Rangkuman Mata Kuliah Teori Akuntansi

SISTEM PENGUKURAN AKUNTANSI

Disusun Oleh:

MONALISA FEBRIANTY LELANG

A031181339

DEPARTEMEN AKUNTANSI
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS
UNIVERSITAS HASANUDDIN
2020
A. Ada 3 Sistem Pengukuran Utama Di dalam Akuntansi
1.      Historical Cost Accounting
Sistem historical cost ini mulai digunakan sebagai prinsip akuntansi setelah terjadinya
Wall Street Collapse pada 1929. Sistem ini merupakan sistem akuntansi yang
fundamental sebagai dasar untuk mengukur modal dan menghitung pendapatan dengan
menggunakan penandingan biaya pada 1930-an.
2.      Current Cost Accounting (entry value)
Pada 1960-an beberapa alternatif sistem penilaian dikembangkan berdasarkan historical
cost sebagai fundamental sistem akuntansi. Pertama, yang diperbarui dari sistem biaya
dengan mengusulkan untuk mengukur penggunaan sumber daya dan penilaian modal
pada harga beli sekarang (current buying price). Kedua menggunakan harga jual sekarang
(current selling price).
3.      Exit  Price Accounting (current selling price)
B. Historical Cost
Dasar pemikiran untuk biaya historis berasal dari beberapa sumber dengan buku yang
paling berpengaruh oleh Paton dan Littleton.  An introduction to corporate accounting
standards. kita bergantung pada buku mereka untuk banyak argumen atas dukungan teoritis
sejarah akuntansi hari ini.

Tujuan Akuntansi
Tujuan kepengurusan biaya historis menekankan pada sebuah hubungan kontrak
konservatif antara perusahaan dan mereka yang menyediakan sumber daya untuk itu dengan
membuat manajemen bertanggung jawab atas input dari aset operasional dan output berikutnya
pada nilai bersih dari ekuitas operasi. Dengan demikian, laporan laba rugi adalah mekanisme
komunikasi kunci.
Kritikus berpendapat bahwa historical cost  hanya melaporan penghasilan/pendapatan
saja (yang cocok dengan input/masukan pada konsep biaya historis) tanpa pengakuan atas
perubahan nilai aktiva dan kewajiban adalah menyesatkan dan menghasilkan kebijakan dividen
yang tidak benar.

Modal dan Laba

 Dalam rangka historical cost profit akan ditentukan, entitas akuntansi harus terlebih
dahulu mempertahankan jumlah modal yang sama (aset dikurangi kewajiban) yang dimiliki pada
awal periode - di mana semua aset dan kewajiban dinilai berdasarkan biaya pembelian historis
mereka. Dengan demikian, pendapatan adalah kenaikan modal biaya historis pada akhir periode
akuntansi.
pendapatan menunjukkan pencapaian perusahaan untuk periode tertentu, biaya merupakan upaya
yang dikeluarkan (dalam hal biaya historis yang disesuaikan) dan laba berkorelasi dengan
efektivitas perusahaan sebagai unit operasi. Oleh karena itu laporan laba rugi adalah laporan
keuangan yang paling penting, karena mengungkapkan hasil dari operasi bisnis.

Pencocokan teori biaya

Akuntan biaya historis/historicsl cost terus melacak aliran biaya. Karena melampirkan
biaya, ini hanyalah cara lain untuk mengatakan bahwa akuntan menjaga rekening/akun transaksi
bisnis. sebagai pembelian barang dan jasa perusahaan, tugas akuntan adalah untuk menelusuri
pergerakan biaya dan melampirkan (match) mereka terhadap pendapatan yang diterima saat
mereka mengalir melalui bisnis. Dengan kata lain akuntan harus memutuskan biaya yang telah
jatuh tempo dan karena itu harus dicocokkan terhadap pendapatan dalam laporan laba rugi, dan
mana biaya yang masih belum jatuh tempo dan karena itu harus ditempatkan pada neraca sebagai
residual/sisa (unmatched aset). dalam menggambarkan proses ini, paton dan littleton, agak puitis,
menyatakan bahwa persediaan dan tumbuhan ... akumulasi biaya ke adalahtegangan, karena itu,
menunggu nasib mereka. nasib mereka, tentu saja, adalah untuk berakhir pada laporan laba rugi.
dengan demikian, kita dapat melihat bahwa konsep yang cocok adalah sangat penting dalam
akuntansi biaya historis. itu adalah konsep yang memandu akuntan dalam menentukan mana
biaya yang harus dipertimbangkan sebagai beban/expense. Istilah seperti biaya yang telah jatuh
tempo untuk expense dan biaya amortisasi untuk aset non-moneter berasal dari biaya
melampirkan teori yang diterapkan pada alokasi biaya historis.
Dilihat dari historical cost : dilihat dari pendapatan masa lampau dan di bandingkan dengan
profit sehingga dapat menentukan laba rugi
Matching cost berhubungan historical cost untuk melihat sejarah dari akuntansi keuangan dari
masa lampau sehingga dapat melihat apa yang terjadi. Hubungan dengan historical cost untuk
mengetahui bahwa assets tersebut dapat didepersiasikan.
Konservatisme
komponen lain yang penting adalah penerapan prosedur pencocokan konservatif. Beban
harus dialokasikan sesegera mungkin, sedangkan pendapatan tidak harus diakui sampai ada
kemungkinan besar bahwa mereka akan diterima. yaitu, terdapat kecurangan/kecondongan bias
terhadap pengakuan beban vis a vis pengakuan pendapatan. landasan konsep konservatisme
lainnya adalah bahwa peningkatan nilai aset tidak harus diakui, namun penurunan nilai harus
menjadi—lebih rendah dari cost atau aturan pasar. penerapan prosedur tersebut berarti
keuntungan yang dihitung secara konservatif dan berarti bahwa setiap aliran pendapatan
potensial mengalir ke laporan laba rugi perlahan seiring waktu. misalnya, jika nilai aset
meningkat karena peningkatan aliran potensi masa depan ekonomi kas; maka hanya diakui
secara perlahan dalam pendapatan sebagai potensi peningkatan arus pendapatan mereka
direalisasikan. dengan demikian, konsep coservatism memperkuat pendekatan transaksi dengan
akuntansi (transaksi harus dibuktikan oleh baik kredit atau uang tunai) dan non-recognition event
yang tidak dihasilkan dalam transaksi (seperti kenaikan harga). Contoh : utang garansi, kegiatan
yang meyakinkan bahwa produknya tersebut bagus, memungkinkan utang tersebut tidak tertagih.

