Clase Licda.

Castillo

Ley de mercado, valores y mercancías

18-6-2018

1ra clase

1. Cuál es el fundamento de la ley del mercado valores y mercancías en la CPRG?

Artículo 119 inciso k

2. Cuál es el bien jurídico tutelado en la ley de mercado?

Proteger la formación del capital, el ahorro y la inversión

3. Cuál es el objeto de la ley de mercado valores y mercancias?

Funcionamiento, estructura y organización de la ley del mercado valores y mercancías.

3. Quien es el protagonista de la ley del mercado valores y mercancías?

La bolsa de valores

4. Que es una bolsa de valores?

Es una sociedad anónima especial, cuyo objeto es adecuar el lugar físico e instalaciones, para
facilitar las operaciones bursátiles entre oferentes y demandantes con fines lucrativos.

5. Cuál es la ubicación de la bolsa de valores en Guatemala?

9no nivel, torre II, grupo financiero BI, zona 4 (adentro del grupo financiero BI)

6. Como se llama la única bolsa de valores de Guatemala?

La nacional.

7. Cuál es la bolsa de valores más famosa a nivel mundial (estados unidos) ?

Wall Street (tiene su sede en NEW YORK estados unidos de Norteamérica)

Cuál es el icono que representa a la bolsa de valores de wall Street?

Un toro de bronce que mide 9 metros (representa la potencia mundial de la bolsa de valores y es
un toro porque representa la fuerza y la potencia)

Que son los corredores de bolsa?

Son personas que tratan de comprar bienes que están fuera de la bolsa de valores. Ellos solo son
intermediarios.

8. Que son los indicadores electrónicos?

Pantallas gigantes ubicadas en la bolsa de valores dando a conocer los movimientos económicos.
9. Mencione dos indicadores electrónicos:

Nasdaq y Daw Jones

Cuál es el capital mínimo de una bolsa de valores?

Q.200.00 porque es una S.A. y aplicamos supletoriamente el art 90 del código de comercio, la
ley del mercado valores y mercancías no regula.

10. Cuál el capital mínimo en la bolsa de valores?

Q200.00 art 90 del código de comercio porque la ley de mercado valores y mercancías no regula el
capital.

11. Cuantos corredores de bolsa hay en Guatemala?

9 corredores autorizados.( ver la Revista de la Súper Intendencia de Bancos )

12. Por qué es poco el capital mínimo para crear una bolsa de valores?

Porque el objeto de la bolsa es únicamente adecuar el lugar físico.

13. Que significa tocar la campana en Wall Street?

La Elevación de la economía en el mundo.

Que se hace adentro de una bolsa de valores?

El mercado

14. Que es un mercado?

Conjunto de ofertas públicas entre oferentes y demandantes

Que se vende adentro de una bolsa de valores?

Los valores se venden en la bolsa (Acciones, Títulos de crédito, bonos del tesoro,

Mencionar 7 ejemplos de títulos de crédito?

Letra de cambio, cheque, la factura, certificado de depósito, bono de prenda, vale, factura
cambiara, el bono cambiario, los debentures, la carta de porte reconocimiento de embargo.

Clases de endoso?

En garantía, en blanco y propiedad.

Que mercancías se venden en una bolsa?¨

El petróleo, (es atraves de títulos valores.

15. Como se llama la otra bolsa de valores que existió en Guatemala?

Global (esta en liquidación, ubicación centro gerencial las margaritas zona 10)
16. Que es una operación bursátil?

Es la negociación u operación que se da dentro de la bolsa de valores.

17. Que es una operación extra bursátil?

Es la negociación u operación que se da fuera de la bolsa de valores

18. La primera bolsa de valores del mundo es?

Amberes (Brujas Bélgica, 1573)

19. En donde se inscribe la bolsa de valores?

 Registro Mercantil (porque es una s.a.)

 Registro de mercado, valores y mercancías

19- Califican a una bolsa de valores?

Si las califican atraves de una calificadora de riesgo.

