TITULOS VALORES

QUE SON TITULOS VALORES : Un Ttulo Valor es un documento mercantil en el que est incorporado un
derecho privado patrimonial, por lo que el ejercicio del derecho est vinculado jurdicamente a la posesin
del documento.
Documento creado por dos personas para probar la existencia de un compromiso.
COMPROMISO:acto por el cual una persona se obliga a pagar una suma de dinero a otra.
DOCUMENTO : prueba la existencia del compromiso ,hoja de papel o documento electrnico.
Clasificacin de los Ttulos Valores.
1.- Ttulos valores a la orden:
Son aquellos que se extienden a favor de una persona determinada, pudiendo sta transmitirlos a otra persona
por medio de la frmula del endoso.
No es necesario notificar a la persona obligada al pago (deudor) la transmisin efectuada. Debiendo responder
el endosante (acreedor original o posteriores) frente al endosatario (acreedor actual) de la solvencia econmica
de la persona obligada al pago.
A este tipo de ttulo valor pertenece la letra de cambio.
2.- Ttulos valores al portador:
Son aquellos que reconocen un derecho a favor de la persona indeterminada que posea el documento.
Se pueden transmitir estos ttulos valores por la mera entrega del documento a otra persona. Debiendo abonar
el crdito el emitente (deudor) en la fecha del vencimiento a cualquier poseedor legtimo. A este tipo de ttulo
valor pertenece el cheque al portador.
3.- Ttulos valores nominativos:
Son aquellos que reconocen un derecho a favor de una persona determinada.
Para la transmisin de estos ttulos valores, adems de la entrega del documento, es necesaria notificacin al
emitente (deudor) para la inscripcin de la misma en su libro registro de ttulos.
A este tipo de ttulo valor pertenece el pagar y el cheque nominativo.

CUALES SON LOS TITULOS VALORES:

A)
B)
C)
D)

Letra de cambio
Cheque
Cuenta corriente
Pagare

E)
F)
G)
H)
I)

Prestamos
Hipotecas
Sobre giro
Libreta de ahorro
Acciones

A) LETRA DE CAMBIO : Es un documento por el que una persona fsica o jurdica (librador)
ordena a otra (librado) que pague una cantidad a favor de un tercero (tenedor o tomador), en una
fecha determinada (vencimiento).

El librado es la persona que emite la letra. Si surge de una relacin comercial el librador es el vendedor. (Debe
firmarla)
El librado es la persona que en condiciones normales paga la letra. Siguiendo el ejemplo anterior seria el
comprador. El librado para quedar comprometido a pagar la letra tiene que aceptarla. La aceptacin es un
reconocimiento formal de la deuda, hace exigible la letra a cobrar o a pagar.
El tenedor o tomador es la entidad a quien se ha de efectuar el pago, es decir quien cobra en nombre del
librador (intermediario financiero).

Leyenda
1. : Lugar de emisin.
2. Denominacin de la moneda en la que se ha emitido.
3. Cuanta de la Letra.
4. Fecha de libramiento, esto es, el momento en que se ha emitido la letra de cambio.
5. Fecha de vencimiento, fecha en la que el librado, quin tiene que pagar ha de hacer efectivo el pago.
6. Librador, datos del emisor de la letra de cambio.
7. Cuanta de la letra de cambio expresada en cifra.
8. Domicilio de pago, si bien no es un requisito indispensable cuando se especifica se dice que la letra de
cambio se encuentra domiciliada, suele corresponderse con la direccin de la entidad bancaria donde habr
de hacerse efectivo el pago.
9. Datos del librado, identificacin y direccin de la persona, fsica o jurdica, que ha de realizar el pago.
10. Aceptacin por parte del librado del pago, en ocasiones la letra se presenta al librado para que con su firma
acepte de el visto bueno al pago.
11. Firma autgrafa del librador, esto es, del emisor de la letra de cambio.

B)EL CHEQUE : es un documento de naturaleza bancaria que posee, especificada, una orden escrita de pago,
mediante la cual el titular de una cuenta bancaria, tambin llamado librador, habilita a otra persona, conocida como
beneficiario, a cobrar una cantidad determinada de dinero en la entidad bancaria, o libradora, donde el primero
tiene sus fondos.
Por tal motivo, el cheque se utiliza como medio de pago, reemplazando al dinero en efectivo.
Entre los distintos tipos de cheques, pueden mencionarse
Cheque Nominativo :que slo puede cobrar el sujeto indicado en el documento.
Cheque a la orden: el beneficiario puede cobrarlo o cederlo como pago a otra persona, para lo cual
debe endosarlo, firmarlo.
Cheque al portador: puede ser cobrado por cualquier persona.
Cheque cruzado: es un cheque al cual se le trazan dos lineas rectas paralelas y en diagonal en el frente. Al hacer
esto el cheque no se puede cobrar en efectivo y solo se puede depositar en una cuenta.
Cheque certificado: el banco certifica que el cheque tiene fondos, reservando los mismos hasta que sea cobrado.
Cheque de caja: es un cheque expedido por una institucion de credito para ser pagado en sus propias sucursales.
Cheques de viajero: son los cheques expedidos por una institucion bancaria para ser pagados en alguna de sus
sucursales dentro del pais o en el exterior.
Cheques de pago diferido: constituyen una orden de pago librada a una fecha futura.

