INDICE

1. ORIGEN Y NATURALEZA
2. CONCEPTO
3. RASGOS PRINCIPALES
2.1CARACTERISTICAS
2.2 ¿QUIEN ES EL AFILIADO?
2.3 PROCEDIMIENTO DE LA AFILIACION
2.4 BENEFICIOS
4. MODALIDADES DE PENSIONES
3.1. PENSION ANTICIPADA
3.2. PENSION POR INVALIDES
3.3. PENSION DE SOBREVIVENCIA
5. PENSION MINIMA Y MODALIDADES DE PAGO
5.1 PENSION MINIMA EN EL SPP
5.2 MODALIDADES DE PAGO DE PENSION
6. LA DESAFILIACION DEL SISTEMA PRIVADO
6.1 REGULACION DE LA DESAFILIACION : CONFLICTO ENTRE EL
TRIBUNAL CONSTITUCIONAL Y EL PODER EJECUTIVO
5.1.1. PRIMERA SENTENCIA EXPEDIENTE 01776-2004-AA/ TC
5.1.2 SEGUNDA SENTENCIA EXPEDIENTE 07281-2006-PA/TC
7. REFORMA DEL SISTEMA PRIVADO
7.1 ASPECTOS POSITIVOS DE LA REFORMA
7.1.1 LA AFILIACION OBLIGATORIA DE LOS TRABAJADORES
INDEPENDIENTES
7.1.2 LA RESTRUCTURACION DEL SISTEMA DE PENSIONES DE
LAS MYPES
7.1.3 EL NOMBRAMIENTO DE DIRECTORES INDEPENDIENTES
EN LAS AFP
7.1.4 CULTURA PROVISIONAL : LA CREACION DEL COPAC Y EL
FESIP
8. DIFERENCIAS ENTRE SISTEMA NACIONAL DE PENSIONES Y
SISTEMA PRIVADO DE PENSIONES
9. CONCLUCIONES
10. BIBLIOGRAFIA
SISTEMA PRIVADO DE PENSIONES
ORIGEN Y NATURALEZA:

ORIGEN.-
En la edad antigua, el apoyo grupal, el acceso directo a los frutos de la
naturaleza y una menor exposición del individuo a situaciones riesgosas en la
realización del trabajo que se limitaba a la manutención personal y familiar eran
elementos que hacían innecesaria la existencia de una previsión social formal.

La solución a los estados de necesidad pasaba por el esfuerzo individual o el

ahorro privado, pues cada persona de acuerdo a sus necesidades y
posibilidades se procuraba los recursos para atender los problemas que se
presentaban a lo largo de su vida.

Como se aprecia, esta era una medida voluntaria y carente de un respaldo

organizativo, dificultada por la necesidad del individuo de atender las urgencias
diarias con aquellos recursos y vienes recolectados con la intención inicial que
le dé necesidades, era común que resultase insuficiente para afrontar
contingencias onerosas o prolongadas, como las graves enfermedades, la
vejez o el desempleo.
Por el otro, la sociedad industrializada trae consigo situaciones de mayor
exposición riesgosa.

La futura mecanización de las tareas y labores será una fuente importante de

accidentes que afectaran a los trabajadores.

La caridad privada recién adquiere relevancia, como una etapa evolutiva de la

seguridad social, cuando empieza a organizarse, sea mediante instituciones
preexistentes como la iglesia o a través de grupos de personas de espíritu
altruista unidas para el efecto, que formaban fondos privados de ayuda para los
necesitados. Por muchos años fue el principal mecanismo de ayuda a los
indigentes.

Desde el siglo XXI hasta la actualidad subsiste como una de funciones

primordiales de la mayoría de organizaciones religiosas.
Durante la edad media se va desarrollando una figura de protección organizada
denominada mutualismo, por la cual personas vinculadas por lazos comunes
de oficio, religión o nacionalidad, se unen para socorrerse de manera conjunta.

Sus antecedentes podemos encontrarlos en la Europa Antigua, en las hetairias

griegas, las collegias romanas y las cofradías españolas.

En un inicio, juntaban sus aportes solo para apoyarse ante un dañoso

especifico, par en una etapa más avanzada, formaron fondos comunes a los
cuales aportaban con una periodicidad fija, siendo administrados de forma
rotativa por sus miembros. Con dichos recursos se atendían las necesidades
que a lo largo del tiempo se fueran dando en detrimento de sus integrantes. N
esta segunda etapa podemos ver, por ejemplo, a las Friendly Societies de la
Inglaterra de finales del siglo XVIII.

NATURALEZA.-

El incremento de los accidentes de trabajo, así como el surgimiento de las

enfermedades laborables, aunado a la formación del pensamiento socialista en
Europa, dio origen a una serie de reclamos que promulgan una mayor
protección para los trabajadores.

En dicho escenario, nació en Prusia – Antigua Alemania la idea de una

estructura estatal organizada para la atención de las contingencias de los
trabajadores y sus dependiente, con base en el aporte obligatorio y tripartió de
os empleadores, el Estado y los trabajadores a un fondo común, administrado
estatalmente, del cual se atenderían las contingencias laborales. A este
sistema se le denomino “Seguro Social”.

