INTRODUCCIN
CAPTULO I
ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO
1.1
Antecedentes
1.2
Definicin
1.3
Caractersticas
1.3.1 Utilidad
1.3.2 Confiabilidad
1.3.3 Objetividad
1.3.4 Verificabilidad
1.4
Objetivos
1.5
Importancia
1.6
La base del efectivo y su efecto en la determinacin de los
flujos de efectivo
1.7
Clasificacin de las actividades
1.7.1 Flujo de efectivo por actividades de operacin
1.7.2 Flujo de efectivo por actividades de Inversin
1.7.3 Flujo de efectivo por actividades de financiamiento
1.8
Mtodos de presentacin
1.8.1 Mtodo directo
1.8.2 Mtodo Indirecto
1.9
Elementos necesarios para su formulacin
1.10 El procedimiento para su elaboracin
1.11
Aspectos Legales
1.12 Norma internacional de contabilidad No. 7
1.13 Niif para las pymes seccin 7
CAPTULO II
CASOS PRCTICOS
CONCLUSIONES
RECOMENDACIONES
REFERENCIAS BIBLIOGRFICAS
Pgina
i
1
1
2
3
3
3
3
4
5
5
5
6
6
6
7
7
7
7
7
10
11
11
18
19
20
INTRODUCCIN
Existen dos mtodos para su elaboracin Mtodo Directo este expone las
principales clases de entrada y salida bruta en efectivo; y el Mtodo Indirecto el
cual parte del resultado del ejercicio y a travs de ciertos procedimientos se
convierte el resultado devengado en resultado percibido.
CAPTULO I
ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO
1.1 Antecedentes
La necesidad de obtener informacin relevante para el anlisis de la situacin
financiera de una entidad ha llevado a elaborar estados financieros que permitan
alcanzar los objetivos deseados. Por tales circunstancias la opinin 19 del APB,
(Accounting Principals Board / Consejo de Principios de Contabilidad), estado de
Cambios en la Situacin Financiera sustituy a la opinin 3 APB, estado de origen
de aplicacin de fondos.
El objetivo de estos estados financieros es reflejar las variaciones en el capital de
trabajo y el monto de los recursos previstos y de los recursos aplicados de una
entidad, correspondientes a un periodo comparativo, con excepcin del ao inicial.
El estado de cambios en la situacin financiera es reemplazado por la declaracin
de Junta de Normas de Informacin Financiera FASB 95 de los Estados Unidos de
Amrica, estado de flujo de efectivo, con el propsito de proporcionar informacin
sobre los ingresos y egresos de efectivo y los equivalentes de una entidad,
correspondientes a un perodo. El FASB 95, cobr vigencia a partir del 15 de julio
de 1988, internacionalmente.
En Guatemala fue el Instituto Guatemalteco de Contadores Pblicos y Auditores, a
travs del Pronunciamiento sobre contabilidad financiera 24, vigente desde el 1 de
julio de 1990, el que estableci las normas para la presentacin del Estado de
Flujo de Efectivo como parte de los estados financieros bsicos.
1.2 Definicin
Uno de los objetivos del sistema de informacin contable es presentar informacin
en la forma ms racional y oportuna a la gerencia de la empresa y que sta sea
til para la toma de decisiones; ya sea para la gestin propia de la empresa o para
terceros interesados en la situacin de la misma; este objetivo se cumple a travs
de la emisin de estados financieros, uno de ellos el Estado de Flujo de Efectivo.
durante un perodo.
Un estado de flujo de efectivo debe explicar los cambios ocurridos durante un
perodo en el efectivo y equivalentes de efectivo. El trmino efectivo incluye no
solamente el dinero en caja general y cajas chicas, sino tambin los depsitos en
bancos; equivalentes de efectivo que son las inversiones a corto plazo y las
inversiones altamente lquidas que tengan las siguientes caractersticas:
1.3 Caractersticas
El estado de flujo de efectivo como estado financiero bsico debe poseer las
caractersticas especficas de los mismos y divulgar la informacin mnima
requerida para que se logre una interpretacin adecuada de la situacin financiera
de la empresa.
Segn pronunciamientos de contabilidad financiera del IGCPA, las caractersticas
de la informacin contable son:
1.3.1 Utilidad
Esto implica que la informacin debe presentarse en el momento oportuno y
adaptado a las necesidades de los usuarios; para la toma de decisiones y
evaluaciones adecuada de la situacin financiera de la empresa.
1.3.2 Confiabilidad
Debe ser lo suficientemente clara y exacta para que los usuarios confen en ella y
le concedan un alto grado de confiabilidad.
1.3.3 Objetividad
Debe cumplir con principios de contabilidad financieros y debe basarse en las
polticas establecidas por la administracin de la empresa.
1.3.4 Verificabilidad
Deben presentar el resultado de las operaciones de tal forma que puedan
someterse a revisin y verificacin en cualquier momento.
1.3.5 Provisionalidad
Deben obedecer a la necesidad de elaborarlos en formas determinadas, que en
muchas ocasiones no corresponden a hechos u operaciones totalmente
concluidas, siendo necesario realizar estimaciones que permitan registrar en forma
razonable el resultado de las operaciones.
