
ASSUNTOS: RGOS OPERACIONAIS DO
SFN | SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
Os depsitos de poupana constituem
operaes passivas de
a) bancos de desenvolvimento.
b) cooperativas centrais de crdito.
c) bancos de investimento.
d) sociedades de crdito, financiamento e
investimento.
e) sociedades de crdito imobilirio.

www.acasadoconcurseiro.com.br 50
14. (18333)CONHECIMENTOS BANCRIOS
| ESPP | BANCO DO ESTADO DO PAR
(BANPAR) | 2012
ASSUNTOS: RGOS OPERACIONAIS DO
SFN | SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
O SFN Sistema Financeiro Nacional
formado por um conjunto de instituies e
instrumentos financeiros que possibilitam
a transferncia de recursos entre agentes
superavitrios e deficitrios. O SFN
constitudo por todas as Instituies
Financeiras, pblicas ou privadas, bancrias
ou no.
Sobre as IFs bancrias ou no, leia as
sentenas abaixo e assinale a alternativa
correta.
a) IFs bancrias recebem depsito vista,
criam moeda. IFs no bancrias no
recebem depsito vista. operam com
ativos no monetrios: aes, CDB,
ttulos.
b) Cooperativas de crdito so IFs, mas
no captam depsito vista.
c) IFs bancrias so associadas aos bancos
comerciais e as no bancrias aos
bancos de desenvolvimento, e ambas
recebem depsito vista, criando
moeda.
d) As IFs bancrias no trabalham com
dinheiro em espcie e as no bancrias
trabalham com todo tipo de aes e
valores monetrios.
e) IFs bancrias no recebem depsito
vista, operam com ativos no
monetrios.
15. (19412)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
IDECAN | BANESTES | 2012
ASSUNTOS: RGOS OPERACIONAIS DO
SFN | SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
Assinale a afirmativa correta.
a) Coordenar as polticas monetria,
creditcia, oramentria e da dvida
pblica interna e externa uma das
funes do Banco Central.
b) O Banco Central uma autarquia
vinculada ao Ministrio da Indstria,
Desenvolvimento e Comrcio Exterior.
c) Os bancos de investimento no
possuem contas correntes e captam
recursos via depsitos a prazo.
d) As sociedades corretoras de ttulos e
valores mobilirios captam recursos por
meio de colocao de letras de cmbio
e recibos de depsitos bancrios.
e) Os bancos comerciais captam recursos
exclusivamente por meio de depsito
vista.
16. (19440)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BACEN | 2010
ASSUNTOS: RGOS OPERACIONAIS DO
SFN | SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
As instituies financeiras no monetrias:
a) incluem os bancos comerciais.
b) incluem as cooperativas de crdito.
c) incluem as caixas econmicas.
d) captam recursos atravs da emisso de
ttulos.
e) captam recursos atravs de depsitos
vista.
www.acasadoconcurseiro.com.br 51
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
17. (9381)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESPE | CEF | 2010
ASSUNTOS: BANCO CENTRAL DO BRASIL |
RGOS NORMATIVOS DO SFN | POLTICA
MONETRIA | SISTEMA FINANCEIRO
NACIONAL
As competncias privativas do BACEN
incluem
a) a emisso de debntures conversveis
em aes.
b) a definio da tributao das operaes
financeiras.
c) o exerccio da fiscalizao das
instituies financeiras, sem, contudo,
aplicar-lhes penalidades.
d) a concesso de autorizao s
instituies financeiras para arquivarem
os seus estatutos na junta comercial.
e) a realizao de operaes de
redesconto e emprstimos a
instituies financeiras bancrias.
18. (9279)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2012
ASSUNTOS: RGOS OPERACIONAIS DO
SFN | SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
As instituies financeiras, controladas
pelos Governos Estaduais, que fornecem
crdito de mdio e longo prazos para as
empresas de seus respectivos Estados so
as(os)
a) Caixas Econmicas
b) Cooperativas de Crdito
c) Sociedades Distribuidoras
d) Bancos Comerciais
e) Bancos de Desenvolvimento
19. (9275)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2012
ASSUNTOS: CONSELHO MONETRIO
NACIONAL | RGOS NORMATIVOS DO SFN
| SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
O Sistema Financeiro Nacional formado
por um conjunto de instituies voltadas
para a gesto da poltica monetria do
Governo Federal, cujo rgo deliberativo
mximo o Conselho Monetrio Nacional.
As funes do Conselho Monetrio
Nacional so
a) assessorar o Ministrio da Fazenda
na criao de polticas oramentrias
de longo prazo e verificar os nveis de
moedas estrangeiras em circulao no
pas.
b) definir a estratgia da Casa da Moeda,
estabelecer o equilbrio das contas
pblicas e fiscalizar as entidades
polticas.
c) estabelecer as diretrizes gerais
das polticas monetria, cambial
e creditcia; regular as condies
de constituio, funcionamento e
fiscalizao das instituies financeiras
e disciplinar os instrumentos das
polticas monetria e cambial.
d) fornecer crdito a pequenas, mdias e
grandes empresas do pas, e fomentar
o crescimento da economia interna a
fim de gerar um equilbrio nas contas
pblicas, na balana comercial e,
consequentemente, na poltica cambial.
e) secretariar e assessorar o Sistema
Financeiro Nacional, organizando as
sesses deliberativas de crdito e
mantendo seu arquivo histrico.

www.acasadoconcurseiro.com.br 52
20. (9168)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2011
ASSUNTOS: BANCO CENTRAL DO BRASIL
| MERCADO DE CMBIO | RGOS
NORMATIVOS DO SFN | SISTEMA
FINANCEIRO NACIONAL
Responsvel por parte das etapas do
Sistema Integrado de Comrcio Exterior
(SISCOMEX):
a) o Banco do Brasil.
b) a Caixa Econmica Federal.
c) o Banco Nacional de Desenvolvimento
Econmico Social (BNDES).
d) o IRB - Brasil Resseguros.
e) o Banco Central do Brasil.
21. (18291)CONHECIMENTOS BANCRIOS
| CESGRANRIO | BANCO DA AMAZNIA |
2013
ASSUNTOS: RGOS NORMATIVOS DO
SFN | RGOS OPERACIONAIS DO SFN |
RGOS SUPERVISORES DO SFN | SISTEMA
FINANCEIRO NACIONAL
O Sistema Financeiro Nacional, em todas
as partes que o compem, foi estruturado
de forma a promover o desenvolvimento
equilibrado do pas e a servir aos interesses
da coletividade. Em relao sua
composio, o Sistema Financeiro Nacional
pode ser divido em:
a) organizaes governamentais,
instituies pblicas e instituies
financeiras.
b) instituies financeiras, instituies
filantrpicas e entidades operadoras.
c) rgos normativos, entidades
supervisoras e operadores.
d) instituies pblicas, organizaes no
governamentais e instituies privadas.
e) rgos fiscalizadores, entidades
supervisoras e organizaes
governamentais.
22. (9313)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2010
ASSUNTOS: RGOS SUPERVISORES DO
SFN | SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
De acordo com as normas do Conselho
Monetrio Nacional - CMN, os bancos
mltiplos devem ser constitudos com, no
mnimo, duas carteiras, sendo uma delas
obrigatoriamente de
a) cmbio.
b) arrendamento mercantil.
c) investimento.
d) crdito, financiamento e investimento.
e) crdito imobilirio.
23. (19437)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BACEN | 2010
ASSUNTOS: BANCO DO BRASIL - BB |
BANCO NACIONAL DE DESENVOLVIMENTO
SCIO ECONMICO - BNDES | RGOS
OPERACIONAIS DO SFN | SISTEMA
FINANCEIRO NACIONAL
Considere a relao de instituies
financeiras a seguir.
I Banco do Brasil
II Banco Nacional de Desenvolvimento
Econmico e Social
III Bancos Comerciais
IV Bancos Regionais de Desenvolvimento
V Sociedades de Crdito, Financiamento e
Investimento VI Bancos de Investimento
So consideradas instituies financeiras
monetrias APENAS as nomeadas em:
a) I e II.
b) I e III.
c) III e IV.
d) I, III e V.
e) I, III e VI.
www.acasadoconcurseiro.com.br 53
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
24. (9185)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BNDES | 2008
ASSUNTOS: SISTEMA FINANCEIRO
NACIONAL
De acordo com a Lei no 4.595/64, NO
integra o Sistema Financeiro Nacional:
a) Banco Nacional do Desenvolvimento
Econmico e Social.
b) Banco do Brasil S.A.
c) Banco Central do Brasil.
d) Conselho Monetrio Nacional.
e) Secretaria do Tesouro Nacional.
25. (9417)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: RGOS NORMATIVOS DO SFN
| SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
Com relao atuao do Banco Central do
Brasil, correto afirmar que ele
a) pode realizar operaes de redesconto
para instituies financeiras.
b) no pode comprar ou vender ttulos
pblicos federais.
c) pode limitar as taxas de juros.
d) pode determinar o capital mnimo das
companhias abertas, no mercado de
capitais.
e) fiscaliza as companhias de seguro.
26. (9207)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2012
ASSUNTOS: RGOS OPERACIONAIS DO
SFN | SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
A BM&FBOVESPA uma companhia de
capital brasileiro, formada em 2008, a
partir da integrao das operaes da
Bolsa de Valores de So Paulo e da Bolsa de
Mercadorias & Futuros.
Por meio de suas plataformas de
negociao, a BM&FBOVESPA, dentre
outras atividades, realiza o
a) registro, a compensao e a liquidao
de ativos e valores mobilirios
b) registro e a compensao de
transferncias internacionais de
recursos
c) seguro de bens e ativos mobilirios,
negociados no mercado
d) compensao nacional de cheques e a
liquidao de outros ativos bancrios
e) intermediao, o registro e a liquidao
de transferncias interbancrias
27. (9429)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2010
ASSUNTOS: COMISSO DE VALORES
MOBILIRIOS | MERCADO DE CAPITAIS |
RGOS NORMATIVOS DO SFN | SISTEMA
FINANCEIRO NACIONAL
A Comisso de Valores Mobilirios (CVM)
uma autarquia ligada ao Poder Executivo
que atua sob a direo do Conselho
Monetrio Nacional e tem por finalidade
bsica
a) captao de recursos no mercado
internacional.
b) compra e venda de aes no mercado
da Bolsa de Valores.
c) fiscalizao das empresas de capital
fechado.
d) normatizao e controle do mercado de
valores mobilirios.
e) manuteno da poltica monetria.

www.acasadoconcurseiro.com.br 54
28. (9150)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2013
ASSUNTOS: BANCO CENTRAL DO BRASIL |
RGOS NORMATIVOS DO SFN | SISTEMA
NACIONAL DE SEGUROS PRIVADOS
O Sistema Financeiro Nacional tem como
entidades supervisoras:
a) Receita Federal do Brasil e
Resseguradores.
b) Comisso de Valores Mobilirios e
Bolsas de Mercadorias e futuros.
c) Banco Central do Brasil e
Superintendncia de Seguros Privados.
d) Banco do Brasil e Banco Nacional de
Desenvolvimento Econmico e Social.
e) FEBRABAN e Superintendncia Nacional
de Previdncia Complementar.
29. (9236)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2011
ASSUNTOS: BANCO CENTRAL DO BRASIL |
RGOS SUPERVISORES DO SFN | SISTEMA
FINANCEIRO NACIONAL
O Sistema Financeiro Nacional tem na sua
composio, como entidade supervisora,
a) a Caixa Econmica Federal.
b) o Banco Central do Brasil.
c) o Banco da Amaznia.
d) o Banco do Nordeste.
e) o Banco do Brasil.
30. (9424)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: RGOS OPERACIONAIS DO
SFN | SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
So instituies que podem captar
depsitos a prazo junto ao pblico:
a) sociedades de arrendamento mercantil.
b) sociedades de crdito, financiamento e
investimento.
c) sociedades de crdito imobilirio.
d) sociedades corretoras de ttulos e
valores mobilirios.
e) bancos de investimento.
31. (9277)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2012
ASSUNTOS: RGOS OPERACIONAIS DO
SFN | SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
De acordo com a Lei n 4.595/1964, as
Cooperativas de Crdito so equiparadas
s demais instituies financeiras, e seu
funcionamento deve ser autorizado e
regulado pelo Banco Central do Brasil.
O principal objetivo de uma Cooperativa de
Crdito a
a) concesso de cartas de crdito,
que estejam vinculadas a ttulos do
Governo Federal, s demais instituies
financeiras.
b) fiscalizao das operaes de crdito
realizadas pelas demais instituies
financeiras
c) prestao de assistncia creditcia e
de servios de natureza bancria a
seus associados, em condies mais
favorveis que as praticadas pelo
mercado.
d) prestao do servio de proteo ao
crdito ao mercado financeiro, atuando
principalmente como um Fundo
Garantidor de Crdito.
e) regulamentao da prestao do
servio de concesso de crdito,
realizado por pessoas fsicas associadas
a uma determinada instituio
financeira.
www.acasadoconcurseiro.com.br 55
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
Para ver a explicao do professor sobre as questes, clique no link a seguir ou baixe
um leitor QR Code em seu celular e fotografe o cdigo.
http://acasadasquestoes.com.br/prova-imprimir.php?prova=30307
G a b a r i t o :
1 . 1 9 3 9 2 A
2 . 1 9 4 2 9 C
3 . 9 3 8 3 B
4 . 9 1 8 6 D
5 . 1 9 4 0 5 B
6 . 9 3 1 4 E
7 . 1 9 4 1 5 D
8 . 9 3 5 3 E
9 . 9 1 8 9 C
1 0 . 9 1 7 5 E
1 1 . 9 3 9 5 C
1 2 . 1 8 2 9 4 D
1 3 . 9 1 8 4 E
1 4 . 1 8 3 3 3 A
1 5 . 1 9 4 1 2 C
1 6 . 1 9 4 4 0 D
1 7 . 9 3 8 1 E
1 8 . 9 2 7 9 E
1 9 . 9 2 7 5 C
2 0 . 9 1 6 8 E
2 1 . 1 8 2 9 1 C
2 2 . 9 3 1 3 C
2 3 . 1 9 4 3 7 B
2 4 . 9 1 8 5 E
2 5 . 9 4 1 7 A
2 6 . 9 2 0 7 A
2 7 . 9 4 2 9 D
2 8 . 9 1 5 0 C
2 9 . 9 2 3 6 B
3 0 . 9 4 2 4 E
3 1 . 9 2 7 7 C
www.acasadoconcurseiro.com.br 57
Sistema de Pagamento Brasileiro SPB
Sistema de Pagamentos o conjunto de regras, sistemas e mecanismos utilizados para
transferir recursos e liquidar operaes financeiras entre empresas, governos e pessoas fsicas.
Anteriormente (at abril/2002): alto risco SISTMICO, devido a:
no existncia de tratamento diferenciado para transferncia de valores elevados;
o acerto das contas dos bancos s se procedia no dia seguinte;
Para evitar o colapso do sistema de pagamentos, o BACEN era obrigado a intervir no
sistema, sempre que um fato acontecia.
Surgimento da TED (Transferncia Eletrnica Disponvel), como alternativa para a
transferncia, com liquidao no mesmo dia, de valores iguais ou superiores a R$
5.000,00;
Proibio da emisso de DOCs de valores iguais ou superiores a R$ 5.000,00
Cobrana de tarifa de 0,11% dos cheques transacionados via COMPE, de valores iguais ou
superiores a R$ 5.000,00 (Somente pessoa Jurdica).
Aspectos Legais do Novo SPB
A Lei 10.214, o marco legal da reforma do sistema de pagamentos brasileiro, estabelece, entre
outras coisas, que:
compete ao Banco Central do Brasil definir quais sistemas de liquidao so
considerados sistemicamente importantes;
admitida compensao multilateral de obrigaes no mbito de um sistema de
compensao e de liquidao;
nos sistemas de compensao multilateral considerados sistemicamente importantes,
as respectivas entidades operadoras devem atuar como contraparte central e adotar
mecanismos e salvaguardas que lhes possibilitem assegurar a liquidao das operaes
cursadas;
os bens oferecidos em garantia no mbito dos sistemas de compensao e de
liquidao so impenhorveis; e
os regimes de insolvncia civil, concordata, falncia ou liquidao extrajudicial, a que
seja submetido qualquer participante, no afetam o adimplemento de suas obrigaes
no mbito de um sistema de compensao e de liquidao, as quais sero ultimadas e
liquidadas na forma do regulamento desse sistema.
Mdulo 3

www.acasadoconcurseiro.com.br 58
O Banco Central do Brasil, dentro de sua competncia para regular o funcionamento dos
sistemas de compensao e de liquidao, estabeleceu que:
os sistemas de liquidao diferida considerados sistemicamente importantes devem
promover a liquidao final dos resultados neles apurados diretamente em contas
mantidas no Banco Central do Brasil;
so considerados sistemicamente importantes: todos os sistemas que liquidam
operaes com ttulos, valores mobilirios, derivativos financeiros e moedas
estrangeiras; e os sistemas de transferncia de fundos ou de liquidao de outras
transaes interbancrias que tenham giro financeiro dirio mdio superior a 4% do giro
financeiro dirio mdio do Sistema de Transferncia de Reservas, ou que, na avaliao
do Banco Central do Brasil3, possam colocar em risco a fluidez dos pagamentos no
mbito do Sistema de Pagamentos Brasileiro;
o prazo limite para diferimento da liquidao da operao deve ser de at: (i) o final
do dia, no caso de sistema de transferncia de fundos considerado sistemicamente
importante; (ii) um dia til, no caso de operaes vista com ttulos e valores
mobilirios, exceto aes; e (iii) trs dias teis, no caso de operaes vista com aes
realizadas em bolsas de valores. O prazo limite de liquidao para outras situaes
estabelecido pelo Banco Central do Brasil em exame caso a caso; e
a entidade operadora deve manter patrimnio lquido compatvel com os riscos
inerentes aos sistemas de liquidao que opere, observando limite mnimo de R$
30 milhes ou de R$ 5 milhes por sistema conforme ele seja ou no considerado
sistemicamente importante.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 59
Sistemas de transferncias de fundos:
1. O Sistema de Transferncia de Reservas - STR, que um sistema de liquidao bruta
em tempo real operado pelo Banco Central do Brasil;
2. A Centralizadora da Compensao de Cheques Compe, responsvel pela compensao
de cheques;
3. O Sistema de Liquidao Diferida das Transferncias Interbancrias de Ordens de
Crdito Siloc que liquida obrigaes interbancrias representados por Documentos
de Crdito (DOC), Transferncias Especiais de Crdito (TEC) e boletos de cobrana;
4. O Sistema de Transferncia de Fundos Sitraf que liquida ordens de transferncia de
fundos. (TED)
Sistemas de liquidao de operaes com ttulos, valores mobilirios,
derivatvos e cmbio:
1. O Sistema Especial de Liquidao e de Custdia - Selic liquida operaes com ttulos
pblicos federais em tempo real;
2. A Cmara de Ativos da BM&FBOVESPA tambm liquida operaes com ttulos pblicos
federais custodiados no Selic, assumindo a posio de contraparte central (CPC);
3. A Cmara de Aes da BM&FBOVESPA (antiga CBLC) liquida principalmente operaes
com aes, ttulos de dvida corporativa e derivativos de aes;
4. A Cmara de Derivativos, tambm operada pela BM&FBOVESPA, liquida operaes
com derivativos padronizados e de balco.
Alguns Conceitos
DOC: Ordem de transferncia de fundos por intermdio da qual o cliente emitente, correntista
ou no de determinado banco, transfere recursos para a conta do cliente beneficirio em outro
banco. A emisso de DOC limitada ao valor de R$ 4.999,99.
TED: Ordem de transferncia de fundos por intermdio da qual o cliente emitente, correntista
ou no de determinado banco, transfere recursos para a conta do cliente beneficirio em outro
banco. Operao realizada pelo sistema LBTR, em tempo real (online). A emisso de TED
limitada ao valor mnimo de R$ 3.000,00.
TEC: Instrumento por intermdio do qual o emitente, pessoa fsica ou jurdica, ordena a uma
instituio financeira que ela faa um conjunto de transferncias de fundos para destinatrios
diversos, clientes de outras instituies, cada uma das transferncias limitada ao valor de R$
4.999,99
LDL: Liquidao Diferida Lquida Sistema no qual o processamento e a liquidao dos recursos
entre instituies financeiras so executados em horrios predeterminados durante o dia, pelo
valor lquido entre seus participantes. Permite liquidaes bilaterais e multilaterais
LBTR: Liquidao Bruta em Tempo Real Sistema no qual o processamento e a liquidao dos
recursos entre instituies financeiras so executados continuamente e em tempo real pelo
valor bruto, operao por operao (no momento de sua realizao). Modelo adotado no STR,
administrado pelo Banco Central.

www.acasadoconcurseiro.com.br 60
STR
Sistema de Transferncia de Reservas
Liquidao bruta em tempo real (LBTR)
Operado pelo Banco Central do Brasil
Participam obrigatoriamente do STR, alm do Banco Central do Brasil, as instituies
titulares de conta de reservas bancrias e as entidades prestadoras de servios de
compensao e de liquidao que operem sistemas considerados sistemicamente
importantes.
Liquidao:
Cheques de valor igual ou superior ao VLB-Cheque (R$ 250 mil)
Bloquetos de cobrana de valor igual ou superior ao VLB-Cobrana (R$ 5 mil).
Transferncia de fundos considerada final, isto irrevogvel.
Instituies financeiras no-bancrias participam opcionalmente do STR.
Tarifa bsica cobrada das duas pontas da ordem de transferncia de fundos, isto , do
participante emissor e do participante destinatrio
A tarifa reduzida para a metade de seu valor integral, se a liquidao da transferncia de
fundos ocorrer at 9h.
O horrio regular de funcionamento das 6h30 s 18h30, sendo que o registro de ordens
de transferncia de fundos a favor de cliente s permitido at 17h30.
CIPCmara Interbancria de Pagamentos
Sociedade Civil sem fins lucrativos;
Regulada pelo Banco Central;
Processa a liquidao financeira interbancria:
dos Produtos: TED, DOC, TEC, Bloqueto de Cobrana e SELTEC Ttulos em Cartrio;
das Prestadoras de Servios: TecBan,Redecard,Cielo e MasterCard.
DDA Dbito Direto Autorizado.
CIP - Siloc
Sistema de Liquidao Diferida das Transferncias Interbancrias de Ordens de Crdito
Sistemas de Liquidao Diferida (LDL)
Documentos de Crdito (DOC) Transferncias Especiais de Crdito (TEC) e bloquetos de
cobrana de valor inferior ao VLB-Cobrana (R$ 5 mil).
D+0, no caso da TEC, ou em D+1, no caso do DOC e do bloqueto de cobrana.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 61
CIP - Sitraf
Sistema de Transferncia de Fundos
Liquidao no mesmo dia (D+0) online
Utiliza modelo hbrido de liquidao, o qual combina caractersticas dos sistemas de
liquidao diferida (LDL) e dos sistemas de liquidao bruta (LBTR)
dois centros de processamento de dados localizados na cidade do Rio de Janeiro.
Horrio de Funcionamento
CIP C3
Em julho de 2011, a CIP tornou-se uma Cmara de Custdia e Liquidao de Ativos, por meio do
lanamento do sistema C3 Central de Cesses de Crdito, que visa assegurar a centralizao
das informaes de operaes de cesses de crdito efetuadas no mbito do SFN, de forma a
permitir aos Participantes a verificao de que os crditos em processo de cesso no tenham
sido cedidos a outro cessionrio, evitando a duplicidade de Cesso do Crdito. O sistema
considerado sistemicamente importante.
Atualmente, todas as cesses de crdito entre bancos devem ocorrer no C3, ou seja, as
instituies que desejarem ceder contratos ou parcelas de crdito devem primeiramente
registr-los no C3.
Compe
Centralizadora da Compensao de Cheques
O BACEN Regulamenta
O Banco do Brasil S.A., operador e administrador da Compe.
Cheques de valor inferior ao VLB-Cheque (R$ 250 mil)
Centro de processamento principal em Braslia e um centro secundrio no Rio de Janeiro
Participam da Compe as instituies bancrias, nomeadamente os bancos comerciais,
os bancos mltiplos com carteira comercial e as caixas econmicas, bem como,
facultativamente, as cooperativas de crdito e demais instituies financeiras no-
bancrias titulares de conta de liquidao no Banco Central do Brasil
O Banco do Brasil S.A., executante da Compe, fornece o apoio necessrio ao seu funcionamento,
seja para a troca da imagem digital, seja para a compensao eletrnica de todas as obrigaes,
que inclui os centros de processamento principal e secundrio.