Quin puede emitir un cheque?

Cualquier persona fsica o jurdica con capacidad legal para obligarse, que haya llegado a
un acuerdo con una entidad financiera a tales efectos. En este sentido, el librador dispondr
de una cuenta bancaria abierta en la entidad financiera, habiendo esta ltima entregado a su
cliente el correspondiente talonario de cheques que le permitir proceder a usar los mismos
como medio de pago.

C) CUENTA CORRIENTE: es un contrato entre un banco y un cliente que establece que la entidad cumplir las
rdenes de pago de la persona de acuerdo a la cantidad de dinero que haya depositado o al crdito que haya
acordado. Dicha cuenta puede ser abierta y administrada por una persona o por un grupo de personas; en este
ltimo caso, segn las condiciones, todos los individuos pueden estar habilitados para operar.
El propietario de una cuenta corriente puede disponer del dinero a travs de un cajero automtico, la ventanilla
de caja o algn tipo de talonario (como un cheque). Es posible realizar descuentos de efectos, vincular pagos a la
cuenta y cobrar o pagar intereses o impuestos, por ejemplo
Los cheques y las tarjetas son los medios de pago que ms usualmente se asocian a una cuenta corriente.
Existen dos tipos de tarjeta:
. Tarjeta de crdito :(cuyo resumen debe ser abonado al finalizar un perodo: es decir, cuando el cliente paga un
producto o servicio con esta tarjeta, adquiere una deuda y no entrega el dinero de manera inmediata)
.Tarjeta de dbito (el dinero se resta automticamente de los fondos del cliente).
Cada banco tiene sus requisitos para la apertura de una cuenta corriente. Por lo general la entidad se encarga de
verificar la capacidad de pago de sus potenciales clientes (para saber qu cantidad de crdito puede entregar el
banco sin que existan riesgos) y el origen de sus ingresos (para evitar movimientos ilegales).
Requisitos para obtener una Cuenta Corriente :
Cdula: cuenta de ahorros y corriente
Datos personales claros: Direccin, telfono ,referencia personales con sus datos correspondientes.

Informacin sobre el origen de tus fondos , te la solicitaran los bancos para cumplir con las normas vigentes sobre
la prevencin del lavado de activos o dinero y financiamiento del terrorismo
Situacin laboral, si eres empleado debes llevar direccin y telfono de tu trabajo o si eres independiente.
Si eres empleado debes presentar tu certificado laboral, de ingresos y de antigedad.

Si eres independiente, debes facilitar al banco documentos relacionados con tu actividad o con tu empresa y tus
ingresos, documentos como el certificado de cmara y comercio, copia de declaracin de renta, extractos
bancarios,etc.
Debes mantener un mnimo de recursos en algunas de las entidades bancarias.

D) PAGARE :es un titulo valor o instrumento financiero (similar a la letra de cambio) se usa principalmente para
obtener recursos financieros. Contiene la promesa unilateral escrita que hace una persona,por lo que se
compromete pagar a otra o a su orden una determinada suma de dinero en una fecha determinada.
Personas que interviene en un PAGARE:
. Emitente,librador o girador : quien asume la cantidad de obligado principal.
.Fiador o avalista : la persona que garantiza el pago del pagare.
.Beneficiario o tenedor : es la persona que podr exigir la prestacin contenida en el titulo valor.
Que es el protesto: es un acto de naturaleza formal,que demuestra de manera autentica,que el pagare fue
presentado oportunamento para su cobro.

Clasificacion de los pagares:

Pagare a un plazo contado desde su fecha de emisin : es aquel que el plazo de su vencimiento comienza a
regir desde la fecha de su emisin. Se caracteriza por llevar la formula a 60,90,120 das del pagare u otra
semejante.
Pagare a la vista : es aquel que debe ser pagado al momento de su presentacin en cobro. S conoce porque
lleva escrita la frase a la vista o porque no indica fecha de vencimiento.