Este régimen contributivo, que solamente protegía al trabajador que aportaba,

fue creado en 1883 por el canciller otto von Bismarck por insistencia del Rey
Guillermo I, al ser aprobada la Ley del Seguro Obligatorio por Enfermedad,
complementada liego por la Ley de Accidentes de Trabajo (1884) y La Ley del
Seguro por Invalidez (1889).

En tal sentido, la protección de todos frente a las necesidades promovería el

desarrollo personal y con ello el bienestar social. Asociaba su idea a la
redistribución de la renta, como un mecanismo solidario que permita el
financiamiento de los gastos que implican estos sistemas, los cuales no pueden
ser afrontados por los destinatarios de sus beneficios; por tanto, corresponderá
al Estado y a la sociedad en conjunto asumir dicha inversión.

1.2.- BREVE DESCRIPCIÓN DEL SISTEMA

El 6 de diciembre 1992, el gobierno promulgó el Decreto Ley No. 25897 que
crea el Sistema Privado de Pensiones (SPP) como alternativa a los regímenes
de previsionales administrados por el Estado. El SPP, a diferencia del Sistema
Público de Pensiones, es un régimen de capitalización individual, donde los
aportes que realiza el trabajador se depositan en su cuenta personal,
denominada Cuenta Individual de Capitalización (CIC), la misma que se
incrementa mes a mes con los nuevos aportes y la rentabilidad generada por
las inversiones del fondo acumulado. En una coyuntura de inminente quiebra
de los sistemas de pensiones administrados por el Estado, con la creación del
SPP se buscó establecer un modelo previsional autofinanciado que asegure el
bienestar de los trabajadores y sus familias, cuando éstos alcanzaran la edad
de jubilación o en la eventualidad de un siniestro como la invalidez o el
fallecimiento. En el SPP, la incorporación de un trabajador es voluntaria, es
decir que cada afiliado elige libremente la Administradora de Fondos de
Pensiones (AFP) que maneje sus aportes. Para ello, se suscribe el Contrato de
Afiliación, el mismo que entra en vigencia con el otorgamiento del Código Único
de Identificación del SPP (CUSPP). A través de dicho contrato, el afiliado
encarga a la AFP la administración de su Fondo de Pensiones y obtiene el
derecho de recibir las prestaciones comprendidas en este sistema.

Las Prestaciones
Las prestaciones que otorga el SPP, al igual que el SNP, se orientan a la
cobertura de los riesgos de: (i) vejez, a través de pensiones de jubilación, (ii)
invalidez, a través de pensiones de invalidez y, (iii) muerte, mediante pensiones
de sobrevivencia y pagos por gastos de sepelio
Para quien suscribe, a pensión es independientemente de la contingencia que
la origine (enfermedad, accidente, vejez, muerte, etc.) una suma dineraria
generalmente vitalicia, que sustituirá los ingresos percibidos por una persona
cuando se presente un estado de necesidad, permanente o transitoria,
permitiéndole cubrir sus necesidades básicas y se otorgara siempre que esta
cumpla todos los requisitos previstos legalmente.

El derecho de acceso a una pensión.

El derecho a no ser privado arbitrariamente de la pensión.
El derecho a una pensión mínima vital.
 1. COMCEPTO
El Sistema Privado de Pensiones, está conformado por las Administradoras de
Fondos de Pensiones (AFP), empresas que administran Fondos de Pensiones
bajo la modalidad de Cuentas Personales y otorgan a sus afiliados
pensiones de Jubilación, Invalidez, Sobrevivencia y Gastos de Sepelio.

Las AFP forman parte del Sistema Privado de Pensiones (SPP), el cual es
supervisado y fiscalizado día a día por la Superintendencia de Banca, Seguros y
AFP (SBS).

El Sistema Privado de Pensiones (SPP) es un régimen de capitalización

individual que ofrece pensiones de jubilación, invalidez y sobrevivencia, así como
reembolso de gastos de sepelio. El trabajador es dueño de una cuenta personal
en la que acumula sus aportaciones. El total de los aportes que acumula en su
cuenta, más la rentabilidad que le generan, sirve para obtener una pensión de
jubilación al final de su vida laboral. No existe un requisito de años de aporte o
cantidad mínima de aportaciones para jubilarse, ni un límite máximo en el monto
de las pensiones que puede recibir.

Además de los Aportes Obligatorios, el trabajador puede realizar Aportes

Voluntarios con la finalidad de incrementar su Fondo y mejorar así su Pensión
de Jubilación en el futuro. En el SPP la administración está a cargo de las
Administradoras de Fondos de Pensiones (AFP), que son empresas privadas, y
la supervisión está a cargo de la Superintendencia de Banca Seguros y AFP
(SBS). El trabajador puede cambiar de AFP las veces que desee, pero su Fondo
siempre será suyo.

2. RASGOS PRINCIPALES

2.1. CARACTERÍSTICAS
 Capitalización Individual: El afiliado, a lo largo de su vida laboral aporta los
recursos que servirán directamente para el pago de su pensión, los cuales
siempre permanecen en una cuenta personal de cada trabajador.

