IV Área Contabilidad y Costos

Presupuestación para el Planeamiento

de la Utilidad en la Empresa (Parte I)
Ficha Técnica El proceso metodológico para preparar estimado influye directamente en todos
un presupuesto maestro son: los otros elementos que integran el presu-
Autor : C.P.C. Isidro Chambergo Guillermo puesto maestro. El presupuesto de ventas
a. Preparar un pronóstico de ventas
indica la cantidad esperada de cada
Título : Presupuestación para el Planeamiento de b. Determinar el volumen de producción
la Utilidad en la Empresa (Parte I)
producto a vender durante un período
c. Estimar los costos de fabricación determinado. El presupuesto de ventas se
Fuente : Actualidad Empresarial, Nº 217 - Segunda d. Estimar los gastos de operación puede formular de la manera siguiente:
Quincena de Octubre 2010
e. Determinar el flujo de caja a. Mediante un pronóstico estadístico
f. Formular los estados financieros pro- de las condiciones generales de la
empresa, la posición del mercado y
1. Definición de Presupuesto yectados
la demanda del producto.
Maestro
3. Ilustración b. Mediante una estimación interna en
Un presupuesto maestro o completo (Jae base a la información de los funcio-
K. Shim, 1987) “es un estado formal de A continuación se detallan los tipos de
narios de la empresa y del personal
las expectativas de la administración de presupuestos descritos por tratadistas
de ventas.
una empresa, considerando las ventas, como Jae K. Shim, Ronald Polimeni,
costos, producción y otras operaciones John Neuner, Backer y Jaconbsen, los c. Analizar otros factores que inciden en
financieras de la empresa para el período mismos que han sido adaptados a nuestra la utilidad en ventas.
venidero”. realidad empresarial con la finalidad de Después de haber determinado el volu-
operativizarlos en una foma simple. men de las ventas posibles de nuestros
Dicho de otra manera, un presupuesto productos, se formula el presupuesto de
es un conjunto de estados financieros El Presupuesto de Ventas ventas multiplicando las ventas esperadas
proyectados o planeados, consistentes por el precio de venta esperado.
El presupuesto de ventas es el punto de
básicamente de un estado de resultados
partida para preparar el presupuesto
proforma, un balance general y un pre- Ejemplo 1
maestro, ya que el volumen de ventas
supuesto de caja. El presupuesto es una
herramienta utilizada tanto para la pla- Compañía Dunas SAC
neación como para control. Al comienzo Presupuesto de ventas
del período económico, el presupuesto Para el año terminado el 31 de diciembre de 2011
es un plan o patrón; al final del período 1.er 2.o 3.er 4.o
sirve como mecanismo de control para Total
Trimestre Trimestre Trimestre Trimestre
ayudar a la Administración a medir lo Ventas esperadas 1,600 1,400 1,800 1,600 6,400
ejecutado del plan de tal forma que el Precio venta unidad 160 160 160 160 160
futuro desempeño se pueda mejorar.
Venta total 256,000 224,000 288,000 256,000 1,024,000

2. Estructura del Presupuesto Presupuesto de Producción calcula teniendo en cuenta las unidades
Maestro Después de haber presupuestado las
que se esperan vender a las cuales hay
El presupuesto (Jae K. Shim 1987) se cla- que sumar las unidades iniciales de
ventas, se puede formular el presupuesto productos terminados en el caso que
sifica fundamentalmente en dos niveles: de producción. El presupuesto de produc-
(1) Presupuesto operativo, que refleja los existan, como también restar las unida-
ción indica el número de unidades que des finales de productos terminados en
resultados de las decisiones de operación, se espera fabricar para cumplir con el
y (2) el presupuesto financiero, que refleja caso de existir, tal como se ilustra en el
presupuesto de ventas y los inventarios ejemplo 2 a continuación:
las decisiones financieras de la empresa. El que fijan el presupuesto de producción.
presupuesto operativo consta de: El volumen esperado de producción se Ejemplo 2
a. Presupuesto de ventas Compañía Dunas SAC
b. Presupuesto de producción Presupuesto de producción
Para el año terminado el 31 de diciembre de 2011
c. Presupuesto de materia prima directa
1.er 2.o 3.er 4.o
d. Presupuesto de mano de obra directa Trimestre Trimestre Trimestre Trimestre
Total
e. Presupuesto de costos indirectos de Ventas esperadas 1,600 1,400 1,800 1,600 6,400
fabricación (+) Inventario final 140 180 160 200 200
f. Presupuesto de inventarios finales Necesidades totales 1,740 1,580 1,960 1,800 6,600
g. Presupuesto de gastos de venta ( - ) Inventario inicial 160 140 180 160 160
h. Presupuesto de gastos de administra- Unidades a producir 1,580 1,440 1,780 1,640 6,440
ción
Presupuesto de Materia Prima Directa mostrar la cantidad de materiales que se
i. Estado de resultados presupuestados
utilizará en la producción a fin de com-
El presupuesto financiero consta de: Cuando se ha formulado el presupuesto prar la materia prima y cumplir con los
de producción y se conoce el nivel de requisitos de la producción.
a. Presupuesto de caja producción, se puede formular el presu-
b. Balance general presupuestado puesto de materia prima directa a fin de Ejemplo 3

