ACADEMIA DE FINANAS INCLUSIVAS E DE SEGUROS

PROGRAMA APRENDIZ DO MBFM

Modulo 1: Introduo as Finanas Inclusivas

Material Estudo Independente 2

1 Servios financeiros na Base da Pirmide:

H mais de 4 bilhes de seres humanos pobres na base da pirmide (BP). Entretanto, preciso deixar de pensar
nos pobres como vtimas e reconhec-los como empreendedores e consumidores conscientes de valor, pois
somente assim podero se abrir novas oportunidades. Mas para explorar este atrativo mercado, necessrio
desenvolver produtos e servios acessveis aos consumidores que compem a BP, tarefa que tende a demandar
tecnologia de ponta e mudanas nos modelos de negcios.
A explorao da BP costuma requer um
rompimento com os modelos tradicionais,
principalmente
considerando
a
necessidade de manter operaes com
um custo bem inferior s operaes
normais. As inovaes dos bancos no
setor de servios financeiros tm
caracterizado um importante modelo
operacional definido como microfinanas.
As microfinanas exercem um papel
fundamental
nesse
processo
de
transformao da BP atravs da prestao de servios financeiros adequados e sustentveis para a populao de
baixa renda, tradicionalmente excluda do sistema financeiro tradicional, com a utilizao de produtos, processos
e gesto diferenciados
O acesso aos servios bancrios mais do que uma simples questo de negcios. tambm uma forma de garantir
a cidadania e estimular o desenvolvimento econmico e social. O crdito e os servios financeiros levados, de
modo adequado, a milhes de pessoas pobres apresenta a possibilidade de desenvolver mecanismos de mercado
no caso, mercado financeiro para concomitante combater a pobreza e promover o segmento microempresarial.
A criao de novos negcios que atendam a BP possibilita a aquisio de bens e servios antes somente sonhados,
e o estmulo ao empreendedorismo desta classe tornam-se fonte de desenvolvimento e transformao social. As
pessoas passam a ter orgulho de si e so mais estimuladas a empreender.
[...] tudo o que construo leva tempo mais ainda as que operam sob novos paradigmas e ainda mais as que
objetivam a incluso[](PARENTE, 2002, p. 157).

2 Boas prticas nas microfinanas

Porque microfinanciamento sustentvel um elemento-chave na criao de mercados financeiros slidos nos
pases em desenvolvimento, os especialistas em microfinanas e doadores tinham desenvolvido e aprovado
estes princpios chave de Microfinanas. Os Princpios abordam como o microfinanciamento sustentvel pode
ser um poderoso instrumento contra a pobreza.
1.
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5.

Famlias e negcios em situao vulnervel no necessitam apenas de emprstimos, mas de uma variedade
de servios financeiros
As microfinanas so um instrumento poderoso na luta contra a pobreza
As microfinanas significam a construo de sistemas financeiros que sirvam aos pobres
As microfinanas podem e devem ser autossuficientes para atingir um grande nmero de pessoas pobres
As microfinanas dependem de instituies financeiras locais, de carter permanente

6. O microcrdito no a resposta para tudo. Tampouco o melhor instrumento para todos em todas as
circunstncias
7. O estabelecimento de teto para as taxas de juros afetam negativamente os pobres, tornando o acesso ao
crdito mais difcil para eles
8. O papel do governo o de permitir a transao de servios financeiros, e no o de forneclos diretamente
9. Os fundos pblicos devem complementar o capital privado e no competir com ele
10. O maior gargalo no setor das microfinanas a ausncia de sistemas de gesto e executivos fortes
11. As microfinanas funcionam melhor quando tm seu desempenho medido e divulgado.
De acordo com esses princpios, o microcrdito representa uma tecnologia financeira importante, mas no para
todos e nem para qualquer situao. Cabe ressaltar que, atualmente, as microfinanas vm ganhando um
renovado destaque, pois integram o conjunto de tecnologias sociais relevantes para reduzir a vulnerabilidade em
territrios rurais, contribuindo para ampliar a capacidade de adaptao das comunidades frente aos impactos das
mudanas climticas.

3 Microfinanas a redor do mundo

3.1

Credito a grupos solidrios: FUNDAP- Guatemala

Fundacin para el Desarrollo Integral de Programas Socioeconmicos FUNDAP (Fundao para o

desenvolvimento integrado de programas socioeconmicos em Portugus) com sede em Quetzaltenango,
Guatemala e uma afiliada da ACCION International rgo que abrange uma grande rede de instituies de crdito
a grupos solidarios na Amrica Latina.
A metodologia funciona da seguinte maneira um oficial de emprstimo atribudo a um bairro ou vila especfica
presenta a proprietrios de pequenos negcios locais o programa de crdito. Os candidatos a crdito autoselecionam se e formam um grupo que consiste de trs a oito membros. O grupo candidata-se para um nico
emprstimo que bastante pequena inicialmente (aprox. USD 63 /membro) e tem que ser pago no decurso de
dois a seis meses. Embora o emprstimo dividido entre os membros para investimento em suas prprias
empresas, todos os membros do grupo so responsveis solidariamente pelo reembolso do emprstimo. Como
consequncia, os membros do grupo tm um incentivo para aplicar presso a qualquer membro que deixa de fazer
pagamentos em tempo til. Esta presso pode variar desde ligeira admoestaes at ameaa mais sria da
expulso do grupo. Ser desonrosamente expulsado de um grupo carrega pecuniria, bem como sanes sociais,
uma vez que uma membro expulsado do grupos os muturios no so elegveis para receber mais emprstimos
de FUNDAP.

