Caso Invernadero 2
INVERSIN QUE REALIZAN LOS SOCIOS
Inversin en Activos Fijos
Maquinaria
Herramienta de trabajo
Equipo de Transporte
Sub-total
UnidadesCostos de unidad
1 $ 600,000.00 $
1 $ 100,000.00 $
1 $ 200,000.00 $
0 $
- $
0 $
- $
0 $
- $
0 $
- $
0 $
- $
0 $
- $
0 $
- $
0 $
- $
$
Total
600,000
100,000
200,000
900,000
$
$
$
$
50,000
50,000
$100,000
$1,000,000
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
650,000.00
150,000.00
$800,000
Sub-total
TOTAL
1
1
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0 $
0 $
0 $
$ 650,000
$ 150,000
$0
$0
$0
$0
$0
$0
$0
$0
$0
-
TOTAL
FUENTES DE FINANCIAMIENTO
Aportacin de los socios
Financiamiento Deuda
$1,000,000.00
$800,000.00
55.56%
44.44%
TOTAL
$1,800,000.00
100.00%
Caso Invernadero 2
INVERSIN INICIAL
Maquinaria
Herramienta de trabajo
Equipo de Transporte
Maquinaria nueva
Materia prima nueva
$600,000
$100,000
$200,000
$650,000
$150,000
$0
$0
$0
$0
$0
$0
$0
$0
$50,000
$50,000
Materia prima
Bancos
TOTAL
$1,800,000
$1,000,000.00
$800,000.00
$1,800,000.00
55.56%
44.44%
100.00%
ESTRUCTURA FINANCIERA
44%
56%
Aportaci
n de los
socios
Financia
miento
Deuda
Financia
miento
Deuda
SALDO
800,000.00
783,333.33
766,666.67
750,000.00
733,333.33
716,666.67
700,000.00
683,333.33
666,666.67
650,000.00
633,333.33
616,666.67
600,000.00
583,333.33
566,666.67
550,000.00
533,333.33
516,666.67
500,000.00
483,333.33
466,666.67
450,000.00
433,333.33
416,666.67
400,000.00
383,333.33
366,666.67
350,000.00
333,333.33
316,666.67
300,000.00
283,333.33
266,666.67
250,000.00
233,333.33
216,666.67
200,000.00
PAGO A PRINCIPAL $
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
SALDO
783,333.33
766,666.67
750,000.00
733,333.33
716,666.67
700,000.00
683,333.33
666,666.67
650,000.00
633,333.33
616,666.67
600,000.00
583,333.33
566,666.67
550,000.00
533,333.33
516,666.67
500,000.00
483,333.33
466,666.67
450,000.00
433,333.33
416,666.67
400,000.00
383,333.33
366,666.67
350,000.00
333,333.33
316,666.67
300,000.00
283,333.33
266,666.67
250,000.00
233,333.33
216,666.67
200,000.00
183,333.33
38
39
40
41
42
43
44
45
46
47
48
49
50
51
52
53
54
55
56
57
58
59
60
183,333.33
166,666.67
150,000.00
133,333.33
116,666.67
100,000.00
83,333.33
66,666.67
50,000.00
33,333.33
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
16,666.67
1,000,000.00
166,666.67
150,000.00
133,333.33
116,666.67
100,000.00
83,333.33
66,666.67
50,000.00
33,333.33
16,666.67
0.00
Caso Invernadero 2
PROYECCIN DE UNIDADES PRODUCIDAS
AO 1
MES
INGRESOS
Invernadero Cenital
Invernadero Tnel
Invernadero Casa
Sombra
TOTAL
Mes 1
Mes 2 Mes 3
Mes 4
Mes 5 Mes 6
Mes 7
1
1
1
1
1
1
1
1
1
1
1
1
1
1
1
0
0
0
0
0
1
0
0
0
0
0
1
0
0
0
0
0
1
0
0
0
0
0
1
0
0
0
0
0
1
0
0
0
0
0
1
0
0
0
0
0
AO 2
MES
INGRESOS
Invernadero Cenital
Tnel
Invernadero Casa
Sombra
TOTAL
Mes 1
Mes 2 Mes 3
Mes 4
Mes 5 Mes 6
Mes 7
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
AO 3
MES
INGRESOS
Invernadero Cenital
Tnel
Invernadero Casa
Sombra
TOTAL
AO 4
Mes 1
Mes 2 Mes 3
Mes 4
Mes 5 Mes 6
