SEGUROS
(VERSIN EL SALVADOR)
REVISADO AL MES DE JUNIO DE 2013
INTRODUCCION
La Ley de Sociedades de Seguros, Ley del Sistema de Ahorro para Pensiones y la
normativa emitida por las Superintendencias del Sistema Financiero y Pensiones, entre
otras, las normas internacionales de contabilidad aplicables a los seguros, estndares
internacionales relacionados a la solvencia emitidos por organismos internacionales como
la Junta de Normas Internacionales de Contabilidad (IASB), la Asociacin Internacional de
Supervisores (IAIS) y la Comisin Europea del Estndar de Solvencia, deben conocerse
para el control de las operaciones de las sociedades de seguros salvadoreas.
La mayor cantidad de esa informacin no est disponible en uno solo documento para los
estudiantes y profesores de la materia de Contabilidad de Seguros que se imparte en las
diferentes Universidades del pas y para los interesados en el registro contable de
operaciones de seguros. Por tanto estos apuntes constituyen un esfuerzo para proveer a
las personas interesadas en el tema una gua que les permita conocer las operaciones,
disposiciones aplicables, terminologa, estndares contables y solvencia.
Sera demasiado extenso proveer un documento que abarque toda la informacin. Se
pretende informar sobre la ms trascendente para orientar a los interesados en la
bsqueda de textos especializados en seguros que contengan mayor cantidad de estas
declaraciones. Los apuntes deben considerarse bsicos pero necesarios para los
estudiantes y profesores de la asignatura Contabilidad de Seguros, asignatura que antes
se conoca con la denominacin de Teora y Prctica de Seguros por la gran cantidad de
conceptos que deben estudiarse para efectuar el registro contable. Muchos de los
ejercicios que trata el texto se expusieron en las clases de la asignatura y otros,
corresponden apreciaciones surgidas de la lectura o la experiencia obtenida, por lo podr
contener inconsistencias a pesar que en esta revisin se ha tratado de minimizarlas.
El documento lo dedico a mis estudiantes de la carrera de Contadura Pblica y a la
Superintendencia del Sistema Financiero que me form en el tema, con ellos y con mis
compaeros de trabajo he tenido el gusto de compartir experiencias en las sesiones de
trabajo que he tenido en prestigiosas universidades del pas y en los temas de
supervisin, experiencias que han enriquecido durante estos aos mis conocimientos y
por eso a todos ellos les estar siempre agradecido.
Lo dedic tambin a mi esposa Carmen a mis hijos Carlos, Wilfredo y Roco por
tolerancia que han tenido al soportar mi ausencia en casa por haberme dedicado a
enseanza de esta asignatura. Tambin lo dedico a mis compaeros de
Superintendencia del Sistema Financiero, Institucin que me brid experiencia
conocimientos durante tantos aos que he tenido el honor de trabajar en ella.
la
la
la
y
ii
INDICE
Introduccin
INDICE
i)
iii)
1
1
2
2
3
3
3
B.
RIESGOS SEMEJANTES.
C. La Seguridad
4
5
2.1 Concepto
2.2 Diferencias entre los Seguros de Daos y los Seguros de Vida
2.3 ELEMENTOS COMUNES ENTRE LOS SEGUROS DE DAOS Y LOS SEGUROS DE VIDA.
A. REPARTEN LAS PERDIDAS ENTRE TODOS LOS AFECTADOS POR RIESGOS SEMEJANTES.
B. INTERS ASEGURABLE.
C. MXIMA BUENA FE.
d. Deducibles
7
7
8
8
8
9
10
11
3.1
3.2
3.3
3.4
11
11
12
13
14
4.1 RENTAS.
A. RENTAS PROGRAMADAS.
B.RENTAS VITALICIAS
C.RENTAS PROGRAMADAS CON RENTAS VITALICIAS
4.2 Prestacin de Vejez, Invalidez y Sobrevivencia
A. Prestacin de Vejez o jubilacin
B. SEGUROS DE INVALIDEZ.
C. SEGURO DE SOBREVIVENCIA
D. Modificaciones Relevantes al Sistema
14
14
15
17
17
17
18
18
19
iii
SEGUROS PRIVADOS.
21
21
21
21
21
21
24
25
25
26
27
27
27
27
27
27
28
29
29
30
31
34
34
36
37
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39
39
39
39
40
40
40
40
41
41
42
42
46
47
49
51
51
51
54
56
iv
7.1
7.2
7.3
7.4
56
60
65
68
LA PRIMA.
70
8.1 DEFINICIN.
8.2 ELEMENTOS DE LAS PRIMAS.
8.3 CALCULO DE LA PRIMA PARA LOS SEGUROS GENERALES.
8.4 CALCULO LAS PRIMAS PARA LOS SEGUROS DE VIDA.
8.5 REGISTRO CONTABLE.
70
70
71
75
89
EL REASEGURO.
110
138
145
179
195
BIBLIOGRAFIA CONSULTADA:
199
vi
En los seguros martimos las prdidas estn referidas a averas que pueden ser simples o particulares y
gruezas o comunes; sern simples todos los gastos causados en el buque o el cargamento como descargas,
vicios propios de los medios transportados y gastos necesarios de arribada; y las averas gruezas, los daos y
gastos que se causen deliberadamente para salvar el buque, su cargamento o ambas cosas. En cualquiera de
las prdidas deber existir resolucin del capitn del navo.
2
Los ataques de piratas podrn dar origen arribadas forzosas de la embarcacin, como consecuencia de la no
continuidad del viaje hasta el puerto de destino.
3
El trmino: Echazn est vigente en el Cdigo de Comercio de 1904, el cual en lo relativo al Seguro
Martimo an es aplicable.
Para evitar estas prdidas se estableci una Ley mediante la cual todos los que hicieran
las travesas deberan pagar las prdidas que en forma individual asumiera cada uno, con
este mtodo, los dueos de la nave que perda mercancas las reportaba al resto de los
propietarios de las embarcaciones para que todos en forma proporcional la cubrieran.
El antecedente de la Ley de Rodia4 menciona que la distribucin proporcional de las
prdidas es uno de los elementos esenciales que integra el concepto del seguro, referida
a que todos los componentes del grupo aportan para soportar las prdidas de uno de sus
integrantes.
b. El prstamo a la Gruesa de Aventura o Riesgo Martimo5.
Establece que los antiguos navegantes que hacan las travesas por el mediterrneo, antes
de emprenderla obtenan un anticipo de un prestamista que se perda s la nave sufra
daos por naufragio o prdidas por echar las mercaderas o la carga transportada6 al mar.
S el navo llegaba al puerto de destino sin sufrir ningn percance, el prstamo se
retornaba al prestamista reconocindole un inters usurero por el riesgo que l corra de
perder el anticipo.
En esta figura los antecedentes demuestran que con el prstamo se dio el traslado del
riesgo en forma aleatoria que recay en el prestamista. En efecto, s la nave o las
mercaderas se perdan quin aceptaba el riesgo de perder era el prestamista puesto que
l cargaba con todos los percances.
c. El pacto de retroventa.
En este antecedente como en el anterior, participa el prestamista comprando toda la nave
y el cargamento a los dueos de las embarcaciones antes de iniciar la travesa, de tal
suerte que, s el navo se perda, l directamente sufra las prdidas por ser el dueo de
las embarcaciones, y por el contrario, si llegaban al puerto de destino sin inconvenientes,
el dueo anterior deba recomprar la nave a un precio mayor al que le vendi al
prestamista.
En este caso opera la transferencia de riesgo al prestamista puesto que l perda s la
nave o las mercancas sufran un percance.
El traslado del riesgo operaba aleatoriamente como una lotera o a la suerte del
prestamista porque ganaba o perda segn su suerte; el riesgo se asuma en forma
aleatoria porque l corra el peligro de ganar o perder.
En la edad Antigua, no existi un Derecho Mercantil como hoy lo entendemos, sino normas aisladas relativas
a determinados actos o relaciones comerciales. Entre normas los autores hacen mencin de las llamadas
"Leyes rodias".
5
El prstamo a la grueza o prstamo de riesgo martimo conforme el Artculo nico del Titulo Final del
Cdigo de Comercio vigente, dice que las disposiciones contenidas en el Cdigo de Comercio de 1904, an
son aplicables, y el Art. 621 de este ltimo, lo define como: Se reputar prstamo a la grueza o a riesgo
martimo, aqul en que, bajo cualquier condicin, dependa el reembolso de la suma prestada y el premio por
ella convenido, del feliz arribo a puerto de los efectos sobre que est hecho, o del valor que se obtenga en
caso de siniestro.
6
Art. 626 del Cdigo de Comercio de 1904, dice: El prstamo a la grueza podr constituirse conjunta y
separadamente sobre: el casco del buque, el aparejo, pertrechos, vveres y combustibles, mquina,
mercaderas cargadas.
4
Desde el punto de vista jurdico los contratos de seguros son aleatorios o a la suerte, en
el sentido que es la sociedad de seguros la que a su suerte gana o pierde con la
realizacin de los eventos inmersos en los contratos.
Tales eventos suelen ser:
Incendio y rayo;
Los Terremotos;
Los maremotos;
Explosin; y
Otros similares.
d. El Antecedente de Eduardo Lloyds
Los aseguradores en pequea escala y los dueos de las embarcaciones solan reunirse
en el establecimiento o taberna del Sr. Eduardo Lloyds, quien escuchaba sus relatos o
aventuras de las travesas de las embarcaciones.
Se percat que durante ciertas pocas del ao eran frecuentes los naufragios, y en otras,
las embarcaciones no sufran ninguna prdida. Asimismo, se enter que distribuyndose
las prdidas entre todas las embarcaciones ninguno sala seriamente afectado.
Pudo darse cuenta que s una persona pierde una cantidad pequea por una mayor, ella
estara en la voluntad de ofrecerla para evitar un percance en su patrimonio; es decir, la
certeza de una prdida menor por la probabilidad de una mayor.
Inici las estadsticas de los percances a travs de las observaciones que realiz de las
travesas, con ellas obtuvo datos aproximados de las prdidas que se esperaban, lo cual le
permiti calcular los costos para aceptar los riesgos.
Cuando las sociedades de seguros calculan las primas, el riesgo a la suerte se convierte
en no aleatorio puesto que ya determin anticipadamente el costo de los siniestros que
podran derivarse de su realizacin.
Si los dueos de 100 casas estimadas en $ 100,000.00 cada una expuestas al riesgo de
incendio, deciden aportar para las prdidas que sufra una de ellas; cada uno deber
entregar en concepto de prima $ 1,000.00, lo que les dar la certeza de perder una
cantidad pequea por otra mucho ms grande. De tal suerte que s una de ellas se
incendia, $ 1,000.00 servirn para cubrir el valor de $ 100,000.00 de una prdida total.
1.2 Antecedentes de los Seguros de Vida.
a. Asociaciones Fraternales o de Beneficencia.
Los antecedentes de la Ley de Rodia, el prstamo a la gruesa y el pacto de retroventa
exponen acerca de daos en cosas concretas como las embarcaciones y las mercaderas,
se refieren a prdidas ocasionadas en el patrimonio de los dueos de las embarcaciones.
En esos das los naufragios a consecuencia de las mareas, originaban prdidas personales
por ataques de piratas que sufran las embarcaciones cuando hacan las travesas.
En esa poca, los piratas no se conformaban nicamente con las cosas materiales sino
que exigan el precio de la cabeza en oro de los dueos de los barcos o de los fleteros, de
tal suerte que s uno de ellos no poda pagar el rescate, falleca en manos de los piratas.
El seguro de vida por tal razn surge en forma indirecta del seguro de rescate y de los
gastos funerarios que deban cubrirse por el fallecimiento de los fleteros o de los dueos
de las embarcaciones.
Existan asociaciones fraternales y de beneficencia que cubran los gastos de defuncin de
las personas que no podan pagar el rescate y que fallecan por esa circunstancia. Estas
asociaciones se encargaban de ofrecer el atad y efectuaban ceremonias de carcter
religioso a los difuntos evitndoles prdidas a sus familiares, figuras de las cuales se
deriv el seguro funerario.
El seguro de vida en la poca antigua, no tena un carcter cientfico como se conoce
actualmente, ya que lo adquiri cuando se hicieron observaciones acerca de nacimientos
y defunciones porque con ellas se pudo establecer las probabilidades de muerte entre un
grupo de personas que tenan las mismas caractersticas de edad y salud.
Las tablas de mortalidad reflejan las probabilidades de fallecimiento y sobrevivencia de un
grupo de personas con iguales caractersticas de edad, gnero y salud, y se utilizan para
calcular las primas que pagarn los asegurados al adquirir la pliza de seguros.
b. Riesgos Semejantes.
Las personas que fallecan durante las travesas estaban expuestas a un solo riesgo
comn, cul era su fallecimiento a causa de los ataques de los piratas; el riesgo era
semejante para todos los que emprendan las travesas.
Este principio de riesgos semejantes se aplica actualmente cuando se disea una tabla de
mortalidad porque se parte de la hiptesis que las personas observadas tienen el mismo
estado de salud, edad y el mismo gnero. El principio justifica que las aseguradoras
diseen tablas de mortalidad conocidas como tablas selectas, debido a que se conforman
con el conjunto de asegurados que se sometieron a pruebas de seleccin y cuando lo
amerit exmenes mdicos para definir el estado de salud cuando adquirieron el seguro;
lo cual nos lleva a concluir que para propsitos de seguros estn constituidas con las
observaciones del grupo de asegurados que las empresas de seguros han mantenido en
sus carteras de seguros7.
No sera posible disear una tabla de mortalidad de riesgos normales para propsitos de
seguros s se prepara observando a personas hipertensas y con hbitos
7
Para disear una tabla de mortalidad se requiere de un grupo de asegurados cuantioso generalmente en
cantidades arriba de 1, 000,000.00 de asegurados por el efecto de la Ley de los Grandes nmeros o
probabilidades en las cuales se basan. En El Salvador, el nmero de plizas de seguros de vida individual no
llega a esa cantidad y por tanto, debe adoptarse la tabla de mortalidad de otros pases que reflejen una
mortalidad similar a la que se genera en el pas.
desproporcionados por las probabilidades de fallecimiento que ellas tienen con relacin
aquellas que se encuentran en buen estado de salud.
Para estos casos las compaas preparan otras tablas denominadas de sobremortalidad
por las enfermedades o los hbitos de las personas, con el fin de sobrecargar la prima o
tarifa por ese exceso de mortalidad que presentan ciertos individuos en relacin con
otros.
En resumen tanto en los seguros de daos como en los seguros de vida, los riesgos para
que sean asegurables deben ser semejantes para que el clculo de las primas sea
equitativo con relacin al estado de salud de las personas o a la condicin de los bienes
asegurados.
Un segundo e importante requisito del riesgo asegurable, es que el riesgo permita
acumular estadstica basada en la experiencia pasada. Los seguros se formalizan para
cubrir eventualidades en donde un procedimiento matemtico-estadstico permita el
clculo estimado del costo probable de su realizacin.
c. La Seguridad
El primer factor que contribuye al desarrollo del seguro es el anhelo de seguridad de las
personas, la fuerza de este anhelo las conduce a la atencin de sus necesidades bsicas
como: alimentos, agua y abrigo, y cuando se encuentran en peligro de perder su casa o
su salud, experimentan aprensin y si el riesgo es sumamente grande la situacin les
genera miedo.
Para prevenir las prdidas ocasionadas por desastres, los pases disponen de instituciones
cuerpo de bomberos y polica, y desarrollan medidas de mitigacin para controlar los
efectos colaterales de riesgos derivados de la naturaleza como lluvias, tormentas y
terremotos.
El seguro constituye una medida de prevencin por la seguridad que ofrece contra riesgos
como terremotos, incendios, inundaciones, entre otros. Si se tiene la seguridad de un
seguro contra incendio, terremoto e inundaciones, la aprensin y miedo desaparecen
porque deja de existir la incertidumbre de las consecuencias de la realizacin de tales
eventos.
2
CONCEPTO, DIFERENCIAS Y ELEMENTOS COMUNES ENTRE SEGUROS DE
DAOS Y SEGUROS DE VIDA.
2.1 Concepto
El seguro constituye la distribucin de prdidas que se originan entre los componentes de
un grupo con riesgos semejantes, mismos que se trasladan a una entidad que acepta
cubrir con ciertas condiciones, los percances derivados de su realizacin.
El concepto es vlido si consideramos que las aseguradoras aceptan los riesgos que
trasladan los asegurados y que, mediante estadsticas y probabilidades, los transforman
en no aleatorios permitiendo que el seguro sea un negocio rentable al minimizarlos y
administrarlos debidamente.
2.2 Diferencias entre los seguros de daos y los seguros de vida.
SEGUROS DE DAOS
Indemniza prdidas en cosas concretas como casas,
edificios, mercaderas, muebles y similares
Las Primas podrn calcularse con base a datos
estadsticos considerando que, en las mismas
condiciones que se originaron las estadsticas, se
producir la misma clase de prdida.
Las prdidas se pueden cuantificar en forma
monetaria
En trminos relativos se puede afirmar que las
prdidas son mayores porque indemniza valores
estimados de cosas concretas.
Los contratos se establecen anualmente a corto
plazo renovables sino existe agravacin del riesgo y
si el contratante paga la prima.
SEGUROS DE VIDA
Estn afectos a la muerte o sobrevivencia de las
personas
Las primas y las reservas se determinan con datos
de probabilidades utilizando tablas de mortalidad8.
La vida no se puede cuantificar9
Las prdidas se determinan con base a sumas fijas
denominadas sumas aseguradas; las prdidas en
trminos generales sern menores que las que se
producen en los seguros de daos o cosas concretas.
Los Seguros de vida individual se pactan a trminos
de 10, 15,20 aos o por toda la vida de la persona;
por tal motivo se considera de largo plazo. En la
prctica podrn encontrarse seguros de vida
individual a trmino de un ao renovable o mediante
la modalidad de contratacin de seguros colectivos
de vida.
Ciertos planes generan ahorro a disposicin de los
asegurados, afectos a la inversin de recursos en
instrumentos financieros especficos.
Se determinan mediante clculo actuarial y se plasman en documentos conocidos como: Notas Tcnicas
diseados por Actuarios o por personas que conocen de esta tcnica.
9
Existen ciertas teoras mediante las cuales se dice que la vida de las personas se puede cuantificar a travs
de los ingresos, el capital que ostentan y otras de naturaleza econmica; sin embargo, no es el propsito de
estos apuntes abordarlas.
2.3 Elementos comunes entre los seguros de daos y los seguros de vida:
a. Reparten las prdidas entre todos los afectados por riesgos semejantes.
Las prdidas se distribuyen entre los miembros de un grupo asegurado que se denomina
mutualidad, la cual definiremos como: La organizacin consciente o inconsciente de
afectados con riesgos semejantes que intentan cubrir las prdidas de uno o varios de
ellos10.
Tanto en los seguros de daos y vida se forma un fondo con las aportaciones de los
asegurados que permite afrontar las prdidas que afectan a uno, dos o quizs tres de
ellos.
La organizacin es inconsciente para aquellos asegurados que desconocen que con sus
aportaciones se cubren los percances de otros y que con sus contribuciones, las
aseguradoras forman un fondo que les permite solventar la siniestralidad.
El fondo que disponen las aseguradoras se invierte en instrumentos financieros como
prstamos, ttulos valores y otros que les permiten obtener las utilidades mediante el
rdito que estos producen.
Hipotticamente la actividad de seguros no genera utilidades con la comercializacin de
las plizas, en virtud que las primas puras estn determinadas para el pago de los
siniestros; luego, al enfrentar ingresos y gastos bajo esta postura, no debe existir
beneficio; sin embargo, cuando la siniestralidad ocurrida durante la vigencia de las plizas
es menor a la estimada en las primas, se produce utilidad tcnica referida a la diferencia
de la prima cobrada11 y la prima pura12 que se estima para el pago de los percances.
b. Inters asegurable.
Cuando se toma un seguro siempre debe existir un inters de que el evento no se
produzca, si se trata de un seguro de vida las personas lo adquieren sin pensar en su
fallecimiento, ya que al padecer de una enfermedad se supone que acudirn al mdico
para su recuperacin; existe por tanto un inters directo y personal de no fallecer; en los
seguros de daos las personas deben adquirir el seguro bajo el supuesto que no desean
que el siniestro ocurra.
La doctrina del inters asegurable es necesaria para evitar que el seguro se convierta en
un contrato al azar13 porque se parte del hecho que los bienes o personas aseguradas
sern afectados por la realizacin de eventos inciertos no provocados por ellos.
Para probar la teora del inters o posesin de la cosa asegurada en los contratos de
arrendamiento, en caso de incendio, el arrendante es quien debe cubrir las prdidas si no
10
Algunos ejemplos de servicios ofrecidos hoy comnmente por mutualidades son los seguros con las mutuas
de seguros, la previsin de enfermedades y planes de jubilacin a travs de las mutualidades de previsin
social, o las mutuas de accidentes de trabajo y enfermedades profesionales (entidades que cubren los
accidentes
laborales
y
colaboradoras
de
la
gestin
de
la
Seguridad
Social).
https//es.wikipedia.org/wiki/mutualidad.
11
La prima es el pago que realiza el asegurado por la cobertura que la compaa le ofrece.
12
La prima de riesgo, se calcula para el pago de los siniestros.
13
Equivalente a Lotera
Contratos diseados por una de las partes sin la participacin de la otra; al respecto, el Art. 22.-de la Ley
de Proteccin al Consumidor, al referirse a los Contratos de Adhesin, textualmente dice: En el caso de los
contratos de adhesin y sus anexos, redactados en formularios impresos mediante cualquier procedimiento,
debern ser escritos en trminos claros, en idioma castellano, impresos con caracteres legibles a simple vista
y en ningn caso podrn contener remisiones a textos o documentos que no se entregan al consumidor,
previa o simultneamente a la celebracin del contrato, salvo que la remisin sea a cualquier ley de la
Repblica. De todo contrato y sus anexos deber entregarse copia al consumidor.
.
10
3
CLASIFICACIN DE LOS SEGUROS.
3.1 El valor social del Seguro
Todas las formas de seguro tienen valor social, ya que constituyen el medio mediante el
cual los individuos se protegen en forma solidaria y por esta razn es esencialmente una
empresa de grupo. Busca la solidaridad de todos los miembros que lo componen para
distribuirse las prdidas que afecte a uno de ellos, cuando las empresas se constituyen
como mutualistas.
En el pas, con la ley del sistema de ahorro para pensiones15, la concepcin general de la
empresa de grupo y la solidaridad se ha transformado, y hoy, los seguros sociales recaen
sobre el afiliado en forma individual, de tal suerte que en el pas se han generado tres
clases:
Sociales (I.S.S.S e INPEP16)
Seguros
Denominados as porque otorgan beneficios a los Beneficiarios y/o familiares vivos despus del fallecimiento
del afiliado.
20
A la fecha de la revisin de este documento, se siguen otorgando solamente rentas programadas.
21
Ley de Supervisin y Regulacin del Sistema Financiero.
12
22
Lase el apartado denominado el Captulo de las Reservas apartado Conceptos y Clculo derivados del
Sistema de Ahorro para Pensiones
23
En unos pases, los seguros de vehculos, responsabilidad civil y catastrfica, son obligatorios mediante
leyes que establecen las condiciones, tarifas y montos a travs de las aseguradoras; en tal sentido,
constituyen seguros de libre gestin con carcter obligatorio.
24
Las Sociedades Mutualistas se distinguen de las Sociedades Annimas por el inters de lucro; en efecto, el
propsito de las primeras es otorgar beneficios a los mutualistas, y las sociedades annimas las utilidades.
25
Art. 98 de la Ley de Sociedades de Seguros
13
4
CARACTERISTICAS DE LOS SEGUROS SOCIALES PRIVADOS.
Son ofrecidos por sociedades privadas denominadas Administradoras de Fondos de
Pensiones (AFP) mediante ciertas modalidades de rentas o pensiones, las cuales debera
escoger el afiliado segn su preferencia con cargo a su cuenta individual que, segn el
Art. 18 de la Ley del Sistema de Ahorro para Pensiones (SAP), se define como: las
cotizaciones obligatorias o voluntarias que se abonarn a la cuenta individual para
pensiones del afiliado.
4.1 Rentas.
Con cargo a la cuenta individual las AFP deben cubrir las pensiones de sus afiliados
mediante las modalidades de renta siguientes:
Rentas Programadas.
Rentas Vitalicias
Rentas Programadas con rentas vitalicias.
a. Rentas Programadas.
Las rentas programadas constituyen pagos vencidos en forma de renta que la
administradora efecta al afiliado o a sus dependientes, contra el monto de la cuenta
individual.
La decisin de optar por ella es voluntaria y revocable26, es decir que el pensionado puede
trasladarse a cualquier otra modalidad de pensin o a otra administradora de fondos de
pensiones.
El clculo ser el resultado de dividir ao con ao el saldo de la cuenta por el capital
necesario para pagar una unidad de pensin al afiliado y sus beneficiarios cuando este
fallezca, dividido entre 12 mensualidades y media:
Saldo
;
c.tn. * 12.5
Donde :
27
26
Actualmente no es voluntaria, pues el afiliado no tiene la oportunidad de escoger otro modalidad porque no
se ofrecen en el mercado asegurador.
27
Con la creacin del Fideicomiso Provisional, mediante el Decreto Legislativo No. 100 de fecha 13 de
septiembre de 2006, el clculo de las rentas programadas se elimina para aquellos que se retiren a partir de
la emisin del mismo (ao 2006); con lo cual se modific las formas de las pensiones y todo el sistema de
cuenta individual, retornndose a nuestro parecer al sistema de reparto que se tena antes de la reforma.
14
El capital tcnico necesario para financiar una unidad de pensin surge del clculo
actuarial conforme a la edad de la persona pensionada; en tal sentido, proviene de la
utilizacin de frmulas contingentes28 y de la utilizacin de tablas de mortalidad
adoptadas por la Superintendencia de Pensiones.
Las rentas programadas disminuyen con el transcurso del tiempo y en la prctica se
estiman para periodos de 15 a 20 aos segn la edad de retiro. Por haberse diseado de
esta forma tienen el paliativo del inters puesto que a mayor rendimiento el monto se
mantendr, pero al disminuir, decrecer.
b. Rentas Vitalicias
En la Ley (SAP) est establecido que sean otorgadas las rentas vitalicias por una
aseguradora con carcter irrevocable mediante la transferencia del monto de la cuenta
individual del afiliado al cumplirse con los requisitos legales de vejez, invalidez o de
supervivencia.
La cuenta individual del afiliado servir como prima nica para comprar una renta por la
vida de la persona y se vuelve irrevocable porque al optar por ella, la persona ya no podr
trasladarse a otra clase de renta o a otra compaa de seguros.
Con el Decreto Legislativo No. 100 de fecha 13 de septiembre de 2006, el clculo de las
rentas programadas se elimina para aquellos que se retiren a partir de la emisin del
mismo (ao 2006); con lo cual se modific las formas de las pensiones y todo el sistema
de cuenta individual, retornndose parcialmente al sistema de reparto que se tena antes
de la reforma.
La Asamblea Legislativa con el decreto antes mencionado, intercal entre los artculos 184
y 185 el 184-A, lo siguiente:
Las personas que se trasladaron al sistema de ahorro para pensiones (SAP), recibirn un
certificado por sus cotizaciones si se invalidan o fallecen antes de cumplir con los
requisitos establecidos en los literales a) y c) del Art. 104 de la Ley (SAP).
El artculo antes referido, dispone que los afiliados tendrn derecho a pensin de vejez
cuando el saldo de la cuenta individual sea suficiente para financiar una pensin igual o
superior al 70% del salario promedio regulador y 160% mayor que la pensin mnima
vigente; o cuando hayan cumplido 60 aos de edad los hombres, o 55 aos de edad las
mujeres, veinticinco aos de cotizaciones como mnimo.
En el caso de haber cumplido con los requisitos del literal c), los derechos de los jubilados
por las cotizaciones realizadas, sern reconocidos mediante el pago de pensiones con
base a lo dispuesto en el Art. 201 de la Ley SAP, que establece que la pensin por vejez
se determinar como un porcentaje del salario bsico regulador en funcin del tiempo
cotizado; en tal sentido, los afiliados que se retiren por vejez cumplidos los requisitos del
literal c) en comentario, tendrn el proceso de pago de pensiones de vejez mediante dos
etapas:
28
15
a)
b)
El clculo ser realizado por la AFP en la cual est inscrito el afiliado, con base a
porcentaje del salario bsico regulador y una vez definido, los pagos se cargarn
contra el saldo de la cuenta individual del afiliado29; y
Cuando el saldo sea insuficiente, el ISSS o el IPEP transferirn los recursos para
continuar el pago de las pensiones;
No se le aplicar lo establecido en el artculo 133 de la Ley SAP, que regula el saldo mnimo
para financiar una pensin del 70% del salario bsico regulador y el 160% de la pensin
mnima. Si el saldo de la cuenta individual superare el saldo mnimo, el restante no podr ser
retirado por el afiliado, total o parcialmente, como excedente de libre disponibilidad33.
Mediante el Decreto No. 100 se insert el artculo 223-A entre los artculos 223 y 224, que
establece que los afiliados que a la fecha de su vigencia se hubieren acogido algn tipo de
prestacin, tanto en trmite como concedidas, continuarn gozando de las misma sin
29
Saldo de la cuenta individual del sistema de ahorro para pensiones, menos pagos de pensin y descuentos
realizados durante el ao, ms rendimiento anual de las inversiones.
30
Definido actuarialmente en instructivo emitido por la Superintendencia de Pensiones
31
El saldo de la cuenta individual ser heredable, igual que lo es para los que han escogido las rentas
programadas
32
Art. 121 de la Ley SAP
33
Los excedentes de libre disponibilidad, escasamente se han otorgado debido a que el saldos de las cuentas
individuales no han cumplido con la condicin precitada.
16
Al respecto, estimo que las personas que se retiren sin cumplir la edad legal de retiro, no tendrn derecho a
la renta que determina el decreto, y debern optar par rentas programadas dado que no hay vitalicias del
sector asegurador. Por ejemplo, s una persona tena 30 o ms aos en la fecha que se elimin este periodo
para pensionarse, y se retira sin haber cumplido la edad legal de 60 aos, deber hacerlo con renta
programada y no con esta nueva clase de pensin. Por tanto, aquellos que han cumplido uno de los requisitos
que establece el Art. 104, debern jubilarse conforme el sistema de rentas programadas y no rentas estatales.
