CAJA RURAL DE AHORRO Y CREDITO RAIZ

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CAJA RURAL DE AHORRO Y CREDITO RAIZ S.A.A
Estado separado de situación financiera
Al 31 de diciembre de 2018 y de 2017

Nota 2018 2017

S/(000) S/(000)

Activo

Fondos disponibles 5 113,789 75,238

Inversiones disponibles para la venta 6 6,136 3,892
Cartera de créditos 7 760,941 606,082
Cuentas por cobrar diversas 8 8,057 9,755
Bienes adjudicados 63 82
Participaciones
Inmuebles, mobiliario y equipo 9 34,017 34,883
Activo intangible 10 8,622 9,574
Impuesto a la renta diferido 17 4,794 4,924
Otros activos 11 20,803 45,649

Total activo 957,226 790,088

Cuentas contigentes 18 16,856 -

Cuentas de orden 18 4,970,855 4,495,315

Pasivo

Obligaciones con el público 12 393,846 213,808

Depósitos de empresas del sistema financiero 12 38,917 99
Adeudados y obligaciones financieras 13 370,528 429,304
Cuentas por pagar diversas 14 15,240 8,705
Provisiones 908 687
Otros pasivos 1,073 505
Total Pasivo 341,751 316,705

Patrimonio neto
Capital social 15 140,162 140,162
Capital adicional (8,563) (11,500)
Reserva legal 5,382 5,382
Resultados no realizados 8 (1)
Resultados acumulados (275) 2,937
Total patrimonio neto 136,714 136,980

Total pasivo y patrimonio neto 957,226 790,088

Cuentas contigentes 18 16,856 -

Cuentas de orden 18 4,970,855 4,495,315

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Estado separado de resultados y otro resultado integral º
Por los años terminados el 31 de diciembre de 2018 y de 2017

Nota 2018 2017

S/(000) S/(000)

Ingresos por intereses

Intereses y comisiones por cartera de créditos 3.15 169,348 149,497

Intereses generados por fondos disponibles 2,018 1,813

Intereses de inversiones disponibles para la venta 208 108
171,574 151,418
Gastos por intereses

Intereses por obligaciones con el público 3.15 (18,624) (5,236)

Intereses por depósito del sistema financiero (760) (41)

Intereses por adeudos y obligaciones financieras 3.15 (30,764) (36,470)

(50,148) (41,747)

Margen financiero bruto 121,426 109,671

Provisión para incobrabilidad, neta 7c (14,839) (11,958)

Margen financiero neto 106,587 97686

Ingresos (gastos) por servicios financieros

Ingresos por servicios financieros 4,487 2,137

Gastos por servicios financieros (2,913) (2,879)

Diferencia en cambio, neto 142 48)

Margen operacional 108,030 96,896

Gastos de administración
Gastos de personal y directorio 19 (67,690) (61,752)

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 Servicios prestados por terceros 20 (29,408) (24,973)
Impuestos y contribuciones (940) (207)
Depreciación 9 (3,981) (3,909)
Amortización 10 y 11 (1,613) (1,278)
(103,632) (92,119)

Margen operacional, neto 4,671 4777

Provisión para créditos indirectos (84) -
Provisión para incobrabilidad de cuentas por cobrar (821) (468)
8
Provisión para litigios y otros (478) (255)
Resultado de operación 3,288 4,054
Ingresos y gastos varios, neto (1,194) (61,752)
Resultado del ejercicio antes del impuesto a la renta 2,094 4,276
Impuesto a la renta (1,444) (1,339)
16
Utilidad del año 650 2,937
Movimiento neta en inversiones disponibles para la venta 9 (1)
Utilidad y total resultados integrales del año 659 2,936

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Estado separado de cambios en el patrimonio neto
Por los años terminados el 31 de diciembre de 2018 y de 2017

Capital Reserva Resultados

social legal acumulados Total
S/(000) S/(000) S/(000) S/(000)

Saldos al 1 de enero de 2017 128,947 5,095 2,868 136,910

Capitalización de utilidades 2,581 - (2,581) -

Transferencia a reserva legal - 287 (287) -

Efecto de la fusión (Nota 2) 8,634 - - (2,866)

Otros cambios en el patrimonio - - - (1)

Utilidad del año - - 2,937 2,937

Saldos al 31 de diciembre de 2018 140,162 5,382 2,937 139,980

Capitalización de utilidades (Nota 15-b) - - (2,937) -
Otros cambios en el patrimonio - - (925) (925)

Valor razonable de inversiones disponibles - - - 9

para la venta

Utilidad del año 140,162 5,382 (275) 136,714

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CAJA RURAL DE AHORRO Y CREDITO RAIZ S.A.A.
Notas a los estados financieros
31 de diciembre de 2018 y 31 de diciembre de 2017

