Anda di halaman 1dari 15

Tujuan Pembelajaran

Setelah mempelajari bab 4, pembaca diharapkan:

1. Menyadari beberapa keterbatasan akuntansi biaya historis dalam hal kemampuannya


untuk mengatasi berbagai masalah yang terkait dengan perubahan harga;
2. Menyadari beberapa metode alternatif akuntansi yang telah dikembangkan untuk
mengatasi masalah yang terkait dengan perubahan harga;
3. Dapat mengidentifikasi beberapa kekuatan dan kelemahan dari berbagai alternatif
metode akuntansi;
4. Memahami bahwa perhitungan pada pendapatan di bawah metode tertentu akuntansi
akan tergantung pada perspektif pemeliharaan modal yang telah diadopsi.

Pengantar

Pertama, dalam bab ini, kami mempertimbangkan sejumlah teori normatif akuntansi.
Berdasarkan penilaian khusus tentang jenis informasi yang dibutuhkan berbagai teori normatif
preskriptif memberikan pengetahuan tentang bagaimana proses akuntansi keuangan harus
dilakukan. Kedua, kami juga mempertimbangkan mengapa beberapa metode yang diusulkan
akuntansi yang akhirnya diterima oleh profesi dan / atau akuntansi standar-setter, sementara
banyak pula metode yang ditolak. Ketiga, dalam bab ini kami secara khusus
mempertimbangkan berbagai teori preskriptif akuntansi yang dikemukakan oleh berbagai
orang atas dasar bahwa akuntansi biaya historis memiliki terlalu banyak kekurangan, terutama
pada saat kenaikan harga atau inflasi.

1
Keterbatasan akuntansi biaya historis pada saat kenaikan harga

Dari waktu ke waktu, kritik pada akuntansi biaya historis telah dibesarkan oleh
sejumlah pengemuka, terutama dalam kaitannya dengan kemampuannya untuk memberikan
informasi yang berguna pada saat kenaikan harga. Misalnya, kritik telah dikemukakan oleh
Sweeney, MacNeal, Canning dan Paton pada tahun 1920 dan 1930-an. Dari tahun 1950 tingkat
kritik meningkat, melalui akademisi terkenal (seperti Chambers, Sterling, Edwards dan Bell)
menginformasikan perbedaan model dari akuntansi yang dianggap menyediakan informasi
yang lebih berguna daripada yang tersedia di bawah akuntansi biaya historis konvensional. Hal
tersebut terus berlanjut sampai ke awal 1980-an, tetapi menurun diiringi menurunnya tingkat
inflasi di seluruh dunia.

Akuntansi biaya historis mengasumsikan bahwa uang memegang daya beli konstan.
Elliot (1986, p. 33) menyatakan:

"Asumsi yang tersirat dan sulit dalam model biaya historis adalah bahwa unit moneter adalah
tetap dan konstan dari waktu ke waktu. Namun, ada tiga komponen yang ekonomi modern yang
membuat asumsi ini kurang valid dari model biaya histroris pada saat model dikembangkan.

Komponen pertama adalah perubahan tingkat harga tertentu, disebabkan oleh hal-hal seperti
kemajuan teknologi dan pergeseran dalam preferensi konsumen; komponen kedua adalah
perubahan tingkat harga umum (inflasi); dan komponen ketiga adalah fluktuasi nilai tukar
mata uang. Dengan demikian, nilai buku perusahaan, seperti yang dilaporkan dalam laporan
keuangan, hanya mencerminkan nilai sekarang dari aset.

Ketika ada banyak kritik dari akuntansi biaya historis selama periode inflasi yang tinggi
pada tahun 1970-an dan 1980-an, namun banyak juga yang mendukung akuntansi biaya
historis. Fakta bahwa akuntansi biaya historis terus diterapkan oleh entitas bisnis telah
digunakan oleh sejumlah akademisi untuk mendukung penggunaan lanjutan (yang dalam arti
adalah bentuk akuntansi - Darwinisme Perspektif - pandangan bahwa hal-hal yang paling
efisien dan efektif akan bertahan dari waktu ke waktu).

