ANEXO Nº 08: CASO PRÁCTICO DE PROYECCION DE LOS INGRESOS, COSTOS Y

GASTOS

PROYECTO: CEBOLLA AMARILLA DULCE

INGRESO DEL PROYECTO:

Los ingresos del proyecto se dan principalmente por la venta de la cebolla amarilla es decir
los ingresos directos del giro de la empresa. Estos y otros serán presentados a continuación:

1. INGRESOS POR EL GIRO:

Estos corresponden a los ingresos directos, es decir aquellos provenientes de la venta
del producto en el exterior.

Estos se observan en el siguiente cuadro, proyectados para los próximos cinco años,
tomando en cuenta que a partir del año 2018 el numero de mallas vendidas se
incrementara en 26.39% en ambos países (porcentaje determinado en el estudio de
mercado del proyecto).

Cuadro 1 (Cuadro 2 + 3)
INGRESO POR GIRO (en US $)
Periodo 0 2018 2019 2020 2021 2022
Total Ventas EE.UU. 94,878.90 94,878.90 106,011.18 106,011.18 106,011.18
Total Ventas Brasil 85,573.80 85,573.80 95, 537.40 95, 680.23 95, 680.23
Total Ventas 180,452.70 180,452.70 201,548.58 201,691.41 201,691.41

Los ingresos totales resultan de la venta a Brasil y Estados Unidos. Las cifras que
corresponden a cada país se presentan a continuación.

1.1 INGRESOS POR GIRO BRASIL:

A continuación se presentan las ventas totales durante el horizonte de evaluación
para Brasil.
Cuadro 2
INGRESO POR GIRO BRASIL
Periodo 2018 2019 2020 2021 2022
Numero de malla vendidas 4,770 4,770 6,020. 6,029. 6,029
Precio de malla 17.94 17.94 15.87 15.87 15.87
Total Ventas 85,573.80 85,573.80 95, 537.40 95, 680.23 95, 680.23

1.2 INGRESO POR GIRO ESTADOS UNIDOS:

A continuación se presentan las ventas totales durante el horizonte de evaluación
para evaluación para EE.UU.

1
 Periodo 2018 2019 2020 2021 2022
Numero de malla vendidas 4,230 4,230 5,346. 5,346 5,346
Precio de malla 22.43 22.43 19.83 19.83 19.83
Total Ventas 94,878.90 94,878.90 106,011.18 106,011.18 106,011.18
Cuadro 3
INGRESOS POR GIRO POR EE.UU.

1.3 OTROS INGRESOS:

No existen ingresos adicionales para el proyecto, además del obtenido por el
Drawback. En el siguiente cuadro se presenta el total de este tipo de ingreso para
nuestra empresa.

Cuadro 4
TOTAL OTROS INGRESOS (suma del cuadro 5)
Periodo 2018 2019 2020 2021 2022
Drawback 9,023.00 9,022.97 10,084.70 10,084.70 10,084.70

Cuadro 5
OTROS INGRESOS (en US $)
Periodo 2018 2019 2020 2021 2022
Drawback EE:UU 4,743.39 4,743.36 5,301.53 5,301.53 5,301.53
Drawback Brasil 4,279.61 4,279.61 4,783.17 4,783.17 4,783.17

NOTA:
¿Qué es Drawback?
Es un régimen aduanero que permite obtener la restitución total o parcial de los derechos arancelarios.
ingresar |a guía práctica.

Objetivo:
Es reducir costo de producción de bienes enviados al exterior.

El acogimiento al drawback:
Significa para un exportador la “restitución” del equivalente al cinco por ciento del valor FOB del bien
exportado con un tope del 50 por ciento de su costo de producción con prescindencia de los aranceles
efectivamente pagados y de la proporción de éstos en el precio de exportación.

1. VALOR DE DESECHO:
En este rubro presentamos los ingresos obtenidos por la venta de los equipos y obras
físicas al término de su vida útil y/o al fin del horizonte de evaluación del proyecto. (Es la
cantidad de Dinero de un Activo al final de su vida de Depreciación. Este Valor de rescate
se resta al Costo de un Activo con el propósito de obtener su Costo).