1. OPERACIONES

1.1. Antecedentes

CRAC Raíz S.A.A (en adelante la Caja) antes Edpyme Raíz S.A. es una entidad financiera
cuyo accionista principal es Asociación Solaris Perú, que posee el 97.005% de su capital
social.
La Caja es una persona jurídica de derecho privado, conformada en el Perú como Sociedad
Anónima Abierta, producto de la fusión entre la Caja Rural de Ahorro y Crédito Chavín (en
adelante Chavín) y Edpyme Raíz S.A. (en adelante la Edpyme), autorizada mediante
Resolución SBS No.3006-2016 de fecha 31 de mayo de 2016.
La Edpyme en Sesión Extraordinaria de Directorio No.008-2016 del 11 de marzo de 2016
aprobó el proyecto de fusión y en Junta General de Accionistas del 22 de marzo de 2016
aprobó la fusión entre Chavín y la Edpyme.
Chavín en Sesión Extraordinaria de Directorio Nº003-2016 del 10 de marzo de 2016 aprobó
el proyecto de fusión y en Junta General de Accionistas del 14 de abril de 2016 aprobó la
fusión entre Chavín y la Edpyme.
En virtud de la fusión antes indicada, Chavín absorbe legalmente a la Edpyme; sin embargo,
es la Edpyme quien absorbe económicamente todos los activos y pasivos de Chavín al 31
de mayo de 2016. Como resultado de la fusión la Edpyme se extingue sin liquidarse.
1.2. Actividad económica

La Caja está autorizada a operar como entidad financiera, pudiendo realizar todas las
operaciones para las cuales se encuentran facultadas las Cajas Rurales, señaladas en el
artículo No.285 de la Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y
Orgánica de la SBS (en adelante la Ley General).
Como resultado de la fusión se aprobó la modificación del estatuto social de CRAC Chavín,
modificándose también su Capital Social y denominación social a “Caja Rural de Ahorro y
Crédito Raíz S.A.A.”.
El domicilio legal de la Caja, es Calle Los Cisnes No.222, San Isidro. La Caja opera a través
de agencias con atención al público en Lima y provincias. Al 31 de diciembre de 2017
cuenta con 15 oficinas en Lima y 32 en provincias (14 oficinas en Lima y 39 en provincias
al 31 de diciembre de 2017).
El personal utilizado por la Caja para desarrollar sus actividades, al 31 de diciembre de
2018 y de 2017 está compuesto por 947 y 1,122 empleados, respectivamente.

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1.3 Instrumentos financieros

Los instrumentos financieros corresponden a los contratos que dan lugar, simultáneamente,
a un activo financiero en una empresa y a un pasivo financiero o a un instrumento de capital
en otra empresa. Los instrumentos financieros se clasifican en activos, pasivos o patrimonio
según la sustancia del acuerdo contractual que les dio origen. Los intereses, dividendos,
ganancias y pérdidas generadas por un instrumento financiero Los instrumentos financieros
se compensan cuando la Caja tiene el derecho legal de compensarlos y la Gerencia tiene la
intención de cancelarlos sobre una base neta o de realizar el activo y cancelar el pasivo
simultáneamente. Los activos y pasivos financieros presentados en el estado de situación

Cartera de créditos y provisión para créditos de cobranza dudosa

Los créditos se registran cuando se realiza el desembolso de los fondos a favor de

los clientes. Se consideran como refinanciadas o reestructuradas aquellos créditos
que debido a dificultades en el pago por parte del deudor se modifican sus
cronogramas de pago y/o el saldo de capital adeudado.
La Caja aplica para el registro de las colocaciones y la provisión para deudas
incobrables, los criterios establecidos en la Resolución SBS No.11356-2008
“Reglamento para la Evaluación y Clasificación del Deudor y la Exigencia de
“Provisiones”.
Tipos de créditos

Los créditos se clasifican en: i) Créditos corporativos, ii) Créditos a grandes

empresas, iii) Créditos a medianas empresas, iv) Créditos a pequeñas empresas, v)
Créditos a microempresas (MES), vi) Créditos de consumo revolvente, vii) Créditos
de consumo no revolvente y viii) Créditos hipotecarios para vivienda. Estas
clasificaciones toman en consideración, la naturaleza del cliente, el propósito del
crédito, y el tamaño del negocio medido por ingresos, endeudamiento, entre otros.

Categorías de clasificación

Las categorías de clasificación establecidas por la SBS son las siguientes: normal,
con problema potencial, deficiente, dudoso y pérdida, las mismas que para el caso
de la cartera de créditos no minoristas (corporativos, grandes y medianas empresas)
están determinadas principalmente por la capacidad de pago del deudor, su flujo de
caja, el grado de cumplimiento de sus obligaciones, la clasificación asignada por
otras entidades del sistema financiero, la situación financiera del deudor y la calidad
de la dirección del cliente; mientras que, para la cartera de crédito de pequeña
empresa, MES, de consumo (revolvente y no revolvente) e Hipotecario para
vivienda, la clasificación se determina en función del grado de cumplimiento de
pago de los créditos reflejado en los días de atraso, y en su clasificación en las otras

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empresas del sistema financiero. financiera corresponden a los fondos disponibles,
inversiones disponibles para la venta, la cartera de créditos, las cuentas por cobrar
y los pasivos en general. Las políticas contables sobre el reconocimiento y la
valuación de estas partidas se describen en las respectivas políticas contables
descritas en esta nota.

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