DECRETO LEY No. 1.

097

Ministerio de Hacienda

CREA LA SUPERINTENDENCIA DE BANCOS

E INSTITUCIONES FINANCIERAS
Y SE�ALA SUS FUNCIONES

(Publicado en el DO de 25.07.75)

N�m. 1.097.- Santiago, 16 de julio de 1975.- Vistos: lo dispuesto en los

Decretos Leyes No. 1 y 128, de 1973, y 527, de 1974, y teniendo
presente:
1. Que el inter�s nacional exige mantener una adecuada vigilancia y
control sobre las instituciones financieras que en el giro de sus
negocios utilizan fundamentalmente recursos del p�blico;
2. Que esta labor, cumplida hasta ahora por la Superintendencia de
Bancos, en cuanto se refiere a las empresas bancarias en general, debe
extenderse a otras entidades financieras, surgidas como consecuencia
del desarrollo alcanzado por el mercado de capitales, y
3. Que en tal virtud, se hace necesario dotar a la Superintendencia
de Bancos, que pasa a denominarse Superintendencia de Bancos e
Instituciones Financieras, de una nueva organizaci�n jur�dica, que le
permita cumplir sus funciones en una forma m�s �gil y eficiente y que,
al mismo tiempo, se concilie con la creaci�n del Consejo Monetario y la nueva
estructura asignada al Banco Central.
La Junta de Gobierno de la Rep�blica de Chile ha acordado dictar el
siguiente

DECRETO LEY:

La Superintendencia de Bancos se denominar� en lo sucesivo

Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras y se regir� por
las siguientes disposiciones:

T�tulo I

DE LA SUPERINTENDENCIA DE BANCOS
E INSTITUCIONES FINANCIERAS

Art. 1. La Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras es una

instituci�n aut�noma, con personalidad jur�dica, de duraci�n indefinida, que se
regir� por la presente ley y se relacionar� con el Gobierno a trav�s del Ministerio
de Hacienda.
Su domicilio ser� la ciudad de Santiago, y no obstante su car�cter de
instituci�n de derecho p�blico, no se considerar� como integrante de la
Administraci�n Org�nica del Estado ni le ser�n aplicables las normas
generales o especiales dictadas o que se dicten para el sector p�blico y, en
consecuencia, tanto la Superintendencia como su personal se regir�n por las normas
del sector privado, sin perjuicio de lo que dispone el art�culo 5.

Art. 2. Corresponder� a la Superintendencia de Bancos e Instituciones

Financieras la fiscalizaci�n del Banco Central, del Banco del Estado,
de las empresas bancarias, cualquiera que sea su naturaleza, y de las
entidades financieras cuyo control no est� encomendado por la ley a
otra instituci�n.
La Superintendencia tendra la fiscalizaci�n de las empresas cuyo giro
consista en la emisi�n u operaci�n de tarjetas de cr�dito o de
cualquier otro sistema similar, siempre que dichos sistemas importen
que el emisor u operador contraiga habitualmente obligaciones de
dinero para con el p�blico o ciertos sectores o grupos espec�ficos de
�l.
Las personas que realicen tales actos en forma habitual y que
eludieren la fiscalizaci�n de la Superintendencia ser�n penadas en la
forma que contempla el art�culo 34 de la Ley General de Bancos.
La Superintendencia tendr� tambi�n a su cargo la fiscalizaci�n
exclusiva de las sociedades a que se refieren los n�meros 11 bis,
letra b), y 15 bis del art�culo 83 de la Ley General de Bancos,
incluso para los efectos del registro de los valores que emitan y
estar� facultada para dictar las normas generales a que deber�n
sujetarse en sus operaciones, seg�n el giro que realicen.
La Superintendencia ejercer� la fiscalizaci�n de los bancos o empresas que
los bancos chilenos establezcan en el extranjero, siempre que, de acuerdo al
art�culo 86 de la Ley sobre Sociedades An�nimas, dichos bancos o empresas tengan el
car�cter de filial del banco chileno. Para establecer las circunstancias que
determinen la calidad de filial, todos los bancos chilenos o sus filiales que
participen en una instituci�n se considerar�n como una sola entidad.
La fiscalizaci�n de los bancos o empresas a que se refiere el inciso
precedente se ejercer� en conformidad con los convenios que se hayan suscrito con
el organismo de supervisi�n del pa�s en que se instalen. Estos convenios podr�n
autorizar a las instituciones fiscalizadoras para compartir, en forma rec�proca,
informaci�n reservada de las empresas que funcionen en ambos pa�ses y se encuentren
ligadas por ser una controladora de la otra. Los convenios deber�n estipular que la
informaci�n reservada que se proporcione a los fiscalizadores extranjeros deber�
quedar sujeta a la misma reserva que establece la ley chilena. En ning�n caso, la
Superintendencia podr� proporcionar informaci�n sujeta a secreto seg�n el inciso
primero del art�culo 20 de la Ley General de Bancos.

