AÑO
Licencias: 3000
Caja (pago de planillas) 2 meses
Gastos de constitución: 19500
Horizonte temporal: 8 años
Servicios de terceros: 1500
Depreciación:
Terrenos: 3%
Edificaciones: 10%
Equipamiento y mobiliario: 10%
Vehículos: 20%
Computadoras: 25%
Intangibles: 10%
maquinarias y equipos 10%
Tasa de Impuesto a la Renta: 30%
Gastos Variables
CARTERAS
RUBRO
Cuero 13.40
Forro 4.00
Cierre 2 3.00
Estampado 1.50
Cadena 2.50
Molde 0.80
25.2
MONEDEROS
Cuero 0.75
Accesorio 0.30
1.05
PRODUCCION DE BOLSOS Y MONEDERO
BOLSO CONVERTIBLE MONEDERO
UNIDADES UNIDADES
129637 129637
132230 132230
134874 134874
137572 137572
140323 140323
TOTAL
M.O INDIRECTA CANTIDAD
Gerente 1
Jefe de Producción 1
Jefe de Logistica 1
Jefe de Ventas 1
Jefe de Finanzas 1
Asistente administrativo 2
Secretaria 1
Vigilantes 2
Controlador 1
Encargado informática 1
Auxiliar de oficina 1
Supervisor 1
Total M.O. indirecta $
M.O. DIRECTA
CANTIDAD
M.O. No calificada
Operarios 20
Total M.O. Directa $
RUBROS MONTO
Maquinaria y Equipo 37560
Contrucciones 123000
Mobiliario Equipos de computo 5160
Vehiculos 240000
terreno 400 m2 $40/m2 48000
Computadoras 6150
TOTAL TANGIBLES 459870
RUBROS MONTO
Estudio y proyectos de ingeniería. 6000
Gastos de Organización 4500
Gastos de Entrenamiento de personal 3000
Gastos de Marca 1500
Asistencia técnica 4500
Gastos de puesta en marcha (licencia) 3000
TOTAL INTANGIBLES 22500
SERVICIOS PUBLICOS
Teléfono 200
Agua 300
Luz 1800
Internet 250
TOTAL 2550
CARTERAS
RUBRO COSTO TOTAL
Cuero 22.00
Forro 4.00
Cierre 2 3.00
pegamento 400.00
Broches 25.00
Cadena 2.50
Molde 0.80
Cuero 0.75
Accesorio 0.30
1.05
CAPITAL DE TRABAJO
0
Produccion Carteras
Costo varible unitario 20.3
2 meses (2/12) 0.1666667
REQUERIMIENTO DE CARTERAS 437525
437525
Produccion Monederos
Costo varible unitario 1.05
2 meses (2/12) 0.1666667
REQUERIMIENTOS DE MONEDEROS 22686
22686
CAJA (2meses planillas y s. publicos) 80573.5
REQUERIMIENTO PLANILLAS 75473.5
Planillas 452841
2 meses (2/12) 0.1666666667
REQUERIMIENTO SERVICIOS 5100
Servicios Publicos 30600
2 meses (2/12) 0.1666666667
REQUERIMIENTO CAJA 80573.5
CAPITAL DE TRABAJO 540785
CAPITAL DE TRABAJO 0
REQUERIMIENTO DE CARTERAS 437525
REQUERIMIENTOS DE MONEDEROS 22686
REQUERIMIENTO CAJA 80573.5
CAPITAL DE TRABAJO 540785
RECUPERACION DE CAPITAL
GASTOS VARIABLES
RUBROS AÑOS 1
VOLUMEN CARTERAS 129637
Costo Variable Unitario 20.3
COSTO VARIABLE CARTERAS 2625151
VOLUMEN MONEDEROS 129637
Costo Variable Unitario 1.05
COSTO VARIABLE MONEDEROS 136119
COSTO VARIABLE TOTAL 2761270
INGRESOS ANUALES
RUBROS AÑOS 1
VOLUMEN CARTERAS 129637
PRECIO 35
INGRESOS TOTALES 4537299
ESTADO DE RESULTADOS
RUBROS AÑOS 1
INGRESOS 4537299
VALOR DE LIQUIDACION
GASTOS VARIABLES -2761270
COSTOS FIJOS -483441
DEPRECIACION -59960
