BBTN LK TW I 2018 PDF

PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk
Laporan keuangan
Tanggal 31 Maret 2018 (tidak diaudit),
31 Desember 2017 (diaudit) dan periode tiga bulan
yang berakhir pada tanggal 31 Maret 2018 dan 2017 (tidak diaudit)/
Financial statements
As of March 31, 2018 (unaudited),
December 31, 2017 (audited) and three-month period
Ended March 31, 2018 and 2017 (unaudited)
1
The original financial statements included herein are in
Indonesian language.
PT BANK TABUNGAN NEGARA (PERSERO) TBK PT BANK TABUNGAN NEGARA (PERSERO) TBK
LAPORAN KEUANGAN FINANCIAL STATEMENTS
TANGGAL 31 MARET 2018 (TIDAK DIAUDIT), AS OF MARCH 31, 2018 (UNAUDITED),
31 DESEMBER 2017 (DIAUDIT) DAN DECEMBER 31, 2017 (AUDITED) AND
PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR THREE-MONTH PERIOD ENDED
PADA TANGGAL 31 MARET 2018 MARCH 31, 2018 AND 2017 (UNAUDITED)
DAN 2017 (TIDAK DIAUDIT)
Daftar Isi Table of Contents
Halaman/Page
Laporan Posisi Keuangan ................................................ 3-8 ................................... Statement of Financial Position
Laporan Laba Rugi dan Penghasilan Statement of Profit or Loss

Komprehensif Lain .................................................... 9 - 10 ....................... and Other Comprehensive Income
Laporan Perubahan Ekuitas ............................................ 11 - 12 .................................. Statement of Changes in Equity
Laporan Arus Kas ............................................................ 13 - 15 ............................................. Statement of Cash Flows
Catatan Atas Laporan Keuangan ..................................... 16 - 231 ............................... Notes to the Financial Statements
***************************
Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian The accompanying notes to the financial statements form an
yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan secara integral part of these financial statements
keseluruhan. taken as a whole.
2
LAPORAN POSISI KEUANGAN STATEMENT OF FINANCIAL POSITION
Tanggal 31 Maret 2018 (tidak diaudit) dan As of March 31, 2018 (unaudited) and
31 Desember 2017 (diaudit) December 31, 2017 (audited)
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, (Expressed in millions of Rupiah,
kecuali dinyatakan lain) unless otherwise stated)
31 Maret/ Catatan/ 31 Desember/

March 31, 2018 Notes December 31, 2017
ASET ASSETS
KAS 806.329 2a,2d,4 1.027.554 CASH
CURRENT ACCOUNTS
GIRO PADA BANK INDONESIA 13.497.146 2a,2d,2f,5 12.554.585 WITH BANK INDONESIA
CURRENT ACCOUNTS
GIRO PADA BANK LAIN 2a,2c,2d WITH OTHER BANKS
Pihak ketiga 451.156 2e,2f,6,46 295.378 Third parties
Pihak berelasi 86.286 262.619 Related parties
537.442 557.997
Cadangan kerugian Allowance for
penurunan nilai (1.769) (1.696) impairment losses
535.673 556.301
PENEMPATAN PADA BANK 2a,2c,2d PLACEMENTS WITH BANK

INDONESIA DAN BANK LAIN 2e,2g,7,46 INDONESIA AND OTHER BANKS
Pihak ketiga 4.355.859 24.691.186 Third parties
Pihak berelasi 6.502 6.317 Related party
4.362.361 24.697.503
EFEK-EFEK 2a,2c,2d, SECURITIES

Pihak ketiga 2e,2h,8,46 Third parties
Nilai wajar melalui laba rugi 16.919.379 4.857.775 Fair value through profit or loss
Tersedia untuk dijual 1.400.323 1.430.651 Available-for-sale
Dimiliki hingga jatuh tempo 233.610 243.786 Held-to-maturity
18.553.312 6.532.212
Pihak berelasi Related parties

Dimiliki hingga jatuh tempo 3.000 3.000 Held-to-maturity
1.072.379 1.188.742
19.625.691 7.720.954
19.611.425 7.706.031
OBLIGASI PEMERINTAH 2c,2d,2e GOVERNMENT BONDS

Nilai wajar melalui laba rugi 804.456 2h,9,46 497.939 Fair value through profit -or-loss
Dimiliki hingga jatuh tempo 3.127.229 3.328.925 Held-to-maturity
8.376.802 8.183.973
3
LAPORAN POSISI KEUANGAN (lanjutan) STATEMENT OF FINANCIAL POSITION (continued)

ASET (lanjutan) ASSETS (continued)
KREDIT YANG DIBERIKAN

DAN PEMBIAYAAN/ 2c,2d,2e,2i, LOANS AND SHARIA
PIUTANG SYARIAH 2j,10,46 FINANCING/RECEIVABLES
Kredit yang diberikan Loans
Pihak berelasi 5.054.981 4.491.022 Related parties
183.698.418 181.002.783
penurunan nilai (2.097.428) (2.024.561) impairment losses
181.600.990 178.978.222
Pembiayaan/piutang syariah Sharia financing/receivables

Pihak berelasi 411 411 Related parties
18.804.633 17.987.798
18.521.907 17.656.372
200.122.897 196.634.594
TAGIHAN AKSEPTASI 2c,2d,2e ACCEPTANCES RECEIVABLE

Pihak berelasi 7.432 2k,11,46 8.081 Related parties
TAGIHAN DERIVATIF 2c,2d,2e DERIVATIVE RECEIVABLE

Pihak ketiga 4 2am,12,46 - Third parties
PENYERTAAN SAHAM 2c,2d,2e INVESTMENT IN SHARES

Pihak ketiga 270 2l,13 270 Third party
penurunan nilai (270) (270) impairment losses
- -
ASET TETAP 2m, 2n,14,37 PREMISES AND EQUIPMENT

Biaya perolehan/Nilai revaluasi 7.006.979 6.940.933 Cost/Revaluation value
Akumulasi penyusutan (2.158.645) (2.103.614) Accumulated depreciation
4.848.334 4.837.319
BUNGA YANG MASIH AKAN

DITERIMA 2.382.587 2d,15 2.296.440 INTEREST RECEIVABLE
ASET PAJAK DEFERRED TAX

TANGGUHAN - Neto 187.276 2ae,41 174.555 ASSETS - Net
2d,2n,
ASET LAIN-LAIN 4.000.430 2o,2al,16 2.688.331 OTHER ASSETS
TOTAL ASET 258.738.696 261.365.267 TOTAL ASSETS
4

LIABILITAS, DANA SYIRKAH LIABILITIES, TEMPORARY

TEMPORER DAN EKUITAS SYIRKAH FUNDS AND EQUITY
LIABILITAS LIABILITIES
LIABILITAS SEGERA 4.117.502 2d,2p,17 2.813.874 LIABILITIES DUE IMMEDIATELY
SIMPANAN DARI NASABAH 2c,2d,2q,46 DEPOSITS FROM CUSTOMERS

Giro 18 Demand deposits
47.071.311 50.019.826
Giro Wadiah 18 Wadiah demand deposits

Pihak ketiga 1.079.950 956.128 Third parties
2.739.490 2.749.326
49.810.801 52.769.152
Tabungan 19 Savings deposits

41.101.333 38.217.936
Tabungan Wadiah 19 Wadiah savings deposits

Pihak ketiga 667.252 621.268 Third parties
669.605 622.401
41.770.938 38.840.337
Deposito berjangka 20 Time deposits

86.625.902 85.481.932
Total simpanan dari nasabah 178.207.641 177.091.421 Total deposits from customers
5


TEMPORER DAN EKUITAS (lanjutan) SYIRKAH FUNDS AND EQUITY (continued)
SIMPANAN DARI BANK LAIN 2c,2d,2r, DEPOSITS FROM OTHER BANKS

Pihak ketiga 442.426 21,46 5.063.433 Third parties
Pihak berelasi 286 - Related parties
442.712 5.063.433
EFEK-EFEK YANG DIJUAL 2c,2d,2s, SECURITIES SOLD UNDER

DENGAN JANJI DIBELI 9,22 REPURCHASE AGREEMENTS
KEMBALI
LIABILITAS AKSEPTASI 2c,2d, 2k ACCEPTANCES PAYABLE

Pihak ketiga 724 23,46 - Third parties
7.432 8.081
LIABILITAS DERIVATIF 2c,2d, 2am DERIVATIVE PAYABLE

Pihak ketiga 3 24,46 - Third parties
SURAT-SURAT BERHARGA
YANG DITERBITKAN 1c,2d,2t, SECURITIES ISSUED
Pihak ketiga 14.312.490 25,46 15.109.834 Third parties
20.008.859 20.480.459
PINJAMAN YANG DITERIMA 2c,2d,2u, FUND BORROWINGS

Pihak ketiga 2.999.967 26,46 2.997.908 Third parties
8.466.972 7.991.053
BUNGA YANG MASIH

HARUS DIBAYAR 501.493 2d,28 492.361 INTEREST PAYABLE
LIABILITAS IMBALAN KERJA 2d EMPLOYEE BENEFITS AND

DAN LAIN-LAIN 5.545.162 2ac,30,43 5.612.462 OTHER LIABILITIES
PINJAMAN SUBORDINASI 2c,2d,2v SUBORDINATED LOAN

Pihak berelasi 2.999.368 27,46 2.999.319 Related party
TOTAL LIABILITAS 221.682.144 223.937.463 TOTAL LIABILITIES
6


DANA SYIRKAH TEMPORER TEMPORARY SYIRKAH FUNDS
SIMPANAN NASABAH 2c,2d,2y,46 DEPOSITS FROM CUSTOMERS

Giro Mudharabah 18 Mudharabah current accounts
Pihak ketiga 948.912 1.731.342 Third parties
1.331.516 1.885.978
Tabungan Mudharabah 19 Mudharabah savings deposits

2.289.062 2.106.242
Deposito berjangka Mudharabah Mudharabah time deposits

Pihak ketiga 7.581.097 20 6.431.893 Third parties
11.688.918 11.390.152
Total simpanan nasabah 15.309.496 15.382.372 Total deposits from customers
SIMPANAN DARI BANK LAIN 2c,2d,2r,46 DEPOSITS FROM OTHER BANKS

Giro Mudharabah 21 Mudharabah current accounts
Pihak ketiga 919 2.334 Third parties
Tabungan Mudharabah 21 Mudharabah savings deposits

Deposito berjangka Mudharabah 21 Mudharabah time deposits

Total simpanan dari bank lain 29.711 381.998 Total deposit from other banks
TOTAL DANA SYIRKAH TOTAL TEMPORARY

TEMPORER 15.339.207 15.764.370 SYIRKAH FUNDS
7


EKUITAS EQUITY
Modal saham - nominal
Rp500 (Rupiah penuh) Capital stock - Rp500
per saham masing-masing par value per share (full amount)
pada tanggal 31 Maret 2018 dan as of March 31, 2018 and
31 Desember 2017 December 31, 2017, respectively
Modal dasar 20.478.432.000 Authorized capital 20,478,432,000
saham (nilai penuh) shares (full amount)
(terdiri dari 1 lembar saham seri A (consisting of 1 share of Series A
Dwiwarna dan 20.478.431.999 Dwiwarna and 20,478,431,999
lembar saham seri B) shares of series B)
masing-masing pada tanggal as of March 31, 2018 and
31 Maret 2018 dan December 31, 2017,
31 Desember 2017 respectively
Modal ditempatkan dan disetor penuh Issued and fully paid capital
10.590.000.000 saham (nilai penuh) 10,590,000,000 shares (full amount)
(terdiri dari 1 lembar saham seri A (consisting of 1 share of series A
Dwiwarna dan 10.589.999.999 lembar Dwiwarna and 10,589,999,999 shares
Saham seri B) of series B, as of March 31, 2018
masing-masing pada tanggal and December 31, 2017,
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 5.295.000 2w, 31a 5.295.000 respectively
Tambahan modal disetor 2.054.454 31b 2.054.454 Additonal paid-in capital

Kerugian neto yang belum direalisasi Net unrealized loss
atas efek-efek dan obligasi on available-for-sale
Pemerintah yang tersedia untuk securities and Government
dijual, setelah pajak tangguhan (42.242) 2h,8,9 (21.742) bonds, net of deferred tax
Pengukuran kembali Remeasurement
Program Imbalan Pasti - of defined benefit plan
setelah pajak tangguhan (147.596) 2ac (143.158) - net of deferred tax
Surplus Revaluasi Aset Tetap 2.966.991 2m,14 2.966.991 Revaluation Surplus of Fixed Assets
Saldo laba*) Retained Earnings*)
Telah ditentukan penggunaannya 10.749.657 8.327.684 Appropriated
Belum ditentukan penggunaannya 841.081 2b,2x 3.184.205 Unappropriated
TOTAL EKUITAS 21.717.345 21.663.434 TOTAL EQUITY
TOTAL LIABILITAS, DANA TOTAL LIABILITIES

SYIRKAH TEMPORER TEMPORARY SYIRKAH
DAN EKUITAS 258.738.696 261.365.267 AND EQUITY
*) Saldo defisit sebesar Rp14.226.290 telah dieliminasi akibat kuasi- *) Accumulated losses amounted to Rp14,226,290 was eliminated
reorganisasi pada tanggal 31 Mei 2007. as a result of quasi-reorganization as on May 31, 2007.
8
LAPORAN LABA RUGI DAN STATEMENT OF PROFIT OR LOSS AND
PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN OTHER COMPREHENSIVE INCOME
Untuk Periode Tiga Bulan yang Berakhir Pada For the Three – Month Period Ended
Tanggal 31 Maret 2018 dan 2017 (Tidak diaudit) March 31, 2018 and 2017 (Unaudited)
Periode yang Berakhir pada Tanggal 31 Maret/

Period Ended March 31
Catatan/
2018 Notes 2017
PENDAPATAN DAN BEBAN INCOME AND EXPENSES

OPERASIONAL FROM OPERATIONS
Pendapatan Bunga dan Interest Income and Income
Bagi Hasil 2z,2aa from Profit Sharing
Bunga 4.838.405 33 4.209.975 Interest
Profit Sharing and Margin
Bagi hasil dan marjin unit syariah 226.852 2ab 173.334 from Sharia Unit
Total Pendapatan Bunga dan Total Interest Income and

Bagi Hasil 5.065.257 4.383.309 Income from Profit Sharing
Beban Bunga dan Bonus Interest and Bonus Expenses

Bunga (2.694.692) 2z,34 (2.341.578) Interest
Beban pendanaan lainnya (35.997) (46.845) Other financing expenses
Bonus Simpanan Wadiah (2.856) 2ab (2.906) Wadiah Bonus
Total Beban Bunga dan Bonus (2.733.545) (2.391.329) Total Interest and Bonus Expenses
Pendapatan Bunga dan Bagi Interest Income and Income

Hasil - Neto 2.331.712 1.991.980 from Profit Sharing - Net
Pendapatan Operasional Lainnya Other Operating Income

Pungutan administrasi dan Administration fees and
denda atas simpanan dan penalties on
kredit yang diberikan 186.154 165.417 deposits and loans
Pendapatan dari penerimaan kredit Income from recovery of
yang dihapusbukukan 20.816 26.143 loans written-off
Keuntungan dari penjualan
efek-efek - neto 64.239 2h,8 44.019 Gain on sale of securities - net
Keuntungan dari penjualan Gain on sale of government
obligasi pemerintah - neto - 2h,9 26.473 bonds - net
Keuntungan yang belum direalisasi Unrealized gain on changes
dari perubahan nilai wajar in fair value of
efek-efek - neto 84.484 2h,8 45.678 securities - net
Keuntungan yang belum direalisasi Unrealized gain on changes
dari perubahan nilai wajar in fair value of Government
obligasi pemerintah - neto 1.201 2h,9 13.104 Bonds - net
Lain-lain 82.973 35 57.342 Others
Total Pendapatan Operasional

Lainnya 439.867 378.176 Total Other Operating Income
Penyisihan kerugian penurunan Provision for Impairment

nilai aset keuangan dan Losses on Financial
non-aset keuangan (195.309) 2e,2n,36 (134.421) and Non-financial Assets
9
LAPORAN LABA RUGI DAN STATEMENT OF PROFIT OR LOSS AND
PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN (lanjutan) OTHER COMPREHENSIVE INCOME (continued)
Untuk Periode Tiga Bulan yang Berakhir Pada For the Three – Month Period Ended
Tanggal 31 Maret 2018 dan 2017 (Tidak diaudit) March 31, 2018 and 2017 (Unaudited)

Catatan/
2018 Notes 2017
PENDAPATAN DAN BEBAN INCOME AND EXPENSES

OPERASIONAL (lanjutan) FROM OPERATIONS (continued)
Beban Operasional Lainnya Other Operating Expenses
Umum dan administrasi (765.794) 37 (630.954) General and administrative
Gaji dan tunjangan karyawan (705.940) 2ac,38,43 (671.888) Salaries and employee benefits
Kerugian dari penjualan Loss on sales of
obligasi pemerintah – neto (45.566) 2h,9 - Government Bonds - net
Premi program penjaminan Premium on Government’s
Pemerintah (102.725) 45 (90.294) guarantee program
Lain-lain (88.857) 39 (58.315) Others
Total Beban Operasional Lainnya (1.708.882) (1.451.451) Total Other Operating Expenses
LABA OPERASIONAL 867.388 784.284 INCOME FROM OPERATIONS
PENDAPATAN BUKAN NON-OPERATING

OPERASIONAL - NETO 6.612 40 122 INCOME - NET
LABA SEBELUM INCOME BEFORE

BEBAN PAJAK 874.000 784.406 TAX EXPENSE
BEBAN PAJAK (189.658) 2ae,41 (190.022) TAX EXPENSE
LABA TAHUN BERJALAN 684.342 594.384 INCOME FOR THE YEAR
Pendapatan Komprehensif Lain: Other Comprehensive Income

Akun-akun yang tidak akan direklasifikasi Items that will not be reclassified
ke laba rugi to profit or loss
Pengukuran kembali program imbalan Remeasurement of defined
pasti (5.917) 2ac,43 (49.776) benefit plan
Pajak penghasilan terkait akun-akun Income tax related to items that will
yang tidak akan direklasifikasi not be reclassified
ke laba rugi 1.479 12.444 to profit or loss
Akun-akun yang akan direklasifikasi Items that may be reclassified
ke laba rugi to profit or loss
Keuntungan (kerugian) neto yang
belum direalisasi atas perubahan Unrealized net gain (loss) on
nilai efek-efek dan obligasi changes in value of
pemerintah yang tersedia available-for-sale securities
untuk dijual (29.553) 2h,8,9 43.409 and government bonds -
Pajak penghasilan terkait akun-akun Income tax related to items that
yang akan direklasifikasi may be reclassified
ke laba rugi 9.053 (10.852) to profit or loss
Total laba komprehensif Total Comprehensive Income
tahun berjalan 659.404 589.609 for the year
LABA PER SAHAM EARNINGS PER SHARE

Dasar (nilai penuh) 65 2ag,31,51 56 Basic (full amount)
Dilusian (nilai penuh) 65 56 Diluted (full amount)
10
The original financial statements included herein are in the Indonesian language.
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS STATEMENT OF CHANGES IN EQUITY
Untuk Periode dan Tahun yang Berakhir For the Period and Year Ended
Pada Tanggal 31 Maret 2018 (tidak diaudit) dan March 31, 2018 (unaudited) and
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in millions of Rupiah, unless otherwise stated)
Keuntungan
(kerugian)
yang Belum
Direalisasi
Atas Efek-efek
dan Obligasi
Pemerintah Pengukuran
yang Tersedia Kembali
Modal Untuk Dijual - Neto/ Program
Ditempatkan Unrealized Imbalan Pasti -
dan Disetor Tambahan Gain (Loss) on Neto/ Saldo Laba/Retained Earnings *)
Penuh/ modal Available-for-sale Remeasurement Surplus Revaluasi
Issued and disetor/ Securities and of Defined Aset Tetap/ Telah Ditentukan Belum Ditentukan
Catatan/ Fully Paid Additional Opsi Saham/ Government Benefit Plan Revaluation Surplus Penggunaannya/ Penggunaannya/ Ekuitas/
Notes Capital Stock paid-in capital Stock Option Bonds – Net - Net of Fixed Assets Appropriated Unappropriated Equity
Balance as of
Saldo per 31 Desember 2016 5.295.000 2.054.454 - (115.567 ) (78.546) 2.966.991 6.232.559 2.775.645 19.130.536 December 31, 2016
Total laba komprehensif 2m,2h,8 Total comprehensive income

tahun berjalan 9,14,43 - - - 32.557 (37.332) - - 594.384 589.609 for the year
Pembagian laba 31c Distribution of income

Dividen - - - - - - - (523.781) (523.781 ) Dividends
Pembentukan cadangan umum Appropriation for general
dan cadangan tujuan - - - - - - 2.095.125 (2.095.125) - and special reserves
Saldo per 31 Maret 2017 5.295.000 2.054.454 - (83.010 ) (115.878) 2.966.991 8.327.684 751.123 19.196.364 Balance as of March 31, 2017

tahun berjalan 9,14,43 - - - 61.268 (27.280) - - 2.433.082 2.467.070 for the year

Dividen - - - - - - - - - Dividends
dan cadangan tujuan - - - - - - - - - and special reserves
Balance as of
Saldo per 31 Desember 2017 5.295.000 2.054.454 - (21.742) (143.158) 2.966.991 8.327.684 3.184.205 21.663.434 December 31, 2017
*) Saldo defisit sebesar Rp14.226.290 telah dieliminasi akibat kuasi-reorganisasi pada tanggal 31 Mei 2007. *) Accumulated losses amounted to Rp14,226,290 had been eliminated as a result of quasi-reorganization as of May 31, 2007.
Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang tidak The accompanying notes to the financial statements form an integral part of these financial
terpisahkan dari laporan keuangan secara keseluruhan. statements taken as a whole.
11
The original financial statements included herein are in the Indonesian language.
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS (lanjutan) STATEMENT OF CHANGES IN EQUITY (continued)
Untuk Periode dan Tahun yang Berakhir For the Period and Year Ended
Pada Tanggal 31 Maret 2018 (tidak diaudit) dan March 31, 2018 (unaudited) and
(Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in millions of Rupiah, unless otherwise stated)
Keuntungan
(kerugian)
yang Belum
Direalisasi
Atas Efek-efek
dan Obligasi
Pemerintah Pengukuran
yang Tersedia Kembali
Modal Untuk Dijual - Neto/ Program
Ditempatkan Unrealized Imbalan Pasti -
dan Disetor Tambahan Gain (Loss) on Neto/ Saldo Laba/Retained Earnings *)
Penuh/ modal Available-for-sale Remeasurement Surplus Revaluasi
Issued and disetor/ Securities and of Defined Aset Tetap/ Telah Ditentukan Belum Ditentukan Ekuitas Neto/
Catatan/ Fully Paid Additional Opsi Saham/ Government Benefit Plan Revaluation Surplus Penggunaannya/ Penggunaannya/ Net
Notes Capital Stock paid-in capital Stock Option Bonds – Net - Net of Fixed Assets Appropriated Unappropriated Equity
Balance as of
Saldo per 31 Desember 2017 5.295.000 2.054.454 - (21.742) (143.158) 2.966.991 8.327.684 3.184.205 21.663.434 December 31, 2017

tahun berjalan 9,14,43 - - - (20.500) (4.438) - - 684.342 659.404 for the year

Dividen - - - - - - - (605.493) (605.493) Dividends
dan cadangan tujuan - - - - - - 2.421.973 (2.421.973) - and special reserves
Balance as of
Saldo per 31 Maret 2018 5.295.000 2.054.454 - (42.242) (147.596) 2.966.991 10.749.657 841.081 21.717.345 March 31, 2018
*) Saldo defisit sebesar Rp14.226.290 telah dieliminasi akibat kuasi-reorganisasi pada tanggal 31 Mei 2007. *) Accumulated losses amounted to Rp14,226,290 was eliminated as a result of quasi-reorganization on May 31, 2007.
Catatan atas laporan keuangan terlampir merupakan bagian yang tidak The accompanying notes to the financial statements form an integral part of these
terpisahkan dari laporan keuangan secara keseluruhan. financial statements taken as a whole.
12
The original financial statements included herein are in the
LAPORAN ARUS KAS STATEMENT OF CASH FLOWS
Untuk Periode Tiga Bulan yang Berakhir For the Three-Month Period Ended
Pada Tanggal 31 Maret 2018 dan 2017 (tidak diaudit) March 31, 2018 and 2017 (Unaudited)

Catatan/
2018 Notes 2017
ARUS KAS DARI AKTIVITAS CASH FLOWS FROM

OPERASI OPERATING ACTIVITIES
Penerimaan bunga, bagi hasil,
dan marjin 4.979.400 4.377.322 Interest, profit sharing, and margin
Penerimaan kredit yang telah Recoveries from loan
dihapusbukukan 23.766 28.772 debts written-off
Pembayaran bunga dan bonus, Interest and bonus, fees and
provisi dan komisi (2.723.280) (2.356.809) commissions paid
Pembayaran pajak penghasilan
badan (138.690) (274.569) Corporate income tax paid
Beban operasional lainnya -
neto (1.540.423) (966.470) Other operating expenses - net
Pendapatan bukan Other non-operating
operasional lainnya - neto 6.612 122 Income (expense) - net
Penerimaan kas sebelum perubahan Cash receipts before changes in

aset dan liabilitas operasi 607.385 808.368 operating assets and liabilities
Perubahan dalam aset dan Changes in operating assets

liabilitas operasi: and liabilities:
Penurunan (kenaikan) dalam Decrease (increase) in operating

aset operasi: assets:
Efek-efek yang diukur pada nilai wajar Fair value through profit or loss
melalui laporan laba rugi (9.377.120) (3.657.416) securities
Obligasi pemerintah untuk nilai wajar Fair value through profit or loss
melalui laporan laba rugi (305.317) (1.438.692) government bonds
Kredit yang diberikan dan pembiayaan/ Loans and sharia financing/
piutang syariah (3.687.147) (5.327.172) receivables
Aset lain-lain (1.084.214) (167.539) Other assets
Kenaikan (penurunan) dalam Increase (decrease) in operating

Liabilitas operasi: liabilities:
Liabilitas segera 1.174.367 144.469 Current liabilities
Simpanan dari nasabah Deposits from customer
Giro (2.948.515) (3.912.713) Demand deposits
Giro Wadiah (9.836) 127.274 Wadiah demand deposits
Tabungan 2.883.397 (3.969.735) Savings deposits
Tabungan Wadiah 47.204 (86.932) Savings deposits Wadiah
Deposito berjangka 1.143.970 5.558.928 Time deposits
Simpanan dari bank lain (4.620.721) (448.099) Deposits from other banks
Liabilitas lain-lain (521.514) (4.207) Other liabilities
Dana syirkah temporer (425.163) (490.243) Temporary syirkah funds
Kas Neto Diperoleh Dari Net Cash Provided by

Aktivitas Operasi (17.123.224) (12.863.709) Operating Activities
13
LAPORAN ARUS KAS (lanjutan) STATEMENT OF CASH FLOWS (continued)

Catatan/
2018 Notes 2017

INVESTASI INVESTING ACTIVITIES
Penerimaan saat jatuh tempo
dari efek-efek yang dimiliki Proceeds from matured
hingga jatuh tempo 10.176 8.030 held-to-maturity securities
Penerimaan saat jatuh tempo Proceeds from matured
dari obligasi pemerintah yang held-to-maturity
dimiliki hingga jatuh tempo 203.592 9.372 government bonds
Acquisitions of premises and
Pembelian aset tetap (174.594) 14 (52.552) equipment
Penurunan (kenaikan) efek-efek Decrease (increase) available
tersedia untuk dijual 146.691 (355.334) -for-sale securities
Penurunan (kenaikan) obligasi Decrease (increase) in available
pemerintah tersedia untuk dijual (100.187) 289.648 for-sale government bonds
Pembelian efek-efek dibeli Purchased of reverse
dengan janji dijual kembali - (588.171) repo securities
Pembelian obligasi Purchase of
pemerintah yang dimiliki held-to-maturity
hingga jatuh tempo - (46.641) government bonds
Kas Neto diperoleh dari Net Cash provided by
(digunakan untuk) (used in) Investing Activities
Aktivitas Investasi 85.678 (735.648)
PENDANAAN FINANCING ACTIVITIES
Penerimaan dari surat-surat berharga Proceeds from issuance of
yang diterbitkan - 1.092.148 securities
Pembayaran atas jatuh tempo
surat-surat berharga yang Payment of matured
diterbitkan (472.734) - securities issued
(Penurunan) kenaikan (Decrease) increase from
pinjaman yang diterima 475.919 1.299.310 fund borrowings
Kas Neto diperoleh dari Net Cash Provided by
Aktivitas Pendanaan 3.185 2.391.458 Financing Activities
KENAIKAN NET INCREASE
NETO KAS IN CASH AND
DAN SETARA KAS (17.034.361) (11.207.899) CASH EQUIVALENTS
KAS DAN SETARA KAS CASH EQUIVALENTS

AWAL TAHUN 38.837.639 29.608.198 AT BEGINNING YEAR
CASH AND CASH
KAS DAN SETARA KAS EQUIVALENTS
AKHIR PERIODE 21.803.278 18.400.299 AT END OF PERIOD
14
LAPORAN ARUS KAS (lanjutan) STATEMENT OF CASH FLOWS (continued)

Catatan/
2018 Notes 2017
Rincian kas dan setara The details of cash and cash

kas akhir tahun adalah equivalents at end of period
sebagai berikut: are as follows:
Kas 806.329 2a,4 773.959 Cash
Current accounts with
Giro pada Bank Indonesia 13.497.146 2f,5 11.660.279 Bank Indonesia
Giro pada bank lain 537.442 2f,6 457.712 Current accounts with other banks
Penempatan pada Bank Placements with Bank Indonesia
Indonesia dan bank and other banks -
lain - jangka waktu jatuh tempo maturing within three
tiga bulan atau kurang months or less since
sejak tanggal perolehan 4.362.361 2g,7 4.048.349 the acquisition date
Sertifikat Bank Indonesia dan Certificate of Bank Indonesia and
Sertifikat Deposito Bank Indonesia Deposits Certificates of Bank
- jangka waktu jatuh tempo Indonesia maturing within three
tiga bulan atau kurang months or less since
sejak tanggal perolehan 2.600.000 2h, 8 1.460.000 the acquisition date
Total 21.803.278 18.400.299 Total
15
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
Tanggal 31 Maret 2018 (tidak diaudit) As of March 31, 2018 (unaudited)
dan 31 Desember 2017 (diaudit) And December 31, 2017 (audited)
Serta Periode Tiga Bulan yang Berakhir And for the Three-Month Period Ended
31 Maret 2018 dan 2017 (tidak diaudit) March 31, 2018 and 2017 (unaudited)
1. UMUM 1. GENERAL
a. Pendirian Bank a. Bank’s establishment
PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk
(“Bank”) didirikan sebagai bank milik negara, (“the Bank”) was originally established as a
semula dengan nama “Bank Tabungan Pos” state-owned bank under the name “Bank
berdasarkan Undang-undang Darurat No. 9 Tabungan Pos” based on Martial Law No. 9 of
Tahun 1950 tanggal 9 Februari 1950. 1950 dated February 9, 1950. Subsequently,
Selanjutnya, berdasarkan Peraturan the name of the Bank was changed to “Bank
Pemerintah Pengganti Undang-undang No. 4 Tabungan Negara” based on Government
tahun 1963, nama Bank Tabungan Pos Regulation Amendment of Law No. 4 of 1963.
diubah menjadi “Bank Tabungan Negara”. The Bank started operating as a state-owned
Pada tanggal 29 April 1989, Bank mulai commercial bank on April 29, 1989.
beroperasi sebagai bank umum milik negara.
Berdasarkan Peraturan Pemerintah No. 24 Based on Government Regulation No. 24 of

Tahun 1992, status Bank diubah menjadi 1992, the status of the Bank was changed to a
perseroan terbatas milik negara (Persero). state-owned limited liability corporation
Akta pendirian Bank sebagai Persero dibuat (Persero). The Bank’s deed of establishment
dihadapan Notaris Muhani Salim, S.H., as a limited liability corporation was
No. 136 tanggal 31 Juli 1992 dan telah documented under deed No. 136 dated
disahkan oleh Menteri Kehakiman dengan July 31, 1992 of Notary Muhani Salim, S.H.
Surat Keputusan No. C2-6587.HT.01.01. and was approved by the Ministry of Justice in
TH.92 tanggal 12 Agustus 1992, serta its Decision Letter No. C2-6587.HT.01.01.
diumumkan dalam Berita Negara No. 73 TH.92 dated August 12, 1992 and was
tanggal 11 September 1992 Tambahan published in Supplement No. 6A of State
No. 6A. Gazette No. 73 dated September 11, 1992.
Berdasarkan surat keputusan Direksi Bank Based on the Decision Letter

Indonesia No. 27/55/KEP/DIR tanggal No. 27/55/KEP/DIR dated September 23, 1994
23 September 1994, Bank memperoleh status of the directors of Bank Indonesia, the Bank
sebagai bank devisa. obtained the status of a foreign exchange bank.
Bank telah mendapatkan persetujuan dari The Bank obtained approval from Bank
Bank Indonesia untuk melakukan kegiatan Indonesia to conduct commercial banking
umum perbankan berdasarkan prinsip syariah activities based on sharia principles through
melalui surat No. 6/1350/DPbS tanggal letter No. 6/1350/DPbS dated December 15,
15 Desember 2004. 2004.
Bank mulai melakukan kegiatannya The Bank started its activities based on sharia
berdasarkan prinsip syariah pada tanggal principles on February 14, 2005 with the
14 Februari 2005 dengan mulai beroperasinya operation of its first sharia branch in Jakarta -
cabang syariah pertama di Jakarta - Harmoni. Harmoni.
Pernyataan keputusan Rapat Umum The decision of the Extraordinary General

Pemegang Saham Luar Biasa yang Stockholders’ Meeting to amend all of the
menyetujui perubahan seluruh Anggaran Bank’s Articles of Association to become a
Dasar PT Bank Tabungan Negara (Persero) public company was notarized under notarial
menjadi Perseroan Terbuka telah diaktakan deed No. 7 dated October 12, 2009 of Fathiah
dengan akta notaris No. 7 tanggal Helmi, S.H. The amendment was approved by
12 Oktober 2009 dari notaris Fathiah Helmi, the Ministry of Laws and Human Rights in its
S.H. Perubahan anggaran dasar tersebut letter No. AHU-49309.AH.01.02. of 2009.
mendapat persetujuan dari Menteri Hukum
dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia
melalui surat No. AHU-49309.AH 01.02. tahun
2009.
16
Tanggal 31 Maret 2018 dan untuk As of March 31, 2018
Periode yang Berakhir pada Tanggal Tersebut and for the Period Then Ended
1. UMUM (lanjutan) 1. GENERAL (continued)
a. Pendirian Bank (lanjutan) a. Bank’s establishment (continued)
Anggaran Dasar Bank telah mengalami The Articles of Association of the Bank has
beberapa kali perubahan. Perubahan terakhir been amended several times. The last
didokumentasikan dalam akta notaris No. 11 amendment was documented under notarial
tanggal 8 Desember 2015 dari notaris Fathiah deed No. 11 dated December 8, 2015 of Notary
Helmi, S.H. mengenai perubahan Direksi dan Fathiah Helmi, S.H. regarding Board of
Komisaris. Perubahan anggaran dasar Directors and Commissioners. This
tersebut telah mendapat persetujuan dari amendment was approved by the Ministry of
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Laws and Human Rights in its Decision Letter
Republik Indonesia melalui surat No.AHU- No.AHU-AH.01.03-0986454 dated
AH.01.03-0986454 tanggal 8 Desember 2015. December 8, 2015.
Berdasarkan pasal 3 Anggaran Dasar Bank, According to Article 3 of the Bank’s Articles of
ruang lingkup kegiatan Bank adalah Association, the scope of the Bank’s activities
menjalankan kegiatan umum perbankan is to conduct commercial banking activities in
sesuai dengan undang-undang dan peraturan accordance with the prevailing laws and
yang berlaku, termasuk melakukan kegiatan regulations, including the Bank’s activities
Bank berdasarkan prinsip syariah. based on sharia principles.
Bank berdomisili di Jakarta dan kantor pusat The Bank is domiciled in Jakarta and its head
Bank berlokasi di Jalan Gajah Mada No. 1, office is located at Jalan Gajah Mada No. 1,
Jakarta Pusat. Central Jakarta.
Pada tanggal 31 Maret 2018, Bank memiliki 99 As of March 31, 2018, the Bank has 99 branch
kantor cabang (termasuk 24 kantor cabang offices (including 24 sharia branch offices), 322
syariah), 322 kantor cabang pembantu sub-branch offices (including 42 sharia sub-
(termasuk 42 kantor cabang pembantu branch offices), 492 cash offices (including 7
syariah), 492 kantor kas (termasuk 7 Kantor sharia cash offices), and 2.996 SOPPs (System
Kas Syariah), dan 2.996 SOPP (System on- on-line Payment Point/on-line Post office)
line Payment Point/Kantor Pos on-line) (tidak (unaudited).
diaudit).
Pada tanggal 31 Desember 2017, Bank As of December 31, 2017, the Bank has 99
memiliki 99 kantor cabang (termasuk 24 kantor branch offices (including 24 sharia branch
cabang syariah), 315 kantor cabang pembantu offices), 315 sub-branch offices (including
(termasuk 40 kantor cabang pembantu 40 sharia sub-branch offices), 492 cash offices
syariah), 492 kantor kas (termasuk 7 Kantor (including 7 sharia cash offices), and 2,996
Kas Syariah), dan 2.996 SOPP (System on- SOPPs (System on-line Payment Point/on-line
line Payment Point/Kantor Pos on-line) (tidak Post office) (unaudited).
diaudit).
17
b. Rekapitalisasi b. Recapitalization
Pada tanggal 28 Mei 1999, Pemerintah On May 28, 1999, the Government issued
mengeluarkan Peraturan Pemerintah No. 52 Government Regulation No. 52 of 1999
Tahun 1999 tentang penambahan penyertaan regarding the increase in the Government’s
Pemerintah pada Bank dalam rangka capital participation in the Bank within the
Program Rekapitalisasi yang dijalankan oleh framework of the Government’s
Pemerintah dengan nilai setinggi-tingginya Recapitalization Program for a maximum
sebesar Rp11.200.000. Pada tanggal amount of Rp11,200,000. On August 21, 2000,
21 Agustus 2000, Pemerintah mengeluarkan the Government issued Government
Peraturan Pemerintah No. 68 Tahun 2000 Regulation No. 68 of 2000 regarding the
tentang penambahan modal Pemerintah pada increase in the Government’s capital
Bank dalam rangka Program Rekapitalisasi participation in the Bank within the framework
yang dijalankan oleh Pemerintah dengan nilai of the Government’s Recapitalization Program
setinggi-tingginya sebesar Rp2.805.000, for a maximum amount of Rp2,805,000 so that
sehingga tambahan penyertaan Pemerintah the additional Government capital participation
keseluruhan menjadi sebesar Rp14.005.000. would become Rp14,005,000. The increase in
Penambahan modal tersebut dilakukan the Government participation was settled
melalui penerbitan obligasi rekapitalisasi through the issuance to the Bank of the
Pemerintah untuk Bank sebesar Rp9.803.500 government’s recapitalization bonds amounting
dan Rp4.201.500 masing-masing pada to Rp9,803,500 and Rp4,201,500 on July 25,
tanggal 25 Juli 2000 dan 31 Oktober 2000. 2000 and October 31, 2000, respectively.
Pada tanggal 28 Februari 2001, Direksi Bank On February 28, 2001, the Bank’s directors and
dan Menteri Keuangan menandatangani the Ministry of Finance entered into a
Kontrak Manajemen yang berisikan antara Management Contract which includes, among
lain bahwa jumlah kebutuhan rekapitalisasi others, the total final recapitalization
akhir Bank adalah sebesar Rp13.843.540 dan requirement of the Bank of Rp13,843,540 and
kelebihan obligasi rekapitalisasi sebesar the excess recapitalization bonds of Rp161,460
Rp161.460 harus dikembalikan kepada should be returned to the Government. On
Pemerintah. Pada tanggal 5 November 2001, November 5, 2001, the Bank returned such
kelebihan obligasi rekapitalisasi tersebut excess recapitalization bonds to the
dikembalikan kepada Pemerintah. government.
Sebagai tindak lanjut dari Kontrak Manajemen As a result of the Management Contract, the
tersebut, Menteri Keuangan Republik Ministry of Finance issued Regulation
Indonesia mengeluarkan Peraturan Menteri No. 40/PMK.06/2008 dated February 29, 2008
Keuangan No. 40/PMK.06/2008 tanggal regarding the determination of the final amount
29 Februari 2008 tentang penetapan nilai of the Government’s required capital
akhir kebutuhan rekapitalisasi Bank sebesar contribution to the Bank amounting to
Rp13.843.540 dan pelaksanaan hak-hak Rp13,843,540 and implementation of the
pemerintah yang timbul sebagai akibat Government’s rights as a result of the additional
penambahan penyertaan modal negara contributed capital by the Republic of Indonesia
Republik Indonesia ke dalam modal to the capital of PT Bank Tabungan Negara
Perusahaan Perseroan (Persero) PT Bank (Persero) Tbk, as a limited liability company, in
Tabungan Negara dalam rangka program relation to the commercial banks’
rekapitalisasi bank umum dengan recapitalization program through conversion of
mengkonversi menjadi 13.843.540 lembar additional capital to 13,843,540 shares of stock,
saham yang diterbitkan oleh Bank dengan which were issued by the Bank with apar value
nominal Rp1.000.000 (Rupiah penuh) per (full Rupiah) of Rp1,000,000 per share. This
lembar. Peraturan ini berdaya laku surut sejak regulation was applied retroactively since
tanggal 31 Mei 2007. May 31, 2007.
18
c. Penawaran umum obligasi Bank c. Public offering of Bank’s bonds
Bank telah menerbitkan obligasi sebanyak The Bank issued 22 (twenty-two) series of
22 (dua puluh dua) kali penerbitan dan 1 kali bonds and 1 series of subordinated bond
penerbitan instrumen obligasi subordinasi instruments from July 25, 1989 to March 31,
sejak tanggal 25 Juli 1989 sampai dengan 2018, with the details as follows:
tanggal 31 Maret 2018 dengan rincian sebagai
berikut:
Nama Obligasi/ Jumlah Nominal/ Jangka Waktu/ Jatuh Tempo/ Tingkat Bunga/
Name of Bonds Nominal Amount Term Maturity Date Interest
Obligasi BTN I/ 50.000 5 tahun/years 25 Juli/ 18,75% tetap/

BTN Bonds I July 25, 1994*) fixed
Obligasi BTN II/ 50.000 5 tahun/years 1 Juni/ 16,25% tetap/

BTN Bonds II June 1,1995*) fixed
Obligasi BTN III/ 50.000 5 tahun/years 11 November/ 20,00% tetap/

BTN Bonds III November 11, 1996*) fixed
Obligasi BTN IV/ 100.000 5 tahun/years 23 Januari/ 17,00% tetap/

BTN Bonds IV January 23, 1996*) fixed
Obligasi BTN V/ 150.000 5 tahun/years 31 Juli/ 15,25% tetap untuk tahun pertama
BTN Bonds V July 31,1998*) dan kedua, mengambang untuk
tahun berikutnya hingga jatuh tempo/
15.25% fixed for first and second
years, floating for remaining years
until maturity
Obligasi BTN VI/ 350.000 5 tahun/years 21 Desember/ 17,25% tetap untuk tahun pertama,
BTN Bonds VI December 21, 2000*) mengambang untuk tahun
berikutnya hingga jatuh tempo/
17.25% fixed for first year, floating
for remaining years until maturity
Obligasi BTN VII/ 200.000 5 tahun/years 22 Juli/ 17,125% tetap untuk tahun
BTN Bonds VII July 22, 2001*) pertama, mengambang untuk
tahun berikutnya hingga jatuh tempo/
17.125% fixed for first year, floating
for remaining years until maturity
Obligasi BTN VIII/ 400.000 5 tahun/years 18 Juli/ 14,15% tetap/

BTN Bonds VIII July 18, 2002*) fixed
Obligasi BTN IX/ 750.000 5 tahun/years 2 Oktober/ 12,50% tetap/

BTN Bonds IX October 2, 2008*) fixed
Obligasi BTN X/ 750.000 5 tahun/years 25 Mei/ 12,20% tetap/

BTN Bonds X May 25, 2009*) fixed
Obligasi BTN XI/ 750.000 5 tahun/years 6 Juli/ 12,00% tetap/

BTN Bonds XI July 6, 2010*) fixed
Obligasi BTN XII/ 1.000.000 10 tahun/years 19 September/ 12,75% tetap/

BTN Bonds XII September 19, 2016*) fixed
Obligasi BTN XIII A/ 300.000 3 tahun/years 29 Mei/ 11,75% tetap/

BTN Bonds XIII A May 29, 2012*) fixed
Obligasi BTN XIII B/ 300.000 4 tahun/years 29 Mei/ 12,00% tetap/

BTN Bonds XIII B May 29, 2013*) fixed
Obligasi BTN XIII C/ 900.000 5 tahun/years 29 Mei/ 12,25% tetap/

BTN Bonds XIII C May 29, 2014*) fixed
Obligasi BTN XIV/ 1.650.000 10 tahun/years 11 Juni/ 10,25% tetap/

BTN Bonds XIV June 11, 2020 fixed
*) Bank telah melakukan pelunasan obligasi yang diterbitkan pada *) The Bank has made the repayment of bonds issued on maturity date.
tanggal jatuh temponya.
19
c. Penawaran umum obligasi Bank (lanjutan) c. Public offering of Bank’s bonds (continued)
Bank telah menerbitkan obligasi sebanyak The Bank issued 22 (twenty-two) series of
22 (dua puluh dua) kali penerbitan dan 1 kali bonds and 1 series of subordinated bond
penerbitan instrumen obligasi subordinasi instruments from July 25, 1989 to March 31,
sejak tanggal 25 Juli 1989 sampai dengan 2018, with the details as follows: (continued)
tanggal 31 Maret 2018 dengan rincian sebagai
berikut: (lanjutan)
Nama Obligasi/ Jumlah Nominal/ Jangka Waktu/ Jatuh Tempo/ Tingkat Bunga/
Name of Bonds Nominal Amount Term Maturity Date Interest
Obligasi BTN XV/ 1.300.000 10 tahun/years 28 Juni/ 9,50% tetap/

BTN Bonds XV June 28, 2021 fixed
Obligasi Berkelanjutan I 2.000.000 10 tahun/years 5 Juni/ 7,90% tetap/

Tahap I BTN/ June 5, 2022 fixed
Shelf Registration Bonds I
Phase I BTN
Obligasi Berkelanjutan I 2.000.000 10 tahun/years 27 Maret/ 7,90% tetap/

Tahap II BTN/ March 27, 2023 fixed
Shelf Registration Bonds I
Phase II BTN
Obligasi Berkelanjutan II
Tahap I BTN/
Shelf Registration Bonds II
Phase I BTN
Seri A/A Series 900.000 3 tahun/years 8 Juli/ 9,63% tetap/
July 8, 2018 fixed
Seri B/B Series 500.000 5 tahun/years 8 Juli/ 9,88% tetap
July 8, 2020 fixed
Seri C/C Series 800.000 7 tahun/years 8 Juli/ 10,00% tetap/
July 8, 2022 fixed
Seri D/D Series 800.000 10 tahun/years 8 Juli/ 10,50% tetap/
July 8, 2025 fixed
Obligasi Berkelanjutan II
Tahap II BTN/
Shelf Registration Bonds II
Phase II BTN
Seri A/A Series 1.347.000 3 tahun/years 30 Agustus/ 8,20% tetap/
August 30, 2019 fixed
Seri B/B Series 1.653.000 5 tahun/years 30 Agustus/ 8,75% tetap/
Obligasi Berkelanjutan III
Tahap I BTN/
Shelf Registration Bonds III
Phase I BTN
Seri A/A Series 1.466.000 3 tahun/years 13 Juli/ 8,30% tetap/
July 13, 2020 fixed
Seri B/B Series 1.295.000 5 tahun/years 13 Juli/ 8,50% tetap
July 13, 2022 fixed
Seri C/C Series 853.000 7 tahun/years 13 Juli/ 8,70% tetap/
July 13, 2024 fixed
Seri D/D Series 1.386.000 10 tahun/years 13 Juli/ 8,90% tetap/
July 13, 2027 fixed
Obligasi Subordinasi BTN I/ 250.000 10 tahun/years 25 Mei/ 12,60% tetap untuk tahun pertama
Subordinated Bonds BTN I May 25, 2014**) sampai tahun kelima, 22,60% tetap
untuk tahun keenam sampai tahun
kesepuluh jika Bank tidak melakukan
opsi beli pada tahun kelima sejak
tanggal penerbitan/
12.60% fixed for first year until fifth
year, 22.60% fixed for sixth year
until tenth year if the Bank does not
exercise its option to buyback on the fifth
year since the issuance date
*) Bank telah melakukan pelunasan obligasi yang diterbitkan pada *) The Bank has made the repayment of bonds issued on maturity date.
tanggal jatuh temponya.
**) Bank telah melakukan opsi beli kembali pada 25 Mei 2009 **) The Bank has exercised the call options on May 25, 2009
20
d. Penawaran Umum Saham Perdana (IPO) d. Initial Public Offering (IPO)
Bank telah memperoleh izin untuk melakukan The Bank obtained a permit to undertake a
Penawaran Umum sesuai dengan Public Offering based on the approval of the
persetujuan Dewan Perwakilan Rakyat House of Representatives of the Republic
Republik Indonesia yang tertuang dalam of Indonesia in its Chairman letter
Surat Ketua Dewan Perwakilan Rakyat No. PW.01/3104/DPRRI/V/2009 dated May 29,
Republik Indonesia No.PW.01/3104/ 2009 and was enacted by the Government as
DPRRI/V/2009 tanggal 29 Mei 2009, serta stipulated by the Republic of Indonesia
penetapan dari Pemerintah sebagaimana Government Regulation No. 66 of 2009 and
tertuang dalam Peraturan Pemerintah circulated in State Gazette No. 167 dated
Republik Indonesia No. 66 tahun 2009 dan November 16, 2009 regarding the amendment
diundangkan dalam Lembaran Negara of the stock ownership structure of the State
No.167 tanggal 16 November 2009 tentang through Initial Public Offering of the shares of
Perubahan Struktur Kepemilikan Saham PT Bank Tabungan Negara (Persero).
Negara Melalui Penerbitan dan Penjualan
Saham Baru Pada PT Bank Tabungan
Negara (Persero).
Berdasarkan Surat Badan Pengawas Pasar Based on Letter No. S-10523/BL/2009 of the
Modal dan Lembaga Keuangan (BAPEPAM- Capital Market and Financial Institutions
LK) No. S-10523/BL/2009 tanggal Supervisory Agency (BAPEPAM-LK) dated
8 Desember 2009, pernyataan pendaftaran December 8, 2009, the Registration Statement
yang diajukan Bank dalam rangka IPO submitted by the Bank relating to the IPO of
sejumlah 6.353.999.999 lembar Saham Biasa 6,353,999,999 ordinary shares Series B of the
Atas Nama Seri B milik Negara Republik Republic of Indonesia and 2,360,057,000 new
Indonesia dan 2.360.057.000 lembar Saham ordinary shares Series B, at par value of Rp500
Biasa Atas Nama Seri B baru, dengan nilai (full Rupiah) per share to the public, became
nominal sebesar Rp500 (Rupiah penuh) effective on December 8, 2009. The shares
setiap saham kepada masyarakat telah which were offered to the public, were listed and
menjadi efektif pada tanggal traded on the Indonesia Stock Exchange on
8 Desember 2009. Saham yang ditawarkan December 17, 2009, with the selling price of
tersebut dicatatkan dan mulai Rp800 (full Rupiah) per share.
diperdagangkan di Bursa Efek Indonesia pada
tanggal 17 Desember 2009 dengan harga jual
Rp800 (Rupiah penuh) per saham.
Berkaitan dengan penawaran umum saham In relation to the Initial Public Offering of the
perdana, Bank telah mengimplementasikan shares, the Bank implemented the
program kepemilikan saham oleh Manajemen Management and Employee Stock Allocation
dan Karyawan (Management and Employee (MESA) program. MESA program is allocated
Stock Allocation/MESA). Program MESA with a maximum of 9.62% of the newly issued
diberikan maksimal 9,62% dari saham baru shares for registered employees as of
yang diterbitkan kepada karyawan yang September 30, 2009. The MESA Program
tercatat pada tanggal 30 September 2009. became effective on September 17, 2009 and
Program MESA tersebut telah efektif pada all qualified employees availed of the program
tanggal 17 September 2009 dan seluruh consisting of 226,928,500 Series B shares (with
karyawan yang memiliki kualifikasi telah par value of Rp500 per share) with a purchase
mengambil program tersebut dengan jumlah price of Rp640 per share (after share price
lembar saham biasa atas nama Seri B discount of 20% from the initial public offering
sebanyak 226.928.500 lembar (nilai nominal price of Rp800 per share) and a lock up period
Rp500 per lembar saham) dengan harga beli until six months.
Rp640 per lembar saham (setelah diskon 20%
dari harga penawaran perdana sebesar
Rp800 per lembar saham) dengan masa lock
up selama enam bulan.
21
d. Penawaran Umum Saham Perdana (IPO) d. Initial Public Offering (IPO) (continued)
(lanjutan)
Diskon harga saham untuk program MESA In relation to the Initial Public Offering of the
menjadi beban Bank di tahun 2009, yaitu share price discount for MESA program was
sebesar 20% atau Rp41.353, yang termasuk recognized as the Bank’s expense in 2009,
beban pajak penghasilan. amounting to 20% or Rp41,353 including the
income tax expense.
e. Penerapan kuasi reorganisasi e. Implementation of quasi - reorganization
Kondisi ekonomi yang buruk yang terjadi sejak The unfavorable economic condition starting in
pertengahan tahun 1997 sampai dengan mid-1997 until 1999, which was caused mainly
tahun 1999, yang disebabkan terutama oleh by the weakening of the rupiah in relation to
melemahnya kurs mata uang Rupiah terhadap other foreign currencies such as the United
mata uang asing, seperti dolar Amerika States dollar, the instability of interest rates,
Serikat dan tingkat suku bunga yang tidak liquidity problem and the low level of trust by
stabil, sangat langkanya likuiditas serta investors, had an adverse impact to the banking
menurunnya tingkat kepercayaan investor, industry in Indonesia. This condition also
telah memberikan dampak yang buruk bagi affected the Bank debtors in fulfilling their
industri perbankan di Indonesia. Kondisi obligations. As a result, the Bank suffered a
tersebut juga berdampak pada para debitur significant amount of deficit.
Bank dalam memenuhi kewajibannya,
sehingga Bank mengalami defisit yang cukup
besar.
Untuk memperoleh awal yang baik (fresh In order to make a fresh start with a statement
start) dengan laporan posisi keuangan yang of financial position showing present values
menunjukkan nilai sekarang dan tidak without the burden of deficit, the Bank
dibebani oleh defisit, maka Bank conducted a Quasi-Reorganization on
melaksanakan Kuasi-Reorganisasi per May 31, 2007 (Note 2b). The Quasi-
31 Mei 2007 (Catatan 2b). Kuasi-Reorganisasi Reorganization was recognized by the Bank as
dilakukan Bank sebagai langkah penting a necessary step to positively continue its
untuk bisa meneruskan usaha secara lebih business.
baik.
Dalam Rapat Umum Pemegang Saham In the Bank’s General Stockholders’ Meeting
(RUPS) Bank tentang Pengesahan Rencana held on January 19, 2006 regarding the
Kerja dan Anggaran Perusahaan tanggal Approval of the Bank’s Budget and Work Plan,
19 Januari 2006, pemegang saham Bank the stockholders approved, among others, the
memutuskan antara lain bahwa pemegang Bank’s plan to conduct the Quasi-
saham mendukung rencana Bank untuk Reorganization in order to determine the final
melakukan Kuasi-Reorganisasi dalam rangka amount of the Government’s capital contribution
menetapkan besarnya nilai akhir Penyertaan and to restructure the Bank’s capital, which
Modal Negara dalam Bank dan perbaikan should be implemented according to the
struktur modal Bank, dan agar dilaksanakan prevailing regulations.
sesuai dengan ketentuan yang berlaku.
Sebagai hasil dari Kuasi-Reorganisasi, saldo As a result of the quasi-reorganization, the

defisit Bank sebesar Rp14.226.290 dieliminasi Bank’s deficit balance amounting to
ke akun saldo laba. Rp14,226,290 was eliminated against the net
amount of the retained earnings.
22
f. Dewan Komisaris, Direksi, Dewan f. Boards of Commissioners, Directors, Sharia

Pengawas Syariah, Komite Audit dan Supervisory Board, Audit Committee and
Karyawan Employees
Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Based on the Bank’s Annual General Meeting
Tahunan (RUPST) Bank tanggal 23 Maret of Stockholders held on March 23, 2018, as
2018, dengan berita acara No. 63 tanggal 23 stated under the notarial No. 63 dated March
Maret 2018, yang dibuat oleh Notaris Ashoya 23, 2018 by notary Ashoya Ratam, SH.,MKn
Ratam, SH., MKn susunan Dewan Komisaris the composition of the Bank’s Board of
Bank adalah sebagai berikut: Commissioners are as follows:
31 Maret 2018 March 31, 2018

Komisaris Utama/Independen I Wayan Agus Mertayasa President/Independent Commissioner
Komisaris Iman Sugema Commissioner
Komisaris Maurin Sitorus Commissioner
Komisaris Sumiyati Commissioner
Komisaris Parman Nataatmadja* Commissioner
Komisaris Independen Arie Coerniadi Independent Commissioner
Komisaris Independen Lucky Fathul Aziz Hadibrata Independent Commissioner
Komisaris Independen Kamaruddin Sjam Independent Commissioner
Komisaris Independen Garuda Wiko Independent Commissioner
*) Diangkat sebagai Komisaris PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk *) Appointed as a Commissioner of PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk based on the
berdasarkan hasil keputusan RUPS Tahunan Perseroan tanggal 23 Maret 2018 Annual General Meeting of Shareholders dated March 23, 2018 and will be effective upon
dan berlaku efektif setelah mendapatkan persetujuan dari Otoritas Jasa approval from the Financial Services Authority (OJK) on Fit and Proper Test and in compliance
Keuangan (OJK) atas penilaian Kemampuan dan Kepatutan (Fit and Proper Test) withsthe prevailing laws and regulations.
dan memenuhi Peraturan Perundang-undangan yang berlaku. s
d
s
d
Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Based on the Bank’s Extraordinary General
Luar Biasa (RUPSLB) Bank tanggal Meeting of Stockholders held on December 28,
28 Desember 2017, dengan berita acara 2017, as stated under the notarial No. 291
No. 291 tanggal 28 Desember 2017, yang dated December 28, 2017 by Notary Ashoya
dibuat oleh Notaris Ashoya Ratam, SH., MKn Ratam, SH.,MKn the composition of the Bank’s
susunan Dewan Komisaris Bank adalah Board of Commissioners are as follows:
sebagai berikut:
31 Desember 2017 December 31, 2017

Komisaris Utama/Independen I Wayan Agus Mertayasa President/Independent Commissioner
Komisaris Independen Kamaruddin Sjam Independent Commissioner
Komisaris Independen Arie Coerniadi Independent Commissioner
Komisaris Independen Lucky Fathul Aziz H.* Independent Commissioner
Komisaris Independen Garuda Wiko** Independent Commissioner
Komisaris Sumiyati Commissioner
Komisaris Maurin Sitorus Commissioner
Komisaris Iman Sugema*** Commissioner
* Telah dinyatakan lulus Uji Kemampuan dan Kepatutan (Fit and Proper Test) sebagai * Has passed the Fit and Proper Test as the member of the Board of Commissioners as stated
anggota Dewan Komisaris Perseroan sebagaimana surat OJK No. SR- in the Financial Services Authority’s Letter No. SR-194/PB.12/2017 dated November 15,
194/PB.12/2017 tanggal 15 November 2017 perihal Penyampaian Salinan 2017 regarding the Submission of Copy of Decision on the Appointment of Independent
Keputusan atas Pengangkatan Komisaris Independen PT Bank Tabungan Negara Commissioner of PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk and the copy of Board of
(Persero) Tbk dan salinan keputusan Dewan Komisioner OJK No. Kep- Commissioners’ Decision, Financial Services Authority
207/D.03/2017 tanggal 10 November 2017 tentang Hasil Penilaian Kemampuan dan No. Kep-207/D.03/2017 dated November 10, 2017 regarding the Decision of Fit and Proper
Kepatutan Sdr. Lucky Fathul Aziz Hadibrata selaku Komisaris Independen PT Bank Test of Mr. Lucky Fathul Aziz Hadibrata as the Independent Commissioner of PT Bank
Tabungan Negara (Persero) Tbk. Pengangkatan tersebut berlaku efektif terhitung Tabungan Negara (Persero) Tbk. The appointment has been effective since November 15,
sejak tanggal 15 November 2017, sebagaimana dinyatakan dalam surat Perseroan 2017, as stated in Company Letter No. 822/DIR/CSD/XI/2017 dated November 21, 2017
No. 822/DIR/CSD/XI/2017 tanggal 21 November 2017 perihal Laporan regarding the Report of Effective appointmet of Mr. Lucky Fathul Aziz Hadibrata as the
Pengangkatan Efektif Sdr. Lucky Fathul Aziz Hadibrata selaku Komisaris Independent Commissioner of PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk
Independen PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk
23

Karyawan (lanjutan) Employees (continued)
** Telah dinyatakan lulus Uji Kemampuan dan Kepatutan (Fit and Proper Test) ** Has passed the Fit and Proper Test as the member of the Board of Commissioners as
sebagai anggota Dewan Komisaris Perseroan sebagaimana surat OJK No. SR- s stated in the Financial Services Authority’s Letter No. SR-120/PB.12/2017 dated July 21,
120/PB.12/2017 tanggal 21 Juli 2017 perihal Penyampaian Salinan Keputusan s 2017 regarding the Submission of Copy of Decision on the Appointment of Management
atas Pengangkatan Pengurus PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk dan d of PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk and the copy of Board of Commissioners’
salinan keputusan Dewan Komisioner OJK No. Kep-146/D.03/2017 tanggal 19 s Decision, Financial Services Authority No. Kep-146/D.03/2017 dated July 19, 2017
Juli 2017 tentang Hasil Penilaian Kemampuan dan Kepatutan Sdr. Garuda Wiko d regarding the Decision of Fit and Proper Test of Mr. Garuda Wiko as the Independent
selaku Calon Komisaris Independen PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk. Commissioner’s Candidate of PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk. The
Pengangkatan tersebut berlaku efektif terhitung sejak tanggal 25 Juli 2017, appointment has been effective since July 25 2017, as stated in Company Letter No.
sebagaimana dinyatakan surat Perseroan No. 547/DIR/CSD/VII/2017 tanggal 27 547/DIR/CSD/VII/2017 dated July 27, 2017 regarding the Report of Effective
Juli 2017 perihal Laporan Pengangkatan Efektif Pengurus PT Bank Tabungan Appointment of Management of PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk
Negara (Persero) Tbk
*** Telah dinyatakan lulus Uji Kemampuan dan Kepatutan (Fit and Proper Test) *** Has passed the Fit and Proper Test as the member of the Board of Commissioners as
sebagai anggota Dewan Komisaris Perseroan sebagaimana surat OJK No. SR- stated in the Financial Services Authority’s Letter No. SR-120/PB.12/2017 dated July 21,
120/PB.12/2017 tanggal 21 Juli 2017 perihal Penyampaian Salinan Keputusan 2017 regarding the Submission of Copy of Decision on the Appointment of Management
atas Pengangkatan Pengurus PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk dan of PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk and the copy of Board of Commissioners’
salinan keputusan Dewan Komisioner OJK No. Kep-145/D.03/2017 tanggal 19 Decision, Financial Services Authority No. Kep-145/D.03/2017 dated July 19, 2017
Juli 2017 tentang Hasil Penilaian Kemampuan dan Kepatutan Sdr. Iman Sugema regarding the Decision of Fit and Proper Test of Mr. Iman Sugema as the candidate of
selaku Calon Anggota Dewan Komisaris PT Bank Tabungan Negara (Persero) member of Board of Commissioners of PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk. The
Tbk. Pengangkatan tersebut berlaku efektif terhitung sejak tanggal 25 Juli 2017, appointment has been effective since July 25 2017, as stated in Company Letter No.
sebagaimana dinyatakan surat Perseroan No. 547/DIR/CSD/VII/2017 tanggal 27 547/DIR/CSD/VII/2017 dated July 27, 2017 regarding the Report of Effective
Juli 2017 perihal Laporan Pengangkatan Efektif Pengurus PT Bank Tabungan Appointment of Management of PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk
Negara (Persero) Tbk
Maret 2018, yang dibuat oleh Notaris Ashoya 23, 2018 by notary Ashoya Ratam, SH.,MKn the
Ratam, SH., MKn susunan Direksi Bank adalah composition of the Bank’s Board of Directors
31 Maret 2018 Maret 31, 2018

Direktur Utama Maryono President Director
Direktur Finance & Treasury Iman Nugroho Soeko Director of Finance & Treasury
Direktur IT & Operation Andi Nirwoto*** Director of IT & Operation
Direktur Commercial Banking Oni Febriarto Rahardjo Director of Commercial Banking
Direktur Consumer Banking Budi Satria Director of Consumer Banking
Direktur Strategy, Compliance & Risk R. Mahelan Prabantarikso Director of Strategy, Compliance & Risk
Direktur Collection & Asset Management Nixon L.P Napitupulu Director of Collection & Asset Management
Direktur Distribution & Network Dasuki Amsir* Director of Distribution & Network
Direktur Strategic Human Capital Yossi Istanto** Director of Strategic Human Capital
* Diangkat sebagai Direktur Distribution & Network PT Bank Tabungan Negara (Persero) * Appointed as the Director of Distribution & Network of PT Bank Tabungan Negara
Tbk berdasarkan hasil keputusan RUPS Luar Biasa Perseroan tanggal 28 Desember s (Persero) Tbk based on the Extraordinary General Meeting of Shareholders dated
2017 dan berlaku efektif setelah mendapatkan persetujuan dari Otoritas Jasa Keuangan s December 28, 2017 and will be effective upon approval from the Financial Services
(OJK) atas penilaian Kemampuan dan Kepatutan (Fit and Proper Test) dan memenuhi d Authority (OJK) on Fit and Proper Test and in compliance with the prevailing laws and
Peraturan Perundang-undangan yang berlaku. s regulations
d
**) Diangkat sebagai Direktur Strategic Human Capital PT Bank Tabungan Negara **) Appointed as the Director of Strategic Human Capital of PT Bank Tabungan Negara
(Persero) Tbk berdasarkan hasil keputusan RUPS Tahunan Perseroan tanggal 23 Maret (Persero) Tbk based on the Annual General Meeting of Shareholders dated March 23,
2018 dan berlaku efektif setelah mendapatkan persetujuan dari Otoritas Jasa Keuangan 2018 and will be effective upon approval from the Financial Services Authority (OJK) on
(OJK) atas penilaian Kemampuan dan Kepatutan (Fit and Proper Test) dan memenuhi Fit and Proper Test and in compliance with the prevailing laws and regulations
Peraturan Perundang-undangan yang berlaku.
***) Diangkat sebagai Direktur IT & Operation PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk ***) Appointed as the Director of IT & Operation of PT Bank Tabungan Negara (Persero)
berdasarkan hasil keputusan RUPS Tahunan Perseroan tanggal 23 Maret 2018 dan Tbk based on the Annual General Meeting of Shareholders dated March 23, 2018 and
berlaku efektif setelah mendapatkan persetujuan dari Otoritas Jasa Keuangan (OJK) will be effective upon approval from the Financial Services Authority (OJK) on Fit and
atas penilaian Kemampuan dan Kepatutan (Fit and Proper Test) dan memenuhi Proper Test and in compliance with the prevailing laws and regulations
Peraturan Perundang-undangan yang berlaku.
24

Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Based on the Bank’s Extraordinary General
Luar Biasa (RUPSLB) Bank tanggal Meeting of Stockholders held on December
28 Desember 2017, dengan berita acara 28, 2017, as stated under the notarial No. 291
No. 291 tanggal 28 Desember 2017, yang dated December 28, 2017 by notary Ashoya
dibuat oleh Notaris Ashoya Ratam, SH., MKn Ratam, SH.,MKn the composition of the
susunan Direksi Bank adalah sebagai berikut: Bank’s Board of Directors are as follows:

Direktur Utama Maryono President Director
Direktur Iman Nugroho Soeko Director
Direktur Adi Setianto Director
Direktur Oni Febriarto Rahardjo Director
Direktur R. Mahelan Prabantarikso* Director
Direktur Nixon L. P. Napitupulu** Director
Direktur Budi Satria Director
Direktur Dasuki Amsir*** Director
* Telah dinyatakan lulus Uji Kemampuan dan Kepatutan (Fit and Proper Test) * Has passed the Fit and Proper Test as the member of the Board of Directors as
sebagai anggota Direksi Perseroan sebagaimana surat OJK No. SR- s stated in the Financial Services Authority’s Letter No. SR-120/PB.12/2017 dated
120/PB.12/2017 tanggal 21 Juli 2017 perihal Penyampaian Salinan Keputusan atas s July 21, 2017 regarding the Submission of Copy of Decision on the Appointment
Pengangkatan Pengurus PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk dan salinan d of Management of PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk and the copy of Board
keputusan Dewan Komisioner OJK No. Kep-144/D.03/2017 tanggal 19 Juli 2017 s of Commissioners’ Decision, Financial Services Authority No. Kep-144/D.03/2017
tentang Hasil Penilaian Kemampuan dan Kepatutan Sdr. R. Mahelan Prabantarikso d dated July 19, 2017 regarding the Decision of Fit and Proper Test of Mr. R. Mahelan
selaku Calon Direktur Yang Membawahkan Fungsi Kepatuhan PT Bank Tabungan Prabantarikso as the Candidate of Compliance Director of PT Bank Tabungan
Negara (Persero) Tbk. Pengangkatan tersebut berlaku efektif terhitung sejak Negara (Persero) Tbk. The appointment has been effective since July 25 2017, as
tanggal 25 Juli 2017, sebagaimana dinyatakan surat Perseroan No. stated in Company Letter No. 547/DIR/CSD/VII/2017 dated July 27, 2017 regarding
547/DIR/CSD/VII/2017 tanggal 27 Juli 2017 perihal Laporan Pengangkatan Efektif the Report of Effective Appointment of Management of PT Bank Tabungan Negara
Pengurus PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk (Persero) Tbk
** Telah dinyatakan lulus Uji Kemampuan dan Kepatutan (Fit and Proper Test) ** Has passed the Fit and Proper Test as the member of the Board of Directors as
sebagai anggota Direksi Perseroan sebagaimana surat OJK No. SR- stated in the Financial Services Authority’s Letter No. SR-120/PB.12/2017 dated
120/PB.12/2017 tanggal 21 Juli 2017 perihal Penyampaian Salinan Keputusan atas July 21, 2017 regarding the Submission of Copy of Decision on the Appointment
Pengangkatan Pengurus PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk dan salinan of Management of PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk and the copy of Board
keputusan Dewan Komisioner OJK No. Kep-147/D.03/2017 tanggal 19 Juli 2017 of Commissioners’ Decision, Financial Services Authority No. Kep-147/D.03/2017
tentang Hasil Penilaian Kemampuan dan Kepatutan Sdr. Nixon Lambok Pahotan dated July 19, 2017 regarding the Decision of Fit and Proper Test of Mr. Nixon
Napitupulu selaku Calon Anggota Direksi PT Bank Tabungan Negara (Persero) Lambok Pahotan Napitupulu as the Candidate of member of Directors of PT Bank
Tbk. Pengangkatan tersebut berlaku efektif terhitung sejak tanggal 25 Juli 2017, Tabungan Negara (Persero) Tbk. The appointment has been effective since July
sebagaimana dinyatakan surat Perseroan No. 547/DIR/CSD/VII/2017 tanggal 27 25 2017, as stated in Company Letter No. 547/DIR/CSD/VII/2017 dated July 27,
Juli 2017 perihal Laporan Pengangkatan Efektif Pengurus PT Bank Tabungan 2017 regarding the Report of Effective Appointment of Management of PT Bank
Negara (Persero) Tbk Tabungan Negara (Persero) Tbk
*** Diangkat sebagai Direktur Distribution & Network PT Bank Tabungan Negara *** Appointed as a Director of Distribution & Network of PT Bank Tabungan Negara
(Persero) Tbk berdasarkan hasil keputusan RUPS Luar Biasa Perseroan tanggal s (Persero) Tbk based on the Extraordinary General Meeting of Shareholders dated
28 Desember 2017 dan berlaku efektif setelah mendapatkan persetujuan dari s December 28, 2017 and will be effective upon approval from the Financial Services
Otoritas Jasa Keuangan (OJK) atas penilaian Kemampuan dan Kepatutan (Fit and d Authority (OJK) on Fit and Proper Test and in compliance with the prevailing laws
Proper Test) dan memenuhi Peraturan Perundang-undangan yang berlaku. s and regulations
d
Gaji dan kompensasi lainnya yang dibayarkan Salaries and other compensation benefits paid
kepada dewan komisaris adalah sebesar to the Board of Commissioners of the Bank
Rp4.017 dan Rp2.492 masing-masing untuk amounted to Rp4,017 and Rp2,492 for the
periode yang berakhir pada tanggal period ended March 31, 2018 and 2017,
31 Maret 2018 dan 2017 (Catatan 46b). Gaji respectively (Note 46b). Salaries and other
dan kompensasi lainnya yang dibayarkan compensation benefits paid to the Board of
kepada direksi adalah sebesar Rp8.387 dan Directors of the Bank amounted to Rp8,387 and
Rp5.415 masing-masing untuk periode yang Rp5,415 for the period ended
berakhir pada tanggal 31 Maret 2018 dan 2017 March 31, 2018 and 2017, respectively (Note
(Catatan 46b). 46b).
25

Pada Rapat Umum Pemegang Saham Bank During the Bank’s Stockholders’ General
yang diadakan pada tanggal 17 Maret 2017 dan Meetings held on March 17, 2017 and
12 April 2016, Bank membagikan tantiem April 12, 2016, the Bank distributed tantiem to
masing-masing sebesar Rp46.884 dan the Boards of Directors and Commissioners
Rp35.215 bagi Dewan Komisaris dan Direksi amounting to Rp46,884 and Rp35,215,
yang dialokasikan dari laba tahun berjalan yang respectively, which were allocated from current
dibayarkan masing-masing pada tanggal year income and paid on July 5, 2017 and
5 Juli 2017 dan 29 Juni 2016. June 29, 2016, respectively.
Sekretaris Perusahaan dan Kepala Divisi Audit The Bank’s Corporate Secretary and the Head
Internal Bank adalah sebagai berikut: of Internal Audit Division are as follows:
31 Maret 2018 March 31, 2018

Sekretaris Perusahaan Agus Susanto Corporate Secretary
Kepala Divisi Audit Internal Triani Pudjiastuti Head of Internal Audit Division
Sekretaris Perusahaan Agus Susanto* Corporate Secretary

Kepala Divisi Audit Internal Triani Pudjiastuti** Head of Internal Audit Division
* Diangkat berdasarkan Surat Keputusan Direksi Bank * Appointed based on the Bank’s Board of Directors’ Decision Letter
No. 300/DIR/2017 tanggal 3 Juli 2017 dan bertindak sebagai No.300/DIR/2017 dated July 3, 2017 and Head of Internal Audit
pejabat sejak tanggal 14 Juni 2017. Division since June 14, 2017.
** Diangkat berdasarkan Surat Keputusan Direksi Bank ** Appointed based on the Bank’s Board of Directors’ Decision Letter
No. 614/DIR/2017 tanggal 8 November 2017 dan berlaku efektif No.614/DIR/2017 dated November 8, 2017 and effective since
sejak tanggal 13 November 2017. November 13, 2017.
Maret 2018, yang dibuat oleh Notaris Ashoya 23, 2018 by notary Ashoya Ratam, SH.,MKn
Ratam, SH., MKn susunan Dewan Pengawas the composition of the Bank’s Board of Sharia
Syariah Bank adalah sebagai berikut: Supervisory are as follows:
31 Maret 2018 March 31, 2018

Ketua M. Quraish Shihab* Chairman
Anggota Mohamad Hidayat Member
Anggota Muhammad Gunawan Yasni* Member
*) Berlaku efektif apabila telah mendapatkan persetujuan OJK *) will be effective upon approval from the Financial Services Authority (OJK)
Susunan Dewan Pengawas Syariah Bank, The composition of the Bank’s Sharia
berdasarkan Surat Keputusan Direksi Bank Supervisory Board based on the Bank’s Board
No.131/DIR/2017 tanggal 23 Maret 2017 dan of Directors’ Decision Letter No.131/DIR/2017
No.379/DIR/2015 tanggal 30 Juni 2015 adalah dated March 23, 2017 and No.379/DIR/2015
sebagai berikut: dated June 30, 2015 are as follows:

Ketua Ahmad Nazri Adlani Chairman
Anggota Mohamad Hidayat Member
Anggota Muhammad Syakir Sula Member
26

Susunan Anggota Komite Audit Bank The composition of the Bank’s Audit
berdasarkan Surat Keputusan Direksi Bank No. Committee, based on the Board of Directors’
190/DIR/2018 tanggal 21 Maret 2018 Decision Letter No.190/DIR/2018 dated March
(menindaklanjuti Ketetapan Komisaris melalui 21, 2018 (followed up of the Bank’s Board of
Surat No.45/KOM/BTN/III/2018 tanggal 13 Commissioners’ Decision No.45/
Maret 2018) adalah sebagai berikut: KOM/BTN/III/2018 dated March 23, 2018) are
as follows:
31 Maret 2018 March 31, 2018

Ketua Kamaruddin Sjam Chairman
Anggota I Wayan Agus Mertayasa Member
Anggota Lucky Fathul Aziz Hadibrata Member
Anggota Garuda Wiko Member
Anggota Sondang Gayatri Member
Anggota Rachmat Supratman Member
Anggota Adi Prakoso* Member
* Diangkat sebagai anggota Komite Audit PT Bank Tabungan Negara (Persero) * Appointed as the member of Audit Committee PT Bank Tabungan Negara
Tbk berdasarkan Surat Keputusan Direksi No. 190/DIR/2018 tanggal 21 Maret (Persero) Tbk, based on the Board of Director’s Decision Letter No. 190/DIR/2018
2018, efektif sejak tanggal 13 Maret 2018. dated March 21,2018, effective since March 13, 2018.
Susunan Anggota Komite Audit Bank The composition of the Bank’s Audit
berdasarkan Surat Keputusan Direksi Bank Committee, based on the Board of Directors’
No. 648/DIR/2017 tanggal 21 November 2017 Decision Letter No. 648/DIR/2017 dated
(menindaklanjuti Ketetapan Komisaris melalui November 21, 2017 (followed up of the Bank’s
Surat No.163/KOM/BTN/XI/2017 tanggal Board of Commissioners’ Decision
21 November 2017) adalah sebagai berikut: No.163/ KOM/BTN/XI/2017 dated November
21, 2017) are as follows:
Ketua Kamaruddin Sjam Chairman
Anggota I Wayan Agus Mertayasa Member
Anggota Lucky Fathul Aziz Hadibrata* Member
Anggota Garuda Wiko* Member
Anggota Sondang Gayatri Member
Anggota Rachmat Supratman Member
* Diangkat sebagai anggota Komite Audit PT Bank Tabungan Negara (Persero) * Appointed as the member of Audit Committee PT Bank Tabungan Negara
Tbk berdasarkan Surat Keputusan Direksi No. 648/DIR/2017 tanggal (Persero) Tbk, based on the Board of Director’s Decision Letter No. 648/DIR/2017
21 November 2017, efektif sejak tanggal 21 November 2017. dated November 21, 2017, effective since November 21, 2017
Berdasarkan ketentuan internal Bank, Based on the Bank’s internal policy, key
manajemen kunci Bank cakupannya adalah management consists of board of
Dewan Komisaris, Komite Audit, Direksi, commissioners, audit committee, board of
Kepala Kantor Wilayah, Kepala Divisi, dan directors, regional office head, division head,
Kepala Cabang. Jumlah karyawan tetap Bank and branch manager. The Bank has permanent
pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember employees as of March 31, 2018 and December
2017 masing-masing adalah 8.931 dan 8.780 31, 2017 of 8,931 and 8,780 employees,
orang (tidak diaudit). respectively (unaudited).
27
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI YANG 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING

SIGNIFIKAN POLICIES
a. Dasar Penyajian Laporan Keuangan a. Basis of Preparation of the Financial