www.acasadoconcurseiro.com.br 62
Prazo de Compensao:
Tabela I - Prazos mximos de bloqueio para cheque depositado, em funo do valor
Acima do valor-limite At o valor-limite
Um dia til, contado do dia til seguinte ao do
depsito
Dois dias teis, contados do dia til seguinte ao
do depsito
Tabela II - Prazos de entrega de cheque devolvido ao cliente depositante, em funo da
relao entre a praa de depsito e a da dependncia de relacionamento do cliente
Mesmas praas Praas distintas
At dois dias teis, contados do fim do prazo de
bloqueio
At sete dias teis, contados do fim do prazo de
bloqueio
Valor Limite:
Cheques Menores: Valor at R$ 299,99
Cheques Maiores: Valor igual ou superior a R$ 300,00
Selic
O Selic um sistema informatizado que se destina custdia de ttulos escriturais de
emisso do Tesouro Nacional, bem como ao registro e liquidao de operaes com os
referidos ttulos.
Liquidadas Brutos em Tempo Real LBTR (Online)
Participantes do Selic: Bancos, caixas econmicas, SCTVM, SDTVM, BACEN; fundos;
entidades abertas e fechadas de previdncia complementar, sociedades seguradoras,
resseguradores locais, operadoras de planos de assistncia sade e sociedades de
capitalizao outras entidades, a critrio do administrador do Selic.
Por seu intermdio, efetuada a liquidao das operaes de mercado aberto e de redesconto
com ttulos pblicos, decorrentes da conduo da poltica monetria. O sistema conta ainda
com mdulos complementares, como o Ofpub e o Ofdealer, por meio dos quais so efetuados
os leiles, e o Lastro, para especificao dos ttulos objeto das operaes compromissadas
contratadas entre o Banco Central e o mercado.
Administrado pelo Banco Central do Brasil operado em parceria com a Anbima.
Seus centros operacionais (centro principal e centro de contingncia) localizados na
cidade do Rio de Janeiro.
Das 6h30 s 18h30, todos os dias teis
Se a conta de custdia do vendedor no apresentar saldo suficiente de ttulos, a
operao mantida em pendncia pelo prazo mximo de 60 minutos ou at 18h30, o
que ocorrer primeiro
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 63
Cetp S.A
Cetip S.A. Balco Organizado de Ativos e Derivativos
Depositria principalmente de ttulos de renda fixa privados, ttulos pblicos estaduais e
municipais. (estaduais e municipais emitidos posteriores a Janeiro de 1992)
Com poucas excees, os ttulos so emitidos escrituralmente, (eletrnicos)
As operaes de compra e venda so realizadas no mercado de balco.
Conforme o tipo de operao e o horrio em que realizada, a liquidao em D ou D+1.
Principais ttulos liquidados e custodiados no CETIP:
Captao Bancria
CDB
RDB
DI
DPGE
LF
Titulos Agrcolas
CPR
CRA
LCA
Ttulos de Crdito
CCB
Export Note
Ttulos Imobilirios
CRI
LCI
LH
Ttulos Pblicos
Pblicos e Estaduais emitidos posteriores a Janeiro de 1992
Valores Mobilirios
Debntures
Nota Comercial

www.acasadoconcurseiro.com.br 64
Derivativos
Box de Duas Pontas (Tipo de Opes)
Contrato de Swap
Contrato a Termo de Moeda
Opes Flexveis de Aes
Opes Flexveis de Mercadorias
Opes sobre Taxas de Cmbio
Swap Fluxo de Caixa
Termo de ndice DI
Termo de Mercadoria
Termo de Moedas com Fluxo de Pagamentos
Outros
Cdula de Debntures
Cotas de Fundos
LC
BM&FBOVESPA - Cmara de Aes - (antga CBLC)
A CBLC tem por objeto compensar, liquidar e controlar o risco das obrigaes decorrentes de
operaes vista e de liquidao futura com qualquer espcie de valores mobilirios, ttulos,
direitos e ativos realizadas na Bolsa de Valores de So Paulo S.A. (BM&FBOVESPA), em outras
Bolsas ou outros mercados;
Mercado Tipo de Operao Dia da Liquidao
Ttulo de renda fixa privada vista
D+0*
D+1
Aes
vista D+3
A termo D+n, o dia do vencimento
Futuro D+3 do dia do vencimento
Opes**
e futuros***
D+1
* Para ser liquidada em D+0 a operao deve ser especificada at as 13h.
** Liquidao dos prmios negociados.
*** Liquidao dos valores referentes ao ajuste dirio de posies.
www.acasadoconcurseiro.com.br 65
Questes de Concursos Anteriores
1. (9390)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: CETIP | DEBNTURES |
SISTEMA DE PAGAMENTO BRASILEIRO - SPB
Os depsitos interfinanceiros (DI)
constituem um mecanismo gil de
transferncia de recursos entre instituies
financeiras. As operaes para liquidao
no dia seguinte ao da negociao so
registradas
a) na Bolsa de Mercadorias & Futuros.
b) no Sistema Especial de Liquidao e de
Custdia - SELIC.
c) na Companhia Brasileira de Liquidao e
Custdia - CBLC.
d) na Cmara de Custdia e Liquidao -
CETIP.
e) na Cmara Interbancria de Pagamentos
- CIP.
2. (18297)CONHECIMENTOS BANCRIOS
| CESGRANRIO | BANCO DA AMAZNIA |
2013
ASSUNTOS: CETIP | MERCADO DE
DERIVATIVOS
A Cetip S.A. uma companhia de capital
aberto e reconhecida como a integradora
do mercado financeiro. A companhia presta
servios para mais de 15 mil instituies
financeiras. A Cetip oferece servios de:
a) emprstimo, financiamento e negociao
de bens de consumo
b) liquidao, financiamento e custdia de
ativos financeiros
c) registro, central depositria, negociao e
liquidao de ativos e ttulos
d) registro, abertura e manuteno de conta
corrente
e) superviso, regulao e operao no
mercado financeiro
3. (9178)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2011
ASSUNTOS: CETIP | SISTEMA DE
PAGAMENTO BRASILEIRO - SPB
A CETIP S.A. Balco Organizado de Ativos e
Derivativos
a) registra operaes de aes realizadas no
mercado de bolsa.
b) efetua a custdia escritural de ttulos
privados de renda fixa.
c) contraparte nas operaes do mercado
primrio dos ttulos que mantm registro.
d) a cmara de compensao e liquidao
de todos os ttulos do Tesouro Nacional.
e) atua separadamente do Sistema de
Pagamentos Brasileiro SPB.
4. (9392)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: SELIC (SISTEMA ESPECIAL DE
LIQUIDAO E CUSTDIA) | SISTEMA DE
PAGAMENTO BRASILEIRO - SPB
Em sua existncia, o Sistema Especial
de Liquidao e de Custdia - SELIC
consolidou sua funo de registro, custdia
e liquidao de ttulos. Como uma de suas
principais caractersticas, correto afirmar
que

www.acasadoconcurseiro.com.br 66
a) as operaes nele registradas so
liquidadas em bloco, ao final de cada dia.
b) o depositrio central dos ttulos da
dvida pblica federal interna emitidos pelo
Tesouro Nacional e Banco Central.
c) os ttulos depositados no Sistema no
podem ser escriturais, ou seja, emitidos sob
a forma eletrnica.
d) gerido pela Associao Nacional das
Instituies do Mercado Financeiro ?
ANDIMA e operado exclusivamente pelo
Banco Central.
e) um sistema informatizado que se
destina apenas ao registro e custdia de
ttulos escriturais de emisso do Banco
Central do Brasil, bem como liquidao de
operaes com os referidos ttulos.
5. (19343)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANESE | 2012
ASSUNTOS: SISTEMA DE PAGAMENTO
BRASILEIRO - SPB
O Sistema de Pagamentos Brasileiro (SPB)
tem o objetivo de proporcionar:
a) reduo do risco sistmico.
b) crdito para pessoas fsicas.
c) transferncias oramentrias entre
empresas estatais.
d) rentabilidade para as instituies
financeiras credenciadas.
e) centralizao da compensao de
cheques no Banco Central.
6. (9206)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2012
ASSUNTOS: CETIP | SISTEMA DE
PAGAMENTO BRASILEIRO - SPB
Qual a Companhia de Capital Aberto,
instituda pelo Conselho Monetrio
Nacional, que atua como integradora do
mercado financeiro, oferecendo servios
de registro, de central depositria, de
negociao e liquidao de ativos e ttulos?
a) BNDES
b) Banco Central do Brasil
c) Selic
d) Cetip
e) Caixa Econmica Federal
7. (9199)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2012
ASSUNTOS: SISTEMA DE PAGAMENTO
BRASILEIRO - SPB
Com as alteraes do Sistema de
Pagamentos Brasileiro (SPB), o Sistema
Especial de Liquidao e Custdia (Selic)
passou a liquidar as operaes com ttulos
pblicos federais em
a) dois dias teis
b) trs dias teis
c) uma semana
d) tempo real
e) curto prazo
8. (9159)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2011
ASSUNTOS: SELIC (SISTEMA ESPECIAL DE
LIQUIDAO E CUSTDIA) | SISTEMA DE
PAGAMENTO BRASILEIRO - SPB
O Sistema Especial de Liquidao e de
Custdia (SELIC)
a) o depositrio central de ttulos emitidos
pelo Tesouro Nacional.
b) pode ter investidores individuais como
participantes titulares de contas de custdia.
c) contraparte nas operaes de leilo de
ttulos privados.
www.acasadoconcurseiro.com.br 67
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
d) registra operaes com debntures no
mercado secundrio.
e) a cmara de liquidao fsica e financeira
de ttulos de emisso privada.
9. (18338)CONHECIMENTOS BANCRIOS
| ESPP | BANCO DO ESTADO DO PAR
(BANPAR) | 2012
ASSUNTOS: SELIC (SISTEMA ESPECIAL DE
LIQUIDAO E CUSTDIA) | SISTEMA DE
PAGAMENTO BRASILEIRO - SPB
SELIC o Sistema Especial de Liquidao
e de Custdia. Leia as sentenas abaixo
sobre algumas descries deste sistema, e
assinale a alternativa correta.
I. Tratando-se de um sistema de liquidao
em tempo real, no possui ttulos escriturais,
guardadas as propores do pas.
II. O Selic o depositrio central dos ttulos
emitidos pelo Tesouro Nacional e pelo Banco
Central do Brasil e nessa condio processa,
relativamente a esses ttulos, a emisso, o
resgate, o pagamento dos juros e a custdia.
III. O sistema de liquidao no em tempo
real.
a) Somente a afirmativa I est correta.
b) Somente a afirmativa II est correta.
c) Somente a afirmativa III est correta.
d) Todas afirmativas esto corretas.
e) Todas afirmativas esto incorretas.
10. (19344)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANESE | 2012
ASSUNTOS: SELIC (SISTEMA ESPECIAL DE
LIQUIDAO E CUSTDIA) | SISTEMA DE
PAGAMENTO BRASILEIRO - SPB
So ttulos custodiados no Sistema Especial
de Liquidao e Custdia (SELIC)
I. Letras do Tesouro Nacional.
II. Letras Hipotecrias.
III. Letras Financeiras do Tesouro.
IV. Letras de Cmbio.
Est correto o que se afirma APENAS em:
a) II e III.
b) I, III e IV.
c) I e III.
d) I e II.
e) II e IV.
11. (9418)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: CETIP | SISTEMA FINANCEIRO
NACIONAL
A Cmara de Custdia e Liquidao - CETIP
tornou-se uma entidade de importncia
para a realizao de operaes financeiras
no mbito do sistema financeiro nacional. A
respeito da CETIP correto afirmar que
a) constitui uma empresa pblica com fins
lucrativos.
b) registra operaes com cdulas de
produto rural - CPR.
c) liquida operaes realizadas no mercado
secundrio de aes, no mbito da Bolsa de
Valores de So Paulo.
d) subordinada exclusivamente
Superintendncia de Seguros Privados -
SUSEP.
e) no registra operaes liquidadas com o
uso do Sistema de Transferncia de Reservas
do Banco Central - STR.
12. (9216)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESPE | BANCO DA AMAZNIA | 2012
ASSUNTOS: CETIP | SELIC (SISTEMA
ESPECIAL DE LIQUIDAO E CUSTDIA) |
SISTEMA DE PAGAMENTO BRASILEIRO - SPB

www.acasadoconcurseiro.com.br 68
Enquanto no Sistema Especial de Liquidao
e Custdia (SELIC) os ttulos so escriturais
e pblicos, no Balco Organizado de Ativos
e Derivativos S.A. (CETIP) os ttulos so no
escriturais e privados.
( ) Certo( ) Errado
13. (9419)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: SELIC (SISTEMA ESPECIAL DE
LIQUIDAO E CUSTDIA) | SISTEMA
FINANCEIRO NACIONAL
O Sistema Especial de Liquidao e de
Custdia - SELIC, desde sua criao, tem
importncia estratgica para o mercado
financeiro e para o governo. Como uma de
suas principais caractersticas, correto
afirmar que ele
a) liquida todas suas operaes no dia
seguinte ao da negociao.
b) realiza a compensao de cheques para o
sistema financeiro.
c) registra os depsitos interfinanceiros?
DI que so objeto de contratos futuros na
BM&F.
d) administrado pela Federao Brasileira
de Bancos - FEBRABAN.
e) registra as negociaes com ttulos
pblicos federais.
14. (9312)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2010
ASSUNTOS: CETIP | SISTEMA DE
PAGAMENTO BRASILEIRO - SPB
A CETIP S.A. tem por finalidade
a) assegurar que as operaes somente
sejam finalizadas caso os ttulos estejam
efetivamente disponveis na posio do
vendedor e os recursos relativos a seu
pagamento disponibilizados integralmente
pelo comprador.
b) dispensar a superviso e normatizao
da Comisso de Valores Mobilirios para
os casos de administrao de carteiras e
custdia de valores mobilirios.
c) garantir a liquidao financeira de
transaes de ttulos privados entre
instituies bancrias no Mercado de
Balco.
d) operar como substituta no caso de
interrupo das operaes dirias do
Sistema de Pagamentos Brasileiro - SPB.
e) atuar internacionalmente, em tempo
real, tendo como participantes bancos,
corretoras, distribuidoras, fundos de
investimento, seguradoras e fundos de
penso.
15. (9252)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2011
ASSUNTOS: SELIC (SISTEMA ESPECIAL DE
LIQUIDAO E CUSTDIA) | SISTEMA DE
PAGAMENTO BRASILEIRO - SPB
O Sistema Especial de Liquidao e de
Custdia (SELIC), do Banco Central do Brasil,
um sistema informatizado que
a) operado em parceria com a CETIP S.A.
Balco Organizado de Ativos e Derivativos.
b) substituiu o Sistema de Pagamentos
Brasileiro - SPB.
c) tem como participantes, exclusivamente,
a Secretaria do Tesouro Nacional e bancos
mltiplos.
d) impossibilita a realizao de operaes
compromissadas, ou seja, a venda ou
compra de ttulos com o compromisso de
recompra ou revenda.
e) se destina custdia de ttulos escriturais
de emisso do Tesouro Nacional, bem como
ao registro e liquidao de operaes com
esses ttulos.
www.acasadoconcurseiro.com.br 69
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
Para ver a explicao do professor sobre as questes, clique no link a seguir ou baixe
um leitor QR Code em seu celular e fotografe o cdigo.
http://acasadasquestoes.com.br/prova-imprimir.php?prova=30412
G a b a r i t o :
1 . 9 3 9 0 D
2 . 1 8 2 9 7 C
3 . 9 1 7 8 B
4 . 9 3 9 2 B
5 . 1 9 3 4 3 A
6 . 9 2 0 6 D
7 . 9 1 9 9 D
8 . 9 1 5 9 A
9 . 1 8 3 3 8 B
1 0 . 1 9 3 4 4 C
1 1 . 9 4 1 8 B
1 2 . 9 2 1 6 E r r a d o
1 3 . 9 4 1 9 E
1 4 . 9 3 1 2 A
1 5 . 9 2 5 2 E
www.acasadoconcurseiro.com.br 71
Cheques e Abertura e Movimentao de Contas
Abertura e Movimentao de Conta
Para abertura de conta de depsitos obrigatria a completa identificao do depositante,
mediante preenchimento de ficha-proposta contendo, no mnimo, as seguintes informaes:
I. qualificao do depositante:
a) pessoas fsicas: nome completo, filiao, nacionalidade, data e local do nascimento,
sexo, estado civil, nome do cnjuge, se casado, profisso, documento de identificao
(tipo, nmero, data de emisso e rgo expedidor) e nmero de inscrio no Cadastro
de Pessoas Fsicas - CPF;
b) pessoas jurdicas: razo social, atividade principal, forma e data de constituio,
documentos, contendo as informaes referidas na alnea anterior, que qualifiquem
e autorizem os representantes, mandatrios ou prepostos a movimentar a conta,
nmero de inscrio no Cadastro Nacional de Pessoa Jurdica CNPJ e atos
constitutivos, devidamente registrados.
II. endereos residencial e comercial completos;
III. nmero do telefone e cdigo DDD;
IV. fontes de referncia consultadas;
V. data da abertura da conta e respectivo nmero;
VI. assinatura do depositante.
Importante!
Se a conta de depsitos for titulada por
menor ou por pessoa incapaz, alm de
sua qualificao, tambm dever ser
identificado o responsvel que o assistir
ou o representa.
Mdulo 4

www.acasadoconcurseiro.com.br 72
A ficha-proposta relativa a conta de depsitos vista dever conter, ainda, clusulas tratando,
entre outros, dos seguintes assuntos:
I. saldo exigido para manuteno da conta;
II. condies estipuladas para fornecimento de talonrio de cheques;
III. obrigatoriedade de comunicao, devidamente formalizada pelo depositante, sobre
qualquer alterao nos dados cadastrais e nos documentos.
IV. incluso do nome do depositante no Cadastro de Emitentes de Cheques sem Fundos (CCF),
nos termos da regulamentao em vigor, no caso de emisso de cheques sem fundos, com
a devoluo dos cheques em poder do depositante instituio financeira;
V. informao de que os cheques liquidados, uma vez microfilmados, podero ser destrudos;
VI. procedimentos a serem observados com vistas ao encerramento da conta de depsitos.
As fichas-proposta, bem como as cpias da documentao referida no artigo anterior, podero
ser microfilmadas, decorrido o prazo mnimo de 5 (cinco) anos.
IMPORTANTE: vedado o fornecimento de talonrio de cheques ao depositante enquanto no
verificadas as informaes constantes da ficha-proposta ou quando, a qualquer tempo, forem
constatadas irregularidades nos dados de identificao do depositante ou de seu procurador.
facultada instituio financeira a abertura, manuteno ou encerramento de conta de
depsitos vista cujo titular figure ou tenha figurado no Cadastro de Emitentes de Cheques
sem Fundos (CCF), sendo proibido o fornecimento de talo de cheque.
Perguntas e Respostas Site Bacen
1. Quais os tipos de conta que posso ter?
Voc pode ter conta de depsito vista, de depsito a prazo e de poupana.
A conta de depsito vista o tipo mais usual de conta bancria. Nela, o dinheiro do
depositante fica sua disposio para ser sacado a qualquer momento.
A conta de depsito a prazo o tipo de conta onde o seu dinheiro s pode ser sacado
depois de um prazo fixado por ocasio do depsito.
A conta de poupana foi criada para estimular a economia popular e permite a aplicao
de pequenos valores que passam a gerar rendimentos mensalmente.
2. O que conta-salrio?
A conta-salrio um tipo especial de conta destinada ao pagamento de salrios, proventos,
soldos, vencimentos, aposentadorias, penses e similares. A conta-salrio no admite outro
tipo de depsito alm dos crditos da entidade pagadora e no movimentvel por cheques. O
instrumento contratual firmado entre a instituio financeira e a entidade pagadora. A conta-
salrio no est sujeita aos regulamentos aplicveis s demais contas de depsitos.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 73
3. O que necessrio para eu abrir uma conta de depsitos?
Dispor da quantia mnima exigida pelo banco, preencher a ficha-proposta de abertura de
conta, que o contrato firmado entre banco e cliente, e apresentar os originais dos seguintes
documentos:
no caso de pessoa fsica:
documento de identificao (carteira de identidade ou equivalente, como carteira
profissional, carteira de trabalho ou certificado de reservista);
inscrio no Cadastro de Pessoa Fsica (CPF); e
comprovante de residncia.
no caso de pessoa jurdica:
documento de constituio da empresa (contrato social e registro na junta comercial);
documentos que qualifiquem e autorizem os representantes, mandatrios ou
prepostos a movimentar a conta;
inscrio no Cadastro Nacional de Pessoa Jurdica (CNPJ).
4. O menor de idade pode ser titular de conta bancria?
Sim. O jovem menor de 16 anos precisa ser representado pelo pai ou responsvel legal. O maior
de 16 e menor de 18 anos (no-emancipado) deve ser assistido pelo pai ou pelo responsvel legal.
5. Que informaes o banco deve me prestar no ato de abertura da minha conta?
Informaes sobre direitos e deveres do correntista e do banco, constantes de contrato, como:
saldo mdio mnimo exigido para manuteno da conta;
condies para fornecimento de talonrio de cheques;
necessidade de voc comunicar, por escrito, qualquer mudana de endereo ou
nmero de telefone;
condies para incluso do nome do depositante no Cadastro de Emitentes de Cheque
sem Fundos (CCF);
informao de que os cheques liquidados, uma vez microfilmados, podero ser
destrudos;
tarifas de servios;
necessidade de comunicao prvia, por escrito, da inteno de qualquer das partes
de encerrar a conta;
prazo para adoo das providncias relacionadas resciso do contrato;
necessidade de expedio de aviso da instituio financeira ao correntista, admitida
a utilizao de meio eletrnico, com a data do efetivo encerramento da conta de
depsitos vista;
obrigatoriedade da devoluo das folhas de cheque em poder do correntista, ou de
apresentao de declarao de que as inutilizou;
necessidade de manuteno de fundos suficientes para o pagamento de compromissos
assumidos com a instituio financeira ou decorrentes de disposies legais;
Todos esses assuntos devem estar previstos em clusulas explicativas na ficha-proposta, que
o contrato de abertura da conta celebrado entre o banco e voc.

