Universidad Centroccidental Lisandro Alvarado

Decanato de Administracin y Contadura

Coordinacin de Extensin y Fomento
Barquisimeto Estado Lara

Curso Taller: Preparacin y Presentacin de Estados

Financieros segn VEN-NIF PYME / SESIN 3
CASO PRCTICO:
A continuacin se le presenta la INDUSTRIA VENEZOLANA DEL ALUMINIO
(INVEALUM), C.A., ubicada en el Estado Bolvar, la cual fue fundada en 1990 e inicio sus
operaciones el mismo ao. Actualmente, la compaa y sus filiales, se dedican a la explotacin,
fabricacin y comercializacin, principalmente de aluminio, tomando ventaja principalmente de las
condiciones naturales de Venezuela. Su produccin es vendida en el mercado local y en el exterior.
Seguidamente se le presentan los Estados Financieros (Estados de Situacin Financiera, Estados de
Resultados y de Resultados Integrales, as como los Estados de Cambios en el Patrimonio), de
manera que usted pueda organizar la estructura de Estado de Flujos del Efectivo por el Mtodo
Indirecto para los perodos comprendidos entre el 01 de Mayo y el 30 de Abril de 2012 y 2011, de
acuerdo a las VEN NIF PYME.
Informacin de Inters para los ajustes del Estado de Flujos de Efectivo
La empresa tiene como poltica clasificar:
- Los ingresos por intereses:
como flujo de efectivo por actividades de inversin.
- Los dividendos percibidos:
como flujo de efectivo por actividades de inversin.
- Los gastos de intereses:
como flujo de efectivo por actividades de financiacin.
- Los dividendos pagados:
como flujo de efectivo por actividades de financiacin.
de acuerdo a lo que sealan los prrafos 7.15 y 7.16 de las VEN NIF PYME.
Recomendaciones:
1. Realizar la secuencia de pasos para poder realizar los Estados de Flujos del Efectivo por el mtodo
indirecto. Es importante que avance lo ms posible para ahorrar trabajo en el aula. Apyese en el
material de clases y el Caso Prctico Ilustrativo que se explica ampliamente en la presentacin de
clases, as como en el Tutorial de Excel.
2. Es necesario indicar, que para poder presentar el Estado de Flujos del Efectivo en forma comparativa
para los cierres 2012 y 2011, se requiere tener la informacin de tres (3) perodos en el Estado de
Situacin Financiera, por lo usted realizar el paso uno determinando para el cierre de ao 2012: la
variacin entre el ao 2012 y 2011 y para el cierre del ao 2011: la variacin entre el ao 2011 y
2010.
3. Se sugiere trabajar con la secuencia de pasos entre el 1 al 8, en formato Excel, quedando pendiente
los ajustes (paso 9) que sern explicados en clase. En este sentido, se busca fomentar a la realizacin
anticipada a la clase presencial, ms aun si no posee computador personal o laptop para realizar este
trabajo en el aula de clases, entendiendo a su vez, que dicho trabajo consume horas importantes.
4. Lleve el trabajo elaborado anticipadamente en forma impresa o en su computador personal. Los
resultados sern cotejados al inicio de la sesin prctica.
5. Si usted no posee computador porttil, debe adems contar con calculadora.

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Coordinacin de Extensin y Fomento
Barquisimeto Estado Lara

INDUSTRIA VENEZOLANA DEL ALUMINIO (INVEALUM), C.A. Y COMPAAS FILIALES

Estados de Situacin Financiera Consolidado
Al 30 de Abril 2012, 2011 y 2010
Expresado en Bolvares Reexpresados a moneda constante de Abril 2012
Segn el Criterio de No Corriente y Corriente (Seccin 4/ VEN-NIF PYME)
2012

2011

2010

ACTIVO
Activos No Corrientes
Propiedades, Planta y Equipos
Depreciacin Acumulada Propiedades, Planta y Equipos
Deterioro Acumulado Propiedades, Planta y Equipo
Intangibles
Amortizacin Acumulada Intangibles
Deterioro Acumulado Intangibles
Propiedades de Inversin
Impuesto sobre la Renta Diferido
Inversiones en Asociada