20. Que es lo que se vende en la bolsa de valores?

Valores (Títulos de crédito) que es un valor son documentos que acreditan la propiedad de una
cosa o dinero a su favor.

Quienes pueden entrar a una bolsa de valores?

Los corredores de bolsa (esto es en la práctica)

Otros nombres que reciben los corredores de bolsa?

Agentes e intermediarios (actúan adentro y afuera de la bolsa)

21. Que es un corredor de bolsa? (corredores de seguro es lo mismo)

Son personas jurídicas que se dedican a la intermediación con valores, mercancías y contratos
conforme las disposiciones de la ley de mercado valores y mercancías.

22. Cuál es el corredor de bolsa bursátil?

Es el intermediario que hace operaciones dentro de la bolsa de valores

23. Cuál es el corredor de bolsa extra bursátil?

Es el intermediario que hace operaciones fuera de la bolsa de valores

24. Que es la oferta pública?

Es la invitación que se hace a comprar algo a menor precio.

25. Cuál es el otro nombre que recibe la bolsa de valores?

Bolsa de comercio (es una sociedad anónima especial)

26. Cuál es la oferta bursátil?

Es la operación que se hace dentro de la bolsa de valores.

27. Cuál es la oferta extra bursátil?

Es la operación que se hace fuera de la bolsa de valores.

28. Con que otro nombre se le conoce a los corredores de bolsa?

Agentes e intermediarios.

29. Como se llama al contrato que se realiza con el objeto de invertir en el mercado de valores a
través de un corredor de bolsa?

Contrato de fondo de inversiones

30. Cuáles son los elementos personales del contrato de inversiones?

 Inversionista
 Corredor de bolsa

31. Por qué se les conoce como corredores a los agentes?

Porque los agentes se mantienen corriendo durante sus actividades diarias. Dentro de la bolsa

32. Donde se inscriben los corredores de bolsa?

 Registro mercantil
 Registro de marcado valores y mercancías

33. Cuál es la dirección del registro del mercado valores y mercancías?

7 avenida 7-61 zona 4 3er. nivel dentro del registro mercantil.

34. Cuál es el objeto del registro del mercado valores y mercancías?

El Control de la juridicidad y registro de los actos que realicen y contratos que celebren las
personas que intervienen en el mercado de valores.

35. Como se llama la registradora actual del registro del mercado valores y mercancías?

Licda. Lucrecia Bermejo.

36. Cuál es la entidad superior de la que depende el registro del mercado valores y mercancías?

Ministerio de Economía
37. Cuáles son las calidades que debe tener el registrador del registro de valores?

 Profesional universitario
 Reconocida honorabilidad
 Experiencia
 Notoria preparación
 Competencia en materia jurídico-económica

38. Que se inscribe en el registro del mercado valores y mercancías?

 Las bolsas de comercio

 Las ofertas públicas de valores
 Los corredores de bolsas (9 autorizados)

39. Diga dos ejemplos de corredores de bolsa?

 CONTIVALORES G&T S.A.

 BACVALORES S.A.

40. En qué consiste el principio de publicidad?

Los actos y documentos del registro son públicos y podrán consultarse sin ninguna restricción que
designe la ley.

41. Que es fe pública?

Es la facultad que el estado les otorga a ciertas personas para dar certeza jurídica a ciertos actos y
contratos y estas personas se convierten en fedatarios.

42. Cuáles son las clases de fe pública?

Notarial, judicial, legislativa, registral, administrativa, militar, canónica, marítima, diplomática,

municipal.

43. Quien tiene fe pública judicial que no sea el juez?

El secretario, cuando hace las certificaciones de las resoluciones.

Qué clase de fe pública regula la ley del mercado valores y mercancías?

Fe pública registral

44. Cuál es el objeto de la bolsa de valores o bolsa de comercio?

Es una sociedad anónima especial cuyo objeto es Adecuar el lugar físico para llevar a cabo las
operaciones bursátiles entre oferentes y demandantes.
45. Cuáles son las modalidades de ofertas reguladas en la ley de mercado valores y mercancías?