Sebagai contoh, jika mempertimbangkan laporan keuangan 1999 dari Australia


Perusahaan CSR Ltd, telah ditemukan informasi berikut:

2
berkaitan dengan pabrik dan peralatan yang dimiliki oleh Grup CSR pada tanggal 31 Maret
1999. Perbedaan valuasi dilakukan di tahun yang berbeda (valuasi yang berbeda akan
berhubungan dengan aset yang berbeda pula) hanya ditambahkan bersama dengan aset-aset
yang dinilai pada biaya (dan aset senilai biaya yang mungkin diperoleh dalam tahun yang
berbeda) untuk memberikan nilai total untuk aset tetap.

Ada juga argumen bahwa metode akuntansi tidak memperhitungkan perubahan harga,
seperti akuntansi biaya historis, hal tersebut dapat cenderung melebih-lebihkan keuntungan dan
dapat menyebabkan pengikisan kapasitas operasi. Misalnya, tahun 2000 dengan $100.000
dalam persediaan terdiri dari 20.000 unit harga per unit $5,00. Jika pada akhir tahun semua
persediaan telah dijual, ada aset (kas) sebesar $120.000, dan sepanjang tahun tidak pernah ada
kontribusi dari pemilik, tidak ada pinjaman, dan tidak ada distribusi kepada pemilik, maka
keuntungan di bawah sistem biaya historis akan menjadi $20.000. Jika seluruh keuntungan
$20.000 dan didistribusikan kepada pemilik dalam bentuk dividen, maka modal akan sama
seperti pada awal tahun, dengan kata lain modal akan tetap utuh.

Namun, jika harga meningkat sepanjang masa, maka kapasitas operasi aktual dari
entitas mungkin tidak utuh. Diasumsikan bahwa perusahaan mempunyai keinginan lebi tinggi
untuk memperoleh 20.000 unit persediaan setelah itu telah dibayar $20.000 dividen, tetapi

3
menemukan bahwa biaya penggantian akhir tahun keuangan telah meningkat menjadi $5,40
per unit. Perusahaan hanya akan dapat memperoleh 18.518 unit dengan $100.000 masih
tersedia. Dengan mendistribusikan keuntungan biaya historis total sebesar $20.000, tidak ada
penyesuaian yang dibuat untuk kenaikan harga, kemampuan perusahaan untuk memperoleh
barang dan jasa telah jatuh dari satu periode ke periode berikutnya. Beberapa pendukung
pendekatan alternatif untuk akuntansi akan menentukan bahwa laba periode tersebut lebih
akurat dicatat sebagai $120,000 kurang 20.000 unit di $5,40 per unit yang kemudian sama
dengan $12.000. Artinya, jika $12.000 didistribusikan di deviden, perusahaan masih dapat
membeli jumlah persediaan yang sama yaitu 20.000 unit seperti pada awal periode dan daya
beli tetap utuh.

Ada sejumlah perspektif pemeliharaan modal. Versi pertama pada pemeliharaan modal
adalah berdasarkan pada mempertahankan modal utuh, dan ini adalah posisi yang diambil
dalam akuntansi biaya historis. Di bawah akuntansi biaya historis, dividen biasanya hanya
harus dibayar sejauh bahwa pembayaran tidak akan mengikis modal finansial, seperti
digambarkan dalam contoh sebelumnya di mana $20.000 didistribusikan kepada pemilik dalam
bentuk dividen dan tidak ada penyesuaian dibuat untuk memperhitungkan perubahan harga dan
dampak terkait pada daya beli entitas.

Perspektif lain dari pemeliharaan modal adalah salah satu yang bertujuan
mempertahankan daya beli utuh. Di bawah perspektif ini, akun biaya historis disesuaikan untuk
perubahan dalam kekuatan daya beli dolar yang, pada saat kenaikan harga, akan menyebabkan
penurunan pendapatan relatif terhadap perhitungan laba di bawah akuntansi biaya.