Art. 3. Un funcionario con el t�tulo de Superintendente de Bancos e

Instituciones Financieras ser� el jefe superior de la Superintendencia.
El Superintendente ser� nombrado por el Presidente de la Rep�blica y tendr� el
car�cter de jefe de oficina para los efectos legales.
Afectar�n al Superintendente las prohibiciones e incompatibilidades
que afectan a los miembros del Comit� Ejecutivo del Banco Central y no
podr� solicitar cr�ditos de las entidades que fiscalice, salvo los que
pueda obtener como imponente del organismo de previsi�n a que se
encuentre acogido.

Art. 4. El Superintendente ser� subrogado, en caso de vacancia,

ausencia o incapacidad por el Intendente. Si hubiere varios Intendentes, la
subrogaci�n se har� en el orden de precedencia que se�ale el Superintendente.
Afectar�n a los Intendentes las prohibiciones, inhabilidades e
incompatibilidades que establece el art�culo anterior para el
Superintendente.

Art. 5. El personal de la Superintendencia ser� nombrado por el

Superintendente, el que designar�, por tanto, uno o m�s Intendentes y
los empleados, inspectores, agentes especiales y dem�s personas que, a
su juicio, le sea necesario ocupar y determinar� sus obligaciones o
deberes.
El Superintendente podr� celebrar contratos de prestaci�n de servicios
a honorarios para la ejecuci�n de labores espec�ficas. Estos
contratados no tendr�n, en caso alguno, la calidad jur�dica de
empleados ni de imponentes de la caja de previsi�n a que est� afecto
el personal.
El Superintendente gozar� de la m�s amplia libertad para el
nombramiento y remoci�n del personal, con entera independencia de toda
otra autoridad. Para estos efectos, y en especial para los de
terminaci�n del contrato de trabajo, todo el personal de la
Superintendencia es de la exclusiva confianza del Superintendente.
El Presidente de la Rep�blica, dentro del plazo de cuatro meses,
dictar� las dem�s normas laborales a que estar� afecto dicho personal.
En lo no previsto en el presente decreto ley o en el Estatuto del
Personal a que se refiere el inciso anterior, regir� el Estatuto
Administrativo como legislaci�n supletoria.

Art. 6. El personal de la Superintendencia no podr� solicitar

cr�ditos en las empresas bancarias y financieras sujetas a su
fiscalizaci�n ni adquirir bienes de tales empresas sin haber obtenido
previamente permiso escrito del Superintendente. Tampoco podr�
recibir, directa o indirectamente de esas empresas o de los jefes o
empleados de ellas, dinero u objetos de valor, en calidad de obsequio
o en cualquier otra forma.
El que infrinja las prohibiciones establecidas en este art�culo y las
dem�s personas que resulten implicadas quedar�n sujetos a las penas
que consulta la ley para el delito de cohecho.

Art. 7. Queda prohibido a todo empleado, delegado, agente o persona

que a cualquier t�tulo preste servicios en la Superintendencia,
revelar cualquier detalle de los informes que haya emitido, o dar a
personas extra�as a ella noticia alguna acerca de cualesquiera hechos,
negocios o situaciones de que hubiere tomado conocimiento en el
desempe�o de su cargo. En el caso de infringir esta prohibici�n,
incurrir� en la pena se�alada en los art�culos 246 y 247 del C�digo
Penal.

Art. 8. Los recursos para el funcionamiento de la Superintendencia

ser�n de cargo de las instituciones fiscalizadas.
La cuota que corresponda a cada instituci�n ser� de un sexto de uno
por mil semestral del t�rmino medio del activo de ella en el semestre
inmediatamente anterior, seg�n aparezca de los balances y estados de
situaci�n que esos organismos presenten.
Para los efectos del c�lculo de la cuota que deba enterar cada
instituci�n, no se considerar�n como parte de su activo los bienes y
partidas que deban excluirse en concepto del Superintendente.
La cuota deber� ser pagada dentro de los diez d�as siguientes al
requerimiento.

Art. 9. El Superintendente recaudar� los fondos con que las

instituciones sometidas a su fiscalizaci�n deben contribuir al
mantenimiento de la Superintendencia y los depositar� en el Banco del Estado. De
esa cuenta girar� para efectuar los gastos que demande el funcionamiento de la
Superintendencia.