AMORTIZACION -2250
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTO 1230378
IMPUESTO A LA RENTA -369113
UTILIDAD DESPUES DE IMPUESTOS 861264
RESULTADOS ACUMULADOS 861264
FLUJO DE CAJA
RUBROS AÑOS 0
INVERSION FIJA TANGIBLE -459870
INVERSION FIJA INTANGIBLE -22500
CAPITAL DE TRABAJO -540785
INGRESOS
GASTOS VARIABLES
COSTOS FIJOS
IMPUESTO A LA RENTA
VALOR DE RECUPERACION KW
VALOR DE LIQUIDACION
VALOR EN LIBROS
FLUJO DE CAJA ECONOMICO -1023155
CAJA ACUMULADOS
VPN= -1023155
VPN= 864356.29
BALANCE GENERAL
RUBROS AÑOS 0
EFECTIVO
KW 540785
IFT 459870
IFI 22500
TOTAL ACTIVO 1023155
VALOR EN LIBROS
VALOR DE RECUPERACION KW
PATRIMONIO 1023155
UTILIDADES ACUMULADAS
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 1023155
FUENTE S/
APORTE ACCIONISTAS 870000
PRESTAMO BANCARIO 155000
TOTALES 1025000
VANE VAN
VA INVERSION FIJA TANGIBLE
VA INVERSION FIJA INTANGIBLE
VA CAPITAL DE TRABAJO
VA INGRESOS
VA GASTOS VARIABLES
VA COSTOS FIJOS
VA IMPUESTO A LA RENTA
VA VALOR DE RECUPERACION KW
VA VALOR DE LIQUIDACION
VA VALOR EN LIBROS
FLUJO DE CAJA
RUBROS AÑOS 0
FLUJO DE CAJA ECONOMICO -1023155
COK 0.45
TIR= 90.50%
3000 3000 14
1600 1600 14
1600 1600 14
1600 1600 14
1600 1600 14
900 1800 14
700 700 14
600 1200 14
1200 1200 14
900 900 14
750 750 14
900 900 14
Total M.O. indirecta $ 16850
NUMERO DE
SUELDO MENSUAL $ SUELDO TOTAL/MENSUAL REMUNERACIONES
550 11000 14
Total M.O. Directa $ 11000
PLANILLAS 27850
MAQUINAS COSTO
UNITARIO
Cortadora 900
Remalladora 900
Recta 800
Recubridora 980
SERVICIOS PUBLICOS
Teléfono 200
Agua 300
Luz 1800
Internet 250
2550
MESES TOTAL
12 2400
12 3600
12 21600
12 3000
30600
12 18000
12 3600
12 2400
24000
TOTAL 54600
MEDIDAS
metro 30 cm =
x unidad =
x unidad =
1000 unidades 1 unidad =
100 unidads 3 x unidad =
x unidad =
x unidad =
1 2 3
8751 17676 26780
454 917 1389
0 0 0
9204 18593 28169
2 3 4
132230 134874 137572
20.3 20.3 20.3
2677654 2731207 2785832
132230 134874 137572
1.05 1.05 1.05
138841 141618 144451
2816496 2872826 2930282
2 3 4
132230 134874 137572
35 35 35
4628045 4720606 4815018
2 3 4
452841 452841 452841
30600 30600 30600
2400 2400 2400
3600 3600 3600
21600 21600 21600
3000 3000 3000
483441 483441 483441
2 3 4
4628045 4720606 4815018
1 2 3
1,887,511.51 €
1 2 3
914269.742976 1844015.56342752 2789546.98290407
549989 568582 596751
399910.5 339951 279991.5
20250 18000 15750
1884420 2770549 3682039
864356.29
-459870
-22500
-573524 -540785 -6,327.53 €
8,669,627.73 €
-5,276,087.73 €
-900,090.40 €
-720,185.55 €
97,451.97 €
22,993.12 €
26,541.51 €
1 2 3
914270 929746 945531
4 3 2
1 2 3
914269.74 929745.82 945531.42
0.00 0.00 0.00
TIRE
1 2 3
914270 929746 945531
-1488317 -835028 137780
-574047 94718 1083311
1 Años y
0.4546341463
0 1 2
-1023155.2192 914269.742976 929745.82045152