Current Purchasing Power Accounting (CPPA)

Akuntansi daya beli saat ini yang dapat disebut juga dengan akuntansi daya beli umum,
akuntansi tingkat harga umum, atau akuntansi dolar konstan, dapat ditelusuri ke karya-karya
awal penulis seperti Sweeny (1936) dan sejak itu telah disukai oleh sejumlah peneliti lainnya.
Akuntansi daya beli saat ini (CPPA) juga, di berbagai kali, didukung oleh badan akuntansi
profesional di seluruh dunia, namun dukungan tersebut lebih dalam bentuk pengungkapan
tambahan pada laporan keuangan yang disusun sesuai dengan prinsip akuntansi biaya historis.
Akuntansi daya beli saat ini (CPPA) dikembangkan atas dasar pandangan bahwa pada saat
kenaikan harga, jika entitas yang mendistribusikan keuntungan disesuaikan berdasarkan biaya

4
historis, hasilnya bisa menjadi pengurangan nilai riil dari suatu entitas, yang artinya secara riil
entitas dinyatakan dapat mendistribusikan bagian dari modal.

Filosofi utama mengenai akuntansi daya beli umum adalah untuk melaporkan aktiva,
kewajiban, pendapatan dan biaya-biaya dalam unit moneter dengan daya beli yang sama.
Pendekatannya disini adalah bahwa unit ukuran moneter harus diseragamkan sementara
mempertahankan dasar ukuran yang digunakan dalam laporan keuangan (contohnya: biaya
historis). Di banyak Negara, laporan keuangan disiapkan dalam biaya historis yang berdasarkan
mata uang. Ini berarti bahwa laporan-laporannya tidak tidak mengalami perubahan sesuai
tingkat harga umum.

Menghitung Indeks

Ketika menerapkan tingkat harga akuntansi umum, indeks harga harus diterapkan.
Sebuah indeks harga rata-rata tertimbang dari harga saat barang dan jasa relatif terhadap rata-
rata tertimbang dari harga di periode sebelumnya, sering dirujuk sebagai periode dasar. Indeks
harga mungkin luas, atau sempit. Hal tersebut mungkin berhubungan dengan perubahan harga
aset tertentu dalam industri tertentu (indeks harga tertentu), atau hal tersebut juga mungkin
didasarkan pada pilihan khusus yang luas dari barang dan jasa yang dikonsumsi (sebuah indeks
harga umum, seperti Indeks Harga Konsumen Australia).

Untuk menjelaskan salah satu cara umum indeks yang dapat dibangun, dapat
dipertimbangkan pada contoh berikut yang konsisten dengan bagaimana Indeks Harga
Konsumen Australia ditentukan. Diasumsikan bahwa ada tiga jenis komoditas (A, B, dan C)
yang dikonsumsi dalam jumlah tahun dasar berikut dan pada harga berikut:

Dari data di atas, dapat dilihat harga dari komoditi pada tahun 2000 dan tahun 2001
telah meningkat. Indeks harga dasar sering diberi nilai 100 dan juga sering diasumsikan bahwa
jumlah konsumsi setelahnya tetap sama, sehingga indeks harga pada akhir tahun 2001 akan
dihitung sebagai:

Dari perhitungan di atas, dapat dilihat bahwa harga dalam komoditi tertentu dari barang
telah dihitung sebagai peningkatan rata-rata sebesar 6,67 persen dari tahun 2000 ke tahun 2001.

5
Kebalikan dari indeks harga merupakan perubahan kekuatan daya beli umum di periode
tersebut. Misalnya, jika indeks meningkat 100 sampai dengan 106,7 seperti dalam contoh di
atas, kekuatan daya beli dolar akan menjadi 93,75 persen (100/106,67) dari pada sebelumnya.
Artinya, pembelian dolar telah menurun.