Cuadro 6 (Cuadro 7 + 8)
TOTAL VALOR RESIDUAL DEL ACTIVO FIJO (en US $)
Periodo 2018 2019 2020 2021 2022
Valor de desecho Equipos 0.00 400.00 100.00 400.00 35,475.00
Valor desecho – Obras Físicas y Terrenos 0.00 0.00 0.00 0.00 103,000.00
VALOR DE DESECHO ACTIVO FIJO 400.00 100.00 400.00 138,475.00

2
 2.1 VALOR DE DESECHO EQUIPOS:
En el siguiente cuadro mostraremos los ingresos obtenidos durante los cinco años
del proyecto, por la venta de los equipos. Se ha considerado que después del
termino de la vida útil de los equipos (si es que esto sucede durante el periodo de
evaluación del proyecto), estos serian reemplazados por otros rubros.

Cuadro 7
VALOR RESIDUAL DE LOS EQUIPOS (en US $)
Items Cantidad 1 2 3 4 5
Tractor 2 - - - - 20,000.00
Tráiler 2 - - - - 6,000.00
Seleccionadora 1 - - - - 2,800.00
Transpoleta 2 - - - - 300.00
Parihuelas 50 - - 100.00. - 75.00
Implementos del tractor 4 - - - - 6,000.00
Lampas 20 - 0.00 - 0.00 100.00
Bomba fumigadora 4 - 400.00 - 400.00 200.00
TOTAL INGRESO POR VALOR
DESECHOS – EQUIPOS 0.00 400.00 100.00 400.00 35,475.00

2.2. VALOR DE DESECHO OBRAS FISICAS:

En el siguiente cuadro mostramos los ingresos obtenidos por la venta, al
término del proyecto de las obras físicas utilizadas.

Cuadro 8
VALOR RESIDUAL DE OBRAS FISICAS Y TERRENOS (en US $)
Items Cantidad 1 2 3 4 5
Tierras 5 hectáreas 0 0 0 0 40,000.00
Sala de selección y empaque 1 0 0 0 0 36,000.00
Almacén 1 0 0 0 0 27,000.00
TOTAL INGRESO POR VALOR DE
DESECHO, OBRAS FICAS Y 103,000.00
TERRENOS

2. INVERSIONES DEL PROYECTO:

En este rubro presentamos los gastos que se realizaran en el momento cero, es decir
antes de la puerta en marcha del proyecto. Ellos son necesarios para poder iniciar la vida
del proyecto de manera adecuada.
Cuadro 9
TOTAL INVERSIONES (en US $) (cuadros 10 + 11 + 12)
Items Monto
3
 Equipos 86,050.00
Obras físicas y terrenos 145,000.00
Capital de trabajo 34,936.67
TOTAL DE INVERSIONES 265,986.67

Cuadro 10 (Cuadros 11 + 12 + 13 + 14)

FLUJO DE CAPITAL (en US $)
El siguiente cuadro se pueden apreciar los resultados del flujo de capital para el proyecto.
Momentos 0 1 2 3 4 5
Inversión Activo Fijo -231,050.00 -110.00 -12,310.00 -360.00 -12,310.00 0.00
Valor Residual 0.00 400.00 100.00 400.00 138,475.00
Capital de Trabajo -34,905.67
Recuperación Cap. Tr. 34,936.67
Flujo de Capital -265,986.67 -110.00 -11,910.00 -260.00 -11,910.00 173,411.67

Inversiones Reinversiones

3.1 INVERSIONES EN EQUIPOS:

Los valores presentados en el siguiente cuadro, corresponde a la compra de equipos
necesarios para el funcionamiento del proyecto. Estos valores incluyen la compra
propiamente dicha, los fletes y costos de instalación.

Cuadro 11
INVERSIONES E REINVERSIONES DE EQUIPOS (en US $)
Items Cantidad 0 1 2 3 4 5
Tractor 2 24,000 0 0 0 0 0
Trailer 2 14,000 0 0 0 0 0
Seleccionadora 1 36,000 0 0 0 0 0
Transpaleta 2 600 0 0 0 0 0
Parihuelas 50 250 0 360 0
Implementos de tractor 4 10,800 0 10,800 0 10,800 0
Lampas 20 200 0 310 0 310 0
Bomba fumigadora 4 1,200 110 1,200 0 1,200 0
TOTAL INVERSIONES Y 86,050 110 12,310 360 12,310 0
REINVERSIONES

InversionesNV Reinversiones
ERSIONES

Seleccionadora
Tractor
Implementos
de Tractor
Transpoleta
4
Lampa
Tráiler
Tractor

Parihuela Bomba
Fumigadora

3.2 INVERSIONES EN OBRAS FISICAS:

Los valores presentados a continuación corresponden a las obras físicas necesarias
para la realización del proyecto, ellas serán aporte de los accionistas.