Statements
Pernyataan Kepatuhan Statement of Compliance
Laporan keuangan pada tanggal dan untuk The financial statements as of and for the period
periode yang berakhir pada tanggal-tanggal ended March 31, 2018, and December 31,
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 disusun 2017, were prepared and presented in
dan disajikan sesuai dengan Standar Akuntansi accordance with Indonesian Financial
Keuangan di Indonesia, yang mencakup Accounting Standards, which includes the
Pernyataan dan Interpretasi yang dikeluarkan Statements and Interpretations issued by the
oleh Dewan Standar Akuntansi Keuangan Financial Accounting Standards Board
Ikatan Akuntan Indonesia dan peraturan Indonesian Institute of Accountants and
Bapepam-LK No. VIII.G.7 lampiran keputusan Bapepam-LK’s Regulation No. VIII.G.7,
Ketua Bapepam-LK No. KEP-347/BL/2012 Appendix of the Decision of the Chairman of
tanggal 25 Juni 2012 tentang “Penyajian dan Bapepam-LK No. KEP-347/BL/2012 dated
Pengungkapan Laporan Keuangan Emiten atau June 25, 2012 regarding the “Guidelines on
Perusahaan Publik”. Financial Statements Presentations and
Disclosures for Issuers or Public Companies”.
Laporan keuangan disusun sesuai dengan The Financial Statements is presented in

Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan conformity with the Statement of Financial
(PSAK) No.1 (Amandemen 2015), “Penyajian Accounting Standards ("SFAS") No.1
Laporan Keuangan”. (Amandment 2015), “Presentation of Financial
Statements”.
Laporan keuangan Bank cabang syariah yang The financial statements of the Bank’s sharia
didasarkan pada prinsip syariah disajikan branches have been presented in conformity
sesuai dengan Pernyataan Standar Akuntansi with the Statement of Financial Accounting
Keuangan (PSAK) No. 101 tentang “Penyajian Standards ("SFAS") No. 101 on “Sharia
Laporan Keuangan Syariah”, PSAK No. 102 Financial Statements Presentation”, SFAS No.
(Revisi 2013) tentang “Akuntansi Murabahah”, 102 (Revised 2013) on “Accounting for
PSAK No. 104 tentang “Akuntansi Istishna”, Murabahah”, SFAS No. 104 on “Accounting for
PSAK No. 105 tentang “Akuntansi Istishna”, SFAS No. 105 on “Accounting for
Mudharabah”, PSAK No. 106 tentang Mudharabah”, SFAS No. 106 on “Accounting
“Akuntansi Musyarakah” dan PSAK No. 107 for Musyarakah” and SFAS 107 on “Accounting
tentang “Akuntansi Ijarah” yang menggantikan for Ijarah”, which supersede SFAS No. 59 on
PSAK No. 59 tentang “Akuntansi Perbankan “Accounting for Sharia Banking” associated
Syariah” yang berkaitan dengan pengakuan, with recognition, measurement, presentation
pengukuran, penyajian dan pengungkapan and disclosure for the respective topics, SFAS
untuk topik tersebut, PSAK No. 110 (Revisi No.110 (Revised 2015) on “Accounting for
2015) tentang “Akuntansi Sukuk” dan Pedoman Sukuk” and the Indonesia Sharia Banking
Akuntansi Perbankan Syariah Indonesia Accounting Guidelines (PAPSI) issued by Bank
(PAPSI) yang diterbitkan oleh Bank Indonesia Indonesia and Indonesian Institute of
dan Ikatan Akuntan Indonesia (IAI). Accountants (IAI).
Laporan keuangan telah disajikan berdasarkan The Financial Statements have been prepared
nilai historis, kecuali untuk beberapa akun yang on a historical cost basis, except for some
dinilai menggunakan dasar pengukuran lain accounts that were assessed using another
sebagaimana dijelaskan pada kebijakan measurement basis as explained in the
akuntansi dari akun tersebut. Laporan accounting policies of the account. The
keuangan disusun dengan dasar akrual, kecuali Financial Statements have been prepared on
pendapatan dari istishna dan bagi hasil dari accrual basis, except for the revenue from
pembiayaan mudharabah dan musyarakah istishna and the profit sharing from the
serta laporan arus kas. mudharabah and musyarakah financing and the
statement of cash flow.
28

SIGNIFIKAN (lanjutan) POLICIES (continued)
a. Dasar Penyajian Laporan Keuangan a. Basis of Preparation of the Financial

(lanjutan) Statements (continued)
Pernyataan Kepatuhan (lanjutan) Statement of Compliance (continued)
Laporan arus kas disusun menggunakan The statement of cash flows have been
metode langsung dan arus kas dikelompokkan prepared using direct method and the cash
atas dasar aktivitas operasi, investasi dan flows have been classified on the basis of
pendanaan. Kas dan setara kas terdiri dari kas, operating, investing and financing activities.
giro pada Bank Indonesia dan giro pada bank Cash and cash equivalents consists of cash,
lain, penempatan pada Bank Indonesia dan current accounts with Bank Indonesia and
bank lain, Sertifikat Bank Indonesia dan current accounts with other banks, placements
Sertifikat Deposito Bank Indonesia, yang jatuh with Bank Indonesia and other banks, Bank
tempo dalam waktu 3 (tiga) bulan sejak tanggal Indonesia Certificates and Deposits Certificates
perolehan, sepanjang tidak digunakan sebagai of Bank Indonesia maturing within 3 (three)
jaminan atas pinjaman yang diterima serta tidak months or less from the acquisition date
dibatasi penggunaannya. provided they are not used as collateral for
borrowings nor restricted.
Mata uang penyajian yang digunakan dalam The presentation currency used in the financial
laporan keuangan adalah Rupiah (Rp), yang statements is the Indonesian Rupiah (Rp),
merupakan mata uang fungsional Bank. Angka- which is the Bank’s functional currency. Unless
angka yang disajikan dalam laporan keuangan, otherwise stated, all figures presented in the
kecuali dinyatakan lain dibulatkan dalam jutaan financial statement are rounded off to millions of
Rupiah. Rupiah.
b. Kuasi-Reorganisasi b. Quasi-Reorganization
Berdasarkan PSAK No. 51 (Revisi 2003) Based on SFAS No. 51 (Revised 2003),
tentang ”Akuntansi Kuasi-Reorganisasi”, kuasi- “Accounting for Quasi-Reorganization”, a quasi-
reorganisasi merupakan prosedur akuntansi reorganization is an accounting procedure that
yang mengatur perusahaan merestrukturisasi enables a company to restructure its equity by
ekuitasnya dengan menghilangkan defisit dan eliminating its deficit and revaluing all its assets
menilai kembali seluruh aset dan liabilitasnya and liabilities based on their fair values. Under
berdasarkan nilai wajar. Dengan kuasi- a quasi-reorganization, a company will have a
reorganisasi, perusahaan mendapatkan awal fresh start with its statement of financial position
yang baik (fresh start) dengan laporan posisi showing figures that represent present values
keuangan yang menunjukkan nilai sekarang and without the burden of a deficit because the
dan tanpa dibebani defisit karena defisit deficit has been eliminated.
dieliminasikan menjadi nihil.
Estimasi nilai wajar aset dan liabilitas dalam The fair value estimate for assets and liabilities
rangka kuasi-reorganisasi ditentukan under a quasi-reorganization is determined
berdasarkan informasi terbaik sesuai dengan based on the best available information
karakteristik aset dan liabilitas yang according to the characteristics of the related
bersangkutan atau nilai pasar aset dan liabilitas assets and liabilities or the market value for the
yang bersangkutan. Apabila nilai pasar tidak related assets and liabilities. If the market value
tersedia, estimasi nilai wajar dilakukan dengan is not available, the fair value estimation is
mempertimbangkan harga aset sejenis, conducted by considering the value of similar
estimasi nilai sekarang atau arus kas yang assets, present value estimation, or discounted
didiskontokan. Untuk aset dan liabilitas tertentu, cash flows. For certain assets and liabilities, the
penilaian dilakukan sesuai PSAK terkait. valuation is conducted according to the related
SFAS.
29

c. Transaksi dengan pihak-pihak berelasi c. Transactions with related parties
Dalam menjalankan usahanya, Bank In the normal course of its business, the Bank
melakukan transaksi dengan pihak-pihak enters into transactions with related parties
berelasi seperti yang didefinisikan dalam PSAK which are defined under SFAS No. 7 (Revised
No. 7 (Revisi 2010) tentang “Pengungkapan 2010), “Related Party Disclosures”.
Pihak-pihak Berelasi”.
Suatu pihak dianggap berelasi dengan Bank The Bank considers the following as its related
jika: parties:
a) suatu pihak yang secara langsung, atau a) a person who, directly or indirectly through
tidak langsung yang melalui satu atau lebih one or more intermediaries, (i) controls, or
perantara, suatu pihak (i) mengendalikan, is controlled by, or under common control
atau dikendalikan oleh, atau berada di with the Bank, (ii) has significant influence
bawah pengendalian bersama, dengan over the Bank or (iii) has joint control over
Bank; (ii) memiliki pengaruh signifikan atas the Bank;
Bank; atau (iii) memiliki pengendalian
bersama atas Bank;
b) suatu pihak yang berada dalam kelompok b) an entity which is a member of the same
usaha yang sama dengan Bank; group as the Bank;
c) suatu pihak yang merupakan ventura c) an entity which is a joint venture of a third
bersama di mana Bank sebagai venturer; party in which the Bank has ventured in;
d) suatu pihak adalah anggota dari personil d) a member of key management personnel
manajemen kunci Bank; of the Bank;
e) suatu pihak adalah anggota keluarga dekat e) a close family member of the person
dari individu yang diuraikan dalam butir (a) described in clause (a) or (d);
atau (d);
f) suatu pihak adalah entitas yang f) an entity that is controlled, jointly controlled
dikendalikan, dikendalikan bersama atau or significantly influenced, directly or
dipengaruhi signifikan oleh beberapa indirectly by the person described in clause
entitas, langsung maupun tidak langsung, (d) or (e);
individu seperti diuraikan dalam butir (d)
atau (e);
g) suatu pihak adalah suatu program imbalan g) an entity which is a post-employment

pasca kerja untuk imbalan kerja dari Bank benefit plan for the benefit of employees of
atau entitas terkait Bank. either the Bank or an entity related to the
Bank.
30

c. Transaksi dengan pihak-pihak berelasi c. Transactions with related parties

(lanjutan) (continued)
Transaksi dengan pihak-pihak berelasi Transactions with related parties are made on
dilakukan dengan syarat dan kondisi yang the same term and conditions as those
sama dengan transaksi-transaksi dengan pihak transactions with third parties. All transaction
ketiga. Transaksi yang dilakukan Bank telah done by Bank have complied with Bapepam-LK
memenuhi peraturan Badan Pengawas Pasar Regulation No. IX.E.1 regarding “The affiliate
Modal dan Lembaga Keuangan No. IX.E.1 transactions and conflict of interest of certain
tentang “Transaksi Afiliasi dan Benturan transactions”, at the time the transaction were
Kepentingan Transaksi Tertentu”, pada saat made. All material transactions and balances
transaksi-transaksi tersebut dilakukan. Seluruh with related parties are disclosed in the relevant
transaksi dan saldo yang material dengan notes to the Financial Statements and the
pihak-pihak berelasi diungkapkan dalam details have been presented in Note 44 of the
catatan atas laporan keuangan yang relevan Financial Statements. Furthermore, material
dan rinciannya telah disajikan dalam Catatan 44 transactions and balances between Bank and
atas laporan keuangan. Selanjutnya, saldo dan the Government of the Republic of Indonesia
transaksi yang material antara Bank dan (RI) and other entities related to the Bank are
Pemerintah Negara Republik Indonesia (RI) also disclosed in Note 44.
dan entitas lain yang berelasi dengan Bank
diungkapkan juga pada Catatan 44.
d. Aset keuangan dan liabilitas keuangan d. Financial assets and liabilities
Aset keuangan Bank terdiri dari kas, giro pada The Bank’s financial assets consist of cash,
Bank Indonesia, giro pada bank lain, current accounts with Bank Indonesia, current
penempatan pada Bank Indonesia dan bank accounts with other banks, placements with
lain, efek-efek, obligasi Pemerintah, efek-efek Bank Indonesia and other banks, securities,
yang dibeli dengan janji dijual kembali, tagihan government bonds, reverse repo, derivatives
derivatif, tagihan akseptasi, penyertaan saham, receivable, acceptance receivable, investment
kredit yang diberikan dan pembiayaan/piutang in shares, loans and sharia
syariah, bunga yang masih akan diterima dan financing/receivables, interest receivable and
aset lain-lain (tagihan kepada pihak ketiga). other assets (third party receivables).
Liabilitas keuangan Bank terdiri dari liabilitas The Bank’s financial liabilities consist of current
segera, simpanan dari nasabah, simpanan dari liabilities, deposits from customers, deposits
bank lain, surat-surat berharga yang diterbitkan, from other banks, securities issued,
liabilitas akseptasi, pinjaman yang diterima, acceptance payable, fund borrowings,
pinjaman subordinasi, efek-efek yang dijual subordinated loan, securities sold under
dengan janji dibeli kembali, bunga yang masih repurchase agreements, interest payable and
harus dibayar dan liabilitas lain-lain (setoran other liabilities (guarantee deposits and
jaminan dan dana jaminan pengembang). developers’ security deposits).
31

d. Aset keuangan dan liabilitas keuangan d. Financial assets and liabilities (continued)
(lanjutan)
(i) Klasifikasi (ii) (i) Classification

Bank mengklasifikasi aset keuangannya The Bank classifies its financial assets in
berdasarkan kategori sebagai berikut pada the following categories at initial
saat pengakuan awal: recognition:
 Aset keuangan yang diukur pada nilai  Financial assets at fair value through
wajar melalui laba rugi, yang memiliki 2 profit or loss, which have 2 (two) sub-
(dua) sub-klasifikasi, yaitu aset classifications, i.e. financial assets
keuangan yang ditetapkan demikian designated as such upon initial
pada saat pengakuan awal dan aset recognition and financial assets
keuangan yang diklasifikasi dalam classified as held-for-trading;
kelompok yang diperdagangkan;
 Kredit yang diberikan dan piutang;  Loans and receivables;
 Investasi dalam kelompok dimiliki  Held-to-maturity investments;
hingga jatuh tempo;
 Investasi tersedia untuk dijual.  Available-for-sale investments.
Liabilitas keuangan diklasifikasikan ke Financial liabilities are classified into the

dalam kategori sebagai berikut pada saat following categories at initial recognition:
pengakuan awal:
 Liabilitas keuangan yang diukur pada  Financial liabilities at fair value through
nilai wajar melalui laba rugi, yang profit or loss, which have 2 (two) sub-
memiliki 2 (dua) sub-klasifikasi, yaitu classifications, i.e. those designated as
liabilitas keuangan yang ditetapkan such upon initial recognition and those
demikian pada saat pengakuan awal classified as held-for-trading;
dan liabilitas keuangan yang telah
diklasifikasikan dalam kelompok
diperdagangkan;

 Liabilitas keuangan lain yang tidak   Other financial liabilities that are not
diklasifikasikan sebagai liabilitas classified as financial liabilities at fair
keuangan yang diukur pada nilai wajar value through profit or loss are
melalui laporan laba rugi dikategorikan categorized and measured at
dan diukur dengan biaya perolehan amortized cost.
diamortisasi.
Kelompok aset dan liabilitas yang diukur The sub-classification of financial assets
pada nilai wajar melalui laba rugi terdiri dari and liabilities at fair value through profit or
aset dan liabilitas keuangan yang diperoleh loss consists of financial assets and
atau dimiliki Bank terutama untuk tujuan liabilities that the Bank acquires or incurs
dijual atau dibeli kembali dalam waktu principally for the purpose of selling or
dekat, atau dimiliki sebagai bagian dari repurchasing in the near term, or holds as
portofolio instrumen keuangan tertentu part of a financial instrument portfolio that
yang dikelola bersama untuk memperoleh is managed together for short-term profit
laba jangka pendek atau position taking. or position taking.
32

(lanjutan)
(i) Klasifikasi (lanjutan) (ii) (i) Classification (continued)
Kredit yang diberikan dan piutang adalah Loans and receivables are non-derivative
aset keuangan non-derivatif dengan financial assets with fixed or determinable
pembayaran tetap atau telah ditentukan payments and are not quoted in an active
dan tidak mempunyai kuotasi di pasar market, except:
aktif, kecuali:
 yang dimaksudkan oleh Bank untuk  those that the Bank intends to sell
dijual segera dalam waktu dekat, yang immediately or in the short term, which
diklasifikasikan dalam kelompok are classified as held-for-trading, and
diperdagangkan, serta yang pada saat those that the Bank upon initial
pengakuan awal ditetapkan diukur recognition designates at fair value
pada nilai wajar melalui laba rugi; through profit or loss;
 yang pada saat pengakuan awal  those that upon initial recognition are
ditetapkan dalam kelompok investasi designated as available-for-sale
tersedia untuk dijual; atau investments; or
 dalam hal Bank tidak akan memperoleh  those for which the Bank may not
kembali seluruh investasi awal kecuali recover substantially all of its initial
yang disebabkan oleh penurunan investment, other than because of
kualitas kredit yang diberikan dan loans and receivable deterioration,
piutang, yang diklasifikasikan dalam which are classified as available-for-
kelompok tersedia untuk dijual. sale.
Investasi dalam kategori dimiliki hingga Held-to-maturity investments consist of

jatuh tempo adalah aset keuangan non- quoted non-derivative financial assets with
derivatif yang dapat dikuotasikan dengan fixed or determinable payments and fixed
pembayaran tetap atau telah ditentukan maturity which the Bank has the positive
dan jatuh temponya telah ditetapkan intention and ability to hold until maturity.
dimana Bank mempunyai intensi positif Investments intended to be held for an
dan kemampuan untuk memiliki aset undetermined period of time are not
keuangan tersebut hingga jatuh tempo. included in this classification.
Investasi yang dimiliki untuk periode yang
tidak dapat ditentukan tidak dikategorikan
dalam klasifikasi ini.
Kategori tersedia untuk dijual terdiri dari The available-for-sale category consists of
aset keuangan non-derivatif yang non-derivative financial assets that are
ditetapkan sebagai tersedia untuk dijual designated as available-for-sale or are not
atau yang tidak dikelompokkan ke dalam classified in one of the other categories of
salah satu kategori aset keuangan lainnya financial assets.
33

(lanjutan)
(i) Klasifikasi (lanjutan) (i) Classification (continued)
Setelah pengukuran awal, investasi After initial recognition, available-for-sale

tersedia untuk dijual diukur menggunakan investments are measured at fair value
nilai wajar dengan laba atau rugi yang with gains or losses being recognized in
diakui sebagai bagian dari ekuitas sampai equity until the investment is derecognized
dengan investasi dihentikan pengakuannya or until the investment is determined to be
atau sampai investasi dinyatakan impaired at which time the cumulative
mengalami penurunan nilai dimana gains or losses previously reported in
akumulasi laba atau rugi sebelumnya equity is included in the statement of profit
dilaporkan dalam ekuitas dilaporkan dalam or loss and other comprehensive income.
laporan laba rugi dan penghasilan
komprehensif lain.
Hasil efektif dan (bila dapat diaplikasikan) The effective yield and (where applicable)
hasil dari nilai tukar dinyatakan kembali results of foreign exchange restatement
untuk investasi tersedia dijual dan for available-for-sale investments are
dilaporkan pada laporan laba rugi dan reported in the statement of profit or loss
penghasilan komprehensif lain. and comprehensive income.
Liabilitas keuangan lainnya merupakan Other financial liabilities represent

liabilitas keuangan yang tidak dimiliki untuk financial liabilities that are neither held for
dijual atau ditentukan sebagai nilai wajar trading nor designated at fair value
melalui laporan laba rugi saat pengakuan through profit or loss upon the recognition
liabilitas. of the liability.
(ii) Pengakuan awal (ii) Initial recognition
a. Pembelian atau penjualan aset a. Purchases or sales of financial assets

keuangan yang memerlukan that require delivery of assets within a
penyerahan aset dalam kurun waktu time frame established by regulation
yang telah ditetapkan oleh peraturan or convention in the market place
dan kebiasaan yang berlaku di pasar (regular way purchases) are
(pembelian secara reguler) diakui recognized on the settlement date.
pada tanggal penyelesaian.
34

(lanjutan)
(ii) Pengakuan awal (lanjutan) (ii) Initial recognition (continued)
b. Aset keuangan dan liabilitas keuangan b. Financial assets and liabilities are
pada awalnya diukur pada nilai initially recognised at fair value
wajarnya. Dalam hal aset keuangan plus/less, for those financial assets
atau liabilitas keuangan tidak diukur not at fair value through profit or loss,
pada nilai wajar melalui laba rugi, nilai directly attributable transaction costs.
wajar tersebut ditambah/dikurangkan The subsequent measurement of
biaya transaksi yang dapat financial assets and liabilities
diatribusikan secara langsung. depends on their classification.
Pengukuran aset keuangan dan
liabilitas keuangan setelah pengakuan
awal tergantung pada klasifikasinya.
Biaya transaksi hanya meliputi biaya- Transaction costs only include costs that
biaya yang dapat diatribusikan secara are directly attributable to the acquisition
langsung untuk perolehan suatu aset of a financial asset or issuance of a
keuangan atau penerbitan suatu liabilitas financial liability and an additional charge
keuangan dan merupakan biaya that would not occur if the instrument is
tambahan yang tidak akan terjadi apabila not acquired or issued. For financial
instrumen keuangan tersebut tidak assets, transaction costs are added to the
diperoleh atau diterbitkan. Untuk aset amount recognized in the initial
keuangan, biaya transaksi ditambahkan recognition of the asset, while for financial
pada jumlah yang diakui pada awal liabilities, transaction costs are deducted
pengakuan aset, sedangkan untuk from the amount of debt recognized on
liabilitas keuangan, biaya transaksi initial recognition of a liability.
dikurangkan dari jumlah utang yang diakui
pada pengakuan awal liabilitas.
Biaya transaksi tersebut diamortisasi The transaction costs are amortized over
selama umur instrumen berdasarkan the terms of the instrument based on the
metode suku bunga efektif dan dicatat effective interest rate method and
sebagai bagian dari pendapatan bunga recorded as part of interest income for
untuk biaya transaksi sehubungan transaction costs related to the financial
dengan aset keuangan atau sebagai asset or as part of interest expense for
bagian dari beban bunga untuk biaya transaction costs related to financial
transaksi sehubungan dengan liabilitas liabilities.
keuangan.
35

(lanjutan)
(ii) Pengakuan awal (lanjutan) (ii) Initial recognition (continued)
Bank, pada pengakuan awal, dapat The Bank, upon initial recognition, may
menetapkan aset keuangan dan liabilitas designate certain financial assets and
keuangan tertentu sebagai nilai wajar liabilities, at fair value through profit or loss
melalui laba rugi (opsi nilai wajar). Opsi (fair value option). The fair value option is
nilai wajar dapat digunakan hanya bila only applied when the following conditions
memenuhi ketetapan sebagai berikut: are met:
 penetapan sebagai opsi nilai wajar  the application of the fair value option
mengurangi atau mengeliminasi reduces or eliminates an accounting
ketidak-konsistenan pengukuran dan mismatch that would otherwise arise;
pengakuan (accounting mismatch) or
yang dapat timbul; atau
 aset keuangan dan liabilitas keuangan  the financial assets and liabilities are
merupakan bagian dari portofolio part of a portfolio of financial
instrumen keuangan yang risikonya instruments, the risks of which are
dikelola dan dilaporkan kepada managed and reported to key
manajemen kunci berdasarkan nilai management on a fair value basis; or
wajar; atau
 aset keuangan dan liabilitas keuangan  the financial assets and liabilities
terdiri dari kontrak utama dan derivatif consist of a host contract and an
melekat yang harus dipisahkan. embedded derivative that must be
bifurcated.
(iii) Pengukuran setelah pengakuan awal (iii) Subsequent measurement
Aset keuangan dalam kelompok tersedia Available-for-sale financial assets and

untuk dijual dan aset keuangan dan financial assets and liabilities measured at
liabilitas keuangan yang diukur pada nilai fair value through profit or loss are
wajar melalui laporan laba rugi diukur pada subsequently measured at fair value.
nilai wajarnya.
Kredit yang diberikan dan piutang serta Loans and receivables and held-to-
investasi dimiliki hingga jatuh tempo dan maturity investments and other financial
liabilitas keuangan yang diukur pada biaya liabilities measured at amortized cost are
perolehan diamortisasi diukur pada biaya measured at amortized cost using the
perolehan diamortisasi dengan effective interest rate method.
menggunakan metode suku bunga efektif.
36

(lanjutan)
(iv) Penghentian pengakuan (iv) Derecognition
a. Aset keuangan dihentikan a. Financial assets are derecognized

pengakuannya jika: when:
- Hak kontraktual atas arus kas yang - The contractual rights to receive
berasal dari aset keuangan cash flows from the financial assets
tersebut berakhir; atau have expired; or
- Bank telah mentransfer hak-nya - The Bank has transferred its rights
untuk menerima arus kas yang to receive cash flows from the
berasal dari aset keuangan atau financial assets or has assumed an
menanggung liabilitas untuk obligation to pay the cash flows in
membayarkan arus kas yang full without material delay to a third
diterima tersebut secara penuh party under a ‘pass-through
tanpa penundaan berarti kepada arrangement’; and Either (a) the
pihak ketiga di bawah kesepakatan Bank has transferred substantially
pelepasan (pass-through all the risks and rewards of the
arrangement); dan antara (a) Bank asset, or (b) the Bank has neither
telah mentransfer secara transferred nor retained
substansial seluruh risiko dan substantially all the risks and
manfaat atas aset, atau (b) Bank rewards of the asset, but has
tidak mentransfer maupun tidak transferred the control of the asset.
memiliki secara substansial
seluruh risiko dan manfaat atas
aset, namun telah mentransfer
pengendalian atas aset.
Ketika Bank telah mentransfer hak When the Bank has transferred its
untuk menerima arus kas dari aset rights to receive cash flows from an
atau telah memasuki pass through asset or has entered into a pass
arrangement dan tidak mentransfer through arrangement, and has neither
serta tidak mempertahankan secara transferred nor retained substantially
substansial seluruh risiko dan manfaat all the risks and rewards of the asset
atas aset atau tidak mentransfer nor transferred control of the asset,
kendali atas aset, aset diakui sebesar the asset is recognized to the extent of
keterlibatan Bank yang berkelanjutan the Bank’s continuing involvement in
atas aset tersebut. the asset.
37

(lanjutan)
(iv) Penghentian pengakuan (lanjutan) (iv) Derecognition (continued)
Kredit yang diberikan atau aset Loans or other financial assets are
keuangan lain dihapusbukukan ketika written off when there is no realistic
tidak terdapat prospek yang realistis prospect of collection in the near future
mengenai pengembalian kredit dalam or the normal relationship between the
waktu dekat atau hubungan normal Bank and the borrowers has ceased to
antara Bank dan debitur telah exist. When a loan is deemed
berakhir. Kredit yang tidak dapat uncollectible, it is written off against the
dilunasi dihapusbukukan dengan related allowance for impairment
mendebit cadangan kerugian losses. Subsequent recoveries from
penurunan nilai. Penerimaan loans previously written off, are added
kemudian atas kredit yang telah to the allowance for impairment losses
dihapusbukukan sebelumnya, jika account in the statement of financial
pada periode berjalan dikreditkan ke position, if recovered in the current year
dalam akun cadangan kerugian and are recognized in the statement of
penurunan nilai atas kredit yang profit or loss and comprehensive
diberikan di laporan posisi keuangan, income as other operating income, if
sedangkan jika setelah tanggal recovered after the statement of
laporan posisi keuangan dikreditkan financial position dates.
sebagai pendapatan operasional
lainnya dalam laporan laba rugi dan
penghasilan komprehensif lain.
b. Liabilitas keuangan dihentikan b. Financial liabilities are derecognized

pengakuannya jika liabilitas keuangan when they are extinguished, i.e.
tersebut berakhir, yaitu ketika liabilitas liabilities stated in the contract are
yang ditetapkan dalam kontrak discharged, cancelled or expired.
dilepaskan atau dibatalkan atau
kadaluwarsa.
Jika suatu liabilitas keuangan yang Where an existing financial liability is

ada digantikan dengan yang lain oleh replaced by another from the same
pemberi pinjaman yang sama pada lender on substantially different terms,
keadaan yang secara substansial or the terms of an existing liability are
berbeda, atau berdasarkan suatu substantially modified, such an
liabilitas yang ada yang secara exchange or modification is treated as
substansial telah diubah, seperti derecognition of the original liability
pertukaran atau modifikasi yang and the recognition of a new liability,
diperlakukan sebagai penghentian and the difference in the respective
pengakuan liabilitas awal dan carrying amounts is recognised in the
pengakuan liabilitas baru dan statement of profit or loss and other
perbedaan nilai tercatat masing- comprehensive income.
masing diakui dalam laporan laba rugi
dan penghasilan komprehensif lain.
38

(lanjutan)
(v) Pengakuan pendapatan dan beban (v) Income and expense recognition
a. Pendapatan dan beban bunga atas a. Interest income and expense on

aset tersedia untuk dijual, serta aset available-for-sale assets and financial
keuangan dan liabilitas keuangan yang assets and liabilities measured at
dicatat berdasarkan biaya perolehan amortized cost are recognised in the
diamortisasi diakui pada laporan laba statement of profit or loss and other
rugi dan penghasilan komprehensif comprehensive income using the
lain dengan menggunakan metode effective interest method.
suku bunga efektif.
b. Keuntungan dan kerugian yang belum b. Unrealized gains and losses arising
terealisasi yang timbul dari perubahan from changes in the fair value of the
nilai wajar aset keuangan dan liabilitas financial assets and liabilities
keuangan yang diukur pada nilai wajar measured at fair value through profit or
melalui laporan laba rugi diakui pada loss are included in the statement profit
laporan laba rugi dan penghasilan or loss and other comprehensive
komprehensif lain. income.
Keuntungan dan kerugian yang belum Unrealized gains and losses arising
direalisasi yang timbul dari perubahan from changes in fair value of available-
nilai wajar aset keuangan yang for-sale, except financial assets other
diklasifikasikan dalam kelompok than foreign exchange gains and
tersedia untuk dijual, kecuali losses are recognized, net of tax, in
keuntungan dan kerugian nilai tukar, equity, until the financial assets are
diakui secara langsung dalam laba derecognized or impaired.
setelah pajak dalam ekuitas, sampai
aset keuangan tersebut dihentikan
pengakuannya atau adanya
penurunan nilai.
Pada saat aset keuangan dihentikan When a financial asset is derecognized or

pengakuannya atau mengalami impaired, the cumulative gains or losses
penurunan nilai, keuntungan atau previously recognized in equity is
kerugian kumulatif yang sebelumnya recognized in the statement of profit or
diakui dalam ekuitas harus diakui pada loss and other comprehensive income.
laporan laba rugi dan penghasilan
komprehensif lain.
(vi) Reklasifikasi aset keuangan (vi) Reclassification of financial assets
Bank tidak diperkenankan untuk Bank is not allowed to reclassify any

mereklasifikasi setiap instrumen keuangan financial instrument out of or into the fair
dari diukur pada nilai wajar melalui laba value through profit or loss, if the initial
rugi, jika pada pengakuan awal instrumen recognition of financial instruments is
keuangan tersebut ditetapkan oleh Bank determined by Bank as measured at fair
sebagai diukur pada nilai wajar melalui value through profit or loss.
laba rugi.
39

(lanjutan)
(vi) Reklasifikasi aset keuangan (lanjutan) (vi) Reclassification of financial assets

(continued)
Bank tidak boleh mengklasifikasikan aset The Bank can not classify financial assets
keuangan sebagai investasi dimiliki hingga as held-to-maturity investments, if the
jatuh tempo, jika dalam tahun berjalan atau Bank during the current year or in the two
dalam kurun waktu dua tahun sebelumnya, preceeding years, sold or reclassified
telah menjual atau mereklasifikasi investasi more than an insignificant amount of held-
dimiliki hingga jatuh tempo dalam jumlah to-maturity investments before maturity
yang lebih dari jumlah yang tidak signifikan (more than an insignificant amount in
sebelum jatuh tempo (lebih dari jumlah relation to the total amount of held-to-
yang tidak signifikan dibandingkan dengan maturity investments), other than sales or
jumlah nilai investasi dimiliki hingga jatuh reclassifications:
tempo), kecuali penjualan atau reklasifikasi
tersebut:
a. dilakukan ketika aset keuangan sudah a. are so close to maturity or repurchase

mendekati jatuh tempo atau tanggal date that changes in the market rate of
pembelian kembali di mana perubahan interest would not have a significant
suku bunga tidak akan berpengaruh effect on the financial assets’ fair
secara signifikan terhadap nilai wajar value;
aset keuangan tersebut;
b. terjadi setelah Bank telah memperoleh b. occur after the Bank has collected
secara substansial seluruh jumlah substantially all of the original principal
pokok aset keuangan tersebut sesuai of the financial assets through
jadwal pembayaran atau Bank telah scheduled payments or prepayments;
memperoleh pelunasan dipercepat; or
atau
c. terkait dengan kejadian tertentu yang c. are attributable to an isolated event,

berada di luar kendali Bank, tidak that is beyond the Bank’s control, is
berulang, dan tidak dapat diantisipasi non-recurring, and could not have
secara wajar oleh Bank. been reasonably anticipated by the
Bank.
Reklasifikasi aset keuangan dari kelompok Reclassification of financial assets from

dimiliki hingga jatuh tempo ke kelompok held-to-maturity to available-for-sale
tersedia untuk dijual dicatat sebesar nilai category is recorded at fair value.
wajarnya. Keuntungan atau kerugian yang Unrealized gains or losses are reported in
belum direalisasi tetap dilaporkan dalam equity and are amortized using effective
ekuitas dan diamortisasi menggunakan interest method over the remaining life of
metode suku bunga efektif selama sisa the financial assets.
umur aset keuangan tersebut.
40

(lanjutan)
(vii) Saling hapus (vii) Offsetting
Aset keuangan dan liabilitas keuangan Financial assets and liabilities are offset
dilakukan saling hapus dan nilai bersihnya and the net amount is presented in the
disajikan dalam laporan posisi keuangan statement of financial position when, and
jika, dan hanya jika Bank memiliki hak yang only when, the Bank has a legal right to
berkekuatan hukum untuk melakukan offset the amounts and intends either to
saling hapus atas jumlah yang telah diakui settle on a net basis or to realize the asset
tersebut dan adanya maksud untuk and settle the liability simultaneously.
menyelesaikan secara neto atau untuk
merealisasikan aset dan menyelesaikan
liabilitasnya secara simultan.
Hal yang berkekuatan hukum harus tidak The legally enforceable right must not be,
kontinjen atas peristiwa di masa depan dan contingent on future events and must be
harus dapat dipaksakan di dalam situasi enforceable in the normal course of
bisnis yang normal, peristiwa kegagalan business and in the event of default,
atau kebangkrutan dari entitas insolvency or bankruptcy of the company
atas seluruh pihak lawan. or the counterparty.
Pendapatan dan beban disajikan dalam Income and expenses are presented on a
jumlah neto hanya jika diperkenankan oleh net basis only when permitted by the
Standar Akuntansi Keuangan. Financial Accounting Standards.
(viii) Pengukuran nilai wajar (viii) Fair value measurement
Nilai wajar adalah harga yang akan Fair value is the price that would be
diterima untuk menjual suatu aset atau received to sell an asset or paid to transfer
harga yang akan dibayar untuk a liability in an orderly transaction between
mengalihkan suatu liabilitas dalam market participants at the measurement
transaksi teratur antara pelaku pasar pada date.
tanggal pengukuran.
Pengukuran nilai wajar mengasumsikan Fair value measurement assumes the

bahwa transaksi untuk menjual aset atau transaction to sell assets or transfer
mengalihkan liabilitas terjadi: liabilities occurs:
- Di pasar utama untuk aset dan - In the primary market for such assets
liabilitas tersebut; atau and liabilities; or
- Jika tidak terdapat pasar utama, - If there is no primary market, in the
dipasar yang paling menguntungkan most profitable market for these
untuk aset atau liabilitas tersebut. assets or liabilities.
Nilai wajar suatu aset atau liabilitas diukur The fair value of an asset or liability is
menggunakan asumsi yang akan measured using the assumptions that
digunakan pelaku pasar ketika would be use by market participants in
menentukan harga aset dan liabilitas determining the price of the asset and the
tersebut dengan asumsi bahwa pelaku liability assuming that market participants
pasar bertindak dalam kepentingan act in their best economic interests.
ekonomik terbaiknya.
41

(lanjutan)
(viii) Pengukuran nilai wajar (lanjutan) (viii) Fair value measurement (continued)
Pengukuran nilai wajar aset non keuangan The measurement of the fair value of non-
memperhitungkan kemampuan pelaku financial assets takes into account the
pasar untuk menghasilkan manfaat ability of market participants to generate
ekonomik dengan menggunakan aset economic benefits by using the asset in the
dalam penggunaan tertinggi dan highest and best use or by selling them to
terbaiknya atau dengan menjualnya other market participants that would use
kepada pelaku pasar lain yang akan the asset in the highest and best use.
menggunakan aset tersebut dalam
penggunaan tertinggi dan terbaiknya.
Bank menggunakan teknik penilaian yang Bank uses suitable valuation techniques in
sesuai dalam keadaan dan dimana data the circumstances and where sufficient
yang memadai tersedia untuk mengukur data are available to measure fair value,
nilai wajar, mengoptimalkan penggunaan optimizing the use of relevant observable
input yang dapat diobservasi yang relevan inputs and minimize the use of inputs that
dan meminimalkan penggunaan input yang are not observable.
tidak dapat diobservasi.
Semua aset dan liabilitas dimana nilai All assets and liabilities which fair value is
wajar diukur atau diungkapkan dalam measured or disclosed in the Financial
laporan keuangan dapat dikategorikan Statements can be classified in fair value
pada level hirarki nilai wajar, berdasarkan hierarchy levels, based on the lowest level
tingkatan input terendah yang signifikan of input that is significant to the overall fair
atas pengukuran nilai wajar secara value measurement:
keseluruhan:
- Tingkat 1 : harga kuotasian (tanpa - Level 1: quoted prices (unadjusted) in

penyesuaian) di pasar aktif untuk aset active markets for identical assets or
atau liabilitas yang identik yang dapat liabilities which are accessible at the
diakses pada tanggal pengukuran. measurement date.
- Tingkat 2 : input selain harga - Level 2: inputs other than quoted prices
kuotasian yang termasuk dalam level included in level 1 that are observable
1 yang dapat diobservasi untuk aset for the assets and liabilities, either
dan liabilitas, baik secara langsung directly or indirectly.
atau tidak langsung.
Tingkat 3 : input yang tidak dapat - Level 3 : inputs that are not observable
diobservasi untuk aset dan liabilitas. for the assets and liabilities.
Untuk aset dan liabilitas yang diakui pada For assets and liabilities that are
laporan keuangan secara berulang, Bank recognized in the Financial Statements on
menentukan apakah terjadi transfer antara recurring basis, the Bank determines
level di dalam hirarki dengan cara whether there is a transfer between levels
mengevaluasi kategori (berdasarkan input in the hierarchy by evaluating categories
level terendah yang signifikan dalam (based on the lowest level input that is
pengukuran nilai wajar) setiap akhir significant to the fair value measurement)
periode pelaporan. at the end of each reporting period.
42

(lanjutan)
(viii) Pengukuran nilai wajar (lanjutan) (viii) Fair value measurement (continued)
Bank, untuk tujuan pengungkapan nilai The Bank, for purposes of disclosing the
wajar, telah menentukan kelas aset dan fair value, has determined the classes of
liabilitas berdasarkan sifat, karakteristik, assets and liabilities based on the nature,
risiko aset dan liabilitas, dan level hirarki characteristics, risk of assets and liabilities,
nilai wajar (Catatan 50). and the fair value hierarchy levels
(Note 50).
(ix) Pengukuran biaya diamortisasi (ix) Amortized cost measurement
Biaya perolehan diamortisasi dari aset The amortized cost of a financial asset or
keuangan atau liabilitas keuangan adalah liability is the amount at which the financial
jumlah aset keuangan atau liabilitas asset or liability is measured at initial
keuangan yang diukur pada saat recognition, minus principal repayments,
pengakuan awal dikurangi pembayaran plus or minus the cumulative amortization
pokok pinjaman, ditambah atau dikurangi using the effective interest method of any
amortisasi kumulatif menggunakan metode difference between the initial amount
suku bunga efektif yang dihitung dari recognized and the maturity amount,
selisih antara nilai pengakuan awal dan minus any reduction for impairment.
nilai jatuh temponya, dan dikurangi
penurunan nilai.
(x) Aset keuangan sukuk (x) Sukuk Financial Asset
Berdasarkan PSAK No.110 (Revisi 2015), In accordance with SFAS No.110

Bank menentukan investasi pada sukuk (Revised 2015), the Bank determines the
ijarah dan mudharabah sebagai diukur classification of investments in sukuk
pada biaya perolehan, diukur pada nilai ijarah and mudharabah either measured
wajar melalui penghasilan komprehensif at cost, fair value through other
lain atau diukur pada nilai wajar melalui comprehensive income or fair value
laba rugi. through profit or loss.
Klasifikasi sukuk adalah sebagai berikut: Sukuk classifications are as follows:
a. Diukur pada biaya perolehan b. a. Measured at cost

 Investasi tersebut dimiliki dalam  The investment is held in a
suatu model usaha yang business model whereby the
bertujuan utama untuk primary goal is to obtain
memperoleh arus kas kontraktual contractual cash flows and has
dan terdapat persyaratan contractual terms in determining
kontraktual dalam menentukan the specific date of principal
tanggal tertentu atas pembayaran payments and or the results.
pokok dan atau hasilnya.
 Biaya perolehan sukuk termasuk  Sukuk acquisition cost includes
biaya transaksi, dan selisih antara transaction cost, and difference
biaya perolehan dan nilai nominal between the acquisition cost and
diamortisasi secara garis lurus the nominal value is amortized on
selama jangka waktu sukuk dan a straight-line basis over the period
diakui dalam laba rugi. of the sukuk and recognized to
profit or loss.
43

(lanjutan)
(x) Aset keuangan sukuk (lanjutan) (x) Sukuk Financial Asset (continued)
b. Diukur pada nilai wajar melalui b. b. Measured at fair value through other
penghasilan komprehensif lain comprehensive income
 Investasi tersebut dimiliki dalam  The investment is held in a

suatu model usaha yang business model whereby the
bertujuan utama untuk primary goal is to obtain
memperoleh arus kas kontraktual contractual cash flows and sell
dan melakukan penjualan sukuk, sukuk, has contractual terms in
terdapat persyaratan kontraktual determining the specific date of
dalam menentukan tanggal principal payments and or the
tertentu atas pembayaran pokok results.
dan atau hasilnya.
 Biaya perolehan sukuk termasuk  Sukuk acquisition cost includes
biaya transaksi, dan selisih antara transaction cost, and difference
biaya perolehan dan nilai nominal between the acquisition cost and
diamortisasi secara garis lurus the nominal value is amortized on
selama jangka waktu sukuk dan a straight-line basis over the period
diakui dalam laba rugi. of the sukuk and recognized to
profit or loss.
 Keuntungan atau kerugian dari  Gain or loss from changes of fair
perubahan nilai wajar diakui value is recognized in other
dalam penghasilan komprehensif comprehensive income after
lain setelah memperhitungkan considering unamortized difference
saldo selisih biaya perolehan dan of acquisition cost and nominal
nilai nominal yang belum value and accumulated gain or loss
diamortisasi dan saldo akumulasi of fair value which has previously
keuntungan atau kerugian nilai recognized in other comprehensive
wajar yang telah diakui dalam income. When sukuk is
penghasilan komprehensif lain derecognized, accumulated gain or
sebelumnya. Ketika investasi loss which has previously
sukuk dihentikan pengakuannya, recognized in other comprehensive
akumulasi keuntungan atau income is reclassified to profit or
kerugian yang sebelumnya diakui loss.
dalam penghasilan komprehensif
lain direklasifikasi ke laba rugi.
c. Diukur pada nilai wajar melalui laba c. c. Measured at fair value through profit
rugi or loss
Biaya perolehan sukuk tidak termasuk Sukuk acquisition cost excludes

biaya transaksi, dan selisih antara nilai transaction cost and the difference
wajar dan jumlah tercatat diakui dalam between fair value and the carrying
laba rugi value is recognized in profit or loss.
44

e. Cadangan kerugian penurunan nilai atas e. Allowance for impairment losses on

aset keuangan financial assets
Pada setiap tanggal laporan posisi keuangan, On each statement of financial position
Bank mengevaluasi apakah terdapat bukti reporting date, Bank assesses whether there is
obyektif bahwa aset keuangan yang tidak an objective evidence that financial assets not
dicatat pada nilai wajar melalui laporan laba rugi carried at fair value through profit or loss are
telah mengalami penurunan nilai. impaired.
Aset keuangan mengalami penurunan nilai jika Financial assets are impaired when an
bukti obyektif menunjukkan bahwa peristiwa objective evidence demonstrate that a loss
yang merugikan telah terjadi setelah event has occurred after the initial recognition
pengakuan awal aset keuangan dan peristiwa of the asset and that the loss event has an
tersebut berdampak pada arus kas masa impact on the future cash flows of the financial
datang atas aset keuangan yang dapat asset that can be estimated reliably.
diestimasi secara handal.
Kriteria yang digunakan oleh Bank untuk The criteria used by the Bank to determine
menentukan bukti obyektif dari penurunan nilai objective evidence of impairment are as
adalah sebagai berikut: follows:
a. kesulitan keuangan signifikan yang dialami a. significant financial difficulties by the

penerbit atau pihak peminjam; issuer or debtor;
b. pelanggaran kontrak, seperti terjadinya b. breach of contract, like defaults or deferred
wanprestasi atau tunggakan pembayaran principal or interest payments;
pokok atau bunga;
c. pihak pemberi pinjaman, dengan alasan c. the creditor, for economic or legal reasons
ekonomi atau hukum sehubungan dengan relating to the financial difficulties of the
kesulitan keuangan yang dialami pihak debtor, provides relief (concession) to the
peminjam, memberikan keringanan debtor that the creditor would not
(konsesi) pada pihak peminjam yang tidak otherwise consider;
mungkin diberikan jika pihak peminjam
tidak mengalami kesulitan tersebut;
d. terdapat kemungkinan bahwa pihak d. it becomes probable that the debtor will
peminjam akan dinyatakan pailit atau enter into bankruptcy or other financial
melakukan reorganisasi keuangan lainnya; reorganization;
e. hilangnya pasar aktif dari aset keuangan e. the loss of an active market for that
akibat kesulitan keuangan; atau financial asset due to financial difficulties;
or
f. data yang dapat diobservasi f. observable data has indicated that there is
mengindikasikan adanya penurunan yang measurable decrease in the estimated
dapat diukur atas estimasi arus kas masa future cash flows of the financial assets
datang dari kelompok aset keuangan sejak since the initial measurement, although
pengakuan awal aset dimaksud, meskipun the decrease can not be identified to the
penurunannya belum dapat diidentifikasi individual financial assets in the portfolio,
terhadap aset keuangan secara individual including:
dalam kelompok aset tersebut, termasuk:
1. memburuknya status pembayaran 1. adverse changes in the payment
pihak peminjam dalam kelompok status of borrowers in the portfolio; and
tersebut; dan
2. kondisi ekonomi nasional atau lokal 2. national or local economic condition
yang berkorelasi dengan wanprestasi related to defaults on the assets in the
atas aset dalam kelompok tersebut. portfolio.
45


aset keuangan (lanjutan) financial assets (continued)
Estimasi periode antara terjadinya peristiwa The estimated period between the occurrence
dan teridentifikasinya kerugian ditentukan oleh of events and identification of loss are
manajemen untuk setiap portofolio yang determined by management for every identified
diidentifikasi. Pada umumnya, periode tersebut portfolio. Generally, the period varies between
bervariasi antara 3 (tiga) dan 12 (dua belas) 3 (three) and 12 (twelve) months and for
bulan dan untuk kasus tertentu diperlukan specific cases, it may need longer period.
periode yang lebih lama.
Bank pertama kali menentukan apakah The Bank first assesses whether objective
terdapat bukti obyektif penurunan nilai secara evidence of impairment exists individually for
individual atas aset keuangan yang signifikan financial assets that are individually significant,
secara individual atau kolektif untuk aset or collectively for financial assets that are not
keuangan yang tidak signifikan secara individually significant. If the Bank determines
individual. Jika Bank menentukan tidak terdapat that no objective evidence of impairment exists
bukti obyektif mengenai penurunan nilai atas for an individually assessed financial asset,
aset keuangan yang dinilai secara individual, whether significant or not, it includes the asset
terlepas aset keuangan tersebut signifikan atau in a group of financial assets with similar credit
tidak, maka Bank memasukkan aset tersebut ke risk characteristics and collectively assesses
dalam kelompok aset keuangan yang memiliki them for impairment. Financial assets that are
karakteristik risiko kredit yang serupa dan individually assessed for impairment and for
menilai penurunan nilai kelompok tersebut which an impairment loss is or continues to be
secara kolektif. Aset keuangan yang penurunan recognized are not included in the collective
nilainya dilakukan secara individual, dan untuk assessment of impairment.
itu kerugian penurunan nilai telah diakui atau
tetap diakui, tidak termasuk dalam penilaian
penurunan nilai secara kolektif.
Bank menetapkan kredit yang harus dievaluasi The Bank determines loans to be evaluated for
penurunan nilainya secara individual, jika impairment through individual evaluation if one
memenuhi salah satu kriteria di bawah ini: of the following criteria is met:
1. Kredit yang secara individual memiliki nilai 1. Loans which individually have significant
signifikan dan memiliki bukti obyektif value with objective evidence of
penurunan nilai; impairment;
2. Kredit yang direstrukturisasi yang secara 2. Restructured loans which individually have
individual memiliki nilai signifikan. significant value.
Berdasarkan kriteria diatas, Bank melakukan Based on the above criteria, the Bank performs
penilaian secara individual untuk: (a) Kredit individual assessment for: (a) Loans with credit
yang diberikan dengan plafond sama dengan limit equal to or greater than Rp5,000 with
atau lebih besar dari Rp5.000 dengan collectibility classification of substandard,
kolektibilitas kurang lancar, diragukan dan doubtful and loss; or (b) Restructured loans with
macet; atau (b) Kredit yang diberikan dengan credit limit equal to or greater than Rp5,000.
plafond sama dengan atau lebih besar dari
Rp5.000 yang direstrukturisasi.
Bank menetapkan kredit yang harus dievaluasi The Bank determines loans to be evaluated for
penurunan nilainya secara kolektif, jika impairment through collective assessment if
memenuhi salah satu kriteria di bawah ini: one of the following criteria is met:
1. Kredit yang secara individual memiliki nilai 4. 1. Loans which individually have significant
signifikan namun tidak memiliki bukti value with no objective evidence of
obyektif penurunan nilai; impairment;
2. Kredit yang secara individual memiliki nilai 2. Loans which individually have insignificant
tidak signifikan; value;
3. Kredit yang direstrukturisasi yang secara 3. Restructured loans which individually have
individual memiliki nilai tidak signifikan. insignificant value.
46


Berdasarkan kriteria di atas, penilaian secara Based on the above criteria, the Bank performs
kolektif dilakukan untuk: (a) Kredit yang collective assessment for: (a) Loans with credit
diberikan dengan plafond sama dengan atau limit equal to or greater than Rp5,000 with
lebih besar dari Rp5.000 dengan kolektibilitas collectibility classification of current and special
lancar dan dalam perhatian khusus serta tidak mention, and have never been restructured; or
direstrukturisasi; atau (b) Kredit yang diberikan (b) Loans with credit limit below Rp5,000.
dengan plafond dibawah Rp5.000.
Perhitungan cadangan kerugian penurunan Calculation of allowance for impairment losses
nilai atas aset keuangan yang dinilai secara on financial assets assessed collectively
kolektif berdasarkan karakteristik risiko kredit grouped based on similar credit risk
yang sama dengan mempertimbangkan characteristics and taking into account the loan
segmentasi kredit berdasarkan pengalaman segmentation based on historical loss
kerugian masa lalu dan kemungkinan terjadinya experience and the possibility of failure
kegagalan (probability of default). Aset (probability of default). Financial assets are
keuangan dikelompokan berdasarkan grouped on the basis of similar credit risk
karakteristik risiko kredit yang sama antara lain characteristics by considering the credit
dengan mempertimbangkan segmentasi kredit segmentation and past due status of the
dan tunggakan debitur. debtors, among others.
Bank menggunakan metode roll rate analisis The Bank uses the roll rate analysis method,
yang merupakan suatu metode analisis statistik, which is a statistical model analysis method to
untuk menilai cadangan kerugian penurunan collectively assess allowance for impairment
nilai atas kredit yang diberikan secara kolektif. losses on loans. Under this method, the Bank
Dengan metode ini, Bank menggunakan data uses 3 (three) years of historical data to
historis 3 (tiga) tahun dalam menghitung compute for the Probability of Default (PD) and
Probability of Default (PD) dan Loss Given Loss Given Default (LGD).
Default (LGD).
Bank menggunakan nilai wajar agunan sebagai The Bank uses the fair value of collateral as the
dasar arus kas masa datang apabila memenuhi basis for future cash flow if one of the following
salah satu kondisi berikut: conditions is met:
1. Kredit bersifat collateral dependent, yaitu 1. Loans are collateral dependent, i.e. if the
jika pelunasan kredit hanya bersumber dari source of loans repayment is only from the
agunan; collateral;
2. Pengambilalihan agunan kemungkinan 2. Foreclosure of collateral is most likely to
besar terjadi dan didukung dengan occur and supported by legally binding
perjanjian legal pengikatan agunan. collateral agreement.
Kerugian penurunan nilai atas aset keuangan Impairment losses on financial assets carried at
yang dicatat pada biaya perolehan diamortisasi amortized cost are measured as the difference
diukur sebesar selisih antara nilai tercatat aset between the carrying amount of the financial
keuangan dengan nilai kini estimasi arus kas assets and present value of estimated future
masa datang didiskonto menggunakan suku cash flows discounted at the financial assets’
bunga efektif awal dari aset keuangan tersebut. original effective interest rate. If loans and
Jika kredit yang diberikan atau surat-surat receivables or held-to-maturity securities and
berharga yang dimiliki hingga jatuh tempo dan Government bonds have variable interest rate,
obligasi Pemerintah memiliki suku bunga the discount rate used to measure impairment
variabel, maka tingkat diskonto yang digunakan loss is the current effective interest rate
untuk mengukur setiap kerugian penurunan specified in the contract.
nilai adalah suku bunga efektif yang berlaku
yang ditetapkan dalam kontrak.
47


Sebagai panduan praktis, Bank dapat As a practical guidance, the Bank may measure
mengukur penurunan nilai berdasarkan nilai the impairment based on the instrument’s fair
wajar instrumen dengan menggunakan harga value by using observable market price, where
pasar yang dapat diobservasi, dimana the calculation of the present value of estimated
perhitungan nilai kini dari estimasi arus kas future cash flows on collateralized financial
masa datang atas aset keuangan dengan assets reflects the generated cash flow from the
agunan (collaterised financial asset) foreclosure of collateral net of costs to acquire
mencerminkan arus kas yang dapat dihasilkan and sell the collateral, regardless whether or
dari pengambilalihan agunan dikurangi biaya- not foreclosure is probable.
biaya untuk memperoleh dan menjual agunan,
terlepas apakah pengambilalihan tersebut
berpeluang terjadi atau tidak.
Kerugian penurunan nilai yang terjadi diakui Impairment losses are recognized in the
pada laporan laba rugi dan penghasilan statement of profit or loss and other
komprehensif lain dan dicatat pada akun comprehensive income and reflected in an
“Cadangan kerugian penurunan nilai” sebagai “Allowance for impairment losses” account as a
pengurang terhadap aset keuangan yang deduction from financial assets carried at
dicatat pada biaya perolehan diamortisasi. amortized cost.
Pendapatan bunga atas aset keuangan yang Interest income on the impaired financial assets
mengalami penurunan nilai tetap diakui atas continues to be recognized using the original
dasar suku bunga yang digunakan untuk rate of interest used to discount the future cash
mendiskonto arus kas masa datang dalam flows for the purpose of measuring the
pengukuran kerugian penurunan nilai. Ketika impairment loss. When a subsequent event
peristiwa yang terjadi setelah tanggal laporan causes the amount of impairment loss to
posisi keuangan menyebabkan jumlah kerugian decrease, the impairment loss previously
penurunan nilai berkurang, kerugian penurunan recognized and the recovery is recognized in
nilai yang sebelumnya diakui harus dipulihkan the statement of profit or loss and other
dan pemulihan tersebut diakui pada laporan comprehensive income.
laba rugi dan penghasilan komprehensif lain.
Untuk aset keuangan yang tersedia untuk dijual, For financial assets classified as available - for -
pada setiap tanggal laporan posisi keuangan, sale, Bank assesses on each statement of
Bank mengevaluasi apakah terdapat bukti financial position reporting date whether there
obyektif bahwa aset keuangan atau kelompok is objective evidence that a financial asset or a
aset keuangan mengalami penurunan nilai. group of financial assets is impaired.
Penurunan yang signifikan atau penurunan In the case of equity instruments, a significant
jangka panjang atas nilai wajar investasi dalam or prolonged decline in the fair value of the
instrumen ekuitas dibawah biaya perolehannya security below its cost is an objective evidence
merupakan bukti obyektif terjadinya penurunan of impairment resulting in the recognition of an
nilai dan menyebabkan pengakuan kerugian impairment loss. Impairment losses on
penurunan nilai. Kerugian penurunan nilai atas available - for - sale marketable securities are
efek-efek yang tersedia untuk dijual diakui recognized by transferring the cumulative loss
dengan mengeluarkan kerugian kumulatif yang that has been recognized directly in equity to
telah diakui secara langsung dalam ekuitas ke the statements of profit or loss and other
dalam laporan laba rugi dan penghasilan comprehensive income.
komprehensif lain.
48


Jumlah kerugian kumulatif yang dikeluarkan The cumulative loss that has been removed
dari ekuitas dan diakui pada laporan laba rugi from equity and recognized in the statement of
dan penghasilan komprehensif lain merupakan profit or loss and other comprehensive income
selisih antara biaya perolehan (setelah is the difference between the acquisition cost
dikurangi dengan nilai pelunasan pokok dan (net of any principal repayment and
amortisasi) dengan nilai wajar kini, dikurangi amortization) and the current fair value, less
kerugian penurunan nilai aset keuangan yang any impairment loss previously recognized in
sebelumnya telah diakui pada laporan laba rugi the statement of profit or loss and other
dan penghasilan komprehensif lain. comprehensive income.
Jika pada periode berikutnya, nilai wajar efek- If in a subsequent period, the fair value of an
efek yang diklasifikasikan dalam kelompok impaired available-for-sale securities and
tersedia untuk dijual dan obligasi Pemerintah Government bonds increases and the increase
yang mengalami penurunan nilai meningkat dan can be objectively related to an event occurring
peningkatan tersebut dapat secara obyektif after the impairment loss was recognized in the
dihubungkan dengan peristiwa yang terjadi statement of profit or loss and other
setelah pengakuan kerugian penurunan nilai comprehensive income, the impairment loss
pada laporan laba rugi dan penghasilan previously recognized must be recovered and
komprehensif lain, maka kerugian penurunan the recovery is recognized in the year it
nilai tersebut harus dipulihkan dan pemulihan occurred.
tersebut diakui pada tahun terjadinya.
Jika persyaratan kredit yang diberikan, piutang If the terms of the loans and receivables or
atau efek-efek yang dimiliki hingga jatuh tempo held-to-maturity securities are renegotiated or
dinegosiasi ulang atau dimodifikasi karena modified since the debtor or issuer has financial
debitur atau penerbit mengalami kesulitan difficulties, the impairment is measured using
keuangan, maka penurunan nilai diukur dengan the original effective interest rate before the
suku bunga efektif awal yang digunakan modification of terms.
sebelum persyaratan diubah.
Jika pada suatu periode berikutnya, jumlah If in the next period, the amount of allowance for
cadangan kerugian penurunan nilai berkurang impairment losses is decreased and the
dan pengurangan tersebut dapat dikaitkan decrease can be related objectively to an event
secara obyektif pada peristiwa yang terjadi that occurred after the recognition of the
setelah penurunan nilai diakui (seperti impairment loss (i.e. upgrade debtor’s or
meningkatnya peringkat kredit debitur atau issuer’s colletibility), the impairment loss that
penerbit), maka kerugian penurunan nilai yang was previously recognized has to be reversed
sebelumnya diakui harus dipulihkan, dengan by adjusting the allowance account. The amount
menyesuaikan akun cadangan. Jumlah yang of reversal is recognized in the statement of
terpulihkan diakui pada laporan laba rugi dan profit or loss and other comprehensive income.
Penerimaan kembali atas aset keuangan yang The recoveries of written-off financial assets in
telah dihapusbukukan pada tahun berjalan the current year are credited by adjusting the
dikreditkan dengan menyesuaikan akun allowance for impairment losses account.
cadangan kerugian penurunan nilai. Recoveries of written-off loans from previous
Penerimaan kembali atas kredit yang diberikan years are recorded as other operating income.
yang telah dihapusbukukan pada tahun-tahun Recovery of Sharia Financing/Receivables
sebelumnya dicatat sebagai pendapatan previously written off is recorded as an addition
operasional lainnya. Penerimaan kembali to the allowance for impairment losses in the
pembayaran pembiayaan/piutang syariah yang current year.
telah dihapusbukukan dicatat sebagai
penambahan cadangan kerugian selama tahun
berjalan.
49


Sehubungan dengan kepatuhan terhadap Bank In compliance with Bank Indonesia (OJK), Bank
Indonesia (OJK), Bank menerapkan Peraturan implements Bank Indonesia Regulation
Bank Indonesia No. 14/15/PBI/2012 tanggal No. 14/15/PBI/2012 dated October 24, 2012
24 Oktober 2012 tentang “Penilaian Kualitas about “Assessment of Commercial Banks’ Asset
Aset Bank Umum” dan Peraturan Otoritas Jasa Quality” and Regulation of the Financial
Keuangan (POJK) No. 11/POJK.03/2015 Services Authority (POJK)
tanggal 21 Agustus 2015 tentang ”Ketentuan No.11/POJK.03/2015 dated August 21, 2015 on
Kehati-hatian dalam Rangka Stimulus "Prudential Provisions in relation to the National
Perekonomian Nasional bagi Bank Umum” yang Economic Stimulus for Commercial Banks"
berlaku sampai dengan 24 Agustus 2017. which is valid until August 24, 2017.
Unit Usaha Syariah menerapkan Peraturan Sharia Business Unit implement (POJK)
Otoritas Jasa Keuangan (POJK) No.16/POJK.03/2014 dated November 18, 2014
No.16/POJK.03/2014 tanggal 18 November regarding “Asset Quality Ratings for Sharia
2014 tentang ”Penilaian Kualitas Aset Bank Bank and Sharia Business Unit" which was
Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah” yang effective on January 1, 2015 and Regulation of
berlaku efektif tanggal 1 Januari 2015 dan the Financial Services Authority (POJK)
POJK No.12/POJK.03/2015 tanggal 21 Agustus No.12/POJK.03/2015 dated August 21, 2015 on
2015 tentang ”Ketentuan Kehati-hatian dalam "Prudential Provisions in relation to the National
Rangka Stimulus Perekonomian Nasional bagi Economic Stimulus for Sharia Bank and Sharia
Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah” Business Unit" which is valid until August 21,
yang berlaku sampai dengan 21 Agustus 2017. 2017. Assessment prior to January 1, 2015 is
Penilaian sebelum tanggal 1 Januari 2015 using PBI No.13/13/PBI/ 2011 dated March 24,
menggunakan PBI No. 13/13/PBI/2011 tanggal 2011 regarding "Asset Quality Rating for Sharia
24 Maret 2011 tentang “Penilaian Kualitas Bank and Sharia Business Units".
Aktiva bagi Bank Umum Syariah dan Unit Usaha
Syariah”.
Cadangan kerugian minimum yang harus The minimum allowance to be provided in

dibentuk sesuai dengan Peraturan Bank accordance with Bank Indonesia Regulation
Indonesia (OJK) adalah sebagai berikut: (OJK) is as follows:
a. 1% dari aset produktif yang digolongkan a. 1% of earning assets classified as Current,

Lancar, di luar penempatan pada Bank excluding placements with Bank Indonesia,
Indonesia, obligasi pemerintah, instrumen government bonds, other debt instruments
hutang lain yang diterbitkan oleh issued by the Government of the Republic of
Pemerintah Republik Indonesia dan aktiva Indonesia and earning assets secured by
produktif yang dijamin dengan agunan cash collateral;
tunai;
b. 5% dari aset produktif yang digolongkan b. 5% of earning assets classified as Special

Dalam Perhatian Khusus setelah dikurangi Mention, net of deductible collateral;
agunan;
c. 15% dari aset produktif yang digolongkan c. 15% of earning assets classified as Sub-
Kurang Lancar setelah dikurangi agunan; standard, net of deductible collateral;
d. 50% dari aset produktif yang digolongkan d. 50% of earning assets classified as
Diragukan setelah dikurangi agunan; dan Doubtful, net of deductible collateral; and
50


Cadangan kerugian minimum yang harus The minimum allowance to be provided in

dibentuk sesuai dengan Peraturan Bank accordance with Bank Indonesia Regulation
Indonesia (OJK) adalah sebagai berikut: (OJK) is as follows: (continued)
(lanjutan)
e. 100% dari aset produktif yang digolongkan e. 100% of earning assets classified as Loss,
Macet setelah dikurangi agunan. net of deductible collateral.
Kriteria penilaian nilai agunan yang dapat The criterias for assessment of the value of
dikurangkan dalam pembentukan cadangan collateral that can be deducted in the calculation
kerugian penurunan nilai sesuai dengan of allowance for impairment losses are based on
Peraturan Bank Indonesia (OJK). Bank Indonesia Regulations (OJK).
f. Giro pada Bank Indonesia dan bank lain f. Current accounts with Bank Indonesia and
other banks
Giro pada Bank Indonesia dan bank lain Current accounts with Bank Indonesia and
dinyatakan sebesar biaya perolehan other banks are stated at amortized cost using
diamortisasi menggunakan metode suku bunga the effective interest method less allowance for
efektif dikurangi cadangan kerugian penurunan impairment losses. Current accounts with Bank
nilai. Giro pada Bank Indonesia dan Bank lain Indonesia and other banks are classified under
diklasifikasikan sebagai kredit yang diberikan loans and receivables.
dan piutang.
g. Penempatan pada Bank Indonesia dan bank g. Placements with Bank Indonesia and other
lain banks
Penempatan pada Bank Indonesia dan bank Placements with Bank Indonesia and other
lain merupakan penanaman dana pada Bank banks represent placements of funds in Bank
Indonesia berupa deposit facility dan deposit Indonesia in the form of deposit facility and
facility syariah, sedangkan penempatan pada sharia deposit facility, whereasplacement with
bank lain berupa deposito berjangka, interbank other banks is in the form of time deposit,
call money dan tabungan. interbank call money and savings.
Penempatan pada Bank Indonesia dan bank Placements with Bank Indonesia and other
lain dinyatakan sebesar biaya perolehan banks are stated at amortized cost using the
diamortisasi menggunakan metode suku bunga effective interest method less allowance for
efektif dikurangi cadangan kerugian penurunan impairment losses. Placements with Bank
nilai. Penempatan pada Bank Indonesia dan Indonesia and other banks are classified as
bank lain diklasifikasikan sebagai kredit yang loans and receivables.
diberikan dan piutang.
h. Efek-efek dan Obligasi Pemerintah h. Securities and Government Bonds
Efek-efek terdiri dari surat berharga yang Securities consist of securities traded in the
diperdagangkan dalam pasar modal dan pasar capital market and money market, such as Bank
uang, antara lain Sertifikat Bank Indonesia Indonesia Certificates (SBI), Deposits
(SBI), Sertifikat Deposito Bank Indonesia Certificates of Bank Indonesia (SDBI), bonds,
(SDBI), obligasi, Negotiable Certificate of Negotiable Certificate of Deposit (NCD),
Deposit (NCD), Medium Term Notes (MTN) dan Medium Term Notes (MTN) and mutual funds.
penyertaan reksadana.
51


Obligasi Pemerintah adalah obligasi yang Government bonds are bonds issued by the
diterbitkan oleh Pemerintah Indonesia Indonesian Government including
termasuk obligasi rekapitalisasi yang recapitalization bonds that are issued by the
merupakan obligasi yang diterbitkan oleh Government for general bank recapitalization.
Pemerintah dalam rangka rekapitalisasi bank
umum.
Efek-efek syariah diklasifikasikan sebagai Sharia securities are classified as held-to-

dimiliki hingga jatuh tempo dan efek-efek yang maturity investments and securities available-
tersedia untuk dijual. for-sale.
Efek-efek dan obligasi Pemerintah pada Securities and Government bonds are initially
awalnya disajikan sebesar nilai wajar. Setelah measured at fair value. Subsequently,
pengakuan awal, efek-efek dan obligasi securities and Government bonds are
Pemerintah dicatat sesuai kategorinya, yaitu accounted for depending on their classification
dimiliki hingga jatuh tempo, tersedia untuk dijual as held-to-maturity, available-for-sale or fair
atau nilai wajar melalui laba rugi. value through profit or loss.
Pengukuran efek-efek dan obligasi Pemerintah The measurement of securities and

didasarkan atas klasifikasinya sebagai berikut: Government bonds are based on the
classification of the securities as follows:
1. Efek-efek dan obligasi Pemerintah yang 1. Held-to-maturity securities and Government

dimiliki hingga jatuh tempo dicatat pada bonds are carried at amortized cost using
biaya perolehan yang diamortisasi the effective interest method.
menggunakan metode suku bunga efektif.
Bank tidak mengklasifikasikan efek-efek The Bank does not classify securities and
dan obligasi Pemerintah sebagai aset Government bonds as held-to-maturity
keuangan dimiliki hingga jatuh tempo, jika financial assets if the bank has, during the
dalam tahun berjalan atau dalam kurun current financial year or during the two
waktu dua tahun sebelumnya Bank telah preceding years, sold or reclassified more
menjual atau mereklasifikasi efek-efek dan than an insignificant amount of held-to-
obligasi Pemerintah dimiliki hingga jatuh maturity securities or Government bonds
tempo dalam jumlah yang lebih dari jumlah prior to maturity other than sales or
yang tidak signifikan (more than reclassifications defined in SFAS No. 55
insignificant) sebelum jatuh tempo selain (Revised 2014) applicable in the relevant
dari pada penjualan atau reklasifikasi yang period.
telah dijelaskan dalam PSAK No. 55 (Revisi
2014) yang dapat diaplikasikan dalam
periode yang relevan.
52


Pengukuran efek-efek dan obligasi Pemerintah The measurement of securities and

didasarkan atas klasifikasinya sebagai berikut: Government bonds are based on the
(lanjutan) classification of the securities as follows:
(continued)
2. Efek-efek dan obligasi Pemerintah yang 2. Securities and Government bonds which
diklasifikasikan sebagai investasi tersedia are classified under available-for-sale
untuk dijual dinyatakan pada nilai wajar. investments are stated at fair value.
Pendapatan bunga diakui dalam laporan Interest income is recognized in the
laba rugi dan penghasilan komprehensif statement of profit or loss and other
lain menggunakan metode suku bunga comprehensive income using the effective
efektif. Laba atau rugi selisih kurs atas efek- interest method. Foreign exchange gains
efek dan obligasi Pemerintah yang tersedia or losses on available-for-sale securities
untuk dijual diakui pada laporan laba rugi and Government bonds are recognized in
dan penghasilan komprehensif lain. the statement of profit or loss and other
Perubahan nilai wajar lainnya diakui comprehensive income. Other fair value
langsung dalam ekuitas sampai efek-efek changes are recognized directly in equity
dan obligasi Pemerintah dijual atau until the securities and Government bonds
mengalami penurunan nilai, dimana are sold or impaired, whereby the
akumulasi keuntungan dan kerugian yang cumulative gains and losses previously
sebelumnya diakui dalam ekuitas diakui recognized in the equity are recognized in
dalam laporan laba rugi penghasilan the statement of profit or loss and other
komprehensif lain. comprehensive income.
3. Efek-efek dan obligasi Pemerintah dalam 3. Fair value through profit or loss securities
kategori nilai wajar melalui laba rugi and Government bonds are carried at fair
dinyatakan pada nilai wajar. value.
Keuntungan atau kerugian yang belum Unrealized gains or losses resulting from
direalisasi akibat kenaikan atau penurunan changes in fair values are recognized in
nilai wajarnya disajikan dalam laporan laba the statement of profit or loss and other
rugi dan penghasilan komprehensif lain. comprehensive income. The interest
Pendapatan bunga dari efek-efek dan income from securities and Government
obligasi Pemerintah dalam kategori nilai bonds is recorded in the statement of profit
wajar melalui laba rugi dicatat dalam laporan or loss and other comprehensive income
laba rugi dan penghasilan komprehensif lain according to the terms of the contract.
sesuai dengan persyaratan dalam kontrak.
Atas penjualan portofolio efek-efek dan Upon sale of portfolio of fair value through
obligasi Pemerintah untuk nilai wajar melalui profit or loss securities and Government
laba rugi, perbedaan antara harga jual bonds, the difference between the selling
dengan nilai pasar wajar diakui sebagai price and the fair value is recognized as a
keuntungan atau kerugian penjualan pada gain or loss in the year when the securities
tahun dimana efek-efek dan obligasi and Government bonds are sold.
Pemerintah tersebut dijual.
53


