OECD Transfer Pricing Guidelines For Multinational Enterprises and Tax Administrations - 250-280 - PHTOECDUPMDAP - Margaretha P.S

248 - BAB IX: RESTRUKTURISASI USAHA
pengaruh alokasi risiko kepada pihak independen adalah kemampuan

keuangannya, pada saat alokasi risiko, untuk menanggung risiko tersebut.
9.37 Mungkin saja, meskipun tidak ada transaksi tak terkendali yang
sebanding yang mendukung alokasi risiko yang sama dengan yang ada
dalam transaksi terkontrol wajib pajak, alokasi risiko tersebut ternyata
memiliki substansi ekonomi dan rasional komersial, misalnya karena
pabrikan memiliki kontrol lebih besar atas risiko persediaan berlebih karena
hal itu membuat keputusan tentang jumlah produk yang dibeli oleh
distributor. Dalam kasus seperti itu, alokasi risiko akan dihormati dan
penyesuaian komparabilitas mungkin diperlukan untuk menghilangkan
pengaruh perbedaan material antara transaksi terkontrol dan tidak terkendali
yang dibandingkan.
9.38 Asumsikan sekarang bahwa administrasi perpajakan menemukan
bahwa pengaturan wajib pajak yang dibuat sehubungan dengan transaksi
yang dikendalikannya, dan khususnya alokasi risiko persediaan berlebih
kepada produsen, berbeda dari yang akan diadopsi oleh perusahaan
independen yang berperilaku secara komersial rasional. dan bahwa dalam
keadaan yang sebanding, pabrikan tidak akan setuju secara wajar untuk
mengambil risiko persediaan berlebih yang substansial dengan, misalnya,
menyetujui untuk membeli kembali dari distributor dengan harga penuh
setiap persediaan yang tidak terjual. Dalam kasus seperti itu, administrasi
pajak akan berupaya untuk mendapatkan solusi yang masuk akal melalui
penyesuaian harga. Namun dalam keadaan luar biasa di mana solusi yang
masuk akal tidak dapat dicapai melalui penyesuaian harga,
B.3 Apa konsekuensi dari alokasi risiko
B.3.1 Pengaruh alokasi risiko yang diakui untuk tujuan perpajakan

9.39 Secara umum, konsekuensi bagi satu pihak untuk dialokasikan risiko
yang terkait dengan transaksi yang dikendalikan, di mana alokasi risiko
tersebut ditemukan konsisten dengan prinsip wajar, adalah bahwa pihak
tersebut harus:
a) Menanggung biaya, jika ada, untuk mengelola (baik secara internal atau
dengan menggunakan penyedia layanan terkait atau independen) atau mengurangi risiko
(misalnya biaya lindung nilai, atau premi asuransi),
PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

BAB IX: RESTRUKTURISASI USAHA - 249
b) Menanggung biaya yang mungkin timbul dari realisasi risiko. Hal ini juga
mencakup, jika relevan, dampak yang diantisipasi terhadap penilaian aset (misalnya
penilaian inventaris) dan / atau pembukuan ketentuan, dengan tunduk pada penerapan
akuntansi domestik dan peraturan perpajakan yang relevan; dan
c) Umumnya dikompensasikan dengan peningkatan pengembalian yang

diharapkan (lihat paragraf 1.45).
9.40 Realokasi risiko di antara perusahaan terkait dapat menyebabkan efek

positif dan negatif bagi pihak yang mentransfer dan pihak yang menerima
pengalihan: di satu sisi, potensi kerugian dan kemungkinan kewajiban dapat,
sebagai akibat dari pengalihan, beralih ke pihak yang menerima pengalihan;
di sisi lain, pengembalian yang diharapkan yang melekat pada risiko yang
ditransfer dapat direalisasikan oleh pihak yang menerima pengalihan
daripada pihak pengalih.
9.41 Satu masalah penting adalah menilai apakah suatu risiko signifikan
secara ekonomi, yaitu risiko membawa potensi keuntungan yang signifikan,
dan, sebagai konsekuensinya, apakah realokasi risiko tersebut dapat
menjelaskan realokasi potensi keuntungan yang signifikan. Signifikansi
risiko akan bergantung pada ukurannya, kemungkinan realisasinya dan
prediktabilitasnya, serta kemungkinan untuk menguranginya. Jika suatu
risiko dinilai tidak signifikan secara ekonomi, maka bantalan atau realokasi
risiko tersebut biasanya tidak akan menjelaskan sejumlah besar atau
penurunan potensi laba entitas. Secara wajar, suatu pihak tidak diharapkan
untuk mentransfer risiko yang dianggap tidak signifikan secara ekonomi
sebagai imbalan atas penurunan substansial dalam potensi keuntungannya.
9.42 Misalnya, di mana distributor jual-beli yang diubah menjadi pemegang
komisi mengalihkan kepemilikan inventaris ke kepala sekolah luar negeri
dan di mana pengalihan ini mengarah pada pengalihan risiko inventaris,
administrasi pajak ingin menilai apakah risiko inventaris itu ditransfer secara
ekonomi signifikan. Mungkin ingin bertanya:
• Berapa tingkat investasi dalam persediaan,
• Apa sejarah keusangan stok,
• Berapa biaya asuransinya, dan
• Apa riwayat kehilangan dalam perjalanan (jika tidak diasuransikan).
9.43 Laporan akuntansi dapat memberikan informasi yang berguna tentang

