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LACTIBER
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Caso de la División de Investigación del Instituto Internacional San Telmo, España.
Preparado por el profesor Miguel Soto Araneta con el apoyo del profesor Raúl Ibáñez
Trianteno, ambos del Instituto Internacional San Telmo, para su uso en clase, y no
como ilustración de la gestión, adecuada o inadecuada, de una situación determinada.
Copyright © Noviembre 2011, Instituto Internacional San Telmo. España.
No está permitida la reproducción, total o parcial, de este documento, ni su archivo
y/o transmisión de ninguna forma o por cualquier medio, ya sea electrónico, mecánico,
por fotocopia, por registro o por otros medios, sin la autorización expresa y escrita del
Instituto Internacional San Telmo.
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Pr
Esta documentación ha sido redactada gracias a las aportaciones de las Empresas
patrocinadoras de los Miembros del Consejo Asesor del Departamento de Empresas
Alimentarias, compuesto en Noviembre de 2011 por: AECOC, AGRÍCOLA SAN MARTÍN, AGRO
SEVILLA ACEITUNAS, ALIA CAPITAL PARTNERS, CAJA RURAL DEL SUR, CAMPOFRÍO,
CARREFOUR, CORPORACIÓN ALIMENTARIA PEÑASANTA, COVAP, COVIRÁN, DIAGEO ESPAÑA,
FIAB, FRIMANCHA INDUSTRIAS CÁRNICAS, GONZALEZ BYASS, GRUPO EBRO FOODS, GRUPO
LUIS SIMÕES, GRUPO MAHOU‐SAN MIGUEL, GRUPO SOVENA, HEINEKEN ESPAÑA, LA CÍA
BRANDING & PACKAGING, LANDALUZ, MAKRO, MERCADONA, NESTLÉ ESPAÑA, OSBORNE Y
CÍA., RABOBANK, RENDELSUR, SAT ROYAL, WILLIAMS.
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LACTIBER1
A finales de 2005 la dirección de Lactiber había recibido la propuesta de convertirse en el
interproveedor que gestionase la categoría de las mantequillas para la marca Hacendado del
grupo de distribución Mercadona2.
Hasta la fecha, Lactiber era el interproveedor único para otras categorías de productos
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lácteos: leches básicas y funcionales, batidos y natas. La propuesta venía a reforzar la
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estrategia de la empresa de incrementar su participación como Interporveedor de
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Mercadona, su único cliente.
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María Marcos, había recibido el encargo de realizar el estudio de costes de los nuevos
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productos y debía presentar una recomendación al Consejo de Administración de la empresa
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sobre si la producción de la mantequilla para Mercadona convenía o no a Lactiber en
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términos económicos, así como una propuesta de precios a ofertar para los diferentes
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formatos.
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LA EMPRESA
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Lactiber Corporación Alimentaria era una empresa creada al 50% por Covap e Iparlat a
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comienzos del año 2005, con el objetivo de convertirse en el interproveedor único para los
productos lácteos de Mercadona y liderar el mercado lácteo español.
1
Caso de la División de Investigación del Instituto Internacional San Telmo, España. Preparado por el profesor
Miguel Soto Araneta con el apoyo del profesor Raúl Ibáñez Trianteno, ambos del Instituto Internacional San
Telmo, para su uso en clase, y no como ilustración de la gestión, adecuada o inadecuada, de una situación
determinada.
Copyright © Noviembre 2011, Instituto Internacional San Telmo. España.
No está permitida la reproducción, total o parcial, de este documento, ni su archivo y/o transmisión de ninguna
forma o por cualquier medio, ya sea electrónico, mecánico, por fotocopia, por registro o por otros medios, sin
la autorización expresa y escrita del Instituto Internacional San Telmo.
2
www.mercadona.es
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Hasta el año 2005, tanto Iparlat como Covap, envasaban la leche para la marca Hacendado.
Ambas empresas eran interproveedores independientes de Mercadona para las categorías
de leche y derivados lácteos.
