Anda di halaman 1dari 45

KONSEP DASAR

Bunga dan Rumus Bunga

. .
Tujuan Instruksional Khusus

Mahasiswa mengetahui berbagai jenis bunga


dan mampu menerapkan rumus-rumus bunga
Nilai Uang dari Waktu

Nilai uang senantiasa berubah turun dengan


berjalannya waktu. Fenomena ini dikenal
sebagai inflasi nilai finansial
Kesamaan nilai finansial disebut sebagai
ekivalensi, dengan memperhatikan:
Jumlah yang dipinjam/diinvestasikan
Periode/waktu penyimpanan atau investasi
Tingkat bunga yang dikenakan
BUNGA
Definisi Bunga

Jenis bunga :
Bunga biasa

Bunga majemuk
DEFINISI BUNGA
Definisi 1
Bunga adalah imbalan kesediaan untuk
mengkonsumsi pada saat yang akan datang.

Definisi 2
Ukuran terhadap pertambahan uang sekarang yang
dipinjam atau diinvestasikan menjadi uang yang
diperoleh pada masa yang akan datang.
Perhitungan Bunga

Tingkat bunga adalah rasio dari bunga yang


dibayarkan terhadap induk dalam suatu
periode waktu, dan biasanya dalam
persentase dari induk.
Bunga Sederhana

Bunga sederhana dihitung hanya dari induk tanpa


memperhitungkan bunga yang telah diakumulasikan

I=PxixN

dimana:
I = Bunga yang terjadi (rupiah)
P = Induk yang dipinjam atau diinvestasikan
i = tingkat bunga per periode
N = jumlah periode yang dilibatkan
Bunga Sederhana

Perhitungan bunga sederhana ( i=10%)

Tahun Jumlah Bunga Jumlah Jumlah


dipinjam hutang dibayar

(A) (B) (C) (D) (E)


0 100.000 0 100.000 0
1 10.000 110.000 0
2 10.000 120.000 0
3 10.000 130.000 0
4 10.000 140.000 140.000
BUNGA MAJEMUK (Bunga Berbunga)

Perhitungan

Tingkat Bunga :

Pertambahan per satuan waktu x 100%


Jumlah semula
Bunga Majemuk

Besarnya bunga majemuk dihitung berdasarkan besarnya


induk ditambah dengan besarnya bunga yang telah
terakumulasi pada periode sebelumnya
Tahun Jumlah Bunga Jumlah Jumlah
dipinjam hutang dibayar

(A) (B) (C) (D) (E)


0 100.000 0 100.000 0
1 10.000 110.000 0
2 11.000 121.000 0
3 12.000 133.000 0
4 13.000 146.410 146.410
BUNGA BIASA
Pinjaman sebesar $1000 dengan bunga biasa sebesar
6% per tahun.

Berapa pengembalian pinjaman pada saat tiga tahun


mendatang ?

SOLUSI
SOLUSI BUNGA BIASA
Bunga 3 tahun selama 3 tahun :
= ($1000) x 6%
= $60
Total Bunga 3 tahun :
= $1000 x 3 x 6% = $180
= $ 180
Jumlah pengembalian pinjaman :
= $ (1000+180)
= $ 1180
BUNGA MAJEMUK
Pinjaman sebesar $1000 dengan bunga
majemuk 6% per tahun.
Hitunglah pengembalian pinjaman
setelah 3 tahun!
SOLUSIBUNGAMAJEMUK
Bunga tahun ke 1 = 6% x 1000 = 60
Pokok + bunga akhir tahun ke 1 = 1000+60 = 1060

Bunga tahun ke 2 = 6% x 1060 = 63,60


Pokok + bunga akhir tahun ke 2 = 1060+63.6 = 1123,60

Bunga tahun ke 3 = 6% x 1.123,60


= 67.42
Pokok + bunga akhir tahun ke 3 = 1123,6+ 67.42
= $ 1191,02
Diagram Alir Kas / Cash Flow Diagram
Untuk menggambarkan arus kas keluar dan arus kas masuk
Aliran kas terjadi bila ada perpindahan uang tunai atau
yang sejenis (cek, transfer bank, dsb) dari satu pihak ke
pihak lain