Cuadro 12
INVERSIONES EN OBRAS FISICAS Y TERRENOS (en US $)
Items Cantidad 0 1 2 3 4 5
Tierras 5 hectáreas 40,000 0 0 0 0 0
Sala de Selección de empaque 1 60,000 0 0 0 0 0
Almacén 1 45,000 0 0 0 0 0
TOTAL INVERSIONES OBRAS
FISICAS Y TERRENOS 145,000 0 0 0 0 0

3.3 RECUPERACION DEL CAPITAL DE TRABAJO

En el siguiente cuadro mostraremos los ingresos obtenidos por la recuperación del
capital de trabajo al final del horizonte de evaluación, es decir, al final del momento
cero.

Cuadro 13
CAPITAL DE TRABAJO (en US$)
Items 0 1 2 3 4 5
Capital de trabajo 34,936.67

Cuadro 14
RECUPERACION DE CAPITAL DE TRABAJO (en US $)
Items 1 2 3 4 5
Recuperación del capital de trabajo 34,936.67

 El capital de trabajo, es la inversión de dinero que realiza la empresa, negocio o proyecto

de empresa para llevar a efectos su gestión económica y financiera a corto plazo, no
mayor de un año.
5
 Efectivo Materia Prima

ENTRAD SALIDA
A

Ventas Inventario de Producto terminado

4. COSTOS DEL PROYECTO:

Los costos en los que se ocurrirá, tomando en cuenta los dos tamaños establecidos para
el proyecto en su horizonte de evaluación, se muestran a continuación:

Cuadro 15 (Cuadros 16 + 17 + 18 + 19)

TOTAL DE COSTOS DESEMBOLSABLES (en US $)
Items Monto
Costos de Suministros 1,130.95
Costos de Materiales 49,326.49
Costo de Personal permanente 20,400.00
Costo Personal temporal 1,777.22
Costo de Comercialización 198,777.00
TOTAL 272,55.56

4.1 SUMINISTROS:
A continuación se presentan los costos en los que se incurrirá anualmente en
Cuanto a suministros a ser utilizados en la producción.

Cuadro 16
COSTOS DE SUMINISTROS
Costo Tamaño 1 Tamaño 2
Suministro Unidad Unitario Cantidad Costo Cantidad Costo
Total Total
Agua Hora 1.72 102.00 175.44 128.00 220.16
Electricidad Kilowatts 8.28 11.47 94.97 14.50 120.06
Combustible Galones 1.92 120.00 230.40 151.00 289.92
TOTAL 500.81 630.14

4.2 MATERIALES:
A continuación se presentan los costos en los que se incurrirá anualmente en los
materiales a ser utilizados.
Cuadro 17
6
 COSTOS DE MATERIALES (en US $)
Materiales Unidad Costo Cantidad Costo Cantidad Costo
Unitario Total Total
Semilla lata 100.00 12.00 1,200.00 15.00 1,500.00
Urea bolsa 8.00 36.00 288.00 46.00 368.00
Fosfato de amoniaco bolsa 15.05 26.00 391.30 33.00 496.35
Super fosfato triple bolsa 14.30 21.00 304.50 27.00 391.50
Cloruro de potasio bolsa 10.75 26.00 279.50 33.00 354.75
Pesticidas de cultivo litros 4.59 618.00 2,839.83 781.19 3,585.66
Abono tonelada 14.30 80.00 1,144.00 100.00 1,430.00
Mallas unidad 0,16 10,111.00 1617.96 12,777.00 2,04432
Deshierbadores unidad 1,00 20 20.00 20.00 20.00
Cuchillo Hoz unidad 3.00 30 90.00 30.00 90.00
Etiquetas de mallas unidad 0.04 10,111.00 494.44 12,777.00 511.08
Sacos de yute unidad 0.40 5,540.00 2216.00 7,000.00 2,800.00
cajas unidad 1.30. 8,470.00 11,011.00 10,714.00 13,928.20
TOTAL 21,896.53 27,919.86

4.3 COSTOS DE PERSONAL:

4.3.1 COSTOS DE PERSONAL PERMANENTE:

En el siguiente cuadro, se presentan los costos del personal que en forma
permanente trabajaran en proyecto. Los montos presentados, incluyen las
cargas de personal correspondiente, tales como gratificaciones, vacaciones
vacaciones, impuestos y seguros.