Mes 7
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
MES
INGRESOS
Invernadero Cenital
Tnel
Invernadero Casa
Sombra
TOTAL
Mes 1
Mes 2 Mes 3
Mes 4
Mes 5 Mes 6
Mes 7
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
AO 5
MES
INGRESOS
Invernadero Cenital
Tnel
Invernadero Casa
Sombra
TOTAL
Mes 1
Mes 2 Mes 3
Mes 4
Mes 5 Mes 6
Mes 7
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
adero 2
DES PRODUCIDAS
PRECIO VENTA
Mes 8
TOTAL
1
1
1
1
1
1
1
1
1
1
12
12
$
$
260,000
220,000
1
0
0
0
0
0
1
0
0
0
0
0
1
0
0
0
0
0
1
0
0
0
0
0
1
0
0
0
0
0
$
$
$
$
$
$
155,000
-
12
0
0
0
0
0
36
TOTAL
Mes 8
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
12
12
12
0
0
0
0
0
36
TOTAL
Mes 8
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
1
1
1
0
0
0
0
0
12
12
12
0
0
0
0
0
36
$ 275,600.00
$ 233,200.00
$ 164,300.00
$
$
$
$
$
-
$ 292,136.00
$ 247,192.00
$ 174,158.00
$
$
$
$
$
-
Mes 8
TOTAL
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
12
24
24
0
0
0
0
0
60
TOTAL
Mes 8
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
1
2
2
0
0
0
0
0
12
24
24
0
0
0
0
0
60
$ 309,664.16
$ 262,023.52
$ 184,607.48
$
$
$
$
$
-
$
$
$
$
$
$
$
$
328,244
277,745
195,684
-
COSTO MP
MANO DE
OBRA
GIF
$ 122,000.00
$ 97,000.00
$ 52,000.00
$ 43,000.00
$
$
21,000.00
16,000.00
$
$
$
$
$
$
87,000.00
-
$ 31,000.00
###
###
###
###
###
$
$
$
$
$
$
13,000.00
-
$ 122,000.00
$ 97,000.00
$ 87,000.00
$
$
$
$
$
-
$ 55,640.00
$ 46,010.00
$ 33,170.00
$
$
$
$
$
-
$
$
$
$
$
$
$
$
22,470.00
17,120.00
13,910.00
-
$ 122,000.00
$ 97,000.00
$ 87,000.00
$
$
$
$
$
-
$ 59,534.80
$ 49,230.70
$ 35,491.90
$
$
$
$
$
-
$
$
$
$
$
$
$
$
24,042.90
18,318.40
14,883.70
-
$ 131,760.00
$ 104,760.00
$ 93,960.00
$
$
$
$
$
-
$ 63,702.24
$ 52,676.85
$ 37,976.33
$
$
$
$
$
-
$
$
$
$
$
$
$
$
25,725.90
19,600.69
15,925.56
-
$ 142,300.80
$ 113,140.80
$ 101,476.80
$
$
$
$
$
-
$ 68,161.39
$ 56,364.23
$ 40,634.68
$
$
$
$
$
-
$
$
$
$
$
$
$
$
27,526.72
20,972.74
17,040.35
-
VARIABLES
Mercanca
Mano de obra
GIF
TOTAL VARIABLES
COSTO TOTAL
AO 3
COSTO / MES
FIJOS
Administrativos
Sueldos
Sueldos
Total Sueldos
Renta
MES 1
MES 2
MES 3
MES 4
MES 5
28,623
28,623
29,767
28,623
28,623
29,767
28,623
28,623
29,767
28,623
28,623
29,767
28,623
28,623
29,767
MES 6
MES 7
MES 8
MES 9
MES 10
MES 11
28,623
28,623
29,767
28,623
28,623
29,767
28,623
28,623
29,767
28,623
28,623
29,767
28,623
28,623
29,767
28,623
28,623
29,767
$ 306,000
134,820
53,500
0
0
494,320
611,485
3,672,000
1,617,840
642,000
0
0
5,931,840
7,369,920
MES 12
TOTAL
28,623
28,623
29,767
343,470
343,470
357,209
Caso Inverna
PROYECCIN DE IN
AO 1
MES
INGRESOS
Invernadero
Cenital
Invernadero
Tnel
Invernadero
Casa Sombra
Mes 1
$
$
$
$
$
$
$
$
TOTAL
260,000
220,000
155,000
-
Mes 2
$
$
$
$
$
$
$
$
260,000
220,000
155,000
-
635,000
635,000
Mes 1
Mes 2
Mes 3
$
$
$
$
$
$
$
$
260,000
220,000
155,000
-
Mes 4
$
$
$
$
$
$
$
$
260,000
220,000
155,000
-
635,000
635,000
Mes 3
Mes 4
Mes 5
$
$
$
$
$
$
$
$
260,000
220,000
155,000
-
635,000
AO 2
MES
INGRESOS
Invernadero