3.2 Bancos comunitrios

Na metodologia de bancos comunitrios tambm se realizam emprstimos a grupos, mas maiores que os
solidrios, com de 10 a 50 pessoas, dependendo da instituio. O papel dos agentes de crdito capacitar os
tomadores a administrar o emprstimo. O agente de crdito no faz visitas aos empreendimentos, e a deciso
sobre o valor da parcela de cada membro tarefa do prprio grupo. Antes ou depois de receberem o crdito, os
membros dos grupos poupam uma parte do recurso numa conta, chamada conta interna, que passa a ser auto
administrada. Entre as instituies que utilizam essa metodologia citam-se Compartamos e Finsol, no Mxico;
Crediamigo, Ande (Agncia Nacional de Desenvolvimento Microempresarial) e Finsol, no Brasil; Pro-Mujer e Crecer,
na Bolvia. Uma variao dessa metodologia foi desenvolvida pela Foundation for International Community
Assistance (Finca), instituio com sede nos Estados Unidos e liais na Amrica Latina, frica, Leste europeu e
Oriente Mdio. A metodologia criada pela Finca visa tornar os grupos independentes nanceiramente aps um
perodo de at trs anos (BRANDL et alii, 1999; BRUETT, 2002, p. 76; YUNUS, 2003

3.3 Micro Poupanas: Womens Micro Bank Papua Nova Guin

Apesar de uma significativa falta de acesso a instituies bancrias formais em PNG, muitas mulheres se tem
aderido instituies de micro poupana em pequenas e grandes cidades. Em geral, os grupos de micro poupana
cobram as mulheres uma pequena taxa de adeso, enquanto encorajando fazer pequenos depsitos em uma
base regular. Um modelo comum entre os grupos no permitir-lhes as mulheres retirar o dinheiro poupado,
exceto nos perodos em que deve-se pagar as inscries escolares (geralmente janeiro ou fevereiro) ou mediante
a prova de uma emergncia acontecer. Em alguns casos, pequenos emprstimos esto disponveis, desde que o
muturio tem na sua conta poupana o 50% do valor do emprstimo. O Womens Micro Bank tem como objetivo
oferecer servios financeiros personalizados para mulheres de baixa renda. Inculcar hbitos de poupana, as
mulheres devem participar em formaes de literacia financeira e ter um registro de pelo menos seis meses de
poupana antes de acessar os emprstimos.

3.4 Micro Seguros: Kilimo Salama - Qunia

Durante anos, assegurar as colheitas contra os riscos climticos que as destroem regularmente nos pases em
desenvolvimento tem sido um importante instrumento de combate pobreza, especialmente na frica e na sia,
onde entre 400 e 500 milhes de agricultores sobrevivem com rendimentos muito escassos. Kilimo Salama
(Agricultura Segura) um seguro projetado para agricultores quenianos para que eles possam segurar sua
produo agrcola contra a seca e o excesso de chuva. O projeto, que uma parceria entre a Fundao Syngenta,
UAP Seguros, e a operadora de telecomunicaes Safaricom, ir oferecer uma aplice de seguro para proteg-los
de perdas financeiras significativas aos pequenos agricultores que plantam em to pouco quanto um acre. O
seguro cobre os agricultores que enfrentam seca, excesso de chuvas ou doenas em troca de um prmio de entre
5% e 25% do valor segurado. Os signatrios podem, em seguida, pedir dinheiro emprestado para investir mais nos
seus negcios.