Cuadro 18
COSTOS DE PERSONAL PERMANENTE (en US $)
Cargo Puestos Salario Mensual Salario Anual
Secretarias 1 133.33 1,600.00
Mayordomo 1 266.67 3,200.00
Vigilante 1 133.33 1,600.00
Tractorista 1 166.67 2,000.00
Administrador 1 1,000.00 12,000.00
TOTAL SALARIOS 1,700.00 20,400.00

4.3.2 COSTOS DE PERSONAL TEMPORAL:

En el siguiente cuadro, se presentan los costos del personal contratado
temporalmente, según las necesidades en cada etapa de producción los
valores presentados, no incluyen ningún tipo de beneficios sociales.
. Por otro lado, se ha considerado un pago por jornal de US · 1.31.

Cuadro 19
COSTOS DE PERSONAL TEMPORAL (en US $)
Cargo Proceso Jornales Costo Total Jornales Costo Total
Cuadrilla Marquera 77.00 100.87 97.00 127.07
Cuadrilla Preparación de terreno 13.00 17.03 16.00 20.96
Cuadrilla Sembrado 131.00 171.61 166.00 216.15
Cuadrilla Abonado 14.00 18.34 18.00 23.58

7
 Cuadrilla Fumigado 61.00 79.91 77.00 100.87
Cuadrilla Deshierbado 28.00 36.68 36.00 45.85
Cuadrilla Cosecha 455.00 596.05 575.00 753.25
Cuadrilla Traslados 13.00 17.05 17.00 22.27
Cuadrilla Empaquetado 125.00 163.75 158.00 206.98
Cuadrilla Cargado 20.00 26.20 26.00 32.75
COSTO TOTAL 1,227.49 1,549.73

4.4. COSTOS DE COMERCIALIZACION:

Como se menciona al inicio del presente estudio, las operaciones concernientes a
la exportación del producto, son realizadas por el broker contratado. En el siguiente
cuadro, se muestran los costos de Comercialización desglosados en las principales
partidas, para uno de los países a exportar.
Cuadro 20
COSTOS DE COMERCIALIZACION
Items USA BRASIL
Gastos 30.00 30.00
Documentos de exportación 25.00 25.00
Certificados fitosanitarios 30.00 30.00
Emisión de conocimiento de empaque 25.00 25.00
Courrier por envío de documentos de exportación 35.00 30.00
Precinto de seguridad 12.00 12.00
Honorarios por asesoría integral 118.00 118.00
Comisión del agente de aduana 75.00 75
Imprevistos (10%) 32.00 31.50
Transporte terrestre 360.00 3,000.00
Transporte marino 3,800.00 0.00
Total 4,532.00 3,376.50

Si se toma en cuenta que el 47% de la producción se exportara a EE.UU. y el 53% a

Brasil, los costos totales de comercialización serán como se presentan en el siguiente
cuadro.
Posteriormente se detallara dichos costos.

Cuadro 21 (Cuadros 22 + 23)

TOTAL COSTOS DE COMERCIALIZACION (en US $)
PAIS 2018 2019 2020 2021 2022
EE.UU 18,128.00 18,128.00 22,660.00 22,660.00 22,660.00
BRASIL 16,882.00 16,882.00 20,259.00 20,259.00 20,259.00
8
 TOTAL 35,010.50 35,010.50 42,919.00 42,919.00 42,919.00

4.4.1 COSTOS DE COMERCIALIZACION EE.UU.

A continuación se presentan el total de costos de comercialización correspondientes
a la exportación de la cebolla amarilla dulce hacia EE.UU.
Cada contenedor tiene capacidad aproximadamente de 20,000 toneladas.

Cuadro 22
COSTOS DE COMERCIALIZACION – EE.UU.
Periodo 2018 2019 2020 2021 2022
Volumen de ventas en kilos 76,140.00 7,140.00 96,246.00 96,246.00 96,246.00
Volumen de ventas (en 4 4 5 5 5
contenedores)
Costo por contenedor 4,532.00 4,532.00 4,532.00 4,532.00 4,532.00
18,128.00 18,128.00 22,660.00 22,660.00 22,660.00

4.4.2 COSTOS DE COMERCIALIZACION BRASIL:

A continuación se presentan el total de costos de comercialización correspondiente
la exportación de la cebolla dulce hacia brasil.