N° 217 Segunda Quincena - Octubre 2010 Actualidad Empresarial IV-3

 IV Informes Especiales
Compañía Dunas SAC Cálculo del costo unitario de los productos terminados:
Presupuesto de materia prima directa
Para el año terminado el 31 de diciembre de 2011 Costo unitario Unidad Total
1.er 2.o 3.er 4.o Materia prima S/. 4.00 6 kilos S/.24.00
Total
Trimestre Trimestre Trimestre Trimestre
Unidades a producir 1,580 1,440 1,780 1,640 6,440 Mano obra directa 10.00 10 horas 100.00

Material por unidad 6 6 6 6 6 Costo indirecto variable 4.00 10 horas 40.00

Total material 9,480 8,640 10,680 9,840 38,640 Costo total S/.164.00
(+) Inventario final 432 534 492 500 500
Necesidad total 9,912 9,174 11,172 10,340 39,140
Presupuesto de Gastos de Venta y Administración
( - ) Inventario inicial 474 432 534 492 474
Material a comprar 4,698 4,422 5,298 4,928 19,346 El presupuesto de gasto de venta y administración detalla los
Precio unitario 4 4 4 4 4
desembolsos relacionados al vender la producción, y en la ges-
Costo de la compra 18,792 17,688 21,192 19,712 77,384
tión de la empresa. La estructura de este presupuesto formula
teniendo en cuenta los costos fijos y variables.
Presupuesto de Mano de Obra Directa Ejemplo 7
El presupuesto de mano de obra directa está basado en el presu-
puesto de producción. Para calcular el costo de la mano de obra Compañía Dunas SAC
directa, se calcula el volumen de producción por el tiempo que Presupuesto de venta y administración
Para el año terminado el 31 de diciembre de 2011
se necesita en la fabricación de cada producto, y este resultado
se debe multiplicar por el costo del tiempo. 1.er 2.o 3.er 4.o
Total
Trimestre Trimestre Trimestre Trimestre
Ejemplo 4 Ventas esperadas 1,600 1,400 1,800 1,600 6,400

Compañía Dunas SAC Gastos variables 8.00 8.00 8.00 8.00 8.00
Presupuesto de mano de obra directa Total gastos variables 12,800 11,200 14,400 12,800 51,200
Para el año terminado el 31 de diciembre de 2011 Gastos fijos:
1.er 2.o 3.er 4.o Publicidad 2,200 2,200 2,200 2,200 8,800
Total
Trimestre Trimestre Trimestre Trimestre Seguros 5,600 5,600
Unidades a producir 1,580 1,440 1,780 1,640 6,440 Sueldos 17,000 17,000 17,000 17,000 68,000
Horas mano obra 10 10 10 10 10 Alquileres 700 700 700 700 2,800
Horas totales 15,800 14,400 17,800 16,400 64,400 Impuestos 2,400 2,400
Costo por hora 15 15 15 15 15 Total gastos 38,300 31,100 36,700 32,700 138,800
Costo total MOD 237,000 216,000 267,000 246,000 966,000
Presupuesto de Caja
Presupuesto de Costos Indirectos de Fabricación
El presupuesto de caja se formula con la finalidad de tener una
El presupuesto de costos indirectos de fabricación proporciona un proyección y control de la liquidez de la empresa, es decir tener
programa de desembolsos de todos aquellos recursos materiales en cuenta los ingresos y egresos en efectivo. El presupuesto
diferentes a la materia prima directa y mano de obra directa. de caja ayuda a la Administración a mantener los saldos de
La distribución de los costos indirectos de fabricación implica caja en una relación razonable a sus necesidades, apunta Jae
operativizar una tasa de costos indirectos que servirá de base Shim (1987).
para la asignación de los costos a cada uno de los productos.
Ejemplo 5 Ejemplo 8
Compañía Dunas SAC Compañía Dunas SAC
Presupuesto de costos indirectos de fabricación Presupuesto de caja
Para el año terminado el 31 de diciembre de 2011 Para el año terminado el 31 de diciembre de 2011
1.er 2.o 3.er 4.o 1.er 2.o 3.er 4.o
Total Total
Trimestre Trimestre Trimestre Trimestre Trimestre Trimestre Trimestre Trimestre
Horas mano de obra 15,800 14,400 17,800 16,400 64,400 Saldo de caja inicial 20,000 18,802 10,922 18,212 20,000
Tasa variable CIF 4 4 4 4 4 (+) Cobranza a clien- 108,600 114,240 132,160 129,920 484,920
tes
Costo indirectos 63,200 57,600 71,200 65,600 257,600
Total efectivo dispo- 128,600 133,042 143,082 148,132 504,920
CIF Fijos 12,000 12,000 12,000 12,000 48,000 nible
Total costos indirectos 75,200 69,600 83,200 77,600 305,600 ( - ) Desembolsos
( - ) Depreciación 10,00 10,000 10,000 10,000 40,000 Materia prima directa 9,098 9,120 9,720 10,226 38,164
Desembolso de caja 65,200 59,600 73,200 67,600 265,600 Mano de obra directa 39,500 36,000 44,500 41,000 161,000
Costos indirectos fa- 21,300 19,900 23,300 21,900 86,400
El Presupuesto de Inventario Final bricación
Los presupuestos de los inventarios finales proporcionan la Gastos venta adminis- 31,900 25,500 29,500 26,300 113,200
información suficiente para formular los estados financieros trativos