probabilitas dan kuantum risiko tertentu (misalnya risiko kredit macet, risiko
persediaan), tetapi ada juga risiko yang signifikan secara ekonomi yang
mungkin tidak dicatat dalam akun keuangan (misalnya risiko pasar).

B.3.2 Apakah penggunaan metode transfer pricing dapat

menciptakan lingkungan berisiko rendah?
9.44 Pertanyaan tentang hubungan antara pilihan metode transfer pricing
tertentu dan tingkat risiko yang tersisa dengan entitas yang diberi remunerasi
dengan menggunakan metode tersebut merupakan pertanyaan penting dalam
konteks restrukturisasi bisnis. Hal ini cukup sering diperdebatkan bahwa
karena pengaturan dibayar menggunakan biaya plus atau TNMM yang
menjamin tingkat laba kotor atau bersih tertentu kepada salah satu pihak,
pihak tersebut beroperasi dalam lingkungan berisiko rendah. Dalam hal ini,
seseorang harus membedakan antara, di satu sisi, pengaturan harga yang
sesuai dengan harga dan kondisi keuangan lain dari suatu transaksi yang
ditetapkan secara kontraktual dan, di sisi lain, metode harga transfer yang
digunakan untuk menguji apakah harga , margin atau keuntungan dari suatu
transaksi sangat dekat.
9.45 Sehubungan dengan yang pertama, syarat-syarat di mana pihak dalam
suatu transaksi diberi kompensasi tidak dapat diabaikan dalam mengevaluasi
risiko yang ditanggung oleh pihak tersebut. Akibatnya, pengaturan harga
dapat secara langsung mempengaruhi alokasi risiko tertentu antara para
pihak dan dalam beberapa kasus dapat menciptakan lingkungan berisiko
rendah. Misalnya, produsen dapat dilindungi dari risiko fluktuasi harga
bahan mentah sebagai konsekuensi dari imbalan atas dasar biaya plus yang
memperhitungkan biaya aktualnya. Di sisi lain, ada juga beberapa risiko
yang alokasinya tidak berasal dari pengaturan harga. Misalnya, pemberian
remunerasi pada aktivitas manufaktur dengan basis biaya plus mungkin
tidak mempengaruhi alokasi risiko pengakhiran perjanjian manufaktur
antara para pihak.
9.46 Berkenaan dengan metode harga transfer yang digunakan untuk

menguji harga, margin atau keuntungan dari transaksi, itu harus menjadi
metode harga transfer yang paling sesuai dengan keadaan kasus (lihat
paragraf 2.2). Secara khusus, ini harus konsisten dengan alokasi risiko antara
para pihak (asalkan alokasi risiko tersebut wajar), karena alokasi risiko
merupakan bagian penting dari analisis fungsional transaksi. Dengan
demikian, sifat risiko rendah (atau tinggi) dari bisnis yang akan menentukan
pemilihan metode harga transfer yang paling tepat, dan bukan sebaliknya.
Lihat Bagian III dari bab ini untuk diskusi tentang remunerasi yang wajar
dari pengaturan pasca restrukturisasi.
C. Masalah kepatuhan
9.47 Merupakan praktik yang baik bagi wajib pajak untuk menyiapkan
proses untuk menetapkan, memantau dan meninjau harga transfer mereka,
dengan mempertimbangkan ukuran transaksi, kompleksitasnya, tingkat
risiko yang terlibat, dan apakah mereka
dilakukan di lingkungan yang stabil atau berubah (lihat paragraf 3.80-3.83).