La informacin que los estados financieros deben revelar se clasifica en
divulgaciones mnimas y especficas.
1.4 Objetivos
Entre los objetivos principales del estado de flujo de efectivo tenemos:
positivos en el futuro.
Evaluar la capacidad de la entidad para cumplir con sus obligaciones, pagar
1.5 Importancia
La importancia del estado de flujo de efectivo, radica en que constituye un
conocimiento de contabilidad, que el Contador Pblico y Auditor y otros
profesionales relacionados con esta tcnica deben poseer para su elaboracin; as
mismo, es exigido por la Superintendencia de Administracin Tributaria (SAT),
como un anexo a la declaracin jurada, basndose en el contenido de la Ley del
Impuesto Sobre la Renta, la falta de esta presentacin conlleva a una revelacin
insuficiente de informacin y a sancin preceptuada conforme al Cdigo Tributario,
tambin su importancia est en que genera a los usuarios de los estados
financieros informacin sobre solvencia, liquidez y rentabilidad, parmetros
importantes para la toma de decisiones.
VARIACIN
EFECTO EN EL FLUJO
Aumento de Activo
Positiva
Disminucin
Disminucin de Activo
(Negativa)
Aumento
Aumento de Pasivo
Positiva
Aumento
Disminucin de Pasivo
(Negativa)
Disminucin
de
la
ganancia
neta.
Tambin
deben
incluirse
aquellas
inversin
financiamiento,
sea
transacciones
que
renen
ambas
durante el perodo.
Informacin adicional.
1.10
SALDOS
PERIODO
CUENTAS
ACTUAL
SALDOS
PERIODO
CUENTAS
ACTUAL
AJUSTES Y/O
SALDOS
RECLASIFICACIONES P. ACTUAL
DEBE
HABER
AJUSTADO
columna, as:
SALDOS
PERIODO
CUENTAS
ACTUAL
AJUSTES Y/O
SALDOS
SALDOS
HABER
AJUSTADO ANTERIOR
ACTUAL
AJUSTES Y/O
SALDOS
SALDOS
VARIACION
HABER
AJUSTADO ANTERIOR
(+) (-)
Hasta aqu la sumatoria de las columnas debe dar cero (Q 0.00), excepto las
columnas de ajustes en las que la sumatoria de los saldos deudores debe ser
igual a los saldos acreedores.
En la columna siguiente debemos presentar el efecto de las variaciones, de los
saldos, en el efectivo; anteriormente vimos que la variacin en el saldo de una
cuenta no representa, necesariamente, el mismo efecto en el efectivo. Es decir,
que pas con el efectivo al aumentar o disminuir una cuenta de activo o pasivo,
por ejemplo:
FLUJO DE
SOBRE EL
ACTIVIDADES
EFECTIVO
EFECTIVO
NETO
Nombre de la empresa
Cuerpo
En l se presentan por separado los flujos de efectivo as:
1.11
Fecha
Certificacin
Firmas (Propietario, contador).
Aspectos legales
De conformidad con lo que estable el artculo 98 del Decreto 6-91 del Congreso de
la Repblica de Guatemala, la Administracin Tributaria tiene funciones de verificar
el cumplimiento de las leyes tributarias, para tal efecto conforme a lo preceptuado
el artculo 368 del Decreto 2-70 Cdigo de Comercio, establece que los registros
contables deben cumplir con la aplicacin de Principios de Contabilidad
Generalmente Aceptados, derivado de ello el Artculo 54 del Decreto 26-92 Ley del
Impuesto Sobre la Renta (ISR) y artculo 54 del Acuerdo Gubernativo No. 59697,reformado por el decreto 10- 2012 Ley de Actualizacin Tributaria Articulo 40
Documentacin de respaldo a la declaracin jurada de renta. En Tal sentido la
1.13
CAPITULO II
CASO PRCTICO
conocidos,
correspondiente.
as
como
las
reclasificaciones
hoja
de
trabajo
Informacin complementaria:
1. Bonos del tesoro con valor nominal de Q. 100.00 cada uno haciendo un total
de Q. 50,000.00 son vendidos en la Bolsa de Valores antes de su vencimiento
en Q. 47,500.00. Dicho gasto fue operado en "Gastos de Administracin".
2. Se compra Q. 137,500.00 ms en acciones de la Compaa A, S.A. Estando
pendientes de pago al 31/12/2013.
3. La amortizacin de patentes y el Renombre comercial se llev a los resultados
del ejercicio.
4. Un terreno que posee la empresa fue revaluado en Q. 72,500.00
5. Se pagaron dividendos durante el periodo as:
Acciones ordinarias
387,500.00
En efectivo
195,500.00
583,000.00
Partidas Originales
DEBE
Partida No. 1
HABER
Reclasificaciones
DEBE
HABER
Caja y Bancos
Gastos de Admn.