Art. 10. El Superintendente tendr� la representaci�n legal, judicial y

extrajudicial de la Superintendencia y podr� ejecutar los actos y
celebrar los contratos que sean necesarios o convenientes para el
cumplimiento de sus fines y, dentro de tales facultades, efectuar
libremente la adquisici�n y enajenaci�n de bienes muebles.
No obstante, para la adquisici�n o enajenaci�n de bienes inmuebles, se
requerir� la aprobaci�n del Ministro de Hacienda.
El Superintendente podr� delegar algunas de sus facultades en los
Intendentes u otros funcionarios de la Superintendencia y para casos
especiales conferir poderes a terceros.
El Superintendente deber� denunciar y podr� querellarse por los hechos
delictuales de que tome conocimiento con motivo del ejercicio de su
funci�n fiscalizadora en alguna instituci�n sometida a su vigilancia.
Podr�, tambi�n, solicitar la intervenci�n del Consejo de Defensa del
Estado para el ejercicio y sostenimiento de las acciones penales y
civiles que procedan. En estos casos, no estar� obligado a rendir
cauci�n.

Art. 11. La Superintendencia estar� sometida a la fiscalizaci�n de la

Contralor�a General de la Rep�blica exclusivamente en lo que concierne
al examen de las cuentas de sus gastos.

T�tulo II

DE LA FISCALIZACION

Art. 12. Corresponder� al Superintendente velar porque las

instituciones fiscalizadas cumplan con las leyes, reglamentos,
estatutos y otras disposiciones que las rijan y ejercer la m�s amplia
fiscalizaci�n sobre todas sus operaciones y negocios.
La facultad de fiscalizar comprende tambi�n las de aplicar o
interpretar las leyes, reglamentos y dem�s normas que rigen a las
empresas vigiladas.
Para los efectos indicados, podr� examinar sin restricci�n alguna y
por los medios que estime del caso, todos los negocios, bienes,
libros, cuentas, archivos, documentos y correspondencia de dichas
instituciones y requerir de sus administradores y personal, todos los
antecedentes y explicaciones que juzgue necesarios para su informaci�n
acerca de su situaci�n, de sus recursos, de la forma en que se
administran sus negocios, de la actuaci�n de sus personeros, del grado
de seguridad y prudencia con que se hayan invertido sus fondos y, en
general, de cualquier otro punto que convenga esclarecer.
Dentro de sus facultades, el Superintendente podr� ordenar que se
rectifique o corrija el valor en que se encuentran contabilizadas las
inversiones de las instituciones fiscalizadas cuando establezca que
dicho valor no corresponde al real. De las resoluciones que se dicten
en virtud de este inciso podr� reclamarse dentro de diez d�as desde
que sean comunicadas, aplic�ndose en lo dem�s el procedimiento
establecido en el art�culo 21. Con todo, para los fines de la
aplicaci�n del sistema de la correcci�n monetaria de la Ley de
Impuesto a la Renta se estar� a las pautas de valorizaci�n indicadas
en el art�culo 41 de la mencionada ley; sin embargo, el Director del
Servicio de Impuestos Internos podr� establecer que se est� al valor
que haya determinado el Superintendente.
Podr�, asimismo, impartirles instrucciones y adoptar las medidas
tendientes a corregir las deficiencias que observare y, en general,
las que estime necesarias en resguardo de los depositantes u otros
acreedores y del inter�s p�blico.
El Superintendente podr� ejercitar las facultades que esta ley le
otorga desde que se inicie la organizaci�n de una instituci�n
fiscalizada hasta que termine su liquidaci�n.

Art. 13. Con el objeto indicado en el art�culo anterior, el Superintendente,

personalmente o por intermedio de sus inspectores o agentes especiales, visitar�
con la frecuencia que estime conveniente, las instituciones sometidas a su
fiscalizaci�n.
En las inspecciones que la Superintendencia realice, podr� integrar su
propio personal con el de la empresa visitada.