Proses menilai konsistensi dengan prinsip arm's length alokasi risiko wajib
pajak dapat memberatkan dan mahal. Masuk akal untuk mengharapkan
bahwa tingkat dan kedalaman analisis akan bergantung:
• Mengenai materialitas risiko dan khususnya apakah risiko tersebut memiliki
potensi keuntungan signifikan yang melekat padanya, dan
• Tentang apakah perubahan signifikan dalam alokasi risiko telah terjadi,

misalnya mengikuti perubahan profil risiko yang signifikan sebagai akibat dari
restrukturisasi.

Bagian II: Kompensasi panjang lengan untuk restrukturisasi itu sendiri
A. Pendahuluan
9.48 Restrukturisasi bisnis mungkin melibatkan transfer lintas batas dari

sesuatu yang bernilai, misalnya dari barang tak berwujud yang berharga,
meskipun hal ini tidak selalu terjadi. Ini mungkin juga atau sebagai alternatif
melibatkan penghentian atau negosiasi ulang substansial dari pengaturan
yang ada, misalnya pengaturan manufaktur, pengaturan distribusi, lisensi,
perjanjian layanan, dll. Konsekuensi harga transfer dari pengalihan sesuatu
yang berharga dibahas di Bagian D bagian ini dan konsekuensi harga
transfer dari penghentian atau negosiasi ulang substansial dari pengaturan
yang ada dibahas di Bagian E.
9.49 Berdasarkan Pasal 9 Konvensi Pajak Model OECD, di mana kondisi
yang dibuat atau diberlakukan dalam pengalihan fungsi, aset dan / atau
risiko, dan / atau dalam penghentian atau negosiasi ulang hubungan
kontraktual antara dua perusahaan terkait yang berlokasi di dua negara
berbeda berbeda dari keuntungan yang akan dibuat atau dipaksakan antara
perusahaan independen, maka setiap keuntungan yang akan, tetapi untuk
kondisi tersebut, telah diperoleh ke salah satu perusahaan, tetapi, karena
kondisi tersebut, belum bertambah, dapat dimasukkan dalam keuntungan
perusahaan itu dan dikenakan pajak yang sesuai.
B. Memahami restrukturisasi itu sendiri
9.50 Penentuan apakah persyaratan yang dibuat atau diberlakukan dalam

transaksi restrukturisasi bisnis secara wajar akan diinformasikan oleh
analisis komparabilitas, dan khususnya dengan pemeriksaan terhadap fungsi
yang dilakukan, aset yang digunakan dan risiko yang ditanggung oleh para
pihak, serta persyaratan kontrak, keadaan ekonomi dan strategi bisnis.
9.51 Jika transaksi tidak terkendali yang berpotensi sebanding dengan
transaksi restrukturisasi diidentifikasi, analisis komparabilitas juga akan
bertujuan untuk menilai keandalan perbandingan dan, jika diperlukan dan
memungkinkan, untuk menentukan penyesuaian komparabilitas yang cukup
akurat untuk menghilangkan efek material dari perbedaan yang mungkin ada
di antara situasi yang dibandingkan.
9.52 Mungkin transaksi tak terkendali yang sebanding untuk transaksi
restrukturisasi antara perusahaan terkait tidak ditemukan. Ini tidak dengan
sendirinya berarti bahwa restrukturisasi tidak se-panjang lengan, tetapi tetap

3
perlu untuk menetapkan apakah itu memenuhi prinsip panjang lengan.
Dalam kasus seperti itu, menentukan apakah pihak independen mungkin
diharapkan telah menyetujui kondisi yang sama dalam keadaan yang
sebanding dapat diinformasikan dengan berguna melalui peninjauan:
• Transaksi restrukturisasi dan fungsi, aset dan risiko sebelum dan sesudah
restrukturisasi (lihat Bagian B.1);
• Alasan bisnis dan manfaat yang diharapkan dari restrukturisasi, termasuk

peran sinergi (lihat Bagian B.2);
• Opsi yang tersedia secara realistis bagi para pihak (lihat Bagian B.3).
B.1 Identifikasi transaksi restrukturisasi: fungsi, aset dan risiko