Dukungan dan Kritikan

a. Dukungan Historical Cost
Biaya historis telah diserang oleh banyak orang, terutama pada dasar bahwa historical
cost tidak melaporkan realitas komersial atau memberikan penilaian up-to-date kekayaan bersih
saat ini. Pembela telah menyajikan argumen berikut :
a. Biaya historis relevan dalam pengambilan keputusan ekonomi.
b. Biaya historis didasarkan pada aktual, bukan hanya mungkin, transaksi.
c. Sepanjang sejarah, laporan keuangan berdasarkan biaya historis telah ditemukan untuk
menjadi berguna.
d. Konsep terbaik memahami keuntungan merupakan selisih harga jual atas biaya historis.
e. Akuntan harus menjaga integritas data mereka terhadap modifikasi internal.
f. Bagaimana informasi yang berguna adalah laba berdasarkan biaya saat ini atau harga
keluar?
g. Perubahan harga pasar dapat diungkapkan sebagai data pelengkap.
 h. Ada bukti cukup untuk membenarkan akuntansi biaya historis.

b. Kritik Akuntansi Biaya Historis

Biaya historis memang banyak membantu, namun tidak cukup memuaskan dalam
penilaian untuk pengambilan keputusan ekonomi. Ketika asset dibeli, biaya histories memang
tepat, sebab menunjukan harga kini, tetapi dengan berlalunya waktu, biaya histories hampir pasti
tidak akan relevan lagi. Dalam kondisi terjadi kenaikan harga, laba perusahaan akan terlalu
tinggi, karena penyusutan asset yang terlalu kecil. Masalah ini menjadi berbahaya, karena
dividen dibagikan berdasarkan laba akuntansi, begitu juga pajak. Satu-satunya alasan
penggunaan biaya histories yang cukup kuat adalah adanya asumsi kelangsungan usaha.
selanjutnya, para kritikus akuntansi biaya historis telah berulang kali menyatakan bahwa
sistem gagal dalam fungsi yang mendasarinya untuk menyediakan informasi yang obyektif. ada
begitu banyak keputusan yang terkait dengan pencatatan, pengukuran dan pelaporan informasi
bahwa sistem biaya historis jauh dari obyektif dan terbuka terhadap manipulasi. tahun 1998 yang
dirilis AARF teori akuntansi monografi 10, pengukuran dalam akuntansi keuangan. monografi
10 mempertanyakan validitas informasi biaya historis dan menyerang prinsip dasar dari sistem,
yaitu bahwa informasi sejarah menjamin pemeliharaan modal dasar entitas.

Informasi untuk Pengambilan Keputusan

 Biaya historis tidak mencukupi untuk mengevaluasi keputusan bisnis. saat aset
diperoleh, biaya historis aset ini relevan karena mengacu pada peristiwa saat ini. namun, setelah
periode akuisisi berlalu itu adalah biaya tersebut tidak lagi biaya saat ini karena bisa saja nilai
asset mengalami perubahan dan karenanya tidak lagi konsekuensial. keuntungan pada tahun
tertentu dianggap mewakili kenaikan bersih nilai modal entitas untuk tahun itu - yaitu, kegiatan
yang terjadi pada tahun tertentu yang meningkatkan modal entitas. modal dapat didefinisikan
dalam beberapa cara. misalnya, dapat berguna bagi pengambilan keputusan, modal bisa berarti
kemampuan operasi perusahaan (kemampuan untuk mempertahankan produksi), atau daya beli
perusahaan (kemampuannya untuk bertransaksi di pasar). Dalam hal biaya historis, modal adalah
investasi moneter asli dalam perusahaan.
Jika modal didefinisikan sebagai kemampuan operasi perusahaan, laba adalah perubahan
kemampuan operasi perusahaan selama periode pelaporan. yaitu, laba adalah jumlah yang
diperoleh setelah pemeliharaan modal fisik perusahaan. Informasi ini berguna untuk keputusan
yang berfokus pada kemampuan entitas untuk mempertahankan produksi dan bersaing dengan
pihak lain dalam industri di masa depan. jika keuntungan adalah perubahan dalam daya beli,
konsep modal dipertahankan adalah modal keuangan yang diukur dari segi harga saat ini. lagi,
informasi yang berguna karena memberikan informasi mengenai perubahan kapasitas masa
depan entitas untuk bertransaksi di pasar.
kritikus berpendapat keuntungan yang dilaporkan dalam biaya historis tidak memiliki
interpretasi prospektif. melainkan sepenuhnya retrospektif. akuntansi biaya historis mengadopsi
konsep modal keuangan - modal dianggap sebagai investasi dollar nominal dalam perusahaan -
daripada daya beli investasi. setelah tahun akuisisi, biaya historis tidak berkorelasi dengan
peristiwa tahun itu. itu adalah fiksi yang diciptakan oleh prosedur akuntansi untuk percaya
bahwa biaya historis sepenuhnya berkaitan dengan operasi saat ini. untuk mencocokkan biaya
historis terhadap pendapatan saat ini tidak memungkinkan untuk pembagian dari total
keuntungan dalam aktivitas operasi dan komponen memegang.
selanjutnya, historical cost melebih-lebihkan keuntungan dalam waktu kenaikan harga
karena historical cost mengimbangi biaya historis terhadap arus pendapatan (digelembungkan).
dengan demikian, itu bisa menyebabkan penurunan tanpa disadari dari modal di mana modal
didefinisikan dalam hal kemampuan entitas untuk menghasilkan, bertransaksi, atau beroperasi ke
masa depan. angka keuntungan di bawah harga perolehan dapat menipu manajemen sejauh
bahwa dividen yang dibayarkan bisa melebihi keuntungan nyata tahunan dan mengikis modal
dasar.
biaya historis mungkin lebih objektif daripada harga saat ini tapi kritikus menyatakan
bahwa relevansinya bagi pengambilan keputusan sangat dipertanyakan. fakta bahwa beberapa
pengecualian (misalnya lebih rendah biaya dan aturan nilai realisasi bersih untuk persediaan)
mengungkapkan bahwa alasannya adalah cacat. komentar sterling, biaya bukan merupakan
prinsip dasar akuntansi melainkan merupakan turunan dari prinsip konservatisme penilaian.