Cuadro 23
COSTOS DE COMERCIALIZACION – BRASIL (en US $)
Periodo 2018 2019 2020 2021 2022
Volumen de ventas en kilos 85,860.00 85,860.00 108,,504 108,,504 108,,504
Volumen de ventas (en 5 5 6 6 6
contenedores)
Costo por contenedor 3,376.50 3,376.50 3,376.50 3,376.50 3,376.50
16,882.50 16,882,50 20,259.00 20,259.00 20,259.00

4.5 DEPRECIACION:
La depreciación anual de los equipos, se obtuvo mediante el método de línea recta y se
muestran en el cuadro siguiente:

Cuadro 24
DEPRECIACION DE EQUIPOS (en US $)
Items Cantidad 2018 2019 2020 2021 2022
Tractor 2 2,400.00 2,400.00 2,400.00 2,400.00 2,400.00
Trailer 2 2,800.00 2,800.00 2,800.00 2,800.00 2,800.00
Seleccionadora 1 7,000.00 7,000.00 7,000.00 7,000.00 7,000.00
Transpaletas 2 120.00 120.00 120.00 120.00 120.00
Parihuelas 50 83.33 83.33 83.33 83.33 83.33
Implementos de tractor 4 2,160.00 2,160.00 2,160.00 2,160.00 2,160.00
Lampas 20 100.00 100.00 100.00 100.00 100.00
Bombas Fumigadoras 4 600.00 600.00 600.00 600.00 600.00
TOTAL 15,263.33 15,263.33 15,263.33 15,263.33 15,263.33

9
3.6 COSTOS DE FINACIAMIENTO:
Por la cantidad a desembolsar en la inversión se ha decidido por cubrir $ 50,000.00
De la misma mediante fuentes externas de financiamiento, como son los bancos
comerciales. A continuación se presentan las tablas que resultan del análisis del
Banco de Crédito.
Tasa Efectiva Trimestral (TET)

m/n
TET = (1 + TEA) – 1 donde m es el numero de meses que contienen un
trimestre y n el numero de meses que contiene un año.

3/12
TET = (1 + 0.20) – 1 = (1.20) – 1 = 1.0466351 – 1 = 0.0466351

Calculo de la Cuota Constante (R)

h
P = R * (1 + TET) – 1 Donde: h es el número de trimestre que
h hay en el periodo de pago para este ejemplo:
TET * (1 + TET)
20
1,000 = R * (1 + 0,0466351) - 1 =R* 0.728
20
0.0466351 * (1+ 0.0466351) 0.0466351 * 1.7280000

R = US $ 27.07.26

Periodo Servicio de la Deuda

10
 Trimestre Saldo de Interés Amortización Cuota
Préstamo $
1 50,000.00 2,331.76 1,566.70 3,898.46
2 48,433.00 2,258.69 1,639.77 3,898.46
3 46,793.30 2,182.22 1,716.24 3,898.46
4 45,077.29 2,102.22 1,796.27 3,898.46
5 43,,281.02 2,018.42 1,880.04 3,898.46
6 41,400.97 1930.74 1,967.72 3,898.46
7 39,433.25 1,838.98 2,059.48 3,898.46
8 37,373.77 1,742.93 2,155.53 3,898.46
9 35,218.24 1,642.93 2,361.26 3,898.46
10 32,962.19 1,537.20 2,361.26 3,898.46
11 30,600.92 1,427.08 2,241.38 3,898.46
12 28,129.54 1,311.83 2,586.63 3,898.46
13 25,542.91 1,191.20 2,965.66 3,898.46
14 22,835.65 1,064.94 2,833.52 3,898.46
15 20,002.13 932.80 2,965.66 3,898.46
16 17,086.47 794.50 3,103.96 3,898.46
17 13,982.51 649.74 3,248.72 3,898.46
18 10,683.79 498.24 3,400.22 3,898.46
19 7,283.57 339.67 3,558.79 3,898.46
20 3,724.78 173.71 3,724.78 3,898.46

Cuadro 25
SERVICIO DE LA DEUDA (en US $)
Periodo Deuda anterior Interés Amortización Cuota Saldo de la
Deuda
1 50,000.00 8,875.00 6,719.00 15,594.00 43,281.00
2 43,281.00 7,351.00 8,063.00 15,594.00 35,218.00
3 35,218.00 5,919.00 9,675.00 15,594.00 25,543.00
4 25,543.00 3,933.00 11,610.00 15,594.00 13,9933
5 13,933.00 1,661.00 13,932.00 15,594.00 0

SALDO DE LA DEUDA = DEUDA ANTERIOR - AMORTIZACION

50,000 – 6,719.00 = 43,281.00

CUOTA = INTERES + AMORTIZACION

8,875.00 + 6,719.00 = 15,594.00

Profesor: Mg. Adm. José Gonzalo Carhuajulca Chávez.

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