3. Efek-efek dan obligasi Pemerintah dalam 3. Fair value through profit or loss securities and
kategori nilai wajar melalui laba rugi Government bonds are carried at fair value
dinyatakan pada nilai wajar (lanjutan) (continued)
Efek-efek dan obligasi Pemerintah yang Securities and Government bonds that are
diperdagangkan secara aktif di pasar actively traded in organized financial markets,
keuangan yang terorganisasi, nilai wajar fair value is generally determined by
tersebut umumnya ditentukan dengan reference to quoted market bid prices by the
mengacu pada harga penawaran pasar yang stock exchange at the date close to the
terjadi di bursa efek pada tanggal yang statement of financial position date, adjusted
terdekat dengan tanggal laporan posisi for transaction costs necessary to realize the
keuangan, kemudian disesuaikan dengan assets. For securities and Government bonds
biaya-biaya yang akan dikeluarkan untuk where there is no quoted market price, a
memperoleh aset tersebut. Untuk efek-efek reasonable estimate of the fair value is
dan obligasi Pemerintah yang tidak determined by reference to the current market
mempunyai harga penawaran pasar, estimasi value of another instrument which is
atas nilai wajar efek-efek dan obligasi substantially the same or is calculated based
Pemerintah ditetapkan dengan mengacu on the expected cash flows of the underlying
pada nilai wajar instrumen lain yang net asset base of securities and Government
substansinya adalah sama atau dihitung bonds.
berdasarkan arus kas yang diharapkan
terhadap aset bersih efek-efek dan obligasi
Pemerintah tersebut.
i. Kredit yang diberikan i. Loans
Kredit yang diberikan merupakan penyediaan Loans represent the lending of money or
uang atau tagihan yang dapat disamakan equivalent receivables under contracts with
dengan itu, berdasarkan kesepakatan dengan borrowers, where the borrowers are required to
pihak penerima kredit dan mewajibkan pihak repay their debts with interest after a specified
penerima kredit untuk melunasi setelah jangka period of time.
waktu tertentu dengan imbalan bunga.
Kredit yang diberikan (termasuk kredit yang Loans (including loans under syndication) are
diberikan dalam pinjaman sindikasi) pada initially measured at fair value plus transaction
awalnya diukur pada nilai wajar ditambah costs that are directly attributable to obtaining
dengan biaya transaksi yang dapat the financial asset. After initial recognition,
diatribusikan secara langsung dan biaya loans are measured at amortized cost using the
tambahan untuk memperoleh aset keuangan effective interest method, net of allowance for
tersebut. Setelah pengakuan awal kredit yang impairment losses.
diberikan diukur pada biaya perolehan
diamortisasi menggunakan metode suku bunga
efektif dikurangi dengan cadangan kerugian
penurunan nilai.
Kredit yang diberikan diklasifikasikan sebagai Loans are classified under loans and
kredit yang diberikan dan piutang. receivables.
Kredit yang diberikan dalam pinjaman sindikasi Loans under syndication or channelling are
ataupun penerusan kredit dinyatakan sebesar stated at the principal amount equal to the risk
pokok kredit sesuai dengan porsi risiko yang portion assumed by the Bank.
ditanggung oleh Bank.
54

i. Kredit yang diberikan (lanjutan) i. Loans (continued)
Restrukturisasi kredit Loan restructuring
Restrukturisasi kredit meliputi adanya Loan restructuring may involve extending the
perpanjangan jangka waktu pembayaran dan payment arrangements and new loan
ketentuan kredit yang baru. conditions.
Kredit yang direstrukturisasi disajikan sebesar Restructured loans are stated at the lower of
nilai yang lebih rendah antara nilai tercatat carrying value on the date of restructuring or
kredit pada tanggal restrukturisasi atau nilai value of the future cash receipts after the
tunai penerimaan kas masa depan setelah restructuring. Losses resulting from the
restrukturisasi. Kerugian akibat selisih antara difference between the carrying value on the
nilai tercatat kredit pada tanggal restrukturisasi date of restructuring the present value of future
dengan nilai tunai penerimaan kas masa depan cash receipts after the restructuring is
setelah restrukturisasi diakui dalam laporan recognized in the statement of profit or loss and
laba rugi dan penghasilan komprehensif lain. other comprehensive income. After the
Setelah restrukturisasi, semua penerimaan kas restructuring, all future cash receipts specified
masa depan yang ditetapkan dalam by the new terms are recorded as a return of
persyaratan baru dicatat sebagai pengembalian principal loans and interest income in
pokok kredit yang diberikan dan pendapatan accordance with the terms of the restructuring.
bunga sesuai dengan syarat-syarat
restrukturisasi.
Penjualan Kredit Pemilikan Rumah (KPR) Sales of Housing Loans (KPR)
Bank telah melakukan penjualan atas KPR The Bank sold its KPR to third parties.
kepada pihak ketiga.
Atas penjualan tersebut, Bank telah In relation with the above mention sale, the
memindahkan risiko dan manfaat atas Bank has transferred the risk and rewards of
kepemilikan KPR kepada pihak lawan. Oleh ownership of the KPR to counterparty. Hence,
karena itu, pada tanggal efektif penjualan, Bank at the effective date of the sale, the Bank
menghentikan pengakuan atas KPR tersebut. derecognized the KPR.
Penjualan tersebut telah memenuhi kriteria jual The sale has fulfill the criteria of true sale
putus seperti yang tertuang dalam PBI according to Bank Indonesia regulation
No.7/4/PBI/2005 tanggal 20 Januari 2005. No. 7/4/PBI/2005 dated January 20, 2005.
j. Pembiayaan/piutang syariah j. Sharia financing/receivables
Pembiayaan/piutang syariah adalah Financing/receivables based on Sharia

penyediaan uang atau tagihan yang dapat principles is receivables from providing funds or
disamakan dengan itu, yang timbul dari other similar form of receivables arising from
transaksi berdasarkan prinsip jual beli dan bagi transactions carried out based on sale or
hasil antara Bank dengan pihak lain selama purchase arrangements and profit sharing
jangka waktu tertentu. Piutang tersebut meliputi between Bank and other parties for a certain
piutang murabahah, piutang istishna dan qardh, period of time. Such receivables consist of
untuk pembiayaan meliputi pembiayaan receivables arising from murabahah
mudharabah dan pembiayaan musyarakah. transactions, istishna transactions and qardh
transactions, for financing consist of
mudharabah and musyarakah financing.
55

j. Pembiayaan/piutang syariah (lanjutan) j. Sharia financing/receivables (continued)
Murabahah adalah akad jual beli antara Murabahah is a sale and purchase contract
nasabah dengan Bank, dimana Bank between the customer and Bank, whereby Bank
membiayai kebutuhan konsumsi, investasi dan finances the consumption, investment and
modal kerja nasabah yang dijual dengan harga working capital needs of the customer sold with
pokok ditambah dengan keuntungan yang a principle price plus a certain margin that is
diketahui dan disepakati bersama. Pembayaran mutually informed and agreed. Repayment on
atas pembiayaan ini dilakukan dengan cara this financing is made in installments within a
mengangsur dalam jangka waktu yang specified period.
ditentukan.
Piutang murabahah pada awalnya diukur pada Murabahah receivables are initially measured at
nilai wajar ditambah dengan biaya transaksi fair value plus direct attributable transaction
yang dapat diatribusikan secara langsung dan costs and is an additional cost to obtain the
merupakan biaya tambahan untuk memperoleh respected financial assets and after the initial
aset keuangan tersebut dan setelah pengakuan recognition are measured at amortized cost
awal diukur pada biaya perolehan diamortisasi using the effective margin method less any
menggunakan metode margin efektif dikurangi allowance for impairment losses value.
dengan cadangan kerugian penurunan nilai.
Mudharabah merupakan pembiayaan Mudharabah financing is a joint financing made
kerjasama antara Bank sebagai pemilik dana between Bank as the owner of the funds
(shahibul maal) dengan nasabah sebagai (shahibul maal) and the customer as a business
pelaksana usaha (mudharib) selama jangka executor (mudharib) during a certain period.
waktu tertentu. Pembagian hasil keuntungan The profit sharing from the project or the
dari proyek atau usaha tersebut ditentukan business is determined in accordance with the
sesuai dengan nisbah (pre-determined ratio) mutually agreed nisbah (pre-determined ratio).
yang telah disepakati bersama. Pada tanggal On the statement of financial position date,
laporan posisi keuangan, pembiayaan mudharabah financing is stated at the
mudharabah dinyatakan sebesar saldo outstanding financing balance less allowance
pembiayaan dikurangi dengan saldo cadangan for impairment losses which is provided based
kerugian penurunan nilai yang dibentuk on the management’s review of the financing
berdasarkan hasil reviu oleh manajemen quality.
terhadap kualitas pembiayaan yang ada.
Musyarakah adalah akad kerjasama yang Musyarakah is a partnership contract among
terjadi diantara para pemilik modal (mitra fund’s owners (musyarakah partners) to
musyarakah) untuk menggabungkan modal contribute funds and conduct a business on a
dan melakukan usaha secara bersama dalam joint basis through partnership with the profit
suatu kemitraan dengan nisbah pembagian sharing based on a predetermined ratio, while
hasil sesuai dengan kesepakatan, sedangkan the losses are borne proportionally based on
kerugian ditanggung secara proporsional the capital contribution. On the statement of
sesuai dengan kontribusi modal. Pada tanggal financial position date, Musyarakah financing is
laporan posisi keuangan, pembiayaan stated at the outstanding financing balance less
musyarakah dinyatakan sebesar saldo allowance for impairment losses which is
pembiayaan dikurangi dengan saldo cadangan provided based on the management’s review on
kerugian penurunan nilai yang dibentuk the financing quality.
berdasarkan hasil reviu oleh manajemen
terhadap kualitas pembiayaan yang ada.
Istishna adalah akad penjualan antara al- Istishna is a sale and purchase contract
mustashni (pembeli) dan al-shani (produsen between al-mustashni (buyer) and al-shani
yang juga bertindak sebagai penjual). (manufacturer also acting as the seller). Based
Berdasarkan akad tersebut, pembeli menugasi on the contract, the buyer orders the
produsen untuk membuat atau mengadakan al- manufacturer to produce or to supply al-mashnu
mashnu (barang pesanan) sesuai spesifikasi (goods ordered) according to the specifications
yang diisyaratkan pembeli dan menjualnya required by the buyer and to sell them at agreed
dengan harga yang disepakati. Piutang istishna price. Istishna receivables are stated at
disajikan sebesar tagihan termin kepada outstanding billings to final buyer less allowance
pembeli akhir dikurangi cadangan kerugian for impairment losses.
penurunan nilai.
56

j. Pembiayaan/piutang berdasarkan prinsip j. Sharia financing/receivables (continued)

syariah (lanjutan)
Qardh adalah penyediaan dana atau tagihan Qardh is the provision of funds or equivalent
yang dapat dipersamakan dengan itu claims based on agreement between the
berdasarkan persetujuan atau kesepakatan borrower and the lender that requires the
antara peminjam dan pihak yang meminjamkan borrower to repay the debts after a certain
yang mewajibkan peminjam melunasi period of time. Qardh are stated at outstanding
hutangnya setelah jangka waktu tertentu. balance less allowance for impairment losses
Pinjaman qardh dinyatakan sebesar saldo based on the management’s review on the
pinjaman dikurangi dengan saldo cadangan financing quality.
kerugian penurunan nilai yang dibentuk
berdasarkan hasil review oleh manajemen
terhadap kualitas pinjaman yang ada.
k. Tagihan dan liabilitas akseptasi k. Acceptances receivable and payable
Tagihan dan liabilitas akseptasi merupakan Acceptances receivable and payable represent
transaksi Surat Kredit Berdokumen Dalam letters of Credit by Local Document (SKBDN)
Negeri (SKBDN) yang diaksep oleh bank transactions that have been accepted by the
pengaksep (accepting bank). accepting bank.
Tagihan dan liabilitas akseptasi dinyatakan Acceptances receivable and payable are stated
sebesar biaya perolehan diamortisasi. Tagihan at amortized cost. Acceptances receivable are
akseptasi disajikan setelah dikurangi cadangan stated net of allowance for impairment losses.
kerugian penurunan nilai.
Tagihan akseptasi diklasifikasikan sebagai Acceptances receivable are classified as loans

kredit yang diberikan dan piutang. Liabilitas and receivables. Acceptances payable are
akseptasi diklasifikasikan sebagai liabilitas classified as financial liabilities measured at
keuangan yang diukur dengan biaya perolehan amortized cost.
diamortisasi.
l. Penyertaan Saham l. Investment in shares
Penyertaan saham merupakan investasi jangka Investments in shares represent long-term

panjang pada perusahaan non-publik serta investments in non-publicly-listed companies
penyertaan modal sementara pada perusahaan and temporary investments in debtor companies
debitur yang timbul akibat konversi kredit yang arising from conversion of loans or certain of
diberikan atau jenis transaksi tertentu yang transactions which resulted The Bank have
berakibat Bank memiliki saham pada shares in debtor’s company.
perusahaan debitur.
Penyertaan saham dengan persentase Investments in shares represent ownership

kepemilikan 20,00% sampai dengan 50,00% interests of 20.00% to 50.00% are recorded
dicatat dengan metode ekuitas yaitu penyertaan using the equity method. Under this method,
dicatat sebesar biaya perolehan disesuaikan investments are recorded at cost and adjusted
dengan bagian Bank atas ekuitas perusahaan for the Bank’s proportionate share in the net
asosiasi dan dikurangi dengan penerimaan equity of the investees and reduced by
dividen sejak tanggal perolehan, dikurangi dividends earned starting the acquisition date
cadangan kerugian penurunan nilai. net of by allowance for impairment losses
57

l. Penyertaan Saham (lanjutan) l. Investment in shares (continued)
Penyertaan modal sementara dihapusbuku dari Temporary investment is written-off from the
laporan posisi keuangan apabila telah statement of financial position if it is held for
melampaui jangka waktu 5 tahun sesuai more than 5 years in accordance with Bank
dengan Peraturan Bank Indonesia Indonesia No. 14/15/PBI/2012 dated
No. 14/15/PBI/2012 tanggal 24 Oktober 2012 October 24, 2012 regarding “Asset Quality
tentang “Penilaian Kualitas Aset Bank Umum”. Rating for Commercial Banks”.
Penyertaan saham yang tidak memiliki Investment in shares with no significant

pengaruh yang signifikan atau kepemilikan influence or share ownership under 20% are
dibawah 20% dicatat sesuai dengan PSAK recorded in accordance with SFAS No. 55
No. 55 (Revisi 2014) dan dikurangi dengan (Revised 2014) and deducted by allowance for
cadangan kerugian penurunan nilai. impairment losses.
m. Aset tetap m. Premises and equipment
Aset tetap awalnya diakui sebesar biaya All premises and equipment are initially
perolehan, yang terdiri atas harga perolehan recognized at cost, which comprises its
dan biaya-biaya tambahan yang dapat purchase price and any costs directly
diatribusikan langsung untuk membawa aset ke attributable in bringing the asset to the location
lokasi dan kondisi yang diinginkan supaya aset and condition necessary for it to be capable of
tersebut siap digunakan sesuai dengan maksud operating in the manner intended by
manajemen. management.
Setelah pengakuan awal, aset tetap selain Subsequent to initial recognition, premises and
tanah dinyatakan pada biaya perolehan equipment besides lands are carried at cost
dikurangi akumulasi penyusutan dan akumulasi less any subsequent accumulated depreciation
rugi penurunan nilai. and impairment losses.
Aset tetap yang diperoleh dalam pertukaran Premises and equipment acquired in exchange
aset non-moneter atau kombinasi aset moneter for a non-monetary asset or for a combination
dan non-moneter diukur pada nilai wajar, of monetary and non-monetary assets are
kecuali: measured at fair values, unless:
(i) transaksi pertukaran tidak memiliki (i) the exchange transaction lacks commercial
substansi komersial, atau substance, or
(ii) nilai wajar dari aset yang diterima dan (ii) the fair value of neither the assets received
diserahkan tidak dapat diukur secara andal. nor the assets given up can be measured
reliably.
Penyusutan bangunan dihitung dengan Depreciation of buildings is computed using the

menggunakan metode garis lurus (straight-line straight-line method while depreciation of office
method) sedangkan peralatan kantor dan furniture and fixtures, and motor vehicles is
kendaraan bermotor dihitung dengan computed using the double-declining balance
menggunakan metode saldo menurun ganda method, based on the estimated useful lives of
(double-declining balance method) the assets as follows:
berdasarkan taksiran masa manfaat aset tetap
sebagai berikut:
Tahun/Years
Bangunan 10 - 20 Buildings
Peralatan kantor dan kendaraan bermotor 4-8 Office furniture and fixtures, and motor vehicles
58

m. Aset tetap (lanjutan) m. Premises and equipment (continued)
Penilaian aset tetap dilakukan atas penurunan The carrying amounts of premises and
dan kemungkinan penurunan nilai wajar aset equipment are reviewed for impairment when
jika terjadi peristiwa atau perubahan keadaan events or changes in circumstances indicate
yang mengindikasikan bahwa nilai tercatat that the carrying values may not be fully
mungkin tidak dapat seluruhnya terealisasi. recoverable.
Pada setiap akhir tahun buku, manajemen The residual values, useful lives and methods
melakukan pengkajian ulang atas nilai residu, of depreciation of premises and equipment are
masa manfaat dan metode penyusutan dan reviewed by the management and adjusted
disesuaikan secara prospektif, jika diperlukan. prospectively, if appropriate, at the end of each
year, if necessary.
Jumlah tercatat aset tetap dihentikan An item of premises and equipment is

pengakuannya pada saat dilepaskan atau saat derecognized upon disposal or when no future
tidak ada manfaat ekonomis masa depan yang economic benefits are expected from its use or
diharapkan dari penggunaan atau disposal. Any gain or loss arising on
pelepasannya. Laba atau rugi yang timbul dari derecognition of the asset (calculated as the
penghentian pengakuan aset (dihitung sebagai difference between the net disposal proceeds
perbedaan antara jumlah neto hasil pelepasan and the carrying amount of the asset) is
dan jumlah tercatat dari aset) diperhitungkan included in the statement of profit or loss and
dalam laporan laba rugi dan penghasilan other comprehensive income in the period such
komprehensif lain pada periode aset tersebut asset is derecognized.
dihentikan pengakuannya.
Tanah awalnya dinyatakan sebesar biaya Land are initially recognized at cost and not
perolehan dan tidak disusutkan. Setelah depreciated. Subsequent to initial recognition,
pengakuan awal, tanah diukur pada nilai wajar land is measured at fair value at the revaluation
pada tanggal revaluasi dikurangi akumulasi rugi date less any subsequent accumulated
penurunan nilai setelah tanggal revaluasi. impairment losses. Valuation of land are
Penilaian terhadap tanah dilakukan oleh penilai performed by appraisers with professional
yang memiliki kualifikasi profesional, dan qualification, and is done in regular basis to
dilakukan secara berkala untuk memastikan ensure that the carrying amount does not differ
bahwa jumlah tercatat tanah tidak berbeda materially from its fair value at the end of
secara material dengan jumlah yang ditentukan reporting period (Note 14).
dengan menggunakan nilai wajarnya pada akhir
periode pelaporan (Catatan 14).
Kenaikan nilai tercatat yang timbul dari Increase in the carrying amount arising from
revaluasi dicatat sebagai “Surplus Revaluasi revaluation is recorded in “Fixed Asset
Aset Tetap”, dan disajikan dalam penghasilan Revaluation Surplus” of and presented in other
komprehensif lain. Namun, kenaikan tersebut comprehensive income. However, the increase
diakui dalam laba rugi hingga sebesar jumlah is recognized in profit or loss, up to the amount
penurunan nilai aset yang sama akibat of impairment of the same assets due to
revaluasi yang pernah dilakukan sebelumnya revaluation previously recognised in profit or
dalam laba rugi. Penurunan nilai tercatat yang loss. A decrease in carrying value arising as a
timbul dari revaluasi diakui dalam laba rugi. result of a revaluation should be recognised in
profit or loss.
59

m. Aset tetap (lanjutan) m. Premises and equipment (continued)
Beban pemeliharaan dan perbaikan Repairs and maintenance is charged to the

dibebankan pada operasi pada saat terjadinya. profit or loss as incurred. The cost of major
Beban pemugaran dan penambahan dalam renovation and restoration is capitalized to the
jumlah besar dikapitalisasi kepada jumlah carrying amount of the related premises and
tercatat aset tetap terkait bila besar equipment when it is probable that future
kemungkinan bagi Kelompok Usaha manfaat economic benefits in excess of the originally
ekonomi masa depan menjadi lebih besar dari assessed standard of performance of the
standar kinerja awal yang ditetapkan existing asset and is depreciated over the
sebelumnya dan disusutkan sepanjang sisa remaining useful life of the related asset.
masa manfaat aset tetap terkait.
Aset tetap dalam penyelesaian dicatat sebesar Construction in-progress are stated at cost,
biaya perolehan, yang mencakup kapitalisasi including capitalized borrowing costs and other
beban pinjaman dan biaya-biaya lainnya yang charges incurred in connection with the
terjadi sehubungan dengan pendanaan aset financing of the said asset constructions. The
tetap dalam penyelesaian tersebut. Akumulasi accumulated costs will be reclassified to the
biaya perolehan akan direklasifikasi ke akun appropriate “Premises and Equipment” account
“Aset Tetap” yang bersangkutan pada saat aset when the construction is completed and
tetap tersebut telah selesai dikerjakan dan siap available for intended use. Assets under
untuk digunakan. Aset tetap dalam construction are not depreciated as these are
penyelesaian tidak disusutkan karena belum not yet available for use.
tersedia untuk digunakan.
Biaya pengurusan legal hak atas tanah dalam The legal cost of land rights in the form of
bentuk Hak Guna Usaha (“HGU”), Hak Guna Business Usage Rights (“Hak Guna Usaha” or
Bangunan (“HGB”) dan Hak Pakai (“HP”) ketika “HGU”), Building Usage Right (“Hak Guna
tanah diperoleh pertama kali diakui sebagai Bangunan” or “HGB”) and Usage Rights (“Hak
bagian dari biaya perolehan tanah pada akun Pakai” or “HP”) when the land was initially
“Aset Tetap”. Biaya pengurusan perpanjangan acquired are recognized as part of the cost of
atau pembaruan legal hak atas tanah diakui the land under the “Premises and Equipment”.
sebagai aset tidak berwujud dan diamortisasi The extension or the legal renewal costs of land
sepanjang umur hak hukum atau umur ekonomi rights were recognized as intangible assets and
tanah, mana yang lebih pendek. were amortized over the shorter of the rights'
legal life and land's economic life.
n. Penurunan nilai aset non-keuangan n. Impairment of non-financial assets
Pada setiap akhir periode pelaporan, Bank The Bank assesses at each annual reporting
menilai apakah terdapat indikasi suatu aset period whether there is an indication that an
mengalami penurunan nilai. Jika terdapat asset may be impaired. If any such indication
indikasi tersebut, maka Bank akan membuat exists, Bank makes an estimate of the asset’s
estimasi atas jumlah terpulihkan aset tersebut. recoverable amount.
Jumlah terpulihkan yang ditentukan untuk aset An asset’s recoverable amount is the higher of
individual adalah jumlah yang lebih tinggi antara an asset’s or Cash Generating Unit (CGU)’s fair
nilai wajar aset atau Unit Penghasil Kas (UPK) value less costs of disposal and its value in use,
dikurangi biaya pelepasan dengan nilai and is determined for an individual asset, unless
pakainya, kecuali aset tersebut tidak the asset does not generate cash inflows that
menghasilkan arus kas masuk yang sebagian are largely independent of those from other
besar independen dari aset atau kelompok aset assets or groups of assets.
lain.
60

n. Penurunan nilai aset non-keuangan n. Impairment of non-financial assets

Jika nilai tercatat aset lebih besar daripada nilai Where the carrying amount of an asset exceeds
terpulihkannya, maka aset tersebut dianggap its recoverable amount, the asset is considered
mengalami penurunan nilai dan nilai tercatat impaired and is written down to its recoverable
aset diturunkan menjadi sebesar nilai amount. Impairment losses of continuing
terpulihkannya. Rugi penurunan nilai dari operations are recognized in the statement of
operasi yang berkelanjutan diakui pada laporan profit or loss and other comprehensive income
laba rugi dan penghasilan komprehensif lain as “impairment losses”.
sebagai “rugi penurunan nilai”.
Dalam menghitung nilai pakai, estimasi arus In assessing the value in use, the estimated net
kas masa depan neto didiskontokan ke nilai kini future cash flows are discounted to their present
dengan menggunakan tingkat diskonto value using a pre-tax discount rate that reflects
sebelum pajak yang menggambarkan penilaian current market assessments of the time value of
pasar kini atas nilai waktu uang dan risiko money and the risks specific to the asset.
spesifik aset.
Dalam menentukan nilai wajar dikurangi biaya In determining fair value less costs of disposal,
pelepasan, mengacu pada PSAK 68: refers to SFAS 68, "Fair Value Measurements"
”Pengukuran Nilai Wajar” (Catatan 2d). (Note 2d).
Kerugian penurunan nilai dari operasi yang Impairment losses of continuing operations, if
berkelanjutan, jika ada, diakui pada laporan any, are recognized in the statements of profit
laba rugi dan penghasilan komprehensif lain or loss and other comprehensive income under
sesuai dengan kategori biaya yang konsisten expense categories that are consistent with the
dengan fungsi aset yang diturunkan nilainya. functions of the impaired assets.
o. Biaya dibayar di muka o. Prepaid expenses
Biaya dibayar di muka diamortisasi selama Prepaid expenses are amortized over the
masa manfaat dengan menggunakan metode periods benefited using the straight-line
garis lurus (straight-line method). method.
p. Liabilitas segera p. Liabilities due immediately
Liabilitas segera dicatat pada saat timbulnya This account is recorded at the time the
kewajiban atau diterimanya perintah obligations occur or upon receipt of transfer
pemindahbukuan dari nasabah maupun dari orders from customers or other banks.
bank lain.
Liabilitas segera dicatat berdasarkan biaya Current liabilities are stated at amortized cost
perolehan diamortisasi dan diklasifikasikan and classified as other financial liabilities.
sebagai liabilitas keuangan lainnya.
q. Simpanan q. Deposits
Giro merupakan simpanan nasabah yang dapat Demand deposits represent customer funds
digunakan sebagai alat pembayaran dan which can be used as payment instruments,
penarikannya dapat dilakukan setiap saat and can be withdrawn at any time through
melalui cek atau pemindahbukuan dengan cheque, or transferred through current account
bilyet giro dan sarana perintah pembayaran drafts and other transfer instruction media.
lainnya. Giro dinyatakan sebesar nilai titipan Demand deposits are stated at the amounts
pemegang giro di Bank. entrusted to the Bank by the depositors.
61

q. Simpanan (lanjutan) q. Deposits (continued)
Giro Wadiah merupakan titipan dana pihak Wadiah demand deposits represent entrusted
ketiga yang setiap saat tersedia untuk third party funds which are available for
dikembalikan dan dapat diberikan bonus sesuai withdrawal at any time and earn bonus based
kebijakan Bank. Giro Wadiah dinyatakan on the Bank’s policy. Wadiah demand deposits
sebesar nilai titipan pemegang giro di Bank. are stated at the amounts invested by the
depositors in the Bank.
Tabungan merupakan simpanan nasabah yang Savings deposits represent customer funds
penarikannya hanya dapat dilakukan nasabah which can be withdrawn by the depositors only
sesuai dengan persyaratan tertentu yang under certain conditions. Savings deposits are
disepakati. Tabungan dinyatakan sebesar nilai stated at the agreed amounts due to the
kewajiban pada pemilik tabungan. depositors.
Tabungan Wadiah merupakan simpanan pihak Wadiah savings deposits represent third party
lain yang mendapatkan bonus berdasarkan funds which earn bonus based on the Bank’s
kebijaksanaan Bank. Tabungan Wadiah policy. Wadiah savings deposits are stated at
dinyatakan sebesar nilai investasi pemegang the amounts invested by the depositors in the
tabungan di Bank. Bank.
Deposito berjangka merupakan simpanan Time deposits represent customer funds which
nasabah yang penarikannya hanya dapat can be withdrawn by the depositors only on
dilakukan nasabah pada waktu tertentu sesuai specific maturity dates based on the
dengan perjanjian antara pemegang deposito agreements between the depositors and the
berjangka dengan Bank. Deposito berjangka Bank. Time deposits are stated at the nominal
dinyatakan sebesar nilai nominal yang amounts stated in the certificates issued by the
tercantum dalam sertifikat yang diterbitkan oleh Bank in accordance with the agreements
Bank, sesuai dengan perjanjian antara between the depositors and the Bank.
pemegang deposito berjangka dengan Bank.
r. Simpanan dari bank lain r. Deposits from other banks
Simpanan nasabah diklasifikasikan sebagai Deposits from customers are classified as other
liabilitas keuangan lainnya dan diukur pada financial liabilities and measured at amortized
biaya perolehan diamortisasi menggunakan cost using the effective interest method except
suku bunga efektif kecuali simpanan yang for sharia deposits which are stated at the
didasarkan pada prinsip perbankan syariah Bank’s liability to the customers. Incremental
yang dinyatakan sebesar kewajiban Bank costs that can be attributed directly to the
kepada nasabah. Biaya tambahan yang dapat acquisition of deposits from customers are
diatribusikan secara langsung kepada deducted from total deposits received.
perolehan simpanan nasabah, dikurangkan dari
jumlah simpanan yang diterima.
Simpanan dari bank lain merupakan kewajiban Deposits from other banks represent liabilities
kepada bank lain, dalam bentuk tabungan, giro, to other banks, in the form of savings deposits,
deposito berjangka dan inter-bank call money. demand deposits, time deposits and inter-bank
call money.
Di dalam simpanan dari bank lain termasuk Deposits from other banks include sharia
simpanan syariah dalam bentuk giro wadiah. deposits in the form of wadiah demand
deposits.
62

r. Simpanan dari bank lain (lanjutan) r. Deposits from other banks (continued)
Simpanan dari bank lain diklasifikasikan Deposits from other banks are classified as
sebagai liabilitas keuangan lain dan diukur pada other financial liabilities and measured at
biaya perolehan diamortisasi menggunakan amortized cost using the effective interest
suku bunga efektif kecuali simpanan syariah method except for sharia deposits which are
yang dinyatakan sebesar nilai kewajiban Bank stated at the Bank’s liability amount to the
kepada nasabah. Biaya tambahan yang dapat customer. Incremental costs that can be
diatribusikan secara langsung kepada attributed directly to the acquisition of deposits
perolehan simpanan dari bank lain dikurangkan from other banks are deducted from the total
dari jumlah simpanan yang diterima. deposits received.
s. Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual s. Securities purchased under agreement to
kembali dan efek-efek yang dijual dengan resell and securities sold under agreement
janji dibeli kembali to repurchase
Efek-efek yang dibeli dengan janji dijual kembali Securities purchased under agreement to resell
Efek-efek yang dibeli dengan janji untuk dijual Securities purchased under agreement to resell
kembali disajikan sebagai aset keuangan dalam are presented as financial assets in the
laporan posisi keuangan sebesar jumlah statement of financial position, at the net resale
penjualan kembali dikurangi dengan bunga price of unamortized interest and net of
yang belum diamortisasi dan cadangan allowance for impairment losses.
kerugian penurunan nilai.
Selisih antara harga beli dan harga jual kembali The difference between the purchase price and
diperlakukan sebagai pendapatan bunga yang the resale price is treated as unearned interest
ditangguhkan (belum diamortisasi) dan diakui income (unamortized) and recognized as
sebagai pendapatan selama periode sejak income over the period starting from when
efek-efek tersebut dibeli hingga dijual kembali those securities are purchased until they are
dengan menggunakan suku bunga efektif. resold using effective interest rate.
Efek-efek yang dibeli dengan janji untuk dijual Securities purchased under agreement to resell
kembali diklasifikasikan sebagai kredit yang are classified as loans and receivables
diberikan dan piutang yang diukur dengan biaya measured at amortized cost.
perolehan diamortisasi.
Efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali Securities sold under agreement to repurchase
Efek-efek yang dijual dengan janji untuk dibeli Securities sold under agreements to
kembali disajikan sebagai liabilitas dalam repurchase are presented as liabilities in the
laporan posisi keuangan sebesar jumlah statement of financial position, at the
pembelian kembali, dikurangi dengan bunga repurchase price, net of unamortized prepaid
dibayar di muka yang belum diamortisasi. interest.
Selisih antara harga jual dan harga beli kembali The difference between the selling price and the
diperlakukan sebagai biaya dibayar di muka repurchase price is treated as prepaid
dan diakui sebagai beban selama jangka waktu expenses and recognized as expense over the
sejak efek-efek tersebut dijual hingga dibeli period starting from when those securities are
kembali menggunakan metode suku bunga sold until they are repurchased using the
efektif. effective interest method.
Efek-efek yang dijual dengan janji untuk dibeli Securities sold under agreement to repurchase
kembali diklasifikasikan sebagai liabilitas are classified as financial liabilities measured at
keuangan yang diukur dengan biaya perolehan amortized cost.
diamortisasi.
63

t. Surat-surat berharga yang diterbitkan t. Securities issued
Surat-surat berharga yang diterbitkan Bank Securities issued by Bank consist of Bonds and
adalah Obligasi dan Negotiable Certificate of Negotiable Certificate of Deposit (NCD).
Deposit (NCD).
Surat berharga yang diterbitkan diakui sebesar The securities issued are recognized initially at
nilai wajar pada awalnya dan selanjutnya diukur fair value and subsequently measured at
sebesar biaya perolehan diamortisasi dengan amortized cost using the effective interest rate
menggunakan metode suku bunga efektif (EIR). method (EIR).
Biaya perolehan diamortisasi dihitung dengan Amortized cost is calculated by taking into
memperhitungkan adanya diskonto atau premi account any discount or premium associated
terkait dengan pengakuan awal dan biaya related to the initial recognition and transaction
transaksi yang tidak terpisah dari suku bunga costs that are an integral part of the effective
efektif. interest rate.
u. Pinjaman yang diterima u. Fund borrowings
Pinjaman yang diterima merupakan dana yang Fund borrowings are funds received by the
diterima oleh Bank dari Bank Indonesia, Bank from Bank Indonesia, the Government
Pemerintah dan lembaga pembiayaan lain and other financing institutions with payment
dengan kewajiban pembayaran berdasarkan obligation based on borrowing agreements.
perjanjian pinjaman.
Pinjaman yang diterima diakui sebesar nilai Fund borrowings are recognized initially at fair
wajar pada awalnya dan selanjutnya diukur value and subsequently measured at amortized
sebesar biaya perolehan diamortisasi dengan cost using the effective interest rate method
menggunakan metode suku bunga efektif (EIR). (EIR). Amortized cost is calculated by taking
Biaya perolehan diamortisasi dihitung dengan into account any discount or premium
memperhitungkan adanya diskonto atau premi associated related to the initial recognition and
terkait dengan pengakuan awal dan biaya transaction costs that are an integral part of the
transaksi yang tidak terpisah dari suku bunga effective interest rate.
efektif.
v. Pinjaman subordinasi v. Subordinated Loans
Pinjaman subordinasi diakui sebesar nilai wajar Subordinated loans are recognized initially at
pada awalnya dan selanjutnya diukur sebesar fair value and subsequently measured at
biaya perolehan diamortisasi dengan amortized cost using the effective interest rate
menggunakan metode suku bunga efektif. method. Amortized cost is calculated by taking
Biaya perolehan diamortisasi dihitung dengan into account any discount or premium
memperhitungkan adanya diskonto atau premi associated related to the initial recognition and
terkait dengan pengakuan awal dan biaya transaction costs that are an integral part of the
transaksi yang tidak terpisah dari suku bunga effective interest rate.
efektif.
w. Modal saham w. Capital stock
Modal saham diukur pada nilai nominal untuk Capital stock is measured at par value for all
semua saham yang diterbitkan. shares issued.
64

x. Saldo laba x. Retained earnings
Saldo laba merupakan saldo kumulatif dari hasil Retained earnings represent the cumulative
operasi Bank, pembagian dividen, penyesuaian balance of the Bank’s results of operations,
periode sebelumnya, efek dari perubahan dividend distributions, prior period adjustments,
kebijakan akuntansi dan penyesuaian modal effects of the changes in accounting policy and
lainnya. other capital adjustments.
y. Dana syirkah temporer y. Temporary syirkah funds
Dana syirkah temporer merupakan investasi Temporary syirkah funds represent investments
dengan akad mudharabah mutlaqah, yaitu from other parties conducted on the basis
pemilik dana (shahibul maal) memberikan mudharabah mutlaqah contract in which the
kebebasan kepada pengelola dana owners of the funds (shahibul maal) grant
(mudharib/BTN Unit Syariah) dalam freedom to the fund manager (mudharib/Unit
pengelolaan investasinya dengan keuntungan BTN Syariah) in the management of their
dibagikan sesuai kesepakatan. Dana syirkah investments with profit distributed based on the
temporer terdiri dari giro mudharabah, contract. Temporary syirkah funds consist of
tabungan mudharabah, dan deposito mudharabah current accounts, mudharabah
mudharabah. saving deposits, and mudharabah time
deposits.
Giro dan tabungan mudharabah merupakan Mudharabah current accounts and saving
investasi yang bisa ditarik kapan saja (on call) deposits represent investment which could be
atau sesuai dengan persyaratan tertentu yang withdrawn anythime (on call) or can be
disepakati. Giro dan tabungan mudharabah withdrawn based on certain agreed terms.
dinyatakan sebesar saldo tabungan nasabah di Mudharabah current accounts and savings
Bank. deposits are stated based on the customer’s
savings deposit balance in Bank.
Deposito mudharabah merupakan investasi Mudharabah time deposits represent

yang hanya bisa ditarik pada waktu tertentu investment that can only be withdrawn at a
sesuai dengan perjanjian antara pemegang certain time based on the agreement between
deposito mudharabah dengan Bank. Deposito the customer and the Bank. Mudharabah time
mudharabah dinyatakan sebesar nilai nominal deposits are stated at nominal amount as
sesuai dengan perjanjian antara pemegang agreed between the deposit holder and the
deposito dengan Bank. Bank.
Dana syirkah temporer tidak dapat digolongkan Temporary syirkah fund cannot be classified as
sebagai kewajiban. Hal ini karena BTN Unit liability. This was due to the Unit BTN Syariah
Syariah tidak berkewajiban untuk does not have any liability to return the initial
mengembalikan jumlah dana awal dari pemilik fund to the owners, except for losses due to
dana kecuali akibat kelalaian atau wanprestasi BTN Syariah’s management negligence or
ketika mengalami kerugian. Di sisi lain dana default of loss is incurred. On the other hand,
syirkah temporer tidak dapat digolongkan temporary syirkah fund cannot be classified as
sebagai ekuitas karena mempunyai waktu jatuh shareholders’ equity, because of the maturity
tempo dan pemilik dana tidak mempunyai hak period and the depositors do not have the same
kepemilikan yang sama dengan pemegang rights as the shareholders’ such as voting rights
saham seperti hak voting dan hak atas realisasi and the rights of realised gain from current
keuntungan yang berasal dari aset lancar dan assets and other non-investment accounts.
aset non-investasi (current and other non-
investment accounts).
65

y. Dana syirkah temporer (lanjutan) y. Temporary syirkah funds (continued)
Pemilik dana syirkah temporer mendapatkan The owner of temporary syirkah funds receives
imbalan bagi hasil sesuai dengan nisbah yang a return from the profit sharing based on a
ditetapkan. predetermined ratio.
Hak nasabah atas bagi hasil dana syirkah Third parties’ share on returns of temporary
temporer merupakan bagian bagi hasil milik syirkah funds represents customer’s share on
nasabah yang didasarkan pada prinsip the Bank’s income derived from the
mudharabah atas hasil pengelolaan dana management of their funds by the Bank under
mereka oleh Bank. Pendapatan yang dibagikan mudharabah principles. Income that will be
adalah yang telah diterima (cash basis). distributed is the cash received (cash basis)
from the share.
Pembagian hasil usaha dilakukan berdasarkan The distribution of revenue is based on profit
prinsip bagi hasil usaha yaitu dari pendapatan sharing scheme on the Bank’s gross profit
Bank yang diterima berupa laba kotor (gross margin.
profit margin).
Pendapatan marjin dan bagi hasil atas Margin income and profit sharing on financing
pembiayaan yang diberikan dan atas aset facilities and other earning assets are
produktif lainnya akan dibagikan kepada distributed to fund owners and the Bank based
nasabah penyimpan dana dan Bank sesuai on proportion of fund used in the financing and
dengan proporsi dana yang dipakai dalam other earning assets. Margin income and profit
pembiayaan yang diberikan dan aset produktif sharing income allocated to the fund owners are
lainnya. Selanjutnya, pendapatan marjin dan then distributed to fund owners and depositors
bagi hasil yang tersedia untuk nasabah as shahibul maal and the Bank as mudharib
tersebut kemudian dibagihasilkan ke nasabah based on a predetermined ratio (nisbah).
penabung dan deposan sebagai shahibul maal Margin income and profit sharing from financing
dan Bank sebagai mudharib sesuai porsi facilities and other earning assets using the
nisbah bagi hasil yang telah disepakati Bank's funds, are entirely shared for the Bank,
bersama sebelumnya. Pendapatan marjin dan including income from the Bank's fee-based
bagi hasil dari pembiayaan dan aset produktif transactions.
lainnya yang memakai dana Bank, seluruhnya
menjadi milik Bank, termasuk pendapatan dari
investasi Bank berbasis imbalan.
z. Pendapatan dan beban bunga z. Interest income and expense
Pendapatan dan beban bunga diakui pada Interest income and expenses are recognized
laporan laba rugi dan penghasilan in the statement of profit or loss and other
komprehensif lain dengan menggunakan comprehensive income using the effective
metode suku bunga efektif. Suku bunga efektif interest rate method. The effective interest rate
adalah suku bunga yang secara tepat is the rate that exactly discounts the estimated
mendiskontokan estimasi pembayaran atau future cash payments or receipts over the
penerimaan kas di masa datang selama expected life of the financial instrument (or,
perkiraan umur dari aset keuangan atau where appropriate, a shorter period) to obtain
liabilitas keuangan (atau, jika lebih tepat, the carrying amount of the financial asset or
digunakan periode yang lebih singkat) untuk financial liability.
memperoleh nilai tercatat bersih dari aset
keuangan atau liabilitas keuangan.
66

z. Pendapatan dan beban bunga (lanjutan) z. Interest income and expense (continued)
Pada saat menghitung suku bunga efektif, Bank When calculating the effective interest rate, the
mengestimasi arus kas di masa datang dengan Bank estimates future cash flows considering
mempertimbangkan seluruh persyaratan all contractual terms of the financial instrument
kontraktual dalam instrumen keuangan but not future credit losses. This calculation
tersebut, tetapi tidak mempertimbangkan includes all commissions, fees, and other forms
kerugian kredit di masa mendatang. received by the parties in the contract that are
Perhitungan ini mencakup seluruh komisi, an integral part of the effective interest rate.
provisi, dan bentuk lain yang diterima oleh para
pihak dalam kontrak yang merupakan bagian
tidak terpisahkan dari suku bunga efektif.
Jika aset keuangan atau nilai kelompok aset If a financial asset or group of similar financial
keuangan serupa telah diturunkan sebagai assets’ value has diminished as a result of
akibat kerugian penurunan nilai, maka impairment losses, interest income
pendapatan bunga yang diperoleh setelahnya subsequently obtained is recognized based on
diakui berdasarkan suku bunga yang digunakan the interest rate used to discount future cash
untuk mendiskonto arus kas masa datang flows in calculating impairment losses.
dalam menghitung kerugian penurunan nilai.
aa. Pendapatan provisi dan komisi aa. Fees and commissions
Pendapatan provisi dan komisi yang berkaitan Fees and commissions directly related to
langsung dengan kegiatan pinjaman, atau lending activities, or fee and commission
pendapatan provisi dan komisi yang income which relates to a specific period, is
berhubungan dengan jangka waktu tertentu, amortized over the term of the contract using
diamortisasi sesuai dengan jangka waktu the effective interest method and classified as
kontrak menggunakan metode suku bunga part of interest income in the statement of profit
efektif dan diklasifikasikan sebagai bagian dari or loss and other comprehensive income.
pendapatan bunga pada laporan laba rugi dan
Pendapatan provisi dan komisi yang tidak Fees and commissions that are not related to
berkaitan dengan kegiatan pemberian kredit the credit activity or a period of time and/or
atau suatu jangka waktu dan/atau terkait associated with the service provided, are
dengan pemberian suatu jasa, diakui sebagai recognized as revenue at the time of the
pendapatan pada saat terjadinya transaksi dan transaction and recorded under other operating
dicatat pada akun pendapatan operasional income.
lainnya.
ab. Pendapatan bagi hasil dan beban bonus ab. Sharia profit sharing income and bonus
secara syariah expense
Pendapatan bagi hasil secara syariah Sharia profit sharing income represents income
merupakan pendapatan istishna, marjin from istishna, margin from murabahah and
murabahah dan bagi hasil pembiayaan profit-sharing on mudharabah and musyarakah
mudharabah dan musyarakah serta aset financing and other earning assets which are
produktif lainnya yang diakui dengan recognized on the accrual basis. Sharia
menggunakan metode akrual. Beban secara expense represents the bonus distribution and
syariah merupakan distribusi bonus dan bagi profit-sharing to fund owners which are
hasil kepada pemilik dana yang diakui recognized on an accrual basis.
berdasarkan metode akrual.
Pendapatan istishna diakui apabila telah terjadi Income from istishna is recognized at the date
penyerahan barang. of transfer of assets.
67

ab. Pendapatan bagi hasil dan beban bonus ab. Sharia profit sharing income and bonus
secara syariah (lanjutan) expense (continued)
Pendapatan atas piutang murabahah Income from murabahah receivables using the
menggunakan metode setara tingkat imbal hasil effective rate of return method (effective
efektif (margin efektif). Margin efektif adalah margin). Effective margin is the margin that
margin yang secara tepat mendiskontokan precisely discounts the estimated future cash
estimasi pembayaran atau penerimaan kas di payments or receipts through the expected life
masa datang selama perkiraan umur dari of the murabahah receivables. When
piutang murabahah. Pada saat menghitung calculating the effective margin, Bank estimates
margin efektif, Bank mengestimasi arus kas di the future cash flows considering all contractual
masa datang dengan mempertimbangkan terms of the financial instrument, but does not
seluruh persyaratan kontraktual dalam consider the loss of receivables in the future.
instrumen keuangan tersebut, tetapi tidak This calculation includes all commissions,
mempertimbangkan kerugian piutang di masa provision fees and other forms accepted by the
mendatang. Perhitungan ini mencakup seluruh parties in the contract that are an inseparable
komisi, provisi dan bentuk lain yang diterima part of the effective margin, transaction costs
oleh para pihak dalam kontrak yang merupakan and all other premiums or discounts.
bagian tak terpisahkan dari margin efektif, biaya
transaksi, dan seluruh premi atau diskon
lainnya.
Pendapatan bagi hasil pembiayaan Mudharabah and musyarakah income are

mudharabah dan musyarakah diakui pada saat recognized when cash is received or in a period
diterima atau dalam periode terjadinya hak bagi where the right of revenue sharing is due based
hasil sesuai porsi bagi hasil (nisbah) yang on agreed portion (nisbah).
disepakati.
ac. Imbalan kerja ac. Employee benefits
Imbalan kerja jangka pendek Short-term employee benefits
Imbalan kerja jangka pendek seperti upah, Short-term employee benefits such as wages,
iuran jaminan sosial, cuti jangka pendek, bonus social security contributions, short-term
dan imbalan non-moneter lainnya diakui selama compensated leaves, bonuses and other non-
periode jasa diberikan. Imbalan kerja jangka monetary benefits are recognized during the
pendek dihitung sebesar jumlah yang tidak period when services have been rendered.
didiskontokan. Short-term employee benefits are measured
using undiscounted amounts.
Program pensiun iuran pasti Defined contribution plan
Iuran kepada dana pensiun sebesar persentase Contribution payable to a pension fund
tertentu gaji pegawai yang menjadi peserta equivalent to a certain percentage of salaries
program pensiun iuran pasti Bank, for qualified employees under the Bank’s
dicadangkan dan diakui sebagai biaya ketika defined contribution plan is accrued and
jasa telah diberikan oleh pegawai-pegawai recognized as expense when services have
tersebut. Pembayaran dikurangkan dari utang been rendered by qualified employees. Actual
iuran. Iuran terutang dihitung berdasarkan payments are deducted from the contribution
jumlah yang tidak didiskontokan. payable. Contribution payable is measured
using undiscounted amounts.
68

ac. Imbalan kerja (lanjutan) ac. Employee benefits (continued)
Program imbalan pasti dan imbalan kerja Defined benefit plan and other long-term
jangka panjang lainnya employee benefits
Imbalan pasca-kerja dicadangkan dan diakui The post-employment benefits are accrued and
sebagai biaya ketika jasa telah diberikan oleh recognized as expense when services have
pegawai yang menjadi peserta program been rendered by qualified employees. The
pensiun Bank. Imbalan kerja ditentukan benefits are determined based on the Bank’s
berdasarkan peraturan Bank dan persyaratan regulations and the minimum requirements of
minimum Undang-undang Tenaga Kerja Labor Law No. 13/2003, whichever is higher.
No. 13/2003, mana yang lebih tinggi.
Imbalan pasca-kerja dan imbalan kerja jangka The post-employment benefits and other long-
panjang lainnya secara aktuaris ditentukan term employee benefits are actuarially
berdasarkan metode Projected Unit Credit. determined using the Projected Unit Credit
Method.
Pengukuran kembali atas liabilitas (aset) Remeasurement of defined benefit liabilities

imbalan pasti neto, yang diakui sebagai (assets) net, which is recognized as other
penghasilan komprehensif lain, terdiri atas: comprehensive income consist of:
(i) Keuntungan dan kerugian aktuarial. (i) Actuarial gain and losses.
(ii) Imbal hasil atas aset program, tidak (ii) Return on plan assets, excluding amounts
termasuk jumlah yang dimasukkan dalam that is included in net interest on liabilities
bunga neto atas liabilitas (aset). (assets).
(iii) Setiap perubahan dampak batas aset, (iii) The effect of the asset ceiling, excluding
tidak termasuk jumlah yang dimasukkan amounts included in the net interest of
dalam bunga neto atas liabilitas (aset). liabilities (assets).
Pengukuran kembali atas liabilitas (aset) Remeasurement of defined benefit liabilities

imbalan pasti neto, yang diakui sebagai (assets) - net, which is recognized as other
penghasilan komprehensif lain tidak comprehensive income is not reclassified to
direklasifikasi ke laba rugi pada periode profit or loss in the subsequent periods.
berikutnya.
Untuk imbalan kerja jangka panjang lain atas For other long-term employee benefits: current
biaya jasa kini, biaya bunga neto atas liabilitas service cost, net interest expense of net defined
(aset) imbalan pasti neto, dan pengukuran benefit assets liabilities (assets), and re-
kembali liabilitas (aset) imbalan pasti neto measurement of liability (asset) is recognized
langsung diakui pada laporan laba rugi dan immediately in the current year statement of
penghasilan komprehensif lain tahun berjalan. profit or loss and other comprehensive income.
Biaya jasa lalu diakui sebagai beban pada Past service costs are recognized as expense
tanggal yang lebih awal antara ketika at the earlier date between the amendments or
amandemen atau kurtailmen program terjadi, curtailment program occurs, and when the
dan ketika biaya restrukturisasi atau pesangon costs of restructuring or severance is
diakui, sehingga biaya jasa lalu yang belum recognized, therefore, unvested past service
vested tidak lagi dapat ditangguhkan dan diakui cost can no longer be deferred and recognized
selama periode vesting masa depan. over the future vesting period.
69

ad. Transaksi dan saldo dalam mata uang asing ad. Foreign currency transactions and balances
Transaksi dalam mata uang asing dicatat Transactions involving foreign currencies are
berdasarkan kurs yang berlaku pada saat recorded at the rates of exchange prevailing at
transaksi dilakukan. Pada tanggal laporan the time the transactions are made. At
posisi keuangan, aset dan liabilitas moneter statement of financial position dates, monetary
dalam mata uang asing dijabarkan ke dalam assets and liabilities denominated in foreign
mata uang Rupiah berdasarkan kurs spot currencies are translated into Rupiah based on
Reuters pada tanggal tersebut pukul 16.00 Reuters’ spot rates at 16.00 WIB (West
WIB. Laba atau rugi kurs yang terjadi diakui di Indonesian local time) on that date. The
dalamlaporan laba rugi dan penghasilan resulting gains or losses are recognized in the
komprehensif lain tahun berjalan. statement of profit or loss and other
comprehensive income for the current year.
Pada tanggal-tanggal 31 Maret 2018 dan 31 As of March 31, 2018, and December 31, 2017,
Desember 2017, kurs yang digunakan untuk the exchange rates used in translating the
menjabarkan mata uang asing ke dalam Rupiah foreign currencies into Rupiah are as follows
adalah sebagai berikut (Rupiah penuh): (full Rupiah):
31 Maret/ 31 Desember/
March 31, 2018 December 31, 2017
1 Dolar Amerika Serikat 13.767,50 13.567,50 1 United States Dollar

1 Dolar Australia 10.560,36 10.594,19 1 Australia Dollar
1 Poundsterling Inggris 19.328,88 18.325,62 1 British Poundsterling
1 Euro Eropa 16.943,67 16.236,23 1 European Euro
1 Yen Jepang 129,09 120,52 1 Japanese Yen
1 Ringgit Malaysia 3.558,42 3.352,07 1 Malaysian Ringgit
1 Dolar Hongkong 1.754,07 1.736,21 1 Hongkong Dollar
1 Saudi Riyal 3.668,22 3.612,56 1 Saudi Riyal
1 Renminbi 2.188,97 2.083,64 1 Renminbi
1 Dolar Singapura 10.491,13 10.154,56 1 Singapore Dollar
ae. Pajak penghasilan ae. Income tax
Beban pajak tahun berjalan ditetapkan Current tax expense is provided based on the
berdasarkan taksiran penghasilan kena pajak estimated taxable income for the current year.
tahun berjalan. Aset dan liabilitas pajak Deferred tax assets and liabilities are
tangguhan diakui atas perbedaan temporer recognized for temporary differences between
aset dan liabilitas antara pelaporan komersial the financial and the tax bases of assets and
dan pajak pada setiap tanggal pelaporan. liabilities at each reporting date.
Aset pajak tangguhan diakui untuk seluruh Deferred tax assets are recognized for all
perbedaan temporer yang boleh dikurangkan deductible temporary differences and carry
dan saldo rugi fiskal yang belum forward of uncompensated tax losses to the
dikompensasikan, sepanjang perbedaan extent that it is probable for temporary
temporer dan rugi fiskal yang belum differences and carry forward of
dikompensasikan tersebut dapat dimanfaatkan uncompensated tax losses to be utilized in
untuk mengurangi laba fiskal pada masa yang deducting future taxable profit.
akan datang.
70

ae. Pajak penghasilan (lanjutan) ae. Income tax (continued)
Jumlah tercatat aset pajak tangguhan ditelaah The carrying amount of deferred tax assets is
pada setiap tanggal posisi keuangan dan nilai reviewed at each reporting date and reduced to
tercatat aset pajak tangguhan tersebut the extent that it is no longer probable that
diturunkan apabila tidak lagi terdapat sufficient taxable profits will be available to
kemungkinan besar bahwa laba fiskal yang allow all or part of the benefit of the deferred tax
memadai akan tersedia untuk assets to be utilized.
mengkompensasi sebagian atau semua
manfaat aset pajak tangguhan.
Aset dan kewajiban pajak tangguhan diukur Deferred tax assets and liabilities are measured
berdasarkan tarif pajak yang akan berlaku pada at the tax rates that are expected to apply to the
tahun saat aset direalisasikan atau liabilitas year when the asset is realized or the liability is
diselesaikan berdasarkan peraturan settled based on tax laws that have been
perpajakan yang berlaku atau yang telah enacted or substantively enacted as at
secara substantif telah diberlakukan pada statement financial position date.
tanggal laporan posisi keuangan.
Pengaruh pajak terkait dengan penyisihan The related tax effects of the provisions for
untuk dan/atau pembalikan seluruh perbedaan and/or reversals of all temporary differences
temporer selama tahun berjalan, termasuk during the year, including the effect of change
pengaruh perubahan tarif pajak, diakui sebagai in tax rates, are recognized as “Income Tax
“Beban Pajak Penghasilan - Tangguhan” dan Expense - Deferred” and included in the
termasuk dalam laba atau rugi neto tahun determination of net profit or loss for the year,
berjalan, kecuali untuk transaksi-transaksi yang except to the extent that they relate to items
sebelumnya telah langsung dibebankan atau previously charged or credited to equity.
dikreditkan ke ekuitas.
Perubahan terhadap liabilitas pajak diakui pada Amendment to tax obligation is recorded when
saat surat ketetapan pajak diterima, atau an assessment letter is received or, if objected
apabila diajukan keberatan dan atau banding to or appealed against by the Bank, when the
oleh Bank, pada saat telah ada keputusan atas result of such appeal or objection is determined.
banding dan atau keberatan tersebut.
Aset dan liabilitas atas pajak tangguhan dan Assets and liabilities on deferred tax and
pajak kini dapat saling hapus apabila terdapat current tax can be offset if there is a legal
hak yang berkekuatan hukum untuk melakukan enforceable right to offset.
saling hapus.
af. Pelaporan segmen af. Segment reporting
Informasi segmen diungkapkan untuk Segment information is disclosed to enable

memungkinkan pengguna laporan keuangan users of Financial Statements to evaluate the
untuk mengevaluasi sifat dan dampak nature and financial effects of the business
keuangan dari aktivitas bisnis yang mana activities in which the Bank is involved in and
Bank terlibat dalam lingkungan ekonomi the economic environment where the Bank
dimana Bank beroperasi. operates.
Segmen operasi adalah suatu komponen dari An operating segment is a component of an

entitas: entity:
a) yang terlibat dalam aktivitas bisnis yang a) that engages in business activities from
mana memperoleh pendapatan dan which it may earn revenues and incur
menimbulkan beban (termasuk expenses (including revenues and
pendapatan dan beban terkait dengan expenses relating to transactions with other
transaksi dengan komponen lain dari components of the same entity);
entitas yang sama);
71

af. Pelaporan segmen (lanjutan) af. Segment reporting (continued)
Segmen operasi adalah suatu komponen dari An operating segment is a component of an

entitas (lanjutan): entity (continued):
b) hasil operasinya dikaji ulang secara reguler b) whose operating results are reviewed
oleh pengambil keputusan operasional regularly by the entity’s chief operating
untuk membuat keputusan tentang sumber decision maker to make decisions about
daya yang dialokasikan pada segmen resources to be allocated to the segment
tersebut dan menilai kinerjanya; dan and assess its performance; and
c) tersedia informasi keuangan yang dapat c) for which discrete financial information is
dipisahkan. available.
Bank telah mengidentifikasi dan The Bank identifies and discloses financial
mengungkapkan informasi keuangan information based on the business activities in
berdasarkan kegiatan bisnis dimana Bank which the Bank engages (business segments)
terlibat (segmen usaha). Segmen pendapatan, in. Segment revenues, expenses, income,
biaya, hasil, aset dan liabilitas, termasuk assets and liabilities include ítems directly
bagian yang dapat diatribusikan langsung attributable to a segment as well as those that
kepada segmen, serta yang dapat can be allocated on a reasonable basis to that
dialokasikan dengan dasar yang memadai segment.
untuk segmen tersebut.
ag. Laba per saham dasar dan dilusian ag. Basic and diluted earnings per share
Laba per saham dasar dihitung dengan Basic earnings per share is computed by
membagi laba tahun berjalan dengan jumlah dividing income for the year by the weighted
rata-rata tertimbang saham yang ditempatkan average number of issued and fully paid shares
dan disetor penuh pada tahun yang during the related year.
bersangkutan.
Laba per saham dilusian dihitung setelah Diluted earnings per share is computed after
dilakukan penyesuaian terhadap jumlah rata- making the necessary adjustments to the
rata tertimbang saham biasa yang beredar weighted average number of common shares
dengan asumsi bahwa seluruh opsi saham outstanding assuming full execise of employee
karyawan dieksekusi pada harga yang telah stock options at the time of the issuance using
ditentukan pada saat penerbitan opsi saham the determined exercise price.
tersebut.
ah. Biaya emisi penerbitan saham ah. Shares issuance costs
Biaya-biaya emisi efek yang terjadi sehubungan Costs related to the public offering of shares
dengan penawaran saham kepada masyarakat (including pre-emptive rights issue) are
(termasuk penerbitan hak memesan efek deducted from the proceeds and presented as
terlebih dahulu) dikurangkan langsung dari hasil a deduction from the “Additional Paid-in-Capital
emisi dan disajikan sebagai pengurang pada - Net” account, under Equity section in the
akun “Tambahan Modal Disetor - Neto”, statement of financial position.
sebagai bagian dari Ekuitas pada laporan posisi
keuangan.
72

ai. Opsi Saham ai. Stock Options
Bank telah memberikan opsi saham kepada The Bank has granted stock options to the
Direksi dan pekerja pada posisi dan jabatan Board of Directors and employees of certain
tertentu berdasarkan persyaratan yang telah positions and levels based on established
ditetapkan. Biaya kompensasi saham pada criteria. Cost of stock compensation at the
penerbitan dihitung dengan menggunakan nilai issuance date is calculated using the fair value
wajar dari opsi saham tersebut dan diakui of the stock options and is recognized as part
dalam akun “Beban Tenaga Kerja dan of "Salaries and Employee Benefits Expense"
Tunjangan” menggunakan metode garis lurus using the straight-line method over the vesting
selama masa tunggu (vesting period). period. The accumulation of the stock
Akumulasi dari biaya kompensasi saham diakui compensation cost is recognized as "Stock
sebagai “Opsi Saham” dalam bagian ekuitas. Options" in the equity. The fair value of the
Penentuan nilai wajar dari opsi saham yang stock options granted are calculated using the
diberikan dihitung dengan menggunakan model Binomial-tree option pricing model.
penentuan harga opsi Binomial-tree (Binomial-
tree option pricing model).
aj. Cadangan kerugian penurunan nilai aset aj. Allowance for impairment losses on non-
non-produktif dan komitmen dan kontinjensi earning assets and commitments and
contingencies
Pada setiap akhir periode pelaporan, Bank Bank assesses at each annual reporting
menilai apakah terdapat indikasi suatu aset period whether there is an indication that an
mengalami penurunan nilai. Jika terdapat asset may be impaired. If any such indication
indikasi tersebut atau pada saat pengujian pada exists, or when annual impairment testing for
tanggal laporan atas penurunan nilai aset an asset (i.e. an intangible asset with an
tertentu (yaitu aset tidak berwujud dengan umur indefinite useful life, an intangible asset not yet
manfaat tidak terbatas, aset tidak berwujud available for use, or goodwill acquired in a
yang belum dapat digunakan, atau goodwill business combination) is required, Bank
yang diperoleh dalam suatu kombinasi bisnis) makes an estimate of the asset’s recoverable
diperlukan, maka Bank akan membuat estimasi amount.
atas jumlah terpulihkan aset tersebut.
Jumlah terpulihkan yang ditentukan untuk aset An asset’s recoverable amount is the higher of
individual adalah jumlah yang lebih tinggi antara an asset’s fair value or Cash Generating Unit’s
nilai wajar aset atau Unit Penghasil Kas (UPK) (CGU) less costs of disposal and its value in
dikurangi biaya pelepasan dengan nilai use, and is determined for an individual asset,
pakainya, kecuali aset tersebut tidak unless the asset does not generate cash
menghasilkan arus kas masuk yang sebagian inflows that are largely independent of those
besar independen dari aset atau kelompok aset from other assets or groups of assets. If the
lain. Jika nilai tercatat aset lebih besar daripada carrying amount of an asset exceeds its
nilai terpulihkannya, maka aset tersebut recoverable amount, the asset is considered
dianggap mengalami penurunan nilai dan nilai impaired and is written down to its recoverable
tercatat aset diturunkan menjadi sebesar nilai amount. Impairment losses of continuing
terpulihkannya. Rugi penurunan nilai dari operations are recognized in the statement of
operasi yang berkelanjutan diakui pada laporan profit or loss and other comprehensive income
laba rugi dan penghasilan komprehensif lain as “impairment losses”. In assessing the value
sebagai “rugi penurunan nilai”. Dalam in use, the estimated net future cash flows are
menghitung nilai pakai, estimasi arus kas masa discounted to their present value using a pre-
depan neto didiskontokan ke nilai kini dengan tax discount rate that reflects current market
menggunakan tingkat diskonto sebelum pajak assessments of the time value of money and
yang menggambarkan penilaian pasar kini atas the risks specific to the asset.
nilai waktu uang dan risiko spesifik aset.
73

aj. Cadangan kerugian penurunan nilai aset aj. Allowance for impairment losses on non-
non-produktif dan komitmen dan kontinjensi earning assets and commitments and
(lanjutan) contingencies (continued)
Dalam menentukan nilai wajar dikurangi biaya In determining fair value less costs of disposal,
pelepasan, mengacu pada PSAK No. 68: refer to SFAS No. 68, "Fair Value
”Pengukuran Nilai Wajar” (Catatan 2d). Measurements" (Note 2d).
Sesuai dengan Surat Edaran Bank Indonesia In accordance with Bank Indonesia Circular
(SE-BI) No. 13/658/DPNP/DPnP tanggal Letter (SE-BI) No 13/658/DPNP/DPnP dated
23 Desember 2011 dan POJK December 23, 2011 and POJK
No.16/POJK.03/2014 tanggal 18 November No.16/POJK.03/2014 dated November 18,
2014, Bank tidak diwajibkan lagi untuk 2014, the Bank is not required to provide an
membentuk cadangan kerugian penurunan nilai allowance for impairment losses on non-
atas aset non-produktif dan transaksi rekening earning assets and administrative account
administratif (komitmen dan kontinjensi), transactions (commitments and
namun Bank tetap harus menghitung cadangan contingencies), but the Bank should still
kerugian penurunan nilai mengacu pada calculate the allowance for impairment losses
Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan yang in accordance with the applicable statement of
berlaku. financial accounting standards.
ak. Provisi ak. Provisions
Provisi diakui jika Bank memiliki kewajiban kini Provisions are recognized when the Bank has
(baik bersifat hukum maupun bersifat a present obligation (legal or constructive)
konstruktif) yang akibat peristiwa masa lalu, where, as a result of a past event, it is probable
besar kemungkinannya besar penyelesaian that an outflow of resources embodying
kewajiban tersebut mengakibatkan arus keluar economic benefits will be required to settle the
sumber daya yang mengandung manfaat obligation and a reliable estimate can be made
ekonomi dan estimasi yang andal mengenai of the amount of the obligation.
jumlah kewajiban tersebut dapat dibuat.
Provisi ditelaah pada setiap tanggal pelaporan Provisions are reviewed at each reporting date
dan disesuaikan untuk mencerminkan estimasi and adjusted to reflect the current best
terbaik yang paling kini. Jika arus keluar sumber estimate. If it is no longer probable that an
daya untuk menyelesaikan kewajiban outflow of resources embodying economic
kemungkinan besar tidak terjadi, maka provisi benefits will be required to settle the obligation,
dibatalkan. the provision is reversed.
al. Agunan yang diambil alih al. Foreclosed collaterals
Agunan yang diambil alih sehubungan dengan Foreclosed collaterals acquired in settlement of
penyelesaian kredit (disajikan dalam akun “Aset loans (included as part of “Other Assets”) are
Lain-lain”) diakui sebesar nilai neto yang dapat recognized at net realizable values or loan
direalisasi atau sebesar nilai tercatat dari kredit, carrying amount, whichever is lower. Net
mana yang lebih rendah. Nilai neto yang dapat realizable value is the fair value of the collateral
direalisasi adalah nilai wajar agunan setelah after deducting the estimated costs of disposal.
dikurangi estimasi biaya pelepasan.
74

al. Agunan yang diambil alih (lanjutan) al. Foreclosed collaterals (continued)
Kelebihan saldo kredit yang diberikan, yang The excess in loan balances which has not
belum dilunasi oleh peminjam diatas nilai dari been paid by debtors over the value of
agunan yang diambil alih, dibebankan sebagai foreclosed collaterals is charged to allowance
penyisihan penghapusan kredit yang diberikan for possible loan write-off on loans in the current
pada tahun berjalan. Selisih antara nilai agunan year. The difference between the value of the
yang diambil alih dengan hasil penjualannya collateral and the proceeds from sale thereof is
diakui sebagai keuntungan atau kerugian pada recognized as a gain or loss at the time of sale
saat penjualan agunan. of the collateral.
Manajemen mengevaluasi nilai agunan yang Management evaluates the value of foreclosed
diambil alih secara berkala. Penyisihan collaterals periodically. Allowance for losses
kerugian agunan yang diambil alih dibentuk foreclosed collaterals is provided based on the
berdasarkan penurunan nilai agunan yang impairment of foreclosed collaterals.
diambil alih.
Beban perbaikan (Reconditioning costs) yang Reconditioning costs arising after foreclosure
timbul setelah pengambilalihan agunan capitalized in the accounts of the foreclosed
dikapitalisasi dalam akun agunan yang diambil collaterals.
alih tersebut.
am. Instrumen derivatif am. Derivatives Instrument
Instrumen keuangan derivatif diukur dan diakui Derivatives financial instruments are valued and
di laporan posisi keuangan pada nilai wajar recognized in the statement of financial position
dikurangi cadangan kerugian penurunan nilai. at fair value net of allowance for possible losses.
Setiap kontrak derivatif dicatat sebagai aset Each derivatives contract is recorded as asset
apabila memiliki nilai wajar positif dan sebagai when the fair value is positive and as liability
liabilitas apabila memiliki nilai wajar negatif. when the fair value is negative.
Tagihan dan liabilitas derivatif diklasifikasikan Derivatives receivable and payable are
sebagai aset dan liabilitas keuangan yang classified as financial assets and liabilities
diukur pada nilai wajar melalui laba rugi. measured at fair value through profit or loss.
Keuntungan atau kerugian yang terjadi dari Gains or losses resulting from fair value
perubahan nilai wajar diakui dalam laporan laba changes are recognized in the statement of
rugi dan penghasilan komprehensif lain. profit or loss and other comprehensive income.
Nilai wajar instrumen derivatif ditentukan The fair value of derivatives instruments is
diskonto arus kas dan model penentu harga determined based on discounted cash flows and
atau harga yang diberikan oleh broker (quoted pricing models or quoted prices from brokers of
price) atas instrumen lainnya yang memiliki other instruments with similar characteristics,
karakteristik serupa, yang mengacu pada PSAK which refers to SFAS No. 68: "Fair Value
No. 68: ”Pengukuran Nilai Wajar” (Catatan 2d). Measurement" (Note 2d)
75

an. Perubahan atas kebijakan akuntansi dan an. Changes in accounting policy and
pengungkapan disclosures
Bank telah menerapkan standar akuntansi pada The Bank adopted the revised accounting
tanggal 1 Januari 2017, yang dianggap relevan standard on January 1, 2017, which is
dengan laporan keuangan Bank, yaitu: considered relevant to the Bank’s Financial
Statements, as follows:
- PSAK No. 1 (Amandemen 2015), ”Penyajian - SFAS No. 1 (2015 Amendment),

Laporan Keuangan tentang Prakarsa “Presentation of Financial Statements
Pengungkapan”, memberikan klarifikasi about Disclosure Iniatiative”, clarifies on
terkait penerapan persyaratan materialitas, materiality, systematic hierarchy flexibility
fleksibilitas urutan sistematis catatan atas of notes to financial statements and
laporan keuangan dan pengidentifikasian identification of significant accounting
kebijakan akuntansi signifikan. Amandemen policy. This SFAS No. 1 amendment have
PSAK No. 1 ini juga mengakibatkan impacted other SFAS (consequential
amandemen terhadap PSAK (consequential amendment) as follows: SFAS No. 3
amendment) sebagai berikut: PSAK No. 3 “Financial Reporting”, SFAS No. 5
”Laporan Keuangan”, PSAK No. 5 ”Segmen “Operating Segments”, SFAS No. 60
Operasi”, PSAK No. 60 ”Instrumen “Financial Instruments: Disclosures”, and
Keuangan: Pengungkapan”, dan PSAK No. SFAS No. 62 “Insurance Contract”.
62 ”Kontrak Asuransi”.
- PSAK No.3 (Penyesuaian 2016), ”Laporan - - SFAS No. 3 (2016 Adjustment), " Financial
Keuangan”, mengklarifikasi bahwa Reporting", clarifies that the required
pengungkapan yang dipersyaratkan harus disclosures should be included in the
dicantumkan dalam laporan keuangan financial statements or through cross-
atau melalui referensi silang dari laporan references of financial statements such as
keuangan seperti komentar manajemen management comments or risk reports
atau laporan risiko yang tersedia untuk available to users of financial statements
pengguna laporan keuangan dan pada and at the same time. If the users of the
saat yang sama. Jika pengguna laporan financial statements can not access the
keuangan tidak dapat mengakses information contained in cross-references
informasi yang ada pada referensi silang with the same terms and times, the entity's
dengan persyaratan dan waktu yang sama financial statements are considered
maka laporan keuangan entitas dianggap incomplete.
tidak lengkap.
- PSAK No. 24 (Penyesuaian 2016), - - SFAS No. 24 (2016 Adjustment),

“Imbalan Kerja”. Penyesuaian ini “Employee Benefit”. This adjustment
mengklarifikasi bahwa pasar obligasi clarifies that the high-quality corporate
korporasi berkualitas tinggi dinilai bond market is valued based on the
berdasarkan denominasi mata uang denomination of the bonds instead of the
obligasi tersebut dan bukan berdasarkan country in which the bond is located.
negara di mana obligasi tersebut berada.
- PSAK No. 60 (Penyesuaian 2016), - - SFAS No. 60 (2016 Adjustment),

“Instrumen Keuangan: Pengungkapan”. "Financial Instrument: Disclosure”. This
Penyesuaian ini mengklarifikasi bahwa adjustment clarifies that the entity shall
entitas harus menilai sifat dari imbalan assess the nature of service contract
kontrak jasa untuk menentukan apakah benefits to determine whether the entity
entitas memiliki keterlibatan berkelanjutan has a continuing involvement in the
dalam aset keuangan dan apakah financial asset and whether the disclosure
persyaratan pengungkapan terkait requirements related to sustainable
keterlibatan berkelanjutan terpenuhi. engagement are met.
76

an. Perubahan atas kebijakan akuntansi dan an. Changes in accounting policy and
pengungkapan (lanjutan) disclosures (continued)
Bank telah menerapkan standar akuntansi pada The Bank adopted the revised accounting
tanggal 1 Januari 2017, yang dianggap relevan standard on January 1, 2017, which is
dengan laporan keuangan Bank, yaitu considered relevant to the Bank’s Financial
(lanjutan) : Statements, as follows (continued) :
- PSAK No.101 (Revisi 2016), ”Penyajian - - SFAS No. 101 (Revised 2016),
Laporan Keuangan Syariah”, merupakan "Presentation of Sharia Financial
revisi terhadap ilustrasi laporan keuangan Statements”, is a revision of the illustration
asuransi syariah sebagai dampak dari of the sharia insurance financial
revisi PSAK 108 ”Akuntansi Asuransi statements as a result of the revision of
Syariah”. Dimana penyisihan manfaat polis SFAS No. 108 "Accounting for Sharia
masa depan disajikan dilaporan posisi Insurance", where the provision for future
keuangan sebagai liabilitas. policy benefits is presented in the
statement of financial position as liabilities.
- PSAK No.102 (Amandemen 2016), - - SFAS No. 102 (2016 Amendment),

”Akuntansi Murabahah”, PSAK No.103 "Murabahah Accounting", SFAS No. 103
(Amandemen 2016), ”Akuntansi Salam”, (Amendment 2016), "Salam Accounting ",
PSAK No.104 (Amandemen 2016), SFAS No. 104 (Amendment 2016),
”Akuntansi Istishna”, PSAK No.107 "Istishna Accounting", SFAS No. 107
(Amandemen 2016), ”Akuntansi Ijarah”, (Amendment 2016), "Ijarah Accounting",
amandemen ini merubah definisi nilai wajar changes the definition of fair value to follow
mengikuti definisi nilai wajar pada PSAK the definition of fair value in SFAS No. 68
No. 68 ”Pengukuran Nilai Wajar”. Nilai "Measurement of Fair Value". Fair value is
wajar didefinisikan sebagai harga yang defined as the price to be received to sell
akan diterima untuk menjual suatu aset an asset or price to be paid to transfer a
atau harga yang akan dibayar untuk liability in a regular transaction between
mengalihkan suatu liabilitas dalam market participants on the date of
transaksi teratur antara pelaku pasar pada measurement.
tanggal pengukuran.
Dampak terhadap laporan keuangan atas The impact on the Financial Statements of the
penerapan standar akuntansi tersebut diatas adoption of the accounting standards
telah diungkapkan dalam catatan laporan mentioned above has been disclosed in the
keuangan yang relevan. relevant notes to the Financial Statements.
3. PENGGUNAAN PERTIMBANGAN, ESTIMASI 3. USE OF SIGNIFICANT ACCOUNTING

DAN ASUMSI AKUNTANSI YANG SIGNIFIKAN JUDGMENTS, ESTIMATES AND ASSUMPTIONS
Penyusunan laporan keuangan Bank The preparation of the Bank’s Financial Statements
mengharuskan manajemen untuk membuat requires management to make judgments,
pertimbangan, estimasi dan asumsi yang estimates and assumptions that affect the reported
mempengaruhi jumlah yang dilaporkan dari amounts of revenues, expenses, assets and
pendapatan, beban, aset dan liabilitas, dan liabilities, and the disclosure of contingent liabilities,
pengungkapan atas liabilitas kontinjensi, pada at the end of the reporting period. Uncertainty about
akhir periode pelaporan. Ketidakpastian mengenai these assumptions and estimates could result in
asumsi dan estimasi tersebut dapat outcomes that require a material adjustment to the
mengakibatkan penyesuaian material terhadap carrying amounts of the asset and liability affected
nilai tercatat aset dan liabilitas dalam periode in future periods.
pelaporan berikutnya.
77

Penyusunan laporan keuangan Bank The preparation of the Bank’s Financial Statements
mengharuskan manajemen untuk membuat requires management to make judgments,
pertimbangan, estimasi dan asumsi yang estimates and assumptions that affect the reported
mempengaruhi jumlah yang dilaporkan dari amounts of revenues, expenses, assets and
pendapatan, beban, aset dan liabilitas, dan liabilities, and the disclosure of contingent liabilities,
pengungkapan atas liabilitas kontinjensi, pada akhir at the end of the reporting period. Uncertainty about
periode pelaporan. Ketidakpastian mengenai these assumptions and estimates could result in
asumsi dan estimasi tersebut dapat mengakibatkan outcomes that require a material adjustment to the
penyesuaian material terhadap nilai tercatat aset carrying amounts of the asset and liability affected
dan liabilitas dalam periode pelaporan berikutnya in future periods (continued):
(lanjutan):
Pertimbangan Judgments
Pertimbangan berikut ini dibuat oleh manajemen The following judgments are made by management
dalam rangka penerapan kebijakan akuntansi Bank in the process of applying the Bank’s accounting
yang memiliki pengaruh paling signifikan atas policies that have the most significant effects on the
jumlah yang diakui dalam laporan keuangan Bank: amounts recognized in the Bank’s Financial
Statements:
Usaha yang berkelanjutan Going concern
Manajamen Bank telah melakukan penilaian atas The Bank’s management has made an assessment
kemampuan Bank untuk melanjutkan of the Bank’s ability to continue as a going concern
kelangsungan usahanya dan berkeyakinan bahwa and is satisfied that the Bank has the resources to
Bank memilki sumber daya untuk melanjutkan continue its business for the foreseeable future.
usahanya di masa mendatang. Selain itu, Furthermore, the management is not aware of any
manajemen Bank tidak mengetahui adanya material uncertainties that may cast significant
ketidakpastian material yang dapat menimbulkan doubt to the Bank’s ability to continue as a going
keraguan yang signifikan terhadap kemampuan concern. Therefore, the Financial Statements
Bank untuk melanjutkan usahanya. Oleh karena itu, continues to be prepared on the going concern
laporan keuangan telah disusun atas dasar usaha basis.
yang berkelanjutan.
Klasifikasi aset dan liabilitas keuangan Classification of financial assets and financial
liabilities
Bank menetapkan klasifikasi atas aset dan liabilitas The Bank determines the classifications of certain
tertentu sebagai aset keuangan dan liabilitas assets and liabilities as financial assets and
keuangan dengan mempertimbangkan bila definisi financial liabilities by judging if they meet the
yang ditetapkan PSAK No. 55 (Revisi 2014) definition set forth in SFAS No. 55 (Revised 2014).
dipenuhi. Dengan demikian, aset keuangan dan Accordingly, the financial assets and financial
liabilitas keuangan diakui sesuai dengan kebijakan liabilities are accounted for in accordance with the
akuntansi Bank seperti diungkapkan pada Bank’s accounting policies disclosed in Note 2d.
Catatan 2d.
78

Pertimbangan (lanjutan) Judgments (continued)
Pertimbangan berikut ini dibuat oleh manajemen The following judgments are made by management
dalam rangka penerapan kebijakan akuntansi Bank in the process of applying the Bank’s accounting
yang memiliki pengaruh paling signifikan atas policies that have the most significant effects on the
jumlah yang diakui dalam laporan keuangan Bank: amounts recognized in the Bank’s Financial
(lanjutan) Statements: (continued)
Nilai wajar instrumen keuangan Fair value of financial instruments
Semua aset dan liabilitas dimana nilai wajar diukur All assets and liabilities in which fair value is
atau diungkapkan dalam laporan keuangan dapat measured or disclosed in the Financial Statements
dikategorikan pada level hirarki nilai wajar, can be classified in fair value hierarchy levels,
berdasarkan tingkatan input terendah yang based on the lowest level of input that is significant
signifikan atas pengukuran nilai wajar secara to the overall fair value measurement:
keseluruhan:
- Level 1 : harga kuotasian (tanpa penyesuaian) - Level 1: quoted prices (without adjustments) in
di pasar aktif untuk aset atau liablitas yang active markets for identical assets or liabilities
identik yang dapat diakses pada tanggal which are accessible at the measurement date.
pengukuran.
- Level 2: inputs other than quoted prices
- Level 2 : input selain harga kuotasian yang included in level 1 that are observable for the
termasuk dalam level 1 yang dapat diobservasi assets and liabilities, either directly or indirectly.
untuk aset dan liabilitas, baik secara langsung
atau tidak langsung. - Level 3 : inputs that are not observable for the
assets and liabilities.
- Level 3 : input yang tidak dapat diobservasi
untuk aset dan liabilitas.
Investasi dimiliki hingga jatuh tempo Held-to-maturity securities
Surat berharga dengan klasifikasi dimiliki hingga The classification under held-to-maturity securities
jatuh tempo membutuhkan judgment yang requires significant judgment. In making this
signifikan. Dalam membuat judgment ini, Bank judgment, the Bank evaluates its intention and
mengevaluasi intensi dan kemampuan untuk ability to hold such investments to maturity. If the
memiliki investasi tersebut hingga jatuh tempo. Jika Bank fails to keep these investments to maturity
Bank gagal untuk memiliki investasi ini hingga jatuh other than in certain specific circumstances for
tempo selain dalam kondisi-kondisi tertentu example, selling an insignificant amount close to
sebagai contoh, menjual dalam jumlah yang maturity, it will be required to reclassify the entire
insignifikan saat mendekati jatuh tempo, Bank portfolio as available-for-sale securities. The
harus mereklasifikasi seluruh portofolio tersebut available-for-sale securities would therefore be
menjadi surat berharga yang tersedia untuk dijual. measured at fair value and not at amortized cost.
Surat berharga yang tersedia untuk dijual tersebut
akan diukur pada nilai wajar dan bukan
menggunakan biaya yang diamortisasi.
79

Pertimbangan (lanjutan) Judgments (continued)

Aset keuangan yang tidak memiliki harga pasar Financial assets not quoted in an active market
Bank mengklasifikasikan aset keuangan dengan The Bank classifies financial assets by evaluating,
mengevaluasi, antara lain, apakah nilai tersebut among others, whether the asset is quoted or not in
dikutip atau tidak di pasar aktif. Termasuk dalam an active market. Included in the evaluation on
evaluasi pada apakah aset keuangan yang dikutip whether a financial asset is quoted in an active
di pasar aktif adalah penentuan apakah harga market is the determination on whether quoted
pasar dapat segera dan secara teratur tersedia, prices are readily and regularly available, and
dan apakah mereka mewakili harga aktual dan whether those prices represent actual and regularly
teratur terjadi transaksi pasar secara arms-length. occurring market transactions on an arm’s length
basis.
Kontinjensi Contingencies
Bank sedang terlibat dalam proses hukum. The Bank is currently involved in legal proceedings.
Perkiraan biaya kemungkinan bagi penyelesaian The estimate of the probable cost for the resolution
klaim telah dikembangkan melalui konsultasi of claims has been developed in consultation with
dengan bantuan konsultan hukum Bank didasarkan the aid of the external legal counsel handling the
pada analisis hasil yang potensial. Manajemen Bank’s defense in this matter and is based upon an
tidak berkeyakinan bahwa hasil dari hal ini akan analysis of potential results. Management does not
mempengaruhi hasil usaha. Besar kemungkinan, believe that the outcome of this matter will affect the
bagaimanapun, bahwa hasil operasi di masa depan results of operations. It is probable, however, that
dapat secara material terpengaruh oleh perubahan future results of operations could be materially
dalam estimasi atau efektivitas dari strategi yang affected by changes in the estimates or in the
terkait dengan hal tersebut. effectiveness of the strategies relating to these
proceedings.
Estimasi dan Asumsi Estimates and Assumptions
Asumsi utama masa depan dan sumber utama The key assumptions concerning the future and
estimasi ketidakpastian lain pada tanggal other key sources of estimating uncertainty at the
pelaporan yang memiliki risiko untuk dapat reporting date that have a significant risk of causing
menyebabkan penyesuaian yang material terhadap a material adjustment to the carrying amounts of
nilai tercatat aset dan liabilitas untuk tahun assets and liabilities within the next financial year
berikutnya seperti yang diungkapkan di bawah ini. are disclosed below. The Bank based its
Bank mendasarkan asumsi dan estimasi yang assumptions and estimates on parameters
digunakan pada parameter yang tersedia pada saat available when the financial statement were
laporan keuangan disusun. prepared.
Asumsi dan situasi mengenai perkembangan masa Existing circumstances and assumptions about
depan dapat berubah akibat perubahan pasar atau future developments may change due to market
situasi yang timbul di luar kendali Bank. Perubahan changes or circumstances arising beyond the
tersebut dicerminkan dalam asumsi yang control of the Bank. Such changes are reflected in
digunakan pada saat terjadinya. the assumptions when they occur.
Cadangan kerugian penurunan nilai dari kredit Allowance for impairment losses on loans and
dan pembiayaan/piutang syariah sharia financing/receivables
Bank menelaah portofolio pinjaman dan piutang The Bank reviews its loan portfolio and receivables
setiap tahun untuk menilai penurunan nilai dengan to assess impairment on an annual basis with
memperbaharui cadangan kerugian penurunan updating allowance for impairment losses made
nilai yang dibentuk selama periode yang diperlukan during the intervals as necessary based on the
berdasarkan analisis berkelanjutan dan continuing analysis and monitoring of individual
pemantauan terhadap rekening individual oleh accounts by credit officers.
petugas kredit.
80

