INTERES SIMPLE

El inters simple es un mtodo rpido de calcular el cargo de inters de un prstamo. El inters

simple se determina multiplicando la tasa de inters diaria por el principal y por el nmero de das
que transcurre entre pagos.

Inters simple = P * I * N

Este tipo de inters generalmente se aplica a prstamos para automviles o prstamos a corto
plazo, aunque algunas hipotecas usan este mtodo de clculo.

Para calcular el inters simple, en cada perodo, se toma como base siempre el mismo monto de
inicio que se deposit o prest. Los intereses generados no son aadidos al monto principal para
el siguiente perodo. Lo anterior produce en cada perodo idntico monto de intereses.

Cuando usted hace un pago en un prstamo de inters simple, el pago primero va hacia el inters
de ese mes, y el resto va hacia el principal. Cada mes de inters se paga en su totalidad por lo
que nunca se acumula. En cambio, el inters compuesto aade parte del inters mensual de
nuevo al prstamo; en cada mes siguiente, usted paga un nuevo inters sobre el inters antiguo.

Ejemplos de inters simple

Para entender cmo funciona el inters simple, examine un prstamo de automvil que tiene un
saldo de capital de $ 15,000 y una tasa de inters simple del 5% anual. Si su pago vence el 1 de
mayo y lo paga con precisin en la fecha de vencimiento, su inters se calcula en los 30 das de
abril. Su inters por 30 das es $ 61.64 bajo este escenario. Sin embargo, si realiza el pago el 21
de abril, la compaa financiera le cobra intereses por solo 20 das en abril, reduciendo su pago de
intereses a $ 41.09, un ahorro de $ 20. (Sera conveniente verifique estos resultados)

Quin se beneficia de un prstamo de inters simple?

Debido a que el inters simple se calcula sobre una base diaria, es sobre todo beneficioso para los
consumidores que pagan sus prstamos a tiempo o principios de cada mes. Bajo el escenario
anterior, si usted envi un pago de $ 300 el 1 de mayo, entonces $ 238.36 va hacia principal. Si
envi el mismo pago el 20 de abril, entonces $ 258.91 se destinar al principal. Si puede pagar
cada mes temprano, su saldo principal se contraer ms rpido y pagar el prstamo antes de la
estimacin original. (Sera conveniente verifique estos resultados)

Por el contrario, si usted paga el prstamo tarde, ms de su pago va hacia los intereses que si
paga a tiempo. Utilizando el mismo ejemplo de prstamo de automvil, si su pago es el 1 de mayo
y lo hace el 16 de mayo, se le cobrar por 45 das de inters a un costo de $ 92.46. Esto significa
que slo $ 207.54 de su pago de $ 300 va hacia el principal. Si paga sistemticamente por
adelantado la vida de un prstamo, su pago final ser mayor que el estimado original porque no
pag el principal a la tasa esperada. (Sera conveniente verifique estos resultados)
 INTERES COMPUESTO

El inters compuesto, es el inters calculado sobre el capital inicial y tambin sobre el inters
acumulado de perodos anteriores de un depsito o prstamo. El inters compuesto se puede
considerar como un "inters sobre el inters", y har que una suma crezca a un ritmo ms rpido
que el inters simple, que se calcula slo sobre el importe principal. La tasa a la que se devenga
el inters compuesto depende de la frecuencia de la composicin; cuanto mayor sea el nmero de
perodos de composicin, mayor ser el inters compuesto. Por lo tanto, la cantidad de inters
compuesto acumulado en $ 100 compuesto al 10% anual ser menor que el de $ 100 compuesto
al 5% semestralmente durante el mismo perodo de tiempo. (Sera conveniente verifique estos
resultados)

El inters compuesto es fundamental para entender las matemticas financieras. Con la

aplicacin del inters compuesto obtenemos intereses sobre intereses, esto es la capitalizacin
del dinero en el tiempo. Calculamos el monto del inters sobre la base inicial ms todos los
intereses acumulados en perodos anteriores; es decir, los intereses recibidos son reinvertidos y
pasan a convertirse en nuevo capital.