 Libertad de elección: El afiliado es libre de escoger si desea afiliarse al SPP,

escoger la AFP que administre sus fondos, escoger el tipo de fondo, traspasar
su fondo de pensiones de una AFP a otra, así como elegir la forma de percibir
las prestaciones.

 Transparencia: El afiliado recibe por diversos canales información permanente

acerca de la cuantía y destino de sus aportes, así como del rendimiento que
obtienen, tanto de parte de la administradora como del Estado, a través de la
Superintendencia.
 Competencia: La búsqueda de mejores estándares de atención por parte de
las AFP, les permite mejorar la calidad del servicio ofrecido a sus afiliados
alcanzar un adecuado nivel de rentabilidad por las inversiones de los ahorros
de los trabajadores afiliados a su cargo.

 Fiscalización: El sistema cuenta con una entidad supervisora que es la

Superintendencia de Banca, Seguros y AFP que supervisa su correcto
funcionamiento.

2.2. COMO AFILIARSE AL SISTEMA PRIVADO DE PENSIONES

2.2.1. ¿Quiénes pueden afiliarse?

Pueden afiliarse al SPP todos los trabajadores, cualquiera sea la modalidad de
trabajo que realicen, es decir, sean trabajadores dependientes o independientes.
2.2.2. Procedimiento para la afiliación
Cuando una persona ingresa por primera vez al mercado laboral como
dependiente, su empleador le hará entrega de un Boletín Informativo y le
requerirá le informe el régimen pensionario al que desea ser incorporado
mediante la suscripción del “Formato de Elección del Sistema Pensionario”. El
trabajador tendrá un plazo de diez (10) días calendario, contados a partir de la
recepción del Boletín Informativo, para entregar el referido formato de elección,
teniendo diez (10) días adicionales para ratificar o cambiar su decisión. El plazo
máximo de elección es la fecha en que percibe su remuneración asegurable y
en caso no hubiese elegido un sistema pensionario, su incorporación es
automática al SPP
Para el caso de los independientes y los potestativos, deberán acercarse a la
AFP y adjuntar a los contratos de afiliación un ejemplar del Boletín Informativo
de que trata la Ley 28991 y/o una cartilla con las principales características que
presenta el SPP. Dicho documento deberá contener nombre y firma del afiliado
en señal de conocimiento y conformidad de su incorporación al SPP.
Para que el trabajador se encuentre afiliado al SPP, debe suscribir el
“Documento de Registro del SPP” constituye el contrato de afiliación electrónica
de un trabajador con una AFP, cuyo contenido mínimo es dispuesto por la
Superintendencia y en el que se incorporan las cláusulas generales de
contratación. Todos los derechos y obligaciones correspondientes a su
incorporación al SPP rigen desde el otorgamiento, por parte de la
Superintendencia, del “Código Único de Identificación SPP”, el cual se
mantendrá durante la vida del trabajador. El trabajador que se incorpora al SPP
es afiliado a la AFP que ofrezca la menor comisión por administración de su
fondo.
 3. BENEFICIOS
 Brinda una cuenta personal llamada Cuenta Individual de Capitalización a
donde ingresan tus cotizaciones y se van acumulando cada mes,
incrementándose con la rentabilidad que producen.
 Puedes realizar aportes voluntarios a tu cuenta, sin límite.
 Tienes seguro de invalidez, sobrevivencia y gastos de sepelio.
 Seguirás recibiendo la atención de ESSALUD aportando el 4% de tu pensión.
 Tu pensión será calculada en base a tu Fondo.
 Tienes distintas modalidades de pensión para elegir.
 Puedes recibir tu pensión en soles o en dólares.
 Te puedes jubilar antes de los 65 años si cumples con los requisitos de la Ley
N° 29426.
 Hay un Bono de Reconocimiento que otorga la ONP a los afiliados que
aportaron al SNP antes de incorporarse a una AFP.