COVAP
La Sociedad Cooperativa Andaluza Ganadera del Valle de los Pedroches (Covap), con sede en
Pozoblanco, nació en 1959 como unión de un grupo de ganaderos del norte de la provincia
de Córdoba3 con el objeto de buscar soluciones comunes a la alimentación del ganado.
Posteriormente se iniciaron actividades de comercialización de la producción de leche, lana y
carnes, al tiempo que se incorporaban nuevos servicios a los ganaderos.
En el año 2002 se puso en marcha la nueva fábrica de Leche de Pozoblanco, equipada con las
tecnologías más avanzadas y que supuso una inversión de 27 millones de euros.
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En el año 2005 Covap contaba con cerca de 15.000 socios cooperativistas, vendía 232
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millones de euros repartidos en sus tres líneas de negocio ‐ productos para la alimentación
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animal, productos lácteos y productos cárnicos ‐ y daba empleo directo a 450 personas.
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IPARLAT
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Iparlat, S.A. se creó en el año 1992, fruto de la integración de diversas cooperativas y
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centrales lecheras vascas cuya trayectoria arrancaba en los años ‘60. Posteriormente, en el
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año 1996, se incorporó la planta de embotellado y la red de recogida de Lactaria Española,
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de modo que se integró todo el proceso de producción y comercialización de productos
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lácteos, desde la materia prima hasta la distribución al punto de venta.
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En el año 2005, Iparlat contaba con cuatro plantas productivas, una en Pamplona, dedicada
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a la fabricación de derivados lácteos como yogures, flanes o postres de larga duración; una
en Renedo de Piélagos (Cantabria), especializada en botellas de litro y medio de leche,
además de batidos y horchata; una tercera en Urnieta (Guipúzcoa), en la que se producía la
leche en brik en todas sus variedades, además de otros productos presentados en brik y
leche fresca; por último, su más reciente inversión, la planta de Carranza (Vizcaya), en la que
se envasaban todos los productos lácteos en PET4.
3
En la región de Andalucía, en el sur de España.
4
El PET (Poli Etilén Tereftalato) es un tipo de materia prima plástica derivada del petróleo muy empleado en la
fabricación de envases rígidos en la industria alimentaria por sus cualidades de conservación, factor barrera,
peso, resistencia térmica y química y fácil reciclado y recuperación.
2
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MERCADONA
Mercadona era una compañía de distribución cuyos orígenes se remontaban a 1977,
integrada dentro del segmento de supermercados y de capital 100% español.
Durante el año 2005, alcanzó una facturación de 10.300 millones de euros, cifra que la
convirtió en la primera cadena española de supermercados. Los supermercados, con una
sala de ventas de unos 1.300 metros cuadrados de media, respondían a un modelo de
comercio urbano de proximidad, con un amplio surtido en alimentación, droguería,
perfumería y complementos.
En el año 2005 Mercadona era la empresa de distribución con mayor crecimiento en España,
tanto por nuevas aperturas de tiendas como por la excelente evolución de las ventas en
superficie comparable5. A nivel nacional, estaba presente en 46 provincias de 15
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comunidades autónomas de España con una red de más de 1.100 supermercados.
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La filosofía de marca Hacendado de Mercadona se basaba en el desarrollo del concepto de
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"interproveedor". En este sentido, Mercadona buscaba proveedores que compartiesen una
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filosofía de relaciones a largo plazo, con transparencia total de información entre las partes y
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objetivos comunes en I+D y marketing6. Los interproveedores de Mercadona gestionaban
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cada categoría con el objetivo de ofrecer productos de alta calidad que respondiesen a su
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estrategia "SPB" (Siempre Precios Bajos) y se adaptasen a las necesidades de sus clientes,
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“los jefes” en la terminología de Mercadona.
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Los interproveedores de Mercadona solían ser empresas nacionales ‐ o con estructuras
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productivas en España ‐ y con un historial de buen entendimiento mutuo en sus relaciones.
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Debían tener potencial de crecimiento e involucrarse en proyectos innovadores comunes.
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Por regla general, cada categoría era gestionada por un solo interproveedor para toda la
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cadena.