Cenital
Invernadero
Tnel
Invernadero
Casa Sombra
Mes 5
TOTAL
$
$
$
$
$
$
$
$
673,100
673,100
673,100
673,100
673,100
AO 3
MES
INGRESOS
Invernadero
Cenital
Invernadero
Tnel
Invernadero
Casa Sombra
Mes 1
$
$
$
$
$
TOTAL
Mes 2
###
###
###
$
$
$
-
Mes 3
###
###
###
$
$
$
-
Mes 4
###
###
###
$
$
$
-
Mes 5
###
###
###
$
$
$
-
###
###
###
-
$
$
$
$
713,486
713,486
713,486
713,486
713,486
Caso Invernadero 2
PROYECCIN DE INGRESOS
Mes 6
$
$
$
$
$
$
$
$
260,000
220,000
155,000
-
Mes 7
$
$
$
$
$
$
$
$
635,000
Mes 6
260,000
220,000
155,000
-
Mes 8
$
$
$
$
$
$
$
$
260,000
220,000
155,000
-
Mes 9
$
$
$
$
$
$
$
$
260,000
220,000
155,000
-
Mes 10
$
$
$
$
$
$
$
$
260,000
220,000
155,000
-
Mes 11
$
$
$
$
$
$
$
$
260,000
220,000
155,000
-
635,000
635,000
635,000
635,000
635,000
Mes 7
Mes 8
Mes 9
Mes 10
Mes 11
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
673,100
673,100
673,100
673,100
673,100
673,100
Mes 6
$
$
$
$
$
Mes 7
###
###
###
$
$
$
-
Mes 8
###
###
###
$
$
$
-
Mes 9
###
###
###
$
$
$
-
Mes 10
###
###
###
$
$
$
-
Mes 11
###
###
###
$
$
$
-
###
###
###
-
$
$
$
$
$
713,486
713,486
713,486
713,486
713,486
713,486
Mes 12
TOTAL
3,120,000
2,640,000
1,860,000
0
0
0
0
$
0
$
635,000 7,620,000
$
$
$
$
$
$
260,000
220,000
155,000
-
Mes 12
$ 275,600
$ 233,200
$ 164,300
$
$
$
$
$
TOTAL
3,307,200
2,798,400
1,971,600
0
0
0
0
0
673,100 8,077,200
Mes 12
TOTAL
$
$
$
###
###
###
-
3,505,632
2,966,304
2,089,896
0
0
0
0
713,486 8,561,832
SALDO FINAL:
236,650
250,600
275,250
299,900
313,850
338,500
363,150
387,799
AO 3
CONCEPTO
Saldo Inicial
INGRESOS
Invernadero
Cenital
Tnel
Invernadero Casa
Sombra
514,071
540,994
579,366
617,738
644,661
683,033
721,405
292,136
292,136
292,136
292,136
292,136
292,136
292,136
292,136
247,192
247,192
247,192
247,192
247,192
247,192
247,192
247,192
174,158
174,158
174,158
174,158
174,158
174,158
174,158
174,158
TOTAL INGRESOS
713,486
713,486
713,486
713,486
713,486
713,486
713,486
713,486
TOTAL ENTRADAS
1,189,185
1,227,557
1,254,480
1,292,852
1,331,224
1,358,147
1,396,519
1,434,891
Gastos Fijos
125,367
136,816
125,367
125,367
136,816
125,367
125,367
125,367
Gastos Variables
507,502
507,502
507,502
507,502
507,502
507,502
507,502
507,502
4,667
4,667
4,667
4,667
4,667
4,667
4,667
4,667
EGRESOS
Pago Intereses
412,449
426,399
451,049
475,699
798,149
825,072
863,444
292,136
292,136
292,136
292,136
3,505,632
247,192
247,192
247,192
247,192
2,966,304
174,158
174,158
174,158
174,158
2,089,896
713,486
713,486
713,486
713,486
8,561,832
1,473,263
1,511,635
1,538,558
1,576,930
125,367
136,816
125,367
125,367
1,538,746
507,502
507,502
507,502
507,502
6,090,029
4,667
4,667
4,667
4,667
56,000
Caso Invernadero 2
ANALISIS FINANCIERO POR LOS AOS TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE
Razones
Ao 1
Ao 2
Ao 3
1. LIQUIDEZ
Circulante
0.44
1.31
4.76
Prueba cida
0.35
1.19
4.51
0.37
0.23
0.10
1.45
6.28
13.45
3.04
1.34
1.24
0.58
0.30
0.11
142.56
147.40
152.58
0.00
0.00
0.00
0.42%
3.51%
5.21%
1.96
16.54
22.74
Rendimiento Cap.