Art. 13 bis. No obstante lo dispuesto en el art�culo 7 y sin

perjuicio de las normas sobre secreto bancario contenidas en el
art�culo 20 de la Ley General de Bancos, la Superintendencia deber�
proporcionar informaciones sobre las entidades fiscalizadas al
Ministro de Hacienda y al Banco Central de Chile.
La Superintendencia dar� tambi�n a conocer al p�blico, a lo menos tres
veces al a�o, informaci�n sobre las colocaciones, inversiones y dem�s
activos de las instituciones fiscalizadas y su clasificaci�n y
evaluaci�n conforme a su grado de recuperabilidad, debiendo la
informaci�n comprender la de todas las entidades referidas. Podr�,
tambi�n, mediante instrucciones de car�cter general, imponer a dichas
empresas la obligaci�n de entregar al p�blico informaciones
permanentes u ocasionales sobre las mismas materias.
Con el objeto exclusivo de permitir una evaluaci�n habitual de las
instituciones financieras por firmas especializadas que demuestren un
inter�s leg�timo, la Superintendencia deber� darles a conocer la
n�mina de los deudores de los bancos, los saldos de sus obligaciones y
las garant�as que hayan constituido. Lo anterior s�lo proceder� cuando
la Superintendencia haya aprobado su inscripci�n en un registro
especial que abrir� para los efectos contemplados en este inciso y en
el inciso segundo del art�culo 20 de la Ley General de Bancos. La
Superintendencia mantendr� tambi�n una informaci�n permanente y
refundida sobre esta materia para el uso de las instituciones financieras
sometidas a su fiscalizaci�n. Las personas que obtengan esta informaci�n
no podr�n revelar su contenido a terceros y, si as� lo
hicieren, incurrir�n en la pena de reclusi�n menor en sus grados
m�nimo a medio.
Sin perjuicio de lo anterior, la Superintendencia deber� establecer
que los bancos mantengan una n�mina disponible al p�blico que contenga
informaci�n acerca de los deudores de cada uno de ellos que adeuden un
3% o m�s del capital pagado y reservas de la instituci�n prestamista,
seg�n las normas generales que dicte el Comit� Ejecutivo del Banco
Central de Chile.
En todo caso los bancos y sociedades financieras deber�n cumplir con
la obligaci�n que establece el art�culo 9 de la Ley No. 18.045,
sobre Mercado de Valores, sea que sus acciones est�n o no inscritas en
el Registro de Valores. En caso de incumplimiento de dicha obligaci�n,
podr� proporcionar la informaci�n la Superintendencia.

Art. 14. El Superintendente fijar� normas de car�cter general para la

presentaci�n de balances y otros estados financieros de las
instituciones fiscalizadas y la forma en que deber�n llevar su
contabilidad, debiendo velar porque la aplicaci�n de tales normas
permita reflejar la real situaci�n de la empresa.

Art. 15. El Superintendente podr� pedir a las instituciones sometidas

a su vigilancia cualquier informaci�n, documento o libro que, a su
juicio, sea necesario para fines de fiscalizaci�n o estad�stica.
Los bancos e instituciones financieras deber�n publicar sus estados de
situaci�n referidos al 31 de marzo, 30 de junio y 30 de septiembre de cada a�o, o
en cualquier otra fecha que lo exija, en casos especiales, la Superintendencia, en
uso de sus facultades generales, en un peri�dico de circulaci�n nacional. La
publicaci�n se efectuar� a m�s tardar el �ltimo d�a del mes siguiente a la fecha a
que se refiere el estado.
Conjuntamente con la publicaci�n de los estados de situaci�n a que se
refiere este art�culo, la Superintendencia podr� ordenar que ellas
publiquen los datos que, a su juicio, sean necesarios para la
informaci�n del p�blico. Las normas que se impartan sobre esta materia
deber�n ser de aplicaci�n general.
En las instituciones financieras fiscalizadas por la Superintendencia,
el Balance General deber� ser informado por una firma de auditores
externos. En las mismas instituciones no ser� necesario que se
designen inspectores de cuentas por los accionistas. Los auditores
har�n llegar copia de su informe con todos sus anexos a la
Superintendencia y la instituci�n financiera lo har� publicar junto
con el balance. La Superintendencia podr� imponer a las dem�s
instituciones fiscalizadas que sus balances sean informados por
auditores externos.
La Superintendencia podr� exigir, hasta dos veces en cualquier �poca
del a�o a una instituci�n fiscalizada, balances generales referidos a
determinadas fechas del a�o calendario los cuales, si as� lo dispone,
deber�n ser informados por los auditores externos que �sta designe.
Estos balances se confeccionar�n con sujeci�n a las normas generales
que se�ale el Superintendente, en especial respecto de las provisiones
o castigos que estime pertinentes y producir�n plenos efectos para la
aplicaci�n de las disposiciones que rigen a las instituciones
fiscalizadas.

Art. 15 A. La Superintendencia mantendr� permanentemente la clasificaci�n de

gesti�n y solvencia de los bancos e instituciones financieras, realizada conforme
al procedimiento se�alado en los art�culos siguientes.
Esta clasificaci�n deber� efectuarse peri�dicamente, y al menos una vez al
a�o, por resoluci�n fundada y se notificar� a cada banco dentro de los cinco d�as
siguientes a la fecha de su realizaci�n, sin perjuicio de las actualizaciones que
haga la Superintendencia cuando se acrediten cambios en las situaciones que
motivaron las calificaciones anteriores.