www.acasadoconcurseiro.com.br 74
6. Quais os cuidados que devo tomar antes de abrir uma conta?
Ler atentamente o contrato de abertura de conta (ficha-proposta);
no assinar nenhum documento antes de esclarecer todas as dvidas;
solicitar cpia dos documentos que assinou.
7. Quais os cuidados que o banco deve ter por ocasio da abertura de minha conta?
As informaes includas na ficha-proposta e todos os documentos de identificao devem
ser conferidos, nos originais, pelo funcionrio encarregado da abertura da conta, que assina a
ficha juntamente com o gerente responsvel. Os nomes desses dois funcionrios devem estar
claramente indicados na ficha-proposta.
Em caso de abertura de contas para deficientes visuais o banco deve providenciar a leitura de
todo o contrato, em voz alta.
8. O dinheiro depositado em qualquer tipo de conta pode ser transferido, pelo banco, para
qualquer modalidade de investimento sem minha autorizao?
No. Somente com sua autorizao feita por escrito ou por meio eletrnico.
9. Quando o banco fizer algum dbito em minha conta, fica obrigado a me informar?
O dbito dos impostos e das tarifas previstas no contrato (ou ficha-proposta) pode ser feito
sem aviso. Qualquer outra cobrana no prevista s pode ser feita mediante o seu prvio
consentimento.
Voc pode autorizar, por escrito ou por meio eletrnico, o dbito em sua conta por ordem de
terceiro.
Depsitos realizados em sua conta por falha do banco podem ser estornados sem aviso prvio.
10. O banco obrigado a me fornecer comprovante da operao de depsito realizada?
Sim. da natureza do contrato de depsito a entrega imediata, pelo banco depositrio, de
recibo da operao de depsito realizada. O banco e voc podem pactuar, em comum acordo,
outras formas de comprovao da operao realizada.
11. Posso abrir uma conta em moeda estrangeira?
As contas em moeda estrangeira no Pas podem ser abertas por estrangeiros transitoriamente
no Brasil e por brasileiros residentes ou domiciliados no exterior. Alm dessas situaes,
existem outras especificamente tratadas na regulamentao cambial.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 75
12. O que necessrio para encerrar a minha conta no banco?
Sendo um contrato voluntrio e por tempo indeterminado, uma conta bancria pode ser
encerrada por qualquer uma das partes contratadas.
Quando a iniciativa do encerramento for do banco, este deve comunicar o fato a voc,
solicitando-lhe a regularizao do saldo e a devoluo dos cheques por acaso em seu poder, e
anotar a deciso na ficha-proposta.
O banco dever encerrar a conta se forem verificadas irregularidades nas informaes
prestadas, julgadas de natureza grave, comunicando o fato imediatamente ao Banco Central.
No caso da incluso no CCF, o encerramento da conta depende da deciso do prprio banco,
mas no poder continuar fornecendo talo de cheque a voc.
Quando a iniciativa do encerramento for sua, dever observar os seguintes cuidados:
entregar ao banco correspondncia solicitando o encerramento da sua conta, exigindo
recibo na cpia, ou enviar pelo correio, por meio de carta registrada;
verificar se todos os cheques emitidos foram compensados para evitar que seu nome
seja includo no CCF pelo motivo 13 (conta encerrada);
entregar ao banco os cheques ainda em seu poder.
Documentao Necessria para a abertura de contas (BACEN)
Movimentao de Contas
Contas no movimentadas nos ltimos 06 meses e com saldo inferior ao mnimo:
sujeitas a tarifas;
Conta de titular falecido: movimentao apenas mediante a apresentao de alvar
judicial, exceto conta conjunta de titulares solidrios;
Contas de depsitos judiciais: movimentao apenas atravs de alvar ou mandado
judicial.
Menores de 16 anos: movimentao exclusiva pelo pai, me, tutor ou curador (ou seja,
por seu representante).
Maiores de 16 e menores de 18 anos: a movimentao pode ser assistida ou autorizada
pelo pai, me ou responsvel.

www.acasadoconcurseiro.com.br 76
Comentrio
responsabilidade dos pais, toda a
movimentao de titulares com idade
entre 16 e 18 anos.
Encerramento de Contas
Por ser um contrato voluntrio e por tempo indeterminado, uma conta bancria pode ser
encerrada por qualquer uma das partes contratadas a qualquer momento.
Iniciativa do Banco:
Aps comunicao ao cliente, por escrito;
Mediante a verificao de irregularidades cometidas pelo cliente, julgadas de natureza
grave (Ex. Documentos Fraudados). O banco deve comunicar imediatamente ao Banco
Central.
Encerramento da conta por iniciativa do cliente:
Entregar ao banco correspondncia (em duas vias) solicitando o encerramento de sua
conta; (assinar modelo pronto do banco)
Verificar se todos os cheques que no esto em seu poder foram compensados, para
evitar a sua devoluo e a conseqente incluso no Cadastro de Emitentes de Cheques
Sem Fundos (alnea 13, conta encerrada);
Entregar ao banco os cheques ainda em seu poder.
O encerramento de contas empresarias no significa o imediato encerramento das contas
dos seus scios, e vice-versa.
Comentrio
proibido o encerramento de contas pelo
banco, sem aviso prvio ao titular da conta.
Tipo de Contas
a) Individual: um nico titular;
b) Conjunta: mais de um titular.
Simples ou no solidria: necessidade da assinatura de todos os titulares;
Solidria: necessidade da assinatura de apenas um dos titulares.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 77
Questo!
Desde 01/10/2004, proibida a abertura e
movimentao de conta corrente conjunta
em nome de pessoas jurdicas.
Comentrio
As contas conjuntas NO solidrias so
tambm conhecidas como contas do tipo
e onde se exige a assinatura de ambos os
titulares para movimentaes financeiras.
Essas contas so vetadas o uso de carto
magntico.
Cheques
Caracterstcas Bsicas
O cheque uma ordem de pagamento vista, porque deve ser pago no momento de sua
apresentao ao banco sacado. Contudo, para os cheques de valor superior a R$ 5 mil,
prudente que o cliente comunique ao banco com antecedncia, pois a instituio pode
postergar saques acima desse valor para o expediente seguinte.
Personagens do Cheque:
a) O sacador: emitente do cheque;
b) Sacado: aquele que deve pagar o cheque (o banco);
c) Favorecido: aquele a quem deve ser feito o pagamento.
O cheque tambm um ttulo de crdito para o beneficirio que o recebe, porque pode ser
protestado ou executado em juzo.
No cheque esto presentes dois tipos de relao jurdica: uma entre o emitente e o banco
(baseada na conta bancria); outra entre o emitente e o beneficirio.

www.acasadoconcurseiro.com.br 78
Requisitos Essenciais
1. denominao cheque inscrita no contexto do ttulo e expressa na lngua em que este
redigido;
2. a ordem incondicional de pagar quantia determinada;
3. o nome do banco ou da instituio financeira que deve pagar (sacado);
4. a indicao do lugar de pagamento;
5. a indicao da data e do lugar de emisso;
6. a assinatura do emitente (sacador), ou de seu mandatrio com poderes especiais.
Importante!
no indicado o lugar de emisso,
considera-se emitido o cheque no lugar
indicado junto ao nome do emitente.
Divergncia de Valores
Feita a indicao da quantia em algarismos e por extenso, prevalece o valor escrito por
extenso no caso de divergncia. Indicada a quantia mais de uma vez, quer por extenso, quer
por algarismos, prevalece a indicao da menor quantia no caso de divergncia.
Com relao indicao do valor correspondente aos centavos, no obrigatria a grafia por
extenso, desde que: o valor integral seja especificado em algarismos no campo prprio da folha
de cheque; a expresso e centavos acima conste da folha de cheque, grafada pelo emitente
ou impressa no final do espao destinado grafia por extenso de seu valor.
Prazos e Precrio
Apresentao:
- Mesma Praa: 30 dias;
- Outra Praa: 60 dias.
Prescrio:
- 06 meses, aps o prazo de apresentao.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 79
Formas de Emisso
O cheque pode ser emitido de trs formas:
I. nominal (ou nominativo) ordem: s pode ser apresentado ao banco pelo beneficirio
indicado no cheque, podendo ser transferido por endosso do beneficirio;
II. nominal no ordem: no pode ser transferido pelo beneficirio; e
III. ao portador: no nomeia um beneficirio e pagvel a quem o apresente ao banco sacado.
No pode ter valor superior a R$ 100.
Para tornar um cheque no ordem, basta o emitente escrever, aps o nome do beneficirio, a
expresso no ordem, ou no-transfervel, ou proibido o endosso, ou outra equivalente.
Cheque de valor superior a R$100 tem que ser nominal, ou seja, trazer a identificao do
beneficirio.
O cheque de valor superior a R$100 emitido sem identificao do beneficirio ser devolvido
pelo motivo 48-cheque emitido sem identificao do beneficirio - acima do valor estabelecido.
Cheque Cruzado:
Em branco: atravessado no anverso por dois traos paralelos;
Em preto, ou especial: dentro das linhas paralelas est escrito o nome do banco. S a
ele o cheque poder ser apresentado;
Outras Caractersticas do Cheque:
Endosso: admite, desde que o cheque contenha a clusula sua ordem. O endosso
no pode ser parcial, nem ser do sacado;
O endosso: dispensvel quando o cheque depositado direto na conta do favorecido;
A morte do emitente no invalida os efeitos do cheque;
Ningum obrigado a receber cheques. Apenas o papel moeda tem curso forado.
Oposio ao Pagamento
Sustao:
Solicitadas pelo emitente ou pelo beneficirio;
Suspenso imediata do pagamento do cheque;
Contra-Ordem:
Apenas para cheques j emitidos;
S pode ser solicitada pelo emitente;
S vale aps o encerramento do prazo de apresentao

www.acasadoconcurseiro.com.br 80
Principais motvos de devoluo de cheques
Por insuficincia de Fundos:
motivo 11 - cheque sem fundos na primeira apresentao;
motivo 12 - cheque sem fundos na segunda apresentao (incluso no CCF);
motivo 13 - conta encerrada (incluso no CCF).
Impedimento ao Pagamento:
motivo 20 - cheque sustado ou revogado em virtude de roubo, furto ou extravio de
folhas de cheque em branco, a ser utilizado na devoluo de cheque objeto de sustao
ou revogao realizada mediante apresentao de boletim de ocorrncia policial e
declarao firmada pelo correntista relativos ao roubo, furto ou extravio de folhas de
cheque em branco
motivo 21 - cheque sustado ou revogado, a ser utilizado na devoluo de cheque
objeto de sustao ou revogao realizada mediante declarao firmada pelo emitente
ou portador legitimado, por qualquer motivo por ele alegado;
motivo 22 - divergncia ou insuficincia de assinatura;
motivo 28 - cheque sustado ou revogado em virtude de roubo, furto ou extravio, a
ser utilizado na devoluo de cheque efetivamente emitido pelo correntista, objeto
de sustao ou revogao realizada mediante apresentao de boletim de ocorrncia
policial e declarao firmada pelo emitente ou beneficirio relativos ao roubo, furto
ou extravio.
motivo 70 - sustao ou revogao provisria, a ser utilizado na
devoluo de cheque objeto de sustao ou revogao provisria, cujo prazo de
confirmao no tenha expirado e cuja confirmao ainda no tenha sido realizada,
nas condies estabelecidas na regulamentao em vigor.
A sustao provisria no poder ser renovada ou repetida em relao a um mesmo
cheque
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 81
Cheques com Irregularidades:
motivo 31 - erro formal (sem data de emisso, ms grafado numericamente, sem
assinatura, sem valor por extenso);
Apresentao Indevida:
motivo 44 - cheque prescrito
motivo 48 - cheque de valor superior a R$ 100,00 (cem reais), emitido sem a
identificao do beneficirio, acaso encaminhado ao SCCOP (Sistema de Compensao
de Cheques e Outros Papis), devendo ser devolvido a qualquer tempo;
motivo 49 - remessa nula, caracterizada pela reapresentao de cheque devolvido
pelos motivos 12, 13, 14, 20, 25, 28, 30, 35, 43, 44 e 45, podendo a sua devoluo
ocorrer a qualquer tempo.
CCF: Incluso e Excluso
Incluso do CCF:
Caso o correntista tenha sido includo no CCF, a excluso se dar nas seguintes situaes:
automaticamente, decorrido o prazo de 5 anos;
por determinao do Banco Central do Brasil;
a pedido do correntista, cobra-se a taxa de servio a favor do depositrio.
Excluso do CCF a pedido do correntista:
S possvel aps a comprovao do pagamento do cheque.
Entrega do prprio cheque;
Extrato bancrio comprovando a liquidao do cheque;
Declarao do favorecido (com firma reconhecida) dando quitao do cheque,
acompanhada de cpia do cheque e de certides negativas de protestos relativas ao
cheque.

www.acasadoconcurseiro.com.br 82
Comunicao ao emitente
O banco obrigado a comunicar ao emitente a devoluo de cheques sem fundos somente
nos motivos 12, 13 e 14, que implicam incluso do seu nome no Cadastro de Emitentes de
Cheques sem Fundos (CCF)
Informaes ao emitente de cheque devolvido
A instituio financeira sacada obrigada a fornecer, mediante solicitao formal do
interessado, nome completo e endereos residencial e comercial do emitente, no caso de
cheque devolvido por:
1. insuficincia de fundos;
2. motivos que ensejam registro de ocorrncia no CCF;
3. sustao ou revogao devidamente confirmada, no motivada por furto, roubo ou
extravio;
4. divergncia, insuficincia ou ausncia de assinatura; ou
5. erro formal de preenchimento.
www.acasadoconcurseiro.com.br 83
Questes de Concursos Anteriores
1. (9197)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2012
ASSUNTOS: ABERTURA E MOVIMENTAO
DE CONTA CORRENTE | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
No ato de abertura de uma conta-
corrente, os bancos devem apresentar aos
clientes todas as condies bsicas para
movimentao e encerramento de conta.
Essas condies devem constar,
obrigatoriamente, no(a)
a) folheto de propaganda do banco
b) contrato de abertura de conta-corrente
c) site do banco, para consulta de todos
os interessados
d) intranet do banco, para consulta dos
funcionrios
e) proposta para cadastro no Banco
Central
2. (19434)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CONESUL | BANESTES | 2008
ASSUNTOS: CHEQUES | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
Pode-se dizer que Cheque Cruzado o que:
a) foi visto pelo favorecido antes de ser
depositado em sua conta.
b) garantido por crdito especial do
banco sacado em favor do emitente.
c) atravessado por duas linhas paralelas
oblquas, em seu anverso, que restringe
sua circulao e s pode ser pago a um
banco.
d) desde logo tem sua quantia transferida
e colocada disposio do portador
legitimado.
e) tambm denominado Administrativo
e emitido por um banco, contra seus
prprios caixas, a pedido de algum, a
favor do solicitante e de outrem.
3. (19341)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANESE | 2012
ASSUNTOS: ABERTURA E MOVIMENTAO
DE CONTA CORRENTE | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
Para abertura de conta bancria a pessoa
jurdica deve apresentar
I. Inscrio no Cadastro Nacional de Pessoa
Jurdica (CNPJ).
II. Contrato social de constituio e suas
atualizaes.
III. Ficha-proposta no padro da instituio
financeira.
IV. Documentos que qualifiquem e
autorizem seus representantes legais.
Est correto o que se afirma em:
a) I e II, apenas.
b) III e IV, apenas.
c) II e IV, apenas.
d) I e III, apenas.
e) I, II, III e IV.
4. (19342)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANESE | 2012
ASSUNTOS: CHEQUES | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
As normas do Banco Central do Brasil a
respeito de cheque determinam que:
a) as pessoas, lojas e empresas so
obrigadas a receber.
b) no pode ser pago pelo banco antes do
dia nele indicado.
c) o correntista no tem formas de
impedir o pagamento de um cheque j
emitido.
d) o beneficirio est impedido de levar a
protesto ou executar em juzo.
e) tem que ser nominal no caso de valor
superior a R$ 100,00.

www.acasadoconcurseiro.com.br 84
5. (19435)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CONESUL | BANESTES | 2008
ASSUNTOS: CHEQUES | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
Qual o prazo de prescrio de um cheque
definido no Art. 59, para executar a falta
de pagamento prevista no Art. 47 da Lei
7.357/1985?
a) 6 meses aps a emisso.
b) 3 meses aps expirar o prazo de
apresentao.
c) 9 meses aps a emisso independente
do prazo de apresentao.
d) 6 meses, contados aps expirar o prazo
de apresentao.
e) 12 meses aps a emisso.
6. (9384)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESPE | CEF | 2010
ASSUNTOS: CHEQUES | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
Com relao ao mercado financeiro no
Brasil, assinale a opo correta.
a) O cheque com cruzamento geral s
pode ser pago pelo sacado a banco ou a
cliente do sacado, mediante crdito em
conta.
b) O Brasil adota, desde o final do sculo
passado, o regime de cmbio fixo.
c) Os meios e procedimentos para a
liquidao de obrigaes, no mbito
do sistema de pagamentos brasileiro,
podem ser ineficientes do ponto de
vista econmico, em vista do imperativo
de reduzir as disparidades regionais na
distribuio de renda, mesmo que o
regulamento do sistema seja aprovado
pelo BACEN.
d) So absolutamente incapazes de
exercer pessoalmente os atos da vida
civil e no podem ser titulares de conta
de depsitos em instituio financeira
as pessoas naturais que, por deficincia
mental, tenham o discernimento
reduzido.
e) Viola as regras aplicveis abertura
de contas de depsito no pas o
funcionrio de estabelecimento
bancrio que exige de uma empresa
que procura abrir conta de depsitos
declinar sua razo social e sua atividade
principal.
7. (9282)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2012
ASSUNTOS: ABERTURA E MOVIMENTAO
DE CONTA CORRENTE | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
Os bancos comerciais so o tipo de
instituio financeira que mais realizam
movimentao monetria em nmero
de transaes, devido ao grande nmero
de instituies e clientes. Dentre os tipos
de captao de recursos dos clientes, os
bancos possuem um tipo de captao
conhecida como captao a custo zero,
realizada por meio das contas-correntes dos
clientes.
O tipo de operao em que so realizadas
entradas de dinheiro em contas-correntes
denominado captao de
a) clientes
b) dinheiro
c) Depsitos vista
d) recursos a prazo
e) investimentos a curto prazo
www.acasadoconcurseiro.com.br 85
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
8. (19431)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CONESUL | BANESTES | 2008
ASSUNTOS: CHEQUES | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
Pode-se dizer que Cheque visado o que:
a) foi visto pelo favorecido antes de ser
depositado em sua conta.
b) garantido por crdito especial do
banco, sacado em favor do emitente.
c) atravessado por duas linhas paralelas
oblquas, em seu anverso, que restringe
sua circulao e s pode ser pago a um
banco.
d) desde logo tem sua quantia transferida
e colocada disposio do portador
legitimado.
e) tambm denominado Administrativo
e emitido por um banco, contra seus
prprios caixas, a pedido de algum, a
favor do solicitante e de outrem.
9. (19427)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CONESUL | BANESTES | 2008
ASSUNTOS: CHEQUES | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
Qual a alnea utilizada para devoluo de
cheques apresentados a um determinado
banco, motivado por conta encerrada,
conforme Resoluo 1682, Art. 6 e 14?
a) Alnea 11.
b) Alnea 28.
c) Alnea 21.
d) Alnea 44.
e) Alnea 13.
10. (9202)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2012
ASSUNTOS: CHEQUES | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
O prazo de bloqueio dos cheques varia em
funo dos seus valores.
Para a liberao dos depsitos de cheques
com valores inferiores a R$ 300,00, o prazo
de at
a) um dia til, a contar da data do
depsito.
b) dois dias teis, contados a partir do dia
til seguinte ao do depsito.
c) dois dias corridos, contados a partir do
dia til seguinte ao depsito.
d) trs dias corridos, a contar da data do
depsito.
e) quatro dias teis, a contar da data do
depsito
11. (19426)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CONESUL | BANESTES | 2008
ASSUNTOS: ABERTURA E MOVIMENTAO
DE CONTA CORRENTE | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
Qual o valor previsto no Art. 16, circular
BACEN 2892/2001 que autoriza as
instituies bancrias a postergar para o
expediente seguinte, operaes de saques
de valores em espcie, realizadas em conta
de depsito vista?
a) R$ 1.000,00.
b) R$ 2.000,00.
c) R$ 5.000,00.
d) R$ 10.000,00.
e) R$ 50.000,00.

