Obras por impuestos

El Estado tiene un rol fundamental como promotor de la participación del sector

privado y en incentivar el crecimiento económico en las regiones del país a través de la
descentralización. El Gobierno nacional, el GR y el GL pueden invertir en proyectos de
inversión pública y brindar servicios que logren mejorar la calidad de vida de los
pobladores en sus respectivas regiones. El aumento de la inversión y de la actividad
económica descentralizada es un mecanismo para aumentar la oferta de productos y
servicios locales, lo que permite incrementar, por un lado, el empleo (se generan más
puestos de trabajo) y, por el otro, la riqueza en general (hay más demanda y mayor
venta) lo que, en su conjunto, dinamiza los mercados del interior del país y genera
espacios económicos alternativos a Lima.

¿Cómo se aplica la Ley de Obras por Impuestos?

El mecanismo de Obras por Impuestos se sujeta las siguientes fases:

Mecanismo de Obras por Impuestos

En 2007 se presentó en el Congreso de la República el proyecto de Ley 1398, Ley que Impulsa
la Inversión Pública Regional y Local con Participación del Sector Privado. En el proyecto se
sustentó la imposibilidad del Estado para ejecutar proyectos de inversión en todos los sectores
y, sobre todo, proyectos de infraestructura. Asimismo, se indicó que los GR y GL no habían
utilizado en su totalidad el presupuesto, destinado a la inversión y desarrollo, derivado de los
diferentes recursos que perciben (transferencias del canon, entre otros). Por tanto, con el
propósito de impulsar la inversión regional y local para promover el desarrollo y ejecución de
proyectos de inversión, se presentó este proyecto de ley. Así, se buscaba promover la
participación del sector privado en cooperación con las autoridades locales y regionales
(Congreso de la República, 2007).
 Proceso

1. Entidades de gobierno nacional

2. Entidades privadas
¿Qué es el CIPGN?
El Certificado de Inversión Pública Gobierno Nacional (CIPGN) es la constancia que reconoce el
monto invertido por la empresa privada en el proyecto bajo el mecanismo de Obras por
Impuestos – Gobierno Nacional.

 Son emitidos por el Ministerio de Economía y Finanzas (MEF)

 Se emiten con la conformidad de recepción y de calidad de la obra o de sus etapas
(emisión parcial)
 Son canjeados a cuenta del Impuesto a la Renta hasta por el 50% del IR declarado el
ejercicio fiscal anterior
 Tienen una vigencia de 10 años desde su fecha de emisión
 Tienen 2% de revaluación anual por el saldo insoluto
 Son negociables, salvo cuando la empresa privada sea la ejecutora del proyecto.

Esta evolución se muestra en la línea de tiempo de la figura

Beneficios de participar en Obras por Impuestos.
Los beneficios de la ley de Obras por Impuestos alcanzan tanto el ámbito público como el
privado. Estos beneficios causan impacto en la gestión de responsabilidad social de la empresa
y en su relación con los stakeholders con 23 los que interactúa. En la tabla 3 se sintetizan los
beneficios de la Ley 29230 establecidos por Proinversión (2016).

 Desde la creación del mecanismo, los GR y GL han adjudicado a empresas privadas el

desarrollo de estudios y la ejecución de 159 proyectos de inversión pública por más de
S/ 1 505 millones al 2015. El trabajo en equipo entre el sector público y el privado está
permitiendo que alrededor de nueve millones de peruanos se beneficien con inversión
pública de calidad desarrollada con eficacia.

 El interés de las empresas por desarrollar Obras por Impuestos ha venido creciendo
durante los últimos años. Como prueba de ello, es posible indicar que solo en 2014 se
llegó a un pico de 651,4 millones de soles de inversión, aproximadamente 33,97 % más
que en el año anterior. Este interés se ha desarrollado en diversas zonas del país
(Sociedad Nacional de Minería, Petróleo y Energía, 2014 ).
Inversiones obras por impuestos

 Según estadísticas de Proinversión, la región Arequipa es la que registra más

Obras por Impuestos desde la aplicación del régimen hasta la fecha con 20 % de
inversión, lo cual se evidencia en:

 Las empresas que más participación registran son principalmente de los rubros
servicios financieros, seguros, pensiones y minero, que concentran el 79 % del
total de inversión a la fecha.
 Mediante este mecanismo, el Banco de Crédito del Perú ha colaborado con la
disminución de la brecha de infraestructura en el país a través de inversión en obras
públicas en los sectores de educación, saneamiento, infraestructura vial, entre otros.
Los resultados: S/ 452 millones de proyectos comprometidos en la construcción de
obras públicas, de los cuales 51 proyectos ya han sido entregados al Estado.

 Desde que inició el mecanismo, se ha adjudicado S/.1,556 millones en 158

proyecto.