MODALIDADES DE PENSION
PENSION ANTICIPADA
De acuerdo al artículo 41 de la ley SPP, tienen derecho a percibir una pensión
de jubilación los afiliados cuando cumplan 65 años de edad, lo que no impide
que soliciten su derecho con posterioridad a esa fecha .
Esta regla general tuvo desde inicios de su sistema, excepción que permitía el
acceso a una pension anticipada cuando el afiliado así lo disponía, siempre que
tuviera en su CIC los fondos suficientes para obtener una pension de jubilación
cuyo monto sea igual o superior al 50%del promedio de las remuneraciones
percibidas y rentas declaradas en los últimos 120 meses, debidamente
actualizadas. La ley Nº29903 ha modificado el artículo 42 que prevé esta
excepción, reduciendo dicho porcentaje a un 40%.
PENSION DE INVALIDEZ
La pensión de invalidez es otorgada cuando el trabajador presenta una
incapacidad física o mental que le impide ganar más de la tercera parte de la
remuneración que percibiría otro trabajador de la misma categoría, en un trabajo
igual. Alternativamente, califica aquél que haya gozado de subsidio de
enfermedad durante el tiempo máximo permitido y continuara en estado de
invalidez.
De acuerdo a la magnitud del menoscabo, puede ser parcial o total y según el
nivel de recuperabilidad, temporal o permanente .
a) Invalidez parcial, cuando el menoscabo en la capacidad para para trabajar
es igual o mayor al 50% pero inferior a los dos tercios.
b) Invalidez total, cuando el menoscabo en la capacidad para trabajar es
igual o mayor a dos tercios (66.66%).
 c) Invalidez temporal, cuando el diagnostico medico considera que es
susceptible de recuperación en el tiempo.
d) Invalidez permanente, cuando el diagnostico medico considera que es
susceptible de recuperación.
La pension por invalidez tiene tres fuentes de financiamiento: El saldo acumulado
por el afiliado en su CIC , el BdR , si lo hubiera , y , el aporte adicional financiado
por la empresa de seguros , en el supuesto que el asegurado cuente con
cobertura.
Tendrá derecho a la cobertura del seguro el afiliado que haya realizado cuatro
meses de aportaciones mensuales dentro de los ocho meses anteriores a la
fecha de ocurrencia del siniestro (FOS). No es necesario que los pagos sean
consecutivos o que correspondan a los meses más antiguos.
PENSION DE SOBREVIVENCIA
La pension de sobrevivencia es la pension es la prestación otorgada a
determinados derechohabientes o dependientes del afiliado o pensionista que
fallece , en tanto cumplan los requisitos previstos por la ley. Constituye un
sustituto ingreso que percibía o hubiera percibido el causante.
Las modalidades de pension de sobrevivencia reconocidas son las siguientes:
 Pension de viudez.
 Pension de orfandad.
 Pension de ascendientes.
El derecho a una pension de sobrevivencia no se adquiere por el solo hecho de
tener un nexo filial o sanguíneo con el causante sino que es indispensable
cumplir con los requisitos previstos por la norma previsional . No estamos ante
un beneficio del derecho sucesorio .
En su texto legal original del SPP y sus normas reglamentarias preveían que el
derecho a pension de sobrevivencia solo seria otorgado al cónyuge o concubino
, hijos menores de 18 años , hijos mayores de 18 años incapacitados de manera
total y permanente para el trabajo , según dictamen del comité medico
competente , y al padre y/o madre del afiliado o pensionista fallecido.
PENSION MINIMA Y MODALIDADES DE PAGO
Pension minima en el SPP .
El SPP carece de una solidaridad intrínseca , pues no existe mecanismos
asumidos por sus afiliados y/o las AFP que reconozcan o asuman el pago de
beneficios para aquellos que no cuentan los fondos suficientes en sus CIC para
acceder a una pension . Todos los gastos adicionales que genera el sistema
privado fueron asumidos por el Estado atraves de bonos regulares y
complementarios que son pagados con cargo al Tesoro Publico .
MODALIDADES DE PAGO DE PENSION
Los pensionistas del SPP pueden elegir entre cinco modalidades para el pago
de sus prestaciones las cuales tienen las siguientes características :
a) Retiro programado , es la modalidad administrada por una AFP , mediante
el cual el afiliado , manteniendo la propiedad sobre los fondos de su CIC
, efectua retiros mensuales contra el saldo de dicha cuenta hasta que se
extinga , en función a su expectativa de vida y a la de su grupo familiar .
b) Retiro vitalicia personal o familiar , es la modalidad por el cual el afiliado
contrata con una empresa de seguros una renta que se otorgara hasta el
fallecimiento del ultimo de sus beneficiarios con derecho a pension de
sobrevivencia . Para dicho efecto , el afiliado traslada el saldo de su CIC
a dicha empresa. Es irrevocable.
c) Renta temporal con renta vitalicia diferida , es la modalidad por la cual el
afiliado mantiene en su CIC una parte del capital para que la AFP le pague
una pension por un numero de años determinado (renta temporal) y utiliza
la otra parte para contratar una renta vitalicia con una empresa de seguros
.
d) Renta mixta , es la modalidad por el cual el afiliado con una parte del saldo
de su CIC , contrata el pago de una renta mensual , a cargo de una
empresa de seguros , bajo la modalidad de renta vitalicia familiar en
dólares Americanos , en tanto que con el fondo que permanezca en la CIC
se otorgara una pension bajo la modalidad de retiro programado.
e) Renta vitalicia bimoneda , es aquella modalidad por el cual el afiliado
contrata , dos rentas vitalicias de manera simultanea : una en moneda
nacional y la otra en dólares americanos , ambas otorgadas por la misma
empresa de seguros .
En este caso , la pension total corresponderá a la suma a los montos percibidos
por cada una de las monedas .

Estos tres elementos constituyen el “núcleo duro” del derecho fundamental a la

presión, por tanto el legislador no podrá emitir norma alguna que limite su
correcto ejercicio.