Dasar Biaya Historis

Salah satu pembenaran untuk penggunaan biaya historis adalah asumsi kelangsungan
usaha. Dianggap bahwa kehidupan perusahaan adalah tidak terbatas, sehingga harapan normal
mengenai item non moneter akan terpenuhi. Inventori dapat diharapkan akan dijual, dan aktiva
tidak lancar akan sepenuhnya digunakan dalam bisnis. Oleh karena itu, biaya historis aktiva, atau
yang sebagian dialokasikan itu, adalah jumlah yang tepat agar sesuai/setara dengan pendapatan.

Sesuai/sepadan
Pada pemeriksaan lebih dekat pada teori konvensional, kita menemukan bahwa asumsi
kelangsungan hidup usaha (going concern) tidak menggaris bawahi penggunaan pada biaya
historis. Agaknya, pada pelaporan adalah konsep biaya historis. Konsep pencocokan (matching) 
mengharuskan bahwa ketika pendapatan yang diperoleh, beban yang terjadi pada pendapatan
tersebut akan dicocokkan (offset) terhadap pendapatan untuk menghitung laba. akuntansi
konvensional ditambah penekanan pada menentukan apakah biaya harus dikurangkan dari
pendapatan dalam periode berjalan atau ditangguhkan untuk masa mendatang. Sprouse
berpendapat bahwa pencocokan tidak memerlukan konsep pendapatan untuk melayani sebagai
dasar untuk membuat penilaian mereka. pada kenyataannya, katanya, sebagian besar kasus
pencocokan biaya dan pendapatan adalah sebuah kemustahilan praktis. apa yang kita kenal
sebagai pencocokan pada dasarnya adalah proses memanggil dari keputusan acak yang akan
dibuat, daripada analisis yang konsisten. Sprouse menggambarkan proses sebagai salah satu yang
mirip dengan menilai kontes kecantikan di mana juri memberikan suara mereka sesuai dengan
preferensi pribadi mereka untuk menggambarkan pemenang, karena tidak ada konsep yang
dibentuk ada untuk memastikan kecantikan, sama halnya dengan ada satu pun untuk menentukan
pencocokan yang tepat.
Sepanjang hal yang sama, Thomas berpendapat bahwa pernyataan tentang pencocokan,
dan alokasi biaya tertentu, adalah 'tidak dapat diperbaiki', yaitu, mereka tidak mampu menjadi
diverifikasi atau disangkal. Tidak ada cara untuk memilih salah satu metode terhadap metode
yang lain kecuali sewenang-wenang/arbitrarily. Jika kita percaya dalam pencocokan, maka kita
harus mampu mendukung metode tertentu yang sesuai dengan bukti empiris.

Tentang Kebutuhan Investor

Telah ada pendapat bahwa historical cost, dalam menentukan laba, menyebabkan distorsi
atau penyembunyian pengungkapan.Whitman dan Shubik berpendapat bahwa masalah ini
muncul karena tujuan dari akuntansi biaya konvensional historis salah untuk dipahami, bahwa :
a) akuntan memiliki naif, pandangan sederhana tentang investor dan kebutuhan mereka
b) akuntan menerima gaya lama. pandangan fundamentalis tentang bagaimana perusahaan dan
sahamnya harus dianalisis.
Diketahui bahwa ada perbedaan antara analisis pangsa pasar dan analisis perusahaan.
Untuk yang pertama, analisis terutama terdiri dari mencoba untuk memastikan apa yang investor
pikirkan. Pengikut perspektif ini tidak benar-benar khawatir tentang fakta perusahaan, tetapi
tentang psikologi pasar. Mereka tertarik pada apa yang  Keynes sebut 'pendapat rata-rata
berpendapat rata-rata'. Menurut Whitman dan Shubik, alasan untuk penekanan ini pada psikologi
investor daripada kenyataan perusahaan bahwa :
a. Investor biasanya memiliki sedikit pengetahuan tentang perusahaan, manajemen, kebijakan
dan tujuan tersebut, peluang dan masalah.
b. investor sebagai pemegang saham mengambil peran pasif karena mereka dalam posisi untuk
mengubah cara sumber daya perusahaan digunakan.
c. Investor yang ideal dengan efek yang sangat berharga dan karena itu bergerak masuk dan
keluar dari situasi yang mudah.
d. Investor mengembangkan pandangan jangka pendek karena ekonomi investasi pangsa pasar
diarahkan untuk tujuan itu.