LACTIBER
Con estas premisas, en el año 2005, Covap e Iparlat decidieron crear Lactiber. La empresa se
creó con el objetivo de convertirse en el interproveedor único de Mercadona para la
categoría de leche líquida y derivados lácteos. El reto para el horizonte del año 2010 era
envasar 1.000 millones de litros; ello supondría que uno de cada tres litros de leche
consumidos en España estaría fabricado por Lactiber7.
5
Fuente: Memoria anual. Mercadona
6
Para una información mas completa sobre Mercadona y sus interproveedores se puede consultar el caso PI‐
67 "Mercadona‐Conservas Ubago: El concepto de Interproveedor", publicado por el Instituto Internacional
San Telmo.
7
Fuente: Memoria COVAP. Carta del Presidente.
3
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Para este proyecto Iparlat y Covap mantendrían la propiedad de los recursos productivos y
fabricarían para Lactiber. En su acuerdo para la explotación de las fábricas de sus socios
(Covap e Iparlat), se habían establecido unas condiciones por las cuales cada fábrica
facturaría a Lactiber la utilización de recursos empleados en cada proyecto.
La plantilla de Lactiber estaba formada por 10 personas: Dirección General, Marketing,
calidad y operaciones, I+D, control de gestión y 5 directores de producción localizados en
cada una de las plantas de Covap e Iparlat. Lactiber disponía de oficinas en Córdoba y Bilbao.
EL PROYECTO DE LA MANTEQUILLA
La producción de mantequilla
18
Hasta el momento de proponer a Lactiber hacerse cargo de la mantequilla, el proveedor
20
para Mercadona era Arla Foods. La multinacional láctea se limitaba a envasar el producto en
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Dinamarca, sin prestar atención a la gestión de la categoría. Como consecuencia de ello, las
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variedades ofertadas no satisfacían las necesidades del "Jefe" y las ventas de mantequilla en
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Mercadona estaban estancadas. Así pues, Mercadona decidió ofrecer a su interproveedor de
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productos lácteos, Lactiber, asumir la gestión de la categoría. Hasta ese momento, ni Covap
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ni Iparlat producían ni comercializaban mantequilla; se trataba de un proyecto
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completamente nuevo para el grupo.
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Lactiber proyectaba producir la mantequilla en la planta de Pozoblanco en un espacio
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próximo a los depósitos de nata de la envasadora de leche UHT en brik.
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La línea consistiría en una mantequera para emulsionar la nata, dos envasadoras ‐ una para
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el formato "paquete" y otra para el formato "tarrina" ‐ y una máquina agrupadora que
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formaría las cajas para su transporte al cliente. En la mantequera se podía añadir sal a la
mantequilla, obteniendo de esta forma mantequilla con sal y sin sal. Para operar la línea se
necesitaban 4 trabajadores por turno. Cuando la línea trabajase produciendo tarrinas
tendría una capacidad de 6.480 tarrinas/hora y cuando produjese pastillas lo haría a un
ritmo de 7.200 pastillas/hora. No se podían producir simultáneamente los dos formatos.
Estos eran los datos nominales de producción de la maquinaria, pero la experiencia
demostraba que únicamente se podían considerar productivas el 80% de las horas totales,
ya que había que tener cuenta el tiempo de limpieza, las paradas y el mantenimiento.
La inversión fue valorada en 3.500.000 euros y se pensaba financiar con un leasing a 10 años,
lo que supondría una cuotas anuales de 450.000 €. Se consideró que estos 10 años
coincidirían aproximadamente con la vida útil de la inversión.
En la fábrica de Pozoblanco existía un equipo de mantenimiento que, a las órdenes de la
dirección de fábrica, se ocupaba de las tareas de mantenimiento y puesta a punto de todas
las líneas de producción de la marca Covap, y se esperaba que pudiese atender también a las
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necesidades de mantenimiento de Lactiber. El coste anual del mantenimiento se imputaba a
cada proyecto en función de las horas productivas realizadas. En total había 7 líneas de
producción en la planta que sumaban 30.000 horas de trabajo al año. Los costes de
mantenimiento hasta aquel momento ascendían a 1.482.000 € anuales. El equipo de
mantenimiento estaba sobrecargado de trabajo, por lo que se estimaba que la puesta en
marcha de la fabricación de mantequillas implicaría la incorporación de un técnico. La línea
de producción de mantequillas supondría 925 horas/año de producción adicionales y el
coste total de mantenimiento se incrementaría hasta 1.517.000 €/año, como consecuencia
de la incorporación de esta persona y de otros gastos adicionales en caso de acometer el
proyecto.
