Banca y Mercado de Valores

Producto Académico

Producto Académico Nº 1
REALICE CRÍTICAS CONSTRUCTIVAS AL SISTEMA FINANCIERO PERUANO

Elabora un comentario del Sistema Financiero, considerando que muchas

empresas formales no están incluidas en ellas – Primera Unidad

1. Instrucciones:
1. Consulta el material de referencia de la semana 1.
2. Consulta el siguiente paso a paso de que Perú tiene un sistema Blindado
https://www.americaeconomia.com/negocios-industrias/peru-un-
sistema-financiero-blindado
3. Identifica las diferentes Instituciones financieras en el Perú y las principales
características de cada uno. Tipo de empresa en el Perú hay bancos
financieros y identificarla y q características tiene que productos tiene y
en que se diferencia unas de otros
4. Revisa la rúbrica de evaluación en la que podrás conocer los aspectos
que se evaluarán en el producto que estás entregando.
5. Guarda el archivo y envíalo a través del ícono Enviar Producto
Académico No. 1, que encuentras en tu aula virtual.

2. Rúbrica de evaluación:

A continuación, se presenta la escala de valoración, en base a la cual se

evaluará el mapa conceptual que entregarás, donde la escala máxima por
categoría equivale a 4 puntos y la mínima 0.

Sobresaliente Notable Insuficiente

CATEGORÍA Aceptable (6)
(10) (8) (0)
Las Instituciones
financieras
Las Instituciones Las Instituciones tienen un rol de
Identificación financieras tiene financieras apertura hacia No define el rol
del rol de las un rol de tienen las empresas de de las
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clave.
financieras relacionados.

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como
complemento.

Las entidades financieras son:

Empresas bancarias

Empresas financieras

Empresas factoring

Arrendamiento

Cajas rurales de ahorro y crédito (CMAC)

Cajas municipales de Ahorro y Credito (CRAC)

Edpymes

Bancos de inversión

Banco central de reserva del Perú

Superintendencia de Banca, Seguros y AFP

LAS DIFERENTES INSTITUCIONES EN EL PERU

BANCOS
La principal actividad de la banca comercial y ahorros es captar el dinero del público en
depósito u otra modalidad. Y emplear ese dinero para conceder créditos en diversas
modalidades o en operaciones sujetas a riesgos de mercado.
Es el intermediario financiero, cuyo negocio principal consiste en recibir dinero público
en depósito o bajo otra modalidad contractual.
Principal función:
Ser estructura que permite la transferencia de dinero entre los ahorradores e inversores
y los prestatarios.
Bancos comerciales

 Estos bancos constituyen la institución de depósito dominante. Proporcionan su

servicio a las unidades de superávit ofreciendo gran variedad de cuentas de
depósito, y transfieren los fondos depositados a las unidades de déficit
proporcionando préstamos directos o comprando títulos de deuda.

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 Las operaciones de los bancos comerciales están expuestas al riesgo, debido a

que sus préstamos y muchas de sus inversiones en títulos de deuda están sujetos
al riesgo de incumplimiento por parte de los prestatarios.
 Los bancos comerciales sirven tanto al sector privado como al público, ya que sus
servicios de ahorro y préstamo los utilizan familias, empresas y dependencias
gubernamentales.
 Los bancos comerciales están sujetos a regulaciones que pretenden limitar su
exposición al riesgo de quiebra. En particular, los bancos están obligados a
mantener un nivel mínimo de capital social, en relación con su tamaño, por lo
que tienen un soporte para absorber posibles pérdidas por impagos de algunos
préstamos concedidos a los hogares o empresas.
 Los bancos comerciales se concentran en los préstamos o créditos comerciales
(de negocios)