Total Activo No Corriente

Activo Corriente
Inventario de Materias Primas
Deterioro Acumulado de Materia Prima
Inventario de Productos en Proceso
Inventario de Productos Terminados
Deterioro Acumulado de Prod. Terminados
Documentos y Cuentas por Cobrar, Clientes
Deterioro de Cuentas de Cobro Dudoso
Efectos Descontados de los Doc. y Ctas. p/Cobrar Clientes
Cuentas por Cobrar, Compaas Relacionadas y Afiliadas
Cuentas por Cobrar, Funcionarios y Empleados
Otras Cuentas por Cobrar
Instrumentos Financieros
Efectivo y sus Equivalentes

Total Activo Corriente

TOTAL ACTIVO

1.020.458.694,00
-896.460.706,30
-744.557,20
4.976.805,00
-677.425,80
-53.303,50
17.501.459,58
3.551.440,00
3.149.200,00
151.701.605,78

1.012.988.803,00
-894.997.012,30
-553.275,70
5.320.509,00
-2.988.426,15
-24.286,65
13.573.449,72
2.619.408,00
2.149.200,00
138.088.368,92

1.009.866.074,00
-887.879.980,30
0,00
3.665.631,00
-2.510.089,20
0,00
2.791.092,00
1.254.847,30
0,00
127.187.574,80

16.753.975,00
-177.287,00
13.414.695,00
29.458.406,00
-1.910.301,00
34.653.406,00
-564.719,00
-3.697.630,00
11.000.000,00
511.694,00
854.033,00
4.496.575,00
15.885.037,51
120.677.884,51
272.379.490,29

20.023.303,00
-265.739,00
14.767.704,00
28.652.776,00
-489.610,00
59.323.959,00
-421.752,00
-7.747.311,00
0,00
613.456,00
2.951.126,00
5.312.969,00
21.001.251,51
143.722.132,51
281.810.501,43

15.472.931,00
-180.358,00
15.431.964,00
20.137.940,00
-580.774,00
38.749.000,00
-365.821,00
0,00
6.750.000,00
280.419,00
746.280,00
3.158.421,00
8.582.232,52
108.182.234,52
235.369.809,32

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Coordinacin de Extensin y Fomento
Barquisimeto Estado Lara
INDUSTRIA VENEZOLANA DEL ALUMINIO (INVEALUM), C.A. Y COMPAAS FILIALES
Estados de Situacin Financiera Consolidado
Al 30 de Abril 2012, 2011 y 2010
Expresado en Bolvares Reexpresados a moneda constante de Abril 2012
Segn el Criterio de No Corriente y Corriente (Seccin 4/ VEN-NIF PYME)
2012

2011

2010

PATRIMONIO Y PASIVO
Patrimonio Neto
Capital Social Actualizado
(Equivalente a un Capital Social Nominal de Bs. 16.018.464)

168.562.331,00

163.562.331,00

163.562.331,00

8.403.668,73
-9.782.093,71

8.403.668,73
18.318.738,29

7.805.279,00
13.148.335,32

-2.455.130,12
164.728.775,89

-1.651.176,28
188.633.561,73

-742.186,00
183.773.759,32

3.808.111,70

2.844.019,00

3.645.017,00

168.536.887,59

191.477.580,73

187.418.776,32

720.631,00

364.820,00

35.730,00

Beneficios a los Empleados por pagar

3.787.318,00

2.134.906,00

742.186,00

Obligaciones Financieras

3.517.495,26

5.118.594,82

0,00

Total Pasivo No Corriente

8.025.444,26

7.618.320,82

777.916,00

23.722.127,00

14.005.950,00

19.820.460,00

4.257.931,88

3.783.082,22

7.410.652,00

50.016.678,09

34.860.116,59

14.993.772,00

Obligaciones Financieras, porcin corriente

1.601.099,56

1.547.066,66

0,00

Beneficios a los Empleados por pagar

1.020.157,00

1.986.296,00

3.091.434,00

Provisiones

2.535.567,00

405.770,00

0,00

0,00

7.000.000,00

0,00

Otras Cuentas por pagar

5.424.492,00

5.413.877,00

201.497,00

Tributos por Pagar

7.239.105,91

13.712.441,41

1.655.302,00

95.817.158,44

82.714.599,88

47.173.117,00

103.842.602,70
272.379.490,29

90.332.920,70
281.810.501,43

47.951.033,00
235.369.809,32

Reserva Legal
Supervit (Dficit) Acumulado
Otros Componentes del Patrimonio
Patrimonio Atribuible a los propietarios de la Controladora
Participaciones No Controlantes