Art. 15 B. Los bancos se clasificar�n en una de las siguientes categor�as:

Categor�a I: Incluye a las instituciones que se encuentren clasificadas en
nivel A de solvencia y nivel A de gesti�n.
Categor�a II: Incluye a las instituciones que se encuentren clasificadas en
nivel A de solvencia y en nivel B de gesti�n, en nivel B de solvencia y en nivel A
de gesti�n, o en nivel B de solvencia y en nivel B de gesti�n.
Categor�a III: Incluye a las instituciones que se encuentren clasificadas en
nivel B de solvencia y por dos o m�s veces consecutivas en nivel B de gesti�n.
Asimismo, estar�n en esta categor�a los bancos que se encuentren clasificados en el
nivel A de solvencia y nivel C de gesti�n, o en nivel B de solvencia y nivel C de
gesti�n.
Categor�a IV: Incluye a las instituciones que se encuentren clasificadas en
nivel A o B de solvencia y por dos o m�s veces consecutivas en nivel C de gesti�n.
Categor�a V: Incluye a las instituciones que se encuentren clasificadas en
nivel C de solvencia cualquiera sea su nivel de gesti�n.

Art. 15 C. Para los efectos de lo se�alado en los art�culos anteriores, los bancos
se clasificar�n seg�n su solvencia en los siguientes niveles:
Nivel A: Incluye a las instituciones cuyo cuociente entre el patrimonio
efectivo a que se refiere el art�culo 81 de la Ley General de Bancos, deducidas las
p�rdidas acumuladas en el ejercicio y la suma de los activos ponderados por riesgo,
de acuerdo a lo se�alado en el art�culo 82, sea igual o superior al 10%.
Nivel B: Incluye a las instituciones cuyo cuociente entre el patrimonio
efectivo a que se refiere el art�culo 81 de la referida ley, deducidas las p�rdidas
acumuladas en el ejercicio y la suma de los activos ponderados por riesgo, de
acuerdo a lo se�alado en el art�culo 82, sea igual o superior al 8% e inferior al
10%.
Nivel C: Incluye a las instituciones cuyo cuociente entre el patrimonio
efectivo a que se refiere el art�culo 81, deducidas las p�rdidas acumuladas en el
ejercicio y la suma de los activos ponderados por riesgo, de acuerdo a lo se�alado
en el art�culo 82, sea inferior al 8%.

Art. 15 D. Para los efectos de lo se�alado en los art�culos anteriores, los bancos
se clasificar�n seg�n su gesti�n en los siguientes niveles:
Nivel A: Incluye a las instituciones no clasificadas en los niveles B y C
siguientes.
Nivel B: Incluye a las instituciones que reflejan ciertas debilidades en los
controles internos, sistemas de informaci�n para la toma de decisiones, seguimiento
oportuno de riesgos, clasificaci�n privada de riesgo y capacidad para enfrentar
escenarios de contingencia, las que ser�n corregidas por la propia instituci�n
durante el per�odo que preceda al de la pr�xima calificaci�n para evitar un
deterioro paulatino en la solidez de la instituci�n. Tambi�n se considerar�n las
sanciones aplicadas a la empresa, salvo las que se encuentren con reclamaci�n
pendiente.
Nivel C: Incluye a las instituciones que presentan deficiencias
significativas, en alguno de los factores se�alados en el Nivel anterior, cuya
correcci�n debe ser efectuada con la mayor prontitud para evitar un menoscabo
relevante en su estabilidad.
La Superintendencia, por normas de general aplicaci�n, establecer� las
condiciones y modalidades necesarias para la implementaci�n de esta calificaci�n.
Tales normas deber�n tratar en igual forma a las instituciones financieras ante
situaciones de caracter�sticas y naturaleza equivalentes.

Art. 16. El gerente de una instituci�n fiscalizada o la persona que

haga sus veces dar� cuenta al directorio o al cuerpo directivo
correspondiente en la pr�xima reuni�n que �ste celebre de toda comunicaci�n
recibida del Superintendente y de ello se dejar� testimonio en el acta de la
sesi�n.
En los casos en que el Superintendente lo pida, la comunicaci�n ser�
insertada �ntegramente en el acta.

Art. 17. El Superintendente podr� disponer que se cite a declarar bajo

juramento a cualquier persona que tenga conocimiento de alg�n hecho
que se requiera aclarar en alguna operaci�n de las instituciones
fiscalizadas o en relaci�n con la conducta de su personal. La
diligencia podr� encomendarse a un funcionario de la Superintendencia.
Las personas indicadas en el art�culo 361 del C�digo de Procedimiento
Civil no estar�n obligadas a comparecer y declarar�n por escrito.