FINANCIERAS
Se denomina a la persona natural o a la persona jurídica que se dedique a ofrecer al
público préstamos o facilidades de financiamiento en dinero. Las instituciones
financieras facilitan el flujo de dinero a través de la economía. Haciéndolo, permiten que
los ahorros sean utilizados para facilitar fondos para préstamos.
Obtienen fondos mediante la emisión de valores o títulos, y luego prestan los fondos a
particulares y pequeñas empresas.
Función:
Las instituciones financieras proveen servicios como intermediarios en los mercados
financieros.
Son responsables por transferir fondos desde los inversores hasta las empresas que
necesitan esos fondos.
Objetivo:
la colocación en emisiones de valores, operar con valores mobiliarios y brindar asesoría
de carácter financiero.
Servicios que ofrecen las empresas financieras

 Supervisar la gestión de la cartera de empresas a su cargo desde una perspectiva

corporativa.
 Identificar y priorizar iniciativas o proyectos corporativos que aporten valor a la
cartera de empresas asignada, los cuales deberán plasmarse en planes de acción

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que involucren la participación de miembros seleccionados de la red de negocios

u otros funcionarios de sus respectivas empresas.
 Generar mecanismos de integración y coordinación de los miembros de la red de
negocios. iv. Atender las solicitudes de información y/o requerimientos
especiales realizadas por los miembros de la red de negocios.

Empresas financieras en el Perú: Financiera Confianza, EYFICAR S.A.

CAJA RURAL DE AHORRO Y CRÉDITO

La función es captar recursos públicos a través de depósitos y su especialidad consiste
en otorgar financiamiento preferente a la mediana, pequeña y micro empresa de ámbito
rural. Apoya los proyectos comunitarios, Financiamiento a actividades productivas y de
transformación, Compra y venta de insumos y comercialización de granos
Meta: Es otorgar financiamiento preferencial a empresarios de la pequeña y micro-
empresa del sector productivo rural.
Mercado objetivo:

 Atienden a clientes de ingresos medios y bajos

 Ofrecen diferentes productos financieros: préstamos y depósitos de ahorro
 Otorgan financiamiento preferente a los empresarios de la empresa y micro
empresa
 Ejm: Caja Centro, Caja los Andes y Caja Sipan

A través de la caja rural se construye un capital financiero, el cual es manejado por los
mismos socios y socias en base a la confianza, el respeto mutuo y la solidaridad.

 Servicios de Ahorro
La caja rural ofrece oportunidades para que las familias ahorren su dinero en
forma inmediata y segura en la misma comunidad donde viven. La caja puede
establecer diferentes modalidades de ahorro
 Servicios de Préstamo
La caja rural permite el acceso inmediato a crédito para atender las demandas
de préstamo de familiares o personales.

CAJAS MUNICIPALES DE AHORRO Y CRÉDITO

Una caja de ahorros es una entidad de crédito similar a un banco. Fueron creadas por la
ley 23029 autorizando la creación de las CMAC en las municipalidades provinciales.

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Las cajas son reguladas por la Superintendencia de Banca y Seguro (SBS) y se encuentran
afiliadas al Fondo de Seguros de Depósitos (FSD), además pueden operar en cualquier
región y capital de Perú.

Representan un aporte muy significativo en el crecimiento de los microempresarios,

otorgándoles financiamiento para mejorar sus negocios.
Objetivo:

 Captar recursos del público y cuya especialidad consiste en realizar operaciones

de financiamiento preferentemente a las pequeñas y micro empresas.
 Realizan operaciones dentro de la legislación vigente, emitidas para las empresas
del sistema financiero.