Estimasi dan Asumsi (lanjutan) Estimates and Assumptions (continued)
Cadangan kerugian penurunan nilai dari kredit dan Allowance for impairment losses on loans and
pembiayaan/piutang syariah (lanjutan) sharia financing/receivables (continued)
Dalam menentukan apakah penurunan nilai harus In determining whether an impairment loss should
dibentuk dalam laporan laba rugi dan penghasilan be recorded in the statement of profit or loss and
komprehensif lain, Bank membuat penilaian, other comprehensive income, the Bank makes
apakah terdapat data yang dapat diobservasi yang judgments as to whether there is any observable
menunjukkan bahwa terdapat penurunan yang data indicating that there is a measurable decrease
dapat diukur dalam laporan perkiraan arus kas in the estimated future cash flows from a portfolio of
masa depan dari portofolio pinjaman sebelum loans before the decrease can be identified with an
penurunan tersebut dapat diidentifikasi secara individual loan in that portfolio.
individual dalam portofolio tersebut.
Bukti seperti ini dapat termasuk data yang dapat This evidence may include observable data
diobservasi yang menunjukkan bahwa telah terjadi indicating that there has been an adverse change in
perubahan yang merugikan pada status the payment status of borrowers in a group, or
pembayaran kelompok debitur, atau kondisi national or local economic conditions that correlate
ekonomi nasional atau lokal yang berkorelasi with defaults on assets in the group. Bank uses
dengan wanprestasi atas aset dalam kelompok. estimates in the amount and timing of future cash
Bank menggunakan perkiraan dalam menentukan flows when determining the level of allowance for
jumlah dan waktu dari arus kas masa depan ketika losses required.
menentukan tingkat cadangan kerugian yang
diperlukan.
Estimasi tersebut didasarkan pada asumsi Such estimates are based on assumptions about a
mengenai sejumlah faktor dan hasil aktual yang number of factors and actual results may differ,
dapat berbeda, yang mengakibatkan perubahan resulting to future changes in the amount of
terhadap jumlah cadangan kerugian di masa yang allowance for losses.
akan datang.
Penurunan nilai untuk surat berharga Impairment of securities
Bank menentukan bahwa surat berharga memiliki The Bank determines that securities are impaired
kriteria penurunan nilai yang sama dengan aset based on the same criteria as financial assets
keuangan yang dicatat pada biaya perolehan carried at amortized cost.
diamortisasi.
Umur ekonomis dari aset tetap Useful lives of premises and equipment
Bank memperkirakan masa manfaat aset tetap The Bank estimates the useful lives of premises and
berdasarkan periode dimana aset diharapkan akan equipment based on the period over which the
tersedia untuk digunakan. Masa manfaat ekonomis assets are expected to be available for use. The
aset tetap ditinjau secara berkala dan diperbarui estimated useful lives of premises and equipment
jika memiliki ekspektasi yang berbeda dari are reviewed periodically and are updated if
perkiraan sebelumnya, karena kerusakan secara expectations differ from previous estimates due to
fisik dan teknis, atau keusangan secara komersial physical wear and tear, technical or commercial
dan legal atau batasan lainnya atas penggunaan obsolescence and legal or other limits on the use of
aset tersebut. the assets.
81

Umur ekonomis dari aset tetap (lanjutan) Useful lives of premises and equipment (continued)
Selain hal tersebut, estimasi masa manfaat dari In addition, estimation of the useful lives of premises
aset tetap didasarkan pada penilaian secara and equipment is based on collective assessment
kolektif dengan menggunakan praktik industri, of industry practice, internal technical evaluation
teknik evaluasi internal dan pengalaman dengan and experience with similar assets.
aset serupa.
Tetap dimungkinkan, bagaimanapun, bahwa hasil It is possible, however, that future results of
masa depan dapat secara material dipengaruhi operations could be materially affected by changes
oleh perubahan estimasi yang disebabkan oleh in estimates brought about by changes in factors
perubahan faktor-faktor tersebut di atas. mentioned above.
Jumlah dan saat pencatatan biaya untuk setiap The amounts and timing of recorded expenses for
periode akan dipengaruhi oleh perubahan dari any period would be affected by changes in these
faktor dan keadaan saat pencatatan. Pengurangan factors and circumstances. A reduction in the
taksiran masa manfaat dari aset tetap akan estimated useful lives of premises and equipment
meningkatkan beban operasional yang diakui. would increase the recorded operating expenses.
Penurunan nilai aset non-keuangan Impairment of non-financial assets
Bank mengevaluasi penurunan nilai aset non- The Bank assesses impairment of non-financial
keuangan apabila terdapat kejadian atau assets whenever events or changes in
perubahan keadaan yang mengindikasikan bahwa circumstances indicate that the carrying amount of
nilai tercatat aset non-keuangan tidak dapat non-financial asset may not be recoverable.
dipulihkan kembali.
Faktor-faktor penting yang dapat menyebabkan The factors that the Bank considers important which
penelaahan penurunan nilai adalah sebagai could trigger an impairment review include the
berikut: following:
a) Kinerja yang rendah secara signifikan jika a) significant underperformance relative to

dibandingkan dengan ekspektasi dari hasil expected historical or projected future operating
operasi historis maupun proyeksi hasil operasi results;
di masa yang akan datang;
b) perubahan yang signifikan dalam cara b) significant changes in the manner of use of the
penggunaan aset atau strategi bisnis secara acquired assets or the strategy for overall
keseluruhan; dan business; and
c) Industri atau tren ekonomi yang secara c) significant negative industry or economic
signifikan bernilai negatif. trends.
Bank mengakui kerugian penurunan nilai apabila The Bank recognizes an impairment loss whenever
nilai tercatat aset melebihi nilai yang dapat the carrying amount of an asset exceeds its
dipulihkan. recoverable amount.
82

Penurunan nilai aset non-keuangan (lanjutan) Impairment of non-financial assets (continued)
Jumlah terpulihkan adalah nilai yang lebih tinggi The recoverable amount is the higher of an asset’s
antara nilai wajar dikurang biaya pelepasan dengan (or Cash Generating Unit’s) fair value less costs of
nilai pakai aset (atau unit penghasil kas). Jumlah disposals and its value in use. Recoverable
terpulihkan diestimasi untuk aset individual atau, amounts are estimated for individual assets or, if it
jika tidak memungkinkan, untuk unit penghasil kas is not possible, for the Cash Generating Unit to
yang mana aset tersebut merupakan bagian which the asset belongs.
daripada unit tersebut.
Pengakuan aset pajak tangguhan Recognition of deferred tax assets
Aset pajak tangguhan diakui untuk seluruh saldo Deferred tax assets are recognized for all unused
rugi fiskal yang belum digunakan sejauh terdapat tax losses and credits to the extent that it is probable
kemungkinan bahwa saldo rugi tersebut dapat that taxable income will be available against which
dikompensasikan terhadap penghasilan kena the losses can be utilized.
pajak di masa yang akan datang.
Pertimbangan manajemen yang signifikan Significant management judgment is required to

diperlukan untuk menentukan jumlah aset pajak determine the amount of deferred tax assets that
tangguhan yang dapat diakui, sesuai dengan saat can be recognized, based upon the likely timing and
dan jumlah penghasilan kena pajak di masa level of future taxable income together with future
mendatang seiring dengan strategi perencanaan tax planning strategies.
pajak.
Bank menelaah aset pajak tangguhan pada setiap The Bank reviews its deferred tax assets at each
tanggal laporan posisi keuangan dan mengurangi statement of financial position date and reduces the
jumlah tercatat dalam hal tidak adanya lagi carrying amount to the extent that it is no longer
kemungkinan bahwa penghasilan kena pajak yang probable that sufficient taxable income will be
cukup akan tersedia untuk mengkompensasi available to allow all or part of the deferred tax
sebagian atau seluruh aset pajak tangguhan. assets to be utilized.
Pertimbangan signifikan diperlukan dalam Significant judgement is required in determining

menentukan provisi perpajakan the provision for taxes
Bank menentukan provisi perpajakan berdasarkan The Bank provides for tax provision based on
estimasi atas kemungkinan adanya tambahan estimates whether the additional taxes will be due.
beban pajak. Jika hasil akhir dari hal ini berbeda Where the final tax outcome of these matters is
dengan jumlah yang dicatat semula, maka different from the amounts that were initially
perbedaan tersebut akan berdampak terhadap recorded, such differences will impact the
laba/rugi. profit/loss.
Nilai kini atas kewajiban pensiun Present value of retirement obligation
Biaya atas program pensiun dan imbalan pasca The cost of defined retirement pension plan and
kerja lainnya ditentukan dengan perhitungan other post employment benefits is determined using
aktuaris. actuarial valuations.
Perhitungan aktuaris melibatkan penggunaan The actuarial valuation involves making
asumsi mengenai tingkat diskonto, tingkat assumptions about discount rates, expected rates
pengembalian yang diharapkan dari aset, kenaikan of return on assets, future salary increases,
gaji di masa depan, tingkat kematian dan tingkat mortality rates and disability rate. Due to the long-
kecacatan. Karena program tersebut memiliki sifat term nature of these plans, such estimates are
jangka panjang, maka perkiraan tersebut memiliki subject to significant uncertainty.
ketidakpastian yang signifikan.
83
4. KAS 4. CASH
31 Maret/March 31, 2018 31 Desember/December 31, 2017

Jumlah nosional Jumlah nosional
mata uang asing/ mata uang asing/
Notional amount Notional amount
in foreign in foreign
currencies Ekuivalen/ currencies Ekuivalen/
(angka penuh/ Equivalent (angka penuh/ Equivalent
full amount) Rupiah full amount) Rupiah
Rupiah 801.794 1.022.212 Rupiah
Mata uang asing Foreign currencies

Dolar Amerika Serikat 118.088 1.626 187.833 2.548 United States Dollar
Dolar Singapura 218.967 2.297 214.420 2.177 Singapore Dollar
Riyal Arab Saudi 66.794 245 65.384 236 Saudi Arabian Riyal
Dolar Australia 11.780 125 11.815 125 Australian Dollar
Euro Eropa 6.795 115 7.090 115 European Euro
Pound Sterling Inggris 410 8 2.910 53 Great Britain Pound Sterling
Ringgit Malaysia 9.081 32 9.460 32 Malaysia Ringgit
Yen Jepang 366.000 47 236.000 28 Japanese Yen
Renminbi 13.246 29 13.081 27 Renminbi
Dolar Hong Kong 6.460 11 160 1 Hong Kong Dollar
4.535 5.342
Total 806.329 1.027.554 Total
Saldo dalam mata uang Rupiah termasuk uang The Rupiah balance includes cash in ATMs
pada Anjungan Tunai Mandiri (ATM) sebesar (Automated Teller Machines) of Rp167,930 and
Rp167.930 dan Rp192.754, masing-masing pada Rp192,754, as of March 31, 2018 and December
tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017. 31, 2017, respectively.
5. GIRO PADA BANK INDONESIA 5. CURRENT ACCOUNTS WITH BANK INDONESIA

Rupiah 13.445.518 12.509.337 Rupiah
Mata uang asing Foreign currency

Dolar Amerika Serikat 3.750.000 51.628 3.335.000 45.248 United States Dollar
Total 13.497.146 12.554.585 Total
Dalam giro pada Bank Indonesia termasuk giro Current accounts with Bank Indonesia include
yang didasarkan pada prinsip perbankan syariah current accounts based on sharia banking
sebesar Rp1.109.903 dan Rp1.059.796 masing- principles amounting to Rp1,109,903 and
masing pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Rp1,059,796 as of March 31, 2018 and December
Desember 2017. 31, 2017, respectively.
84
5. GIRO PADA BANK INDONESIA (lanjutan) 5. CURRENT ACCOUNTS WITH BANK INDONESIA
(continued)
Rasio GWM Bank (tidak diaudit) pada tanggal The minimum reserve requirement ratios of the
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 adalah Bank (unaudited) of March 31, 2018 and December
sebagai berikut: 31, 2017, are as follows:
Konvensional Conventional
Rupiah Rupiah
Utama 6,57% 7,02% Primary
Sekunder 12,50% 6,42% Secondary
Dolar Amerika Serikat 9,84% 8,38% United States Dollar
Syariah Sharia
Rupiah 5,12% 5,00% Rupiah
Saldo giro pada Bank Indonesia disediakan untuk Current accounts with Bank Indonesia are
memenuhi persyaratan Giro Wajib Minimum (GWM) maintained to comply with Bank Indonesia’s
dari Bank Indonesia. Minimum Legal Reserve Requirements (GWM).
Rasio GWM pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 The calculation of the GWM ratios as of
Desember 2017 dihitung berdasarkan Peraturan March 31, 2018 and December 31, 2017 is based
Bank Indonesia (PBI) No. 19/6/PBI/2017 tanggal 17 on Bank Indonesia regulation (PBI) 19/6/PBI/2017
April 2017 tentang “Perubahan Kelima atas dated April 17, 2017, regarding “Fifth Amendment
Peraturan Bank Indonesia Nomor 15/15/PBI/2013 to Bank Indonesia regulation No. 15/15/PBI/2013
tentang Giro Wajib Minimum Bank Umum dalam on GWM of Commercial Banks in Rupiah and
Rupiah dan Valuta Asing bagi Bank Umum Foreign Currency for Conventional Banking”.
Konvensional”.
c Pada tanggal-tanggal 31 Maret 2018 dan 31 As of March 31, 2018 and December 31, 2017,
Desember 2017, sesuai dengan ketentuan Bank based on the above Bank Indonesia regulations,
Indonesia tersebut di atas, Bank harus memenuhi Bank is required to maintain primary GWM in
persyaratan GWM Utama dalam Rupiah masing- Rupiah amounting to 6.5%, respectively, while
masing sebesar 6,5%, sedangkan untuk mata uang GWM for foreign currency amounting to 8%,
asing masing-masing sebesar 8%. Untuk GWM respectively. Secondary GWM amounting to 4% in
Sekunder masing-masing adalah sebesar 4% dalam Rupiah, respectively.
Rupiah.
Rasio GWM berdasarkan prinsip syariah pada The calculation of the GWM ratios based on sharia
tanggal-tanggal 31 Maret 2018 dan 31 December principle as of March 31, 2018 and December 31,
2017 dihitung berdasarkan Peraturan Bank 2017 is based on Bank Indonesia’s regulation (PBI)
Indonesia (PBI) No. 15/16/PBI/2013 tanggal 24 No. 15/16/PBI/2013 dated December 24, 2013,
Desember 2013 tentang “Giro Wajib Minimum regarding “Reserve Requirement in Rupiah and
dalam Rupiah dan Valuta Asing bagi Bank Umum Foreign Currencies for Sharia Banks and Sharia
Syariah dan Unit Usaha Syariah”. Business Units”.
85
5. GIRO PADA BANK INDONESIA (lanjutan) 5. CURRENT ACCOUNTS WITH BANK INDONESIA
(continued)
Pada tanggal-tanggal 31 Maret 2018 dan 31 As of March 31, 2018 and December 31, 2017,
Desember 2017, sesuai dengan ketentuan Bank based on the above Bank Indonesia regulations,
Indonesia tersebut di atas, berdasarkan prinsip based on sharia principle, Bank is required to
syariah Bank harus memenuhi persyaratan GWM maintain GWM both in Rupiah and in foreign
dalam Rupiah dan mata uang asing masing-masing currencies of 5% and 1%, respectively.
sebesar 5% dan 1%.
Selain GWM Utama dan Sekunder Bank juga harus In addition to the Primary and Secondary GWM,
memenuhi PBI (OJK) No. 18/14/PBI/2013 tentang Bank must also comply with Bank Indonesia
“Perubahan Keempat atas Peraturan Bank Regulation (OJK) No. 18/14/PBI/2013 regarding
Indonesia No. 15/15/PBI/2013 tentang Giro Wajib “Fourth Amendment of Bank Indonesia regulation
Minimum Bank Umum Dalam Rupiah dan Valuta No. 15/15/PBI/2013 on GWM of Commercial Banks
Asing Bagi Bank Umum Konvensional", dimana in Rupiah and Foreign Currency for Conventional
Bank dikenakan GWM LFR jika LFR Bank kurang Banking”, which Bank is subject to the GWM Loan
dari batas bawah Bank Indonesia (BI) yaitu sebesar to Funding Ratio (LFR) if the LFR of Bank is less
80% atau melebihi batas atas BI yaitu 92% dengan than the Bank Indonesia (BI) lower limit of 80% or
KPMM Bank lebih kecil dari KPMM insentif BI yang exceeds the BI upper limit of 92% with Bank Capital
sebesar 14%. Adequacy Ratio (CAR) is lower than BI CAR
incentives of 14%.
Bank telah memenuhi ketentuan Bank Indonesia The Bank has complied with Bank Indonesia
tentang Giro Wajib Minimum. regulations concerning the minimum reserve
requirements.
Sisa umur jatuh tempo atas giro pada Bank The remaining period of current accounts with Bank
Indonesia dikategorikan sebagai kurang dari satu Indonesia is categorized as less than one month
bulan (Catatan 49). (Note 49).
6. GIRO PADA BANK LAIN 6. CURRENT ACCOUNTS WITH OTHER BANKS
a. Berdasarkan mata uang a. By currency

Rupiah 162.854 206.393 Rupiah

Singapura Dollar 1.270.018 13.324 2.368.534 24.051 Singapore Dollar
Yen Jepang 460.338.869 59.421 103.744.638 12.503 Japanese Yen
Euro Eropa 104.380 1.768 104.380 1.695 European Euro
Renminbi 121.086 265 120.902 252 Renminbi
374.588 351.604
Total 537.442 557.997 Total

Dikurangi cadangan Less allowance for
kerugian penurunan nilai (1.769) (1.696) impairment losses
Neto 535.673 556.301 Net
86
6. GIRO PADA BANK LAIN (lanjutan) 6. CURRENT ACCOUNTS WITH OTHER BANKS
(continued)
b. Berdasarkan bank b. By bank
Rupiah Rupiah
Pihak Ketiga Third Parties
PT Bank Maybank Indonesia Tbk 68.842 118.142 PT Bank Maybank Indonesia Tbk
PT Bank Central Asia Tbk 78.983 76.102 PT Bank Central Asia Tbk
Standard Chartered Bank, Jakarta 10.836 6.016 Standard Chartered Bank, Jakarta
PT Bank Pembangunan PT Bank Pembangunan
Daerah Jawa Tengah 599 2.612 Daerah Jawa Tengah
Citibank N.A., Jakarta 925 925 Citibank N.A., Jakarta
PT Bank Pembangunan PT Bank Pembangunan
Daerah Bengkulu - 265 Daerah Bengkulu
Lainnya 396 202 Others
160.581 204.264
Pihak Berelasi (Catatan 46) Related Parties (Note 46)

PT Bank Rakyat Indonesia PT Bank Rakyat Indonesia
(Persero) Tbk 1.998 1.721 (Persero) Tbk
PT Bank Syariah Mandiri 144 362 PT Bank Syariah Mandiri
PT Bank Negara Indonesia PT Bank Negara Indonesia
(Persero) Tbk 117 36 (Persero) Tbk
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 14 10 PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
2.273 2.129

PT Bank Central Asia Tbk 59.557 58.493 PT Bank Central Asia Tbk
PT Bank DBS Indonesia 13.324 24.050 PT Bank DBS Indonesia
Citibank N.A., Jakarta 6.573 6.478 Citibank N.A., Jakarta
Indonesische Overzeese Indonesische Overzeese
Bank N.V., Amsterdam 1.769 1.696 Bank N.V., Amsterdam
PT Bank ICBC Indonesia 265 252 PT Bank ICBC Indonesia
Standard Chartered Bank, Jakarta 209.087 145 Standard Chartered Bank, Jakarta
290.575 91.114

PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 20.626 244.078 PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
84.013 260.490
Total 537.442 557.997 Total

Dikurangi cadangan kerugian Less allowance
penurunan nilai (1.769) (1.696) for impairment losses
Neto 535.673 556.301 Net
87
(continued)
b. Berdasarkan bank (lanjutan) b. By bank (continued)
Dalam giro pada bank lain termasuk giro yang Current accounts with other banks include
didasarkan pada prinsip perbankan syariah current accounts based on sharia banking
sebesar Rp144 dan Rp362, masing-masing principles amounting to Rp144 and Rp362, as
pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember of March 31, 2018 and December 31, 2017,
2017. respectively.
c. Tingkat suku bunga rata-rata per tahun untuk c. Average annual interest rates for current
giro pada bank lain adalah sebagai berikut: accounts with other banks are as follows:

Mata uang asing 0,03% 0,04% Foreign currencies
d. Kolektibilitas d. Collectibility
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember As of March 31, 2018 and December 31, 2017,
2017, kolektibilitas giro pada bank lain adalah the collectibility of current accounts with other
sebagai berikut : banks are as follows:
Lancar 535.673 556.301 Current

Macet 1.769 1.696 Loss
Total 537.442 557.997 Total
penurunan nilai (1.769) (1.696) for impairment losses
Neto 535.673 556.301 Net
e. Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember e. As of March 31, 2018 and December 31, 2017,
2017, tidak terdapat saldo giro pada bank lain there are no current accounts with other banks
yang digunakan sebagai agunan. which are used as collateral.
f. Perubahan cadangan kerugian penurunan nilai f. The movements in the allowance for
giro pada bank lain adalah sebagai berikut: impairment losses on current accounts with
other banks are as follows:
31 Maret/ 31 March/
March 31, 2018 March 31, 2017
Saldo awal tahun 1.696 1.482 Balance at beginning of year

(Pembalikan) penyisihan
kerugian penurunan nilai (Reversal of) provision for
selama tahun impairment losses during
berjalan (Catatan 36) 73 8 the year (Note 36)
Saldo akhir periode 1.769 1.490 Balance at end of period
88
(continued)
giro pada bank lain adalah sebagai berikut impairment losses on current accounts with
(lanjutan): other banks are as follows (continued):
Manajemen berpendapat bahwa jumlah The management believes that the allowance
cadangan kerugian atas giro pada bank lain for impairment losses provided on current
yang dibentuk telah memadai. accounts with other banks is adequate.
g. Informasi mengenai klasifikasi aset keuangan g. Information with respect to classification of

yang mengalami penurunan nilai dan tidak impaired and not impaired of financial assets
mengalami penurunan nilai diungkapkan pada are disclosed in Note 49.
Catatan 49.
7. PENEMPATAN PADA BANK INDONESIA DAN 7. PLACEMENTS WITH BANK INDONESIA AND
BANK LAIN OTHER BANKS
a. Berdasarkan mata uang dan jenis a. Based on currency and type

Rupiah Rupiah
Deposit Facility Deposit Facility
Bank Indonesia 1.449.859 14.798.542 Bank Indonesia
Term Deposit Term Deposit
Bank Indonesia - 5.998.644 Bank Indonesia
Deposit Facility Syariah Deposit Facility Sharia
Interbank call money Interbank call money
PT OCBC NISP Tbk 50.000 - PT OCBC NISP Tbk
4.355.859 24.691.186
Pihak Berelasi (Catatan 46) Related Party (Note 46)

Tabungan Savings Deposits
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 6.502 6.317 PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
Total 4.362.361 24.697.503 Total
Dalam penempatan pada Bank Indonesia dan As of March 31, 2018 and December 31, 2017,
bank lain termasuk penempatan yang placements with Bank Indonesia and other
didasarkan pada prinsip perbankan syariah banks include placements based on sharia
sebesar Rp2.856.000 dan Rp3.894.000, banking principles amounting to Rp2,856,000
masing-masing pada tanggal 31 Maret 2018 and Rp3,894,000, respectively.
dan 31 Desember 2017.
89
7. PENEMPATAN PADA BANK INDONESIA DAN 7. PLACEMENTS WITH BANK INDONESIA AND
BANK LAIN (lanjutan) OTHER BANKS (continued)
b. Berdasarkan Sisa Umur Hingga Jatuh Tempo b. Based on Remaining Period Until Maturity
≤ 1 bulan 4.362.361 24.697.503 ≤ 1 month
c. Tingkat suku bunga rata-rata per tahun untuk c. Average annual interest rates for placement
penempatan pada Bank Indonesia dan bank with Bank Indonesia and other banks:
lain:
d. Seluruh penempatan pada bank lain dan Bank d. All placements with other banks and Bank
Indonesia pada tanggal-tanggal Indonesia as of March 31, 2018 and December
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 31, 2017, are classified as current.
diklasifikasikan sebagai lancar.
e. Manajemen berpendapat bahwa jumlah e. Management believes that no allowance for

cadangan kerugian penurunan nilai tidak impairment losses is necessary as of March
diperlukan pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 31, 2018 and December 31, 2017, because
Desember 2017, karena manajemen management believes that placements with
berkeyakinan bahwa penempatan pada Bank Bank Indonesia and other banks are fully
Indonesia dan bank lain dapat ditagih. collectible.
f. Informasi mengenai klasifikasi aset keuangan f. Information with respect to classification of

yang mengalami penurunan nilai dan tidak impaired and not impaired of financial assets
mengalami penurunan nilai diungkapkan pada are disclosed in Note 49.
Catatan 49.
8. EFEK-EFEK 8. SECURITIES
a. Berdasarkan mata uang, jenis dan penerbit a. Based on currency, type and issuer
Nilai wajar melalui laba rugi Fair value through profit or loss
Rupiah Rupiah
Sertifikat Deposito Deposits Certificates of
Reksadana Danareksa Danareksa Seruni 9
Seruni 09 251.815 - Mutual Fund
Reksadana Mandiri Mandiri Investa 2
Investa 2 250.435 - Mutual Fund
16.919.379 4.857.775
90
8. EFEK-EFEK (lanjutan) 8. SECURITIES (continued)
Tersedia untuk dijual Available-for-sale

Rupiah Rupiah
Sertifikat Deposito Deposits Certificates of
Bank Indonesia 586.287 578.665 Bank Indonesia
Obligasi Bonds
PT Bank OCBC NISP Tbk PT Bank OCBC NISP Tbk
Tahap I Seri B 2016 50.039 50.363 Phase I Series B 2016
Tahap II Seri C 2015 - 46.739 Phase II Series C 2015
PT Bank Tabungan PT Bank Tabungan
Pensiunan Nasional Tbk Pensiunan Nasional Tbk
Tahap II 2017 25.013 24.969 Phase II 2017
PT BPD Sulawesi Selatan dan PT BPD Sulawesi Selatan and
Barat (Sulselbar) Barat (Sulselbar)
Sukuk Mudharabah II 2016 16.758 16.580 Sukuk Mudharabah II 2016
PT BPD Sumatera Barat PT BPD Sumatera Barat
(Bank Nagari) (Bank Nagari)
Sukuk Mudharabah II 2015 10.743 10.650 Sukuk Mudharabah II 2015
Negotiable Certificate of Deposits Negotiable Certificate of Deposits
PT BPD Jawa Barat dan PT BPD Jawa Barat and
Banten Tbk Banten Tbk
Tahap I Seri B 2017 24.665 24.295 Phases I Series B 2017
Tahap I Seri C 2017 23.855 23.457 Phases I Series C 2017
Tahap II Seri A 2017 48.430 47.660 Phases II Series A 2017
Tahap II Seri B 2017 90.400 88.840 Phases II Series B 2017
PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank CIMB Niaga Tbk
Tahap III Seri C 2017 59.514 58.578 Phase III Series C 2017
Medium Term Notes Medium Term Notes

PT BPD Jawa Barat dan PT BPD Jawa Barat dan
Tahap II 2016 - 100.039 Phases II 2016
PT BPD Jawa Tengah PT BPD Jawa Tengah
MTN Syariah Mudharabah MTN Syariah Mudharabah
Tahap I 2017 25.274 24.946 Phase I 2017
Reksadana Mutual Funds

Reksadana EMCO Terproteksi - 82.432 Protected EMCO Mutual Funds
Efek Beragun Aset Asset Backed Securities

EBA - SP - BTN02 EBA - SP - BTN02
Kelas B 80.000 80.765 Class B
KIK EBA BTN 04 KIK EBA BTN 04
Kelas A 11.458 12.763 Class A
Kelas A 29.887 - Class A
Kelas B 161.000 - Class B
1.400.323 1.430.651
91
December 31, 2018 December 31, 2017
Tersedia untuk dijual (lanjutan) Available-for-sale (continued)

Rupiah (lanjutan) Rupiah (continued)
Obligasi Bonds
(Persero) Tbk (Persero) Tbk
Tahap III Seri A 2017 203.000 202.180 Phase III Series A 2017
Tahap III Seri B 2016 101.943 102.211 Phase III Series B 2016
Tahap II Seri B 2016 30.802 30.851 Phase II Series B 2016
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
Tahap II 2017 Seri D 131.727 126.581 Phase II Series D 2017
Tahap I 2016 Seri A 26.141 25.363 Phase I Series A 2016
PT Bank Mandiri Taspen Pos PT Bank Mandiri Taspen Pos
Tahap I Seri A 2017 35.714 35.720 Phase I Series A 2017
PT Kereta Api Indonesia (Persero) PT Kereta Api Indonesia (Persero)
Tahun 2017 Seri A 30.580 29.834 Year 2017 Series A
PT Timah (Persero) Tbk PT Timah (Persero) Tbk
Tahap I Tahun 2017 5.100 5.005 Phase I 2017
PT Perusahaan Listrik Negara PT Perusahaan Listrik Negara
(Persero) (Persero)
Sukuk Tahap II 2017 Seri B 51.752 51.726 Sukuk Phase II Series B 2017
Sukuk Tahap II 2017 Seri A 25.007 25.078 Sukuk Phase II Series A 2017
Negotiable Certificate of Deposits Negotiable Certificate of Deposits

Tahap II Seri A 2017 - 172.987 Phases II Series A 2017
Seri E 2016 133.340 131.342 Series E 2016
Seri F 2016 92.370 90.830 Series F 2016
Tahap II Seri B 2016 - 14.799 Phases II Series B 2016
Efek Beragunan Aset Asset Backed Securities

PT Indonesia Power PT Indonesia Power
KIK EBA IP PLN 134.262 141.235 KIK EBA IP PLN
1.001.738 1.185.742
Mata uang asing Foreign Currencies

Dolar Amerika Serikat United States Dollar
Pihak Berelasi (Catatan 46) Third Parties (Note 46)
Obligasi Bonds
Lembaga Pembiayaan Lembaga Pembiayaan
Ekspor Indonesia Ekspor Indonesia
BEIAIJ 2024 67.641 - BEIAIJ 2024
1.069.379 1.185.742
2.469.702 2.616.393
92
Dimiliki hingga jatuh tempo Held-to-maturity

Rupiah Rupiah
Obligasi Bonds
PT Berlian Laju Tanker Tbk PT Berlian Laju Tanker Tbk
Sukuk Ijarah 2007 2.000 2.000 Sukuk Ijarah 2007
Efek Beragunan Aset Asset Backed Securities
EBA-SP -BTN 02 EBA - SP -BTN02
Kelas A1 11.120 12.879 Class A1
Kelas A1 47 354 Class A1
Kelas B 120.000 120.000 Class B
233.610 243.786

Obligasi Bonds
PT Perusahaan Listrik PT Perusahaan Listrik
Negara (Persero) Negara (Persero)
Sukuk Ijarah IV 2010 3.000 3.000 Sukuk Ijarah IV 2010
3.000 3.000
236.610 246.786
Total 19.625.691 7.720.954 Total
Neto 19.611.425 7.706.031 Net
b. Jatuh tempo dan suku bunga b. Maturity and interest rate

Suku Bunga/
Bagi Hasil
Per Tahun/
Tanggal Annual
Jenis/ Jatuh Tempo/ Interest Rate/
Penerbit Type Maturity Date Profit Sharing Issuer
Rupiah Rupiah
Bank Indonesia Sertifikat Deposito < 1 tahun/ 5,03% s.d 6,20%, Bank Indonesia
Bank Indonesia/ < 1 year dan 5,04% s.d
Deposits Certificates 6,20% untuk periode
Of Bank Indonesia yang berakhir masing
masing pada tanggal
31 Maret 2018 dan
31 Desember 2017/
5.03% to 6.20% and
5.04% to 6.20%
for periods ended
March 31, 2018 and
December 31, 2017,
respectively
93

b. Jatuh tempo dan suku bunga (lanjutan) b. Maturity and interest rate (continued)
Suku Bunga/
Bagi Hasil
Per Tahun/
Tanggal Annual
PT Danareksa (Persero) PT Danareksa (Persero)

Seruni Pasar Uang 09 Reksadana 14 April/ - Seruni Pasar Uang 09
April 14, 2018
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
Mandiri Investa Reksadana 15 April/ - Mandiri Investa
Pasar Uang 2 April 15, 2018 Pasar Uang 2

Tahap II Seri C 2015 Obligasi/Bonds 10 Februari/ 9,80% tetap/ Phase II Series C 2015
February 10, 2018 fixed
Tahap I Seri B 2016 Obligasi/Bonds 11 Mei/ 8,00% tetap/ Phase I Series B 2016
May 11, 2018 fixed
Sukuk Ijarah 2007 Obligasi/Bonds 7 Mei/ 10,30% Sukuk Ijarah 2007
May 7, 2012
PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank CIMB Niaga Tbk
Tahap III Seri C 2017 Negotiable 18 Mei/ 7,45% tetap/ Phase III Series C 2017
Certificate of Deposits May 18, 2018 fixed
Tahap II 2017 Obligasi/Bonds 27 Oktober/ 6,60% tetap/ Phase II 2017
PT BPD Jawa Barat dan PT BPD Jawa Barat dan

Banten Tbk 8 Januari/ 9,00% tetap/ Banten Tbk
Tahap II 2016 Medium Term Notes January 8, 2018 fixed Phase II 2016
Negotiable 21 Juni/ 7.60% tetap/
Tahap I Seri B 2017 Certificate of Deposits June 21, 2018 fixed Phase I Series B 2017
Negotiable 21 Desember/ 7.80% tetap/
Tahap I Seri C 2017 Certificate of Deposits December 21, 2018 fixed Phase I Series C 2017
Negotiable 2 Oktober/ 6.85% tetap/
Tahap II Seri A 2017 Certificate of Deposits October 2, 2018 fixed Phase II Series A 2017
Negotiable 2 Oktober/ 7.20% tetap/
Tahap II Seri B 2017 Certificate of Deposits October 2, 2019 fixed Phase II Series B 2017

MTN Syariah Mudharabah 12 Desember/ 8,05% tetap/ MTN Syariah Mudharabah
Tahap I 2017 Medium Term Notes December 12, 2020 fixed Phase I 2017
PT Bank Negara PT Bank Negara

Indonesia Tbk Indonesia Tbk
Tahap II Seri B 2016 Negotiable 26 Maret/ 7,60% tetap/ Phases II Series B 2016
Certificate of Deposits March 26, 2018 fixed
Seri E 2016 Negotiable 15 Juni/ 8,25% tetap/ Series E 2016
Certificate of Deposits June 15, 2018 fixed
Seri F 2016 Negotiable 14 Juni/ 8,40% tetap/ Series F 2016
Certificate of Deposits June 14, 2019 fixed
Tahap II Seri A 2017 Negotiable 15 Maret/ 7,55% tetap/ Phases II Series A 2017
Certificate of Deposits March 15, 2018 fixed
PT Kereta Api Indonesia PT Kereta Api Indonesia
(Persero) 21 November/ 7,75% tetap/ (Persero)
Tahun 2017 Seri A Obligasi/Bonds November 21, 2022 fixed Year 2017 Series A
PT Timah (Persero) Tbk 28 September/ 8,50% tetap/ PT Timah (Persero) Tbk
Tahap I Tahun 2017 Obligasi/Bonds September 28, 2020 fixed Phase I 2017
Tahap II Seri B 2016 Obligasi/Bonds 4 Februari/ 9,25% tetap/ Phase II Series B 2016
February 4, 2019 fixed
Tahap III Seri B 2016 Obligasi/Bonds 25 Mei/ 8,20% tetap/ Phase III Series B 2016
May 25, 2019 fixed
Tahap III Seri A 2017 Obligasi/Bonds 24 Agustus/ 7,60% tetap/ Phase III Series A 2017
Sukuk Mudharabah II 2016 Obligasi/Bonds 15 Juli/ 9,35% tetap/ Sukuk Mudharabah II 2016
July 15, 2021 fixed
94
Suku Bunga/
Bagi Hasil
Per Tahun/
Tanggal Annual

(Bank Nagari) Obligasi/Bonds 8 Januari/ 10,99% tetap/ (Bank Nagari)
Sukuk Mudharabah II 2015 January 8, 2021 fixed Sukuk Mudharabah II 2015
PT Perusahaan Listrik Negara PT Perusahaan Listrik Negara

(Persero) (Persero)
Sukuk Ijarah IV 2010 Obligasi/Bonds 12 Januari/ 12,55% Sukuk Ijarah IV 2010
January 12, 2020
Sukuk Tahap II 2017 Seri A Obligasi/Bonds 3 November/ 7,20% tetap/ Sukuk Phase II Series A
November 3, 2022 fixed 2017
Sukuk Tahap II 2017 Seri B Obligasi/Bonds 3 November/ 8,20% tetap/ Sukuk Phase II Series B
November 3, 2027 fixed 2017
PT Bank Mandiri PT Bank Mandiri
Tahap I Seri A 2016 Obligasi/Bonds 30 September/ 7,95% tetap/ Phase I Series A 2016
September 30, 2021 fixed
Tahap II Seri D 2017 Obligasi/Bonds 15 Juni/ 7,80% tetap/ Phase II Series D 2017
June 15, 2020 fixed
PT Mandiri Taspen Pos PT Mandiri Taspen Pos
Tahap I 2017 Seri A Obligasi/Bonds 11 Juli/ 8,50% tetap/ Phase I Series A 2017
July 11, 2020 fixed
PT Indonesia Power PT Indonesia Power
KIK EBA IP PLN Efek Beragunan KIK EBA IP PLN
Aset/
Asset 19 September/ 8,02%
Backed Securities September 19, 2022
EBA - SP – BTN02 Efek Beragunan EBA - SP – BTN02

Kelas B Aset/ Class B
Asset 7 Juni/ Arus kas tidak tetap/
Backed Securities June 7, 2027 Variable cash flows
EBA - SP – BTN02 Efek Beragunan EBA – SP – BTN02

Kelas A1 Aset/ Class A1
Asset 31 Oktober/
Backed Securities October 31, 2018 8,15%
KIK – EBA BTN 05 Efek Beragunan KIK – EBA BTN 05

Kelas A1 Aset/ Class A1
Asset 27 Oktober/ 10,00%
Backed Securities October 7, 2018
EBA - SP - BTN01 Efek Beragunan EBA - SP - BTN 01

Asset 7 Maret/ Arus kas tidak tetap/
Backed Securities March 7, 2022 Variable cash flows

Kelas B Aset / Class B
Asset 7 September/ Arus kas tidak tetap/
Backed Securities September 7, 2025 Variable cash flows
KIK – EBA BTN 04 Efek Beragunan KIK - EBA BTN 04

Asset 26 Febuari/ Arus kas tidak tetap/
Backed Securities February 26, 2022 Variable cash flows

Asset 7 Januari/ Arus kas tidak tetap/
Backed Securities January 7, 2023 Variable cash flows

Asset 27 Februari/ Arus kas tidak tetap/
Backed Securities February 27, 2021 Variable cash flows
95

Suku Bunga/
Bagi Hasil
Per Tahun/
Tanggal Annual


Asset 7 Juli/ Arus kas tidak tetap/
Backed Securities July 7, 2029 Variable cash flows

Kelas A Aset/ Class A
Asset 28 April/ 8,00%
Backed Securities April 28, 2019

Kelas A Aset/ Class A
Asset 27 Desember/ 7,00%
Backed Securities December 27, 2021
Mata Uang Asing Foreign Currencies

Ekspor Indonesia 6 April/ 3,88% tetap/ Ekspor Indonesia
BEIAIJ 2024 Obligasi/Bonds April 6, 2024 fixed BEIAIJ 2024
c. Berdasarkan sisa umur hingga jatuh tempo c. Remaining period to maturity (held-to-maturity
(efek-efek yang dimiliki hingga jatuh tempo) securities)
≤ 1 tahun 11.167 13.233 ≤ 1 year

> 1 tahun ≤ 5 tahun 103.443 51.553 > 1 year ≤ 5 years
> 5 tahun ≤ 10 tahun 120.000 180.000 > 5 years ≤ 10 years
> 10 tahun 2.000 2.000 > 10 years
236.610 246.786
d. Peringkat d. Rating
Daftar peringkat efek-efek seperti yang The ratings of securities, as reported by
dilaporkan oleh PT Pemeringkat Efek Indonesia PT Pemeringkat Efek Indonesia, are as
Jenis/ 31 Maret/ 31 Desember/

Penerbit Type March 31, 2018 December 31, 2017 Issuer

Tahap II Seri C 2015 Obligasi/Bonds idAAA idAAA Phase II Series C 2015
Tahap I Seri B 2016 Obligasi/Bonds idAAA idAAA Phase I Series B 2016

Sukuk Ijarah 2007 Obligasi/Bonds idD (Sy) idD (Sy) Sukuk Ijarah 2007
96
d. Peringkat (lanjutan) d. Rating (continued)



Tahap II Seri C 2015 Obligasi/Bonds idAAA idAAA Phase II Series C 2015
Tahap I Seri B 2016 Obligasi/Bonds idAAA idAAA Phase I Series B 2016

Sukuk Ijarah 2007 Obligasi/Bonds idD (Sy) idD (Sy) Sukuk Ijarah 2007

Ekspor Indonesia Ekspor Indonesia
BEIAIJ 2024 Obligasi/Bonds idAAA - BEIAIJ 2024

Tahap II Seri B 2016 Obligasi/Bonds idAAA idAAA Phase II Series B 2016
Tahap III Seri B 2016 Obligasi/Bonds idAAA idAAA Phase III Series B 2016
Tahap III Seri A 2017 Obligasi/Bonds idAAA idAAA Phase III Series A 2017
PT Bank Mandiri PT Bank Mandiri

Tahap I Seri A 2016 Obligasi/Bonds idAAA idAAA Phase I Series A 2016
Tahap II Seri D 2017 Obligasi/Bonds idAAA idAAA Phase II Series D 2017
PT Mandiri Taspen Pos PT Mandiri Taspen Pos

Tahap I Seri A 2017 Obligasi/Bonds AA(idn) AA(idn) Phase I Series A 2017
PT Perusahaan Listrik PT Perusahaan Listrik

Negara (Persero) Negara (Persero)
Sukuk Ijarah IV 2010 Obligasi/Bonds idAAA(Sy) idAAA(Sy) Sukuk Ijarah IV 2010
Sukuk Tahap II 2017 Seri A Obligasi/Bonds idAAA(Sy) idAAA(Sy) Sukuk Phase II 2017 Series A
Sukuk Tahap II 2017 Seri B Obligasi/Bonds idAAA(Sy) idAAA(Sy) Sukuk Phase II 2017 Series B

Sukuk Mudharabah II 2016 Obligasi/Bonds idA+(sy) idA+(sy) Sukuk Mudharabah II 2016

(Bank Nagari) (Bank Nagari)
Sukuk Mudharabah II 2015 Obligasi/Bonds idA(sy) idA(sy) Sukuk Mudharabah II 2015

MTN Mudharabah I 2017 Medium Term Notes idAA-(sy) idAA-(sy) MTN Mudharabah I 2017
PT BPD Jawa Barat dan PT BPD Jawa Barat and

Tahap II 2016 Medium Term Notes idAA- idAA- Phase II 2016

Tahap II Tahun 2017 Obligasi/Bonds - AAA(idn) Phase II Year 2017
PT Timah (Persero) Tbk PT Timah (Persero) Tbk

Tahun 2017 Obligasi/Bonds idA+ idA+ Year 2017 Series A
PT Kereta Api Indonesia (Persero) PT Kereta Api Indonesia (Persero)

Tahap I 2017 Obligasi/Bonds idAAA idAAA Phase I 2017
PT Indonesia Power Efek Beragunan Aset/ PT Indonesia Power

KIK EBA IP PLN Asset Backed Securities idAAA(sf) idAAA(sf) Phase I 2017
KIK - EBA Securities KIK EBA

BTN 05 - KPR BTN Efek Beragun Aset- BTN 05 - KPR BTN
Kelas A1 KPR/Residential idAAA idAAA Class A1
EBA - SP -BTN 02 Efek Beragun Aset- EBA - SP - BTN 02

KPR BTN Kelas A KPR/Residential idAAA idAAA KPR BTN Class A
97
d. Peringkat (lanjutan) d. Rating (continued)

adalah sebagai berikut: (lanjutan) follows: (continued)


KPR BTN Kelas A KPR/Residential idAAA idAAA KPR BTN Class A

KPR BTN Kelas A KPR/Residential idAAA - KPR BTN Class A
e. Kolektibilitas e. Collectibility
Kolektibilitas efek-efek adalah sebagai berikut: The collectibility of securities are as follows:
Lancar 19.484.610 7.602.315 Current

Dalam Perhatian Khusus 81.706 68.724 Special Mention
Kurang Lancar 7.008 4.545 Substandard
Diragukan 9.339 7.372 Doubtful
Macet 43.028 37.998 Loss
Total 19.625.691 7.720.954 Total

Neto 19.611.425 7.706.031 Net
efek-efek adalah sebagai berikut: impairment losses on securities are as follows:
31 Maret/ 31 Maret/
March 31, 2018 March 31, 2017
Rupiah Rupiah
Saldo awal tahun 14.923 14.441 Balance at beginning of year
Penyisihan
kerugian penurunan nilai Provision for
selama tahun berjalan impairment losses during
(Catatan 36) (657) (3.710) the year (Note 36)
Manajemen berpendapat bahwa jumlah Management believes that the allowance for
cadangan kerugian penurunan nilai efek-efek impairment losses provided on securities is
yang dibentuk telah memadai. adequate.
g. Bank mengakui keuntungan bersih atas g. The Bank recognized net gain on sale of
penjualan efek-efek masing-masing sebesar securities amounting to Rp64,239 and
Rp64.239 dan Rp44.019, masing-masing untuk Rp44,019, for the period ended March 31,
periode yang berakhir pada tanggal 2018 and 2017, respectively, which is
31 Maret 2018 dan 2017 yang disajikan dalam presented in the statement of profit or loss and
akun “Keuntungan dari penjualan efek-efek - other comprehensive income as “Gain on sale
neto” di laporan laba rugi dan penghasilan of securities - net”.
komprehensif lain.
98
h. Bank mengakui keuntungan yang belum h. The Bank unrealized gain - net from the
direalisasi-neto dari kenaikan nilai efek-efek increase in value of fair value through profit or
untuk nilai wajar melalui laba rugi sebesar loss securities amounting to Rp84,484 and
Rp84.484 dan Rp45.678, masing-masing untuk Rp45,678, for the period ended
periode yang berakhir pada tanggal March 31, 2018 and 2017, respectively, which
31 Maret 2018 dan 2017, yang disajikan dalam is presented in the statement of profit or loss
akun “Keuntungan yang belum direalisasi dari and other comprehensive income as
perubahan nilai wajar efek-efek- neto” di “Unrealized gain on changes in fair value of
laporan laba rugi dan penghasilan securities - net”.
komprehensif lain.
i. Nilai pasar efek-efek yang diklasifikasikan i. As of March 31, 2018 and December 31, 2017,
sebagai “Nilai Wajar melalui laporan Laba Rugi the market values of securities classified as
dan Tersedia untuk Dijual” pada tanggal fair value through profit or loss and available
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, masing- for sale range from 98.27% to 104.56% and
masing berkisar dari 98,27% sampai dengan range from 84.39% to 106.50%, respectively.
104,56% dan 84,39% sampai dengan 106,50%.
j. Bank mengakui keuntungan yang belum j. The Bank recognized unrealized gain - net
direalisasi bersih (setelah pajak tangguhan) (after deferred tax) of Rp11,228 and Rp17,425
sebesar Rp11.228 dan Rp17.425 dari from the changes in fair values of available-for-
perubahan nilai wajar efek-efek yang tersedia sale securities as of March 31, 2018 and
untuk dijual masing-masing pada posisi 31 December 31, 2017, which are presented as
Maret 2018 dan 31 Desember 2017 dalam akun unrealized gain on available-for-sale securities
keuntungan neto yang belum direalisasi atas and government bonds, net of deferred tax in
efek-efek dan obligasi pemerintah yang the statement of financial position.
tersedia untuk dijual, setelah pajak tangguhan
net dalam laporan posisi keuangan.
k. Mutasi kerugian efek-efek tersedia untuk dijual k. Movements in unrealized loss on available-for-
yang belum direalisasi adalah sebagai berikut: sale securities are as follows:
Saldo awal tahun 17.425 (3.586) Balance at beginning of year

Laba (rugi) yang belum direalisasi Unrealized gain (loss)
yang diakui di ekuitas (8.263) 21.543 recognized in equity
Jumlah yang direalisasi
ke laba rugi - 6.472 Amount realized to profit or loss
Efek pajak 2.066 (7.004) Tax effect
l. Terdapat investasi surat - surat berharga l. As of March 31, 2018 and December 31, 2017,
dengan pihak - pihak berelasi sebesar investments in securities with related parties
Rp1.072.379 dan Rp1.188.742, masing-masing amounted to Rp1,072,379 and Rp1,188,742,
pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember respectively (Note 46).
2017 (Catatan 46).
m. Informasi mengenai klasifikasi aset keuangan m. Information with respect to classification of

yang mengalami penurunan nilai dan tidak impaired and not impaired financial assets are
mengalami penurunan nilai diungkapkan pada disclosed in Note 49.
Catatan 49.
99
9. OBLIGASI PEMERINTAH 9. GOVERNMENT BONDS

a. Berdasarkan mata uang dan jenis a. Based on currency and type
Pihak berelasi Related parties

Nilai wajar melalui laba rugi Fair value through profit or loss
Rupiah Rupiah
Tingkat bunga tetap Fixed interest rate
ORI 14 13.946 148.827 ORI 14
FR 0074 - 36.806 FR 0074
FR 0070 - 33.283 FR 0070
FR 0053 - 21.458 FR 0053
FR 0061 61.840 20.783 FR 0061
FR 0076 - 10.261 FR 0076
ORI 13 6.307 3.178 ORI 13
SR 0009 1.250 2.759 SR 0009
SR 0007 - 997 SR 0007
ORI 12 6.154 103 ORI 12
SR 0008 1.342 103 SR 0008
FR 0059 20.433 - FR 0059
FR 0063 19.752 - FR 0063
FR 0064 57.687 - FR 0064
FR 0072 10.813 - FR 0072
FR 0075 26.507 - FR 0075
FR 0056 22.210 - FR 0056
248.241 278.558
Zero Coupon Bonds Zero Coupon Bonds

SPN 03180404 205.000 - SPN 03180404
SPN 03180417 99.824 - SPN 03180417
SPN 03180628 52.941 - SPN 03180628
SPN 12180607 198.450 - SPN 12180607
556.215 -
804.456 278.558

INDON 2023N - 81.027 INDON 2023N
INDOIS 2027 - 55.924 INDOIS 2027
INDON 2027 - 41.812 INDON 2027
INDON 2028N - 40.618 INDON 2028N
- 219.381
804.456 497.939

Rupiah Rupiah
ORI 013 303.123 303.516 ORI 013
FR 0064 259.591 233.227 FR 0064
FR 0065 117.078 58.300 FR 0065
FR 0062 56.802 57.494 FR 0062
SR 0008 30.850 31.045 SR 0008
FR 0070 21.940 22.188 FR 0070
FR 0056 33.315 11.258 FR 0056
FR 0075 80.523 - FR 0075
FR 0063 116.839 - FR 0063
FR 0072 21.626 - FR 0072
FR 0074 41.160 - FR 0074
FR 0059 10.217 - FR 0059
1.093.064 717.028
100
9. OBLIGASI PEMERINTAH (lanjutan) 9. GOVERNMENT BONDS (continued)
a. Berdasarkan mata uang dan jenis (lanjutan) a. Based on currency and type (continued)

Tingkat bunga mengambang Floating interest rate
VR 0031 1.094.411 1.088.775 VR 0031
VR 0028 807.755 807.560 VR 0028
VR 0029 706.118 704.693 VR 0029
VR 0027 559.783 559.468 VR 0027
VR 0026 - 383.262 VR 0026
Obligasi Syariah Negara Government Sharia Bond
PBS 013 25.167 25.229 PBS 013
PBS 011 8.838 8.889 PBS 011
PBS 014 4.202 4.252 PBS 014
3.206.274 3.582.128

INDON 2047N 58.471 57.953 INDON 2047N
INDON 2048N 14.047 - INDON 2047N
INDOIS 2023 73.261 - INDON 2047N
145.779 57.953
4.445.117 4.357.109

Rupiah Rupiah
ORI 012 607.035 607.086 ORI 012
FR 0063 291.570 290.101 FR 0063
FR 0053 247.609 247.456 FR 0053
FR 0056 214.980 214.838 FR 0056
FR 0070 125.237 125.090 FR 0070
FR 0034 66.166 66.569 FR 0034
FR 0066 35.865 35.594 FR 0066
FR 0069 12.764 12.712 FR 0069
1.601.226 1.599.446
Tingkat Bunga mengambang Floating interest rate

VR 0031 1.124.037 1.123.940 VR 0031
VR 0029 199.885 199.865 VR 0029
IFR 0002 50.007 50.011 IFR 0002
Sukuk Negara Sukuk Negara
SR 0007 - 559 SR 0007
1.373.929 1.374.375
2.975.155 2.973.821

INDON 2018 - 203.877 INDON 2018
INDON 2019 59.737 60.318 INDON 2019
INDOIS 2019 36.444 35.461 INDOIS 2019
INDOIS 2021 28.177 27.774 INDOIS 2021
INDOIS 2018 27.716 27.674 INDOIS 2018
152.074 355.104
3.127.229 3.328.925
Total 8.376.802 8.183.973 Total
101
b. Berdasarkan jatuh tempo dan suku bunga b. Based on maturity and interest rate
Tanggal jatuh tempo/ Suku Bunga/
Keterangan Maturity date Interest Rate Description
Nilai wajar melalui laporan laba rugi Fair value through profit or loss
Rupiah Rupiah
ORI 012 15 Oktober/ 9,00% tetap/ ORI 012
October 15, 2018 fixed
SR 0006 5 Maret/ 8,75% tetap/ SR 0006
March 5, 2017 fixed
SR 0007 11 Maret/ 8,25% tetap/ SR 0007
March 11, 2018 fixed
SR 0008 10 Maret/ 8,30% tetap/ SR 0008
SR 0009 10 Maret/ 6,90% tetap/ SR 0009
FR 0053 15 Juli/ 8,25% tetap/ FR 0053
July 15, 2021 fixed
FR 0059 15 Mei/ 7,00% tetap/ FR 0059
May 15, 2027 fixed
FR 0061 15 Mei/ 7,00% tetap/ FR 0061
May 15, 2022 fixed
FR 0068 15 Maret/ 8,37% tetap/ FR 0068
FR 0069 15 April/ 7,87% tetap/ FR 0069
April 15, 2019 fixed
FR 0063 15 Mei/ 5,63% tetap/ FR 0063
May 15, 2023 fixed
FR 0064 15 Mei/ 6,13% tetap/ FR 0064
May 15, 2028 fixed
FR 0072 15 Mei/ 8,25% tetap/ FR 0072
May 15, 2036 fixed
FR 0075 15 Mei/ 7,50% tetap/ FR 0075
May 15, 2038 fixed
FR 0056 15 September/ 8,38% tetap/ FR 0056
FR 0074 15 Agustus/ 7,50% tetap/ FR 0074

SPN Beragam/ Beragam/ SPN
Various Various

INDON 2027 18 Juli/ 3,85% tetap/ INDON 2027
July 18, 2027 fixed
INDOIS 2027 29 Maret/ 4,15% tetap/ INDOIS 2027
INDON 2023N 11 Januari/ 2,95% tetap/ INDON 2023N
January 11, 2023 fixed
INDON 2028 11 Januari/ 3,50%tetap/ INDON 2028

Rupiah Rupiah
SR 008 10 Maret/ 8,30% tetap/ SR 008
FR 0059 15 April/ 7,00% tetap/ FR 0059
FR 0062 15 April/ 6,38% tetap/ FR 0062
FR 0064 15 Mei/ 6,13% tetap/ FR 0064
May 15, 2028 fixed
Obligasi Syariah Negara Government Sharia Bonds
PBS 013 15 Mei/ 6,25% tetap/ PBS 013
May 15, 2019 fixed
PBS 011 15 Agustus/ 8,75% tetap/ PBS 011
PBS 014 15 Mei/ 6,50% tetap/ PBS 014
May 15, 2021 fixed
102
b. Berdasarkan jatuh tempo dan suku bunga b. Based on maturity and interest rate (continued)
(lanjutan)
Tanggal jatuh tempo/ Suku Bunga/
Keterangan Maturity date Interest Rate Description

Tingkat bunga tetap (lanjutan) Fixed interest rate (continued)
FR 0065 15 Mei/ 6,63% tetap/ FR 0065
May 15, 2033 fixed
FR 0070 15 Maret/ 8,38% tetap/ FR 0070
FR 0073 15 Mei/ 8,75% tetap/ FR 0073
May 15, 2031 fixed
FR 0063 15 Mei/ 5,63% tetap/ FR 0063
May 15, 2023 fixed
FR 0072 15 Mei/ 8,25% tetap/ FR 0072
May 15, 2036 fixed
FR 0074 15 Agustus/ 7,50% tetap/ FR 0074
FR 0075 15 Mei/ 7,50% tetap/ FR 0075
May 15, 2038 fixed
FR 0059 15 Mei/ 7,00% tetap/ FR 0059
May 15, 2027 fixed
VR 0026 25 Januari/ SPN 3 bulan/ VR 0026
January 25, 2018 months
VR 0027 25 Juli/ SPN 3 bulan/ VR 0027
July 25, 2018 months
VR 0028 25 Agustus/ SPN 3 bulan/ VR 0028
August 25, 2018 months

SPN Beragam/ Beragam/ SPN
Various Various

Rupiah Rupiah
FR 0034 15 Juni/ 12,80% tetap/ FR 0034
June 15, 2021 fixed
FR 0053 15 Juli/ 8,25% tetap/ FR 0053
July 15, 2021 fixed
FR 0063 15 Mei/ 5,63% tetap/ FR 0063
May 15, 2023 fixed
FR 0066 15 Mei/ 5,25% tetap/ FR 0066
May 15, 2018 fixed
FR 0069 15 April/ 7,88% tetap/ FR 0069
FR 0070 15 Maret/ 8,38% tetap/ FR 0070

IFR 0002 15 Agustus/ 11,95% tetap/ IFR 0002
Sukuk Negara Sukuk Negara
SR 0006 5 Maret/ 8,75% tetap/ SR 0006
March 5, 2017 fixed
SR 0007 11 Maret/ 8,25% tetap/ SR 0007
103
b. Berdasarkan jatuh tempo dan suku bunga b. Based on maturity and interest rate (continued)
(lanjutan)
Keterangan Tanggal jatuh tempo/ Suku Bunga/

Maturity date Interest Rate Description
Dimiliki hingga jatuh

Tempo (lanjutan) Held-to-maturity (continued)
INDON 2019 4 Maret/ 11,63% tetap/ INDON 2019
March 4, 2019 fixed
INDOIS 2018 21 November/ 4,00% tetap/ INDOIS 2018
November 21, 2018 fixed
INDON 2018 29 Januari/ 6,88% tetap/ INDOIN 2018
Obligasi pemerintah (tersedia untuk dijual) As of March 31, 2018 and December 31, 2017,
sejumlah nominal Rp1.570.000, masing- government bonds (available-for-sale) with
masing pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 nominal amounts of Rp1,570,000, respectively,
Desember 2017, telah dijual dengan janji dibeli were sold under repurchase agreements (Note
kembali (Catatan 22). 22).
Pembayaran kupon obligasi pemerintah Coupon payments of government bonds with

dengan tingkat bunga tetap dan mengambang fixed and floating interest rates are payable
masing-masing dibayarkan tiap semester dan semi-annualy and quarterly, respectively.
triwulanan.
Obligasi pemerintah syariah seri SR dan seri SR series and IFR series sharia government
IFR, masing-masing dibayarkan secara bonds are paid monthly and semi-annually,
bulanan dan semester. respectively.
Nilai pasar obligasi pemerintah yang The market values of government bonds
diklasifikasikan sebagai Nilai Wajar melalui classified as fair value through profit or loss and
laporan Laba Rugi dan Tersedia untuk Dijual available for sale ranging from 87.73% to
berkisar dari 87,73% sampai dengan 111,05% 111.05% and 95.50% to 110.94% of nominal
dan 95,50% sampai dengan 110,94% masing- amounts as of March 31, 2018, and December
masing pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 31, 2017, respectively.
Desember 2017.
Kerugian yang belum direalisasi akibat As of March 31, 2018 and December 31, 2017,
penurunan nilai wajar obligasi pemerintah yang the unrealized loss due to the decrease in the
tersedia untuk dijual (setelah pajak tangguhan) fair value of available-for-sale government
pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember bonds (after deferred tax) amounted to
2017 masing-masing sebesar Rp53.470 dan Rp53,470 and Rp39,167, respectively, which
Rp39.167, yang disajikan dalam akun are presented as “Net-unrealized losses on
“Kerugian neto yang belum direalisasi atas available-for-sale government bonds net of
obligasi pemerintah yang tersedia untuk dijual deferred tax” in the equity section of the
setelah pajak tangguhan” pada ekuitas dalam statement of financial position.
laporan posisi keuangan.
104
Mutasi kerugian obligasi pemerintah tersedia untuk Movements in unrealized loss on available-for-sale
dijual yang belum direalisasi adalah sebagai government bonds are as follows:
berikut:
Saldo awal tahun (39.167) (111.981) Balance at beginning of year

Laba (rugi) yang belum direalisasi Unrealized gain (loss) recognized
yang diakui di ekuitas (27.948) 96.308 in equity
Jumlah yang direalisasi Amount realized
ke laba rugi 6.658 777 to profit or loss
Efek pajak 6.987 (24.271) Tax effect
Saldo akhir tahun (53.470) (39.167) Balance at end of year
Bank mengakui kerugian bersih atas penjualan The Bank recognized net loss on sale of
obligasi pemerintah sebesar Rp45.566, untuk government bonds amounting to Rp45,566 for the
periode yang berakhir pada tanggal 31 Maret 2018, period ended March 31, 2018, respectively, which
yang disajikan dalam akun “Kerugian dari penjualan is presented in the statement of profit or loss and
obligasi pemerintah - neto” di laporan laba rugi dan other comprehensive income as “Loss on sale of
penghasilan komprehensif lain. government bonds - net”.
Bank mengakui keuntungan bersih atas penjualan The Bank recognized net loss on sale of
obligasi pemerintah sebesar Rp26.473, untuk government bonds amounting to Rp26,473 for the
periode yang berakhir pada tanggal 31 Maret 2017, period ended March 31, 2017, respectively, which
yang disajikan dalam akun “Keuntungan dari is presented in the statement of profit or loss and
penjualan obligasi pemerintah - neto” di laporan other comprehensive income as “Gain on sale of
laba rugi dan penghasilan komprehensif lain. government bonds - net”.
Bank mengakui keuntungan yang belum direalisasi- The Bank recognized unrealized gain-net from the
neto atas perubahan nilai wajar obligasi pemerintah change in fair value of government bonds classified
melalui laba rugi sebesar Rp1.201 dan Rp13.104 as fair value through profit or loss amounting to
masing-masing untuk periode yang berakhir pada Rp1,201 and Rp13,104 for the period ended March
tanggal 31 Maret 2018 dan 2017, yang disajikan 31, 2018, and 2017, respectively, which is
dalam akun “Keuntungan yang belum direalisasi presented in the statement of profit and loss in other
dari perubahan nilai wajar obligasi pemerintah - comprehensive income as “Unrealized gain from
neto” di laporan laba rugi dan penghasilan change in fair value of government bonds - net”.
komprehensif lain.
Sebagai bagian dari pengelolaan risiko Bank, As part of the Bank’s risk management, the
manajemen telah memitigasi risiko dari dampak management has mitigated the risk of market price
fluktuasi harga pasar terhadap obligasi yang dimiliki fluctuation in relation with the bonds owned by
dengan melakukan investasi dalam reksadana investing in protected mutual fund which held to
terproteksi yang dimiliki hingga jatuh tempo yang maturity and has underlying of government bonds
mempunyai underlying obligasi pemerintah seri series FR63. As of March 31, 2018, and December
FR63. Pada tanggal-tanggal 31 Maret 2018 dan 31 31, 2017, the Bank is the only party who holds the
Desember 2017, Bank merupakan satu-satunya mutual fund unit.
pihak yang memegang unit reksadana tersebut.
105
10. KREDIT YANG DIBERIKAN DAN PEMBIAYAAN/ 10. LOANS AND SHARIA FINANCING/
PIUTANG SYARIAH RECEIVABLES
Seluruh kredit yang diberikan oleh Bank, termasuk All loans provided by the Bank, including sharia
pembiayaan/piutang syariah adalah dalam Rupiah. financing/receivables are in Rupiah. The details of
Rincian kredit dan pembiayaan/piutang syariah loans and sharia financing/receivables classified by
yang diberikan oleh Bank berdasarkan jenis, type, transactions with related parties, economic
transaksi dengan pihak-pihak berelasi, sektor sector, period based on agreements, remaining
ekonomi, jangka waktu sesuai dengan perjanjian, period to maturity and collectibility are as follows:
sisa umur jatuh tempo dan kolektibilitas adalah
sebagai berikut:
a. Jenis Kredit dan Pembiayaan/Piutang Syariah a. Types of Loans and Sharia

Financing/Receivables
Konsumsi Consumer
Pemilikan rumah (KPR) 135.641.187 132.353.301 Housing loan
Non-kepemilikan rumah 10.298.008 10.744.816 Non-housing loan
145.939.195 143.098.117
Modal kerja 30.741.029 30.881.041 Working capital

Investasi 5.182.564 5.183.895 Investment
Sindikasi 77.824 78.057 Syndicated
Direksi dan karyawan Directors and employees
- Pihak ketiga 1.669.191 1.673.333 Third parties -
- Pihak yang berelasi 88.615 88.340 Related parties -
183.698.418 181.002.783
Syariah Sharia
Konsumsi Consumer
Pemilikan rumah (KPR) 13.669.943 12.819.467 Housing loan
Non-kepemilikan rumah 265.131 280.094 Non-housing loan
13.935.074 13.099.561
Modal kerja 4.336.211 4.315.861 Working capital

Investasi 532.937 571.965 Investment
- Pihak yang berelasi 411 411 Related parties -
18.804.633 17.987.798
Total 202.503.051 198.990.581 Total

penurunan nilai (2.380.154) (2.355.987) for impairment losses
Neto 200.122.897 196.634.594 Net
106
PIUTANG SYARIAH (lanjutan) RECEIVABLES (continued)
b. Sektor Ekonomi b. Economic Sector
Perumahan 171.766.337 168.467.003 Property
Konstruksi 5.195.505 5.569.783 Construction
Jasa usaha 3.468.853 3.462.806 Business service
Perdagangan, restoran, dan hotel 1.495.866 1.557.731 Trading, restaurant and hotel
Jasa-jasa sosial 724.276 836.737 Social service
Transportasi, Pergudangan, Transportation, warehousing,
dan Komunikasi 210.587 202.793 and communication
Manufaktur 151.962 153.708 Manufacturing
Pertambangan 144.192 164.435 Mining
Listrik, gas dan air 120.221 128.923 Electricity, gas and water
Pertanian 62.486 63.377 Farming
Lain-lain*) 358.133 395.487 Other*)
183.698.418 181.002.783
Syariah Sharia
Jasa usaha 2.170.207 2.233.304 Business service
Konstruksi 2.964.470 2.935.008 Construction
18.804.633 17.987.798
Total 202.503.051 198.990.581 Total
Neto 200.122.897 196.634.594 Net
*) Terdiri dari rumah tangga dan sektor ekonomi lainnya *) Consists of household and other economic sectors
c. Kolektibilitas c. Collectibility
Cadangan Cadangan
kerugian kerugian
penurunan penurunan
nilai/ nilai/
Nilai tercatat/ Allowance Nilai tercatat/ Allowance
Carrying for impairment Carrying for impairment
amount losses amount losses
Individual Individual
Lancar 163.971 25.668 169.074 27.422 Current
Dalam perhatian khusus 130.901 42.656 88.359 31.432 Special mention
Kurang lancar 15.540 15.540 - - Substandard
Diragukan 6.912 6.912 20.618 19.587 Doubtful
Macet 298.280 237.758 378.942 265.495 Loss
615.604 328.534 656.993 343.936
Kolektif Collective
Lancar 158.747.615 12.606 159.592.404 13.536 Current
Dalam perhatian khusus 19.218.525 14.590 16.036.307 9.425 Special mention
Kurang lancar 349.871 1.843 200.870 1.155 Substandard
Macet 4.176.142 1.718.845 4.208.118 1.651.271 Loss
183.082.814 1.768.894 180.345.790 1.680.625
Syariah Sharia
Lancar 16.836.191 197.950 16.485.799 212.623 Current
Dalam perhatian khusus 1.777.570 54.875 1.330.565 84.599 Special mention
Kurang lancar 55.354 2.577 35.541 1.655 Substandard
Macet 97.127 24.705 116.072 29.644 Loss
18.804.633 282.726 17.987.798 331.426
Total 202.503.051 2.380.154 198.990.581 2.355.987 Total
107
d. Transaksi dengan pihak-pihak berelasi d. Transactions with related parties
Konsumsi Consumer
Pemilikan rumah (KPR) 4.211 4.292 Housing Loan
Non-kepemilikan rumah 361.801 93.358 Non-housing loan
366.012 97.650
Modal Kerja 4.561.475 4.195.370 Working capital

Investasi 49.670 119.945 Investment
Sindikasi 77.824 78.057 Syndicated
5.054.981 4.491.022
Syariah Sharia
Konsumsi Consumer
Pemilikan rumah (KPR) 13 19 Housing Loan
Non- kepemilikan rumah 398 392 Non-housing loan
411 411
Total 5.055.392 4.491.433 Total
e. Jangka waktu (sesuai dengan perjanjian kredit e. Loan period (based on agreements covering
dan pembiayaan/piutang syariah) loan and sharia financing/receivables)
≤ 1 tahun 2.332.191 2.683.103 ≤ 1 year
> 1 tahun ≤ 2 tahun 1.913.402 2.833.512 > 1 year ≤ 2 years
> 2 tahun ≤ 5 tahun 15.428.006 16.134.245 > 2 years ≤ 5 years
> 5 tahun 164.024.819 159.351.923 > 5 years
183.698.418 181.002.783
Syariah Sharia
≤ 1 tahun 199.120 210.251 ≤ 1 year
> 5 tahun 14.119.820 13.239.310 > 5 years
18.804.633 17.987.798
Total 202.503.051 198.990.581 Total

Dikurangi Cadangan kerugian Less allowance
Neto 200.122.897 196.634.594 Net
108
f. Sisa Umur Jatuh Tempo f. Remaining Period to Maturity

≤ 1 tahun 11.797.933 12.460.834 ≤ 1 year
> 5 tahun 143.857.518 139.696.306 > 5 years
183.698.418 181.002.783
Syariah Sharia
≤ 1 tahun 2.665.527 2.688.741 ≤ 1 year
> 5 tahun 12.897.190 12.050.144 > 5 years
18.804.633 17.987.798
Total 202.503.051 198.990.581 Total

Dikurangi Cadangan kerugian LessAllowance
Neto 200.122.897 196.634.594 Net
g. Informasi pokok lainnya g. Other significant information
i. Termasuk di dalam kredit yang diberikan i. Loans include sharia financing/receivables

adalah pembiayaan/piutang syariah yang with details, as follows:
diberikan dengan rincian sebagai berikut:
Piutang Murabahah 12.777.338 12.033.936 Murabahah receivables

Pembiayaan Musyarakah 3.983.665 3.952.369 Musyarakah financing
Piutang Istishna 1.193.090 1.090.406 Istishna receivables
Pembiayaan Mudharabah 751.483 795.318 Mudharabah financing
Pinjaman qardh 99.057 115.769 Funds of qardh
Total 18.804.633 17.987.798 Total

Dikurangi Cadangan kerugian Less Allowance for
Neto 18.521.907 17.656.372 Net
ii. Tingkat suku bunga rata-rata per tahun ii. Average annual interest rates for
untuk kredit konsumer sebesar 11,65% dan consumer loans are 11.65% and 12.29%
12,29% masing-masing untuk periode yang for the Period ended March 31, 2018, and
berakhir pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 December 31, 2017, respectively. Average
Desember 2017. Tingkat suku bunga rata- annual interest rates for commercial loans
rata per tahun untuk kredit komersial are 11.30% and 11.46% for the period
masing-masing sebesar 11,30% dan ended March 31, 2018, and December 31,
11,46% masing-masing untuk periode yang 2017, respectively.
berakhir pada tanggal 31 Maret 2018 dan
31 Desember 2017.
109
g. Informasi pokok lainnya (lanjutan) g. Other significant information (continued)
iii. Kredit konsumsi terdiri dari kredit pemilikan iii. Consumer loans consist of housing loans
rumah (KPR) dan kredit yang berkaitan and other housing-related loans. As of
dengan perumahan. Pada tanggal March 31, 2018, and December 31, 2017,
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, housing loans amounted to RpNil,
KPR masing-masing sebesar RpNihil telah respectively, are used as collateral for
dijadikan jaminan pinjaman yang diterima loans obtained from PT Sarana Multigriya
dari PT Sarana Multigriya Finansial Finansial (Persero) (SMF) (related party).
(Persero) (SMF) (pihak berelasi).
iv. Kredit yang diberikan dijamin dengan hak iv. The loans are collateralized by registered
tanggungan atau surat kuasa memasang mortgages or by powers of attorney to
hak tanggungan atau surat kuasa untuk mortgage or sell, demand deposits,
menjual, giro, tabungan, deposito savings deposits, time deposits, or by other
berjangka atau jaminan lain yang collaterals generally acceptable by the
umumnya diterima oleh Bank (Catatan 18, Bank (Notes 18, 19 and 20).
19 dan 20).
v. Bank telah menjual dan mengalihkan v. The Bank has sold and transferred its
Kredit Pemilikan Rumah (KPR) yang housing loans (KPR) to PT Sarana
dimilikinya kepada penerbit PT Sarana Multigriya Finansial (Persero) based on
Multigriya Finansial (Persero) yang sale-purchase deed No. 47 dated
tertuang dalam Akta Jual Beli No. 47 April 17, 2017 and Deed of Cessie
tanggal 17 April 2017 dan Akta Cessie No. 97 dated April 28, 2017.
No. 97 tanggal 28 April 2017.
Nilai KPR yang dijual tersebut adalah The principal amount of KPR sold is
sebesar Rp1.000.000 yang terdiri dari amounted to Rp1,000,000 which consists
11.237 debitur dengan harga jual sebesar of 11,237 debtors with selling price same
nilai pokok KPR pada tanggal cut-off final as principal amount of KPR as of final cut
(10 April 2017). Penjualan ini memenuhi off date (April 10, 2017). This sale qualified
kriteria penjualan putus karena risiko dan for derecognition as the risk and rewards of
manfaat atas kepemilikan KPR telah ownership over the KPR were transferred
dialihkan kepada pembeli. to the buyer.
vi. Bank telah menjual dan mengalihkan vi. The Bank has sold and transferred its
Kredit Pemilikan Rumah (KPR) yang housing loans (KPR) to PT Sarana
dimilikinya kepada penerbit PT Sarana Multigriya Finansial (Persero) based on
Multigriya Finansial (Persero) yang sale-purchase deed No. 23 dated
tertuang dalam Akta Jual Beli No. 23 February 12, 2018 and Deed of Cessie
tanggal 12 Februari 2018 dan Akta Cessie No. 41 dated February 28, 2018.
No. 41 tanggal 28 Februari 2018.
Nilai KPR yang dijual tersebut adalah The principal amount of KPR sold is
sebesar Rp2.000.000 yang terdiri dari amounted to Rp2,000,000 which consists
18.728 debitur dengan harga jual sebesar of 18,728 debtors with selling price same
nilai pokok KPR pada tanggal cut-off final as principal amount of KPR as of final cut
(8 Februari 2018). Penjualan ini memenuhi off date (February 8, 2018). This sale
kriteria penjualan putus karena risiko dan qualified for derecognition as the risk and
manfaat atas kepemilikan KPR telah rewards of ownership over the KPR were
dialihkan kepada pembeli. transferred to the buyer.
110
vii. Kredit yang diberikan kepada direksi dan vii. The loans given to the Bank’s directors and
karyawan Bank merupakan kredit untuk employees consist of loans intended for
membeli kendaraan dan keperluan pribadi purchase of vehicles and other personal
lainnya yang dibebani bunga dengan suku necessities. These loans earn an average
bunga rata-rata pada periode yang interest of 5.01% and 4.97%, for period
berakhir pada tanggal 31 Maret 2018 dan ended March 31, 2018, and December 31,
31 Desember 2017 sebesar 5,01% dan 2017, with term ranging from 1 to 15 years.
4,97%, dengan jangka waktu berkisar This loan will be repaid through employee
antara 1 sampai dengan 15 tahun. Kredit deduction salary. Difference between
ini akan dibayar kembali melalui employee loan’s interest rates and Base
pemotongan gaji setiap bulan. Perbedaan Lending Rate (BLR) is deferred and
antara tingkat bunga pinjaman karyawan recorded as deferred expense for
dan Base Lending Rate (BLR) employee loans as part of other assets.
ditangguhkan dan dicatat sebagai beban Deferred expense for employee loans
yang ditangguhkan untuk pinjaman amounted to Rp158,223 and Rp175,858
karyawan, bagian dari aset lain-lain. as of March 31, 2018, and December 31,
Besarnya akun beban yang ditangguhkan 2017, respectively (Note 16).
untuk pinjaman karyawan sebesar
Rp158.223 dan Rp175.858 pada tanggal
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017
(Catatan 16).
viii. Kredit yang diberikan dan pembiayaan/ viii. As of March 31, 2018, and December 31,
piutang syariah kepada pihak-pihak 2017, the outstanding balances of loans
berelasi pada tanggal 31 Maret 2018 dan and sharia financing/receivables from
31 Desember 2017 masing-masing related parties amounted to Rp5,055,392
sebesar Rp5.055.392 dan Rp4.491.435 and Rp4,491,435, respectively (Note 46).
(Catatan 46). Persentase kredit yang As of March 31, 2018, and December 31,
diberikan dan pembiayaan/ piutang syariah 2017, the percentage of loans and sharia
dari pihak-pihak berelasi terhadap jumlah financing/receivables from related parties
kredit yang diberikan dan represent approximately 2.50% and
pembiayaan/piutang syariah masing- 2.26%, respectively, of the total loans and
masing pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 sharia financing/receivables.
Desember 2017 adalah sebesar 2,50%
dan 2,26%.
ix. Perubahan cadangan kerugian penurunan ix. The movements in the allowance for
nilai kredit yang diberikan dan impairment losses on loans and sharia
pembiayaan/piutang syariah adalah financing/receivables are as follows:
sebagai berikut:
Saldo awal tahun 2.355.987 2.116.034 Balance at beginning of year

Penyisihan kerugian
penurunan nilai
selama tahun berjalan Provision for impairment losses
(Catatan 36) 195.893 883.450 during the year (Note 36)
Penerimaan kembali kredit
yang telah dihapusbukukan 2.950 21.872 Recovery of loans written-off
Penghapusbukuan kredit (174.676) (665.369) Loans written-off
Saldo akhir periode 2.380.154 2.355.987 Balance at the end of period
111
ix. Perubahan cadangan kerugian penurunan ix. The movements in the allowance for
nilai kredit yang diberikan dan impairment losses on loans and sharia
pembiayaan/piutang syariah adalah financing/receivables are as follows
sebagai berikut (lanjutan): (continued):
Termasuk di dalam saldo cadangan As of March 31, 2018, and December 31,
kerugian adalah cadangan kerugian 2017, the balance of allowance for
pembiayaan/piutang syariah sebesar impairment losses includes allowance for
Rp282.726 dan Rp331.426, masing- impairment losses on sharia financing/
masing pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 receivables amounting to Rp282,726 and
Desember 2017. Rp331,426, respectively.
Manajemen berpendapat bahwa jumlah Management believes that the amount of

cadangan kerugian penurunan nilai kredit allowance for impairment losses on the
yang diberikan dan pembiayaan/piutang loans and sharia financing/receivables is
syariah yang dibentuk telah memadai. adequate.
x. Fungsi pengawasan kredit Bank berfokus x. The credit control function of the Bank
pada pencegahan penurunan kualitas focuses on preventing the deterioration of
portofolio kredit dan aktivitas penyaluran the quality of credit portfolio and unsound
kredit yang tidak sehat yang dapat practices in granting credit facilities that
mengakibatkan timbulnya kerugian. Risiko may result in losses. Credit risks are
kredit dikelola dan diatasi dengan managed by establishing credit limits and
membuat pembatasan penyaluran kredit setting consistent lending policies, periodic
(credit limit) dan kebijakan penyaluran monitoring of individual portfolio, and
kredit yang seragam, melakukan measuring the collectibility level of credit
pengawasan individual portofolio secara portfolio.
periodik dan pengukuran tingkat
kolektibilitas portofolio kredit.
xi. Dalam laporan Bank ke OJK disebutkan xi. Based on the report submitted by the Bank
bahwa pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 to OJK as of March 31, 2018, and
Desember 2017, Bank telah mematuhi December 31, 2017, the Bank is in
ketentuan Batas Maksimum Pemberian compliance with the legal lending limit
Kredit (BMPK), baik terhadap pihak-pihak (BMPK) regulations, both for the related
berelasi maupun kepada pihak yang tidak and non-related party borrowers.
berelasi.
xii. Rasio kredit dan pembiayaan/piutang xii. The ratios of non-performing loans and
syariah yang diklasifikasikan non- sharia financing/receivables to total loans
performing terhadap jumlah kredit dan and sharia financing/receivables (using the
pembiayaan/piutang syariah (metode gross and net methods) are shown in the
gross dan net) adalah seperti yang terlihat following table:
pada tabel berikut:
112
xii. Rasio kredit dan pembiayaan/piutang xii. The ratios of non-performing loans and
syariah yang diklasifikasikan non- sharia financing/receivables to total loans
performing terhadap jumlah kredit dan and sharia financing/receivables (using the
pembiayaan/piutang syariah (metode gross and net methods) are shown in the
gross dan net) adalah seperti yang terlihat following table: (continued)
pada tabel berikut: (lanjutan)
Konvensional/ Syariah/ Konvensional/ Syariah/

Kolektibilitas Conventional Sharia Conventional Sharia Collectibility
Kurang Lancar 365.411 55.354 200.870 35.541 Substandard

Macet 4.474.422 97.127 4.587.061 116.072 Loss
5.437.406 190.872 5.116.640 171.434