Menampilkan Penyesuaian Daya Beli Saat Ini

Ketika menerapkan CPPA, semua penyesuaian dilakukan pada akhir periode, dengan
penyesuaian yang diterapkan ke rekening disusun berdasarkan harga perolehan. Ketika
mempertimbangkan perubahan nilai aset sebagai akibat dari perubahan dalam daya beli uang
(karena inflasi) perlu untuk mempertimbangkan aset moneter dan aset non-moneter secara
terpisah.

Aset moneter adalah aset-aset yang tetap dari segi nilai moneter mereka, misalnya, uang
tunai dan klaim untuk jumlah tertentu uang tunai (seperti piutang dan investasi yang dapat
ditarik untuk menetapkan jumlah kas). Aset ini tidak akan mengubah nilai moneter sebagai
akibat dari inflasi. Sebagai contoh, jika kita memegang $10 dalam kas dan ada inflasi yang
cepat, kita masih akan memegang $10 dalam uang tunai, tapi daya beli aset akan menurun dari
waktu ke waktu.

Aset non-moneter dapat didefinisikan sebagai aset yang setara moneter akan berubah
dari waktu ke waktu sebagai akibat dari inflasi, dan akan mencakup hal-hal seperti pabrik dan
peralatan dan persediaan. Misalnya, persediaan mungkin mempunyai biaya $100 pada awal
tahun, namun persediaan yang sama dapat berbiaya, katakanlah, $110 pada akhir tahun karena
inflasi. Sehubungan dengan aset moneter, daya beli aset non-moneter diasumsikan tetap relatif
konstan sebagai akibat dari inflasi.

Kebanyakan kewajiban tetap dalam istilah moneter (ada kewajiban untuk membayar
jumlah yang telah ditentukan uang pada waktu tertentu di masa depan independen dari
perubahan dalam daya beli mata uang tertentu) dan karenanya kewajiban akan khusus dianggap
sebagai item moneter (kewajiban moneter). Kewajiban non-moneter, di sisi lain, meskipun
kurang umum, akan mencakup kewajiban untuk mentransfer barang dan jasa di masa depan,
item yang bisa mengubah segi setara moneter mereka.

Aset moneter bersih akan didefinisikan sebagai aset moneter dikurangi kewajiban
moneter. Pada saat inflasi, pemegang aset moneter akan rugi secara riil sebagai akibat dari

6
memegang aset moneter, sebagai aset akan memiliki kelemahan daya beli pada akhir periode
relatif terhadap apa yang mereka punya pada awal periode. Sebaliknya, pemegang kewajiban
moneter akan mendapatkan keuntungan, mengingat bahwa jumlah yang harus dibayar pada
akhir periode akan bernilai kurang (dari segi daya beli) daripada pada awal periode.

Contoh untuk menunjukkan bagaimana keuntungan dan kerugian mungkin dihitung


pada item moneter (dan di bawah CPPA, keuntungan dan kerugian akan berhubungan dengan
aset moneter bersih daripada aset non moneter bersih). Diasumsikan bahwa suatu organisasi
memegang aset dan kewajiban pada awal tahun keuangan, dan anggaplah tingkat harga umum
telah meningkat 5 persen sejak awal tahun dan membuat asumsi penyederhanaan lebih lanjut
bahwa perusahaan tidak diperdagangkan selama tahun tersebut dan bahwa aset dan kewajiban
yang sama berada di tempat pada akhir tahun sebagai di awal tahun. Dengan asumsi bahwa
harga umum, mungkin yang tercermin oleh perubahan CPI, telah meningkat 5 persen, maka
nilai-nilai CPI akan disesuaikan menjadi:

Dalam contoh diatas, untuk menjadi "kaya" pada akhir periode entitas akan
membutuhkan $21.000 aktiva bersih (yang sama dengan $20.000 x 1,05) untuk memiliki daya
beli yang sama seperti itu satu tahun sebelumnya. Dalam hal dolar akhir tahun, dalam ilustrasi
di atas entitas adalah $50 lebih buruk dalam hal yang seharusnya (hanya memiliki aktiva bersih
dengan dan nilai disesuaikan $20.950, yang tidak memiliki daya beli yang sama seperti $20,000
lakukan di awal periode). Sebagaimana ditunjukkan, di atas, $50 kerugian ini berkaitan dengan
kepemilikan dari aset moneter bersih dan tidak memegang aset non moneter, dan dihitung
sebagai saldo kas dikurangi saldo pinjaman bank, kemudian dikalikan dengan tingkat kenaikan
harga umum ($6000 - $5000) x 0,05. Jika kewajiban moneter telah melebihi aset moneter
sepanjang masa, keuntungan daya beli akan dicatat.

7
Sebagai contoh lebih lanjut dari menghitung keuntungan atau kerugian dalam daya beli yang
berkaitan dengan item moneter, mari kita asumsikan empat kuartal dengan angka indeks CPI
berikut:

Asumsikan juga terdapat perubahan di aset moneter bersih (total aset moneter-total kewajiban
moneter):

Di akhir tahun terdapat perubahan daya beli yang mengakibatkan keuntungan atau kerugian,
dapat dihitung sebagai berikut:

8
Perhitungan di atas mencerminkan bahwa untuk memiliki daya beli yang sama seperti saat
transaksi tertentu berlangsung, maka dalam akhir periode, 128.637 di aset moneter bersih
perlu berada di tangan pada akhir tahun. Namun saldo yang sebenarnya di tangan adalah
114,000. Oleh karena itu, ada beli daya yang hilang sebesar 14.637, yang di bawah CPPA
akan diperlakukan sebagai beban dalam laporan laba rugi.

Seperti yang telah dinyatakan, menurut CPPA keuntungan atau kerugian hanya terjadi
sebagai akibat dari memegang aset moneter bersih. Untuk menentukan keuntungan atau
kerugian, kita harus mempertimbangkan pergerakan di aset moneter bersih. Misalnya, jika
persediaan organisasi saat tahun ini dijual, ini akhirnya akan berdampak pada kas. Namun,
seiring waktu, uang tunai akan bernilai kurang dalam hal kemampuannya untuk memperoleh
barang dan jasa, maka akan ada kerugian daya beli pada kas yang diterima selama tahun.
Sebaliknya, biaya akan mengurangi kas pada tahun ini. Dalam masa kenaikan harga, lebih
banyak uang yang diperlukan untuk membayar beban, maka dalam arti kita memperoleh dalam
kaitannya dengan biaya-biaya yang dikeluarkan pada awal tahun (itu logika sedang bahwa jika
biaya yang dikeluarkan di akhir tahun, lebih banyak uang yang dibutuhkan).

Kita harus mengidentifikasi perubahan aset moneter bersih dari awal periode sampai
pada akhir periode. Untuk menentukan penyesuaian di CPP kita harus mengidentifikasi alasan
untuk perubahan di aset moneter bersih.

Setiap pembayaran kepada pihak luar sepanjang periode wajib melakukan pembayaran
yang lebih besar pada akhir periode jika item yang sama yang akan ditransfer. Untuk
menyesuaikan perubahan dalam daya beli kita perlu memiliki rincian tentang berapa harga
yang telah berubah selama periode tersebut, dan juga perlu tahu kapan perubahan yang
sebenarnya terjadi.

Salah satu kekuatan utama CPPA adalah kemudahan aplikasi. Metode ini bergantung pada data
yang sudah tersedia di akuntansi biaya historis dan tidak memerlukan entitas pelapor yang
menanggung biaya atau usaha yang terlibat dalam mengumpulkan data tentang nilai-nilai dari
berbagai aset non-moneter. CPI (atau RPI) data juga akan mudah tersedia.

