Caso: Hotel Tibidabo

Inversiones, equipos e instalaciones Ingresos

Inversión por Renovación y remodelación € 48,000.00 Cantidad de habitaciones
Campañas Marketing € 10,000.00 Días de operación al año
Leasing € 350,000.00 Precio por noche habitación d
Muebles por habitación € 445.00 Ocupación estimada promedi
Compra de la propiedad € 1,500,000.00 Ingresos del coffee bar & room

Ingresos otros servicios

Pago Inicial compra propiedad € 200,000.00 (sobre ingresos habitaciones)
Pagos anuales 7 Inflación anual sobre los ingre
Pago anual leasing 19%
*Los ingresos pueden crecer dos veces la tasa de inflación
Último pago € 29,000.00
Monto Préstamo € 300,000.00
Tasa nominal anual 14%
Comisión inicial (se paga sólo el primer año del pr 2%

Impuestos 25%

Rm 28%
Rf 0.95%
β 1.6

Año 0 Año 1 Año 2

Ingresos € 790,020.00 € 821,620.80
Ingresos por habitaciones € 658,350.00 € 684,684.00
Ingresos del coffee bar & room service (sobre ingresos habitaciones) € 98,752.50 € 102,702.60
Ingresos por ventas de otros servicios € 32,917.50 € 34,234.20
Costos de ventas € 164,587.50 € 171,171.00
Coste de ventas Coffee & room service € 32,917.50 € 34,234.20
Coste de ventas Otros servicios € 131,670.00 € 136,936.80
BENEFICIO BRUTO € 625,432.50 € 650,449.80
Costos de operación € 254,400.00 € 259,488.00
Salario empleados € 158,400.00 € 161,568.00
Salario gerente € 96,000.00 € 97,920.00
EBITDA € 371,032.50 € 390,961.80
Inversión inicial € 73,169.00 € 73,169.00
Renovación y remodelación € 4,800.00 € 4,800.00
Equipos de alquiler € 66,500.00 € 66,500.00
Mobiliario € 1,869.00 € 1,869.00
Depreciación y amortización € 416,690.00 € 416,690.00
Préstamo para pago inicial € 48,000.00 € 42,000.00
EBT € 666,553.50 € 692,482.80
Impuestos € 197,505.00 € 205,405.20
Benficio Neto € 469,048.50 € 487,077.60
Deuda -€ 731,690.00
Flujo de caja -€ 731,690.00 € 469,048.50 € 487,077.60
Flujo de caja acumulado -€ 731,690.00 -€ 262,641.50 € 224,436.10
TIR 54.65%
VAN € 368,079.54
Período Pay Back (años) 5.4 La inversión se recupera en 5,4 años.
Ri 44.23%
bidabo
Ingresos Egresos
42 Planta de Personal
300 Empleados 6
€ 95.00 Salario mensual empleados ( € 2,200.00
55% Gerentes (Palmira y Laura) 2
15% Salario gerentes € 4,000.00

5%
Inflación anual 2%
4%

Coste de ventas
eden crecer dos veces la tasa de inflación
Coffee shop & room service ( 5%
Otros servicios ofrecidos (so 20%

Año 3 Año 4 Año 5 Año 6 Año 7 Año 8

€ 854,485.63 € 888,665.06 € 924,211.66 € 961,180.13 € 999,627.33 € 1,039,612.42
€ 712,071.36 € 740,554.21 € 770,176.38 € 800,983.44 € 833,022.78 € 866,343.69
€ 106,810.70 € 111,083.13 € 115,526.46 € 120,147.52 € 124,953.42 € 129,951.55
€ 35,603.57 € 37,027.71 € 38,508.82 € 40,049.17 € 41,651.14 € 43,317.18
€ 178,017.84 € 185,138.55 € 192,544.10 € 200,245.86 € 208,255.69 € 216,585.92
€ 35,603.57 € 37,027.71 € 38,508.82 € 40,049.17 € 41,651.14 € 43,317.18
€ 142,414.27 € 148,110.84 € 154,035.28 € 160,196.69 € 166,604.56 € 173,268.74
€ 676,467.79 € 703,526.50 € 731,667.56 € 760,934.27 € 791,371.64 € 823,026.50
€ 264,677.76 € 269,971.32 € 275,370.74 € 280,878.16 € 286,495.72 € 292,225.63
€ 164,799.36 € 168,095.35 € 171,457.25 € 174,886.40 € 178,384.13 € 181,951.81
€ 99,878.40 € 101,875.97 € 103,913.49 € 105,991.76 € 108,111.59 € 110,273.82
€ 411,790.03 € 433,555.19 € 456,296.82 € 480,056.11 € 504,875.92 € 530,800.87
€ 73,169.00 € 73,169.00 € 73,169.00 € 73,169.00 € 73,169.00 € 73,169.00
€ 4,800.00 € 4,800.00 € 4,800.00 € 4,800.00 € 4,800.00 € 4,800.00
€ 66,500.00 € 66,500.00 € 66,500.00 € 66,500.00 € 66,500.00 € 66,500.00
€ 1,869.00 € 1,869.00 € 1,869.00 € 1,869.00 € 1,869.00 € 1,869.00
 € 416,690.00 € 416,690.00 € 416,690.00 € 416,690.00 € 416,690.00 € 416,690.00
€ 42,000.00 € 42,000.00 € 42,000.00 € 42,000.00 € 42,000.00 € 42,000.00
€ 713,311.03 € 735,076.19 € 757,817.82 € 781,577.11 € 806,396.92 € 832,321.87
€ 213,621.41 € 222,166.26 € 231,052.91 € 240,295.03 € 249,906.83 € 259,903.11
€ 499,689.62 € 512,909.92 € 526,764.91 € 541,282.08 € 556,490.08 € 572,418.76

€ 499,689.62 € 512,909.92 € 526,764.91 € 541,282.08 € 556,490.08 € 572,418.76

€ 724,125.72 € 1,237,035.65 € 1,763,800.56 € 2,305,082.63 € 2,861,572.72 € 3,433,991.48

os.
 Año 9 Año 10
€ 1,081,196.92 € 1,124,444.80
€ 900,997.43 € 937,037.33
€ 135,149.62 € 140,555.60
€ 45,049.87 € 46,851.87
€ 225,249.36 € 234,259.33
€ 45,049.87 € 46,851.87
€ 180,199.49 € 187,407.47
€ 855,947.56 € 890,185.47
€ 298,070.15 € 304,031.55
€ 185,590.85 € 189,302.66
€ 112,479.30 € 114,728.89
€ 557,877.42 € 586,153.92
€ 73,169.00 € 73,169.00
€ 4,800.00 € 4,800.00
€ 66,500.00 € 66,500.00
€ 1,869.00 € 1,869.00
€ 416,690.00 € 416,690.00
€ 42,000.00 € 42,000.00
€ 859,398.42 € 887,674.92
€ 270,299.23 € 281,111.20
€ 589,099.19 € 606,563.72

€ 589,099.19 € 606,563.72
€ 4,023,090.67 € 4,629,654.38