Art. 18. Sin perjuicio de las facultades que esta ley le confiere la
Superintendencia tendr�, respecto de las instituciones fiscalizadas y
en lo que proceda, las que las leyes otorgan a la Superintendencia de
Valores y Seguros.
La Superintendencia tendr�, respecto de los auditores externos que
contraten las instituciones fiscalizadas, las mismas facultades que la
Ley Org�nica de la Superintendencia de Valores y Seguros y la Ley de
Sociedades An�nimas confieren sobre ellos a dicha instituci�n.

Art. 18 bis. La Superintendencia podr� dictar normas de car�cter general, fijando

requerimientos patrimoniales y provisiones, sobre tipo de operaciones, garant�as,
sujetos de cr�dito, l�mites globales y m�rgenes de diversificaci�n por pa�s para
las operaciones de cr�dito que realicen, desde Chile hacia el exterior, las
entidades sujetas a su fiscalizaci�n. La Superintendencia en uso de sus facultades
establecer� tambi�n la metodolog�a sobre provisiones por riesgo.
Sin perjuicio de sus atribuciones generales, la Superintendencia podr�
fiscalizar dichas operaciones con el fin de preservar la solvencia y estabilidad de
esas entidades.
Para adoptar o modificar tales normas, la Superintendencia deber� obtener un
informe previo favorable del Banco Central de Chile.

T�tulo III
 DE LAS SANCIONES

Art. 19. Las instituciones sometidas a la fiscalizaci�n de la

Superintendencia que incurrieren en alguna infracci�n a la ley que las
rige, a sus leyes org�nicas, a sus estatutos o a las �rdenes
legalmente impartidas por el Superintendente, que no tenga se�alada una sanci�n
especial, podr�n ser amonestadas censuradas o penadas con multa hasta por una
cantidad equivalente a 5.000 unidades de fomento. En el caso de tratarse de
infracciones reiteradas de la misma naturaleza podr� aplicarse una multa hasta de
cinco veces el monto m�ximo antes expresado.
Igualmente podr� amonestar, censurar o multar hasta por una cantidad
equivalente a 1.000 unidades de fomento a los directores, gerentes y
funcionarios en general que resulten responsables de las infracciones
cometidas. La multa se comunicar� al infractor y al gerente general de
la empresa.
Asimismo, el directorio deber� dar cuenta a la junta de accionistas
m�s pr�xima de las sanciones de que han sido objeto la sociedad o sus
funcionarios.