sebelum dan sesudah restrukturisasi
9.53 Restrukturisasi dapat mengambil berbagai bentuk yang berbeda dan
mungkin melibatkan hanya dua atau lebih dari dua anggota grup MNE.
Misalnya, pengaturan pra-restrukturisasi sederhana dapat melibatkan
produsen penuh yang memproduksi barang dan menjualnya ke distributor
penuh terkait untuk dijual ke pasar. Restrukturisasi dapat melibatkan
modifikasi pengaturan dua pihak tersebut, di mana distributor diubah
menjadi distributor risiko terbatas atau commissionnaire, dengan risiko yang
sebelumnya ditanggung oleh distributor penuh ditanggung oleh produsen
(lihat pembahasan risiko di Bagian I dari Bab ini). Seringkali, restrukturisasi
menjadi lebih rumit, dengan fungsi yang dilakukan,
9.54 Untuk menentukan kompensasi wajar yang dapat dibayarkan pada
restrukturisasi ke entitas yang direstrukturisasi dalam grup MNE, serta
anggota grup yang harus menanggung kompensasi tersebut, penting untuk
mengidentifikasi transaksi atau transaksi yang terjadi antara entitas yang
direstrukturisasi dan satu atau lebih anggota grup lainnya. Analisis ini
biasanya akan mencakup identifikasi fungsi, aset dan risiko sebelum dan
sesudah restrukturisasi. Mungkin penting untuk melakukan evaluasi atas hak
dan kewajiban entitas yang direstrukturisasi berdasarkan pengaturan pra-
restrukturisasi (termasuk dalam keadaan relevan yang ada di bawah kontrak
dan hukum komersial) dan cara dan sejauh mana hak dan kewajiban tersebut
berubah seiring hasil restrukturisasi.
3 Lihat paragraf 1.11.

9.55 Jelasnya, setiap evaluasi atas hak dan kewajiban entitas yang
direstrukturisasi harus didasarkan pada persyaratan bahwa hak dan
kewajiban tersebut mencerminkan prinsip ekonomi yang secara umum
mengatur hubungan antara perusahaan independen (lihat paragraf 1.52 dan
1.53). Sebagai contoh, entitas yang direstrukturisasi mungkin secara hukum
berada di bawah perjanjian kontrak jangka pendek atau "sesuka hati" pada
saat restrukturisasi. Namun, perilaku aktual entitas pada tahun-tahun atau
dekade sebelum restrukturisasi dapat menjadi indikasi pengaturan jangka
panjang, dan karenanya memiliki hak yang lebih besar daripada yang
ditunjukkan oleh pengaturan kontrak yang sah.
9.56 Dengan tidak adanya bukti hak dan kewajiban dalam situasi yang
sebanding, mungkin perlu untuk menentukan hak dan kewajiban apa yang
akan diberlakukan jika kedua pihak bertransaksi satu sama lain secara wajar.
Dalam membuat evaluasi seperti itu, kehati-hatian harus diberikan untuk
menghindari penggunaan tinjauan ke belakang (lihat paragraf 3.74).
B.2 Memahami alasan bisnis dan manfaat yang diharapkan dari

restrukturisasi, termasuk peran sinergi
9.57 Perwakilan bisnis yang berpartisipasi dalam proses konsultasi OECD
menjelaskan bahwa bisnis multinasional, terlepas dari produk atau sektor
mereka, semakin perlu menata ulang struktur mereka untuk memberikan
kontrol dan manajemen yang lebih terpusat pada fungsi manufaktur,
penelitian dan distribusi. Tekanan persaingan dalam ekonomi global,
penghematan dari skala ekonomi, kebutuhan akan spesialisasi dan
kebutuhan untuk meningkatkan efisiensi dan biaya yang lebih rendah
semuanya digambarkan sebagai hal yang penting dalam mendorong
restrukturisasi bisnis. Jika sinergi yang diantisipasi diajukan oleh wajib
pajak sebagai alasan bisnis yang penting untuk restrukturisasi, akan menjadi
praktik yang baik bagi wajib pajak untuk mendokumentasikan, pada saat
restrukturisasi diputuskan atau dilaksanakan, apa sinergi yang diantisipasi
ini dan tentang asumsi apa yang diantisipasi. Ini adalah jenis dokumentasi
yang kemungkinan besar akan diproduksi di tingkat grup untuk tujuan bukan
pajak, untuk mendukung proses pengambilan keputusan restrukturisasi.
Untuk tujuan Pasal 9, merupakan praktik yang baik bagi wajib pajak untuk
mendokumentasikan bagaimana dampak sinergi yang diantisipasi ini di
tingkat entitas dalam menerapkan prinsip arm's length. Selain itu, sementara
sinergi yang diantisipasi mungkin relevan dengan pemahaman
restrukturisasi bisnis, kehati-hatian harus dilakukan untuk menghindari
penggunaan tinjauan ke belakang dalam analisis ex post (lihat paragraf
3.74). akan menjadi praktik yang baik bagi wajib pajak untuk
mendokumentasikan bagaimana dampak sinergi yang diantisipasi ini pada
tingkat entitas dalam menerapkan prinsip arm's length. Selain itu, sementara
sinergi yang diantisipasi mungkin relevan dengan pemahaman
3.74). akan menjadi praktik yang baik bagi wajib pajak untuk
mendokumentasikan bagaimana dampak sinergi yang diantisipasi ini pada
tingkat entitas dalam menerapkan prinsip arm's length. Lebih lanjut,
sementara sinergi yang diantisipasi mungkin relevan dengan pemahaman
3.74).
9.58 Fakta bahwa restrukturisasi bisnis dapat dimotivasi oleh sinergi yang
diantisipasi tidak selalu berarti bahwa keuntungan grup MNE akan
meningkat secara efektif setelah restrukturisasi. Ini mungkin kasus bahwa
sinergi yang ditingkatkan memungkinkan grup MNE untuk memperoleh
tambahan