Penggambaran diagram aliran kas adalah langkah awal


dalam menyelesaikan persoalan ekonomi teknik yang
melibatkan berbagai transaksi dalam berbagai periode

Terdapat dua sudut pandang yang berbeda dalam diagram


aliran kas
Diagram Aliran Kas

Rp. 10.000 i=10%

0 1 2 3

dari sudut peminjam


Rp. 13.310
Rp. 13.310

0 1 2 3

dari sudut pemberi


pinjaman
Bunga Majemuk Diskrit

Notasi yang digunakan:

i = tingkat bunga efektif per periode


N = jumlah periode pemajemukan
P = nilai sekarang (Present Worth)
F = nilai mendatang (Future Worth)
A = aliran kas berurutan (Annual Worth)
To Find F given P

Periode 1
F1 = P + bunga dari P
= P + Pi
= P (1+i)
Pada periode 2 akan menjadi:
F2 = F1 + bunga dari F1
= P (1+i) + P (1+i)i
= P (1+i) (1+i)
= P (1+i)2
To Find F given P

Pada periode 3 akan menjadi:


F3 = F2 + F2 i
= P (1+i)2 + P (1+i)2 i
= P (1+i)2 (1+i)
= P (1+i)3
Maka
F = P (1+i)N
F/P = P (1+i)N

Persamaan di atas bisa dinyatakan dengan:


F/P = (F/P, i%, N)
Contoh

Si A meminjam uang di bank sejumlah Rp. 1 juta dengan


bunga 12% per tahun dan akan dikembalikan sekali dalam 5
tahun mendatang.
a. Gambar diagram alir kas
b. Jumlah yang harus dikembalikan,dengan rumus
c. Jumlah yang harus dikembalikan, dengan tabel
Diagram Alir Kas

Rp. 1 juta = P

0 1 2 3 4 5

F
Dengan rumus
P = Rp. 1 juta, i = 12%, N = 5
F = Rp. 1 juta (1+0,12)5
= Rp. 1 juta (1,12)5
= Rp. 1 juta (1,7623)
= Rp. 1,7623 juta

Dengan tabel
F = Rp. 1 juta (F/P, 12%, 5)
= Rp. 1 juta (1, 762)
= Rp. 1,762 juta
Dengan tabel
i=12% Single
Payment
N F/P P/F
1
2
3
4
5 1,762 Nilai faktor
F/P yang
6 dicari
-
Periode
N
To Find P Given F

F = P (1+i)N
Maka

Maka dapat diekspresikan:


P = F (P/F, i%, N) F = diketahui

0 S S
1 2 3 N-3 N-2 N-1

P=?
Contoh

Tentukanlah berapa banyaknya uang yang harus


didepositokan Dani pada saat ini agar 5 tahun
lagi bisa menjadi Rp. 10 juta bila diketahui
tingkat bunga yang berlaku adalah 18%
Diagram alir kas

F=Rp.10juta

0 1 2 3 4 5

P=?
Dengan rumus

Dengan tabel: P = F (P/F, 18%, 5)


Contoh lain:

Berapa tahunkah uang yang jumlahnya Rp. 4


juta harus disimpan di bank yang memberikan
tingkat bunga 15% pertahun sehingga uang
tersebut menjadi Rp. 10 juta?
dengan rumus

F = P (1+i)N
10 juta = Rp. 4 juta (1 + 0,15)
(1+0,15) = 2,5
N = ln 2,5 / ln 1,15
= 6,556 tahun
dengan tabel

F/P = (F/P, i%, N)


(F/P, i%, N) = 2,5

Berdasar tabel dengan i=15% maka:


(F/P, 15%, 6) = 2,313
(F/P, 15%, 7) = 2,660
gunakan interpolasi
UNIFORM SERIES
Disimbolkan dengan huruf A, dari kata Annual
Merupakan multiple payment
Perhitungannya dapat dilakukan dengan perhitungan satu
demi satu (seperti pada single payment), dan kemudian
menjumlahkan atau mengurangkannya bila sudah berada
pada titik waktu yang sama
Dapat juga memanfaatkan adanya keteraturan yang ada
pada Uniform Series sehingga lebih cepat menghitungnya.

