NDICE GENERAL

Contenido
CAPTULO I: GENERALIDADES O ANTECEDENTES HISTRICOS......................5
1. EVOLUCIN DE LA NORMATIVA RELACIONADA AL ESTADO DE FLUJOS
DE EFECTIVO:.............................................................................................. 5
CAPTULO II: MARCO TERICO O CONCEPTUAL.............................................6
2.

CONCEPTOS Y DEFINICIONES DE LAS TERMINOLOGAS:.......................6

CONCEPTO..................................................................................... 6

2.1
2.2

TERMINOLOGAS................................................................................ 9

2.3

OBJETIVOS:..................................................................................... 10

2.4

BENEFICIOS:.................................................................................... 10

2.5

IMPORTANCIA.................................................................................. 10

2.6

MTODOS PARA ELABORAR EL FLUJO DE EFECTIVO.......................11

2.7

PRESENTACIN DEL FLUJO DEL EFECTIVO......................................11

A.
ACTIVIDADES QUE CONFORMAN EL ESTADO DE FLUJO DE
EFECTIVO:.............................................................................................. 12
2.8

CASOS ESPECIALES:.......................................................................14

2.9

COMPONENTES DE EFECTIVO Y SUS EQUIVALENTES.......................15

2.10

OTRAS INFORMACIONES A REVELAR...............................................15

CAPTULO III................................................................................................. 16
3.

CASO PRCTICO................................................................................. 16

CAPTULO IV................................................................................................. 27
4.1. CONCLUSIONES.................................................................................. 27
4.2 RECOMENDACIONES............................................................................27
4.3 BIBLIOGRAFA...................................................................................... 28

DEDICATORIA
A nuestros padres, amigos,
compaeros y a todos quienes
nos apoyan en las distintas
etapas de nuestras vidas y
que con su aliento incentivan
nuestro deseo de superacin y
confianza para culminar con
xito nuestros estudios.
A nuestros docentes de cada
rea quienes nos motivan da
a da.

DEDICATORIA:
A nuestros padres, a nuestros amigos,
compaeros y a todos quienes nos han
apoyado en las distintas etapas de
nuestras vidas y que con su aliento han
incentivado
nuestro
deseo
de
superacin y confianza en nuestros
estudios.
A todos los docentes de cada rea,
quienes da a da nos transmiten sus
sabios conocimientos y nos encaminan
hacia el xito a travs de nuestros
esfuerzos.

AGRADECIMIENTO
Queremos agradecer en primer lugar a Dios por habernos concedido la
oportunidad de superarnos y guiarnos en el transcurso de nuestras vidas. A
nuestros padres en segundo lugar por apoyarnos incondicionalmente.
A nuestros estimados profesores que durante este tiempo nos transmiten sus
conocimientos y experiencias.
A todos ellos, nuestro profundo agradecimiento.

INTRODUCCIN
El principal objetivo de las compaas es obtener dinero en el presente y a
travs del tiempo. Si stas compaas no son capaces de generar beneficios
econmicos, la continuidad y la estabilidad operativa de la empresa se
encuentra en riesgo, por lo que, la toma de decisiones por parte de la
administracin debe ser la ms adecuada teniendo en consideracin la
informacin proporcionada por los estados financieros.
Los usuarios de los estados financieros esperan encontrar en ellos el conjunto
bsico de elementos que satisfagan sus necesidades informativas, es por esto
que realizamos el presente trabajo acerca del estado de flujo de efectivo debido
a que constituye una herramienta fundamental para la toma de decisiones tanto
a nivel contable como administrativo. Este estado surge como respuesta a la
necesidad de determinar la salida y entrada de recursos en un momento
determinado, as como tambin facilita un anlisis proyectivo de los flujos de
efectivo y equivalentes de efectivo clasificados en actividades operacionales,
de inversin y financieras. El Estado de flujo de efectivo cuando es usado
conjuntamente con los dems estados financieros, proporciona informacin que
permite a los usuarios observar los cambios en los activos netos de la
empresa, su estructura financiera (incluyendo su liquidez y solvencia) y su
capacidad para modificar tanto los importes como las fechas de cobros y
pagos, a fin de adaptarse a la evolucin de las circunstancias y a las
oportunidades que se puedan presentar.

Los alumnos.