www.acasadoconcurseiro.com.br 86
12 (19433)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CONESUL | BANESTES | 2008
ASSUNTOS: CHEQUES | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
Quais os prazos de apresentao de um
cheque na praa de emisso e em outra
praa?
Assinale a alternativa que apresenta os
prazos corretos e respectivos, previstos no
Art. 33 da Lei 7.357/1985.
a) 20 e 90 dias.
b) 30 e 40 dias.
c) 60 e 120 dias.
d) 30 e 60 dias.
e) 30 e 120 dias.
13. (9204)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2012
ASSUNTOS: CHEQUES | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
O cheque considerado pelo Banco
Central uma ordem de pagamento vista
e um ttulo de crdito com caractersticas
peculiares.
O cheque cruzado, por exemplo, poder ser
pago somente em forma de
a) depsito em conta
b) documento de crdito (DOC)
c) saque direto no caixa
d) ordem de pagamento
e) transferncia eletrnica direta (TED)
14. (9365)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2010
ASSUNTOS: ABERTURA E MOVIMENTAO
DE CONTA CORRENTE | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
Os depsitos vista so os recursos
captados dos clientes pelos bancos
comerciais que, para facilitar livre
movimentao desses recursos,
disponibilizam o servio bancrio sem
remunerao denominado
a) Certificado de Depsito Bancrio (CDB).
b) fundo de investimento.
c) poupana.
d) carto de crdito.
e) conta-corrente.
15. (19428)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CONESUL | BANESTES | 2008
ASSUNTOS: CHEQUES | PRODUTOS E
SERVIOS BANCRIOS
Conforme os itens do Art. 1 da Lei
7.357/1985, o cheque deve conter os
seguintes elementos:
I. a denominao cheque inscrita no
contexto do ttulo e expressa na lngua em
que este redigido.
II. a ordem incondicional de pagar quantia
determinada.
III. o nome do favorecido do cheque.
IV. a indicao do lugar de pagamento.
V. a indicao da data e do banco sacado.
VI. a assinatura do emitente (sacador), ou
de seu mandatrio com poderes especiais.
Assinale a alternativa que contm a
transcrio errada do(s) item(ns) do Art. 1
da Lei 7.357/1985.
a) Somente II est errada.
b) Somente I e V esto erradas.
c) Somente VI est errada.
d) Somente III e V esto erradas.
e) Somente V est errada.
www.acasadoconcurseiro.com.br 87
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
Para ver a explicao do professor sobre as questes, clique no link a seguir ou baixe
um leitor QR Code em seu celular e fotografe o cdigo.
http://acasadasquestoes.com.br/prova-imprimir.php?prova=30564
G a b a r i t o :
1 . 9 1 9 7 B
2 . 1 9 4 3 4 C
3 . 1 9 3 4 1 E
4 . 1 9 3 4 2 E
5 . 1 9 4 3 5 D
6 . 9 3 8 4 A
7 . 9 2 8 2 C
8 . 1 9 4 3 1 D
9 . 1 9 4 2 7 E
1 0 . 9 2 0 2 B
1 1 . 1 9 4 2 6 C
1 2 . 1 9 4 3 3 D
1 3 . 9 2 0 4 A
1 4 . 9 3 6 5 E
1 5 . 1 9 4 2 8 D
www.acasadoconcurseiro.com.br 89
Produtos Bancrios
Abaixo temos alguns exemplos de produtos e servios oferecidos pelos principais bancos. O
objetivo distinguir operaes passivas (geram uma dvida para a instituio financeira),
operaes ativas (geram futuras receitas para a instituio) e prestao de servios.
Obs.: Note que o carto de crdito um tipo de servio oferecido pelos bancos, mas que pode
se tornar um crdito rotativo. Depende se o cliente est ou no efetuando o pagamento total
de sua fatura.
Mdulo 5

www.acasadoconcurseiro.com.br 90
Operaes Passivas Bancrias
As operaes passivas bancrias so os meios que a instituio financeira tem de captar
recursos prprio junto ao pblico.
As principais contas so:
Depsito vista: Conta Corrente
Depsito a Prazo: CDB e RDB
Poupana
Depsito vista (conta corrente)
a principal atividade dos bancos comerciais. Tambm conhecida como captao a
custo ZERO. o produto bsico da relao cliente x banco.
Em funo dos custos envolvidos na manuteno das contas, os bancos podem exigir
dos clientes saldo mdio ou cobrar tarifa de manuteno.
Exemplo de Formas de Movimentao: Depsitos (dinheiro ou cheque); Cheques;
Transferncias Bancrias; Cartes magnticos; Ordens de Pagamento; DOCs e TEDs; Dbitos
Programados.
Importante!
Podem captar depsito vista somente
as INSTITUIES MONETRIAS: Bancos
Comerciais, Bancos Cooperativos,
Cooperativas de Crdito, Bancos Mltiplo
com Carteira Comercial e a Caixa
Econmica Federal.
Comentrio
Lembre-se do alto volume exigido como
depsito compulsrio referente aos valores
aplicados em depsito vista (hoje de
aproximadamente 42%). Essa exigncia
objetiva diminuir o poder de criao de
moedas pelos bancos.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 91
Depsito a Prazo (CDB E RDB)
O CDB um ttulo privado de renda fixa para a captao de recursos de investidores pessoas
fsicas ou jurdicas, por parte dos bancos.
O CDB pode ser emitido por bancos comerciais, bancos de investimento e bancos mltiplos,
com pelo menos uma destas carteiras descritas.
J o RDB alm de ser emitido por bancos, tambm pode ser utilizado como meio de captao
das cooperativas de crdito e as financeiras (SCFI).
Rentabilidade
Pr-Fixada
Ps-Fixada (Flutuante)
Prazos mnimos e indexadores:
1 dia: CDBs pr-fixados ou com taxa flutuante (taxa DI e taxa Selic)
1 ms: indexados a TR ou TJLP
2 meses: indexado a TBF.
1 ano: indexado a ndice de preos (IGPM e IPCA).
Liquidez:
O CDB pode ser negociado no mercado secundrio. O CDB tambm pode ser resgatado antes
do prazo final caso o banco emissor concorde em resgat-lo. No caso de resgate antes do prazo
final, devem ser respeitados os prazos mnimos.
Garantia: Coberto pelo FGC at o limite de R$ 250.000,00
Os CDBs no podem ser indexados variao cambial. Para atrelar rentabilidade de um CDB
a variao cambial necessrio fazer um swap.
DIFERENA ENTRE CDB E RDB

www.acasadoconcurseiro.com.br 92
Poupana
a aplicao mais popular;
Possui total liquidez, porm com perda de rentabilidade. Remunera sobre o menor saldo do
perodo.
Rentabilidade:
Aplicaes realizadas nos dias 29, 30 e 31 de cada ms, tero como data de aniversrio o dia 01
do ms subsequente.
Aplicao em cadernetas de poupana realizada atravs de depsito em cheque tem como data
de aniversrio o dia do DEPSITO e no o dia da compensao do mesmo.
Podem captar atravs de poupana somente as Instituies Financeiras que fazem parte do
Sistema Brasileiro de Poupana e Emprstimo (SBPE)
1. Caixa Econmica Federal CEF
2. Sociedade de Crdito Imobilirio SCI
3. Associaes de Poupana e Emprstimos APE
4. Bancos Mltiplos com carteira de SCI.
OBS: As Companhias Hipotecrias no podem captar atravs de Poupana.
Garantias: Aplicaes em cadernetas de poupana esto cobertas pelo Fundo Garantidor de
Crdito FGC at o limite vigente que atualmente de R$ 250.000,00. Poupanas da CEF so
100% cobertas pelo governo federal.
Algumas operaes realizadas em uma conta poupana PODEM gerar cobrana de tarifa, tais
como: Mais de 2 saques mensais, fornecimento de carto magntico adicional, entre outras.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 93
Operaes Atvas Bancrias
As operaes ativas bancrias so os meios que a instituio financeira utiliza para fornecer
crdito e financiamento ao mercado.
As principais operaes ativas so:
Crdito Direto ao Consumidor CDC
Emprstimos Rotativos: Cartes de Crdito, Cheque Especial e Conta Garantida
Crdito Rural e Habitacional
Emprstimos Consignados
Compror e Vendor Finance
Hotmoney
Antecipao de crditos e recebveis
Leasing
Crdito Rotatvo
Os contratos de abertura de crdito rotativo so linhas de crdito abertas com um determinado
limite e que a empresa utiliza medida de suas necessidades, ou mediante apresentao de
garantias em duplicatas. Os encargos (juros e IOF) so cobrados de acordo com a utilizao dos
recursos, da mesma forma que nas contas garantidas.
O principal da dvida pode ser rolado e at mesmo os juros podero ser pagos com o prprio
limite disponibilizado
Exemplos: Cheque especial, carto de crdito e conta garantida
Dinheiro de Plstco
Representam uma srie de alternativas ao papel-moeda, cujos objetivos so facilitar o dia-a-
dia e incentivar o consumo.
Cartes Magnticos:
Utilizados para saques em terminais de auto-atendimento;
Possuem a vantagem de eliminar a necessidade de ida do cliente a uma agncia
bancria;
No representam estmulo ao consumo;
Podem ser utilizados como moeda em estabelecimentos que possuem POS;
So utilizados para outros servios, como obteno de extratos, saldos, aplicaes e
resgates em fundos de investimento ou poupana.
Comentrio
Apesar dos cartes estarem substituindo os
cheques, ele continua no tendo o seu curso
forado pelo banco central, ficando assim
opcional a sua aceitao pelo mercado.

www.acasadoconcurseiro.com.br 94
Cartes de Crdito
As atividades de emisso de carto de crdito exercidas por instituies financeiras esto
sujeitas regulamentao baixada pelo Conselho Monetrio Nacional (CMN) e pelo Banco
Central do Brasil, nos termos dos artigos 4 e 10 da Lei 4.595, de 1964. Todavia, nos casos em
que a emisso do carto de crdito no tem a participao de instituio financeira, no se
aplica a regulamentao do CMN e do Banco Central
Vendedor:
Forte indutor do consumo;
Rebate no preo das vendas (tarifas e prazo).
Comprador:
Enquadramento das necessidades de consumo s disponibilidades de caixa;
Ganhos sobre a inflao;
Forte indutor do consumo.
Tipos:
Quanto ao usurio: pessoa fsica ou empresarial
Quanto utilizao: nacional ou internacional.
Importante!
IMPORTANTE (CIRCULAR 3.512 NOV/2010):
O valor mnimo da fatura de carto de
crdito a ser pago mensalmente no pode
ser inferior ao correspondente aplicao,
sobre o saldo total da fatura, dos seguintes
percentuais:
15%, a partir de 1 de junho de
2011;
Comentrio
O maior ganho das instituies financeiras
e das administradoras de carto de crdito
se d no momento em que o cliente opta
em no pagar o total de sua fatura no ms
correspondente, parcelando assim a sua
dvida a uma taxa de juros geralmente
elevada.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 95
Os bancos s podem cobrar cinco tarifas referentes prestao de servios de carto de
crdito:
1. Anuidade
2. emisso de segunda via do carto
3. tarifa para uso na funo saque
4. tarifa para uso do carto no pagamento de contas
5. tarifa no pedido de avaliao emergencial do limite de crdito.
O contrato de carto de crdito pode ser cancelado a qualquer momento. No entanto,
importante salientar que o cancelamento do contrato de carto de crdito no quita ou
extingue dvidas pendentes. Assim, deve ser buscado entendimento com o emissor do carto
sobre a melhor forma de liquidao da dvida.
Carto de Crdito Bsico (CMN 3.919 de 25/11/2010)
o carto de crdito exclusivo para o pagamento de compras, contas ou servios. O preo da
anuidade para sua utilizao deve ser o menor preo cobrado pela emissora entre todos os
cartes por ela oferecidos.
Modalidades: Nacional e Internacional
No pode ser associado a programas de benefcios e/ou recompensas.
Carto de Crdito BNDES
O Carto BNDES um produto que, baseado no conceito de carto de crdito, visa financiar os
investimentos das micro, pequenas e mdias empresas.
Podem obter o Carto BNDES as empresas com faturamento bruto anual de at R$ 90 milhes,
sediadas no Pas, que exeram atividade econmica compatveis com as Polticas Operacionais
e de Crdito do BNDES e que estejam em dia com o INSS, FGTS, RAIS e tributos federais.
O portador do Carto BNDES efetuar sua compra, exclusivamente no mbito do Portal de
Operaes do BNDES (www.cartaobndes.gov.br), procurando os produtos que lhe interessam
no Catlogo de Produtos expostos e seguindo os passos indicados para a compra.
Bancos que podem emitir:
Bradesco
Banco do Brasil
Caixa Econmica Federal
Banrisul
Ita
BRDE
SICOOB

www.acasadoconcurseiro.com.br 96
Bandeiras :Visa, Mastercard, Elo e Cabal.
Principais caractersticas:
Limite de crdito de at R$ 1 milho por carto, por banco emissor
Prazo de parcelamento de 3 a 48 meses
Taxa de juros pr-fixada (informada na pgina inicial do Portal).
No incide IOF
Observao: Uma empresa pode obter um Carto BNDES por banco emissor, podendo ter at 7
cartes e somar seus limites numa nica transao.
Crdito Direto a Consumidor (CDC)
Financiamento concedido por uma financeira a seus clientes, para a aquisio de bens ou
servios, ou ainda, sem propsitos especficos.
Muito utilizado na compra de veculos, mveis e eletrodomsticos. Sempre que possvel, o
bem adquirido com o financiamento fica vinculado em garantia operao
Definio: CDC ou Crdito Direto ao Consumidor - So operaes de crdito concedidas pelos
Bancos, ou pelas chamadas Financeiras, a pessoas fsicas ou jurdicas, destinadas a emprstimos
sem direcionamento ou financiamentos de bens ou servios.
Condies: necessrio ter uma conta corrente no Banco do Brasil, com cadastro atualizado,
sem restries e limite de crdito aprovado.
Contratao: Depois de definido o limite, voc pode acessar qualquer um dos Terminais de
Autoatendimento, internet, CABB (Central de Atendimento Banco do Brasil), agncias do BB ou
diretamente nos terminais POS das lojas, dependendo da linha a ser utilizada
Imposto: Gera cobrana de IOF.
Emprstmos Consignados
uma modalidade de emprstimo em que o desconto da prestao feito diretamente na
folha de pagamento ou de benefcio previdencirio do contratante. A consignao em folha
de pagamento ou de benefcio depende de autorizao prvia e expressa do cliente para a
instituio financeira.
proibido s instituies financeiras a celebrao de convnios, contratos ou acordos que
impeam o acesso de clientes a operaes de crdito ofertadas por outras instituies.
Geralmente o percentual mximo de comprometimento do salrio bruto de 30%, mas o que
vale o que foi acordado em contrato entre empresa e Instituio Financeira.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 97
Crdito Rural
Quem pode se utilizar do crdito rural?
produtor rural (pessoa fsica ou jurdica);
cooperativa de produtores rurais; e
pessoa fsica ou jurdica que, mesmo no sendo produtor rural, se dedique a uma das
seguintes atividades:
a) pesquisa ou produo de mudas ou sementes fiscalizadas ou certificadas;
b) pesquisa ou produo de smen para inseminao artificial e embries;
c) prestao de servios mecanizados de natureza agropecuria, em imveis rurais,
inclusive para a proteo do solo;
d) prestao de servios de inseminao artificial, em imveis rurais;
e) explorao de pesca e aquicultura, com fins comerciais;
f) medio de lavouras;
g) atividades florestais.
Atividades financiadas pelo crdito rural:
I. custeio das despesas normais de cada ciclo produtivo;
II. investimento em bens ou servios cujo aproveitamento se estenda por vrios ciclos
produtivos;
III. comercializao da produo.
Para concesso do crdito rural, necessrio que o tomador apresente oramento, plano ou
projeto, exceto em operaes de desconto de Nota Promissria Rural ou de Duplicata Rural
Garantias aceitas:
a) penhor agrcola, pecurio, mercantil, florestal ou cdula;
b) alienao fiduciria;
c) hipoteca comum ou cdula;
d) aval ou fiana;
e) seguro rural ou ao amparo do Programa de Garantia da Atividade Agropecuria
(Proagro);
f) proteo de preo futuro da commodity agropecuria, inclusive por meio de penhor
de direitos, contratual ou cedular;
g) outras que o Conselho Monetrio Nacional admitir.
Importante!
Alquota de IOF para operaes de crdito
rural de zero.
No caso de operao de comercializao, na modalidade de desconto de nota promissria
rural ou duplicata rural, a alquota zero aplicvel somente quando o ttulo for emitido em
decorrncia de venda de produo prpria.

www.acasadoconcurseiro.com.br 98
Desconto de Ttulos
Os ttulos envolvidos nesse tipo de operao so, geralmente, duplicatas e notas
promissrias;
um adiantamento de recursos, feito pelo banco a pedido dos seus clientes, sobre suas
duplicatas e notas promissrias.
O banco assume o risco do recebimento das vendas a prazo do cliente, porm detm o
direito de regresso sobre as vendas a prazo que no conseguiu receber.
Comentrio
Lembre-se que factorings no fazem
desconto de ttulos, elas apenas compram
direito creditrios.
Vendor Finance
uma operao que se caracteriza pela venda com recebimento vista (pela empresa
vendedora), e pagamento a prazo, com juros (pela empresa compradora).
Quem contrata o crdito o vendedor, negociando o preo e o prazo de pagamento, e quem
paga o comprador.
O vendor supe que a empresa compradora seja cliente tradicional vendedora, pois ela assumira
(como fiadora) o compromisso, junto ao banco, caso seu cliente no honre o compromisso.
Como para o vendedor a venda VISTA (mais barata), ele pagar menos impostos e comisses
de vendas menores.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 99
Formalizao do Contrato:
Convnio entre o banco e a empresa vendedora;
Contrato de abertura de crdito entre as trs partes.
Comentrio
Apesar de quem paga o emprstimo
de vendor finance o comprador. Esta
modalidade s pode ser contratada pelo
Vendedor, que tambm fica responsvel
pelo emprstimo como fiador da operao.
Compror Finance
a operao inversa do Vendor;
Destinado somente a Pessoa Jurdica.
Aqui, o cliente do banco compra a vista e paga a prazo;
O risco todo do comprador, no existindo o direito de regresso contra o vendedor;
uma operao muito quando pequenas Indstrias vendem para grandes lojas
comerciais.
Leasing (Arrendamento mercantl)
Parte do princpio de que o lucro vem da utilizao do bem, e no da sua propriedade, sendo
portanto, uma forma de ter sem comprar.
Sua formalizao feita exclusivamente atravs de contrato.
Encargos do Leasing:
Taxas de abertura de crdito (VRG Antecipado) : serve para diminuir o valor do
arrendamento;
Taxa de Compromisso: valor cobrado durante o perodo de carncia do leasing;
Contraprestao, aluguel ou taxa de arrendamento: mensalidade dedutvel do lucro
tributvel.

www.acasadoconcurseiro.com.br 100
Principais Vantagens:
1. Financiamento total do bem;
2. Liberao de recursos para o capital de giro;
3. Possibilidade de atualizao dos equipamentos durante a vigncia do contrato;
4. No incidncia do IOF;
5. Melhoria dos ndices financeiros, ou conservao de linhas de crdito;
6. Dupla economia de Imposto de Renda.
Desvantagem: caso o arrendatrio opte por liquidar antecipadamente o leasing, ele perde
todos os benefcios
Observao!
Apesar de no incidir IOF operaes de
leasing esto sujeitas a cobrana de ISS
(Imposto Sobre Servio)
Tipos de Leasing:
Operacional: no h a presena de uma instituio financeira;
Financeiro: existncia de um intermedirio entre o arrendador e o arrendatrio, que a
instituio financeira.
Tradicional;
Lease Back;
Imobilirio;
Operaes sindicalizadas.
Leasing Financeiro:
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 101
a forma de leasing mais tradicional;
O Valor Residual Garantido (VRG) diludo nas parcelas
Em geral possibilita o arrendatrio adquirir o bem no final do contrato
Trs personagens: o produtor do bem, o arrendador e o arrendatrio;
Prazo mnimo de financiamento: entre 24 (at 5 anos de vida til) e 36 meses para os
demais;
Todas as despesas (seguro, ISS, registro do contrato, etc.) correm por conta do
arrendador ou do arrendatrio, dependendo do que estiver escrito no contrato.
Leasing Opercacional:
Geralmente praticado diretamente entre o produtor e os usurios;
Geralmente o arrendador fica responsvel pela manuteno/substituio do
equipamento;
Os bens arrendados so produtos de alta tecnologia, com alto valor de revenda e
mercado secundrio ativo;
Seus contratos no tem opo de compra no final. Caso o arrendatrio deseja adquirir
o bem, ter que pagar o preo de mercado
Como no tm opo de compra, suas prestaes so menores;
Prazos dos contratos: mnimo de 90 dias, e mximo de 75% da vida til do bem.
Sale and Lease Back:
Situao onde uma pessoa jurdica vende seus bens a uma empresa de leasing, e ao
mesmo tempo, os arrenda de volta com opo de compra no final.
Apenas pessoas jurdicas podem contratar o Lease Back!!!
Leasing Imobilirio:
O arrendatrio obrigatoriamente uma Pessoa Jurdica.
O bem deve destinar-se obrigatoriamente a atividade econmica da empresa;
A reintegrao de posse rpida, se comparada a ao de execuo.
Operaes Sindicalizadas:
Utilizadas para viabilizar grandes projetos;
Vrias empresas de leasing se renem para tocar o empreendimento;
Podem envolver companhias de leasing (pool) nacionais e estrangeiras.

www.acasadoconcurseiro.com.br 102
Novidade!
obrigado a apresentao do Custo Efetivo
Total (CET), previamente contratao da
operao de crdito e de arrendamento
mercantil financeiro, bem como constar,
de forma destacada, dos respectivos
contratos. (CMN 4.197)
Financiamento de Capital Fixo
todo financiamento destinado a aquisio de imveis, mquinas e equipamentos
destinados a produo, ou gerao de receitas para a empresa.
Geralmente est relacionado a repasses de recursos do Governo Federal.
Exemplos:
PROGER;
FAT;
BNDES;
FINAME;
Fundos Constitucionais (FNE, FCO, e FNO)
Comentrio
Financiamento de Capital fixo destina-se a
investimento, compra de mquinas, com
o objetivo de aumentar a lucratividade
da empresa. No confunda com
Financiamento de Capital de Giro.
Hot Money
Emprstimo de curtssimo prazo, normalmente liquidado em at 10 dias, mas pode ser
contratada de 1 at 29 dias no MXIMO.
Sua principal garantia uma Nota Promissria.
As taxas do hot money, em geral, so mais elevadas que as das outras operaes.
(incidncia de IOF, PIS e COFINS) lattes.cnpq.br
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 103
Comentrio
Emprstimos de hot Money no se destina
a compra de mquinas, investimento na
empresas e etc.. os valores concedidos
nesta linha de crdito so para tirar a
empresa do sufoco, haja vista que as taxas
de juros so mais elevadas.
Outros Servios e Produtos Bancrios
Alm de captarem recursos e emprestarem, os bancos oferecem uma srie de outros produtos
e prestaes de servios complementares com parceria com outras instituies financeiras
ou at mesmo instituies prprias que fazem parte do mesmo conglomerado financeiro.
Destacamos as principais delas abaixo:
1. Remote banking
2. Coorporate Finance
3. Seguros
4. Ttulos de Capitalizao
5. Previdncia complementar Aberta
6. Previdncia complementar Fechada (restrito a somente seus funcionrios)
Corporate Finance
Os bancos realizam operaes complexas que envolvem a intermediao de fuses, cises,
aquisies e incorporaes de empresas e formao de Holding entre outras atividades.
Neste segmento, juntamente com empresas de consultoria especializadas, utilizam todo seu
conhecimento do mundo das operaes financeiras e de investimentos de forma a viabilizar
tais operaes, seja com recursos nacionais ou recorrendo a recursos do exterior.
A aquisio da Brahma pelo grupo Garantia, as vendas das empresas de telecomunicaes e
distribuidoras de energia eltrica estaduais ou a fuso em uma nica empresa de um grupo de
empresas de bens de capital so exemplos dessa atividade.
Leveraged Buyout (LBO) investidores assumem controle acionrio de empresa,
utilizando emprstimos e usando a prpria empresa como garantia.
Management Buyout um LBO, em que a atual administrao permanece no
comando da empresa e participa do seu controle acionrio;
Takeover Bid a aquisio de uma empresa atravs do mercado de aes. Pode ser
amigvel ou hostil;
Tender Ofter qualquer oferta de compra de titulos pertencentes aos atuais
detentores que envolva o pagamento de prmio sobre o valor de mercado. Podendo
haver combinao de atividades atravs de fuso, Incorporao, ciso, falsa ciso,
formao de empresa holding.

