Harga Return

Saham A Saham B Saham C Saham D IHSG A B C D RM

450 650 800 400 121.053 0 0 0 0 0
500 700 900 450 134.211 0.11111111 0.076923 0.125 0.125 0.108696
550 750 1000 450 144.737 0.1 0.071429 0.111111 0 0.078429
560 750 1000 450 145.263 0.01818182 0 0 0 0.003634
570 760 1000 500 148.947 0.01785714 0.013333 0 0.111111 0.025361
580 810 1050 700 165.263 0.01754386 0.065789 0.05 0.4 0.109542
600 800 1060 800 171.579 0.03448276 -0.01235 0.009524 0.142857 0.038218
720 820 1040 600 167.368 0.2 0.025 -0.01887 -0.25 -0.02454
700 820 1040 600 166.316 -0.0277778 0 0 0 -0.00629
710 820 1050 600 167.368 0.01428571 0 0.009615 0 0.006325
720 800 1100 600 169.474 0.01408451 -0.02439 0.047619 0 0.012583
730 830 1110 500 166.842 0.01388889 0.0375 0.009091 -0.16667 -0.01553
750 850 1120 510 170 0.02739726 0.024096 0.009009 0.02 0.018928
800 860 1400 520 188.421 0.06666667 0.011765 0.25 0.019608 0.108359
900 880 1500 530 200.526 0.125 0.023256 0.071429 0.019231 0.064244
950 900 1550 540 207.368 0.05555556 0.022727 0.033333 0.018868 0.03412
960 910 1570 550 210 0.01052632 0.011111 0.012903 0.018519 0.012692
970 920 1580 560 212.105 0.01041667 0.010989 0.006369 0.018182 0.010024
980 930 1590 570 214.211 0.01030928 0.01087 0.006329 0.017857 0.009929
990 950 1600 580 216.843 0.01020408 0.021505 0.006289 0.017544 0.012287
 A B C D RM-1 RM RM+1
0.1 0.071429 0.111111 0 0.108696 0.078429 0.003634
0.018182 0 0 0 0.078429 0.003634 0.025361
0.017857 0.013333 0 0.111111 0.003634 0.025361 0.109542
0.017544 0.065789 0.05 0.4 0.025361 0.109542 0.038218
0.034483 -0.01235 0.009524 0.142857 0.109542 0.038218 -0.02454
0.2 0.025 -0.01887 -0.25 0.038218 -0.02454 -0.00629
-0.02778 0 0 0 -0.02454 -0.00629 0.006325
0.014286 0 0.009615 0 -0.00629 0.006325 0.012583
0.014085 -0.02439 0.047619 0 0.006325 0.012583 -0.01553
0.013889 0.0375 0.009091 -0.16667 0.012583 -0.01553 0.018928
0.027397 0.024096 0.009009 0.02 -0.01553 0.018928 0.108359
0.066667 0.011765 0.25 0.019608 0.018928 0.108359 0.064244
0.125 0.023256 0.071429 0.019231 0.108359 0.064244 0.03412
0.055556 0.022727 0.033333 0.018868 0.064244 0.03412 0.012692
0.010526 0.011111 0.012903 0.018519 0.03412 0.012692 0.010024
0.010417 0.010989 0.006369 0.018182 0.012692 0.010024 0.009929
0.010309 0.01087 0.006329 0.017857 0.010024 0.009929 0.012287
 Nilai Beta Koefisien Korelasi (p1):
Saham
Sebelum Koreksi Metoda Dimson Metoda Flowler & Rorke Persamaan:
A 0.185 0.753 0.580
B 0.286 0.421 0.383 0.319
C 1.248 1.009 1.078
D 2.191 1.742 1.880
Rerata 0.9775 0.98125 0.980
Nilai Koefisien Beta BOBOT (W1):
Saham
RM-1 RM RM+1 Formula:
A 0.72 -0.134 0.167 0.805
B 0.085 0.227 0.109
C -0.211 1.365 -0.145
D -0.608 2.451 -0.101

Beta Koreksian dengan Metoda F&R

Saham
Teknik Perhitungan Beta Koreksian
A [0.72 X 0.805] + -0.134 + [0.167 X 0.805]
B
C
D

Beta Koreksi Market 0.95

S&W A B C D
B-1 0.627 0.125 0.267 0.203
B-0 0.185 0.286 1.248 2.191
B+1 -0.156 0.136 0.304 0.798
P1 0.319 0.319 0.319 0.319
B Koreksi 0.40 0.33 1.11 1.95
efisien Korelasi (p1):
Rmt = ai + p1.RMt-1

w1 = (1 + p1) / (1 + 2.P1)