CAPTULO I: GENERALIDADES O ANTECEDENTES

HISTRICOS
1. EVOLUCIN DE LA NORMATIVA RELACIONADA AL ESTADO DE
FLUJOS DE EFECTIVO:
El EFE, as como sustrato que es la contabilidad de en fondos de flujo
de efectivo, no es reciente. Continuacin mostraremos la evolucin de la
normativa relativa a este estado financiero.
APB Opinin 19 (1971): exigi que se presentara un cambio en la
situacin financiera como informe bsico en el que se explicara los cambios
de capital circulante o tesorera.
Financial Accounting Concepts 5 (1984), emitido por FASB: se
establece que un conjunto completo de estados financieros para un periodo
de informacin, debe mostrar, entre otros, los flujos de efectivo durante el
perodo.
Declaracin FASB N 95 Estafo de Flujos de Efectivo (1987):
establece normas para el informe de flujo de efectivo, reemplaza la opinin
N 19 del APB. Requiere un estado de flujos de efectivo como parte de los
estados financieros para todas las empresas en vez de un estado de
cambio en la situacin financiera. La declaracin requiere que en el EFE se
clasifique los recaudados y pagos de efectivo segn ellos surjan de
actividades de operacin, inversin o financiamiento, y provee definiciones
para cada categora.
CPC 4 Estado de Flujos de Efectivo (1991): Este principio de
Contabilidad generalmente aceptado peruano fue emitido por el Instituto de
Investigacin de Ciencias Contables y Financieras del Colegio de
Contadores Pblicos de Lima en el mes de setiembre de 1991. Esta norma
ha tenido como fuente de inspiracin el FASB 95 de la Junta de Norma de
Contabilidad Financiera.
NIC 7 del Estado de Flujos de Efectivo (1992): revisada en 1992, rige
para los estados financieros correspondientes a ejercicios que comienzan

el 1 de enero de 1994 o despus de esa fecha deja sin efecto la NIC 7

Estado de cambio en la situacin financiera, aprobada en julio de 1977. (2)
CONTADORES & EMPRESAS (PRIMERA EDICIN FEBRERO 2010)

CAPTULO II: MARCO TERICO O CONCEPTUAL

2. CONCEPTOS Y DEFINICIONES DE LAS TERMINOLOGAS:
2.1 CONCEPTO
El flujo de efectivo es un estado financiero que muestra el efecto de
cambios de efectivo y equivalentes de efectivo; determinado por las
entradas y salidas del efectivo y equivalentes del efectivo en un
perodo, es decir, informa sobre la utilizacin de los activos monetarios
representativos

de

efectivo,

clasificando

los

movimientos

por

actividades e indicando la variacin neta del mismo; el flujo busca

evaluar la capacidad que tiene la entidad para generar efectivo, as
como tambin las necesidades de liquidez de la empresa.
SEGN CPC. MARIO APAZA MEZA:
El estado de flujo y efectivo es el estado financiero bsico que muestra
el efectivo generado y utilizado en las actividades de operacin,
inversin y financiacin. Debe determinarse para su implementacin el
cambio de las diferentes partidas del estado de situacin financiera que
inciden el efectivo.
El objetivo de este estado es presentar informacin pertinente y
concisa, relativa a los recaudos y desembolsos de efectivo de un ente
econmico durante un periodo para que los usuarios de los estados
financieros tengan elemento s adicionales para examinar la capacidad
de la entidad para generar flujos futuros de efectivo, para evaluar la
capacidad

para

cumplir

con

sus

obligaciones,

determinar

el

financiamiento interno y externo, analizar los cambios presentados en

el efectivo, y establecer las diferencias entre la utilidad neta y los
recaudos y desembolsos.

ESTADO DE FLUJO Y EFECTIVO

OBJETIVO

TOTALIDAD DE
RECURSOS

LIMITACIONES

MODALIDADES

CAPITAL NETO DE
TRABAJO

LIMITACIONES

MTODO DIRECTO
SUFICIENCIA EN
GENERACIN DEL
EFECTIVO

EFECTIVO

FORMULACIONE
S

MTODO
INDIRECTO

EFICIENCIA EN GENERACIN DE
EFECTIVO

ANLISIS

SEGN Dr. CPCC PASCUAL AYALA ZAVALA:

A continuacin se muestra un extracto de esta NIC, que ha sido
preparado por el equipo tcnico de la fundacin de IAS y no ha sido
aprobado por el IASB. Para conocer los requisitos completos se debe
hacer referencia a las normas internacionales de informacin
financiera.
El objetivo de esta norma requerir el suministro de informacin sobre
los cambios histricos en el efectivo y equivalente de efectivo de
entidad mediante un estado de flujo de efectivo en el que los flujos de
fondo del periodo se clasifiquen segn que proceda de actividades de
operacin, inversin y de financiacin.
Flujos de efectivo son las entradas y salidas de efectivo y equivalente a
efectivo. El efectivo comprende tanto la caja como los depsitos
bancarios a la vista. Los equivalentes de efectivo son inversiones de
corto plazo de gran liquidez, que son fcilmente convertibles en
importes determinados de efectivo, estando sujeto a un riesgo poco

significativo de cambios en su valor. La informacin acerca de flujo de

efectivo es til por que suministra a los usuarios de los estados
financieros las bases para evaluar la capacidad que tiene la entidad
para generar efectivo y equivalente de efectivo, as como las
necesidades de la liquidez que esta tiene. Para tomar decisiones
econmicas, los usuarios deben evaluar la capacitada que la entidad
tiene de generar efectivo y equivalente de efectivo, as como las fechas
en que se producen y el grado de certidumbre relativa de su aparicin.
El estado de flujo de efectivo informara acerca de los flujos de efectivo
habidos durante el periodo clasificndolos para los actividades de
operacin, inversin y financiacin.
SEGN LA RESOLUCIN CONASEV N 103-99-EF/94.10 Y SI
MODIFICATORIA CONSIDERA O SIGUIENTE:
Artculo 30.- Mtodos de Presentacin del Estado de Flujos de
Efectivo
El estado de flujos de efectivo debe informar el efectivo generado y
aplicado en las actividades de operacin, inversin y financiamiento,
as como el resultado neto de esos flujos sobre el efectivo y sus
equivalentes durante el perodo.
Para efectos de la presentacin de las actividades de operacin en el
Estado de Flujos de Efectivo son de aplicacin el mtodo directo y el
mtodo indirecto, los cuales se describen:
4.000. Estado de Flujos de Efectivo
4.001. Formas de Presentacin de Flujos de Efectivo de las
Actividades de Operacin.
La empresa deber presentar los flujos de efectivo de las actividades
de operacin por uno de los mtodos siguientes:
1. El mtodo directo, el cual muestra las principales clases de
entradas y salidas brutas de efectivo; o,
2. El mtodo indirecto, el cual muestra la utilidad (prdida) neta
ajustada por os efectos de las transacciones que no representan

flujos de efectivo, cualquier diferimiento o devengo de entradas y

salidas de efectivo producido por actividades de operacin y por
ingresos o gastos que afectaron los resultados del periodo
asociados con los flujo de efectivo por inversin y por
financiamiento.
Es recomendable que las empresas inscritas en el Registro Pblico del
Mercado de Valores presenten el Estado de Flujos de Efectivo por el
mtodo directo, a fin de proporcionar a los inversionistas informacin
til para predecir los flujos futuros de efectivo y equivalentes de
efectivo.
4.002 Flujos de Efectivo de las Actividades de Inversin y
Financiacin:
La empresa debe presentar separadamente las principales clases de
entradas y salidas brutas de efectivo derivadas por sus actividades de
inversin y financiacin, salvo que los flujos que se describen a
continuacin sean informados sobre una base neta:
1. Entradas y salidas de efectivo por cuenta de clientes, cuando estos
flujos de efectivo representan las actividades de clientes y no las de
la empresa;
2. Entradas y salidas de efectivo producidas por partidas en las
cuales la rotacin es rpida, los importes son grandes y los
2.2

vencimientos son de corto plazo.

TERMINOLOGAS
Segn la NIC N 7 ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO los trminos
que se utilizan en este estado financiero y su significado respectivo son
los siguientes:

EFECTIVO: comprende tanto la caja como los depsitos bancarios.

EQUIVALENTES DE EFECTIVO: son inversiones a corto plazo de
gran liquidez, que son fcilmente convertibles en importes
determinados de efectivo estando sujetos a un riesgo poco

significativo de cambios en su valor.

FLUJOS DE EFECTIVO: son estradas y salidas de efectivo y
equivalentes de efectivo.

ACTIVIDADES

DE

OPERACIN:

son

las

actividades

que

constituyen la principal fuente de ingresos ordinarios de la entidad

as como otras actividades que no puedan ser calificadas como de
inversin o financiacin.
ACTIVIDADES DE INVERSIN:

son

las

adquisiciones

desapropiacin de activos de largo plazo, as como de otras

inversiones no incluidas en efectivo y los equivalentes de efectivo.

