Anda di halaman 1dari 40

CHAPTER 10

LIABILITIES
(PART I)

Liabilities atau kewajiban adalah kewajiban perusahaan yang timbul dari kejadian masa lalu,
yang pembayarannya merupakan hasil arus keluar sumber daya perusahaan (kas, barang, jasa,
etc.)

Current Liabilities (kewajiban lancar) adalah kewajban yang harus dipenuhi dengan aktiva
lancar dan jatuh tempo dalam periode waktu yang pendek, biasanya satu tahun.

Current liabilities timbul dari :


1. Barang atau jasa yang telah timbul tetapi belum dibayarkan. Contoh : account payable,
notes payable, salaries payable, tax payable, etc.
2. Pembayaran yang telah diterima tetapi barang atau jasa belum dikerjakan. Contoh :
unearned revenue.
3. Bagian hutang jangka pajang yang jatuh tempo pada periode berjalan.

NOTES PAYABLE
Notes payable adalah janji tertulis untuk memayar sejumlah uang tertentu pada tanggal
tertentu di masa mendatang, yang timbul dari pembelian, pendanaan/pembiayaan, dll.

Mencatat penerbitan notes


Cash xxx
Notes Payable xxx

Mencatat accrued interest


Interest Expense xxx
Interest Payable xxx

Mencatat pembayaran notes


Notes Payable xxx
Interest Payable xxx
Cash xxx

SALES TAX PAYABLE

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 1


Hutang pajak di Indonesia biasa disebut dengan PPn, yaitu pajak yang dibayarkan oleh
pembeli atau konsumen apabila membeli barang atau jasa dari retailer.

Mencatat jurnal penjualan


Account Receivable xxx
Sales xxx

Mencatat hutang pajak penjualan


Sales xxx
Sales Tax Payable xxx

UNEARNED REVENUE
Unearned revenue adalah pendapatan yang belum boleh diakui. Misalnya, penerbit suatu
majalah menerima pembayaran dari pelanggan untuk berlangganan majalah, perusahaan
penerbangan menjual tikt untuk penerbangan di masa yang akan datang, etc.

Mencatat penjualan barang/jasa


Cash xxx
Unearned Revenue xxx

Mencatat pengakuan pendapatan


Unearned Revenue xxx
Revenue xxx

LIABILITIES
(PART II)

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 2


Liabilities atau kewajiban adalah kewajiban perusahaan yang timbul dari kejadian masa lalu,
yang pembayarannya merupakan hasil arus keluar sumber daya perusahaan (kas, barang, jasa,
etc.)

Non-Current Liabilities (kewajiban tidak lancar) meliputi arus keluar sumber daya yang
diharapkan yang timbul dari kewajiban sekarang yang tidak terhutang dalam satu tahun atau
siklus operasi perusahaan, mana yang lebih panjang. Contoh : bonds pyable, long-term note
payable, mortgage payable, lease liabilities.

BONDS
Bonds (obligasi) timbul dari kontrak yang disebut Bonds Indenture yang berisi janji untuk
membayar :
1. Sejumlah uang yang ditentukan pada saat tanggal jatuh tempo, yang disebut nominal value
/ face value / par value / maturity value.
2. Bunga periodik pada tingkat tertentu dari nilai jatuh tempo, yang biasanya setengah
tahunan.

JENIS JENIS BONDS


Secured Bonds : obligasi yang dijamin dengan agunan. Contoh : Mortgage bonds dijamin
dengan klaim atas real estate ; Collateral bonds dijamin dengan obligasi perusahaan lain.
Unsecured Bonds : tidak dijamin dengan agunan.

Term Bonds : obligasi yang jatuh tempo pada satu tanggal tunggal.
Serial Bonds : obligasi yang jatuh temponya dicicil.
Callable Bonds : obligasi yang memberikan hak penerbit untuk memanggil dan menarik
obligasi tersebut sebelum jatuh tempo.

Convertible Bonds : obigasi yang dapat ditukar saham (ordinary shares)


Callable Bonds : obligasi yang dapat ditarik oleh perusahaan sebelum jatuh tempo.
Commodity backed bonds/asset-linked bonds : dapat ditebus dengan komoditas, misalnya
sekian barel minyak, sekian ton batubara, etc.
Deep-discount bonds/zero-interest debenture bonds : obligasi yang dijual

Registered Bonds : obligasi yang diterbitkan atas nama pemiliknya.


Bearer Bonds : obligasi yang tidak terdaftar / tanpa nama dan dapat ditransfer dari satu
pemilik ke pemilik lain.

Income Bonds : obligasi yang bunganya baru dibayar bila penerbitnya mendapatkan laba.

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 3


Revenue Bonds : obligasi yang bunganya dibayar dari sumber pendapatan tertentu,
biasanya diterbitkan oleh airport, sekolah, otoritas jalan tol, pemerintah.

ACCOUNTING FOR BONDS


Harga jual penerbitan obligasi ditentukan oleh tingkat bunga obligasi (States Interest Rate /
Coupon Interest Rate) bila dibandingkan dengan tingkat bunga pasar (Effective Market
Interest Rate)

Bila Stated Rate = Market Rate


Harga Jual = Nilai Nominal

Jurnal pada saat penerbitan bonds


Cash xxx
Bonds Payable xxx

Jurnal pada saat pembayaran bunga


Bonds Interest Expense xxx
Bonds Interest Payable xxx

Jurnal pada saat penyesuaian bunga bonds


Bonds Interest Expense xxx
Bonds Interest Payable xxx

Bila Stated Rate > Market Rate


Harga Jual > Nilai Nominal dan selisihnya diakui sebagai Premium

Jurnal pada saat penerbitan bonds


Cash xxx
Bonds Payable xxx

Jurnal pada saat pembayaran bunga dan amortisasi premium


Bonds Interest Expense xxx
Bonds Payable xxx
Cash xxx

Jurnal pada saat penyesuaian bunga dan amortisasi premium


Bonds Interest Expense xxx
Bonds Payable xxx
Bonds Interest Payable xxx

Bila Stated Rate < Market Rate


Harga Jual < Nilai Nominal dan selisihnya diakui sebagai Discount

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 4


Jurnal pada saat penerbitan bonds
Cash xxx
Bonds Payable xxx

Jurnal pada saat pembayaran bunga dan amortisasi discount


Bonds Interest Expense xxx
Bonds Payable xxx
Cash xxx

Jurnal pada saat penyesuaian bunga dan amortisasi discount


Bonds Interest Expense xxx
Bonds Payable xxx
Bonds Interest Payable xxx
Bonds Amortization
Metode yang digunakan amortisasi ada 2, yaitu :
1. Effective Interest Rate
2. Straight Line Rate

Bonds Redemption
Bonds dilunasi pada saat jatuh tempo
Bonds Payable xxx
Cash xxx

Bonds dilunasi sebelum tanggal jatuh tempo


Ketika mengalami untung
Bonds Payable xxx
Gain on Bonds Payable xxx
Cash xxx

Ketika mengalami rugi


Bonds Payable xxx
Loss on Bonds Payable xxx
Cash xxx

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 5


CHAPTER 11

CORPORATIONS

Korporasi adalah suatu unit usaha yang berbadan hukum, yang modalnya terdiri dari saham
saham dan bertujuan mendapatkan keuntungan dari kegiatan operasional perusahaan.

