EJERCICIO 1 (4 puntos).
EJERCICIO 2 (6 puntos).
Trabajo a realizar: Contabilizar las operaciones pendientes de registro realizadas por PAGO SA. Segn las
condiciones del contrato de valores burstil, las compras conllevan unos gastos del 1 por mil y las ventas del 0,5 por
mil, calculadas sobre el efectivo total de la operacin (valoracin total de la compra o venta). Las operaciones se
liquidan por bancos. El impuesto sobre beneficios es del 25%.
Operaciones realizadas sobre acciones de CARRAOVEJAS SA:
1. Operaciones que ya estn contabilizadas:
a) El 5-11-X PAGO adquiere 1.000.000 acciones de CARRAOVEJAS (empresa multigrupo) para especular. Se
compran a una cotizacin de 2 /acc. ms los gastos de la compra-venta.
b) El 15-11-X se compran 500.000 acciones adicionales de CARRAOVEJAS a 2,5 accin, ms los gastos de
la operacin.
2. Operaciones pendientes de contabilizar:
c) El 5-12-X, la empresa participada (CARRAOVEJAS) ampla su capital en un 10% (acciones nuevas y
antiguas tienen igual valor nominal). PAGO vende todos sus derechos a 0,168833 /unidad, ganando 0,10
/derecho en la venta, la cual es sin gastos para el vendedor.
d) El 29-12-X se venden las 500.000 acciones adquiridas recientemente a un precio de 3 /acc. (tnganse en
cuenta los gastos de la compra-venta).
e) Se conoce que al cierre del ejercicio, las acciones cotizan a 2,88 /ttulo.
Operaciones realizadas con el fondo de inversin KONOPKA FIM:
1. Operacin que ya est contabilizada:
El 7-6-X adquiere 1.208,27 participaciones del fondo de inversin KONOPKA FIM a 123,15 /participacin. Esta
operacin es para financiar la renovacin de bienes de equipo en unos 5 aos. Operacin sin gastos de compra.
2. Operacin pendiente de contabilizar:
Al cierre de ejercicio las participaciones tienen un valor de liquidacin de 143,25 /participacin (valor razonable
fiable). Los gastos en caso de venta sern del 0,5 por mil.
Operacin con acciones de PAGO SA pendientes de contabilizar.
1. El 8-1-X aumenta capital conforme a la LSC. El capital previo tiene esta composicin: 1.000.000 acciones serie A
de 1 de VN liberadas al 90%, siendo el valor terico antes del aumento de 1,5 /acc. Se emiten 1.000.000
acciones serie B de 2 de VN que quedan liberadas mediante un solar. ste tiene un valor pericial de 2.500.000
(supngase igual a su valor razonable). Las acciones se emiten por el mximo valor posible para minimizar el
efecto dilucin. De la serie A, se exigen y desembolsan los dividendos pasivos mnimos segn LSC.
Nota: registrar la operacin en una sola etapa contable.
2. El 25-10-X un socio titular de 50.000 acciones serie B se separa de PAGO. Se adquieren y pagan sus ttulos por
su valor terico, amortizndose con cargo a reservas. El patrimonio neto de PAGO a estos efectos se cifra en
6.000.000 .
1
EJERCICIO 3 (8 puntos).
SEGOVIA SA present a 31-12-X4 el balance de saldos que sigue. El capital est representado por 15.000.000
acciones ordinarias liberadas serie A de 1 de nominal y 200.000 acciones sin voto de 5 de nominal. Estas ltimas
fueron emitidas al 110% y con un dividendo pasivo del 10%.
SALDOS DEUDORES
Desembolsos no exigidos de
100.000,00
acciones consideradas pasivo
Fondo de comercio
200.000,00
Mobiliario
1.985.000,00
Construcciones
10.000.000,00
Maquinaria
300.000,00
Otro inmovilizado material
2.000.000,00
Resultados neg. ejerc. anter.
11.000.000,00
Crdto. por prdidas a compensar
300.000,00
Mercaderas
6.000.000,00
Clientes
708.500,00
IF a L/P en intrum. patrimonio
110.500,00
Bancos c/c
6.014.000,00
Otros activos
1.300.030,00
Resultado del ejercicio
1.000.000,00
HP deudora por devolucin imptos.
15.000,00
41.033.030,00
SALDOS ACREEDORES
Capital social
Reserva legal
Prima de emisin
Reservas voluntarias
Reserva por capital amortizado
Diferencias por ajuste del capital a euros
Reserva por fondo de comercio
Aportaciones de socios
Subvenciones oficiales de capital
Ajustes por valoracin en activos financieros
disponibles para la venta
Ajustes en operaciones de flujos de efectivo
Prstamos a L/P
Provisin para impuestos
Proveedores
Acciones a L/P consideradas como pasivo
Amort. acum. inmov. mater.
Deudas a C/P con entidades de crdito
Total saldos acreedores
15.000.000,00
1.900.000,00
2.100.000,00
1.400.000,00
100.000,00
30,00
20.000,00
200.000,00
70.000,00
21.000,00
15.000,00
1.700.000,00
807.000,00
3.243.000,00
1.100.000,00
9.807.000,00
3.550.000,00
41.033.030,00
Un ao despus, a 31-12-X5, presenta un patrimonio neto contable de 8.000.497,60 , cifra que es igual a sus
fondos propios. A esta cifra falta agregar el efecto que provoquen en el patrimonio neto las siguientes operaciones
que estn sin contabilizar:
1. Reclama y cobra todos los dividendos pasivos pendientes.
2. Adquiere acciones cotizadas por 1.000.000 , ms 2.000 de gastos. Es una inversin no especulativa y en una
empresa sin vinculacin. Al cierre cotizan a 1.200.000 y de venderse se estiman unos gastos de 2.200 .