presupuestados en la parte que corresponde a las existencias. Compra de maqui- 48,600 48,600
naria
Para el caso en estudio, tenemos existencias de materia prima
Impuesto a la Renta 8,000 8,000
y productos terminados.
Total egresos 109,798 139,120 107,020 99,426 455,364
Ejemplo 6 Saldo 18,802 (6,078) 36,062 48,706 49,556
Compañía Dunas SAC Financiamiento
Presupuesto de costo inventarios finales Préstamos 17,000 17,000
Para el año terminado el 31 de diciembre de 2011 Amortización capital (17,000) (17,000)
Unidades Costo unitario Costo total Interés (850) (850)
Materia prima 500 kilos S/. 4.00 S/. 2,000.00 Financiamiento total 17,000 (17,850) (850)
Productos terminados 200 unidades S/. 164.00 S/. 32,800.00 Saldo de caja final 18,802 10,922 18,212 48,706 48,706

IV-4 Instituto Pacífico N° 217 Segunda Quincena - Octubre 2010

 Área Contabilidad y Costos IV
Estado de Resultado Presupuestado Flujo de Caja por Ventas Proyectadas
Julio a diciembre (a fin de cada mes)
Es un estado financiero presupuestado que resume las proyec-
ciones de los ingresos y egresos para el período económico Concepto Enero Febrero Marzo Abril Mayo Junio

presupuestado. Para efecto de control, este estado financiero Ingresos 10,000 10,000 9,000 7,000 7,000 6,000
presupuestado puede dividirse en trimestres u otros períodos Efectivo (70%) 7,000 7,000 6,300 4,900 4,900 4,200
que considere la gerencia de la empresa. Crédito (60 días) 3,000 3,000 2,700 2,100
Costos directos 11,000 11,000 9,900 7,700 7,700 6,600
Ejemplo 9 Efectivo (60%) 6,600 6,600 5,940 4,620 4,620 3,960
Compañía Dunas SAC
Crédito (30 días) 4,400 4,400 3,960 3,080 3,080
Presupuesto de caja
Para el año terminado el 31 de diciembre de 2011 Costos fijos 3,000 3,000 3,000 3,000 3,000 3,000

Ventas 6,400 unidades a 160 1,024,000 Efectivo (90%) 2,700 2,700 2,700 2,700 2,700 2,700

( - ) Costo de venta variable 6,400 x 82 524,800 Crédito (30 días) 300 300 300 300 300

( - ) Gastos de venta y administración variables 51,200 576,000 Impuestos 2,000 2,000 1,800 1,400 1,400 1,200