35
El derecho actualmente es restrictivo porque el afiliado no tiene acceso a todas las rentas, mismo que por
tal razn se ha violentado.
17
Ley del Sistema de Ahorro para Pensiones dice que sern beneficiarias las personas:
La esposa (o), l o la conviviente.
Los hijos con derecho a pensin (legtimo, adoptivo y natural).
Los padres legtimos o adoptivos.
Los hijos tendrn derecho a pensin cuando cumplan las circunstancias siguientes:
a) Menores de 18 aos de edad;
b) Estudiantes de enseanza bsica media, tcnica o superior y tener las edades de 18 y
24 aos de edad.
c) Invalido cualquiera que sea su edad.
Las pensiones de referencia o porcentajes a los cuales tiene derecho cada uno, as:
a)
60% para l o la cnyuge, para l o la conviviente, cuando no existieren hijos con
derecho a pensin.
b)
50% para l o la cnyuge o para l o la conviviente, con hijos que tengan derecho a
pensin, el cual se elevar cuando los hijos pierdan ese derecho.
c)
25% para cada uno de los hijos con derecho a pensin.
d)
20% para el padre y 20% para la madre, 30% s solo existiere uno de los dos.
36
18
Definidos entonces los derechos a pensin, los beneficiarios tambin podrn escoger
cualquiera de las rentas que hemos mencionado.
d. Modificaciones relevantes del sistema de cuenta individual.
El Decreto No. 100 de fecha 13 de septiembre de 2006, estableci que todos los
pensionados que se retiren a partir de septiembre de 2006, tendrn un monto fijo vitalicio
que no se recalcular como en el caso de las rentas programadas, el cual se aplicar
contra el monto de la cuenta individual hasta su extincin, y partir de ah, con el flujo de
fondos que proporcionara el Seguro Social Salvadoreo y el Instituto de Pensiones de los
Empleados Pblicos, acercndose el sistema al de reparto como el que se tena antes de
la reforma de 1998.
19
20
5
SEGUROS PRIVADOS.
La clasificacin que suelen definir los textos que tratan el tema, es la siguiente:
a)
b)
c)
d)
Seguros
Seguros
Seguros
Seguros
de
de
de
de
Daos por aguas lluvias y/o negras o servidas: Cubre: a) El derrame de aguas
lluvias que produzcan daos a los bienes asegurados, a consecuencia de rotura,
insuficiencia u obstruccin del sistema de ductos para el drenaje de las mismas; b)
El derrame de aguas servidas que produzcan daos a los bienes asegurados, a
consecuencia de rotura del sistema de ductos para el drenaje de las mismas. No
Cubre: a) Insuficiencia u obstruccin del sistema de ductos por el hecho de estar
obstruido; b) Refluir de las aguas lluvias o servidas; c) sistemas de ductos.
Daos por aguas potables: Cubre: El derrame de agua potable que cause daos a
los bienes asegurados, a consecuencia de rotura, insuficiencia u obstruccin de
tanques de almacenamiento y del sistema de ductos para el abastecimiento o
distribucin de las mismas. No Cubre: Derrame de agua que cause daos a los
bienes asegurados, a consecuencia del sistema de proteccin contra incendio.
22
5. SEGUROS PRIVADOS
10
Daos por Desprendimiento y arrastre de tierra y lodo: Cubre: Los daos causados
a los bienes asegurados, como consecuencia de desprendimiento y arrastre de
tierra, arena, piedra, lodo, rboles y otros cuerpos extraos, que se originen en
laderas u otros terrenos, derivados de fenmenos naturales que no sean terremoto,
temblor o erupcin volcnica. Otra cobertura que otorgan las sociedades de seguros
consiste en lo siguiente: 1) Daos en bienes asegurados por hundimiento,
deslizamiento o derrumbe de los terrenos sobre los cuales se han erigido las
construcciones aseguradas o que contienen los bienes asegurados; 2) Daos
causados a los bienes asegurados a consecuencia de diseo y construccin de las
edificaciones, preparacin y adaptacin de los terrenos en los cuales estn
construidos o contenidos los bienes asegurados; o por cualquier trabajo que no se
haya efectuado de conformidad con las normas, reglamentos o disposiciones
vigentes establecidas por las autoridades competentes.
11
12
13
14
15
23
16
17
18
19
20
21
22
VALORES ASEGURABLES.
Corresponden a los valores que se asignan a los bienes al momento de la contratacin de
los seguros que servirn como base para el pago de la indemnizacin; por ejemplo en una
pliza de incendio y rayo, podr pactarse que los bienes cubiertos se paguen al valor real
del mercado o al valor de reposicin, definidos como:
i)
24
5. SEGUROS PRIVADOS
ii)
1)
2)
3)
4)
iii)
El SEGURO DE AUTOMOTORES
i. Coberturas Bsicas:
i)
ii)
iii)
iv)
1)
Responsabilidad civil por daos causados a la propiedad ajena, incluyendo los gastos
legales, siempre que dicha propiedad no se encuentre bajo el control, cuidado o custodia
del propio asegurado o de sus familiares.
2)
25
Cubre la responsabilidad civil por daos a terceros en sus personas, por muerte o lesin
corporal por el uso del vehculo asegurado. En caso de fallecimiento o convalecencia se
incluyen los gastos de entierro o curacin.
S el tercero afectado sufre incapacidad total o parcial permanente se cubre la
indemnizacin legal que debe pagar el asegurado, adems de los gastos en que se
incurran como resultado de la condena que l sufra.
Gastos mdicos para el Asegurado por tratamiento mdico o quirrgico a consecuencia de
las lesiones corporales que sufran dentro del vehculo, o saliendo o entrando al mismo.
ii. Otras Coberturas del Seguro de Automotores
Previa negociacin con el Asegurado, se cubre:
Responsabilidad Civil Cruzada: La cual se origina cuando dos vehculos propiedad del
Asegurado colisionan entre s; en este caso, la sociedad cubre los daos causados en los
dos automotores.
Cobertura Automtica para Nuevas Adquisiciones: S el Asegurado adquiere durante la
vigencia de la pliza nuevas unidades, bajo esta cobertura estas quedan automticamente
cubiertas por el resto de la vigencia.
Cobertura de Minoridad: Cubre los daos que por accidente se produzcan en el vehculo
asegurado, cuando ste sea manejado por un menor de 21 aos.
Gastos de Gra o Salvamento: Cubre los gastos por el transporte del vehculo accidentado
al taller de reparacin.
Cobertura para Equipos Especiales: Cubre la prdida o robo de equipo especial de radio
transmisor- receptor, de reproduccin de sonido de uso privado o para fines comerciales,
o de aire acondicionado, parrilla para carga o cualquier otro equipo especial.
Descuentos por buena experiencia: Establece que por la baja siniestralidad el asegurado
podr obtener un descuento por buena experiencia de acuerdo a los resultados anuales
de la pliza. En unos casos, se calcula estableciendo un porcentaje de siniestralidad con la
frmula siguiente:
26
Tabla de descuentos
20%
15%
5. SEGUROS PRIVADOS
Los contratos se ofrecen cobertura amplia cuando en ellos se expresa que cubren las
prdidas de la propiedad por cualquier accin dolosa de cualquiera de los empleados; y
bajo la modalidad de riesgo nombrado, cuando se expresa especficamente el riesgo
asegurado como robo, ratera, asalto, etc.
2)
Cobertura de Falsificaciones.
27
28
5. SEGUROS PRIVADOS
Si, al momento de ocurrir un siniestro, la suma asegurada fuese mayor o igual que el
valor real de los bienes a ese mismo momento, la indemnizacin ser igual al importe real
de los mismos daos, pero sin exceder al valor real de los bienes asegurados.
Las partes firmantes del contrato de comn acuerdo, podrn excluir de la pliza o con
posterioridad a la celebracin del convenio, la aplicacin de la regla proporcional40.
iv. El Siniestro.
Constituye la realizacin del evento previsto en el contrato y se define como la
materializacin del riesgo garantizando por el seguro.
Para que un suceso este cubierto por una pliza de seguro, debe cumplir:
a)
b)
El inciso segundo del artculo 1374 del Cdigo de Comercio, establece que el tomador del
seguro o el beneficiario, deber comunicar al asegurador que se ha producido el siniestro
dentro de un plazo mximo de cinco das, salvo que en el contrato de seguro se
establezca un plazo mayor.
Si el asegurado o el beneficiario no cumplen con la obligacin de avisar el siniestro en los
trminos anteriores, el asegurador podr reducir la prestacin debida hasta la suma que
hubiere importado si el aviso se hubiere dado oportunamente41.
Al producirse un siniestro, la responsabilidad del usuario del seguro no se limita
nicamente a la comunicacin porque debe utilizar los medios que tenga disponibles para
aminorar sus consecuencias porque de lo contrario, el asegurador podra reducir las
prestaciones del seguro en relacin al monto de los daos producidos y del grado de
accin del asegurado ante el evento.
Debe subrayarse que el Asegurado debe conservar los restos del bien daado y probar la
preexistencia de los objetos asegurados antes de producirse el siniestro, en virtud que el
asegurador tiene el derecho a pedir responsabilidades al causante del evento en el caso
que lo hubiera.
5.3 Seguros de Vida.
Las disposiciones legales sobre los seguros de vida, se presentan en los artculos 1458 al
1498 del Cdigo de Comercio, sin embargo no existen disposiciones especficas para
ciertas clases o planes de seguros como seguros de gastos mdicos, seguros universales y
otros a falta de una ley especfica del contrato de seguros o la actualizacin del cdigo
aludido.
Los seguros de vida por lo general, se clasifican as:
40
29
1)
2)
3)
4)
Seguros
Seguros
Seguros
Seguros
temporales a un ao plazo44.
temporales a 5, 10, 15 y 20 aos.
de vida entera; y
de vida entera con pagos limitados.
42
Derivadas del sistema de ahorro para pensiones. Las rentas vitalicias privadas a diferencia de las derivadas
de este sistema, tienen la caracterstica que se acumulan durante el plazo del pago de las primas hasta
alcanzar el monto suficiente para financiarlas, en el seguro social el monto lo constituye el valor que alcanza
la cuenta individual del afiliado que lo reserv al final de su vida laboral.
43
Unos autores los clasifican como Tradicionales.
44
Altamente atractivos para los asegurados por el monto de las primas bajas en los primeros aos de
vigencia; tienen la desventaja que el grupo de asegurados que se mantiene con el transcurso de los aos con
el seguro, corresponder a personas con problemas de salud que han optado por l por los montos altos de
sumas aseguradas; con el tiempo por lo tanto, se vuelven de alta siniestralidad sobre todo, si el contrato
contiene la clusula denominada de Renovacin Automtica.
30
5. SEGUROS PRIVADOS
La prima es cuantiosa con relacin a los seguros de proteccin, porque adems de ella,
incluyen un capital diferido que se entrega al final del plazo estipulado en la vigencia de la
pliza. El capital diferido lo paga el asegurado en la tarifa y la obligacin de la sociedad es
devolverlo al finalizar el plazo que estipulan en los contratos.
iv) Los Seguros de Vida Universales.
Son considerados como seguros de vida entera en el sentido que por lo general, no tienen
un plazo previamente establecido y la diferencia con los seguros clsicos es el pago de las
primas y los valores acumulados a favor del asegurado. En la prctica se encuentran
planes con vigencias previamente establecidas a cinco o ms aos al final del cual si el
asegurado esta vivo, se le paga el valor disponible a su favor.
En los seguros universales o flexibles el asegurado decide el monto de la prima que desea
pagar en funcin de una prima mnima y otra denominada programada que le ofrece la
sociedad; la mnima corresponder a la prima ms baja que la aseguradora ofrece con la
cual se mantiene vigente el seguro; y la programada, es la que se calcula en funcin del
rendimiento promedio de las inversiones que realiza la sociedad. Establece una tasa
garantizada y en otros contratos, tambin una discrecional en funcin del rendimiento que
la aseguradora obtenga de sus inversiones, luego es opcin de la aseguradora distribuirla
y de ah el trmino discrecional. En algunos casos con la prima mnima se garantiza un
inters menor que el que se ofrece con la prima programada.
Los seguros universales o flexibles son productos de inversin que producen rendimiento
en funcin de la prima que paga el asegurado, la cual genera un excedente despus de
cubrirse los gastos y la mortalidad del asegurado a la edad alcanzada que se denomina
fondo disponible a favor del asegurado.
En la cuenta o fondo disponible se abonan la prima y la rentabilidad devengada durante el
perodo, y se deduce el costo de la cobertura del riesgo asegurado y otros cargos si
hubiese. Combinan proteccin e Inversin a travs de variadas alternativas del portafolio
31
Pliza Tradicional
45
En el Salvador esta opcin no se comercializa, no obstante constituir una buena alternativa de venta que
permitira mayores espacios en la inversin de instrumentos financieros, as como la posibilidad de que los
usuarios obtenga mayores rendimientos.
46
Los valores acumulados en los pasivos derivados de los contratos, deben invertirse en instrumentos
financieros que escoge la aseguradora en los seguros clsicos, y el asegurado, en las opciones del Unit-Link.
47
El instrumento financiero, lo escoge el Asegurado de una lista que provee el Supervisor, con caractersticas
de rentabilidad y seguridad.
48
En el pas, el rescate opera despus que los contratos han estado vigentes por el perodo de 2 aos o
menos de acuerdo al Cdigo de Comercio, y se interpreta como el retiro anticipado del Valor efectivo de la
reserva matemtica acumulada a favor del Asegurado despus de dicho perodo.
49
Las reservas matemticas constituyen los pasivos derivados de los contratos de seguros de vida individual,
que se acumulan en la medida que transcurre los aos hasta la finalizacin de la vigencia.
32
5. SEGUROS PRIVADOS
Tasa Inters
Reserva
(Tcnico ms
Matemtica
Excedente)
Fondo Inicio
Ao
Costo
Cobertura
1
2
559.33
601.61
43.25
44.42
475.43
111.87
40.65
445.31
4.0%
4.0%
42.28
463.13
3
4
1,022.46
1,459.65
44.90
46.03
111.87
111.87
865.69
1,301.75
4.0%
4.0%
900.32
1,353.82
5
6
1,913.15
2,383.48
47.29
48.90
111.87
111.87
1,753.99
2,222.71
4.0%
4.0%
1,824.15
2,311.62
7
8
2,870.95
3,375.92
50.82
53.24
111.87
111.87
2,708.26
3,210.82
4.0%
4.0%
2,816.59
3,339.25
9
10
3,898.58
4,439.39
55.88
58.92
111.87
111.87
3,730.83
4,268.60
4.0%
4.0%
3,880.06
4,439.35
11
12
4,998.68
5,606.12
62.09
65.65
83.90
83.90
4,852.68
5,456.58
4.0%
4.0%
5,046.79
5,674.84
13
14
6,234.17
6,884.06
68.80
72.27
83.90
83.90
6,081.47
6,727.89
4.0%
4.0%
6,324.73
6,997.00
15
16
7,556.33
8,252.21
75.43
78.75
83.90
83.90
7,397.00
8,089.56
4.0%
4.0%
7,692.88
8,413.15
17
18
8,972.48
9,718.58
81.61
84.27
83.90
83.90
8,806.97
9,550.40
4.0%
4.0%
9,159.25
9,932.42
19
20
10,491.75
10,734.22
86.49
88.59
83.90
83.90
10,321.36
10,561.73
4.0%
4.0%
10,734.22
10,984.20
21
22
10,984.20
11,299.76
94.05
100.01
25.00
25.00
10,865.15
11,174.75
4.0%
4.0%
11,299.76
11,621.74
23
24
11,621.74
11,949.85
106.49
113.67
25.00
25.00
11,490.24
11,811.19
4.0%
4.0%
11,949.85
12,283.63
25
26
12,283.63
12,622.55
121.57
129.59
25.00
25.00
12,137.07
12,467.96
4.0%
4.0%
12,622.55
12,966.68
27
28
12,966.68
13,315.92
137.90
145.93
25.00
25.00
12,803.77
13,144.99
4.0%
4.0%
13,315.92
13,670.79
29
13,670.79
153.96
25.00
13,491.83
4.0%
14,031.50
Ao
Gastos
Neto
En Espaa, los instrumentos financieros se valoran a precios de mercado, utilizando los criterios definidos
en los principios Internacionales de Contabilidad. Aclaramos que es el nico plan de seguros que no cumple
con el carcter significativo del riesgo que define la norma en referencia, y que se trata en posteriores
captulos de estos apuntes.
34
5. SEGUROS PRIVADOS
1) El beneficio de accidentes.
Se emite para cubrir la muerte por accidente de cualquier naturaleza, excepto lesin
interna revelada mediante examen mdico que no sea consecuencia del accidente,
excluye adems el suicidio, homicidio doloso, guerra declarada o no, huelgas y tumultos
que ocasionen daos al asegurado. Para que opere se requiere que el siniestro sea
independiente de la voluntad del asegurado, por lo que la muerte accidental o la
desmembracin de miembros no se cubrir s son provocados por l.
El Cdigo de Comercio en el Art. 1490, establece que el asegurador estar obligado, aun
en caso de suicidio, cualquiera que sea su estado mental, si se verifica despus de dos
aos de la celebracin o rehabilitacin del contrato; disposicin que no aplica para la
cobertura de accidentes porque el suicidio es voluntario y no depende de un hecho
incierto.
En caso de accidente especial, las sociedades ofrecen pagar el doble o el triple de la suma
asegurada, cuando:
a)
b)
c)
35
36
5. SEGUROS PRIVADOS
Accidente como Peatn: Accidente que sufra el Asegurado mientras se conduce a pie, por
la va pblica a consecuencia de atropellamiento de un vehculo motor.
En los seguros de enfermedad o gastos mdicos se indemniza al asegurado cuando ste
contrae una enfermedad y sirve para cubrir la prdida econmica que le causa durante el
periodo que dura, as como el pagar los costes mdicos derivados de la misma: suele
cubrir:
a)
b)
c)
d)
e)
a)
b)
c)
d)
Responsabilidad
Responsabilidad
Responsabilidad
Responsabilidad
Responsabilidad
37
a)
b)
Si los daos son producidos por la negligencia del Asegurado procede el pago de la
indemnizacin, y si se produce por conducta dolosa o provocada por ste presuntamente
se exonerara a la Aseguradora del desembolso de la indemnizacin.
5.6 Contratos de Seguros Privados.
Al ser el contrato un acuerdo de libre voluntad entre los contratantes en el que se definen
una serie de obligaciones por ambas partes, deber demostrar caractersticas
relacionadas a:
a)
b)
c)
d)
e)
Relacin duradera.- Duracin permanente entre las partes durante la vigencia del
contrato51.
Adhesin.- El asegurado se limita a aceptar o rechazar adherirse al condicionado del
contrato propuesto por el asegurador52.
Bilateral.- Intervienen dos personas53 con obligaciones diferentes.
Oneroso.- Hay un inters econmico por ambas partes.
Aleatorio54.- Depende de un hecho improbable, incierto..
51
Dentro de las personas obligadas a mantener una relacin permanente se encuentran los agentes de
seguros porque prestan el servicio de asesorar a los asegurados en el contenido de los contratos y prcticas
de seguros.
52
El Art. 47 de la Ley de Sociedades de Seguros, determina que los modelos de plizas de seguros se
depositarn en la Superintendencia, antes de su comercializacin, lo cual supone el diseo de formularios de
acuerdo al plan de seguros que operar la sociedad; en tal sentido, el asegurado debe adherirse a estos, sin
opinar al respecto.
53
Jurdicas o naturales.
54
Desde el punto de vista tcnico, el contrato deja de ser aleatorio cuando se limita y cuantifica el riesgo, es
decir, conocer con antelacin la posible realizacin del evento; por ejemplo, a travs de las tablas de
mortalidad es posible determinar los fallecimientos de las personas a determinadas edades; en tal sentido, la
prdida esperada se conoce anticipadamente y con ello, se prev las primas u otras tcnicas como la
dispersin de riesgos.
38
5. SEGUROS PRIVADOS
Desde este punto de vista tcnico no es aleatorio o a la suerte porque con las estadsticas
y el uso de las probabilidades el riesgo se cuantifica y es posible valorarlo en trminos
monetarios convirtindose en riesgo no aleatorio.
El Cdigo de Comercio en el Art. 1352 establece que el contrato de seguros sus adiciones
o reformas se probarn con los documentos que se indican en el captulo X del mismo
cdigo, refirindose entre otros a la pliza de seguros y solicitud.
El Art. 47 de la Ley de Sociedades de Seguros instruye que los modelos de las plizas de
seguros deben redactarse en idioma castellano, con claridad y evitando letra minscula
para facilitar su lectura.
Tambin el literal c) del Art. 4 del Reglamento de la Ley de Proteccin al Consumidor,
establece que los contratos de adhesin deben redactarse con caracteres legibles a simple
vista no menor a 10 puntos.
1. La Solicitud.
Es la base del contrato de seguros porque mediante ella el asegurado declara el estado
del bien asegurar o su estado de salud, s miente produce dolo y los efectos del contrato
se anulan. El Art.1348 del Cdigo de Comercio instituye que a la solicitud debe agregarse
el texto ntegro de las condiciones generales de la pliza y que sta es la base el contrato.
Por su lado el Art. 1369 del mismo Cdigo, dice que el que solicite un seguro est
obligado a declarar por escrito al Asegurador de acuerdo con el cuestionario que ste le
someta todos los hechos que tengan importancia para la apreciacin del riesgo, los cuales
se obtienen en el formulario de la solicitud o declaraciones adicionales que requieren las
aseguradoras.
2. La Pliza (Condiciones Generales)
Es la Ley general del contrato de seguros mediante la cual se establecen las condiciones
generales que lo regirn.
En otros pases se establecen clusulas comunes para riesgos iguales con la finalidad de
especificar claramente el riesgo cubierto o para definir aquellos excluidos de la cobertura.
El literal c) del Art. 10 del Reglamento de la Ley de Proteccin al Consumidor, determina
que, tratndose de seguros, corresponder especificar en los contratos los riesgos
cubiertos y los excluidos.
3. Los Anexos o Endosos
A travs de estos documentos se realiza modificaciones y/o adiciones a los contratos.
5.7 Las Modalidades de los Contratos de Seguros.
Los seguros de daos y los seguros de vida, ofrecen al pblico plizas individuales,
familiares y de grupo o colectivas.
39
55
40
5. SEGUROS PRIVADOS
41
6
DISPOSICIONES LEGALES APLICABLES.
Las sociedades de seguros son instituciones reglamentadas porque operan dinero del
pblico y a diferencia de los Bancos, se constituyen en captadoras de primas derivadas
del ingreso no consumido por los asegurados que tienen capacidad para comprar seguros.
Captan pequeas cantidades (Primas) y pagan sumas importantes (Sumas aseguradas),
con lo cual dinamizan la economa del pas constituyendo la administracin de los riesgos
de otros, en el principal pilar del negocio asegurador, por esto, la actividad aseguradora
debe ser legislada apropiadamente por lo que no debe inferirse que las operaciones que
realizan son iguales a las efectan las entidades financieras bancarias o no bancarias
porque difieren sustancialmente56.
Se describe el marco aplicable al sector asegurador. La Ley de Sociedades de Seguros y
su Reglamento, el Cdigo de Comercio57, Ley de la Supervisin y Regulacin del Sistema
Financiero, entre otras que, por su importancia en el tema, tratan el desarrollo de la
actividad se destacarn en los siguientes apartados, por lo que no se tocan con
profundidad otras por lo extenso que resultara lo cual no es el propsito de estos
apuntes.
Las principales disposiciones que regulan la actividad son:
a)
b)
c)
d)
e)
f)
g)
h)
Los bancos captan ingresos no consumidos por el pblico en concepto de depsitos que generan la
obligacin de restituirlos con el reconocimiento de los intereses estipulados (banca tradicional); las
aseguradoras administran los recursos previendo que los eventos no se produzcan y si se realizan,
pronosticando que los efectos no afecten su solvencia al pagar las indemnizaciones, las cuales no son
equivalentes a los ingresos percibidos como el caso de los bancos.
57
Ttulo X Contrato de Seguro
43
Por su parte en los Arts. 27 y 28, se regulan los crditos afines en el sentido que las
sociedades y filiales no podrn tener en su cartera crditos otorgados a personas
naturales o jurdicas vinculadas directa o indirectamente con la propiedad de la respectiva
institucin.
Los artculos del 29 al 32 contienen las disposiciones sobre la solvencia que debern
mantener las aseguradoras, define los porcentajes y el contenido del patrimonio neto
mnimo para este propsito58.
Los Arts. 33, 34, 35 y 36 tratan acerca de las reservas59 que deben constituir y los
requerimientos, diversificacin y el lmite de la inversin. Las inversiones conforme a las
disposiciones legales debern realizarse procurando la seguridad de las operaciones
realizadas, liquidez y la diversificacin de riesgos hasta los lmites que fija en los
instrumentos y activos el artculo 34 ya citado, por lo que no permite la discrecionalidad
en su eleccin.
El Art. 37 dispuso que en Reglamento debiera establecerse la forma, metodologa y
periodicidad en que se efectuarn las valoraciones de las inversiones y su respectivo
registro contable, tomando como base el precio de mercado, el costo de adquisicin u
otros procedimientos internacionalmente aceptados.
El Art. 38 limita la inversin que exceda del patrimonio neto mnimo que deber invertirse
en acciones de sociedades de conformidad con los artculos 10 y 55 de la Ley, en los
activos sealados en el artculo 34, a los cuales se les aplicar los lmites que prev el
artculo 35 y en bienes muebles y otros activos necesarios para desarrollar sus
actividades.
Adems reglament acerca de la valoracin de bienes inmuebles y cuando fuese
necesario valorar bienes recibidos en garanta, se requerir que tales valoraciones se
efecten por peritos inscritos en la Superintendencia, quienes debern reunir los
requisitos mnimos de independencia, solvencia moral y econmica, de conformidad a lo
determinado en el reglamento60.
El captulo IV regula la inscripcin de los reaseguradores y corredores de reaseguro
extranjeros en el registro que al respecto lleva la Superintendencia. El capitulo V dispone
acerca de la comercializacin de los productos de seguros, estableciendo en el Art. 45 que
las tarifas de seguros, reaseguros y dems servicios sern establecidas libremente de
conformidad a las bases tcnicas aplicables61 y que permitan cubrir los riesgos que
ofrezcan a sus asegurados.
El Art. 50 contiene la regulacin de los Intermediarios de Seguros, agentes dependientes,
agentes independientes y corredores de seguros, y dispone que sern las personas
58
61
Las bases tcnicas relacionadas a los factores utilizados para la determinacin de las primas
puras de riesgo, como tablas de mortalidad, estadsticas y criterios actuariales.
44
tendr facultades para verificar el cumplimiento de estos requisitos mnimos; los auditores
externos debern colaborar brindando informacin y certificacin sobre los asuntos
propios de su labor cuando ella lo solicite en el desarrollo de su funcin de fiscalizacin.
El captulo III estipula lo concerniente a las modificaciones de los pactos sociales, el
captulo IV la transparencia o cesin de cartera de crdito o seguros a otras entidades62, y
el Capitulo Sexto, Captulo nico, la Conciliacin instituyendo en el Art. 99 que en caso de
discrepancia del asegurado o beneficiario con la sociedad de seguros, en el pago de un
siniestro el interesado acudir ante la Superintendencia y solicitar por escrito que se cite
a la sociedad de seguros a una audiencia conciliatoria, y el Art. 105 seala que ningn
tribunal admitir demanda alguna contra una sociedad de seguros si el demandante no
declara que ante la Superintendencia se agot el procedimiento.
El Ttulo Sptimo trata las disposiciones especiales, transitorias y las que derog con su
emisin la Ley.
6.2 Reglamento de la Ley de Sociedades de Seguros.
El objeto del reglamento es desarrollar la Ley antes precitada y norma las operaciones
entre partes vinculadas, las reservas tcnicas, clasificacin y valorizacin de los activos,
reaseguradores y la autorizacin de intermediarios de seguros. Ampla las disposiciones
de la Ley por lo que no se profundiza en los contenidos de los captulos.
nicamente se destaca el captulo IV relativo a las reservas tcnicas, que establece que
las reservas de riesgos en curso se calcularn sobre los ingresos mensuales por primas
netas mediante el mtodo de los veinticuatroavos.
Con relacin a las reservas matemticas, los artculos del 19 al 22 instituyen los requisitos
tcnicos para su constitucin tales como: mtodos de clculo para los seguros de vida
clsica, tabla de mortalidad e inters tcnico, los cuales podrn modificarse siempre que
lo sustenten ante la Superintendencia del Sistema Financiero63.
El reglamento establece en los artculos 29 al 33 los requisitos que deben cumplir las
aseguradoras para inscribir a sus reaseguradores en el registro que para el caso lleva la
Superintendencia. Asimismo, los artculos del 34 al 46 establecen todos los requisitos que
deben reunir los intermediarios de seguros para ejercer esta actividad.
62
Acuerdo en virtud del cual una entidad aseguradora (cedente) cede a otra (cesionaria) la totalidad de sus
contratos de seguro vigentes (cesin total), o bien solo los referidos a varios ramos, a uno de estos o parte de
l (cesin parcial), conforme a lo dispuesto por la normativa aplicable. De acuerdo con la legislacin espaola
vigente, la cesin de cartera debe ser autorizada por el Ministerio de Economa y Hacienda y formalizada en
Escritura Pblica, teniendo como principal efecto el de que la cesionaria sustituye legalmente a la cedente en
todos los derechos y obligaciones derivados de los contratos cedidos. Tambin se denomina cesin de cartera
al acto por el que la entidad cedente traspasa parte de sus riesgos a su reasegurador en virtud de un contrato
de reaseguro. Diccionario Mapfre de Seguros
63
Normas para la Constitucin de las Reservas Tcnicas de las Sociedades de Seguros NCS-011
46
47
El Art. 1367, define que la indemnizacin es exigible 30 das despus que la sociedad
conoce el fundamento de la reclamacin, refirindose al conocimiento de las causas que
motivan la reclamacin; si se trata de riesgos no cubiertos a pesar de haberse realizado el
evento, la aseguradora podr desistir del pago de la prestacin.
El Art. 1370, establece que el dolo o culpa grave en las declaraciones da derecho al
Asegurador para pedir la rescisin del contrato. S el proponente del seguro miente al
llenar la solicitud y posteriormente ocurre el siniestro, la compaa tiene el derecho de
rescindir el contrato por dolo del Asegurado.