Karakterisitk corporations :
Kewajiban hukum terpisah
Kewajiban pemegang saham terbatas
Memiliki hak untuk memindahtangankan kepemilikan modal
Memiliki kemampuan dalam mengakuisisi modal
Going concer atau berfilosofi bahwa perusahaan akan berjalan terus menerus

No Par Value Shares


No par value share merupakan saham yang dikeluarkan oleh perusahaan yang tidak memiliki
nilai yang tercetak dalam sertifikat saham.

Par Value Shares


Par value shares merupakan saham yang memiliki jumlah dollar yang ditunjukkan per saham
sebagaimana tercantum dalam anggaran dasar dan seperti tercantum dalam sertifikat saham.
Jika nilai saham yang dijual di atas nilai nominal/par maka keadaan tersebut disebut
premium. Apabila nilai saham lebih kecil dari nilai nominalnya maka keadaan tersebut
disebut diskon.

Jurnal saham dengan keadaan par value


Cash xxx

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 6


Share Capital Ordinary xxx

Jurnal saham dengan keadaan premium


Cash xxx
Share Premium Ordinary xxx
Share Capital Ordinary

Jurnal saham dengan keadaan par value


Cash xxx
Share Premium Ordinary xxx
Share Capital Ordinary xxx

TREASURY SHARES
Adakalanya perusahaan yang telah menerbitkan sahamnya bisa membeli kembali sahamnya
sendiri untuk dijual kembali kepada karyawannya sebagai bonus, atau untuk meningkatkan
kinerja harga saham tersebut di bursa saham.
Saham yang telah diterbitkan perusahaan dan kemudian dapat dibeli kembali, maka aktivitas
ini dikenal dengan istilah saham yang dapat diperoleh kembali (treasury shares)

Alasan timbulnya transaksi pembelian kembali sahamnya (treasury shares), yaitu :


1. Untuk menaikkan harga saham di pasar
2. Akan dijual kembali ke karyawan perusahaan
3. Akan dibagikan sebagai dividend
4. Untuk menukar surat surat berharga perusahaan lain

SHARE SPLITS
Perusahaan adakalanya menurunkan nilai nominal sahamnya atau dapat diistilahkan bahwa
suatu perusahaan dapat memperbanyak sahamnya yang beredar dengan cara mengurangi nilai
nominal sahamnya.

Pengurangan nilai nominal atau nilai yang dinyatakan ini dapat enambah jumlah lembar tanpa
adanya penyetoran atau kapitalisasi laba ditahan. Bagi para pemegang saham, pengurangan
nilai ini tidak mengubah nilai buku investasi sahamnya. Satu satunya perubahan yang ada
hanyalah pertambahan jumlah lembar saham. Keadaan ini tidak memerlukan jurnal, tetapi
cukup dengan catatan memo.
Misalnya, PT Eka mengumumkan pemecahan saham, dimana setiap lembarnya dipecah
menjadi 2 lembar saham. Dengan adanya pemecahan saham ini, para pemegang saham akan
menerima 2 lembar saham untuk menukar tiap tiap lembar saham yang dimilikinya. Jumlah

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 7


harga pokok saham tidak mengalami perubahan, tetapi karena jumlah lembar sahamnya
bertambah, dua kali lipat, maka harga pokok per lembar saham turun menjadi setengah harga
pokok mula mula. Dalam hal ini pemecahan saham, tidak ada pendapatan yang diakui oleh
para pemegang saham.
Kebalikan dari pemecahan saham adalah keadaan dimana perusahaan mengurangi jumlah
lembar sahamnya, dengan cara memperbesar nilai nominal atau nilai yang dinyatakan. Akibat
dari pengurangan jumlah lembar ini hanya dicatat degan memo untuk menunjukkan
perubahan jumlah dan harga pokok per lembar.
Misalnya, PT Eka mengumumkan pemecahan saham 4 lembar untuk 1 lembar saham, dengan
nilai nominal Rp 100 yag sekarang nilai pasarnya adalah Rp 180. Jadi nilai nominal yang
baru adalah Rp 25 (Rp 100 4), sedangkan estimasi nilai pasar yang baru adalah Rp 45 (Rp
180 4).

ACCOUNTNG FOR DIVIDENDS


Dividends adalah pendistribusian laba perusahaan kepada para pemegang saham, dengan
jumlah yang disepakati para pemegang saham dalam Rapat Umum Pemegang Saham
(RUPS).

Ada berbagai macam dividend yang dibagikan ke investor:


1. Cash dividend
2. Share dividend
3. Likuidation dividend
4. Asset Devidend
5. Script Devidend

Cash Dividend (Deviden Tunai)


Apabila pendistribusian laba dalam bentuk kas oleh perusahaan kepada para pemegang
sahamnya, disebut sebagai cash dividends.

Ada 3 tanggal penting dalam pembagian dividends, yaitu :


1. Tanggal pengumuman pembagian dividends
Cash Dividends xxx
Dividends Payable xxx

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 8


2. Tanggal pencatatan pemegang saham

NO ENTRY

3. Tanggal pembayaran dividends


Dividends Payable xxx
Cash xxx

Share Dividends (Saham Deviden)


Distribusi saham kepada para pemegang saham disebut sebagai share dividend. Biasanya
distribusi semacam ini berbentuk saham biasa dan diterbitkan kepada para pemegang saham
biasa.

Ada 3 tanggal penting dalam pembagian dividends, yaitu :


1. Tanggal pengumuman pembagian dividends
Share Dividends xxx
Ordinary Share Dividends Distributable xxx

2. Tanggal pencatatan pemegang saham

NO ENTRY

3. Tanggal pembayaran dividends


Ordinary Share Dividends Distributable xxx
Share Capital Ordinary xxx

SHARE CAPITAL PREFERENCE


Share capital preference merupakan saham istimewa yang diberikan perusahaan kepada
investor. Pemilik saham preferen mempunyai prioritas dalam :
1. Distribusi laba (dividend)
2. Distribusi asset dalam likuidasi

Cash xxx
Share Premium Preference xxx
Share Capital Preference xxx

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 9


INVESTMENTS

Alasan perusahaan berinvestasi, yaitu :


1. Karena perusahaan memiliki kas berlebih yang tidak digunakan untuk membeli operating
asset dalam waktu dekat.
2. Beberapa perusahaan berinvestasi untuk mendapatkan penghasilan (earnings) atau
keuntungan dari investasi tersebut.
3. Untuk alasan strategi perusahaan itu sendiri.

DEBT INVESTMENTS
Perusahaan berinvestasi di pemerintah dan obligasi pemerintahan (bonds)

1. Perolehan (acquisition)
Pada perolehannya, investment dicatat sebesar cost ( sebesar fair value saat pembelian).
Cost didalamnya termasuk pengeluaran pengeluaran dalam rangka perolehan
investment.
Misalnya : harga beli + komisi broker
Debt Investment xxx
Cash xxx

2. Penerimaan bunga
Cash xxx
Interest Revenue xxx

Jurnal penyesuaian penerimaan bunga


Interest Receivable xxx
Interest Revenue xxx

3. Penjualan
Jika harga jual investment > cost saat beli
Cash xxx
Debt Investment xxx
Gain on Sale of Debt Investment xxx

Jika harga jual investment < cost saat beli


Cash xxx
Loss on Sale of Debt Investment xxx
Debt Investment xxx

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 10


SHARE INVESTMENTS
Perusahaan berinvestasi pada saham perusahaan lain.