Art. 19 bis. Cuando una instituci�n financiera fiscalizada presente

inestabilidad financiera o administraci�n deficiente, el
Superintendente, por resoluci�n fundada, podr� imponerle total o
parcialmente y por el plazo m�ximo de seis meses renovable por una vez
por el mismo per�odo, una o m�s de las siguientes prohibiciones:
1) Otorgar nuevos cr�ditos a cualquiera persona natural o jur�dica
vinculada, directamente o a trav�s de terceros, a la propiedad o
gesti�n de la instituci�n;
2) Renovar por m�s de ciento ochenta d�as cualquier cr�dito;
3) Alzar o limitar las garant�as de los cr�ditos vigentes;
4) Adquirir o enajenar bienes corporales o incorporales que
correspondan a su activo fijo o a sus inversiones financieras;
5) Enajenar documentos de su cartera de colocaciones;
6) Otorgar cr�ditos sin garant�a;
7) Celebrar determinados actos, contratos o convenciones o renovar los
vigentes con las personas que se�ala el No. 1;
8) Otorgar nuevos pr�stamos o adquirir inversiones financieras,
siempre que el crecimiento de la suma de las colocaciones e
inversiones financieras, en relaci�n al mes inmediatamente anterior,
supere la variaci�n de la unidad de fomento en el mismo per�odo;
9) Otorgar nuevos poderes que habiliten para efectuar cualquiera de
los actos se�alados en los n�meros anteriores.
Se presumir�, en todo caso, que una empresa presenta inestabilidad
financiera o administraci�n deficiente cuando:
a) Se encuentre en cualquiera de las circunstancias descritas en los
art�culos 116 � 119, que hagan temer por su situaci�n financiera o
permitan estimar que presenta problemas de solvencia;
b) Tres o m�s estados financieros arrojen p�rdidas que en promedio
superen el 10% del capital pagado y reservas inicial durante el mismo
a�o calendario;
c) Haya recurrido al financiamiento de urgencia del Banco Central de
Chile en tres o m�s meses de un mismo a�o calendario;
d) Haya pagado tasas de inter�s al p�blico que superen en un 20% o m�s
los promedios que correspondan a las instituciones financieras de su
misma especie, en el curso de tres o m�s meses del mismo a�o
calendario;
e) Haya otorgado cr�ditos a personas relacionadas, directamente o a
trav�s de terceros, a la propiedad o gesti�n de la empresa en t�rminos
mas favorables en cuanto a plazo, tasas de inter�s o garant�as que los
concedidos a terceros en operaciones similares o cuando haya
concentrado cr�ditos a dichas personas relacionadas por m�s de una vez
su capital pagado y reservas;
f) Haya celebrado contratos de prestaci�n de servicios o adquisici�n o
enajenaci�n de activos de cualquiera naturaleza con personas
relacionadas, directamente o a trav�s de terceros, con su propiedad o
gesti�n, y que hayan sido objetados con un fundamento preciso por la
Superintendencia, en forma previa a su celebraci�n o con posterioridad
a ella;
g) Los auditores externos de la empresa se�alen reservas acerca de la
administraci�n o de la estabilidad de la entidad como empresa en
marcha.
h) Se haya incumplido gravemente el plan a que se refiere el art�culo 28 de
la Ley General de Bancos.
Sin perjuicio de lo dispuesto en el art�culo 20, los directores,
gerentes, administradores o apoderados que, sin autorizaci�n escrita
del Superintendente, acuerden, ejecuten o hagan ejecutar cualquiera de
los actos prohibidos en virtud de este art�culo, ser�n sancionados con
presidio menor en sus grados medio a m�ximo.
Durante el lapso a que se refiere este art�culo, la revocaci�n o
renuncia de los directores de la instituci�n o la renuncia o t�rmino
de contrato de sus gerentes, administradores o apoderados no
producir�n efecto alguno, si tales actos no han sido autorizados por
el Superintendente.
Si durante ese mismo per�odo se convocara a junta de accionistas para
aumentar el capital de la instituci�n, fusionarla o vender sus
activos, el Superintendente podr� modificar el plazo de convocatoria y
el n�mero de avisos que deben publicarse con este mismo objeto.

Art. 20. Los directores, administradores, gerentes, apoderados o

empleados de una instituci�n fiscalizada que aprueben o ejecuten
operaciones no autorizadas por la ley, por los estatutos o por las
normas impartidas por la Superintendencia, responder�n con sus bienes
de las p�rdidas que dichas operaciones irroguen a la empresa.

Art. 21. Todas las multas que las leyes establecen y que corresponda
aplicar a la Superintendencia ser�n impuestas administrativamente por
el Superintendente al infractor y deber�n ser pagadas dentro del plazo
de diez d�as contados desde que se comunique la resoluci�n respectiva.
El afectado podr� reclamar ante la Corte de Apelaciones
correspondiente al domicilio de la empresa, salvo que ella tenga
oficina en Santiago, caso en el cual ser� competente la Corte de
Apelaciones de Santiago. El reclamo deber� formularse dentro del plazo de diez d�as
contados desde el entero de la multa, siempre que dicho entero se haya
efectuado dentro de plazo. La Corte dar� traslado por seis d�as al
Superintendente y evacuado dicho tr�mite o acusada la correspondiente rebeld�a, la
Corte dictar� sentencia en el t�rmino de treinta d�as, sin ulterior recurso.
Tambi�n podr�n reclamarse, con sujeci�n al mismo procedimiento, las
resoluciones de la Superintendencia que impongan las prohibiciones o
limitaciones contenidas en el art�culo 19 bis que designen inspector
delegado o administrador provisional o renueven esas designaciones
revoquen la autorizaci�n de existencia o resuelvan la liquidaci�n
forzosa. En estos casos, la reclamaci�n deber� interponerse dentro de
los diez d�as siguientes a la fecha de comunicaci�n de la resoluci�n y
deber� ser suscrita por la mayor�a de los directores de la empresa
afectada, aun cuando sus funciones hayan quedado suspendidas o
terminadas por efecto de la resoluci�n reclamada. Por la interposici�n
del reclamo no se suspender�n los efectos de la resoluci�n ni podr� la
Corte decretar medida alguna con ese objeto mientras se encuentre
pendiente la reclamaci�n.