El Art. 1373, se refiriere a la agravacin esencial del riesgo y establece que el Asegurado
deber comunicar a la compaa las agravaciones esenciales del riesgo durante el curso
del seguro dentro de los tres das siguientes al momento que los conozca. S el asegurado
omite el aviso la indemnizacin se pagar en proporcin al aumento del riesgo. La
disposicin no establece que la sociedad rescindir o cancelar el contrato de seguros.
El Art. 1383 y el Art. 1384, disponen acerca del tiempo de prescripcin del contrato de
seguros definiendo que este correr siempre que los interesados tengan conocimiento de
la realizacin del siniestro y del derecho a su favor.
El Art. 1485, establece que el asegurado que ha cubierto dos anualidades consecutivas, y
se deja de pagar las primas la pliza se convierte automticamente en un seguro saldado.
i. El Seguro Saldado.
En esta clase de seguros la suma originalmente contratada se reduce a una cantidad
menor manteniendo la vigencia de la pliza, se conocen como seguros de prima nica
porque el valor acumulado en la reserva a favor del usuario es la que se utiliza para el
pago de la prima.
Supongamos el siguiente Ejemplo:
Suma asegurada $ 100,000.00.
Vigencia: 10 aos.
Deja de pagar primas despus de 3 aos, cubri 3 anualidades y acumulo en la reserva
matemtica la cantidad de $ 5,000.00.
Con el valor de la reserva equivalente a $ 5,000.00 actuarialmente solo alcanzar a
comprar una suma asegurada de $ 15,000.00 por el trmino restante de 7 aos perodo
de vigencia que tender el seguro saldado. La prima es nica se toma del monto
alcanzado por la reserva, disminuyendo la suma asegurada del monto original de $
100,000.00 a $ 15,000.00.
ii.
El Seguro Prorrogado.
En los contratos de los seguros de vida individual se establece que si el asegurado lo
desea en lugar de optar por un seguro saldado, puede escoger un seguro prorrogado en
el cual la suma asegurada se mantiene pero por un plazo menor a la vigencia.
Si tomamos el ejemplo anterior, la suma asegurada de $ 100,000.00 se mantendra pero
con el monto que la reserva a su favor alcance a comprar actuarialmente, para el caso, el
48
49
50
El Art. 40 instituye las medidas preventivas que tomar el supervisor en el caso que un
integrante del sistema financiero muestre dificultades para cumplir las relaciones tcnicas
que le sean aplicables, o exhiba un deficiente manejo de los riesgos que puedan afectar
su nivel de liquidez, solvencia o la integridad de los mercados.
Los artculos del 43 al 50 tratan la infracciones y sanciones, los Arts. 54 al 72 el
procedimiento sancionador y recursos, los artculos del 73 al 76 la Intervencin
Administrativa y Liquidacin, los artculos 76 al 82 los registros que llevar la
superintendencia como accionistas, peritos, intermediarios de seguros, agentes
corredores de bolsa, auditores externos, entre otros.
Los artculos 83 al 98 las generalidades sobre la superintendencia y el personal, el
captulo III referido a los artculos 99 y 100 la regulacin tcnica mediante los cuales el
Banco Central de Reserva ser responsable de la aprobacin del marco normativo
aplicable al sistema financiero, funcin que antes de la emisin de la ley, la ejerca la
superintendencia del sistema financiero.
Los captulos IV, V y VI, finalmente se refieren a las disposiciones especiales, transitorias
y derogatorias y vigencia.
6.5 Ley contra el Lavado de Dinero y activos.
Con la emisin de esta Ley se ha instituido a las compaas de seguros la obligacin de
reportar a la Superintendencia del Sistema Financiero, los pagos que realicen a
consecuencia de la realizacin de los siniestros.
Debern por lo tanto, segn el segundo inciso del Art. 9 informar a la Superintendencia
de todos los pagos que se realicen en concepto de indemnizacin en exceso de
500,000.00 o su equivalente en dlares de los Estados Unidos de Norte Amrica. El
resto de disposiciones aplicables se determinan en instructivo emitidas al efecto.
6.6 Ley de Integracin Monetaria
Las sociedades de seguros como parte integrante del sistema financiero estn obligadas a
expresar las plizas de seguros y sus registros contables en dlares de los Estados Unidos
de Amrica de conformidad al Art. 9 de la Ley. En tal sentido, todas las operaciones
relacionadas a colones se expresan en dlares de Estados Unidos de Amrica.
6.7 Ley de Proteccin al Consumidor y su Reglamento
El objeto de esta ley es proteger los derechos de los consumidores a fin de procurar el
equilibrio, certeza y seguridad jurdica en sus relaciones con los proveedores64. Dentro
del sector asegurador, los asegurados se constituyen en consumidores de productos de
seguros y por tanto, las disposiciones contenidas en la ley en referencia, en lo pertinente
les son aplicable.
El Art. 4, establece los derechos Bsicos de los Consumidores y resaltan que deben recibir
del proveedor la informacin completa, precisa, veraz, clara y oportuna. Al respecto, en el
caso de los seguros, quienes inician el primer contacto con los consumidores son los
64
51
52
la certificacin otorgada por la Superintendencia, podrn ejercer la intermediacin de seguros siempre que
suscriban contratos de naturaleza mercantil con las aseguradoras
67
Personas Independientes que ejercen la comercializacin de seguros con varias aseguradoras, en el pas, se
constituyen en sociedades que se dedican al asesoramiento y a la colocacin de seguros.
68
Los Comercializadores masivos conforme al Art. 51.- estn referidos a cualquier empresa o sociedad
inscritas en el registro que lleva la Superintendencia, previa celebracin de los convenios a que haya lugar,
siempre que la contratacin por parte del cliente sea voluntaria y que se trate de plizas que sean idneas
para su comercializacin masiva. En todo caso, la Sociedad por medio de la cual se comercializa el seguro,
deber proporcionar informacin a los usuarios en la que se aclare que la responsabilidad por los seguros
tomados es de la sociedad de aseguradora.
53
I.
APERTURA DE ESTABLECIMIENTOS
1.
2.
1.
2.
3.
CONTROLES FINANCIEROS
1.
Normas para el Clculo del Patrimonio Neto Mnimo de las Sociedades de Seguros
(NPS3-01)
Normas para el Control de la Diversificacin de las Inversiones de las Sociedades de
Seguros (NPS3-02)
Normas Sobre Crditos a Personas Vinculadas con una Sociedad de Seguros (NPS303)
2.
3.
OTRAS NORMAS
II.
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
54
9.
10.
11.
III.
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
9.
10.
11.
12.
13.
14.
15.
16.
17.
18.
55
7
LAS INVERSIONES DE LAS ASEGURADORAS.
El Art. 34 de la Ley de sociedades de seguros establece que stas podrn invertir en
valores emitidos por el estado tales como bonos y otra clase de ttulos, acciones de
empresa privadas, crditos y descuentos; y en prstamos con garanta de las plizas69.
No obstante que pueden ejercer todas esas operaciones, las ms usuales son la inversin
en ttulos valores, los prstamos ordinarios (similares a los bancarios) y los prstamos con
garanta de las plizas de seguros de vida individual.
7.1 Inversin en Ttulos Valores
En los mercados de valores existe una cantidad importante de ttulos que contablemente
son denominados por las normas internacionales como instrumentos financieros. Los
ttulos primarios referidos a Depsitos del pblico, Proveedores, Obligaciones por
Prstamos (por pagar a otro banco) y Emisin de obligaciones negociables, son
instrumentos financieros.
Los secundarios estn relacionados a garantas como opciones, futuros y swaps,
conocidos como derivados por la existencia de un contrato que garantiza tasas de inters
o precios de productos o mercancas en el futuro. Las opciones el precio futuro de
mercancas y los swaps el precio de un instrumento financiero. Ambas clases con la
aportacin de una prima o comisin amparan la estabilidad de las tasas de inters o
precios de las mercancas en el futuro.
La comercializacin de estos productos se mantiene poco desarrollada en el mercado de
valores del pas pero con la globalizacin y las adquisiciones de empresas por parte de
otras extranjeras llegarn productos de esta naturaleza que debern contabilizarse
conforme a las normas internacionales de contabilidad70.
La adquisicin de los instrumentos financieros se realiza al costo de adquisicin y se
valoran conforme a las normas para la contabilizacin y valorizacin de los ttulos valores
de la cartera de las inversiones NCB-016, emitidas por la Superintendencia del Sistema
Financiero.
El Art. 7 de las normas antes referidas, establece que los ttulos valores que se adquieran
se deben contabilizar al costo de adquisicin neto de gastos de corretaje, comisiones y
69
Prstamos otorgados con recursos de los asegurados hasta el lmite del valor efectivo que contienen las
reservas matemticas; la garanta es el valor efectivo porque al consumirse, se cancela y la pliza
correspondiente. Si el prstamo se encuentra activo, la vigencia de la pliza tambin se mantiene, por esta
razn constituyen valores garantizados que evitan la caducidad de las plizas.
70
NIC-39, referida al reconocimiento y valuacin de instrumentos financieros.
56
otras erogaciones relacionadas con la compra inicial, y las valorizaciones71, al final de cada
mes con los mtodos que describe la norma.
El mtodo anterior compara el valor contable de los ttulos valores con el valor de
mercado entendindose por valor de mercado, el promedio simple de las transacciones
ocurridas en las ltimas cuatro semanas.
Si el valor de mercado resulta menor que el valor contable, este ltimo se corregir
creando una estimacin o provisin en la cuenta complementaria de activo que
corresponda; cuando se presente el caso contrario, se mantendr el valor contable72.
Los ttulos valores sin cotizacin en el mercado burstil salvadoreo y sin clasificacin de
riesgo del instrumento o del emisor, deben evaluarse a su valor presente que consiste en
ajustar el valor contable de los ttulos valores utilizando como tasa de descuento
equivalente al promedio simple que resulte de la tasa promedio ms alta del mes
inmediato anterior de los ttulos valores emitidos por el Banco Central de Reserva
negociados en el mercado secundario de la Bolsa de Valores, segn las estadsticas de la
Bolsa de Valores y la tasa promedio de las operaciones activas que publica el banco antes
citado.
Las normas internacionales73 determinan que la valuacin de los activos se realizar con
tasas de inters efectivas y con flujos de fondos futuros como se ejemplifica a
continuacin:
Supongamos que la Aseguradora la Buena Esperanza adquiere con fecha 31 de diciembre
de 2009, un bono por US $ 50,000.00, con tasa nominal del 9% y a una tasa efectiva del
10% con vencimiento al 31 de diciembre de 2013; los intereses de pagarn al 31 de
diciembre de cada ao, adems, el bono no est dispuesto para la venta y no hay precio
cotizado en el mercado activo. Por tal razn, se requiere registrar contablemente el bono
a costo amortizado y reconocer los intereses efectivos al vencimiento.
Datos:
Valor nominal del bono US
$ 50,000.00
Intereses nominales US
$ 4,500.00 50,000 * 9%
Plazo al vencimiento
5 aos
Tasa Efectiva
10%
Factor de descuento del valor principal a tasa efectiva =
Flujo futuro de fondos
= 4500 1 4500 2 4500 3 4500 4 4500 5
1 0.1 1 0.1 1 0.1 1 0.1 1 0.1
1 0.15
0.621
17,058.54
57
Flujo
17,058.54
3.79
Monto..de..Intereses 4,500.00
3.79 x 4,500.00
0.621 x 50,000.00
Valor del bono a valor presente
Valor de Adquisicin
Diferencia
$
$
$
$
$
17,058.54
31,046.07
48,104.61
50,000.00
1,895.39
Registro Propuesto74:
X1
Inversiones
Gastos por Remanentes por Descuento
por Aplicar
48,104.61
1,895.39
50,000.00
Disponibilidades
Sumas
50,000.00
50,000.00
Registro de Bono adquirido a la par con tasa nominal del 9% y tasa efectiva del
10%; registrado a valor razonable dispuesto al vencimiento y reconocido al
costo amortizado
Para registrar los valores aplicables al remanente derivado del descuento, debe disearse
la tabla de valorizacin de inversiones a precio de mercado como la que se muestra a
continuacin:
Tabla de valorizacin de la cuenta inversiones
Ingresos
Efectivo
Amortizacin
por intereses
Recibido
Remanente
Valor en Libros
aumento
Ao
01/01/2009
1.895
75
4,500.00
310.46
3.170
4,810.46
76
48,104.61
48,415.0777
01/12/2009
01/12/2010
4,841.51
4,500.00
341.51
2.487
48,756.57
01/12/2011
4,875.66
4,500.00
375.66
1.736
49,132.23
01/12/2012
4,913.22
4,500.00
413.22
0.909
49,545.45
01/12/2013
4,954.55
4,500.00
454.55
24,395.39
22,500.00
1,895.39
74
50,000.00
La propuesta solamente es para los propsitos de los apuntes porque la Superintendencia podr definir otro
mtodo.
75
48,104.61 x 10%
4
76
14500
0.1
77
58
4500
4500
4500
Con los valores de la tabla, la valorizacin debe registrarse al final de cada ao hasta
igualar el precio nominal del ttulo:
31 de diciembre de 2009
Cuentas
Disponibilidades
Inversiones
Ingresos por Remanentes de
Descuento por Aplicar
Intereses Financieros
Sumas
Efectivo recibido y amortizacin
del remanente por aplicar
registrado en la adquisicin del
bono
X2
DEBE
$
$
31 de diciembre de 2010
Cuentas
Disponibilidades
Inversiones
Ingresos por Remanentes de
Descuento por Aplicar
Intereses Financieros
Sumas
Valor recibido de bono a
vencimiento registrado en la
adquisicin al costo amortizado.
HABER
4,500.00
310.46
4,810.46
$
$
$
310.46
4,500.00
4,810.46
X3
DEBE
$
$
HABER
4,500.00
341.51
4,841.51
$
$
$
341.51
4,500.00
4,841.51
31 de diciembre de 2011
X4
Cuentas
Disponibilidades
Inversiones
Ingresos por Remanentes de
Descuento por Aplicar
Intereses Financieros
Sumas
Valor recibido de bono a
vencimiento registrado en la
adquisicin al costo amortizado.
DEBE
$
$
HABER
4,500.00
375.66
4,875.66
$
$
$
375.66
4,500.00
4, 875.66
31 de diciembre de 2012
X5
Cuentas
Disponibilidades
Inversiones
Ingresos por Remanentes de
Descuento por Aplicar
Intereses Financieros
Sumas
Valor recibido de bono a
vencimiento registrado en la
adquisicin al costo amortizado.
DEBE
$
$
HABER
4,500.00
413.22
4,913.22
$
$
$
413.22
4,500.00
4,913.22
59
X6
Cuentas
Disponibilidades
Inversiones
Ingresos por Remanentes de
Descuento por Aplicar
Intereses Financieros
Inversiones
Sumas
Liquidacin de bono con
vencimiento al 31/12/2008, con
tasa nominal del 9%
DEBE
$ 54,500.00
$
454.55
HABER
$
$
$
$
454.55
4,500.00
50,000.00
54,954.55
(5 ejercicios)
Debe
Haber
Debe
$
Haber
01/01/2009
48,104.61
31/31/2009
310.46
310.46
31/12/2010
341.51
341.51
31/12/2011
375.66
375.66
31/12/2012
413.22
413.22
31/02/2013
454.55
50,000.00
454.55
50,000.00
50,000.00
1,895.39
1,895.39
1,895.39
60
Monto: $ 10,000.00
Plazo: 3 aos
Cuota
$ 465.00
Tasa: 18%
Recargos:
1% por el trmite sobre el monto.
Honorarios del abogado $ 150.00
Fecha de pago: 15 de cada mes.
DEBE
$ 10,000.00
HABER
$ 10,000.00
20 de agosto.
Cuentas
(Activo) Prstamos Personales
DEBE
$ 10,000.00
HABER
Ingresos)
Comisiones
por
trmite
(Pasivo) Cuentas por pagar
(honorarios)
Disponibilidades
$ 100.00
$ 150.00
$ 9,750.00
Desembolso
de
crdito
aprobado el 18 de agosto.
X
Cuentas
Crditos
Pendientes
de
desembolso
Disponibilidad
de
crditos
aprobados
Reversin de cuentas por
prstamos desembolsados
DEBE
$ 10,000.00
Cuentas
Documentos
custodia
DEBE
$ 10,000.00
HABER
$ 10,000.00
X
recibidos
en
HABER
61
Orden
por
recibidos
el
$ 10,000.00
en
31 de agosto.
Cuentas
(Activo) Productos por Cobrar
(Ingresos)Productos
Financieros Indirectos
10,000.00 x11x18%
Registro
365
DEBE
$ 54.25
HABER
$ 54.25
de
intereses pendientes
15 de Septiembre.
X
Cuentas
(Caja) Disponibilidades
(Activo) Productos por Cobrar
(Ingresos)Productos
Financieros Indirectos
(Activo) Prstamos Personales
Registro del pago de cuota 1
DEBE
$ 465.00
HABER
$ 54.65
$ 73.97
$ 336.38
Supongamos que el usuario del crdito cae en mora en la primera cuota con tres das, y
que el pago debera haberse realizado el 15 de enero. Asumamos adems que el
prstamo es por el monto de $ 10,000.00 y que se otorg el 20 de diciembre; la mora es
del 3% sobre la cuota pendiente.
31 de diciembre.
Cuentas
(Activo)Productos por Cobrar
Ingresos)
Productos
Financieros Indirectos
Registro
intereses
de
estimacin
DEBE
$ 54.25
HABER
$ 54.25
de
10,000x11x18%
365
Da 18 de enero.
X
Cuentas
(Activo) Disponibilidades
(Activo) Productos por Cobrar
(Ingresos)
Productos
Financieros Indirectos
62
DEBE
$ 465.00
HABER
$ 54.65
$ 88.76
(Ingresos)
Productos
Financieros por mora
(Activo) Prstamos Personales
0.12
$ 321.47
63
9,678.53x18% x90
429.56
365
La norma establece que los intereses pendientes de cobro deben controlarse y registrarse
mediante cuentas de orden, pero no determina como trasladarlos a dichas cuentas por lo
que para propsito de estos apuntes, afectaremos la cuenta utilidades no distribuibles en
virtud de que el Art. 18 de la Ley de Sociedades de Seguros dispone que al cierre del
ejercicio anual, las sociedades de seguros retendrn de sus utilidades, despus de la
reserva legal, una cantidad equivalente al monto de los productos pendiente de cobro
neto del saneamiento de reservas:
X
Cuentas
(Patrimonio) Utilidades no
Distribuibles
(Activo)Intereses Pendientes
de Cobro
Reversin
de
intereses
pendientes por mora de ms
de 90 da del crdito # 020.
DEBE
$ 429.56
Cuentas
Cuentas de Control Diversas
DEBE
$ 429.56
HABER
$ 429.56
X
HABER
$ 429.56
El siguiente mes despus de trasladarse el valor de los intereses, debe llevarse el control
de stos en las cuentas de orden, como se presenta a continuacin:
X
Cuentas
Cuentas de Control Diversas
Cuentas de Orden de Control
por el contrario
9,678.53 x 18% x 30
365
DEBE
$ 143.18
HABER
$ 143.18
64
cuotas de capital o de intereses con mora superior a noventa (90) das deben trasladarse
de cartera vigente a cartera vencida.
Los intereses provisionados y los que en el futuro se devenguen deben controlarse en la
cuenta de orden Intereses de Prstamos Vencidos, mientras exista morosidad.
Por lo anterior la cartera de prstamos vigentes registrada en la cuenta de activo como
Prestamos hasta un ao o ms de un ao, debe reclasificarse mediante la partida:
Cuentas
Prestamos Vencidos
Prstamos a mas de un Ao
DEBE
$
HABER
$
7.3 Los Prstamos con garanta de las Plizas de Seguros de Vida a largo Plazo.
Segn el Art. 1486 del cdigo de comercio el asegurado que hubiere cubierto las primas
correspondientes a dos periodos consecutivos, tendr el derecho al valor de rescate
equivalente al 95% de la reserva matemtica.
El valor de rescate sirve adems para conferir prstamos con garanta de las plizas para
evitar su caducidad, y de esta manera las sociedades otorgan los denominados:
a) Prstamos directos.
b) Prstamos automticos.
Los primeros operan retiros de efectivo, y el segundo, un mecanismo diseado para evitar
la caducidad de las plizas que permite pagar las primas pendientes a cargo del
asegurado.
El literal n) del Art. 34 de la Ley de Sociedades de Seguros, establece que las
Aseguradoras podrn invertir en Prstamos con garanta de plizas de seguros de vida
hasta por su valor de rescate, lo que significa que no podrn otorgarse con valores
superiores a los montos acumulados en las reservas matemticas a favor de los
asegurados.
Por constituir un derecho de los asegurados en las plizas de seguros se dispone que
debe anexarse a las condiciones del contrato los valores garantizados, entre otros, los
valores de rescate como lo establece el ordinal IV del Art. 1459 del Cdigo de Comercio78.
78
Art. 1459.- La pliza de seguro de personas, adems de los requisitos del artculo 1353, deber contener
los siguientes: IV.- En su caso, los valores garantizados.
65
Prstamo Directo
1
DEBE
$
HABER
DEBE
$
Productos
de
HABER
intereses
c) El Pago.
Cuentas
(Activo) Disponibilidades o
Caja
(Activo) Productos por Cobrar
(Activo)
Prstamos
Garanta de las Plizas
DEBE
$
HABER
con
II.
66
DEBE
$
HABER
DEBE
$ 5,000.00
HABER
$ 5,000.00
Cuentas
(Activo)
Prstamos
con
garanta de las Plizas
Primas por Cobrar Renovacin.
DEBE
$ 5,000.00
HABER
$ 5,000.00
Con fecha 31 de octubre, nos comunican que el asegurado sufre un accidente que gener
$ 10,170.00 de gastos mdicos; adems, nos manifiestan que l desea retirar la reserva
matemtica por medio de rescate.
Los gastos mdicos se encuentran desglosados as:
Medicamentos
Servicios Profesionales
Ciruga
Totales
IVA
Total
$
$
$
$
$
$
2,850.00
350.00
5,800.00
9,000.00
1,170.00
10,170.00
13%
13%
13%
=
=
=
=
370.50
45.50
754.00
1,170.00
67
X
Cuentas
(Gastos) Siniestros ocurridos
DEBE
$ 9,000.00
(Activo) I.V.A
(Gastos) Rescates
(Ingresos) Intereses Seguros
(Activo)
Prstamos
con
garanta de Pliza
(Activo) Disponibilidades
Registro de siniestro y rescate
de pliza, el rescate se
aprueba con el 95% de la
reserva matemtica.
$ 1,170.00
$ 23,750.00
HABER
$
36.66
$ 5,000.00
$ 28,883.34
X
Cuentas
DEBE
Cuentas de Orden por Contra
$ 200,000.00
Responsabilidad por Plizas
Emitidas
Registro en cuentas de orden por las
responsabilidades asumidas.
HABER
$ 200,000.00
a) El Sr. Luis Castillo solicita prstamo con garanta de plizas sobre el valor de la
reserva matemtica de su pliza que asciende a $ 40,000.00.
b) Despus del anlisis del caso, se concede el prstamo con una tasa de inters del
14% anual.
c) Los dependientes del Sr. Castillo notifican su fallecimiento con fecha 18 de enero del
2014, y solicitan el valor de la suma asegurada de $ 300,000.00
d) Al verificar, el departamento de reclamos observ que el Sr. Castillo cancel la prima
que le corresponda pagar el 15 de octubre de 2013 por la cantidad de $ 3,500.00,
mediante crdito automtico que se le concedi al 12% sobre la reserva.
Se pide registrar las operaciones de la cancelacin del siniestro al 18 de enero de 2014.
2
68
69
8
LA PRIMA.
8.1 Definicin.
Unos autores la definen como la aportacin econmica que ha de satisfacer el contratante
del seguro contra la prestacin de la cobertura que le ofrece la sociedad de seguros.
Art. 1362 del Cdigo de Comercio, dispone que salvo convenio expreso, la prima ser
exigible en el momento de la celebracin del contrato y las posteriores, al inicio de cada
periodo.
La prima es anticipada a los costos por siniestros que se generan en el futuro al acontecer
el hecho cubierto mediante el contrato.
Tcnicamente es el costo del seguro, el cual se calcula mediante estadsticas y
probabilidades. Son primas puras las que se destinan para cubrir los siniestros esperados
y primas de tarifa o brutas las que pagan los asegurados al inicio de cada periodo.
Para los seguros de vida individual registrados a largo plazo (1, 5, 10 y ms aos), operan
las primas crecientes79 para los seguros con temporalidad de un ao, y para el resto,
primas constantes o niveladas hasta la finalizacin del plazo; as, si la prima de tarifa es
por $ 200.00 acordada para el perodo de 15 aos se mantendr sin modificacin hasta
su finalizacin.
En los seguros de corto plazo a un ao, los seguros de vida colectivos y vida individual
revisten la caracterstica que las primas son crecientes por la siniestralidad o por la edad
de las personas en la medida que pasan los aos sube el riesgo de fallecimiento.
8.2 Elementos de las Primas.
En los seguros de vida la prima se compone de tres elementos:
i.
La tasa de inters tcnico.
ii.
La Probabilidad de Mortalidad de la Persona.
iii.
La cuota de gastos o recargos.
En los seguros de daos la composicin de la prima es similar as:
i.
Costo estadstico del Riesgo.
ii.
La cuota de gasto o recargos.
79
Para distinguirla de la prima nivelada, se da ese nombre a la que tiene, o debera tener, un aumento
sucesivo en su importe a medida que pasa el tiempo. Diccionario Mapfre de Seguros.
8. LA PRIMA
a.
La tasa tcnica del inters y la Probabilidad de Mortalidad
En los seguros de vida estos elementos se reflejan en las tablas de mortalidad que se
utilizan para el clculo de las primas. La tasa de inters es el descuento que la sociedad
realiza al asegurado por pagar sus primas anticipadamente y constituye el valor presente
de las primas que deben cubrir los asegurados.
Las tablas adems de las tasas de inters, presentan las probabilidades de fallecimiento y
sobrevivencia de las personas a determinadas edades, el diseo y estudio se encuentra a
cargo de Actuarios especializados en las reas estadsticas y financieras del sector
asegurador y del sistema financiero en general.
Constituye una especialidad basada en aspectos matemticos y estadsticos que, an
cuando no es obligacin del contador, los fundamentos bsicos del estudio actuarial,
deberan ser de su conocimiento.
b.
Costo estadstico del Riesgo para los seguros de daos.
Constituyen los clculos estadsticos que permiten conocer aproximadamente las prdidas
que se esperan con base a datos histricos registrados por la sociedad o por el mercado
asegurador.
c.
La cuota de gastos o recargos.
La cuota de gastos y recargos corresponden a los gastos de administracin, gastos de
comisiones a los agentes (adquisicin), y en unos casos, porcentajes de utilidades por el
riesgo que implica el negocio.
d.
Definiciones
1. Prima de Tarifa: La prima de tarifa es el costo del seguro, est compuesto por el costo
esperado de la siniestralidad, el costo de adquisicin, el costo de administracin y el
margen de utilidad.
2. Prima de Riesgo: Corresponde al costo esperado de la siniestralidad y es la porcin de
la prima de tarifa que debe destinarse para el pago de las reclamaciones por concepto
de siniestros.
3. Costo de Adquisicin: Corresponde al costo total que se deriva de la contratacin del
producto, especficamente, lo correspondiente a la publicidad y comisiones pagadas a
los agentes.
4. Costo de Administracin: Corresponde al costo de los gastos que debe efectuar la
institucin, derivados de la administracin del plan, entre otros, pagos de sueldos,
equipo, insumos, etc.
5. Margen de utilidad: Corresponde a la porcin de prima que ser destinada a la utilidad
de la compaa.
71
2,000,000.00
1,000.00
=$ 2,000.00
Obsrvese que la prima pura cubrir exactamente los siniestros histricos que mediante
las estadsticas ha acumulado la empresa.
Nuestra frmula por lo tanto, podemos representarla as:
P
P*
U
Donde:
P* = Prdidas totales.
U = Universo.
La frmula anterior representa la cantidad necesaria para obtener el monto suficiente
para cubrir las prdidas totales que hemos obtenido conforme a las estadsticas.
En los seguros de daos, las primas suelen expresarse en millares o en porcentajes para
nuestro ejemplo la prima neta en millar de suma ser la equivalente a:
P = 2,000.00 = 2 o/oo significa que por cada millar de suma asegurada se cobrara 2 unidades
1,000.00
72
8. LA PRIMA
PT
P
1 G.E &#
Donde:
P = Prima Neta.
G.E: = Gastos de emisin.
& = Gastos de administracin.
# = Utilidades.
S consideramos que:
G.E. = 20%.
& = 15% sobre la prima
# = 5%.
Los gastos de emisin, administracin y las utilidades se recargan a la prima pura.
Sustituyendo, tenemos:
PT
2
3.33
1 0.20 0.15 0.05
El ingreso total que se obtendra sera de $ 124,875.00 que deben invertirse para generar
los rendimientos necesarios que garanticen utilidades financieras para los accionistas por
la inversin realizada por estas empresas.
Los valores que la sociedad deber invertir sern los que generen las primas puras puesto
que los de tarifa incluyen recargos para otros destinos, es decir los siguientes valores:
Prima de riesgo
3.33
3.33
Suma Asegurada
$ 50,000.00
$ 75,000.00
No. De plizas
300
300
Monto
$ 49,950.00
$ 74,925.00
73
S * 100
P
Donde:
S = siniestros
P = Poblacin
La probabilidad de que no ocurra ninguna prdida ser:
Q=PS
P
Luego,
Q = 100 0.2 = 0.998= 99.8%
100
Ahora si 90 vehculos tienen un valor de $ 1,000.00 y 10 $ 4,000.00, y si asumimos que la
probabilidad de accidentarse de cada grupo es del 20% y 5% respectivamente.
La prima de riesgo conjunta, considerando la probabilidad de accidente para los vehculos
con precios mayores a 4, 000,00, ser:
5% x10 x4000
20,000
0.1 ,
(5% x10 x4000) (20% x90 x1000) 200,000
El resultado significa que para cubrir las prdidas esperadas de los vehculos accidentados
con precio de $ 4,000.00, se requiere que los asegurados paguen las cantidades
siguientes:
74
8. LA PRIMA
Las Primas de Riesgo se recargan con los valores de los gastos de administracin, costos
de adquisicin y en unos casos, con utilidades por el manejo de los productos.