Pelaporan investments berdasarkan kepemilikannya


Tingkat Metode Unrelized Holding Efek terhadap
Kategori
Pengaruh Penilaian or Loss Other Income
Kepemilikan
<20%
Kecil Cost Diakui di Net Penerimaan
Trading
Cost
Non Trading (tidak ada) Income dividend,
Kecil Diakui di Other untung
(tidak ada) Comprehensive (rugi)
Income & penjualan.
sebagai Penerimaan
komponen dividend,
terpisah dari untung
Ekuitas (rugi)
penjualan.
Kepemilikan Signifikan Equity Tidak diakui Bagian
20% - 50% proporsional
dengan net
income
Kepemilikan Control Consolidation Tidak diakui Tidak dapat
>50% - 100% diaplikasikan

Metode Cost Metode Equity


Perolehan saham
Share Investment xxx Share Investment xxx
Cash xxx Cash xxx
Pencatatan Net Income
Share Investment xxx
No Entry
Revenue from Investment xxx
Penerimaan Dividend
Cash xxx Cash xxx
Dividend Revenue xxx Share Investment xxx

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 11


Penjualan Saham
Jika harga jual saham < cost (rugi)
Cash xxx
Loss on Sale of Investment xxx
Share Investment xxx
Jika harga jual saham > cost (untung)
Cash xxx
Gain on Sale of Investment xxx
Share Investment xxx

Untuk tujuan penilaian dan pencatatan pada financial statements, debt dan share investmet
dibagi menjadi tiga kategori, yaitu :

Fair Value Through Profit Loss (FVPL) Securities


Sekuritas yang dibeli untuk dijual kembali dalam kurun waktu kurang dari satu bulan dalam
FVPLS, dicatat Unrealized Gain or Loss.
Unrealized Gain or Loss adalah perbedaan dari total cost sekuritas dengan fair valuenya.
Disebut unrealized karena sekuritas belum dijual. Unrealized Gain or Loss dicatat pada
setiap akhir periode (biasanya 31 Des).

Market Adjustment FVPL xxx


Unralized Gain Income xxx

Unrealized Loss Income xxx


Market Adjustment FVPL xxx

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 12


Market adjustment FVPL Balance dilaporkan dalam Statement of Financial Position, dalam
account investmentdengan menambahkan balance nya. Sedangkan Unrealized Gain or
Lossdilaporkan dalam Income Statement di Other income and expense.

Available For Sale (AFS) Securities


Sekuritas yang dibeli untuk dijual pada masa yang akan datang (dalam kurun waktu satu
tahun).

Unrealized Gain or Loss - Equity xxx


Market Adjustment AFS xxx

Market Adjustment AFS xxx


Unrealized Gain or Loss - Equity xxx

Dalam AFS, perusahaan membawa saldo Unrealized Holding Gain or Loss ke periode
berikutnya.

Held to Maturity
CHAPTER 13

PARTNERSHIP

Partnership adalah asosiasi yang dibentuk dari 2 orang atau lebih sekaligus memiliki dan
memanage bisnis nya untuk mendapatkan profit

Karakteristik partnership :
1. Moderately complex to form = seorang partner hanya perlu membuat suatu perjanjian
antara 2 orang atau lebih dengan partner lain nya untuk mengorganisir assosiasinya.
Biasa nya perjanjian di dalam partnership disebut article of partnership, dimana
perjanjian tersebut memuat tentang persoalan berapa jumlah investasi yang harus di
investasikan oleh partner serta pembagian laba / loss.
2. No limitation on legal liabilities = bagi setiap partner secara personality nya sangat
rawan atas utang dari partnership, karena jika asosiasi partnership tidak dapat
membayar hutang kepada kreditor maka kekayaan dari partner ikut menjadi
jaminannya.
3. Limited life = ketika salah satu dari partner meninggal / keluar maka partnership
dapat terancam bubar/ berhenti. Begitu juga untuk sebab masuknya partner baru /
keluarnya partner lama , partnership memungkinkan untuk dibentuk ulang.
4. Limited reability to raise capital funds = kemampuan untuk mendapatkan capital /
fund untuk partnership terbatas, oleh karena itu partner dapat menyediakan dari
kekayaan pribadi atau dengan melalui pinjaman.

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 13


5. Co ownership of partnership property = property yang di investasikan oleh partner
menjadi property bersama untuk semua partner.
6. Mutual agency = setiap partner adalah seorang agent dari partnership dan dapat bertindak
selaku atas nama seluruh partnership. Dengan demikian jika seorang partner membuat
hutang maka hutang tersebut menjadi hutang bagi seluruh partner.

Advantages partnership Disadvantages partnership


Mudah di bentuk Mutual agency
Terbebas dari regulasi pemerintah Limited life
Dapat meggabungkan skill dan kekayaan Unlimited liability
partner lain
Mudah dalam pembuatan keputusan

Pembentukan partnership

Dalam pembentukan partnership investasi dari setiap partner dicatat terpisah. Asset yang di
kontribusikan partner dicatat pada sisi debet pd account asset partnership. Dan jika di
asumsikan terdapat liability maka dicatat pada account credit partnership. Dan capital partner
dicatat di sisi kredit partnership sebagai net amount

Jurnal partnership investasi :


Db. Cash xxx
Db. Office Equipment xxx
Db. A/R xxx
Cr. AFDA xxx
Cr. A, Capital xxx
Cr. B, Capital xxx

Pembagian Keuntungan / Kerugian ( Dividing Net Income or Net Loss )


Pembagian Net Income
Db. Income summary xxx
Cr. A, capital xxx
Cr. B, capital xxx

Pembagian Net Loss


Db. A, capital xxx
Db. B, capital xxx
Cr. Income summary xxx
Masuknya partner baru ( Admission of a Partner )

Dapat dilakukan dengan :


1. Membeli kepemilikan dari partner lama
Seseorang dapat memperoleh hak kepemilikan dalam persekutuan secara langsung
antara 1 atau lebih partner yang ada saat ini.

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 14


Jurnalnya:
Db. A, capital xxx
Db. B, capital xxx
Cr. C, capital xxx

2. Menginvestasikan asset ke partnership


Masuknya partner baru melalui investasi asset adalah transaksi antara partner baru
dan partnership. Sering disebut sebagai pengakuan investasi, transaksi mengalami
peningkatan baik net assets maupun total capital dari partnership tersebut.
Jurnalnya:
Db. Asset xxx
Cr. C, capital xxx
Notes: asset bisa berupa cash, equipment, account receivable dan lain-lain
tergantung apa yang diinvestasikan pada partnership.

Ketika masuknya partner baru dengan membeli kepemilikan dr satu atau lebih partner lama,
maka total asset dan equity dari partnership tidak berubah. Sedangkan ketika masuknya
partner baru dengan menginvestasikan asset ke partnership, maka total asset dan equity dari
partnership meningkat.

Withdrawal ( Partner Keluar )

- Payment from partners personal assets


- Payment from partnership assets
a. Bonus to retiring partner
b. Bonus to remaining partner
- Death of a partner

Liquidation Partnership
Proses Likuidasi :

1. Menjual Non Cash Asset.


2. Mendistribusikan gain / loss dari penjualan NCA kepada partner sebagai sharing
profit / loss.
3. Membayar liabilities / hutang yang ada pada partnership.
4. Membagikan kas kepada partner sesuai saldo akhir rekening modal.