Margen de contribución 448,000 Flujo de caja -4,300 -9,000 -5,840 -5,080 -4,500 -4,940
( - ) Gastos fijos:
El planeamiento financiero de una empresa está basado fun-
Costos indirectos de fabricación 86,400
damentalmente en el análisis económico y financiero, procedi-
Gastos de venta y administración 113,200 199,600 miento que permite realizar las proyecciones sobre la inversión
Utilidad neta de operación y su retorno como también el financiamiento de la gestión de
( - ) Gastos de interés 850 ser necesario. El planeamiento financiero nos permite hacer un
Utilidad neta antes de participaciones e impuesto 247,550 análisis situacional de la empresa con la finalidad de tomar las
Impuesto a la Renta 74,265 decisiones de proyección necesaria.
Utilidad neta 173,285 A continuación se presenta un análisis de tendencia horizontal
del balance general en una forma condensada en términos
Balance General Presupuestado porcentuales.
Es el estado financiero que se hace con la finalidad de mostrar Compañía Dunas SAC
la situación financiera presupuestado de un período determi- Análisis de tendencia del balance general
nado y tiene que ver con todas las operaciones realizadas por Diciembre 31, del 2013, 2012, 2011
la empresa. Activos 2013 2012 2011
Activos corrientes 120.0 110.00 100
Ejemplo 10 Activos fijos 117.6 105.9 100
Compañía Dunas SAC
Total activos 118.9 108.1 100
Presupuesto de balance general
Para el año terminado el 31 de diciembre de 2011 Pasivos
Activo Pasivo y patrimonio
Pasivos corrientes 106.5 96.2 100

Corriente Corriente
Pasivos a largo plazo 114.3 107.1 100
Total pasivos 111.00 102.5 100
Caja y bancos 48,706 Cuentas por pagar 4,400
Patrimonio
Cuentas por cobrar 539,080 Tributos por pagar 74,265
Capital 100.0 100.0 100.0
Materia prima 2,000 Total pasivos corrientes 78,665
Resultados acumulados 220.0 166.7 100.0
Productos terminados 32,800 Patrimonio
Total patrimonio 134.3 119.00 100.0
Total activo corriente 622,586 Capital 550,636
Total pasivo y patrimonio 118.9 108.1 100.0
Fijo Resultados acumulados 173,285
Terreno 100,000 Total patrimonio 723,921 Debemos recordar que los estados financieros de una empresa
Edificio y equipo 200,000 contiene información básica sobre sus activos, pasivos y patri-
Depreciación maquinaria (120,000) monio en el balance general tal como se indica en el análisis de
180,000
tendencia porcentual del balance general para los años 2013,
1012 y 2011, y sobre ingresos o rentas y gastos en el estado de
Total activo 802,586 Total pasivo y patrimonio 802,586
resultados tal como presentamos a continuación:
Compañía Dunas SAC
4. Planeación Financiera Estado de Resultados y Análisis de tamaño común
(En miles de nuevos soles)
Según el Lic. José Pedro Gonzales Gonzales en su trabajo sobre
Para los años terminados en diciembre 31, 2012 y 2011
Planeación financiera señala que “otro aspecto que de igual
2012 2011
forma reviste gran importancia para complementar el estudio de
Cifra % Cifra %
la administración del capital de trabajo, es la planeación finan-
ciera. Ésta permite realizar una proyección sobre los resultados Venta neta S/. 80.0 100.0 S/. 102.0 100.0

deseados a alcanzar por la empresa, ya que estudia la relación Costo de venta 50.0 62.5 60.0 58.8
de proyecciones de ventas, ingresos, activos o inversiones y Utilidad bruta 30.0 37.5 S/.42.0 41.2
financiamiento, tomando como base estrategias alternativas de Gastos de venta 11.0 13.8 13.0 12.7
producción y mercadotecnia, a fin de decidir, posteriormente, la Gastos de administración 4.0 5.0 7.0 6.9
forma de satisfacer los requerimientos financieros”1. Utilidad en operaciones 15.0 18.8 22.0 21.6
Ingresos no operativos 3.0 3.8
A continuación se indica un flujo de caja por ventas proyectadas,
Utilidad antes intereses e impuesto 18.0 22.5 22.0 21.6
el cual nos permitirá una visión financiera de la empresa para
Gastos intereses 2.0 2.5 2.0 2.0
tomar decisiones de gestión financiera2.
Utilidad antes de impuesto S/. 16.0 20.0 S/. 20.0 19.6
1 Lic. Pedro Gonzales Gonzales. Planeamiento financiero. WWW. Zona Económica.
2 Casos económicos analizados en la Universidad del Pacífico. Continuará en la siguiente edición...

N° 217 Segunda Quincena - Octubre 2010 Actualidad Empresarial IV-5