keuntungan jika dibandingkan dengan keadaan di masa yang akan datang

jika restrukturisasi tidak dilakukan, tetapi belum tentu ada keuntungan
tambahan dibandingkan dengan situasi pra-restrukturisasi, misalnya jika
restrukturisasi diperlukan untuk mempertahankan daya saing daripada
meningkatkan Itu. Selain itu, sinergi yang diharapkan tidak selalu terwujud -
mungkin ada kasus di mana penerapan model bisnis global yang dirancang
untuk memperoleh lebih banyak sinergi kelompok pada kenyataannya
menyebabkan biaya tambahan dan efisiensi yang berkurang.
B.3 Pilihan lain yang tersedia secara realistis untuk para pihak
9.59 Penerapan prinsip wajar didasarkan pada gagasan bahwa perusahaan
independen, ketika mengevaluasi persyaratan transaksi potensial, akan
membandingkan transaksi dengan opsi lain yang secara realistis tersedia
bagi mereka, dan mereka hanya akan melakukan transaksi jika mereka
melihatnya. tidak ada alternatif yang jelas lebih menarik. Dengan kata lain,
perusahaan independen hanya akan melakukan transaksi jika tidak membuat
keadaan mereka lebih buruk daripada pilihan terbaik mereka berikutnya.
Pertimbangan opsi lain yang tersedia secara realistis mungkin relevan
dengan analisis komparabilitas, untuk memahami posisi masing-masing
pihak.
9.60 Jadi, dalam menerapkan prinsip arm's length, suatu administrasi pajak
mengevaluasi setiap transaksi yang disusun oleh wajib pajak, kecuali jika
transaksi tersebut tidak diakui sesuai dengan pedoman di paragraf 1.65.
Namun, struktur alternatif yang tersedia secara realistis dipertimbangkan
dalam mengevaluasi apakah ketentuan transaksi yang dikendalikan
(terutama penetapan harga) dapat diterima oleh wajib pajak yang tidak
terkendali yang dihadapkan pada alternatif yang sama dan beroperasi dalam
keadaan yang sebanding. Jika struktur yang lebih menguntungkan dapat
diadopsi, tetapi substansi ekonomi dari struktur wajib pajak tidak berbeda
dari bentuknya dan struktur tersebut tidak irasional secara komersial
sehingga secara praktis akan menghalangi administrasi pajak untuk
menentukan harga transfer yang sesuai, transaksi tersebut tidak diabaikan.
Namun,
9.61 Secara wajar, ada situasi di mana entitas akan memiliki satu atau lebih
opsi yang secara realistis tersedia untuknya yang akan jelas lebih menarik
daripada menerima kondisi restrukturisasi (dengan mempertimbangkan
semua kondisi yang relevan, termasuk komersial dan pasar kondisi ke
depan, potensi keuntungan dari berbagai opsi dan kompensasi atau ganti rugi
untuk restrukturisasi), termasuk kemungkinan