Con la suma de todos los recargos obtendremos las Primas de tarifa, de la manera
siguiente:
Recargos:
Gastos de Administracin: 20% que representaremos con el signo
Gastos de Adquisicin y Conservacin: 15% que representaremos con el signo
Utilidad por el manejo: 5% que representaremos con el signo
Luego, la prima de tarifa considerando la prima de riesgo establecida con la probabilidad
de los vehculos con valores de $ 4, 000,00, ser:
P(tarifa)
P( Riesgo)
1
, luego,
P(tarifa)
0.1
0.16666
1 0.2 0.15 0.05
Primas de Tarifa
83,000.00
80
75
Para verificar y/o determinar las primas de los seguros de vida se requiere conocer la
simbologa que utilizan los Actuarios. Las diferentes edades que presentan las tablas de
mortalidad se simbolizan con x, las personas que viven con la letra l minscula y aquellas
que mueren con la letra d minscula. Los vivos a edad x sern: l de x y las personas que
fallecen a edad x: d de x.
2. Probabilidades de Sobrevivencia.
La siguiente tabla muestra las personas vivas en edades de 20 a 26 aos, los l20 sern
9664944, y as sucesivamente:
Tabla No. 1
X = EDAD
20
21
22
23
24
25
26
lx = VIVOS A LA EDAD X
9664944
9575836
9557155
9480358
9372807
9241359
9048999
l 22 9557155
0.988847
l 20 9664944
l 21 9575836
0.990780
l 20 9664944
lx 1 l21
=0.990780
lx
l20
Con los datos de la tabla descrita, la Probabilidad que una persona de 20 aos llegue
vivo a los 25, es:
5P20
76
= l26 / l20
= 0.936270195
8. LA PRIMA
3. Probabilidades de Fallecimiento
La suma de las probabilidades de sobrevivencia y fallecimiento nos darn la unidad, la
probabilidad de fallecimiento se simboliza con la letra q, luego:
1 Px qx ;
Entonces,
q x 1 Px
Las probabilidades de muerte resultan al dividir los muertos (d x) entre los vivos (l x).
La siguiente tabla de mortalidad refleja los muertos y la probabilidad de fallecimiento a
diferentes edades:
Tabla No. 2
x
lx
dx
qx
20
21
22
23
24
25
26
9664944
9575836
9557155
9480358
9372807
9241359
9048999
11879
11865
12812
12401
12091
12047
12325
0.001229
0.001239
0.001341
0.001308
0.001290
0.001304
0.001362
q25 l25
l26
1 1 P25 0.02081512
l25
l20
l25
1 5 P20 1 0.956173052 0.044
l20
La probabilidad que una persona de 20 aos viva 3 y muera dentro de los 3 siguientes:
3
= 0.018733754
77
Otra forma,
5q21
= 0.02081512
3. Matemticas Financieras
Adems de las hiptesis demogrficas (actuariales), los Actuarios utilizan supuestos
financieras derivados de las matemticas financieras, en razn que al momento que se
disea el producto, la tasa derivada de la inversin de las reservas equivaldr a la
supuesta en sus clculos.
Inters Simple
Utilizan el factor de Acumulacin del inters que se representado por (1 i) que establece
el inters simple que obtiene con un capital determinado en trmino de un ao.
Una operacin financiera es a inters simple cuando es calculado sobre el capital (o
principal) original y para el perodo completo de la transaccin. En otras palabras no hay
capitalizacin de intereses81.
Frmula del inters simple
El inters es el producto de los tres factores, capital (VA), tiempo (n) y tasa (i).
Supongamos que la financiera el Porvenir paga el 6% anual sobre los depsitos a plazos,
y se nos pide determinar el monto del depsito anual cuya suma es $ 18,000.00.
Solucin:
VA = 18,000.00; n = 1; i = 0.06; I = ?
I C * i * n;
Donde :
I int ereses
i tasa de int eres
t tiempo
C capital
I = 18,000.00*1*0.06 = $ 1,080
S suponemos que una entidad financiera invirti $ 250,000.00 al 17.6% en hipotecas y
gan $ 22,000.00, el tiempo que estuvo el dinero invertido equivaldr.
VA = 250,000.00; I = 22,000.00; i = 0.176; n =?
Despejamos n de la frmula descrita, y sustituyendo tendremos:
81
78
8. LA PRIMA
I
22,000.00
1 ao
2
VAi 250,000.00x0.176
El Inters compuesto
Con el inters compuesto pagamos o ganamos no solo sobre el capital inicial sino tambin
sobre el inters acumulado.
Una operacin financiera es a inters compuesto cuando el plazo completo de la
operacin est dividido en perodos regulares (meses) y el inters devengado al final de
cada uno de ellos es agregado al capital existente al inicio.
El inters compuesto ser la acumulacin de inters sobre inters, utilizando el factor de
acumulacin:
1 ao (1+i)
2 ao (1+i)1+i=(1+i)(1+i)=(1+i)2
Siguiendo el criterio del inters compuesto, el monto de $ 1.00 al 6% de inters
compuesto durante 8 aos ser equivalente a:
Aos
1
2
3
4
5
6
7
8
Acumulacin
1.06
(1x1.06)
1.01236
(1.06x1.06)
1.191016
(1.06x1.06x1.06)
1.26247696
(1.06x1.06x1.06x1.06)
1.338225578
(1.06x1.06x1.06x1.06x1.06)
1.418519112
(1.06x1.06x1.06x1.06x1.06x1.06)
1.503630259
(1.06x106x1.06x1.06x1.06x1.06x1.06)
1.593848075
(1.06x106x1.06x1.06x1.06x1.06x1.06x1.06)
utilizamos
i 1 0.06
el
factor
de
acumulacin
el
resultado
ser
el
mismo:
1.503630259
VF VA(1 i ) n
Donde :
VF Valor futuro
VA Valor .. Actual
VA
VF
; si,
1 i n
79
VF 1; entonces :
VA
1
1 i n
El VF al final de 5 aos de una inversin de $ 20,000.00 con un inters del 20% anual.
VF VA(1 i)^ n 20,000* (1 0.2)^5
VF 49,766.40
1
el descuento o valor
(1 i ) n
1 i n
n
S 1 i
Donde :
vn
1 i n
El valor presente de una deuda que vence en cierto perodo es un cantidad menor que
colocada a inters compuesto a una tasa dada produce en el mismo tiempo, un monto
igual a dicha deuda82.
Si debemos calcular el inters compuesto de un dlar a una tasa del 6% durante 4 aos,
tendremos:
Primer ao
Segundo ao
Tercer ao
Cuarto ao
1
1.06
1.1236
1.191016
1.06
1.06
1.06
1.06
1.06
1.1236
1.191016
1.26247696
1
0.792093663
1.26247696
Qu cantidad de dinero hay que invertir hoy, para obtener $ 100.00 (c) durante 4 aos y
una tasa de inters del 6%? La frmula que se utilizar ser la del capital descontado a
valor presente: VA Sxv n 100 x
1
79.20936632 ; luego, la cantidad que
1 0.064
deber invertirse hoy para obtener $ 100.00 dentro de cuatro aos al 6% de inters es $
79.21 aproximadamente.
El factor de acumulacin se obtendr dividiendo 100 / 79.21 1.26247696 ; entonces,
79.21*1.26247696 100 C
82
Matemticas de la Contabilidad, pg. 13, Arthur B. Curtis y John H. Cooper, tercera edicin, , pg. 13
80
8. LA PRIMA
Valor Presente
Factor de Acumulacin
Primer ao
Segundo ao
Tercer ao
Cuarto ao
79.209366
83.961928
88.999644
94.339623
1.06
1.06
1.06
1.06
100
100
1 0.12 1 0.122
Anualidades
Una anualidad es un flujo de caja en el que los flujos de dinero son uniformes (es decir,
todos los flujos de dinero son iguales) y los movimientos de dinero ocurren a un intervalo
regular.
Los flujos de dinero de la anualidad son los pagos de la anualidad o simplemente pagos.
Las anualidades pueden ser:
Vencidas, ordinarias o pospagables referidas aquellas en las cuales los pagos son hechos
a su vencimiento, es decir, al final de cada periodo, el pago de salarios a los empleados,
el trabajo es primero, luego el pago.
Anticipadas. Las anualidades anticipadas o prepagables se efectan al principio de cada
periodo se ejemplifican las primas de seguros que constituyen rentas que son cubiertas al
inicio de cada perodo de aseguramiento.
81
El valor actual de una anualidad es igual a la suma de los valores actuales de los pagos de
la anualidad; y se puede calcular con las siguientes ecuaciones:
VA C
C VA
1 i n 1
i 1 i n
i 1 i n
1 i n 1
El mtodo de descuento flujo por flujo (6 cuotas de $ 60.00 cada una) descontado al 15%
por perodo, obtendr los valores indicados en el cuadro siguiente:
n
Flujo
1
2
3
4
5
6
Descuento
60
60
60
60
60
60
$
$
$
$
$
$
52.1783
45.37
39.45
34.31
29.83
25.94
227.07
1 0.156 1
0.151 0.156
227.07
El valor presente ser la prima que deber pagar el asegurado y el valor futuro las sumas
aseguradas que la aseguradora debe cubrir en el futuro. La variedad de frmulas que se
aplicarn en muchos casos, es compleja, por lo que solamente se describen notaciones
bsicas porque quienes mejor podrn ilustrar son los Actuarios especializados en estas
tcnicas, por lo que para estos apuntes no es objeto demostrar todos los elementos de
las matemticas financieras, sino sealar aquellas que usualmente utilizan estos
profesionales en el clculo de primas y reservas de las diferentes seguros que disean.
4. l Clculo Contingente.
Cuando se combinan las matemticas financieras con las probabilidades de sobrevivencia
y muerte, se genera el clculo de contingencias o la relacin de probabilidades y
matemticas financieras.
Las formulas de la anualidades mencionadas en el apartado anterior, se consideran rentas
ciertas porque se desarrollaron considerando nicamente tasas de inters por lo que el
resultado es financiero puesto que no contiene elementos de mortalidad y sobrevivencia
60
1 0.151
52.17
60
1 0.15
45.37
83
82
8. LA PRIMA
que presentan las tablas de mortalidad. Una anualidad que convine tasas de inters dar
como resultado anualidades ciertas a ni ; las que combinadas con las probabilidades de
muerte o sobrevivencia a x , resultarn anualidades contingentes.
5. Primas de Riesgo.
Las primas de riesgo son las que se destinan para cubrir los siniestros esperados en
condiciones normales porque una persona con hipertensin arterial, diabetes y hbitos del
tabaco, alcohol y drogas, entre otras, tendr eventualmente una probabilidad ms alta o
anormal por la sobremortalidad que las enfermedades implican.
Las probabilidades de muerte nos darn los siniestros que la sociedad espera ocurran.
Luego s la probabilidad de fallecimiento conforme a la siguiente tabla para una persona
en un ao y para la edad x = 20 aos es igual a 1.23 o/oo (0.001229x1, 000.00= 1.23
o/oo) al millar, el valor corresponder a la prima de riesgo que deber pagar para obtener
la cobertura por un ao. Asimismo las siguientes probabilidades a diferentes edades sern
las primas de riesgo a esas edades:
Tabla 3
Edades
Probabilidades de muerte
20
21
22
23
24
25
0.001229(valores
0.001239(valores
0.001341(valores
0.001290(valores
0.001304(valores
0.001362(valores
tomados
tomados
tomados
tomados
tomados
tomados
de
de
de
de
de
de
tabla
tabla
tabla
tabla
tabla
tabla
2)
2)
2)
2)
2)
2)
Primas de Riesgo a un
ao
1.23
1.24
1.34
1.29
1.30
1.36
Pxt
Pr
; Si consideramos los valores anteriores del cuadro, y la suma de $
1 0.15 0.20
100,000.00, tendremos:
Edades
Probabilidades de muerte
20
21
22
23
Primas de Riesgo
a un ao
Primas de tarifa
en millares
Primas
Anuales
1.23
1.89
1.24
1.91
190.77
1.34
2.06
206.15
1.29
1.98
198.46
189.23
83
24
25
1.30
2.00
200.00
1.36
2.09
209.23
Las primas anuales de tarifa corresponden a los valores que deber pagar el asegurado
para obtener la cobertura de muerte por la suma de $ 100,000.00 en un ao de vigencia
de la pliza; el primer ao una persona de 20 aos pagar $ 189.23, el siguiente $
190.77, as sucesivamente. Las primas aumentarn en la medida que aumente la edad de
la persona.
Las personas desean adems de la proteccin un beneficio s llegan vivas al final del
periodo de observacin, esta situacin hace necesario que las empresas desarrollen
productos que combinan los beneficios de proteccin y sobrevivencia, conocidos como
seguros mixtos o dtales.
El clculo de las primas se realiza determinando la prima pura nica84 o aquella que
pagar el asegurado de una sola vez por toda la vigencia de la Pliza; as, s la prima
nica asciende a $ 50,000.00, esta ser la cantidad que deber pagar en una sola
exhibicin para estar cubierto; para en los seguros mixtos se compone de proteccin y
sobrevivencia, as:
P=P+S
Donde:
P = Seguro de proteccin.
S.= Seguro de sobrevivencia.
Luego, s consideramos que el seguro de proteccin se calcula con los fallecimientos que
se espera sucedan en un periodo dado, la ecuacin podemos representarla:
P d x l x1
Ahora, s agregamos el conjunto de personas observadas a diferentes edades, es decir la
sumatoria de los muertos y sobrevivientes que contienen las tablas de mortalidad
tendremos:
xn
lx n
P d x d x1 d x2 ... d xn l x l x1 l x2 ... l xn
Para simplificar la notacin anterior, sustituyendo en la expresin los muertos y vivos por
las probabilidades de muerte y sobrevivencia tendremos:
84
84
8. LA PRIMA
d d x1 ... d xn l x l x1 ... l xn
P x
lx
lx
La primera parte ser la prima de los seguros de proteccin y la segunda los seguros de
sobrevivencia:
1
(1 i) n
vlx
vlx
v x1d x Cx Cx v x1 lx lx1 ; y
vlx1 Dx
Asimismo,
Mx
x 1
x 1
t 0
t 0
Cx t N x
x t
Los valores obtenidos representan los bsicos conmutativos que presentan las tablas de
mortalidad para calcular las primas puras y reservas matemticas85 de los seguros de vida
individual.
Sustituyendo en la frmula P
vlx
vlx
, tenemos:
M x Dx n
Dx
Dx
La frmula queda integrada con la prima nica de un seguro de proteccin de vida entera
y un seguro dotal puro.
85
La expresin: Reserva Matemtica se define como las provisiones derivadas de los contratos de seguros de
vida a largo plazo, registradas en el pasivo de los balances de las aseguradoras.
85
M x M xn D xn
Dx
Dx
=P
M x M xn D xn
Dx
Siguiendo esta misma lgica, los Actuarios presentan la siguiente formulacin para los
seguros temporales y de vida entera:
Prima pura nica de un Seguro Temporal:
Px
M x M xn
Dx
Mx
Dx
Ax prima..nica...de...seguro..de..vida..entera
Ax:n prima..nica..de..seguro..temporal..o..mixto
n Plazo del seguro
En la prctica los usuarios pagan primas mediante pagos anuales nivelados o perodos
fraccionados de la vigencia o temporalidad del contrato n .
Los flujos de fondos de los pagos sern las anualidades (a) o rentas que recibir la
sociedad durante la vigencia de la pliza.
Para el clculo se utiliza la formulacin de las rentas anticipadas contingentes. La renta
anticipada contingente para un seguro de vida entera en valores conmutados es
equivalente a la expresin:
a"
Nx
Dx
M x Nx
Dx
Dx
M
P x
Nx
86
86
8. LA PRIMA
Planes temporales:
Planes dtales:
Las nota tcnicas que preparan los Actuarios contienen las notaciones descritas y otras
que formulan segn la clase y naturaleza del plan.
6. Tablas de Mortalidad.
Para calcular las primas se utilizan tablas de mortalidad actualmente se usa la
denominada Comissioners Estndar Ordinary Table 1980 C.S.O-80 (Comisionados de los
Estados Unidos de Norte Amrica), diseada por Actuarios Norteamericanos (Anexo).
La normativa emitida por la Superintendencia para el clculo dispone que los valores de la
tabla deban descontarse al 3% de inters tcnico.
La estructura de las tablas de mortalidad por lo general contiene:
X
qx
lx
dx
Dx
Nx
Cx
Mx
0.00418
10,000,000.00000 41,800.00000
10,000,000.00000 293,723,355.88027
40,582.52427 1,444,950.79960
0.00107
9,958,200.00000
10,655.00000
9,668,155.33981
283,723,355.88027
10,043.35941 1,404,368.27533
0.00099
9,947,545.00000
9,848.00000
9,376,515.22292
274,055,200.54047
9,012.31506
1,394,324.91592
0.00098
9,937,697.00000
9,738.00000
9,094,400.52273
264,678,685.31754
8,652.08687
1,385,312.60086
0.00095
9,927,959.00000
9,431.00000
8,820,862.98374
255,584,284.79481
8,135.26345
1,376,660.51399
0.00090
9,918,528.00000
8,926.00000
8,555,809.38096
246,763,421.81108
7,475.38448
1,368,525.25054
0.00085
9,909,602.00000
8,423.00000
8,299,135.66500
238,207,612.43012
6,848.66980
1,361,049.86607
0.00080
9,901,179.00000
7,920.00000
8,050,564.59719
229,908,476.76511
6,252.12114
1,354,201.19627
La primera columna las edades de las personas observadas, sigue con la probabilidad de
fallecimiento y la tercera y cuarta columnas, las personas vivas y los muertos entre las
edades de 0 hasta 99 aos (en el caso de la tabla anterior edades de 0 a 7 aos), el resto
de columnas presenta los valores conmutativos.
Las tablas incluyen como bases tcnicas las variables:
87
i tasa..de..int ers
1
1 t
l x Nmero..esperado..de..vidas..sobreviviendo..a..la..edad ..x
v
Dx v x * l x
x 1
Nx
t 0
x t
C x d x * v x 1
Mx
x 1
C
t 0
x t
Supongamos que debemos calcular la prima de riesgo de un seguro temporal para una
persona de 30 aos de edad, y con vigencia de 5, utilizando la tabla de mortalidad
(anexa) antes referida, y la notacin presentada anteriormente, es decir:
Prima anual seguro temporal =
P30
P30
M x M xn
N x N xn
M 30 M 305
N 30 N 305
1,177,440.34855
95,084,056.47638
1,144,192.28694
0.00179201
76,530,523.63017
P30 = 1.79 o / o o.
0.00179201 0.02
25.7893575o / oo
1 0.15 0.05
8. LA PRIMA
trimestres o semestres. Con las formulaciones descritas para los planes de vida entera y
dtales, utilizando la tabla de mortalidad CSO-80 al 3% de inters tcnico anexa a estos
apuntes es podrn determinar las primas puras.
8.5 Registro Contable.
Definidas las primas para cada uno de los ramos de seguros, la sociedad debe registrar
los asientos contables al efectuar la negociacin con el asegurado.
i. El cause Inicial de Primas.
Supongamos que la sociedad ha calculado la tarifa al millar de 2.53 para los automotores
cuyas sumas aseguradas ascienden a:
300 autos con 50,000.00 de suma asegurada.
300 autos con 75,000.00 de suma asegurada.
Luego primas sern equivalentes:
50 * 2.53*300
75 * 2.53*300
Total
= $ 37,950.00
= $ 56,925.00
$ 94,875.00
Al valor determinado debe agregarse el impuesto del I.V.A. que asciende al 13% sobre la
prima bruta, es decir:
$ 94,875.00 x 13%= $ 12,333.75.
En consecuencia, los usuarios debern cancelar la suma de $ 107,118.00, y el registro
contable a seguir es:
X
Cuentas
(Activo) Caja
(Ingresos) Primas Productos
Iniciales
(Pasivo)I.V.A.
Registro primas iniciales
DEBE
$ 107,118.00
HABER
$ 94,785.00
$ 12,333.00
La sociedad al recibir la prima adquiere una obligacin contingente, y por lo tanto, deber
registrar el valor de la suma asegurada de cada pliza que, para el ejemplo, dar las
cantidades:
300 autos con 50,000.00 de suma asegurada = $ 15, 000,000.00
300 autos con 75,000.00 de suma asegurada = $ 22, 500,000.00.
Total
$ 37, 500,000.00
X
Cuentas
Responsabilidades por Plizas
Emitidas
Cuentas de Orden por el
DEBE
$ 37, 500,000.00
HABER
$ 37, 500,000.00
89
Las primas inciales constituyen valores altamente inestables porque una cantidad
significativa de asegurados en el segundo ao, desisten de continuar con la proteccin. La
caducidad87 alta en los primeros aos y tendern a disminuir en los siguientes.
La comisin inicial representa en la mayora de casos el 50% de la tarifa, es decir para el
ejemplo:
Primas $ 94,785.00 x 50% = $ 47,392.00
S a estos gastos agregamos los siniestros, las prdidas de las sociedades en plizas de
primer ao son en ocasiones excesivas, y es por eso que se insiste en el control de la
persistencia y caducidad88 de las plizas en el tiempo, y en la separacin de las primas en
iniciales y en renovacin.
Las comisiones se registrarn contablemente:
X
Cuentas
(Gastos)Comisiones por primas
iniciales
(Pasivo)Comisiones por Pagar
Comisiones agentes
DEBE
$ 47,392.00
HABER
$ 47,392.00
DEBE
$ 47,392.00
HABER
$ 47,392.00
Total
= $ 500,000.00
= $ 1, 125,000.00
$ 1, 625,000.00
90
8. LA PRIMA
X
Cuentas
(Gastos) Siniestros Ocurridos
(Pasivo) Siniestros por Pagar
Siniestros
por
pagar
registrados en esta fecha
DEBE
$ 1, 625,000.00
Cuentas
Cuentas de Orden por el
contrario
Responsabilidad por Plizas
Emitidas
Reversin
de
nuestras
responsabilidades por pago de
siniestros
DEBE
$ 1, 625,000.00
HABER
$ 1, 625,000.00
X
HABER
$ 1, 625,000.00
DEBE
$ 107,118.00
HABER
$ 94,785.00
$ 12,333.00
HABER
$ 15,165.60
91
X
Cuentas
(Activo)Disponibilidades o Caja
DEBE
$ 107,118.00
HABER
$ 107,118.00
X
Cuentas
(Pasivo) Comisiones por Pagar
(Activo) Disponibilidades o
Caja
Comisiones pagadas
DEBE
$ 15,165.60
HABER
$ 15,165.60
DEBE
$ 2,880.00
HABER
$ 2,880.00
S la sociedad acepta al asegurado dos das despus, y la comisin del agente es del 51%,
las partidas seran:
X
Cuentas
(Pasivo) Depsitos por Primas
(Ingresos) Primas Productos
DEBE
$ 2,880.00
HABER
$ 2,880.00
Registro de aceptacin de
Asegurado.
X
Cuentas
Responsabilidad por Plizas
Emitidas
Cuentas de orden por el
contrario
92
DEBE
$ 200,000.00
HABER
$ 200,000.00
8. LA PRIMA
Responsabilidades
por emisin de
seguros
asumidas
pliza de
X
Cuentas
(Gastos) Comisiones sobre
primas Iniciales
(Activo) Disponibilidades o
Caja
Comisiones pagadas
DEBE
$ 1,468.80.
HABER
$ 1,468.80
DEBE
$ 2,000.00
HABER
$ 2,000.00
DEBE
$ 2,000.00
HABER
$ 2,000.00
DEBE
$ 2,000.00
HABER
$ 2,000.00
Prstamos
con
garanta
personal agentes, originados
por la falta del pago de las
primas.
v.
93
I.
Registro de la Prima Inicial
Consiste en reconocer en los productos de la compaa el valor de la prima neta inicial y
los recargos por impuestos y gastos de emisin de la pliza.
a) Cause Inicial
X
Cuentas
(Activo) Disponibilidades o
Caja
(Ingresos) Primas Productos
Iniciales
(Pasivo) I.V.A.
(Ingresos) Otros Productos
Registro de prima inicial
DEBE
$
Cuentas
Responsabilidades por Plizas
Emitidas
Cuentas de Orden por el
contrario
El registro servir para reflejar
la contingencia de la emisin
de la pliza
DEBE
$
HABER
$
$
$
X
HABER
devengadas
DEBE
$
HABER
por
94
DEBE
$
HABER
8. LA PRIMA
X
Cuentas
(Gastos) Siniestros Ocurridos
DEBE
$
HABER
de
siniestros
II.
DEBE
$
HABER
X
DEBE
$
HABER
$
$
95
DEBE
$
HABER
por
DEBE
$
HABER
$
X
Cuentas
(Pasivo) Comisiones por Pagar
(Activo) Disponibilidades o
Caja
Pago de comisiones
III.
DEBE
$
HABER
$
Primas en Depsito.
DEBE
$
HABER
$
DEBE
$
HABER
X
Cuentas
96
DEBE
HABER
8. LA PRIMA
Responsabilidad por Plizas
Emitidas
Cuentas de orden por el
contrario
Registro contable de las
responsabilidades asumidas
Cuentas
(Gastos) Comisiones sobre
primas Iniciales
(Activo) Disponibilidades o
Caja
Pago de comisiones
DEBE
$
IV.
HABER
DEBE
$
HABER
DEBE
$
HABER
DEBE
$
HABER
97
S despus del periodo de rehabilitacin las primas no son cubiertas, se procede anular el
cauce renovacin con cargo a la cuenta devoluciones y cancelaciones, as:
X
Cuentas
(Gastos)
Devoluciones
y
Cancelaciones
(Pasivo) I.V.A Dbito Fiscal
(Activo) Primas por Cobrar
Renovacin
Cancelacin a falta del pago de
primas
DEBE
$
HABER
$
$
Con la anulacin, deben revertirse las cuentas de orden y las comisiones agentes, as:
X
Cuentas
Cuentas de Orden por Contra
Responsabilidad por Plizas
Emitidas
(Pasivo) Comisiones por Pagar
(Gastos) Comisiones Agentes
DEBE
$
HABER
$
$
$
Cancelacin
de
las
responsabilidades y comisiones
por anulacin a falta del pago
de primas
X
DEBE
$
HABER
98
8. LA PRIMA
Cuentas
(Gastos) Siniestros ocurridos
DEBE
$
HABER
$
$
X
Cuentas
Cuentas de Orden por contra
DEBE
$
HABER
VII.
Mora
Mora
Mora
Mora
Mora
de hasta 30 das
de 31 hasta 60 das
de 61 hasta 90 das
de 91 hasta 120 das
mayor de 120 das
1%
5%
25%
50%
100%
Valores
$ 275,000.00
$ 100,000.00
$ 50,000.00
$ 75,000.00
Porcentajes
1%
5%
25%
100%
Reserva
$ 2,750.00
$ 5,000.00
$ 12,500.00
$ 75,000.00
$ 92,250.00
99
DEBE
$ 500,000.00
HABER
$ 500,000.00
DEBE
$ 92,250.00
Provisin
para
Primas
Incobrables
Registro
contable
de
la
estimacin
de
primas
incobrables exigidas por la
normativa
VIII.
HABER
$ 92,250.00
Otros Ejemplos.
EJEMPLO No.1
Vida Individual
Primas Iniciales.
Monto de la Prima
Suma Asegurada
Gastos de Emisin
$ 2,400.00
$ 150,000.00
$
100.00
Ramo de Daos.
Primas de Renovacin.
Sumas Aseguradas
$
31,000.00
$ 1, 000,000.00
Supuestos:
a. La prima de la pliza de vida individual se recibi en depsito sujeto a la evaluacin
de la sociedad el 18 de octubre de 2013.
b. Las plizas de los seguros de daos se renovaron en la misma fecha.
c. Las comisiones de los agentes se calculan 51% inicial 16% renovacin.
d. La pliza de seguro de vida individual se acepta dos das despus.
e. Con fecha 31 de octubre nos notifican el siniestro de las plizas de incendio, las cuales
implican una obligacin del 100% de la suma asegurada.
f. El usuario de la pliza de incendio mantiene un prstamo hipotecario con un saldo de
$ 500,000.00 al 18% de inters anual, el cual se descuenta de la indemnizacin a
solicitud del asegurado.
g. La ltima amortizacin del crdito se realiz 15-09-13.
Se pide:
100
8. LA PRIMA
DEBE
$ 2,500.00
Cuentas
Primas por Cobrar Renovacin
Primas Productos Renovacin
I:VA:
Registro de Emisin de primas
DEBE
$ 35,030.00
Cuentas
Comisiones sobre Primas de
Renovacin
Comisiones por Pagar
Registro de comisiones a favor
de agentes $ 31,000.00 x16%
DEBE
$ 4,960.00
HABER
$ 2,500.00
X
HABER
$ 31,000.00
$ 4,030.00
X
HABER
$ 4,960.00
DEBE
$ 2,500.00
Cuentas
Responsabilidad por Plizas
emitidas
Cuentas de Orden por el
DEBE
$ 150,000.00
HABER
$ 2,400.00
$ 100.00
X
HABER
$ 150,000.00
101
asumidas
X
Cuentas
Comisiones por primas iniciales
DEBE
$ 1,224.00
HABER
Caja
o Disponibilidades
Comisiones pagadas
$ 1,224.00
X
Debe
$ 1, 000,000.00
Haber
$
$
3, 698,63
7, 643,84
$ 500,000.00
$ 488, 657,53
500,0000 X 15 X18%
= 3,698.63
365
500,000.00 X 31 X 18% = 7,643.84
365
X
Cuentas
Cuentas de Orden por el
contrario
Responsabilidad por Plizas
Emitidas
DEBE
$ 1, 000,000.00
HABER
$1, 000,000.00
Responsabilidades asumidas
EJEMPLO No. 2
Este da se emiten los recibos siguientes:
Fecha 25 de diciembre.
Iniciales
Pliza
Prima Neta
Gastos de Emisin
1210
1250
Totales
$ 5.200.00
$ 6,200.00
$ 11,400.00
$ 150.00
$ 200.00
$ 350.00
Comisin
Agente
51%
51%
Suma
Asegurada
$ 125,000.00
$ 150,000.00
$ 275,000.00
16%
$ 1,200,000.00
Renovacin:
1240
102
$ 55,000.00
8. LA PRIMA
Se pide:
Registrar contablemente todas las operaciones.