Materias primas
La principal materia prima de la mantequilla era la nata, que era un subproducto de la leche.
18
De hecho, para envasar leche UHT se procedía primero a separar toda la nata de la leche.
20
Posteriormente se volvía a agregar nata en las proporciones determinadas por los
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estándares de la industria según se tratase de leche entera, semidesnatada o desnatada.
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Se daba la circunstancia de que el proceso de producción de leche en Pozoblanco era
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excedentario en nata, por lo que hasta la fecha se vendía esa nata en el mercado. La nata era
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un "commodity" con un mercado establecido entre los consumidores industriales. El
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mercado de la nata era fuertemente estacional, por lo que se producían a lo largo del año
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variaciones en el precio que podían llegar al 30% por encima o por debajo del precio medio.
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Volúmenes previstos y precios de venta
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La demanda de Mercadona se concretaba en dos formatos de envase: tarrina y
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pastilla, ambos de 250 grs. y dos sabores: con sal y sin sal. El coste de añadir sal a la
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mantequilla podía considerase despreciable, por lo que los cálculos de coste y los precios
serían los mismos para ambos sabores.
El consumo de mantequilla previsto para el año 2006 en las tiendas de Mercadona era el
siguiente:
Formato 250 gr. Tarrinas Pastillas Total
(unidades) (unidades) (unidades)
Con sal 1.080.000 1.440.000 2.520.000
Sin sal 840.000 1.760.000 2.600.000
TOTAL 1.920.000 3.200.000 5.120.000
Mercadona preveía un ritmo de crecimiento anual del 10% hasta 2010 fecha en la que
esperaba disponer de 1.500 supermercados.
5
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El precio máximo que Mercadona había admitido en las negociaciones previas era de 1,321 €
para la tarrina y de 0,980 € para la pastilla.
Una vez que el proyecto estuviera ya en marcha, se podrían incorporar nuevas variedades
como mantequilla Light y mantequilla con Aceite de Oliva, productos con mayor valor
añadido que las mantequillas tradicionales, lo que hacía más atractivo el proyecto.
ESTRUCTURA DE LACTIBER
En base a los datos del 2005, los costes de estructura de Lactiber (personal, oficinas, control
de calidad, etc.) ascendían a 1.700.000 € anuales para una facturación de 110 millones de €.
Hasta ahora se habían repartido estos costes en proporción a las ventas en euros de cada
categoría.
18
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Adicionalmente, la gestión de la nueva categoría conllevaría unos gastos específicos, como
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los diseños de packaging, investigaciones de mercado o los desarrollos de producto. Para la
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categoría de las mantequillas, se estimaba un gasto de 100.000 € cada año recurrentemente.
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EL INFORME
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María calculó los costes y beneficios esperados, que se detallan en los Anexos 1 y 2, y se
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dispuso a preparar un informe para el Consejo de Administración en el cual debía dar una
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recomendación sobre la viabilidad económica del proyecto, así como sugerir al Consejo los
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precios de venta a ofertar al cliente, sabiendo que los escandallos de costes debían ser
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trasladados a Mercadona con total transparencia.
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En los escandallos habría que considerar la política de beneficio marcada por la dirección de
Lactiber que exigía un beneficio mínimo del 6% sobre ventas para cualquier producto
fabricado.
María tenía claro que los cálculos no debían verse afectados por cuál era la empresa titular
de cada gasto. Los análisis los hizo considerando la contribución económica del proyecto al
grupo en su conjunto, ya que posteriormente se cerrarían los acuerdos sobre cómo
transferir los ingresos y los gastos entre las empresas en base a los recursos aportados por
cada una.