864356.29
S/. 505,975.16
SUELDO ANUAL ESSALUD 9% CTS
2 1800
1 900
2 1600
2 1960
6260
AÑOS UNIDADES
2011 129637
2012 132230
2013 134874
2014 137572
2015 140323
Estudio y proyectos de
ingeniería. 6000 10%
Gastos de Organización 4500 10%
Gastos de Entrenamiento
de personal 3000 10%
Gastos de Marca 1500 10%
Asistencia técnica 4500 10%
Gastos de puesta en marcha
(licencia) 3000 10%
22500
COSTO TOTAL UNITARIO
8.80
4.00
3.00
0.40
0.75
2.50
0.80
20.25
21.30
4 5
137572 140323
20.3
0.1666667
473591
36066
137572 140323
1.05
0.1666667
24557
1870
80573.5
75473.5
452841
0.1666666667
5100
30600
0.1666666667
0
37936
4 5
36066
1870
0
37936
634687
5
140323
20.3
2841548
140323
1.05
147340
2988888
5
140323
35
4911318
5
452841
30600
2400
3600
21600
3000
483441
5
4911318
149750
-2988888
-483441
-59960
-2250
1526530
-457959
1068571
4664814
4 5
-37936 0
4815018 4911318
-2930282 -2988888
-483441 -483441
-401725 -457959
634687
149750
172860
961633 1938327
3751180 5689507
4 5
3751179.71338615 5689506.87848971
634687 634687
220032 160072.5
13500 11250
4619399 6495516
172860
634687
1023155 1023155
3596243.38620559 4664814.15928971
4619399 6495516
BENEFICIO= 8,816,614.34 €
COSTO= 7,952,258.05 €
BENEFICIO/COSTO= 8,816,614.34 €
7,952,258.05 €
BENEFICIO/COSTO= 1.1086931895
COSTO/BENEFICIO= 7,952,258.05 €
8,816,614.34 €
COSTO/BENEFICIO= 0.9019627878
4 5
961633 1938327
aceptamos
1 0
4 5
961632.73 1938327.17
0.00 0.00
1938327.17
4 5
961633 1938327
1575821 3691067
2537454 5629395
10.8 meses
3 4 5
945531.419476551 961632.730482081 1938327.165104
TOTAL ANUAL
48780
26016
26016
26016
26016
29268
11382
19512
19512
14634
12195
14634
273981
TOTAL ANUAL
178860
178860
452841
Sillas 5 30 150
Archivadores 1 300 300
Calculadora 2 150 300
Estante de casilleros 2 180 360
516 10 5 2580
48000 5 0 0
1537.5 4 0 0
59959.5 161610
600 10 5 3000
450 10 5 2250
300 10 5 1500
150 10 5 750
450 10 5 2250
300 10 5 1500
2250 11250
62209.5 172860
VALOR DE RESIDUAL
EVALUACION FINANCIERA
ESTADO DE RESULTADOS
RUBROS AÑOS 1 2 3
INGRESOS 4537299 4628045 4720606
VALOR DE LIQUIDACION
GASTOS VARIABLES -2761270 -2816496 -2872826
COSTOS FIJOS -483441 -483441 -483441
GASTOS FINANCIEROS -31000 -26834 -21835
DEPRECIACION -59960 -59960 -59960
AMORTIZACION -2250 -2250 -2250
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTO 1199378 1239064 1280294
IMPUESTO A LA RENTA 359813 371719 384088
UTILIDAD DESPUES DE IMPUESTOS 839564 867345 896206
RESULTADOS ACUMULADOS 839564 1706909 2603115
RUBROS AÑOS 0 1 2
INVERSION FIJA TANGIBLE -459870
INVERSION FIJA INTANGIBLE -22500
CAPITAL DE TRABAJO -540785 -9204 -18593
INGRESOS 4537299 4628045
GASTOS VARIABLES -2761270 -2816496
COSTOS FIJOS -483441 -483441
IMPUESTO A LA RENTA -369113 -379770
VALOR DE RECUPERACION KW