Schedule of safe payment : distribusi kas kepada partner dengan jaminan jumlah yang
didistribusikan tidak mengakibatkan partnership tidak mampu membayar hutang yang
diketahui di kemudian hari dan menyusun kembali modal partner.

Soal :
1. The partners of Clash Company have decided to liquidate their bussiness. Noncash assets
were sold for $125,000. The income ratios of the partners M. Jones, J. Strummer, and P.
Simonon are 3:2:3 respectively. Complete the following schedule of cash payements for
Clash Company.

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 15


Item Cash + Noncas = Liabilitie + M. + J. + P.
h s Jones, Strummer, Simonon,
Assets Capital Capital Capital

Balance 15,00 90,000 40,000 20,000 32,000 13,000


before 0
liquidation

Sale of
noncash
assets and
allocation of
gain

New
balances

Pay
liabilities

New
balances

Cash
distribution
to partners

Final
balances

2. O. Guillen ( beginning capital, $60,000) and K. Williams (beginning capital, $90,000) are
partners. During 2010, the partnership earned net income of $70,000, and Guillen made
drawings of $18,000 while Williams made drawing of $24,000

Instrusction
a) Assume the partnership income sharing agreement calls for income to be divided 45%
to Guillen and 55% to Williams. Prepare the journal entry to record the allocation of
net income.
b) Assume the partnership income-sharing agreement calls for income to be divided with
a salary of $30,000 to Guillen and $25,000 to Williams, with the remainder divided
45% to Guillen and 55% to Williams. Prepare the journal entry to record the
allocation of net income.
c) Assume the partnership income-sharing agreement calls for income to be divided with
a salary of $40,000 to Guillen and $35,000 to Williams interest of 10% on beginning
capital, and the remainder divided 50%-50%. Prepare the journal entry to record the
allocation of net income.
d) Compute the partners` ending capital balances under the assumption in part (c).

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 16


3. At April 30, partners` capital balnces in SKG Company are : S. Seger $52,000, J.
Kensington $54,000, and T.Gomez $18,000. The income sharing ratios are 5:4:1,
respectively. On May 1, the SKG Company is formed by admitting D.Atehley to the firms as
a partner.

Instructions

(A) Journalize the admission of Atehley under each of the following independent
assumptions.

1) Atehley purchases 50% of Kensington`s ownership interest by paying Kensington


$15,000 in cash.
2) Atehley purchases 33% of Kensington`s ownership interest by paying Kensington
$15,000 in cash.
3) Atehley invests $66,000 for a 30% ownership interest, and bonuses are given to the
old partners.
4) Atehley invests $46,000 for a 30% ownership interest, which includes a bonus to the
new partners.

(B) Kensington`s capital balance is $32,000 after admitting Atehley to the partnership by
investment. If Kensington`s ownership interest is 20% of total partnership capital, what were
(1) Atehley`s cash investment and (2) the bonus to the new partner?

4. Berikut ini Neraca Firma JW per 31 Maret 2011


Firma, JW
Statement of financial position
March, 31 2011
(dalam ribuan)

Assets Equity and Liablilities

Equipment Rp 45.000 Capital, Joon Rp 100.000

Acc depreciation (15,000) Capital, Won 40.000

Inventory 50.000 Note payable 20.000

Accounts receivable 21.000 Account payable 10.000

Allowance for DA (1000) Salaries payable 10.000

Cash 80.000

Total 180.000 Total 180.000

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 17


Ratio pembagian laba rugi antara Joon dan Won yaitu 4:6 . Maka hitunglah dan buatlah
jurnalnya bila setiap pertanyaan tidak saling terkait :
a) Persekutuan mengumumkan laba Rp 25.000 dimana masing-masing sekutu
memperoleh gaji, untuk Joon Rp 2.500 dan Won Rp 1.500 serta pendapatan bunga
atas modal awal 10%, jika modal awal Jon Rp80.000 dan Won Rp 20.000, sisa laba
dibagi sesuai ratio laba.
b) Persekutuan melikuidasi dengan kesepakatan hasil penjualan aktiva non cash laku
terjual seharga Rp 30.000 dan sekutu yang defisiensi modal tidak mampu setor kas ke
persekutuan (jawaban disertai skedul likuidasi / pembayaran kas ).

5. Firma Kinanti, Mara, dan Prameswari mempunyai saldo modal masing-masing $20,000,
$15,000 dan $ 25,000. Rasio pembagian laba/rugi adalah 4:3:3. Catatlah transaksi dibawah
ini :
a) Weller membeli kepentingan Kinanti dan Prameswari dengan membayar sebesar
$25,500.
b) Weller menginvestasikan uang ke perusahaan sebesar $30,000 dan memperoleh
kepentingan sebesar 40%
c) Sama dengan (b) bila memperoelh kepentingan sebesar 25%
d) Mara keluar dari perusahaan dan memperoleh pembayaran sebesar $ 15,700

CHAPTER 14

STATEMENT OF CASH FLOW

Statement of Cash Flow

Mencatat / melaporkan setiap transaksi yang melibatkan kas, seperti penerimaan kas (cash
receipt), pengeluaran kas ( cash payement ), dan perubahan pada kas (net change in cash )
yang berasal dari aktivitas operasi, investasi, dan financing selama periode tertentu.

Informasi dalam statement of cash flow harus dapat membantu investor, creditor, dan
pengguna laporan keuangan perusahaan lainnya dalam mengetahui :

1. Entitas kemampuan perusahaan dalam menghasilkan cash flows di masa depan.


2. Entitas kemampuan perusahaan dalam membayar dividen dan memenuhi kewajiban.
3. Alasan perusahaan pada perbedaan antara laba bersih dan kas bersih yang dihasilkan
dari aktivitas operasi.
4. Investasi kas dan pendanaan transaksi perusahaan pada periode tersebut.

Dalam menyiapkan cash flow diperlukan informasi dari :

1. Comparative statements of financial position.

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 18


2. Current income statement.
3. Additional information.

Clasification of Cash Flow

1. Operating Activities
Meliputi transaksi pada kas yang menghasilkan revenue dan expense atau yang
berhubungan dengan operasi perusahaan. Termasuk didalamnya terdapat Net income.
Contoh yg termasuk dalam Operating Activities: Net income, depreciation expense,
Amortization expense (jika ada), kenaikan/penurunan akun yang terdapat dalam
Current Asset dan Current Liabilities, Loss/Gain.
2. Investing Activities
a. Transaksi kas yang terjadi saat perusahaan membeli dan melepas ( dispose )
investment dan PPE (Property, Plant, and Equipment )
b. Transaksi kas yang terjadi saat perusahaan memberikan pinjaman & pada saat
perusahaan menerima pembayaran dari pemberian pinjaman tersebut.
Contoh yang termasuk dalam Investing Activities : Pembelian / Penjualan
terhadap Noncurrent Asset, Investment.
3. Financing Activities
a. Transaksi kas yang terjadi saat perusahaan menerbitkan obligasi dan pada ssat
perusahaan membayar obligasi tersebut.
b. Transaksi kas yang berasal dari shareholders pada saat perusahaan
menerbitkan saham, pembelian kembali saham yang beredar (treasury shares)
dan pembayaran dividen.
Contoh yang termasuk dalam Financing Activities : Aktivitas pendanaan .