Notas:
a) La pliza No. 1250 se recibi mediante depsito por la cantidad de $ 6,400.00 del
agente Jos Manuel Fernndez el da 18 de diciembre, LA CUAL SE ACEPTA EN ESTA
FECHA.
b) La sociedad tiene la poltica de anticipar las comisiones de los agentes de todos los
seguros que ellos coloquen, NICAMENTE EN LAS PLIZAS EN RENOVACIN.
c) Si las plizas no se hacen efectivas la sociedad convierte los anticipos en prstamos
con garanta personal al 15% de inters anual, los cuales debern ser cancelados con
las comisiones futuras que devenguen las agentes.
d) La pliza de daos en renovacin no se hizo efectiva y la aseguradora reverso las
partidas correspondientes un mes despus del cauce.
Desarrollo:
Para determinar si las cuentas tienen naturaleza deudora o acreedora, se sugiere revisar
los registros anteriores.
Da 18 de diciembre.
Cuentas
Caja o Disponibilidades
Depsitos de Primas
Depsitos de primas recibidas
en esta fecha
X
DEBE
$ 6,400.00
HABER
$ 6,400.00
Fecha 25 de diciembre.
X
Cuentas
Caja o Disponibilidades
Primas por Cobrar Renovacin
Depsitos por Primas
Otros Productos
Primas Productos Iniciales
Primas Productos Renovacin
I.V.A. Dbito Fiscal
Emisin de primas y reversin
de depsitos de esta fecha
DEBE
$ 5,350.00
$ 62,150.00
$ 6,400.00
HABER
$
$
$
$
350.00
11,400.00
55,000.00
7,150.00
X
Cuentas
Responsabilidad por Plizas
Emitidas
Cuentas de Orden por el
contrario
Responsabilices asumidas
DEBE
$
275,000.00
HABER
$ 275,000.00
103
X
Cuentas
Comisiones Iniciales
Comisiones Renovacin
Comisiones por Pagar
Comisiones
iniciales
renovacin acreditadas
pagar en esta fecha
DEBE
$
$
HABER
5,814.00
8,800.00
$ 14,614.00
y
por
Cuentas
Anticipos agentes
Comisiones por Pagar
Caja o Disponibilidades
X
DEBE
$
8,800.00
$
5,814.00
HABER
$ 14,614.00
Anticipos
autorizados
y
comisiones pagadas en esta
fecha
Fecha 25 de enero.
X
Cuentas
Devoluciones y Cancelaciones
I.V.A Dbito Fiscal
Primas por Cobrar Renovacin
Cancelaciones de primas de
esta fecha
Cuentas
Cuentas de Orden por Contra
Responsabilidad por Plizas
Emitidas
Reversin
de
las
responsabilidades
por
cancelacin de primas
DEBE
$
$
HABER
55,000.00
7,150.00
$ 62,150.00
X
DEBE
$ 1, 200,000.00.
HABER
$ 1, 200,000.00.
X
Cuentas
Prstamos
con
garanta
Personal
Anticipos agentes
Prstamos a cargo de agentes,
suscritos en cancelacin de los
anticipos.
DEBE
$
HABER
8,800.00
$ 8,800.00
104
8. LA PRIMA
Cuentas
Comisiones por Pagar
Comisiones Agentes
Cancelacin del saldo de
comisiones pendientes por la
cancelacin de primas
DEBE
$
HABER
8,800.00
$
8,800.00
EJEMPLO No. 3
Este da se emiten recibos del Seguro de Daos:
Fecha 09 de noviembre 2013
Iniciales
Pliza
Prima Neta
Gastos de Emisin
1210
1250
Totales
$ 5.200.00
$ 6,200.00
$ 11,400.00
$ 150.00
$ 200.00
$ 350.00
Comisin
Agente
51%
51%
Suma
Asegurada
$ 125,000.00
$ 150,000.00
$ 275,000.00
16%
$ 1,200,000.00
Renovacin:
1240
$ 55,000.00
Notas:
a) Las Primas iniciales se reciben en efectivo en esta misma fecha.
b) El Asegurado de la pliza No. 1240 suscribe cuatro letras de cambio por el monto total
de la prima incluyendo el I.V.A.
c) La sociedad tiene la poltica de anticipar las comisiones de los agentes, NICAMENTE
DE LAS PLIZAS EN RENOVACIN.
d) Con fecha 15 de diciembre nos comunican el siniestro total de la pliza No. 1240, la
cual cancelamos en efectivo en dicha fecha, descontando las letras firmadas por el
asegurado.
e) Al cierre del ejercicio contable el saldo de las primas por cobrar de la compaa
presenta la situacin siguiente:
Primas
Primas
Primas
Primas
Primas
Primas
Total
Saldo
$ 210,000.00
$ 157,500.00
$ 100,00.00
$ 50,000.00
$
5,000.00
$ 522,500.00
hasta 30 das
de 31 hasta 60 das
de 61 hasta 90 das
de 91 hasta 120 das
con ms de 120 das
Se Pide:
Registrar las operaciones contables hasta la determinacin de la estimacin de las primas
por cobrar:
X
CUENTAS
Caja
Primas por Cobrar Renovacin
Otros Productos
Primas Productos Iniciales
DEBE
$ 11,750.00
$ 62,150.00
HABER
$
$
350.00
11,400.00
105
CUENTAS
Responsabilidad por Plizas
Emitidas
Cuentas de Orden por el
contrario
Responsabilidad Asumida
$
$
X
DEBE
$
275,000.00
55,000.00
7,150.00
HABER
275,000.00
X
CUENTAS
Comisiones
Comisiones
Comisiones
Comisiones
agentes
Iniciales
Renovacin
por Pagar
a favor de los
DEBE
$
$
HABER
5,814.00
8,800.00
$ 14,614.00
X
CUENTAS
Anticipos agentes
Comisiones por Pagar
Caja
Anticipos autorizados en esta
fecha y comisiones pagadas
por pagos de prima en
efectivo.
DEBE
$
$
HABER
CUENTAS
Documentos al Cobro de
Primas
Primas por Cobrar Renovacin
DEBE
$ 62,150.00
8,800.00
5,814.00
$ 14,614.00
X
HABER
$ 62,150.00
CUENTAS
Siniestros ocurridos
Documentos al Cobro
Primas
Caja
Siniestros pagados
CUENTAS
Cuentas de
106
Orden
por
de
HABER
$ 62,150.00
$ 1, 137,850.00
el
X
DEBE
$
1, 200,000.00
HABER
8. LA PRIMA
contrario
Responsabilidad por Plizas
Emitidas
Reversin
de
las
responsabilidades asumidas
$ 1, 200,000.00
hasta 30 das
31 a 60 das
61 a 90 das
de 91 a 120
de ms de 120
Valores
$ 210,000.00
$ 157,500.00
$ 100,000.00
$ 50,000.00
$
5,000.00
Porcentajes
1%
5%
25%
50%
100%
Total
Reserva
$ 2,100.00
$ 7,875.00
$ 25,000.00
$ 25,000.00
$ 5,000.00
$ 64,975.00
X
CUENTAS
Prima Vencidas
Primas por Cobrar
Traslado de la cartera vencida
DEBE
$ 522,500.00
HABER
$ 522,500.00
X
CUENTAS
Gastos por Primas Incobrables
Provisin
para
Primas
Incobrables
Registro de la estimacin de
primas incobrables.
DEBE
$ 64,975.00
HABER
$ 64,975.00
Ejemplo No. 4
El da 18 de marzo de 2013, el Seor Mauricio Salamanca entrega la cantidad de $
2,200.00 al Seor Epifanio Manzano, Agente Intermediario de la Sociedad el Transito,
S.A., quien le propuso la Pliza de Vida Individual No. 1818, Dotal a 10 aos Plazo, con
una suma asegurada de $ 30,000.00. Dos das despus la sociedad acepta al Sr.
Salamanca, y reconoce al Seor Manzano el 51% de Comisin.
El Seor Salamanca paga la prima anual 3 aos consecutivos, y en el ltimo ao, solicita
un prstamo con garanta de la pliza, el cual se le entrega con el 3% de inters anual, y
sobre el monto de la reserva matemtica que asciende a $ 8,000.00. 15 das despus de
otorgar el crdito, los beneficiarios se presentan reclamando el valor de la suma
asegurada a causa de su fallecimiento, la cual se cancela en efectivo.
Ejemplo No. 5
Con fecha 20 de mayo se vence el recibo renovacin de la prima de riesgo de la Pliza de
Incendio No. 123 por un monto de $ 1,500.00. Despus del perodo de gracia92, la
92
107
sociedad cancela la Pliza en virtud de la falta del pago de la prima. La Suma Asegurada
es por la cantidad de $ 80,000.00 y la comisin al agente por el 8%.
La sociedad anticip el valor de la comisin al agente y tiene la poltica de transferir el
saldo de los anticipos a prstamos personales, cuando no se hace efectivo despus de un
mes de otorgado.
Ejemplo No. 6
Fecha: 05 de junio
La empresa el Monte Fresco, S.A. Compaa de Seguros, otorga un prstamo hipotecario
por un monto de $ 40,000.00 al Sr. Manuel Escobar, con una cuota de amortizacin de
$ 413.20 pagadera el ltimo de cada mes.
La tasa de inters se establece en el 11% y en la fecha de otorgamiento, el Sr. Escobar
paga $ 50.00 de trmites por la autorizacin del crdito. Adems, se le requiere que
cancele en la cuota de amortizacin $ 16.00 en concepto de prima mensual por seguro de
incendio, para garantizar el prstamo en caso de incendio y terremoto, los beneficios se
confieren a la Aseguradora.
Fecha: 15 de junio
Se entrega materialmente el crdito al usuario.
Fecha: 31 de julio.
Se cancela la primera cuota.
Fecha: 15 de agosto
Acaece siniestro que destruye totalmente la casa dada en garanta. Se solicita el registro
contable del crdito hasta esta fecha.
108
8. LA PRIMA
109
9
EL REASEGURO.
Las sociedades de seguros aceptan riesgos que con su capital y reservas no podran
soportar s en un momento determinado se opera una alta siniestralidad. Para protegerse
recurren a las operaciones de reaseguro, mediante las cuales ceden a otra sociedad parte
de las primas y riesgos de los asegurados.
Si la prima es para el caso $ 1,000.00, la cesin a favor del reasegurador podra ser el
50% de la prima, es decir $ 500.00.
La cesin se opera mediante contratos de reaseguro que ao con ao conciertan las
sociedades con las empresas reaseguradoras, al final del plazo el contrato es renegociado y en l se modifican ciertas condiciones, segn la siniestralidad obtenida la
sociedad de seguros.
La compaa que traslada los riesgos se le denomina Sociedad Cedente y al que acepta,
Reasegurador.
La Sociedad Cedente es la que traslada los riesgos cuando prev que con su capital y
reservas no podrn soportar las prdidas, y el reasegurador ser el que acepta los riesgos
que le traslada la otra.
Contablemente cuando se registran las operaciones en los libros de la cedente, el asiento
se efectuar en los registros de la sociedad que los cede, y cuando se registran las
operaciones en los libros del aceptante, ser en los libros del reasegurador.93
La operacin de reasegurar se lleva a cabo mediante contratos de reaseguro que se
obtienen en las modalidades que se denominan:
Obligatorios
Contratos de reaseguro
Proporcionales
Cuota Parte
Excedentes
Facultativos
Excesos de Prdidas
Contratos de reaseguro
No proporcionales.
Excesos de Siniestralidad
93
9. EL REASEGURO
$ 1,000,000.00
$ 200,000.00
$ 800,000.00
Donde: c= 0.01 para empresas grandes y hasta 0.02 para empresas pequeas, segn la
experiencia de siniestralidad observada en varios aos.
En la prctica es la experiencia la que determinar el monto que la aseguradora debe
retener por cada uno de los ramos que opera, analizando la siniestralidad observada en
cada uno.
i.
En este contrato, la participacin del reasegurador es sobre la base de una proporcin fija
expresada en porcentaje, hasta cierto lmite; as, la cedente podra decidir retener el 20%
y ceder el 80% al reasegurador:
Primas
Sumas
94
El Siniestro total, es el resultado de la destruccin total de los bienes asegurados, en tal sentido, la suma
asegurada se pagar en forma total al asegurado, despus de las deducciones correspondientes.
111
$ 1,800,000.00
$ 360,000.00
$ 1,440,000.00
Compaa
$ 160,000.00
Contablemente96 debe operarse las partidas de reaseguro despus de emitirse los recibos
de primas inciales o de renovacin. Para ejemplo, incluimos adems el registro de la
siniestralidad el de las primas, suponiendo un monto de $ 15,000.00, sumas de $ 1,
800,000.00, comisiones de $ 1,500.00, primas cedidas de $ 12,000.00 (80%) y siniestros de $
800,000.00:
1
Cuentas
DEBE
$ 15,000.00
HABER
Cuentas
DEBE
$ 1, 800,000.00
Cuentas
DEBE
(Gastos) Comisiones
(Pasivo) Comisiones por Pagar
Comisiones a favor de agentes
$ 15,000.00
HABER
$ 1, 800,000.00
HABER
1,500.00
$ 1,500.00
Cuentas
DEBE
(Gastos) Primas cedidas en $ 12,000.00
reaseguro
(Pasivo)
Compaas
reaseguradoras
Cuenta
Corriente.97
Primas a favor de los
reaseguradores cedidas en
95
HABER
$ 12,000.00
El Siniestro Parcial, es la destruccin parcial de los bienes asegurados que permite su reconstruccin.
Se recomienda el uso del Catlogo de Cuentas vigentes para las aseguradoras.
97
Se utiliza la cuenta: Compaas Reaseguradoras Cuenta Corriente, que refleja operaciones por cargos o
crditos, siendo esta la razn de su denominacin.
96
112
9. EL REASEGURO
esta fecha.
5
Cuentas
DEBE
HABER
Reaseguro Cedido
Responsabilidad por plizas
emitidas
Responsabilidades a cargo de
los reaseguradores
$ 1, 440,000.00
$ 1, 440,000.00
Cuentas
DEBE
$ 800,000.00
HABER
Cuentas
DEBE
(Pasivo)
Compaas
Reaseguradoras
Cuenta.
Corriente.
(Ingresos)
Siniestros
Recuperados por Reaseguro.
Cedido
Siniestros a cargo de los
reaseguradores
recuperados
contablemente en esta fecha.
$ 640,000.00
$ 800,000.00
ii.
HABER
$ 640,000.00
Contrato de Excedentes.
La cesin en este contrato opera sobre una base variable y no sobre una proporcin fija
como en el contrato cuota parte, hasta cierto lmite, en funcin de la retencin
establecida por la aseguradora.
As, s la sociedad establece una retencin de $ 200,000.00 el lmite del contrato podra
ser 5 veces la retencin:
Lmite del contrato 5 veces la retencin $ 1, 000, 000,00; en exceso de esta cantidad, no
responder el reasegurador, y deber optarse por otra clase de contratos:
Prima
Suma Asegurada
A- $ 5,000.00
$ 250,000.00
B- $ 2,500.00
$ 200,000.00
C- $ 8,000.00
$ 850,000.00
$ 15,500.00
$ 1,200,000.00
*200,000.00/850,000.00= 23.52% x 8,000.00 =
Retencin
$ 200,000.00
$ 200,000.00
$ 200,000.00
$ 600,000.00
1,882.35
Cesin
$ 1,000.00
0
$ 6,117.65
$ 7,117.65
Primas retencin
$ 4,000.00
$ 2,500.00
$ 1,882.35 *
$ 8,382.35
Reaseguro
Compaa
113
$ 50,000.00
0.00
$ 650,000.00
$ 700,000.00
$
$
$
$
200,000.00
200,000.00
200,000.00
600,000.00
Siniestro
$ 50,000.00
$ 50,000.00
$ 100,000.00
Compaa
$ 40,000.00
$ 11,176.00
$ 51,176.00
Reasegurador
$ 10,000.00
$ 38,240.00
$ 48,240.00
Suma Asegurada
$ 1,200,000.00
Retencin
$ 600,000.00
Cesin
$ 7,117.65
Primas retencin
$ 8,382.35
Comisin: 10%
1
Cuentas
DEBE
$ 15,500.00
HABER
$ 15,500.00
Cuentas
DEBE
$ 1, 200,000.00
HABER
$ 1, 200,000.00
Cuentas
DEBE
(Gastos) Comisiones
(Pasivo) Comisiones por Pagar
10% de comisiones a favor de
los agentes
Cuentas
DEBE
HABER
1,550.00
$ 1,550.00
98
HABER
7, 117,65
$ 7, 117,65
Hay reaseguradores que aceptan la cesin con base a primas devengadas, sin embargo, al no hacerse
efectivas parte de las primas cedidas, la cuenta a su favor disminuye.
114
9. EL REASEGURO
reaseguradores
5
Cuentas
DEBE
Reaseguro Cedido
Responsabilidad por plizas
emitidas
Responsabilidades a cargo del
reasegurador
$ 700,000.00.
HABER
$ 700,000.00.
Cuentas
DEBE
(Gastos)Siniestros Ocurridos
(Pasivo) Siniestros por Pagar
Siniestros ocurridos en esta
fecha
$ 100,000.00
Cuentas
DEBE
(Pasivo)
Compaas
Reaseguradoras
Cuenta.
Corriente.
(Ingresos)
Siniestros
Recuperados por Reaseguro.
Cedido
Siniestros a cargo de los
reaseguradores acreditados a
nuestro favor en esta fecha
$ 38,240.00
HABER
$ 100,000.00
HABER
$ 38,240.00
115
DEBE
$ 750.00
HABER
$ 750.00
2 Retencin de primas.
Para que la cedente mantenga disponibilidad para el pago de los siniestros se establece
que de la cesin a favor del reasegurador se mantenga una parte en disponibilidad de la
cedente, y despus de un ao, se reconoce nuevamente en las cuentas del reasegurador
con los intereses concertados.
Si la cesin es de $ 5,000.00 y se establece una retencin del 35 % de la prima cedida, la
prima retenida ser: $ 1,750.00 que debe mantener la cedente durante un ao y
acreditarla con intereses despus de ese periodo.
X
Cuentas
(Pasivo)
Compaas
reaseguradoras
cuenta.
Corriente.
(Pasivo) Primas Retenidas por
reaseguro cedido
DEBE
$ 1,750.00
HABER
$ 1,750.00
Si el inters pactado es del 8% anual la partida que deber efectuar la cedente, es:
X
Cuentas
Pasivo)Primas Retenidas por
reaseguro cedido
116
DEBE
$ 1,750.00
HABER
9. EL REASEGURO
(Gastos) Intereses por primas
retenidas
Pasivo)
Compaas
reaseguradoras
cuenta.
Corriente.
Primas retenidas acreditadas
con intereses en esta fecha
140.00
$ 1,890.00
3 Siniestros al contado.
Cuando existen siniestros de importe elevado los reaseguradores suelen concertar en los
contratos l envi de sus participaciones en los siniestros en forma inmediata y en
efectivo, con el fin de no afectar la liquidez de la cedente.
Por ejemplo, si se produce el siniestro de la pliza y existe la clusula de siniestros al
contado, las partidas despus de aprobar el siniestro seran:
Suma Asegurada
$ 250,000.00
Retencin
$ 200,000.00
Cuentas
(Gastos) Siniestros ocurridos
(Pasivo)Siniestros por pagar
Siniestros ocurridos reportados
en esta fecha.
DEBE
$ 250,000.00
Cuentas
(Pasivo)Compaas
reaseguradoras
cuenta
Corriente
(Ingresos)
Siniestros
recuperados por reaseguro
cedido
Participacin del reasegurador
en los siniestros recuperados
contablemente en esta fecha
DEBE
$ 50,000.00
Cuentas
(Activo) Disponibilidades o
Caja
(Pasivo)
Compaas
Reaseguradoras
Cuenta
Corriente
Siniestro al contado registrado
en esta fecha
DEBE
$ 50,000.00
Cesin
$ 50,000.00
X
HABER
$ 250,000.00
X
HABER
$ 50,000.00
HABER
$ 50,000.00
Salvamentos.
117
Retencin
$ 200,000.00
Cesin
$ 50,000.00
Salvamento
$ 100,000.00
Reasegurador
$ 20,000.00
Luego,
200,000.00 / 250,000.00 80% x100,000.00 $80,000.00 Cedente
20% x100,000.00 $20,000.00 reasegurador
DEBE
$ 100,000.00
HABER
$ 20,000.00
$ 80,000.00
Registro de la participacin de
los reaseguradores en el
salvamento y de la suma a
favor de la cedente
$ 7, 117,0
$ 1,750.00
$ 1, 890,00
$ 7,257.00
$ 1,500.00
$ 1,067.00 (15%)
Los salvamentos corresponden a los monto de los bienes salvados despus del siniestro; as, si el siniestro
de un inventario de muebles asciende a US $ 50,000.00 correspondiente a 2000 unidades, y de ellas, se
salvan 500, el valor del salvamento es por la cantidad de US $ 12,500.00 ((Precio por unidad $ 25
(50,000.00/2,000.00) por 500).
118
9. EL REASEGURO
Otros ingresos:
Intereses por primas retenidas
Salvamentos
Resultado
$ 151.00 (8%)
$ 20,000.00
$ 24,841.00
Pu %(0.8 * S1 )
Donde:
%= Corresponde al porcentaje de participacin de utilidades
Pr imas pagadas El 0.2 (1-0.8) corresponde a los gastos del reasegurador.
S1 Siniestros pagados
Cualquiera que sea la forma de calcular las utilidades, la compaa cedente realizar la
partida:
X
Cuentas
(Pasivo)Compaas
reaseguradoras
cuenta.
Corriente.
(Ingresos)
Comisiones
y
participaciones
por
reas.
Cedido
Participacin de la cedente en
las utilidades obtenidas por el
reasegurador en los contratos,
equivalente
al
20%
del
resultado de $ 26,975.00
DEBE
$ 4,968.20.
HABER
$ 4,968.20
$
$
$
$
$
$
$
$
119
Cuentas
(Pasivo)Compaas
reaseguradoras
cuenta
corriente
Activo) Disponibilidades o Caja
Liquidacin de los contratos de
reaseguro, a favor de los
reaseguradores
DEBE
$
HABER
DEBE
$
HABER
(Pasivo)Compaas
reaseguradoras
cuenta
corriente.
Liquidacin de los contratos de
reaseguro, a favor de la
cedente
Ejemplo No. 1:
10-octubre.
Emisin de recibos de primas:
Primas en depsito:
Seguros
Daos No.1212
Daos No.1210
Totales
Primas
$ 30,000.00
$ 25,000.00
$ 55,000.00
Sumas aseguradas
$ 1, 500,000.00
$ 1, 000,000.00
$ 2,500.000.00
Comisin
12%
12%
Datos:
a) Los asegurados se aceptan el 15 de octubre con un recargo de $ 360.00 de gastos de
emisin a cada pliza y el IVA.;
b) Las plizas se encuentran reaseguradas mediante un contrato de reaseguro cuota
parte, que tiene las condiciones siguientes:
i.
ii.
iii.
iv.
v.
vi.
Cesin: 60%
Retencin: 40%.
Comisiones a favor de la cedente: 25%
Retencin de primas: 17.5%
Intereses sobre primas retenidas: 5%
Participacin de utilidades en el contrato a favor de la cedente: 25% sobre las
primas devengadas.
c) Supuestos:
i.
ii.
120
9. EL REASEGURO
iii.
iv.
Se pide liquidar el contrato de reaseguro cuota parte en los libros del cedente y del
reasegurador.
i.
Para determinar la naturaleza de las cuentas se sugiere verificar los registros anteriores.
X (1)
Cuentas
CAJA
DEPSITOS DE PRIMAS
Depsitos de primas recibidos
en esta fecha.
DEBE
$ 55,000.00
Cuentas
CAJA
DEPOSITOS DE PRIMAS
IVA DEBITO FISCAL
(Ingresos)
OTROS
PRODUCTOS
Asegurados aceptados en esta
fecha y reversin de depsitos
recibidos.
DEBE
$ 7,510.00
$ 55,000.00
HABER
$ 55,000.00
X (2)
HABER
$ 7,150.00
$
360.00
X (3)
Cuentas
RESPONSABILIDA.
POR
PLIZAS. DE SEGUROS
CUENTAS DE ORDEN. POR
CONTRA
Responsabilidades asumidas
DEBE
$ 2, 500,000.00
Cuentas
(Gastos )Comisiones
Disponibilidades o Caja0
Comisiones a favor de agentes
pagadas en esta fecha
DEBE
$ 6,600.00
Cuentas
PRIMAS
CEDIDAS
REASEGURO
COMPAAS.
REASEGURADORAS.
DEBE
$ 33,000.00
HABER
$ 2, 500,000.00
X (4)
HABER
$ 6,600.00
X (5)
EN
HABER
$ 33,000.00
CTA.
121
Cuentas
REASEGURO CEDIDO
REPONSABILIDAD.
POR
PLIZAS. DE SEGUROS
60% S/ $ 2, 500,000.00 de
las responsabilidades a cargo
de los reaseguradores
X (6)
DEBE
$ 1, 500, 000.00
HABER
$ 1, 500,000.00
X (7)
Cuentas
COMPAAS.
REASEGURADORAS. CUENTA
CORRIENTE.
COMISIONES
A
FAVOR
CEDENTE
25% S/ $ 33,000.00 de las
comisiones a favor de la
cedente.
DEBE
$ 8,250.00
Cuentas
COMPAAS.
REASEGURADORAS. CUENTA
CORRIENTE.
PRIMAS
RETENIDAS
POR
REASEGURO. CEDIDO.
17.5% S/ 33,000.00 de primas
retenidas que se liberarn el
prximo ao
DEBE
$ 5,775.00
HABER
$ 8,250.00
X (8)
Cuentas
PRIMAS
RETENIDAS
POR
REASEGURO. CEDIDO.
INTERESES
POR
PRIMAS
RETENIDAS
COMPAAS REASEGURADAS.
CUENTA. CORRIENTE.
HABER
$ 5,775.00
X (9)
DEBE
$ 700,000.00
HABER
$ 35,000.00
$ 735,000.00.
Cuentas
SINIESTROS OCURRIDOS
122
X (10)
DEBE
$ 1, 500,000.00
HABER
9. EL REASEGURO
SINIESTROS POR PAGAR
$ 1, 500,000.00
Cuentas
CUENTAS DE ORDEN. POR.
CONTRA
REASEGURO. CEDIDO
RESPONSABIBILIDAD.
POR
PLIZAS DE SEGUROS
X (11)
DEBE
$ 1, 500,000.00
HABER
$
$
900,000.00
600,000.00
Cuentas
COMPAAS
REASEGURADORAS. CUENTA
CORRIENTE.
SINIESTROS
RECUPERADOS
POR REASEGURO.
CEDIDO.
X (12)
DEBE
$
900,000.00
HABER
900,000.00
Cuentas
CAJA
COMPAAS
REASEGURADORAS. CUENTA
CORRIENTE.
(Ingresos) SALVAMENTOS
X (13)
DEBE
$ 300,000.00
HABER
$
180,000.00
120,000.00
Cuentas
CAJA
COMPAAS
REASEGURADORAS.
CORRIENTE.
X (14)
DEBE
$
900,000.00
HABER
$
900,000.00
CUENTA
$ 33,000.00
$ 5,775.00
$ 700,000.00
$ 727,225.00
$ 720,000.00
$ 8,250.00
123
$ 35,000.00
$ 33,975.00
X (15)
Cuentas
COMPAAS
REASEGURADORAS. CUENTA
CORRIENTE.
COMISIONES
Y
PARTICIAPACIONES POR
REASEGURO CEDIDO
DEBE
$ 181,806.25
HABER
$ 181,806.25
Estado de Cuentas
Concepto
Primas Cedidas
Valores deudores
Valores acreedores
$ 33,000.0
$ 700,000.00
$ 35,000.0
$ 180,000.00
Primas Liberadas
Intereses por prima retenidas
Salvamentos (su participacin)
Siniestros (a cargo)
Primas Retenidas
$ 900,000.00
$ 5,775.00
Comisiones
$ 8,250.00
$ 181,806.25
Siniestros al contado
$ 900,000.00
Sumas
$ 1, 095,831.12
$ 1, 848,000.00
A pagar
Sumas
$ 752,168.90
$ 1, 995,835.12
$ 1, 995,835.12
Cuentas
COMPAAS
REASEGURADORAS.
CORRIENTE.
CAJA
DEBE
$ 752,168.90
X (16)
CUENTA
HABER
$ 752,168.90
ii.
En los Libros del Reasegurador.
Los registros contables en los libros del reasegurador100, sern en sentido inverso de los
que se operaron en el reaseguro cedido; en tal sentido, cuando se registra un gasto en
los libros del cedente, se trabaja un crdito en los libros del reasegurador.
X (1)
Cuentas
(Activo)
Compaas
Reaseguradas
Cuenta
Corriente
(Ingresos)
Primas
por
Reaseguro Aceptado
100
DEBE
$ 33,000.00
HABER
$ 33,000.00
El registro contable se realiza en los libros de la cedente, sin embargo, sern registros contables similares
los que trabaje el reasegurador.
124
9. EL REASEGURO
60% de $ 55,000.00 de las primas a
favor de los reaseguradores
Cuentas
Responsabilidad por Plizas de
Seguros
Cuentas de Orden por el
contrario
X (2)
DEBE
$ 1, 500,000.00
HABER
$ 1, 500,000.00
X (3)
Cuentas
(Gastos) Comisiones a favor de
la Cedente.
Activo)
Compaas
Reaseguradas
Cuenta
Corriente
DEBE
$ 8,250.00
HABER
$ 8,250.00
X (4)
Cuentas
(Activo) Primas Retenidas por
Reaseguro Aceptado
(Activo)
Compaas
Reaseguradas
Cuenta
Corriente
Primas retenidas
33,000.00
17.5%
por
DEBE
$ 5,775.00
HABER
$ 5,775.00
X (5)
Cuentas
(Activo)
Compaas
Reaseguradas
Cuenta
Corriente
(Activo) Primas Retenidas por
Reaseguro Aceptado.
(Ingresos)Intereses por Primas
Retenidas
DEBE
$ 735,000.00
HABER
$ 700,000.00
$ 35,000.00
CUENTAS
(Gastos)
Siniestros
por
Reaseguro Aceptado.
(Activo)
Compaas
Reaseguradas
Cuenta
X (6)
DEBE
$
900,000.00
HABER
900,000.00
125
Cuentas
Responsabilidad por Plizas
Emitidas
Cuentas de Orden por el
contrario
Reversin de cuentas de orden
por siniestros ocurridos
Cuentas
(Activo)
Compaas
Reaseguradas
Cuenta
Corriente
(Ingresos)Salvamentos
y
Recuperaciones
Participacin nuestra en los
salvamentos realizados por la
cedente
Cuentas
Activo)Compaas
Reaseguradas
Cuenta
Corriente
(Activo) Disponibilidades o
Caja
Nuestra
participacin
en
siniestros al contado
X (7)
DEBE
$
900,000.00
HABER
X (8)
DEBE
$
180,000.00
HABER
X (9)
DEBE
$
900,000.00
180,000.00
HABER
Estado de Utilidades
Conceptos
Primas Aceptadas
$ 33,000.00
Menos
Primas retenidas
$ 5,775.00
Ms:
Primas retenidas en ao anterior $ 700,000.00
Primas devengadas
$ 727,225.00
Costos.