Pestieau reconoce que las reformas pensionarias con cierto grado de

capitalización son indispensables, aunque representen una más grande toma
de riesgos y un costo para algunos, por tanto, al no existir unanimidad de la
sociedad (personas con ingresos bajos, medios y altos), debería formar parte
del pilar complementario, pues algunos no quieren que esté presente la menor
incertidumbre bursátil vinculada a la garantía de una pensión decente,
independiente de los riesgos financieros.
LA DESAFILIACIÓN DEL SISTEMA PRIVADO DE PENSIONES: UNA
FORZADA COMPATIBILIDAD LEGAL Y JURISPRUDENCIAL
ANTECEDENTES DEL PROBLEMA: A finales de los noventa se empiezan los
primeros movimientos sociales con la finalidad de obtener un reconocimiento
legal expreso que habilite la libre desafiliación del SPP para retomar SNP, que
son respaldados por algunas grupos políticos, quienes presentan los primeros
proyectos de ley ante el Congreso de la República, la mayoría de ellos con
enfoques populistas y sin el debido sustento técnico – jurídico.
Para calmar estos reclamos sociales, se empiezan a otorgar en el SPP
beneficios que sean similares a los del SNP. Como la jubilación anticipada para
los trabajadores que realizan actividades riesgosas, en el 2000 (ley N° 27252),
o la esperada reglamentación de una pensión mínima, en el 2002 (ley N°
27617), sin embargo, dichas medidas, que de por sí eran restrictivas, pues no
alcanzaban a todos los afiliados del SPP, al estar sujetas a una diversidad de
requisitos formales, resultaron insuficientes.
En este escenario, el gobierno que asumió la presidencia en el 2006, en
cumplimiento de una de sus propuestas electorales, presento ante el congreso
de la República el Proyecto N° 026/2006-PE, que proponía el acceso a la
desafiliación del SPP, previa calificación por una comisión evaluadora
multisectorial, que contaría incluso con la participación de un representante de
los afiliados de las AFP y un representante de sus pensionistas.
LA REGULACION DE LA DESAFILIACION: CONFLCITO ENTRE EL
TRIBUNAL CONSTITUCIONAL Y EL PODER EJECUTIVO
La desafiliación es un beneficio que corresponde solamente a aquellos afiliados
del SPP que antes de su incorporación al régimen privado aportaron y fueron
parte del SNP, pues el objeto de este reclamo es obtener el retorno al régimen
estatal al que pertenecían de forma previa. No aplica para quienes desde un
inicio optaron directamente por el SPP.
PRIMERA SENTECIA EXPEDIENTE N° 01776 – 2004 – AA/TC
Es este caso, resuelto en contra de su propio precedente, emitido solo ocho
meses valiéndose de la demora del Congreso de la Republica en dar una
solución definitiva a este conflicto, e invocando la afectación del acceso al
derecho fundamental a la pensión, que es parte de su contenido
constitucionalmente protegido, y comprendería también en situaciones
específicas la elección del régimen previsional al que uno quiere pertenecer, el
Tribunal Constitucional estableció tres supuestos en los que resulta válida
solicitar la desafiliación del SPP para retornar al SNP son los siguientes:
A) La titularidad no ejercida del derecho a pensión
En palabras del tribunal, si un trabajador cumplía con los requisitos para
acceder a la pensión, pero no la había reclamado y aun así se pasó al
SPP, debería tener expedito el camino para regresar al SNP. Solo de
esta forma la persona tendrá a su disposición similar fue aceptado por el
 legislador en el texto original de la Primera Disposición Final y
Transitoria de la Constitución, modificada en el 2004 por la Ley N°28389.
B) La falta de información suficiente
Corresponde al Estado brindar al individuo información veraz, actual y
completa de la ventajas y desventajas de estar en un sistema a en otro.
La ausencia de información, que induce a una persona a cambiarse de
régimen pensionario, no solo comporta un vicio de la voluntad que
acarrea la nulidad el acto de traslado mismo, sino que vulnera también al
derecho a la pensión.
Si bien el Tribunal reconoció que no contaba con los datos específicos
respecto al índice de transparencia de la información en materia
previsional, las repetidas modificaciones al sistema previsional y la
incidencia de solicitudes de nulidad de afiliación, apuntan a indicar
niveles deficientes en el mercado.
C) Los trabajadores cuyas condiciones laborales impliquen un riesgo para
la vida o salud
De acuerdo a este supuesto, debería permitirse el inciso del trámite de
desafiliación de los trabajadores que realizan laborales riesgosas para
su vida o salud, en consonancia con el inciso 1 del artículo de 2 de la
constitución, pues solo así la aplicación del derecho a la pensión
posibilitara el cumplimiento del principio de respeto a la dignidad
humana.
Partiendo de lo dispuesto por el artículo 7 de la Constitución derecho a
la protección de la salud, Tribunal considero que era pertinente que
algunos trabajadores puedan recibir su pensión con anterioridad al resto;
de esta forma también se estaría tutelando el derecho a la vida.
SEGUNDA SENTENCIA: EXPEDIENTE N° 07281 – 2006 –PA/TC
Poco después más de un mes después de conocido la sentencia antes
comentada, el 27 de marzo es publicada en el diario oficial El Peruano la Ley
N° 28991, que con una aparente intención de mediatizar los efectos de dicho
falla, prevé también tres causales en virtud de las cuales podría solicitar la
desafiliación del SPP son la siguientes:
a) Para todos los afiliados al SPP que ingresaron al SNP hasta el 31 de
diciembre de 1995, y que al momento de hacer efectiva tal desafiliación
les corresponda una pensión de jubilación en el SNP,
independientemente de la edad (artiuclo1)
b) Para todos los afiliados al SPP que al momento de su afiliación contaban
con los requisitos para obtener una pensión de jubilación en el SNP
(artículo 2)
c) Para todos los afiliados al SPP que realizan labores que implican riesgo
para la vida o la salud, que se encuentren bajo el alcance de la Ley N°
27252, en tanto cumplan los requisitos para obtener pensión de
jubilación en el SNP (Primera Disposición Transitoria y Final)
Esta norma, que ampulosamente era denominada de “libre desafiliación”, no
era tal, pues establecía un mecanismo sujetos a causales, por tanto, era
restringido o limitado. Pero lo que resaltaba nítidamente, era la omisión de la
segunda causal prevista por la sentencia del Tribunal Constitucional
información deficiente, que ciertamente inconveniente para los fines del SPP.
En su reemplazo, la Sexta Disposición Transitoria y Final establecio lo
siguiente:
Sexto: La SBS debería establecer los sanciones que correspondan a las AFP
que hayan inducido a error, por lama información, a los trabajadores en la
afiliación al SPP. Los criterios para determinar el error por mala información
serán establecidos en el reglamente de la presente Ley.
LEY N° 29903: LA NUEVA REFORMA DEL SISTEMA PRIVADO DE
PENSIONES
II.- LOS ASPECTOS POSITIVOS DE LA REFORMA