Tidak semua aktivitas dalam perusahaan melibatkan kas, seperti :

1. Penerbitan langsung ordinary shares untuk pembelian asset.


2. Mengkonversikan bonds ke ordinary shares.
3. Penerbitan bonds untuk pembelian asset.
4. Pertukaran plant asset.

Dalam menyiapkan Cash Flow diperlukan informasi dari :

1. Comparative statement of cash flow.


2. Current Income Statement.
3. Additional information.

Terdapat 2 metode dalam menyiapkan Cash Flow

1. Indirect Method mengadjust net income dari item yg tidak mempengaruhi cash.
Mayoritas perusahaan menggunakan metode ini. Banyak perusahaan menggunakan
metode ini karena :
a. Lebih mudah dan hemat biaya dalam menyiapkannya.
b. Fokus pada perbedaan antara net income dan net cash flow dari operating
activities.
2. Direct Method menunjukkan kegiatan cash receipt dan cash payement membuat
statement of Cash Flow lebih konsisten dan objektif.

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 19


Tidak semua aktivitas dalam perusahaan melibatkan kas, seperti :

1. Penerbitan langsung ordinary shares untuk pembeliaan asset.


2. Mengkonversikan bonds ke ordinary shares.
3. Penerbitan bonds untuk pembelian asset.
4. Pertukaran Plant asset.

Free Cash Flow

Menggambarkan sisa cash dari kegiatan operasi setelah dilakukan adjustment dari capital
Expenditure dan dividends.

Rumus Free Cash Flow

Free Cash Flow=cash provided by Operating activities capital expenditures cash dividends

COMPANY NAME

Statement of cash flows Indirect Method

For the year Ended December 31, 20X1

Cash flow from operating activities

Net Income xxx


Adjustment to reconcile net income to net cash provided by operating acitivities :
Depreciation / amortization expense xxx

Gain on sale (xxx)


Loss on sale xxx
Increase in currrent asset (xxx)
Decrease in current asset xxx
Increase in current liabilities xxx
Decrease in current liabilities (xxx)

Net cash provided (used) by operating activities xxx

Cash flow from Investing Activities

Cash inflows :

From sale of property, plant, and equipment xxx

From sale of investment in debt or equity securities of other entities xxx

From collection of principal on loans to other entities xxx

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 20


Cash outflow :

To purchase of property, plant, and equipment (xxx)

To purchase of investment in debt or equity securities of other entities (xxx)

To make loans to other entities (xxx)

Net cash provided (used) by investing activities xxx

Cash flow from financing activities

Cash inflow :

From sale ordinary shares xxx

From insurance of long term debt (bonds, notes, and loan ) xxx

Cash outflow :

To shareholders as dividends (xxx)

To redeem long term debt or require ordinary shares (treasury shares) (xxx)

Net cash provided (used) by financing activities xxx

Net increase (decrease) in cash* xxx

Cash at beginning of year xxx

Cash at the end of year xxx

Keterangan :

*Net increase ( decrease ) in cash harus = perubahan cash pada statement of financial
position.

Perhitungan yang digunakan :

1. Beginning Retained Earnings xxx 3. Cost of purchase xxx


Net income xxx Beginning inventory/equipment xxx
Ending Retained Earnings xxx Sale of inventory (xxx)
Dividend payement xxx Ending inventory (xxx)
Purchase xxx
2. Cost xxx
Accumulated depreciation xxx
Book value xxx

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 21


LATIHAN
1. The accounting records of Verlander Transport reveal these transaction and events.

Payement of interest 10,000 Collection of accounts receivable 182,000


Cash Sales 48,000 Payement of salaries and wages 53,000
Receipt of dividend revenue 18,000 Depreciation expense 16,000
Payement of income taxes 12,000 Proceeds from sale of vehicles 12,000
Net Income 38,000 Purchase of equipment for cash 22,000
Payement of accounts payable Loss on sale of vehicles 3,000
for merchandise 115,000 Payement of dividends 14,000
Payement for Land 74,000 Payement of operating expenses 28,000

Instructions
Prepare the cash flows operating activities section using the direct method (Not all of the
items all be used )

2. ORTEGA COMPANY
Comparative Statements of Financial Position
December 31
Assets 2011 2010
Property, Plant, and Equipment $78,000 $78,000
Less: Accumulated depreciation 27,000 $43,000 24,000 $54,000
Merchandise Inventory 41,000 25,000
Accounts Receivable 25,000 14,000
Cash 24,000 33,000
Total $133,000 $126,000

Equity and Liabilities


Share capital-ordinary $25,000 $25,000
Retained earnings 33,000 28,000
Bonds payable 20,000 10,000
Account payable 31,000 43,000
Income taxes payable 24,000 20,000
Total $133,000 $126,000

ORTEGA COMPANY
Income Statement
For the Year Ended December 31, 2011

Sales $286,000
Cost of goods sold 204,000
Gross profit 82,000
Operating expenses 37,000
Income from operations 45,000
Interest expense 7,000
Income before income taxes 38,000
Income tax expense 10,000
Net income 28,000

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 22


Additional data :
1. Dividends of $23,000 were declared and paid
2. During the yera equipment was sold for $10,000 cash. This equipment cost $15,000
originally and had a book value $10,000 at the time of sale.
3. All depreciation expense, $8,000, is in the operating expenses.
4. All sales and purchases are on account.
5. Additional equipment was purchased for $7,000 cash.

Instructions
Prepare a statement of cash flow using the indirect method.

3. ZIEBERT COMPANY
Comparative Statements of Financial Position
December 31

Assets 2010 2011


Plant assets 315,000 205,000
Accumulated depreciation (44,500) (40,000)
Investments 79,500 107,000
Accounts Receivable 60,800 37,000
Cash 102,700 33,400
Total 640,400 445,050

Equity and liablities


Share capital-ordnary 250,000 200,000
Retained Earnings 172,600 107,940
Bonds payable 145,000 70,000
Accounts payable 57,700 48,280
Accrued expenses payable 15,100 18,830

ZIEBERT COMPANY
Income Statement
For the year Ended December 31, 2011

Sales $297,500
Gain on sale of plant assets 5,000 302,500

Less :
Cost of goods sold 99,640
Operating expenses, excluding
Depreciation expense 19,670
Depreciation expense 30,500
Income taxes 37,270
Interest expense 2,940

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 23


189,840
Net income 112,600

Instructions
Prepare a statement of cash flow using the indirect method.
4. Dibawah ini disajikan neraca komparatif dan laporan laba rugi PT. CHOI sbb :
Dec 31, 2010 Dec 31, 2011
Land $ 75,200 $ 86,400
Equipment 194,000 216,000
Acc. Depreciation-equipment (41,600) (40,000)
Prepaid expense 3,800 4,720
Supplies 9,000 10,000
Inventories 82,280 90,000
Account Receivables 26,400 72,640
Cash 30,720 78,240
Total Assets $ 379,800 $ 518,000

Share capital-ordinary 140,000 176,000


Retained Earnings 84,360 187,200
Bonds Payable 88,000 68,000
Account Payable $ 53,840 $ 73,600
Wages Payable 7,200 7,000
Salaries Payable 6,400 6,200
Total equity & liabilities $ 379,800 $ 518,000