C. Curren Cost Accounting

Tujuan akuntansi biaya sekarang (Current Cost Accounting)
Akuntansi biaya sekarang (CCA) adalah sistem akuntansi dimana aset dinilai berdasarkan harga
pasar saat membeli dan laba ditentukan oleh alokasi berdasarkan pada biaya saat ini.
Apa tujuan dari current cost? Perlunya pertimbangan manajer dihadapkan dengan keputusan
dalam menjalankan bisnis. Satu asumsi kita bisa buat adalah bahwa manajer dari suatu
perusahaan ingin mengetahui bagaimana mereka harus mengalokasikan sumber daya perusahaan
untuk memaksimalkan keuntungan.
Jika informasi yang mencakup kejadian periode sebelumnya dicampur dengan kejadian
terkini atau jika menghilangkan beberapa kejadian terkini, proses evaluasi menjadi bingung dan
kegunaan evaluasi akan berkurang.
Edward dan Bell mempertimbangkan pergerakan harga dalam suatu periode tertentu
adalah peristiwa-peristiwa yang penting bagi manajemen. Meskipun Edward dan Bell
menekankan kebutuhan informasi manajemen, mereka berpendapat bahwa banyak data juga
relevan untuk orang luar. Seperti pemegang saham dan kreditur. Pemegang Saham dan kreditur
juga tertarik dalam mengevaluasi kinerja manajer, dan dengan demikian juga perusahaan.
Berdasarkan teori ini, informasi akuntansi memberikan dua tujuan:
 Evaluasi oleh manajer terhadap keputusan masa lalu mereka dan untuk membuat
keputusan terbaik untuk masa depan.
 Evaluasi manajer oleh pemegang saham, kreditur dan lain-lain.
Evaluasi oleh kedua orang dalam dan luar menyediakan sarana untuk keberhasilan fungsi
ekonomi karena, secara teoritis, maka sumber daya akan dialokasikan lebih efisien.

Konsep Laba Usaha dan Keuangan Modal

Laba operasi lancar merupakan selisih lebih dari nilai saat ini dari output terjual dengan
biaya beli saat ini. Penghematan biaya realisasi adalah peningkatan biaya saat ini aset yang
dimiliki oleh perusahaan pada periode berjalan. Mencakup baik perubahan Realisasi biaya yang
belum direalisasi. Laba usaha itu dihitung secara riil, yaitu yang 'fiksi' elemen karena perubahan
tingkat harga umum dihilangkan. Istilah untuk penghematan biaya realisasi adalah “holding
gains/losses”, yang dapat maupun yang belum direalisasi. Karena biaya penggunaan sumber
daya yang cocok dengan harga beli saat ini, semua aset dan kewajiban juga diukur pada harga
beli saat ini dan muncul dalam laporan posisi keuangan sebesar nilai kontemporer.
Modal adalah konsep kepemilikan keuangan real yang berarti laba yang ditentukan
setelah nilai pembelian/ pembukaan (modal) pada tingkat harga umum, laba adalah peningkatan
laba usaha dan holding gains and losses setelah disesuaikan untuk setiap kenaikan atau tingkat 
penurunan harga secara umum.