ACTIVIDADES DE FINANCIACION: son las actividades que
producen cambios en el tamao y composicin de los capitales

2.3

propios y de los prstamos tomados por parte de entidad.

(2)-------PIE DE PG. CONTADORES Y EMPRESAS.
OBJETIVOS:
Entre los objetivos principales del estado de flujo de efectivo se
encuentran:
a) Facilitar informacin financiera a los directivos de la empresa, lo cual
le permite mejorar sus polticas de operacin, inversin y
financiamiento.
b) Proporcionar informacin apropiada a la gerencia, para que sta
pueda medir sus polticas contables y tomar decisiones adecuadas
para el progreso de la empresa.
c) Mostrar la relacin que existe entre la utilidad neta y los cambios en
los movimientos de efectivo.
d) Evaluar la manera en que la administracin genera y utiliza el
efectivo.
e) Determinar la capacidad que tiene la entidad para pagar intereses,
dividendos y obligaciones cuando stas vencen.
f) Reportar los flujos de efectivos pasados para proporcionar la
proyeccin de flujos de efectivos futuros.

2.4

BENEFICIOS:
El estado de flujo de efectivo cuando es utilizado con el resto de los
estados financieros proporciona informacin fiable para la evaluacin
de los cambios en los activos monetarios de una compaa, en su
estructura financiera y en su capacidad para generar efectivo y
equivalentes al efectivo.

2.5

IMPORTANCIA

Este estado financiero es importante porque representa el efectivo

generado por operaciones que ayudan a satisfacer las necesidades de
efectivo de una entidad y de esta manera disminuye o en algunos
casos descarta la necesidad de prstamos a corto plazo o capital
adicional para cubrir dichas necesidades.
2.6

MTODOS PARA ELABORAR EL FLUJO DE EFECTIVO

La empresa debe informar acerca de los flujos de efectivo de las
actividades usando los siguientes mtodos:
a) El

Mtodo

Directo.-Presenta

por

separado

las

principales

categoras de cobros y pagos en trminos brutos.

b) El Mtodo Indirecto.-Comienza presentando la prdida o ganancia
en trminos netos, cifra que se corrige luego por los efectos de las
transacciones no monetarias, por todo tipo de partidas de pagos
diferidos y devengados que son la causa de cobros y pagos en el
pasado o en el futuro, as como de las partidas de prdidas o
ganancias asociadas con

flujos de

efectivo

de

actividades

clasificadas como de inversin o financiacin.

En el mtodo directo, la informacin acerca de las principales
categoras de cobros o pagos en trminos brutos puede obtenerse
mediante uno de los siguientes procedimientos:
a) Utilizando los registros contables de la empresa o
b) Ajustando las ventas y sus costos, as como otras partidas en el
estado de resultados por:
Los cambios ocurridos durante el ejercicio en las existencias y en
las partidas a cobrar y a pagar derivadas de las actividades de
operacin.
Las partidas sin reflejo en el efectivo.
Otras cuentas cuyos efectos monetarios se consideran flujos de
2.7

efectivo de inversin o financiacin.

PRESENTACIN DEL FLUJO DEL EFECTIVO
El Estado de flujo de efectivo informa sobre los cambios histricos en el
efectivo y equivalentes del efectivo durante un ejercicio, clasificndolos
segn actividades de operacin, de inversin y de financiacin.

Cada empresa presenta sus flujos de efectivo de la manera que resulte

ms apropiada segn la naturaleza de sus actividades antes
mencionadas.
A. ACTIVIDADES QUE CONFORMAN EL ESTADO DE FLUJO DE
EFECTIVO:
Actividades de Operacin
Estn relacionadas con la produccin y distribucin de bienes y
con la prestacin de servicios. Los flujos de efectivo de
operaciones son generalmente consecuencia de transacciones en
efectivo y otros eventos determinantes para obtener el resultado.
El importe de los flujos de efectivo procedentes de actividades de
operacin es un indicador clave de la medida en la que estas
actividades han generado fondos lquidos suficientes para
reembolsar los prstamos, mantener la capacidad de operacin
de la empresa, pagar dividendos y realizar nuevas inversiones sin
recurrir a fuentes externas de financiacin.
Ejemplos de flujos de efectivo por actividades de operacin son
los siguientes:
Cobros procedentes de las ventas de bienes y prestacin de
servicios.
Cobros procedentes de regalas, cuotas, comisiones y otros
ingresos ordinarios.
Pagos a proveedores por el suministro de bienes y servicios.
Pagos a empleados y por cuenta de los mismos.
Pagos o devoluciones de impuestos sobre las ganancias, a
menos que stos puedan clasificarse especficamente dentro
de las actividades de inversin o financiacin.
Cobros y pagos derivados de contratos que se tienen para
intermediacin o para negociar con ellos.
Algunas transacciones, tales como la venta de una propiedad,
planta y equipo, pueden dar lugar a una ganancia o prdida que
se incluye en el resultado. Sin embargo, los flujos de efectivo
relacionados con estas transacciones son flujos de efectivos
procedentes de actividades de inversin.
Actividades de Inversin