PT CHOI
Income Statement
For the year ended December 31, 2011

Sales Revenue $ 274,224


Cost of goods sold ( 92,368)
Gross profit $ 181,856
Expenses :
Operating expenses $ 47,128
Interest expense 8,008
Loss on sales equipment 6,000
( 61,136 )
$ 120,720
Informasi tambahan :
1. Operating expenses sudah termasuk depreciation expense sebesar $ 37,200
2. Pembelian equipment tunai $68,000
3. Equipment dengan harga perolehan $46,000 nilai buku $7,200 dijual dengan tunai $1,200
4. Pada tahun 2011 dividen diumumkan dan dibayarkan.
5. Pelunasan obligasi yang sudah jatuh tempo sebesar nilai nominal.
Diminta susunlah statement of cash Flow dengan metode indirect per 31 Desember 2011

5. Neraca komparatif dari MALIKA SUPPLY & Co dari dua tahun terakhir dalam operasinya
sebagai berikut :
Comparative Balance Sheet

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 24


Asset Dec, 31 2010 Dec 31, 2011
Land $ 75,000 $ 100,000
Buildings 315,000 140,000
Accum. Depr-building (70,200) (58,300)
Equipment 225,000 210,400
Accum. Depr-equipment (81,400) (85,900)
Prepaid expense 3,900 5,000
Merchandise Inventory 140,700 122,800
Account Receivable (net) 95,100 87,900
Cash 40,400 45,200
Total Asset $ 744,100 $ 567,100

Equity & Liabilities


Share Capital-Ordinary $ 32,000 $ 30,000
Share Premium-Ordinary 200,000 120,000
Retained Earnings 368,000 310,200
Bonds Payable 40,000 0
Account Payable 97,000 100,500
Tax income payable 7,100 6,400
Total Equity & Liabilities $ 744,100 $ 567,100

Informasi tambahan yang tersedia sebagai berikut :


1. Net Income tahun 2011 sebesar $72,800 dengan cash dividen yang dibayarkan sebesar $
15,000.
2. Depresiasi Expense untuk equipment sebesar $ 19,500 dengan terjadinya equipment yang
telah habis umur ekonomisnya sebesar $24,000 tanpa nilai sisa (salvage value) pada tahun
yang sama dan dibeli equipment baru $ 39,200.
3. Depresiasi Expense untuk building untuk tahun 2010 sebesar $ 11,900.
4. Tanah dengan cost sebesar $ 25,000 laku terjual seharga $ 31,000
5. Diterbitkan share Capital-Ordinary 2000 lbr dengan harga pasar $41/lbr tunai.
Diminta susunlah statement of cash Flow dengan metode indirect per 31 Desember 2011

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 25


CHAPTER 15

STATEMENT OF CASH FLOW

menganalisis laporan keuangan melibatkan mengevaluasi tiga karakteristik :

likuiditas : Likuiditas mengacu pada kemampuan suatu perusahaan untuk


memenuhi kewajiban keuangan jangka pendek. Rasio likuiditas penting adalah
current ratio, yang mengukur aktiva lancar yang tersedia untuk memenuhi kewajiban
lancar. Sebuah tes yang lebih ketat likuiditas jangka pendek, berdasarkan acid-test
ratio, hanya menggunakan aset yang paling likuid saat ini: kas, investasi jangka
pendek, dan piutang. Lamanya waktu yang dibutuhkan untuk konversi piutang dan
persediaan uang tunai juga menyediakan informasi yang berguna mengenai likuiditas

profitabilitas : Bagian lain dari analisis profitabilitas adalah evaluasi kinerja operasi.
Hal ini dilakukan dengan memeriksa rasio yang biasanya menghubungkan item baris
laporan laba rugi penjualan. Rasio ini sering disebut sebagai margin keuntungan,
misalnya, margin laba kotor (atau lebih singkat marjin kotor). Rasio ini sebanding
dengan hasil dari analisis laporan laba rugi common-size. Analisis pemanfaatan aset
terkait erat dengan analisis profitabilitas. Rasio pemanfaatan aset, yang berhubungan
dengan kategori penjualan aset yang berbeda, merupakan penentu penting
pengembalian investasi.

solvabilitas : Solvabilitas mengacu pada kemampuan suatu perusahaan untuk


memenuhi kewajiban keuangan jangka panjang nya. Rasio lain yang juga
mempertimbangkan profitabilitas di samping struktur modal adalah kali bunga yang
diperoleh rasio (atau interest coverage ratio), yang merupakan rasio laba perusahaan
sebelum bunga untuk pembayaran bunganya.

Comparative Analysis

1. intracompany basis : dasar ini membandingkan item atau hubungan keuangan


dalam perusahaan pada tahun berjalan dengan item yang sama atau hubungan dalam
satu tahun atau lebih pada tahun sebelumnya. dasar ini berguna dalam mendeteksi
perubahan dalam hubungan keuangan dan tren signifikan

2. industry averages : dasar ini membandingkan hubungan barang atau keuangan


perusahaan dengan rata-rata industri yang diterbitkan oleh organisasi pemeringkat

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 26


keuangan. perbandingan dengan rata-rata industri memberikan informasi mengenai
kinerja relatif perusahaan dalam industri

3. intercompany basis : dasar ini membandingkan item atau hubungan keuangan dari
satu perusahaan dengan item yang sama atau hubungan dalam satu atau lebih
perusahaan yang bersaing. analis membuat perbandingan ini berdasarkan dari laporan
keuangan yang diterbitkan masing-masing perusahaan. dasar perbandingan ini
berguna dalam menentukan posisi kompetitif perusahaan.

TOOLS OF ANALYSIS

horizontal analysis : mengevaluasi serangkaian data laporan keuangan


selama periode waktu

vertical analysis : mengevaluasi data laporan keuangan dengan mengekspresikan


setiap item dalam laporan keuangan persen dari jumlah dasar

ratio analysis : mengekspresikan hubungan antara item yang dipilih dari data
laporan keuangan.

RATIO ANALYSIS

RATIO FORMULA PURPOSE OF


USE

LIQUIDITY

1. current ratio mengukur utang


jangka pendek -
membayar
kewajiban

2. acid-test ratio mengukur


langsung
likuiditas jangka
pendek

3. receivables mengukur
turnover likuiditas piutang

4. inventory mengukur
turnover likuiditas
persediaan

PROFITABILITY
RATIOS

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 27


5. profit margin mengukur laba
bersih yang
dihasilkan oleh
setiap unit mata
uang penjualan

6. aset turnover mengukur


seberapa efisien
aset digunakan
untuk penjualan
yang dihasilkan

7. return on asset mengukur


profitabilitas
keseluruhan
asssets

8. return on mengukur
ordinary profitabilitas
shareholder investasi pemilik
equity
9. earning per share mengukur laba
bersih yang
diperoleh pada
setiap saham
biasa

10. price-earning mengukur rasio


ratio harga pasar per
saham terhadap
laba per saham

11. payout ratio mengukur


persentase laba
yang dibagikan
dalam bentuk
dividen uang
tunai

SOLVENCY RATIOS

12. debt to total mengukur


assets ratio persentase dari
total aset yang
disediakan oleh
kreditur

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 28


13. time interest mengukur
earned kemampuan
untuk memenuhi
pembayaran
bunga pada jatuh
tempo

Soal :

1.