Holding Gains and Losses

Asumsi mendasar sebuah laba bisnis adalah bahwa penggabungan holding gains/losses
dan operating gains/losses membingungkan evaluasi keputusan manajemen dan  menghalangi
alokasi sumber daya dalam perekonomian. Konsep laba usaha memungkinkan pemisahan
komponen ini. Holding komposisi aktiva dan kewajiban tertentu adalah salah satu cara
manajemen berusaha untuk meningkatkan posisi pasar perusahaan. Dalam historical cost, gains
dicatat hanya pada saat aktiva tersebut dilepaskan. Oleh karena itu, menentukan apakah kegiatan
pengelolaan akan berhasil atau tidak hampir tidak mungkin, kecuali untuk aktiva yang dibeli dan
dijual pada periode yang sama. Serta berdasarkan akuntansi biaya historis, ketika perusahaan
membandingkan, kita mungkin akan disesatkan untuk perusahaan yang lebih efisien.
Pembenaran lain mungkin untuk penyertaan holding gains sebagai keuntungan adalah
untuk mengatakan bahwa apresiasi nilai adalah sebuah fenomena ekonomi aktual yang dapat
direalisasikan jika perusahaan itu menjual aset tersebut. Namun, beberapa akuntan berpendapat
bahwa pembelian aset perusahaan yang paling untuk digunakan dalam operasi perusahaan, tanpa
perubahan harga. Oleh karena itu, kemungkinan likuidasi aset adalah realistis. Selain itu,
alasannya adalah tidak pantas untuk konsep biaya saat ini karena penekanannya pada nilai
likuidasi atau harga keluar, sedangkan saat ini biaya pengukuran akuntansi aset pada entri (biaya)
nilai.
Revsine berpendapat bahwa komponen laba likuidasi berorientasi pada konsistensi
dengan informasi kebutuhan investor. Investor khawatir dengan arus kas masa depan perusahaan,
terutama dalam hal dividen kepada diri mereka sendiri dan hasil dari penjualan saham mereka.
Dalam jangka panjang, keuntungan dan dividen berkaitan langsung dengan menggunakan aktiva
operasi, tidak melikuidasi mereka.
Argumen Revsine menyiratkan bahwa arus keuntungan biaya adalah indikator utama arus
kas masa depan, pembenaran teoritis hubungan ini adalah hubungan antara laba biaya saat ini
dan keuntungan ekonomi. Laba ekonomi didefinisikan sebagai selisih antara nilai (diskon) kini
dari arus kas bersih yang diharapkan dari suatu perusahaan, tidak termasuk investasi tambahan
dan distribusi kepada pemilik.
Laba ekonomi dapat dibagi dalam dua bagian : arus kas didistribusikan atau laba yang
diharapkan dan laba yang tak terduga. Komponen ini didefinisikan sebagai:
Laba yang diharapkan = tingkat pengembalian pasar (market rate of return) dikali nilai awal
aktiva bersih (beginning value of net asset)
Laba tak terduga = kenaikan sporadis atau penurunan nilai kini aktiva bersih karena perubahan
ekspektasi tentang tingkat arus kas masa depan.
Laba yang diharapkan mengukur arus kas perusahaan mampu menghasilkan tak terbatas,
sedangkan laba tak terduga mengukur perubahan arus kas karena faktor lingkungan yang tidak
diprediksi pada awal periode. Dalam ekonomi persaingan sempurna, keuntungan biaya saat ini
identik dengan keuntungan ekonomi. Laba usaha lancar pada saat ini, sama dengan biaya dengan
komponen arus kas didistribusikan atau keuntungan yang diharapkan. Holding gains secara
langsung berhubungan dengan laba tak terduga. Termasuk keuntungan sebagai komponen laba
mencerminkan pandangan modal keuangan. Setiap jumlah pada akhir periode yang melebihi
jumlah yang diinvestasikan pada awal periode, tidak termasuk investasi tambahan dan distribusi
kepada pemilik, adalah keuntungan. Oleh karena itu, laba adalah bagian dari keuntungan. Hasil
investasi adalah sejumlah uang yang melebihi nilai investasi (disesuaikan dengan inflasi).

D. Financial Capital vs Physical Capital

Berdasarkan sistem nilai pasar perhitungan laba bergantung pada ukuran modal. Artinya,
laba lebih tepat didefinisikan sebagai perubahan modal selama periode pelaporan dan bukan
sebagai alokasi biaya perolehan yang ditentukan oleh banyak konvensi akuntansi. Dalam
akuntansi current cost ada dua pandangan dasar dan bersaing tentang apa yang merupakan modal
awal dan akhir konsep keuangan dan konsep fisik.
Dari sudut pandang praktis, yang utama antara konsep modal keuangan dan konsep
modal fisik adalah apakah atau tidak holding gains(or losses) dimasukkan dalam laporan
laba.Secara kuantitatif, perbedaan antara dua sudut pandang adalah bahwa holding gains
termasuk dalam keuntungan pada modal keuangan dan dikeluarkan dari modal fisik.

Dalam Dukungan Modal Fisik

Para pendukung modal fisik berpendapat modal yang merupakan unit fisik yang
menunjukkan kemampuan operasi perusahaan. Dalam hal ini, contohnya: perusahaan memiliki
100 unit di awal, jika modal harus dipertahankan, maka harus menjadi posisi untuk membeli 100
unit pada periode. Karena harga naik $ 2 per unit, perusahaan memerlukan dana sebesar $ 200
lebih pada  periode untuk mempertahankan kemampuan awal operasinya. Jadi, $ 200 bukan
holding gains, tetapi penyesuaian pemeliharaan modal.
SebagaImana dicatat sebelumnya, dimasukkannya holding gains sebagai keuntungan
terutama didasarkan pada dua argumen :
• Mereka adalah penghematan biaya
• Mereka merupakan peningkatan arus kas masa depan atas aset yang bersangkutan.
Samuelson berpendapat bahwa perubahan-perubahan dalam biaya saat ini harus menjadi
penyesuaian pemeliharaan modal. Mengenai penghematan biaya, ia menunjukkan bahwa
pemisahan antara induk kegiatan dan aktivitas operasi tidak begitu jelas. Samuelson lebih lanjut
menyatakan bahwa penghematan biaya merupakan peluang keuntungan yang dihasilkan dari
mengambil salah satu tindakan. Setelah aset tersebut diperoleh, biaya adalah 'sunk cost' yang
tidak dapat dihindari oleh setiap tindakan di masa depan. Satu-satunya alternatif adalah menjual
aset atau terus menggunakannya.
Mengenai argumen dari korespondensi yang ada antara perubahan dalam biaya saat ini
dan nilai (diskon) kini aset, asumsi bahwa perubahan dalam biaya saat ini berkorelasi positif
dengan perubahan nilai realisasi bersih dari aset. Untuk aset tidak lancar, arus kas individu tidak
dapat diidentifikasi. Hal ini diperlukan, untuk melihat korelasi antara biaya saat aktiva tersebut
dan nilai kini dari seluruh perusahaan, karena arus kas dikaitkan dengan aktiva tidak lancar yang
diwakili oleh arus kas yang diperoleh dari penjualan output perusahaan. Samuelson berpendapat
bahwa perubahan dalam biaya sekarang dari aktiva tidak lancar yang juga digunakan oleh
industri lain, tidak perlu menyiratkan perubahan pada nilai sekarang dari arus kas dari penjualan
produk untuk perusahaan-perusahaan tertentu, misalnya, industri yang mungkin mengalami
permintaan yang lebih besar untuk produk sehingga memperoleh lebih dari aktiva tidak lancar x,
sehingga menaikkan harga sebesar x, peningkatan biaya sebesar x tidak berarti penjualan masa
depan lebih besar untuk sebuah perusahaan yang di industri b dan juga menggunakan x. Karena
kesulitan ini, Samuelson percaya bahwa holding gains tidak boleh dimasukkan dalam laporan
laba. Ia mendukung posisi modal fisik.

