Celdas en Amarillo = Considera los supuestos de la tabla de estructura d

Celdas en verde = Calculo de los pagos a realizar anualmente bajo c/u

Celdas en naraja = Calculo de los costos de pasivo y capital de c/u de l

Inversin 1000000
Ke = 10%

TAB

Costo Deuda Plazo deuda

Escenario
Anual (Ki) (Aos)

Escenario 1 24% 2
Escenario 2 22% 3
Escenario 3 17% 5

Ki Costo Pasivo
Ke Costo Capital

Escenario 1
PASIVO
2% Comisin por apertura
$ 918,000.00 Pretamos
2 Plazo
24% Interes Anual (Ki)
$630,141.43

Ao Saldo Capital Pago fijo mensual

1 $ 918,000.00 $630,141.43
2 $ 508,178.57 $630,141.43
Totales $1,260,282.86

Escenario 2
PASIVO
2% Comisin por apertura
$ 714,000.00 Pretamos
3 Plazo
22% Interes Anual (Ki)
$349,615.86
Ao Saldo Capital Pago fijo mensual
1 $ 714,000.00 $349,615.86
2 $ 521,464.14 $349,615.86
3 $ 286,570.38 $349,615.86
Totales $1,048,847.59

Escenario 3
PASIVO
2% Comisin por apertura
$ 510,000.00 Pretamos
5 Plazo
17% Interes Anual (Ki)
$159,407.57

Ao Saldo Capital Pago fijo mensual

1 $ 510,000.00 $159,407.57
2 $ 437,292.43 $159,407.57
3 $ 352,224.57 $159,407.57
4 $ 252,695.18 $159,407.57
5 $ 136,245.79 $159,407.57
Totales $797,037.85
e la tabla de estructura de financiera y costos
zar anualmente bajo c/u de los escenarios
sivo y capital de c/u de los escenarios

TABLA DE ESTRUCTURA FINANCIERA Y COSTOS

Recurso Propio % Recursos % Recursos

Prestamo (Pasivo)
(Capital) Externos Propios

900,000 100,000 90% 10%

700,000 300,000 70% 30%
500,000 500,000 50% 50%

CAPITAL

$ 100,000.00
2
10%
$57,619.05

Pago de intereses Pago Capital Ao

$ 220,320.00 $ 409,821.43 1
$ 121,962.86 $ 508,178.57 2
$342,282.86 $918,000.00 Totales

CAPITAL

$ 300,000.00
3
10%
$120,634.44
Pago de intereses Pago Capital Ao
$ 157,080.00 $ 192,535.86 1
$ 114,722.11 $ 234,893.75 2
$ 63,045.48 $ 286,570.38 3
$334,847.59 $714,000.00 Totales

CAPITAL

$ 500,000.00
5
10%
$131,898.74

Pago de intereses Pago Capital Ao

$ 86,700.00 $ 72,707.57 1
$ 74,339.71 $ 85,067.86 2
$ 59,878.18 $ 99,529.39 3
$ 42,958.18 $ 116,449.39 4
$ 23,161.78 $ 136,245.79 5
$287,037.85 $510,000.00 Totales
OS

Costo Recurso Costo Recurso Propio Costo Total (Pasivo

Externo (Pasivo) (Capital) + Capital)

342,282.9 15,238.1 357,521.0

334,847.6 61,903.3 396,750.9
287,037.9 159,493.7 446,531.6

Pretamos
Plazo
Interes Anual (Ki)

Saldo Capital Pago fijo mensual Pago de intereses

$ 100,000.00 $57,619.05 $ 10,000.00
$ 52,380.95 $57,619.05 $ 5,238.10
$115,238.10 $15,238.10

Pretamos
Plazo
Interes Anual (Ki)
Saldo Capital Pago fijo mensual Pago de intereses
$ 300,000.00 $120,634.44 $ 30,000.00
$ 209,365.56 $120,634.44 $ 20,936.56
$ 109,667.67 $120,634.44 $ 10,966.77
$361,903.32 $61,903.32

Pretamos
Plazo
Interes Anual (Ki)

Saldo Capital Pago fijo mensual Pago de intereses

$ 500,000.00 $131,898.74 $ 50,000.00
$ 418,101.26 $131,898.74 $ 41,810.13
$ 328,012.65 $131,898.74 $ 32,801.26
$ 228,915.17 $131,898.74 $ 22,891.52
$ 119,907.95 $131,898.74 $ 11,990.79
$659,493.70 $159,493.70
 Escenario bajo el pago de una tasa de inters si

Pago Capital Ao Saldo Capital

$ 47,619.05 1 $ 100,000.00
$ 52,380.95 2 $ 50,000.00
$100,000.00

Escenario bajo el pago de una tasa de inters si

Pago Capital Ao Saldo Capital
$ 90,634.44 1 $ 300,000.00
$ 99,697.89 2 $ 200,000.00
$ 109,667.67 3 $ 100,000.00
$300,000.00

Escenario bajo el pago de una tasa de inters si

Pago Capital Ao Saldo Capital

$ 81,898.74 1 $ 500,000.00
$ 90,088.61 2 $ 400,000.00
$ 99,097.48 3 $ 300,000.00
$ 109,007.22 $ 200,000.00
$ 119,907.95 $ 100,000.00
$500,000.00
go de una tasa de inters simple

Pago fijo mensual Pago de intereses Pago Capital

$ 55,000.00 $ 5,000.00 $ 50,000.00
$ 55,000.00 $ 5,000.00 $ 50,000.00
$110,000.00 $10,000.00 $100,000.00

go de una tasa de inters simple

 Pago fijo mensual Pago de intereses Pago Capital
$ 110,000.00 $ 10,000.00 $ 100,000.00
$ 110,000.00 $ 10,000.00 $ 100,000.00
$ 110,000.00 $ 10,000.00 $ 100,000.00
$ 330,000.00 $30,000.00 $300,000.00

go de una tasa de inters simple

Pago fijo mensual Pago de intereses Pago Capital

$ 110,000.00 $ 10,000.00 $ 100,000.00
$ 110,000.00 $ 10,000.00 $ 100,000.00
$ 110,000.00 $ 10,000.00 $ 100,000.00
$ 110,000.00 $ 10,000.00 $ 100,000.00
$ 110,000.00 $ 10,000.00 $ 100,000.00
$ 550,000.00 $ 50,000.00 $ 500,000.00