 Ofertas públicas del banco de Guatemala

 Ofertas públicas del estado (ley de contratación del estado)
 Ofertas públicas de entidades financieras
 Oferta pública de valores en moneda extranjera

46. Qué contrato se hace adentro de la bolsa de valores?

Contrato de fondo de inversiones

47. Qué delito regula la ley del mercado valores y mercancías?

Intermediación ilícita con valores.

2da clase
27.06.18
Licda. Castillo

47. preguntas del repaso

Que es banco
Quien autoriza a los bancos (junta monetaria)
Que es la intermediación financiera
Cuál es el fin del banco
Que es el secreto bancario
Que es una calificadora de riesgo
Excepciones de Quienes conocen el secreto bancario
Que es bolsa de valores
Cuál es el fin de la bolsa de valores
Que es una operación bursátil
Que es un mercado
Cuál es la única bolsa de valores
Donde está ubicada la bolsa de valores
Cuál es la única bolsa de capital variable

Clase

49. Como se le llama a las personas que están adentro de la bolsa de valore?
Corredores de bolsa

50. Otros nombres con que se le conoce a los corredores de bolsa?

Agentes e intermediarios

51. Que son los corredores o agentes o intermediarios de bolsa?

Son personas jurídicas que actúan en nombre de otras tramitando, contratos, valores o
mercancías dentro o fuera de la bolsa.
52. Cuantos corredores de bolsa existen autorizados en Guatemala?
9 corredores de bolsa (ver revista de la SIB)

53. Que es un grupo financiero?

Es un conjunto de personas jurídicas, catalogadas como sociedades anónimas que hacen
actividades de naturaleza financiera utilizando la imagen o respaldo de un banco para hacerse
fama mercantil.

54. mencione otra bolsa de valores que existió en Guatemala antes de la nacional?
La bolsa de valores llamada GLOBAL

55. art 40 de la ley del mercado solo en verde vigencia de la inscripción de oferta pública.

56. Que es oferta pública?

Es la invitación que hace el emisor al público para comprar algo a menor precio

57. Que es un corredor de bolsa?

Son los intermediarios que actúan entre inversionistas y la bolsa de valores haciendo
operaciones bursátiles o extrabursátiles.

58. Calidades para ser corredor o agente de una bolsa de valores?

Estar inscrito en el registro mercantil y en el registro del mercado valores y mercancías.

59 mencione dos corredores de bolsa?

a. Bac valores S.A.
b. Contivalores S.A.
c. G&T VALORES

60. art 46 LDMVYM AGENTES EXTRANJEROS.

61. puede un banco extranjero venir a Guatemala a invertir?

Si, ejemplo el banco azteca que es de México

62. Capital mínimo de un banco extranjero?

145, 000.000 millones de quetzales son para todos los bancos

63. art 50 LMVYM REQUISITOS PARA MANTENER VIGENTE LA INSCRIPCION DE AGENTE ( SOLO EN
VERDE)

64. ART 51 LMVYM CANCELACION DE LA INSCRIPCION O COMO SE CANCELA A UN CORREDOR DE

BOLSA (SOLO EN VERDE)

65. Que es la desmaterialización de títulos valores?

Es la figura o desaparición que sufre un titulo valor en el soporte papel y es trasladado a un
soporte electrónico.

66. mencione sinónimos de desmaterializar?

Desintegrar, cortar, eliminar, deshacer, desaparecer
67. Cuál es el objetivo o porque se hace la desmaterialización de títulos valores?
Agilizar las transacciones bursátiles (ya no se necesita papel el físico)
Evitar costos

68. mencione ejemplos de la desmaterialización de títulos valores?

a. banca electrónica (consultar el estado de cuenta por medio electrónico)
b. correo electrónico
c. notificación electrónica (ya no se necesita notificador personal)

69. Fundamento y nombre de la ley donde se encuentra la desmaterialización de títulos valores?

Art 52 ley del mercado valores y mercancías

70. Que significa las anotaciones en cuenta?

Son anotaciones que se hacen en las pantallas gigantes de lo que se compra y lo que se vende en
la bolsa de valores. Es anotar en las pantallas que se compra y que se vende.