E. Exit Price Accounting

Pendapatan dan modal
Exit price accounting merupakan sistem akuntansi yang menggunakan harga jual pasar
untuk mengukur posisi keuangan perusahaan dan kinerja keuangan.
Memiliki dua hal utama dari biaya historis konvensional:
 Nilai aktiva non-moneter disesuaikan untuk mengukur perubahan harga jual pasar khusus
untuk aktiva dan mereka dimasukkan dalam pendapatan sebagai keuntungan yang belum
direalisasi.
 Perubahan daya beli umum uang dipertimbangkan ketika mengukur modal keuangan dan
hasil usaha.
 Aset di neraca disajikan kembali sebesar nilai keluar (harga jual) sehingga mereka
mewakili 'nilai pasar wajar' kepada perusahaan dalam likuidasi, yaitu tidak dalam situasi 'fire-
sale'.
Laporan laba rugi merupakan laba (rugi) usaha serta keuntungan disesuaikan dengan
inflasi dari aset induk. Oleh karena itu, laba diukur dengan konsep 'komprehensif' yang
mengukur perubahan nyata total nilai semua elemen yang diakui dari ekuitas, dan mewakili
akuntansi surplus bersih .Akuntansi surplus bersih adalah ketika laporan laba rugi
menghubungkan keseimbangan neraca penutupan, dan tidak ada penyesuaian yang dibuat
langsung ke cadangan.

Tujuan akuntansi
Pengambilan Keputusan Adaptif
Ketika perusahaan membeli aktiva tidak lancar, ia akan berubah kemampuannya untuk
beradaptasi. Jika aset tersebut dibeli untuk kas, penurunan saldo kas perusahaan berkurang
kebebasannya untuk lay out kas untuk investasi lainnya. Jika aset tersebut dibeli secara kredit,
hal ini mengurangi kemampuan perusahaan untuk memperoleh kredit lebih lanjut. Tetapi konsep
perilaku adaptif melihat perusahaan selalu siap untuk tindakan membuang aset merupakan yang
terbaik.
Maka, perusahaan akan menjaga aktiva tidak lancar hanya apabila nilai sekarang dari
arus kas masa depan bersih dari penggunaan aktiva lebih besar dari nilai sekarang dari arus kas
yang diharapkan bersih dari investasi alternatif keluar nilai aset tersebut.
Pada setiap waktu, oleh karena itu, perusahaan harus mempertimbangkan apakah
kesempatan alternatif untuk keuntungan yang lebih besar ada untuk aset non-lancar jika mereka
dijual dan hasil investasi. Ini adalah konsep biaya peluang, yang menggunakan harga jual dan
bukan harga penggantian aset, sebagai basis pengukuran.Tapi konsep perilaku adaptif melihat
perusahaan sebagai selalu siap untuk membuang aset jika tindakan ini adalah kepentingan yang
terbaik.
Chamber mengakui bahwa setiap aset, pada prinsipnya, sebuah nilai tukar (harga keluar)
dan nilai pakai. Nilai pakai (nilai sekarang) pada dasarnya adalah sejumlah nilai yang dihitung
dari harapan sekarang dan chambers berpendapat bahwa itu merupakan keyakinan tentang masa
depan, bukan fakta sekarang.
Argumen untuk exit price accounting
Menyediakan informasi yang berguna.
Perusahaan bisnis terutama dimiliki langsung oleh orang atau mitra kelompok kecil.
Akuntan yang menyiapkan laporan keuangan memiliki kewajiban untuk : pemilik, yang
mengelola bisnis dan tahu semua rinciannya, dan kreditur, yang tertarik terutama dalam
kemampuan pemiliknya untuk membayar rekening atau pinjaman saat jatuh tempo.
Solusi ideal dipandang untuk akuntan untuk melaporkan semua keuntungan dan kerugian seperti
nilai seperti yang ditentukan dalam pasar yang kompetitif. Namun, tidak semua aset memiliki
nilai pasar.
Oleh karena itu MacNeal menyarankan bahwa harus bisa diterapkan ke nilai:
- efek aset pada harga pasar (exit price)
- aktiva yang dapat diandalkan dengan biaya pengganti.
- kadang-kadang non-marketable, non-reproducible aset pada biaya historis.
Keuntungan harus mencakup semua keuntungan maupun yang belum direalisasi dan
kerugian sesuai dengan prinsip surplus bersih.

Relevan dan informasi yang dapat dipercaya.

Untuk menjadi relevan, informasi harus berguna dalam model keputusan pengguna
laporan akuntansi. Model keputusan, pada gilirannya, memungkinkan pengguna untuk
menentukan tindakan untuk mengambil dari beberapa alternatif. Jika tidak ada kendala,
informasi dapat dikumpulkan yang relevan untuk setiap user untuk atau masalahnya diberikan
dan model keputusan. Namun, kendala ada karena informasi sumber daya produksi langka dan
mahal. Masalahnya adalah untuk memilih model keputusan yang sesuai dengan menilai
kemampuan model untuk memprediksi konsekuensi dari program alternatif yang tersedia saat
tindakan.