opsi untuk tidak melakukan transaksi restrukturisasi. Dalam kasus seperti

itu, pihak independen mungkin tidak menyetujui persyaratan restrukturisasi.
9.62 Secara wajar, ada juga situasi di mana entitas yang direstrukturisasi
tidak akan memiliki pilihan yang jelas lebih menarik yang tersedia secara
realistis baginya daripada menerima kondisi restrukturisasi, misalnya
pemutusan kontrak - dengan atau tanpa ganti rugi seperti yang dibahas pada
Bagian E di bawah. Dalam kontrak jangka panjang, hal ini dapat terjadi
dengan menerapkan klausul keluar yang memungkinkan satu pihak untuk
keluar dari kontrak sebelum waktunya dengan alasan yang wajar. Dalam
kontrak yang memungkinkan salah satu pihak untuk memilih keluar dari
kontrak, pihak yang mengakhiri pengaturan dapat memilih untuk
melakukannya karena telah ditentukan, tunduk pada persyaratan klausul
penghentian, bahwa lebih baik untuk berhenti menggunakan fungsi, atau
untuk menginternalisasikannya, atau untuk melibatkan penyedia (penerima)
yang lebih murah atau lebih efisien atau untuk mencari peluang yang lebih
menguntungkan (penyedia).
9.63 Prinsip wajar memerlukan evaluasi terhadap kondisi yang dibuat atau
diberlakukan antara perusahaan terkait, pada tingkat masing-masing. Fakta
bahwa pemindahan fungsi, aset dan / atau risiko lintas batas dapat
dimotivasi oleh alasan komersial yang kuat di tingkat grup MNE, misalnya
untuk mencoba mendapatkan sinergi di tingkat grup, tidak menjawab
pertanyaan apakah ini sangat jauh dari perspektif masing-masing entitas
yang direstrukturisasi.
9.64 Referensi pada gagasan tentang opsi yang tersedia secara realistis tidak
dimaksudkan untuk menciptakan suatu persyaratan bagi wajib pajak untuk
mendokumentasikan semua kemungkinan opsi hipotetis yang tersedia secara
realistis. Seperti disebutkan di paragraf 3.81, ketika melakukan analisis
komparabilitas, tidak ada persyaratan untuk pencarian menyeluruh atas
semua kemungkinan sumber informasi yang relevan. Sebaliknya,
maksudnya adalah untuk memberikan indikasi bahwa, jika terdapat opsi
yang tersedia secara realistis yang jelas lebih menarik, hal itu harus
dipertimbangkan dalam analisis kondisi restrukturisasi.
C. Realokasi potensi keuntungan sebagai hasil

restrukturisasi bisnis
C.1 Potensi keuntungan

9.65 Perusahaan independen tidak selalu menerima kompensasi ketika
perubahan dalam pengaturan bisnisnya menghasilkan pengurangan potensi
keuntungan atau keuntungan yang diharapkan di masa depan. Panjang
lengan

Prinsip ini tidak mensyaratkan kompensasi hanya untuk penurunan

ekspektasi laba masa depan entitas. Ketika menerapkan prinsip arm's length
untuk restrukturisasi bisnis, pertanyaannya adalah apakah ada pengalihan
sesuatu yang berharga (hak atau aset lainnya) atau penghentian atau
negosiasi ulang substansial dari pengaturan yang ada dan bahwa pengalihan,
penghentian atau negosiasi ulang substansial akan dikompensasikan antara
pihak independen. pihak dalam keadaan yang sebanding. Kedua situasi ini
dibahas dalam Bagian D dan E di bawah ini.
9.66 Dalam Panduan ini, "potensi keuntungan" berarti "keuntungan yang
diharapkan di masa depan". Dalam beberapa kasus, ini dapat mencakup
kerugian. Gagasan "potensi keuntungan" sering digunakan untuk tujuan
penilaian, dalam penentuan kompensasi yang wajar untuk transfer barang
tak berwujud atau masalah yang sedang berlangsung, atau dalam penentuan
ganti rugi yang wajar untuk penghentian atau negosiasi ulang substansial
yang ada pengaturan, setelah ditemukan bahwa kompensasi atau ganti rugi
tersebut akan terjadi antara pihak independen dalam keadaan yang
sebanding.
9.67 Dalam konteks restrukturisasi bisnis, potensi keuntungan tidak dapat
diartikan hanya sebagai keuntungan / kerugian yang akan terjadi jika
pengaturan pra-restrukturisasi berlanjut tanpa batas. Di satu sisi, jika entitas
tidak memiliki hak dan / atau aset lain yang dapat dibedakan pada saat
restrukturisasi, maka entitas tersebut tidak memiliki potensi laba yang dapat
dikompensasikan. Di sisi lain, entitas dengan hak yang cukup besar dan /
atau aset lain pada saat restrukturisasi mungkin memiliki potensi keuntungan
yang cukup besar, yang pada akhirnya harus diberi upah yang sesuai untuk
membenarkan pengorbanan potensi keuntungan tersebut.
9.68 Untuk menentukan apakah secara wajar restrukturisasi itu sendiri akan
menimbulkan suatu bentuk kompensasi, penting untuk memahami
restrukturisasi, termasuk perubahan yang telah terjadi, bagaimana mereka
mempengaruhi analisis fungsional para pihak, apa alasan bisnis dan manfaat
yang diantisipasi dari restrukturisasi, dan opsi apa yang secara realistis
tersedia bagi para pihak, sebagaimana dibahas dalam Bagian B.
C.2 Realokasi risiko dan potensi keuntungan