Social
0.03
0.28
0.45
Rendimiento
Cap.Contable
3.10
21.56
25.32
2. APALANCAMIENTO
Deuda de Activos
Totales
Rotacin Int. Pagados
(Utilidad de operacin a
Intereses Pagados)
N.A.O. (Utilidd Bruta a
Utilidad Operativa)
Deuda a Cap.Contable
3. ACTIVIDAD
Rotacin de inventarios
Das inventario
Rotacin Ctas. Por
Cobrar
Das Ctas. Por Cobrar
4.RENDIMIENTO
Utilidad sobre Ventas
INVERSIN -$ 1,800,000
FLUJO 1
$
32,000
FLUJO 2
$
283,699
FLUJO 3
FLUJO 4
FLUJO 5
TIR
$
446,117
$ 1,362,440
$ 1,352,022
17.93%
INVERSION
FLUJO 1
FLUJO 2
FLUJO 3
-$ 1,800,000
FLUJO 4
FLUJO 5
$
32,000
$
283,699
$
446,117
$ 1,362,440
$ 1,352,022
VPN
$ 1,053,399
UTILIDAD NETA
PROMEDIO
RENTABILIDAD DEL
PROYECTO
PERODO DE
RECUPERACIN DE
LA INVERSIN
Caso Invernadero 2
BALANCE GENERAL
TOTAL ACTIVO
CIRCULANTE
Maquinaria
Herramienta de trabajo
Equipo de Transporte
Maquinaria nueva
Depreciacin Acumulada
AO 1
50,000
150,000
50,000
$
212,000
0
50,000
0
250,000
AO 2
13
0
3
0
$
475,699
0
50,000
0
262,000
16
525,699
31
600,000
100,000
200,000
650,000
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-180,000
0
1,550,000 1,370,000
1,800,000 1,632,000
37
6
12
40
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-11
35
6
12
38
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-21
84
100
600,000
100,000
200,000
650,000
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-360,000
###
###
69
100
600,000
100,000
200,000
650,000
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
%
28
0
3
0
0
800,000
0
600,000
0
37
0
400,000
0
23
800,000
0
0
600,000
0
0
37
0
0
400,000
0
0
23
0
0
TOTAL PASIVO
800,000
600,000
74
400,000
47
Capital Social
1,000,000
1,000,000
61
1,000,000
58
32,000
283,699
17
32,000
1,000,000 1,032,000
63
###
77
Proveedores
Prstamo
TOTAL PASIVO
CIRCULANTE
Financiamiento Deuda
TOTAL CAPITAL
CONTABLE
PASIVO Y CAPITAL
CONTABLE
1,800,000 1,632,000
100
###
100
DE DICIEMBRE
AO 3
$
901,816
0
50,000
0
%
46
0
3
0
951,816
46
600,000
100,000
200,000
650,000
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-540,000
###
###
31
5
10
33
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-28
51
100
0
200,000
0
10
200,000
0
0
10
0
0
200,000
20
1,000,000
51
446,117
23
315,699
16
###
90
###
100