Son las de adquisiciones y disposiciones de activos a largo plazo,

y otras inversiones no incluidas en equivalentes al efectivo.
Ejemplos de flujos de efectivo por actividades de inversin son los
siguientes:
Pagos por la adquisicin de inmovilizado material, inmaterial y
otros activos a largo plazo.
Cobros por ventas de inmovilizado material, inmaterial y otros
activos a largo plazo;
Pagos y cobros por la adquisicin y venta de instrumentos de
pasivo o de capital, emitidos por otras empresas.
Anticipos de efectivo y prstamos a terceros.
Cobros derivados del reembolso de anticipos y prstamos a
terceros.
Pagos y cobros derivados de contratos a plazo, a futuro, de
opciones y de permuta financiera, excepto cuando dichos
contratos se mantengan por motivos de intermediacin u otros
acuerdos comerciales habituales o bien cuando los anteriores
pagos se clasifican como actividades de financiacin.
Actividades de Financiacin:
Son las que dan lugar a cambios en el tamao y composicin de
los capitales aportados y de los prstamos adquiridos de una
entidad.
Ejemplos de flujos de efectivo por actividades de financiacin son
los siguientes:
o Cobros procedentes de la emisin de acciones u otros
instrumentos de capital.
o Pagos a los propietarios por adquirir o rescatar las acciones de
la empresa.
o Cobros procedentes de la emisin de obligaciones, prstamos,
bonos, cdulas hipotecarias y otros fondos tomados en
prstamo, ya sea a largo o a corto plazo.
o Reembolsos de los importes de prstamos.
o Pagos realizados por el arrendatario para reducir la deuda
2.8

pendiente procedente de un arrendamiento financiero.

CASOS ESPECIALES:
Flujos de Efectivo en moneda extranjera :

Los flujos de efectivo procedentes de transacciones en moneda

extranjera y de una subsidiaria extranjera se convertirn a la moneda
funcional de la entidad, aplicando el tipo de cambio entre ambas
monedas en la fecha en que se produjo cada flujo en cuestin.
Las prdidas o ganancias no realizadas por diferencias de cambio
en moneda extranjera, no producen flujos de efectivo, por lo tanto
este importe se presentar por separado de los flujos procedentes
de las actividades de operacin, de inversin y de financiacin.
Intereses y Dividendos:
Una entidad presentar por separado los flujos de efectivo
procedentes de intereses y dividendos recibidos y pagados. Cada
una de las anteriores partidas debe ser clasificada de forma
coherente,

encada

ejercicio,

asignada

su

actividad

correspondiente.
Una entidad puede clasificar sus flujos de efectivo de inters y
dividendos en:
Actividad de Operacin:
Intereses Pagados
Intereses y Dividendos Percibidos
Dividendos Pagados.
Actividad de Inversin:
Intereses y Dividendos cuando entran en la determinacin del

resultado, se pagan con flujos de efectivo de operaciones.

Son costos para la obtencin de recursos financieros o

rendimientos de inversin, percibidos o intereses pagados.