71. Que es legitimación?

Significa que aunque una persona no tenga algo físico, y que solo con el hecho de que aparezca
en la pantalla es legitimado o que es el propietario de ciertas títulos o demás situaciones u
operaciones en las que haya invertido refiriéndose en este caso en la bolsa de valores –

72. Mencione los principios mercantiles o filosóficos que aparecen en el artículo 67 de la ley del
mercado valores y mercancías referido al contrato de bolsa?
a. verdad sabida
b. buena fe guardada art 669 coco

73. Como se le llama a los contratos que se dan dentro de la bolsa de valores?
Contratos bursátiles

74. Cuál es el único tema que se encuentra inoperante en la ley del mercado valores y mercancías?
Las sociedades de inversión

75. Cuál es la única sociedad de capital variable en toda Guatemala?

Sociedades de inversión (que es la de GUATEFONDO)

76. Única sociedad de capital variable?

Sociedad de inversiones (son inoperantes)

77. caso llega Alejandro a la oficina del Lic. Castillo y le dice mire fíjese que tenemos una sociedad
cañadas con Carlos y Rosemary pero le queremos aumentar el capital que se hace en este caso .
Se hace un aumento de capital y se hace una asamblea y se toma la decisión y se hace la
inscripción en el registro mercantil pero para esto es para una sociedad normal se modifica el
capital y se hace en escritura pública y se modifica la misma.

78. Porque el capital es variable en una sociedad de inversiones?

Porque su capital puede aumentar o reducir sin necesidad de modificar su escritura social.
79. Dígame la única sociedad que no tiene o sin reserva legal en Guatemala?
Sociedad de inversiones

80. Que es reserva legal?

Es un porcentaje que los socios aportan o guardan al final de cada año para resguardar en una
sociedad.

81. Cuál es el monto de una reserva legal?

5% y no se puede capitalizar solo si pasa del 15%
82. mencione algo que haga especial a la sociedad de inversiones en Guatemala?
a. es la única sociedad de capital variable
b. es la única que no tiene reserva legal

83. mencione los contratos que se relacionan con la bolsa de valores o la ley del mercado valores
y mercancías?
a- contrato de fondo de inversión (este preguntan mas en el examen)
b. contrato de fideicomiso de inversión
c. contrato de suscripción de valores
d. de los contratos a futuro
e. del depósito colectivo de valores

84. Definición del contrato de fondo de inversión?

En ley: es aquel por medio del cual un agente recibe dinero de terceras personas con el objeto
de invertirlo por cuenta de estas, de manera sistemática y profesional, en valores inscritos para
oferta pública y al vencimiento, durante el plazo pactado o la terminación del contrato. Según
sus propias disposiciones, se obliga condicional o incondicionalmente, a devolver el capital
recibido con sus frutos, cargando una comisión cuyo monto y características se definen en el
propio contrato.

Se maneja cuando hay un inversionista y le da dinero a un corredor para invertirlo en la bolsa de

valores y de manera sistemática, y al cabo de un tiempo se devuelve el dinero más una comisión
que cobra el corredor.

85. Que personas intervienen en el contrato de fondo de inversión?

a. inversionista
b. agentes o corredores
c. la bolsa de valores

86. Cuál es el único fideicomiso que va en documento privado?

Fideicomiso de inversiones (porque la ley así lo regula)

87. Que es un contrato solemne?

Son aquellos contratos que para su validez deben constar en escritura pública.
88. mencione contratos solemnes mercantiles?
a. sociedad mercantil (los 5 del art 10 del coco)
b. fideicomiso

89. En qué ley está regulado el único fideicomiso que va en documento privado?
Art 76 de la ley del mercado valores y mercancías.

90. Cuál es el único delito que regula la ley del mercado valores y mercancías?
Delito de intermediación ilícita con valores art 98 ter ley del mercado valores y mercancías.

91. Que es el delito de intermediación ilícita con valores o quien comete este delito?
Lo comete la persona que maneja cualquier tipo de valores sin contar con la autorización que
para el efecto establece la ley.