Siniestros a cargo Nuestro
$ 900,000.00
Gastos:
Comisiones a favor de la cedente $
8,250.00
Otros ingresos:
Intereses por primas retenidas
$ 35,000.00
Salvamentos
$ 180,000.00
Utilidades del Contrato
$ 33,975.00
126
900,000.00
900,000.00
9. EL REASEGURO
X (10)
Cuentas
(Gastos)Comisiones
y
Participaciones por Reaseguro
Aceptado
(Activo)Compaas
Reaseguradas
Cuenta
Corriente
DEBE
$ 181,806.25
HABER
$ 181,806.25
Estado de Cuentas
Conceptos
Primas Aceptadas
VALORES DEUDORES
VALORES ACREEDORES
$ 33,000.00
Primas Liberadas
$ 700,000.00
$ 35,000.00
Salvamentos
$ 180,000.00
Siniestros
$ 900,000.00
Primas Retenidas
5,775.00
Comisiones
8,250.00
Siniestros al contado
$ 900,000.00
$ 181,806.25
Suma
$ 1, 095,831.12
A pagar
$ 752,168.90
Sumas
1,995,835.12
Cuentas
Disponibilidades o Caja
DEBE
$ 752,168.90
$ 1, 848,000.00
$ 1,995,835.12
X (11)
Compaas
Reaseguradas
Cuenta Corriente
Liquidacin del contrato de
reaseguro
HABER
$ 752,168.90
EJEMPLO No. 2:
Considerando los mismos montos de las primas del ejemplo anterior, y que el contrato de
reaseguros es un contrato de excedentes tenemos:
10-octubre.
Emisin de recibos de primas:
Primas en depsito:
Seguros
daos No.1212
PRIMA
$ 30,000.00
Suma Asegurada.
$ 1, 500,0000.00
Comisin
12%
daos No.1210
$ 25,000.00
$ 2, 000,000.00
12%
Totales
$ 55,000.00
$ 3, 500,000.00
127
Datos:
a) Los asegurados se aceptan el 15 de octubre con un recargo de $ 360.00 de gastos de
emisin a cada pliza y el IVA. ;
b) Las plizas se encuentran reaseguradas mediante un contrato de reaseguro de
excedentes que tiene las condiciones siguientes:
i.
ii.
iii.
iv.
v.
vi.
vii.
c) Supuestos:
i.
ii.
iii.
iv.
i.
En los Libros del Cedente.
Para determinar la naturaleza de las cuentas verificar los registros anteriores.
X (1)
Cuentas
DEBE
CAJA
DEPSITOS DE PRIMAS
Depsitos de primas recibidos
en esta fecha
$ 55,000.00
HABER
$ 55,000.00
15 de Octubre
X (2)
Cuentas
DEBE
CAJA
DEPOSITOS DE PRIMAS
PRIMAS
PRODUCTOS
INICIALES
DEBITO FISCAL
OTROS PRODUCTOS
Primas recibidas y depsitos
liquidados en esta fecha
$ 7,510.00
$ 55,000.00
Cuentas
DEBE
HABER
$ 55,000.00
$ 7,150.00
$
360.00
X (3)
RESPONSABILIDAD.
PLIZAS. DE SEGUROS
128
POR
$ 3, 500,000.00
HABER
de
9. EL REASEGURO
CUENTAS DE ORDEN. POR
CONTRA
Responsabilidades asumidas
$ 3, 500,000.00
X (4)
Cuentas
DEBE
COMISIONES
DISPONIBILIDADES
$ 6,600.00
Comisiones
agentes
pagadas
HABER
CAJA
a
$ 6,600.00
los
X (5)
Cuentas
DEBE
$ 51,749.00
HABER
COMPAAS. REASEGURADORAS.
CUENTA. CORRIENTE.
$ 51,749.00
Retencin Sumas
$ 100,000.00
$ 100,000.00
$ 200,000.00
Retencin Primas
$ 2,001.00
$ 1,250.00
$ 3,251.00
Cesin Primas
$ 27,999.00
$ 23,750.00
$ 51,749.00
X (6)
Cuentas
DEBE
REASEGURO CEDIDO
REPONSABILIDAD POR PLIZAS.
DE SEGUROS
$ 1, 800,000.00
Responsabilidad
reasegurador.
asumida
por
HABER
$ 1, 800,000.00
el
X (7)
Cuentas
DEBE
COMPAAS REASEGURADORAS.
CUENTA CORRIENTE.
COMISIONES A FAVOR CEDENTE
$ 12,937.25
HABER
$ 12,937.25
X (8)
Cuentas
DEBE
$ 9,056.07
HABER
$ 9,056.07
X (9)
Cuentas
PRIMAS
DEBE
RETENIDAS
POR
HABER
$ 250,000.00
129
$ 12,500.00
$ 262,500.00.
X (10)
Cuentas
DEBE
SINIESTROS OCURRIDOS
SINIESTROS POR PAGAR
Siniestros
ocurridos
reportados en esta fecha
$ 2, 000,000.00
HABER
$ 2, 000,000.00
X (11)
Cuentas
DEBE
$ 2, 000,000.00
HABER
Cuentas
DEBE
CAS
REASEGURADORAS
CUENTA CORRIENTE
SINIESTROS
RECUPERADOS
POR REASEGURO CEDIDO
Participacin del reasegurador
en el siniestro.
$
$
900,000.00
1, 100,000.00
X (12)
HABER
900,000.00
$
900,000.00
X (13)
Cuentas
DEBE
$ 500,000.00
HABER
Cuentas
DEBE
DISPONIBILIDADES O CAJA
470,000.00
25,000.00
X (14)
130
900,000.00
HABER
9. EL REASEGURO
COMPAAS
REASEGURADORAS. CUENTA
CORRIENTE.
Siniestro al contado recibido
en esta fecha
900,000.00
Despus de operar las partidas contables, hay que efectuar el estado de utilidades del
contrato para determinar s la cedente participar de ellas.
Estado de Utilidades
Primas cedidas
$ 51,749.00
Menos
Primas retenidas
9,056.07
Ms:
Primas retenidas en ao anterior
$ 250,000.00
Primas devengadas
$ 292,692.93
Costos.
Siniestros a cargo del reasegurador
$ 900,000.00
Gastos:
Comisiones a favor de la cedente
12,937.25
12,500.00
Salvamentos
470,000.00
Prdida
137,744.30
Otros ingresos:
Valores Deudores
Valores Acreedores
$ 51,749.00
$ 250,000.00
$ 12,500.00
$ 470,000.00
$ 900,000.00
$
9,056.07
$ 12,937.25
0
$ 921,993.30
$ 921,993.30
$ 784,249.00
$ 137,744.30
$ 921,993.30
X (15)
Cuentas
DEBE
HABER
131
$ 137,744.30
COMPAAS REASEGURADORAS.
CUENTA CORRIENTE.
$ 137,744.30
$ 25,000.00
$ 23,750.00
$ 1,250.00
Costo de Siniestros
Siniestros Ocurridos
Menos:
Salvamentos
Siniestros Recuperados
($1, 075,000.00)
$ 2, 000,000.00
$
25,000.00
$ 900,000.00
Costo de Adquisicin
Comisiones Pagadas
Menos:
Comisiones de Reaseguro
$
$
3,000.00
5,937.50
2,937.50
$ 1, 070,812.50.00
ii.
En los Libros del Reasegurador.
Se operan en sentido inverso a las realizadas en los libros de la cedente.
15 de Octubre
X (1)
Cuentas
Compaas
Reaseguradas
Cuenta Corriente
Primas
por
Reaseguro
Aceptado
DEBE
$ 51,749.00
HABER
$ 51,749.00
CLCULOS DE LA ACEPTACIN:
Primas
$ 30,000.00
$ 25,000.00
$ 55,000.00
Retencin
$ 100,000.00
$ 100,000.00
$ 200,000.00
Primas compaa
$ 2,001.00
$ 1,250.00
$ 3,251.00
X (2)
Cuentas
132
DEBE
HABER
Cesin
$ 27,999.00
$ 23,750.00
$ 51,749.00
9. EL REASEGURO
Responsabilidad por Plizas de
Seguros
Cuentas de Orden por. Contra
$ 900,000.00
$ 900,000.00
X (3)
Cuentas
Comisiones a favor de la
Cedente.
Compaas
Reaseguradas
Cuenta Corriente
DEBE
$ 12,937.25
HABER
$ 12,937.25
X (4)
Cuentas
Primas
Retenidas
Reaseguro Aceptado.
Compaas
Corriente
Reaseguradas
por
DEBE
$ 9, 056,07
HABER
Cuenta
$ 9,056.07
X (5)
Cuentas
Compaas
Reaseguradas
Cuenta Corriente.
Primas
Retenidas
por
Reaseguro Aceptado.
Intereses por Primas Retenidas
en Reaseguro.
DEBE
$ 262,500.00.
HABER
$ 250,000.00
$ 12,500.00
Cuentas
Siniestros
por
Reaseguro
Aceptado.
Compaas
Reaseguradas
Cuenta Corriente.
X (6)
DEBE
$
900,000.00
HABER
900,000.00
Cuentas
Cuentas de Orden por el
contrario
Responsabilidad por Plizas
Emitidas
X (7)
DEBE
$
900,000.00
HABER
900,000.00
X (8)
133
DEBE
$
470,000.00
HABER
470,000.00
Nuestra
participacin
en
los
salvamentos realizados por la cedente
Cuentas
Compaas
Reaseguradoras
Cuenta Corriente
Disponibilidades o Caja
X (9)
DEBE
$
900,000.00
HABER
900,000.00
ESTADO DE UTILIDADES.
REASEGURO CUOTA PARTE.
Primas Aceptadas
$ 51,749.00
Menos
Primas retenidas
9, 056,07
Ms:
Primas retenidas en ao anterior
$ 250,000.00
Primas devengadas
$ 292,692.93
Costos .
Siniestros a cargo Nuestro
$ 900,000.00
Gastos:
Comisiones a favor de la cedente
12,937.25
12,500.00
Salvamentos
Otros ingresos:
470,000.00
137,744.3
Valores Deudores
Valores Acreedores
$ 51,749.00
$ 250,000.00
$ 12,500.00
$ 470,000.00
$ 900,000.00
$
9,056.07
$ 12,937.25
0
$ 921,993.30
$ 921,993.30
$ 784,249.00
$ 137,744.30
$ 921,993.30
X (15)
Cuentas
134
DEBE
HABER
9. EL REASEGURO
Disponibilidades o Caja
Compaas
Reaseguradas
Cuenta Corriente
$ 137,744.30
$ 137,744.30
SUMA ASEGURADA
$ 500,000.00
MONTO DE LA PRIMA
$ 5,200.00
% DE COMISIONES.
$ 200,000.00
$ 3,000.00
16%
$ 50,000.00
$ 1,800.00
16%
Totales
$ 750,000.00
$ 10,000.00
16%
135
DATOS:
1
Todas las plizas corresponden a renovaciones;
2
La pliza c) se anul a falta del pago de las primas un mes despus, el resto se
cancelaron en efectivo el 31 de octubre de 2013.
3
Por error contable se registraron todas las operaciones de reaseguro.
4
La Compaa tiene la poltica de adelantar las comisiones de los agentes como
anticipos y de no ser cubiertos, registrarlos como prestamos con el 21% de inters
anual.
5
Todas las plizas se encuentran reaseguradas mediante un contrato cuota parte con
las condiciones siguientes:
i.
Cesin 20%;
ii.
Retencin 80%.
iii.
Primas retenidas 30%
iv.
Comisiones: 27%
v.
Intereses sobre primas retenidas: 12.5%
vi.
Utilidades a favor de la cedente 15% sobre las primas devengadas.
4
i.
ii.
iii.
iv.
Se pide:
i.
ii.
iii.
iv.
9. EL REASEGURO
Edad
Suma
Reserva
Vigencia
Alcanzada
Asegurada
Terminal
Suma Asegurada
43
100,000.00
75,000.00
25,000.00
0.573%
143.25
44
100,000.00
2,912.00
75,000.00
22,088.00
0.616%
136.06
45
100,000.00
5,926.00
75,000.00
19,074.00
0.650%
123.98
46
100,000.00
9,046.00
75,000.00
15,954.00
0.701%
111.84
47
100,000.00
12,276.00
75,000.00
12,724.00
0.752%
95.68
48
100,000.00
15,623.00
75,000.00
9,377.00
0.803%
75.30
49
100,000.00
19,092.00
75,000.00
5,908.00
0.862%
50.93
50
100,000.00
22,692.00
75,000.00
2,308.00
0.930%
21.46
51
100,000.00
23,429.00
75,000.00
1,571.00
1.000%
15.71
10
52
100,000.00
24,315.00
75,000.00
685.00
1.092%
7.48
Retencin
Cesin
Tarifa de
Cesin por
Reaseguro
ao
La prima cedida para el tercer ao con una cesin del ao anterior de $ 22,088.00, se
determinara conforme el siguiente detalle:
Cesin ao anterior
Menos:
Reserva del ao
Ms:
Reserva del ao anterior
Capital en Riesgo
$ 22,088.00
$ 5,925.00
$ 2,912.00
$ 19,074.00
DEBE
$ 123.98
HABER
$ 123.98
137
10
A
B
C
D
$
$
$
$
$
5, 000,000.00
5, 000,000.00
5, 000,000.00
5, 000,000.00
20, 000,000.00
La asuncin de riesgos en esta forma permite que las compaas contraten mediante
varias plizas o en una sola, la proporcin que asumir cada coasegurador.
Administrativamente, el coaseguro se trabaja a travs de una sola pliza mediante la cual
un coasegurador se encarga de cobrar las primas y cancelar los siniestros, se convierte en
la compaa abridora del contrato que, por lo general, es la que realiza el negocio con el
asegurado.
Por el manejo del contrato, la compaa abridora recibe al resto de los coaseguradores un
porcentaje por los gastos en que incurre por administrar la pliza.
El coaseguro se presenta en las plizas de seguros bajo la forma de coaseguro pactado,
mediante el cual el asegurado asume una parte del siniestro en determinados
porcentajes, en el caso del riesgo de terremoto, el porcentaje por lo general asciende al
20% quedando a cargo de la sociedad el 80% de la prdida.
Con la clusula del coaseguro el asegurado participa en la prdida y por esta razn, se
interesa en la prevencin o su reduccin manteniendo el costo o prima dentro de los
lmites soportables para el asegurador.
$ 275,000.00
$
8,250.00
Valor a Indemnizar
Menos:
$ 266,750.00
Coaseguro 20%
Valor neto a pagar
$
$
53,350.00
213,400.00
Cuentas
DEBE
(Activo) Disponibilidades o
Caja
(Ingresos) Primas Productos
Iniciales
Pago de las primas
concertadas con nuestros
asegurados
Cuentas
DEBE
HABER
$
HABER
$
139
Cuentas
DEBE
HABER
$
$
$
Cuentas
DEBE
HABER
$
Cuentas
DEBE
HABER
$
Cuentas
DEBE
$
$
II.
HABER
140
X
DEBE
$
HABER
X
Cuentas
Responsabilidad de Plizas en Vigor
Cuentas de Orden por el contrario
Participacin del coasegurador en la pliza en
coaseguro
DEBE
$
HABER
$
DEBE
$
HABER
$
Cuentas
(Gastos) Siniestros por Coaseguro Aceptado
(Activo) Ca. Coaseguradoras Cuenta Corriente
Siniestros a cargo del coasegurador
DEBE
$
HABER
$
Supongamos que se emite una pliza por $ 30, 000,000.00 de suma asegurada y que se
designa a la empresa la Previsin abridora de las operaciones; se establece que otro
coasegurador participar con el 22% en los gastos de la abridora, 12 % de comisiones al
agente y gastos de emisin de $ 2,000.00.
La prima se estima con el 5/o o de suma asegurada y con la participacin nicamente de
otra sociedad en carcter de coasegurador, luego:
5/o o x $ 30, 000,000.00
$ 15,000.00
$ 2,000.00
$ 2,210.00
$ 19,210.00
Gastos de emisin
Impuestos
Prima total
i)
DEBE
$ 19,210.00
HABER
$
$
$
$
7,500.00
7,500.00
2,000.00
2,210.00
141
HABER
$ 15, 000,000.00
X (3)
Cuentas
(Gastos) Comisiones
Comisiones por Pagar
Comisiones a favor de agentes (15,000.00 x 12
%)
DEBE
$
1,800.00
HABER
$
1,800.00
X (4)
Cuentas
Compaas Coaseguradoras Cuenta Corriente
Comisiones y Participaciones por Coaseguro
Cedido
Comisiones a favor de la lder reconocidas en esta
fecha
DEBE
$ 1,650.00
HABER
$
1,650.00
DEBE
$ 1, 000,000.00
$ 1, 000,000.00
HABER
$ 2, 000,000.00
X (6)
Cuentas
Caja
Salvamentos
Compaas Coaseguradoras Cuenta Corriente
Salvamentos realizados y participacin del
coasegurador en los mismos.
DEBE
$
900,000.00
HABER
$
$
450,000.00
450,000.00
142
Estado de Cuentas
Primas causadas en coaseguro
Menos:
Comisiones a favor de la abridora
Siniestros a cargo del coasegurador
7,500.00
$
1,650.00
$ 1, 000,000.00
Mas:
Salvamentos
A Cobrar al coasegurador
$
$
450,000.00
544,150.00
X(7)
Cuentas
Disponibilidades o Caja
Compaas Coaseguradores Cuenta. Corriente
Liquidacin de las operaciones de coaseguro a
favor de la empresa lder
ii.
DEBE
$ 544,150.00
HABER
$ 544,150.00
Las operaciones son inversas a las que se realizaron en los libros del lder, es decir, si en
la primera se registra el pasivo en los libros de los coaseguradores se asienta un activo.
X (1)
Cuentas
Compaas Coaseguradoras Cuenta Corriente
Primas Productos Iniciales
Primas por coaseguro aceptado
DEBE
$ 7,500.00
HABER
$ 7,500.00
X (2)
Cuentas
Responsabilidad por Plizas emitidas
Cuentas de Orden por contra
Responsabilidades asumidas por coaseguro
aceptado
DEBE
$ 15, 000,000.00
HABER
$ 15, 000,000.00
X (3)
Cuentas
DEBE
Comisiones y Participaciones en Coaseguro
$ 1,650.00
aceptado
Compaas Coaseguradoras Cuenta Corriente
Comisiones a favor de la lder reconocidas en esta
fecha
HABER
$ 1,650.00
X (4)
Cuentas
Siniestros ocurridos en coaseguro aceptado
DEBE
$ 1, 000,000.00
HABER
143
$ 1, 000,000.00
X (5)
Cuentas
Compaas Coaseguradoras Cuenta Corriente
DEBE
$ 450,000.00
Salvamentos
Participacin de los coaseguradores en los
salvamentos realizados por la lder
HABER
450,000.00
X (6)
Cuentas
Compaas Coaseguradoras Cuenta Corriente
Disponibilidades o Caja
Liquidacin a cargo de los coaseguradores
DEBE
$ 544,150.00
HABER
$
544,150.00
c. OTRO EJEMPLO
La empresa Mrame no me Toques, contrata en coaseguro con tres compaas los riesgos
de la pliza siguiente:
Pliza No.00032454
Prima Neta
Gastos de Emisin
Impuestos IVA.
Suma Asegurada
$ 85,000.00
$ 3,000.00
$ 50, 000,000.00
Otros datos:
1. Los coaseguradores participan con el 25% en los gastos de la abridora;
2. La comisin al agente de seguros s concierta en el 8%;
3. Durante el ao de vigencia de la pliza ocurre siniestro total, el cual provoca la
cancelacin de la pliza;
4. Del siniestro se derivaron salvamentos por la cantidad de $ 5,000,000.00 que la
sociedad realiza en efectivo;
5. Para ajustar el siniestro incurri en gastos de $ 30,000.00; y
6. De acuerdo al contrato los coaseguradores participan en los salvamentos y gastos de
ajuste.
Se pide:
Registrar operaciones en los libros de la empresa abridora o lder y en los de uno de los
coaseguradores hasta liquidar el contrato.
144
11
a) Pensiones de Referencia.
S la invalidez es declarada parcial, el afiliado tendr derecho al 50% de su salario bsico
regulador durante el perodo de tres aos o mientras dure su estado de invalidez; s es
declarada total, el porcentaje ser del 70% sobre su salario bsico regulador y por el
mismo perodo.
El Salario Bsico Regulador se estimar como el promedio mensual del ingreso base de
cotizacin de los ltimos 120 meses cotizados, anteriores al mes en que se declare el
estado de invalidez, actualizado con la variacin de ndice de precios al consumidor.
En resumen, tenemos que:
1. S la invalidez es parcial, la pensin de referencia es del 50% sobre el salario bsico
regulador;
2. S la Invalidez es total, la pensin de referencia es del 70% sobre el salario bsico
regulador.
c) La Obligacin de las Aseguradoras ante el Primer Dictamen de Invalidez.
Determinada la clase de invalidez por parte de la Comisin respectiva, la Sociedad de
Seguros cancelar a la Administradora de Fondos de Pensiones la pensin en primer
dictamen segn el tipo de invalidez.
S suponemos que el salario bsico regulador de un afiliado es de $3,500.00 y ste es
declarado con invalidez parcial, la sociedad pagar durante 3 aos:
$ 3,500 x 50% = $ 1,750.00 pensin mensual (literal b) Art. 120).
_________________________________
Art. 122 de la Ley del Sistema de Ahorro para Pensiones.
Luego,
La Estimacin anual es igual a $ 1,750.00 x 12.5 = $ 21,875.00
La Estimacin total a $ 21,875.00 x 3
= $ 65,625.00
(Incluida la pensin de Navidad de conformidad al Art.129 de la Ley)
S la invalidez es declarada total, con los mismos datos, la Sociedad cancelar a la
Administradora de Fondos de Pensiones, siempre durante 3 aos:
$ 3,500 x 70% = $ 2,450.00 pensin mensual (literal a) del Art. 120.
Entonces,
La Estimacin anual ser de $ 2,450.00 x 12.5 = $ 30,625.00; y
La Estimacin Total de $ 30,625.00 x 3
= $ 91,875.00.
d) El Capital Complementario en las Pensiones de Invalidez en Segundo Dictamen
146
Ratificacin =
Segundo Dictamen102
Rechazo
Modificacin =
Obligaciones:
Fondo Retenido
Capital Complementario.
Contribucin Especial.
Fondo Retenido.
Capital Complementario.
El Fondo Retenido
Es el descuento que se efecta al afiliado declarado invlido parcial mediante segundo
dictamen, y equivale al 30 % del saldo de la cuenta individual (CIAP). Su resultado se
obtendr de multiplicar el porcentaje del 30% por el monto de la cuenta individual de
ahorro para pensiones.
Supongamos que la cuenta individual asciende a $ 150,000.00, el fondo retenido ser:
$ 150,000.00 x 30% = $ 45,000.00;
Luego, el saldo de la cuenta individual de ahorro para pensiones disminuir a la cantidad
de $ 105,000.00, as:
SCIAP = $ 150,000.00 - $ 45,000.00 = $ 105,000.00
El Capital Complementario
Se define como la diferencia del capital suficiente para financiar la pensin de que se trate
y el saldo de la cuenta individual del afiliado (SCIAP), es decir:
CAPITAL TCNICO NECESARIO (CTN)
Menos:
SALDO ACUMULADO EN LA CUENTA INDIVIDUAL
Cotizacin obligatoria del afiliado
ms:
Certificado de traspaso.
$
$
102
Seminario Taller Alcance de la Ley del Sistema de Ahorro para Pensiones en Materia de Seguros, dictado
por Julia Beatriz Rivera de Orantes, Analista de la Superintendencia de Pensiones, patrocinado por la
Asociacin de Ex alumnos del Centro Suizo de Formacin Aseguradora.
147
Menos:
Cotizaciones voluntarias y su rentabilidad.
_________________________________________________________________________
CAPITAL COMPLEMENTARIO
$
En el desarrollo de los casos prcticos que se presentan en los siguientes apartados, se
establece como determinar el capital complementario.
La Contribucin Especial
Es el monto representativo de las cotizaciones que el afiliado habra acumulado en su
cuenta individual si hubiera cotizado el 10% sobre el monto de las pensiones de invalidez
en primer dictamen.
Segn el Art. 123 de la Ley del Sistema de Ahorro para Pensiones, la contribucin especial
se calcula multiplicando el monto de la pensin establecida en el primer dictamen de
invalidez por el nmero de meses que la recibi por el factor de 0.111111.
O sea:
Pensin x No. de meses pagados x 0.111111.
Ejemplificando su aplicacin, si suponemos que una persona recibi durante 24 meses la
pensin equivalente a $ 2,450.00, tenemos:
$ 2,450.00 x 24 meses x 0.111111= $ 6,532.68= Contribucin Especial
e) Obligacin de las aseguradoras ante el rechazo de la Invalidez en segundo dictamen.
Con los conceptos anteriores, estos apuntes inician analizando l rechaz de la invalidez
de parte de la Comisin respectiva, en razn de que los conceptos involucrados son los
mismos que se utilizan en los eventos de ratificacin y modificacin de la invalidez.
Rechazo de la invalidez en segundo dictamen.
Durante los tres aos de invalidez declarada en primer dictamen, el monto de la cuenta
individual del afiliado durante ese perodo, no ha sufrido incrementos y al rechazarse la
invalidez en segundo dictamen, se requerir reforzarla ante la falta de aportaciones.
En razn de lo anterior, la Ley ha previsto que se fortalezca mediante la Contribucin
Especial, antes definida.
La Sociedad de Seguros por consiguiente, pagar a la Administradora de Fondos de
Pensiones la contribucin especial para reforzar el fondo de la cuenta individual del
pensionado en el rechazo de la invalidez en segundo dictamen, utilizando la formula:
Pensin x No. de meses pagados x 0.111111. (Vase el concepto de la contribucin
especial)
148
N x 11
D
24 x
Dx
Donde:
X = Edad de la Persona.
149
N 48 11
D
24 48
D48
= 11.10
Sobre el particular, se aclara que no es intencin de estos apuntes estudiar los valores
conmutados representados en las formulas actuariales.
b) Paso No. 2, Calcular la Pensin de Referencia.
SBR
menos
SCIAP
Donde:
CTN
Monto a Pagar.
Entonces:
CTN
150
$ 242,943.45 menos
$ 122,500.00.
$ 120,443.45
Datos:
Afiliado hombre de 48 aos de edad;
Monto de CIAP $ 175,000.00;
Salario Bsico Regulador $ 3500.00 (SBR).
a) Paso No. 1.Determinacin de la Pensin de Referencia.
SBR
CTN
= $ 339,937.50.
$ 339,937.50
$ 175, 000,00
$ 164,937.50
Monto a Pagar
151
N x 11
D
24 x
Dx
CAPITAL COMPLEMENTARIO
2
N x 11
D
24 x
Dx
CTN
SCIAP.
CAPITAL COMPLEMENTARIO.
(Menos)
$
Donde:
SCIAP = Saldo de la Cuenta Individual del Afiliado, y de establecer mediante la
diferencia de la CIAP y el Fondo Retenido, as:
SCIAP = CIAP Menos Fondo Retenido.
f) Las Obligaciones de las Aseguradoras en las Pensiones de Vejez.
Segn el Art. 127 de la Ley SAP, las Sociedades de Seguros que ofrezcan seguros de
invalidez y sobrevivencia, as como rentas vitalicias y rentas vitalicias diferidas, debern
operar exclusivamente el seguro de personas, razn por la cual son sometidas
previamente al proceso de clasificacin de riesgo, debiendo cumplir con la calificacin
mnima determinada por la Comisin de riesgo compuesta con representantes de las
Superintendencias de Pensiones y del Sistema Financiero.
g) Las Obligaciones de las Aseguradoras en las Pensiones de Sobrevivencia
a) Dependientes con Derecho a Pensin
En estos casos las aseguradoras pagarn al fallecimiento del afiliado, el capital
complementario necesario para financiar pensiones a sus dependientes, entendidos como
tales las personas siguientes:
a) La esposa (o), l o la conviviente;
b) Los hijos con derecho a pensin (legtimos, adoptivos y naturales);
c) Los padres (legtimos o adoptivos).
La pensin de los beneficiarios ser un % de la pensin del causante, de conformidad con
el Art.121 de la Ley, el cual establece los siguientes:
153
media,
tcnica
superior
Los beneficiarios del afiliado tendrn derecho a optar por una pensin ante las causales
siguientes:
i)
ii)
154
N y 11
D
24 y
Dy
N 30 11 D30
24
D30
155
$ 208,950.00
$ 150,000.00
$ 58,950.00
156
ctn
N y 11
D
24 y
Dy
2,828,982 11
24
172,674
172,674
$ 246,722.19.
$ 350,000.00
($ 103,277.81)
157
Conviviente: 50%
Hijos con derecho a Pensin: 25 %
Los beneficiarios para el presente caso se repartirn el 75% del salario bsico regulador,
es decir:
SBR = $ 1,200.00 x 75% = $ 900.00 a distribuir.
Entonces, las pensiones de referencia sern:
Conviviente:
S.B.R $ 900.00 x 50% = $ 450.00.
Hijos:
S B R $ 900.00 x 25% = $ 225.00
Para establecer la pensin de referencia de los beneficiarios, se consideran los
porcentajes que establece el Art. 121 de la Ley en referencia.
b) Paso No. 2 Determinar el ctn para el Conviviente y para cada hijo con derecho a
pensin.
Para determinar los capitales tcnicos necesarios se utilizan las formulas que establecen
los numerales 7 y 8 del Instructivo SAP -029/98 elaborado por la Superintendencia de
Pensiones, ya citado y anexo a estos apuntes, con las siguientes denominaciones:
x = Edad del afiliado.
y = Edad del Conviviente.
z = Lmite mximo de edad para hijos normales con derecho a pensin, es decir 24 aos.
h = Edad de hijo.
h m = Edad hijo menor.