 Con la participación de 55 Empresas Privadas

¿Las empresas están apostando por el desarrollo de proyectos bajo el
mecanismo de Obras por Impuestos?
A partir del 2009, las empresas empezaron a realizar proyectos bajo este mecanismo
con cargo en su impuesto a la renta. A enero del 2017, son 79 empresas las que han
decidido participar del desarrollo de proyectos bajo este mecanismo. Las primeras en
aplicarlo fueron las empresas Unión de Cervecerías Peruanas Backus y Johnston S.A.A.,
y Cementos Pacasmayo S.A.A, por la suma de 1.7 millones de soles y 4.3 millones de
soles respectivamente. En el 2016, se registra la mayor inversión ejecutada y/o
comprometida bajo este mecanismo, ascendiendo a la suma de 713 millones de soles.
Así mismo, a enero del 2017, el Banco de Crédito del Perú (BCP) y la empresa minera
Southern Perú Cooper Corporation, son las empresas que mantienen el liderazgo en
inversión ejecutada y/o comprometida bajo este mecanismo, con un nivel de
inversiones de 757.7 millones de soles y de 553.4 millones de soles respectivamente.

¿Cómo funciona la Supervisión de la obra bajo este mecanismo?

La supervisión de las obras ejecutadas bajo el mecanismo de Obras por Impuestos,
estarán a cargo de una entidad privada supervisora, la cual se debe contratar antes del
inicio de la ejecución de la obra. Al finalizar la ejecución de la obra la entidad
supervisora deberá dar su conformidad sobre la calidad de la misma para que pueda
emitirse el certificado correspondiente. Inicialmente la Ley establecía que el costo de
la supervisión era asumido por el presupuesto de la entidad pública, sin embargo,
ahora existe la posibilidad de que éste pueda ser considerado dentro del monto
financiado por la empresa privada, por el cual se emite el Certificado correspondiente.

Inversión ejecutada y comprometida en Obras por Impuestos

El Perú tiene un monto de inversión total de 2 737.8 millones de nuevos soles en Obras
por Impuestos, que incluye un total de 256 proyectos entre inversiones ejecutadas y
comprometidas. Los años 2013, 2014 y 2016, son los periodos con mayores montos de
inversión en proyectos bajo Obras por Impuestos.

¿En qué sectores se están haciendo proyectos bajo el mecanismo de

Obras por Impuestos?
 El sector transportes que alberga el 38.5% del monto total de inversión bajo
este mecanismo, considerando a la fecha 46 proyectos concluidos y 29
proyectos adjudicados. Los principales proyectos están relacionados con la
construcción y el mejoramiento de las pistas y carreteras.
 El sector educación que alberga el 18.1% del monto total de inversión bajo este
mecanismo, considerando a la fecha 14 proyectos concluidos y 61 proyectos
adjudicados. En este sector se realizan proyectos de mejoramiento de
infraestructura, así como de equipamiento e implementación de servicios en
los colegios.
 El sector seguridad que alberga el 6.0% del monto total de inversión bajo este
mecanismo, considerando a la fecha 6 proyectos concluidos y 13 proyectos
adjudicados. Los principales proyectos están relacionados con mejoramiento de
servicios policiales y de seguridad ciudadana.
 El sector salud que alberga el 11.6% del monto total de inversión bajo este
mecanismo, considerando a la fecha 1 proyecto concluido y 9 proyectos
adjudicados. En este sector se realizan proyectos de mejoramiento y
ampliación de los servicios de salud, así como de ampliación y mejoramiento de
la capacidad resolutiva de los establecimientos.
 El sector seguridad que alberga el 6.0% del monto total de inversión bajo este
mecanismo, considerando a la fecha 6 proyectos concluidos y 13 proyectos
adjudicados. Los principales proyectos están relacionados con mejoramiento de
servicios policiales y de seguridad ciudadana.
 El resto de proyectos que representan una menor participación con respecto al
monto total de inversión bajo este mecanismo, están relacionados con
proyectos de riego e irrigación, justicia, deporte, esparcimiento, cultura,
comercio, protección social, telecomunicaciones, entre otros.

Obras por Impuestos: Responsabilidades a considerar

 Solo se firman convenios OxI para desarrollar PIP, que deberán estar en armonía con
políticas y planes de desarrollo nacional, regional y/o local, por montos que se
encuentren dentro de la capacidad presupuestal señalada por el MEF.
 Deben conformar un Comité Especial para el proceso de selección de la empresa
privada, y pueden decidir contar con la asistencia técnica de PROINVERSION, o
encargarle el proceso, de considerarlo necesario
  Las Entidades Públicas y las Empresas Privadas deberán remitir al MEF copia de los
convenios dentro de los 10 días de suscritos, incluyendo el costo total de inversión y
de mantenimiento cuando corresponda, que haya asumido la Empresa Privada.
 El avance y la calidad de las obras del Proyecto serán supervisados por una entidad
privada supervisora, contratada por la Entidad Pública.

¿Qué es el Certicado de Inversión Pública Regional y Local y el Certicado

de Inversión Pública del Gobierno Nacional?
El Certificado Inversión Pública Regional y Local (CIPRL) y el Certificado de Inversión
Pública del Gobierno Nacional (CIPGN) son la constancia emitida por el Ministerio de
Economía y Finanzas a las empresas privadas que financian una obra con cargo en su
impuesto a la renta. Dicha constancia es utilizada por la empresa privada al siguiente
año fiscal, y hasta por diez años sucesivos, para que ante SUNAT, le sea descontado de
su impuesto a la renta, el monto gastado en el financiamiento de la obra. La diferencia
entre ambos certificados es que el primero puede ser emitido por los gobiernos
regionales, gobiernos locales y universidad públicas; mientras que el segundo es
emitido por el gobierno nacional.