CORNARD CORPORATION
Comparative Condesed Statements of Financial Position
December 31

Assets 2012 2011


Intangibles $ 27,000 $40,000
Property, plant and equipmet 99,000 90,000
Current assets 74,000 80,000
Total assets $ 200,000 $210,000
Equity and Liablilities
Equity $ 15,000 $ 12,000
Non-current liabilities 143,000 150.000
Current liabilities 42,000 48,000
Total equity and liabilities $ 200,000 $ 210,000

Instrustions
(a) Prepare a horizontal analysis of the statement of financial position data for Cornard
Corporation using 2011 as a base.
(b) Prepare a vertical analysis of the statement of financial position data for Cornard
Corporation in Columnar form for 2012.

2.

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 29


HENDY CORPORATION
Comparative Condesed Income Statement
For the Years Ended December 31

2012 2011
Net sales TL 600,000 TL 500,000
Cost of goods sold 483,500 420,000
Gross profit 117,000
80,000
Operating expense 57,200 44,000
Net income TL 59,800 TL 36,000

Instrustions
(a) Prepare a horizontal analysis of the income statement data for HENDY Corporation
using 2011 as a base.
(b) Prepare a vertical analysis of the income statement data for HENDY Corporation in
Columnar form for both years.

3.
SCULLY CORPORATION
Statement of Financial Position
Dec 31

2011 2012
Land $ 20,000 $26,000
Building 70,000 70,000
Accumulated depreciation (15,000) (10,000)
Inventory 10,000 7,000
Accounts receivable 21,200 23,400
Cash 4,300 3,700
Total $ 110,500 $120,100

Share capital- ordinary $ 75,000 $ 69,000


Retained earnings 23,130 20,000
Accounts payable 12,370 31,100
Total $ 110,500 $ 120,100

Scully`s 2011 income statement included net sales of $100,000, cost of goods sold of
$60,000, and net income of $15,000

Instructions
Compute the following ratios for 2011

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 30


a) Current ratio
b) Acid-test ratio
c) Receivables turnover
d) Inventory turnover
e) Profit margin
f) Asset turnover
g) Return on assets
h) Return on ordinary shareholder`s equity
i) Debt to total assets ratio.
4.
VILLA TOOL COMPANY
Income statement
For the year Ended December 31

2012 2011
Net sales R$ 1,818,500 R$ 1,750,500
Cost of goods sold 1,011,500 996,400
Gross profit 807,000 754,500
Selling and administrative expense 516,000 479,000
Income from operations 291,000 275,500
Interest expense 18,000 14,000
Income before income taxes 273,000 261,500
Income tax expense 81,000 77,000
Net income R$ 192,000 R$ 184,500

VILLA TOOL COMPANY


Statement of Financial Position
December 31
Assets 2012 2011
Plant asset (net) R$ 600,300 R$ 520,300
Current assets
Inventory 123,000 115,500
Accounts receivable (net) 117,800 102,800
Short-term investments 69,000 50,000
Cash 60,100 64,200
Total current assets R$ 369,900 R$ 332,500
Total assets R$ 970,200 R$ 852,800

Equity and Liabilities


Equity
Share capital-ordinary(R$ 5 par) R$ 280,000 R$ 300,000
Retained Earnings 286,700 165,700
Total equity 566,700 465,400

Bonds payable 200,000 200,000

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 31


Current liabilities
Account payable 160,000 145,400
Income taxes payable 43,500 42,000
Total current liabilities 203,500 187,400
Total liabilities 403,500 387,400
Total equity and liabilities R$ 970,200 R$ 852,800
Instructions
Compute the following ratios for 2012. ( weighted-average ordinary shares in 2012 were
57,000, and all sales were on account.)
a) Earning per share f) Receivable turnover.
b) Return on ordinary shareholders` equity g) Inventory turnover
c) Return on assets h) Times interest earned.
d) Current i) Asset turnover.
e) Acid test j) Debt to total assets.

5.
DILLON COMPANY
Income Statements
For the Years Ended December 31
Net sales (all accounts) 600,000 520,000
Expenses
Cost of goods sold 415,000 354,000
Selling and administrative expense 120,800 114,800
Interest expense 7,800 6,000
Income tax expense 18,000 14,000
Net income 561,600 488,000

DILLON COMPANY
Statement of Financial Position
December 31

Assets 2012 2011


Plant asset (net) 423,000 383,000
Current assets
Inventory 90,000 70,000
Accounts receivable (net) 86,000 74,000
Short-term investments 18,000 15,000
Cash 21,000 18,000
Total current assets 215,000 177,000
Total assets 638,000 560,000

Equity and Liabilities


Equity
Share capital-ordinary(R$ 5 par) 150,000 300,000

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 32


Retained Earnings 223,000 200,000
Total equity 373,000 350,000

Bonds payable 120,000 80,000


Current liabilities
Account payable 122,000 80,000
Income taxes payable 23,000 20,000
Total current liabilities 145,000 130,000
Total liabilities 265,000 210,000
Total equity and liabilities 638,000 560,000
Additional data :
The ordinary shares recently sold at 19,50 per share
The year-end balance in the allowance for doubtful accounts was 3,000 for 2012 and
2,400 for 2011.
Instructions
Compute the following ratios for 2012.
a) Current h) Return on ordinary shareholders` equity
b) Acid test i) Earnings per share.
c) Receivable turnover. j) Price-earnings.
d) Inventory turnover Current k) Payout.
e) Profit margin l) Debt to total assets.
f) Asset turnover. m) Times interest earned.
g) Return on assets

Managerial accounting

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 33


Managerial accounting adalah dasar dari akuntansi yang menyediakan informasi ekonomi
dan keuangan untuk para manajer dan pengguna internal lainnya.

Aktivitas yang merupakan bagian dari akuntansi manajerial adalah:

1. Menjelaskan Manufacturing dan Manucturing costs dan bagaiman mereka


dilaporakan dalam laporan keuangan.
2. Menyediakan perhitungan costs service / manufacturing a product.
3. Menentukan perilaku costs dan expenses sebagai perubahan aktivitas dan analisis
cost-volume-profit yang hubungannya dengan perusahaan.
4. Membantu manajemen dalam perencanaan profit dan perencanaan budget.
5. Menyediakan dasar untuk pengendalian costs.
6. Akumulasi dan presentasi data yang relevan untuk management dalam pengambilan
keputusan.

Comparing Managerial and Financial Accounting.

Financial Accounting Managerial Accounting

Primary users of Reports External users : stakeholders, Internal users : officers and
creditors, and regulators managers

Type and Frequency of 1. Financial statements. 1. Internal reports


Reports 2. Quarterly and anually 2. As frequently as needed.

Purpose of Reports General-purpose Special purpose for specific


decisions.

Content of Reports 1. Pertain to business as a 1. Pertain to subunits of the


whole business.
2. Highly aggregated 2. Very detailed.
(condensed) 3. Extends beyond to double
3. Limited to double entry entry accounting to any
accounting and cost data. relevant data.
4. Generally accepted 4. Standard is relevance to
accounting principles. decision.

Verification Process Audited by CPA No independent audits.

Management Functions
Aktivitas dan tanggung jawab manajemen dapat diklasifikasikan menjadi 3 fungsi :
1. Planning.
2. Directing and motivating.
3. Controlling.

Managerial Cost Concepts

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 34


Untuk mendukung 3 fungsi manajemen secara efektif, manajemen membutuhkan informasi.
Yang paling penting dari semua jenis informasi adalah yang behubungan dengan costs.
Contohnya seperti pertanyaan dibawah ini :
1. Berapa costs yang digunakan dalam suatu proses produksi/ penyediaan jasa ?
2. Jika volum produksi menurun, akankah costs menurun ?
3. Apakah dampak yang secara otomatis mempengaruhi total costs ?
4. Bagaimana costs menjadi pengemdalian terbaik ?