31
To Find F Given A

F = A + A (1+i) + A (1+i)2 + + A (1+i)N-1 (1)

dengan mengalikan kedua ruas dengan (1+i)

F (1+i) = A (1+i) + A (1+i)2 + + A (1+i)N-1 (2)


apabila persamaan 2 dikurangkan dengan persamaan 1 maka menjadi:

F (1+i) F = A (1+i)N A atau


F (1+i -1) = A [(1+i)N 1]
maka

F = A (F/A, i%, N)
Contoh:

Jika Adit menabung Rp. 200.000 tiap bulan


selama 20 bulan dengan bunga 1% per bulan,
berapakah yang ia miliki pada bulan ke-20
tersebut?

maka F = A (F/A, i%, N)


To Find A Given F

Berdasar persamaan sebelumnya maka:

sehingga dapat dinyatakan menjadi:


A = F (A/F, i%, N)
Contoh:

Rafi saat ini berusia 20 tahun. Ia berencana membeli rumah


tipe 80 pada saat ia berusia 28 tahun. Harga rumah pada saat
ia berusia 28 tahun diperkirakan Rp. 180 juta.
Untuk memenuhi keinginannya ia harus berusaha keras
menabung mulai sekarang. Bila ia akan menabung dengan
jumlah yang sama tiap tahun dan bunga yang sama tiap tahun
dan bunga yang diberikan oleh Bank adalah 12%, berapakah
Rafi harus menabung tiap tahunnya?
To Find P Given A

F = P (1+i)N
substitusi dengan
Contoh:

Seorang investor menawarkan rumah dengan


pembayaran kredit. Sebuah rumah ditawarkan
dengan membayar uang muka Rp. 15 juta
dengan angsuran selama 120 bulan sebesar
Rp.500 ribu per bulan. Bila bunga yang
berlaku adalah 1% per bulan, berapakah harga
rumah yang harus dibayar kontan saat ini?
To Find A Given P

Untuk mengkonversikan nilai sekarang pada nilai seragam.


atau

Sehingga

A = P (A/P, i%, N)
Contoh:

Sebuah industri membutuhkan sebuah mesin CNC


dengan harga Rp. 200juta. Pimpinan industri
memutuskan untuk membeli mesin dengan
pembayaran angsuran 5 tahun dan dibayar tiap bulan
dengan jumlah angsuran yang sama. Jumlah
maksimum yang dapat diangsur adalah 75% dari
harga. Bila bunga yang berlaku adalah 1% perbulan,
berapa besarnya angsuran yang harus dibayarkan
setiap bulannya?
A = P (P/A, i%, N)
= Rp. 150 juta (A/P, 1%, 60)
= Rp. 150 juta (0,0222)
= Rp. 3,336 juta
Latihan (1)
Rudi ingin membeli TV seharga Rp 1.000.000,00 pada akhir
tahun ini. Dia pun memutuskan untuk menabung setiap bulan.
Bunga yang akan diterimanya sebesar 6% per tahun. Berapa
banyak uang yang harus ditabungnya per bulan agar
memperoleh uang 1 juta yang dia butuhkan pada akhir tahun?
Latihan (2)
Pada tanggal 1 Januari, Ana menabung Rp 5000.000,00
di bank yang memberikan bunga 8% per tahun. Ana
ingin mengambil uangnya secara bertahap dalam 5
tahun, masing-masing dengan jumlah yang sama,
dimulai dari tanggal 31 Desember tahun ini. Berapa
banyak uang yang harus diambil Ana tiap tahun?
A A A A A P = 5 000 000
n=5 A =?
i = 8%
P
Aliran Kas Tidak Teratur

Pada kenyataannya, aliran kas sering terjadi tidak


teratur, dimana besarnya aliran kas netto pada setiap
periode tidak memiliki pola yang teratur.

Konversi harus dilakukan satu per-satu ke awal atau


akhir periode sehingga kita mendapatkan nilai total
dari P, F, atau A dari aliran kas tersebut.
Contoh:

0 1 2 3 4 5

Rp. 4000
Rp. 7.000
Rp. 8000

Rp. 10.000
Rp. 13.000
Latihan...

3,4,5,9,11
1,6,7,8,12