Total Patrimonio Neto

Pasivo
Pasivo No Corriente
Impuesto sobre la Renta Diferido

Pasivo Corriente
Cuentas por Pagar, Proveedores
Cuentas por Pagar, Compaas Relacionadas y Afiliadas
Obligaciones Financieras

Dividendos por Pagar

Total Pasivo Corriente

Total Pasivo

TOTAL PATRIMONIO Y PASIVO

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Coordinacin de Extensin y Fomento
Barquisimeto Estado Lara
INDUSTRIA VENEZOLANA DEL ALUMINIO (INVEALUM), C.A. Y COMPAAS FILIALES

Estados de Resultados Consolidados

Desde el 01 de Mayo hasta el 30 de Abril de 2012 y 2011
Expresado en Bolvares Reexpresados a moneda de Abril 2012
Segn el Mtodo de la Funcin de los Gastos (SECCIN 5/ VEN-NIF PYME)

2012

Ventas
Costo de Produccin y Ventas

248.863.040,00

2011

208.119.794,00

-134.335.646,00 -105.163.251,00
114.527.394,00

102.956.543,00

398.396,00

1.577.555,00

Gastos de Distribucin y/o Ventas

-35.327.293,00

-41.792.251,00

Gastos de Aministracin

-30.881.287,00

-31.236.808,00

-6.758.211,00

-8.194.240,30

Beneficios a los Empleados

-36.303.295,00

-23.743.064,00

Otros Ingresos (Egresos) Operacionales

Ingresos (Costos) Financieros

4.569.097,00
-32.647.719,74

17.877.521,00
-5.533.939,32

Utilidad (Pdida) antes del Impuesto

-22.422.918,74

11.911.316,38

-4.983.586,91

-11.676.400,41

4.997.362,65

11.732.878,73

Utilidad (Prdida) despus del Impuesto

-22.409.143,00

11.967.794,70

Reserva legal
Resultado del Perdo

0,00
-22.409.143,00

-598.389,73
11.369.404,97

Utilidad (Prdida) atribuible a:

Los propietarios de la controladora

-23.100.832,00

11.170.402,97

691.689,00
-22.409.143,00

199.002,00
11.369.404,97

Utilidad (Prdida) Bruta

Otros Ingresos (Egresos) Operacionales
Participacin en Compaas Asociadas

Gastos de Depreciacin, Amortizacin y Deterioro

ISLR Corriente
ISLR Diferido

Las participaciones no controlantes

Resultado del Perdo

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INDUSTRIA VENEZOLANA DEL ALUMINIO (INVEALUM), C.A. Y COMPAAS FILIALES

Estados de Resultados Integrales Consolidados

Desde el 01 de Mayo hasta el 30 de Abril de 2012 y 2011
Expresado en Bolvares Reexpresados a moneda de Abril 2012
(Seccin 5/ VEN-NIF PYME)
2012