www.acasadoconcurseiro.com.br 104
Remote Banking
Conceito ligado ideia de banco virtual (o banco deve ir onde o cliente est, de forma segura,
eficiente e cmoda).
Tal ideia de fundamental importncia para retirar o cliente das filas e reduzir os custos
bancrios com pessoal e investimentos no atendimento.
a) Saques em dinheiro fora da agncia (terminais 24 horas) ;
b) Depsitos em terminais de auto-atendimento ;
c) Mbile banking
d) Entrega de talonrios e cartes de crdito domiclio ;
e) Dbito automtico em conta corrente de tarifas de servios pblicos ;
f) Pagamento de ttulos diretos nos terminais ;
g) Home/office banking.
Comentrio
um conceito mais amplo do que home e
Office banking. Todos os negcios fechados
entre clientes e banco fora da Agncia,
caracteriza em um servio do tipo remote
banking.
Glossrio Previdncia Seguros
Aplice: o documento legal que formaliza a aceitao, pelo HSBC Vida e Previdncia, da
cobertura proposta por voc.
Aporte: so as contribuies espordicas que voc realiza para o seu plano de Previdncia, que
iro compor o mesmo fundo resultante das contribuies mensais. O aporte tambm pode ser
nico, no incio da contratao
Assistido: voc ser um assistido, quando estiver recebendo o seu benefcio de renda. Base
de clculo de performance financeira: a diferena, ao final do ltimo dia til do ms, entre
a parcela do patrimnio lquido do FIE correspondente Proviso Matemtica de Benefcios
Concedidos e o valor da remunerao pela gesto financeira acumulado do ms.
Beneficirio: so as pessoas que voc escolhe para receber os benefcios de morte no caso do
seu falecimento ou voc mesmo, em evento de invalidez total e permanente ou no momento
do recebimento da aposentadoria.
Benefcio de Renda: o pagamento da aposentaria feito voc no valor e data definidos na
contratao ou alterados durante o perodo de diferimento.
Carncia: prazo que o fundo fica reservado e no pode ser resgatado.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 105
Contribuio: valor correspondente a cada um dos aportes (espordicos ou contribuies
mensais) destinados ao custeio da cobertura contratada. Nos planos VGBL, a contribuio
recebe o nome de Prmio Mensal.
Encargo de Sada: valor cobrado sobre os valores resgatados ou portados.
Fundo Acumulado: Reserva acumulada, de acordo com as contribuies efetuadas.
Indenizao: Pagamento a ser efetuado ao participante por ocasio de sua sobrevivncia ao
perodo de diferimento.
Instituidora: a pessoa jurdica que prope a contratao de plano coletivo, definindo as
normas e participando das contribuies.
Participante: Pessoa fsica que contrata o plano.
PGBL: Plano Gerador de Benefcio Livre. Ideal para quem opta por fazer a declarao de ajuste
do Imposto de Renda completa, pois pode ser deduzido no limite de 12% da renda bruta anual.
Portabilidade: Instituto que, durante o perodo de diferimento, permite a movimentao de
recursos da proviso matemtica de benefcios a conceder.
Prazo de carncia: Perodo em que no sero aceitos pedidos de resgate ou de portabilidade.
Prmio Mensal: Valor correspondente a cada um dos aportes destinados aos planos VGBL ao
custeio da cobertura contratada.
Previdncia Complementar: Previdncia Complementar significa voc pensar no seu futuro,
garantindo o conforto de uma aposentadoria tranquila para voc e sua famlia, ou ainda,
a realizao daquele sonho antigo, como a abertura de um negcio prprio, ou a certeza da
educao dos seus filhos.
Proponente: Pessoa fsica interessada em contratar o plano.
Renda: Srie de pagamentos peridicos a que tem direito o assistido (ou assistidos). Tipos
de Renda que podem ser escolhidos: Renda vitalcia Renda vitalcia com prazo mnimo
Renda vitalcia reversvel ao beneficirio indicado Renda vitalcia reversvel ao cnjuge e com
continuidade aos menores Renda temporria.
Resgate: Instituto que, durante o perodo de diferimento, permite o resgate dos recursos da
Proviso Matemtica de Benefcios a Conceder.
Taxa de administrao: a taxa paga Administradora dos Planos de Previdncia para
administrar os fundos provenientes das aplicaes feitas em um plano de Previdncia.
Taxa de carregamento: Valor resultante da aplicao de percentual sobre o valor das
contribuies pagas, destinadas a atender s despesas administrativas, de corretagem e de
colocao do plano.
Tributao regressiva progressiva: Formas de tributao que podero ser escolhidas para o
plano de Previdncia contratado. Saiba Mais.
VGBL: Vida Gerador de Benefcio Livre. Plano de previdncia mais indicado para quem faz a
declarao simplificada do Imposto de Renda e quer diversificar seus investimentos ou para
quem deseja aplicar mais de 12% de sua renda bruta em Previdncia.

www.acasadoconcurseiro.com.br 106
Seguros
Instrumentos do contrato de seguros:
Proposta: registro da inteno do futuro segurado.
Aplice: proposta formalmente aceita pela seguradora.
Endosso: alterao na aplice, durante a vigncia do contrato. necessria a
concordncia das duas partes.
Elementos dos contratos de seguro:
Prmio: prestao paga periodicamente pelo segurado;
Sinistro: perda de um bem (ou de uma vida), motivados por um dos riscos cobertos na
aplice;
Indenizao: importncia que o segurado recebe em caso de sinistro;
Franquia: valor do prejuzo que fica a cargo do segurado.
Comentrio
Estude bastante estes termos
apresentados, no confunda o Prmio
(valor pago pelo segurado) com a
Indenizao (Valor pago pela seguradora
para o segurado em caso de sinistro)
Ttulos de Capitalizao
Poupana de longo prazo atrelada a um jogo. Seus rendimentos so de, no mnimo, TR + 20%
da poupana (0,1 % a.m.).
Prmio:
Pagamento nico;
Pagamento parcelado: reajustado periodicamente pela TR
Diviso do Prmio:
Proviso para sorteio: menos de 25% do prmio;
Taxa de Carregamento: despesas administrativas e o lucro;
Proviso matemtica:
Pagamento nico: pelo menos 50% do prmio;
Pagamento parcelado: pelo menos 70%.
Carncia: prazo em que o investidor no poder solicitar o resgate. Pode variar de 01 a 02 anos,
dependendo do plano.
Resgate Antecipado: o investidor ir receber um percentual de sua reserva matemtica.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 107
Comentrio
uma aplicao financeira atrelada a um
jogo, onde o cliente vai ter um desgio
caso queira disponibilizar a sua aplicao
antes do prazo estipulado pela Sociedade
de Capitalizao.
O BB comercializa duas modalidades de ttulos da Brasilcap: de pagamento nico e de
pagamento mensal. Conhea nossos produtos
Previdncia Privada
Previdncia privada (ou previdncia complementar) uma forma de acumulao de recursos
durante a poca que a pessoa est trabalhando que visa complementar o benefcio pago pela
Previdncia Social (INSS) e evitar que a pessoa sofra uma queda drstica em seu padro de vida
devido reduo de sua renda na aposentadoria.
Qualquer pessoa que receba mais do que o benefcio mximo pago pelo INSS deve se preocupar
em formar uma poupana, seja atravs da previdncia privada ou de recursos administrados
por conta prpria.
De acordo com a sua disponibilidade financeira voc faz contribuies peridicas para o plano,
acumulando um capital que receber rendimentos e, quando decidir se aposentar, passa a
receber uma renda mensal ou realiza o resgate total dos recursos acumulados.
A previdncia privada tambm pode ser utilizada para o planejamento sucessrio, uma vez que
no necessrio inventrio para ser recebida a reserva, desde que os beneficirio(s) estejam
especificados no plano. Caso contrrio a reserva ser paga aos herdeiros legais.
Previdncia: Taxas
Taxa de administrao: aquela paga ao administrador do fundo para ele cuidar do seu
dinheiro. A taxa de administrao que o investidor paga permite ao fundo remunerar o
administrador/gestor da Carteira e da estrutura profissional voltada para a gesto do portflio
do fundo. Ela anual e incide diariamente sobre o saldo do seu plano, sendo cobrada sobre o
patrimnio liquido do fundo.
Taxa de carregamento: utilizada para custear as despesas de corretagem, colocao e
administrao do plano de previdncia. Poder ser cobrada sobre o valor de cada contribuio,
no momento do resgate e/ou da transferncia, dependendo do plano contratado.

www.acasadoconcurseiro.com.br 108
Previdncia: Tipos de Planos / Benefcios
Os planos previdencirios podem ser contratados de forma individual ou coletiva (averbados
ou institudos); e podem oferecer, juntos ou separadamente, os seguintes tipos bsicos de
benefcio:
RENDA POR SOBREVIVNCIA: renda a ser paga ao participante do plano que sobreviver ao
prazo de deferimento contratado, geralmente denominada de aposentadoria.
RENDA POR INVALIDEZ: renda a ser paga ao participante, em decorrncia de sua invalidez total
e permanente ocorrida durante o perodo de cobertura e depois de cumprido o perodo de
carncia estabelecido no Plano.
PENSO POR MORTE: renda a ser paga ao(s) beneficirio(s) indicado(s) na proposta de
inscrio, em decorrncia da morte do Participante ocorrida durante o perodo de cobertura e
depois de cumprido o perodo de carncia estabelecido no Plano.
PECLIO POR MORTE: importncia em dinheiro, pagvel de uma s vez ao(s) beneficirio(s)
indicado(s) na proposta de inscrio, em decorrncia da morte do participante ocorrida durante
o perodo de cobertura e depois de cumprido o perodo de carncia estabelecido no Plano.
PECLIO POR INVALIDEZ: importncia em dinheiro, pagvel de uma s vez ao prprio
participante, em decorrncia de sua invalidez total e permanente ocorrida durante o perodo
de cobertura e aps cumprido o perodo de carncia estabelecido no Plano.
Perfl do Investdor
No caso dos PGBL, VGBL e sucedneos, o investidor pode escolher o perfil de risco do fundo
de investimento no qual a seguradora ou a EAPC vo aplicar os seus recursos. De acordo com a
Susep, os perfis so os seguintes:
Soberano: como o nome sugere, o fundo investe apenas em ttulos do governo, ou
seja, ttulos ou Crdito Securitizados do Tesouro Nacional, ou Ttulos do Banco Central;
Renda Fixa: alm das aplicaes acima, tambm permite o investimento em outros
tipos de ttulos de renda fixa, como CDBs, debntures, etc.;
Composto: tambm permite aplicaes em renda varivel, como, por exemplo, aes
ou fundos de aes, commodities, desde que no ultrapassem 49% do patrimnio do
fundo
PGBL
O PGBL (Plano Gerador de Benefcio Livre) mais vantajoso para aqueles que fazem a
declarao do imposto de renda pelo formulrio completo. uma aplicao em que incide
risco, j que no h garantia de rentabilidade, que inclusive pode ser negativa. Ainda assim,
em caso de ganho, ele repassado integralmente ao participante.
O resgate pode ser feito no prazo de 60 dias de duas formas: de uma nica vez, ou transformado
em parcelas mensais. Tambm pode ser abatido at 12% da renda bruta anual do Imposto
de Renda e tem taxa de carregamento. comercializado por seguradoras. Com o PGBL, o
dinheiro colocado em um fundo de investimento exclusivo, administrado por uma empresa
especializada na gesto de recursos de terceiros e fiscalizado pelo Banco Central.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 109
VGBL
O VGBL, ou Vida Gerador de Benefcio Livre, aconselhvel para aqueles que no tm renda
tributvel, j que no dedutvel do Imposto de Renda, ainda que seja necessrio o pagamento
de IR sobre o ganho de capital.
Nesse tipo de produto, tambm no existe uma garantia de rentabilidade mnima, ainda que
todo o rendimento seja repassado ao integrante. O primeiro resgate pode ser feito em prazo
que varia de dois meses a dois anos. A partir do segundo ano, tambm pode ser feita a cada
dois meses. Possui taxa de carregamento.
Benefcios de Renda
Renda Vitalcia Pagamento de uma renda mensal por toda a vida ao participante.
Renda Vitalcia com Prazo
Mnimo Garantido
Pagamento de uma renda mensal por toda a vida ao participante.
Caso ocorra o seu falecimento, a renda revertida ao beneficirio
indicado at o cumprimento do prazo garantido
Renda Vitalcia Reversvel ao
Beneficirio
Pagamento de uma renda mensal por toda a vida ao participante.
Aps o seu falecimento, um percentual da renda, ser revertida
ao beneficirio indicado.
Renda Temporria Pagamento de uma renda mensal ao participante, durante o prazo
definido.
Proteo Adicional
Penso Prazo Certo Pagamento mensal ao beneficirio indicado durante o prazo
definido
Penso ao Cnjuge Pagamento de uma renda mensal por toda a vida, ao beneficirio
indicado pelo participante, caso ocorra o seu falecimento.
Penso aos Menores Pagamento de uma renda mensal ao beneficirio menor indicado
(at que complete 21 anos), caso ocorra o falecimento do
participante.
Renda por Invalidez com Prazo
Mnimo Garantido
Pagamento de uma renda mensal por toda a vida ao participante,
no caso de invalidez total e permanente. Caso ocorra o seu
falecimento, a renda revertida ao beneficirio indicado at o
cumprimento do prazo garantido.
Peclio por Morte Pagamento nico ao beneficirio indicado, em decorrncia da
morte do segurado.
www.acasadoconcurseiro.com.br 111
Questes de Concursos Anteriores
1. (9364)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2010
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS
Atualmente os grandes bancos do mercado
financeiro realizam desde as atividades
mais simples, como o pagamento de um
ttulo, at as mais complexas, como as
operaes de Corporate Finance, que
envolvem a
a) intermediao de fuses, cises,
aquisies e incorporaes de
empresas.
b) realizao de atividades corporativas
no exterior.
c) realizao de um contrato de cmbio
para viabilizar as exportaes e as
importaes.
d) manuteno de contas-correntes de
expatriados no exterior.
e) gesto de ativos financeiros no
segmento corporativo.
2. (9201)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2012
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS | TTULOS DE CAPITALIZAO
As Sociedades de Capitalizao so
entidades constitudas sob a forma de
sociedades annimas, que negociam
contratos, denominados ttulos de
capitalizao.
Esses ttulos tm por objeto a(o)
a) aquisio de aes de empresas
privadas, para investimento em longo
prazo, com opo de realizar a venda
dessas aes a qualquer tempo.
b) compra parcelada de um bem em que
um grupo de participantes, organizados
por uma empresa administradora,
rateia o valor do bem desejado pelos
meses de parcelamento.
c) compra de ttulos pblicos ou privados,
mediante depsitos mensais em
dinheiro, que sero capitalizados a uma
determinada taxa de juros at o final
do contrato.
d) investimento em ttulos pblicos do
governo federal, no qual o investidor
poder optar pelo resgate do Fundo de
Garantia (FGTS) ou pelo pagamento em
dinheiro.
e) depsito peridico de prestaes
pecunirias pelo contratante, o qual
ter o direito de resgatar parte dos
valores corrigidos e de concorrer a
sorteios de prmios em dinheiro.
3. (9309)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2010
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS | SISTEMA NACIONAL DE
SEGUROS PRIVADOS
Os depsitos a prazo feitos pelo cliente em
bancos comerciais e representados por RDB
a) so aplicaes financeiras isentas de
risco de crdito.
b) oferecem liquidez diria aps carncia
de 30 dias.
c) so ttulos de crdito.
d) so recibos inegociveis e
intransferveis.
e) contam com garantia do Fundo
Garantidor de Crdito - FGC at R$
20.000,00.

www.acasadoconcurseiro.com.br 112
4. (18307)CONHECIMENTOS BANCRIOS
| CESGRANRIO | BANCO DA AMAZNIA |
2013
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS | TTULOS DE CAPITALIZAO
Os ttulos de capitalizao so um
investimento com uma caracterstica de
poupana a longo prazo remunerados
pela TR mais uma taxa de juros ao ms,
equiparando-se inflao. Porm, a
caracterstica mais atrativa dos ttulos de
capitalizao a:
a) possibilidade de resgate dos valores
com rentabilidade acima do mercado.
b) garantia oferecida para compra de bens
imveis.
c) gerao de crditos fiscais para
abatimentos futuros.
d) rentabilidade diferenciada oferecida na
ocasio do resgate.
e) possibilidade de ganhos de prmios em
dinheiro pelos sorteios peridicos.
5. (9301)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESPE | BRB | 2011
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS | TTULOS DE CAPITALIZAO
Julgue os itens a seguir, acerca de planos de
aposentadoria e penso privados e ttulos
de capitalizao.
O prazo de pagamento de um ttulo de
capitalizao no necessariamente coincide
com o seu prazo de vigncia, que o
perodo no qual o ttulo est em vigor,
dando direito aos sorteios existentes.
( ) Certo( ) Errado
6. (9361)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2010
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS
A operao bancria de vendor finance
a prtica de financiamento de vendas com
base no princpio da
a) obteno de receitas, que viabiliza
vantagens para o cliente em uma
transao comercial.
b) troca ou negociao de ttulos de curto
prazo por recebveis de longo prazo,
sem custos para ambas as partes.
c) concentrao do risco de crdito, que
fica por conta da empresa compradora
em troca de uma reduo da taxa de
juros na operao do financiamento das
vendas.
d) cesso de crdito, que permite a uma
empresa vender seu produto a prazo e
receber vista o pagamento do Banco,
mediante o pagamento de juros.
e) reteno de crdito lastreado
por ttulos pblicos e vinculado a
transaes comerciais, garantindo ao
vendedor o recebimento total de sua
duplicata.
7. (9347)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2012
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS
Atualmente, os bancos possuem diversos
tipos de produtos para financiar as
relaes comerciais, desde as realizadas
por microempresas at as realizadas por
grandes empresas.
Qual o nome da operao realizada
quando pequenas indstrias vendem
para grandes lojas comerciais e estas
procuram os bancos para dilatar o prazo de
pagamento mediante a reteno de juros?
a) Compror Finance
b) Vendor Finance
c) Capital de Giro
d) Contrato de Mtuo
e) Crdito Rotativo
www.acasadoconcurseiro.com.br 113
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
8. (9182)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2011
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS
A operao de emprstimo bancrio
denominada hot money caracterizada
como:
a) de mdio prazo.
b) isenta de IOF.
c) crdito direto ao consumidor.
d) de prazo mnimo de 1 dia til.
e) destinada aquisio de bens.
9. (9407)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS
correto afirmar:
a) Em uma operao de cobrana
bancria, o sacado o vendedor da
mercadoria ou prestador do servio.
b) Os valores resultantes de uma operao
de cobrana bancria so creditados na
conta do sacado no dia do pagamento.
c) Por integrarem o sistema de
compensao, os ttulos colocados em
cobrana bancria podem ser pagos em
qualquer agncia bancria at a data do
seu vencimento.
d) Para ser colocado em cobrana bancria
um ttulo deve ter o aceite do sacado.
e) A cobrana bancria um servio que
deve ser prestado gratuitamente pelos
bancos.
10. (9410)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS
No que diz respeito ao Hot Money e ao
Cheque Especial, correto afirmar:
a) Ambos so tipos de emprstimo,
destinados tanto a pessoas fsicas
quanto a pessoas jurdicas.
b) Ambos so tipos de emprstimo, sendo
o primeiro destinado a pessoas jurdicas
e o segundo a pessoas fsicas.
c) O primeiro um tipo de investimento
destinado a pessoas jurdicas, e o
segundo um tipo de emprstimo
destinado a pessoas fsicas e jurdicas.
d) Ambos so tipos de emprstimo, sendo
o primeiro destinado a pessoas jurdicas
e o segundo destinado tanto a pessoas
fsicas quanto jurdicas.
e) O primeiro um tipo de investimento
destinado tanto a pessoas fsicas
quanto jurdicas, e o segundo um tipo
de emprstimo destinado somente a
pessoas fsicas.
11. (9406)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS | SEGUROS
O I, em uma aplice de seguro,
normalmente corresponde a uma parcela
do valor do bem segurado e garante o
recebimento de uma indenizao que
permita a reposio integral desse bem,
em caso de II. Preenchem correta e
respectivamente as lacunas I e II acima:
a) prmio; sinistro
b) sinistro; prmio
c) risco; prmio
d) sinistro; risco
e) prmio; risco

www.acasadoconcurseiro.com.br 114
12. (18304)CONHECIMENTOS BANCRIOS
| CESGRANRIO | BANCO DA AMAZNIA |
2013
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS
Os produtos e servios oferecidos pelas
instituies financeiras evoluram de
acordo com a necessidade do mercado.
Tais instituies realizam desde operaes
simples a operaes mais complexas, que
o caso da rea de corporate finance. Nos
bancos, as operaes de corporate finance
esto relacionadas :
a) manuteno de atividades corporativas
para empresas estrangeiras.
b) intermediao de aquisies, cises,
incorporaes e fuses de empresas.
c) negociao de letras de cmbio com o
mercado financeiro internacional.
d) emisso de debntures para
financiamento da necessidade de
capital de giro.
e) intermediao da negociao de ttulos
pblicos nas Bolsas de Valores.
13. (9443)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2008
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS
A evoluo da tecnologia e da
teleinformtica permitiu um acelerado
desenvolvimento da troca de informaes
entre os bancos e seus clientes. Um dos
mais notveis exemplos dessa evoluo
o home banking. O home banking
basicamente
a) o atendimento remoto ao cliente com
o objetivo principal de reduo das filas
nos Bancos, sendo um exemplo comum
a utilizao dos caixas 24 horas.
b) toda e qualquer ligao entre o cliente
e o banco, que permita s partes se
comunicarem a distncia, possibilitando
ao cliente realizar operaes bancrias
sem sair de sua casa ou escritrio,
como o pagamento de contas pela
internet.
c) toda operao realizada pelo banco
com o uso de tecnologia avanada
com o objetivo de gerar comodidade
ao cliente, como, por exemplo, o
cadastramento de contas em dbito
automtico.
d) qualquer servio de atendimento
ao cliente realizado pelo banco,
permitindo a troca de documentao
sem a necessidade de o cliente sair de
casa, como, por exemplo, a entrega de
tales de cheque em domiclio.
e) a disponibilizao de servios no
caixa 24 horas, que anteriormente s
poderiam ser realizados nas agncias
bancrias, sendo a liberao de crdito
automtica um exemplo desse tipo de
servio.
14. (9325)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS | TTULOS DE CAPITALIZAO
Uma pessoa gosta de participar de sorteios,
mas ao mesmo tempo sente a necessidade
de comear a economizar um pouco de
dinheiro, uma vez que dentro de alguns
anos pretende aposentar-se. Dentre as
opes abaixo, o produto que melhor
atende s necessidades e expectativas
dessa pessoa
a) o CDB.
b) a Caderneta de Poupana.
c) o Fundo de Renda Fixa.
d) o Ttulo de Capitalizao.
e) a Letra Hipotecria.
www.acasadoconcurseiro.com.br 115
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
15. (9331)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS
O hot-money uma modalidade de
emprstimo que tem a finalidade de
a) financiar a aquisio de bens e servios
por pessoas fsicas.
b) atender s necessidades imediatas de
caixa das empresas.
c) financiar a aquisio de bens de capital
por parte das empresas.
d) financiar as vendas a prazo das
empresas.
e) refinanciar dvidas j existentes de
pessoas fsicas.
16. (9223)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESPE | BRB | 2011
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS
Se o fornecedor da matria-prima para a
empresa em questo prestar garantias para
que o BRB oferea crdito empresa para
aquisio dessa matria-prima, ento no
haver como caracterizar esta operao
como Vendor Finance.
( ) Certo( ) Errado
17. (9349)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2012
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS
Com o crescente avano tecnolgico, est
cada vez mais fcil realizar operaes
bancrias sem que se precise ir
pessoalmente a uma agncia.
Que nome se d ao tipo de acesso bancrio
realizado em terminais de computadores,
caixas eletrnicos e bancos 24 horas?
a) Banco de Dados
b) Dbito Automtico
c) Home Office Banking
d) Internet Banking
e) Remote Banking
18. (9362)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2010
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS
Para financiar suas necessidades de curto
prazo, algumas empresas utilizam linhas
de crdito abertas com determinado limite
cujos encargos so cobrados de acordo com
sua utilizao, sendo o crdito liberado aps
a entrega de duplicatas, o que garantir a
operao.
Esse produto bancrio o
a) Crdito Direto ao Consumidor (CDC).
b) crdito rotativo.
c) emprstimo compulsrio.
d) capital alavancado
e) cheque especial.