9.69 Restrukturisasi bisnis sering kali melibatkan perubahan dalam profil
risiko masing-masing dari perusahaan terkait. Realokasi risiko dapat terjadi
setelah transfer sesuatu yang bernilai seperti yang dibahas dalam Bagian D
di bawah ini, dan / atau dari penghentian atau negosiasi ulang substansial
dari pengaturan yang ada, sebagaimana dibahas dalam Bagian E.Panduan
umum tentang aspek transfer pricing risiko terdapat di Bagian I dari bab ini.

9.70 Ambil contoh konversi dari pabrikan penuh menjadi pabrikan kontrak.
Dalam kasus seperti itu, sementara biaya ditambah hadiah mungkin
merupakan remunerasi yang wajar untuk melakukan operasi manufaktur
kontrak pasca restrukturisasi, pertanyaan yang berbeda adalah apakah harus
ada ganti rugi secara wajar untuk perubahan dalam pengaturan yang ada
yang menghasilkan penyerahan. dari potensi keuntungan berisiko oleh
produsen, dengan mempertimbangkan hak dan aset lainnya.
9.71 Sebagai contoh lain, asumsikan distributor beroperasi atas risikonya
sendiri di bawah pengaturan kontrak jangka panjang untuk jenis transaksi
tertentu. Asumsikan bahwa, berdasarkan haknya di bawah kontrak jangka
panjang sehubungan dengan transaksi ini, ia memiliki opsi yang secara
realistis tersedia baginya untuk menerima atau menolak diubah menjadi
distributor berisiko rendah yang beroperasi untuk perusahaan asosiasi asing,
dan bahwa remunerasi wajar untuk aktivitas distribusi risiko rendah tersebut
diperkirakan akan menghasilkan laba yang stabil sebesar + 2% per tahun
sedangkan potensi keuntungan berlebih yang terkait dengan risiko tersebut
sekarang akan diatribusikan kepada perusahaan asosiasi asing. Asumsikan
untuk tujuan contoh ini bahwa restrukturisasi tersebut akan dilaksanakan
hanya melalui negosiasi ulang pengaturan kontrak yang ada, tanpa adanya
pengalihan aset. Dari perspektif distributor, muncul pertanyaan, apakah
pengaturan baru (dengan mempertimbangkan baik remunerasi untuk
transaksi pasca-restrukturisasi dan setiap kompensasi untuk restrukturisasi
itu sendiri) akan membuatnya lebih baik atau lebih baik daripada yang
realistis. - meskipun lebih berisiko - alternatif. Jika tidak, ini akan
menyiratkan bahwa pengaturan pasca-restrukturisasi salah harga atau bahwa
kompensasi tambahan akan diperlukan untuk memberi upah yang sesuai
kepada distributor untuk restrukturisasi. Dari perspektif perusahaan asosiasi
asing, muncul pertanyaan apakah dan jika demikian sejauh mana ia bersedia
menerima risiko secara wajar dalam situasi di mana distributor terus
melakukan aktivitas yang sama dalam kapasitas baru. timbul pertanyaan,
apakah pengaturan baru (dengan mempertimbangkan baik remunerasi untuk
transaksi pasca-restrukturisasi dan setiap kompensasi untuk restrukturisasi
itu sendiri) akan membuatnya lebih baik atau lebih baik daripada
alternatifnya yang realistis - meskipun berisiko. Jika tidak, ini akan
menyiratkan bahwa pengaturan pasca restrukturisasi salah harga atau bahwa
kompensasi tambahan akan diperlukan untuk memberi imbalan yang sesuai
kepada distributor untuk restrukturisasi tersebut. Dari perspektif perusahaan
asosiasi asing, muncul pertanyaan apakah dan jika demikian sejauh mana ia
bersedia menerima risiko secara wajar dalam situasi di mana distributor
terus melakukan aktivitas yang sama dalam kapasitas baru. timbul
pertanyaan, apakah pengaturan baru (dengan mempertimbangkan baik
remunerasi untuk transaksi pasca-restrukturisasi dan setiap kompensasi
untuk restrukturisasi itu sendiri) akan membuatnya lebih baik atau lebih baik
daripada alternatifnya yang realistis - meskipun berisiko. Jika tidak, ini akan
menyiratkan bahwa pengaturan pasca-restrukturisasi salah harga atau bahwa
kompensasi tambahan akan diperlukan untuk memberi upah yang sesuai
kepada distributor untuk restrukturisasi. Dari perspektif perusahaan asosiasi
asing, muncul pertanyaan apakah dan jika demikian sejauh mana ia bersedia
menerima risiko secara wajar dalam situasi di mana distributor terus
melakukan aktivitas yang sama dalam kapasitas baru.
9.72 Secara wajar, tanggapan kemungkinan besar akan bergantung pada hak
dan aset para pihak lainnya, pada potensi keuntungan distributor dan
perusahaan terkaitnya dalam kaitannya dengan kedua model bisnis
(distributor penuh dan risiko rendah) juga. sebagai durasi yang diharapkan
dari pengaturan baru. Perspektif distributor dapat diilustrasikan dengan
contoh berikut.