Llamamos monto de capital a inters compuesto o monto compuesto a la suma del capital inicial
con sus intereses. La diferencia entre el monto compuesto y el capital original es el inters
compuesto.

El intervalo al final del cual capitalizamos el inters recibe el nombre de perodo de capitalizacin.
La frecuencia de capitalizacin es el nmero de veces por ao en que el inters pasa a convertirse
en capital, por acumulacin.

Tres conceptos son importantes cuando tratamos con inters compuesto:

1. El capital original (P o VA) 3. El nmero de perodos de conversin

durante el plazo que dura la transaccin (
2. La tasa de inters por perodo (i) Frmula de inters compuesto

Frmula del inters compuesto

El inters compuesto se calcula multiplicando el monto del principal por uno ms el tipo de inters
anual elevado al nmero de perodos compuestos menos uno. El importe inicial total del prstamo
se resta luego del valor resultante.

La frmula para calcular el inters compuesto es:

Inters Compuesto = Monto total del Principal e Intereses en el futuro (o Valor Futuro) menos el
monto del Principal en la actualidad (o Valor Presente)

= [P (1 + i ) n
]-P

= P [(1 + i ) n
- 1]

(Donde P = Principal, i = tasa de inters anual nominal en trminos porcentuales, y n = nmero

de perodos de capitalizacin).
Tomar un prstamo de tres aos de $ 10.000 a una tasa de inters del 5% que se compone
anualmente. Cul sera la cantidad de inters? En este caso, sera: $ 10,000 [(1 + 0.05) 3 ] - 1 =
$ 10,000 [1.157625 - 1] = $ 1,576.25.

Cmo crece

Dado que el inters compuesto tambin tiene en cuenta el inters acumulado de perodos anteriores, el monto
de inters no es el mismo para los tres aos (como sera con inters simple). Si bien el inters total pagadero
durante el perodo de tres aos de este prstamo es $ 1,576.25, los intereses pagaderos al final de cada ao se
muestran en la tabla a continuacin.

Ao Balance de inicio Inters 5% Balance final (P

(P) (i) + i)

1 S/ 10 000 S/ 500 S/ 10 500

2 S/ 10 500 S/ 525 S/ 11 025

3 S/ 11 025 S/ 551.25 S/ 11 576.25

Total inters S/ 1576.25

Los perodos importan

Al calcular el inters compuesto, el nmero de perodos de composicin hace una diferencia

significativa. La regla bsica es que cuanto mayor sea el nmero de perodos de capitalizacin,
mayor ser la cantidad de inters compuesto.

Si el nmero de perodos de composicin es ms de una vez al ao, "i" y "n" deben ajustarse en
consecuencia. El "i" debe ser dividido por el nmero de perodos de composicin por ao, y "n" es
el nmero de perodos de composicin por ao multiplicado por el perodo de vencimiento del
prstamo o depsito en aos.

La siguiente tabla muestra la diferencia que el nmero de perodos de capitalizacin puede hacer con el tiempo
para un prstamo de $ 10.000 con un tipo de inters anual del 10% tomado por un perodo de 10 aos.

Frecuencia Nmero de Valores para i y Inters total

de perodos de n
composici composicin
n

Anual 1 I = 10%, n = 10 S/. 15 937. 42

Semianual 2 I = 5%, n = 20 S/. 16 532. 98

Trimestral 4 I = 2.5%, n = 40 S/. 16 850. 64

Mensual 12 I = 0.833%, n = S/. 17 070. 41

120

El inters compuesto puede aumentar significativamente el rendimiento de las inversiones a largo

plazo. Mientras que un depsito de $ 100,000 que recibe 5% de inters simple ganara $ 50,000
en intereses de ms de 10 aos, el inters compuesto de 5% sobre $ 10.000 ascendera a $
62,889.46 durante el mismo perodo.