VALOR DE LIQUIDACION
VALOR EN LIBROS
FLUJO DE CAJA -1023155 914270 929746
PRESTAMO 155000
AMORTIZACION -20828.9 -24994.6
INTERESES -31000 -26834
VENTAJA TRIBUTARIA 9300 8050
FLUJO FINANCIERO -868155 871741 885967
CAJA 871741 1757708
RUBROS AÑOS 0 1 2
CAJA 871740.89 1757707.86
KW 540785.22 549989.45 568582.01
IFT 459870.00 399910.50 339951.00
IFI 22500.00 20250.00 18000.00
TOTAL ACTIVO 1023155.22 1841890.84 2684240.86
VALOR EN LIBROS
VALOR DE RECUPERACION KW
PASIVO A CORTO PLAZO 134171 109177 79183
PASIVO A LARGO PLAZOÇ 20828.9 24994.6 29993.5
PATRIMONIO 868155 868155.22 868155.22
UTILIDADES ACUMULADAS 839564.48 1706909.39
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 1023155.22 1841890.84 2684241.13
INGRESOS = 4911318
CF = 483441 +
CV = 2988888
PRECIO = 35
ne = 483441
35 -21.3
ne = 483441
13.7
ne = 35287.7 unidasdes
VALOR DE MERCADO
48000
18780
92250
2580
160000
1000
322610
0
0
0
0
0
0
0
322610
149750
ION FINANCIERA
4 5
4815018 4911318
149750
-2930282 -2988888
-483441 -483441
-15837 -8638
-59960 -59960
-2250 -2250
1323248 1517892
396975 455367
926274 1062524
3529389 4591913
3 4 5
PERODO
-28169 -37936 0
4720606 4815018 4911318 1
-2872826 -2930282 -2988888 2
-483441 -483441 -483441 3
-390639 -401725 -457959 4
634687 5
149750
172860
945531 961633 1938327
3 4 5
2657961.42 3572516.30 5461605.89
596750.65 634686.89 634686.89
279991.50 220032.00 160072.50
15750.00 13500.00 11250.00
3550453.57 4440735.19 6267615.28
172860.00
634686.89
43191 0 0
35992.3 43190.7 0.0
868155.22 868155.22 868155.22
2603115.24 3529389.10 4591913.17
3550453.43 4440735.03 6267615.28
59960 = 543401
R= 3967.3616
0 4418 43191
COK
RUBROS AÑOS 0 1 2
FLUJO DE CAJA ECONOMICO -1023155 914270 929746
tir= 90.50%
RUBROS AÑOS 0 1 2
FLUJO FINANCIERO -868155 871741 885967
TIR= 102.101%
COK
42.44
3.02
45.46
45.46%
3 4 5
945531 961633 1938327
3 4 5
900254 914555 1889090
RUBROS AÑOS 1
VOLUMEN CARTERAS 129637
Costo Variable Unitario 20.25
COSTO VARIABLE CARTERAS 2625151
VOLUMEN MONEDEROS 129637
Costo Variable Unitario 1.05
COSTO VARIABLE MONEDEROS 136119
MANO DE OBRA DIRECTA 452841
GASTOS DIRECTOS DE FABRICACION 3214111
MANO DE OBRA INDIRECTA 14634
OTROS GASTOS INDIRECTOS 12600
Agua 1800
Luz 10800
GASTOS INDIRECTOS TOTAL 27234
COSTO TOTAL DE PRODUCCION 3241345
RUBROS AÑOS 1
COSTO TOTAL DE PRODUCCION 3241345
VOLUMEN 129637
COSTO UNITARIO DE PRODUCCION 25.0032
GASTOS DE ADMINISTRACION
RUBROS AÑOS 1
sueldos y salarios 259347
Teléfono 2400
Agua 1800
Luz 10800
Internet 3000
TOTAL 277347
2 3 4 5
2 3 4 5
132230 134874 137572 140323
20.25 20.25 20.25 20.25
2677654 2731207 2785832 2841548
132230 134874 137572 140323
1.05 1.05 1.05 1.05
138841 141618 144451 147340
452841 452841 452841 452841
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