Bonos del Tesoro
venta de bonos del tesoro
con descuento
Partida No. 2
Inversin en Acciones
Cuentas por Pagar
Compra de Acciones Pend
pago
Partida No. 3
Gastos de Administracin
Patentes
Renombre Comercial
Reg. Del gasto
Partida No. 4
Edificios y terrenos
Supervit por revaluacin
Revaluacin del Terreno
Partida No. 5
Depreciaciones
Edificios y terrenos
Reg. Del gasto
Partida No. 6
Acciones Ordinarias
Banco de Occidente
Ganancias No Distribuidas
Pago de dividendos
Partida No. 7
Ganancias No Distribuidas
Ganancia del Periodo
Reclasificacin de la
Ganancia
47,500.00
2,500.00
50,000.00
2,500.00
50,000.00
2,500.00
50,000.00
2,500.00
137,500.00
137,500.00
137,500.00
137,500.00
137,500.00
137,500.00
137,500.00
5,000.00
125,000.00
130,000.00
5,000.00
125,000.00
130,000.00
130,000.00
130,000.00
72,500.00
72,500.00
72,500.00
72,500.00
200,000.00
200,000.00
200,000.00
200,000.00
200,000.00
387,500.00
583,000.00
583,000.00
387,500.00
623,750.00
623,750.00
623,750.00
623,750.00
72,500.00
200,000.00
387,500.00
195,500.00
583,000.00
130,000.00
72,500.00
200,000.00
200,000.00
137,500.00
130,000.00
72,500.00
72,500.00
2,500.00
387,500.00
387,500.00
623,750.00
623,750.00
623,750.00
623,750.00
CONCLUSIONES
1. El estado de flujo de efectivo facilita a los usuarios de los estados financieros informacin que permite: evaluar la
capacidad para generar captacin de efectivo, cumplir con las obligaciones que ha adquirido a corto y largo plazo,
evaluar las necesidades que la entidad pueda tener de adquirir financiamiento externo y revelar las transacciones que no
generan movimiento de efectivo.
2. Es importante conocer las bases para la elaboracin y presentacin del estado de flujo de efectivo, las cuales deben
derivarse de los estados financieros comparativos y de las respectivas partidas de reclasificacin, para predecir el
comportamiento del efectivo y sus equivalentes, con el fin de lograr un anlisis adecuado que seale las fortalezas y
debilidades de la administracin.
3. En la elaboracin de la clasificacin de las entradas y salidas de efectivo que resulten de las actividades de operacin,
de inversin y financiamiento, estas deben obedecer a la naturaleza de las operaciones y no al objeto para el cual fueron
realizadas. Los usuarios obtendrn la informacin de la forma en que la entidad genera y utiliza el efectivo y sus
equivalentes.
RECOMENDACIONES
1. Evaluar el Mtodo por el cual se elaborar y se presentar el Estado de Flujos de Efectivo. En el mtodo directo,
debe elaborarse una conciliacin entre la ganancia neta y el efectivo neto de las actividades de operacin, mientras
que en el mtodo indirecto, dicha conciliacin ya se encuentra incluida del mismo estado financiero, como flujo de
efectivo por actividades de operacin. Lo anterior con el propsito de que los usuarios obtengan una mejor
percepcin de acuerdo a sus necesidades de la informacin financiera.
2. Obtener el mximo beneficio del flujo de efectivo valindose de la planificacin y dndole un uso apropiado,
previamente estudiado para que dicho estado se refleje de forma exacta los flujos de efectivo correspondientes a las
actividades de operacin, inversin y financiacin de cualquier empresa.
3. Para elaborar el estado de flujo de efectivo, es importante tener el criterio adecuado para clasificar las operaciones
del giro habitual de la entidad, las cuales deben de incluirse en las actividades que conforman el estado de flujo de
efectivo segn su naturaleza.
REFERENCIAS BIBLIOGRFICAS
Textos consultados
1. Horngreen Charles T., Gary L. Sundeny y John A. Contabilidad Financiera. Mxico: Prentice Hall, 1994. Quinta
edicin.
2. Ruiz Orellana, Alfredo E., Flujo de efectivo, Guatemala: Ediciones Alenrro, 2000, Lawrence J. Gitman, Principios de
Administracin Financiera, Mxico: Pearson, 2003.
Otras fuentes
3. Normas Internacionales de Contabilidad, NIC 7 Estado de Flujos de Efectivo.
4. Normas Internacionales de Contabilidad, NIC 1 Estados Financieros.
5. Paniagua Garca, Corina E., El Estado de Flujo de Efectivo como Herramienta Administrativa y Financiera de una
Empresa Comercializadora de Equipo Mdico Quirrgico. Guatemala: Universidad San Carlos, 2009. Tesis de grado.
Leyes Tributarias de Guatemala
6. Congreso de la Repblica de Guatemala, Decreto No. 26-92 Ley del Impuesto sobre la Renta y su Reglamento
Acuerdo Gubernativo No. 206-2004.
7. Congreso de la Repblica de Guatemala, Decreto No. 2-70 Cdigo de Comercio.
8. Congreso de la Repblica de Guatemala, Decreto No. 6-91 Cdigo Tributario.