Art. 21 bis. Las multas que aplique la Superintendencia prescribir�n

en el plazo de tres a�os contado desde la fecha en que hubiere
terminado de cometerse el hecho o de ocurrir la omisi�n sancionada.
Este plazo ser� de seis a�os si se hubiere actuado con dolo y �ste se
presumir� cuando se hayan hecho declaraciones falsas a la
Superintendencia relacionadas con los hechos cometidos.
Los referidos plazos de prescripci�n se suspender�n desde el momento
en que la Superintendencia inicie la investigaci�n de la que derive la
aplicaci�n de la multa respectiva.

Art. 22. El producto de las multas que se apliquen a las instituciones

fiscalizadas por la Superintendencia ser� de beneficio fiscal. El
Superintendente enterar� peri�dicamente en la Tesorer�a Fiscal las
multas no reclamadas y aquellas en que el afectado haya perdido su
reclamaci�n por sentencia ejecutoriada. Mientras est� pendiente el
reclamo, las cantidades recaudadas por multas se mantendr�n en una
cuenta especial en el Banco del Estado, de la que el Superintendente
girar� para efectuar la devoluci�n correspondiente en caso de acogerse
alg�n reclamo por sentencia firme.

Art. 23. Si una instituci�n financiera fiscalizada hubiere incurrido en

infracciones o multas reiteradas, se mostrare rebelde para cumplir las �rdenes
legalmente impartidas por el Superintendente o hubiere ocurrido en ella
cualquier hecho grave que haga temer por su estabilidad econ�mica, el
Superintendente podr� designarle un inspector delegado a quien le conferir�
las atribuciones que se�ale al efecto y, especialmente, le delegar� la de suspender
cualquier acuerdo del directorio o de los apoderados de la instituci�n.
En los mismos eventos, podr� el Superintendente, previo acuerdo del
Comit� Ejecutivo del Banco Central de Chile, haya designado o no al inspector
delegado, nombrar un administrador provisional de la instituci�n, el que
tendr� todas las facultades del giro ordinario que la ley y los estatutos se�alan
al directorio o a quien haga sus veces y al gerente.
La designaci�n de inspector delegado o de administrador provisional no
podr� tener una duraci�n superior a un a�o. La designaci�n de inspector
delegado podr� renovarse s�lo por otro a�o y la de administrador
provisional cuantas veces el Superintendente lo estime necesario. Las
resoluciones que se dicten con tal objeto ser�n fundadas y las
renovaciones de la designaci�n de administrador provisional deber�n contar
con el acuerdo previo del Comit� Ejecutivo
del Banco Central de Chile.
El administrador provisional tendr� los deberes y estar� sujeto a las
responsabilidades de los directores de sociedades an�nimas.
Por resoluci�n fundada en situaciones originadas con anterioridad a la
designaci�n del administrador provisional y s�lo dentro del primer a�o
de esta administraci�n, el Superintendente podr� suspender la
aplicaci�n de los m�rgenes previstos en la Ley General de Bancos a la
instituci�n financiera que fue objeto de dicha medida o a aquellas que
le hayan concedido cr�ditos. En ning�n caso podr� suspender la
obligaci�n que establece el art�culo 80 bis de la Ley General de
Bancos.

Art. 23 bis. En los casos en que la Superintendencia haya designado

administrador provisional o liquidador a una instituci�n fiscalizada,
podr� contratar profesionales encargados de entablar las acciones
judiciales destinadas a perseguir la responsabilidad penal-civil de los
administradores, ejecutivos y dem�s personas que, a cualquier t�tulo,
hayan actuado en la empresa respectiva. Asimismo, podr� contratar
profesionales para defender de acusaciones a las personas que participen o hayan
participado en la administraci�n provisional o en la liquidaci�n de la empresa.

T�tulo IV

DISPOSICIONES VARIAS

Art. 24. El Banco Central de Chile podr� informar, a solicitud de la

Superintendencia, acerca de los efectos que la autorizaci�n de nuevos bancos pueda
producir para la estabilidad del sistema financiero o el adecuado cumplimiento de
las obligaciones contenidas en su Ley Org�nica.

Art. 25. Derogado.

Art. 26. Derogado.

Art. 27. Derogado.

ARTICULOS TRANSITORIOS

Art. 1 transitorio. Derogado.

Art. 2 transitorio. Derogado.

Reg�strese en la Contralor�a General de la Rep�blica y

publ�quese.- AUGUSTO PINOCHET UGARTE, General de Ej�rcito, Presidente de
la Rep�blica.- JOSE T. MERINO CASTRO, Almirante, Comandante en Jefe de
la Armada.- GUSTAVO LEIGH GUZMAN, General del Aire, Comandante en Jefe
de la Fuerza A�rea.- CESAR MENDOZA DURAN, General, Director General de
Carabineros.- Jorge Cauas Lama, Ministro de Hacienda.