Anda di halaman 1dari 7

Tugas Ekonometrika :

Model Ekonomi Dinamis


Ikin Sodikin (156090500111001)
Kasus berdasarkan data pada Hal. 709 No. 17.22 buku Basic Econometrics
Fourth Edition (Gujarati, 2004) :
Penelitian tentang investasi atau pengeluaran bisnis untuk tanaman dan
peralatan baru (PEXP) berdasarkan penjualan atau sales (SALE)
Penelitian berdasarkan pada data tahunan investasi perusahaan Y mulai
dari tahun 1970 1991 (time series, 20 tahun)
Secara a priori diharapkan bahwa investasi atau pengeluaran bisnis untuk
tanaman dan peralatan baru (PEXP) berkorelasi terhadap penjualan atau
sales (SALE).
Adapun rincian datanya adalah sebagai berikut :

DISTRIBUTED-LAG MODEL
Langkah 1 : Menyusun tabel baru dengan variabel baru yaitu SALE t-1, SALEt2, SALEt-3, dst sebagai berikut :
Tahu
n
1970
1971
1972

PEX
P

SALE SALEt
t
_1
52.80
36.99
5
0
55.90
33.6
6 52.805
63.02
35.42
7 55.906

SALEt
_2

SALEt
_3

SALEt
_4

52.805

Tugas Ekonometrika :
Model Ekonomi Dinamis
Ikin Sodikin (156090500111001)
Tahu
n

PEX
P

1973
1974

42.35
52.48

1975

53.66

1976

58.53

1977

67.48

1978

78.13

1979

95.13

1980

112.6
128.6
8
123.9
7
117.3
5
139.6
1
152.8
8
137.9
5
141.0
6
163.4
5

1981
1982
1983
1984
1985
1986
1987
1988
1989
1990
1991

183.8
192.6
1
182.8
1

SALE
t
72.93
1
84.79
86.58
9
98.79
7
113.2
01
126.9
05
143.9
36
154.3
91
168.1
29
163.3
51
172.5
47
190.6
82
194.5
38
194.6
57
206.3
26
223.5
41
232.7
24
239.4
59
235.1
42

SALEt
_1

SALEt
_2

SALEt
_3

SALEt
_4

63.027
72.931

55.906
63.027

52.805
55.906

0
52.805

84.79

72.931

63.027

55.906

86.589

84.79

72.931

63.027

98.797
113.20
1
126.90
5
143.93
6
154.39
1
168.12
9
163.35
1
172.54
7
190.68
2
194.53
8
194.65
7
206.32
6
223.54
1
232.72
4
239.45
9

86.589

84.79

72.931

98.797
113.20
1
126.90
5
143.93
6
154.39
1
168.12
9
163.35
1
172.54
7
190.68
2
194.53
8
194.65
7
206.32
6
223.54
1
232.72
4

86.589

84.79

98.797
113.20
1
126.90
5
143.93
6
154.39
1
168.12
9
163.35
1
172.54
7
190.68
2
194.53
8
194.65
7
206.32
6
223.54
1

86.589
98.797
113.20
1
126.90
5
143.93
6
154.39
1
168.12
9
163.35
1
172.54
7
190.68
2
194.53
8
194.65
7
206.32
6

Langkah 2 : Meregresikan secara berurutan yaitu PEXP dengan SALEt,


PEXP dengan SALEt dan SALE t-1, PEXP dengan SALEt, SALEt-1, dan SALEt-2,
dan seterusnya untuk menentukan lag optimum berdasarkan Alt dan
Timbergen. Dengan menggunakan gretl diperoleh model sebagai berikut :

Tugas Ekonometrika :
Model Ekonomi Dinamis
Ikin Sodikin (156090500111001)
Model 1 : ^PEXP
Model 2 : ^PEXP
Model 3 : ^PEXP
Model 4 : ^PEXP
0.179*SALE_3

=
=
=
=

-18.8
-19.6
-24.7
-29.9

+
+
+
+

0.838*SALE
0.881*SALE - 0.0406*SALE_1
0.972*SALE + 0.114*SALE_1 - 0.234*SALE_2
1.070*SALE + 0.104*SALE_1 - 0.131*SALE_2 -

Berdasarkan hasil tersebut, terlihat bahwa koefisien variabel SALE_1


pada Model 2 dan Model 3 tidak stabil, dan bernilai negatif, begitupula
untuk koefisien variabel SALE_2 dan SALE_3, keduanya bernilai negatif.
Hal ini menyebabkan interpretasi secara ekonomi menjadi sulit. Oleh
karena itu, berdasarkan Alt dan Timbergen, model yang terbaik adalah
Model 1 yaitu ^PEXP = -18.8 + 0.838*SALE, dengan rincian output gretl
sebagai berikut :
Model 1: OLS, using observations 1970-1991 (T = 22)
Dependent variable: PEXP

const
SALE

Coefficien Std. Error


t-ratio
t
18.802
4.0974
4.5888
0.838079 0.0254717 32.9024

Mean dependent
var
Sum squared resid
R-squared
F(1, 20)
Log-likelihood

105.9336

p-value
0.0002 ***
<0.0001 ***

S.D. dependent var

52.83141

1063.232
S.E. of regression
7.291201
0.981861
Adjusted R-squared 0.980954
1082.569
P-value(F)
6.85e-19
73.8749
Akaike criterion
151.7499
4
Schwarz criterion
153.9320
Hannan-Quinn
152.2639
rho
0.420007
Durbin-Watson
1.031687
Model dianggap cukup baik dengan nilai R 2=98.18%, artinya bahwa model
tersebut mampu menjelaskan keragaman variabel pengeluaran untuk
tanaman dan peralatan baru, dalam kaitannya dengan variabel penjualan.
Variabel penjualan atau sales (SALE) berpengaruh signifikan terhadap
investasi atau pengeluaran bisnis untuk tanaman dan peralatan baru
(PEXP) dengan hasil uji parsial bagi variabel SALE memiliki nilai p < 0.05
(tingkat kesalahan/= 5%).
Dari model persamaan yang terbentuk dapat diartikan bahwa jika
penjualan tanaman dan peralatan baru meningkat sebesar 1 satuan maka
akan meningkatkan rata-rata pengeluaran bisnis untuk tanaman dan
peralatan baru sebesar 0.838 satuan (impact multiplier sekaligus sebagai
total efek atau efek kesetimbangan jangka panjang bagi PEXP).