Resultado del Perdo

2011

-22.409.143,00

11.369.404,97

-1.652.412,00

-1.392.720,00

4.721,00

15.462,00

842.312,00

0,00

-805.379,00

-1.377.258,00

561.820,08

473.524,80

-1.605,14

-5.257,08

-286.386,08

0,00

273.828,86

468.267,72

-531.550,14

-908.990,28

-22.940.693,14

10.460.414,69

Los propietarios de la controladora

-23.904.785,84

10.261.412,69

Las participaciones no controlantes

964.092,70

199.002,00

-22.940.693,14

10.460.414,69

Otro Resultado Integral

Componentes del Otro Resultado Integral
Ganancias (Prdidas) Actuariales
Participacin en el Otro Resultado Integral de asociadas
por el mtodo de la Participacion
Ganancias (Perdidas) por conversion de Negocios en el
Extranjero
Otro Resultado Integral antes de Impuesto
ISLR Diferido relacionado con Ganancias (Prdidas)
Actuariales
ISLR Diferido relacionado con Participacin en el Otro
Resultado Integral de asociadas por el mtodo de la
Participacin
ISLR Diferido relacionado con Ganancias (Perdidas) por
conversin de Negocios en el Extranjero
ISLR Diferido relacionado con componentes de Otro
Resultado Integral
Otro Resultado Integral
RESULTADO INTEGRAL TOTAL

Otro Resultado Integral Total del Periodo atribuible a:

Resultado Integral Total del Periodo

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INDUSTRIA VENEZOLANA DEL ALUMINIO (INVEALUM), C.A. Y COMPAAS FILIALES

Estados Consolidados de Cambios en el Patrimonio

Desde el 01 de Mayo hasta el 30 de Abril de 2012 y 2011
Expresado en Bolvares Reexpresados a moneda de Abril de 2012 Excepto por el Capital Social Nominal
De acuerdo a disposiciones de la Seccin 6 / VEN-NIF PYME

Capital Social Actualizado

Capital
Social
Nominal

Saldos al 30 de Abril de 2010

Ajuste por
Inflacin

16.018.464,00 147.543.867,00

Resultados Acumulados

Reserva
Legal

7.805.279,00 13.441.418,00

Correcin de Errores
Saldos Reexpresados al 30 de
Abril de 2010

Superavit
(Dficit)
Acumulado

Otros Componentes del Patrimonio

Resultados
Actuariales

-742.186,00

Participaciones No Controlantes

Patrimonio
Resultados
Participaciones
Perticipacin
Atribuible a
por
No Controlantes
Participaciones
en ORI de
los
conversin de
en Otros
Compaias
propietarios No Controlantes
negocios en
Componentes
Asociadas
de la
el extranjero
del Patrimonio
Controladora

0,00

0,00 184.066.842,00

-293.082,68

16.018.464,00 147.543.867,00

7.805.279,00 13.148.335,32

3.613.165,00

31.852,00 187.711.859,00

-293.082,68

-742.186,00

0,00

Patrimonio
Neto

-293.082,68

0,00 183.773.759,32

3.613.165,00

31.852,00 187.418.776,32

Decreto de dividendos

-6.000.000,00

-6.000.000,00

-1.000.000,00

-7.000.000,00

Resultado del Periodo

11.170.402,97

11.170.402,97

199.002,00

11.369.404,97

ORI

-919.195,20

Apartado de reserva legal

Saldos al 30 de Abril de 2011

Decreto de Dividendos en Acciones

598.389,73

16.018.464,00 147.543.867,00

4.260.536,00

8.403.668,73 18.318.738,29

739.464,00

Resultado del Periodo

20.279.000,00 148.283.331,00

8.403.668,73

-1.661.381,20

10.204,92

-908.990,28

-908.990,28

598.389,73

598.389,73

0,00 188.633.561,73

-5.000.000,00

0,00

-23.100.832,00

-23.100.832,00

ORI

Saldos al 30 de Abril de 2012

10.204,92

-9.782.093,71

-1.090.591,92

3.115,86

-2.751.973,12

13.320,78

283.522,22

2.812.167,00

0,00

691.689,00

-803.953,84

283.522,22 164.728.775,89

31.852,00 191.477.580,73

-22.409.143,00

272.403,70

3.503.856,00

-531.550,14

304.255,70 168.536.887,59

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Coordinacin de Extensin y Fomento
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INFORMACIN ADICIONAL SOBRE LA COMPOSICIN DE PARTIDAS:
DESGLOSE DE PARTIDAS DEL ESTADO DE SITUACIN FINANCIERA
DESCRIPCIN DE PARTIDAS Y SUBPARTIDAS