Penurunan nilai impairment losses
atas NPL/NPF (2.001.908) (29.901) (1.942.746) (34.204) for NPL/NPF
3.435.498 160.971 3.173.894 137.230
Kredit yang diberikan Loans and

dan pembiayaan/ sharia financing/
piutang syariah 183.698.418 18.804.633 181.002.783 17.987.798 receivables
% Non-performing
kredit yang % of Non-performing
diberikan dan loans and
pembiayaan/ sharia financing/
piutang syariah - Gross receivables - Gross
(Gross NPL/NPF) 2,96% 1,02% 2,83% 0,95% (Gross NPL/NPF)
% Non-performing
kredit yang % of Non-performing
diberikan dan loans and sharia
pembiayaan/ financing/
piutang syariah – Neto receivables - Net
(Neto NPL/NPF) 1,87% 0,86% 1,75% 0,76% (Net NPL/NPF)
NPL/NPF Neto dihitung dengan membagi The Net NPL/NPF ratios are computed by
antara jumlah kredit/pembiayaan/piutang dividing the total non-performing
syariah bermasalah setelah dikurangi loans/sharia financing/receivables, net of
cadangan kerugian dan jumlah kredit/ allowance for possible losses, by the total
pembiayaan/piutang syariah keseluruhan. loans and sharia financing/receivables.
Rasio NPL/NPF Gross (total konvensional The Gross NPL/NPF Ratio (total
dan syariah) adalah 2,78% dan 2,66% conventional and sharia) is 2.78% and
masing-masing pada tanggal 2.66% as of March 31, 2018, and
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017. December 31, 2017, respectively.
Rasio NPL/NPF Neto (total konvensional The Net NPL/NPF Ratio (total
dan syariah) adalah 1,78% dan 1,66% conventional and sharia) is 1.78% and
masing-masing pada tanggal 1.66% as of March 31, 2018, and
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017. December 31, 2017, respectively.
113
xiii. Kredit yang diberikan dan pembiayaan/ xiii. Non-performing loans and sharia
piutang syariah non-performing financing/receivables by economic
berdasarkan sektor ekonomi: sectors:
Perdagangan, restoran
dan hotel 248.913 356.155 Trading, restaurant and hotel
Konstruksi 275.560 267.103 Construction
Jasa Usaha 109.291 117.573 Business service
Manufaktur 52.593 52.485 Manufacturing
Jasa-jasa sosial 64.806 67.776 Social service
Pertanian 47.086 45.120 Farming
Transportasi, Pergudangan, Transportation, warehousing,
dan Komunikasi 26.953 9.622 and communication
Pertambangan 37.361 32.388 Mining
Listrik, gas dan air 825 904 Electricity, gas and water
Lain-lain*) 74.963 75.615 Other*)
5.437.406 5.116.639
Syariah Sharia
Perumahan 62.322 53.628 Property
Jasa usaha 96.791 94.861 Business service
Konstruksi 31.759 22.945 Construction
190.872 171.434
Total 5.628.278 5.288.073 Total

Neto 3.596.469 3.311.123 Net
*) Terdiri dari rumah tangga dan sektor ekonomi lainnya *) Consists of household and other economic sectors
xiv. Rasio cadangan kerugian penurunan nilai xiv. The ratio of NPL’s allowance for
kredit non-performing terhadap total kredit impairment losses to total NPL share
non-performing adalah 36,10% dan 36.10% and 37.39% as of March 31, 2018,
37,39% masing-masing pada tanggal and December 31, 2017, respectively.
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017.
xv. Rasio kredit usaha kecil (KUK) terhadap xv. The ratio of small-scale enterprise loans to
total kredit adalah sebesar 0,15% dan total loans is 0.15% and 0.11% as of March
0,11% masing-masing pada tanggal 31, 2018, and December 31, 2017,
31 Maret 2018 dan Desember 2017. respectively.
114
xvi. Kredit sindikasi merupakan kredit yang xvi. Syndicated loans represent loans
diberikan kepada nasabah di bawah provided to customers under syndication
perjanjian pembiayaan bersama dengan agreements with other banks. As of
bank-bank lain. Keikutsertaan Bank March 31, 2018, and December 31,
sebagai anggota sindikasi dengan 2017, the Bank’s share as a co-lender in
persentase penyertaan sebesar 6,00% syndicated loans is 6.00% (unaudited)
(tidak diaudit) dari jumlah kredit sindikasi for each, respectively, of the total
masing-masing pada tanggal 31 Maret syndicated loans.
2018 dan 31 Desember 2017.
xvii. Kredit dan pembiayaan/piutang syariah xvii. Restructured loans and sharia
yang direstrukturisasi berdasarkan financing/receivables by collectibility and
kolektibilitas dan sektor ekonomi (tidak economic sector (unaudited):
diaudit):
31 Maret/March 31, 2018
Dalam
perhatian
khusus/ Kurang
Lancar/ Special lancar/ Diragukan/ Macet/
Current mention Substandard Doutbful Loss Total
Perumahan 5.004.038 5.580.480 150.550 188.016 792.103 11.715.187 Property

Konstruksi 436.336 245.836 9.323 8.955 54.708 755.158 Construction
Perdagangan, restoran Trading, restaurant
dan hotel 227.683 249.546 5.404 4.118 135.937 622.688 and hotel
Jasa usaha 383.348 195.153 5.357 5.625 26.398 615.881 Business service
Listrik, gas dan air 14.550 - - - - 14.550 Electricity, gas and water
Jasa-jasa sosial 61.525 18.159 - - 35.646 115.330 Social services
Manufaktur 8.826 4.027 - 753 4.597 18.203 Manufacturing
Pertambangan 77.219 2.516 - - 30.866 110.601 Mining
Transportasi, Transportation,
pergudangan dan warehousing
komunikasi 266 25.659 15.540 - 3.019 44.484 and communication
Pertanian - 10.250 - - - 10.250 Farming
Lain-lain*) 4.508 10.966 389 2.012 3.195 21.070 Other*)
Total 6.218.299 6.342.592 186.563 209.479 1.086.469 14.043.402 Total
31 Desember/December 31, 2017
Dalam
perhatian
khusus/ Kurang
Lancar/ Special lancar/ Diragukan/ Macet/
Current mention Substandard Doutbful Loss Total
Perumahan 4.757.649 5.077.376 106.608 91.829 761.758 10.795.220 Property

Konstruksi 668.060 186.595 12.472 2.720 52.103 921.950 Construction
Perdagangan, restoran Trading, restaurant
dan hotel 321.938 102.845 970 41 252.858 678.652 and hotel
Jasa usaha 472.490 172.982 11.257 5.408 30.070 692.207 Business service
Listrik, gas dan air 13.788 - - - - 13.788 Electricity, gas and water
Jasa-jasa sosial 68.447 12.517 - 3.617 34.770 119.351 Social services
Manufaktur 4.781 4.852 - 753 4.807 15.193 Manufacturing
Pertambangan 11.378 11.544 - 10.227 15.667 48.816 Mining
Transportasi, Transportation,
pergudangan dan warehousing
komunikasi 1.531 41.934 - - 3.039 46.504 and communication
Pertanian 9.377 873 - - - 10.250 Farming
Lain-lain*) 4.214 13.014 323 30 3.524 21.105 Other*)
Total 6.333.653 5.624.532 131.630 114.625 1.158.596 13.363.036 Total
115
xviii. Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 xviii. The Bank has loans written-off as of
Desember 2017, Bank memiliki saldo March 31, 2018, and December 31, 2017
kredit yang dihapusbukukan masing- amounted to Rp2,368,602 and
masing sebesar Rp2.368.602 dan Rp2,217,692, respectively. The
Rp2.217.692. Ikhtisar mutasi kredit hapus summary of the movements of the loans
buku adalah sebagai berikut: written-off is as follows:
Saldo awal tahun 2.217.692 1.713.935 Balance at beginning of year

Penghapusbukuan selama
tahun berjalan 174.676 665.369 Write-off during the current year
yang telah dihapusbukukan (23.766) (161.612) Recovery of loans written-off
Saldo akhir tahun 2.368.602 2.217.692 Balance at the end of year
xix. Jumlah minimum cadangan kerugian xix. Minimum allowance for impairment losses
penurunan nilai kredit yang diberikan dan for loans and sharia financing receivables
pembiayaan/piutang syariah, yang wajib required by Financial Service Authority
dibentuk sesuai dengan ketentuan amounted to Rp4,009,487 and
Otoritas Jasa Keuangan adalah sebesar Rp3,809,133 as of March 31, 2018, and
Rp4.009.487 dan Rp3.809.133, masing- December 31, 2017, respectively.
masing pada tanggal 31 Maret 2018 dan
31 Desember 2017.
Manajemen berpendapat bahwa jumlah Management believes that the amount of

cadangan kerugian penurunan nilai kredit allowance for impairment losses on the
yang diberikan dan pembiayaan/piutang loans and sharia financing/receivables is
syariah yang dibentuk telah memadai. adequate.
h. Informasi mengenai klasifikasi aset keuangan h. Information with respect to classification of

yang mengalami penurunan nilai dan tidak impaired and not impaired and credit quality
mengalami penurunan nilai dan kualitas kredit financial assets are disclosed in Note 47.
diungkapkan pada Catatan 47.
11. TAGIHAN AKSEPTASI 11. ACCEPTANCES RECEIVABLE
Rincian tagihan akseptasi kepada nasabah adalah The details of acceptances receivable from
sebagai berikut: customers are as follows:
a. Berdasarkan Jenis dan Mata Uang a. By Type and Currency
Rupiah Rupiah
Pihak Berelasi Related Parties
Surat Kredit Berdokumen Domestic Document
Dalam Negeri (SKBDN) 7.432 8.081 Letter of Credit
Total 7.432 8.081 Total
116
11. TAGIHAN AKSEPTASI (lanjutan) 11. ACCEPTANCES RECEIVABLE (continued)
b. Berdasarkan Kolektibilitas b. By Collectibility
Pada tanggal-tanggal 31 Maret 2018 dan 31 All acceptances receivable were classified as
Desember 2017, semua tagihan akseptasi current as of March 31, 2018, and December 31,
diklasifikasikan sebagai Lancar. 2017.
c. Berdasarkan Jangka Waktu c. By Period
< 1 bulan - 5.277 < 1 month
> 1 bulan – 3 bulan 4.322 863 > 1 month – 3 months
> 3 bulan – 1 tahun 3.110 1.941 > 3 months – 1 year
Bank melakukan penilaian atas penurunan nilai The Bank assessed acceptance receivables
tagihan akseptasi secara individual dengan individually for impairment based on whether an
adanya bukti obyektif penurunan nilai. objective evidence of impairment exists.
Manajemen berpendapat bahwa jumlah Management believes that no allowance for

cadangan kerugian penurunan nilai tidak impairment losses is necessary as of
diperlukan pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 March 31, 2018 and December 31, 2017,
Desember 2017, karena Manajemen because Management believes that
berkeyakinan bahwa tagihan akseptasi dapat acceptances receivable are fully collectible.
ditagih.
12. TAGIHAN DERIVATIF 12. DERIVATIVE RECEIVABLE
Dalam melakukan usaha bisnis, BTN melakukan In the normal course of business, BTN enters into
transaksi spot untuk keperluan perdagangan dan transactions involving spot transactions for trading
lindung nilai. and hedging purposes.

currencies currencies
(angka penuh/ Nilai Wajar/ (angka penuh/ Nilai Wajar/
Instrumen full amount) Fair Values full amount) Fair Values Instruments
Terkait Nilai Tukar Exchange Rate Related

Spot mata uang asing - beli Foreign currency spots - buy
Dolar Amerika Serikat 1.000.000 4 - - United States Dollar
Total 4 - Total
b. Berdasarkan Hubungan b. By Relationship


Mata uang asing 4 - Foreign currencies
Total 4 - Total
Pada tanggal 31 Maret 2018 semua tagihan All derivatives receivable were classified as
derivatif diklasifikasikan sebagai Lancar. current as of March 31, 2018.
117
13. PENYERTAAN SAHAM 13. INVESTMENT IN SHARES
Rincian penyertaan saham adalah sebagai berikut The details of investment in shares are as follows:
31 Maret/March 31, 2018 dan/and

Persentase
kepemilikan/
Jenis usaha/ Percentage of Nilai tercatat/
Nama Perusahaan Type of business ownwership Carrying value Company name
Jasa pelayaran
PT Berlian Laju Tanker Tbk angkutan laut 0.01% 270 PT Berlian Laju Tanker Tbk
Cadangan kerugian penurunan nilai (270) Allowances for impairment losses
-
Pada tanggal 6 Maret 2017, Bank memperoleh On March 6, 2017, Bank acquired investment in
penyertaan saham dikarenakan debt to equity swap shares because of the debt to equity swap of the
obligasi yang dilakukan perusahaan terkait. Bank entity. Bank assessed investment in shares
melakukan penilaian atas penurunan nilai individually for impairment based on whether an
penyertaan saham secara individual dengan adanya objective evidence of impairment exists.
bukti obyektif penurunan nilai.
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 As of March 31, 2018 and December 31,2017, all
semua penyertaan diklasifikasikan macet. investment in associated entities are classified as
loss.
Perubahan cadangan kerugian penurunan nilai The movements in the allowance for impairment
saham adalah sebagai berikut: losses on investment in shares are as follows:
31 Maret 31 Maret/
March 31, 2018 March 31, 2017
Rupiah Rupiah
Saldo awal tahun 270 - Balance at beginning of year
Penyisihan
kerugian penurunan nilai Provision for
selama tahun berjalan impairment losses during
(Catatan 36) - 270 the year (Note 36)
Saldo akhir periode 270 270 Balance at end of period
Manajemen berpendapat bahwa jumlah cadangan Management believes that the allowance for
kerugian penurunan nilai atas penyertaan saham impairment losses provided on investment in shares
yang dibentuk telah memadai. is adequate.
Informasi mengenai klasifikasi aset keuangan yang Information with respect to classification of impaired
mengalami penurunan nilai dan tidak mengalami and not impaired of financial assets are disclosed in
penurunan nilai diungkapkan pada Catatan 49. Note 49.
118
14. ASET TETAP 14. PREMISES AND EQUIPMENT
Akun ini terdiri dari: This account consists of:
Penambahan/ Pengurangan/
Saldo Awal/ Reklasifikasi/ Reklasifikasi/ Saldo Akhir/
Beginning Additions/ Deductions/ Ending
Balance Reclassifications Reclassifications Balance
Biaya/nilai revaluasi Cost/revaluation value

Tanah 3.579.953 - - 3.579.953 Land
Bangunan 1.354.709 595 108.548 1.246.756 Buildings
Peralatan kantor dan Office furniture, fixtures
kendaraan bermotor 1.946.112 40.972 - 1.987.084 and motor vehicle
6.880.774 41.567 108.548 6.813.793
Aset dalam penyelesaian 60.159 133.027 - 193.186 Constructions in progress
6.940.933 174.594 108.548 7.006.979
Akumulasi Penyusutan Accumulated Depreciation

Bangunan 500.796 17.521 307 518.010 Buildings
Peralatan kantor dan Officefurniture, fixtures
kendaraan bermotor 1.602.818 39.231 1.414 1.640.635 and motor vehicles
2.103.614 56.752 1.721 2.158.645
Nilai Buku Neto 4.837.319 4.848.334 Net Book Value
Penambahan/ Pengurangan/
Saldo Awal/ Reklasifikasi/ Reklasifikasi/ Saldo Akhir/
Beginning Additions/ Deductions/ Ending
Balance Reclassifications Reclassifications Balance
Biaya/nilai revaluasi Cost/revaluation value

Tanah 3.579.861 92 - 3.579.953 Land
Bangunan 1.174.514 182.289 2.094 1.354.709 Buildings
Peralatan kantor dan Office furniture, fixtures
kendaraan bermotor 1.751.407 205.720 11.015 1.946.112 and motor vehicle
6.505.782 388.101 13.109 6.880.774
Aset dalam penyelesaian 51.550 15.464 6.855 60.159 Constructions in progress
6.557.332 403.565 19.964 6.940.933
Akumulasi Penyusutan Accumulated Depreciation

Bangunan 444.222 57.679 1.105 500.796 Buildings
Peralatan kantor dan Officefurniture, fixtures
kendaraan bermotor 1.453.731 158.109 9.022 1.602.818 and motor vehicles
1.897.953 215.788 10.127 2.103.614
Nilai Buku Neto 4.659.379 4.837.319 Net Book Value
*) Termasuk dalam penambahan aset tetap adalah surplus revaluasi hak atas *) Included in additions of premises and equipment is gain on revaluation
tanah sebesar Rp3.042.739 yang dibukukan oleh Bank pada tanggal 13 Juni 2016 of landrights amounted to Rp3,042,739, recorded by Bank on June 13,
2016
119
14. ASET TETAP (lanjutan) 14. PREMISES AND EQUIPMENT (continued)
Jumlah penyusutan aset tetap yang dibebankan pada Depreciation of premises and equipment charged to
Periode yang berakhir pada tanggal operations amounted to Rp56,752 and Rp46,117,
31 Maret 2018 dan 2017 masing-masing sebesar for the period ended March 31, 2018 and 2017,
Rp56.752 dan Rp46.117 (Catatan 37). respectively (Note 37).
Nilai tercatat bruto dari aset tetap yang telah The gross carrying amount of the Bank's fully
didepresiasi penuh oleh Bank namun masih depreciated premises and equipment that are still in
digunakan masing-masing adalah sebesar use amounted to Rp569,556 as of March 31, 2018,
Rp569.556 pada tanggal and December 31, 2017, respectively (unaudited).
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 (tidak diaudit).
Hak atas tanah terdiri dari hak milik dan hak guna Landrights consist of ownership rights and rights to
bangunan. Manajemen berpendapat bahwa jangka use. Management has the opinion that the terms of
waktu hak atas tanah dapat diperbaharui atau the landrights can be renewed or extended upon
diperpanjang kembali. their expiration.
Bank telah mengasuransikan aset tetap kecuali The Bank insured its premises and equipment from
tanah untuk menutup kemungkinan kerugian losses due to risks of fire and theft to PT Asuransi
terhadap risiko kebakaran dan pencurian kepada Bina Griya (related party) on date
PT Asuransi Bina Griya (pihak berelasi) pada March 31, 2018 and December 31, 2017 amounted
tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 to Rp2,137,434, respectively.
masing-masing sebesar Rp2.137.434.
Persentase tingkat penyelesaian aset dalam The percentage of completion of the constructions
penyelesaian pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 in progress as of March 31, 2018, and December
Desember 2017 berkisar antara 45% sampai 31, 2017, is approximately 45% and to 60%
dengan 60%.
120
Penilaian atas tanah dilakukan oleh penilai The valuations of land are performed by the
independen eksternal KJPP Immanuel, Johnny, dan external independent appraisers KJPP Immanuel,
Rekan melalui laporannya pada tanggal Johnny, dan Rekan through its report dated
19 April 2016. Penilaian dilakukan sesuai dengan April 19, 2016 . Appraisals are performed based on
dan tunduk kepada ketentuan-ketentuan dari Kode Indonesian Appraisers Ethics Code and Indonesian
Etik Penilai Indonesia (KEPI) dan Standar Penilaian Appraise Standards, and regulation No. VIII.C.4
Indonesia serta Peraturan No. VIII.C.4 tentang concerning the guidance on valuation and
Pedoman Penilaian dan Penyajian Laporan presentation for the appraisal report on the capital
Penilaian di Pasar Modal, ditentukan berdasarkan market based on references from recent market
transaksi pasar terkini dan dilakukan dengan transactions and ensue within the clause.
ketentuan-ketentuan yang lazim dan menggunakan
pendekatan penilaian.
Dalam pengukuran nilai wajar tanah, Penilai In the fair value measurement of the land, the
Independen memperhitungkan kemampuan peserta Independent Appraisers takes into account a
pasar untuk menghasilkan manfaat ekonomi dengan market participant’s ability to generate economic
penggunaan tertinggi dan terbaik atas aset atau benefits by using the assets in its highest and best
dengan menjual aset ke peserta pasar lain yang use or by selling it to another market participant that
akan menggunakan aset pada kondisi tertinggi dan would use the asset in its highest and best use. The
penggunaan terbaik. Metode penilaian yang valuation method used by the Independent
digunakan oleh Penilai Independen adalah Appraiser is market approach.
pendekatan pasar.
Informasi mengenai penilaian kembali aset tetap Information on the revaluation of land performed by
untuk kelompok aset tanah yang dilakukan Bank Bank are as follows:
adalah sebagai berikut:
Nilai Buku sebelum
Revaluasi/ Carrying Nilai Buku setelah Keuntungan/(Kerugian)
Amount Before Revaluasi/ Carrying Revaluasi/ Gain/(Loss)
Revaluation Amount after Revaluation Revaluation
Tanah 537.559 3.580.298 3.042.739 Land
Kenaikan nilai tercatat yang timbul dari revaluasi Increase in the carrying amount arising from
dicatat sebagai “Surplus Revaluasi Aset Tetap”, revaluation is recorded in “Fixed Asset Revaluation
dan disajikan dalam penghasilan komprehensif lain Surplus” and presented in other comprehensive
sebesar Rp3.042.739. income amounted to Rp3,042,739.
Penilaian kembali tanah untuk tujuan perpajakan Revaluation of land for tax purposes is performed
dilakukan setelah mendapatkan persetujuan dari after the approval from Directorate General of Tax
Direktorat Jenderal Pajak dengan Surat Keputusan through its letter No. KEP-435/WPJ.19/2016 dated
No. KEP-435/WPJ.19/2016 tanggal 8 Juni 2016. June 8, 2016.
Jika tanah dicatat sebesar harga perolehan, maka If land is recorded on historical cost basis, the
pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember amount as of March 31, 2018, and December 31,
2017 adalah masing-masing sebesar Rp537.214. 2017, would be Rp537,214.
121
Nilai wajar hak atas tanah termasuk pada hirarki The fair value of landrights included in the fair value
nilai wajar level 3. hierarchy as level 3.
Tidak ada aset tetap yang dimiliki Bank yang As of March 31, 2018, and December, 31 2017,
dijadikan jaminan pada tanggal-tanggal there are no fixed assets owned by the Bank which
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017. are pledged as collateral.
Manajemen berpendapat bahwa tidak terdapat Management believes that there is no impairment
penurunan nilai aset tetap dan jumlah nilai in value of premises and equipments and the
pertanggungan asuransi cukup untuk menutup amount of insurance coverage is adequate to cover
risiko kerugian yang mungkin timbul atas aset tetap the risk of loss that may arise on the premises and
pada tanggal-tanggal 31 Maret 2018 dan 31 equipments as of March 31, 2018, and December
Desember 2017. 31, 2017.
15. BUNGA YANG MASIH AKAN DITERIMA 15. INTERESTS RECEIVABLE

Kredit yang diberikan 2.285.686 2.189.968 Loans

Obligasi pemerintah 78.014 77.036 Government bonds
Efek-efek dan penempatan pada bank lain 18.887 29.436 Securities and placement with other Banks
Total 2.382.587 2.296.440 Total
16. ASET LAIN-LAIN 16. OTHER ASSETS

Pihak ketiga Third party

Tagihan kepada pihak ketiga 2.410.978 1.241.497 Third party receivables
Biaya dibayar di muka 798.799 660.106 Prepaid expenses
Beban yang ditangguhkan untuk Deferred expense for
pinjaman karyawan (Catatan 10g) 158.223 175.858 employee loan (Note 10g)
Agunan yang diambil alih 77.591 77.591 Foreclosed collateral
Uang muka pajak (Catatan 41) 413.079 413.079 Prepaid taxes (Note 41)
Aset Istishna dalam penyelesaian 164 273 Istishna assets in progress
Lainnya 141.596 119.927 Others
Total 4.000.430 2.688.331 Total
122
16. ASET LAIN-LAIN (lanjutan) 16. OTHER ASSETS (continued)
Tagihan kepada pihak ketiga merupakan tagihan Third party receivables represent receivables from
kepada nasabah dan pihak lainnya seperti tagihan customers and other parties such as the receivables
kepada Pemerintah Republik Indonesia from the Government of the Republic of Indonesia,
(Perumpera), tagihan kepada PT Pos Indonesia (Perumpera) receivables from PT Pos Indonesia
(Persero) sehubungan dengan kerja sama (Persero) regarding collaboration on holding
penyelenggaraan Tabungan Batara Kantor Pos, Tabungan Batara Kantor Pos, receiving KPR’s
penagihan angsuran KPR dan tagihan kepada installments and receivables from PT Artajasa
PT Artajasa terkait dengan transaksi ATM Bersama arising from transactions with ATM Bersama and
dan PT Finnet Indonesia atas transaksi ATM Link. receivables from PT Finnet Indonesia arising from
ATM Link’s transactions.
Rincian biaya dibayar dimuka terutama terdiri dari Details of prepaid expenses consist mainly of rent
biaya sewa dan biaya pemeliharaan gedung dan expenses and building and office furnitures
peralatan kantor. maintenance expenses.
Berdasarkan surat Kementerian Pekerjaan Umum Based on a letter from the Ministry of Public Works
dan Perumahan Rakyat No. UM.01.03-Dp/374 and Public Housing No. UM.01.03-Dp/374 dated
tanggal 23 Desember 2016, tagihan Fasilitas December 23, 2016, the Bank's FLPP receivable
Likuiditas Pembiayaan Perumahan (FLPP) dari from KPR Sejahtera FLPP 2015 was converted to
Bank atas KPR Sejahtera FLPP tahun 2015 interest subsidy. On March 31, 2018, and December
dikonversi menjadi subsidi bunga. Pada tanggal 31, 2017, the Bank's bills to the Government of the
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, tagihan Republic of Indonesia on such transactions
Bank kepada Pemerintah Republik Indonesia terkait amounting to Rp87,180 and Rp80,419,
transaksi tersebut masing-masing sebesar respectively, are included in Third Party
Rp87.180 dan Rp80.419 yang termasuk dalam Receivables.
tagihan kepada pihak ketiga.
17. LIABILITAS SEGERA 17. LIABILITIES DUE IMMEDIATELY
Kewajiban kepada pihak ketiga 3.278.726 2.037.322 Third party payables

Hutang pajak Taxes payable
Pajak penghasilan Income tax
Pasal 29 (Catatan 41) 182.709 100.801 Article 29 (Note 41)
Pasal 4 (2) 100.789 97.729 Article (4) 2
Pasal 25 - - Article 25
Pajak pertambahan nilai 5.921 8.200 Value added tax
Pasal 21 72.316 27.151 Article 21
Bagi hasil yang belum dibagikan 30.224 28.037 Undistributed profit sharing
Deposito berjangka jatuh tempo 433.422 501.036 Matured time deposits
Bunga atas deposito berjangka Interest on time deposits not
namun belum diambil nasabah 5.594 8.503 collected by customers
Total 4.117.502 2.813.874 Total
Kewajiban kepada pihak ketiga termasuk dana Third party payables include notarial fund for
titipan notaris untuk penyelesaian dokumen kredit settlement of low document and liability for payment
dan kewajiban pembayaran transaksi ATM. of ATM transaction.
Pada tanggal 31 Maret 2018, terdapat liabilitas As of March 31, 2018 there is dividend liability
dividen sebesar Rp605.493. amounted to Rp605,493, respectively..
123
18. GIRO 18. DEMAND DEPOSITS


Pihak ketiga Third parties

Rupiah 10.360.469 10.819.476 Rupiah
Dolar Amerika Serikat 7.534.483 103.731 576.764 7.825 United States Dollar
10.464.200 10.827.301
Pihak berelasi (Catatan 46) Related parties (Note 46)

Rupiah 39.331.015 41.926.286 Rupiah
39.346.601 41.941.851
Total 49.810.801 52.769.152 Total
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember As of March 31, 2018, and December 31, 2017,
2017, saldo giro termasuk giro yang didasarkan demand deposits balance include deposits based
pada prinsip perbankan syariah adalah masing- on sharia banking principles amounted to
masing sebesar Rp2.739.490 dan Rp2.749.326. Rp2,739,490 and Rp2,749,326, respectively.
Tingkat suku bunga rata-rata untuk giro Rupiah The average annual interest rates for Rupiah
adalah sebesar 2,35% dan 1,74% masing-masing demand deposits are 2.35% and 1.74% for the year
periode yang berakhir pada tanggal 31 Maret 2018 ended March 31, 2018, and December 31, 2017,
dan 31 Desember 2017, dan tingkat suku bunga respectively, and for United States Dollar
rata-rata untuk giro Dolar Amerika Serikat adalah denominated demand deposits are 0.01% for the
sebesar 0,01% untuk periode yang berakhir pada period ended March 31, 2018, and December 31,
tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017. 2017, respectively.
Giro yang digunakan sebagai jaminan atas fasilitas Demand deposits amounted to Rp4,583 and
kredit yang diberikan oleh Bank pada tanggal Rp10.850 as of March 31, 2018, and December 31,
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 masing- 2017, respectively, are pledged as collateral for
masing sebesar Rp4.583 dan Rp10.850 (Catatan loans provided by the Bank (Note 10).
10).
Dana Syirkah Temporer - Giro Mudharabah Temporary Syirkah Funds - Current Accounts
a. Berdasarkan jenis produk a. By product
Giro BTN Prima iB 1.331.516 1.885.978 Giro BTN Prima iB
Total 1.331.516 1.885.978 Total
124
18. GIRO (lanjutan) 18. DEMAND DEPOSITS (continued)
Dana Syirkah Temporer - Giro Mudharabah Temporary Syirkah Funds - Current Accounts
b. Berdasarkan hubungan b. By relationship
Pihak Ketiga 948.912 1.731.342 Third Parties

Pihak Berelasi (Catatan 46) 382.604 154.636 Related Party (Note 46)
Total 1.331.516 1.885.978 Total
Nisbah dan tingkat bagi hasil rata-rata untuk The average rate of ratio and profit sharing for
giro Mudharabah untuk periode yang berakhir Mudharabah current accounts for the period
pada 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 ended March 31, 2018, and December 31,
adalah sebagai berikut: 2017 are as follows:
31 Maret/
March 31, 2018
Tingkat
bagi hasil (%)/
Nisbah (%)/ Profit sharing
Ratio (%) rate (%)
Giro Mudharabah 14 : 86 1.46% Mudharabah current accounts
31 Desember/
December 31, 2017
Tingkat
bagi hasil (%)/
Ratio (%) rate (%)
Giro Mudharabah 14 : 86 1.83% Mudharabah current accounts
19. TABUNGAN 19. SAVINGS DEPOSITS

Rupiah Rupiah
Tabungan Batara 41.101.333 38.217.936 Batara savings deposits
Tabungan Batara Wadiah 669.605 622.401 Batara Wadiah savings deposits
Total 41.770.938 38.840.337 Total
2017, saldo tabungan termasuk tabungan yang savings deposits balance include savings deposits
didasarkan pada prinsip perbankan syariah masing- based on sharia banking principles amounted to
masing sebesar Rp669.605 dan Rp622.401. Rp669,605 and Rp622,401.
125
19. TABUNGAN (lanjutan) 19. SAVINGS DEPOSITS (continued)
Tingkat suku bunga rata-rata untuk tabungan The average annual interest rates for savings
sebesar 3,97% dan 3,75% masing-masing untuk deposits are 3.97% and 3.75%, for the period ended
periode yang berakhir pada tanggal 31 Maret 2018 March 31, 2018, and December 31, 2017,
dan 31 Desember 2017. respectively.
Tabungan yang digunakan sebagai jaminan atas Savings deposits amounted to Rp420,529 and
fasilitas kredit yang diberikan oleh Bank pada Rp1,193,113 as of March 31, 2018, and December
tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 31, 2017, respectively, are pledged as collateral for
masing-masing sebesar Rp420.529 dan loans provided by the Bank to its customers (Note
Rp1.193.113 (Catatan 10). 10).
Tabungan Batara dan wadiah dari pihak-pihak As of March 31, 2018 and December 31, 2017,
berelasi pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Batara and wadiah savings deposits from depositors
Desember 2017 masing-masing sebesar who are related parties of the Bank amounted to
Rp473.418 dan Rp546.944 (Catatan 46). Rp473,418 and Rp546,944, respectively (Note 46).
Dana Syirkah Temporer - Tabungan Mudharabah Temporary Syirkah Funds – Mudharabah Savings
Deposits
a. Berdasarkan jenis produk a. By product
Tabungan BTN Prima iB 2.202.779 2.017.946 Tabungan BTN Prima iB

Tabungan BTN Haji & Umroh iB 83.387 86.040 Tabungan BTN Haji & Umroh iB
Tabungan Qurban BTN iB 2.257 1.754 Tabungan Qurban BTN iB
Tabungan BTN Emas iB 639 502 Tabungan BTN Emas iB
Total 2.289.062 2.106.242 Total
b. Berdasarkan hubungan b. By relationship
Pihak Ketiga 1.901.221 1.905.085 Third Parties

Pihak Berelasi (Catatan 46) 387.841 201.157 Related Party (Note 46)
Total 2.289.062 2.106.242 Total
Tabungan Mudharabah merupakan simpanan dana Mudharabah savings deposits represent deposits
pihak lain yang mendapatkan imbalan bagi hasil dari from third parties who receive a share in the revenue
pendapatan Bank atas penggunaan dana tersebut derived by the Bank from the use of such funds based
dengan nisbah yang ditetapkan dan disetujui on a pre-determined and pre-agreed ratio.
sebelumnya.
126
19. TABUNGAN (lanjutan) 19. SAVINGS DEPOSITS (continued)
Dana Syirkah Temporer - Tabungan Mudharabah Temporary Syirkah Funds – Mudharabah Savings
(lanjutan) Deposits (continued)
tabungan Mudharabah untuk periode yang berakhir Mudharabah savings deposits for the period ended
pada 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 adalah March 31, 2018, and December 31, 2017, are as
sebagai berikut: follows:
31 Maret/
March 31, 2018
Tingkat
bagi hasil (%)/
Ratio (%) rate (%)
Tabungan BTN Prima iB 25 : 75 2,60% Tabungan BTN Prima iB

Tabungan BTN Haji & Umroh Ib 15,5 : 84,5 1,61% Tabungan BTN Haji & Umroh iB
Tabungan Qurban BTN iB 15,5 : 84,5 1,61% Tabungan Qurban BTN iB
Tabungan BTN Emas iB 25 : 75 2,60% Tabungan BTN Emas iB
31 Desember/
December 31, 2017
Tingkat
bagi hasil (%)/
Ratio (%) rate (%)
Tabungan BTN Prima iB 25 : 75 3,26% Tabungan BTN Prima iB

Tabungan BTN Haji & Umroh Ib 15,5 : 84,5 2,02% Tabungan BTN Haji & Umroh iB
Tabungan Qurban BTN iB 15,5 : 84,5 2,02% Tabungan Qurban BTN iB
Tabungan BTN Emas iB 25 : 75 3,26% Tabungan BTN Emas iB
20. DEPOSITO BERJANGKA 20. TIME DEPOSITS
a. Tingkat suku bunga rata-rata per tahun untuk a. Average annual interest rates for time deposits
deposito berjangka adalah sebagai berikut: are as follows:
Rupiah Rupiah
1 bulan 5,63% 5,80% 1 month
3 bulan 5,66% 5,93% 3 months
6 bulan 5,65% 5,69% 6 months
12 bulan 5,40% 5,42% 12 months
24 bulan 5,86% 6,28% 24 months
Dolar Amerika Serikat 0,59% 0,32% United States Dollar
127
20. DEPOSITO BERJANGKA (lanjutan) 20. TIME DEPOSITS (continued)
b. Rincian deposito berjangka berdasarkan mata b. The details of time deposits by currency and
uang dan jangka waktu kontrak: contract period are as follows:
Rupiah Rupiah
1 bulan 41.102.916 40.561.063 1 month
3 bulan 24.331.276 20.444.161 3 months
6 bulan 6.132.405 7.736.325 6 months
12 bulan 3.122.505 3.035.715 12 months
24 bulan 11.817.483 13.336.814 24 months
86.506.585 85.114.078
1 bulan 7.735.100 106.493 26.183.252 355.241 1 month
3 bulan 922.885 12.706 921.079 12.497 3 months
12 bulan 8.538 118 8.538 116 12 months
119.317 367.854
Total 86.625.902 85.481.932 Total
c. Rincian deposito berjangka berdasarkan mata c. Details of time deposits by currency and
uang dan sisa umur hingga jatuh tempo: remaining period to maturity are as follows:
Rupiah Rupiah
≤ 1 bulan 51.457.590 50.298.156 ≤ 1 month
> 1 bulan ≤ 3 bulan 15.162.126 16.559.741 > 1 month ≤ 3 months
> 3 bulan ≤ 6 bulan 15.798.305 2.975.964 > 3 months ≤ 6 months
> 6 bulan ≤ 12 bulan 3.808.200 14.299.278 > 6 months ≤ 12 months
> 12 bulan ≤ 24 bulan 280.364 980.939 > 12 months ≤ 24 months
86.506.585 85.114.078

≤ 1 bulan 106.494 355.241 ≤ 1 month
> 1 bulan ≤ 3 bulan 12.706 12.497 > 1 month ≤ 3 months
> 6 bulan ≤ 12 bulan 117 116 > 6 months ≤ 12 months
119.317 367.854
Total 86.625.902 85.481.932 Total
128
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember As of March 31, 2018, and December 31, 2017, time
2017, deposito berjangka yang didasarkan pada deposits based on sharia banking principles
prinsip perbankan syariah masing-masing sebesar amounted to RpNil, for each, respectively.
RpNihil.
Deposito berjangka yang dijadikan jaminan atas As of March 31, 2018, and December 31, 2017, time
fasilitas kredit yang diberikan oleh Bank kepada deposits amounted to Rp1,193,082 and
konsumennya pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Rp1,397,870, respectively, are pledged as collateral
Desember 2017 masing-masing sebesar for loans provided by the Bank to its customers
Rp1.193.082 dan Rp1.397.870 (Catatan 10). (Note 10).
Deposito berjangka dari pihak-pihak berelasi pada As of March 31, 2018, and December 31, 2017,
tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 time deposits from depositors who are related
masing-masing sebesar Rp54.931.459 dan parties of the Bank amounted to Rp54,931,459 and
Rp52.326.084 (Catatan 46). Rp52,326,084, respectively (Note 46).
Dana Syirkah Temporer - Deposito Mudharabah Temporary Syirkah Funds – Mudharabah Time
Deposits
a. Berdasarkan jangka waktu kontrak a. By contractual period
1 bulan 5.944.131 5.903.565 1 month

3 bulan 5.564.790 4.492.474 3 months
6 bulan 157.131 961.585 6 months
12 bulan 22.792 32.454 12 months
24 bulan 74 74 24 months
Total 11.688.918 11.390.152 Total
b. Berdasarkan sisa umur jatuh tempo b. By remaining period to maturity
< 1 bulan 7.576.627 7.680.706 < 1 month

> 1 bulan ≤ 3 bulan 4.057.385 3.550.531 > 1 month ≤ 3 months
> 12 bulan ≤ 24 bulan 1 3 > 12 months ≤ 24 months
Total 11.688.918 11.390.152 Total
129
Dana Syirkah Temporer - Deposito Mudharabah Temporary Syirkah Funds – Mudharabah Time
(lanjutan) Deposits (continued)
c. Berdasarkan hubungan c. By relationship
Pihak Ketiga 7.581.097 6.431.893 Third Parties

Pihak Berelasi (Catatan 46) 4.107.821 4.958.259 Related Party (Note 46)
Total 11.688.918 11.390.152 Total
Deposito mudharabah merupakan investasi Mudharabah time deposits represent

pihak lain yang mendapatkan imbalan bagi investment from other parties who receive
hasil dari pendapatan atas penggunaan dana share in the income derived from the use of
tersebut dengan nisbah yang ditetapkan dan such funds based on a predetermined and
disetujui sebelumnya. pre-agreed ratio.
deposito mudharabah untuk periode yang Mudharabah time deposits for the period
berakhir pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 ended March 31, 2018, and December 31,
Desember 2017 adalah sebagai berikut: 2017, are as follows:
Tingkat Tingkat
bagi hasil (%)/ bagi hasil (%)/
Nisbah (%)/ Profit sharing Nisbah (%)/ Profit sharing
Ratio (%) rate (%) Ratio (%) rate (%)
1 bulan 40 : 60 4,16 40 : 60 4,24 1 month
3 bulan 43 : 57 4,47 43 : 57 5,61 3 months
6 bulan 44 : 56 4,57 44 : 56 5,74 6 months
12 bulan 44 : 56 4,57 44 : 56 5,74 12 months
24 bulan 39 : 61 4,05 39 : 61 5,09 24 months
Deposito mudharabah yang dijadikan jaminan Mudharabah deposits that were used as
atas piutang dan pembiayaan yang diberikan collateral for the Bank’s receivables and
oleh Bank masing-masing berjumlah RpNihil financing respectively amounted to RpNil of
pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember March 31, 2018, and December, 31, 2017.
2017.
130
21. SIMPANAN DARI BANK LAIN 21. DEPOSITS FROM OTHER BANKS
Tingkat suku bunga rata-rata per tahun untuk Average annual interest rates for deposits from
simpanan dari bank lain adalah sebagai berikut: other banks are as follows:
Giro 1,95% 1,30% Demand Deposit

Deposito 6,19% 4,11% Time Deposits
Inter-bank call money 4,52% 4,31% Inter-bank call money
Rincian simpanan dari bank lain berdasarkan sisa Details of deposits from other banks by remaining
umur sampai dengan saat jatuh tempo adalah period to maturity are as follows:
sebagai berikut:
≤ 1 bulan/ > 1 - 3 bulan/ > 3 - 6 bulan/ > 6 - 12 bulan/

month months months months Total
Rupiah Rupiah
Deposito 400.230 - - - 400.230 Time deposits
Giro 22.482 - - - 22.482 Demand deposits
Interbank Call Money 20.000 - - - 20.000 Interbank Call Money
Total 442.712 - - - 442.712 Total
≤ 1 bulan/ > 1 - 3 bulan/ > 3 - 6 bulan/ > 6 - 12 bulan/

month months months months Total
Rupiah Rupiah
Deposito 5.040.230 - - - 5.040.230 Time deposits
Giro 23.203 - - - 23.203 Demand deposits
Total 5.063.433 - - - 5.063.433 Total
Simpanan dari bank lain yang termasuk pihak-pihak As of March 31, 2018, and December 31, 2017,
berelasi pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 deposits from other banks which are related parties
Desember 2017 masing-masing sebesar Rp286 dan of the Bank amounted to Rp286 and RpNil,
RpNihil (Catatan 46). respectively (Note 46).
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 As of March 31, 2018, and December 31, 2017,
tidak terdapat simpanan dari bank lain yang there are no deposits from other banks which are
dijadikan jaminan. pledged as collateral.
131
21. SIMPANAN DARI BANK LAIN (lanjutan) 21. DEPOSITS FROM OTHER BANKS (continued)
Dana Syirkah Temporer - Simpanan Dari Bank Lain Temporary Syirkah Funds – Deposits From Other
Banks

Rupiah Rupiah
Deposito berjangka Mudharabah 27.690 378.032 Time deposits Mudharabah
Giro Mudharabah 919 2.334 Current accounts Mudharabah
Tabungan Mudharabah 1.102 1.632 Saving deposits Mudharabah
Total 29.711 381.998 Total
Simpanan bank lain berdasarkan dana syirkah Deposits from other banks based on
temporer yang termasuk pihak-pihak berelasi temporary syirkah funds which are related
pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember parties on the bank as of March 31, 2018, and
2017 sebesar RpNihil dan RpNihil. December 31, 2017, amounted to RpNil and
RpNil, respectively.
Tabungan dan giro Mudharabah merupakan Mudharabah savings deposits and current
simpanan dana pihak lain yang mendapatkan account represent deposits from third parties
imbalan bagi hasil dari pendapatan Bank atas who receive a share in the revenue derived by
penggunaan dana tersebut dengan nisbah the Bank from the use of such funds based on
yang ditetapkan dan disetujui sebelumnya. a pre-determined and pre-agreed ratio.
Deposito Mudharabah merupakan investasi Mudharabah time deposits represent

pihak lain yang mendapatkan imbalan bagi investment from other parties who receive
hasil dari pendapatan atas penggunaan dana share in the income derived from the use of
tersebut dengan nisbah yang ditetapkan dan such funds based on a predetermined and
disetujui sebelumnya. pre-agreed ratio.
Berdasarkan tingkat suku bunga dan bagi By annual interest rates and profit sharing
hasil per tahun
Giro 1,46% 1,83% Current accounts

Tabungan 2,60% 3,26% Saving
Deposito berjangka 4,57% 5,53% Time deposits
132
22. EFEK-EFEK YANG DIJUAL DENGAN JANJI 22. SECURITIES SOLD UNDER REPURCHASE
DIBELI KEMBALI AGREEMENTS
Rincian efek-efek yang dijual dengan janji dibeli The details of securities sold under repurchase
kembali dengan pihak ketiga adalah sebagai berikut: agreements with third parties are as follows:
31 Maret/March 31, 2018 dan/and

Beban Bunga
Jenis Tanggal yang Belum
Surat Suku Nilai Pembelian Harga Pembelian Diamortisasi/ Nilai
Berharga/ Bunga/ Nominal/ Tanggal Dimulai/ Kembali/ Kembali/ Unamortized Tercatat/
Nasabah/ Type of Interest Nominal Commencement Repurchase Repurchase Interest Carrying
Customer Securities rate Amount Date Date Price Expense Value
Pihak ketiga/Third parties
Deutsche Bank VR0031 SPN+1,25% 575.000 14 Januari/ 23 Juli/ 500.000 - 500.000

January 14, 2011 July 23, 2020
Standard Chartered Bank VR0031 SPN+1,40% 500.000 18 Januari/ 22 Juli/ 435.000 - 435.000
January 18, 2011 July 22, 2020
Standard Chartered Bank VR0027 SPN+0,95% 495.000 2 Maret/ 23 Juli/ 450.000 - 450.000
March 2, 2011 July 23, 2018
Total 1.570.000 1.385.000 - 1.385.000
Efek-efek yang dijual dengan janji dibeli kembali As of March 31, 2018 and December 31, 2017,
yang termasuk pihak-pihak berelasi pada tanggal securities sold under repurchase agreement with
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 sebesar related parties amounted to RpNil (Note 46).
RpNihil (Catatan 46).
23. LIABILITAS AKSEPTASI 23. ACCEPTANCES PAYABLE
Rincian liabilitas akseptasi kepada nasabah adalah The details of acceptances payable from customers
Rupiah Rupiah
Pihak Berelasi Related Parties
Dalam Negeri (SKBDN) 6.708 8.081 Letter of Credit
6.708 8.081

Dalam Negeri (SKBDN) 724 - Letter of Credit
724 -
133
23. LIABILITAS AKSEPTASI (lanjutan) 23. ACCEPTANCES PAYABLE (continued)
b. Berdasarkan Jangka Waktu: b. By Period

< 1 bulan - 5.277 < 1 month
> 1 bulan – 3 bulan 4.322 863 > 1 month – 3 months
> 3 bulan – 1 tahun 3.110 1.941 > 3 months – 1 year
24. LIABILITAS DERIVATIF 24. DERIVATIVE LIABILITIES
Dalam melakukan usaha bisnis, BTN melakukan In the normal course of business, BTN enters into
transaksi spot untuk keperluan perdagangan dan transactions involving spot transactions for trading
lindung nilai. and hedging purposes.

currencies currencies
(angka penuh/ Nilai Wajar/ (angka penuh/ Nilai Wajar/
Instrumen full amount) Fair Values full amount) Fair Values Instruments
Terkait Nilai Tukar Exchange Rate Related

Spot mata uang asing - jual Foreign currency spots - sell
Dolar Singapura 1.312.000 3 - - Singapore Dollar
Total 3 - Total
b. Berdasarkan Hubungan b. By Relationship


Mata uang asing 3 - Foreign currencies
Total 3 - Total
Pada tanggal 31 Maret 2018 semua liabilitas All derivative liabilities were classified as current
derivatif diklasifikasikan sebagai Lancar. as of March 31, 2018.
134
25. SURAT-SURAT BERHARGA YANG 25. SECURITIES ISSUED

DITERBITKAN
Rupiah Rupiah
Obligasi Berkelanjutan III Tahap I

setelah dikurangi biaya emisi yang Shelf Registration Bonds III Phase I
belum diamortisasi masing-masing net of unamortized issuance cost
sebesar Rp6.248 dan Rp6.552 amounted to Rp6,248 and Rp6,552
Pihak berelasi (Catatan 46) 1.705.367 1.685.288 Related parties (Note 46)
Obligasi Berkelanjutan II Tahap II
setelah dikurangi biaya emisi yang Shelf Registration Bonds II Phase II
Pihak berelasi (Catatan 46) 1.655.975 1.428.030 Related parties (Note 46)
Obligasi Berkelanjutan II Tahap I
setelah dikurangi biaya emisi yang Shelf Registration Bonds II Phase I
Pihak berelasi (Catatan 46) 920.221 940.119 Related parties (Note 46)
Obligasi Berkelanjutan I Tahap II
setelah dikurangi biaya emisi yang Shelf Registration Bonds I Phase II
Obligasi Berkelanjutan I Tahap I

setelah dikurangi biaya emisi yang Shelf Registration Bonds I Phase I
Obligasi BTN XV
setelah dikurangi biaya emisi yang BTN Bonds XV
Obligasi BTN XIV

setelah dikurangi biaya emisi yang BTN Bonds XIV
Pihak ketiga 981.287 1.036.672 Third parties
135
25. SURAT-SURAT BERHARGA YANG 25. SECURITIES ISSUED (continued)

DITERBITKAN (lanjutan)

Negotiable Certificate
of Deposits (NCD) Negotiable Certificate
setelah dikurangi diskonto of Deposits (NCD)
masing-masing sebesar Rp64.293 net of discounts amounted to
dan Rp131.559 Rp64,293 and Rp131,559
Total 20.008.859 20.480.459 Total
a. Obligasi a. Bonds
i. Obligasi Berkelanjutan III Tahap I i. Shelf Registration Bonds III Phase I
Bank menerbitkan Obligasi Berkelanjutan III The Bank issued Shelf Registration Bonds III
BTN Tahap I Tahun 2017 dengan jumlah Phase I of 2017 with a total nominal value of
nilai nominal sebesar Rp5.000.000 yang Rp5,000,000, which are registered in the
terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI). Indonesia Stock Exchange (IDX). Such
Obligasi tersebut diterbitkan senilai 100% bonds were issued at 100% of their nominal
dari nilai nominalnya dengan tingkat bunga value with an annual fixed interest rates of
tetap tahunan sebesar 8,30%, 8,50%, 8.30%, 8.50%, 8.70% and 8.90%, payable
8,70% dan 8,90% yang dibayarkan tiap tiga every three months for Shelf Registration
bulanan masing-masing untuk Obligasi Bonds III Phase I Series A, B, C and D,
Berkelanjutan III Tahap I Seri A, B, C dan respectively, and will mature on July 13,
Seri D dan akan jatuh tempo masing-masing 2020, July 13, 2022, July 13, 2024 and July
pada tanggal 13 Juli 2020, 13 Juli 2022, 13, 2027, respectively. The issuance of Shelf
13 Juli 2024 dan 13 Juli 2027. Penerbitan Registration Bonds III Phase I of 2017
Obligasi Berkelanjutan III Tahap I tahun became effective based on Letter
2017 tersebut telah dinyatakan efektif No. S-352/D.04/2017 dated June 22, 2017 of
berdasarkan surat Dewan Komisioner the Commisioner Board of the Financial
Otoritas Jasa Keuangan Services Authority.
No. S-352/D.04/2017 tanggal 22 Juni 2017.
Penerimaan bersih dari penerbitan obligasi The net proceeds from the issuance of the
tersebut digunakan sebagai sumber bonds were used to finance loans. The rights
pembiayaan kredit. Hak pemegang obligasi of the bondholders rank paripassu, without
adalah paripassu tanpa hak preferen preferential rights, with those of the Bank’s
dengan hak-hak kreditur Bank lainnya baik other creditors for existing or future creditor
yang ada sekarang maupun dikemudian rights, except for the Bank’s creditors’ rights
hari, kecuali hak-hak kreditur Bank yang which are guaranteed specifically by the
dijamin secara khusus dengan kekayaan Bank’s existing or future assets. The bonds
Bank baik yang telah ada maupun yang are not included in the Government’s
akan ada dikemudian hari. Obligasi ini tidak guarantee program on the obligations of
termasuk dalam program jaminan commercial banks.
Pemerintah terhadap kewajiban
pembayaran bank umum.
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 As of March 31, 2018, and December 31,
Desember 2017, Obligasi Berkelanjutan III 2017, Shelf Registration Bonds III Phase I
BTN Tahap I mendapat penilaian peringkat are rated idAA+ by PT Pemeringkat Efek
idAA+ dari PT Pemeringkat Efek Indonesia Indonesia (PT Pefindo).
(PT Pefindo).
136

a. Obligasi (lanjutan) a. Bonds (continued
i. Obligasi Berkelanjutan III Tahap I (lanjutan) i. Shelf Registration Bonds III Phase I
(continued)
Bertindak sebagai wali amanat Obligasi The trustee for Shelf Registration Bonds III
Berkelanjutan III Tahap I adalah PT Bank Phase I is PT Bank Mandiri (Persero) Tbk.
Mandiri (Persero) Tbk.
ii. Obligasi Berkelanjutan II Tahap II ii. Shelf Registration Bonds II Phase II
Bank menerbitkan Obligasi Berkelanjutan II The Bank issued Shelf Registration Bonds II
Tahap II Tahun 2016 dengan jumlah nilai Phase II of 2016 with a total nominal value
nominal sebesar Rp3.000.000 yang of Rp3,000,000, which are registered in the
tetap tahunan sebesar 8,20% dan 8,75% 8.20% and 8.75%, payable every
yang dibayarkan tiap tiga bulanan masing- three months for Shelf Registration Bonds II
masing untuk Obligasi Berkelanjutan II Phase II Series A and Series B, respectively,
Tahap II Seri A dan Seri B dan akan jatuh and will mature on August 30, 2019 and
tempo masing-masing pada tanggal August 30, 2021, respectively. The issuance
30 Agustus 2019 dan 30 Agustus 2021. of Shelf Registration Bonds II Phase II of
Penerbitan Obligasi Berkelanjutan II Tahap 2016 became effective based on Letter
II tahun 2016 tersebut telah dinyatakan No. S-297/D.04/2015 dated June 30, 2015 of
efektif berdasarkan surat Dewan Komisioner the Commisioner Board of the Financial
Otoritas Jasa Keuangan Services Authority.
No. S-297/D.04/2015 tanggal 30 Juni 2015.
tersebut digunakan sebagai sumber bonds were used to finance loans. The rights
pembiayaan kredit. Hak pemegang obligasi of the bondholders rank paripassu, without
adalah paripassu tanpa hak preferen preferential rights, with those of the Bank’s
dengan hak-hak kreditur Bank lainnya baik other creditors for existing or future creditor
yang ada sekarang maupun dikemudian rights, except for the Bank’s creditors’ rights
hari, kecuali hak-hak kreditur Bank yang which are guaranteed specifically by the
dijamin secara khusus dengan kekayaan Bank’s existing or future assets. The bonds
Bank baik yang telah ada maupun yang are not included in the Government’s
akan ada dikemudian hari. Obligasi ini tidak guarantee program on the obligations of
termasuk dalam program jaminan commercial banks.
Desember 2017, Obligasi Berkelanjutan II 2017, Shelf Registration Bonds II Phase II
Tahap II mendapat penilaian peringkat are rated idAA+ by PT Pemeringkat Efek
idAA+ dari PT Pemeringkat Efek Indonesia Indonesia (PT Pefindo).
(PT Pefindo).
Bertindak sebagai wali amanat Obligasi The trustee for Shelf Registration Bonds II
Berkelanjutan II Tahap II adalah PT Bank Phase II is PT Bank Mega Tbk.
Mega Tbk.
137

a. Obligasi (lanjutan) a. Bonds (continued)
iii. Obligasi Berkelanjutan II Tahap I iii. Shelf Registration Bonds II Phase I
Bank menerbitkan Obligasi Berkelanjutan II The Bank issued Shelf Registration Bonds II
Tahap I Tahun 2015 dengan jumlah nilai Phase I of 2015 with a total nominal value of
nominal sebesar Rp3.000.000 yang Rp3,000,000, which are registered in the
tetap tahunan sebesar 9,63%, 9,88%, 9.63%, 9.88%, 10.00% and 10.50%,
10,00% dan 10,50% yang dibayarkan tiap payable every three months for Shelf
tiga bulanan masing-masing untuk Obligasi Registration Bonds II Phase I Series A,
Berkelanjutan II Tahap I Seri A, Seri B, Seri Series B, Series C and Series D,
C dan Seri D dan akan jatuh tempo masing- respectively, and will mature on
masing pada tanggal 8 Juli 2018, July 8, 2018, July 8, 2020, July 8, 2022 and
8 Juli 2020, 8 Juli 2022 dan 8 Juli 2025. July 8, 2025, respectively. The issuance of
Penerbitan Obligasi Berkelanjutan II Tahap I Shelf Registration Bonds II Phase I of 2015
tahun 2015 tersebut telah dinyatakan efektif became effective based on Letter
berdasarkan surat Dewan Komisioner No. S-207/D.04/2015 dated June 30, 2015
Otoritas Jasa Keuangan of the Commisioner Board of the Financial
No. S-207/D.04/2015 tanggal 30 Juni 2015. Services Authority.
tersebut digunakan sebagai sumber bonds were used to finance loans. The
pembiayaan kredit. Hak pemegang obligasi rights of the bondholders rank paripassu,
adalah paripassu tanpa hak preferen without preferential rights, with those of the
dengan hak-hak kreditur Bank lainnya baik Bank’s other creditors for existing or future
yang ada sekarang maupun dikemudian creditor rights, except for the Bank’s
hari, kecuali hak-hak kreditur Bank yang creditors’ rights which are guaranteed
dijamin secara khusus dengan kekayaan specifically by the Bank’s existing or future
Bank baik yang telah ada maupun yang assets. The bonds are not included in the
akan ada dikemudian hari. Obligasi ini tidak Government’s guarantee program on the
termasuk dalam program jaminan obligations of commercial banks.
Desember 2017, Obligasi Berkelanjutan II 2017, Shelf Registration Bonds II Phase I
Tahap I mendapat penilaian peringkat idAA+ are rated idAA+ by PT Pemeringkat Efek
dari PT Pemeringkat Efek Indonesia Indonesia (PT Pefindo).
(PT Pefindo).
Bertindak sebagai wali amanat Obligasi The trustee for Shelf Registration Bonds II
Berkelanjutan II Tahap I adalah Phase I is PT Bank Mega Tbk.
PT Bank Mega Tbk.
138

iv Obligasi Berkelanjutan I Tahap II iv. Shelf Registration Bonds I Phase II
Bank menerbitkan Obligasi Berkelanjutan I The Bank issued Shelf Registration Bonds
Tahap II Tahun 2013 dengan jumlah nilai I Phase II 2013 with a total nominal value of
nominal sebesar Rp2.000.000 yang Rp2,000,000, which are registered in the
dari nilai nominalnya dengan tingkat bunga value with an annual fixed interest rate of
tetap tahunan sebesar 7,90% yang 7.90%, payable every three months and are
dibayarkan tiap tiga bulanan dan akan jatuh due on March 27, 2023. The issuance of
tempo pada tanggal 27 Maret 2023. Shelf Registration Bonds I Phase II of 2013
Penerbitan Obligasi Berkelanjutan I Tahap became effective based on Letter
II tahun 2013 tersebut telah dinyatakan No. S-6349/BL/2012 dated May 28, 2012 of
efektif berdasarkan surat Ketua the Chairman of BAPEPAM-LK.
BAPEPAM-LK No. S-6349/BL/2012
tanggal 28 Mei 2012.
pembiayaan kredit. Hak pemegang obligasi rights of the bondholders rank paripassu,
adalah paripassu tanpa hak preferen without preferential rights, with those of the
dengan hak-hak kreditur Bank lainnya baik Bank’s other creditors for existing or future
yang ada sekarang maupun di kemudian creditor rights, except for the Bank’s
hari, kecuali hak-hak kreditur Bank yang creditors’ rights which are guaranteed
dijamin secara khusus dengan kekayaan specifically by the Bank’s existing or future
Bank baik yang telah ada maupun yang assets. The bonds are not secured by
akan ada di kemudian hari. Obligasi ini specific collateral, but are secured by all
tidak dijamin dengan jaminan khusus, assets of the Bank, both movable and
tetapi dijamin dengan seluruh harta immovable, and those that are existing and
kekayaan Bank, baik barang bergerak will exist in the future, which are attributable
maupun barang tidak bergerak, baik yang to the Bank’s bondholders.
telah ada maupun yang akan ada di
kemudian hari menjadi jaminan bagi
pemegang obligasi.
Desember 2017, Obligasi Berkelanjutan I 2017, Shelf Registration Bonds I Phase II
BTN Tahap II mendapat penilaian peringkat were rated idAA+, respectively, by
idAA+, dari PT Pemeringkat Efek Indonesia PT Pemeringkat Efek Indonesia (PT
(PT Pefindo). Pefindo).
Bertindak sebagai wali amanat Obligasi The trustee for Shelf Registration Bonds I
Berkelanjutan I BTN Tahap II adalah Phase II is PT Bank Mega Tbk.
PT Bank Mega Tbk.
139

v. Obligasi Berkelanjutan I BTN Tahap I v. Shelf Registration Bonds I Phase I
Bank menerbitkan Obligasi Berkelanjutan I The Bank issued Shelf Registration Bonds I
BTN Tahap I Tahun 2012 dengan jumlah Phase I 2012 with a total nominal value of
nilai nominal sebesar Rp2.000.000 yang Rp2,000,000, which are registered in the
terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI). Indonesia Stock Exchange (IDX). Such bonds
Obligasi tersebut diterbitkan senilai 100% were issued at 100% of their nominal value with
dari nilai nominalnya dengan tingkat bunga an annual fixed interest rate of 7.90%, payable
tetap tahunan sebesar 7,90% yang every three months and are due on June 5,
dibayarkan tiap tiga bulanan dan akan 2022. The issuance of Shelf Registration
jatuh tempo pada tanggal 5 Juni 2022. Bonds I Phase I of 2012 became effective
Penerbitan Obligasi Berkelanjutan BTN I based on Letter No. S-6349/BL/2012 dated
Tahap I tahun 2012 tersebut telah May 28, 2012 of the Chairman of BAPEPAM-
dinyatakan efektif berdasarkan surat Ketua LK.
BAPEPAM-LK No. S-6349/BL/2012
tanggal 28 Mei 2012.
tersebut digunakan sebagai sumber bonds were used to finance loans. The rights of
pembiayaan kredit. Hak pemegang the bondholders rank paripassu, without
obligasi adalah paripassu tanpa hak preferential rights, with those of the Bank’s
preferen dengan hak-hak kreditur Bank other creditors for existing or future creditor
lainnya baik yang ada sekarang maupun di rights, except for the Bank’s creditors’ rights
kemudian hari, kecuali hak-hak kreditur which are guaranteed specifically by the Bank’s
Bank yang dijamin secara khusus dengan existing or future assets. The bonds are not
kekayaan Bank baik yang telah ada secured by specific collateral, but are secured
maupun yang akan ada di kemudian hari. by all assets of the Bank, both movable and
Obligasi ini tidak dijamin dengan jaminan immovable, and those that are existing and will
khusus, tetapi dijamin dengan seluruh exist in the future, which are attributable to the
harta kekayaan Bank, baik barang Bank’s bondholders.
bergerak maupun barang tidak bergerak,
baik yang telah ada maupun yang akan
ada di kemudian hari menjadi jaminan bagi
pemegang obligasi.
Desember 2017, Obligasi Berkelanjutan I 2017, Shelf Registration Bonds I BTN Phase I
BTN tahap I mendapat penilaian peringkat were rated idAA+, respectively, by PT
idAA+, dari PT Pemeringkat Efek Pemeringkat Efek Indonesia (PT Pefindo).
Indonesia (PT Pefindo).
Bertindak sebagai wali amanat Obligasi The trustee for Shelf Registration Bonds I
Berkelanjutan I BTN tahap I adalah Phase I is PT Bank Mega Tbk.
PT Bank Mega Tbk.
140

vi. Obligasi BTN XV vi. BTN Bonds XV
Bank menerbitkan Obligasi BTN XV Tahun The Bank issued BTN Bonds XV of 2011
2011 dengan jumlah nilai nominal sebesar with a total nominal value of Rp1,300,000,
Rp1.300.000 yang terdaftar di Bursa Efek which are registered in the Indonesia Stock
Indonesia (BEI). Obligasi tersebut Exchange (IDX). Such bonds were issued
diterbitkan senilai 100% dari nilai at 100% of their nominal value with an
nominalnya dengan tingkat bunga tetap annual fixed interest rate of 9.50%,
tahunan sebesar 9,50% yang dibayarkan payable every three months and are due
tiap tiga bulanan dan akan jatuh tempo on June 28, 2021. The issuance of BTN
pada tanggal 28 Juni 2021. Penerbitan Bonds XV of 2011 became effective based
Obligasi BTN XV tahun 2011 tersebut telah on Letter No. S-6928/BL/2011 dated
dinyatakan efektif berdasarkan surat Ketua June 21, 2011 of the Chairman of
BAPEPAM-LK No. S-6928/BL/2011 BAPEPAM-LK.
tanggal 21 Juni 2011.
pembiayaan kredit. Hak pemegang rights of the bondholders rank paripassu,
obligasi adalah paripassu tanpa hak without preferential rights, with those of the
preferen dengan hak-hak kreditur Bank Bank’s other creditors for existing or future
lainnya baik yang ada sekarang maupun di creditor rights, except for the Bank’s
kemudian hari, kecuali hak-hak kreditur creditors’ rights which are guaranteed
Bank yang dijamin secara khusus dengan specifically by the Bank’s existing or future
kekayaan Bank baik yang telah ada assets. The bonds are not secured by
maupun yang akan ada di kemudian hari. specific collateral, but are secured by all
Obligasi ini tidak dijamin dengan jaminan assets of the Bank, both movable and
khusus, tetapi dijamin dengan seluruh immovable, and those that are existing and
harta kekayaan Bank, baik barang will exist in the future, which are
bergerak maupun barang tidak bergerak, attributable to the Bank’s bondholders.
pemegang obligasi.
Desember 2017, Obligasi BTN XV 2017, BTN Bonds XV were rated idAA+,
mendapat penilaian peringkat idAA+, dari respectively, by PT Pemeringkat Efek
PT Pemeringkat Efek Indonesia Indonesia (PT Pefindo).
(PT Pefindo).
Bertindak sebagai wali amanat Obligasi The trustee for BTN Bonds XV is PT Bank
BTN XV adalah PT Bank Mega Tbk. Mega Tbk.
141

vii. Obligasi BTN XIV vii. BTN Bonds XIV
Bank menerbitkan Obligasi BTN XIV Tahun The Bank issued BTN Bonds XIV of 2010
2010 dengan jumlah nilai nominal sebesar with a total nominal value of Rp1,650,000,
Rp1.650.000 yang terdaftar di Bursa Efek which are registered in the Indonesia Stock
Indonesia (BEI). Obligasi tersebut Exchange (IDX). Such bonds were issued
diterbitkan senilai 100% dari nilai at 100% of their nominal value with an
nominalnya dengan tingkat bunga tetap annual fixed interest rate of 10.25%,
tahunan sebesar 10,25% yang dibayarkan payable every three months and are due
tiap tiga bulanan dan akan jatuh tempo on June 11, 2020. The issuance of BTN
pada tanggal 11 Juni 2020. Penerbitan Bonds XIV of 2010 became effective based
Obligasi BTN XIV tahun 2010 tersebut on Letter No. S-4916/BL/2010 dated
telah dinyatakan efektif berdasarkan surat June 3, 2010 of the Chairman of
Ketua BAPEPAM-LK No. S-4916/BL/2010 BAPEPAM-LK.
tanggal 3 Juni 2010.
pembiayaan kredit. Hak pemegang rights of the bondholders rank paripassu,
obligasi adalah paripassu tanpa hak without preferential rights, with those of the
preferen dengan hak-hak kreditur Bank Bank’s other creditors for existing or future
lainnya baik yang ada sekarang maupun creditor rights, except for the Bank’s
dikemudian hari, kecuali hak-hak kreditur creditors’ rights which are guaranteed
Bank yang dijamin secara khusus dengan specifically by the Bank’s existing or future
kekayaan Bank baik yang telah ada assets. The bonds are not secured by
maupun yang akan ada dikemudian hari. specific collateral, but are secured by all
Obligasi ini tidak dijamin dengan jaminan assets of the Bank, both movable and
khusus, tetapi dijamin dengan seluruh immovable, and those that are existing and
harta kekayaan Bank, baik barang will exist in the future, which are
bergerak maupun barang tidak bergerak, attributable to the Bank’s bondholders.
pemegang obligasi.
Desember 2017, Obligasi BTN XIV 2017, BTN Bonds XIV are rated idAA+,
mendapat penilaian peringkat idAA+ dari respectively, by PT Pemeringkat Efek
PT Pemeringkat Efek Indonesia Indonesia (PT Pefindo).
(PT Pefindo).
Bertindak sebagai wali amanat Obligasi The trustee for BTN Bonds XIV is
BTN XIV adalah PT Bank Mega Tbk. PT Bank Mega Tbk.
142

Perjanjian perwaliamanatan atas seluruh The trusteeship agreements covering all the
obligasi memuat beberapa pembatasan bonds imposed several restrictive covenants on
terhadap Bank dan memerlukan persetujuan the Bank and require the trustees’ written
tertulis dari wali amanat sebelum melakukan approval prior to perform the following:
hal-hal berikut:
 Mengalihkan, melepaskan hak, atau  Transfer, the right to, or pledge as

menjadikan jaminan hutang seluruh atau collateral, all or more than 50% of the
lebih dari 50% dari seluruh kekayaan Bank. Bank’s total assets.
 Melakukan penggabungan, peleburan  Enter into consolidation or merger and/or

dan/atau akuisisi yang secara material acquire entities that would result in a
akan mempunyai akibat negatif terhadap material negative impact to the Bank’s
kelangsungan usaha Bank atau going concern status or the ability of the
kemampuan Bank dalam memenuhi Bank to fulfil its obligations to the
kewajiban Bank terhadap pemegang bondholders, except when required and/or
obligasi, kecuali atas permintaan dan/atau directed by the Government and/or any
perintah Pemerintah dan/atau otoritas governing authority.
yang berwenang.
 Mengubah bidang usaha Bank yang  Change the main business of the Bank
secara material akan mempunyai akibat resulting in a material negative impact to
negatif terhadap kelangsungan usaha the Bank’s going concern status or the
Bank atau kemampuan Bank dalam ability of the Bank to fulfill its obligations to
memenuhi kewajiban Bank terhadap the bondholders, except when required
pemegang obligasi, kecuali atas and/or directed by the Government and/or
permintaan dan/atau perintah Pemerintah any governing authority.
dan/atau otoritas yang berwenang.
 Mengurangi modal dasar dan modal   Reduce the authorized capital and paid-in
disetor kecuali jika pengurangan tersebut capital except when required or directed by
dilakukan atas dasar permintaan/perintah the Government and/or any governing
dari Pemerintah Republik Indonesia authority
dan/atau otoritas yang berwenang.
Selama periode yang berakhir pada tanggal For period ended March 31, 2018, and
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, Bank December 31, 2017, the Bank has amortized
telah mengamortisasi biaya emisi obligasi the bonds issuance cost amounting to Rp1,134
masing-masing sebesar Rp1.134 dan Rp3.725 and Rp3,725, respectively, recorded in the
yang dicatat dalam laporan laba rugi dan statements of profit or loss and other
penghasilan komprehensif lain. comprehensive income.
Pada tanggal-tanggal 31 Maret 2018 dan 31 As of March 31, 2018, and December 31, 2017,
Desember 2017, Bank telah memenuhi the Bank has complied with the existing terms
ketentuan dan kondisi yang ada dalam and conditions of the above trusteeship
perjanjian perwaliamanatan tersebut. agreements.
Untuk periode yang berakhir pada tanggal For period ended March 31, 2018, and March
31 Maret 2018 dan 31 Maret 2017, Bank telah 31, 2017, coupon payments to all bond holders
melakukan pembayaran bunga sesuai nilai have been made by the Bank on the respective
kupon kepada pemegang obligasi yang interest payment due dates.
diterbitkan Bank pada saat jatuh tempo
pembayaran bunga.
143

b. Negotiable Certificate of Deposits b. Negotiable Certificate of Deposits
Pada tanggal 21 Februari 2017, Bank On February 21, 2017, Bank issued Negotiable
menerbitkan Negotiable Certificate of Deposits Certificate of Deposits (NCD) Phase I year
(NCD) Tahap I Tahun 2017 dengan nilai pokok 2017 with principal value amounted to
sebesar Rp1.735.000 dalam 2 (dua) seri Rp1,735,000 within 2 (two) series as follows:
sebagai berikut:
 Seri A: Nilai pokok NCD sebesar   A Series: NCD principal value amounted to
Rp1.195.000 dengan tingkat bunga tetap Rp1,195,000 with a fixed interest rate of
sebesar 7,28% per tahun, untuk jangka 7.28% per annum, for 180 (one hundred
waktu 180 (seratus delapan puluh) hari dan and eighty) days period and will mature on
akan jatuh tempo pada tanggal 22 Agustus August 22, 2017. The NCD were issued at
2017. NCD tersebut diterbitkan sebesar 96.45%.
96,45%.
 Seri B: Nilai pokok NCD sebesar   B Series: NCD principal value amounted to
Rp540.000 dengan tingkat bunga tetap Rp540,000 with a fixed interest rate of
sebesar 7,43% per tahun, untuk jangka 7.43% per annum, for 365 (three hundred
waktu 365 (tiga ratus enam puluh lima) dan and sixty five) days period and will mature
akan jatuh tempo pada tanggal on February 16, 2018. The NCD were
16 Februari 2018. NCD tersebut diterbitkan issued at 93.08%.
sebesar 93,08%.
Negotiable Certificate of Deposits (NCD) Tahap Negotiable Certificate of Deposits (NCD)

I Seri A dan Seri B dengan nilai nominal PhaseI I Series A and Series B with a total
Rp1.195.000 telah dilunasi oleh Bank pada nominal value of Rp1,195,000, has been
tanggal jatuh tempo. redeemed by the Bank on the maturity date.
Pada tanggal 4 Oktober 2017, Bank On October 4, 2017, Bank issued Negotiable
menerbitkan Negotiable Certificate of Deposits Certificate of Deposits (NCD) Phase II year
(NCD) Tahap II Tahun 2017 dengan nilai pokok 2017 with principal value amounted to
sebesar Rp1.050.000 dalam 2 (dua) seri Rp1,050,000 within 2 (two) series as follows:
sebagai berikut:
waktu 180 (seratus delapan puluh) hari dan and eighty) days period and will mature on
akan jatuh tempo pada tanggal April 3, 2018. The NCD were issued at
3 April 2018. NCD tersebut diterbitkan 97.08%.
sebesar 97,08%.
waktu 365 (tiga ratus enam puluh lima) dan and sixty five) days period and will mature
akan jatuh tempo pada tanggal on October 5, 2018. The NCD were issued
5 Oktober 2018. NCD tersebut diterbitkan at 94.04%.
sebesar 94,04%.
144

b. Negotiable Certificate of Deposits (lanjutan) b. Negotiable Certificate of Deposits (continued)
Pada tanggal 3 Oktober 2017, Bank On October 3, 2017, the Bank issued
menerbitkan Negotiable Certificate of Deposits Negotiable Certificate of Deposits (NCD) Phase
(NCD) Tahap III Tahun 2017 dengan nilai pokok III year 2017 with principal value amounted to
sebesar Rp1.000.000 dan maksimal penerbitan Rp1,000,000 and maximum issued at
sebanyak Rp550.000 dengan tingkat bunga Rp550,000 with a fixed interest rate of 6.50%
tetap sebesar 6,50% per tahun, untuk jangka per annum, for 364 (three hundred and sixty
waktu 364 (tiga ratus enam puluh empat) hari four) days period and has matured on
dan akan jatuh tempo pada tanggal October 2, 2018.
2 Oktober 2018.
Pada tanggal 4 Desember 2017, Bank On December 4, 2017, Bank issued Negotiable
menerbitkan Negotiable Certificate of Deposits Certificate of Deposits (NCD) Phase IV year
(NCD) Tahap IV Tahun 2017 dengan nilai 2017 with principal value amounted to
pokok sebesar Rp540.000 dalam 3 (tiga) seri Rp540,000 within 3 (three) series as follows:
sebagai berikut:
waktu 181 (seratus delapan puluh satu) and eighty one) days period and will mature
hari dan akan jatuh tempo pada tanggal on June 12, 2018. The NCD were issued at
12 Juni 2018. NCD tersebut diterbitkan 97.12%.
sebesar 97,12%.
waktu 365 (tiga ratus enam puluh lima) hari and sixty five) days period and will mature
dan akan jatuh tempo pada tanggal on December 13, 2018. The NCD were
13 Desember 2018. NCD tersebut issued at 94.08%.
diterbitkan sebesar 94,08%.
 Seri C: Nilai pokok NCD sebesar Rp60.000   C Series: NCD principal value amounted to
dengan tingkat bunga tetap sebesar 6,60% Rp60,000 with a fixed interest rate of
per tahun, untuk jangka waktu 730 (tujuh 6.60% per annum, for 730 (seven hundred
ratus tiga puluh) hari dan akan jatuh tempo and thirty) days period and will mature on
pada tanggal 13 Desember 2019. NCD December 13, 2019. The NCD were issued
tersebut diterbitkan sebesar 88,19%. at 88.19%.
145
26. PINJAMAN YANG DITERIMA 26. FUND BORROWINGS

Rupiah Rupiah
PT Bank Central Asia Tbk 2.999.967 2.997.908 PT Bank Central Asia Tbk
2.999.967 2.997.908

Rupiah Rupiah
PT Sarana Multigriya Finansial PT Sarana Multigriya Finansial
(Persero) 5.069.803 4.599.687 (Persero)
Valas Valas
5.467.005 4.993.145
Total 8.466.972 7.991.053 Total
a. Pinjaman dari PT Bank Central Asia Tbk a. Loan from PT Bank Central Asia Tbk
Akun ini merupakan fasilitas pinjaman yang This account represents loan facility obtained
diperoleh dari PT Bank Central Asia Tbk from PT Bank Central Asia Tbk which is
ditujukan untuk pembiayaan Kredit Pemilikan intended to finance Housing Loans (KPR) of the
Rumah (KPR) kepada debitur Bank. Bank’s debtors.
Perjanjian pinjaman dengan PT Bank Central The loan agreement with PT Bank Central Asia
Asia Tbk telah mengalami beberapa kali Tbk has been amended several times. The last
perubahan. Perubahan terakhir amendment was documented under the
didokumentasikan dalam Perjanjian Kredit amendment of loan agreement No. 34 dated
No. 34 tanggal 20 Juni 2017. Berdasarkan June 20, 2017. Based on the agreement, the
perjanjian tersebut, Bank memperoleh fasilitas Bank received loan with plafond amounting to
pinjaman dengan plafond sebesar Rp3 triliun Rp3 trillion with fixed interest rate of 7.75% per
yang memiliki bunga tetap sebesar 7,75% per annum and will mature on June 28, 2018.
tahun dan akan jatuh tempo pada tanggal
28 Juni 2018.
2017, Bank telah memenuhi ketentuan dan the Bank has complied with all of the existing
kondisi yang ada dalam perjanjian pinjaman. terms and conditions of the loan agreement.
b. Pinjaman dari PT Bank Negara Indonesia b. Loan from PT Bank Negara Indonesia (Persero)
(Persero) Tbk (pihak berelasi) Tbk (related parties)
Akun ini merupakan fasilitas pinjaman yang This account represents loan facility obtained
diperoleh dari PT Bank BNI (Persero) Tbk from PT Bank BNI (Persero) Tbk which is
ditujukan untuk mendukung modal kerja intended to support working capital of
PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk. PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk.
Berdasarkan perjanjian No. INT/2.1/0773/R Based on loan agreement No. INT/2.1/0773/R

tanggal 4 Desember 2017, Bank mendapatkan dated December 4, 2017, the Bank received
pinjaman dengan plafond sebesar USD 29 juta loan with plafond amounting to US$29 million
(nilai penuh) dengan bunga tetap sebesar (full amount) with fixed interest rate of 2.2351%
2,2351% dan akan jatuh tempo pada tanggal and will mature on December 7, 2018.
7 Desember 2018.
146
26. PINJAMAN YANG DITERIMA (lanjutan) 26. FUND BORROWINGS (continued)
b. Pinjaman dari PT Bank Negara Indonesia b. Loan from PT Bank Negara Indonesia (Persero)
(Persero) Tbk (pihak berelasi) (lanjutan) Tbk (related parties) (continued)
kondisi yang ada dalam seluruh perjanjian terms and condition of the fund borrowing
pinjaman yang diterima. agreements.
c. Pinjaman dari PT Sarana Multigriya Finansial c. Loan from PT Sarana Multigriya Finansial
(Persero) (SMF) (pihak berelasi) (Persero) (SMF) (related parties)
Bank memiliki beberapa perjanjian pinjaman The Bank has several loan agreements with
dengan SMF sebagai berikut: SMF as follow:
 Pinjaman SMF Tahap 1 Tahun 2018  SMF Loan Phases 1 Year 2018
Berdasarkan perjanjian No. 021/PP/SMF- Based on loan agreement No. 021/

BTN/II/2018 tanggal 20 Februari 2018, PP/SMF-BTN/II/2018 dated February 20,
Bank mendapatkan pinjaman dengan 2018, the Bank received loan with plafond
plafond sebesar Rp500 miliar (nilai penuh) amounting to Rp500 billion (full amount)
dengan bunga berubah setiap 6 bulan with variable interest rate are 6.50% and
yaitu sebesar 6,50% dan 6,60% dan akan 6.60% and will mature on February 20,
jatuh tempo pada tanggal 20 Februari 2019.
2019.
Berdasarkan perjanjian No. 022/PP/SMF- Based on loan agreement

BTN/II/2018 tanggal 23 Februari 2018, No. 022/PP/SMF-BTN/II/2018 dated
Bank mendapatkan pinjaman dengan February 23, 2018, the Bank received loan
plafond sebesar Rp1,3 triliun dengan with plafond amounting to Rp1,3 trillion
bunga berubah setiap 6 bulan yaitu with variable interest rate are 6.50% and
sebesar 6,50% dan 6,60% dan akan jatuh 6.60%, will mature on February 23, 2019
tempo sebesar Rp1 triliun pada tanggal 23 amounting Rp1 trillion and on February 27,
Februari 2019 dan sebesar Rp300 milyar 2019 amounting Rp300 billion.
pada tanggal 27 Februari 2019.