Sedangkan kekurangan dari CPPA adalah pergerakan harga barang dan jasa yang termasuk
dalam indeks harga umum mungkin tidak mencerminkan pergerakan harga dalam barang dan
jasa yang terlibat dalam industri yang berbeda. Artinya, berbeda industri mungkin akan
terpengaruh secara berbeda oleh inflasi.

9
Keterbatasan lain yang mungkin adalah bahwa informasi yang dihasilkan di bawah CPPA
mungkin benar-benar membingungkan untuk pengguna. Mereka mungkin mempertimbangkan
bahwa jumlah yang disesuaikan mencerminkan Nilai aset tertentu. Namun, karena indeks yang
sama digunakan untuk semua aset ini akan jarang terjadi. Keterbatasan lain adalah bahwa
berbagai studi (yang telah melihat hal-hal seperti pergerakan harga saham sekitar waktu
pengungkapan informasi CPP) telah gagal untuk menemukan banyak dukungan untuk
pandangan bahwa data yang dihasilkan di bawah CPPA relevan untuk pengambilan keputusan.

Akuntansi Biaya Terkini

Pada tahun 1961, Edwards dan Bell mengusulkan sistem Current Cost Accounting atau
Akuntansi Biaya Sekarang dalam karya klasik mereka. Akuntansi biaya sekarang (CCA)
adalah sistem akuntansi dimana aset dinilai berdasarkan harga pasar saat membeli dan laba
ditentukan oleh alokasi berdasarkan pada biaya saat ini. Tujuan dari Current cost adalah
kebutuhan akan informasi oleh manajer untuk pengambilan keputusan dalam menjalankan
bisnis. Kita asumsikan bahwa manajer dari suatu perusahaan ingin mengetahui bagaimana
mereka harus mengalokasikan sumber daya perusahaan untuk memaksimalkan keuntungan.
CCA mendukung metode berdasarkan pada penilaian aktual bukan adjusted historical cost.
Seperti yang akan kita lihat, tidak seperti akuntansi biaya historis, CCA membedakan antara
keuntungan dari perdagangan dan keuntungan-keuntungan yang dihasilkan dari memegang
aset (holding gain). Keuntungan dapat dianggap terealisasi atau belum terealisasi.

Perspektif pemeliharaan modal keuangan


Keuntungan atau kerugian memegang aset dapat diperlakukan sebagai pendapatan
Perspektif pemeliharaan modal fisik
Keuntungan atau kerugian memegang aset dapat diperlakukan sebagai penyesuaian
modal

Edwards dan Bell mengadopsi pendekatan pemeliharaan modal fisik untuk pengakuan
pendapatan. Dalam pendekatan ini, valuasi berdasarkan biaya penggantian. Pendapatan
operasional merupakan realisasi pendapatan dikurangi biaya penggantian aset tersebut. Hal ini
dianggap bahwa ini menghasilkan ukuran pendapatan yang merupakan jumlah maksimum
yang dapat didistribusikan, sambil mempertahankan kapasitas operasi utuh.

Dalam melakukan CCA, penyesuaian biasanya dibuat pada akhir tahun. Menggunakan sejarah
rekening biaya yang digunakan sebagai dasar penyesuaian. Jika kita mengadopsi Edwards dan
Bell pendekatan untuk perhitungan laba operasional dihitung dengan menggunakan biaya

10
penggantian. Seperti disebutkan di atas, dalam menghitung laba operasi, keuntungan yang
diperoleh dari memegang aset (holding gain) dikecualikan dalam perhitungan laba operasi
biaya saat ini dan tidak tersedia untuk dividen, tapi holding gains termasuk dalam perhitungan
laba usaha. Laba usaha menunjukkan bagaimana entitas telah memperoleh dalam hal keuangan
dari peningkatan biaya sumber daya. Dalam kaitannya dengan aset tidak lancar, untuk tujuan
menentukan biaya saat laba operasi, penyusutan berdasarkan biaya penggantian aset.