2012

2011

2011

Efectivo y Equivalentes
9.801.672,00
6.083.365,51
15.885.037,51

18.786.107,00
2.215.144,51
21.001.251,51

8.582.232,52
0,00
8.582.232,52

Otras Cuentas Por Pagar

802.657,00
1.317.483,00
2.852.711,00
451.641,00
5.424.492,00

1.107.213,00
2.114.888,00
1.642.146,00
549.630,00
5.413.877,00

201.497,00
0,00
0,00
0,00
201.497,00

Beneficios a los Empleados - Corriente

Indemnizaciones laborales por Pagar
221.676,00
195.962,00
Vacaciones y bono vacacional por pagar
454.319,00
450.096,00
Utilidades por pagar al personal
344.162,00
1.340.238,00
Total Beneficios a los Empleados - Corriente
1.020.157,00
1.986.296,00

380.799,00
1.381.128,00
1.329.507,00
3.091.434,00

Tributos Por pagar

Retenc. de Impuesto Sobre la Renta por pagar
30.219,00
Retenc. de Impuesto al Valor Agregado por pagar
278.578,00
Gastos Aduanales por pagar
265.681,00
Aportes Patronales INCES por pagar
1.681.041,00
Impuesto Sobre La Renta por pagar
4.983.586,91
Total Tributos Por pagar
7.239.105,91

50.620,00
180.630,00
841.642,00
582.410,00
0,00
1.655.302,00

Bancos Nacionales
Depsitos a Plazos Fijos
Total Efectivo y Equivalentes

Acreedores Diversos
Servicios por pagar
Alquileres por pagar
Honorarios por Pagar
Total Otras Cuentas Por Pagar

102.708,00
196.841,00
1.024.863,00
711.629,00
11.676.400,41
13.712.441,41

Obligaciones Financieras - No Corriente

Arrendamiento Financiero por pagar
3.517.495,26
5.118.594,83
Arrendamiento Financiero por pagar, Porcin
1.601.099,56
1.547.066,66
Corriente
Total Obligaciones Financieras - No Corriente
5.118.594,82
6.665.661,49
Obligaciones Financieras - Corriente
Banco Mercantil, C.A., S.A. C.A., Banco Universal
2.850.000,00
3.713.402,00
Banco Provincial, S.A., Banco Universal
4.550.000,00
4.278.570,00
Banco Nacional de Crdito, C.A., Banco Universal
5.000.000,00
7.164.119,00
Banco del Caribe, C.A., Banco Universal
1.950.000,00
4.164.118,00
Banco del Tesoro, Banco Universal
0,00
3.000.000,00
Banco de Venezuela, S.A., Banco Universal
1.000.000,00
0,00
Banesco, Banco Universal
20.255.278,09 12.539.907,59
BFC, Fondo Comn, C.A., Banco Universal
9.881.405,00
0,00
Inverfin, Casa de Bolsa
1.500.000,00
0,00
Mellon 1st Business Bank
3.029.995,00
0,00
Total Obligaciones Financieras - Corriente
50.016.678,09 34.860.116,59
Cuentas por Pagar, Compaas Relacionadas y Afiliadas
Ferro de Venezuela, C.A.
3.075.270,70
962.197,70
Aluplex, C.A.
559.022,00
379.161,52
BAUX, C.A.
623.639,18
2.441.723,00
Total Cuentas por Pagar, Compaas
4.257.931,88
3.783.082,22
Relacionadas y Afiliadas

0,00
0,00
0,00

0,00
0,00
1.459.684,00
9.820.147,00
0,00
0,00
0,00
745.621,00
942.850,00
2.025.470,00
14.993.772,00

7.000.000,00
200.000,00
210.652,00
7.410.652,00

Universidad Centroccidental Lisandro Alvarado

Decanato de Administracin y Contadura
Coordinacin de Extensin y Fomento
Barquisimeto Estado Lara

