ELEMENTOS CONCEPTUALES DE FORMULACION DE PROYECTOS.

lng. Eduardo Zatamea Le6n

Profesor del Especialista en Gesti6n de Proyectos
Unidad de Direcci6n de Empresas
Escuela Polit6cnica Nacional
Proyecto
Un proyecto es la b0squeda de una solucion inteligente al planteamiento de un
problema orientado a resolver alguna necesidad humana.
En t6rminos mas formales un proyecto es un conjunto ordenado de
antecedentes, estudios especificos, alternativas de soluci6n
,
decisiones y
conclusiones que permiten evaluar la conveniencia de destinar recursos a una
actividad determ inada.
El "proyecto de inversi6n" se puede describir como un plan en el que se
asigna determinados recursos e insumos, podrd producir bienes y/o servicios,
utiles al ser humano ylo a la sociedad en general.
Necesidad de los proyectos
Siempre que exista una necesidad humana, habrd necesidad de invertir
(asignar recursos) para satisfacerla; para hacerlo se requiere avaluar las
oportunidades y los riesgos de la inversi6n . Las inversiones no se hacen s6lo
porque "alguien" desea producir determinado bien o servicio o piensa que
produci6ndolo va a ganar dinero. En la actualidad, una inversi6n inteligente
requiere una base que la
justifique.
Dicha base es precisamente un proyecto
bien estructurado y evaluado que indique las pautas que deben seguirse. De
ahi se deriva la necesidad de elaborar proyectos.
Las fases de un proyecto
Desde !a concepci6n hasta su funcionamiento total se pueden identificar en un
proyecto las siguientes fases que combinan consideraciones de car6cter
t6cnico, econ6mico
y financiero:
.
ldentificaci6n de la idea
.
Formulacion del
proyecto
.
Estudio de factibilidad del proyecto
.
lmplantaci6n
.
Funcionamiento
. Evaluaci6n Ex-Post
La evaluaci6n de proyectos como un proceso y sus alcances
Se distinguen tres niveles de profundidad en un estudio de evaluacion de
prOyrect:S.
A1 rnis SimA!e Se le l!anna "perf!1". "fl!'an
Visi,5n" o "identificaci6n
de la idea", el cual se elabora a partir de la informacion existente, el
juicio
3"
4.
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:
com0n y la opini6n de expertos. En t6rminos monetarios s6lo presenta
cdlculos
globales de las inversiones, los costos y los ingresos, apoyados en informacion
bibliogrdfica, sin incluir investigaci6n de campo.
El siguiente nivel se denomina "estudio de prefactibitidad" o
"anteproyecto". Este estudio profundiza la investigaci6n en fuentes primarias
y secundarias, en investigaci6n de mercado, detalla la ingenieria y tecnologia
que se emplearS, estructura alternativas, determina los costos totales y la
rentabilidad econ6mica del proyecto para cada alternativa, y es la base en
que
se apoyan los inversionistas para tomar una decisi6n.
El nivel mds profundo y final es conocido como "proyecto definitivo".
Contiene bdsicamente toda la informaci6n del anteproyecto, pero aqui son
tratados a nivel de detalle. Aqui no s6lo deben presentarse
los canales de
comercializacion mds adecuados para
el producto,
sino que deberf
presentarse una lista de contratos de venta ya establecidos; se deben
actualizar y preparar por escrito las cotizaciones de la inversi6n, presentar los
planos arquitect6nicos de la construccion etc6tera. La informaci6n presentada
en el "proyecto definitivo" no debe alterar la decisi6n tomada respecto a [a
inversi6n, siempre que los c6lculos hechos en el
"anteproyecto"
sean confiables
y hayan sido bien evaluados.
lntroducci6n y marco de desarrollo
Se debe especificar los objetivos del estudio y los del proyecto de conformidad
al andlisis de las variables de entorno.
Los Objetivos del estudio deberdn ser bdsicamente cuatro, a saber:
1. Verificar que existe un mercado potencial insatisfecho y que es viable.
desde el punto de vista operativo, introducir en ese mercado el producb
o servicio objeto de estudio.
2. Demostrar que tecnol6gicamente es posible producirlo,
una vez que se
verific6 que no existe impedimento alguno en el abasto de todos lc
insumos necesarios para su producci6n.
Demostrar que es econ6micamente rentable llevar a cabo su realizacion
Demostrar que es socialmente aceptable.
Los objetivos del proyecto obedecer6n a los de las personas interesadas en
que dicho proyecto se realice, por ejemplo ser5n de indole econ6mico cuandc
los promotores del proyecto persigan rendimiento econ6mico, serdn de cor@
social cuando los promotores del proyecto persigan
estos fines, en todo caso
los proyectos deben asegurar que sean mayores los beneficios a los costos.
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Principales estudios necesarios para la formulaci6n det proyecto
Estudio del mercado
El objetivo general de esta investigaci6n es verificar la posibilidad
real de
penetraci6n del producto o servicio en un mercado determinado. El investigador
del mercado, al final de un estudio meticuloso y bien realizado, podrd "palpar"
o
"sentir"
el riesgo que se corre y la posibilidad de 6xito que habr6 con la venta
de un nuevo articulo o con la existencia de un nuevo competidor en el
mercado. Aunque hay factores intangibles importantes, como el riesgo, que no
es cuantificable, pero que puede "percibirse",
esto no implica que puedan
dejarse de realizar estudios cuantitativos, Por el contrario, la base de una
buena decisi6n siempre serdn los datos recabados en la investigaci6n de
campo, principalmente en fuentes primarias.