Finalidad: Es realizar operaciones de financiamiento, con preferencia a las pequeñas y

microempresas.
Son instituciones microfinancieras descentralizadas enfocadas en la atención de
aquellos sectores de la población no atendidos por la banca formal.
El doble rol que desempeñan las cajas municipales de ahorro y crédito, puesto que, al
tener como propietario de su capital a la provincia, su presencia es como partícipe del
mercado financiero, pero, además, como promotor de la inclusión financiera, siendo
ambos elementos relevantes en la cadena de valor de la municipalidad.
Características:
 Entidades microfinancieras con autonomía.
 Identificación local y regional.
 Progresivo desarrollo institutional.
 Cuentan con tecnología crediticia y financiera propia.
 Atienden necesidades de financiamiento para la micro, pequeña y mediana empresa
como capital de trabajo, activo fijo.
Principales cajas: Caja Arequipa, Caja Huancayo,

EDPYMEs
Las EDPYMEs son Entidades de Desarrollo para la Pequeña y Microempresa orientadas
a satisfacer la permanente demanda de servicios crediticios. Conforme se expresa en la
Resolución SBS Nº847-94 las EDPYMEs
objetivo

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 Otorgar financiamiento a personas naturales y jurídicas que desarrollan

actividades calificadas como de pequeña y microempresa, utilizando para ello su
propio capital y los recursos que provengan de donaciones.
 Así como también, bajo la forma de líneas de crédito de instituciones financieras
y los provenientes de otras fuentes, previa la autorización correspondiente

Las EDPYMES están autorizadas a conceder créditos directos a corto, mediano y largo
plazo; otorgar avales, fianzas y otras garantías; descontar letras de cambio y pagarés;
recibir líneas de financiamiento provenientes de instituciones de cooperación
internacional, organismos multilaterales, empresas o entidades financieras y del
COFIDE.
Las EDPYMES se diferencian de las cajas rurales fundamentalmente, en que no pueden
captar depósitos a la vista desde un inicio.

EMPRESA DE ARRENDAMIENTO FINANCIERO

Cuya especialidad consiste en la adquisición de bienes muebles e inmuebles, los que
serán cedidos en uso a una persona natural o jurídica a cambio del pago de una renta
periódica y con la opción de comprar dichos bienes por un valor predeterminado.
Finalidad es la adquisición de bienes muebles e inmuebles para arrendarlos a terceros.
Función esencial
 Desarrollar el producto arrendamiento financiero o "leasing", la cual es una
herramienta financiera que permite, sobre todo, a las empresas adquirir bienes
de capital -maquinarias, equipos, inmuebles- mediante el pago de cuotas cada
cierto tiempo y ejercer una opción de compra final al término de los pagos.
 Se formaliza mediante la firma de un contrato en el que el cliente deja constancia
de la elección de los bienes, el proveedor y la forma de pago.
Empresas autorizadas son:
 LEASING TOTAL S.A
 LEASING PERU S.A.
EMPRESA DE FACTORING
Entidades cuya especialidad consiste en la adquisición de facturas conformadas, títulos
valores y en general cualquier valor mobiliario representativo de deuda.
Así las empresas que tienen facturas por cobrar de otras compañías podrán obtener un
mecanismo adicional de liquidez, vendiendo estas facturas por cobrar con un descuento.
beneficia principalmente

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A las pequeñas y medianas empresas (pymes) que son proveedores de las grandes
compañías, estas últimas reconocidas por su solidez comercial y financiera y, sobre todo,
como buenas pagadoras de sus obligaciones.
Por ello, esas facturas serán más fáciles de comercializar en el mercado y, en la medida
que éste se desarrolle, se irá ampliando la aceptación de facturas de otras empresas.
Empresa autorizada es:
 FACTORING TOTAL S.A
COMPANIAS DE SEGUROS
Una compañía de seguros o aseguradora es la empresa especializada en el seguro.
Ofrecen a particulares y empresas pólizas que reducen la carga financiera relacionada
con fallecimientos, enfermedades y daños a la propiedad. Cobran una prima a cambio
del seguro que proporcionan.
Objetivo:
Es brindar protección contra los riesgos para personas y empresas.
Las entidades aseguradoras, para poder afrontar los riesgos derivados de su actividad
deben disponer de los recursos financieros suficientes y en consecuencia la legislación
les impone determinadas restricciones.
Características:

 Dada la conveniencia de que exista permanencia y estabilidad en este sector, las

normas legales suelen prohibir que esta actividad pueda ser desarrollada por
personas naturales.
 Para garantizar la solvencia de las empresas aseguradoras, la legislación rechaza
que estas empresas puedan ejercer algún tipo de actividad distinta de la
aseguradora.
 El ejercicio de una actividad de intermediación financiera que tiene que inspirar la
máxima confianza entre los asegurados e inversores conlleva que estas entidades
estén sometidas a la tutela del Estado que las somete a control, tanto para el inicio
de su actividad como del desarrollo

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BANCOS FINANCIERAS CAJA RURAL DE CAJAS EDPYMEs EMPRESA DE EMPRESA DE COMPANIAS DE

AHORRO Y CRÉDITO MUNICIPALES DE ARRENDAMIENTO FACTORING SEGUROS
AHORRO Y CRÉDITO FINANCIERO
Constituyen la Obtienen Captar recursos del Otorgar
Diferencias Capta recursos Consiste en la Ofrecen a
institución de fondos público y cuya financiamiento a Es la adquisición
públicos a través de adquisición de particulares y
depósito mediante la especialidad personas naturales de bienes muebles
depósitos y su facturas empresas pólizas
dominante. emisión de consiste en realizar y jurídicas que e inmuebles para
especialidad conformadas, que reducen la
Proporcionan su valores o operaciones de desarrollan arrendarlos a
consiste en otorgar títulos valores y carga financiera
servicio a las títulos, y financiamiento actividades terceros.
financiamiento en general relacionada con
unidades de luego prestan preferentemente a calificadas como de
preferente a la cualquier valor fallecimientos,
superávit los fondos a las pequeñas y pequeña y
mediana, pequeña mobiliario enfermedades y
ofreciendo gran particulares y micro empresas. microempresa,
y micro empresa de representativo de daños a la
variedad de pequeñas utilizando para ello
ámbito rural. deuda. propiedad.
cuentas de empresas. su propio capital y
Apoya los proyectos Cobran una
depósito, y los recursos que
comunitarios, prima a cambio
transfieren los provengan de
Financiamiento a del seguro que
fondos donaciones.
actividades proporcionan.
depositados a las Así como también,
productivas y de
unidades de déficit bajo la forma de
transformación,
proporcionando líneas de crédito de
Compra y venta de
préstamos directos instituciones
insumos y
o comprando financieras y los
comercialización de
títulos de deuda. provenientes de
granos
otras fuentes,
previa la
autorización
correspondiente

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INSTITUCIONES QUE CONFORMAN EL SISTEMA FINANCIERO

 Bancos.
 Financieras.
 Compañía se Seguros.
 AFP.
 Banco de la Nación.
 COFIDE.
 Bolsa de Valores.
 Bancos de Inversiones.
 Sociedad Nacional de Agentes de Bolsa

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¿Cuáles son los tipos de entidades financieras en Perú?

Sistema bancario
El sistema bancario peruano está constituido por el conjunto de instituciones bancarias del país. Lo integran el Banco Central de
Reserva, el Banco de la Nación y la banca comercial y de ahorros.

La principal actividad de la banca comercial y ahorros es captar el dinero del público en depósito u otra modalidad. Y emplear ese
dinero para conceder créditos en diversas modalidades o en operaciones sujetas a riesgos de mercado.

Sistema no bancario
Entre los tipos de entidades financieras en Perú están aquellas que son independientes del sistema bancario. Aunque igualmente
captan recursos del público, el uso que le dan al mismo varía según sus propios objetivos. A continuación, se exponen las diferentes
instituciones que conforman este tipo, así como sus objetos.