DESGLOSE DE PART IDAS DEL EST ADO DE RESULT ADOS

DESCRIPCIN DE PARTIDAS Y SUBPARTIDAS

2012

2011

Gastos de Administracin
Servicios Bsicos

1.317.483,00

Gastos por Arrendamiento Operativo del Inmueble Alquilado

8.277.655,00

5.743.089,00

542.883,00

1.658.471,00

451.641,00
1.621.455,00

549.630,00
1.456.758,00

12.582.369,00

10.456.852,00

547.122,00

3.357.412,00

1.500.771,00
352.654,00
2.852.711,00
834.543,00
30.881.287,00

1.100.698,00
159.471,00
1.642.146,00
2.997.393,00
31.236.808,00

Limpieza y Mantenimiento del Inmueble

Honorarios Profesionales
Tributos
Alquiler del Inmueble
Material de Oficinas
Gastos de Seguros de Propiedades, Planta y Equipos
Artculos de Limpieza
Fletes y Transportes
Gastos por Garantas de Productos
Total Gastos de Administracin

2.114.888,00

Gastos de Distribucin y/o Ventas

Fletes en Ventas
Gastos de Empaque para la Distribucin del Producto
Gastos de Almacenamiento
Total Gastos de Distribucin y/o Ventas

10.258.741,00
12.536.800,00
12.531.752,00
35.327.293,00

8.357.413,00
15.487.365,00
17.947.473,00
41.792.251,00

18.598.264,00
1.549.855,33
1.136.560,58
2.324.783,00
2.658.951,00
258.309,22
38.746,38
3.655.899,00
3.719.652,80
2.362.273,68
36.303.295,00

10.357.951,00
863.162,58
632.985,89
2.324.783,00
1.856.242,00
143.860,43
17.982,55
2.958.632,00
2.071.590,20
2.515.874,34
23.743.064,00

Beneficios a los Empleados

Sueldos y Salarios
Vacaciones
Bono Vacacional
Bonificacin de Fin de Ao
Uniformes del Personal
Prestaciones Sociales
Intereses sobre Prestaciones Sociales
Beneficio de Alimentacin
Aportes Patronales
Plizas de Seguro al Personal
Total Beneficios a los Empleados

Gastos de Depreciacin, Amortiz acin y Deterioro

Depreciacin de Propiedades, Plantas y Equipos
Deterioro de Propiedades, Plantas y Equipos

5.887.308,00
191.281,50

7.138.341,00
553.275,70

Amortizacin de Intangibles
Deterioro de Intangibles
Total Gastos de Depreciacin, Amortiz acin y Deterioro

650.604,65
29.016,85
6.758.211,00

478.336,95
24.286,65
8.194.240,30

Otros Ingresos (Egresos) Operacionales

Mejoras a la Propiedad Arrendada
Utilidad en Venta y Retiro de Propiedades, Planta y Equipos
Ingresos por Arrendamiento Inmobiliario (Operativo)
Ganancias (Prdidas) por Cambios en el Valor Razonable de los Activos
Gastos Varios
Gastos Legales

Total Otros Egresos Operacionales

-89.628,00
78.776,00
12.295.456,00
562.148,00
-5.867.154,00

-150.922,00
14.186.122,00
9.585.410,00
0,00
-4.867.322,00

-2.410.501,00
4.569.097,00

-875.767,00
17.877.521,00

-20.000.971,00
1.794.135,00
2.904.756,00
-12.568.930,00
-4.776.709,74
-32.647.719,74

5.642.000,00
2.987.858,00
3.543.071,00
-13.647.960,00
-4.058.908,32
-5.533.939,32

Ingresos (Costos) Financieros

Ganancia (Prdida) en Venta de Ttulos Valores
Ganancia (Prdida) por Diferencial Cambiario
Ingresos por Intereses
Gastos por Intereses
Utilidad (Prdida) Monetaria
Total Ingresos (Costos) Financieros

Universidad Centroccidental Lisandro Alvarado

Decanato de Administracin y Contadura
Coordinacin de Extensin y Fomento
Barquisimeto Estado Lara

A veces sentimos que lo que hacemos es

tan solo una gota en el mar, pero el mar
sera menos si le faltara una gota.
Beata Teresa de Calcuta (1910-1997),
Religiosa Cristiana Catlica