El estudio de mercado debe responder a cuatro preguntas:
Que es lo que debo vender (Disefro del producto)
Cuanto debo vender (Vol0menes de producci6n)
Donde debo vender (Canales de Distribucion)
A que precio debo vender (Precio de los productos)
Estudio t6cnico
La determinaci6n de un tamaffo 6ptimo es fundamental en esta parte del
estudio, su determinaci6n se deriva de un estudio de mercado bien realizado,
especlficamente de la segunda pregunta. Hay que aclarar que
tal
determinaci6n es critica en la medida que afectan a las inversiones.
Acerca de la determinaci6n de la localizaci6n 5ptima del proyecto, es
necesario tomar en cuenta no s6lo factores cuantitativos, como pueden ser los
costos de transporte de materia prima y el producto terminado, sino tambi6n los
factores cualitativos tales como los apoyos fiscales, el clima, la actitud de la
comunidad, y otros.
Sobre la ingenieria del proyecto
se puede decir que, t6cnicamente, existen
diversos procesos productivos opcionales, que van desde los muy
automatizados hasta los manuales.
Estudio lega y organizacional
Desde la primera actividad que debe realizar una empresa para iniciar su
funcionamiento, es decir su constituci6n, hasta su implantaci6n y operaci6n
posterior, el proyecto enfrentar6 un marco legal especifico que se deberd
considerar y que influye en forma directa en sus costos y sus beneficios.
Usualmente es necesario estimar costos de internacion nacional de materias
primas y maquinarias que dependen de una legislaci6n especifica, en la
localizaci6n existen costos asociados a los tftulos de propiedad, impuestos
municipales y locales a las actividades industriales, y tasas por utilizaci6n de
servicios
por categoria de uso,
gastos notariales
que absorben
la vida inicial de
la empresr,
,qr"iios relacionados
con
patentes y marcas, los impuestos
a las
utilidades
empresariales
y los relativos a valor agregado.
Estos aspectos
en el mayor caso tributarios,
si bien son importantes
no son los
Unrco.,
adicionalmente
existen aspectos relacionados
al c6digo civil
que norma
los actos de comercio
y los referentes
a contrataci6n
de personal regulados
por
el c6digo
de trabajo.
En cada
proyecto, las caracteristicas
especificas
y normalmente
unicas obligan
a definir
una estructura
organizativa
propia acorde con los requerimientos
especificos
de cada
proydcto, esto se logra a trav6s del componente
administrativo
la cual debe integrar,
las unidades administrativas,
los
perfiles de
los recursos
humanos
que se requiere
en cada
puesto' los
planes de trabajo
conteniendo
los recursos
fisicos
y financieros
de apoyo
que se requieren
para
que
Puedan
realizarse.
La estructura
administrativa
que se disefre
para sumir estas tareas tendr6 no
solo relevancia
en terminos
de logro de ius- objetivos,
sino tambi6n
en la
conformidad
de los
presupuestos
iriiciates conforme al uso de los recursos
de
la organizaci6n,
es O'ecir en t6rminos
de eficacia
y eficiencia
gerenciales'
Estudio
de imPacto
ambiental
Todos
los
proyectos tienen una relaci6n
con el entorno
por lo
que deber6
estudiar
el impacto
que produce el
proyecto..en el
.'i?Tof^:lel
impacto
es
positivo ul
proy".io ,"lom la calidad'dei
medio ambiente'
pero si es negativo
se deber5 incluir ta valoracion
del impacto.ambiental,
el estudio.de
alternativas
que minimice
el impacto
.negativo
del mismo,
y los
planes de remediacion
ambiental,
bajo
"r
.iit"rio ae
iue
las actividades
del proyecto no deben atentar
al medio ambiente,
el cual debe ser mantenido
y preservado
para las futuras
generaciones.
Estudio financiero
La antepen0ltima
etapa del estudio
es el an6lisis financiero'
su objetivo
es
ordenar
y sistematizar
la informaci6n
de car6cter monetario
que proporcionan
las etapas
ant"iioro
y
"l"botrr
los cuadros anal(ticos
que sirven de base
para
la evaluaci6n
fi nanciera'
Empiezaconlaestimaci6ndelosingresos'Contintaconladeterminaci6nde
los costos totales,
de la inversionlniclal
y los de operaci6n
y mantenimiento
del
sistema,
,ry, trre son los estuJios
d'e ingenieria,
ya que tanto
los costos
operativos
.o*o l, inversi6n
iniciaf-AepenO6n
9."
l' iecnologia
seleccionada'
Termina
con ta oetermina.ion
o" i, oLpreciaci6n
y amortizaci6n
de toda
la
inversi6n
iniciar.
co*o resurtado
de este'an6risis
tenemos
ros frujos
de efectivo
que son la base
para las evaluaciones'
Un punto importantes en e[ ac6pite anterior, es el c6lculo del capital de trabajo,
que aunque tambi6n es parte de la inversi6n inicial, no estd sujeto a
depreciaci6n y amortizaci6n, dada su naturaleza liquida.
Evaluaci6n financiera
Este pen0ltimo capitulo se propone describir los actuales m6todos de
evaluaci6n que toman en cuenta el valor del dinero a trav6s del tiempo, como
son la tasa interna de rendimiento y el valor presente neto; se anotan sus
limitaciones de aplicaci6n y son comparados con m6todos contables de
evaluaci6n que no toman en cuenta el valor del dinero a trav6s del tiempo, y
en
ambos se muestra su aplicaci6n prdctica.
Anilisis y administraci6n del riesgo
Este enfoque tiene mayor aplicaci6n en economias inestables, a diferencia de
otros enfoques de aplicaci6n m6s restringida. El resultado de una evaluacion
econ6mica tradicional no permite prever el riesgo de una posibte bancarrota a
corto o mediano plazo, lo que si es posible con esta perspectiva de an6lisis.