Actividad de Financiacin:
Intereses Pagados, Dividendos Pagados, Intereses

Dividendos Percibidos.
Son costos de obtencin de recursos financieros rendimientos

de inversin.
Impuestos sobre las ganancias
Los flujos de efectivo procedentes de pagos relacionados con el
impuesto sobre las ganancias deben revelarse por separado y deben
ser clasificados como flujos de efectivo procedentes de actividades
de operacin, a menos que puedan ser especficamente asociados
con actividades de inversin o de financiacin. Cuando los flujos de

efectivo por impuestos se distribuyan entre ms de un tipo de

actividad, la entidad revelar el importe total de impuestos pagados.
Transacciones no monetarias
Las operaciones de inversin o financiacin que no han supuesto el
uso de efectivo o equivalentes al efectivo deben excluirse del estado
de flujos de efectivo.
Muchas actividades de inversin o financiacin no tienen un impacto
directo en los flujos de efectivo del ejercicio, a pesar de que afectan
a la estructura de los activos y del capital utilizado por la empresa.
Ejemplos de transacciones no monetarias de este tipo son:

La adquisicin de activos, ya sea asumiendo directamente los

pasivos por su financiacin o por medio de un contrato de

2.9

Arrendamiento financiero.
La compra de una empresa mediante una ampliacin de

capital.
La conversin de deuda en patrimonio neto.
COMPONENTES DE EFECTIVO Y SUS EQUIVALENTES
Una entidad presentar los componentes del efectivo y equivalentes al
efectivo, as como una conciliacin de los importes presentados en el
estado de flujos de efectivo con las partidas equivalentes presentadas
en el estado de situacin financiera. Sin embargo, no se requiere que
una entidad presente esta conciliacin si el importe del efectivo y
equivalentes al efectivo presentado en el estado de flujos de efectivo es
idntico al importe que se describe de forma similar en el estado de
situacin financiera.

2.10

OTRAS INFORMACIONES A REVELAR

La empresa debe revelar en sus estados financieros, acompaado de
un comentario por parte de la gerencia, cualquier importe significativo
de sus saldos de efectivo y equivalentes al efectivo que no est
disponible para ser utilizado debido a controles de cambio de moneda
extranjera o por restricciones legales.

CAPTULO III
3. CASO PRCTICO:

CASO PRCTICO
La empresa Residencial Qosco S.A que ha iniciado operaciones en el ejercicio
2014, desea elaborar el estado de flujo de efectivo de dicho periodo, para ello
el contador general cuenta tanto con el balance general y estado de ganancias
y prdidas comparativos al cierre del periodo 2014 y 2013, siendo estos los
siguientes.
Residencial Qosco S.A
BALANCE GENERAL
Al 31de diciembre de 2014 y 2013
(Expresado en nuevo soles)
ACTIVOS
ACTIVO CORRIENTE

2014
196,000.0

Caja y banco
Cuentas
por

0
cobrar 144,000.0

comerciales
Existencias
Gastos
pagados

2013

PASIVO Y PATRIMONIO 2014

PASIVO CORRIENTE
Cuentas
por
pagar
comerciales

20,000.00

Tributos por pagar

Otras cuentas por pagar

por

anticipados

TOTAL PASIVO

20,000.00

340,000.0
ACTIVO NO CORRIENTE 0
Terrenos

PATRIMONIO
240,000.0

Edificio y equipo
Depreciacin acumulado
TOTAL
ACTIVO
NO

Capital
Resultados acumulados

0
80,000.00
320,000.0

CORRIENTE

TOTAL PATRIMONIO

TOTAL ACTIVO

340,000.0

TOTAL

PASIVO

PATRIMONIO

Y 340,000.0
0

2013

Ventas netas
Costos de venta
UTILIDAD BRUTA
Sueldos y comisiones
Gastos administrativos
Gastos de ventas
Depreciacin del ejercicio
Otros ingresos
UTILIDAD
ANTES DEL

500,000.00
500,000.00
-170,000.00
-170,000.00

IMPUESTO
160,000.00
Impuesto a la renta
-24,000.00
UTILIDAD NETA
136,000.00
Adems se sabe que la compaa ha pagado dividendos por s/.56000
SOLUCION
Con los datos proporcionados se procede empezar a llenar la hoja de trabajo e
identificar las variaciones de las cuentas del balance:

HOJA DE TRABAJO METODO DIRECTO

Partidas
Balances

Variaciones
201

2014
Caja y bancos
Cuentas
por
comerciales
Existencias
Gastos
pagados

Debe
Haber
196,000.0

196,000.00

0
144,000.0

144,000.00

cobrar

por

anticipado
Terrenos
Edificios equipos
Depreciacin acumulada
TOTAL ACTIVO
340,000.00
Cuentas
por
pagar 20,000.00

20,000.00

comerciales
Tributos por pagar
Otras cuentas por pagar
Capital
Resultados acumulados
TOTAL
PASIVO