www.acasadoconcurseiro.com.br 116
19. (18308)CONHECIMENTOS BANCRIOS
| CESGRANRIO | BANCO DA AMAZNIA |
2013
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS
Os bancos oferecem diversas modalidades
de crdito para as empresas ajustarem seu
fluxo de caixa. Uma dessas modalidades o
desconto de ttulos, que consiste na:
a) antecipao de um direito (recebvel),
seja um boleto ou um cheque, feito
pelo banco ao cliente, mediante a
cobrana de uma taxa de juros.
b) prorrogao do vencimento de ttulos
(deveres) dos seus clientes para uma
data futura, mediante a cobrana de
uma taxa de juros.
c) liquidao antecipada de ttulos dos
clientes com um desconto nos juros
proporcional ao prazo de antecipao.
d) gerao de descontos em tarifas e
taxas bancrias para os clientes que
realizarem os pagamentos de ttulos
pela internet.
e) alienao de recebveis atrelados a
bens mveis e imveis com desconto na
taxa de juros.
20. (9441)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2008
ASSUNTOS: PRODUTOS E SERVIOS
BANCRIOS | SISTEMA FINANCEIRO
NACIONAL
O mercado de seguros surgiu da
necessidade que as pessoas e empresas
tm de proteger seu patrimnio. Mediante
o pagamento de uma quantia, denominada
prmio, os segurados recebem uma
indenizao que permite a reposio
integral das perdas sofridas. Em relao
aos tipos de seguro, analise as afirmaes
abaixo.
I - O seguro de vida idntico ao seguro do
profissional liberal, pois ambos possuem
as mesmas coberturas e esto sujeitos
mesma legislao.
II - O seguro de veculos pode oferecer
coberturas adicionais para o risco de roubo
de rdios e acessrios, desde que conste
da aplice. Se estes equipamentos so
colocados posteriormente contratao,
podem ser includos na aplice, atravs de
endosso.
III - A nica diferena entre o seguro de
acidentes pessoais em relao ao seguro de
vida o pblico-alvo que, no caso do seguro
de acidentes pessoais, direcionado para
idosos e gestantes.
IV - O seguro imobilirio realizado para
cobertura de possveis danos ao imvel
do segurado, causados principalmente
por incndios, roubo e outros acidentes
naturais.
V - O seguro de viagem tem como principal
caracterstica a garantia de indenizao por
extravio de bagagem e a assistncia mdica
durante o perodo da viagem.
Esto corretas APENAS as afirmaes
a) I, III e V
b) I, IV e V
c) II, IV e V
d) I, II, III e IV
e) II, III, IV e V
www.acasadoconcurseiro.com.br 117
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
Para ver a explicao do professor sobre as questes, clique no link a seguir ou baixe
um leitor QR Code em seu celular e fotografe o cdigo.
http://acasadasquestoes.com.br/prova-imprimir.php?prova=30599
G a b a r i t o :
1 . 9 3 6 4 A
2 . 9 2 0 1 E
3 . 9 3 0 9 D
4 . 1 8 3 0 7 E
5 . 9 3 0 1 C e r t o
6 . 9 3 6 1 D
7 . 9 3 4 7 A
8 . 9 1 8 2 D
9 . 9 4 0 7 C
1 0 . 9 4 1 0 D
1 1 . 9 4 0 6 A
1 2 . 1 8 3 0 4 B
1 3 . 9 4 4 3 B
1 4 . 9 3 2 5 D
1 5 . 9 3 3 1 B
1 6 . 9 2 2 3 E r r a d o
1 7 . 9 3 4 9 E
1 8 . 9 3 6 2 B
1 9 . 1 8 3 0 8 A
2 0 . 9 4 4 1 C
www.acasadoconcurseiro.com.br 119
Noes de Poltca Monetria
O Mercado Monetrio uma das subdivises do Mercado Financeiro. O Mercado Monetrio
ou mercado de moeda onde ocorrem as captaes de recursos vista, no curtssimo
e no curto prazo. Nesse mercado, atuam principalmente os intermediadores financeiros,
negociando ttulos e criando um parmetro mdio para taxas de juros do mercado.
O Mercado Monetrio constitudo pelas instituies do mercado financeiro que possuem
excedentes monetrios e que estejam interessadas em emprestar seus recursos em troca de
uma taxa de juros. Tambm composto por aqueles agentes econmicos com escassez de
recursos, que precisam de dinheiro emprestado para manter seu giro financeiro em ordem.
nesse ponto que chegamos a definir os prazos. No geral, as negociaes com ttulos e outros
ativos no mercado monetrio no ultrapassam os 12 meses. Por isso figuram nesse mercado,
na grande maioria dos casos, os Certificados de Depsito Interbancrio e as operaes de
emprstimo de curto prazo feitas com ttulos pblicos operaes compromissadas.
Selic Meta X Selic Over
A taxa Selic Over taxa apurada no Selic, obtida mediante o clculo da taxa mdia ponderada e
ajustada das operaes de financiamento por um dia, lastreadas em ttulos pblicos federais e
cursadas no referido Sistema na forma de operaes compromissadas.
A taxa Selic Meta Definida pelo Copom, com base na Meta de Inflao. a Selic Meta que
regula a taxa selic over assim como todas as outras taxas do Brasil.
Comentrio: A selic over pode ser alterada diariamente (dias teis), pois se trata de uma mdia
das taxas de negociao dos TPF, enquanto a Selic Meta s alterada pelo Copom, atravs de
reunies ordinrias ou Extraordinrias.
Copom
Junho de 1999 o Brasil passou a adotar as Metas de Inflao (definida pelo C.M.N)
ndice utilizado na meta: IPCA
composto atualmente diretoria colegiada do BACEN
o Copom quem define a taxa de juros Selic Meta e tambm a existncia ou no do
Vis.
Uma vez definido o vis, compete ao presidente do BACEN a tarefa de executar
Mdulo 6

www.acasadoconcurseiro.com.br 120
Reunio em dois dias (teras e quartas), Sendo o primeiro dia reservado para apresentao
de dados e discusses e no segundo dia acontece votao e definio da taxa de juros.
Calendrio de reunies (8 vezes ao ano) divulgado em at o fim de Outubro, podendo
reunir-se extraordinariamente, desde que convocado pelo Presidente do Banco Central.
Divulgao da ATA de reunio em 6 dias teis em portugus e 7 em Ingls;
As decises emanadas do Copom devem ser publicadas por meio de Comunicado do Diretor
de Poltica Monetria, divulgado na data da segunda sesso da reunio ordinria, aps o
fechamento dos mercados e identificando o voto de cada um dos membros
A taxa Selic a taxa de juros mdia que incide sobre os financiamentos dirios com prazo de
um dia til (overnight).
O COPOM estabelece a meta para a taxa Selic, e funo da mesa de operaes do mercado
aberto do BACEN manter a taxa Selic diria prxima a meta
Taxa Selic: custo primrio do dinheiro e taxa bsica de juros da economia
Caso a Inflao (medida pelo IPCA) ultrapasse a meta estipulada pelo C.M.N (somado o intervalo
de tolerncia), o Presidente do Banco Central deve explicar os motivos do no cumprimento da
meta atravs de uma Carta Aberta ao Ministro da Fazenda;
CDI (Certfcado de Depsito Interfnanceiro)
Os Certificados de Depsito Interbancrio so os ttulos de emisso das instituies financeiras,
que lastreiam as operaes do mercado interbancrio. Suas caractersticas so idnticas s
de um CDB, mas sua negociao restrita ao mercado interbancrio. Sua funo , portanto,
transferir recursos de uma instituio financeira para outra. Em outras palavras, para que o
sistema seja mais fluido, quem tem dinheiro sobrando empresta para quem no tem
A taxa mdia diria do CDI utilizada como parmetro para avaliar a rentabilidade de fundos,
como os DI, por exemplo. O CDI utilizado para avaliar o custo do dinheiro negociado entre os
bancos, no setor privado e, como o CDB (Certificado de Depsito Bancrio), essa modalidade
de aplicao pode render taxa de prefixada ou ps-fixada
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 121
CDI X Selic
Instrumentos de Poltca Monetria
Conjunto de medidas adotadas pelo Governo visando adequar os meios de pagamento
disponveis s necessidades da economia do pas, bem como, controlar da quantidade de
dinheiro em circulao no mercado e que permite definir as taxas de juros.
Instrumentos:
Depsito compulsrio
Operaes de Redesconto
Open market (operaes de mercado aberto)
Depsito Compulsrio
Representa uma parcela dos recursos depositados nos bancos que no pode ser aplicado,
devendo ser depositadas no banco central;
Limita a criao de moedas feita pelas instituies monetrias;
Atualmente existe 3 tipos de compulsrios: Compulsrio sobre depsito vista, depsito
prazo e poupanas;
Importante!
Uma elevao na alquota do depsito
compulsrio provoca uma reduo da
liquidez e uma elevao nas taxas de juros.

www.acasadoconcurseiro.com.br 122
Operao de Redesconto
a taxa de juros cobrada pelo Banco Central pelos emprstimos concedidos aos bancos;
O BACEN Realiza operaes de redesconto s instituies financeiras
Open Market (Mercado Aberto)
a compra e ou venda de T.P.F (Ttulo Pblico Federal) executada pelo BACEN;
o instrumento mais gil e eficaz que o governo dispe para fazer poltica monetria;
Comentrio
sem dvida o melhor e, mas eficaz
instrumento para fazer poltica monetria
do BACEN, por ter um resultado imediato e
confivel.
Conseqncias da Poltca Monetria
Liquidez Inflao PIB
AUMENTAR ()
Compulsrio e Redesconto ou
VENDER T.P.F
REDUZ

REDUZ

REDUZ

REDUZIR ()
Compulsrio e Redesconto ou
COMPRAR T.P.F

AUMENTA

AUMENTA

AUMENTA
www.acasadoconcurseiro.com.br 123
Questes de Concursos Anteriores
1. (9444)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2008
ASSUNTOS: POLTICA MONETRIA
Quando o Banco Central deseja baratear
os emprstimos e possibilitar maior
desenvolvimento empresarial, ele ir
adotar uma Poltica Monetria Expansiva,
valendo-se de medidas como a
a) venda de ttulos pblicos.
b) elevao da taxa de juros.
c) elevao do recolhimento compulsrio.
d) reduo das linhas de crdito.
e) reduo das taxas de juros.
2. (9270)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2012
ASSUNTOS: POLTICA MONETRIA
A gesto da economia visa a atender
s necessidades de bens e servios
da sociedade e tambm a atingir
determinados objetivos sociais e
macroeconmicos, tais como pleno
emprego, distribuio de riqueza e
estabilidade de preos.
Para que isso ocorra, o governo atua por
meio de
a) aes fiscais
b) aes monetrias
c) polticas econmicas
d) polticas de relaes internacionais
e) diretrizes fiscais e oramentrias
3. (19408)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
IDECAN | BANESTES | 2012
ASSUNTOS: POLTICA MONETRIA
Assinale a afirmativa correta.
a) Na execuo da poltica monetria, o
Banco Central compra ttulos pblicos
quando h excesso de liquidez e vende
ttulos pblicos quando h escassez de
liquidez.
b) Na execuo de uma poltica monetria
contracionista, o Banco Central
reduz o percentual do recolhimento
compulsrio.
c) O contingenciamento do crdito
compatvel com uma poltica monetria
expansionista.
d) As operaes de mercado aberto
representam o instrumento mais eficaz
de poltica monetria porque permitem
ao Banco Central impactar a liquidez da
economia no curtssimo prazo.
e) O Banco Central no utiliza as
operaes de open Market como
instrumento de poltica monetria.

www.acasadoconcurseiro.com.br 124
4. (9269)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2012
ASSUNTOS: POLTICA MONETRIA
A poltica monetria enfatiza sua atuao
sobre os meios de pagamento, os ttulos
pblicos e as taxas de juros.
A poltica monetria considerada
expansionista quando
a) reduz os meios de pagamento,
retraindo o consumo e a atividade
econmica.
b) mantm todas as condies
macroeconmicas estveis por longo
perodo.
c) estabelece diretrizes de expanso da
produo do mercado interno para o
exterior.
d) realiza operaes de crdito no exterior,
aumentando a captao de recursos
e, por consequncia, os meios de
recebimento
e) eleva a liquidez da economia, injetando
maior volume de recursos nos
mercados, elevando, em consequncia,
os meios de pagamentos.
Para ver a explicao do professor sobre as questes, clique no link a seguir ou baixe
um leitor QR Code em seu celular e fotografe o cdigo.
http://acasadasquestoes.com.br/prova-imprimir.php?prova=30634
G a b a r i t o :
1 . 9 4 4 4 E
2 . 9 2 7 0 C
3 . 1 9 4 0 8 D
4 . 9 2 6 9 E
www.acasadoconcurseiro.com.br 125
Mercado de Capitais
O mercado de capitais um sistema de distribuio de valores mobilirios que visa proporcionar
liquidez aos ttulos de emisso de empresas e viabilizar seu processo de capitalizao.
constitudo pelas bolsas, corretoras e outras instituies financeiras autorizadas.
No mercado de capitais, os principais ttulos negociados so os representativos do capital de
empresas as aes ou de emprstimos tomados, via mercado, por empresas debntures
conversveis em aes, bnus de subscrio e commercial papers , que permitem a circulao
de capital para custear o desenvolvimento econmico.
Aes
Ao representa a menor frao do capital social de uma empresa, ou seja, a unidade do
capital nas sociedades annimas. Quem adquire estas fraes chamado de acionista que
vai ter certa participao na empresa, correspondente a quantas destas fraes ele detiver.
Forma: nominativa ou escritural;
As aes so um investimento de prazo indeterminado e de renda varivel
Underwritng Oferta Pblica
Mdulo 7

www.acasadoconcurseiro.com.br 126
AGENTES UNDERWRITER: Bancos de Investimento, Bancos Mltiplos com carteira de
Investimento ou Sociedade Distribuidora de Ttulos e Valores Mobilirios (SDTVM) e Corretoras
de Ttulos e Valores Mobilirios (CTVM)
Underwriting de Melhores Esforos (Best Efforts)
Subscrio em que a instituio financeira se compromete a realizar os melhores esforos para
a colocao junto ao mercado das sobras do lanamento.
No h comprometimento por parte do intermedirio para a colocao efetiva de todas as
aes.
A empresa assume os riscos da aceitao ou no das aes lanadas por parte do mercado.
Underwriting Firme (Straight)
Subscrio em que a instituio financeira subscreve integralmente a emisso para revend-la
posteriormente ao pblico.
Selecionando esta opo a empresa assegura a entrada de recursos.
O risco de mercado do intermedirio financeiro
Underwriting Stand-by
Subscrio em que a instituio financeira se compromete a colocar as sobras junto ao pblico em
determinado espao de tempo, aps o qual ela mesmo subscreve o total das aes no colocadas.
Decorrido o prazo, o risco de mercado do intermedirio financeiro
Preo de Emisso
Determinado previamente pela empresa emissora ou ento atravs do procedimento de book
building, onde a empresa, ao invs de fixar um preo, estabelece as condies bsicas de
lanamento e os interessados na aquisio encaminham suas ofertas
LOTE SUPLEMENTAR: O ofertante poder outorgar instituio intermediria opo de
distribuio de lote suplementar, que preveja a possibilidade de, caso a procura dos valores
mobilirios objeto de oferta pblica de distribuio assim justifique, ser aumentada a quantidade
de valores a distribuir junto ao pblico, nas mesmas condies e preo dos valores mobilirios
inicialmente ofertados, at um montante pr-determinado que conste obrigatoriamente do
Prospecto e que no poder ultrapassar a 15% da quantidade inicialmente ofertada
Block Trade
Oferta de grande lote de aes antigas (de posse de algum acionista) com colocao junto ao
pblico atravs das bolsas de valores e/ou mercado de balco.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 127
Mercado de Balco Organizado
Mercado de Balco Bolsa de Valores
No Organizado Organizado
Sem local fsico
determinado
Sistema eletrnico de
negociao
Prego eletrnico
Qualquer ttulo pode ser
negociado
Superviso da liquidao Registra, supervisiona e divulga a
execuo dos negcios e a liquidao
MERCADO DE BALCO ORGANIZADO: Ambiente de negociao passvel de acesso por amplo
rol de instituies integrantes do sistema de intermediao, administrado por instituies auto
reguladoras, autorizadas e supervisionadas pela CVM, que mantm sistema de negociao
(eletrnico ou no) e registro de operaes, regido por regras adequadas realizao de
operaes de compra e venda de ttulos e valores mobilirios, bem como divulgao de
informaes relativas quelas operaes.
MERCADO DE BALCO NO ORGANIZADO: Mercado de ttulos e valores mobilirios sem
local fsico definido para a realizao das negociaes, que so realizadas por telefone entre
as instituies participantes, no supervisionado por entidade auto-reguladora e no tem
transparncia quanto aos volumes e preos negociados.
BOLSAS: ambiente de negociao operado por sociedades corretoras, com sistema de
negociao eletrnica ou viva-voz, e regras adequadas realizao de operaes de compra
e venda de ttulos e valores mobilirios, bem como divulgao das informaes relativas
quelas operaes.
SUBSCRIO PBLICA (quando depender de prvio registro da emisso na Comisso de
Valores Mobilirios e haver a intermediao obrigatria de instituio financeira art. 82 da
Lei 6.404/76)
SUBSCRIO PARTICULAR (quando poder fazer-se por deliberao dos subscritores em
assembleia geral ou por escritura pblica art. 88 da Lei 6.404/76).
Mercado primrio e Mercado secundrio
MERCADO PRIMRIO: Colocao de ttulos resultantes de novas emisses. Empresas utilizam
o mercado primrio para captar os recursos necessrios ao financiamento de suas atividades.
MERCADO SECUNDRIO: Negociao de ativos, ttulos e valores mobilirios em mercados
organizados, onde investidores compram e vendem em busca de lucratividade e liquidez,
transferindo, entre si, os ttulos anteriormente adquiridos no mercado primrio

www.acasadoconcurseiro.com.br 128
Negociao de Aes (Mercado Secundrio)
Operaes de compra e venda de aes emitidas pelas empresas abertas registradas em Bolsa.
Caracteriza-se por ter os preos das aes com cotao atual e pelo fato das operaes serem
liquidadas em 3 dias (D+3)
D+0: dia da realizao da operao no Prego ou no Sistema Eletrnico;
D+3: a Corretora vendedora entrega as aes e recebe um crdito no valor da operao,
enquanto que a corretora compradora tem um dbito no valor da operao e recebe as
aes adquiridas;
A transferncia dos ttulos denominada liquidao fsica e a movimentao dos
recursos liquidao financeira;
As liquidaes so realizadas pela clearing, responsvel pela prestao dos servios
de compensao dos ttulos negociados no mercado. Em geral a CBLC
S.A AbertaXS.A Fechada
Abertas:
Negociao em bolsas de valores ou mercado de balco organizado;
Diviso do capital entre muitos scios (pulverizao);
Cumprimento de vrias normas exigidas pelo agente regulador (bolsas de Valores e
CVM).
Fechadas:
Negociao no balco das empresas, sem garantia;
Concentrao do capital na mo de poucos acionistas.
Observao!
Uma empresa no pode manter aes
negociadas em mercado de balco e bolsa
de valores de forma simultnea.
Comentrio
Uma empresa quando abre o capital est
tambm abrindo a sua contabilidade para
o mercado, devendo assim possuir uma
gesto transparente publicando balanos
peridicos entre outras exigncias feitas
pela CVM.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 129
Tipo de Aes
Ordinrias (ON): Garantem o direito a voto nas assembleias aos acionistas;
Preferenciais (PN):
Tm preferncia no recebimento de dividendos em relao as ordinrias.
No tm direito a voto.
Recebem 10% a mais de dividendos em relao s ordinrias.
Caso a companhia fique 3 anos sem distribuir dividendos passa a ter direito a voto.
Observao!
Empresas que abrem seu capital devero
ter no mnimo 50% de suas aes sendo do
tipo ordinria.
Comentrio
As aes preferenciais (PN) apesar de no
terem direito a voto, podem adquiri-lo caso
a empresa no pague dividendos (lucro)
em 3 anos consultivos.
Custo da Operao
Emolumentos: Os emolumentos so cobrados pelas Bolsas por prego em que tenham
ocorrido negcios por ordem do investidor. A taxa cobrada pela Bolsa de 0,035% do
valor financeiro da operao
Custdia: Uma espcie de tarifa de manuteno de conta, cobrada por algumas
corretoras.
Corretagem: Custo pago para corretoras pelas operaes executadas.
Direitos e Proventos de uma Ao
Dividendos: Distribuio de parte do lucro aos seus acionistas. Por lei as empresas devem
dividir no mnimo 25% do seu lucro liquido.
Importante!
O valor distribudo em forma de dividendos
descontado do preo da ao.