Additivity
Cahmbers mempertimbangkan masalah aditif menjadi faktor kunci dalam mendukung
akuntansi CCE. Produk utama dari sistem akuntansi laporan akuntansi - neraca dan laporan laba
rugi. Jika kita memberikan nilai yang berbeda dengan karakteristik yang relatif kecil dari fakta
dan menggunakan skala pengukuran relatif kecil, maka tidak ada arti tertentu atau komersial
dapat dideduksi dari agregat - mereka tidak dapat secara logis ditambahkan bersama-sama.
Sebagai contoh, kita tidak bisa nilai kewajiban sebesar harga perolehan (surat hutang), beberapa
aset sebesar biaya penggantian (persediaan), yang lain sebesar nilai kini (sewa aset) dan yang
lain di setara kas (debitur) dan memperoleh neraca yang sesuai. Juga tidak bisa kita gunakan
untuk mencampuradukan biaya historis pada tanggal yang berbeda dan makna berbeda pada
perhitungan aktiva bersih.
Maka, penilaian dari semua elemen dalam neraca dan laporan laba rugi pada setara uang
mereka (nilai keluar), menyediakan satu aturan yang dapat diterapkan secara konsisten terhadap
perusahaan manapun. Sistem ini berkonsentrasi pada pengukuran kemampuan keuangan penting
- uang dan setara uang. Itu membuat tidak menggunakan karakteristik fisik atau aset lainnya.

Alokasi
Thomas mengeluhkan kenyataan bahwa sistem akuntansi biaya (historis dan arus) sangat
bergantung pada alokasi exit price adalah bahwa laporan keuangan bebas alokasi. Laporan laba-
rugi tidak dapat melaporkan perubahan dalam jumlah yang dialokasikan, tapi melaporkan arus
masuk aktiva dan perubahan nilai-nilai keluar dari aset perusahaan dan kewajiban dalam suatu
periode tertentu. Laba menampilkan jumlah perubahan daya beli riil dari aktiva bersih, tidak
termasuk investasi tambahan oleh dan distribusi kepada pemilik.

Kenyataan
Exit price melibatkan referensi untuk contoh-contoh yang nyata karena, berpendapat
bahwa mengacu pada saat ini, harga pasar sebenarnya. Penyusutan tidak didefinisikan dengan
cara konvensional, namun dalam arti ekonomi penurunan harga pasar. Penyusutan tidak mungkin
terjadi dalam beberapa tahun jika harga naik atau tetap konstan. Jika tidak ada nilai realisasi
dapat dikaitkan dengan item, maka item tersebut akan memiliki saldo nol. Selain itu,
dipertukarkan adalah bagian dari definisi suatu aset sehingga goodwill tidak dapat dijual secara
terpisah, tidak termasuk dari pertimbangan. Dengan dua kendala - dipertukarkan dan adanya
harga jual - semua item pada laporan keuangan dapat dikuatkan dengan bukti nyata-dunia.

Obyektifitas
 Hal ini sering dikatakan bahwa harga pasar saat ini tidak objektif. Namun, beberapa studi
penelitian menunjukkan bahwa harga pasar relatif lebih objektif daripada kebanyakan orang
percaya. Parker melakukan studi penelitian tentang perbandingan relatif dan objektivitas untuk
exit price dan jumlah biaya historis tercatat. Objektivitas didefinisikan sebagai konsensus di
antara penilai. Komparatif didefinisikan sebagai sebuah konsensus dalam pengukuran.
Menggunakan 148 perusahaan bisnis, Parker menunjukkan bahwa untuk mengukur objektivitas
dan komparatif, exit price mengungkapkan dispersi kurang dari jumlah tercatat. Penyebab utama
dari kurangnya objektivitas nilai tercatat adalah dispersi estimasi akuntansi di masa manfaat dan
nilai sisa. McKeown juga menerapkan model ruang untuk sebuah perusahaan berukuran sedang
jalan kontraksi, dan menyimpulkan dengan analisa statistik bahwa metode yang digunakan untuk
menentukan exit price adalah objektivitas lebih (diverifikasi) daripada metode berdasarkan
Financial Accounting Standard. Dalam studi lain, McKoewn dibandingkan empat model yang
diusulkan dengan metode GAAP untuk objektivitas mereka (verifiability) dan menyimpulkan
bahwa model CCE adalah yang paling objektivitas.

Ukuran risiko
Exit price dan perubahan exit price juga bisa menjadi indikasi risiko keuangan pembelian
aset. Misalnya, jika sebuah perusahaan pembelian aset dengan nilai keluar yang berbeda secara
signifikan dari harga entri, maka aset tersebut adalah proposisi berisiko. Informasi keuangan
menunjukkan bahwa pembelian aset tersebut harus merupakan proposisi jangka panjang dimana
nilai ekonomi yang ditemukan oleh nilai pakai, Sebaliknya, jika exit price meningkat secara
drastis, biaya peluang meningkat kembali dan harus dioperasikan dengan lebih efisien.

Argumen yang bertentangan dengan exit price.