Keuntungan dari current cost accounting

1. Membedakan profit operasi dari holding gains dan losses dapat mempertinggi kegunaan
dari informasi yang disediakan
a. holding gains berbeda dengan income perdagangan sebagaimana pasar-
pergerakan luas yang kadang2 diiluar kontrol manajemen
2. Lebih baik untuk diperbandingkan dengan kinerja berbagai entitas
Kritik terhadap current cost accounting

1. Replacement cost dari assets belum tentu sama untuk semua perusahaan
a. Beberapa perusahaan mungkin tidak memelih untuk mengganti assetnya
2. Jika entitas memerlukan replacement assets mungkin lebih efiseien dan lebih sedikit
biaya untuk mendapatkan assets yang lain
3. Replacement cost tidak mencerminkan apakah asset akan lebih buruk jika dijual
4. Kadang sulit untuk menentukan replacement costs
5. Mengalokasikan replacement cost lewat depresiasi tetap berubag-ubah sebagaimana
dengan historical cost accounting
6. Chambers (1995) klaim produk dari CCA tidak relevan dan menyesatkan
Continuously Contemporary Accounting

1. Diusulkan oleh Chambers sebagaimana yang lain


2. Berdasarkan pada nilai asset pada net selling prices (exit prices) pada tanggal neraca
sebagai basis atau penjualan yang belakangan
a. Mengacu pada current cash equivalent
3. Chambers berargumen bahwa informasi kunci untuk pembuatan keputusan berkaitan
dengan capasitas untuk diadopsi
4. Neraca merupakan laporan keuangan utama
a. Menunjukkan harga penjualan bersih dari asset suatu entitas
5. Profit langsung berhubungan perubahan dalam adaptive capital

11
6. Adaptive capital dicerminkan oleh nilai keluar dari assets
Kapasitas untuk beradaptasi

1. Pendekatan Chambers berfocus pada kesempatan baru


a. Kemampuan entitas untuk beradaptasi untuk merubah keadaan
2. Kemampuan perusahaan untuk pergi ke pasar dengan kas untuk tujuan untuk
beradaptasi sendiri dengan kondisi sekarang (Chambers 1966, p.91)
3. Diasumsikan tujuan dari akuntansi adalah untuk pedoman aksi di masa mendatang
Definisi kekayaan menurut CoCoA

1. Harga sekarang (penjualan) adalah kelihatan sebagai penilaian yang benar dari
kekayaan pada suatu titik waktu.
a. harga yang lalu adalah masalah sejarah sehingga tidak relevant untuk aksi
sekarang
2. Profit terikat pada peningkatan (atau penurunan) dalam harga penjualan net sekarang
dari asset suatu entitas
3. Tidak ada perbedaan antara gain yang direalisasi atau tidak direalisasi-semua gains
diperlakukan sebagai bagian dari profit
4. Profit adalah jumlah yang dapat didistribusikan, is the amount that can be distributed,
sewaktu memelihara kemampuan entitas untuk beradaptasi (adaptive capital)
5. Menyerahkan gagasan dari realisasi dengan cara mengakui revenue
- revenues diakui pada saat pembelian atau produksi daripada penjualan
Capital maintenance adjustment

1. Tidak seperti CCA ada adjusment untuk menghitung perubahan dalam daya beli secara
umum (adjustment inflasi)
2. Capital maintenance adjustments bagian dari periode income dengan kredit yang sesuai
untuk cadangan capital maintenance (bagian dari owners equity)
3. Dihitung dengan mengalikan net asset dengan perubahan proporsional dalam indeks
harga umum selama periode

Advantages of CoCoA

12
1. Dengan menggunakan salah satu metode penilaian untuk seluruh aset (nilai exit) nomor
yang dihasilkan dapat secara logis ditambahkan bersama-sama (aditivitas)
2. Tidak perlu untuk alokasi biaya sewenang-wenang untuk penyusutan sebagai
keuntungan atau kerugian aset didasarkan pada pergerakan harga exit

