ADMINISTRACIN DE EMPRESAS

V VI CICLO

II UNIDAD

GESTIN FINANCIERA
EL
FLUJO DE CAJA

Definicin

Utilidad
MEDIR LA
LIQUIDEZ PARA
ATENDER LAS
ACTIVIDADES DE
OPERACIN,
FINANCIAMIENTO
e INVERSIN

Clasificacin
F.C. Histricos
Es la reconstruccin del
efectivo (saldo inicial,
entradas, salidas y saldo
final) para un perodo ya
transcurrido
Herramientas financieras
Estado de Situacin
financiera
Estado de Resultados

F.C. Proyectados
Llamado Presupuesto de Caja;
este flujo permite establecer el
movimiento de efectivo para un
periodo futuro
F.C. Operacionales: ingresos y salidas de
efectivo como resultado de las actividades
econmicas de la empresa
F.C. de Inversin: ingresos y salidas de
efectivo como resultado de la inversin
efectuada y que beneficiar a la empresa en
perodos futuros
F.C. de Financiamiento: ingresos y salidas de
efectivo como resultado de las actividades
financieras (prstamos, emisin o compra de
acciones, etc.)

Ejemplo F.C. Proyectado

Ejemplo F.C. Proyectado

Caso prctico F.C. Proyectado

Elaborar el FC segn la siguiente informacin y proyeccin del 1er
semestre del ao 2016 :
I. SALDO FINAL AL 31/12/2015 es de S/ 75,450
II. INGRESOS

2.1 Ventas en el mes de enero de S/ 120,500

2.2. Las ventas crecen en el primer cuatrimestre a un 15% por
mes; en el mes de mayo 25% y en junio en un 20% respecto al
mes anterior.
2.3 De las ventas mensuales, 60% son al contado y 40% son al
crdito a 30 das (considerar ventas el 5 da del mes).
2.4 Alquila un local de su propiedad por S/ 1,000 mensuales. El
mes de junio le cancelaron en el mes de julio 2016
2.5 El 20 de marzo recibe del Banco un financiamiento de S/
35,000 a un plazo de un ao.

Caso prctico F.C. Proyectado

III. EGRESOS

3.1. Las compras mensuales son el 70% de las ventas de cada

mes
3.2. Las compras se cancelan 75% al contado y a crdito cada
60 das (considerar compras el 20 da del mes)
3.3. Gastos administrativos mensuales fijos de S/ 21,860
3.4. Los gastos de ventas representan el 22% del total de las
ventas mensuales
3.5. Los impuestos mensuales ascienden al 1.5% del total de
las ventas mensuales
3.6. Cancela cuotas mensuales de S/ 850 de prstamo
recibido en el mes de junio de 2014 a dos aos
3.7. La cuota mensual a pagar de S/ 3,900 por el prstamo
recibido en el mes de marzo lo cancela cada 30 das

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Resolver Caso prctico F.C. Proyectado

Elaborar el FCP con la siguiente informacin:
Concepto

Mes 0

Mes 1

Mes 2

Mes 3

Mes 4

Ventas

190,000

290,000

230,000

240,000

Compras

120,000

115,000

150,000

152,000

3,500

4,000

3,800

5,000

Impuestos
Inversin activo fijo
Saldo inicial
Prstamo bancario

45,000

20,000

50,000
90,000

60,000

Las ventas son 40% al contado y 60% al crdito a 30 das

Las compras del mes 1, mes 2 y mes 4 son al contado; las del mes 3 son el 50% al contado y el 50% al crdito a 30 das
El prstamo del mes 1 se cancelar con cuotas de S/ 5,000 a partir del mes siguiente
El prstamo de mes 3 se cancelar con cuotas de S/ 10,000 a partir del mes siguiente
Los gastos de administracin son el 10% de las ventas
Los gastos de ventas son el 30% de las ventas al contado
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