Konsep laba
Mengingat bahwa keuntungan adalah ukuran efektivitas kinerja aktual perusahaan dalam
menggunakan sumber daya yang dipercayakan, Bell menyatakan:
Aktiva tertentu telah dibeli dengan rencana operasi yang direncanakan. Rencana itu,
operasi-operasi, memang orang-orang yang telah mengembangkan rencana harus dievaluasi
alternatif-altenatif tentang masa depan yang dianggap, dan tugas akuntan untuk memberikan data
untuk mengevaluasi.
 Setelah evaluasi ini dibuat, perusahaan dapat memutuskan apakah akan terus
menggunakan aset yang diperoleh untuk tujuan tersebut atau untuk menjualnya dan
menggunakan hasil itu dalam beberapa alternatif lain. Konsep bermakna laba, oleh karena itu
pengukuran kinerja dalam hal yang seharusnya. Hanya setelah rencana yang diharapkan dalam
hal hasil yang dibuat dapat kita melanjutkan ke tahap berikutnya untuk menentukan apakah
rencana itu harus diubah dan aktiva yang dijual. Di sisi lain, keluar pengukuran harga
memerlukan konsep keuntungan di mana rencana selalu untuk memaksimalkan setara kas aktiva
bersih selama periode pendek periode yang berurutan. Bell berpendapat bahwa untuk perusahaan
lain dari satu yang berkaitan dalam operasi perdagangan paling sederhana, seperti yang diteliti
oleh Strelling, 'seperti pandangan dari perusahaan, tujuan dan modus yang berpikir, hanya akan
tampaknya tidak berlaku. Argumen yang bertentangan dengan exit price yang harus mengukur
peristiwa masa lalu, yang benar-benar terjadi, daripada yang mungkin terjadi jika perusahaan
melakukan sesuatu yang lain dari apa yang direncanakan.

Penilaian kewajiban
Chambers berpendapat bahwa hutang obligasi secara efektif berbentuk modal dan harus
dinyatakan sebesar nilai nominal, bukan di nilai pasar. Ini telah membuat inkonsistensi, karena
obligasi sebagai aktiva harus dinyatakan sebesar nilai pasar. Dalam pertahanan, Chambers
menyatakan bahwa pada waktu tertentu, terlepas dari harga di pasar, perusahaan yang berutang
kepada pemegang obligasi hanya sebesar jumlah kontrak obligasi, karena itu adalah jumlah
kontrak yang relevan dalam menilai posisi keuangan saat ini. Dalam kebanyakan kasus, ini setara
dengan nilai nominal. Tapi kritikus tidak yakin karena, menurut definisi, posisi keuangan
menunjukkan kemampuan perusahaan untuk terlibat dalam transaksi. Hal ini secara logis
menyiratkan kemampuan perusahaan untuk pasar untuk membeli obligasi sendiri dengan harga
pasar.

Current Cost or Exit price

Teori current cost berpendapat bahwa harga entri adalah ' metode penilaian normal'
dibandingakan exit price karena alasan berikut:
- Menggunakan harga keluar (exit price) mengarah ke revaluasi anomali atas perolehan karena
segera setelah nilai pembelian biasanya harga jatuh sehingga kurang dari harga perolehan.
 - Menggunakan harga keluar(exit price) menyiratkan pendekatan jangka pendek untuk operasi
bisnis karena salah satu tertarik pada nilai-nilai disposisi dan likuidasi.
- Menggunakan harga keluar (exit price) untuk persediaan barang jadi mengarah pada antisipasi
terhadap laba operasi sebelum titik skala karena persediaan dinilai lebih dari biaya saat ini.

F. Value in Use Vs Value in Exchange

Staubus menunjukkan bahwa sejumlah faktor yang umum untuk setiap viewpoint :
 pengamatan harga pasar lebih relevan untuk pengambilan keputusan keuangan.
 keandalan yang dibutuhkan oleh sistem pengukuran, yaitu penilaian tidak bergantung
pada alokasi subjektif.
 aditif (pengukuran) dari fenomena ekonomi adalah dibuat dalam satuan yang sama,
disesuaikan dengan pergerakan inflasi dan harga.

G. Perspektif global dan International Financial Reporting Standards

Current Cost Accounting ini telah, atau direkomendasikan untuk digunakan, pada tahap
tertentu yaitu selama tahun 1970-an dan 1980-an di Amerika Serikat, United Kingdom dan
Australia dan kemudian ditinggalkan. Kebanyakan sistem didasarkan pada modal fisik dan tidak
mengakui holding gains sebagai pendapatan. Pemeriksaan IFRS menunjukkan bahwa historical
cost accounting umum dipakai dan masih berlaku umum dari beberapa jenis nilai standar
akuntansi yang berlaku. Namun, metode pengukuran tidak secara fundamental didorong oleh
prinsip-prinsip yang nyata dan terakhir IASB standar akuntansi telah mengambil pendekatan
sedikit demi sedikit untuk penilaian. Pengukuran yang berbeda digunakan untuk nilai aktiva dan
kewajiban menurut situasi yang spesifik. Pengatur standar telah dikompromikan dalam masalah
ini dengan mendukung definisi yang tidak jelas dari "nilai wajar" daripada merekomendasikan
satu metode akuntansi mencakup semua pengukuran. Ini tercermin dalam konsep pengukuran
yang berbeda yang digunakan dalam standar dan beberapa berpendapat bahwa hal itu
mencerminkan pengukuran dari konsep teoritis pemeliharaan modal. Menurut Horton dan
Macve, IASB bergerak menuju pendekatan nilai keluar (exit price) dan pada tahun 2004,
mengusulkan sistem yang didasarkan pada akuntansi nilai wajar di mana semua kenaikan nilai
wajar akan dianggap menjadi bagian dari laporan laba rugi. Namun, pada tahap saat ini,
pendekatan IASB dapat dilukiskan sebagai pendekatan penilaian dicampur dengan fair value
accounting kadang-kadang didefinisikan sebagai current market entry cost prices tetapi juga
sebagai nilai historis, harga jual dan discounted cash flow masa depan.