No obstante, a María le asaltaban importantes dudas:
La empresa no tenía experiencia en la fabricación de mantequillas, por lo que los
escandallos calculados podían desviarse de la realidad, sobre todo en los primeros
meses, y se preguntaba qué simulaciones debía hacer para prever impactos no
deseados en el resultado económico.
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Dado que, previsiblemente, la incorporación de la línea de mantequilla a la producción
de Lactiber no iba a suponer un aumento en la estructura más que los indicados,
¿debían tenerse en cuenta los costes estructurales de Lactiber para evaluar el
proyecto? Pero, por otra parte, si la mantequilla no contribuía a cubrir los gastos
generales, ¿qué pasaría cuando estos gastos creciesen fruto del crecimiento del
volumen de negocio de la empresa? Además, María pensaba que reflejaba mejor la
realidad si se repartían los gastos de estructura a cada categoría en función del
número de unidades de producto vendidas, y no en base a la facturación en euros.
Para el año 2006 Lactiber preveía vender 160 millones de unidades, sin incluir la
mantequilla.
Por último, le preocupaba cuál sería el volumen de producción mínimo para cubrir las
expectativas de beneficio si se mantenía el precio máximo admitido por Mercadona.□
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ANEXO 1
ESCANDALLO DE COSTES DE LA MANTEQUILLA
Tarrina de 250 gr. Pastilla de 250 gr.
Euros % Euros %
Precio venta máximo /u. 1,321 0,980
Costes de producción /u.:
Materia prima (Nata)8 0,760 65,50 % 0,760 79,09%
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Envases y embalajes 0,245 21,11 % 0,067 6,97 %
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Merma 3%9 0,030 2,60 % 0,025 2,58 %
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Mano de obra10 0,011 0,93 % 0,010 1,01 %
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Leasing maquinaria13
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El coste se estimaba tomando como referencia el precio medio de la nata en el mercado en el año 2005.
9
Se consideraba el 3% de materia prima y envases.
10
Tomando un coste de la mano de obra de 14 €/hora y una productividad media de 5.184 tarrinas/hora y
5.760 pastillas/hora. Aunque los trabajadores que se iban a dedicar a la producción de mantequilla serían
trabajadores fijos, desde el punto de vista del proyecto, se consideraban un coste variable ya que cuando no
estuviesen dedicados a la producción de mantequilla se ocuparían en otros proyectos de la planta de
Pozoblanco.
11
Según el consumo energético indicado por el fabricante de la maquinaria a razón de 32 € por hora efectiva
de trabajo.
12
Las empresas responsables de la primera puesta en el mercado de productos envasados deben asumir el
coste de su reciclaje. El Punto Verde es el símbolo que acredita la pertenencia al Sistema Integrado de
Gestión de Envases de Ecoembes. Se paga un importe por kg. de envase en función del material que se
emplee.
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Para el cálculo del coste por producto del leasing se ha dividido la cuota anual de 450.000 € entre el número
total de horas de trabajo previstas (925 horas/año) y una productividad media de 5.184 tarrinas/hora y 5.760
pastillas/hora.
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Se han incluido los costes de mantenimiento repartiendo el total de 1.517.000 € entre 30.925 horas. El coste
de de 49,05 € /hora se distribuye con los mismos ratios de productividad/hora que el leasing y la mano de
obra.
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ANEXO 2
BENEFICIO ESPERADO DEL PROYECTO “MANTEQUILLA”
Margen bruto esperado de la mantequilla:
1.920.000 tarrinas x 0,161 €/tarrina = 309.120 €
3.200.000 paquetes x 0,019 €/paquete = 60.800 €
Margen bruto total 369.920 €
Gastos asignados
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Marketing de la categoría 100.000 €
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Gastos de estructura repercutidos15 83.364 €
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Beneficio esperado 186.556 €
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% sobre unas ventas esperadas de 5.672.320 € 3.29 %
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Parte correspondiente de los gastos generales de estructura de Lactiber asignables a la categoría mantequilla
en proporción a las ventas en euros estimadas para el año 2006: 1.700.000 € / (110.000.000 € + 5.672.320 €) x
5.672.320 €
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