Luego,
Conviviente:
ctn
Luego,
158
N y 11
24 D y
Dy
0.2
N y z hm 11
D
24 y z hm
Dy
ctn
N 23 11 D23
N 23243 11 D23243
24
24
0.2
D23
D23
Donde:
24 = lmite mximo para hijos normales con derecho a pensin.
3 = Edad Hijo menor.
Entonces; utilizando la tabla BM ES (mujeres) para beneficiarios tenemos:
ctn
4368564 11 260486
1135624 11 75226
24
24
0.2
260486
260486
ctn 17.15794195
Hijos:
ctn
N h N z 1124 Dh Dz
ctn
N 5 N 24 1124 D5 D24
Dh
Luego,
Para la edad de 5 aos:
D5
159
$ 162,937.68
160
N y 11 D y
N y z hm 11 D y z hm
24
24
0.2
Dy
Dy
N h N z 1124 Dh Dz
Dh
Luego,
Para edad de 5 aos:
ctn
N 5 N 24 1124 D5 D24
D5
$ 90,079.18
$
30,163.36 (varn 5
$ 31,832.52 (hembra 3
$ 152,075.39
161
2.
La Superintendencia del Sistema Financiero emiti las normas sobre la constitucin de las
reservas de los seguros previsionales NCS-012 y para la constitucin de las reservas
tcnicas para los seguros clsicos de vida y daos NCS-011.
Las precitadas normas describen la clasificacin de las reservas siguiente:
Seguros Previsionales
RESERVAS
Reservas para Riesgos en Curso.
Reservas de Siniestros Pendientes.
Seguros de Daos
Seguros de Vida
Reservas de Previsin.
Reservas para Siniestros Ocurridos no Reportados
Reservas Matemticas.
Reservas para Siniestros Pendientes.
Reservas para Siniestros Ocurridos No Reportados
31-12-2013.
Recibo de la Prima
Reserva
RESERVA
Primas
devengadas
Se expone para que se conozca el mtodo que se utilizara si se operara, porque en la prctica, no
funciona.
162
Donde:
Das Pendientes de Transcurrir: No. de das calendario menos das transcurridos.
Vigencia de la Pliza: Tiempo por el cual se ha contratado el seguro, expresado en das
Otra forma de expresar la ecuacin anterior es:
RRCt
T t
PR
T
Donde:
T = Tiempo total que estar vigente la pliza.
t = Tiempo transcurrido desde su contratacin hasta el momento de la valuacin, medido
en das, meses, trimestres, etc.
PR = Prima de Riesgo o monto causado.
Por lo tanto, s las cotizaciones o primas causadas y pagadas al final del ejercicio
ascienden a $ 180,000.00 y la emisin de la pliza se realiza en 15 de abril la reserva al
final del ejercicio ascendera a:
Reserva de Primas No Devengadas =
180,000.00 x105
= $ 51,780.00
365
Donde:
Das Pendientes de Transcurridos = 260 - 365 das = 105.
163
Reserva
Cause
25,000.00
febrero
Reserva
Cause
marzo
Reserva
Cause
$ 23,904.11
$ 21,986.30
$ 25,000.00
$ 21,986.30
$ 43,972.60
$ 30,000.00
$ 19,931.50
$ 19,931.50
$ 23,917.80
$ 63,643.82
Das
transcurridos.
365-16=349
365-44=321
365-74=291
164
104
105
165
n+0
2005
$ 25,450.00
2006
n+1
$
n+2
n+3
n+4
800.00
1,100.00
1,200.00
$ 26,300.00
350.00
500.00
650.00
$ 25,200.00
300.00
370.00
$ 27,360.00
110.00
2007
2008
2009
1,300.00
$ 28,200.00
n+0
2005
$ 25,450.00
2006
n+1
n+2
n+3
$ 26,250.00
$ 27,350.00
$ 28,550.00
$ 29,850.00
$ 26,300.00
$ 26,650.00
$ 27,150.00
$ 27,800.00
$ 25,200.00
$ 25,500.00
$ 25,870.00
$ 27,360.00
$ 27,470.00
2007
2008
2009
Total
n+4
$ 28,200.00
$ 25,450.00
$ 52,550.00
$ 79,200.00
$ 108,560.00
$139,190.00
Para ao 2005.
n+0= $ 25,450.00
n+1=$ 25,450.00+$ 800.00= $ 26,250.00
n+2=$ 26,250.00+$ 1,100.00= $ 27,350.00
n+3= $ 27,350.00+$ 1,200.00= $ 28,550.00
n+4=$ 28,550.00+$ 1,300.00= $ 29,850.00
Para ao 2006
n+0= $ 26,300.00+350=$ 26,650.00
n+1= $ 26,650.00+500.00= $ 27,150.00
n+2= $ 27,150.00+650.00= $ 27,800.00
En forma similar procede el clculo para los aos 2007 y 2008.
166
$
$
$
$
$
25,450.00
26,300.00
25,200.00
27,360.00
28,200.00
que
que
que
que
que
corresponde
corresponde
corresponde
corresponde
corresponde
al
al
al
al
al
ao n+0;
ao n+1;
ao n+2;
ao n+3;
ao n+4.
n+1
n+2
n+3
n+4
2005
$ 25,450.00
$ 26,250.00
$ 27,350.00
$ 28,550.00
2006
$ 26,300.00
$ 26,650.00
$ 27,150.00
$ 27,800.00
2007
$ 25,200.00
$ 25,500.00
$ 25,870.00
2008
$ 27,360.00
$ 27,470.00
2009
$ 28,200.00
$
29,850.00
Total
n+0
n+1
n+2
n+3
2005
$ 25,450.00
$ 26,250.00
$ 27,350.00
$ 28,550.00
2006
$ 26,300.00
$ 26,650.00
$ 27,150.00
$ 27,800.00
2007
$ 25,200.00
$ 25,500.00
$ 25,870.00
2008
$ 27,360.00
$ 27,470.00
2009
$ 28,200.00
n+4
Total
$ 29,850.00
Total
Despus de formar las columnas quedan espacios sin valores que se llenarn con los
ratios que resulten de aplicar la sumatoria de la columna incompleta entre la completa
que, para el primer caso, es equivalente a 1.01496, luego, se procede as con las
siguientes columnas.
R1
R2
R3
167
R4
29,850.00
1.045
28,550.00
Con valores de los ratios de calculan los espacios vacios, como sigue:
n+1
$
n+2
n+3
n+4
28,200.00
1.01
28,594.80
27,470.00
1.03
28,159.50
28,594.80
1.03
29,312.53
25,870.00
1.03
26,723.71
28,159.50
1.03
29,088.76
29,312.53
1.03
30,279.84
27,800.00
1.05
26,723.71
1.05
$ 28,059.90
29,085.92
1.05
30,540.22
30,276.89
1.05
31,790.73
29,190.00
n+1
n+2
n+3
n+4
2005
25,450.00
26,250.00
$ 27,350.00
$ 28,550.00
$ 29,850.00
2006
26,300.00
26,650.00
$ 27,150.00
$ 27,800.00
$ 29,190.00
2007
25,200.00
25,500.00
$ 25,870.00
$ 26,723.71
$ 28,059.90
2008
27,360.00
27,470.00
$ 28,159.50
$ 29,088.76
$ 30,543.20
2009
28,200.00
28,594.80
$ 29,312.53
$ 30,279.84
$ 31,793.84
Total
132,510.00
134,464.80
$ 137,842.03
$ 142,442.31
$ 149,436.93
Con los valores procede determinar la IBNR sacando la diferencia entre los siniestros
pagados y la columna n+4. Los valores de los siniestros se obtienen de derecha a
izquierda, la primera final columna n+4, segunda fila columna (n+3), tercera fila n+2,
cuarta fila n+1 y quinta fila n+0, conforme el siguiente detalle:
Siniestros
pagados
Aos
Diferencia
2005
29,850.00
29,850.00
2006
27,800.00
29,190.00
1,390.00
2007
25,870.00
28,059.90
2,189.90
2008
27,470.00
30,543.20
3,073.20
2009
28,200.00
31,793.84
3,593.84
10,246.93
Reserva IBNR
168
n+4
La determinacin y las bases que deben adoptarse para constituir las reservas de los
seguros clsicos, se establecen en las normas para la Constitucin de las Reservas
Tcnicas de las Sociedades de Seguros No. NCS-011, emitidas por la Superintendencia del
Sistema Financiero.
a) La Reserva para Riesgos en Curso
Ya antes se defini para los seguros previsionales, sin embargo el mtodo del clculo que
se utiliza es diferente porque se determinan con el mtodo de fraccionamiento
denominado veinticuatroavos, con base en los ingresos de la contabilidad
correspondientes a las primas netas causadas netas de reaseguro de conformidad con lo
establecido en las normas antes referidas.
Para ejemplificar el clculo, consideraremos las primas causadas en enero, febrero y
marzo:
Concepto
Primas netas
Primas cedidas
Primas Retenidas
70% sobre primas106
Enero
$ 20,000.00
$ 10,000.00
$ 10,000.00
$ 7,000.00
23/24
Febrero
$ 15,000.00
$ 7,500.00
$ 7,500.00
$ 5,250.00
23/24
21/24
Reservas
Enero
$ 6,708.33107
Febrero
$ 5,031.25
$ 6,125.00108
Totales
$ 11,156.25
Marzo
$ 26,000.00
$ 13,000.00
$ 13,000.00
$ 9,100.00
23/24
21/24
19/24
Marzo
$ 8,720.83
$ 4,593.75
$ 5,541.66109
$ 18,856.24
Los resultados nos permiten concluir que las reservas se van constituyendo en relacin al
devengamiento de las primas causadas durante el transcurso del tiempo.
Para el caso anterior, la sociedad deveng de las primas causadas en el mes de enero, la
cantidad de $ 1,458.34 (7,000-5,541.66).
b) Las Reservas de Siniestros Pendientes y las Reservas de Siniestros Ocurridos no
Reportados.
106
Conforme la Norma NCS-011, emitida por la Superintendencia, a las primas retenidas hay que deducir el
70% de ellas.
107
7,000*23/24
108
7000*21/24
109
7000*19/24
169
Se incluyen conjuntamente porque las normas en referencia las agregan en esta forma,
sin embargo a nuestro criterio, deben separarse.
i.
$
$
$
$
25,000.00
15,000.00
10,000.00
50,000.00/3
170
El monto total expuesto se multiplica por el 12%, cuyo resultado ser la prdida
mxima probable.
A la prdida mxima probable se le deducir las responsabilidades cubiertas
mediante los contratos de excesos de prdidas.
iii.
iv.
Supongamos que las primas netas de reaseguro ascienden a $ 300,000.00, en este caso
la reserva ascender a $ 15,000.00 ($ 300,000.00 x 5%), y el tope mximo con los
siguientes datos ascendera a la cantidad:
MONTO TOTAL
EXPUESTO
$ 1, 000,000.00 X 12% = $ 120,000.00
CAPACIDAD DE LOS CONTRATOS DE EXCESO DE PERDIDAS
$ 100,000.00
DEFICIT DE AMPARO
$ 20,000.00
PRIORIDAD
$
5,000.00
SUB-TOTAL
$ 25,000.00
MONTO DE MARGEN DE SOLVENCIA
$
2,000.00
TOPE MXIMO DE LA RESERVA PARA EVENTOS CATASTROFICOS
$
23,000.00.
Las reservas matemticas son exclusivas para los seguros de vida individuales y
constituyen valores a favor de los asegurados.
La forma de operacin de estos seguros origina la necesidad de constituir una reserva
porque la prima nivelada anual que se determina para los seguros de vida individual, al
principio del tiempo es superior a la mortalidad esperada y a partir de cierto nmero de
aos transcurridos, es inferior a la mortalidad esperada anual.
Lo anterior porque el riesgo de muerte es creciente con la edad de los asegurados y la
prima nivelada, al ser un valor promedio, no corresponde al valor esperado de la
mortalidad anual.
171
PRIMA NIVELADA
0.01600
0.01400
Primas
0.01200
0.01000
Mortalidad Anual
0.00800
0.00600
0.00400
Prima Nivelada
0.00200
45
41
37
33
29
25
21
17
13
0.00000
Edad
Aunque las formulas actuariales que se deben utilizar para el clculo de la reserva
matemtica son variadas, el procedimiento de dos seguros el ordinario de vida y el
temporal, instruyen lo pertinente.
El Seguro de Vida Entera113
Si se trata de un seguro ordinario de vida para una persona de edad x con pago de prima
nivelada, la reserva matemtica en el ao t, se simboliza en la notacin actuarial como
114
, y debe calcularse:
tV x
xt
tV x Axt PN x a
Donde:
= representa el valor presente actuarial de las obligaciones futuras de la compaa,
equivalente a siniestros futuros
Ax t
111
El valor presente actuarial es el valor contingente o las combinaciones de tasas de inters financieras y las
probabilidades de fallecimiento y sobrevivencia.
112
Obra citada en pgina No. 178
113
Se formulan para los que deseen profundizar en el tema.
114
Obra citada en pgina No. 178
172
PN x axt =
S
A
E
x
da
En el grfico se puede apreciar que la
d
reserva matemtica debe aproximarse al
valor de la suma asegurada (SA)
contratada, a medida que la persona tiene
mayor edad, lo que es consecuencia del
El Seguro de Vida Temporal.
seguroportemporal a n aos, donde la
aumentoOtro
del caso
riesgo esde el muerte
obligacin de la compaaenvejecimiento.
y del asegurado expira al finalizar la vigencia del contrato. La
reserva matemtica de un seguro temporal a n aos a prima anual para una persona de
edad x se calcula como:
xt:nt
tVx:n Axt:nt PNx:n a
Donde: Axt:nt = Valor presente actuarial de las obligaciones futuras de la compaa, en
concepto de siniestros futuros durante los n-t aos que faltan de vigencia.
= Valor presente actuarial de las obligaciones futuras del asegurado en
concepto de pago de primas durante lo n-t aos que faltan de vigencia.
PNx:n axt:nt
x+n
Edad
173
La sociedad debe constituir reserva terminal o valores efectivos acumulados a favor del
asegurado.
Adems reservas de balance115 que consideran el promedio de las reservas terminales
ms las primas netas. S la reserva terminal del ao es de $ 350.00, la anterior de $
200.00 y la prima neta asciende a $ 75.00 la reserva promedio ser:
Re servas
350 200 75
$312.50
2
Cuentas
DEBE
Gastos) Siniestros
(Pasivo)
Reservas
de
Pensiones
Transitorias
de
Invalidez
Reserva de invalidez en primer
dictamen
$ 42,000.00
HABER
$ 42,000.00
El registro contable es igual para todos los tipos de reservas y bastar utilizar la cuenta
que corresponda.
1. Disminuciones a la Reserva de Invalidez a consecuencia de la Recuperacin del
Afiliado Invlido.
Las disminuciones ocasionan un crdito a ingresos tcnicos por el monto total de la
reserva pendiente.
La reserva constituida asciende a la cantidad de $ 42,000.00 que corresponde a $
1,166.67 por 36 meses de invalidez en primer dictamen; si el afilado se repone al final del
115
174
primer ao, la sociedad pagar la contribucin especial que para el ejemplo ascender a $
2,500.00, as:
X
Cuentas
DEBE
$ 28, 000.08
HABER
Ingresos Tcnicos
$ 28,000.08
Cuentas
DEBE
Gastos Tcnicos
Reserva
de
Siniestros
Pendientes
Registro de la contribucin
especial pendiente de pago
$ 2,500.00
HABER
$ 2,500.00
Cuentas
DEBE
Reserva
Transitria
de
Invalidez
Ingresos Tcnicos
Reversin del saldo pendiente
por la muerte del afiliado
$ 27,999.99
Cuentas
DEBE
Gastos Tcnicos
$ 75,000.00
HABER
$ 27,999.99
Reserva
de
Siniestros
Pendientes
Registro contable del capital
complementario pendiente de
pago
HABER
$ 75,000.00
175
2,524.00
4,070.00
7,826.00
Cuentas
DEBE
Gastos Tcnicos
$ 2,524.00
HABER
$ 2,524.00
En el mes de febrero se afectarn los gastos tcnicos con el valor resultante de restar la
reserva calculada el mes anterior y las primas devengadas (4,070.00 2,524.00= $
1,543.00).
El registro debe efectuarse de la manera siguiente:
X
Cuentas
DEBE
Gastos Tcnicos
Reserva de Riesgos en Curso
$ 1,543.00
176
HABER
$ 1,543.00
fecha
ii)
Reservas Matemticas
Segn el artculo 17 de las Normas No. NCS 011, debern constituirse trimestralmente
mediante el siguiente mtodo:
a)
b)
c)
d)
Datos:
Saldo Inicial de Reservas: $ 150,000.00 a la fecha de Valuacin;
Proyeccin con base al inventario $ 160,000.00.
Luego,
Primer Trimestre
160,000 / 4 40,000
Cuentas
DEBE
Gastos Tcnicos
(Pasivo) Reservas Matemticas
Ajuste a la reserva de
matemtica operado en esta
fecha
$ 40,000.00
c)
HABER
$ 40,000.00
i)
Constitucin.
X
Cuentas
DEBE
Gastos Tcnicos
HABER
177
ii)
Cuentas
DEBE
178
HABER
$
12
Normas Internacionales de
Contabilidad, referidas al contrato de Seguros o estndares contables
internacionales sobre Informacin financiera 4
a. Introduccin.
No obstante que la mayora de las normas internacionales de contabilidad son aplicables a las
sociedades de seguros, solamente expondremos la referida al contrato de seguros por lo
extenso que resulta para los propsitos de los apuntes en referencia.
El proyecto de normas de contabilidad aplicable a los seguros, surgi hace varios aos con el
objeto de uniformar criterios contables en el contexto del comercio globalizado ante la ausencia
de homogeneidad en el tratamiento de transacciones contables y presentacin de los estados
financieros.
Sin duda la globalizacin y la internacionalizacin de los mercados de capitales han hecho
presin para establecer estndares contables de presentacin de informes, as como la
necesidad que tienen las empresas de expandir sus negocios fuera de sus propias fronteras.
La Comunidad Econmica Europea, decidi que todas las instituciones pblicas que cotizan en
bolsa presenten sus estados contables conforme a normas internacionales de contabilidad. Un
Estado miembro de la Unin Europea, deber exigir que las entidades de un grupo que han
emitido ttulos valores, consoliden sus estados financieros aplicando las normas internacionales
de contabilidad.
En el caso especfico de las aseguradoras, a falta de una norma en el rea de seguros, los
estados financieros se han diseado y presentado conforme a otros criterios incluyendo US
GAAP y en pases como el nuestro, con base a normas de USA o por aquellas generadas por los
organismos de supervisin.
Estas disposiciones, han permitido el registro de operaciones a costo de adquisicin para las
inversiones realizadas y a costos amortizados para los pasivos; sin embargo, a partir de la
emisin de la norma NIC 39 referida a Instrumentos Financieros Reconocimiento y Valoracin,
las inversiones deben efectuarse con los criterios de esta norma, bajo el contexto de registrar
los activos y pasivos a valor razonable, referido al valor de mercado de los bienes al momento
de la preparacin de los estados financieros.
179
En las compaas de seguros, los activos permitidos se han evaluado a costo de adquisicin y
los pasivos a costos amortizados o al vencimiento; luego, si los activos son valorados a valor
razonable o mercado y los pasivos a costos amortizados o al vencimiento, se originarn
diferencias importantes en el calce de activos y pasivos.
Al reconocer prdidas de activos al momento que se produzcan, comparados con los pasivos de
acumulacin, se generarn las diferencias apuntadas; por tanto, surge la pregunta: Cmo
debern registrarse las operaciones de activos y pasivos al momento de la emisin de una
pliza de seguros?
Si se valan a valor razonable, ser necesario reconocer activos y pasivos a valor de mercado e
ingresos y gastos al momento que se generan en la emisin del contrato de seguros,
reconociendo las prdidas (o ganancias) al momento de dicha emisin, las cuales por los
procedimientos actuales de valuacin, podrn ser significativas. Esta asimetra se observar
sobre todo en aseguradoras dedicadas a la explotacin de seguros de personas116.
Por lo anterior, la industria aseguradora ha criticado el concepto de valor razonable para las
inversiones financieras segn NIC 39; ya que mientras un incremento de la tasa de inters de
mercado resulta en una devaluacin de las inversiones, los valores de los pasivos no
corresponden de la misma forma, en vista que no estn descontados o a una tasa de inters
prudente117.
Para resolver dicha asimetra, los aseguradores han propuesto registrar a valor justo los activos
y los pasivos a costo histrico, tambin han recomendado descontar las provisiones tcnicas
con una tasa de inters de mercado; NIIF 4 lo permite, pero no proporciona ninguna
orientacin de cmo determinar la tasa de inters.
A pesar de las recomendaciones, se emiti la norma con el carcter transitorio118 con el
propsito de identificar las operaciones que se derivan de los contratos de seguros que traer
mejora en la identificacin de operaciones contables y en la divulgacin de informacin.
b. Objetivo de la Norma.
En trminos generales el objeto de la norma en referencia, es que los estados financieros
intermedios y finales, contengan informacin de calidad que permita:
a)
b)
c)
116
Plizas de vida individual de largo plazo; se exceptan las provenientes de fondos de pensiones salvo en el
periodo de acumulacin que deber evaluarse a precios de mercado.
117
En algunos casos por disposiciones de las entidades de supervisin
118
Ver el apartado Contexto de la Norma Internacional Financiera
180
Los estados financieros a parte de proporcionar informacin veraz y transparente, deben ser
comparables para lograr un punto de partida fiable para que los usuarios conozcan los riesgos a
los que estn expuestos. El costo deber medirse en relacin con los beneficios esperados por
los usuarios; en tal sentido, si la informacin se orienta en forma transparente y veraz, los
costos que implique su preparacin se justificarn ante sus usuarios.
As, s las aseguradoras se dedican a la explotacin de productos financieros y menos a colocar
riesgos de seguros, sus usuarios deben conocer a lo que se exponen al invertir en ellas o al
concertar sus contratos de seguros.
c. Contexto de la Norma Internacional de Informacin Financiera 4 (IFRS)
Para que las aseguradoras proporcionen estados contables fiables, veraces y transparentes, el
Consejo Internacional de Estndares Contables (IASB) ha establecido dos (2) estndares sobre
los reportes financieros (IFRS) de los contratos de seguros, vigentes a partir del ao 2005.
Ambos proyectos, se relacionan con el contratos de seguros (IASB 4) e instrumentos financieros
(IAS 39); el primero, cubre los pasivos derivados de dichos contratos y el segundo, los activos
generados.
La norma referida a los contratos de seguros, se ha dividido en dos fases:
La fase I, incluye estndares relativamente fciles de obtener; y la fase II, contendr un
estndar integral sobre contratos de seguros, cuya discusin se inici en septiembre de 2004.
La primera fase, cubre la presentacin y revelacin de los estados financieros y definicin del
contrato de seguros; est referida a la revelacin financiera de los contratos de seguros para
que los lectores conozcan los riesgos a los que se encuentran expuestos; asimismo, se
divulgar informacin sobre los contratos de inversin derivados del contrato de seguros para
ser tratados bajo los trminos de la NIC 39, relacionada a los instrumentos financieros.
Expresamente la primera fase tiene como objetivos especficos:
1)
2)
3)
Detallar la informacin financiera que debe ofrecer sobre los contratos de seguro, la
entidad emisora;
Mejoras limitadas en la contabilizacin de los contratos de seguros (carcter transitorio); y
Revelar informacin que identifique y explique los importes que se derivan de los
contratos de seguros que ayuden a los usuarios a comprender el importe, calendario e
incertidumbre de los flujos de efectivo procedentes de los contratos de seguros.
119
Primera fase
181
La norma aplica a las operaciones que generan los contratos de seguros y reaseguros, as como
a los instrumentos financieros que reconocen participacin en los beneficios; en consecuencia,
aplica:
a)
Contratos de Seguros;
b)
c)
Sin embargo, no aplica a las operaciones de seguro directo en los cuales la entidad sea la
tomadora del seguro (coaseguro) (Numeral 4, letra f).
e. Concepto del Contrato de Seguros
La norma define el contrato de seguros como aqul bajo el que una de las partes, el
asegurador, acepta un significativo riesgo de seguro del tomador, comprometindose a
compensarle si un determinado evento futuro incierto le afecta adversamente.
Los elementos esenciales de la definicin corresponden a la cobertura de Riesgo y soportar un
Riesgo Significativo.
El riesgo significativo se limita a valorarlo mediante la comparacin del importe a satisfacer si
ocurre el evento, respecto a si no ocurre (Prrafo 24 del Apndice B)
Define tambin el riesgo financiero como posibles cambios futuros en tasas de inters, precios
de instrumentos financieros, tipos de cambio, ndices de precios y calificaciones crediticias.
El componente de seguros y el de inversin se identificarn en los contratos de seguros; en tal
sentido, s ellos contienen las dos clases, deber revelarse en los estados contables y en unos
casos, separarse en cuentas diferentes.
En los seguros de vida a largo plazo, el riesgo significativo del seguro se observa en los
derechos que adquieren las plizas respecto a las sumas aseguradas; por ejemplo, aquellos que
generan derechos a favor del asegurado a partir de su emisin, valorarn el riesgo significativo
comparando dicho derecho respecto al monto de la suma estipulada; esto es, comparar los
beneficios que genera el contrato a partir de la emisin o el momento que se adquieren, con el
monto que deber pagarse al fallecer la persona asegurada.
S el beneficio que se obtendra, es mayor que el que se genera al fallecimiento del asegurado,
se tendr un contrato con componentes de inversin ms que un contrato de seguros; en cuyo
caso, deber separarse del riesgo de seguros contablemente121.
120
Reaseguro Aceptado
Se requerir separar las provisiones contables derivadas del riesgo de inversin de aquellas que nicamente
contienen el riesgo de seguros.
121
182
183
S es posible identificar dicha cantidad, deber reflejarse en los estados contables ampliando su
contenido mediante una nota explicativa que indique la forma de distribucin establecida por la
sociedad.
La participacin de los beneficios a favor de los asegurados es discrecional porque es la
aseguradora es quien decide la forma de distribucin de los beneficios.
h. Derivados Implcitos
En simetra con lo dispuesto en la NIC 39, se ha establecido que los instrumentos financieros
implcitos en los contratos de seguros, deben ser separados de los mismos cuando no cumplan
con la definicin del Contrato de Seguros y evaluarse a valor razonable.
Asimetra que deber aplicarse con aquellos componentes conocidos como derivados que
contienen los contratos de seguros; un derivado implcito es el rescate a favor de los
asegurados a partir del segundo ao que las plizas de seguro individual adquieren; si estos
aumentan por factores en tasas de inters o precios, se valuarn a precio de mercado.
En los seguros de vida a largo plazo como las plizas universales o seguros dtales122; los
asegurados autorizan a las sociedades el traslado de los recursos provenientes de los rescates o
fondos disponibles a inversiones productivas que incrementan los valores efectivos en razn de
tasas de inters o precios; en estos casos, el componente de inversin que deber valorarse a
precios de mercado.
i.
Componentes Discrecionales
2)
3)
4)
122
123
Seguros Dtales
Tasa activa
184
Debemos aclarar que si las primas se recargan con el inters garantizado, lo cual deber
detallarse en la nota tcnica124 correspondiente; no es obligatoria la separacin de los
componentes del riesgo de seguros e inversin.
j.
En el cuadro antes descrito referido al seguro universal, se observa que con la evolucin del
contrato el asegurado va adquiriendo valores disponibles a su favor por la aplicacin del inters
garantizado y el pago de primas; segn la norma, esta operacin genera depsito125 a favor del
usuario; el cual deber identificarse y separarse contablemente del resto de reservas
matemticas si la aseguradora emite otro tipo de contratos de seguros126.
La separacin del componente ser obligatoria cuando se cumplan las siguientes condiciones:
1)
2)
Que las polticas contables actuales, no requieran que la aseguradora reconozca todos los
derechos y obligaciones derivadas del componente de depsito.
2)
Que las polticas contables actuales requieran que se reconozcan todos los derechos y
obligaciones que se derivan del componente de depsito.
2)
k. Polticas Contables.
En tanto se establece el rgimen de valorizacin de compromisos, la entidad podr aplicar la
referida norma:
1)
124
En la nota tcnica que disea el Actuario, se agrega la tasa de inters garantizada que ser diferente de la tasa
de descuento o tasa de inters tcnico.
125
Fondo Disponible
126
Temporales, dtales u ordinarios de vida.
185
2)
l.
Si se opta por el mantenimiento de las polticas contables, habr que considerar lo siguiente:
1)
La prueba en referencia, deber realizarla la aseguradora con los flujos de fondos que espera
recibir provenientes de sus contratos de seguros, incluyendo cesiones de los reaseguradores
descontados a una tasa de inters que podra ser equivalente al promedio del mercado o
aquella impuesta por el Organismo de Supervisin para las Plizas de Vida Individual.
S el resultado de la prueba determina que las provisiones constituidas deben ser mayores o
menores, habr que ajustarlas con cargo o crdito a los resultados del periodo, segn el caso.
S no se realiza la prueba de adecuacin de pasivos, deber aplicarse la norma NIC 37 referida
a Provisiones, Activos Contingentes y Pasivos Contingentes para asegurar la suficiencia de las
provisiones.
3)
Todos los pasivos cuya base para constituirlos se realiz considerando contratos cancelados,
deber liquidarse y no reconocerse como provisin.
186
4)
Todos los pasivos generados de contratos vigentes deben reconocerse como provisin, sin
compensar provisiones asociadas a reaseguros activos como el saldo de reaseguro y la
provisin de siniestros generada por las plizas.
En este caso, el activo tendr la participacin del reasegurador en el siniestro, y el pasivo, el
valor del reclamo que no podr compensarse disminuyndose con la participacin del
reaseguro.
5)
Deber ser reconocido con cargo a resultados, siempre exista evidencia objetiva que la cedente
no recibir los importes del contrato de reaseguro y que stos sean susceptibles de valorizacin.
La condicin establecida para determinar evidencia objetiva del deterioro es que el evento
suceda despus del reconocimiento inicial del activo.
m. Modificacin de Polticas Contables.
Las polticas contables son adoptadas por las empresas para reconocer determinadas prcticas
que afectan las operaciones contables; as, si no existiese el dlar en circulacin, la sociedad
adaptara la moneda vigente al tipo de cambio en los estados financieros de la entidad; sin
embargo, si las transacciones las realiza la subsidiaria en otro pas, la poltica que adoptar ser
reconocer la moneda de ese pas, al registrar las operaciones.