Manufacturing Costs
Manufacturing adalah aktivitas dan proses dalam mengubah raw material menjadi finished
goods. Klasifikasi dari Manufacturing costs adalah :
1. Direct material Raw material adalah bahan dasar dan bagian yang digunakan
dalam proses manufactuting. Juga terdapat Indirect material yaitu material yang
tidak secara langsung mempengaruhi produk yang diproses. Misalnya dalam
pembuatan roti ada tepung terigu, metega, telur, gula (raw material), sedangkan vanili,
garam (indirect material)
2. Direct labor Sebuah pabrik roti memiliki pekerja khusus untuk pembuatan
rotinya, sedangkan terdapat supervisor yang mengkoordinir pekerja tersebut (indirect
labor).
3. Manufacturing Overhead Costs yang langsung mendukung kegiatan produksi.
Contohnya : mesin untuk pembuatan roti.

Product versus Period Costs.


Product Costs adalah costs yang dibutuhkan dalam produksi sampai ke finished goods. Yang
termasuk dalam product costs adalah direct materials, direct labor, manufacturing overhead.
Period Costs adalah costs yang mencocokkan revenue dari priode waktu tertentu yang
termasuk dari bagian salable product.

All Costs

Product Costs Period costs

Manufacturing costs Nonmanufacturing costs

Direct material Selling expenses

Direct labor Administrative expenses

Manufacturing overhead

Cost of Goods Sold Statement


Merchandiser

=
+Beginning + Cost of goods - Ending inventory
merchandise purchased
inventory

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 35


Cost of goods
sold
Manufacturer

Beginning Cost of goods Ending finished


finished goods + manufactured - goods inventory =
inventory

Contemporary Developments in Mangerial Accounting.

1. Service industry trends

a) Transportation
b) Package delivery
c) Professional service
d) Financial institutions
e) Health care

Supply - Chain Analysis

1. Costs and efficiency.


2. Quality.
3. Time.
4. Innovation.

XXX Corp
Schedule of cost of goods Manufactured
For the year Ended December 31, 20XX (in thousand)
Direct materials:
Beginning inventory, January 1, 20XX XXX
Purchases of direct materials XXX
Cost of direct materials available for use XXX
Ending Inventory, December 31, 20XX (XXX)
Direct material used XXX
Direct Labor XXX
Manufacturing overhead
Indirect Labor XXX
Factory repairs XXX
Factory Utilities XXX

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 36


Factory Depreciation XXX
Factory Insurance XXX
Total manufacturing costs XXX
Beginning WIP, January 1, 20XX XXX
Ending WiP, December 31,20XX (XXX)
Cost of goods manufactured XXX

XXX Corp
Income Statement
For the year Ended December 31, 20XX (in thousand)
Sales (net) XXX
Cost of goods sold
Beginning finished goods inventory, January 1, 20XXXXX
Cost of goods manufactured XXX
Cost of goods avaible for used XXX
Ending finished goods inventory, December 31, 20XX (XXX)
Cost of goods sold (XXX)
Gross profit XXX
Operating expense
Administrative expenses XXX
Sales commisions XXX
Delivery expenses XXX
Total operating expenses (XXX)
Net Income XXX

E19-2 Presented below is a list of costs and expenses usually incurred by Burrand
Corporation, a manufacturer of furniture, in its factory.

1. Salaries for assembly line inspector.


2. Insurance on factory machines.
3. Property taxes on the factory building.
4. Factory repairs.
5. Upholstery used in manufacturing furniture.
6. Wages paid to assembly line workers
7. Factory machinery depreciation.
8. Glue, nails, paint, and other small parts used in production.
9. Factory supervisors` salaries.
10. Wood used in manufacturing furniture.
Instructions
Classify the above items into following categories : (a) direct materials, (b) direct labor, and
(c) manufacturing overhead.

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 37


E19-5 Sota Company is a manufacturer of personal computers. Various costs and expenses
assosiated with its operations are as follows.
1. Property taxes on the factory building.
2. Production superintendents` salaries.
3. Memory boards and chips used in assembling computers.
4. Depreciation on the factory equipment.
5. Salaries for assembly line quality control inspectors.
6. Sales commisions paid to sell personal computers.
7. Electrical components used in assembling personal computers.
8. Wages of workers assembling personel computers.
9. Soldering materials used on factory assembly lines.
10. Salaries for the night security guards for the factory building.
The company intends to classify these costs and expenses into the following categories : (a)
direct materials, (b) direct labor, (c) manufacturing overhead and, (d) period costs.
Instructions
List the items (1) through (10). For the each item, indicate the cost category to which it
belongs.

E20-7 Duggan Corporation has the following cost records for June 2005
Indirect factory labor $4,500 factory utilities $400
Direct material used 15,000 depreciation, factoryequipment 1,400
Work in process,6/1/05 3,000 direct labor 25,000
Work in process,6/30/05 5,500 maintenance, factory equipment 1,300
Finished goods, 6/1/05 5,000 indirect materials 2,200
Finished goods, 6/1/05 9,500 factory manager`s salary 3,000
Instrustions
(a) prepare a cost of goods manufactured schedule for June 2005.
(b) prepare an income statement through gross profit for June 2005 assuming net sales are
$98,100.

E20-9 An analysis of the accounts of Aaron Manufacturing reveals the following


manufactureing cost data for the month ended June 30,2005.
Inventories Beginnning Ending
Raw materials $7,000 $11,100
Work in process 5,000 9,000
Finished Goods 8,000 6,000
Cost incurred:
Raw material purchases $64,000, direct labor $50,000, manufacturing overhead $30,000. The
spesific overhead costs were: indirect labor $15,600, factory insurance $4,000, machinery
depreciation $4,000, machinery repairs $1,800, factory utilities $3,100, miscellanous factory
costs $1,500.
Instructions
(a) prepare the cost of goods manufactured schedule for the month ended June 30, 2005

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 38


(b) show the presentation of the ending inventories on the June 30, 2005, statement of
financial position.

P20-4B the following data were taken from the records of Lionel Maunufacturing Company
for the fiscal year ended June 30, 2005.
Raw Materials Inventory 7/1/04 $43,000 Factory Insurance $4,600
Raw materials Inventory 6/30/05 39,600 Factory Machinery depreciation 15,000
Finished goods inventory 7/1/04 96,000 Freight-in on Raw Materials
Finished goods inventory 6/30/05 85,900 purcased 8,600
Work in process 7/1/04 19,800 Factory Utilities 24,600
Work in process 6/30/05 17,600 Office Utilities Expense 8,650
Direct labor 147,250 Sales 577,000
Indirect labor 24,460 Sales Discount 4,200
Accounts receivable 27,000 Plant Manager`s Salary 42,000
Factory Property Taxes 9,600
Factory Repairs 1,400
Raw Mterials Purchases 89,800
Cash 32,000
Instructions
(a) prepare a cost of goods manufactured schedule
(b) prepare the income statement through gross profit
(c) prepare the current assets section of the statement of financial position at June 30, 2005.

Asistensi Pengantar Akuntansi Page 39


Asistensi Pengantar Akuntansi Page 40