www.acasadoconcurseiro.com.br 130
Juros sobre o Capital Prprio: So proventos pagos em dinheiro como os dividendos, sendo,
porm dedutveis do lucro tributvel da empresa limitados a Taxa de Juros de Longo Prazo
TJLP
Bonificaes: Correspondem distribuio de novas aes para os atuais acionistas, em funo
do aumento do capital. Excepcionalmente pode ocorrer a distribuio de bonificao em
dinheiro
Subscrio: Direito aos acionistas de aquisio de aes por aumento de capital, com preo
e prazos determinados. Garante a possibilidade de o acionista manter a mesma participao
no capital total. O acionista, caso deseje, poder transferir o direito de subscrio a terceiros
(vender), por meio de venda desse direito em prego (Mercado Secundrio).
OBS: O direito de subscrio assemelha-se ao direito de um titular de uma opo de compra
(call), ou seja, ambos possuem o direito de comprar uma determinada quantidade de aes
com prazos e condies pr-estabelecidos.
Grupamento (Inplit): Reduzir a quantidade de aes aumentando o valor de cada ao;
(Objetivo: Menor risco)
Desdobramento (Split): Aumenta a quantidade de aes reduzindo o valor da ao; (Objetivo:
Maior liquidez)
Importante!
Tanto no processo de split como o de inplit,
o capital do investidor no se altera.
Outros Termos
Day trade: Combinao de operao de compra e de venda realizadas por um investidor com o
mesmo ttulo em um mesmo dia.
Circuit breaker: Sempre que acionado, interrompe o prego. Na Bovespa acionado sempre
que o ndice Ibovespa atinge uma queda de 10% (30 minutos de paralisao) e persistindo a
queda, 15% (1 hora de paralisao).
Home broker: um moderno canal de relacionamento entre os investidores e as sociedades
corretoras, que torna ainda mais gil e simples as negociaes no mercado acionrio,
permitindo o envio de ordens de compra e venda de aes pela Internet, e possibilitando o
acesso s cotaes, o acompanhamento de carteiras de aes, entre vrios outros recursos.
MEGA BOLSA: Sistema de negociao eletrnica da BOVESPA, que engloba terminais remotos
e visa ampliar a capacidade de registro de ofertas e realizao de negcios em um ambiente
tecnologicamente avanado.
Liquidez : Maior ou menor facilidade de se negociar um ttulo, convertendo-o em dinheiro.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 131
After Market: Perodo de negociao que funciona fora do horrio regular do prego Funciona
das 17 horas s 18 h 15, e o investidor pode utilizar o home broker ou a mesa de operaes das
corretoras para emitir ordens de compra e venda de aes.
A margem de flutuao das cotaes limitada a 2%.
A quantidade de negcios no pode ultrapassar R$ 100 mil por investidor computado
o valor investido durante o prego normal.
Prego : O ambiente reservado para negociaes de compra e venda de aes. Atualmente
quase as totalidades das transaes ocorrem no prego eletrnico, ampliando o antigo
conceito de espao fsico.
Principais ndices de Mercado
Ibovespa:
IMPORTANTE: o Ibovespa foi criado em 2 de janeiro de 1968
Mais utilizado e mais importante ndice brasileiro;
Composto pelas aes de maior liquidez da bolsa de valores dos ltimos 12 meses;
A carteira revista ao final de cada quadrimestre; (jan abril; maio ago; set dez).
As aes para participarem do Ibovespa devem obrigatoriamente:
apresentar, em termos de volume, participao superior a 0,1% do total;
ter sido negociada em mais de 80% do total de preges do perodo.
IBrX:
Assim como o Ibovespa, composto pelas 100 empresas com o maior nmero de operaes e
volume negociado na Bovespa nos ltimos 12 meses.
O que diferencia do Ibovespa, o fato do IBrX considerar apenas as aes disponveis no
mercado, desconsiderando assim as aes em posse dos controladores.
IBrX - 50:
Adota os mesmo critrios do ndice IBrX, mas composto apenas pelas 50 aes de maior
liquidez;
ISE - ndice de Sustentabilidade Empresarial:
Ferramenta para anlise comparativa de performance das empresas listadas na BM&FBovespa
sob o aspecto da sustentabilidade corporativa, baseada na eficincia econmica, no equilbrio
ambiental, na justia social e na governana corporativa.
metodologia do ndice foi desenvolvida pela Escola de Administrao de Empresas de So Paulo
da Fundao Getlio Vargas (FGV-EAESP, e reuniu inicialmente 28 empresas

www.acasadoconcurseiro.com.br 132
Governana Coorporatva
Governana Corporatva da Empresa
Governana corporativa o conjunto de prticas que tem por finalidade alinhar os objetivos da
administrao da companhia aos interesses dos acionistas.
Para tanto, estabelece um sistema pelo qual as sociedades so dirigidas e monitoradas,
envolvendo os relacionamentos entre investidores (acionistas/cotistas), Conselho de
Administrao, Diretoria, Auditoria Independente e Conselho Fiscal. A anlise das prticas de
governana corporativa aplicada ao mercado de capitais envolve, principalmente: transparncia,
equidade de tratamento dos acionistas, prestao de contas e responsabilidade corporativa.
Boas prticas de governana corporativa logram aumentar o valor de uma companhia, facilitar
seu acesso ao capital e contribuir para sua perenidade.
Governana corporativa o conjunto de mecanismos de incentivo e controle que visam a
assegurar que as decises sejam tomadas em linha com os objetivos de longo prazo das
organizaes. Entre os mecanismos de governana, destacam-se a existncia de
I. Conselho de administrao ativo e que atue com independncia;
II. Maioria obrigatria de conselheiros independentes, todos com excelente reputao no
mercado, experincia e firme compromisso de dedicao ao Conselho
III. Comit de Auditoria composto exclusivamente por membros independentes
Segmentos de Governana Corporatva
Nvel 1
Realizao de reunies pblicas com analistas e investidores, ao menos uma vez por
ano.
Manuteno em circulao de uma parcela mnima de aes, representando 25%
(vinte e cinco por cento) do capital social da companhia
Extenso para todos os acionistas detentores de aes ordinrias das mesmas
condies obtidas pelos controladores quando da venda do controle da companhia e
de, no mnimo, 80% (tag along)
Nvel 2
Divulgao de demonstraes financeiras de acordo com padres internacionais IFRS
ou US GAAP.
Conselho de Administrao com mnimo de 5 (cinco) membros e mandato unificado
de at 2 (dois) anos, permitida a reeleio. No mnimo, 20% (vinte por cento) dos
membros devero ser conselheiros independentes.
Extenso para todos os acionistas detentores de aes ordinrias e preferenciais
das mesmas condies obtidas pelos controladores quando da venda do controle da
companhia e de, no mnimo, 100% (tag along).
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 133
Novo Mercado
Transparncia maior na gesto e na publicao;
100% das aes devem ser ordinrias;
100% tag along
IPO de no mnimo 10 milhes;
Manter no mnimo 25% das aes em circulao;
Comentrio
Nem todas as empresas de capitais abertos
que operam na Bovespa, encaixa em um
dos nveis de governana coorporativa
citada acima
Resumo Nveis de Governana
TRADICIONAL NVEL 1 NVEL 2 NOVO
MERCADO
Percentual mnimo de
aes em circulao
(free float)
No h 25% 25% 25%
Tipo de aes Ordinrias (ON)
e Preferenciais
(PN)
Ordinrias (ON)
e Preferenciais
(PN)
Ordinrias (ON)
e Preferenciais
(PN)
SOMENTE
ORDINRIAS
(ON)
Conselho de
Administrao
Mnimo 3
membros.
Mnimo de 3
membros
Mnimo 5
membros, onde
pelo menos 20%
so membros
independentes
Mnimo 5
membros, onde
pelo menos 20%
so membros
independentes
Padro de
Demonstraes
Financeiras
Facultativo Facultativo
US GAAP ou
IFRS
US GAAP ou
IFRS
Tag Along
Facultativo Facultativo
100% para ON
e PN
100%
Adoo de Cmara de
Arbitragem
Facultativo Facultativo Obrigatrio Obrigatrio

www.acasadoconcurseiro.com.br 134
Notas Promissras (Comercial Paper)
Quem pode emitir: SA Aberta e SA Fechada
So vedadas as ofertas pblicas de notas promissrias por instituies financeiras, sociedades
corretoras e distribuidoras de ttulos e valores mobilirios e sociedades de arrendamento
mercantil. Dessa forma, as Notas Promissrias dessas instituies no so valores mobilirios.
A venda de nota promissria comercial necessita obrigatoriamente de uma instituio
financeira atuando como agente colocador, podendo ser uma distribuidora ou corretora. Pode
ser resgatada antecipadamente (o que implica na extino do ttulo) caso o prazo mnimo de
30 dias seja cumprido, e que o titular (investidor) da NP concorde.
A nota promissria comercial no possui garantia real, por isso um instrumento para
empresas com bom conceito de crdito.
Prazo
O prazo mnimo da NP de 30 dias.
O prazo mximo da NP de 180 dias para S.A. de capital fechado e 360 dias para S.A. de
capital aberto.
A NP possui uma data certa de vencimento.
Rentabilidade
Pr-Fixada
Ps-Fixada
A nota promissria no pode ser remunerada por:
ndice de Preos: Como o prazo mximo de uma NP de 360 dias, e a remunerao de ativos
por ndice de preos exige prazo mnimo de um ano, uma NP no pode ser remunerada por
ndice de preos. Ou seja, uma NP emitida com prazo de 1 ano teria um pouco mais de 360 dias,
pois teria 365 ou 366 dias.
TBF: No permitida a emisso de NP remunerada por TBF. Pois, a NP uma operao do
mercado de valores mobilirios, enquanto a TBF, de acordo com a Lei 10.192, deve ser utilizada
exclusivamente para remunerao de operaes realizadas no mercado financeiro.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 135
Debntures
Objetvo
Captao de recursos de mdio e longo prazo para sociedades annimas (S.A.) no financeiras
de capital aberto.
Observao!
As sociedades de arrendamento mercantil
e as companhias hipotecrias esto
tambm autorizadas a emitir debntures.
No existe padronizao das caractersticas deste ttulo. Ou seja, a debnture pode incluir:
Qualquer prazo de vencimento;
Amortizao (pagamento do valor nominal) programada na forma anual, semestral,
trimestral, mensal ou espordica, no percentual que a emissora decidir;
Remuneraes atravs de correo monetria ou de juros;
Remuneraes atravs do prmio (podendo ser vinculado receita ou lucro da
emissora).
Direito dos debenturistas: alm das trs formas de remunerao, o debenturista pode gozar
de outros direitos/atrativos, desde que estejam na escritura, com o propsito de tornar mais
atrativo o investimento neste ativo:
Converso da debnture em aes da companhia
Garantias contra o inadimplemento da emissora
O limite para emisso de debntures definido em assembleia.
Resgate Antecipado: as debntures podem ter na escritura de emisso clusula de resgate
antecipado, que d ao emissor (a empresa que est captando recursos) o direito de resgatar
antecipadamente, parcial ou totalmente as debntures em circulao.
Aplicao em debntures no esto cobertas pelo FGC.
IMPORTANTE: As Sociedades de Arrendamento Mercantil (leasing), Companhias Hipotecrias,
Bancos de Desenvolvimento e o BNDES Participaes, tambm esto autorizados a emitir
debntures.

www.acasadoconcurseiro.com.br 136
Agente Fiducirio
A funo do agente fiducirio proteger o interesse dos debenturistas exercendo uma
fiscalizao permanente e atenta, verificando se as condies estabelecidas na escritura da
debnture esto sendo cumpridas.
Entende-se por relao fiduciria a confiana e lealdade estabelecida entre a instituio
participante (administradora, gestora, custodiante, etc.) e os cotistas
A emisso pblica de debntures exige a nomeao de um agente fiducirio. Esse agente deve
ser ou uma pessoa natural capacitada ou uma instituio financeira autorizada pelo Banco
Central para o exerccio dessa funo e que tenha como objeto social a administrao ou a
custdia de bens de terceiros (ex.: corretora de valores).
O agente fiducirio no tem a funo de avalista ou garantidor da emisso.
O Agente Fiducirio poder usar de qualquer ao para proteger direitos ou defender
interesses dos debenturistas, sendo-lhe especialmente facultado, no caso de inadimplemento
da emitente:
executar garantias reais, receber o produto da cobrana e aplic-lo no pagamento,
integral ou proporcional dos debenturistas;
requerer falncia da emitente, se no existirem garantias reais;
representar os debenturistas em processos de falncia, concordata, interveno ou
liquidao extrajudicial da emitente, salvo deliberao em contrrio da assemblia dos
debenturistas;
tomar qualquer providncia necessria para que os debenturistas realizem os seus
crditos.
Garanta Debntures
A debnture poder, conforme dispuser a escritura de emisso, ter garantia real, garantia
flutuante, garantia sem preferncia (quirografria), ou ter garantia subordinada aos demais
credores da empresa.
garantia real: fornecida pela emissora pressupe a obrigao de no alienar ou onerar
o bem registrado em garantia, tem preferncia sobre outros credores, desde que
averbada no registro. uma garantia forte
garantia flutuante: assegura debnture privilgio geral sobre o ativo da companhia,
mas no impede a negociao dos bens que compem esse ativo. Ela marca lugar na
fila dos credores, e est na preferncia, aps as garantias reais, dos encargos trabalhistas
e dos impostos. uma garantia fraca, e sua execuo privilegiada de difcil realizao,
pois caso a emissora esteja em situao financeira delicada, dificilmente haver um
ativo no comprometido pela companhia.
garantia quirografria: ou sem preferncia, no oferece privilgio algum sobre o
ativo da emissora, concorrendo em igualdade de condies com os demais credores
quirografrios (sem preferncia), em caso de falncia da companhia.
garantia subordinada: na hiptese de liquidao da companhia, oferece preferncia
de pagamento to somente sobre o crdito de seus acionistas
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 137
CROSS DEFAUT: Quer dizer que se uma dvida do emissor vencer e ele ficar inadimplente, as
debntures tambm estaro vencidas automaticamente. O contrrio verdadeiro, ou seja,
se ele no pagar a debnture, ou os juros, as outras dvidas podem ser declaradas vencidas
automaticamente. como se fosse um bloco nico de obrigaes inter-relacionadas.
Escritura de Emisso
o documento legal que declara as condies sob as quais a debnture foi emitida. Especifica
direitos dos possuidores, deveres dos emitentes, todas as condies da emisso, os pagamentos
dos juros, prmio e principal, alm de conter vrias clusulas padronizadas restritivas e
referentes as garantias (se a debnture for garantida)
Debntures X Nota promissrias (Comercial Papers)
DEBNTURES NOTA PROMISSRIAS
OBJETIVO Captao de recursos para
financiamento de CAPITAL FIXO
Captao de recursos para
financiamento de CAPITAL DE GIRO
PRAZO MDIO E LONGO PRAZO CURTO PRAZO
QUE PODE EMITIR SA Abertas
1
SA Aberta e SA Fechada
QUEM NO PODE
EMITIR
Instituies Financeiras Instituies Financeiras
PRAZO MNIMO PARA
RESGATE
360 dias 30 dias
PRAZO MXIMO PARA
RESGATE
No tem - SA Aberta: 360 dias
- SA Fechada: 180 dias
1
Podem emitir debntures, alm de SA Abertas no financeiras: Sociedade de Arrendamento
Mercantil, Companhias Hipotecrias e o Bancos de Desenvolvimentos (apenas cdulas) e o BNDES
Participaes.
www.acasadoconcurseiro.com.br 139
Questes de Concursos Anteriores
1. (18337)CONHECIMENTOS BANCRIOS
| ESPP | BANCO DO ESTADO DO PAR
(BANPAR) | 2012
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE
CAPITAIS
As Sociedades Annimas so regidas pela
LEI 6.404/76 Lei das S/A. A caracterstica
principal deve-se ao fato de que seu capital
social dividido em aes. Podem ser de
capital aberto ou fechado. D-se o nome
de Sociedade Annima de Capital Aberto s
companhias:
a) Que no podem negociar suas aes
no mercado mesmo que devidamente
registradas na Comisso de Valores
Mobilirios.
b) Que podem negociar suas aes
na bolsa de valores devidamente
registradas na CMN.
c) Que necessitam captar os recursos dos
acionistas fundadores/proprietrios
para quitao de obrigaes adquiridas
e vendem aes no mercado.
d) Que no tm um nome definido no
mercado, estando aberta a negociaes
diversas.
e) Que podem negociar suas aes no
mercado devidamente registradas na
Comisso de Valores Mobilirios.
2. (9171)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2011
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE
CAPITAIS
As aes preferenciais admitidas
negociao no mercado de valores
mobilirios, de acordo com a lei, devem
proporcionar direito a dividendos
a) variveis, idnticos aos distribudos s
aes ordinrias.
b) fixos anuais, no cumulativos, de
10% sobre o Patrimnio Lquido da
emissora.
c) fixos anuais, no cumulativos, em
igualdade de condies aos distribudos
s aes ordinrias.
d) no mnimo 25% superiores aos
distribudos s aes ordinrias.
e) no mnimo 10% superiores aos
distribudos s aes ordinrias.
3. (18286)CONHECIMENTOS BANCRIOS
| CESGRANRIO | BANCO DA AMAZNIA |
2013
ASSUNTOS: DEBNTURES | MERCADO DE
CAPITAIS
A emisso de debntures permite
empresa captar recursos sem recorrer ao
crdito bancrio. As debntures:
a) so ttulos de dvida do emissor com
prazo de vencimento at 90 dias.
b) so emitidas exclusivamente pelas
empresas de capital aberto.
c) permitem empresa emissora obter
recursos sem aumentar a pulverizao
da propriedade de seu capital.
d) permitem sempre a opo de serem
resgatadas em aes da prpria
empresa emissora.
e) so ttulos de dvida do emissor sem
garantias.

www.acasadoconcurseiro.com.br 140
4. (9423)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: AES | CBLC (COMPANHIA
BRASILEIRA DE LIQUIDAO E CUSTDIA)
| MERCADO DE CAPITAIS | MERCADO DE
DERIVATIVOS
A liquidao das negociaes com aes no
mercado vista da Bolsa de Valores de So
Paulo realizada
a) pela prpria Bolsa de Valores de So
Paulo.
b) com o pagamento do comprador
diretamente ao vendedor, em cheque.
c) fora do Sistema de Pagamentos
Brasileiro.
d) pela Companhia Brasileira de
Liquidao e Custdia - CBLC.
e) de modo a no possibilitar a
identificao do investidor final das
operaes realizadas.
5. (9295)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESPE | BRB | 2011
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
Julgue os prximos itens, relativos ao
mercado de aes.
Um dos objetivos do desdobramento (split)
reduzir a liquidez de determinada ao no
mercado.
( ) Certo( ) Errado
6. (19348)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANESE | 2012
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
Na distribuio pblica de aes no
mercado primrio, os recursos captados so
destinados para:
a) os acionistas controladores da empresa.
b) os bancos lderes da operao.
c) a Comisso de Valores Mobilirios.
d) a companhia emissora.
e) as corretoras que negociam as aes
em bolsa.
7. (19413)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
IDECAN | BANESTES | 2012
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
Underwriting (oferta pblica) o processo
pelo qual uma instituio financeira coordena
e, eventualmente, garante a colocao de
ttulos e valores mobilirios novos junto
ao mercado. Em relao aos tipos de
Underwriting, correto afirmar que:
a) na Garantia Stand-By, a instituio
mediadora compromete-se a absorver
os ttulos eventualmente no vendidos,
garantindo empresa o recebimento da
totalidade dos recursos previstos.
b) na modalidade melhores esforos o
risco da no colocao dos ttulos corre
exclusivamente por conta da instituio
mediadora.
c) na modalidade de garantia firme, o
risco da no colocao dos ttulos corre
exclusivamente por conta da empresa
emissora.
d) a operao de Underwriting pode
ser realizada exclusivamente por
instituies autorizadas a operar nos
leiles da BM&FBOVESPA.
e) a modalidade garantia firme
obrigatria para as sociedades
annimas de capital aberto.
8. (19349)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANESE | 2012
ASSUNTOS: DEBNTURES | MERCADO DE
CAPITAIS
As debntures so instrumentos de
captao de recursos de longo prazo:
a) privativos de instituies financeiras de
capital estrangeiro.
b) emitidos por bancos de
desenvolvimento.
c) que se destinam aplicao exclusiva
de fundos de investimento.
d) emitidos no mercado interfinanceiro.
e) que atribuem ao investidor os direitos
previstos na escritura de emisso.
www.acasadoconcurseiro.com.br 141
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
9. (19424)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
IDECAN | BANESTES | 2012
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
Analise as afirmativas.
I. Ao a menor frao do capital social de
uma sociedade annima.
II. As duas principais espcies de aes so:
ordinrias e escriturais.
III. Os detentores de aes ordinrias
tm direito a voto nas assembleias da
companhia.
IV. Os detentores de aes preferenciais
tm preferncia no recebimento de
dividendos e no reembolso de capital.
Esto corretas apenas as afirmativas:
a) I, IV
b) II, III, IV
c) I, III, IV
d) I, II, III
e) I, III
10. (9421)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: DEBNTURES | MERCADO DE
CAPITAIS
O Brasil vem presenciando nos ltimos
anos um ambiente favorvel emisso de
debntures. Sobre tais ttulos, correto
afirmar que
a) so valores mobilirios representativos
de dvida de mdio e longo prazos.
b) correspondem a ativos das empresas
emitentes, para vencimento geralmente
de curto e mdio prazos.
c) somente as companhias fechadas
podem efetuar emisses pblicas.
d) no podem ser conversveis em aes,
pois so ttulos de dvida.
e) no podem ser negociadas no mercado
secundrio.
11. (9164)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2011
ASSUNTOS: MERCADO DE CAPITAIS | NOTA
PROMISSRIA (COMMERCIAL PAPER)
As notas promissrias comerciais
(commercial papers) so instrumentos de
captao de recursos
a) por prazo mximo de 360 dias para
companhias abertas.
b) emitidos no mercado interfinanceiro.
c) que se destinam aplicao exclusiva
de fundos de investimento.
d) privativos de instituies financeiras de
capital estrangeiro.
e) utilizados por bancos de investimento.
12. (9391)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
No mercado acionrio pode-se identificar as
aes preferenciais e as aes ordinrias. As
preferenciais se diferenciam por
a) no serem adquiridas por pessoas
fsicas.
b) concederem queles que as possuem
o poder de voto nas assemblias
deliberativas da companhia.
c) no permitirem o recebimento de
dividendos.
d) terem sua negociao vedada em
bolsas de valores.
e) oferecerem preferncia na distribuio
de resultados ou no reembolso do
capital em caso de liquidao da
companhia.

www.acasadoconcurseiro.com.br 142
13. (9346)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
Analise:
I. O underwriting firme prescinde de
registro na Comisso de Valores Mobilirios.
II. No underwriting stand-by a empresa
emitente recebe imediatamente os
recursos dos valores mobilirios colocados
negociao.
III. Em um underwriting, h instituies
financeiras que atuam como agentes da
companhia emissora.
correto o que consta em
a) III, apenas.
b) II e III, apenas.
c) II, apenas.
d) I, apenas.
e) I, II e III.
14. (9271)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2012
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
As aes constituem ttulos representativos
da menor frao do capital social de uma
empresa, podendo ser classificadas em
ordinrias ou preferenciais.
As aes ordinrias atribuem ao seu titular
a) prioridade no recebimento de
dividendos
b) prioridade no reembolso do capital, no
caso de dissoluo da empresa
c) permisso para revenda a qualquer
tempo
d) direito de voto na assembleia de
acionistas
e) direito de compra de outras aes
ordinrias
15. (9230)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2011
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
No mercado vista de aes, a bolsa de
valores determina que o comprador realize
o pagamento
a) no dia seguinte realizao do negcio.
b) em at 5 dias teis aps a realizao do
negcio.
c) na data de vencimento da respectiva
opo.
d) em at 3 dias teis aps a realizao do
negcio.
e) antecipadamente.
16. (9283)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2012
ASSUNTOS: MERCADO DE CAPITAIS | NOTA
PROMISSRIA (COMMERCIAL PAPER)
Atualmente, o mercado financeiro oferece
para as empresas algumas modalidades de
captao de recursos, algumas delas sem a
intermediao bancria.
Com essa caracterstica, o ttulo de crdito
emitido pelas empresas visando captao
pblica de recursos para o seu capital de
giro denominado
a) Factoring
b) Hot Money
c) Export Note
d) Commercial Paper
e) Certificado de Depsito Bancrio (CDB)
www.acasadoconcurseiro.com.br 143
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
17. (9359)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2010
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
As operaes de underwriting (subscrio)
so praticadas pelos bancos de
investimento que realizam a intermediao
da distribuio de ttulos mobilirios no
mercado. A Garantia Firme um tipo
de operao de underwriting no qual a
instituio financeira coordenadora da
operao garante a
a) oferta global das aes da empresa
tanto no pas quanto no exterior,
assumindo todos os riscos relacionados
oscilao de mercado.
b) rentabilidade das aes colocadas no
mercado, responsabilizando- se por
devolver o dinheiro empresa emissora
em caso de uma desvalorizao
repentina.
c) renovao da subscrio das aes
colocadas no mercado e que
no encontraram compradores
interessados.
d) colocao dos lotes de aes a um
determinado preo previamente
pactuado com a empresa emissora,
encarregando- se, por sua conta e risco,
de coloc-lo no mercado.
e) prtica de melhores esforos para
revender o mximo de uma emisso
de aes para os seus clientes por um
prazo determinado.
18. (9274)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2012
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
De acordo com a Lei no 6.404, a
companhia pode ser aberta ou fechada. Tal
classificao se baseia no fato de os valores
mobilirios de sua emisso serem ou no
admitidos negociao no mercado de
valores mobilirios.
Nesse sentido, uma companhia
considerada aberta quando
a) seus ttulos so emitidos no exterior.
b) seus ativos permanentes so
disponibilizados para venda.
c) suas debntures so emitidas no
exterior
d) suas aes podem ser negociadas na
Bolsa de Valores.
e) suas aes no so negociadas no
mercado.
19. (9257)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2010
ASSUNTOS: DEBNTURES | MERCADO DE
CAPITAIS
As debntures, segundo a Lei n 6.404/76,
so ttulos nominativos ou escriturais
emitidos por sociedades por aes.
Asseguram ao seu titular direito de crdito
contra a companhia emissora e
a) podem ser emitidas pelo prazo mximo
de 360 dias.
b) tm as suas garantias, se houver,
especificadas na escritura de emisso.
c) devem ser registradas para negociao
em Bolsa de Valores.
d) podem ser emitidas por bancos de
investimento.
e) so adquiridas por investidores no
mercado internacional.

