σ 2 0 L 0
0 σ2 L 0
E (uu ′) = = σ 2I
M M O M
0 0 L σ 2
σ 2 ρ12 L ρ1T
ρ σ2 L ρ 2 2T
E (uu ′) = 21 = σ 2Ω
M M O M
ρT 1 ρT 2 L σ 2
2
2. Los contrastes de hipótesis dejan de ser válidos puesto que se utiliza una
estimación de var(βˆ ) = σ 2 ( X ′X ) −1 que no es correcta (subestima las verdaderas
varianzas-covarianzas de los estimadores).
Como una primera aproximación puede analizarse el gráfico de los residuos mínimo-
cuadráticos en función del tiempo. Si los residuos no están correlacionados no
presentarán ningún comportamiento sistemático.
Sin embargo, los residuos del modelo de consumo de Brown (Uriel (1997), pág. 142),
que incluye el consumo desfasado, no parece presentar un comportamiento sistemático
sino que parecen distribuirse de forma aleatoria.
3
Constraste de Durbin-Watson:
H0 : ρ = 0
T
2
∑ (uˆt − uˆ t −1 )
d = t =2
T
2
∑ uˆ t
t =1
Puede demostrarse que d ≅ 2(1 − ρˆ ) . Por lo tanto, como ρ̂ está acotado entre -1 y +1, el
estadístico de DW estará acotado entre 0 y 4. El estadístico d, si la H0 es cierta, estará en
torno a 2. No obstante, la distribución del estadístico depende de T, de la matriz de
datos X y del número de regresores. Para k y T fijos, la distribución del estadístico
depende de los valores de X. Por tanto, no hay un valor crítico único que nos lleve a
aceptar o rechazar la hipótesis nula. Sin embargo, DW encontraron un límite inferior
(dL) y un límite superior (dU), que ya no dependen de la matriz de datos X, tales que si
el valor del estadístico d cae fuera de esos límites puede tomarse una decisión acerca se
si rechazar o no la H0.
4
Reglas de aplicación del contraste de DW:
Contraste de Wallis:
u t = ρ 4 ut − 4 + ε t ρ4 < 1 ε t → N (0, σ ε2 )
H 0 : ρ4 = 0
T
2
∑ (uˆt − uˆt − 4 )
d w = t =5
T
2
∑ uˆt
t =1
5
Este estadístico es análogo al estadístico de DW y fue tabulado por Wallis.
Contraste h de Durbin:
Yt = β1 + β 2 X t + β 3Yt −1 + u t
H0 : ρ = 0
T
h = ρˆ
1 − T vâr( β j )
Ejemplos:
(Examen 6/2/2007)
6
(Examen 4/7/2006)
∧
ln V t = −0, 39+ 0, 31ln Rt − 0 , 67 ln Pt + 0 , 70 ln Vt −1 ;
(0,15) (0,05) (0,02) (0,04)
R 2 = 0,99; DW = 0, 52
Solución
a) u t = ρu t −1 + ε t
H0 : ρ = 0
H1 : ρ ≠ 0
T 35
h = ρˆ = 0,74 = 4,50
1 − T var̂( β i ) 1 − 35 * (0,04) 2
DW 0,52
ρˆ = 1 − = 1− = 0,74
2 2
( 0,025
Intervalo de predicción: 5,023 ± t 31 )
0,45 = (5,023 ± 2,042 * 0,45) = (4,104 5,942)