1.- La afiliación obligatoria de los trabajadores independientes

La norma prevé la afiliación obligatoria de los trabajadores independientes

menores de 40 años con ingresos mayores a una RMV a un sistema de
pensiones sea privado (SPP) o público (SNP). Esta medida debería generar dos
consecuencias positivas:

 Incrementar la cobertura subjetiva, por una mayor cantidad de personas

afiliadas a la seguridad social, que podrían gozar en el futuro de una
pensión de jubilación, invalidez o sobrevivientes.
 Aumentar la recaudación, pues en este grupo se incluye a profesionales
técnicos y personas naturales con negocios (empleadores) con ingresos
considerables.

De acuerdo a la Ley N° 29903, la afiliación obligatoria aplicaría a todos los

trabajadores independientes que a partir del 1 de agosto del 2013, fecha de
entrada en vigencia de la norma- cumplan 40 años y perciban más de una RVM.

Los que perciban ingresos mensuales totales por un monto inferior a una RVM,
es decir menos de s/725.000, no estarán obligados a afiliarse y aportar.

Al momento de aplicar la norma se presentaron reclamos de las agrupaciones

políticas y trabajadores, pues un grupo considerable de independientes
afrontaría a partir del mes de agosto un descuento de hasta el 23% mensual de
sus ingresos mensuales totales.

Frente a esta presión política y social, el poder ejecutivo tuvo que dar marcha
atrás en la ejecución de la norma, suspendiendo el pago del aporte- no a la
afiliación obligatoria, por un año (hasta el 2014) y disponiendo la aplicación de
una nueva escala creciente gradual.

En efecto , el 22 de setiembre fue publicada en el diario oficial el peruano la ley

N° 30082, que pretende solucionar este problema, pero lo único que hace es
prorrogar la misma discusión y reclamos hacia el futuro (2017).

El problema subyace en que los trabajadores no interiorizan la importancia del

aporte. Como anota García, el descenso de la tasa porcentual de afiliación de
independientes a un sistema de pensiones (SNP o SPP) es consistente con el
aumento de la proporción de ocupados informales en la PEA urbana.

Para fines de este estudio, consideramos como independiente, susceptibles de

ser sometidos a una afiliación obligatoria previsional, a los siguientes:

 Trabajadores independientes formales.

 Trabajadores independientes informales.
 Trabajadores dependientes que no están en planillas
 Empleadores- personas naturales- que no están en planillas

Paredes e Iglesias, han identificado algunos factores que influyen en la decisión

de afiliarse a un sistema de pensiones, que han sido agrupaciones en dos
categorías:

a) Factores no relacionados con el modelo pensionario

 El nivel de ingreso
 El acceso al crédito
 La informalidad laboral
 El nivel de salario mínimo
 Las características del impuesto a la renta
  La interacción con otros programas asistenciales
 Las características demográficas
 El nivel de educación
b) Factores relacionados con el modelo pensionario
 La tasa de aportación. En el Perú es de 13% (SNP) y 10%
(SPP).
 La tasa de retorno. Depende de los aportes realizados y no
resulta atractiva
 El pago de las comisiones de las AFP

El compromiso del nuevo sistema ( reformado) es formar conciencia en su

población afiliada, especialmente en los jóvenes, que el futuro de la expectativa
del monto de su pensión esta directamente relacionada con el capital acumulado
en su cuenta individual, en cada momento de su vida laboral, por ello resulta
fundamental implementar a nivel básico y superior un plan nacional de cultura y
educación previsional.

2.- La reestructuración del sistema de pensiones de las mype

La cobertura previsional puede referirse tanto al conjunto de personas protegidas

por la seguridad social en un país, en determinado momento histórico(cobertura
subjetiva) , como al conjunto de prestaciones por le ley ( cobertura subjetiva).