Pagare un da fijo y determinado: es aquel que indica el da preciso en que debe ser pagado. Se identifica por la
frase al 05,06,07 del mes de del ao 2015 pagare

E) PRESTAMO :.Un prstamo bancario, por lo tanto, es el crdito que concede un banco. Por lo general, esta
operacin comienza cuando una persona acude a la entidad bancaria para solicitar dinero prestado. Al recibir el
pedido, el banco analizar la capacidad de pago y aprobar la entrega de un cierto monto bajo determinadas
condiciones. La ganancia del banco estar en que, al devolver el dinero, la persona tendr que entregar un
adicional en concepto de intereses.
La entidad que concede el prstamo bancario cuenta con diversos mecanismos para protegerse en caso de que la
persona incurra en un impago. El ms frecuente consiste en fijar una garanta, que el banco puede ejecutar si el
individuo no paga las cuotas del prstamo.
Los prstamos son fondos provistos a una persona fsica o jurdica por una entidad financiera, con o sin garanta, a

distintos plazos de vencimiento (corto, mediano o largo plazo). Su devolucin puede ser en un solo pago o en
cuotas peridicas, e implica el devengamiento y pago de intereses.+
A nivel financiero, el prstamo o crdito es un dinero que se solicita a una entidad bancaria o similar. A la hora de
devolver el prstamo, hay que hacerlo, por lo general, abonando intereses
Cabe destacar que los bancos estn en condiciones de rechazar o denegar los pedidos de prstamo que hacen
sus clientes. Estas instituciones, antes de otorgar el crdito, solicitan diversos avales que le aseguren que podr
cobrar el dinero una vez concluido el plazo del prstamo. Adems se encargan de estudiar el historial financiero del
solicitante, para comprobar si tiene deudas impagas u otros problemas econmicos

F) HIPOTECA: es un derecho real por el cual un bien, normalmente inmueble, se afecta en garanta del
cumplimiento de una determinada obligacin, de modo que si sta resulta impagada, el acreedor puede vender el
bien y cobrar su deuda con el producto de dicha venta.
La palabra se refiere a un inmueble que acta como garanta del pago de un crdito. Esto quiere decir que la finca
queda en poder de su propietario, aunque el acreedor est en condiciones de promover su venta en caso de que la
deuda no sea pagada en el plazo pactado

Para asegurarse el cobro de la deuda, el acreedor debe realizar una demanda, que generar una sentencia
condenatoria y dar lugar al remate judicial del bien. Con ese dinero, el acreedor puede cobrarse la deuda.
La hipoteca est formada por tres componentes esenciales:
EL CAPITAL : la cantidad de dinero que se prest mediante un crdito.
EL PLAZO : el tiempo en que se pacta la devolucin del prstamo.
TIPO DE INTERES : el porcentaje adicional que la persona que recibi el prstamo debe pagar; el inters es la
ganancia del prestamista.

El tipo de inters puede ser fijo (su valor es inalterable durante el plazo del prstamo) o variable (el valor es
revisado de manera peridica). El tipo de inters variable es el de mayor riesgo para el deudor, ya que una crisis
econmica puede hacer que la cuota que debe abonar se dispare.
Finalidad de la Hipoteca:
.Garantiza una obligacin o deGarantiza al acreedor la deuda con un bien inmueble.
.Surgen dos contratos mediante el cual surge la obligacin o deuda y el contrato de la hipoteca, por lo que este
ultimo resulta ser un contrato accesorio del primero.
Tipos de Hipoteca :
.Hipotecas a intereses fijos : es la tpica hipoteca donde el inters se va a mantener hasta que se concluya el
prstamo.
.Hipoteca de inters variable : es la que se hace y el intereses se mantiene en constante cambio.
.Hipotecas de corta duracin : son prestamos que se hacen en un plazo corto puesto que ya sea por la entidad o
el cliente.

G)SOBREGIRO: hace referencia a los pagos que hace el banco que exceden el saldo de la cuenta del
cuentahabiente.
Cuando una empresa abre una cuenta corriente con un determinado valor, puede girar cheques por un valor que
sea igual o inferior al que tiene en saldo de la cuenta,

pero en algunos casos, el banco autoriza a girar cheques por un valor superior al saldo en la cuenta corriente y es
all cuando se produce el sobregiro bancario.
Si se abre una cuenta corriente por valor de $10.000.000, es de suponer que no se pueden girar cheques que
superen $10.000.000, pero si al banco lo autoriza, se pueden girar cheques por $12.000.000 (por ejemplo), caso
en el cual se produce un sobregiro de $2.000.000.
Es all cuando decimos que tenemos la cuenta bancaria en rojo, porque en lugar de tener dinero all guardado
estamos debiendo, de modo que lo que en principio era un activo, con el sobregiro se convierte en un pasivo.
El Sobregiro Bancario se define como la cantidad de dinero que un depositante, ya sea una persona o una entidad
comercial, debe a un Banco como consecuencia de cheques que ha expedido en exceso a su balance o depsitos
en una cuenta corriente.
De lo anteriormente expresado se deriva que el sobregiro enla cuenta del banco debe aparecer en el balance
general como un pasivo y esto debe hacerse an cuando existan otras cuentas bancarias que excedan el
sobregiro. El total de los saldos disponibles debemostrarse en el balance en el lado del activo y el sobregiro en el
lado del pasivo.
Cmo se origina este crdito?
Se origina con el giro y pago de cheques y/o transferencias por montos superioresal saldo que mantiene en la
cuenta corriente.