Tugas Ekonometrika :
Model Ekonomi Dinamis
Ikin Sodikin (156090500111001)

Tugas Ekonometrika :
Model Ekonomi Dinamis
Ikin Sodikin (156090500111001)
DISTRIBUTED-LAG MODEL (KOYCK)
Langkah 1 : Menyusun tabel baru dengan variabel baru yaitu PEXPt, SALE t,
dan PEXPt-1 sebagai berikut :
Tahu PEX
SAL PEXPt
n
Pt
Et
_1
52.80
1970 36.99
5
0
55.90
1971
33.6
6
36.99
63.02
1972 35.42
7
33.6
72.93
1973 42.35
1
35.42
1974 52.48 84.79
42.35
86.58
1975 53.66
9
52.48
98.79
1976 58.53
7
53.66
113.2
1977 67.48
01
58.53
126.9
1978 78.13
05
67.48
143.9
1979 95.13
36
78.13
154.3
1980 112.6
91
95.13
128.6 168.1
1981
8
29
112.6
123.9 163.3
1982
7
51 128.68
117.3 172.5
1983
5
47 123.97
139.6 190.6
1984
1
82 117.35
152.8 194.5
1985
8
38 139.61
137.9 194.6
1986
5
57 152.88
141.0 206.3
1987
6
26 137.95
163.4 223.5
1988
5
41 141.06

Tugas Ekonometrika :
Model Ekonomi Dinamis
Ikin Sodikin (156090500111001)
1989
1990
1991

183.8
192.6
1
182.8
1

232.7
24
239.4
59
235.1
42

163.45
183.8
192.61

Atau
PEXPt = (1)+ 0 SALE t + PEXPt 1+ v t
PEXPt= + 0 SALE t + PEXPt 1+ v t
Berikut output gretl :
^PEXPt = -13.7 + 0.687*SALEt + 0.178*PEXPt_1
(5.40) (0.110)
(0.126)
T = 22, R-squared = 0.984
(standard errors in parentheses)
Model 1: OLS, using observations 1970-1991 (T = 22)
Dependent variable: PEXPt
coefficient std. error t-ratio p-value
-------------------------------------------------------const
13.6701
5.39742
2.533 0.0203 **
SALEt
0.687047
0.109561
6.271 5.08e-06 ***
PEXPt_1
0.177692
0.125540
1.415 0.1731
Mean dependent var
105.9336
S.D. dependent var
52.83141
Sum squared resid 961.8147 S.E. of regression 7.114902
R-squared
0.983591 Adjusted R-squared 0.981864
F(2, 19)
569.4432 P-value(F)
1.10e-17
Log-likelihood
72.77222 Akaike criterion
151.5444
Schwarz criterion 154.8176 Hannan-Quinn
152.3155
rho
0.289655 Durbin's h
1.680912
Dari persamaan regresi yang terbentuk diperoleh
sehingga dapat dihitung :

^=0.178

dan

=13.7 ,

Tugas Ekonometrika :
Model Ekonomi Dinamis
Ikin Sodikin (156090500111001)
^ =

13.7
13.7
=
=
=16.67
1 ^ 10.178 0.822

Interpretasi :
- Efek Langsung : Jika penjualan tanaman dan peralatan baru meningkat
sebesar 1 satuan maka akan meningkatkan rata-rata pengeluaran bisnis
untuk tanaman dan peralatan baru sebesar 0.687 satuan
- Efek Jangka Panjang : Jika penjualan tanaman dan peralatan baru
meningkat sebesar 1 satuan maka secra jangka panjang, akan
meningkatkan rata-rata pengeluaran bisnis untuk tanaman dan peralatan
baru sebesar :
^ o
0.687
0.687
=
=
=0.836 satuan
1 ^ 10.178 0.822
- Efek kenaikan penjualan tanaman dan peralatan baru terhadap rata-rata
pengeluaran bisnis untuk tanaman dan peralatan baru pada waktu
sebelumnya (lampau) relative lebih besar jika dibandingkan dengan efek
terhadap rata-rata pengeluaran bisnis untuk tanaman dan peralatan baru
saat ini, dengan rasio :
^i
= ^i=0.178i
^ o
AUTOREGRESSIVE (AR) MODEL
a. PAM :

,
dari model : ^PEXPt = -13.7 + 0.687*SALEt + 0.178*PEXPt_1, sehingga
diperoleh :
o
a^ =( 1 )=0.178 , sehingga ^=1a^ =10.178=0.822
1 13.7

^
1= 1=13.7 , sehingga 1= =
o
=1 6. 67
^ 0.822

2 0.687

^
2= 2=0.687 , sehingga 2= =
o
=0.836
^ 0. 822
Interpretasi :
Persentase perbedaan antara target dengan realisasi rata-rata
pengeluaran bisnis untuk tanaman dan peralatan baru adalah sebesar
82.2% pada saat ini.
b. AEM