La baja cobertura subjetiva depende de las características del mercado laboral y

, en nuestro país, mas de los dos tercios de la PEA trabaja informalmente o como
independiente. La usencia de protección previsional en el presente( salud,
invalidez y/o muerte) y futuro (vejez), tiene efectos complementarios, pues ante
la falta de ingresos, nuestros hijos no se desarrollan en un nivel educativo y
económico que les permita ser autónomos, produciéndose así una transparencia
intergeneracional de la pobreza.

Para regular dicha realidad económica se dicto el Decreto Legislativo N° 705-

Ley de promoción de las micro y pequeñas empresas (mype), que establecía
mecanismos especiales para su formalización. No tuvo el impacto esperado,
razón por la cual fue derogado por la Ley N° 27268- Ley de la pequeña y
microempresa.
La ley N° 29903 propone un régimen semisubsidiado por el Estado, que es
paralelo y excluyente del SNP y el SPP, pero obligatorio para los trabajadores y
conductores (empleadores) de las microempresas- no menciona a la pequeña
empresa- menores de 40 años de edad. Para los mayores de dicha edad, la
afiliación es voluntaria.

Las características preliminares mas destacables del SPS son las siguientes:

 El aporte mensual de cada afiliado equivale a una tasa de aporte gradual

hasta un máximo del 4% sobre la RVM, teniendo en cuenta 12
aportaciones anuales.
 Los aportes pueden ser administrados por una AFP o por la ONP, que
podrán fijar una comisión por dicha labor.
 Por los aportes previos del afiliado al SNP se emitirá un BdR.
 De optar por el SPP, la AFP implementara para el afiliado una CIC.
 El aporte estatal se efectuará solamente a favor de los afiliados que
percibirán una remuneración igual o menor a una y media RMV.

Morón y Carranza consideran que somos un país con trabajadores informales en

todos los sectores, lo que obviamente limita el crecimiento de los ratios de
cobertura subjetiva, por tanto, el tratamiento tributario es un incentivo critico en
materia de pensiones, y la manera más directa de hacerlo- con un costo fiscal
nulo para el Estado- seria desgravar el aporte al SPP y gravar la pensión de
jubilación, como estaba previsto originalmente en la ley de creación de dicho
régimen.

3.- El nombramiento de directores independientes en las AFP

La reforma incorpora a la Ley del SBS el articulo 21-C, por el cual se dispone
que las AFP cuenten, por lo menos, con dos directores independientes,
entendiendo por ello a personas que no cuenten con vínculos con la
administradora, sus accionistas principales o el grupo económico predominante.

En lugar de aludir simplemente a “dos directores independientes”, formalidad que

puede ser cumplida por cualquier persona, en la norma debió precisar que uno
de estos directores represente a los asegurados y el otro a los pensionistas de
la correspondiente AFP.
La norma señala que los directores independientes quedaran sometidos a los
patrones de responsabilidad, prudencia y debida diligencia que su cargo exige,
y al compromiso de información a los afiliados de su administradora bajo los
medios más idóneos, según los procedimientos de revelación que determine la
SBS, que en ningún caso, contravendrán las disposiciones de reserva, secreto
comercial o confidencialidad de la información.

Finalmente, se deja constancia que los directores independientes tendrán que

emitir un informe anual al Consejo de Participación Ciudadana en Seguridad
Social (Copac) con propuestas de mejoras al SPP, para que sea evaluado por
dicha entidad.

4.- cultura previsional: la creación del Copac y el Fesip

Este aspecto es uno de los mas destacables, pues es la primera vez que se
plasma en una norma expresa medidas concretas destinadas a fomentar la
cultura previsional.

En dicho escenario , la creación del Copac y del Fondo Educativo del SPP(Fesip)
nos muestra una intención política por revertir el oscurantismo, con la finalidad
de establecer los primeros hitos en el camino de concientizar a las personas en
la importancia que la seguridad social tiene en el decurso de sus vidas.

La Ley N° 29903, dispone la creación del Copac como la entidad encargada de

canalizar la participación de los usuarios del SPP, centralizando las propuestas
de los ciudadanos en relación con las mejoras que puedan realizarse en el
régimen privado, fundamentalmente en aquello referido a la educación y
profundización de conocimientos en dicha materia.

La Ley del SPP dispone la creación del Fesip, fondo que estará a cargo del
Copac como instrumento orientando a financiar proyectos educativos
previsionales, con el objetivo de promover mayores niveles de cultura
previsional.