BTN/II/2017 tanggal 3 Februari 2017, PP/SMF-BTN/II/2017 dated February 3,
Bank mendapatkan pinjaman dengan 2017, the Bank received loan with plafond
plafond sebesar Rp1 triliun (nilai penuh) amounting to Rp1 trillion (full amount) with
dengan bunga tetap sebesar 8,55% dan fixed interest rate of 8.55% and will mature
akan jatuh tempo pada tanggal 3 Januari on January 3, 2020.
2020.

BTN/II/2017 tanggal 24 Februari 2017, No. 013/PP/SMF-BTN/II/2017 dated
Bank mendapatkan pinjaman dengan February 24, 2017, the Bank received loan
plafond sebesar Rp1,3 triliun dengan with plafond amounting to Rp1,3 trillion
bunga tetap sebesar 7,95% dan telah with fixed interest rate of 7.95%, has
jatuh tempo sebesar Rp1 triliun pada matured on February 24, 2018 amounting
tanggal 24 Februari 2018 dan sebesar Rp1 trillion and on February 27, 2018
Rp300 milyar pada tanggal amounting Rp300 billion.
27 Februari 2018.
147
c. Pinjaman dari PT Sarana Multigriya Finansial c. Loan from PT Sarana Multigriya Finansial
(Persero) (pihak berelasi) (SMF) (lanjutan) (Persero) (related parties) (SMF) (continued)

BTN/V/2017 tanggal 30 Mei 2017, Bank PP/SMF-BTN/V/2017 dated May 30, 2017,
mendapatkan pinjaman dengan plafond the Bank received loan with plafond
sebesar Rp500 miliar dengan bunga tetap amounting to Rp500 billion with fixed
sebesar 7,80% dan akan jatuh tempo interest rate of 7.80% and will mature on
pada tanggal 31 Mei 2018. May 31, 2018.

BTN/VI/2017 tanggal 7 Juni 2017, Bank PP/SMF-BTN/VI/2017 dated June 7, 2017,
mendapatkan pinjaman dengan plafond the Bank received loan with plafond
sebesar Rp500 miliar dengan bunga tetap amounting to Rp500 billion with fixed
sebesar 7,80% dan akan jatuh tempo interest rate of 7.80% and will mature on
pada tanggal 7 Juni 2018. June 7, 2018.

BTN/XI/2017 tanggal 23 November 2017, No. 069/PP/SMF-BTN/XI/2017 dated
Bank mendapatkan pinjaman dengan November 23, 2017, the Bank received
plafond sebesar Rp1 triliun dengan bunga loan with plafond amounting to Rp1 trillion
berubah setiap 3 bulan yaitu sebesar with variable interest rate are 6.50%,
6,50%, 6,60%, 6,70%, dan 6,80% dan 6.60%, 6.70%, and 6.80% and will mature
akan jatuh tempo pada tanggal on December 7, 2018.
7 Desember 2018.
 Pinjaman SMF Mudharabah Muqayadah  SMF Loan Mudharabah Muqayadah
Berdasarkan perjanjian Based on loan agreement

No. 083/AKAD/SMF-BTNS/XII/2017 No. 083/AKAD/SMF-BTNS/XII/2017 dated
tanggal 27 Desember 2017, Bank December 27, 2017, the Bank received
mendapatkan pinjaman dengan plafond loan with plafond amounting to
sebesar Rp300 miliar dengan bagi hasil Rp300 billion with indicative rate of 6.65%
setara dengan 6,65% dan akan jatuh and will mature on December 27, 2018.
tempo pada tanggal 27 Desember 2018.
kondisi yang ada dalam perjanjian pinjaman. terms and conditions of the loan agreement.
148
d. Transaksi dengan pihak-pihak berelasi d. Related parties transactions
Pinjaman yang diterima dari pihak-pihak As of March 31, 2018, and December 31, 2017,
berelasi pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 fund borrowings received from related parties
Desember 2017 masing-masing sebesar amounted to Rp5,467,005 and Rp4,993,145,
Rp5.467.005 dan Rp4.993.145 (Catatan 46). respectively (Note 46).
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember As of March 31, 2018, and December 31, 2017, the
2017, Bank telah memenuhi ketentuan dan kondisi Bank has complied with all of the existing terms and
yang ada dalam seluruh perjanjian pinjaman yang condition of the fund borrowing agreements.
diterima.
27. PINJAMAN SUBORDINASI 27. SUBORDINATED LOAN
Rupiah Rupiah
Pihak Berelasi (Catatan 46) Related Party (Note 46)
PT Sarana Multigriya Finansial PT Sarana Multigriya Finansial

(Persero) 2.999.368 2.999.319 (Persero)
Akun ini merupakan fasilitas pemberian Pinjaman This account is a subordinated loan that was
Subordinasi yang diperoleh dari PT SMF (Persero) obtained from PT SMF (Persero) that is aimed to
yang ditujukan untuk mendukung Program Sejuta support the one million housing program.
Rumah. Pinjaman Subordinasi sebesar Subordinated loan in the amount of Rp3,000,000
Rp3.000.000 dengan suku bunga 9,00% dilakukan with interest rate of 9.00% is done in 2 (two) steps
dalam 2 (dua) kali tahapan pencairan. Pencairan credit disbursement. The first disbursement is done
tahap ke-1 pada 30 Mei 2016 sebesar Rp1.500.000 on May 30, 2016 in the amount of Rp1,500,000 and
dan tahap ke-2 pada 20 Juni 2016 sebesar the second disbursement is on June 20, 2016 in the
Rp1.500.000. Jangka waktu Pinjaman Subordinasi amount of Rp1,500,000. The time period of the
adalah 5 tahun (60 bulan) yang akan jatuh tempo subordinated loan is 5 years (60 months) that will
masing-masing pada 30 Mei 2021 dan 20 Juni 2021. mature on May 30, 2021 and June 20, 2021.
Pinjaman subordinasi ini telah mendapat Subordinated loan has been approved by Financial
persetujuan dari Otoritas Jasa Keuangan (OJK) Service Authority through letter
melalui surat No. S-69/PB.31/2016 tanggal 30 Juni No. S-69/PB.31/2016 dated June 30, 2016.
2016.
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember As of March 31, 2018, and December 31, 2017, the
2017, Bank telah memenuhi ketentuan dan kondisi Bank has complied with all of the existing terms and
yang ada dalam seluruh perjanjian pinjaman conditions of the subordinated loan agreements.
subordinasi yang diterima.
28. BUNGA YANG MASIH HARUS DIBAYAR 28. INTEREST PAYABLE
Deposito berjangka 260.130 244.938 Time deposits

Surat-surat berharga yang diterbitkan 207.743 207.743 Securities issued
Efek yang dijual dengan janji Securities sold under repurchase
dibeli kembali 12.495 15.539 agreements
Pinjaman yang diterima 11.806 12.326 Fund borrowings
Pinjaman subordinasi 8.250 8.250 Subordinated loan
Simpanan dari bank lain 1.069 3.565 Deposits from other Banks
Total 501.493 492.361 Total
149
29. ESTIMASI KERUGIAN KOMITMEN DAN 29. ESTIMATED LOSSES ON COMMITMENTS AND
KONTINJENSI CONTINGENCIES
Bank melakukan penilaian atas transaksi komitmen Bank assessed commitment and contingency
dan kontinjensi yang mempunyai risiko kredit secara transaction which have credit risk individually for
individual dengan menggunakan bukti obyektif, impairment based on whether an objective evidence
kecuali transaksi berdasarkan prinsip syariah of impairment exists, except transaction based on
penilaian dilakukan menggunakan panduan sharia principles, assessment was performed using
kolektibilitas Bank Indonesia (BI). a collectability guidance of Bank Indonesia (BI).
Kolektibilitas garansi yang diterbitkan dan fasilitas The collectibility classification of guarantees issued
kredit yang belum ditarik yang mempunyai risiko and unused loan facility bearing credit risks are as
kredit adalah sebagai berikut: follows:

Lancar Current
Rupiah Rupiah
Garansi yang diterbitkan (Catatan 42) 2.518.655 2.930.233 Guarantees issued (Note 40)
Fasilitas kredit
yang belum ditarik (committed) 400.356 398.816 Unused loan facility (committed)
2.919.011 3.329.049

Garansi yang diterbitkan (Catatan 42) Guarantees issued (Note 40)
Dolar Singapura 141.834 1.488 - Singapore Dollar
76.554 70.955
2.995.565 3.400.004
Dalam Perhatian Khusus Special mention

Rupiah Rupiah
Fasilitas kredit
yang belum ditarik (committed) 11.730 7.547 Unused loan facility (committed)
Total 3.007.295 3.407.551 Total
150
29. ESTIMASI KERUGIAN KOMITMEN DAN 29. ESTIMATED LOSSES ON COMMITMENTS AND
KONTINJENSI (lanjutan) CONTINGENCIES (continued)
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 As of March 31, 2018, and December 31, 2017,
terdapat transaksi dengan pihak-pihak berelasi there are transaction with related parties for unused
untuk fasilitas kredit yang belum ditarik masing- loan facility amounted to RpNil and RpNil,
masing sebesar RpNihil dan RpNihil. respectively.
2017, garansi bank yang diterbitkan kepada pihak- guarantees issued to related parties amounted to
pihak berelasi, masing-masing sebesar Rp429.713 Rp429,713 and Rp378,722, respectively.
dan Rp378.722.
Manajemen berpendapat bahwa tidak diperlukan Based on management’s judgment, there is no

penyisihan estimasi kerugian komitmen dan provision for estimated losses on commitments and
kontijensi yang perlu dibentuk oleh manajemen. contingencies should be provided by management.
30. LIABILITAS IMBALAN KERJA DAN LAIN-LAIN 30. EMPLOYEE BENEFITS AND OTHER LIABILITIES
Liabilitas imbalan kerja Employee benefits liabilities

Bonus dan tantiem 198.797 491.004 Bonuses and tantiem
Imbalan kerja jangka panjang Long term employee benefits
(Catatan 43b) 259.263 260.316 (Note 43b)
458.060 751.320
Liabilitas lain-lain Other liabilities

Dana jaminan pengembang Developers’ security deposits
(kewajiban pada pihak ketiga) 4.541.636 4.465.798 (liabilities to third party)
5.087.102 4.861.142
Total 5.545.162 5.612.462 Total
Cadangan atas bonus merupakan kewajiban atas Provision for bonus represents unpaid employees’
jasa produksi karyawan pada tahun berjalan yang bonus for the current year which was not yet
belum dibagikan pada akhir tahun. distributed at the end of the year.
Dana jaminan pengembang merupakan setoran Developer’s security deposits represent security
jaminan dari pengembang untuk menjamin deposit from developer to ensure that the developer
penyelesaian kewajiban pengembang di Bank. settle its obligation in the Bank.
Dalam tahun 2016, Bank telah mengidentifikasi In 2016, the Bank has identified an indication of
dugaan pemalsuan bilyet deposito Bank dan dari forged transaction in the Bank’s certificate of time
hasil pemeriksaan Bank menunjukkan bahwa deposits and based on the Bank’s investigation,
terdapat beberapa bilyet deposito Bank yang diduga there were several Bank’s certificate of time
dipalsukan oleh pihak lain di luar Bank sehingga deposits forged by third party, therefore it is not
tidak tercatat dalam sistem Bank. Bank telah recorded in the Bank’s system. The Bank has
melaporkan kasus tersebut kepada pihak berwajib reported this case to the authority and currently it is
dan saat ini sedang dalam proses penyidikan in the process of investigation therefore the definite
sehingga jumlah pasti atas potensi kerugian dari amount of pontential loss from this case still can not
kasus tersebut belum dapat ditentukan. Sebagai be determine yet. In view of implementation of
bentuk penerapan prinsip kehati-hatian, Bank telah prudential banking principle, the Bank has provided
membentuk cadangan atas potensi kerugian allowance for potential operational losses
operasional sebesar Rp258,5 miliar. amounting to Rp258.5 billion.
151
31. EKUITAS 31. EQUITY
a. Modal Saham a. Capital Stock
Rincian modal dasar, modal ditempatkan dan The details of the Bank’s authorized capital
disetor penuh Bank adalah sebagai berikut: stock and issued and fully paid capital stock are
as follows:
Nilai nominal
per lembar saham
Jumlah lembar (Rupiah penuh)/ Jumlah nilai Persentase
saham/ Par value saham/ kepemilikan/
Number of per share Total value Percentage
shares (Full Rupiah) of shares ownership
Modal Dasar Authorized Capital

Saham Seri A Dwiwarna 1 500 - 0,00% Series A Dwiwarna Stock
Saham Biasa atas
nama Seri B 20.478.431.999 500 10.239.216 100,00% Series B Common Stock
20.478.432.000 10.239.216 100,00%
Modal Ditempatkan dan

Disetor Penuh Issued and Fully Paid Capital
Saham Seri A Dwiwarna Series A Dwiwarna Stock
Pemerintah 1 500 - 0,00% Government
Saham Seri B Series B Stock
Pemerintah 6.353.999.999 500 3.177.000 60,00% Government
Maryono Maryono
(Direktur Utama) 142.000 500 71 0,00% (President Director)
R. Mahelan R. Mahelan
Prabantarikso Prabantarikso
(Direktur)* 64.000 500 32 0,00% (Director)*
Masyarakat
(kepemilikan masing
-masing dibawah 5% Public (ownership less
untuk setiap pihak) 4.235.794.000 500 2.117.897 40,00% than 5% each)
Total 10.590.000.000 5.295.000 100,00% % Total
* Termasuk dalam program MESOP * Includes shares arising from the MESOP Programs

Nilai nominal
per lembar saham
Jumlah lembar (Rupiah penuh)/ Jumlah nilai Persentase
saham/ Par value saham/ kepemilikan/
Number of per share Total value Percentage
shares (Full Rupiah) of shares ownership
Modal Dasar Authorized Capital

Saham Seri A Dwiwarna 1 500 - 0,00% Series A Dwiwarna Stock
Saham Biasa atas
nama Seri B 20.478.431.999 500 10.239.216 100,00% Series B Common Stock
20.478.432.000 10.239.216 100,00%
Modal Ditempatkan dan

Disetor Penuh Issued and Fully Paid Capital
Saham Seri A Dwiwarna Series A Dwiwarna Stock
Pemerintah 1 500 - 0,00% Government
Saham Seri B Series B Stock
Pemerintah 6.353.999.999 500 3.177.000 60,00% Government
Maryono Maryono
(Direktur Utama) 98.500 500 49 0,00% (President Director)
R. Mahelan R. Mahelan
Prabantarikso Prabantarikso
(Direktur) 64.000 500 32 0,00% (Director)
Masyarakat
(kepemilikan masing
-masing dibawah 5% Public (ownership less
untuk setiap pihak) 4.235.837.500 500 2.117.919 40,00% than 5% each)
Total 10.590.000.000 5.295.000 100,00% % Total
152
31. EKUITAS (lanjutan) 31. EQUITY (continued)
a. Modal Saham (lanjutan) a. Capital Stock (continued)
Saham Seri A Dwiwarna adalah saham yang Series A Dwiwarna share is the share that gives
memberikan hak-hak preferen kepada the shareholder preferential rights to approve
pemegangnya untuk menyetujui pengangkatan the appointment or dismissal of Commissioners
dan pemberhentian Dewan Komisaris dan and Directors, changes in Articles of
Direksi, perubahan anggaran dasar, menyetujui Association, approve on Bank’s merger,
penggabungan, peleburan, pengambilalihan dissolution, acquisition and separation,
dan pemisahan Bank, pengajuan permohonan submission of request for bankruptcy and
agar Bank dinyatakan pailit dan pembubaran liquidation of Bank.
Bank.
Saham Seri B adalah saham biasa atas nama Series B shares are common shares that can be
yang dapat dimiliki oleh masyarakat. owned by the public.
Dengan adanya pelaksanaan opsi pembelian With the exercise of the purchased stock
(eksekusi) saham MESOP III tahap 7 pada options during phase 7 of MESOP III in 2016
tahun 2016 (Catatan 32), maka Bank (Note 32), the Bank issued 7,655,000 new
menerbitkan saham seri B baru sejumlah series B shares with a par value of Rp500 (full
7.655.000 lembar saham dengan nilai nominal Rupiah) per share, thereby increasing the total
Rp500 (Rupiah Penuh) per lembar saham, shares issued and fully paid capital of the Bank
sehingga meningkatkan jumlah lembar saham by 7,655,000 shares or amounted to Rp3,827,
ditempatkan dan disetor penuh Bank sebesar respectively.
7.655.000 lembar saham atau sejumlah
Rp3.827.
b. Tambahan modal disetor - Neto b. Additional paid-in capital - Net
Pada tahun 2016, dengan adanya pelaksanaan In 2016, with the exercise of purchase stock
opsi pembelian (eksekusi) saham MESOP III options of MESOP III phases 7, the Bank’s
tahap 7, tambahan modal disetor meningkat additional paid-in capital increased by Rp7,856,
sebesar Rp7.856 yang berasal dari pembelian as a result of the conversion of 7,655,000 of
7.655.000 lembar saham MESOP III. MESOP III.
c. Penggunaan Laba c. Profit Distribution
Penggunaan Laba Tahun 2017 Profit Distribution for Year 2017
Alokasi penggunaan laba untuk tahun yang Allocation of profit distribution for the year ended
berakhir pada tanggal 31 Desember 2017 December 31, 2017 are as follow
adalah sebagai berikut: a. dividends amounted to Rp605,493
a. dividen sebesar Rp605.493 b. retained earnings amounted to Rp2,421,973
b. laba ditahan Rp2.421.973
Penggunaan Laba Tahun 2016 Profit Distribution for Year 2016
Alokasi penggunaan laba untuk tahun yang Allocation of profit distribution for the year ended
berakhir pada tanggal 31 Desember 2016 December 31, 2016 are as follow
adalah sebagai berikut: a. Dividends amounted to Rp523,781
a. Dividen sebesar Rp523.781 b. Appropriated retained earnings amounted to
b. Laba ditahan yang telah ditentukan Rp2,095,125
penggunaannya Rp2.095.125
153
32. PROGRAM KOMPENSASI MANAJEMEN DAN 32. MANAGEMENT AND EMPLOYEE STOCK
KARYAWAN BERBASIS SAHAM (MESOP) OPTION PLAN (MESOP)
Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Based on the Extraordinary General Shareholders
Biasa (RUPS-LB) tanggal 6 Oktober 2009 Meeting dated October 6, 2009, the shareholders
pemegang saham memutuskan untuk menyetujui approved the stock ownership of PT Bank
program kepemilikan saham PT Bank Tabungan Tabungan Negara (Persero) Tbk by management
Negara (Persero) Tbk oleh Manajemen dan and employees through the Management and
Karyawan melalui penjatahan saham untuk Employee Stock Allocation (MESA) program and
Manajemen dan Karyawan (Management and grant of option right to Management and Employees
Employee Stock Allocation/MESA) dan pemberian under the Management and Employee Stock Option
hak opsi kepada Manajemen dan Karyawan Plan (MESOP) in connection with the IPO, subject
(Management and Employee Stock Option to the following terms:
Plan/MESOP) dalam rangka IPO dengan ketentuan
sebagai berikut:
a. Program MESA diberikan maksimal sebesar a. MESA program is allocated with a maximum of
9,62% dari saham baru yang diterbitkan dan 9.62% of the newly issued shares and a
program MESOP maksimal sebesar 4% dari maximum of 4% of the issued and fully paid-up
Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh. capital for the MESOP program.
b. Peserta program MESA dan MESOP adalah b. Participants of the MESA and MESOP
karyawan yang tercatat pada tanggal programs are registered employees as of
31 Desember 2009 dan anggota Direksi, December 31, 2009 and the Board of Directors,
anggota Dewan Komisaris, anggota Dewan the Board of Commissioners, members of the
Pengawas Syariah, Sekretaris Dewan Sharia Supervisory Board, Secretary of the
Komisaris dan anggota Komite Audit. Board of Commissioners and members of the
Audit Committee.
c. Diskon harga saham untuk program MESA c. Stock price discount in the MESA program
sebesar 20% dengan masa lockup selama amounted to 20% with a lockup period of six
enam bulan. Diskon dimaksud menjadi beban months. The discount will be charged as the
Bank. Bank’s expense.
d. Hak opsi program MESOP dapat dilaksanakan d. The MESOP program can be executed in three
dalam tiga tahap yaitu tahap I sebesar 40%, stages. Stage I amounting to 40%, stage II
tahap II sebesar 30% dan tahap III sebesar amounting to 30% and stage III amounting to
30%. Harga pelaksanaan sesuai peraturan dan 30%. The exercise price must comply with the
ketentuan yang berlaku. Umur opsi lima tahun prevailing rules and regulations. The option will
sejak diterbitkan dengan vesting period (masa expire in five years from the date of issuance
tunggu) satu tahun yang mana dalam periode with one year vesting period, which is the period
tersebut hak opsi tidak dapat digunakan untuk the option is not exercisable.
membeli saham Perseroan.
e. Alokasi saham MESA dan MESOP antara e. MESA and MESOP stock allocations to
manajemen dan karyawan adalah 5% : 95% management and employees is 5% : 95% and
dan dilaksanakan dengan memperhatikan should be implemented by considering equality,
prinsip keadilan dan kewajaran, prestasi kerja, fairness, work achievement, work position,
masa kerja, jabatan, hak dan kewajiban. rights and obligation concept.
154
KARYAWAN BERBASIS SAHAM (MESOP) OPTION PLAN (MESOP) (continued)
(lanjutan)
Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Based on the Extraordinary General Shareholders
Biasa (RUPS-LB) tanggal 6 Oktober 2009 Meeting dated October 6, 2009, the shareholders
pemegang saham memutuskan untuk menyetujui approved the stock ownership of PT Bank
program kepemilikan saham PT Bank Tabungan Tabungan Negara (Persero) Tbk by management
Negara (Persero) Tbk oleh Manajemen dan and employees through the Management and
Karyawan melalui penjatahan saham untuk Employee Stock Allocation (MESA) program and
Manajemen dan Karyawan (Management and grant of option right to Management and Employees
Employee Stock Allocation/MESA) dan pemberian under the Management and Employee Stock Option
hak opsi kepada Manajemen dan Karyawan Plan (MESOP) in connection with the IPO, subject
(Management and Employee Stock Option to the following terms: (continued)
Plan/MESOP) dalam rangka IPO dengan ketentuan
sebagai berikut: (lanjutan)
f. Pengawasan program MESA dan MESOP f. The implementation of MESA and MESOP is
dilakukan oleh Dewan Komisaris dan monitored by the Board of Commissioners to be
pelaksanaannya agar mengikuti ketentuan reported to the stockholders and must comply
yang berlaku serta dilaporkan kepada with prevailing regulations.
Pemegang Saham.
MESOP Tahap I MESOP Stage I
Jumlah saham yang akan diterbitkan pada opsi The number of shares, which will be issued during
saham Tahap I adalah 145.234.500 lembar dengan Stage I stock option is 145,234,500 shares with
harga eksekusi adalah Rp855 (Rupiah penuh). execution price of Rp855 (full Rupiah). The option
Masa berlaku opsi adalah selama lima tahun period is five years from the date of distribution,
dihitung dari tanggal pendistribusian hak opsi, January 29, 2010. The option has vesting period of
29 Januari 2010. Opsi saham mempunyai masa one year until February 1, 2011.
tunggu (vesting period) selama satu Periode yang
berakhir pada tanggal 1 Februari 2011.
Periode eksekusi yang ditetapkan Bank dimulai The Bank determined that the execution period
pada tahun 2011 sampai dengan tahun 2014 setiap begins in 2011 until 2014 with execution periods
bulan Februari dan bulan Oktober selama 30 hari every February and October of each year for 30
bursa di bulan bersangkutan. working days of the respective months.
Nilai wajar dari opsi saham tahap pertama yang The fair value of the option which was distributed on
dikeluarkan pada tanggal 29 Januari 2010 adalah January 29, 2010 amounted to Rp422.05 (full
sebesar Rp422,05 (Rupiah penuh) per lembar Rupiah) per share, based on the Valuation Report
saham, sesuai dengan Laporan Penilaian yang by PT Towers Watson dated September 22, 2010,
dikeluarkan oleh PT Towers Watson pada tanggal using the Binomial option pricing model.
22 September 2010 dengan menggunakan model
penentuan harga opsi Binomial.
Nilai wajar dari opsi yang diberikan merupakan The fair value of the option is estimated using the
estimasi dengan asumsi sebagai berikut: following assumptions:
Suku bunga bebas risiko 7,8% Risk free rate

Ekspektasi periode opsi 5 tahun/years Expected option period
Ekspektasi ketidakstabilan harga saham 50% Expected volatility rate
Ekspektasi dividen yang dihasilkan 2% Expected dividend yield
Tingkat pengunduran diri karyawan 1% Empoyee resignation rate
155
(lanjutan)
MESOP Tahap II MESOP Stage II
saham Tahap II adalah 108.925.000 lembar dengan Stage II stock option is 108,925,000 shares with
harga eksekusi adalah Rp1.297,44 (Rupiah penuh). execution price of Rp1,297.44 (full Rupiah). The
Masa berlaku opsi adalah selama lima tahun option period is five years from the date of
dihitung dari tanggal pendistribusian hak opsi, distribution, January 31, 2011. The option has
31 Januari 2011. Opsi saham mempunyai masa vesting period of one year until February 1, 2012.
bulan Februari dan bulan Oktober selama 30 hari every February and October of each year for
bursa di bulan bersangkutan. 30 working days of the respective months.
Nilai wajar dari opsi saham tahap kedua yang The fair value of the option, which was distributed on
dikeluarkan pada tanggal 31 Januari 2011 adalah January 31, 2011 amounted to Rp463.87 (Rupiah
sebesar Rp463,87 (Rupiah penuh) per lembar full amount) per share, based on the Valuation
saham, sesuai dengan Laporan Penilaian yang Report by PT Towers Watson dated October 12,
dikeluarkan oleh PT Towers Watson pada tanggal 2011, using the Binomial option pricing model.
12 Oktober 2011 dengan menggunakan model

Tingkat pengunduran diri karyawan 1% Empoyee resignation rate
MESOP Tahap III MESOP Stage III
saham tahap III adalah 108.925.500 lembar dengan Stage III is 108,925,500 shares with execution price
harga eksekusi adalah Rp1.098,36 (Rupiah penuh). at Rp1,098.36 (full Rupiah). The option period is five
Masa berlaku opsi adalah selama lima tahun years from the date of distribution,
dihitung dari tanggal pendistribusian hak opsi, January 31, 2012. The option has vesting period of
31 Januari 2012. Opsi saham mempunyai masa one year until February 1, 2013.
156
(lanjutan)
MESOP Tahap III (lanjutan) MESOP Stage III (continued)
bulan Februari dan bulan Oktober selama 30 hari every February and October of each year for
bursa di bulan bersangkutan. 30 working days of the respective months.
Nilai wajar dari opsi saham tahap ketiga yang The fair value of the option, which was distributed on
dikeluarkan pada tanggal 31 Januari 2012 adalah January 31, 2012, amounted to Rp427.93 (full
sebesar Rp427,93 (Rupiah penuh) per lembar Rupiah) per share, based on the valuation report by
saham, sesuai dengan laporan penilaian yang PT Towers Watson dated June 28, 2012, using the
dikeluarkan oleh PT Towers Watson pada tanggal Binomial option pricing model.
28 Juni 2012 dengan menggunakan model

Tingkat pengunduran diri karyawan 1% Employee resignation rate
Harga rata-rata tertimbang saham adalah Rp3.679 The weighted average shares price is Rp3,679 and
dan Rp2.033 untuk periode yang berakhir masing- Rp2,033 for the period ended March 31, 2018 and
masing pada 31 Maret 2018 dan 31 Maret 2017. 2017, respectively.
Ringkasan MESOP dan mutasi selama tahun yang The summary of the MESOP and its movements
berakhir 31 Desember 2016 adalah sebagai berikut: during the year ended December 31, 2016 are as
follows:
Jumlah Opsi/Number of Options
MESOP Tahap I/ MESOP Tahap II/ MESOP Tahap III/

Stage I Stage II Stage III
Opsi pada awal Options outstanding at beginning

tahun - - 7.655.000 of the year
Opsi yang dieksekusi Options exercised during
sepanjang tahun - - (7.655.000) the year
Opsi yang bisa dieksekusi Options that can be exercised

pada akhir tahun - - - at end of the year
157
33. PENDAPATAN BUNGA 33. INTEREST INCOME
Periode yang berakhir pada tanggal 31 Maret/

For the Period Ended March 31
2018 2017
Kredit yang diberikan dan piutang Loans and receivables

Kredit yang diberikan 4.583.149 3.951.782 Loans
Giro pada Bank Indonesia 24.728 7.250 Current accounts with Bank Indonesia
Giro pada bank lain 320 462 Current accounts with other banks
Penempatan pada Bank Placements with Bank Indonesia
Indonesia dan bank lain 18.638 37.758 and other banks
Efek-efek yang dibeli dengan 34.402 14.866 Securities purchase under resale
Janji dijual kembali agreements
Nilai wajar melalui Fair value through

Laba rugi profit or loss
Efek-efek 1.308 159 Securities

Efek-efek 49.947 61.170 Securities

Total 4.838.405 4.209.975 Total
34. BEBAN BUNGA 34. INTEREST EXPENSE

2018 2017
Deposito berjangka 1.370.165 1.285.924 Time deposits

Surat-surat berharga yang diterbitkan 436.201 337.844 Securities issued
Tabungan 358.491 272.531 Savings deposits
Giro 270.531 202.791 Demand deposits
Pinjaman Subordinasi 67.549 67.549 Subordinated Loan
Simpanan dari bank lain 28.321 38.731 Deposits from other banks
Efek yang dijual dengan janji Securities sold under
dibeli kembali 17.814 22.695 repurchase agreements
Total 2.694.692 2.341.578 Total
158
35. PENDAPATAN OPERASIONAL LAINNYA - 35. OTHER OPERATING INCOME - OTHERS

LAIN-LAIN

2018 2017
Jasa perbankan 37.616 30.565 Bank services

Jasa penagihan - payment points 8.168 1.999 Collection services - payment points
Jasa perbankan terdiri dari pendapatan dari Bank services pertains to income from fund transfer
transaksi transfer dana, pendapatan sewa safe transactions, safety deposit box rentals and ATM
deposit box dan pendapatan administrasi layanan service charges.
ATM.
Lainnya terutama terdiri dari servicing fee, provisi Others consist mainly of servicing fees, provision
atas Garansi Bank yang diterbitkan, dan komisi yang from Bank Guarantee Issued and commission
diterima dari perusahaan asuransi atas produk received from insurance companies for insurance
asuransi yang terjual melalui Bank. products sold by the Bank to its borrowers.
36. PENYISIHAN (PEMBALIKAN) KERUGIAN 36. PROVISION FOR (REVERSAL OF) IMPAIRMENT
PENURUNAN NILAI ASET KEUANGAN DAN LOSSES ON FINANCIAL AND NON-FINANCIAL
NON- ASET KEUANGAN ASSETS

2018 2017
Kredit yang diberikan dan
pembiayaan/piutang syariah Loans and sharia financing/
(Catatan 10) 195.893 137.853 receivables (Note 10)
Efek-efek (Catatan 8) (657) (3.710) Securities (Note 8)
Investment in associated
Penyertaan saham (Catatan 13) - 270 entities (Note 13)
Giro pada bank lain (Catatan 6) 73 8 other banks (Note 6)
Properti terbengkalai - - Abandoned properties
Total 195.309 134.421 Total
37. BEBAN UMUM DAN ADMINISTRASI 37. GENERAL AND ADMINISTRATIVE EXPENSES

2018 2017
Perbaikan dan pemeliharaan 210.260 192.114 Repairs and maintenance
Promosi 171.974 103.228 Promotion
Sewa 118.097 100.858 Rent
Listrik, air dan komunikasi 67.356 63.507 Electricity, water and telecommunications
159
37. BEBAN UMUM DAN ADMINISTRASI (lanjutan) 37. GENERAL AND ADMINISTRATIVE EXPENSES
(continued)
Akun ini terdiri dari: (lanjutan) This account consists of: (continued)

2018 2017
Beban kantor 52.755 47.694 Office expenses
Penyusutan (Catatan 14) 56.752 46.117 Depreciation (Notes 14)
Transportasi 37.854 29.270 Transportation
Jasa profesional 17.608 15.814 Professional fees
Outsourcing 18.393 19.933 Outsourcing
Total 765.794 630.954 Total
Lainnya terutama terdiri dari beban administrasi Others consist mainly of securitization asset
sekuritisasi aset, premi asuransi untuk gedung, administration expense, insurance premium on the
premi asuransi kas dalam perjalanan serta kas building, insurance premium on cash in transit and
dalam khasanah. cash in vault.
38. GAJI DAN TUNJANGAN KARYAWAN 38. SALARIES AND EMPLOYEE BENEFITS

2018 2017
Gaji dan upah Salaries and wages

Rutin 354.530 317.198 Recurring
Tidak rutin 295.399 293.338 Non-recurring
Pelatihan dan pengembangan 23.886 22.674 Training and development
Total 705.940 671.888 Total
Lainnya terdiri dari beban imbalan kerja, biaya Others consists mainly of employee benefits
perekrutan, pesangon dan tunjangan rekreasi expense, recruitment costs, severance costs and
karyawan. employee recreational costs.
39. BEBAN OPERASIONAL LAINNYA - LAIN-LAIN 39. OTHER OPERATING EXPENSES – OTHERS

2018 2017
Imbalan atas jasa penagihan 22.500 21.235 Fees for collection services
Kerugian atas penyelesaian kredit
bermasalah 9.963 7.957 Loss on bad debt settlement
Lainnya terutama terdiri dari beban representasi dan Others consist mainly of representation and
jamuan makan dan minum rapat, serta beban entertainment expense, and provision for potential
cadangan atas potensi risiko operasional . operational risk.
160
40. PENDAPATAN (BEBAN) BUKAN OPERASIONAL 40. NON-OPERATING INCOME (EXPENSES) – NET
- NETO

2018 2017
Pendapatan sewa gedung 46 50 Building rental income equipment

Beban lainnya - neto 6.566 72 Other expense - net
Total 6.612 122 Total
Lainnya terutama terdiri dari beban denda Others consist mainly of administration penalty
administrasi dan beban bina lingkungan. expense and community development expense.
41. PERPAJAKAN 41. TAXATION
a. Rekonsiliasi antara laba sebelum beban pajak a. The reconciliation between income before tax
menurut laporan laba rugi dan penghasilan expense, as shown in the statement of profit or
komprehensif lain dengan taksiran penghasilan loss and other comprehensive income are as
kena pajak, adalah sebagai berikut: follows:

2018 2017
Laba sebelum Income before

beban pajak 874.000 784.406 tax expense
Beda temporer: Temporary differences:
Pembentukan Provision for
cadangan kerugian allowance for impairment
penurunan nilai aset keuangan losses on financial assets
dan non-aset keuangan 95.850 59.932 and non-financial assets
Penyisihan untuk imbalan Provision for employee
kerja 7.865 (3.242) benefits
Penurunan (kenaikan) nilai Decrease(increase)
efek-efek yang dimiliki in fair value of
untuk diperdagangkan 20.048 521 trading securities
123.763 57.211
Beda tetap: Permanent differences:
Kenikmatan karyawan 35.850 33.534 Employee welfare
Beban kantor 7.653 6.614 Office expense
Sewa 8.956 7.975 Rent
Sumbangan 3.390 3.490 Donations
Perbaikan dan pemeliharaan 1.895 1.554 Repairs and maintenance
Penyusutan atas aset tetap Depreciation of premises
yang tidak dapat and equipment which are
disusutkan menurut pajak 12.957 12.899 non-depreciable for tax purposes
Lain-lain 34.530 113.942 Others
105.231 180.008
Taksiran penghasilan kena Estimated taxable
pajak 1.102.994 1.021.625 income
161
41. PERPAJAKAN (lanjutan) 41. TAXATION (continued)

a. Rekonsiliasi antara laba sebelum beban pajak a. The reconciliation between income before tax
menurut laporan laba rugi dan penghasilan expense, as shown in the statement of profit or
komprehensif lain dengan taksiran penghasilan loss and other comprehensive income are as
kena pajak, adalah sebagai berikut: (lanjutan) follows: (continued)
2018 2017
Beban pajak penghasilan 220.599 204.325 Income tax expense

Pajak penghasilan Income tax -
Pasal 25 (138.690) (131.950) Article 25
Hutang pajak penghasilan Corporate income tax payable

badan (Catatan 17) 81.909 72.375 (Note 17)
b. Rincian pendapatan (beban) pajak tangguhan - b. The details of deferred tax benefit (expense)-
neto dengan memperhitungkan pengaruh beda net computed by computing the effect of
temporer pada tarif pajak adalah sebagai temporary differences on tax rate are as follows:
berikut:
2018 2017
Pembentukan atas Provision for

kerugian penurunan nilai aset allowance for impairment losses
keuangan dan non-aset keuangan 23.963 14.983 on financial and non-financial assets
Penyisihan Provision for employee
untuk imbalan kerja 1.966 (810) benefits
Kenaikan (penurunan) nilai wajar
efek-efek yang dimiliki Increase (decrease) in fair value
untuk diperdagangkan 5.012 130 of trading securities
Pendapatan (beban) Pajak Deferred Tax

Tangguhan - Neto 30.941 14.303 benefit (expense) - Net
c. Aset (Liabilitas) Pajak Tangguhan c. Deferred tax assets (liabilities)
Pengaruh pajak atas perbedaan temporer yang The tax effects on significant outstanding
signifikan antara pelaporan keuangan dan temporary differences between financial and tax
pajak adalah sebagai berikut: reporting purposes are as follows:
2018 2017
Aset (liabilitas) pajak tangguhan - Deferred tax assets (liabilities) -

dampak dari laporan laba rugi effect from statement of profit or loss
komprehensif dan penghasilan and other comprehensive income
komprehensif lain
Penyisihan untuk imbalan kerja 19.326 38.724 Provision for employee benefits
Cadangan kerugian penurunan Allowance for impairment losses
nilai aset keuangan dan on financial and non-financial
non-aset keuangan 108.500 16.023 assets
(Kenaikan) penurunan nilai
efek-efek yang dimiliki (Increase) decrease in fair
untuk diperdagangkan 2.700 (2.358) value of trading securities
130.526 52.389
162

c. Aset (Liabilitas) Pajak Tangguhan (lanjutan) c. Deferred tax assets (liabilities) (continued)
Pengaruh pajak atas perbedaan temporer yang The tax effects on significant outstanding
signifikan antara pelaporan keuangan dan temporary differences between financial and tax
pajak adalah sebagai berikut (lanjutan): reporting purposes are as follows (continued):
2018 2017
Aset (liabilitas) Pajak Tangguhan Deferred Tax Assets (Liabilities)

- efek dari ekuitas - effect from equity
Kerugian yang belum
direalisasi atas efek-efek Unrealized loss in fair value of -
dan obligasi Pemerintah available for sale securities
yang tersedia untuk dijual 29.894 34.052 and government bonds
Pengukuran kembali Remeasurement of defined
imbalan pasti 27.855 26.183 benefit obligation
57.749 60.235
Aset/(Liabilitas) Pajak Deferred Tax Assets/

Tangguhan - Neto 188.275 112.624 (Liabilities) - Net
2017, manajemen berkeyakinan bahwa management believes that the Bank’s estimates
estimasi Bank terhadap penghasilan atas of future taxable income indicate that the future
manfaat pajak masa mendatang yang timbul income tax benefits arising from the temporary
dari perbedaan temporer akan dapat diakui di differences will be realized in the future.
masa mendatang.
d. Rekonsiliasi antara beban pajak penghasilan d. The reconciliation between the tax expense
dengan menggunakan tarif pajak yang berlaku computed by applying the applicable tax rate on
dari laba sebelum beban pajak dan beban the income before tax expense and the tax
pajak penghasilan seperti yang disajikan expense shown in the statement of profit or loss
dalam laporan laba rugi dan penghasilan and other comprehensive income for the period
komprehensif lain untuk Periode yang berakhir ended March 31, 2018 and 2017, are as follows:
pada tanggal-tanggal 31 Maret 2018 dan 31
Maret 2017 adalah sebagai berikut:
2018 2017
Laba sebelum beban pajak 874.000 784.406 Income before tax expense
Beban pajak dengan Tax expense at

tarif pajak yang berlaku (174.800) (156.881) the applicable tax rate
Beda tetap (21.046) (36.002) Permanent differences
Selisih Tarif Pajak 6.188 2.861 Tax Tariff Difference
Beban pajak (189.658) (190.022) Tax expense
e. Uang Muka Pajak e. Prepaid Tax

2018 2017
Tahun Pajak 2012 52.567 3.884 Fiscal Year 2012

Tahun Pajak 2013 163.541 6.768 Fiscal Year 2013
Tahun Pajak 2014 196.971 - Fiscal Year 2014
Saldo akhir tahun 413.079 10.652 Balance at end of year
163
Penurunan Tarif Pajak Penghasilan Badan Reduction of the Tax Rate of Corporate Income
Tax
Berdasarkan pasal 17 ayat 2 Undang-undang Under article 17 (2) of Law No. 7 year 1983 regarding
No. 7 tahun 1983 mengenai “Pajak Penghasilan” “Income Tax” which was revised for the fourth time
yang telah diubah untuk keempat kalinya dengan by Law No. 36 year 2008, the corporate tax rate is
Undang-undang No. 36 tahun 2008, tarif Pajak 25%.
Penghasilan Badan adalah sebesar 25%.
Namun demikian, berdasarkan Undang-undang In addition, based on the above Law No. 36 year
No. 36 tahun 2008 tanggal 23 September 2008 2008 dated September 23, 2008, the Government
tersebut, Peraturan Pemerintah No. 81 Tahun 2007 Regulation No. 81 year 2007 dated December 28,
tanggal 28 Desember 2007 tentang “Penurunan 2007 on “Reduction of the Income Tax Rate on
Tarif Pajak Penghasilan Bagi Wajib Pajak Badan Resident Corporate Tax Payers in the Form of Public
Dalam Negeri yang Berbentuk Perseroan Terbuka” Companies” and the Ministry of Finance Regulation
dan Peraturan Menteri Keuangan No. 238/PMK.03/2008 dated December 30, 2008 on
No. 238/PMK.03/2008 tanggal 30 Desember 2008 “The Guidelines on the Implementation and
tentang “Tata Cara Pelaksanaan dan Pengawasan Supervision on the Rate Reduction for Domestic
Pemberian Penurunan Tarif Bagi Wajib Pajak Badan Corporate Tax Payers in the Form of Public
Dalam Negeri yang Berbentuk Perseroan Terbuka” Companies” stipulates that resident public
mengatur bahwa Perseroan Terbuka dalam negeri companies in Indonesia can obtain the reduced
di Indonesia dapat memperoleh fasilitas penurunan income tax rate at 5% lower than the highest existing
tarif Pajak Penghasilan sebesar 5% lebih rendah income tax rate, provided they meet the prescribed
dari tarif tertinggi Pajak Penghasilan yang ada, criteria, public companies whose shares are owned
dengan memenuhi kriteria yang ditentukan, yaitu by the public at a minimum of 40% or more of the
Perseroan Terbuka yang paling sedikit 40% dari total paid-up shares are traded in the Indonesia
jumlah keseluruhan saham yang disetor Stock Exchange and such shares are owned by at
diperdagangkan di Bursa Efek Indonesia dan saham least 300 (three hundred) parties and each party
tersebut dimiliki paling sedikit oleh 300 (tiga ratus) owning only less than 5% of the total paid-up shares.
pihak dan masing-masing pihak hanya boleh These requirements should be fulfilled by the public
memiliki saham kurang dari 5% dari keseluruhan companies for a minimum period of 6 (six) months in
saham yang disetor. Ketentuan sebagaimana 1 (one) fiscal year.
dimaksud di atas harus dipenuhi oleh Perseroan
Terbuka dalam waktu paling singkat 6 (enam) bulan
dalam jangka waktu 1 (satu) tahun pajak.
Berdasarkan surat keterangan No. DE/I/2018-0156 Based on Letter No. DE/I/2018-0156 dated
tanggal 5 Januari 2018 dan laporan bulanan January 5, 2018 and the monthly report of shares
kepemilikan saham (Formulir No. X.H.I-2 tanggal ownerships (form No. X.H.I-2 dated January 3, 2018
3 Januari 2018 dari Biro Administrasi Efek, Datindo from the Securities Administration Agency (Biro
Entrycom atas kepemilikan saham Bank selama Administrasi Efek), Datindo Entrycom on the
periode 2017 yang berakhir pada tanggal ownership of Bank’s shares during the period ended
31 Desember 2017) semua kriteria di atas untuk December 31, 2017), all of the above mentioned
memperoleh fasilitas penurunan tarif pajak tersebut required criteria to obtain the tax rate reduction on
atas laporan keuangan Bank untuk periode yang Bank’s financial statements for the period ended
berakhir pada tanggal 31 Desember 2017 telah December 31, 2017, were fulfilled by the Bank.
terpenuhi.
Berdasarkan surat keterangan No. DE/I/2017-0134 Based on Letter No. DE/I/2017-0134 dated
tanggal 5 Januari 2017 dan laporan bulanan January 5, 2017 and the monthly report of shares
kepemilikan saham (Formulir No. X.H.I-2 tanggal ownerships (form No. X.H.I-2 dated January 3, 2017
3 Januari 2017 dari Biro Administrasi Efek, Datindo from the Securities Administration Agency (Biro
Entrycom atas kepemilikan saham Bank selama Administrasi Efek), Datindo Entrycom on the
periode 2016 yang berakhir pada tanggal ownership of Bank’s shares during the period ended
31 Desember 2016) semua kriteria di atas untuk December 31, 2016), all of the above mentioned
memperoleh fasilitas penurunan tarif pajak tersebut required criteria to obtain the tax rate reduction on
atas laporan keuangan Bank untuk periode yang Bank’s financial statements for the period ended
berakhir pada tanggal 31 Desember 2016 telah December 31, 2016 were fulfilled by the Bank.
terpenuhi.
164
Pemeriksaan tahun pajak 2012 Assessment for fiscal year 2012
Pada tanggal 30 September 2014, Bank telah On September 30, 2014, the Bank received
menerima Surat Pemberitahuan Hasil Pemeriksaan Notification of Tax Audit Findings No.
Pajak (SPHP) No. PHP-201/WPJ.02/KP.10/2014 PHP-201/WPJ.02/KP.10/2014 regarding tax
mengenai kekurangan pembayaran pajak PPh underpayment for Income Tax Article 4 (2) for fiscal
Pasal 4 ayat (2) untuk tahun pajak 2012 atas Kantor year 2012. Based on Notification of Tax Audit
Cabang Pekanbaru. Atas SPHP tersebut, pada Findings, Bank has received issued Tax
tanggal 10 November 2014, Bank telah menerima Assessment Letter of Tax Underpayment (SKPKB)
Surat Ketetapan Pajak Kurang Bayar (SKPKB) on November 10, 2014 as follows:
dengan rincian sebagai berikut:
Pokok/ Denda/
Principal (Rp) Penalty (Rp)
Tahun 2012 Year 2012
SKPKB PPh Pasal 4 ayat 2 SKPKB Article 4 (2)
No.00095/240/12/218/14 191 92 No.00095/240/12/218/14
No.00096/240/12/218/14 191 92 No.00096/240/12/218/14
No.00097/240/12/218/14 190 91 No.00097/240/12/218/14
No.00098/240/12/218/14 168 81 No.00098/240/12/218/14
No.00099/240/12/218/14 214 103 No.00099/240/12/218/14
No.00100/240/12/218/14 196 94 No.00100/240/12/218/14
No.00101/240/12/218/14 207 99 No.00101/240/12/218/14
No.00102/240/12/218/14 245 118 No.00102/240/12/218/14
No.00103/240/12/218/14 238 114 No.00103/240/12/218/14
No.00104/240/12/218/14 229 110 No.00104/240/12/218/14
No.00105/240/12/218/14 250 120 No.00105/240/12/218/14
No.00106/240/12/218/14 305 146 No.00106/240/12/218/14
Pada tanggal 8 Desember 2014, Bank telah On December 8, 2014, the Bank has paid the entire
melakukan pembayaran atas seluruh tagihan dalam amount in the Tax Assessment Letter (TAL) of Tax
Surat Ketetapan Pajak Kurang Bayar (SKPKB) Underpayment amounted to Rp3,884. The payment
tersebut yaitu sebesar Rp3.884. Pembayaran is recorded as other assets (Note 16).
tersebut dicatat oleh Bank pada aset lain-lain
(Catatan 16).
Pada tanggal 20 Januari 2015, Bank mengajukan On January 20, 2015, the Bank filed letters of tax
surat keberatan atas seluruh SKPKB tersebut di objection on all of the aforementioned underpayment
atas. Pada tanggal 14 Januari 2016, Kantor Pajak TAL. On January 14, 2016, the Tax Office has issued
telah menerbitkan Surat Keputusan Keberatan yang Objection Decision Letters which has rejected all of
menolak seluruh permohonan keberatan Bank. the Bank's objections. On April 2, 2016, The Bank
Pada tanggal 2 April 2016 Bank mengajukan filed the appeal letters to the Tax Court on all of the
permohonan banding atas Surat Keputusan aforementioned objection decision letters. As of date
Keberatan tersebut ke Pengadilan Pajak. Sampai of this report, appeal process is still in process.
dengan tanggal laporan ini, proses banding tersebut
masih dalam proses.
165
Pemeriksaan tahun pajak 2012 (lanjutan) Assessment for fiscal year 2012 (continued)
Berdasarkan Surat Pemberitahuan Hasil Based on Notification of Tax Audit Findings

Pemeriksaan Pajak (SPHP) No SPHP- No. SPHP-03/PJ.0401/2017 dated May 22, 2017,
03/PJ.0401/2017 tanggal 22 Mei 2017 mengenai regarding tax audit result for the year of 2012, Bank
hasil pemeriksaan pajak untuk tahun 2012, Bank has received issued Tax Assessment Letter of Tax
telah menerima Surat Ketetapan Pajak Kurang Underpayment (SKPKB) of Corporate Income Tax
Bayar (SKPKB) PPh Badan Tahun 2012 sebesar for the year of 2012 amounting to Rp59.307 as
Rp59.307 dengan rincian sebagai berikut: follows:
Pokok/ Denda/

SKPKB PPh Badan SKPKB Article Corporate Income Tax
No.00003/206/12/093/17 40.073 19.234 No.00003/206/12/093/17
Selain itu, Bank juga telah menerima SKPKB On the otherhand, Bank has also received the Tax
PPh Pasal 21, 23, 4 ayat (2) dan PPN sebesar Assessment Letters of Tax Underpayment (SKPKB)
Rp4.766 (termasuk penalti). Seluruh SKPKB of Article 21, 23, 4 paragraph (2) Income Tax and
tersebut termasuk SKPKB PPh Badan telah dibayar VAT amounting to Rp4,766 (including penalties).
pada tanggal 21 Agustus 2017. The entire SKPKB including for the Corporate
Income Tax has paid on August 21, 2017.
Namun demikian Bank tidak setuju dengan SKPKB However, Bank does not agree with the SKPKB of
PPh Badan sebesar Rp48.683 dan mengajukan the Corporate Income Tax amounting to Rp48,683
Surat Keberatan kepada Direktorat jenderal Pajak and has applied the objection letter No.
melalui surat No.730/S/DIR/FAD/X/2017 tanggal 730/S/DIR/FAD/X/2017 dated October 10, 2017
10 Oktober 2017 yang diterima oleh DJP pada which has been received by the Tax Office on
tanggal 12 Oktober 2017. Pembayaran tersebut October 12, 2017. The payment is recorded as other
dicatat oleh Bank pada aset lain-lain (Catatan 16). assets (Note 16).

Pemeriksaan Pajak (SPHP) No. SPHP- No. SPHP-294/WPJ.10/KP.1005/RIK.SIS/2016
294/WPJ.10/KP.1005/RIK.SIS/2016 tanggal dated September 21, 2016, regarding tax audit result
21 September 2016 mengenai hasil pemeriksaan conducted to the Semarang Branch Office for the
terhadap Kantor Cabang Semarang untuk tahun year of 2013, Bank has received issued Tax
2013, Bank telah menerima Surat Ketetapan Pajak Assessment Letter of Tax Underpayment (SKPKB)
Kurang Bayar (SKPKB) dengan rincian sebagai as follows:
berikut:
Pokok/ Denda/

SKPKB PPh Pasal 21 SKPKB Article 21
No.00001/243/13/511/16 64 30 No.00001/243/13/511/16
SKPKB PPh Pasal 23 SKPKB Article 23
No.00060/203/13/511/16 0,2 0,1 No.00060/203/13/511/16
Total 64,2 30,1 Total
166
Pokok/ Denda/

No.00012/240/13/511/16 381 183 No.00012/240/13/511/16
No.00013/240/13/511/16 381 183 No.00013/240/13/511/16
No.00014/240/13/511/16 381 183 No.00014/240/13/511/16
No.00015/240/13/511/16 381 183 No.00015/240/13/511/16
No.00016/240/13/511/16 381 183 No.00016/240/13/511/16
No.00017/240/13/511/16 381 183 No.00017/240/13/511/16
No.00018/240/13/511/16 381 183 No.00018/240/13/511/16
No.00019/240/13/511/16 381 183 No.00019/240/13/511/16
No.00020/240/13/511/16 381 183 No.00020/240/13/511/16
No.00021/240/13/511/16 381 183 No.00021/240/13/511/16
No.00022/240/13/511/16 381 183 No.00022/240/13/511/16
No.00023/240/13/511/16 381 183 No.00023/240/13/511/16
Pada tanggal 17 November 2016, Bank telah On November 17, 2016, the Bank has paid the
melakukan pembayaran atas seluruh tagihan dalam entire amount in the Tax Assessment Letters (TAL)
Surat Ketetapan Pajak Kurang Bayar (SKPKB). of Tax Underpayment (SKPKB). The payment of
Pembayaran atas SKPKB PPh Pasal 21 dan Pasal the TAL of Article 21 and Article 23 amounted to
23 yaitu sebesar Rp94 telah dicatat sebagai biaya Rp94 has been charged as tax expenses in 2016
pajak di tahun 2016 karena bank setuju atas SKPKB since Bank has agreed with the said SKPKB.
tersebut. Sedangkan pembayaran atas SKPKB PPh However, in regard to the payment of the SKPKB
Pasal 4 (2) yaitu sebesar Rp6.768 dicatat sebagai of Article 4 paragraph (2) amounted to Rp6,768 has
uang muka pajak (Catatan 16) karena Bank tidak been charged as prepaid tax (Note 16) since Bank
setuju dengan SKPKB tersebut. has not agreed with the said SKPKB.
Pada tanggal 6 Januari 2017, Bank mengajukan On January 6, 2017, the Bank filed letters of tax
surat keberatan atas SKPKB PPh Pasal 4 (2) objection on the aforementioned TAL of Article 4
tersebut di atas. Sampai dengan tanggal laporan ini, (2). As of date of this report, tax objection is still in
proses keberatan masih dalam proses. process.

Pemeriksaan Pajak (SPHP) No. PHP- No. SPHP-00011/KP.040/RIKSIS/2017 dated
00011/WPJ.19/KP.040/RIKSIS//2017 tanggal 19 Juli July 19, 2017, regarding tax audit result for the year
2017 mengenai hasil pemeriksaan pajak untuk of 2013, Bank has received issued Tax Assessment
tahun 2013, Bank telah menerima Surat Ketetapan Letter of Tax Underpayment (SKPKB) of Corporate
Pajak Kurang Bayar (SKPKB) PPh Badan Tahun Income Tax for the year of 2013 amounting to
2013 sebesar Rp183.958 dengan rincian sebagai Rp183,958 as follows:
berikut:
Pokok/ Denda/

No.00006/206/13/093/17 124.296 59.662 No.00006/206/13/093/17
167
Selain itu, Bank juga telah menerima SKPKB PPh On the otherhand, Bank has also received the Tax
Pasal 21, 4 ayat (2) dan PPN sebesar Rp9.945 Assessment Letters of Tax Underpayment
(termasuk penalti). Seluruh SKPKB tersebut (SKPKB) of Article 21, 4 paragraph (2) Income Tax
termasuk SKPKB PPh Badan telah dibayar pada and VAT amounting to Rp9,945 (including
tanggal 5 September 2017. penalties). The entire SKPKB including for the
Corporate Income Tax has been paid on
September 5, 2017
PPh Badan sebesar Rp156.773 dan mengajukan the Corporate Income Tax amounting to Rp156,773
Surat Keberatan kepada Direktorat jenderal Pajak and has applied the objection letter No.
melalui surat No.766/S/DIR/FAD/X/2017 tanggal 766/S/DIR/FAD/X/2017 dated October 26, 2017
26 Oktober 2017 yang diterima oleh DJP pada which has been received by the Tax Office on
tanggal 30 Oktober 2017. Pembayaran tersebut October 30, 2017. The payment is recorded as
dicatat oleh Bank pada aset lain-lain (Catatan 16). other assets (Note 16).
Sampai dengan saat ini belum ada keputusan dari As of current period, there are still no decision from
kantor pajak atas keberatan tersebut, dan the Tax Office on the objection, and the
Manajemen memiliki keyakinan bahwa Management believes that the probability to win
kemungkinan Bank akan memenangkan kasus this tax case is high, therefore no provision is
pajak ini adalah tinggi sehingga tidak dibentuk provided in the financial statements.
cadangan dalam laporan keuangan.

Pemeriksaan Pajak (SPHP) No. SPHP- No. SPHP-00016/WPJ.19/KP.04/2017 dated
00016/WPJ.19/KP.04/2017 tanggal 05 Desember December 05, 2017, regarding tax audit result for
2017 mengenai hasil pemeriksaan pajak untuk the year of 2014, Bank has received issued Tax
tahun 2014, Bank telah menerima Surat Ketetapan Assessment Letter of Tax Underpayment (SKPKB)
Pajak Kurang Bayar (SKPKB) PPh Badan Tahun of Corporate Income Tax amounting to Rp206,337
2014 sebesar Rp206.337 dengan rincian sebagai for the year of 2014 as follows:
berikut:
Pokok/ Denda/

No.00008/206/14/093/17 139.417 66.920 No.00008/206/14/093/17
Selain itu, Bank juga telah menerima SKPKB PPh On the otherhand, Bank has also received the Tax
Pasal 21, 23, 4 ayat (2) dan PPN sebesar Rp 13.427 Assessment Letters of Tax Underpayment
(termasuk penalti). Seluruh SKPKB tersebut (SKPKB) of Article 21, 23, 4 paragraph (2) Income
termasuk SKPKB PPh Badan telah dibayar pada Tax and VAT amounting to Rp13,427 (including
tanggal 28 Desember 2017. penalties). The entire SKPKB including for the
Corporate Income Tax has paid on December 28,
2017.
PPh Badan sebesar Rp196.971 dan akan Corporate Income Tax amounting to Rp196,971
mengajukan Surat Keberatan kepada Direktorat and will submit the objection letter to the Tax Office.
Jenderal Pajak.
Sampai dengan saat ini belum ada keputusan dari As of current period, there are still no decision from
kantor pajak atas keberatan tersebut, dan the Tax Office on the objection, and the
Manajemen memiliki keyakinan bahwa Management believes that the probability to win
kemungkinan Bank akan memenangkan kasus this tax case is high, therefore no provision is
pajak ini adalah tinggi sehingga tidak dibentuk provided in the financial statements.
cadangan dalam laporan keuangan.
168

Pajak atas penilaian kembali aset tetap Tax for revaluation of fixed assets
Bank berdasarkan surat No.1195/S/DIR/XII/2015 The Bank based on the letter

tanggal 8 Desember 2015 mengajukan kepada No. 1195/S/DIR/XII/2015 on date December 8, 2015
Kepala Kantor Wilayah DJP WP Besar “Permohonan have submitted an application regarding “revaluation
penilaian kembali aset tetap untuk tujuan perpajakan of fixed assets for tax purposes on 2016 by tax payer
yang diajukan tahun 2016 oleh wajib pajak yang that have not revalued fixed assets”.
belum melakukan penilaian kembali aset tetap“.
Berdasarkan Peraturan Menteri Keuangan Based on the regulation No.191/PMK/010/2015 on

No.191/PMK.010/2015 tanggal 15 Oktober 2015, October 15, 2015, from the Ministry of Finance,
permohonan yang diajukan sampai dengan tanggal applications that are submitted up to
31 Desember 2015, akan mendapatkan perlakuan December 31, 2015 will receive special treatment in
khusus berupa pajak penghasilan yang bersifat final the form of final tax rate of 3%. In connection with the
menjadi sebesar 3%. Sehubungan dengan estimasi estimated increase in fair value of land, the Bank
atas kenaikan nilai wajar tanah, Bank telah have made tax payment amounting to Rp40,035 on
melakukan pembayaran pajak sebesar Rp40.035 December 10, 2015.
pada tanggal 10 Desember 2015.
Kemudian berdasarkan hasil penilaian dari Kantor Based on the revaluation report issued by Public
Jasa Penilai Publik (KJPP), Bank telah Appraisal Company, the Bank has reported a letter
menyampaikan surat No.473/S/DIR/V/2016 tanggal No.473/S/DIR/V/2016 dated May 23, 2016 regarding
23 Mei 2016 perihal tambahan dokumen terkait additional data for assets revaluation, in which on
proses penilaian kembali aset tetap dimana pada May 20, 2016, the Bank has paid the remaining tax
tanggal 20 Mei 2016, Bank telah melunasi sisa of Rp35,713. Furthermore, The Tax Office has
pembayaran pajak sebesar Rp35.713. Kemudian issued a Decision Letter No.KEP-435/WPJ.19/2016
Kantor Pajak telah menerbitkan surat Keputusan dated June 8, 2016 that has granted the the Bank’s
DJP No.KEP-435/WPJ.19/2016 tanggal 8 Juni 2016 request for assets revaluation.
mengenai persetujuan atas permohonan penilaian
kembali aset tetap yang dilakukan oleh Bank.
42. KOMITMEN DAN KONTINJENSI 42. COMMITMENTS AND CONTINGENCIES
Saldo komitmen dan kontinjensi pada tanggal The outstanding commitments and contingencies as
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 adalah of March 31, 2018, and December 31, 2017, are as
KOMITMEN COMMITMENTS
Liabilitas Komitmen Commitments payable

Fasilitas kredit kepada nasabah Unused loan facility
yang belum ditarik 18.657.941 18.740.054 commitments
KONTINJENSI CONTINGENCIES
Tagihan Kontinjensi Contingent receivables
Pendapatan bunga dalam Interest income on
penyelesaian 2.765.089 2.372.209 non-performing assets
Liabilitas Kontinjensi Contingent payables
Garansi yang diterbitkan Guarantees issued
(Catatan 29) (2.595.209) (3.001.188) (Note 29)
Kontinjensi - neto 169.880 (628.979) Contingencies - net
169
43. IMBALAN KERJA 43. EMPLOYEE BENEFITS
Program pensiun imbalan pasti Defined benefit pension plan

Program dana Pensiun diadministrasikan dan The Pension Plan’s assets are being administered
dikelola oleh Dana Pensiun PT Bank Tabungan and managed by Dana Pensiun
Negara (Persero) Tbk (DPBTN). PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk (DPBTN).
Sesuai dengan ketentuan, Program Pensiun According to the regulation, the pension plan is
dibiayai dari iuran karyawan dan iuran Bank. Iuran funded through contributions from both the
karyawan adalah sebesar 5% dari penghasilan employees and the Bank. Employees’ contributions
dasar pensiun karyawan dan atas sisa jumlah yang are computed at 5% of the employees’ basic
perlu didanakan kepada DPBTN merupakan pension salaries and any remaining amount required
kontribusi Bank. to fund DPBTN represents the contributions by the
Bank.
Program pensiun iuran pasti Defined contribution plan
Efektif tanggal 1 Januari 2004, semua pekerja yang Effective January 1, 2004, all newly appointed
baru diangkat sebagai pekerja tetap tidak permanent employees are not included in the
diikutsertakan dalam program pensiun imbalan pasti defined benefit pension plan (“Pension Plan”) and
(“Program Pensiun”) dan hak atas manfaat pensiun the right to pension benefits is given based on the
diberikan berdasarkan persyaratan yang ditetapkan established conditions which are stated in the
dalam peraturan dengan memperhatikan faktor regulations with consideration to the yearly gratuity
penghargaan per tahun masa kerja dan penghasilan factor over the working period and income on the
dana pensiun. Pension Fund.
Karyawan Bank diikutsertakan dalam program The Bank’s employees are included in the defined
pensiun iuran pasti yang berlaku efektif sejak bulan contribution pension plan which was effective since
Januari 2004. Program Pensiun ini dikelola oleh January 2004. This defined contribution pension
Dana Pensiun Lembaga Keuangan PT Bank Negara plan is managed by Dana Pensiun Lembaga
Indonesia (Persero) Tbk (DPLK). Keuangan PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk
(DPLK).
Imbalan kerja jangka panjang lainnya Other long-term employee benefits
Bank memberikan imbalan kerja kepada pegawai The Bank provides employee benefits in the form of
berupa penghargaan masa kerja dan Masa allowance for gratuity for services and retirement
Persiapan Pensiun (MPP) yaitu 1 tahun sebelum preparation period (MPP), which is within one year
pegawai mencapai usia pensiun normal before the normal pension age (56 years old).
(usia 56 tahun).
Karyawan Bank juga memperoleh manfaat dari Bank employees are also given welfare program,
pemberian program kesejahteraan, kontribusi employees’ contributions are 2.57% of their net
karyawan terhadap dana kesejahteraan sebesar wages for welfare program benefits and the Bank
2,57% dikali gaji bersih dan kontribusi Bank sebesar contributions are 8.93%. The plan assets are being
8,93%. Aset program diadministrasikan dan dikelola administered and managed by Yayasan
oleh Yayasan Kesejahteraan Pegawai PT Bank Kesejahteraan Pegawai PT Bank Tabungan Negara
Tabungan Negara (YKPBTN). (YKPBTN).
Perhitungan aktuaris atas imbalan kerja pada The actuarial valuation of employee benefits as of
tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018, and December 31, 2017 is based
adalah berdasarkan laporan aktuaris tanggal on the actuarial reports dated April 5, 2018 and
5 April 2018 dan 5 Januari 2018 dari aktuaris January 5, 2018, of Bestama Aktuaria, an
independen Bestama Aktuaria. independent actuary.
170
43. IMBALAN KERJA (lanjutan) 43. EMPLOYEE BENEFITS (continued)
Asumsi-asumsi utama yang digunakan dalam The key assumptions used in the actuarial
perhitungan aktuaris adalah sebagai berikut: calculations are as follows:
Tingkat kenaikan penghasilan dasar Basic pensionable annual

pensiun 6,00% 6,00% salary increase rate
Tingkat mortalita (kematian) TMI 2011 GAM-1971 Mortality rate
Tingkat cacat 1,00% 1,00% Disability rate
Tingkat Diskonto Discount rate
Imbalan Jangka Panjang Lainnya - Other long-term benefits -
Penghargaan Masa Kerja 7,60% 7,80% Gratuity
Program Pesangon Pensiun - Retirement severance program -
Selisih DPLK 7,60% 7,80% Difference from DPLK
Masa Persiapan Pensiun 7,40% 6,90% Retirement Preparation Period
Program Pensiun Imbalan Pasti 7,60% 7,80% Deferred Benefit Pension Plan
Program Kesejahteraan 6,30% 6,40% Welfare Program
Penghargaan masa kerja, program pesangon Gratuity for services, retirement severance program-
pensiun-selisih DPLK, masa persiapan pensiun dan difference from DPLK, retirement preparation period
program kesejahteraan dicantumkan dalam and welfare program are included in other benefits.
program lainnya.
a. Biaya imbalan kerja a. Employee benefits expense
Program Pensiun/ Program Lainnya/

Pension Plan Other Benefits Total
Biaya jasa kini 8.360 16.915 25.275 Current service cost

Iuran peserta (2.470) (1.898) (4.368) Contribution from participant
Beban (pendapatan)
bunga neto (56) 4.720 4.664 Net interest (income) cost
Kerugian aktuaria - (236) (236) Actuarial loss
Biaya Jasa Lalu - - - Past service cost
Beban imbalan kerja - neto 5.834 19.501 25.335 Employee benefits expense - net


Iuran peserta (7.627) (7.835) (15.462) Contribution from participant
Beban (pendapatan)
bunga neto (440) 13.312 12.872 Net interest (income) cost
Kerugian aktuaria - 10.312 10.312 Actuarial loss
Biaya Jasa Lalu 2.952 - 2.952 Past service cost
Beban imbalan kerja - neto 27.006 79.148 106.154 Employee benefits expense - net
171
b. Mutasi atas kewajiban imbalan kerja b. Movements of liabilities for employee benefits

Saldo pada awal tahun - 260.316 260.316 Balance at beginning of year

Beban imbalan kerja Employee benefits expense
tahun berjalan - neto 5.834 19.501 25.335 during the year - net
Pengukuran kembali liabilitas Reameasurement of employee
(aset) imbalan kerja - neto 5.805 122 5.927 benefit liability (asset) - net
Pembayaran manfaat aktual (11.639) (20.675) (32.314) Actual benefit paid
Saldo kewajiban pada Balance liabilities

akhir periode (Catatan 30) - 259.264 259.264 at end of period (Note 30)

Saldo pada awal tahun - 169.793 169.793 Balance at beginning of year

Beban imbalan kerja Employee benefits expense
tahun berjalan - neto 27.005 79.148 106.153 during the year - net
Pengukuran kembali liabilitas Reameasurement of employee
(aset) imbalan kerja - neto 8.768 54.916 63.684 benefit liability (asset) - net
Pembayaran manfaat aktual (35.773) (43.541) (79.314) Actual benefit paid
Saldo kewajiban pada Balance liabilities

akhir tahun (Catatan 30) - 260.316 260.316 at end of year (Note 30)
c. Mutasi nilai kini liabilitas imbalan kerja adalah c. The movements in the present value of liabilities
sebagai berikut: for employee benefits are as follows:

Saldo pada awal tahun 1.487.751 1.078.194 2.565.945 Balance at beginning of year
Beban bunga 28.885 17.790 46.675 Interest cost
Biaya Jasa Lalu - - - Past service cost
Manfaat yang dibayarkan (21.307) (24.617) (45.924) Benefits paid
Kerugian aktuaria 11.793 (3.192) 8.601 Actuarial loss
Saldo pada akhir periode 1.515.482 1.085.090 2.600.572 Balance at end of period

Saldo pada awal tahun 1.398.477 865.766 2.264.243 Balance at beginning of year
Beban bunga 107.068 67.013 174.081 Interest cost
Biaya Jasa Lalu 2.952 - 2.952 Past service cost
Kerugian aktuaria 30.872 170.902 201.774 Actuarial loss
Saldo pada akhir tahun 1.487.751 1.078.194 2.565.945 Balance at end of year
172
d. Mutasi nilai wajar aset program adalah sebagai d. The movements in the fair value of plan assets
berikut: (tidak diaudit) are as follows: (unaudited)

Hasil pengembangan aset
program 50.511 9.992 60.503 Return on plan asset
Kontribusi Bank 11.639 7.363 19.002 Contributions by the Bank
Kontribusi pegawai 2.470 1.898 4.368 Employees contribution
Saldo pada akhir periode 1.786.602 825.825 2.612.427 Balance at end of period

Hasil pengembangan aset
program 193.501 92.718 286.219 Return on plan asset
Kontribusi Bank 35.773 30.277 66.050 Contributions by the Bank
Kontribusi pegawai 7.627 7.835 15.462 Employees contribution
Manfaat yang dibayarkan (83.739 ) (53.117) (136.856) Benefits paid
Saldo pada akhir tahun 1.743.289 817.877 2.561.166 Balance at end of year
e. Pengukuran kembali (aset) liabilitas imbalan e. Remeasurement of net employee benefit

kerja neto: (asset) liabilities:

Saldo pada awal tahun 81.219 109.658 190.877 Balance at beginning of year
Kerugian aktuaris 11.793 (2.956) 8.837 Actuary loss
Imbal hasil atas aset program (16.587) 3.078 (13.509) Return on plan assets
Perubahan atas dampak atas aset Change in effect of the asset ceiling
diluar bunga neto aset/liabilitas 10.599 - 10.599 excluding net interest of asset/liabilities
Saldo pada akhir periode 87.024 109.780 196.804 Balance at the end of period

Saldo pada awal tahun 72.452 32.277 104.729 Balance at beginning of year
Kerugian aktuaris 30.872 160.590 191.462 Actuary loss
Imbal hasil atas aset program (71.044 ) (35.571) (106.615) Return on plan assets
Perubahan atas dampak atas aset Change in effect of the asset ceiling
diluar bunga neto aset/liabilitas 48.939 (47.638) 1.301 excluding net interest of asset/liabilities
Saldo pada akhir tahun 81.219 109.658 190.877 Balance at the end of year
173
f. Portofolio investasi aset program yang f. The asset program’s investment portfolio that
ditempatkan dalam bentuk instrumen keuangan placed in the form of bank’s financial
bank terdiri dari Reksa Dana, Efek Beragunan instruments consist of Mutual Funds, Asset
Aset, Surat Berharga Negara, Obligasi, Backed Securities, government securities,
Deposito Berjangka dan Saham. bonds, time deposits and shares of stocks.
44. PELAPORAN SEGMEN 44. SEGMENT REPORTING
Informasi segmen usaha berdasarkan jenis usaha Segment information based on business type are as
Konvensional/ Syariah/ Eliminasi/

Conventional Sharia Elimination Total
Pendapatan segmen 4.838.405 226.852 - 5.065.257 Segment income

Beban segmen (2.730.689) (2.856) - (2.733.545) Segment expenses
Pendapatan segmen - neto 2.107.716 223.996 - 2.331.712 Segment Income - net
Pendapatan operasional
lainnya 425.698 14.169 - 439.867 Other operating income
Penyisihan kerugian Provision for

penurunan nilai impairment
aset keuangan dan losses on financial assets
non-aset keuangan (206.369) 11.060 - (195.309) and non-financial assets
Beban operasional lainnya (1.620.925) (87.957) - (1.708.882)Other operating expenses
Laba operasional 706.120 161.268 - 867.388 Income from operations

Pendapatan (beban) bukan Non-operating income
operasional - neto 51.559 (44.947) - 6.612 (expenses) - net
Beban pajak (189.658) - - (189.658) Tax expense
Laba tahun berjalan 568.021 116.321 - 684.342 Income for the year
Total aset 238.487.656 23.317.722 (3.066.682) 258.738.696 Total assets
Total liabilitas 201.555.218 23.193.608 (3.066.682) 221.682.144 Total liabilities
174
44. PELAPORAN SEGMEN (lanjutan) 44. SEGMENT REPORTING (continued)
Informasi segmen usaha berdasarkan jenis usaha Segment information based on business type are as
(lanjutan): follows (continued):
Konvensional/ Syariah/ Eliminasi/

Conventional Sharia Elimination Total
Pendapatan segmen 4.209.975 173.334 - 4.383.309 Segment income

Beban segmen (2.388.423) (2.906) - (2.391.329) Segment expenses
Pendapatan segmen - neto 1.821.552 170.428 - 1.991.980 Segment Income - net
Pendapatan operasional
lainnya 368.047 10.129 - 378.176 Other operating income

penurunan nilai impairment
aset keuangan dan losses on financial assets
non-aset keuangan (122.543) (11.878) - (134.421) and non-financial assets
Beban operasional lainnya (1.376.774) (74.677) - (1.451.451) Other operating expenses
Laba operasional 690.282 94.002 - 784.284 Income from operations

Pendapatan (beban) bukan Non-operating income
operasional - neto 332 (210) - 122 (expenses) - net
Beban pajak (190.022) - - (190.022) Tax expense
Laba tahun berjalan 500.592 93.792 - 594.384 Income for the year
Total aset 198.842.978 17.795.652 (2.326.965) 214.311.665 Total assets
Total liabilitas 170.322.029 15.401.536 (2.326.965) 183.396.600 Total liabilities
45. JAMINAN PEMERINTAH TERHADAP 45. GOVERNMENT GUARANTEES ON THE

KEWAJIBAN PEMBAYARAN BANK UMUM OBLIGATIONS OF COMMERCIAL BANKS
Berdasarkan Keputusan Presiden Republik Based on Article 8 of the Decision No. 15 year 2004
Indonesia No. 15 tahun 2004 tentang pengakhiran of the President of the Republic of Indonesia
tugas dan pembubaran BPPN, dinyatakan dalam regarding the termination of the role and winding-up
pasal 8 bahwa dengan diakhirinya tugas dan of IBRA, stated on article 8 that in relation with the
dibubarkannya BPPN, Program Penjaminan task completion and dismissal of IBRA the
Pemerintah terhadap kewajiban pembayaran bank Government Guarantee Program on the obligations
umum yang semula dilakukan oleh BPPN of domestic banks which was originally handled by
berdasarkan Keputusan Presiden Republik IBRA based on the Decisions of the President of the
Indonesia No. 26 tahun 1998 dan Keputusan Republic of Indonesia No. 26 year 1998 and No. 27
Presiden Republik Indonesia No. 27 tahun 1998, year 1998 would be handled by the Ministry of
selanjutnya dilaksanakan oleh Menteri Keuangan Finance, specifically by the Government Guarantee
melalui Unit Pelaksanaan Penjaminan Pemerintah Implementation Unit Pelaksanaan Penjaminan
(UP3) sebagaimana diatur oleh Keputusan Presiden Pemerintah (UP3) as provided in the Decision of the
Republik Indonesia No. 17 tahun 2004, yang diatur President of the Republic of Indonesia No. 17 year
lebih lanjut dengan Keputusan Menteri Keuangan 2004, which was further regulated by the Decision
No. 84/KMK.06/2004 tanggal 27 Februari 2004 No. 84/KMK.06/2004 dated February 27, 2004 of the
tentang Perubahan atas Keputusan Ministry of Finance regarding the Amendment of
Menteri Keuangan Republik Indonesia Decision No. 179/KMK.017/2000 of the Ministry of
No.179/KMK.017/2000 tentang Syarat, Tata cara Finance on the Terms, Implementation Guidelines,
dan Ketentuan Pelaksanaan Jaminan Pemerintah and Conditions of the Government Guarantees on
terhadap Kewajiban Pembayaran Bank Umum. the obligations of commercial banks.
175
45. JAMINAN PEMERINTAH TERHADAP 45. GOVERNMENT GUARANTEES ON THE