240,000.00
80,000.00

240,000.00
80,000.00

PATRIMONIO

340,000.00

Ventas netas
Costo de venta
Sueldos y comisiones

500,000.00

500,000.00
170,000.0

Gastos administrativos

-170,000.00

0
170,000.0

Gastos de ventas
Depreciacin del ejercicio
Otros ingresos
Impuesto a la renta

-170,000.00

-24,000.00

24,000.00
136,000.0

UTILDAD NETA

136,000.00

0
840,000.0
0

840,000.00

En la parte superior de la hoja de trabajo hemos colocado el balance general

de los periodos 2013 y 2014 y en la parte inferior el estado de ganancias y
prdidas.
Luego de eso se han identificado las variaciones de las cuentas de balance
general teniendo en cuenta las reglas del cargo y de abono. Considerando que
este caso se trata de que una empresa que recin ha iniciado operaciones en
el periodo 2014 las variaciones corresponden al saldo al cierre del ejercicio.
Finalmente solo como referencia, hemos colocado tanto en l debe como en el
haber las cuentas del resultado, teniendo en cuenta que los gastos se cargan y
los ingresos se abonan.

Luego de ello procedemos a realizar los asientos extracontables para eliminar

los saldos de resultados y reflejar nicamente los flujo de efectivos del periodo.
Los asientos extracontables propuestos son los siguientes:

24,000.
00
24,000.0
40
Tributos por Pagar
88
Impuesto a la renta
x/x por la reversin del impuesto a la renta

136,000.
59

Resultados acumulados

00
136,000.0

89
Resultado del ejercicio
x/x por la reversin del resultado del ejercicio

500,000.
70

Ventas netas

00
500,000.0

12
Clientes
x/x por la reversin por las ventas del ejercicio

170,000.
94

Gastos administrativos

00
170,000.

95

Gastos de ventas

00
340,000.0

42
Proveedores
x/x por la determinacin del efectivo cancelado a

proveedores
56,000.
Pago de dividendos

00
56,000.0

x/x por

Resultados acumulados
la determinacin de los

0
dividendos

pagados
1,056,000.
Totales

00

1,056,000.
00

HOJA DE TRABAJO MTODO DIRECTO

Periodo

Balances

Variaciones

Ajustes

Aplicaci Orige

n
2009
caja
bancos
cuentas

y 196'00

200
8

Debe

Haber

Debe

Haber

196'00

cobrar

144'00

144'00

comerciales

196'000

por
356'00
3 500'000

existencias
gastos
pagados por
anticipado
terrenos
edificios

equipo
depreciacin
acumulada
340'00
total activo
cuentas

por

pagar
comerciales 20'000
tributos por

20'000 4 340'000

pagar
otras cuentas

2 24'000

320'000

24'000

por pagar
capital
resultados

240'00

240'00

240'00

acumulados 80'000
total pasivo 340'00

80'000 1 136'000

y patrimonio 0
500'00
ventas netas 0

500'00
0

3 500'000

5 56'000

56'000

costo

de

ventas
sueldos

comisiones
gastos
administrativ
os

de 340'00

ventas
0
depreciacin

340'00
0

4 340'000

24'000
136'00

2 24'000

0
840'00

1 136'000

del ejercicio
otros
ingresos
impuesto a la
renta

-24'000
136'00

utilidad neta 0

pago

de

dividendos

5 56'000
1'056'00

1'056'00

596'00
596'000

residencial QOSCO S.A

ESTADOS DE FLUJO Y EFECTIVO
AL 31 DE DICIEMBRE DEL 2014
EXPRESADO EN NUEVOS SOLES
356.000,
actividad de operacin
cobranza de venta de bienes
menos:

00

pago a proveedores de bienes

320.000,00
-

pago de tributos
pago de remuneraciones y beneficios sociales

24.000,00

otros pagos de efectivo relativos a la actividad

aumento de efectivo y equivalentes de efectivo provenientes de

12.000,

actividades de operacin
00
actividades de inversin
cobranza de venta de activo fijo
menos:
pagos por compra de activo fijo
disminucin de efectivo y equivalentes de efectivo provenientes de actividades
de inversin
actividades de financiamiento
240.000,
cobranza de emisin de acciones a nuevos aportes
00
otros cobros de efectivo relativos a la actividad
menos:
pagos de dividendos y otras distribuciones
aumento de efectivo y equivalentes de efectivo provenientes de actividades de financiacin