 Cajas municipales de ahorro y crédito. Su finalidad es realizar operaciones de financiamiento, con preferencia a las pequeñas y micro-
empresas.
 Cajas municipales de crédito popular. Su objeto es brindar servicios bancarios a los Consejos Provinciales y Consejos Distritales, así
como a sus empresas municipales.
 Cajas rurales. Su meta es otorgar financiamiento preferencial a empresarios de la pequeña y micro-empresa del sector productivo rural.
 Entidad de desarrollo a la pequeña y micro empresa (EDPYME). Su fin es otorgar financiamiento preferencial a los empresarios de la
pequeña y micro-empresa.

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 Empresas especializadas. Su objetivo es actuar como agente de transferencia y registros de las operaciones o transacciones del ámbito
comercial y financiero. Incluyen las empresas afianzadoras y de garantías, factoring y servicios fiduciarios.
 Empresa de arrendamiento financiero. Su finalidad es la adquisición de bienes muebles e inmuebles para arrendarlos a terceros.
 Empresas financieras. Tienen como objeto la colocación en emisiones de valores, operar con valores mobiliarios y brindar asesoría de
carácter financiero.
 Empresas de seguro. Su objetivo es brindar protección contra los riesgos para personas y empresas.

1-3a El rol de las instituciones de depósito

aceptan depósitos de las unidades de superávit y ofrecen crédito a las unidades de déficit mediante préstamos y compra de títulos.
 Ofrecen cuentas de depósito que se adaptan a las características de cantidad y liquidez que desean algunas unidades de superávit.
 Incluyen fondos recibidos de depósitos para otorgar préstamos del monto y el vencimiento que desean las unidades de déficit.
 Aceptan el riesgo que suponen los préstamos.
 Tienen más expertise (conocimiento experto) que las unidades de superávit individuales en la evaluación para establecer si las unidades de
déficit son sujetos de crédito.

Diversifican sus préstamos entre varias unidades de déficit y, por lo tanto, pueden absorber los préstamos en mora mejor que las unidades de superávit
individuales.

Bancos comerciales En conjunto, estos bancos constituyen la institución de depósito dominante. Proporcionan su servicio a las unidades de superávit
ofreciendo gran variedad de cuentas de depósito, y transfieren los fondos depositados a las unidades de déficit proporcionando préstamos directos o
comprando títulos de deuda. Las operaciones de los bancos comerciales están expuestas al riesgo, debido a que sus préstamos y muchas de sus
inversiones en títulos de deuda están sujetos al riesgo de incumplimiento por parte de los prestatarios.

Los bancos comerciales sirven tanto al sector privado como al público, ya que sus servicios de ahorro y préstamo los utilizan familias, empresas y
dependencias gubernamentales.}

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Asimismo, algunos bancos comerciales reciben más fondos de los depósitos de lo que necesitan para hacer préstamos o invertir en títulos. Otros bancos
comerciales necesitan más fondos para atender las solicitudes de los clientes que la cantidad de fondos que reciben de los depósitos.

Los bancos comerciales están sujetos a regulaciones que pretenden limitar su exposición al riesgo de quiebra. En particular, los bancos están obligados a
mantener un nivel mínimo de capi-tal social, en relación con su tamaño, por lo que tienen un soporte para absorber posibles pérdidas por impagos de
algunos préstamos concedidos a los hogares o empresas.

los bancos comerciales se concentran en los préstamos o créditos comerciales (de negocios)

Instituciones de ahorro Constituyen otro tipo de institución de depósito e incluyen sociedades de ahorro y préstamo

Al igual que los bancos comerciales, las instituciones de ahorro ofrecen cuentas de depósito a las unidades de superávit y luego canalizan estos depósitos
a las unidades de déficit. Las cajas de ahorro son similares excepto que los usos de los fondos son más diversificados.

Las instituciones de ahorro pueden ser propiedad de los accionistas, pero la mayoría son mutualistas (propiedad de los depositantes). Al igual que los
bancos comerciales, las instituciones de ahorro se basan en el mercado de fondos federales para prestar sus fondos excedentes o tomar prestados fondos
a corto plazo.

las instituciones de ahorro se concentran en los créditos hipotecarios residenciales.

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