Criticisms of CoCoA

1. Jika cocoa diterapkan akan melibatkan perubahan mendasar dalam akuntansi keuangan
(pengakuan pendapatan poin dan valuasi aset)
2. bisa mengakibatkan konsekuensi sosial dan lingkungan dapat diterima
3. Relevansi dari harga keluar mempertanyakan jika kita tidak mengharapkan untuk
menjual aset
4. Aset yang bersifat khusus dianggap tidak memiliki nilai di bawah kakao karena tidak
dapat dibuang secara terpisah (cocoa mengabaikan 'nilai pakai' aset)
5. Mempertanyakan apakah tepat untuk menghargai semua aset dengan harga keluar jika
entitas adalah kelangsungan
6. Menentukan harga keluar untuk aset yang unik memperkenalkan subjektivitas ke
rekening
7. CoCoA membutuhkan aset harus dihargai secara terpisah bukan sebagai bundel
a. karena itu tidak akan mengakui goodwill sebagai aset
b. nilai aset yang dijual bersama-sama bisa sangat berbeda dari penjualan terpisah

a. Permintaan harga informasi akuntansi yang disesuaikan

1. Bukti yang terbatas dimana pasar saham bereaksi untuk biaya sekarang dan informasi
CPPA

a. sedikit atau tidak ada reaksi harga saham ditemukan untuk informasi
akuntansi price adjusted accounting
b. hasil mungkin tergantung pada batasan dengan metode research yang
digunakan
c. reaksi untu informasi lain yang dikeluarkan pada waktu yang bersamaan
dapat dibedakan
d. pengguna mungkin memperoleh informasi dari sumber lain sebelum
direlease dari laporan tahunan

13
2. Survei manajer menemukan dukungan perusahaan terbatas untuk akuntansi biaya saat
ini
a. biaya, manfaat yang terbatas dari pengungkapan dan kurangnya kesepakatan
mengenai pendekatan semua pertimbangan
3. Survei menunjukkan pengguna informasi tidak membantu, tidak digunakan dan
informasi tidak memberitahukan pengguna sesuatu yang baru
4. Temuan menarik mengingat tingkat pengungkapan sukarela oleh perusahaan

Alasan untuk melobi

1. Watts and Zimmerman menguji reaksi melobby untuk merilis Memorandum Diskusi
FASB atas akuntansi general price level

2. Ditemukan bahwa visi politik faktor utama dalam menjelaskan posisi melobby

a. Perusahaan besar lebih menyukai akuntansi general price level sebagai


pimpinan ke arah pelaporan profit yang lebih rendah

3. Didukung di New Zealand oleh Wong (1988)

a. Korporasi mengadopsi CCA selama periode kenaikan harga mempunyai tingkat


pajak yang lebih efektif dan konsentrasi pasar yang lebih luas daripada yang
tidak melakukan

4. Di UK Sutton (1988) menemukan perusahaan yang sensitif terhad politik lebih suka
melobby dalam mendukung exposure draft pengungkapan yang direkomendasikan oleh
CCA

Dukungan profesional untuk berbagai pendekatan

1. Akuntansi daya beli saat ini umumnya didukung oleh standar-setter dari 1960-an
sampai pertengahan 1970-an
2. Dari sekitar tahun 1975 preferensi bergeser ke akuntansi biaya saat ini 1970-an dan
awal 1980-an standar-setter mengeluarkan rekomendasi yang disukai campuran
CPPA dan CCA
3. Dari pertengahan 1980-an dukungan berkurang (waktu jatuh inflasi)

Kemungkinan alasan untuk kurangnya dukungan

14
1. Mungkin mempertanyakan relevansi informasi biaya saat ini dalam masa
penurunan inflasi
2. Perubahan drastis untuk konvensi akuntansi dapat menyebabkan gangguan dan
kebingungan dalam pasar modal
3. Metode baru akuntansi bisa memiliki konsekuensi perpajakan
4. Motif kepentingan perusahaan
5. Relevansi terbatas kepada para pembuat keputusan

15