KEWAJIBAN PEMBAYARAN BANK UMUM OBLIGATIONS OF COMMERCIAL BANKS
Program Penjaminan Pemerintah melalui UP3 telah The Guarantee Program by the Government through
berakhir pada tanggal 22 September 2005, UP3 ended on September 22, 2005, as stated in
sebagaimana dinyatakan dalam Peraturan Menteri Regulation No. 68/PMK.05/2005 dated August 10,
Keuangan Republik Indonesia No. 68/PMK.05/2005 2005 of the Ministry of Finance concerning the
tanggal 10 Agustus 2005 tentang Perhitungan Dan Calculation and Payments of Premium on
Pembayaran Premi Program Penjaminan Terhadap Guarantee Program from Commercial Banks for the
Pembayaran Bank Umum untuk periode period July 1 to September 21, 2005. The
1 Juli sampai 21 September 2005. Sebagai Government established the Deposit Insurance
pengganti UP3 Pemerintah telah membentuk Corporation (LPS), an independent agency, to
Lembaga Independen, yaitu Lembaga Penjamin replace UP3, based on Law No. 24 year 2004 dated
Simpanan (LPS) berdasarkan Undang-undang September 22, 2004 of the Republic of Indonesia
Republik Indonesia No.24 tahun 2004 tanggal regarding the establishment Deposit Insurance
22 September 2004 tentang Lembaga Penjamin Corporation (LPS) to guarantee public funds
Simpanan dimana LPS menjamin dana masyarakat including funds from other banks in the form of
termasuk dana dari bank lain dalam bentuk giro, demand deposits, time deposits, certificates of
deposito, sertifikat deposito, tabungan dan/atau deposit, savings deposits and/or other equivalent
bentuk lainnya yang dipersamakan dengan itu. form.
Berdasarkan salinan Peraturan LPS Based on LPS regulation No. 1/PLPS/2006 dated
No. 1/PLPS/2006 tanggal 9 Maret 2006 tentang March 9, 2006 regarding “Government Guarantee
“Program Penjaminan Simpanan” diatur besarnya Program on Saving Account”, the balance of saving
saldo yang dijamin untuk setiap nasabah pada satu accounts guaranteed for each customer is at a
bank adalah paling tinggi sebesar Rp100 juta (angka maximum of Rp100 million (full amount).
penuh).
Sesuai dengan Peraturan Pemerintah No. 66 Tahun In accordance with Government Regulation No. 66
2008 tanggal 13 Oktober 2008 tentang “Besaran of 2008, dated October 13, 2008 regarding “The
Nilai Simpanan yang Dijamin Lembaga Penjamin Amount of Public Savings Guaranteed by the
Simpanan” maka nilai simpanan setiap nasabah Indonesia Deposit Insurance Corporation”, the total
pada satu bank yang dijamin oleh Pemerintah naik amount of customers’ saving accounts in banks
menjadi sebesar Rp2 miliar (angka penuh) dari which is guaranteed by the Government has
semula Rp100 juta (angka penuh), efektif sejak increased to Rp2 billion (full amount), from the
tanggal tersebut di atas. previous Rp100 million (full amount), effective on the
date stated above.
Suku bunga penjaminan LPS pada tanggal LPS interest rates guarantee as of March 31, 2018,
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 masing- and December 31, 2017 were 5.75% for each
masing adalah sebesar 5,75% untuk simpanan deposits in Rupiah and 0.75% for deposits in foreign
dalam mata uang Rupiah, dan masing-masing currencies.
sebesar dan 0,75% untuk simpanan dalam mata
uang asing.
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 2017, Bank telah The Bank paid a premium on the guarantee program
membayar premi program penjaminan masing- amounting to Rp102,725 and Rp90,294 as of March
masing sebesar Rp102.725 dan Rp90.294. 31, 2018 and 2017, respectively.
176
46. TRANSAKSI DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI 46. TRANSACTIONS WITH RELATED PARTIES
Dalam kegiatan normal usaha, Bank melakukan In the normal course of business, Bank enters into
transaksi dengan pihak berelasi karena hubungan certain transactions with parties which are related to
kepemilikan dan/atau kepengurusan. Semua the management and/or owned by the same ultimate
transaksi dengan pihak-pihak berelasi telah shareholder. All transactions with related parties
dilakukan dengan kebijakan dan syarat yang telah have met the agreed terms and conditions.
disepakati bersama.
Tabel di bawah menunjukkan rincian pihak-pihak The table below details the related parties with of the
berelasi dengan Bank beserta sifat dari transaksi Bank along with the nature of transactions entered
yang dilakukan oleh Bank tersebut pada tahun into by the Bank during March 31, 2018 and
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017: December 31, 2017:
Pihak-pihak berelasi/ Jenis hubungan/ Unsur transaksi pihak berelasi/

Related parties Type of relationship Nature of related party transactions
Pemerintah Republik Indonesia Kepemilikan sebagai pemegang Obligasi Pemerintah / Government Bonds
saham utama/ Ownership
through the major shareholder
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk Kepemilikan melalui pemerintah Giro pada bank lain, Penempatan pada
pusat RI/ Ownership through the Bank Indonesia dan Bank Lain, Efek-efek,
Central Government of the Simpanan dari Bank Lain, Surat Berharga
Republic of Indonesia yang Diterbitkan dan Garansi yang
diterbitkan / Current accounts with other
banks, Placement with Bank Indonesia
and Other Banks, Securities, Deposits
from Other Banks, Securities issued and
Guarantees issued
PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk Kepemilikan melalui pemerintah Giro pada bank lain, Efek-efek, dan Surat
pusat RI/ Ownership through the Berharga yang Diterbitkan / Current
Central Government of the accounts with other banks, Securities, and
Republic of Indonesia Securities issued
PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk Kepemilikan melalui pemerintah Giro pada bank lain, Efek-efek, Tagihan
pusat RI/ Ownership through the Derivatif, Surat Berharga yang Diterbitkan
Central Government of the dan Pinjaman yang Diterima / Current
Republic of Indonesia accounts with other banks, and Other
Banks, Securities, Derivative Receivable,
Securities issued
PT Bank Syariah Mandiri Kepemilikan melalui pemerintah Giro pada bank lain, dan Garansi yang
pusat RI/ Ownership through the diterbitkan / Current accounts with other
Central Government of the banks, and Guarantees issued
Republic of Indonesia
Lembaga Pembiayaan Ekspor Indonesia Kepemilikan melalui pemerintah Efek-efek/Securities

pusat RI/ Ownership through the
Central Government of the
PT Pupuk Indonesia (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Efek-efek dan Garansi yang diterbitkan/
pusat RI/ Ownership through the Securities and Guarantees issued
PT Perusahaan Listrik Negara (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Efek-efek dan Garansi yang diterbitkan/
177
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 (lanjutan): December 31, 2017 (continued):

PT Sarana Multigriya Finance (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Pinjaman yang diterima dan Pinjaman
pusat RI/ Ownership through the Subordinasi /
Central Government of the Fund borrowings and Subordinated Loan
PT PP Pracetak (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan

pusat RI/ Ownership through the pembiayaan/piutang syariah / Loans and
Central Government of the sharia financing/receivables
PT Yodya Karya (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
PT HK Realtindo Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
PT Adhi Karya (Persero) Tbk Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
pusat RI/ Ownership through the pembiayaan/piutang syariah dan Garansi
Central Government of the yang diterbitkan / Loans and sharia
Republic of Indonesia financing/receivables and Guarantees
issued
PT Bank Mandiri Taspen Pos Kepemilikan melalui pemerintah Penempatan pada Bank Indonesia dan
pusat RI/ Ownership through the Bank Lain, Efek-efek dan Simpanan dari
Central Government of the Bank Lain / Placement with Bank
Republic of Indonesia Indonesia and Other Banks, Securities
and Deposits from Other Banks
Perum Jasa Tirta I Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/

pusat RI/ Ownership through the Guarantees issued
PT Jasa Layanan Pemeliharaan Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/
PT Asuransi Asei Indonesia Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/
PT Indonesia Power Kepemilikan melalui pemerintah Efek-efek/
pusat RI/ Ownership through the Securities
PT Perkebunan Nusantara III (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/
PT Pelabuhan Indonesia (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/
178

PT Taspen (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Surat Berharga yang Diterbitkan /
pusat RI/ Ownership through the Securities issued
PT Asuransi Jasa Indonesia (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Surat Berharga yang Diterbitkan /
PT Inhutani IV (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan

pusat RI/ Ownership through the pembiayaan/piutang syariah/ Loans and
PT Adhi Persada Properti Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
PT Amarta Karya Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan

PT Hutama Karya Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan

PT PPA Finance Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan

PT BNI Life Insurance Kepemilikan melalui pemerintah Surat Berharga yang Diterbitkan dan
pusat RI/ Ownership through the Garansi yang diterbitkan / Securities
Central Government of the issued and Guarantees issued
PT Jasamarga Bali Tol Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
PT Asuransi Jiwasraya (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Surat Berharga yang Diterbitkan/
PT Wijaya Karya Bangunan Gedung Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
179

PT Asuransi Jasa Raharja (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Surat Berharga yang Diterbitkan/
PT Tugu Pratama Indonesia Kepemilikan melalui pemerintah Surat Berharga yang Diterbitkan/
PT Barata Indonesia (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/

PT Sucofindo (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/

PT Asuransi Jiwa Bringin dan Sejahtera Kepemilikan melalui pemerintah Surat Berharga yang Diterbitkan/
PT Angkasa Pura (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Surat Berharga yang Diterbitkan dan
pusat RI/ Ownership through the Garansi yang diterbitkan / Securities
Central Government of the issued and Guarantees issued
PT Telekomunikasi Indonesia (Persero) Tbk Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/
PT Timah (Persero) Tbk Kepemilikan melalui pemerintah Efek-efek dan Garansi yang diterbitkan/
PT Pertamina (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/

Saka Indonesia Pangkah Limited Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/
PT Nindya Karya (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/

180

PT Pindad (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/

PT Patra Trading Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/

PT Antam (Persero) Tbk Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/

PT Brantas Abipraya (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/
Perum Perumnas Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
PT Peruri Properti Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
PT Jasa Marga (Persero) Tbk Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/
PT Indonesia Asahan Alumunium (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/
PT Pertamina Hulu Energi Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/
PT Perkebunan Nusantara V (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/
PT Kereta Api Indonesia (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Efek-efek dan Garansi yang diterbitkan/
PT Indah Karya (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
PT Perusahaan Pengelola Aset (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
181

PT PNM Ventura Syariah Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
PT Propernas Griya Utama Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
PT Wijaya Karya Realty Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
Pemerintah Republik Indonesia (RI) Kepemilikan saham mayoritas Obligasi Pemerintah dan Garansi yang
melalui Kementerian Keuangan diterbitkan / Government Bonds and
RI/ Ownership of majority Guarantees issued
shares through the Ministry
of Finance of the Republic
of Indonesia
Manajemen Kunci/ Key Management Hubungan pengendalian Kredit yang Diberikan dan
kegiatan perusahaan/ Control on Pembiayaan/piutang Syariah, Simpanan
company’s activities dari Nasabah, dan Dana Syirkah
Temporer / Loans and sharia
financing/receivables, Deposit from
Customers and Temporary Syirkah Fund
Perum Percetakan Negara RI (Perum PNRI) Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
PT Pembangunan Perumahan (Persero) Tbk Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
PT Waskita Karya Realty Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
PT Permodalan Nasional Madani Kepemilikan melalui pemerintah Kredit yang diberikan dan
PT Pertamina Bina Medika Kepemilikan melalui pemerintah Surat Berharga yang Diterbitkan/
pusat RI/ Ownership through the Securities Issued
PT Asuransi Kredit Indonesia (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Surat Berharga yang Diterbitkan/
pusat RI/ Ownership through the Securities Issued
182

PT Pertamina EP Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/
PT Pertamina Geothermal Energy Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/

PT LEN Railway Systems Kepemilikan melalui pemerintah Garansi yang diterbitkan/

PT Taspen (Persero) Kepemilikan melalui pemerintah Surat Berharga yang Diterbitkan /

a. Transaksi dengan pihak berelasi karena a. Transactions with related parties due to
hubungan kepemilikan dengan pemerintah ownership relation with government of the
Republik Indonesia: Republic of Indonesia:
Aset Assets
Giro pada bank lain (Catatan 6) 86.286 262.619 other banks (Note 6)
Penempatan pada Bank Indonesia Placements with Bank Indonesia
dan bank lain (Catatan 7) 6.502 6.317 and other banks (Note 7)
Efek-efek (Catatan 8) 1.072.379 1.188.742 Securities (Note 8)
Obligasi pemerintah (Catatan 9) 8.376.802 8.183.973 Government bonds (Note 9)
Kredit yang diberikan dan Loans and sharia financing/
pembiayaan/piutang syariah receivables
(Catatan 10) 4.959.667 4.393.372 (Note 10)
Tagihan Akseptasi (Catatan 11) 7.432 8.081 Acceptance Receivable (Note 11)
Total aset untuk pihak-pihak berelasi 14.509.068 14.043.104 Total assets to related parties
Cadangan kerugian penurunan Allowance for impairment losses

nilai dari pihak-pihak berelasi (1.185) (1.764) for related parties
Total dari aset pihak-pihak berelasi Total assets from related parties
- neto 14.507.883 14.041.340 - net
Persentase total aset pihak Percentage of total assets from

berelasi terhadap total aset 5,61% 5,37% related parties to total assets
183
Republik Indonesia (lanjutan): Republic of Indonesia (continued):
Liabilitas Liabilities
Simpanan dari nasabah Deposits from customers
(Catatan 18, 19 dan 20) 94.663.284 94.738.386 (Notes 18, 19 and 20)
Simpanan dari bank lain (Catatan 21) 286 - Deposits from other banks (Note 21)
Liabilitas Akseptasi (Catatan 23) 6.708 8.081 Acceptance Payable (Note 23)
Surat-surat Berharga
yang Diterbitkan (Catatan 25) 5.696.369 5.370.625 Securities Issued (Note 25)
Pinjaman yang diterima (Catatan 26) 5.467.005 4.993.145 Fund borrowings (Note 26)
Pinjaman Subordinasi (Catatan 27) 2.999.368 2.999.319 Subordinated Loan (Note 27)
Total liabilitas untuk pihak-

pihak berelasi 108.833.020 108.109.556 Total liabilities to related parties
Persentase total liabilitas pihak Percentage of total liabilities from

berelasi terhadap total liabilitas 49,09% 48,28% related parties to total liabilities
Dana Syirkah Temporer Temporary Syirkah Funds

Giro Mudharabah (Catatan 18) 382.604 154.636 Giro Mudharabah (Note 18)
Tabungan Mudharabah (Catatan 19) 386.413 200.000 Tabungan Mudharabah (Note 19)
Deposito Mudharabah (Catatan 20) 4.105.345 4.954.653 Deposito Mudharabah (Note 20)
Total dana syirkah temporer Total temporary syirkah

untuk pihak-pihak berelasi 4.874.362 5.309.289 funds to related parties
Persentase total dana syirkah Percentage of total temporary syirkah

temporer berelasi terhadap funds related parties to total
dana syirkah temporer 31,78% 33,68% temporary syirkah funds
31 Maret/ 31 Maret/
March 31, 2018 March 31, 2017
Pendapatan bunga dan Interest income and income
bagi hasil from profit sharing

dan bank lain 2.361 1.762 and other banks
pembiayaan/piutang syariah 81.687 52.167 receivables
Total pendapatan bunga dan Total interest income and income
bagi hasil dari pihak-pihak from profit sharing from
berelasi 218.090 195.952 related parties
Persentase terhadap total Percentage to total interest

pendapatan bunga dan bagi income and income from
hasil 4,31% 4,47% profit sharing
184
Republik Indonesia (lanjutan): Republic of Indonesia (continued):
31 Maret/ 31 Maret/
March 31, 2018 March 31, 2017
Beban bunga, bagi hasil Interest, profit sharing

dan bonus and bonus expenses
Simpanan dari nasabah 989.189 860.060 Deposits from customers

Simpanan dari bank lain 4.998 - Deposits from other banks
Surat-surat Berharga
yang Diterbitkan 124.800 129.799 Securities Issued
Pinjaman Subordinasi 67.549 67.549 Subordinated Loan
Giro Mudharabah 926 16 Giro Mudharabah
Tabungan Mudharabah 1.430 - Tabungan Mudharabah
Deposito Mudharabah 24.896 218 Deposito Mudharabah
Total beban bunga dan bonus Total interest and bonus expenses
dari pihak berelasi 1.301.274 1.113.167 from related parties
Persentase terhadap total Percentage to total interest,profit

beban bunga,bagi hasil dan bonus 47,60% 46,55% sharing and bonus expense
Komitmen dan Kontinjensi pada Commitments and Contingencies

Rekening Administratif in Administrative Accounts
(Catatan 29) (Note 29)
Garansi yang diterbitkan 429.713 378.722 Guarantees issued
Presentase terhadap total komitmen Percentage to total commitments and

dan kontinjensi pada rekening contingencies in administrative
administratif 14,29% 11,11% accounts
b. Transaksi dengan manajemen kunci b. Transactions with key management

personnel
Aset Assets
Kredit yang diberikan dan piutang/ Loan and sharia

pembiayaan syariah (Catatan 10) 95.725 98.061 financing/receivables (Note 10)
Persentase terhadap total aset 0,04% 0,04% Percentage to total assets

(Catatan 18, 19 dan 20) 88.194 76.493 (Notes 18, 19 and 20)
Kompensasi karyawan kunci Compensation of key
(Catatan 43) 154.618 368.028 employees (Notes 43)
Total liabilities from key
Total liabilitas dari manajemen kunci 242.812 444.521 management personnel
Persentase terhadap total liabilitas 0,11% 0,20% Percentage to total liabilities
185
b. Transaksi dengan manajemen kunci b. Transactions with key management personnel

(continued)
Dana Syirkah Temporer Temporary Syirkah Funds

Tabungan Mudharabah 1.428 1.157 Tabungan Mudharabah
Deposito Mudharabah 2.476 3.606 Deposito Mudharabah
Total dana syirkah temporer Total temporary syirkah

untuk pihak-pihak berelasi 3.904 4.763 funds to related parties
Persentase total dana syirkah Percentage of total temporary syirkah

temporer berelasi terhadap funds related parties to total
dana syirkah temporer 0,03% 0,03% temporary syirkah funds
31 Maret/ 31 Maret/
March 31, 2018 March 31, 2017
Pendapatan bunga dan Interest income and income

bagi hasil from profit sharing
pembiayaan/piutang syariah 1.429 1.397 receivables
Persentase terhadap total Percentage to total interest

pendapatan bunga dan bagi income and income from
hasil 0,03% 0,03% profit sharing
Beban bunga, bagi hasil Interest, profit sharing

dan bonus and bonus expenses
Simpanan dari nasabah 662 561 Deposits from customers
Persentase terhadap total beban Percentage to total interest, profit

bunga, bagi hasil, dan bonus 0,02% 0,02% sharing and bonus expense
31 Maret/ 31 Maret/
March 31, 2018 March 31, 2017
Beban gaji dan tunjangan: Salaries and employee benefits:

Direksi (Catatan 1f) 8.387 5.415 Board of Directors (Note 1f)
Dewan Komisaris (Catatan 1f) 4.017 2.492 Board of Commissioners (Note 1f)
Karyawan Kunci 22.031 24.908 Key Employees
Persentase terhadap total beban Percentage to total salaries

gaji dan tunjangan karyawan 4,88% 4,88% and employee benefits
186
47. ASET DAN LIABILITAS MONETER DALAM MATA 47. ASSETS AND LIABILITIES DENOMINATED IN
UANG ASING FOREIGN CURRENCIES
Posisi Devisa Neto Net Open Position
Perhitungan Posisi Devisa Neto (PDN) didasarkan The Net Open Position (NOP) is calculated based on
pada Peraturan Bank Indonesia No. 5/13/PBI/2003 Bank Indonesia Regulation No. 5/13/ PBI/2003
tanggal 17 Juli 2003 sebagaimana telah diubah dated July 17, 2003 which was fourth amended by
dengan perubahan keempat Peraturan Bank Bank Indonesia Regulation No. 17/5/PBI/2015
Indonesia No. 17/5/PBI/2015 tanggal 29 Mei 2015. dated May 29, 2015. Based on this regulation, the
Berdasarkan peraturan tersebut, Bank diwajibkan Bank is required to maintain Net Open Position ratio
untuk menjaga rasio PDN laporan posisi keuangan of the overall statement of financial position at a
dan secara keseluruhan maksimum 20% dari jumlah maximum of 20% of the total capital. The NOP is the
modal. PDN adalah penjumlahan nilai absolut yang sum of the absolute values, which are stated in
dinyatakan dalam Rupiah dari selisih bersih antara Rupiah, of the net difference between the assets
aset dan liabilitas dalam mata uang asing dan selisih and liabilities denominated in each foreign currency
bersih dari tagihan dan liabilitas komitmen dan and the net difference of the receivables and
kontinjensi yang dicatat dalam rekening administratif payables of both commitments and contingencies
yang didenominasi dalam setiap mata uang asing. recorded in the administrative accounts
denominated in each foreign currency.
PDN Bank pada tanggal-tanggal 31 Maret 2018 dan The Bank’s NOP as of March 31, 2018, and
31 Desember 2017: December 31, 2017are as follows:
Aset/ Liabilitas/ Posisi Devisa Neto/
Assets Liabilities Net Open Position
Laporan posisi keuangan dan Statement of financial position

Rekening administratif and Administrative accounts
Dolar Amerika Serikat 805.595 630.048 175.547 United States Dollar
Dolar Singapura 15.716 - 15.716 Singapore Dollar
Yen Jepang 59.468 - 59.468 Japanese Yen
Renminbi 295 - 295 Renminbi
Riyal Arab Saudi 245 - 245 Saudi Riyal
Dolar Australia 124 - 124 Australian Dollar
Euro Eropa 115 1.571 1.456 European Euro
Pound Sterling Inggris 8 - 8 Great Britain Poundsterling
Ringgit Malaysia 31 - 31 Malaysian Ringgit
Dolar Hongkong 11 - 11 Hongkong Dollar
252.901
Modal (Catatan 48) 21.541.958 Capital (Note 48)
Rasio PDN 1.17% NOP ratio

Aset/ Liabilitas/ Posisi Devisa Neto/
Assets Liabilities Net Open Position
Laporan posisi keuangan dan Statement of financial position

Rekening administratif and Administrative accounts
Dolar Amerika Serikat 3.150.193 3.395.206 245.013 United States Dollar
Dolar Singapura 26.235 - 26.235 Singapore Dollar
Yen Jepang 12.532 - 12.532 Japanese Yen
Renminbi 279 - 279 Renminbi
Riyal Arab Saudi 236 - 236 Saudi Riyal
Dolar Australia 125 - 125 Australian Dollar
Euro Eropa 115 - 115 European Euro
Pound Sterling Inggris 53 - 53 Great Britain Poundsterling
Ringgit Malaysia 32 - 32 Malaysian Ringgit
284.620
Modal (Catatan 48) 22.094.944 Capital (Note 48)
Rasio PDN 1.29% NOP ratio
187
48. RASIO LIABILITAS PENYEDIAAN MODAL 48. MINIMUM REQUIRED CAPITAL ADEQUACY
MINIMUM RATIO (CAR)
Bank secara aktif mengelola modalnya sesuai Bank actively manages its capital in accordance with
dengan peraturan yang berlaku. Tujuan utamanya the regulatory requirements. The primary objective
adalah untuk memastikan bahwa setiap saat Bank of which is to ensure that Bank, at all times,
dapat menjaga kecukupan modalnya untuk maintains adequate capital to cover inherent risks to
menutup risiko bawaan (inherent risk) pada its banking activities without prejudice to optimizing
kegiatan perbankan tanpa mengurangi optimalisasi shareholder’s value.
nilai pemegang saham.
CAR pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 CAR on March 31, 2018, and December 31, 2017
Desember 2017 dihitung berdasarkan Peraturan 2016 was calculated based on Otoritas Jasa
Otoritas Jasa Keuangan (OJK) No. Keuangan (OJK)
34/POJK.03/2016 tanggal No. 34/POJK.03/2016 on date September 22, 2016
22 September 2016 tentang Perubahan atas concerning of Change regulation
Peraturan OJK No. 11/POJK.03/2016 tanggal No. 11/POJK.03/2016 on date January 29, 2016
29 Januari 2016 tentang Kewajiban Penyediaan concerning the Minimum Capital Requirement for
Modal Minimum Bank Umum. Commercial Banks.
Berdasarkan POJK No. 34/POJK.03/2016 tentang Based on POJK No. 34/POJK.03/2016 concerning
Kewajiban Penyediaan Modal Minimum Bank the Minimum Capital Requirement for Commercial
Umum, PBI No. 17/22/PBI/2015 tentang Kewajiban Banks, PBI No. 17/22/PBI/2015 concerning the
Pembentukan Countercyclical Buffer dan POJK Establishment of Countercyclical Buffer
No. 46/POJK.03/2015 tentang Penetapan Requirement, and POJK No. 46/POJK.03/2015
Systemically Important Bank dan Capital concerning the Determination of Systemically
Surcharge, Bank diwajibkan membentuk tambahan Important Bank and Capital Surcharge, Bank is
modal sebagai penyangga (buffer) yang berlaku required to form additional capital as a buffer that
secara bertahap mulai 1 Januari 2016. apply in stages starting on January 1, 2016. The
Pembentukan modal buffer yaitu Capital establishment of buffer capital consist of Capital
Conservation Buffer, Countercyclical Buffer dan Conservation Buffer, Countercyclical Buffer, and
Capital Surcharge untuk D-SIB yang wajib dibentuk Capital Surcharge for D-SIB which shall be
berdasarkan persentase tertentu dari ATMR established based on a percentage of RWA of
masing-masing sebesar 1,25%, 0,00% dan 1,00%. 1.25%, 0.00% and 1.00%, respectively.
Berdasarkan profil risiko Bank masing-masing per Based on the risk profile as of March 31, 2018, and
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, yaitu low to December 31, 2017, respectively, which are both
moderate, maka CAR minimum per 31 Maret 2018 low to moderate, the minimum CAR for
dan 31 Desember 2017 ditetapkan masing-masing March 31, 2018, and December 31, 2017, is set at
sebesar 9% sampai dengan 10%. 9% to less than 10%, respectively.
Penentuan kepatuhan Bank terhadap peraturan The determination of the Bank's compliance with
dan rasio yang berlaku didasarkan pada peraturan regulations and applicable ratios are based on the
praktik akuntansi yang berbeda dalam beberapa accounting rules which is differ in several aspects
hal dengan Standar Akuntansi Keuangan di with the Financial Accounting Standards in
Indonesia. Indonesia.
Pada tanggal-tanggal 31 Maret 2018 dan 31 As of March 31, 2018, and December 31, 2017, the
Desember 2017, Bank telah memenuhi rasio Bank has fulfilled the required ratios of Financial
sesuai yang disyaratkan Otoritas Jasa Keuangan Service Authority for the capital adequacy ratio.
untuk rasio kecukupan modal.
188
48. RASIO LIABILITAS PENYEDIAAN MODAL 48. MINIMUM REQUIRED CAPITAL ADEQUACY
MINIMUM (lanjutan) RATIO (CAR) (continued)
Perhitungan CAR Bank pada tanggal 31 Maret 2018 The computation of the Bank’s CAR as of March 31,
dan 31 Desember 2017 adalah sebagai berikut: 2018 and December 31, 2017 follows:
Modal Inti a 18.324.024 18.726.949 Core Capital

Modal Pelengkap Supplementary Capital
(Maksimal 100% dari (Maximum of 100% of
Modal Inti) b 3.217.934 3.367.995 Core Capital)
Modal Pelengkap Tambahan Additional Supplementary
yang Dialokasikan Capital Allocated
untuk Mengantisipasi for Anticipation
Risiko Pasar c - - of Market Risk
Jumlah Modal Inti dan Total Core Capital and

Modal Pelengkap d=a+b 21.541.958 22.094.944 Supplementary Capital
Jumlah Modal Inti, Modal Total Core Capital,

Pelengkap dan Modal Supplementary
Pelengkap Tambahan Capital and Additional
yang Dialokasikan Supplementary
untuk Mengantisipasi Capital Allocated for
Risiko Pasar e=c+d 21.541.958 22.094.944 Anticipation of Market Risk
Penyertaan f - - Investment
Jumlah Modal untuk Total Capital for Credit

Risiko Kredit g=d-f 21.541.958 22.094.944 Risk
Jumlah Modal untuk Risiko Total Capital for Credit
Kredit dan Risiko Pasar h=e-f 21.541.958 22.094.944 Risk and Market Risk
Aset Tertimbang Menurut Risk Weighted Assets
Risiko Kredit i 101.485.318 101.494.102 Credit Risk
Risk Weighted Assets
ATMR untuk Risiko Pasar j 1.090.231 664.340 (RWA) for Market Risk
Risk Weighted Assets
ATMR untuk risiko operasional k 17.623.217 14.933.824 (RWA) for Operational Risk
Jumlah ATMR untuk Risiko Total Risk Weighted Assets

Kredit dan Risiko (RWA) for Credit Risk and
operasional l=i+k 119.108.535 116.427.926 Operational Risk
Jumlah ATMR untuk Risiko (RWA) for Credit Risk,
Kredit, Risiko Operasional Operational Risk and
dan Risiko Pasar m=i+j+k 120.198.766 117.092.266 Market Risk
CAR untuk Risiko Kredit CAR for Credit Risk

dan Risiko Operasional n=g/l 18,09% 18,98% and Operational Risk
CAR untuk Risiko Kredit CAR for Credit Risk
Risiko Operasional Operational Risk and
dan Risiko Pasar o=h/m 17,92% 18,87% Market Risk
CAR Minimum yang

Diwajibkan 9% 9% Minimum CAR
189
49. MANAJEMEN RISIKO 49. RISK MANAGEMENT
Bank portofolio asetnya didominasi oleh Kredit The bulk of the Bank’s loan portofolio consists of
Pemilikan Rumah (KPR) yang dipengaruhi oleh mortgage loans (KPR) that are affected by changes
adanya perubahan iklim bisnis eksternal seperti in the external business environment such as
inflasi dan tingkat BI rate. Upaya meminimalkan inflation and the BI rate. Efforts to minimize the
dampak negatif tersebut dilakukan dengan negative impact is being done through risk
pengelolaan risiko secara day to day risk management activities on a daily basis, with the
management activities, dengan berlandaskan principles of Good Corporate Governance (GCG) as
prinsip Good Corporate Governance (GCG) untuk the basis to ensure that all the processes and
memastikan seluruh proses dan mekanisme yang mechanisms in connection to achieve the Bank’s
terjadi dalam mencapai tujuan perusahaan, objectives, to prevent the bank from deviations and
mencegah perusahaan dari penyimpangan dan risks that can lead to failure in achieving corporate
risiko yang dapat mengakibatkan kegagalan objectives. The principle of prudence is the basis of
pencapaian tujuan perusahaan, serta berlandaskan risk management activities to ensure the healthy
prinsip kehati-hatian untuk memastikan growth of the Bank's performance and sustainability.
pertumbuhan kinerja Bank yang sehat dan
berkesinambungan.
Sebagai tindak lanjut penerapan Pilar 1 Basel II, As a follow up to the implementation of Pillar 1 of
Bank telah mengimplementasikan pengukuran Basel II, the Bank has implemented a credit risk
risiko kredit dengan menggunakan Standardized measurement using the Standardized Approach in
Approach sesuai dengan SE BI No. 13/6/DPNP accordance with SE BI No.13/6/DPNP dated
tanggal 18 Februari 2011 perihal Pedoman February 18, 2011 regarding the Guidelines for
Perhitungan Aset Tertimbang Menurut Risiko Calculation of Risk Weighted Assets (RWA) for
(ATMR) untuk Risiko Kredit dengan menggunakan Credit Risk by using Standardized Approach. Apart
Pendekatan Standar. Selain dari itu Bank juga telah from that, the Bank has been doing the calculation
melakukan perhitungan kebutuhan modal minimum of minimum capital requirements using the Basic
dengan menggunakan Pendekatan Indikator Dasar Indicator Approach for operational risk in
(PID) untuk risiko operasional sesuai dengan SE BI accordance with SE BI No. 11/3/DPNP dated
No. 11/3/DPNP tanggal 27 Januari 2009 perihal January 27, 2009 regarding the calculation of risk
Perhitungan Aset Tertimbang Menurut Risiko weighted assets (RWA) for Operational Risk. The
(ATMR) untuk Risiko Operasional. Penggunaan use of Basic Indicator Approach (BIA) and the
Pendekatan Indikator Dasar (PID) dan Standardized Standardized Method for market risk are in
Model untuk risiko pasar sesuai dengan SE BI accordance with SE BI No. 9/33/DPNP dated
No.9/33/DPNP tanggal 18 Desember 2007 perihal December 18, 2007 regarding the Guidelines for the
Pedoman Penggunaan Metode Standar dalam Use of Standardized Method in the Calculation of
Perhitungan Kewajiban Penyediaan Modal Capital Adequacy Ratio on Market Risk for
Minimum Bank Umum dengan Memperhitungkan Commercial Banks, which was changed with
Risiko Pasar, sebagaimana telah diubah dengan SE SE BI No. 14/21/DPNP dated July 18, 2012.
BI No. 14/21/DPNP tanggal 18 Juli 2012.
Guna melengkapi pengukuran risiko khususnya In measuring risks, particularly market risk and
risiko pasar dan risiko likuiditas, bank melakukan liquidity risk, the Bank conducts stress testing using
stress test dengan worst case scenario worst case scenario as set forth in the Risk
sebagaimana diatur dalam Pedoman Kebijakan Management Policy Manual (RMPM), which is being
Manajemen Risiko (PKMR) yaitu minimal 1 (satu) carried out at least once a year for credit risk and
kali dalam setahun untuk risiko kredit dan setiap quarterly for liquidity risk. In addition to scenario
triwulan untuk risiko likuiditas. Selain melakukan analysis of the Bank's activities as a whole, the Bank
scenario analysis terhadap aktivitas bank secara also performs scenario analysis on specific
keseluruhan, bank juga melakukan scenario activities, especially new activity, which could
analysis terhadap aktivitas tertentu, khususnya potentially increase the interest rate risk exposure.
aktivitas baru, yang berpotensi meningkatkan Currently, the stress tests conducted by the Bank is
eksposur risiko suku bunga. Saat ini, stress test focused on 3 (three) types of risks, namely, credit
yang dilakukan oleh bank difokuskan pada 3 (tiga) risk, market risk (including interest rate risk) and
jenis risiko yaitu risiko kredit, risiko pasar (termasuk liquidity risk.
di dalamnya risiko suku bunga) dan risiko likuiditas.
190
49. MANAJEMEN RISIKO (lanjutan) 49. RISK MANAGEMENT (continued)
Bank melakukan stress testing secara berkala untuk The Bank conducts periodic stress testing to assess
menilai kecukupan modal dalam hal terjadinya capital adequacy in anticipation of the occurrence of
kejadian-kejadian risiko yang bersifat ekstrim atau risk events that are extreme or catastrophic. The
catastrophy. Bank juga telah melakukan kaji ulang Bank also conducts a review of the RMPM at least
terhadap Pedoman Kebijakan Manajemen Risiko once a year in order to improve the function of the
(PKMR) guna meningkatkan fungsi risk control risk control system. Henceforth, with regard to the
system minimal 1 (satu) tahun sekali. Untuk implementation of Basel III, the Bank has a plan to
selanjutnya, berkaitan dengan rencana implement the Basel III framework by involving in
implementasi Basel III Bank telah melakukan each types of risk working group in coordination with
persiapan penerapan kerangka kerja Basel III dan the Financial Services Authority.
terlibat di dalam working group masing-masing jenis
risiko di bawah koordinasi Otoritas Jasa Keuangan.
Struktur Manajemen Risiko Risk Management Structure
Tata kelola risiko Bank yang berlandaskan prinsip The Bank’s risk governance, which is based on the
GCG terwujud dari terlibatnya seluruh organ Bank principles of GCG, involves the entire Bank in
dalam pengelolaan manajemen risiko. Hal ini dapat managing risks. This can be seen in the composition
dilihat dari susunan organisasi manajemen risiko of the Bank's risk management organizational
Bank. Dewan Komisaris dan Direksi bertanggung structure. The Board of Commissioners (BOC) and
jawab untuk memastikan penerapan Manajemen Board of Directors (BOD) are responsible for
Risiko telah memadai sesuai dengan karakteristik, ensuring the proper implementation of risk
kompleksitas dan profil risiko Bank. Dewan management in accordance to the characteristics,
Komisaris dan Direksi berperan aktif pada proses complexity and risk profile of the Bank. The BOC and
manajemen risiko dalam rangka memitigasi risiko BOD play an active role in the risk management
Bank melalui Kualitas Penerapan Manajemen Risiko process in order to mitigate the risk of the Bank
yang meliputi tata kelola risiko, kerangka through Quality of Risk Management
manajemen risiko, proses manajemen risiko, Implementation which covers risk governance, risk
kecukupan sumber daya manusia, dan kecukupan management framework, risk management process,
sistem informasi manajemen risiko, serta kecukupan the adequacy of human resources and risk
sistem pengendalian risiko. management information systems, as well as the
adequacy of risk management systems.
Komite Manajemen Risiko Risk Management Committee
Komite Manajemen Risiko (KMR) berperan aktif The Bank’s Risk Management Committee (RMC) is
dalam memberikan pertimbangan-pertimbangan actively involved in providing advice on the inherent
terhadap risiko yang melekat pada kebijakan yang risks associated to new policies to be established by
akan ditetapkan Direksi maupun memberikan the BOD and providing evaluation to the regulations
evaluasi terhadap ketentuan-ketentuan yang dinilai that are considered to be outdated and require
kurang sesuai dengan perkembangan terkini dan updating. The RMC is also actively involved in
perlu dilakukan penyesuaian. KMR terlibat secara conducting risk measurement of the risks
aktif dalam melakukan penilaian risiko yang melekat associated to new products and/or services to
pada setiap produk dan/atau jasa/aktivitas baru enable the Bank to take the necessary mitigating
sehingga Bank dapat melakukan langkah-langkah actions. The RMC may evaluate the RMPM, if
mitigasi yang diperlukan. Selain itu apabila necessary.
dipandang perlu KMR dapat melakukan evaluasi
terhadap Pedoman Kebijakan Manajemen Risiko
(PKMR).
191
Struktur Manajemen Risiko (lanjutan) Risk Management Structure (continued)
Satuan Kerja Manajemen Risiko Enterprise & Risk Management Division
Enterprise & Risk Management Division (RMD) Enterprise & Risk Management Division (RMD) is a
merupakan Satuan Kerja Manajemen Risiko Risk Management Working Unit (RMWU) at the
(SKMR) pada Bank, dipimpin oleh seorang Kepala Bank, led by a Division Head that is responsible
Divisi yang bertanggung jawab langsung kepada directly to the Risk, Compliance & Strategic Director.
Risk, Compliance & Strategic Director. Struktur The organizational structure of the RMD consists of
organisasi Enterprise & Risk Management Division the Market Risk Management Department, Credit
terdiri dari Market Risk Management Department, Risk Management Department, Operational Risk
Credit Risk Management Department, Operational Management Department and Strategic Risk
Risk Management Department dan Strategic Risk Management Department.
Management Department.
Market Risk Management Department berfungsi Market Risk Management Department is

untuk melakukan pengelolaan Risiko Pasar dan responsible for managing market risk and liquidity
Risiko Likuiditas. Fungsi Credit Risk Management risk. Credit Risk Management Department is
Department melakukan pengelolaan Risiko Kredit responsible for credit risk management, while
sedangkan Operational Risk Management Operational Risk Management Department is
Department berfungsi mengelola Risiko responsible for managing operational risk,
Operasional, Risiko Kepatuhan, Risiko Strategik, compliance risk, strategic risk, reputational risk and
Risiko Reputasi dan Risiko Hukum. Fungsi Strategic legal risk. Strategic Risk Management Department
Risk Management untuk mengelola risiko stratejik, is responsible for managing strategic risk,
mengkoordinasikan dan memastikan proses coordinating and ensuring integration of risk
integrasi manajemen risiko dengan perencanaan management with strategic plannig, performance
strategis, pengukuran kinerja dan pemberian insentif measurement, and incentive giving in order to
dalam rangka meningkatkan shareholder value dan increase shareholder value and capital usage.
efisiensi penggunaan modal. Credit Risk, Market The Credit Risk, Market Risk, adn Operational Risk
Risk, dan Operational Risk Management Department Head are assisted by Policy &
Department Head dibantu oleh Unit Policy & Procedure Unit and Assessment & Measurement
Procedure dan Unit Assessment & Measurement. Unit. Strategic Risk Management Department Head
Strategic Risk Management Department Head is assisted by Quality Assurance, Basel, and Risk
dibantu oleh Unit Quality Assurance, Unit Basel, dan Management Support & Reporting Unit.
Unit Risk Management Support & Reporting.
192
Kebijakan dan Prosedur Pengelolaan Risk Management Policies and Procedures

Manajemen Risiko
Bank telah memiliki panduan kebijakan di bidang The Bank’s risk management policies are formalized
manajemen risiko yaitu Pedoman Kebijakan in the RMPM. RMPM sets out the minimum
Manajemen Risiko (PKMR) di mana di dalamnya requirements based on Bank Indonesia regulations.
telah mencakup ketentuan-ketentuan minimal yang A regular review is conducted on internal policies to
disyaratkan di dalam Peraturan Bank Indonesia. comply with the prevailing regulations from
Pengkajian ulang terhadap kebijakan internal juga regulatory bodies. Gap analysis are performed and
dilakukan agar sesuai dengan ketentuan terkini dari best practices are applied to enhance the quality of
regulator dengan melakukan gap analysis serta the risk management implementation.
mengakomodasi best practices yang lazim
digunakan untuk meningkatkan kualitas penerapan
manajemen risiko.
Sistem informasi manajemen risiko pada tahap awal The Bank also performs risk management on
difokuskan pada pengumpulan dan perbaikan information systems which focuses on risk database
database risiko yang diharapkan dapat collection and improvement. The data is gradually
dikembangkan dan diaplikasikan ke dalam sistem developed and applied in the information technology
teknologi informasi secara bertahap agar proses system so that risk measurement and monitoring
pengukuran risiko dan pemantauan risiko dapat can be integrated into the Bank’s risk management
dilakukan secara terintegrasi dan dapat disajikan on a timely basis.
secara tepat waktu.
Profil Risiko Risk Profile
Sesuai PBI No.11/25/PBI/2009 tanggal 1 Juli 2009 In accordance with PBI No.11/25/PBI/2009 dated
tentang Perubahan Atas Peraturan Bank Indonesia July 1, 2009 regarding the Amendment to Bank
No. 5/8/PBI/2003 tentang Penerapan Manajemen Indonesia Regulation No. 5/8/PBI/2003 on Risk
Risiko Bagi Bank Umum, RMD menyampaikan Management for Commercial Banks, RMD submits
laporan profil risiko kepada Otoritas Jasa Keuangan on a quarterly basis a risk profile report to the
per triwulan yang memuat tentang eksposur risiko Financial Services Authority, which contains
kredit, risiko pasar, risiko likuiditas, risiko exposure to credit risk, market risk, liquidity risk,
operasional, risiko kepatuhan, risiko hukum, risiko operational risk, compliance risk, legal risk,
reputasi dan risiko stratejik. Selanjutnya reputational risk and strategic risk. Furthermore,
berdasarkan PBI No. 3/1/PBI/2011 tanggal based on PBI No. 13/1/PBI/2011 dated
5 Januari 2011 dan SE BI No. 13/24/DPNP tanggal January 5, 2011 and SE BI No. 13/24/DPNP dated
25 Oktober 2011 tentang Penilaian Tingkat October 25, 2011 regarding a Bank’s health level,
Kesehatan Bank Umum, meliputi penilaian faktor the assessment of the risk profile will cover the
profil risiko yang meliputi penilaian terhadap risiko inherent risk and quality of risk management
inheren dan kualitas penerapan manajemen risiko implementation through the operational activities of
dalam aktivitas operasional Bank. the Bank.
Secara umum risiko komposit profil risiko Bank In general, the Bank’s composite risk profile during
triwulan I tahun 2018 berada pada peringkat low to the first quarter of 2018 is low to moderate, which is
moderate, yang tercermin dari tingkat risiko inheren reflected in the moderate inherent risk level and
moderate dan tingkat kualitas penerapan satisfactory level of quality of risk management
manajemen risiko dengan peringkat satisfactory. implementation. Inherent risks include business
Risiko Inheren meliputi strategi bisnis, karakteristik strategy, business characteristics, complexity of
bisnis, kompleksitas produk dan aktivitas products and activities of the Bank, the industry in
Bank,industri dimana Bank melakukan kegiatan which the Bank conducts business, as well as
usaha, serta kondisi makro ekonomi. Kualitas macroeconomic conditions. The quality of risk
Penerapan Manajemen Risiko meliputi tata kelola management implementation covers risk
risiko, kerangka manajemen risiko, proses governance, risk management framework, risk
manajemen risiko, kecukupan sumber daya management process, the adequacy of human
manusia, dan kecukupan sistem informasi resources and risk management information
manajemen risiko, serta kecukupan sistem systems, as well as the adequacy of the risk
pengendalian risiko. management system.
193
Risiko Kredit Credit Risk
Pengelolaan risiko kredit merupakan bagian dari Credit risk management is part of the overall risk
pengelolaan manajemen risiko secara keseluruhan, management, which is defined in Bank Indonesia
yang mengacu pada Peraturan Bank Indonesia Regulation (PBI) No. 11/25/PBI/2009 dated July 1,
(PBI) No. 11/25/PBI/2009 tanggal 1 Juli 2009 2009 regarding the Amendment to Bank Indonesia
tentang Perubahan atas Peraturan Bank Indonesia Regulation No. 5/8/PBI/2003 regarding Risk
No.5/8/PBI/2003 tentang Penerapan Manajemen Management Implementation for Commercial
Risiko bagi Bank Umum dimana Risiko Kredit Banks, as the risk arising from the failure of debtors
merupakan risiko yang terjadi akibat kegagalan and/or other parties to fulfill their obligations to the
debitur dan/atau pihak lain dalam memenuhi Bank.
kewajiban mereka kepada Bank.
Bank secara teratur meninjau dan memperbarui The Bank regularly reviews and updates the RMPM
Pedoman Kebijakan Manajemen Risiko serta Guidelines as well as the Credit and Financing
Pedoman Kebijakan Kredit dan Pembiayaan Manual Policy.
Eksposur Risiko Kredit dipantau sejak proses Credit risk exposure is monitored from the credit
pemberian kredit sampai dengan jatuh tempo kredit. granting process until the maturity of the credit.
Pemantauan risiko diantaranya adalah memastikan Credit risk monitoring includes, among others,
kepatuhan dengan persyaratan kredit, kecukupan ensuring compliance with the terms of the loan,
agunan dan penanganan kredit bermasalah. adequacy of collateral and handling of non-
performing loans.
Pemantauan risiko secara reguler dilakukan oleh Regular risk monitoring is undertaken by RMD, RS,
RMD, RS, RRS dan BRO untuk memastikan bahwa RRS, and BRO to ensure that the business units
unit kerja melakukan kegiatan kredit secara carrying out credit activities are consistently
konsisten menerapkan ketentuan dan Standar implementing regulation and Standard Operating
Operasional Prosedur (SOP) sesuai dengan Procedures (SOP) based on the limits set by the
batasan yang ditetapkan oleh Bank. Bank.
Langkah strategis lainnya dalam penerapan Another strategic step in the implementation of the
manajemen risiko kredit Bank adalah dengan Bank’s credit risk management is to distribute credit
melakukan penyebaran risiko kredit dan risk and minimize credit concentration by increasing
pengendalian konsentrasi kredit dengan the loan portfolio as well as financing non-housing
meningkatkan portofolio kredit maupun pembiayaan related sectors.
di luar sektor perumahan (non-housing related).
(i) Analisa eksposur maksimum terhadap risiko (i) Analysis on maximum exposures against credit
kredit setelah memperhitungkan dampak risks considering the impact of collateral and
agunan dan mitigasi risiko kredit lainnya: other credit risks mitigation:
Nilai tercatat dari aset keuangan Bank selain The carrying value of the Bank’s financial
kredit yang diberikan menggambarkan assets other than loans represents its maximum
eksposur maksimum atas risiko kredit. exposure to credit risk.
194
Risiko Kredit (lanjutan) Credit Risk (continued)
(i) Analisa eksposur maksimum terhadap risiko (i) Analysis on maximum exposures against credit
kredit setelah memperhitungkan dampak risks considering the impact of collateral and
agunan dan mitigasi risiko kredit lainnya: other credit risks mitigation: (continued)
(lanjutan)
Bank menetapkan jenis dan nilai agunan yang The Bank determined the type and value of
dijaminkan sesuai skema kredit dan perkiraan collateral according to the loan scheme as well
tingkat risiko kredit dari counterparty sebagai as estimated credit risk level from the
second way out yang ditetapkan. Jenis dari counterparty as a determined second way out.
agunan terdiri dari: The types of collateral are as follows:
a) Physical collateral, berupa tanah dan a) Physical collateral, such as land and
bangunan. buildings.
b) Financial collateral, berupa simpanan b) Financial collateral, such as third party

(tabungan, giro dan deposito), surat funds (saving deposits, demand deposits
berharga, dan lain-lain. and time deposits), securities, etc.
c) Lainnya berupa garansi, lembaga c) Others, such as guarantees, guarantee

penjamin, dan lain-lain. institution, etc.
Pemberian kredit yang dilaksanakan oleh Bank The loan granting conducted by the Bank is
diatur dalam kebijakan dan prosedur stipulated in the loan policy and procedure in
perkreditan dimana untuk setiap jenis atau which every loan type or scheme has minimum
skema kredit telah ditentukan agunan minimal determinable collaterals that should be fulfilled.
yang harus dipenuhi.
Untuk segmen kredit komersial yang umumnya For commercial loans segment which generally
merupakan kredit yasa griya, sesuai ketentuan represent yasa griya loan, according to the loan
perkreditan wajib dijamin oleh agunan yang policy has to be collateralized adequately. The
memadai. Agunan dapat berupa physical collaterals can be physical collateral, financial
collateral, financial collateral atau lainnya collateral or others such as accounts receivable
berupa tagihan usaha atau garansi. Untuk or guarantees. All collaterals particularly for
seluruh agunan khususnya physical collateral physical collateral will be assessed in which the
akan dilakukan retaksasi dimana nilai likuidasi collateral’s liquidation value will be use in
atas agunan tersebut yang akan dipergunakan determining the coverage ratio.
dalam menentukan kecukupan nilai agunan
(coverage ratio).
Selain aspek agunan untuk meminimalkan In addition collateral aspect to minimize credit
risiko kredit, pemberian kredit oleh Bank selalu risk, loan granting is conducted based on
dilakukan berdasarkan evaluasi dan analisa evaluation and feasibility analysis so that the
kelayakan sehingga kemampuan loan repayment ability (first way out) can be
pengembalian kredit (first way out) dapat ascertained.
dipastikan.
Adanya keharusan bagi debitur untuk The necessity for debtors to comply with
memenuhi agunan yang dipersyaratkan, collaterals requirement, loan feasibility
evaluasi atas kelayakan kredit, pengikatan evaluation, notarial agreement and pre
kredit secara legal dan prosedur pre screening screening procedures will decrease the Bank’s
akan menurunkan credit risk eksposur Bank ke credit risk exposure to the acceptable level.
tingkat yang layak dan dapat diterima.
195
(ii) Konsentrasi risiko aset keuangan dengan (ii) Concentration of risks of financial assets with
eksposur risiko kredit credit risk exposure
a) Sektor geografis a) Geographical sectors
Tabel berikut menggambarkan rincian The following tables provide details of the
eksposur kredit Bank pada nilai tercatat, Bank’s credit exposures at their carrying
yang dikategorikan berdasarkan area amounts, as categorized by geographical
geografis pada tanggal 31 Maret 2018 dan region as of March 31, 2018, and
31 Desember 2017. Untuk tabel ini, Bank December 31, 2017. For these tables, the
telah mengalokasikan eksposur area Bank has allocated exposures to the
berdasarkan wilayah geografis tempat regions based on the geographical area
mereka beroperasi. where activities are undertaken.
Jawa selain
Jabodetabek/
Kantor Pusat/ Java other than Lain-lain/
Head Office Jabodetabek Jabodetabek Sumatera Others**) Total
Giro pada Current accounts with
Bank Indonesia 13.497.146 - - - - 13.497.146 Bank Indonesia
Current accounts
Giro pada bank lain 536.158 72 659 499 54 537.442 with other banks
Penempatan pada Placements with
Bank Indonesia dan Bank Indonesia and
bank lain 4.362.361 - - - - 4.362.361 other banks
Efek-efek 19.625.691 - - - - 19.625.691 Securities
Obligasi Pemerintah 8.376.802 - - - - 8.376.802 Government bonds
Tagihan Derivatif 4 - - - - 4 Derivative Receivable
Tagihan Akseptasi - 7.432 - - - 7.432 Acceptance Receivable
Penyertaan Saham 270 - - - - 270 Investment in Shares
Kredit yang diberikan
dan piutang/pembiayaan Loans and sharia financing/
syariah receivables
Konsumer Consumer
Pemilikan rumah - 62.146.117 37.679.078 24.129.932 25.356.003 149.311.130 Housing loan
Non-kepemilikan rumah - 3.070.984 3.744.639 1.279.125 2.468.391 10.563.139 Non-housing loan
Modal kerja - 18.684.085 9.049.069 3.605.171 3.738.915 35.077.240 Working capital
Investasi - 2.998.793 1.740.109 450.584 526.015 5.715.501 Investment
Sindikasi - 77.824 - - - 77.824 Syndicated
Direksi dan karyawan: Director and Employees
- Pihak ketiga - 762.914 442.342 221.256 242.679 1.669.191 Third party -
- Pihak berelasi - 52.370 18.530 9.193 8.933 89.026 Related party -
Bunga yang masih
akan diterima 96.901 967.013 599.245 308.500 410.928 2.382.587 Interest receivable
Aset lain-lain*) 2.318.014 26.505 25.152 17.061 24.246 2.410.978 Other assets*)
Total kotor 48.813.347 88.794.109 53.298.823 30.021.321 32.776.164 253.703.764 Total gross
Cadangan kerugian Allowances for

penurunan nilai (2.396.459) impairment losses
Neto 251.307.305 Net

Jawa selain
Jabodetabek/
Current accounts
Giro pada bank lain 554.283 72 2.749 810 83 557.997 with other banks
bank lain 24.697.503 - - - - 24.697.503 other banks
Efek-efek 7.720.954 - - - - 7.720.954 Securities
Tagihan Akseptasi 8.081 - - - - 8.081 Acceptance Receivable
Penyertaan Saham 270 - - - - 270 Investment in Shares
dan piutang/pembiayaan Loans and sharia financing/
syariah receivables
Konsumer Consumer
*) Terdiri dari tagihan kepada pihak ketiga *) Consists of third party receivables
**) Lain-lain terdiri dari Kalimantan, Sulawesi, Bali, Maluku dan Papua. **) Others consists of Kalimantan, Sulawesi, Bali, Maluku and Papua.
196

Jawa selain
Jabodetabek/
Pemilikan rumah - 60.076.342 36.956.819 23.356.014 24.783.593 145.172.768 Housing loan

Non-kepemilikan rumah - 3.145.422 3.884.083 1.435.451 2.559.954 11.024.910 Non-housing loan
Modal kerja - 19.202.730 8.655.804 3.515.565 3.822.803 35.196.902 Working capital
Investasi - 2.961.318 1.758.289 439.240 597.013 5.755.860 Investment
Sindikasi - 78.057 - - - 78.057 Syndicated
Direksi dan karyawan: Director and Employees
- Pihak ketiga - 765.772 442.366 221.512 243.683 1.673.333 Third party -
- Pihak berelasi - 53.180 16.765 9.504 9.302 88.751 Related party -
Bunga yang masih
akan diterima 106.472 907.969 562.915 324.265 394.819 2.296.440 Interest receivable
Aset lain-lain*) 1.166.029 29.103 10.855 14.547 20.963 1.241.497 Other assets*)

Neto 253.879.005 Net
**) Lain-lain terdiri dari Kalimantan, Sulawesi, Bali, Maluku dan Papua. **) Others consists of Kalimantan, Sulawesi, Bali, Maluku and Papua.
Eksposur risiko kredit atas rekening Credit risk exposure related to administrative
administratif pada tanggal-tanggal accounts as of March 31, 2018, and December
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 adalah 31, 2017 are as follows:
sebagai berikut:
Jawa selain
Jabodetabek/
Head Office Jabodetabek Jabodetabek Sumatera Others*) Total
Fasilitas kredit
yang belum ditarik **) - 211.451 126.020 64.945 9.670 412.086 Unused loan facilities **)
Garansi yang diterbitkan - 2.422.920 59.539 81.044 31.706 2.595.209 Guarantees issued
Total - 2.634.371 185.559 145.989 41.376 3.007.295 Total
Jawa selain
Jabodetabek/
Head Office Jabodetabek Jabodetabek Sumatera Others*) Total
Fasilitas kredit
yang belum ditarik **) - 239.569 35.012 61.933 69.849 406.363 Unused loan facilities **)
Garansi yang diterbitkan - 2.782.046 118.322 69.646 31.174 3.001.188 Guarantees issued
Total - 3.021.615 153.334 131.579 101.023 3.407.551 Total
*) Lain-lain Terdiri dari Kalimantan, Sulawesi, Bali, Maluku dan Papua *) Others consists of Kalimantan, Sulawesi, Bali, Maluku and Papua
**) Hanya fasilitas kredit komitmen yang belum ditarik **) Only for committed unused loan facility
b) Sektor industri b) Industry sectors

Tabel berikut ini menggambarkan rincian The following tables provide the details of
eksposur kredit Bank pada nilai tercatat the Bank’s credit exposure at carrying
(tanpa memperhitungkan agunan atau amounts (without taking into account any
pendukung kredit lainnya), yang collateral held or other credit
dikategorikan berdasarkan sektor industri enhancements), categorized based on
pada tanggal-tanggal 31 Maret 2018 dan industry sectors as of March 31, 2018, and
31 Desember 2017: December 31, 2017:
197

eksposur risiko kredit (lanjutan) credit risk exposure (continued)
Pemerintah
(termasuk
Bank Lembaga
Indonesia)/ keuangan
Government bukan bank/ Perusahaan
(including Non-bank lainnya/
Bank Bank/ financial Other Perseorangan/
Indonesia) Banks institutions companies**) Individuals Total

Giro pada bank lain - 537.442 - - - 537.442 other banks
bank lain 4.305.859 56.502 - - - 4.362.361 other banks
Efek-efek 17.003.415 1.197.369 1.307.467 117.440 - 19.625.691 Securities
Tagihan Derivatif 4 - - - - 4 Derivative Receivable
Tagihan Akseptasi - 7.432 - - - 7.432 Acceptance Receivable
Penyertaan Saham - - - 270 - 270 Investment in Shares
pembiayaan/piutang Loans and sharia financing/
syariah - 1.010.725 448.962 33.799.167 167.244.197 202.503.051 receivables
Bunga yang masih akan
akan diterima 78.014 6.905 11.545 678.449 1.607.674 2.382.587 Interest receivable
Aset lain-lain*) 514.082 458.198 - 861.192 577.506 2.410.978 Other assets*)

Neto 251.307.305 Net
Pemerintah
(termasuk
Bank Lembaga
Indonesia) Banks institutions companies**) Individuals Total

Giro pada bank lain - 557.997 - - - 557.997 other banks
bank lain 24.691.186 6.317 - - - 24.697.503 other banks
Efek-efek 4.457.480 2.428.938 576.657 257.879 - 7.720.954 Securities
Tagihan Akseptasi - - - 8.081 - 8.081 Acceptance Receivable
Penyertaan Saham - - - 270 - 270 Investment in Shares
pembiayaan/piutang Loans and sharia financing/
syariah - 521.428 133.001 35.851.115 162.485.037 198.990.581 receivables
akan diterima 87.063 5.922 8.191 674.486 1.520.778 2.296.440 Interest receivable
Aset lain-lain*) 115.466 361.683 - 378.258 386.090 1.241.497 Other assets*)
Total kotor 50.089.753 3.882.285 717.849 37.170.089 164.391.905 256.251.881 Total gross

Neto 253.879.005 Net
198

eksposur risiko kredit (lanjutan) credit risk exposure (continued)
*) Terdiri dari tagihan kepada pihak ketiga. *) Consists of third party receivables.
**) Termasuk perusahaan yang bergerak di industri perumahan, konstruksi, **) Includes other companies under real estate, construction, manufacturing,
manufaktur, transportasi, pergudangan dan komunikasi, perdagangan, transportation, warehousing and communication, trading, farming, mining and
pertanian, pertambangan dan industri lainnya. other industries.
Eksposur risiko kredit yang terkait dengan Credit risk exposure relating to
unsur rekening administratif adalah administrative account items as of March
sebagai berikut pada tanggal-tanggal 31, 2018, and December 31, 2017, are as
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017: follows :

Pemerintah
(termasuk
Bank Lembaga
Indonesia) Banks institutions companies*) Individuals Total
Fasilitas kredit
yang belum ditarik **) - - - 284.217 127.869 412.086 Unused loan facilities**)
Garansi yang diterbitkan - - - 2.595.209 - 2.595.209 Guarantees issued
Total - - - 2.879.426 127.869 3.007.295 Total

Pemerintah
(termasuk
Bank Lembaga
Indonesia) Banks institutions companies*) Individuals Total
Fasilitas kredit
yang belum ditarik **) - - - 33.798 372.565 406.363 Unused loan facilities**)
Garansi yang diterbitkan - - - 2.726.914 274.274 3.001.188 Guarantees issued
Total - - - 2.760.712 646.839 3.407.551 Total
*) Termasuk perusahaan yang bergerak di industri perumahan, konstruksi, *) Includes other companies under real estate, construction, manufacturing,
manufaktur, transportasi, pergudangan dan komunikasi, perdagangan, pertanian, transportation, warehousing and communication, trading, farming, mining and
pertambangan dan industri lainnya. other industries.
**) Hanya fasilitas kredit komitmen yang belum ditarik **) Only for committed unused loan facility
199

(iii) Informasi mengenai aset keuangan yang (iii) Information about impaired and not impaired
mengalami dan tidak mengalami penurunan financial assets
nilai
1. Giro pada Bank Lain 1. Current Accounts with Other Banks
Tidak mengalami Mengalami
penurunan nilai/ penurunan nilai/
Not Impaired Impaired Total
Rupiah 162.854 - 162.854 Rupiah

Mata Uang Asing 372.819 1.769 374.588 Foreign currencies
Total 535.673 1.769 537.442 Total
Cadangan kerugian
penurunan nilai (1.769) Allowance for impairment losses
Neto 535.673 Net

Rupiah 206.393 - 206.393 Rupiah

Mata Uang Asing 349.908 1.696 351.604 Foreign currencies
Total 556.301 1.696 557.997 Total
Cadangan kerugian
Neto 556.301 Net
2. Penempatan pada Bank Indonesia dan 2. Placements with Bank Indonesia and other
bank lain banks
Per 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, As of March 31, 2018, and December 31,
aset keuangan ini tidak mengalami 2017, these financial assets are not
penurunan nilai secara individual maupun impaired individually as well as collectively.
kolektif.
3. Efek-efek 3. Securities
Sertifikat Deposito Deposits Certificates
Bank Indonesia 17.003.416 - 17.003.416 of Bank Indonesia
Obligasi 814.960 2.000 816.960 Bonds
Negotiable certificate Negotiable certificate
of deposits 472.574 - 472.574 of deposits
Reksadana 502.250 - 502.250 Mutual Fund
Medium Term Notes 25.274 - 25.274 Medium Term Notes
Residential Mortgage-Backed
Efek Beragunan Aset 805.217 - 805.217 Securities
Total 19.623.691 2.000 19.625.691 Total
Cadangan kerugian
Neto 19.611.425 Net
200
mengalami dan tidak mengalami penurunan financial assets (continued)
nilai (lanjutan)
3. Efek-efek (lanjutan) 3. Securities (continued)

Sertifikat Deposito Deposits Certificates
Bank Indonesia 5.436.440 - 5.436.440 of Bank Indonesia
Obligasi 786.850 2.000 788.850 Bonds
Negotiable certificate Negotiable certificate
of deposits 652.788 - 652.788 of deposits
Reksadana 82.432 - 82.432 Mutual Fund
Medium Term Notes 124.985 - 124.985 Medium Term Notes
Residential Mortgage-Backed
Efek Beragunan Aset 635.459 - 635.459 Securities
Total 7.718.954 2.000 7.720.954 Total
Cadangan kerugian
Neto 7.706.031 Net
4. Rekening administratif 4. Administrative account
rekening administratif tidak mengalami 2017, these administrative account items
penurunan nilai secara individual maupun are not impaired individually as well as
kolektif. collectively.
5. Penyertaan saham 5. Investment in Shares
penyertaan saham mengalami penurunan 2017, investment in shares are impaired
nilai sebesar Rp270 amounted Rp270.
6. Kredit yang diberikan dan pembiayaan/ 6. Loans and sharia financing/receivables

piutang syariah
aset keuangan ini mengalami penurunan 2017, these financial assets are impaired
nilai secara individual maupun kolektif subject to individual and collective
sesuai ketentuan dalam PSAK No. 55 dan impairment according to SFAS No. 55 and
Peraturan Otoritas Jasa Keuangan Financial Service Authority regulations
(POJK). (POJK).
201

mengalami dan tidak mengalami penurunan financial assets (continued)
nilai (lanjutan)
6. Kredit yang diberikan dan pembiayaan/ 6. Loans and sharia financing/receivables

piutang syariah (lanjutan) (continued)
Ikhtisar kredit yang diberikan dan Loans and sharia financing/receivables, as
pembiayaan/ piutang syariah yang of March 31, 2018, and December 31,
diberikan pada tanggal 31 Maret 2018 dan 2017, are summarized as follows:
31 Desember 2017 adalah sebagai berikut:
Telah jatuh
Belum jatuh tempo atau tempo tetapi
tidak mengalami penurunan tidak
nilai/Neither past due mengalami
nor impaired penurunan
____________________
nilai/ Mengalami
Tingkat Past-due penurunan
Tingkat tinggi/ standar/ but not nilai/
High grade Standard grade impaired Impaired Total
Perumahan 137.381.275 26.130.132 18.479.556 3.445.330 185.436.293 Property

Konstruksi 6.826.700 470.964 505.687 356.624 8.159.975 Construction
Jasa-jasa dunia usaha 4.096.216 498.302 917.154 127.388 5.639.060 Business services
Perdagangan, restoran dan hotel 470.864 389.394 353.586 282.022 1.495.866 Trading, restaurants and hotels
Jasa-jasa sosial 538.998 91.967 30.625 62.686 724.276 Social services
Manufaktur 70.021 22.121 11.123 48.697 151.962 Manufacturing
Transportasi, pergudangan Transportation, warehousing
dan komunikasi 141.676 737 42.118 26.056 210.587 and communications
Pertanian 1.844 2.638 3.516 54.488 62.486 Farming
Pertambangan 13.024 94.902 9.115 27.151 144.192 Mining
Listrik, gas dan air 102.059 17.397 - 765 120.221 Electricity, gas and water
Lain-lain 193.738 53.342 46.556 64.497 358.133 Others
Total 149.836.415 27.771.896 20.399.036 4.495.704 202.503.051 Total

Neto 200.122.897 Net
Telah jatuh
Belum jatuh tempo atau tempo tetapi
tidak mengalami penurunan tidak
nilai/Neither past due mengalami
____________________
nilai/ Mengalami
Tingkat Past-due penurunan
High grade Standard grade impaired Impaired Total
Perumahan 135.608.990 27.275.069 15.101.069 3.301.361 181.286.489 Property

Konstruksi 7.260.724 555.469 362.766 325.832 8.504.791 Construction
Jasa-jasa dunia usaha 4.525.187 550.409 491.138 129.376 5.696.110 Business services
Perdagangan, restoran dan hotel 568.280 517.966 136.526 334.959 1.557.731 Trading, restaurants and hotels
Jasa-jasa sosial 646.321 97.074 36.780 56.562 836.737 Social services
Manufaktur 70.190 21.244 13.839 48.435 153.708 Manufacturing
Transportasi, pergudangan Transportation, warehousing
dan komunikasi 129.752 28.835 19.336 24.870 202.793 and communications
Pertanian 2.052 2.879 5.522 52.924 63.377 Farming
Pertambangan 18.062 36.013 83.209 27.151 164.435 Mining
Listrik, gas dan air 113.656 14.436 66 765 128.923 Electricity, gas and water
Lain-lain 221.424 46.464 61.164 66.435 395.487 Others
Total 149.164.638 29.145.858 16.311.415 4.368.670 198.990.581 Total

Neto 196.634.594 Net
202
(iv) Tabel dibawah menunjukkan kualitas aset (iv) The tables below shows the quality of financial
keuangan berdasarkan golongan aset untuk assets by class of assets for all financial assets
semua aset keuangan yang mempunyai risiko with credit risk (gross of allowance for
kredit (cadangan kerugian penurunan nilai impairment losses):
bruto):
Belum jatuh tempo dan Jatuh tempo

tidak mengalami penurunan dan tidak
nilai/neither past due mengalami
nilai/ Mengalami
Tingkat Past due penurunan
High Grade Standard grade Impaired Impaired Total
Efek-efek Securities
Fair value through
Nilai wajar melalui laba rugi 16.919.379 - - - 16.919.379 profit -or-loss
Tersedia untuk dijual 2.469.702 - - - 2.469.702 Available-for-sale
Dimiliki hingga jatuh tempo 234.610 - - 2.000 236.610 Held-to-maturity
Obligasi Pemerintah Government Bonds

Fair value through
Nilai wajar melalui laba rugi 804.456 - - - 804.456 profit -or-loss
Dimiliki hingga jatuh tempo 3.127.229 - - - 3.127.229 Held-to-maturity
Kredit dan piutang Loans and receivables
Giro pada bank Indonesia 13.497.146 - - - 13.497.146 Bank Indonesia
Current accounts
Giro pada bank lain 535.673 - - 1.769 537.442 with other banks
Bank Indonesia Bank Indonesia
dan bank lain 4.362.361 - - - 4.362.361 and other banks
Tagihan Akseptasi 7.432 - - - 7.432 Acceptance Receivable
Tagihan Derivatif 4 - - - 4 Derivative Receivable
Penyertaan Saham - - - 270 270 Investment in Shares
dan piutang/ Loans and sharia
pembiayaan syariah financing/ receivables
Konsumer Consumer
Pemilikan rumah 110.621.132 21.695.175 14.685.446 2.309.377 149.311.130 Housing loan
Non kepemilikan
rumah 7.593.952 1.543.107 1.104.268 321.812 10.563.139 Non-housing loan
Modal kerja 26.110.645 3.816.366 3.757.156 1.393.073 35.077.240 Working capital
Investasi 3.689.129 711.290 847.739 467.343 5.715.501 Investment
Sindikasi 77.824 - - - 77.824 Syndicated
- Pihak ketiga 1.654.775 5.890 4.427 4.099 1.669.191 Third parties -
- Pihak yang berelasi 88.958 68 - - 89.026 Related parties -
Bunga yang masih
akan diterima 2.382.587 - - - 2.382.587 Interests receivable
Aset lain-lain*) 2.410.978 - - - 2.410.978 Other assets*)
Total 201.033.089 27.771.896 20.399.036 4.499.743 253.703.764 Total

nilai (2.396.459) impairment losses
Neto 251.307.305 Net
203
(iv) Tabel dibawah menunjukkan kualitas aset (iv) The tables below shows the quality of financial
kredit (cadangan kerugian penurunan nilai impairment losses) (continued):
bruto) (lanjutan):
Belum jatuh tempo dan Jatuh tempo

tidak mengalami penurunan dan tidak
nilai/neither past due mengalami
nilai/ Mengalami
Tingkat Past due penurunan
High Grade Standard grade Impaired Impaired Total
Efek-efek Securities
Fair value through
Nilai wajar melalui laba rugi 4.857.775 - - - 4.857.775 profit -or-loss
Dimiliki hingga jatuh tempo 244.786 - - 2.000 246.786 Held-to-maturity
Obligasi Pemerintah Government Bonds

Fair value through
Nilai wajar melalui laba rugi 497.939 - - - 497.939 profit -or-loss
Dimiliki hingga jatuh tempo 3.328.925 - - - 3.328.925 Held-to-maturity
Kredit dan piutang Loans and receivables
Giro pada bank Indonesia 12.554.585 - - - 12.554.585 Bank Indonesia
Current accounts
Giro pada bank lain 556.301 - - 1.696 557.997 with other banks
dan bank lain 24.697.503 - - - 24.697.503 and other banks
Tagihan Akseptasi 8.081 - - - 8.081 Acceptance Receivable
Penyertaan Saham - - - 270 270 Investment in Shares
dan piutang/ Loans and sharia
pembiayaan syariah financing/ receivables
Konsumer Consumer
Pemilikan rumah 107.968.908 22.391.964 12.605.553 2.206.343 145.172.768 Housing loan
Non kepemilikan
rumah 8.113.990 1.624.015 966.531 320.374 11.024.910 Non-housing loan
Modal kerja 27.196.063 4.335.900 2.357.669 1.307.270 35.196.902 Working capital
Investasi 4.060.569 786.441 377.562 531.288 5.755.860 Investment
Sindikasi 78.057 - - - 78.057 Syndicated
- Pihak ketiga 1.658.377 7.461 4.100 3.395 1.673.333 Third parties -
- Pihak yang berelasi 88.674 77 - - 88.751 Related parties -
Bunga yang masih
akan diterima 2.296.440 - - - 2.296.440 Interests receivable
Aset lain-lain*) 1.241.497 - - - 1.241.497 Other assets*)
Total 206.421.972 29.145.858 16.311.415 4.372.636 256.251.881 Total

nilai (2.372.876) impairment losses
Neto 253.879.005 Net
204
(iv) Tabel di bawah menunjukkan kualitas aset (iv) The tables below shows the quality of financial
bruto) (lanjutan):
Kualitas kredit didefinisikan sebagai berikut The credit quality are defined as follows
(lanjutan): (continued):
Tingkat tinggi High grade
(a) Giro pada Bank Indonesia, giro pada bank (a) Current accounts with Bank Indonesia,
lain, penempatan pada Bank Indonesia dan current accounts with other banks,
bank lain yaitu giro atau penempatan pada placements with Bank Indonesia and
institusi Pemerintah, transaksi dengan bank other banks are current accounts or
yang memiliki reputasi baik dengan tingkat placements with government institution,
kemungkinan gagal bayar atas kewajiban transaction with reputable banks with low
yang rendah. probability of default for its liabilities.
(b) Kredit yang diberikan dan piutang/ (b) Loans and sharia financing/receivables,
pembiayaan syariah, bunga yang masih interests receivables and third party
akan diterima, dan tagihan kepada pihak receivables are receivables from
ketiga yaitu debitur dengan riwayat borrowers with very satisfactory track
pembayaran yang sangat baik dan tidak record of loan repayment and whose
pernah menunggak sepanjang jangka accounts did not turn past due during the
waktu kredit. term of the loan.
(c) Efek-efek dan obligasi pemerintah yaitu (c) Securities and government bonds are
efek-efek yang dikeluarkan oleh Sovereign securities issued by
Pemerintah RI, efek-efek dan obligasi yang government of RI, investment grade
termasuk dalam investment grade dengan securities and bonds with a rating of at
rating minimal BBB- (Pefindo) atau Baa3 least BBB- (Pefindo) or Baa3 (Moody’s).
(Moody’s).
Tingkat standar Standard grade
(a) Giro pada Bank Indonesia, giro pada bank (a) Current accounts with Bank Indonesia,
lain, penempatan pada Bank Indonesia current accounts with other banks,
dan bank lain yaitu giro atau penempatan placements with Bank Indonesia and other
pada bank lokal yang tidak terdaftar di banks are current accounts or placements
bursa. with the local banks not listed in the stock
exchange.
(b) Kredit yang diberikan dan piutang/ (b) Loans and sharia financing/receivables,
pembiayaan syariah, bunga yang masih interests receivables and third party
akan diterima, dan tagihan kepada pihak receivables are receivables from
ketiga yaitu debitur dengan riwayat borrowers who have an average track
pembayaran yang baik dan tidak pernah record of loan repayment and whose
menunggak 90 hari atau lebih. account did not turn past due for 90 days.
205
(iv) Tabel dibawah menunjukkan kualitas aset (iv) The tables below show the quality of financial
bruto) (lanjutan):
Kualitas kredit didefinisikan sebagai berikut The credit quality are defined as follows
(lanjutan): (continued):
Tingkat standar (lanjutan) Standard grade (continued)
(c) Efek-efek dan obligasi Pemerintah yaitu (c) Securities and Government bonds with a
efek-efek dan obligasi dengan rating antara rating between idBB+ to idB (Pefindo) or
idBB+ sampai dengan idB (Pefindo) atau Ba1 to B2 (Moody’s).
Ba1 sampai dengan B2 (Moody’s).
(v) Analisis umur pinjaman yang jatuh tempo tetapi (v) The aging analysis of past due but not impaired
tidak mengalami penurunan nilai pada tanggal loans as of March 31, 2018, and December 31,
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, sebagai 2017, follows:
berikut:

_
1 sampai 91 sampai 121 sampai 180 sampai

90 hari/ 120 hari/ 180 hari/ 270 hari/
1 to 90 days 91 to 120 days 121 to 180 days 180 to 270 days Total
Konsumer Consumer
Pemilikan rumah 13.902.540 218.572 346.173 218.161 14.685.446 Housing Loan
Non kepemilikan rumah 1.023.907 19.597 36.260 24.504 1.104.268 Non housing loan
Modal kerja 3.419.318 91.434 208.053 38.351 3.757.156 Working capital
Investasi 815.231 10.937 12.298 9.273 847.739 Investment
Direktur dan karyawan 3.310 179 588 350 4.427 Directors and employees
Total 19.164.306 340.719 603.372 290.639 20.399.036 Total

nilai (117.361) impairment losses
Neto 20.281.675 Net

_
1 sampai 91 sampai 121 sampai 180 sampai

90 hari/ 120 hari/ 180 hari/ 270 hari/
1 to 90 days 91 to 120 days 121 to 180 days 180 to 270 days Total
Konsumer Consumer
Pemilikan rumah 11.945.564 105.353 239.917 314.719 12.605.553 Housing Loan
Non kepemilikan rumah 898.232 12.045 26.651 29.603 966.531 Non housing loan
Modal kerja 2.177.496 41.542 35.599 103.032 2.357.669 Working capital
Investasi 353.033 2.525 8.843 13.161 377.562 Investment
Direktur dan karyawan 2.139 - 444 1.517 4.100 Directors and employees
Total 15.376.464 161.465 311.454 462.032 16.311.415 Total

nilai (290.211) impairment losses
Neto 16.021.204 Net
206
(vi) Mutasi cadangan berdasarkan jenis kredit yang (vi) Movements in allowance for impairment losses
diberikan adalah sebagai berikut: by type of loans are as follows:
Konsumsi/Consumer
Pemilikan Non-kepemilikan Modal Direksi dan

Rumah/ rumah/Non- Kerja/ Karyawan/
Housing Housing Working Investasi/ Sindikasi/ Directors and
Loan Loan Capital Investment Syndicated Employees
Saldo awal tahun 926.078 128.641 987.427 311.114 61 2.666 Balance at beginning of year
penurunan nilai impairment losses
selama tahun berjalan 41.866 4.349 99.498 48.350 (2) 1.832 during the year
yang telah dihapus-
bukukan 1.150 31 1.661 108 - - Recovery of loans written-off
Penghapusbukuan kredit (25.847) (3.799) (56.109) (87.515) - (1.406) Loans written-off
Saldo akhir periode 943.247 129.222 1.032.477 272.057 59 3.092 Balance at end of period
Penurunan nilai individual - - 212.555 115.979 - - Individual impairment

Penurunan nilai kolektif 943.247 129.222 819.922 156.078 59 3.092 Collective impairment
Jumlah kotor kredit yang

secara individu ditentukan
sebagai mengalami penurunan Gross amount of loans
nilai sebelum dikurangi individually determined to
kerugian penurunan nilai be impaired, before deducting
atas penilaian secara any individually assessed
individual - - 390.705 224.899 - - impairment losses
Konsumsi/Consumer
Pemilikan Non-kepemilikan Modal Direksi dan

Rumah/ rumah/Non- Kerja/ Karyawan/
Housing Housing Working Investasi/ Sindikasi/ Directors and
Loan Loan Capital Investment Syndicated Employees
Saldo awal tahun 723.133 99.950 1.018.305 272.603 31 2.012 Balance at beginning of year
penurunan nilai impairment losses
selama tahun berjalan 265.141 35.235 407.672 174.148 30 1.226 during the year
yang telah dihapus-
bukukan 11.389 186 8.001 2.294 - - Recovery of loans written-off
Penghapusbukuan kredit (73.585) (6.730) (446.551) (137.931) - (572) Loans written-off
Saldo akhir tahun 926.078 128.641 987.427 311.114 61 2.666 Balance at end of year
Penurunan nilai individual - - 180.529 163.407 - - Individual impairment

Penurunan nilai kolektif 926.078 128.641 806.898 147.707 61 2.666 Collective impairment
Jumlah kotor kredit yang

secara individu ditentukan
sebagai mengalami penurunan Gross amount of loans
nilai sebelum dikurangi individually determined to
kerugian penurunan nilai be impaired, before deducting
atas penilaian secara any individually assessed
individual - - 358.699 298.294 - - impairment losses
207