3. En la junta general ordinaria se acord aplicar el resultado de X4 as: dotar las reservas que imponga la LSC,
compensar formalmente la prdida con las aportaciones de socios y tras ello sanear la prdida restante con
reserva voluntaria o reserva legal si es factible.
4. Ante la dbil situacin patrimonial y el escenario negativo de resultados previsto por los administradores, se
sanean los activos por impuesto diferido.
5. El 31-3-X5 se capitalizan todas las deudas factibles de la siguiente relacin, siendo todas ellas con el proveedor
COCHINILLO SA (empresa que posee antes de esta operacin 7.450.000 acciones ordinarias de SEGOVIA SA).
a) Factura vencida de 100.000 .
b) Factura con vencimiento 31-3-X6 de 20.002,40 .
c) Pagar con vencimiento 7-6-X6 de 800.416 .
Las acciones emitidas son ordinarias de 1 de nominal. Se emiten el nmero de ttulos precisos para que
COCHINILLO tenga el nmero de acciones mnimo que le otorgue el control de SEGOVIA tras la ampliacin,
completando el valor de emisin de la operacin con prima de emisin (SEGOVIA tiene un total de dos socios).
Nota: se debe dejar constancia del clculo del nmero de ttulos emitidos.
6. Considerando el efecto de las operaciones anteriores, se determina el patrimonio neto mercantil conforme al
36.1.c) Cdigo de Comercio, para a continuacin recibir de COCHINILLO un prstamo participativo a L/P. El
importe de ste es el mnimo necesario para evitar una reduccin de capital por prdidas conforme a la LSC y el
RDL 7/1996.
Nota: se debe dejar constancia del clculo del patrimonio neto solicitado y del clculo del importe del prstamo
participativo.
Trabajo a realizar:
1. Cuantificar (dejando constancia de los clculos), a partir del balance de saldos a 31-12-X4, el patrimonio neto
contable y el patrimonio neto mercantil, a efectos de una reduccin de capital por prdidas, conforme al artculo
36.1.c) Cdigo de Comercio.
2. Registrar las operaciones no contabilizadas del ao X5, suponiendo que todas se liquidan por bancos y el tipo
impositivo es del 25%.
500.000,00
20.000,00
-5.000,00
515.000,00
-515.000,00
0,00
0,00
0,00
0,00
-5.000,00
-5.000,00
Sdo 6300
Sdo 6301
Sdo 633
I. devengado =
RCAI =
I. devengado =
RC =
0,00
149.500,00
1.750,00
151.250,00
500.000,00
-151.250,00
348.750,00
5.000,00
154.500,00
5.000,00
1.750,00
EJERCICIO 2.
compra 1
compra 2
venta DPS
n ttulos
precio
1.000.000,00 2.000.000,00
500.000,00 1.250.000,00
1.500.000,00
-0,068833
gastos
2.000,00
1.250,00
500.000,00
3,00
1.000.000
2,88
750,00
total
2.002.000,00
1.251.250,00
-103.249,50
3.150.000,50
2,100000
1.499.250,00
-1.050.000,00
449.250,00
1.440,00 2.878.560,00
778.560,00
EJERCICIO 3.
PATRIMONIO NETO CONTABLE A 31-dic-X4
(A) FONDOS PROPIOS
Capital social
15.000.000,00
Reserva legal
1.900.000,00
Prima de emisin
2.100.000,00
Reservas voluntarias
1.400.000,00
Reserva por capital amortizado
100.000,00
Diferencias por ajuste del capital a euros
30,00
Reserva por fondo de comercio
20.000,00
Resultado del ejercicio
-1.000.000,00
Aportaciones de socios
200.000,00
Resultados neg. ejerc. anter.
-11.000.000,00
(B) AJUSTES POR CAMBIO DE VALOR
Ajustes por valoracin en activos financieros
disponibles para la venta
21.000,00
Ajustes en operaciones de flujos de efectivo
15.000,00
(C) SUBVENCIONES
Subvenciones oficiales de capital
70.000,00
PATRIMONIO NETO CONTABLE
8.826.030,00
AJUSTES ART. 36.1c) C C y RDL 7/1996
Acciones a L/P consideradas como pasivo
Ajustes en operaciones de flujos de efectivo
1.100.000,00
-15.000,00
9.911.030,00
200.000,00 118
800.000,00 113
10.000,00 113
Aportaciones de socios
Reserva voluntaria
Reserva voluntaria
300.000,00 633
a 153
10.000,00
300.000,00
Para que COCHINILLO tenga el control, debe tener la mitad ms una de las acciones con derecho a voto.
Siendo N el nmero de acciones emitidas en la ampliacin:
7.450.000 + N = 1/2 (15.000.000 + N) + 1
En donde N = 100.002 acciones
Comprobacin:
Participacin de COCHINILLO en SEGOVIA: 7.450.000 + 100.002 = 7.550.002
50% acciones con derecho a voto de SEGOVIA= 50% (15.000.000 + 100.002) = 7.550.001
120.002,40 404
800.416,00 404
1.664.334,67 572
Bancos c/c
a 100
a 110
a 403
Capital social
Prima emisin
Proveedores empresas del grupo
100.002,00
20.000,40
800.416,00
1.664.334,67
8.000.497,60
0,00
148.500,00
0,00
-300.000,00
120.002,40
PNC resultante
7.969.000,00
1.100.000,00
9.069.000,00
2/3 CSM
Capital ordinario
Capital sin voto
10.733.334,67
15.100.002,00
1.000.000,00
1.664.334,67