56.000,00
184.000,

aumento neto de efectivo y equivalentes de efectivo

00
196.000,

saldo efectivo y equivalentes de efectivo al inicio del ejercicio

00
196.000,

saldo efectivo y equivalentes de efectivo al finalizar el ejercicio

00

residencial QOSCO S.A

ESTADOS DE FLUJO Y EFECTIVO
AL 31 DE DICIEMBRE DEL 2014
EXPRESADO EN NUEVOS SOLES
356.000,
actividad de operacin
cobranza de venta de bienes
menos:

00

pago a proveedores de bienes

320.000,00
-

pago de tributos
24.000,00
pago de remuneraciones y beneficios sociales
otros pagos de efectivo relativos a la actividad
aumento de efectivo y equivalentes de efectivo provenientes de
12.000,
actividades de operacin
actividades de inversin

00

cobranza de venta de activo fijo

menos:
pagos por compra de activo fijo
disminucin de efectivo y equivalentes de efectivo provenientes de actividades
de inversin
actividades de financiamiento
240.000,
cobranza de emisin de acciones a nuevos aportes
00
otros cobros de efectivo relativos a la actividad
menos:
pagos de dividendos y otras distribuciones
aumento de efectivo y equivalentes de efectivo provenientes de actividades de financiacin

56.000,00
184.000,

aumento neto de efectivo y equivalentes de efectivo

00
196.000,

saldo efectivo y equivalentes de efectivo al inicio del ejercicio

00
196.000,

saldo efectivo y equivalentes de efectivo al finalizar el ejercicio

00

CAPTULO IV
4.1. CONCLUSIONES
El estado de flujo de efectivo proporciona a los usuarios informacin
sobre los cambios en el efectivo y equivalentes de efectivo durante un
perodo de tiempo.
Este estado financiero clasifica los movimientos de efectivo segn la
naturaleza de los mismos, catalogndolos por actividades de
operacin, de inversin y de financiamiento.
Para la elaboracin del flujo de efectivo se debe considerar ciertas
transacciones especficas como: efectivo en moneda extranjera,
intereses y dividendos e impuestos a las ganancias, las mismas que se
deben presentar por separado.
Los flujos procedentes de transacciones no monetarias debern ser
excluidos del estado de flujo de efectivo ya que al no representar
entradas y salidas de efectivo, no concuerdan con el concepto de este
estado financiero.
El flujo de efectivo conjuntamente con el resto de estados financieros
permite analizar la efectividad de cobro y la capacidad de pago de las
obligaciones que mantiene una entidad.
El estado de flujo de efectivo forma parte de los estados financieros
bsicos que deben elaborar las empresas para cumplir con las Normas
Internacionales de Informacin Financiera (NIIF).
4.2 RECOMENDACIONES
o Al momento de preparar el estado de flujo de efectivo mediante el
mtodo directo se debe tomar en consideracin que no todo ingreso o
egreso es monetario, por lo tanto no se deben incluir en este estado.
o Para las transacciones no monetarias se debera asignar controles
adicionales en la contabilidad, como por ejemplo: la creacin de nuevos
tipos de comprobantes contables, de cuentas contables especficas,
entre otras.

o Al realizar el Estado de Flujos de Efectivo se debe anexar Informacin

detallada adicional (notas explicativas) con el objetivo de permitir al
usuario comprender con claridad los valores resultantes de este estado
financiero.
4.3 BIBLIOGRAFA
LIBROS
IASB, 2011, Norma Internacional de Informacin Financiera (NIIF),
Departamento de publicaciones IASCF, Londres.
CONTADORES & EMPRESAS (EDICIN 2010).
APLICACIN PRCTICA DE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE
INFORMACIN FINANCIERA ANLISIS Y COMENTARIOS (NIC,
NIFF, SIC, CINIIF) DR. C.P.C. PASCUAL AYALA ZAVALA, (PRIMERA
EDICIN SETIEMBRE 2011).
ESTADOS FINANCIEROS C.P.C. JAIME FLORES SORIA
PREPARACIN, ANLISIS E INTERPRETACIN DE LOS ESTADOS
FINANCIEROS. C.P.C. MARIO APAZA MEZA.
LEY DE SOCIEDADES N 26788.
INTERNET
Norma

Internacional

de

Contabilidad

(NIC)

www.normasinternacionalesdecontabilidad.es/nic/pdf/NIC07.pdf
Flujo de Efectivo Finanzas: www.scribd.com/doc/6211119/Flujo-deEfectivo-Finanzas

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