Las polticas constituyen prcticas adoptadas por las empresas para realizar el registro de sus
transacciones127; de acuerdo a la norma, las adoptadas antes de implementarla podrn
modificarse, siempre que el cambio hiciese que los estados financieros sean ms relevantes,
pero no menos fiables128, con sujecin a las siguientes limitantes:
1) No resultan admisibles modificaciones que impliquen introducir dosis adicionales de
prudencia.
Si el cambio genera provisiones ms altas de las previstas y registradas, o si se aplican tasas de
inters sumamente conservadoras, las modificaciones no sern admitidas. Tasas de inters
altas disminuyen activos y lo contrario, provoca aumentos; en los pasivos, a mayores tasas
menos pasivos y a menores ms pasivos.
127
Las prcticas contables podrn variar segn las condiciones de mercado de seguros, inversiones o por cambios
en los principios contables. En todo caso, deben ser adaptadas por la empresa y no por los Auditores o Supervisores
que, en nuestro medio, imponen sus criterios.
128
Fiables equivalente a honrados, por tanto, si el cambio provoca que los estados financieros se lean con
inseguridad por la falta de fiabilidad, entonces el cambio no es permitido.
187
Si tenemos un activo valuado a precio de mercado a una tasa del 5% ste ser menor que si se
valuar al 3%; para el pasivo es igual ya que el 5% generar pasivos menores y el 3%
mayores.
Luego, tasas de inters demasiado bajas con relacin al promedio, introducira dosis adicionales
de prudencia, lo cual no es permitido por la norma.
2) No se permite pasar de un sistema de descuento de provisiones a otro de no descuento.
Las provisiones que resultan de las plizas de ramos generales no son descontadas a valores
actuales129; por tanto, si este es el caso, pasar de un sistema de descuento a otro de no
descuento no sera considerado como una modificacin de la poltica contable.
3) Valorar los derechos contractuales a otro que resulte mayor al valor razonable.
No se podr valorar los derechos de la empresa o de sus usuarios mediante otro mtodo que
no sea el valor mercado.
4) Utilizar polticas contables no uniformes.
La uniformidad de las polticas permite la comparacin de los estados contables en distintos
ejercicios, un cambio en la uniformidad implicara por ejemplo, cambiar las bases para el clculo
de las provisiones tcnicas; es decir, tablas y frmulas distintas para una misma clase de
seguros; sin embargo, mtodos similares o equivalentes como del mtodo del veinticuatroavos
o el mtodo del doceavos mantendrn la uniformidad en el clculo de las reservas de riesgos en
curso. En cualquier caso, los mtodos debern ser consistentes y comparables para no
presentar distorsiones profundas en los estados contables.
n. Definiciones
Las definiciones que conforme nuestra apreciacin, presenta la normativa en referencia, es:
1.
2.
129
En el Salvador.
188
emisor. Los ndices asociados al costo de vida vinculados a contratos de seguros como en
el caso de la renta vitalicia, transferirn riesgos de seguros, puesto que el pago es
provocado por un suceso incierto, cual es la supervivencia del receptor de la renta.
3.
a.
b.
c.
d.
e.
f.
g.
h.
4.
5.
6.
7.
130
Contrato anlogo
Contratos al azar
132
Se dice que en exceso del 4%, se aplicar el 1%.
131
189
8.
9.
10. Participacin en los beneficios de los contratos de seguros: se entienden como la garanta
adicional concedida al tomador (Asegurado) que la aseguradora con cierta
representatividad le corresponde decidir acerca de su importe y la fecha de la concesin.
tambin incluye un contrato principal no derivado, cuyo efecto es que algunos de los
flujos de efectivo del instrumento combinado varan de forma similar al derivado,
considerado de forma independiente. Un derivado implcito provoca que algunos de los
flujos de efectivo del contrato base, se modifiquen de acuerdo a una tasa de inters,
precio, tasas de cambio, etc. En esta categora se ubican los contratos que, no siendo
principales, generan derechos a favor de los usuarios tales como rescates que generen
flujos de fondos de efectivos en funcin de una tasa de inters. 134
12. Valor razonable: Es la cantidad por la cual puede ser intercambiado un activo y cancelado
o. Informacin a Divulgar.
Estar referida a la clase de hiptesis formuladas en el diseo de las polticas contables,
Separacin de componentes de depsito y Derivados implcitos.
Hiptesis:
a)
b)
133
El Cdigo de Comercio, establece que se adquieren valores garantizados a partir del segundo ao; sin embargo,
existen planes que generan estos derechos antes de dicho plazo.
134
NIC 39, prrafo 10
135
NIC 39, prrafo 9, apartado Definiciones relativas al reconocimiento y medicin.
190
Informacin que ayude a los usuarios de los estados financieros a identificar y explicar los
importes que procedan de sus contratos de seguros.
La nota en los estados contables en este caso, debe disearse orientando a los usuarios sobre
los distintos ramos que operan las sociedades, montos colocados y los flujos de fondos que
genera cada uno de ellos.
2)
Las aseguradoras debern informar sobre los meses en los cuales esperan realizar las
renovaciones y la incertidumbre de los flujos de efectivo futuros, de tal suerte que, si sus
contratos se han concertado con empresas estatales, divulgar las probabilidades del cobro de
las primas y el importe, en especial si se trata de plizas colectivas con sumas aseguradas y
primas importantes.
3)
136
Forma en la que el riesgo transferido incluye tanto el de suscripcin ( seguros ) como el riesgo financiero, con la
finalidad de proteger los estados financieros de las cedentes ( solvencia ), mediante una serie de garantas
complementarias.
191
Procedimiento utilizado para determinar las hiptesis que tenga valoracin en los activos,
pasivos, ingresos y egresos; cuando sea necesario deber presentarse informacin
cuantitativa.
As, si la tasa de inters utilizada corresponde al promedio de la tasa activa del sistema
bancario; la formulacin de la hiptesis tendr como fundamento el mtodo utilizado para
determinar las tasas de los prstamos o inversiones de los ltimos 3 aos por ejemplo, en tal
sentido, el procedimiento utilizado ser la utilizacin de mtodos estadsticas del sector
bancario, en cuyo caso deber presentarse informacin cuantitativa.
En el caso de las provisiones matemticas, las aseguradoras expondrn su hiptesis con el
procedimiento que detallan las normas contables emitidas por el supervisor; y mencionarn en
nota a los estados financieros que la poltica contable adoptada por la sociedad para la
provisin matemtica, es descontar los flujos de fondos con la tasa estipulada por el supervisor,
an cuando esta resulta distinta a la tasa real de mercado.
Podr asimismo, seguir el procedimientos de tasa real efectiva para valuar activos, pasivos y
resultados que deber informar detalladamente a los lectores de los estados contables.
6)
7)
Deber expresarse en nmero, sumas y primas la distribucin de las plizas concentradas por
zonas geogrficas; de tal suerte que el lector se ubique donde se concentra la mayor cantidad
de seguros y por tanto, donde se genera el riesgo por agrupacin.
8)
9)
192
10)
Condiciones y plazos de los contratos de seguros que tengan un efecto significativo sobre
el importe, calendario e incertidumbre de los flujos de efectivo futuros.
11)
Se informar sobre los montos de las sumas aseguradas contratadas por la compaa, las
cedidas a los reaseguradores y las reservas acumuladas netas constituidas para enfrentar los
compromisos derivados de los contratos.
12)
En el caso que la sociedad determine derivados implcitos sujetos a tasas de inters, la sociedad
divulgar el inters aplicado y el riesgo de mercado del sector donde se encuentran invertidos
los fondos del derivado implcito.
13)
Fase 2
diversa de la segunda fase de la NIFF 4, por lo que ser el rgano de supervisin el encargado
de conciliar ambos criterios.
194
14
Breves comentarios sobre Solvencia
Los temas de solvencia para las aseguradoras revierten especial atencin para prever quiebras
posteriores. No es el propsito de estos apuntes desarrollar todo el tema por lo que se
presenta un resumen.
Los recursos de la Aseguradoras se destinan en parte para hacer frente a los compromisos con
sus Asegurados.
De este modo las reservas o provisiones tcnicas y los fondos propios de los accionistas, se
constituyen para cumplir con los compromisos de la contratacin de las plizas, y para
garantizar la solvencia de las Aseguradoras.
Con las provisiones tcnicas se trata de cubrir los riesgos derivados de las desviaciones de
siniestralidad respecto a la real, y el margen de solvencia los peligros del desconocimiento del
momento en que se realizar la prestacin.
La solvencia debe entenderse como la capacidad para hacer frente a las obligaciones futuras
referida a mantener un margen de fondos propios que garantice en todo momento, los
compromisos derivados de la contratacin de las plizas.
Otra definicin al respecto dice:
Se entiende por solvencia la capacidad financiera o capacidad de pago de una entidad para
hacer frente a todas sus obligaciones de vencimiento a corto plazo137.
Dado que una empresa seria debe contar con los recursos suficientes para cumplir con sus
compromisos, la solvencia es una relacin entre lo que la entidad tiene y lo que debe, por lo
que debe estar capacitada para cancelar los pasivos contrados al vencimiento de los mismos, y
demostrar tambin que podr seguir una trayectoria normal que le permita cumplir con sus
obligaciones en el futuro.
La solvencia y de liquidez son distintos dado que la liquidez se refiere a tener el dinero en
efectivo necesario en el momento oportuno que permita pagar los compromisos contrados,
mientras que solvencia es disponer de los bienes y recursos suficientes para respaldar los
pasivos contrados, an cuando estos bienes sean diferentes del efectivo.
137
195
Liquidez es cumplir con los compromisos, y solvencia es tener con qu pagar esos
compromisos.
Aunque la solvencia en cierta medida est en funcin de los bienes de la empresa, si no hay
facilidad para convertir esos bienes en dinero para hacer los pagos en tiempo y forma, la
liquidez no existir, por lo que toda entidad que tiene liquidez es solvente, pero no toda
entidad solvente tiene forzosamente liquidez.
La regulacin en el pas, est contenida en los artculos 29 al 31 de la Ley de Sociedades de
Seguros, que establecen los requerimientos de capital por el riesgo de suscripcin debajo de los
cuales las entidades no podran operar (Solvencia I).
El clculo se realiza aplicando porcentajes sobre primas y siniestros, sin considerar otros
elementos del estado de resultados o del balance general de las Aseguradoras.
Para el desarrollo se utilizan las Normas para el Clculo del Patrimonio Neto Mnimo de las
Sociedades de Seguros (NPS3-01), emitidas por la Superintendencia del Sistema Financiero
para determinar el margen de solvencia que deber mantener la aseguradora.
Los requerimientos de capital dispuestos de la citada Ley, sern modificados con nuevos
mandatos conocidos como Solvencia II cuyo marco normativo (estndar) ha sido elaborado por
la Comisin Europea de Reguladores de la Comunidad Econmica Europea, con el propsito de
avanzar hacia la supervisin basada en riesgo no ms all de 2014.
El cambio del nuevo estndar denominado Solvencia II, en sustitucin de Solvencia I, ha sido
justificado con siguiente:
i) El clculo de la solvencia I, se realiza aplicando porcentajes sobre primas y siniestros lo
que no permite una adecuada armonizacin de todos los riesgos que corren las
Aseguradoras; consecuentemente no comprende todos los riesgos incluidos en el
balance de las aseguradoras;
ii) El Comit de Reguladores de la Comunidad Econmica Europea, tiene el propsito de
avanzar hacia la supervisin basada en riesgos sobre el balance total, y
consecuentemente la auto-regulacin de las Aseguradoras;
iii) Establecer convergencia entre sectores que operan en conglomerados, y entre los pases
que forman parte de la comunidad econmica europea ; y
iv) Determinar un nuevo estndar de supervisin entre estos pases.
Solvencia II se sustenta en tres pilares:
i) El primero referido a los Requerimientos Cuantitativos que se utilizarn para determinar
la valoracin de activos y pasivos, provisiones tcnicas, requerimientos de capital de
solvencia y capital mnimo, recursos propios e inversiones;
196
138
197
Los fondos propios o recursos financieros disponibles que debern mantener las entidades para
cubrir los riesgos asumidos y las prdidas financieras, sern admisibles para pagar los dos
requerimientos de capital y se formarn de elementos incluidos en el balance o fondos propios
bsicos (capital, reservas y capital subordinado), y aquellos que no estn incluidos en el balance
o fondos propios complementarios.
Los capitales se determinarn con un sistema modular que identificar los riesgos de
suscripcin de seguros de vida, suscripcin de seguros de daos, suscripcin de seguros de
salud, riesgo operativo, riesgo de mercado y riesgo de crdito que representarn los mdulos
principales.
Los submdulos asociados a cada riesgo para el caso del riesgo de mercado, inversiones,
inmuebles y tasas de inters, entre otros, para el riesgo de suscripcin de seguros de vida,
mortalidad, rescates, supervivencia, invalidez y otros asociados, siguiendo similar criterio para el
riesgo de suscripcin de seguros de no vida y el resto de los riesgos.
Solvencia II representa el mtodo mediante el cual las aseguradoras respondern ante los
asegurados y de ah su propsito, el cual a diferencia de Basilea II, es la proteccin de sus
usuarios.
198
BIBLIOGRAFIA CONSULTADA:
I.
Libros:
a. Riesgo y Seguro, Mark R. Greene, Editorial Mapfre, Coleccin de Temas de Seguros, tercera
edicin,julio de 1979;
b. El Seguro de Vida, John H. Magee, Primera Edicin en Espaol, Unin Tipogrfica Editorial
Hispano Americana.
c. Seguros Generales, John H. Magge, 2da. Edicin, Unin Tipogrfica Editorial Hispano
Americana.
d. Matemticas Financieras en Excel.
e. Matemticas Financieras de la Contabilidad, Arthur B. Curtis y John J. Cooper
II.
a.
b.
c.
d.
e.
f.
g.
Leyes:
199
200
Anexo No. 1
Tabla de Mortalidad C.S.O. 1980 - Hombres
Inters
v=
3%
0.9708738
qx
lx
dx
Dx
Nx
Cx
Mx
0.00418
10,000,000.00000
41,800.00000
10,000,000.00000
293,723,355.88027
40,582.52427
1,444,950.79960
0.00107
9,958,200.00000
10,655.00000
9,668,155.33981
283,723,355.88027
10,043.35941
1,404,368.27533
0.00099
9,947,545.00000
9,848.00000
9,376,515.22292
274,055,200.54047
9,012.31506
1,394,324.91592
0.00098
9,937,697.00000
9,738.00000
9,094,400.52273
264,678,685.31754
8,652.08687
1,385,312.60086
0.00095
9,927,959.00000
9,431.00000
8,820,862.98374
255,584,284.79481
8,135.26345
1,376,660.51399
0.00090
9,918,528.00000
8,926.00000
8,555,809.38096
246,763,421.81108
7,475.38448
1,368,525.25054
0.00085
9,909,602.00000
8,423.00000
8,299,135.66500
238,207,612.43012
6,848.66980
1,361,049.86607
0.00080
9,901,179.00000
7,920.00000
8,050,564.59719
229,908,476.76511
6,252.12114
1,354,201.19627
0.00076
9,893,259.00000
7,518.00000
7,809,830.01206
221,857,912.16792
5,761.92099
1,347,949.07513
0.00074
9,885,741.00000
7,315.00000
7,576,597.31402
214,048,082.15586
5,443.04699
1,342,187.15414
10
0.00073
9,878,426.00000
7,211.00000
7,350,476.67536
206,471,484.84185
5,209.37983
1,336,744.10715
11
0.00077
9,871,215.00000
7,600.00000
7,131,175.74188
199,121,008.16649
5,330.48709
1,331,534.72732
12
0.00085
9,863,615.00000
8,384.00000
6,918,141.10697
191,989,832.42461
5,709.09603
1,326,204.24023
13
0.00099
9,855,231.00000
9,756.00000
6,710,932.75539
185,071,691.31764
6,449.86531
1,320,495.14420
14
0.00115
9,845,475.00000
11,322.00000
6,509,018.82924
178,360,758.56225
7,267.16097
1,314,045.27889
15
0.00133
9,834,153.00000
13,079.00000
6,312,168.59558
171,851,739.73301
8,150.40040
1,306,778.11792
16
0.00151
9,821,074.00000
14,829.00000
6,120,168.62443
165,539,571.13743
8,971.78888
1,298,627.71752
17
0.00167
9,806,245.00000
16,376.00000
5,932,939.49698
159,419,402.51299
9,619.17409
1,289,655.92864
18
0.00178
9,789,869.00000
17,425.00000
5,750,516.25987
153,486,463.01601
9,937.23402
1,280,036.75455
19
0.00186
9,772,444.00000
18,176.00000
5,573,088.26100
147,735,946.75614
10,063.61051
1,270,099.52053
20
0.00190
9,754,268.00000
18,533.00000
5,400,701.69144
142,162,858.49514
9,962.40073
1,260,035.91002
21
0.00191
9,735,735.00000
18,595.00000
5,233,437.29969
136,762,156.80370
9,704.59105
1,250,073.50929
22
0.00189
9,717,140.00000
18,365.00000
5,071,302.49603
131,528,719.50401
9,305.39396
1,240,368.91824
23
0.00186
9,698,775.00000
18,039.00000
4,914,289.26238
126,457,417.00799
8,873.99267
1,231,063.52428
24
0.00182
9,680,736.00000
17,618.00000
4,762,280.63100
121,543,127.74561
8,414.45492
1,222,189.53161
25
0.00177
9,663,118.00000
17,103.00000
4,615,158.97323
116,780,847.11461
7,930.57092
1,213,775.07669
26
0.00173
9,646,015.00000
16,687.00000
4,472,806.29629
112,165,688.14138
7,512.30477
1,205,844.50577
27
0.00171
9,629,328.00000
16,466.00000
4,335,018.07998
107,692,881.84509
7,196.90582
1,198,332.20099
28
0.00170
9,612,862.00000
16,341.00000
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29
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30
0.00173
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0.00200
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202
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84
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143,219.00000
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91
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92
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93
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94
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61,661.00000
12,947.07012
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95
0.32996
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8,850.55960
20,361.15761
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96
0.38455
98,313.00000
37,806.00000
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11,510.59801
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97
0.48020
60,507.00000
29,055.00000
3,440.28819
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1,603.88364
3,272.72355
98
0.65798
31,452.00000
20,694.00000
1,736.20197
2,312.76434
1,109.07062
1,668.83991
99
1.00000
10,758.00000
10,758.00000
576.56237
559.76929
559.76929
576.56237
203
Anexo No. 2
INSTRUCTIVO SAP No. 29/98 PARA LA DETERMINACION DE LOS
CAPITALES TECNICOS NECESARIOS Y GENERACION DE LAS TABLAS DE
MORTALIDAD
I)
OBJETO
Establecer las especificaciones tcnicas, incluyendo las variables, frmulas y tablas
a utilizar para el clculo del capital tcnico necesario para el afiliado y su grupo de
beneficiarios.
II)
DEFINICIONES
Para los efectos de este instructivo se definen los siguientes conceptos:
Capital Tcnico Necesario (CTN): es el valor actual esperado de las pensiones de
referencia del causante y sus beneficiarios a partir de la fecha en que se ejecute el
segundo dictamen de invalidez, se produzca el fallecimiento, o se cumplan con los
requisitos para otorgar la pensin de vejez y hasta la extincin del derecho a
pensin del afiliado y de cada uno de los beneficiarios acreditados.
Capital tcnico necesario por unidad de pensin (ctn): capital necesario para
financiar una unidad de pensin.
Pensin de referencia del afiliado: la que se determinar como un porcentaje del
Salario Bsico Regulador aplicable para cualquier tiempo de servicio que hubiere
prestado el afiliado.
Pensin de referencia de los beneficiarios: la que se obtiene de multiplicar la
pensin de referencia del causante, por el porcentaje que a cada beneficiario
corresponda.
Salario Bsico Regulador: el promedio mensual del ingreso base de cotizacin
calculado de conformidad a la Ley del Sistema de Ahorro para Pensiones, y al
Instructivo para la Determinacin y Clculo del Salario Bsico Regulador.
III)
DENOMINACIONES E IGUALDADES
Para efectos de este instructivo se utilizar las siguientes igualdades y
denominaciones:
Denominaciones
Lmite mximo de edad para hijos normales con derecho a pensin, es decir
24 aos.
hm
hi
i
Tasa de inters anual, utilizada para establecer valores conmutativos en
tablas
v
Factor de actualizacin
SBR
lx , ly
Igualdades
Dx = vx. lx
Nx Dx
Dxy = vx. lx . ly
Nxy Dxy
v
IV)
1
(1 i) x
205
Nx
11
24
Dx
Dx
ctn
11
Ny 24
Dy
Dy
Nxy
11
Dxy
24
Dxy
ctn
11
11
11
11
Dy
N y z - hm
D y z hm N x z hm; y z hm
D x z hm; y z hm
N xy D xy
24
24
24
12
0.20
Dy
D xy
Dy
D xy
Ny
4. Hijo normal del causante, con derecho a pensin (s y slo s : z h > 0),
cuando se trate de pensiones por vejez o invalidez.
206
11
11
N h N z 24 Dh D z N xh N x z h; z 24 D xh D x z h; z
ctn
Dh
D xh
5. Hijo invlido del causante, con derecho a pensin, cuando se trate de pensiones
por vejez o invalidez.
ctn
Nxhi
Nhi 11 Dhi
24
Dhi
11
Dxhi
24
Dxhi
ctn
11
Ny 24
Dy
Dy
ctn
11
N y z - hm 24 D y z hm
0.20
Dy
11
Dy
24
Dy
Ny
ctn
Nz
11
Dh D z
24
Dh
ctn
11
Nhi 24
Dhi
Dhi
207
La cantidad de decimales a utilizar para el clculo de los ctn es de ocho cifras con
aproximacin normal.
V)
VI)
PENSIONES DE REFERENCIA139
Para el clculo del CTN, la pensin de referencia del causante para el pago de
pensiones por invalidez conforme al primer dictamen se determinar de acuerdo a
los porcentajes establecidos en el artculo 120 de la Ley del Sistema de Ahorro para
Pensiones. Asimismo, las pensiones de referencia de los beneficiarios de pensin
por sobrevivencia sern determinadas de acuerdo a lo establecido en el artculo 121
de la misma Ley.
VII)
qx lx lx 1
lx
139
qx dx
lx
208
qx 1 s g c
c1
Para todas las tablas cuando la edad sea 110 aos, la qx ser igual a 1.
A continuacin se presentan los parmetros necesarios para la generacin de las
tablas de mortalidad:
1. Tablas RV H ES y RV H ES, se utilizarn para el clculo de los ctn
correspondientes a los afiliados no invlidos.
i) RV H ES (vejez hombres)
0 x < 70
c = 1.08958261
g = 0.99927508
s = 0.99973666
70 x < 110
c = 1.09619240
g = 0.99956741
s = 0.99888792
70 x < 110
c = 1.09843146
g = 0.99978776
s = 0.99983305
c = 1.11293478
g = 0.99993164
s = 0.99858218
i) BH ES (beneficiarios hombres)
0 x < 70
70 x < 110
209
c = 1.08713806
g = 0.99884852
s = 0.99991596
c = 1.08974392
g = 0.99912795
s = 0.99680157
70 x < 110
c = 1.09616544
g = 0.99966998
s = 0.99988595
c = 1.10424985
g = 0.99982389
s = 0.99903395
i) MI H ES (invlidos hombres)
0 x < 70
c = 1.07498069
g = 0.99715038
s = 0.98532445
70 x < 110
c = 1.08614559
g = 0.99856960
s = 0.99215459
70 x < 110
c = 1.08113936
g = 0.99888793
s = 0.99091746
c = 1.10096721
g = 0.99968639
s = 0.99680732
Las tablas de mortalidad a que se refiere este numeral han sido generadas con la
informacin proporcionada para cada una de ellas.
De manera general para la creacin de las tablas se ha considerando lo siguiente:
210
IX)
CONSIDERACIONES GENERALES
La Superintendencia se reserva el derecho de efectuar cambios sobre el contenido
de este instructivo cuando as lo considere necesario, a fin de garantizar el adecuado
otorgamiento de pensiones o beneficios del SAP.
X)
VIGENCIA
El presente instructivo entrar en vigencia a partir del da 10 de junio de 1998.
Francia Brev
Superintendente.
211
EDAD
0
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
31
32
33
34
35
212
330
330
340
350
350
359
369
379
389
399
418
428
448
458
477
497
517
536
566
585
615
654
683
722
761
810
859
907
966
1,024
1,092
1,169
1,246
1,333
1,429
1,534
1,000,000
999,670
999,340
999,000
998,650
998,300
997,941
997,572
997,193
996,804
996,405
995,987
995,559
995,111
994,653
994,176
993,679
993,162
992,626
992,060
991,475
990,860
990,206
989,523
988,801
988,040
987,230
986,371
985,464
984,498
983,474
982,382
981,213
979,967
978,634
977,205
1.00000000
0.94339623
0.88999644
0.83961928
0.79209366
0.74725817
0.70496054
0.66505711
0.62741237
0.59189846
0.55839478
0.52678753
0.49696936
0.46883902
0.44230096
0.41726506
0.39364628
0.37136442
0.35034379
0.33051301
0.31180473
0.29415540
0.27750510
0.26179726
0.24697855
0.23299863
0.21981003
0.20736795
0.19563014
0.18455674
0.17411013
0.16425484
0.15495740
0.14618622
0.13791153
0.13010522
1,000,000
943,085
889,409
838,780
791,024
745,988
703,509
663,442
625,651
590,007
556,387
524,674
494,762
466,547
439,936
414,835
391,158
368,825
347,760
327,889
309,147
291,467
274,787
259,054
244,213
230,212
217,003
204,542
192,786
181,696
171,233
161,361
152,046
143,258
134,965
127,139
Nx
17,279,759
16,279,759
15,336,674
14,447,265
13,608,485
12,817,461
12,071,473
11,367,964
10,704,522
10,078,871
9,488,864
8,932,477
8,407,803
7,913,041
7,446,494
7,006,558
6,591,723
6,200,565
5,831,740
5,483,980
5,156,091
4,846,944
4,555,477
4,280,690
4,021,636
3,777,423
3,547,211
3,330,208
3,125,666
2,932,880
2,751,184
2,579,951
2,418,590
2,266,544
2,123,286
1,988,321
36
37
38
39
40
41
42
43
44
45
46
47
48
49
50
51
52
53
54
55
56
57
58
59
60
61
62
63
64
65
66
67
68
69
70
71
72
73
74
75
76
0.00169
0.00182
0.00195
0.00211
0.00227
0.00245
0.00265
0.00286
0.00309
0.00334
0.00362
0.00392
0.00425
0.00460
0.00499
0.00541
0.00587
0.00637
0.00692
0.00751
0.00816
0.00886
0.00963
0.01047
0.01137
0.01236
0.01344
0.01461
0.01589
0.01727
0.01878
0.02043
0.02221
0.02416
0.02654
0.02895
0.03159
0.03447
0.03762
0.04106
0.04482
1,649
1,773
1,896
2,047
2,198
2,367
2,554
2,749
2,962
3,191
3,447
3,719
4,017
4,329
4,674
5,043
5,442
5,871
6,337
6,830
7,365
7,932
8,544
9,200
9,887
10,625
11,411
12,238
13,115
14,028
14,991
16,002
17,040
18,125
19,429
20,631
21,861
23,100
24,342
25,568
26,764
975,671
974,022
972,249
970,353
968,306
966,108
963,741
961,187
958,438
955,476
952,285
948,838
945,119
941,102
936,773
932,099
927,056
921,614
915,743
909,406
902,576
895,211
887,279
878,735
869,535
859,648
849,023
837,612
825,374
812,259
798,231
783,240
767,238
750,198
732,073
712,644
692,013
670,152
647,052
622,710
597,142
0.12274077
0.11579318
0.10923885
0.10305552
0.09722219
0.09171905
0.08652740
0.08162962
0.07700908
0.07265007
0.06853781
0.06465831
0.06099840
0.05754566
0.05428836
0.05121544
0.04831645
0.04558156
0.04300147
0.04056742
0.03827115
0.03610486
0.03406119
0.03213320
0.03031434
0.02859843
0.02697965
0.02545250
0.02401179
0.02265264
0.02137041
0.02016077
0.01901959
0.01794301
0.01692737
0.01596921
0.01506530
0.01421254
0.01340806
0.01264911
0.01193313
119,755
112,785
106,207
100,000
94,141
88,611
83,390
78,461
73,808
69,415
65,268
61,350
57,651
54,156
50,856
47,738
44,792
42,009
39,378
36,892
34,543
32,321
30,222
28,237
26,359
24,585
22,906
21,319
19,819
18,400
17,059
15,791
14,593
13,461
12,392
11,380
10,425
9,525
8,676
7,877
7,126
1,861,182
1,741,427
1,628,642
1,522,435
1,422,435
1,328,294
1,239,683
1,156,293
1,077,832
1,004,024
934,609
869,341
807,991
750,340
696,184
645,328
597,590
552,798
510,789
471,411
434,519
399,976
367,655
337,433
309,196
282,837
258,252
235,346
214,027
194,208
175,808
158,749
142,958
128,365
114,904
102,512
91,132
80,707
71,182
62,506
54,629
213
77
78
79
80
81
82
83
84
85
86
87
88
89
90
91
92
93
94
95
96
97
98
99
100
101
102
103
104
105
106
107
108
109
110
0.04892
0.05340
0.05828
0.06360
0.06940
0.07572
0.08260
0.09008
0.09821
0.10703
0.11661
0.12699
0.13823
0.15038
0.16351
0.17766
0.19290
0.20929
0.22686
0.24568
0.26579
0.28721
0.30998
0.33410
0.35957
0.38638
0.41448
0.44380
0.47426
0.50574
0.53808
0.57111
0.60461
1.00000000
27,903
28,968
29,927
30,756
31,426
31,908
32,172
32,187
31,931
31,381
30,531
29,371
27,911
26,167
24,173
21,971
19,617
17,178
14,723
12,327
10,060
7,982
6,140
4,566
3,273
2,252
1,483
929
553
310
163
79
60
0
570,378
542,475
513,507
483,580
452,824
421,398
389,490
357,318
325,131
293,200
261,819
231,288
201,917
174,006
147,839
123,666
101,695
82,078
64,900
50,177
37,850
27,790
19,808
13,668
9,102
5,829
3,577
2,094
1,165
612
302
139
60
0
0.01125767
0.01062044
0.01001928
0.00945215
0.00891713
0.00841238
0.00793621
0.00748699
0.00706320
0.00666340
0.00628622
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0.00559472
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