Cálculo inversión en Capital Trabajo

Inversión requerida en activos Financiamiento recibido

Efectivo requerido Cuentas por pagar
Aumento en CxC -$10,000
Aumento en INV -$40,000
Total -$50,000 Total

Inversión requerida en capital de trabajo -$30,000

0 1
Inversión inicial
1) Costo de instalaciones -$300,000
2) Costo de maquinaria -$400,000
Valor de la factura -350,000.00
Descuento sobre compra 10,000.00
Compra neta al proveedor -340,000.00
(+) Costos CIF -30,000.00
(+) Derechos arancelarios -25,000.00
(+) Gastos aduaneros -5,000.00
Capital de trabajo -$30,000
Total Inversión Inicial -$730,000

Incremento anual
Utilidad Bruta $100,000.00
Gastos operativos en efectivo -$45,000
Estimación de incobrables (aumenta 2% a partir año 2) -$6,500
Depreciación -$87,500
Ingreso antes de ISR -$39,000
ISR $9,750
Ingreso neto de ISR -$29,250
Estimación de incobrables $6,500
Depreciación $87,500
Flujos terminales
FE por venta de los activos
Recuperación de CT
Gastos de restauración
Flujo Neto de Efectivo Puro -$730,000 $64,750.00

Flujo de efectivo Financiado

Prestamos recibidos $490,000.00
Reembolso de capital -$96,713.78
Efecto del Gasto Financieros -$58,800.00
Flujo Neto de Efectivo FINANCIADO -$240,000.00 -$90,763.78

EVALUACIÓN PURO ACCIONISTAS

TREMA 15% 15%
VAN -$385,366.09 -$355,527.89
TIR -6.02% -20.28%
PBP no se recupera no se recupera
ciamiento recibido
s por pagar $20,000

$20,000

2 3 4 5

5% 5% 5% 5%
$105,000.00 $110,250.00 $115,762.50 $121,550.63
-$45,000 -$45,000 -$45,000 -$45,000
-$6,630 -$6,763 -$6,898 -$7,036
-$87,500 -$87,500 -$87,500 -$87,500
-$34,130 -$29,013 -$23,635 -$17,985
$8,533 $7,253 $5,909 $4,496
-$25,598 -$21,759 -$17,727 -$13,489
$6,630 $6,763 $6,898 $7,036
$87,500 $87,500 $87,500 $87,500

$180,600 Flujo Neto Efectivo

$30,000
$0
$68,532.50 $72,503.15 $76,671.34 $291,646.92

-$112,187.99 -$130,138.07 -$150,960.16 $0.00

-$47,194.35 -$33,731.79 -$18,115.22 $0.00
-$90,849.84 -$91,366.70 -$92,404.04 $291,646.92

Pdo
0
1
2
3
4
 Venta del activo
Ingreso por venta $184,000.00
Costo de la venta -$150,000.00
Ganancia de capital $34,000.00
ISR (10%) -$3,400.00
Ganancia Neta $30,600.00

Flujo por venta

Ingreso por venta $184,000.00
Impuesto a pagar -$3,400.00
Flujo Neto Efectivo $180,600.00

Inversión $700,000.00 Tasa interés 16%

Prestamo $490,000.00

Cuota Capital Interés Saldo Efecto 75%

$490,000.00
$175,113.78 $96,713.78 $78,400.00 $393,286.22 $58,800.00
$175,113.78 $112,187.99 $62,925.79 $281,098.23 $47,194.35
$175,113.78 $130,138.07 $44,975.72 $150,960.16 $33,731.79
$175,113.78 $150,960.16 $24,153.63 $0.00 $18,115.22
$490,000.00 $210,455.14 $157,841.35