Risiko Likuiditas Liquidity Risk
Risiko Likuiditas merupakan risiko akibat Liquidity risk is the risk arising from the inability of
ketidakmampuan Bank untuk memenuhi kewajiban the Bank to meet the maturing obligations from cash
yang jatuh tempo dari sumber pendanaan arus kas flow funding sources and/or from high-quality liquid
dan/atau dari aset likuid berkualitas tinggi yang assets that can be pledged, without disturbing the
dapat diagunkan, tanpa mengganggu aktivitas dan activities and financial condition of the Bank. The
kondisi keuangan Bank. Ketidakmampuan inability to obtain funding for cash flows resulting to
memperoleh sumber pendanaan arus kas sehingga liquidity risk can be contributed, among others, by:
menimbulkan Risiko Likuiditas dapat disebabkan
antara lain oleh:
a. ketidakmampuan menghasilkan arus kas yang a. inability to generate cash flows from productive
berasal dari aset produktif maupun yang assets as well as from the sale of assets,
berasal dari penjualan aset termasuk aset including liquid assets; and/or
likuid; dan/atau
b. ketidakmampuan menghasilkan arus kas yang b. inability to generate cash flows from funding,
berasal dari penghimpunan dana, transaksi interbank transactions and fund borrowings.
antar Bank, dan pinjaman yang diterima.
Secara umum, tujuan utama manajemen risiko In general, the main objective of risk management
untuk risiko likuiditas adalah untuk meminimalkan for liquidity risk is to minimize the possibility of the
kemungkinan ketidakmampuan Bank dalam Bank's inability to obtain source of cash flow funding.
memperoleh sumber pendanaan arus kas. Dengan Thus, the Bank can meet some financial obligations
demikian Bank dapat memenuhi setiap kewajiban that have been agreed upon in a timely manner, and
finansial yang sudah diperjanjikan secara tepat to always be able to maintain adequate and optimal
waktu, dan agar senantiasa dapat memelihara levels of liquidity. Liquidity risk management policies
tingkat likuiditas yang memadai dan optimal. include the active supervision of the BOC and BOD
Kebijakan pengelolaan risiko likuiditas antara lain who basically set the implementation of the Bank's
mencakup pengawasan aktif Dewan Komisaris dan liquidity risk management, policy, procedures and
Direksi, yang pada intinya mengatur penerapan determination of limits, which generally includes the
Manajemen Risiko likuiditas pada Bank, Kebijakan, liquidity risk management strategy, level of risk to be
Prosedur dan Penetapan Limit yang secara umum taken (risk appetite) and risk tolerance, and risk
mencakup strategi manajemen risiko likuiditas, management process, information systems and
tingkat risiko yang akan diambil (risk appetite) dan internal control systems by implementing internal
toleransi risiko (risk tolerance) dan Sistem Informasi controls and adequate independent review of the
Manajemen Risiko serta Sistem Pengendalian risk management implementation for liquidity risk
Internal dengan menerapkan pengendalian internal which are being carried out by the Management and
dan kaji ulang independen yang memadai terhadap conducted by the Internal Audit Division (IAD) and
penerapan Manajemen Risiko untuk Risiko likuiditas Enterprise & Risk Management Division (RMD).
yang dilaksanakan oleh Internal Audit Division (IAD)
dan Enterprise & Risk Management Division (RMD).
Pengendalian Risiko Likuiditas melalui strategi Liquidity risk management is being carried out
pendanaan, pengelolaan posisi likuiditas dan through funding strategy, liquidity positions and
pemantauan risiko likuiditas harian, pengelolaan monitoring of daily liquidity, management of high
aset likuid yang berkualitas tinggi, dan rencana quality liquid assets, planning the emergency
pendanaan darurat serta penerapan sistem funding as well as implementation of a sound risk
informasi manajemen risiko secara wajar untuk management information system to support the
mendukung pelaksanaan proses identifikasi, process of identification, measurement, monitoring
pengukuran, pemantauan, dan pengendalian, serta and control, as well as reporting of liquidity risk under
pelaporan risiko likuiditas dalam kondisi normal dan normal and extreme conditions in a comprehensive,
kondisi krisis secara lengkap, akurat, terkini dan accurate, timely and sustainable manner.
berkesinambungan.
208
Risiko Likuiditas (lanjutan) Liquidity Risk (continued)
Alat pengukuran yang digunakan dalam pengukuran The tools used in the measurement of liquidity risk
Risiko Likuiditas antara lain adalah Rasio Likuiditas, among others are liquidity ratio, maturity profile,
Profil Maturitas, Proyeksi arus kas, dan stress cash flow projection, and stress testing (testing the
testing (pengujian terhadap kemampuan Bank untuk Bank's ability to meet liquidity needs on a state of
memenuhi kebutuhan likuiditas pada kondisi krisis crisis by using the specific stress scenarios on the
dengan menggunakan skenario stress secara Bank as well as on the market factor).
spesifik pada Bank maupun skenario stress pada
faktor pasar).
Tabel jatuh tempo berikut menyajikan informasi The following maturity tables provide information
mengenai perkiraan sisa jatuh tempo dari aset dan about the expected maturities of the Bank’s financial
liabilitas keuangan: assets and liabilities:
> 6 - 12
>1-6 Bulan/
Lainnya/ ≤ 1 Bulan/ Bulan/ >6 - 12 > 12 Bulan/
Total Others *) ≤ 1 Month Months Months >12 Months
ASET ASSETS
Kas 806.329 - 806.329 - - - Cash
Bank Indonesia 13.497.146 - 13.497.146 - - - Bank Indonesia
Giro pada bank lain 535.673 (1.769) 537.442 - - - other banks
dan bank lain 4.362.361 - 4.362.361 - - - and other banks
Efek-efek 19.611.425 (14.266) 3.563.654 14.068.693 346.744 1.646.600 Securities
Obligasi Pemerintah 8.376.802 - 255.000 1.170.887 639.112 6.311.803 Government bonds
Tagihan Akseptasi 7.432 - 7.432 - - - Acceptance Receivable
Tagihan Derivatif 4 - 4 - - - Derivatives Receivable
Penyertaan saham - (270) - - - 270 Investment in Shares
pembiayaan/piutang Loans and sharia
syariah 200.122.897 (2.380.154) 3.121.339 6.557.341 4.784.780 188.039.591 financing/receivables
diterima 2.382.587 - 2.382.587 - - - Interest receivable
Aset lain-lain**) 2.410.978 - 2.410.978 - - - Other assets**)
Total 252.113.634 (2.396.459) 30.944.272 21.796.921 5.770.636 195.998.264 Total
Liabilitas segera ***) 3.747.966 - 3.747.966 - - - Liabilities due immediately***)
Simpanan nasabah 178.207.641 - 123.761.451 30.973.137 3.808.318 19.664.735 Deposits from customers
Simpanan dari bank lain 442.712 - 442.712 - - - Deposits from other banks
Efek-efek yang dijual Securities sold under
dengan janji dibeli kembali 1.385.000 - - - 450.000 935.000 repurchase agreements
Surat berharga yang
diterbitkan 20.008.859 - 230.000 1.060.000 1.750.000 16.968.859 Securities issued
Liabilitas akseptasi 7.432 - 7.432 - - - Acceptance payable
Liabilitas derivatif 3 - 3 - - - Derivatives payable
Pinjaman yang diterima 8.466.972 - - 4.000.000 3.466.972 1.000.000 Fund borrowings
Pinjaman subordinasi 2.999.368 - - - - 2.999.368 Subordinated Loans
Bunga yang masih harus
dibayar 501.493 - 501.493 - - - Interest payables
Liabilitas lain-lain****) 4.179.036 - 4.179.036 - - - Other liabilities****)
Total 219.946.482 - 132.870.093 36.033.137 9.475.290 41.567.962 Total
Perbedaan jatuh tempo 32.167.152 (2.396.459) (101.925.821) (14.236.216) (3.704.654) 154.430.302 Maturity gap
*) Cadangan kerugian penurunan nilai atas aset keuangan. *) Allowance for impairment losses on financial assets.
**) Terdiri dari tagihan pihak ketiga. **) Consists of third party receivables.
***) Terdiri dari kewajiban kepada pihak ketiga, bagi hasil yang belum dibagikan, deposito ***) Consists of third party payables, undistributed profit sharing, matured time deposits
berjangka jatuh tempo dan bunga atas deposito berjangka namun belum diambil and interest on time deposits not collected by customers.
nasabah.
****) Terdiri dari setoran jaminan dan dana jaminan pengembang. ****) Consists of guarantee deposits and developers’ security deposits.
209

Tabel jatuh tempo berikut menyajikan informasi The following maturity tables provide information
mengenai perkiraan sisa jatuh tempo dari aset dan about the expected maturities of the Bank’s financial
liabilitas keuangan (lanjutan): assets and liabilities (continued):
> 6 - 12
>1-6 Bulan/
Lainnya/ ≤ 1 Bulan/ Bulan/ >6 - 12 > 12 Bulan/
Total Others *) ≤ 1 Month Months Months >12 Months
ASET ASSETS
Kas 1.027.554 - 1.027.554 - - - Cash
Bank Indonesia 12.554.585 - 12.554.585 - - - Bank Indonesia
Giro pada bank lain 556.301 (1.696) 557.997 - - - other banks
dan bank lain 24.697.503 - 24.697.503 - - - and other banks
Efek-efek 7.706.031 (14.923) 7.474.168 12.879 354 233.553 Securities
Obligasi Pemerintah 8.183.973 - 587.138 37.150 2.051.902 5.507.783 Government bonds
Tagihan Akseptasi 8.081 - 5.277 2.804 - - Acceptance Receivable
Penyertaan saham - (270) - - - 270 Investment in Shares
pembiayaan/piutang Loans and sharia
syariah 196.634.594 (2.355.987) 4.099.939 5.338.835 5.710.801 183.841.006 financing/receivables
diterima 2.296.440 - 2.296.440 - - - Interest receivable
Aset lain-lain**) 1.241.497 - 1.241.497 - - - Other assets**)
Total 254.906.559 (2.372.876) 54.542.098 5.391.668 7.763.057 189.582.612 Total
Liabilitas segera ***) 2.574.898 - 2.574.898 - - - Liabilities due immediately***)
Simpanan nasabah 177.091.421 - 121.697.147 18.364.498 15.962.112 21.067.664 Deposits from customers
Simpanan dari bank lain 5.063.433 - 5.063.433 - - - Deposits from other banks
dengan janji dibeli kembali 1.385.000 - - - 450.000 935.000 repurchase agreements
Surat berharga yang
diterbitkan 20.480.459 - - 1.783.504 1.607.040 17.089.915 Securities issued
Liabilitas akseptasi 8.081 - 5.277 2.804 - - Acceptance payable
Pinjaman yang diterima 7.991.053 - - 5.297.994 1.693.127 999.932 Fund borrowings
Pinjaman subordinasi 2.999.319 - - - - 2.999.319 Subordinated Loans
Liabilitas lain-lain****) 4.079.243 - 4.079.243 - - - Other liabilities****)
Total 222.165.268 - 133.912.359 25.448.800 19.712.279 43.091.830 Total
Perbedaan jatuh tempo 32.741.291 (2.372.876) (79.370.261) (20.057.132) (11.949.222) 146.490.782 Maturity gap
*) Cadangan kerugian penurunan nilai atas aset keuangan. *) Allowance for impairment losses on financial assets.
**) Terdiri dari tagihan pihak ketiga. **) Consists of third party receivables.
***) Terdiri dari kewajiban kepada pihak ketiga, bagi hasil yang belum dibagikan, deposito ***) Consists of third party payables, undistributed profit sharing, matured time deposits
nasabah.
****) Terdiri dari setoran jaminan dan dana jaminan pengembang. ****) Consists of guarantee deposits and developers’ security deposits.
210
Tabel di bawah ini menunjukkan sisa jatuh tempo The tables below show the remaining contractual
kontraktual dari liabilitas keuangan berdasarkan maturities of financial liabilities based on
pada arus kas yang tidak didiskonto (pokok dan undiscounted cashflows (principal and interest)
bunga) (tidak diaudit): (unaudited):
>1-6 > 6 - 12
≤ 1 Bulan/ Bulan/ Bulan/ > 12 Bulan/
Total On demand Month Months Months Months
Liabilitas segera *) 3.747.966 - 3.747.966 - - - Liabilities due immediately*)
Simpanan nasabah Deposits from customers
Deposito berjangka 87.996.067 - 52.379.674 31.463.040 3.868.555 284.798 1.096.071Time deposits
Tabungan 42.129.931 42.129.931 - - - - Savings deposits
Giro 50.083.687 30.593.120 - - - 19.490.567 Demand deposits
Simpanan dari bank lain 471.032 23.920 447.112 - - - Deposits from other banks
dengan janji dibeli kembali 1.566.167 - - - 508.863 1.057.304 repurchase agreements
Liabilitas akseptasi 7.432 - 7.432 - - - Acceptance payable
Liabilitas derivatif 3 - 3 - - - Derivatives payable
Surat berharga yang
Pinjaman yang diterima 8.612.593 - - 4.068.795 3.526.599 1.017.199 Fund borrowings
Pinjaman Subordinasi 3.066.917 - - - - 3.066.917 Subordinated Loan
Liabilitas lain-lain**) 4.179.036 - 4.179.036 - - - Other liabilities**)
Total 222.807.384 72.746.971 61.497.730 36.614.943 9.692.168 42.255.572 Total
>1-6 > 6 - 12
≤ 1 Bulan/ Bulan/ Bulan/ > 12 Bulan/
Total On demand Month Months Months Months
Liabilitas segera *) 2.574.898 - 2.574.898 - - - Liabilities due immediately*)
Deposito berjangka 101.970.793 - 60.244.979 23.225.825 17.403.918 1.096.071 1.096.071Time deposits
Tabungan 40.031.066 40.031.066 - - - - Savings deposits
Giro 53.580.649 33.245.947 - - - 20.334.702 Demand deposits
Simpanan dari bank lain 5.299.688 24.286 5.275.402 - - Deposits from other banks
dengan janji dibeli kembali 1.561.257 - 20.782 20.782 485.021 1.034.672 repurchase agreements
Liabilitas akseptasi 8.081 - 5.277 2.804 Acceptance payable
Surat berharga yang
Pinjaman yang diterima 7.432.161 - 49.593 4.511.267 1.778.676 1.092.625 Fund borrowings
Pinjaman Subordinasi 2.107.500 - 22.500 112.500 135.000 1.837.500 Subordinated Loan
Liabilitas lain-lain**) 4.079.243 - 4.079.243 - - - Other liabilities**)
Total 246.554.266 73.301.299 72.840.035 30.446.352 22.245.820 47.720.760 Total
*) Terdiri dari kewajiban kepada pihak ketiga, bagi hasil yang belum dibagikan, deposito *) Consists of third party payables, undistributed profit sharing, matured time
berjangka jatuh tempo dan bunga atas deposito berjangka namun belum diambil deposits and interest on time deposits not collected by customers.
nasabah.
**) Terdiri dari setoran jaminan dan dana jaminan pengembang **) Consists of guarantee deposits and developers’ security deposits.
Risiko Pasar Market Risk
Risiko Pasar merupakan risiko pada laporan posisi Market risk is the risk on statement of financial
keuangan dan rekening administratif, akibat position and administrative accounts, due to
perubahan secara keseluruhan dari kondisi pasar. changes in overall market conditions.
211
Risiko Pasar (lanjutan) Market Risk (continued)
Dalam melakukan pengukuran risiko pasar, Bank In measuring market risk, the Bank uses the
menggunakan perhitungan Standard Method yang Standardized Method in calculating CAR for market
digunakan untuk menghitung Kewajiban risk. Exchange rate risk arises from fluctuations in
Penyediaan Modal Minimum (KPMM) untuk Risiko exchange rates maintained by keeping the net open
Pasar. Risiko nilai tukar yang timbul dari fluktuasi position in accordance with Bank Indonesia
nilai tukar dikelola dengan cara menjaga Posisi regulations. External shocks are also being
Devisa Neto sesuai dengan peraturan Bank considered by stress testing, which is done to
Indonesia. Gejolak eksternal juga diakomodasi measure the extent to which the Bank can survive
dengan dilakukan stress testing untuk melihat some scenario changes in external conditions,
sejauh mana Bank dapat bertahan dengan particularly changes in market interest rates.
beberapa skenario perubahan kondisi eksternal,
khususnya perubahan suku bunga pasar.
Termasuk di dalam risiko pasar adalah risiko Market risk includes the risk of price changes of
perubahan harga instrumen keuangan akibat financial instruments due to changes in market
perubahan faktor-faktor pasar, seperti perubahan factors, such as changes in interest rates and
suku bunga dan perubahan nilai tukar. exchange rates.
i. Risiko tingkat suku bunga i. Interest rate risk
Risiko tingkat bunga timbul dari adanya Interest rate risks arise from the possibility that
kemungkinan bahwa perubahan tingkat suku changes in interest rates will affect future cash
bunga akan mempengaruhi arus kas di masa flows from the fair values of financial instruments.
yang akan datang dari nilai wajar instrumen
keuangan.
Tabel di bawah ini menyajikan informasi The following table presents information on the
mengenai tingkat suku bunga rata-rata per tahun average annual interest rates for significant
untuk aset dan liabilitas keuangan yang penting financial assets and liabilities for the year ended
untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal March 31, 2018, and December 31, 2017:
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017:
31 Maret/March 31, 2018 31 Desember/December, 2017
Mata Uang Mata Uang

Asing/ Asing/
Foreign Foreign
Aset Rupiah currencies Rupiah currencies Assets
Giro pada bank lain 0,22% 0,03% 0,33% 0,04% Current accounts with other Bank
Penempatan pada Bank Placements with Bank
Indonesia dan Indonesia and
Bank Lain 4,72% - 5,20% - other Banks
Efek-efek 6,83% - 6,53% - Securities
Obligasi Pemerintah Government bonds
Tingkat bunga tetap 7,52% 0,61% 8,69% 0,78% Fixed interest rate
Tingkat bunga
Mengambang 7,71% - 7,79% - Variable interest rate
Piutang Syariah 10,28% - 11,88% - receivables

Giro 2,35% 0,01% 1,74% 0,01% Demand deposits
Tabungan 3,97% - 3,75% - Savings deposits
Deposito Berjangka 6,31% 1,07% 5,82% 0,32% Time deposits
Simpanan dari Bank lain Deposits from other banks
Giro 1,95% - 1,30% - Demand deposits
Deposito Berjangka 6,19% - 4,11% - Time deposits
Inter-bank call money 4,52% - 4,31% - Inter-bank call money
Efek-efek yang dijual dengan Securities sold under
janji dibeli kembali 5,12% - 5,93% - repurchase agreements
Surat berharga yang
yang diterbitkan 8,91% - 8,86% - Securities issued
212
i. Risiko tingkat suku bunga (lanjutan) i. Interest rate risk (continued)
Tabel di bawah ini mengikhtisarkan eksposur The tables below summarize the Bank’s exposure
Bank terhadap risiko tingkat suku bunga (gross) to interest rate risk (gross) (unaudited):
(tidak diaudit):
Suku bunga mengambang/Variable interest rate
Lebih dari 3
bulan tetapi
tidak lebih
dari 1 tahun/ Tidak
Tidak lebih More than 3 Lebih dari 1 Suku bunga dikenakan
dari 3 bulan/ months but tahun/ tetap/ bunga/syariah
Not more than less than 1 More than 1 Fixed Non-interest
3 months year year interest rate bearing/sharia Total
Aset Keuangan Financial Assets

Kas - - - - 806.329 806.329 Cash
Giro pada Bank Indonesia 12.387.243 - - - 1.109.903 13.497.146 Current accounts with Bank Indonesia
Giro pada bank lain 537.298 - - - 144 537.442 Current accounts with other banks
dan bank lain 1.506.361 - - - 2.856.000 4.362.361 and other banks
Efek-efek - - 457.443 701.250 18.466.998 19.625.691 Securities
Obligasi Pemerintah - 872.537 4.770.279 2.657.226 76.760 8.376.802 Government bonds
Tagihan Akseptasi - - - - 7.432 7.432 Acceptance Receivable
Tagihan Derivatif - - - - 4 4 Derivatives Receivable
Penyertaan Saham - - - - 270 270 Investment in Associated Entities
Kredit yang diberikan dan piutang Loans and sharia financing/
/pembiayaan syariah 4.909.555 8.254.455 93.314.965 77.219.443 18.804.633 202.503.051 receivable
Bunga yang masih akan diterima - - - - 2.382.587 2.382.587 Interest receivable
Aset lain-lain*) - - - - 2.410.978 2.410.978 Other assets*)
Total aset keuangan 19.340.457 9.126.992 98.542.687 80.577.919 46.922.038 254.510.093 Total financial assets
Liabilitas Keuangan Financial Liabilities
Liabilitas segera**) - - - - 3.747.966 3.747.966 Liabilities due immediately**)

Giro 27.686.940 - - 19.384.371 2.739.490 49.810.801 Demand deposits
Tabungan 40.392.758 - - 708.575 669.605 41.770.938 Savings deposits
Deposito berjangka - - - 86.625.902 - 86.625.902 Time deposits
Simpanan dari bank lain 42.482 - - 400.230 - 442.712 Deposits from other banks
Liabilitas akseptasi - - - - 7.432 7.432 Acceptance payable
Liabilitas derivatif - - - - 3 3 Derivatives payable
Surat-surat berharga diterbitkan - - - 20.008.859 - 20.008.859 Securities issued
dengan janji dibeli kembali - - 1.385.000 - - 1.385.000 repurchase agreements
Pinjaman yang diterima - - - 8.466.972 - 8.466.972 Fund Borrowings
Pinjaman subordinasi - - - 2.999.368 2.999.368 Subordinated Loan
Bunga yang masih harus dibayar - - - - 501.493 501.493 Interest payables
Liabilitas lain-lain***) - - - - 4.179.036 4.179.036 Other liabilities***)
Total liabilitas keuangan 68.122.180 - 1.385.000 138.594.277 11.845.025 219.946.482 Total financial liabilities
Gap repricing
suku bunga-kotor (48.781.723) 9.126.992 97.157.687 (58.016.358) 35.077.013 34.563.611 Gross interest repricing gap

Lebih dari 3
bulan tetapi
tidak lebih
dari 1 tahun/ Tidak

Kas - - - - 1.027.554 1.027.554 Cash
Giro pada Bank Indonesia 11.494.789 - - - 1.059.796 12.554.585 Current accounts with Bank Indonesia
Giro pada bank lain 557.635 - - - 362 557.997 Current accounts with other banks
dan bank lain - - - 20.803.503 3.894.000 24.697.503 and other banks
Efek-efek 494.224 - - 7.092.750 133.980 7.720.954 Securities
Obligasi Pemerintah 4.867.563 - - 3.227.470 88.940 8.183.973 Government bonds
Tagihan Akseptasi - - - - 8.081 8.081 Acceptance Receivable
Penyertaan Saham - - - - 270 270 Investment in Associated Entities
Kredit yang diberikan dan piutang Loans and sharia financing/
/pembiayaan syariah 4.601.149 8.078.042 93.635.723 74.687.870 17.987.798 198.990.582 receivable
Bunga yang masih akan diterima - - - - 2.296.440 2.296.440 Interest receivable
Aset lain-lain*) - - - - 1.241.497 1.241.497 Other assets*)
Total aset keuangan 22.015.360 8.078.042 93.635.723 105.811.593 27.738.718 257.279.436 Total financial assets
Liabilitas segera**) - - - - 2.574.898 2.574.898 Liabilities due immediately**)

Giro 29.993.100 - - 20.026.726 2.749.326 52.769.152 Demand deposits
Tabungan 37.497.391 - - 720.546 622.401 38.840.338 Savings deposits
Deposito berjangka - - - 85.451.476 - 85.451.476 Time deposits
Simpanan dari bank lain 5.064.671 5.064.671 Deposits from other banks
Liabilitas akseptasi - - - 8.081 8.081 Acceptance payable
Surat-surat berharga diterbitkan - - - 20.480.460 20.480.460 Securities issued
dengan janji dibeli kembali - 450.000 935.000 - - 1.385.000 repurchase agreements
213
Tabel di bawah ini mengikhtisarkan eksposur The tables below summarize the Bank’s exposure
Bank terhadap risiko tingkat suku bunga (gross) to interest rate risk (gross) (unaudited)
(tidak diaudit) (lanjutan): (continued):

Lebih dari 3
bulan tetapi
tidak lebih
dari 1 tahun/ Tidak
Pinjaman yang diterima - - - 7.691.053 300.000 7.991.053 Fund Borrowings

Pinjaman subordinasi - - - 2.999.319 2.999.319 Subordinated Loan
Bunga yang masih harus dibayar - - - - 492.361 492.361 Interest payables
Liabilitas lain-lain***) - - - - 4.079.243 4.079.243 Other liabilities***)
Total liabilitas keuangan 72.555.162 450.000 935.000 137.369.580 10.826.310 222.136.052 Total financial liabilities
Gap repricing
suku bunga-kotor (50.539.802) 7.628.042 92.700.723 (31.557.987) 16.912.408 35.143.384 Gross interest repricing gap
*) Terdiri dari tagihan kepada pihak ketiga. *) Consists of third party receivables.
**) Terdiri dari kewajiban kepada pihak ketiga, bagi hasil yang belum dibagikan, **) Consists of third party payables, undistributed profit sharing, matured time
deposito berjangka jatuh tempo dan bunga atas deposito berjangka namun belum deposits and interest on time deposits not collected by customers.
diambil nasabah.
***) Terdiri dari setoran jaminan dan dana jaminan pengembang. ***) Consists of guarantee deposits and developers’ security deposits.
Analisis sensitivitas untuk beberapa faktor pasar Sensitivity analyses for several market factors
menunjukkan bagaimana laba atau rugi dan showing how profit or loss and equity could be
ekuitas dapat dipengaruhi oleh perubahan dari affected by changes in the relevant risk factor are
beberapa faktor risiko sesuai dengan tabel shown in the tables below. In general, sensitivity
dibawah ini. Secara umum, sensitivitas diestimasi is estimated by comparing an initial value to the
dengan membandingkan suatu nilai awal ke nilai value derived after a specified change in the
tertentu setelah perubahan tertentu dari faktor market factor, assuming all other variables are
pasar, dengan mengasumsikan seluruh variabel constant. The sensitivity of the statement of profit
lainnya tetap. Sensitivitas atas laporan laba rugi or loss and other comprehensive income is the
dan penghasilan komprehensif lain merupakan effect of the assumed changes in interest rates on
efek atas perubahan estimasi suku bunga atas the profit or loss for a period, based on the variable
laba rugi untuk suatu periode, berdasarkan nilai rate trading and non-trading financial assets and
suku bunga mengambang atas aset dan liabilitas liabilities held by the Bank as of March 31, 2018,
yang diperdagangkan dan tidak diperdagangkan and December 31, 2017. The sensitivity of equity
yang dimiliki Bank pada tanggal-tanggal is calculated by revaluing fixed rate available-for-
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017. Analisis sale financial assets as of March 31, 2018, and
sensitivitas atas ekuitas dihitung dengan menilai December 31, 2017, for the effects of the
kembali perubahan estimasi suku bunga tetap assumed changes in interest rates. The total
atas aset keuangan yang tersedia untuk dijual sensitivity of equity is based on the assumption
pada tanggal-tanggal 31 Maret 2018 dan 31 that there are parallel shifts in the yield curve.
Desember 2017. Jumlah sensitivitas atas ekuitas
didasarkan pada asumsi bahwa terdapat
perubahan paralel dalam kurva imbal hasil.
214

Tabel dibawah ini menunjukkan sensitivitas dari The tables below demonstrate the sensitivity of
laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif the Bank’s statement of profit or loss and other
lain dan ekuitas Bank terhadap kemungkinan comprehensive income and equity to reasonably
perubahan wajar atas suku bunga untuk aset dan possible changes in interest rates for fixed rate
liabilitas keuangan dengan suku bunga tetap financial assets and liabilities (unaudited) as of
(tidak diaudit) pada tanggal-tanggal March 31, 2018, and December 31, 2017:
Dampak ke laporan
laba rugi komprehensif
sebelum pajak/
Impact to Dampak ke
Perubahan basis Statement of ekuitas/
poin/Change Comprehensive Impact to
in basis point Income before tax Equity
Rupiah +125 (16.979) (16.979) Rupiah

+50 (7.030) (26.784)
-50 7.372 28.396
-125 19.123 19.123
Dolar Amerika Serikat +125 - (6.529) United States Dollar
+50 - (6.529)
-50 - 7.181
-125 - 7.181
Dampak ke laporan
laba rugi komprehensif
sebelum pajak/
Impact to Dampak ke
Perubahan basis Statement of ekuitas/
poin/Change Comprehensive Impact to
in basis point Income before tax Equity
Rupiah +125 (13.547) (13.547) Rupiah

+50 (5.584) (17.563)
-50 5.822 18.506
-125 15.043 15.043
Dolar Amerika Serikat +125 (7.176) (4.210) United States Dollar
+50 (7.176) (4.210)
-50 7.493 4.724
-125 7.493 4.724
215
Tabel dibawah ini menunjukkan sensitivitas dari The tables below demonstrate the sensitivity of
laporan laba rugi terhadap kemungkinan profit or loss to reasonably possible changes in
perubahan suku bunga untuk aset dan liabilitas interest rates for variable rate financial assets and
keuangan dengan suku bunga variable (tidak liabilities (unaudited) as of March 31, 2018, and
diaudit) pada tanggal-tanggal December 31, 2017:
Pengaruh ke
laporan laba rugi
komprehensif/
Perubahan Impact to
basis poin/ Statement of
Change in comprehensive
basis point income
Rupiah ±125 ±4.894 Rupiah

±50 ±1.958
Pengaruh ke
laporan laba rugi
komprehensif/
Perubahan Impact to
basis poin/ Statement of
Change in comprehensive
basis point income
Rupiah ±125 ±6.092 Rupiah

±50 ±2.437
ii. Risiko Nilai Tukar ii. Exchange rate risk
Risiko nilai tukar adalah kemungkinan kerugian Exchange rate risk is the probability of loss to
yang timbul dari perubahan kurs valuta asing. earnings arising from changes in foreign
Bank mengelola paparan terhadap pengaruh exchange rates. The Bank manages exposure to
fluktuasi nilai tukar dengan Posisi Devisa Neto effects of fluctuations in exchange rates with Net
sesuai dengan peraturan OJK (tidak diaudit). Open Position based on OJK regulations
(unaudited).
Perubahan
persentase
nilai tukar Pengaruh ke
mata uang laporan laba
asing/ rugi komprehensif/
Percentage Impact to
change in Statement of
foreign comprehensive
currency rate income
Dolar Amerika Serikat ±0.30% ±748 United States Dollar

±0.35% ±873
216
ii. Risiko Nilai Tukar (lanjutan) ii. Exchange rate risk (continued)
Perubahan
persentase
nilai tukar Pengaruh ke
mata uang laporan laba
asing/ rugi komprehensif/
Percentage Impact to
change in Statement of
foreign comprehensive
currency rate income
Dolar Amerika Serikat ±0.30% ±798 United States Dollar

±0.35% ±931
Sensitivitas atas laporan laba rugi dan The sensitivity of the statement of profit or loss
penghasilan komprehensif lain merupakan and other comprehensive income is the
dampak yang diestimasi atas perubahan yang estimated effect of the assumed change in
diasumsikan atas perubahan nilai tukar foreign currency exchange rates on income,
berdasarkan aset dan liabilitas keuangan dalam based on foreign currency denominated assets
mata uang asing. and liabilities.
2017, dampak atas perubahan nilai tukar mata the effect of fluctuations in exchange rates of
uang lainnya seperti Pound Sterling Inggris, Euro other currencies, such as British Pound Sterling,
Eropa, Yen Jepang, Dolar Singapura, Dolar European Euro, Japanese Yen, Singapore
Australia dan Dolar Hongkong tidak material. Dollar, Australian Dollar and Hongkong Dollar, is
not material.
Risiko Operasional Operational Risk
Risiko Operasional merupakan risiko akibat Operational risk is a risk arising from the inadequacy
ketidakcukupan dan/atau tidak berfungsinya proses and/or failure of internal processes, human error,
internal, kesalahan manusia, kegagalan sistem, system failure, and/or the presence of external
dan/atau adanya kejadian-kejadian eksternal yang events that can affect the operations of the Bank.
mempengaruhi operasional Bank.
Risiko Operasional yang timbul harus segera Operational risk arising should be anticipated.
diantisipasi. Pencadangan modal yang dilakukan Provision of capital held by bank is calculated based
Bank dihitung berdasarkan kebutuhan modal on minimum Capital Adequacy Ratio (CAR) which is
minimum (CAR) merupakan salah satu langkah one of anticipatory measures in order the
antisipasi agar eksposur Risiko Operasional tidak operational risk exposure not interfere Bank’s
sampai mengganggu permodalan. capital structure.
Dalam rangka menghitung kebutuhan modal In order to calculate the minimum Capital Adequacy
minimum (CAR) untuk risiko operasional, Bank Ratio (CAR) for operational risk, the Bank applies
menerapkan Pendekatan Indikator Dasar (Basic the Basic Indicator Approach, in accordance with
Indicator Approach), sesuai Surat Edaran Bank Bank Indonesia Circular Letter No. 11/3/DPNP
Indonesia Nomor 11/3/DPNP tanggal 27 Januari dated January 27, 2009 regarding the calculation of
2009 perihal Perhitungan Aset tertimbang Menurut Risk Weighted Assets (RWA) for Operational Risk
Risiko (ATMR) untuk Risiko Operasional Dihitung Calculated using Basic Indicator Approach (PID).
dengan Pendekatan Indikator Dasar (PID).
217
Risiko Operasional (lanjutan) Operational Risk (continued)
Dalam pemantauan risiko operasional, fungsi In monitoring operational risk, Internal Audit
Internal Audit melaksanakan penilaian terhadap performs an assessment of the implementation of
implementasi kebijakan dan prosedur manajemen risk management policies and procedures at each
risiko pada setiap aktivitas fungsional, produk atau functional activity, product or new service and the
layanan baru dan Enterprise & Risk Management RMD also ensures that the identification,
Division (RMD) berfungsi memastikan proses measurement, monitoring and risk control, work
identifikasi, pengukuran, pemantauan dan effectively on any functional activity, product or new
pengendalian risiko berjalan dengan efektif pada services.
setiap aktivitas fungsional, produk atau layanan
baru.
Dalam rangka melakukan proses identifikasi risiko, In order to make the process of identifying risks, the
saat ini Bank sedang mengembangkan aplikasi BTN Bank is currently developing applications BTN Loss
Loss Event Database (BTN-LED). Aplikasi BTN LED Event Database (BTN-LED). The application of LED
ini dirancang terhubung dengan Kantor Wilayah dan was designed BTN connected with regional offices
Kantor Cabang. Dengan demikian Kantor Wilayah and branch offices. Thus regional offices and branch
dan Kantor Cabang dapat secara periodik offices can periodically send data loss event each
mengirimkan data loss event masing-masing kantor office online through media web (web based).
secara online melalui media web (web based).
Data yang terkumpul selanjutnya akan diolah dan The Data collected will be processed and analyzed.
dianalisis. Dari hasil pengolahan dan analisis Processing and analysis of the results are expected
tersebut diharapkan akan teridentifikasi peta to be identified as a risk exposure maps are
eksposur risiko yang diperolah, selanjutnya akan obtained, further mitigation measures will be
dilakukan langkah mitigasi terhadap eksposur risiko performed against the identified risk exposures.
yang teridentifikasi tersebut.
Pengendalian dan mitigasi risiko operasional Controlling and mitigating operational risk is
dilaksanakan oleh seluruh satuan kerja Bank. conducted by risk taking units within the Bank. The
Enterprise & Risk Management Division bertugas Enterprise & Risk Management Division ensures
untuk memastikan bahwa Bank telah memiliki that the Bank has adequate policies and
kebijakan dan prosedur pengendalian dan mitigasi procedures, which must be complied and carried out
risiko operasional yang memadai yang wajib by each risk taking unit in conducting its daily
dipatuhi dan dilaksanakan oleh setiap satuan kerja transactions and activities accurately, efficiently and
dalam melaksanakan transaksi dan aktivitas dengan in a timely manner.
akurat, efisien dan tepat waktu.
Bank melaksanakan identifikasi risiko hukum The Bank identifies legal risk based on its causes
berdasarkan faktor-faktor penyebab timbulnya risiko which include legal litigation, absence of support in
yang meliputi tuntutan hukum, tidak adanya policy or regulation and weak agreement or
peraturan atau regulasi yang mendukung dan engagement. At the same time, each division
kelemahan perjanjian atau perikatan. Di samping itu, together with Enterprise & Risk Management
setiap divisi bersama-sama dengan Enterprise & Division and Legal Division, analyzes periodically
Risk Management Division dan Legal Division the impact of changes in certain rules and
secara berkala menganalisis dampak perubahan regulations on the Bank’s legal risk exposures.
ketentuan atau peraturan tertentu terhadap
eksposur risiko hukum.
218
Risiko Hukum Legal Risk
Pengukuran risiko hukum dilaksanakan oleh Legal risk measurement is conducted together by
Enterprise & Risk Management Division bersama- Enterprise & Risk Management Division and Legal
sama Legal Division berdasarkan laporan hasil Division based on the evaluation report resulting
evaluasi atas analisis kasus-kasus hukum secara from the analysis of individual legal cases on
individual terhadap liabilitas kontinjensi yang timbul contingent liabilities arising from legal litigation.
dari tuntutan hukum yang terjadi.
Pemantauan risiko hukum dilaksanakan oleh Legal Legal risk monitoring is conducted by Legal Division
Division untuk mengevaluasi efektivitas dari to evaluate the effectiveness of policies, procedures
implementasi kebijakan, prosedur dan kepatuhan and compliance with the Bank’s policies and
terhadap kebijakan, regulasi hukum serta ketentuan prevailing laws and regulations. Periodic monitoring
limit Bank. Pemantauan dilaksanakan secara is conducted on all legal risk exposures.
berkala terhadap seluruh posisi risiko hukum.
Dalam melaksanakan pengendalian risiko hukum, To mitigate legal risk, Legal Division provides legal
Legal Division memberi masukan hukum dan advice and recommendation to each division and
rekomendasi kepada setiap divisi dan satuan kerja risk taking units and also conducts a regular review
serta melakukan review secara berkala terhadap of agreements and partnership contracts with
perjanjian dan kontrak kerjasama dengan counterparties.
counterparty.
Risiko Reputasi Reputational Risk
Identifikasi risiko reputasi dilakukan pada faktor- Reputational risk is identified on inherent risk factors
faktor risiko yang melekat pada aktivitas fungsional associated to functional activities including
yang mencakup keterbukaan (disclosure disclosure requirements, customer complaints
requirement), keluhan nasabah terhadap pelayanan against the Bank, employee attitude when providing
Bank, perilaku karyawan Bank dalam melayani services to customers and the Bank’s
nasabah dan sistem komunikasi Bank. communication systems.
Pengukuran risiko reputasi dilakukan berdasarkan Reputation risk measurement is based on the
hasil assesment terhadap faktor-faktor risiko results of assessment on the reputation risk factors.
reputasi. Risiko reputasi Bank dikelola oleh Bank reputation risk is managed by CSD and being
Corporate Secretary Division (CSD) dan dilaporkan reported to Bank Indonesia by Service Quality &
ke Bank Indonesia oleh Service Quality & Distribution Division (SQND).
Distribution Division (SQND).
Dalam rangka pemantauan risiko reputasi, In order to monitor reputational risk, the Bank
dikembangkan aplikasi Sistem Pengaduan Nasabah developed an application called Customer
(SPN) untuk mendukung layanan dan penanganan Complaint System (CCS) to support customer
pengaduan nasabah yang memungkinkan proses service and complaint handling that allows online
penanganan pengaduan secara online antar pihak- complaints handling process between the parties
pihak yang terkait dengan permasalahan di Kantor related to the issues at branch offices and head
Cabang dan Kantor Pusat. Hal ini berguna untuk office. This will be useful to ensure sustained
memastikan terjaganya kepuasan nasabah. customer satisfaction.
219
Risiko Reputasi (lanjutan) Reputational Risk (continued)
Dalam pengendalian risiko reputasi, satuan kerja CSD is responsible for implementing policies related
yang berfungsi sebagai corporate secretary to managing and settling negative issues or avoiding
bertanggung jawab dalam penerapan kebijakan counter-productive information and performs the
yang berkaitan dengan penanganan dan Public Service Obligation (PSO) function in
penyelesaian berita negatif atau menghindari connection with carrying out corporate social
informasi kontra produktif serta untuk menjalankan responsibility.
fungsi Public Service Obligation (PSO) dalam
rangka melaksanakan tanggung jawab sosial
perusahaan (corporate social responsibility).
Kegiatan Corporate Social Responsibility tidak Corporate Social Responsibility is not focused only
terfokus kepada kegiatan charity saja, tetapi juga on charity, but also in the form of a sustainable
dalam bentuk program yang berkesinambungan. program. This can be realized in the form of credit
Hal ini dapat diwujudkan dalam bentuk pemberian subsidies and implementation of the Partnership
kredit subsidi dan pelaksanaan Program Kemitraan and Community Development Program (PCDP).
dan Bina Lingkungan (PKBL).
Risiko Stratejik Strategic Risk
Risiko Stratejik merupakan risiko akibat Strategic risk is the risk arising from the inaccuracies
ketidaktepatan Bank dalam pengambilan dan/atau in the decision making and/or the execution of a
pelaksanaan suatu keputusan stratejik serta strategic decision and failure to anticipate changes
kegagalan dalam mengantisipasi perubahan in the business environment. Strategic Risk
lingkungan bisnis. Identifikasi risiko stratejik identification is based on the strategic risk factors on
dilakukan berdasarkan atas faktor-faktor risiko specific functional activities, such as lending,
stratejik pada aktivitas fungsional tertentu, seperti treasury and investment activities, as well as
aktivitas perkreditan, treasuri dan investasi, serta operations and services through a business plan
operasional dan jasa melalui business plan yang prepared by the Corporate Strategy and
disusun oleh Corporate Strategy and Performance Performance Management Division (SPD) as
Management Division (SPD) sebagaimana yang elaborated in the General Policy of the BOD.
dijabarkan dalam Kebijakan Umum Direksi (KUD).
Pengukuran Risiko Stratejik dan parameter Strategic risk and parameter measurement are
pengukurannya dilakukan berdasarkan kinerja Bank based on the Bank's performance by comparing
yaitu dengan membandingkan hasil aktual dengan actual results with targets that have been set.
target yang telah ditetapkan. Pemantauan risiko Strategic risk monitoring is carried out by SPD
stratejik dilakukan oleh SPD secara berkala dengan periodically to monitor the achievement of Key
memonitor pencapaian Key Perfomance Indicator Performance Indicator and risk exposure compared
dan risk exposure dibandingkan dengan risk to the Bank's risk appetite.
appetite bank.
220
Risiko Stratejik (lanjutan) Strategic Risk (continued)
Selanjutnya, Dewan Komisaris, Direksi, Divisi dan Furthermore, the BOC, BOD, Divisions and Branch
Kantor Cabang mereview strategi dasar yang fokus Offices are reviewing the basic strategy that focuses
pada perubahan-perubahan antara lain struktur on changes in among others, the organizational
organisasi Bank, perkreditan komersial, structure of the Bank, commercial lending, trade
pembiayaan perdagangan, treasuri, operasional finance, treasury, operations and the strengths and
dan kekuatan serta kelemahan sistem teknologi weaknesses of information technology systems.
informasi.
Dalam pengendalian risiko stratejik, Corporate In controlling strategic risk, the Corporate Strategy
Strategy & Performance Management Division & Performance Management Division (SPD)
(SPD) berfungsi menganalisa laporan aktual dan analyzes actual results against target and
target rencana bisnis dan menyampaikannya periodically reports to the BOD.
kepada Direksi secara berkala.
Risiko Kepatuhan Compliance Risk
Risiko Kepatuhan merupakan risiko yang timbul Compliance risk is the risk arising from the Bank’s
akibat Bank tidak mematuhi dan/atau tidak inability to comply and/or carry out laws and
melaksanakan peraturan perundang-undangan dan regulations. In identifying compliance risks,
ketentuan yang berlaku. Dalam mengidentifikasi Compliance & Governance Division (CMPD)
risiko kepatuhan, Compliance & Governance conducts a review regarding compliance risk
Division (CMPD) melakukan kajian terkait dengan associated with exposure to external provision
eksposur Risiko Kepatuhan terhadap ketentuan inherent in internal regulations. In addition, CMPD
eksternal yang melekat pada ketentuan internal. Di analyzes the events that led to the emergence of
samping itu, CMPD menganalisis kejadian yang risk, which are reported to and reviewed by RMD
menyebabkan timbulnya risiko kepatuhan dan and RMC.
menginformasikan hal tersebut ke RMD dan RMC
untuk direview.
Dalam rangka meminimalkan timbulnya Risiko In order to minimize the Compliance Risk, Legal
Kepatuhan, Legal Division (LGD) telah Division (LGD) has provided a special access called
menyediakan portal khusus yang bernama Akses Internal Access Management Standards (AIMS) for
Internal Manajemen Standar (AIMS) untuk easy access to the internal regulations of the Bank
memudahkan seluruh unit bisnis melakukan akses for the entire business units. In addition, CMPD
terhadap ketentuan internal Bank. Di samping itu, monitors the events that contributed to compliance
Compliance & Governance Division melakukan risk and reports these matters to RMD.
monitoring terhadap kejadian-kejadian yang
menyebabkan timbulnya risiko kepatuhan dan
menginformasikan hal tersebut ke RMD.
Pengukuran risiko kepatuhan dilakukan untuk Compliance risk is assessed by measuring the
mengukur potensi kerugian yang disebabkan oleh potential loss caused by the Bank’s non-compliance
ketidakpatuhan dan ketidakmampuan Bank dalam or inability to comply with prevailing regulations. The
memenuhi ketentuan yang berlaku. Besarnya risiko level of compliance risk is estimated based on the
kepatuhan diestimasi berdasarkan kemampuan Bank’s ability to comply with prevailing and
Bank untuk memenuhi seluruh peraturan pada upcoming regulations. These activities include
waktu yang lampau dan yang akan datang. reviewing all penalties, litigations and complaints
Kegiatan-kegiatan ini termasuk merevieu semua received by the Bank.
penalti, litigasi, dan keluhan yang pernah diterima
Bank.
221
Risiko Kepatuhan (lanjutan) Compliance Risk (continued)
Dalam pemantauan risiko kepatuhan, RMD dan In monitoring compliance risk, RMD and CMPD are
CMPD bertugas untuk mengevaluasi efektivitas responsible to evaluate the effectiveness of the
implementasi manajemen risiko dengan memantau implementation of risk management by monitoring
secara berkala seluruh jenis kegiatan yang regularly all kinds of activities that could potentially
berpotensi menimbulkan risiko kepatuhan. pose a compliance risk.
Secara berkala, IAD melakukan pemantauan Periodically, IAD monitors and follow-up results of
terhadap hasil tindak lanjut audit baik dari intern both internal and external audits. BRO ensures that
maupun ekstern. BRO memastikan bahwa kantor the branch offices have completed the
cabang telah menyelesaikan temuan/hasil findings/results of the related audit.
pemeriksaan tersebut.
50. NILAI WAJAR ASET DAN LIABILITAS 50. FAIR VALUE OF FINANCIAL ASSETS AND
KEUANGAN LIABILITIES
Tabel di bawah ini menyajikan perbandingan antara The table below summarizes the comparison
nilai tercatat dan nilai wajar dari semua aset dan between the carrying amounts and fair values of all
liabilitas keuangan. Nilai wajar yang diungkapkan financial assets and liabilities of the Bank. The fair
adalah berdasarkan informasi relevan yang tersedia values disclosed are based on relevant information
pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember available as of March 31, 2018, and December 31,
2017, dan tidak diperbaharui untuk mencerminkan 2017 and are not updated to reflect changes in
perubahan dalam kondisi pasar yang telah terjadi market conditions which have occurred after these
setelah tanggal ini. dates.
Nilai Tercatat/ Nilai wajar/ Nilai Tercatat/ Nilai wajar/

Carrying Value Fair value Carrying Value Fair value

Kas 806.329 806.329 1.027.554 1.027.554 Cash
Nilai wajar melalui Fair value through

laba rugi profit or loss
Efek-efek 16.919.379 16.919.379 4.857.775 4.857.775 Securities
Obligasi Pemerintah 804.456 804.456 497.939 497.939 Government bonds
Tagihan Derivatif 4 4 - - Derivative Receivable
Tersedia untuk dijual Available for sale

Efek-efek 2.465.659 2.465.659 2.613.138 2.613.138 Securities
Obligasi Pemerintah 4.445.117 4.445.117 4.357.109 4.357.109 Government bonds
Dimiliki hingga jatuh tempo Held to maturity

Efek-efek 226.387 226.387 235.118 222.008 Securities
Obligasi Pemerintah 3.127.229 3.217.627 3.328.925 3.372.664 Government bonds
Giro pada Bank Indonesia 13.497.146 13.497.146 12.554.585 12.554.585 Current accounts with Bank Indonesia
Giro pada bank lain 535.673 535.673 556.301 556.301 Current accounts with other Bank
dan Bank Lain 4.362.361 4.362.361 24.697.503 24.697.503 and other Banks
Tagihan Akseptasi 7.432 7.432 8.081 8.081 Acceptance Receivable
Piutang Syariah receivables
Konsumsi Consumer
Pemilikan rumah 148.367.883 147.408.745 144.246.690 143.375.135 Housing loan
Non-kepemilikan Rumah 10.433.917 10.433.917 10.896.269 10.896.269 Non-housing loan
Modal kerja 34.044.763 34.044.763 34.209.475 34.209.475 Working capital
Investasi 5.443.444 5.443.444 5.444.746 5.444.746 Investment
Sindikasi 77.765 77.765 77.996 77.996 Syndicated
Direksi dan karyawan 1.755.125 1.755.125 1.759.418 1.759.418 Directors and employees
diterima 2.382.587 2.382.587 2.296.440 2.296.440 Interest receivable
Aset lain-lain*) 2.410.978 2.410.978 1.241.497 1.241.497 Other assets*)
Total aset keuangan 252.113.634 251.244.894 254.906.559 254.065.633 Total financial assets
222
KEUANGAN (lanjutan) LIABILITIES (continued)
Nilai Tercatat/ Nilai wajar/ Nilai Tercatat/ Nilai wajar/

Carrying Value Fair value Carrying Value Fair value

Liabilitas segera**) 3.747.966 3.747.966 2.574.898 2.574.898 Current liabilities**)
Giro 49.810.801 49.810.801 52.769.152 52.769.152 Demand deposits
Tabungan 41.770.938 41.770.938 38.840.337 38.840.337 Savings deposits
Deposito Berjangka 86.625.902 86.625.902 85.481.932 85.481.932 Time deposits
Simpanan dari Bank Lain Deposits from other banks
Giro 22.482 22.482 23.203 23.203 Demand deposits
Tabungan - - - - Savings deposits
Deposito Berjangka 400.230 400.230 5.040.230 5.040.230 Time deposits
Interbank call money 20.000 20.000 - - Interbank call money
dengan janji dibeli kembali 1.385.000 1.385.000 1.385.000 1.385.000 repurchase agreements
Surat berharga yang
Diterbitkan 20.008.859 21.005.743 20.480.459 20.862.468 Securities issued
Liabilitas akseptasi 7.432 7.432 8.081 8.081 Acceptance liabilities
Liabilitas derivatif 3 3 - - Derivative liabilities
Pinjaman yang diterima 8.466.972 8.466.972 7.991.053 7.991.053 Fund Borrowings
Pinjaman Subordinasi 2.999.368 2.999.368 2.999.319 2.999.319 Subordinated Loan
Bunga yang masih harus dibayar 501.493 501.493 492.361 492.361 Interest payables
Liabilitas lain-lain***) 4.179.036 4.179.036 4.079.243 4.079.243 Other liabilities***)
Total liabilitas keuangan 219.946.482 220.943.366 222.165.268 222.547.277 Total financial liablities
*) Terdiri dari tagihan pihak ketiga. *) Consists of third party receivables.

**) Terdiri dari kewajiban kepada pihak ketiga, bagi hasil yang belum dibagikan, deposito **) Consists of third party payables, undistributed profit sharing, matured time deposits
nasabah.
***) Terdiri dari setoran jaminan dan dana jaminan pengembang. ***) Consists of guarantee deposits and developers’ security deposits.
Tabel di bawah ini menyajikan instrumen keuangan The tables below show the financial instruments
yang diakui pada nilai wajar berdasarkan hirarki recognized at fair value based on the hierarchy used
yang digunakan Bank untuk menentukan dan by the Bank in determining and disclosing the fair
mengungkapkan nilai wajar dari instrumen value of financial instruments:
keuangan:
(i) Tingkat 1: harga kuotasian (tanpa penyesuaian) (i) Level 1: quoted prices (unadjusted) in active
di pasar aktif untuk aset atau liablitas yang markets for identical assets or liabilities which
identik yang dapat diakses pada tanggal are accessible at the measurement date;
pengukuran;
(ii) Tingkat 2: input selain harga kuotasian yang (ii) Level 2: inputs other than quoted prices
termasuk dalam level 1 yang dapat diobservasi included in level 1 that are observable for the
untuk aset dan liabilitas, baik secara langsung assets and liabilities, either directly or
atau tidak langsung; indirectly;
(iii) Tingkat 3: input yang tidak dapat diobservasi (iii) Level 3: inputs that are not observable for the
untuk aset dan liabilitas. assets and liabilities.
Nilai Wajar/ Tingkat/ Tingkat/ Tingkat/

Fair Value Level 1 Level 2 Level 3

Nilai wajar melalui
laba rugi Fair value through profit or loss
Efek-efek 16.919.379 16.919.379 - - Securities
Obligasi Pemerintah 804.456 804.456 - - Government bonds
Tagihan Derivatif 4 4 - - Derivative Receivable
Total nilai wajar melalui laporan

laba rugi 17.723.839 17.723.839 - - Total fair value through profit or loss

Obligasi Pemerintah 4.445.117 4.445.117 - - Government bonds
Total tersedia untuk dijual 6.910.776 6.910.776 - - Total available-for-sale
223
Tabel di bawah ini menyajikan instrumen keuangan The tables below show the financial instruments
yang diakui pada nilai wajar berdasarkan hirarki recognized at fair value based on the hierarchy used
yang digunakan Bank untuk menentukan dan by the Bank in determining and disclosing the fair
mengungkapkan nilai wajar dari instrumen value of financial instruments: (continued)
keuangan: (lanjutan)
(iii) Tingkat 3: input yang tidak dapat diobservasi (iii) Level 3: inputs that are not observable for the
untuk aset dan liabilitas (lanjutan) assets and liabilities (continued)


Dimiliki hingga jatuh tempo Held-to-maturities

Efek-efek 226.387 226.387 - - Securities
Tagihan Akseptasi 7.432 7.432 - - Acceptance Receivable
Total dimiliki hingga jatuh tempo 3.451.446 3.451.446 - - Total held-to-maturities
Kredit yang diberikan dan piutang Loan and receivables

Kredit yang diberikan, piutang Loan and sharia
dan pembiayaan syariah 199.163.759 - 198.876.689 287.070 financing receivables
Surat berharga yang

Diterbitkan 21.005.743 - 21.005.743 - Securities issued


Nilai wajar melalui
laba rugi Fair value through profit or loss
Obligasi Pemerintah 497.939 497.939 - - Government bonds
Tagihan Derivatif 8.081 8.081 - - Derivative Receivable
Total nilai wajar melalui laporan

laba rugi 5.363.795 5.363.795 - - Total fair value through profit or loss

Total tersedia untuk dijual 6.970.247 6.970.247 - - Total available-for-sale
Dimiliki hingga jatuh tempo Held-to-maturities

Efek-efek 222.008 222.008 - - Securities
Efek-efek yang Dibeli dengan
Janji Dijual Kembali 1.385.000 1.385.000 - - Reverse Repo
Tagihan Akseptasi 8.081 8.081 - - Acceptance Receivable
Total dimiliki hingga jatuh tempo 4.987.753 4.987.753 - - Total held-to-maturities
Kredit yang diberikan dan piutang Loan and receivables

Kredit yang diberikan, piutang Loan and sharia
dan pembiayaan syariah 195.763.039 - 195.449.982 313.057 financing receivables
Surat berharga yang

Diterbitkan 20.862.468 - 20.862.468 - Securities issued
224
a. Nilai wajar aset dan kewajiban keuangan a. The fair values of certain financial assets and
tertentu, kecuali efek-efek dan Obligasi liabilities, except for securities and Government
Pemerintah yang dimiliki hingga jatuh tempo, Bonds classified as held to maturity, loans, fund
kredit yang diberikan, pinjaman yang diterima, borrowings, and marketable securities issued
dan surat berharga yang diterbitkan, mendekati approximate to their carrying values due to their
nilai tercatatnya karena mempunyai jangka short-term maturities.
waktu jatuh tempo yang singkat.
Estimasi nilai wajar terhadap aset keuangan The estimated fair values of certain financial
tertentu ditetapkan berdasarkan diskonto arus assets are determined based on discounted
kas dengan menggunakan suku bunga pasar cash flows using money market interest rates
uang yang berlaku untuk utang dengan risiko for debt instruments with similar credit risk and
kredit dan sisa jatuh tempo yang serupa. remaining maturities.
Estimasi nilai wajar terhadap kewajiban The estimated fair values of certain financial
keuangan tertentu yang tidak memiliki kuotasi di obligations which are not quoted in an active
pasar aktif ditetapkan berdasarkan diskonto market are determined based on discounted
arus kas dengan menggunakan suku bunga cash flows using interest rates of instruments
utang baru dengan sisa jatuh tempo yang with similar remaining maturities.
serupa.
b. Kredit yang diberikan b. Loans
Portofolio kredit Bank secara umum terdiri dari Generally, the Bank’s loan portfolio consists of
kredit yang diberikan dengan suku bunga loans with variable interest rate and short-term
mengambang dan kredit yang diberikan dengan loans with fixed interest rate. Loans are stated
jangka pendek dengan suku bunga tetap. Kredit at amortized cost. The estimated fair value of
yang diberikan dinyatakan berdasarkan loans represents the discounted amount of
amortized cost. Nilai wajar dari kredit yang estimated future cash flows expected to be
diberikan menunjukkan nilai diskon dari received by the Bank using the current market
perkiraan arus kas masa depan yang rates.
diharapkan akan diterima oleh Bank dengan
menggunakan suku bunga pasar saat ini.
Nilai tercatat dari kredit yang diberikan dengan The carrying amounts of variable rate loans and
suku bunga mengambang dan nilai tercatat short-term fixed rate loans are the reasonable
atas kredit jangka pendek dengan suku bunga approximation of their fair values.
tetap adalah perkiraan yang layak atas nilai
wajar.
c. Efek-efek dan Obligasi Pemerintah c. Securities and Government Bonds
Nilai wajar untuk surat-surat berharga dan The fair values of held-to-maturity marketable
Obligasi Pemerintah yang dimiliki hingga jatuh securities and Government Bonds are based on
tempo ditetapkan berdasarkan harga pasar the market prices or broker/dealer price
atau harga kuotasi perantara (broker) quotations. When this information is not
/pedagang efek (dealer). Jika informasi ini tidak available, the fair value is estimated using
tersedia, nilai wajar diestimasi dengan quoted market prices for securities with similar
menggunakan harga pasar kuotasi efek yang credit, maturity and yield characteristics or
memiliki karakteristik kredit, jatuh tempo dan using internal valuation model.
yield yang serupa atau dinilai dengan
menggunakan metode penilaian internal.
225
d. Surat-surat berharga yang diterbitkan dan d. Securities issued and fund borrowings
pinjaman yang diterima
Nilai wajar agregat berdasarkan model diskonto The aggregate fair values are based on
arus kas menggunakan tingkat suku bunga discounted cash flow model using current
pasar untuk sisa periode jatuh temponya. market rate for the remaining term to maturity.
51. LABA PER SAHAM 51. EARNINGS PER SHARE
Rekonsiliasi faktor-faktor penentu perhitungan laba The reconciliation of the factors used in calculating
per saham dasar dan dilusian untuk periode yang the basic and diluted earnings per share, for the
berakhir tanggal 31 Maret 2018 dan 2017, adalah period ended March 31, 2018 and 2017, are as
31 Maret/
March 31, 2018
(i) Laba tahun berjalan 684.342 (a) Income for the year (i)
(ii) Rata-rata tertimbang Weighted average (ii)
saham biasa yang beredar 10.590.000.000 (b) number of shares outstanding
(iii) Laba per saham dasar 65 (a/b) Basic earnings per share (iii)
(iv) Dampak dilusi dari (c) Effects of dillution from: (iv)
MESOP I - MESOP I
MESOP II - MESOP II
MESOP III - MESOP III
(v) Rata-rata tertimbang saham biasa Weighted average number of (v)
yang beredar setelah dilusi 10.590.000.000 (d = b + c) shares outstanding after dillution
(vi) Laba per saham dilusian 65 (a/d) Diluted earnings per share (vi)
31 Maret/
March 31, 2017
(i) Laba tahun berjalan 594.384 (a) Income for the year (i)
(ii) Rata-rata tertimbang Weighted average (ii)
saham biasa yang beredar 10.590.000.000 (b) number of shares outstanding
(iii) Laba per saham dasar 56 (a/b) Basic earnings per share (iii)
(iv) Dampak dilusi dari (c) Effects of dillution from: (iv)
MESOP I - MESOP I
MESOP II - MESOP II
MESOP III - MESOP III
(v) Rata-rata tertimbang saham biasa Weighted average number of (v)

yang beredar setelah dilusi 10.590.000.000 (d = b + c) shares outstanding after dillution
(vi) Laba per saham dilusian 56 (a/d) Diluted earnings per share (vi)
226
52. PERJANJIAN DAN KONTINJENSI SIGNIFIKAN 52. SIGNIFICANT AGREEMENTS AND

CONTINGECIES
a. Perjanjian Signifikan a. Significant Agreements
Pada tanggal 29 Maret 2018, Bank On March 29, 2018, Bank signed an agreement
mengadakan perjanjian dengan PT Nuanza with PT Nuanza Karya Selaras in relation to
Karya Selaras sehubungan dengan renovasi provide interior renovation of 18th floor Menara
interior lantai 18 Menara Bank BTN dengan nilai Bank BTN with a contract value amounted to
kontrak sebesar Rp4.060. Rp4,060.
Pada tanggal 27 Maret 2018, Bank On March 27, 2018, Bank signed an agreement
mengadakan perjanjian dengan PT Integra with PT Integra Dayacipta Grahatama in
Dayacipta Grahatama sehubungan dengan relation to provide interior renovation of 9th floor
renovasi interior lantai 9 Menara Bank BTN Menara Bank BTN with a contract value
dengan nilai kontrak sebesar Rp3.740. amounted to Rp3,740.
Pada tanggal 28 Februari 2018, Bank On February 28, 2018, Bank signed an
mengadakan perjanjian dengan PT Gema agreement with PT Gema Graha Sarana in
Graha Sarana sehubungan dengan relayout relation to provide relayouting dealing room and
dealing room dan area kerja staff Treasury working area Treasury Division Bank BTN with
Division Bank BTN dengan nilai kontrak a contract value amounted to Rp2,390.
sebesar Rp2.390.
Pada tanggal 25 Oktober 2017, Bank On October 25, 2017, Bank signed an
mengadakan perjanjian dengan PT Mitra agreement with PT Mitra Integrasi Informatika in
Integrasi Informatika sehubungan dengan relation to develop corporate website
pengembangan aplikasi website corporate application consisting of provide server, lisence
yang terdiri dari pengadaan pengembangan and maintenance for 1 (one) year with a contract
aplikasi website, pengadaan server, value amounted to Rp4,920.
pengadaan lisensi kebutuhan website dan
perawatan website selama 1 (satu) tahun
dengan kontrak sebesar Rp4.920.
Pada tanggal 31 Mei 2017, Bank mengadakan On May 31, 2017, Bank signed an agreement
perjanjian dengan PT Niagaprima Paramitra with PT Niagaprima Paramitra in relation to
sehubungan dengan pengadaan lisensi provide 67 (sixty seven) licenses of Concurrent
Concurrent Aplikasi LANDesk Service Desk LANDesk Service Desk (SPN) Application for
(SPN) untuk level analis sejumlah 67 (enam analyst level and maintenance for 1 (one) year
puluh tujuh) lisensi dan perawatan lisensi with a contract value amounted to Rp1,480.
selama 1 (satu) tahun dengan nilai kontrak
sebesar Rp1.480.
Pada tanggal 1 Februari 2017, Bank On February 1, 2017, Bank signed an

mengadakan perjanjian dengan agreement with PT Mastersystem Indonesia in
PT Mastersystem Indonesia sehubungan relation to procurement of equipment to
dengan pengadaan perangkat untuk enhance enhance security and performance of internet
security dan performance aplikasi internet banking and mobile banking application for
banking dan mobile banking peruntukan tahun 2017 for 6 (six) months with contract value of
2017 selama 6 (enam) bulan dengan nilai Rp7,9 billion.
kontrak sebesar Rp7.9 miliar.
227
52. PERJANJIAN DAN KONTINJENSI SIGNIFIKAN 52. SIGNIFICANT AGREEMENTS AND

(lanjutan) CONTINGECIES (continued)
b. Liabilitas Kontinjensi b. Contingent Liabilities
Dalam melakukan usahanya, Bank In conducting its business, Bank is a defendant

menghadapi berbagai perkara hukum dan with various litigation proceedings and legal
tuntutan di mana Bank sebagai tergugat, claims mainly with respect to matters of
terutama sehubungan dengan kepatuhan contractual compliance. Although there is no
dengan kontrak. Walaupun belum ada clear assurance yet, Bank believes that based
kepastian yang jelas, Bank berpendapat bahwa on information currently available, the ultimate
berdasarkan informasi yang ada dan keputusan resolution of these legal proceedings and legal
terakhir dari perkara bahwa tuntutan hukum ini claims will not likely have a material effect on
tidak akan berdampak secara material pada the operations, financial position or liquidity
operasi, posisi keuangan atau tingkat likuiditas level of Bank.
Bank.
Jumlah klaim terhadap Bank atas tuntutan The Bank’s total potential financial exposure
hukum yang belum selesai pada tanggal arising from outstanding lawsuits as of March
31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 masing- 31, 2018, and December 31, 2017 amounted to
masing sebesar Rp4.560. Pada tanggal- Rp4,560, respectively. As of March 31, 2018,
tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, and December 31, 2017, Bank has established
Bank telah membentuk cadangan (disajikan an allowance (included in “Employee Benefits
dalam akun “Liabilitas Imbalan Kerja dan Lain- and Other Liabilities”) for several pending
lain”) untuk sejumlah tuntutan hukum yang lawsuits filed against Bank amounted to
belum diputuskan masing-masing adalah Rp4,485. Management believes that the
sebesar Rp4.485. Manajemen berpendapat allowance is adequate to cover possible losses
bahwa jumlah cadangan yang dibentuk atas arising from pending litigations or legal claims
kemungkinan timbulnya kerugian akibat that are currently in progress.
tuntutan hukum yang belum diputuskan atau
masih dalam proses tersebut telah memadai.
53. REKLASIFIKASI AKUN 53. ACCOUNTS RECLASSIFICATION
Akun tertentu dalam laporan posisi keuangan untuk Certain accounts in the statement of financial
tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember position for the year ended December 31, 2016,
2016, telah direklasifikasi agar sesuai dengan have been reclassified to conform with the
penyajian laporan posisi keuangan untuk periode presentation of the statement of financial position for
yang berakhir pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 the period ended March 31, 2018 and December 31,
Desember 2017. 2017.
Sebelum Setelah
reklasifikasi/ reklasifikasi/
Before Reklasifikasi/ After
reclassifications Reclassification reclassifications
LAPORAN POSISI STATEMENT OF

KEUANGAN FINANCIAL POSITION
Simpanan dari Nasabah 159.987.717 (12.200.099) 147.787.618 Deposits From Customers
Simpanan dari Bank Lain 3.652.735 (8.846) 3.643.889 Deposits from Other Banks
Dana Syirkah Temporer - 12.208.945 12.208.945 Temporary Syirkah Funds
228
54. PERNYATAAN STANDAR AKUNTANSI 54. REVISED AND ISSUED STATEMENTS OF

KEUANGAN YANG DIKELUARKAN DAN FINANCIAL ACCOUNTING STANDARDS
DIREVISI
Berikut ini ikhtisar beberapa Pernyataan Standar The following summarizes the Several Statement of
Akuntansi Keuangan (PSAK) dan Interpretasi Financial Accounting Standards (SFAS) and the
Standar Akuntansi Keuangan (ISAK) yang Interpretation of Financial Accounting Standards
diterbitkan oleh Dewan Standar Akuntansi (IFAS) which were issued by the Financial
Keuangan (DSAK) - IAI yang relevan untuk Bank, Accounting Standards Board (FASB) and are
namun belum berlaku efektif untuk laporan relevant to the Bank, but not yet effective to the
keuangan 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017: Bank on financial statements as of March 31, 2018,
and December 31, 2017:
a. PSAK No. 2 (Amandemen 2016), ”Laporan a. SFAS No. 2 (2016 Amendment), “Disclosure
Arus Kas Tentang Prakarsa Pengungkapan”, Initiative on Statement of Cash Flow”, requires
mensyaratkan entitas untuk menyediakan an entity to provide disclosures that enable
pengungkapan yang memungkinkan pengguna users of Financial Statements to evaluate
Laporan Keuangan untuk mengevaluasi changes in liabilities arising from financing
perubahan pada liabilitas yang timbul dari activities, including both changes arising from
aktivitas pendanaan, termasuk perubahan yang cash flows and non-cash changes.
timbul dari arus kas maupun perubahan
non-kas.
b. PSAK No. 46 (Amandemen 2016), "Pajak b. SFAS No. 46 (2016 Amendment), “Income Tax
Penghasilan Tentang Pengakuan Aset Pajak on Recognition of Deffered Tax Assets for
Tangguhan Untuk Rugi Yang Belum Unrealised Losses”, clarifies:
Direalisasi", mengklarifikasi:
1. bahwa perbedaan temporer dapat 1. the temporary difference may be deducted

dikurangkan timbul ketika jumlah tercatat when the carrying amount of the debt
aset instrumen utang yang diukur pada nilai instrument assets measured at fair value
wajar dan nilai wajar tersebut lebih kecil and fair value is less than its tax base,
dari dasar pengenaan pajaknya, tanpa regardless of whether the entity estimates
mempertimbangkan apakah entitas to recover the carrying amount of the debt
memperkirakan untuk memulihkan jumlah instrument through sale or use,
tercatat instrumen utang melalui penjualan
atau penggunaan,
2. bahwa untuk menentukan apakah laba 2. to determine whether the taxable profit will
kena pajak akan tersedia sehingga be available so that the deductible
perbedaan temporer yang dapat temporary differences can be utilized, the
dikurangkan dapat dimanfaatkan, maka valuation of the deductible temporary
penilaian perbedaan temporer yang dapat differences shall be made in accordance
dikurangkan tersebut dilakukan sesuai with the tax regulations,
dengan peraturan pajak,
3. bahwa pengurangan pajak yang berasal 3. tax deductions arising from the reversal of
dari pembalikan aset pajak tangguhan deferred tax assets are exempt from future
dikecualikan dari estimasi laba kena pajak estimated taxable income. Then the entity
masa depan. Lalu entitas membandingkan compares the deductible temporary
perbedaan temporer yang dapat differences with the estimated future
dikurangkan dengan estimasi laba kena taxable income that does not include the
pajak masa depan yang tidak mencakup tax deductions resulting from the reversal
pengurangan pajak yang dihasilkan dari of the deferred tax asset,
pembalikan aset pajak tangguhan tersebut,
4. bahwa beberapa aset entitas melebihi 4. some of the entity's assets exceed the
jumlah tercatatnya jika terdapat bukti yang carrying amount if there is sufficient
memadai bahwa kemungkinan besar evidence that it is likely that the entity will
bahwa entitas akan mencapai hal tersebut. achieve it.
229
54. PERNYATAAN STANDAR AKUNTANSI 54. REVISED AND ISSUED STATEMENTS OF

KEUANGAN YANG DIKELUARKAN DAN FINANCIAL ACCOUNTING STANDARDS
DIREVISI (lanjutan) (continued)
Berikut ini ikhtisar beberapa Pernyataan Standar The following summarizes the Several Statement of
Akuntansi Keuangan (PSAK) dan Interpretasi Financial Accounting Standards (SFAS) and the
Standar Akuntansi Keuangan (ISAK) yang Interpretation of Financial Accounting Standards
diterbitkan oleh Dewan Standar Akuntansi (IFAS) which were issued by the Financial
Keuangan (DSAK) - IAI yang relevan untuk Bank, Accounting Standards Board (FASB) and are
namun belum berlaku efektif untuk laporan relevant to the Bank, but not yet effective to the
keuangan 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017: Bank on financial statements as of
(lanjutan) March 31, 2018, and December 31, 2017:
(continued)
c. PSAK No. 15 (Penyesuaian 2017), “Investasi c. SFAS No. 15 (2017 Adjustment), “Investments
pada Entitas Asosiasi dan Ventura Bersama”, in Associates and Joint Ventures”, at initial
saat pengakuan awal entitas dapat memilih recognition, entity may choose to measure its
untuk mengukur investee-nya pada nilai wajar investee at fair value on an investment-by-
atas dasar investasi per investasi. investment basis.
d. PSAK 71: Instrumen Keuangan, yang diadopsi d. SFAS No. 15 (2017 Adjustment), “Investments
dari IFRS 9, berlaku efektif 1 Januari 2020 in Associates and Joint Ventures”, at initial
dengan penerapan dini diperkenankan. recognition, entity may choose to measure its
investee at fair value on an investment-by-
investment basis.
e. PSAK 73: Sewa, yang diadopsi dari IFRS 16, e. SFAS 73: Leases, adopted from IFRS 16,
berlaku efektif 1 Januari 2020 dengan effective 1 January 2020 with earlier
penerapan dini diperkenankan untuk entitas application is permitted, but not before an entity
yang juga telah menerapkan PSAK 72: applies SFAS 72: Revenue from Contracts with
Pendapatan dari Kontrak dengan Pelanggan. Customers
f. Amandemen PSAK 62: Kontrak Asuransi f. Amendments to SFAS 62: Insurance Contract
tentang Menerapkan PSAK 71 Instrumen on Applying PSAK 71 Financial Instruments
Keuangan dengan PSAK 62 Kontrak Asuransi, with SFAS 62 Insurance Contract, effective
berlaku efektif 1 Januari 2020 1 January 2020.
g. Amandemen PSAK 53 – Pembayaran Berbasis g. Amendments to SFAS 53 – Share-based

Saham: Klasifikasi dan Pengukuran Transaksi Payment: Classification and Measurement of
Pembayaran Berbasis Saham, berlaku efektif Share-based Payment Transaction, effective 1
1 Januari 2018 dengan penerapan dini January 2018 with earlier application is
diperkenankan. permitted.
h. ISAK 33 – Transaksi Valuta Asing dan Imbalan h. ISAK 33 – Foreign currency Transaction and
di Muka, berlaku efektif 1 Januari 2019 dengan Advance Consideration, effective
penerapan dini diperkenankan. 1 January 2019 with earlier application is
permitted.
i. PSAK 111: Akuntansi Wa’d berlaku efektif i. PSAK 111: Wa’d Accounting is effective
1 Januari 2018. 1 January 2018
Saat ini Bank sedang mengevaluasi dan belum Currently, Bank are evaluating and have not yet
menetapkan dampak dari PSAK yang direvisi determined the impact of the revised SFAS on their
tersebut terhadap laporan keuangannya. financial statements.
230
55. INFORMASI TAMBAHAN 55. ADDITIONAL INFORMATION
a. Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember a. As of March 31, 2018, and December 31, 2017,
2017, rasio aset produktif yang diklasifikasikan the Bank’s non-performing assets to total
non-performing terhadap jumlah aset produktif earning assets (non-performing ratio) are
(non-performing ratio) masing-masing adalah 2.46% and 2.48%, respectively.
sebesar 2,46% dan 2,48%.
b. Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember b. As of March 31, 2018 and December 31, 2017,
2017, rasio jumlah cadangan kerugian the ratio of allowance for impairment losses on
penurunan nilai aset keuangan yang telah financial assets based on SFAS No. 55
dibentuk berdasarkan PSAK No. 55 (Revisi (Revised 2014) to minimum allowance for
2014) terhadap jumlah minimum cadangan impairment losses based on Financial Service
kerugian penurunan nilai aset keuangan sesuai Authorithy regulation is 56.03% and 60.09%,
ketentuan Otoritas Jasa Keuangan masing- respectively.
masing sebesar 56,03% dan 60,09%.
56. PENYELESAIAN LAPORAN KEUANGAN 56. COMPLETION OF THE FINANCIAL

STATEMENTS
Manajemen Bank bertanggung jawab penuh The management of the Bank is fully responsible for
terhadap penyajian laporan keuangan terlampir the preparation of the accompanying Financial
yang diselesaikan dan disetujui untuk diterbitkan Statements which were completed and authorized
pada tanggal 20 April 2018. for issue on April 20, 2018.
231

BBTN LK TW I 2018 PDF

Diunggah oleh

Informasi Dokumen

Judul Asli

Hak Cipta

Format Tersedia

Bagikan dokumen Ini

Bagikan atau Tanam Dokumen

Opsi Berbagi

Apakah menurut Anda dokumen ini bermanfaat?

Apakah konten ini tidak pantas?

Hak Cipta:

Format Tersedia

BBTN LK TW I 2018 PDF

Diunggah oleh

Hak Cipta:

Format Tersedia

PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk

Daftar Isi Table of Contents

Laporan Posisi Keuangan ................................................ 3-8 ................................... Statement of Financial Position

Laporan Laba Rugi dan Penghasilan Statement of Profit or Loss

Laporan Perubahan Ekuitas ............................................ 11 - 12 .................................. Statement of Changes in Equity

Laporan Arus Kas ............................................................ 13 - 15 ............................................. Statement of Cash Flows

31 Maret/ Catatan/ 31 Desember/

KAS 806.329 2a,2d,4 1.027.554 CASH

PENEMPATAN PADA BANK 2a,2c,2d PLACEMENTS WITH BANK

EFEK-EFEK 2a,2c,2d, SECURITIES

Pihak berelasi Related parties

OBLIGASI PEMERINTAH 2c,2d,2e GOVERNMENT BONDS

31 Maret/ Catatan/ 31 Desember/

ASET (lanjutan) ASSETS (continued)

KREDIT YANG DIBERIKAN

Pembiayaan/piutang syariah Sharia financing/receivables

TAGIHAN AKSEPTASI 2c,2d,2e ACCEPTANCES RECEIVABLE

TAGIHAN DERIVATIF 2c,2d,2e DERIVATIVE RECEIVABLE

PENYERTAAN SAHAM 2c,2d,2e INVESTMENT IN SHARES

ASET TETAP 2m, 2n,14,37 PREMISES AND EQUIPMENT

BUNGA YANG MASIH AKAN

ASET PAJAK DEFERRED TAX

TOTAL ASET 258.738.696 261.365.267 TOTAL ASSETS

31 Maret/ Catatan/ 31 Desember/

LIABILITAS, DANA SYIRKAH LIABILITIES, TEMPORARY

LIABILITAS SEGERA 4.117.502 2d,2p,17 2.813.874 LIABILITIES DUE IMMEDIATELY

SIMPANAN DARI NASABAH 2c,2d,2q,46 DEPOSITS FROM CUSTOMERS

Giro Wadiah 18 Wadiah demand deposits

Tabungan 19 Savings deposits

Tabungan Wadiah 19 Wadiah savings deposits

Deposito berjangka 20 Time deposits

31 Maret/ Catatan/ 31 Desember/

LIABILITAS, DANA SYIRKAH LIABILITIES, TEMPORARY

SIMPANAN DARI BANK LAIN 2c,2d,2r, DEPOSITS FROM OTHER BANKS

EFEK-EFEK YANG DIJUAL 2c,2d,2s, SECURITIES SOLD UNDER

LIABILITAS AKSEPTASI 2c,2d, 2k ACCEPTANCES PAYABLE

LIABILITAS DERIVATIF 2c,2d, 2am DERIVATIVE PAYABLE

PINJAMAN YANG DITERIMA 2c,2d,2u, FUND BORROWINGS

BUNGA YANG MASIH

LIABILITAS IMBALAN KERJA 2d EMPLOYEE BENEFITS AND

PINJAMAN SUBORDINASI 2c,2d,2v SUBORDINATED LOAN

TOTAL LIABILITAS 221.682.144 223.937.463 TOTAL LIABILITIES

31 Maret/ Catatan/ 31 Desember/

LIABILITAS, DANA SYIRKAH LIABILITIES, TEMPORARY

DANA SYIRKAH TEMPORER TEMPORARY SYIRKAH FUNDS

SIMPANAN NASABAH 2c,2d,2y,46 DEPOSITS FROM CUSTOMERS

Tabungan Mudharabah 19 Mudharabah savings deposits

Deposito berjangka Mudharabah Mudharabah time deposits

Total simpanan nasabah 15.309.496 15.382.372 Total deposits from customers

SIMPANAN DARI BANK LAIN 2c,2d,2r,46 DEPOSITS FROM OTHER BANKS

Tabungan Mudharabah 21 Mudharabah savings deposits

Deposito berjangka Mudharabah 21 Mudharabah time deposits

TOTAL DANA SYIRKAH TOTAL TEMPORARY

31 Maret/ Catatan/ 31 Desember/

LIABILITAS, DANA SYIRKAH LIABILITIES, TEMPORARY

Tambahan modal disetor 2.054.454 31b 2.054.454 Additonal paid-in capital

TOTAL EKUITAS 21.717.345 21.663.434 TOTAL EQUITY

TOTAL LIABILITAS, DANA TOTAL LIABILITIES

Periode yang Berakhir pada Tanggal 31 Maret/

PENDAPATAN DAN BEBAN INCOME AND EXPENSES

Total Pendapatan Bunga dan Total Interest Income and

Beban Bunga dan Bonus Interest and Bonus Expenses

Pendapatan Bunga dan Bagi Interest Income and Income