Los recursos del Fesip provendrán de las donaciones de las AFP y de las
compañías de seguros, así como de las multas que cobre la entidad
centralizadora a establecerse dentro del marco de la reforma- por la infracciones
que determine.
8. DIFERENCIAS ENTRE EL SNP Y SPP
SISTEMA NACIONAL DE PENSIONES
El Fondo es común, no es personal.
A partir de los 65 años y sólo si aportas
20 años como mínimo; recibes catorce
pagos al año de S/.415
Descuento del 13% de tu remuneración
mensual.
No existen aportes voluntarios
Si no aportas como mínimo 20 años, no
tienes jubilación.
No tienes la posibilidad de elegir entre
diversas Modalidades de Pensión.
Solo recibes tu pensión en Soles.
La cobertura de invalidez no es
inmediata.
Si continuas trabajando después de
jubilarte, tu pensión se suspende
SISTEMA PRIVADO DE PENSIONES
Tú eres el único dueño de tu fondo a
través de tu Cuenta Individual.
A partir de los 65 años y según los
requisitos de ley; recibes doce pagos al
año de S/.484.17 o 14 pagos igual al
SNP.
Descuento del 10% de tu Remuneración
Mensual por Aporte Obligatorio al
Fondo, más la Prima de Seguro y la
Comisión de la AFP.
Puedes realizar Aportes Voluntarios con
Fin Previsional (desde el momento de la
afiliación) y Sin Fin Previsional (al
cumplir 5 años de incorporación al SPP).
Para jubilarte no necesitas tiempo
mínimo de aportes.
Puedes decidir entre distintas Modalidades
de Pensión.
Puedes recibir tu pensión en Soles y/o
Dólares
Al afiliarte tienes cobertura de invalidez y
sobrevivencia inmediata
Una vez que te jubiles puedes continuar
trabajando en planilla, así recibes tu
pensión más tu sueldo.
10.-CONCLUSIONES

- La SBS y las AFP y el ministerio de trabajo deberían llevar adelante

campañas gratuitas periódicas de capacitación para empleadores y
afiliados, a efectos de explicar el manejo de las herramientas legales
y operativas que usa el SPP para el pago de las obligaciones
previsionales. Esta medida debería ir de la mano con una
reestructuración de las vías de cobro de los adeudos pensionarios,
tanto en sede coactiva, como civil y penal, pues está claro que las
sanciones previstas hasta la fecha resultan insuficientes para reducir
los niveles de morosidad, que afectan tanto a los afiliados como al
sistema mismo.

- La regulación inicial de la pensión de jubilación fue rígida, pues solo

preveía un supuesto de anticipo de edad condicionado al monto mismo
de la prestación. Se ha procedido de manera adecuada al incorporar
nuevas modalidades, tanto para las actividades de riesgo, como para
supuestos de desempleo (REJA). Decretarse mecanismo similares,
podrá reducirse la brecha que separa al SPP del SNP.

- Se ha constatado en el tiempo, que en el proceso de afiliación masiva

al SPP de 1993, no se brindó información objetiva y suficiente a los
trabajadores respecto a las ventajas y desventajas de ambos
regímenes, impidiéndoles la formación de una decisión personal
debidamente sustentada, razón por la cual, posteriormente, los
afiliados buscaron un mecanismo que les permita desafiliarse y
retomar al SNP, sin embargo, al haber culminado en 1996 el plazo de
reversibilidad y no estar inmersos en las causales de nulidad previstas
desde 1998, dicha posibilidad resultaba remota. Las medidas que
preocuparon equiparar beneficios entre el SNP y el SPP en el 2000
(Ley N°27252) y 2002 (Ley N°27617) fueron insuficientes.

- El problema principal de la seguridad social, en nuestro país y en el

mundo, es la cobertura subjetiva. Hay millones de personas en el Perú
que no tienen pensión y otros tantos que nunca la tendrán, en especial
en la zona rural. Tampoco tiene acceso a atenciones de salud. No
tienen nada de nada por tanto, nos preocupa la estructura del SPP, ni
el impacto de las crisis financieras internacionales en el fondo de
pensiones, sin embargo colaboran sin saber y sin querer al sistema, a
través del pago del impuesto a las ventas y otros gravámenes.
- Como precisan Moron y Carranza, en el Perú un gran sector de la
economía se encuentra no regulado, que permite a los trabajadores
escapar fácilmente de la obligación del ahorro previsional. Las
Características del mercado laboral tienen un rol fundamental en el
éxito o fracaso de la reforma del sistema de pensiones, por tanto, la
afiliación de personas con bajos ingresos e informales es el desafío a
vencer para ampliar el número de personas protegidas por la
seguridad vial.

- Es la atención medica que recibimos al nacer, los subsidios por

maternidad o enfermedad, las rentas vitalicias por accidentes de
trabajo, la pensión de cesantía y jubilación o las prestaciones de
nuestro derechohabientes, cuando falleceremos, por tanto, nos deberá
acompañar desde el nacimiento hasta la muerte, de ahí la importancia
que cada personas comprenda desde la infancia que este descuento
que sufre o aparentemente se impone constituye la base para el
financiamiento de dichos beneficios y la garantía de un fondo que le
permitirá contar con un ingreso aunque sea mínimo al llegar la vejez.

- El estado debe entender que la cultura previsional es parte de la

política nacional de educación por tanto, tendrá que ser incluida en el
plan o curricula regular del nivel básico y superior, pues los niños y
adolescente deben interiorizar desde la primera infancia la importancia
y la necesidad de aportar más personas formen parte del sistema
regular reduciendo el número de beneficiarios de programas sociales
como “Pensión 65” o el Seguro Integral de Salud (SIS) que deberían
favorecer únicamente a los grupos de edad avanzadas en situación de
pobreza extrema.