4 Estratgia de desenvolvimento do setor financeiro

Em Moambique a pesar do aumento verificado no nmero de instituies financeiras, no perodo de 2003 a 2010,
as instituies financeiras licenciadas ainda no servem a maior parte da populao do pas, sendo que as
populaes rurais so as que menos acessos tm aos servios financeiros. No 2009 a FinScope mostrou que
apenas 22,2 por cento da populao do pas tinha acesso aos servios financeiros, seja de bancos ou outras
instituies financeiras sejam elas formais ou informais.Em relao a outros pases da frica Austral e Oriental,
Moambique era o pas que apresentava o menor nvel de incluso financeira entre a populao adulta. Menos de
6 por cento da populao adulta tem crdito de uma instituio financeira registada, e pouco mais de 10 por cento
tem uma conta poupana. Ao longo das ltimas duas dcadas, Moambique implementou com sucesso
importantes reformas no sector financeiro que melhoraram substancialmente o seu desenvolvimento. Em 2003,
o sistema financeiro moambicano deixou de ser dominado pelo Estado passando para um sistema baseado no
mercado aberto dominado por bancos privados que representavam cerca de 95 por cento do total de ativos do
sistema financeiro do Pas. Antes de 2003, a concesso do crdito era limitada devido existncia de elevados
nveis de crdito no reembolsado (NPLs) no sistema bancrio, elevadas e volteis taxas de juro impulsionadas
pela falta de concorrncia no sistema bancrio, bem como pela existncia de um ambiente de crdito pouco
atractivo.
Nas reas rurais o problema do acesso aos servios financeiros muito mais preocupante em relao s reas
urbanas do pas. A cobertura dos Bancos nas zonas rurais muito baixa. Nos distritos, por exemplo, a cobertura
de apenas 0,6 agncias bancrias por 100.000 adultos, em comparao com uma mdia nacional de 4,2 agncias
por 100.000 adultos. O total de emprstimos na economia que se realizam para o sector agrcola, sem incluir o
crdito para outras actividades na cadeia do valor, tem vindo a diminuir ao longo dos ltimos dez anos, caindo de
20 por cento para 6 por cento dos emprstimos totais realizados pelos bancos comerciais. A prestao de servios
financeiros em reas rurais tambm exigir, uma gradual monetizao e comercializao da economia agrcola.
Os servios financeiros comerciais desenvolveram mais rapidamente nas reas onde as culturas de exportao so
produzidas, e o financiamento disponibilizado desde a base da produo, processamento e cadeia de
comercializao (muitas vezes referida como "o financiamento da cadeia de valor").

O objectivo global da EDSFM o de promover o desenvolvimento de um sector financeiro slido, diversificado,

competitivo, e inclusivo que oferea aos cidados e s empresas, particularmente as MPEs, o acesso a uma ampla
gama de produtos e servios financeiros adequados e de qualidade, a preos acessveis. Espera-se que at 2022
pelo menos trinta por cento da populao adulta em idade activa em Moambique tenha acesso, fsico ou
electrnico a pelo menos um dos servio prestados por qualquer instituio formal. Para melhorar o acesso aos
servios financeiros, a EDSFM implementar polticas e aces estratgicas integradas que: (a) promovam a
incluso financeira; (b) procurem expandir o sistema financeiro formal atravs da melhoria e ampliao das infraestruturas bsicas; (c) promovam o uso de parcerias pblico-privadas (PPPs) para financiar o desenvolvimento de
infra-estruturas bsicas necessrias para apoiar o desenvolvimento econmico das reas rurais; e (d) apoiem o
desenvolvimento do sector das microfinanas e a captao de poupanas como ferramentas para a prestao de
servios financeiros para as populaes de baixa renda e micro e pequenas empresas (MPEs) nas reas rurais e
periurbanas. As polticas e aces visando a materializao da EDSFM esto agrupadas nos seguintes trs
principais objectivos estratgicos: a) Manter a estabilidade do sector financeiro; b) Melhorar o acesso aos servios
financeiros e apoiar o crescimento da incluso financeira; e, c) Aumentar a oferta do capital privado para apoiar o
desenvolvimento.
Durante a implementao da EDSFM, o Governo ir continuar a intervir no apoio expanso de acesso financeiro
e no alargamento e aprofundamento da participao do sector privado na prestao dos servios financeiros.
Neste contexto, o Governo ir promover um clima que favorea e facilite investimentos privados no sector
financeiro, bem como estimular a celebrao de instrumentos de joint venture e de prestao de servios
financeiros auxiliares, s zonas rurais e s camadas da populao atualmente sem acesso.

5 Respondas as seguintes perguntas:

As seguintes perguntas esto baseadas na informao recebida em aulas e o estudo independente
1. Data de entrega: sexta-feira 06 de maio de 8:00h a 17:00.
2. Formato de entrega:
a) Nome- Gerao- Grupo
b) Manuscrito com letra clara e legvel em folhas de caderno ou A4

1.

Explique porque as metodologias de credito das IMF tm que ser adaptadas ao grupo alvo e seu contexto.

2. Mencione 3 diferencias entre a metodologia do crdito a grupos e credito individual

3. Quais so as caractersticas das pessoas na base da pirmide?

4. Por que importante para MBFM de capacitar e gerar oportunidades para as pessoas da base da pirmide
(escreva mnimo 150 palavras)

5. Usando sua experincia explique o que Vulnerabilidade. De 1 exemplo de pessoas com extrema
vulnerabilidade em Nampula (escreva mnimo 150 palavras)
6. Analise cada princpio chave das microfinanas e identifique-os dentro da EDSFM. Est o governo de
Moambique a usar os princpios das microfinanas no projeto e implementao da EDSFM? (Escreva
mnimo 350 palavras)

7. Conhece voc uma experincia de incluso financeira em Moambique? Explique a experincia -data,
grupo alvo, metodologia, localizao, etc.- (escreva mnimo 350 palavras)