www.acasadoconcurseiro.com.br 144
20. (9330)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: MERCADO DE CAPITAIS | NOTA
PROMISSRIA (COMMERCIAL PAPER)
Em relao aos commercial papers, analise:
I. So ttulos de curto prazo emitidos por
instituies financeiras e negociveis em
mercado secundrio.
II. A colocao desse ttulo deve ser feita
por uma instituio integrante do sistema
de distribuio de valores mobilirios.
III. O investidor que compra um commercial
paper pode vend-lo antes do vencimento,
transferindo a sua titularidade.
IV. Trata-se de uma operao que permite a
obteno de recursos sem o pagamento de
IOF.
correto o que consta APENAS em
a) I, II e III.
b) I e III.
c) II, III e IV.
d) III e IV.
e) I, II e IV.
21. (9221)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESPE | BRB | 2011
ASSUNTOS: MERCADO DE CAPITAIS | NOTA
PROMISSRIA (COMMERCIAL PAPER)
As notas promissrias comerciais
(commercial papers), alm de serem isentas
do imposto sobre operaes financeiras,
permitem a captao de recursos fora do
sistema financeiro.
( ) Certo( ) Errado
22. (9200)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2012
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
O mercado de aes pode ser classificado
de acordo com o momento da negociao
do ttulo.
Quando, por exemplo, uma empresa emite
novas aes, esse lanamento ocorre no
mercado
a) cambial
b) futuro
c) monetrio
d) primrio
e) secundrio
23. (9356)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2010
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
As Companhias ou Sociedades Annimas
podem ser classificadas como abertas ou
fechadas. So classificadas como abertas
quando
a) seu passivo est atrelado a opes de
mercado futuro.
b) seus principais ativos so aes de
outras companhias de capital aberto.
c) suas aes so negociadas na Bolsa de
Valores ou no mercado balco.
d) suas aes so propriedade dos scios
fundadores e no esto venda.
e) sua estrutura de capital permite a
entrada de scios estrangeiros.
www.acasadoconcurseiro.com.br 145
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
24. (9208)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | CEF | 2012
ASSUNTOS: DEBNTURES | MERCADO DE
CAPITAIS
As debntures so ttulos de crditos
emitidos por sociedades annimas, tendo
por garantia seus ativos.
Os direitos e as remuneraes oferecidas
pelas debntures so
a) letras de cmbio, multas e certificados
de depsitos bancrios
b) letras de cmbio, juros e aes
ordinrias
c) participao nos lucros, certificados
de depsitos bancrios e aes
preferenciais
d) juros, participao nos lucros e prmios
de reembolso
e) multas, ttulos pblicos e aes
ordinrias
25. (9414)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: MERCADO DE CAPITAIS | NOTA
PROMISSRIA (COMMERCIAL PAPER)
A Lar Doce Lar uma empresa muito bem
conceituada na produo e venda de
mveis para cozinhas. Recentemente, ela
recebeu uma grande encomenda, mas est
enfrentando dificuldades de caixa e seu
administrador financeiro considera que as
taxas de juros cobradas pelas instituies
financeiras esto extremamente elevadas.
Uma alternativa para a soluo desse
problema pode ser a captao de recursos
de terceiros por meio da emisso de
a) CDI.
b) CDB.
c) Commercial Papers.
d) Letras de Crdito Imobilirio.
e) Letras Hipotecrias.
26. (19414)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
IDECAN | BANESTES | 2012
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
Analise as afirmativas.
I. No mercado de aes, o investidor
tem ganho de capital quando vende suas
aes por um preo maior que o valor
desembolsado na compra.
II. A bonificao consiste num direito do
acionista em receber aes gratuitamente
em decorrncia de um aumento de capital
por incorporao de reservas.
III. So isentas do imposto de renda as
operaes de venda de aes efetuadas
no mercado vista de bolsas de valores,
realizadas num mesmo ms por pessoa
fsica, at o valor de R$20.000,00.
Esto corretas apenas as afirmativas:
a) I, II
b) I, III
c) II, III
d) III
e) I, II, III
27. (18287)CONHECIMENTOS BANCRIOS
| CESGRANRIO | BANCO DA AMAZNIA |
2013
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
Uma empresa constituda como Sociedade
Annima de Capital Fechado tem como
caracterstica importante:
a) limitar a possibilidade de perda de um
scio ao capital que ele investiu.
b) necessitar de alterao no contrato
social se houver entrada ou sada de
scio.
c) ter aes negociveis diariamente no
mercado de bolsa.
d) ter scios cujos nomes constam nos
Estatutos Sociais da empresa.
e) ser uma Sociedade por Cotas com
Responsabilidade Limitada e ter no
mnimo sete scios.

www.acasadoconcurseiro.com.br 146
28. (9385)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESPE | CEF | 2010
ASSUNTOS: AES | MERCADO DE CAPITAIS
Com relao atual configurao do
mercado de capitais no Brasil, assinale a
opo correta.
a) A ao ordinria caracteriza-se pela
atribuio cumulativa de direito a
voto em assembleias gerais e de
vantagem consistente em prioridade
na distribuio de dividendo, fixo ou
mnimo.
b) A subscrio de aes emitidas por
companhia aberta se d, segundo
a doutrina corrente, no chamado
mercado primrio.
c) As aes podem ser nominativas,
endossveis ou ao portador.
d) Ao alienar debntures a outro
investidor, aquele que as subscreveu
atua no mercado primrio de valores
mobilirios, visto que, nesse mercado,
negociam-se todas as espcies de
ttulos de emisso de sociedades
annimas, exceo das aes.
e) A emisso pblica e a negociao,
em bolsa de valores ou em mercado
de balco, de quaisquer valores
mobilirios independem de registro na
CVM.
www.acasadoconcurseiro.com.br 147
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
Para ver a explicao do professor sobre as questes, clique no link a seguir ou baixe
um leitor QR Code em seu celular e fotografe o cdigo.
http://acasadasquestoes.com.br/prova-imprimir.php?prova=30671
G a b a r i t o :
1 . 1 8 3 3 7 E
2 . 9 1 7 1 E
3 . 1 8 2 8 6 C
4 . 9 4 2 3 D
5 . 9 2 9 5 E r r a d o
6 . 1 9 3 4 8 D
7 . 1 9 4 1 3 A
8 . 1 9 3 4 9 E
9 . 1 9 4 2 4 C
1 0 . 9 4 2 1 A
1 1 . 9 1 6 4 A
1 2 . 9 3 9 1 E
1 3 . 9 3 4 6 A
1 4 . 9 2 7 1 D
1 5 . 9 2 3 0 D
1 6 . 9 2 8 3 D
1 7 . 9 3 5 9 D
1 8 . 9 2 7 4 D
1 9 . 9 2 5 7 B
2 0 . 9 3 3 0 C
2 1 . 9 2 2 1 E r r a d o
2 2 . 9 2 0 0 D
2 3 . 9 3 5 6 C
2 4 . 9 2 0 8 D
2 5 . 9 4 1 4 C
2 6 . 1 9 4 1 4 E
2 7 . 1 8 2 8 7 A
2 8 . 9 3 8 5 B
www.acasadoconcurseiro.com.br 149
Mercado de Cmbio
o mercado onde ocorre a negociao de moedas estrangeiras entre as instituies ou pessoas
interessadas em movimentar essas moedas.
Poltca Cambial
Poltica federal que orienta o comportamento do mercado de cmbio e da taxa de cmbio
Quando um pas adota o regime de cmbio fixo, a taxa definida pelo Banco Central deste pas.
J no regime de taxas flutuantes, a taxa definida pelo mercado (procura e oferta de moeda
estrangeiras)
O Brasil adota um regime de Poltica Cambial Flutuante SUJA sem Banda Cambial.
Em um regime de taxa flutuante o BACEN pode intervir no mercado comprando e vendendo
moeda estrangeira com o objetivo de minimizar as oscilaes do mercado, desde que a
flutuao seja do tipo SUJA.
Na flutuao do tipo limpa, tambm conhecida com regime de taxas perfeitamente flutuante,
o BACEN no intervm no mercado, permanecendo inalterado as reservas internacionais.
O Banco Central executa a poltica cambial definida pelo Conselho Monetrio Nacional.
Para tanto, regulamenta o mercado de cmbio e autoriza as instituies que nele operam.
Tambm compete ao Banco Central fiscalizar o referido mercado, podendo punir dirigentes e
instituies mediante multas, suspenses e outras sanes previstas em Lei.
Alm disso, o Banco Central pode atuar diretamente no mercado, comprando e vendendo
moeda estrangeira de forma ocasional e limitada, com o objetivo de conter movimentos
desordenados da taxa de cmbio
Reservas Internacionais
As Reservas Internacionais de um pas so formadas por ativos em moedas estrangeiras, como
ttulos depsitos bancrios, ouro, etc., que podem ser usados para pagamentos de dvidas
internacionais.
Mdulo 8

www.acasadoconcurseiro.com.br 150
Balano de Pagamentos
o registro das transaes de um pas com o resto do mundo. No Brasil, os valores so
expressos em dlares americanos, mesmo quando so efetuados com outros pases que no os
EUA. Duas grandes contas formam o balano de pagamentos de um pas:
a) Conta Corrente:
engloba os registros de trs outras contas: a balana comercial, a conta de servios e
rendas e as transferncias unilaterais
Balana comercial: Registra o comrcio de bens, na forma de exportaes e importaes.
Quando as exportaes so maiores que as importaes temos um supervit na Balana
Comercial. Um dficit ocorre quando as importaes so maiores que as exportaes.
Conta de Servios e Rendas: inclui os pagamentos/recebimentos relacionados com o comrcio
de bens, como fretes e seguros, as receitas/despesas com viagens internacionais, o aluguel
de equipamentos, os servios governamentais, a exportao e importao de servios e o
pagamento/recebimento de juros e de lucros e dividendos.
Transferncias Unilaterais: contabilizam o saldo lquido das remessas de recursos ou doaes
feitos entre residentes no Brasil e residentes em outros pases
b) Conta de Capitais: registra o saldo lquido entre as compras de ativos estrangeiros por
residentes no Brasil e a venda de ativos brasileiros a estrangeiros
Mercado de Cmbio
Incluem-se no mercado de cmbio brasileiro as operaes relativas aos recebimentos,
pagamentos e transferncias do e para o exterior mediante a utilizao de cartes de uso
internacional e de empresas facilitadoras de pagamentos internacionais, bem como as
operaes referentes s transferncias financeiras postais internacionais, inclusive mediante
vales postais e reembolsos postais internacionais.
O BACEN responsvel por regulamentar e fiscalizar o Mercado de Cmbio.
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 151
Taxa de Cmbio
Taxa de cmbio o preo de uma moeda estrangeira medido em unidades ou fraes (centavos)
da moeda nacional. No Brasil, a moeda estrangeira mais negociada o dlar dos Estados
Unidos, fazendo com que a cotao comumente utilizada seja a dessa moeda. Dessa forma,
quando dizemos, por exemplo, que a taxa de cmbio 2,00, significa que um dlar dos Estados
Unidos custa R$ 2,00. A taxa de cmbio reflete, assim, o custo de uma moeda em relao
outra. As cotaes apresentam taxas para a compra e para a venda da moeda, as quais so
referenciadas do ponto de vista do agente autorizado a operar no mercado de cmbio pelo
Banco Central.
PTAX a taxa que expressa mdia das taxas de cmbio praticada no mercado interbancrio.
Divulgada pelo BACEN.
TODAS as operaes devem ter registro OBRIGATRIO no SISBACEN pelas instituies
autorizadas por ele a atuar
Valoriao e Desvalorizao Cambial

www.acasadoconcurseiro.com.br 152
Insttuies Autorizadas
1. Todas as operaes sem restries:
Bancos Comerciais
Bancos de Investimento
Bancos Mltiplos
Bancos de Cmbio
Caixa Econmica Federal
2. Somente operaes especficas autorizadas pelo banco central:
Bancos de desenvolvimento
Agncias de fomento
Sociedades de crdito, financiamento e investimento - Financeira
3. Limitados ao valor de u$ 100 mil em operaes de cmbio relativo a exportao ou
importao:
Sociedades corretoras de ttulos e valores mobilirios - STVM
Sociedades distribuidoras de ttulos e valores mobilirios - SDTVM
Sociedades corretoras de cmbio
4. Instituies que podem operar mediante convncio com instituio autorizada:
Pessoas jurdicas em geral para negociar a realizao de transferncias unilaterais (por
exemplo: manuteno de residentes; doaes; aposentadorias e penses; indenizaes
e multas; e patrimnio);
Pessoas jurdicas cadastradas no Ministrio do Turismo como prestadores de servios
tursticos remunerados, para realizao de operaes de compra e de venda de moeda
estrangeira em espcie, cheques ou cheques de viagem;
Instituies financeiras e demais instituies autorizadas a funcionar pelo Banco
Central do Brasil, no autorizadas a operar no mercado de cmbio, para realizao de
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
www.acasadoconcurseiro.com.br 153
transferncias unilaterais e compra e venda de moeda estrangeira em espcie, cheques
ou cheques de viagem.
Lotricas atravs de convnio realizado com a CEF.
A realizao desses convnios no depende de autorizao do Banco Central. A
responsabilidade pelas operaes de cmbio perante o Banco Central das instituies
autorizadas e o valor de cada operao de cmbio est limitado a US$ 3 mil ou seu equivalente
em outras moedas.
A Empresa Brasileira de Correios e Telgrafos - ECT tambm autorizada pelo Banco Central
a realizar operaes com vales postais internacionais, emissivos e receptivos, destinadas a
atender compromissos relacionados a operaes especficas definidas pelo Banco Central,
observando o limite de U$ 50 mil para recebimento de exportaes e importaes.
Para que os Correios e as lotricas possam operar com cmbio, tero de fazer contratos com
as instituies financeiras, acrescentou ele. A autoridade monetria informou ainda que os
clientes tero de levar um documento, no qual conste o CPF, e preencher um formulrio para a
aquisio dos dlares. Ao fim do processo, recebero um recibo da operao.
Valor Efetvo Total (VET)
As instituies financeiras e demais instituies autorizadas a operar no mercado de
cmbio devem, previamente realizao de operao de cmbio de liquidao pronta de at
US$100.000,00 (cem mil dlares dos Estados Unidos), ou seu equivalente em outras moedas,
com cliente ou usurio, informar o valor total da operao, expresso em reais, por unidade de
moeda estrangeira.
Valor Efetivo Total (VET): calculado considerando a taxa de cmbio, os tributos incidentes e as
tarifas eventualmente cobradas
Liquidao dos contratos
A liquidao de contrato de cmbio ocorre quando da entrega de ambas as moedas, nacional
e estrangeira, objeto da contratao ou de ttulos que as representem.
LIQUIDAO PRONTA Em at D+2
A liquidao pronta obrigatria nos seguintes casos:
a) operaes de cmbio simplificado de exportao ou de importao;
b) compras ou vendas de moeda estrangeira em espcie ou em cheques de viagem;
c) compra ou venda de ouro - instrumento cambial
Utilizao do contrato de cmbio
Nas operaes de compra ou de venda de moeda estrangeira de at US$ 3 mil, ou seu
equivalente em outras moedas estrangeiras, no obrigatria a utilizao do contrato de
cmbio, mas o agente do mercado de cmbio deve identificar seu cliente e registrar a operao
no Sisbacen

www.acasadoconcurseiro.com.br 154
Registro no Sisbacen
As operaes at US$ 3 mil relativas a viagens internacionais e a transferncias unilaterais
podem ser informadas ao Banco Central at o dia 10 do ms posterior a sua realizao.
Tambm dispem da prerrogativa de serem informadas apenas mensalmente ao Banco Central
as operaes realizadas pelos Correios e aquelas relativas a cartes de crdito
A Instituio Financeira que realizar a operao de cmbio fica dispensada a guarda de cpia
dos documentos de identificao do cliente nas operaes de cmbio especificadas, bem como
facultada o uso de mquinas dispensadoras de cdulas. (CMN 4.113)
Mercado primrio
A operao de mercado primrio implica entrada ou sada efetiva de moeda estrangeira do
Pas. Esse o caso das operaes realizadas com exportadores, importadores, viajantes, etc. J
Mercado secundrio
Tambm denominado mercado interbancrio, a moeda estrangeira negociada entre
as instituies integrantes do sistema financeiro e simplesmente migra do ativo de uma
instituio autorizada a operar no mercado de cmbio para o de outra, igualmente autorizada.
Siscomex
Sistema informatizado com a funo de administrar o comrcio exterior brasileiro;
Objetivos do sistema: registro, acompanhamento e controle das operaes de exportao e
importao;
Instrumento de integrao entre a SECEX, a SRF e o BACEN.
Vantagens:
Harmonizao (uniformidade) de conceitos envolvidos nos processos de compra e
venda com o exterior;
Ampliao da quantidade de pontos de atendimento no pas;
Reduo de custos administrativos;
Reduo da burocracia (diminuio do nmero de documentos);
Padronizao de procedimentos;
Acesso mais rpido e de melhor qualidade s informaes estatsticas sobre as
exportaes e importaes brasileiras.
Comentrio
Estudar os efeitos que levam a cotao do
dlar subir ou cair. Lembre-se, sempre que a
oferta > procura h uma tendncia de queda
no valor e quando oferta < procura existe uma
tendncia de alta no valor do produto.
www.acasadoconcurseiro.com.br 155
Questes de Concursos Anteriores
1. (9341)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: MERCADO DE CMBIO
agente econmico que demanda divisa
estrangeira no mercado de cmbio
brasileiro
a) a empresa brasileira que recebe
emprstimo do exterior.
b) o exportador.
c) a empresa estrangeira que est abrindo
filial no Brasil.
d) o investidor estrangeiro que quer
adquirir aes na Bolsa de Valores de
So Paulo.
e) a filial de empresa estrangeira que
deseja remeter lucros para a matriz.
2. (9358)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2010
ASSUNTOS: MERCADO DE CMBIO
O mercado de cmbio envolve a negociao
de moedas estrangeiras e as pessoas
interessadas em movimentar essas
moedas. O cmbio manual a forma de
cmbio que
a) envolve a compra e a venda de moedas
estrangeiras em espcie.
b) envolve a troca de ttulos ou
documentos representativos da moeda
estrangeira.
c) pratica a importao e a exportao
por meio de contratos.
d) pratica a troca de moeda estrangeira
por uma mercadoria.
e) exerce a funo de equilbrio na
balana comercial externa.
3. (18285)CONHECIMENTOS BANCRIOS
| CESGRANRIO | BANCO DA AMAZNIA |
2013
ASSUNTOS: MERCADO DE CMBIO
O Sistema Integrado de Comrcio Exterior
(Siscomex) foi desenvolvido inicialmente
s para as operaes de exportaes
brasileiras. Posteriormente (a partir de
1997) comeou a ser utilizado tambm
para:
a) integrar os registros de entrada de
capital financeiro com os do comrcio
exterior do Brasil.
b) integrar os cadastros e registros das
importaes brasileiras.
c) controlar a evoluo das cotaes no
mercado de cmbio brasileiro.
d) acompanhar a evoluo das reservas
em divisas estrangeiras do Banco
Central do Brasil.
e) registrar a entrada no Brasil de capitais
financeiros de curto prazo.
4. (9228)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2011
ASSUNTOS: MERCADO DE CMBIO |
RGOS OPERACIONAIS DO SFN
No mercado de cmbio, esto autorizados a
operar como agente
a) as associaes de poupana e
emprstimo.
b) as cooperativas de crdito.
c) as empresas de arrendamento
mercantil.
d) as agncias de fomento.
e) os bancos mltiplos.

www.acasadoconcurseiro.com.br 156
5. (9338)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: MERCADO DE CMBIO
uma instituio financeira que est
impedida de atuar no mercado de cmbio
no Brasil:
a) banco comercial.
b) agncia de turismo.
c) sociedade de capitalizao.
d) banco de investimentos.
e) banco mltiplo.
6. (9339)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2006
ASSUNTOS: MERCADO DE CMBIO |
MERCADO DE DERIVATIVOS
A operao de arbitragem de cmbio tem
como objetivo
a) buscar vantagens em funo de
diferenas de preos nos diversos
mercados.
b) uniformizar as diferentes taxas de
cmbio entre os diversos pases.
c) comprar moeda estrangeira para
financiar operaes de importao de
mercadorias.
d) vender moeda estrangeira para
assegurar a liquidez das exportaes.
e) comprar moeda no mercado cujo preo
est alto e vender a mesma moeda no
mercado cujo preo est baixo.
7. (9243)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
FCC | BANCO DO BRASIL | 2011
ASSUNTOS: MERCADO DE CMBIO
No regime de cmbio flutuante, o Banco
Central do Brasil atua no mercado de
cmbio,
a) nele intervindo com o objetivo de evitar
oscilaes bruscas nas cotaes.
b) desvalorizando a taxa de cmbio com o
objetivo de reduzir o cupom cambial.
c) determinando a taxa de cmbio com o
objetivo de incentivar as exportaes.
d) fixando a taxa de cmbio com o
objetivo de estimular captaes
externas.
e) livremente, dentro da banda cambial
por ele estabelecida e divulgada.
8. (9285)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DO BRASIL | 2012
ASSUNTOS: MERCADO DE CMBIO
O mercado cambial o segmento financeiro
em que ocorrem operaes de negociao
com moedas internacionais.
A operao que envolve compra e venda
de moedas estrangeiras em espcie
denominada
a) cmbio manual
b) cmbio sacado
c) exportao
d) importao
e) transferncia
www.acasadoconcurseiro.com.br 157
CEF - Conhecimentos Bancrios - Prof. Edgar Abreu
9. (18290)CONHECIMENTOS BANCRIOS |
CESGRANRIO | BANCO DA AMAZNIA | 2013
ASSUNTOS: MERCADO DE CMBIO
Suponha que a taxa de cmbio entre reais
(R$) e dlares (US$) seja de 2 R$/US$, e a
taxa de cmbio entre libras () e dlares
seja de 0,50 /US$. Deduz-se que a taxa de
cmbio entre reais e libras, em R$/, de:
a) 0,5
b) 1
c) 2
d) 3
e) 4
Para ver a explicao do professor sobre as questes, clique no link a seguir ou baixe
um leitor QR Code em seu celular e fotografe o cdigo.
http://acasadasquestoes.com.br/prova-imprimir.php?prova=30746
G a b a r i t o :
1 . 9 3 4 1 E
2 . 9 3 5 8 A
3 . 1 8 2 8 5 B
4 . 9 2 2 8 E
5 . 9 3 3 8 C
6 . 9 3 3 9 A
7 . 9 2 4 3 A
8 . 9 2 8 5 A
9 . 1 8 2 9 0 E