Catatan: Contoh ini hanya untuk ilustrasi. Ini tidak dimaksudkan untuk
mengatakan apapun tentang pilihan metode transfer pricing yang paling
tepat, tentang agregasi transaksi, atau tentang tingkat remunerasi yang wajar
untuk aktivitas distribusi. Diasumsikan dalam contoh ini bahwa perubahan
alokasi risiko kepada distributor berasal dari negosiasi ulang pengaturan
distribusi yang ada yang mengalokasikan kembali risiko antara para pihak.
Contoh ini dimaksudkan untuk menggambarkan perspektif distributor. Ini
tidak memperhitungkan perspektif perusahaan asosiasi asing (prinsipal),
meskipun kedua perspektif tersebut harus diperhitungkan dalam analisis
harga transfer.
Distributor pra- Masa depan distributor Distributor

keuntungan konversi: ekspektasi keuntungan pasca-konversi
data historis dari untuk tiga berikutnya keuntungan
lima tahun terakhir tahun
(risiko penuh (jika tetap berisiko penuh, (Resiko rendah

dengan asumsi itu punya
aktivitas) pilihan aktivitas)
tersedia secara realistis untuk
dilakukan
begitu)
(laba bersih (margin laba bersih / (laba bersih

margin / penjualan) penjualan) margin / penjualan)
Kasus no. 1:
terjamin,
Tahun 1: (-2%) [-2% hingga + 6%]
keuntungan stabil
Tahun 2: + 4% dengan ketidakpastian yang
signifikan + 2% per tahun
Tahun 3: + 2%
dalam kisaran itu
Tahun 4: 0
Tahun 5: + 6%
Kasus no. 2:
terjamin,
Tahun 1: + 5% [+ 5% hingga + 10%]
keuntungan stabil
Tahun 3: + 5%
dalam kisaran itu
Tahun 4: + 5%
Tahun 5: + 10%
Kasus no. 3:
terjamin,
Tahun 1: + 5% [0% hingga + 4%]
keuntungan stabil
Tahun 3: + 10%
dalam kisaran itu
Tahun 4: + 8%
Tahun 5: + 6% (misalnya karena baru
tekanan kompetitif)

9.73 Dalam hal no. 1, distributor menyerahkan potensi keuntungan dengan

ketidakpastian yang signifikan untuk keuntungan yang relatif rendah tetapi
stabil. Apakah pihak independen bersedia melakukannya akan bergantung
pada pengembalian yang diantisipasi di bawah kedua skenario, pada tingkat
toleransi risikonya, pada pilihan yang tersedia secara realistis dan
kemungkinan kompensasi untuk restrukturisasi itu sendiri. Dalam kasus
tidak. 2, kecil kemungkinannya pihak independen dalam situasi distributor
akan setuju untuk memindahkan risiko dan potensi keuntungan terkait tanpa
kompensasi tambahan jika mereka memiliki opsi untuk melakukan
sebaliknya. Kasus no. 3 mengilustrasikan fakta bahwa analisis harus
memperhitungkan potensi keuntungan di masa depan dan bahwa, di mana
terdapat perubahan signifikan dalam lingkungan komersial atau ekonomi,
D.Pemindahan sesuatu yang berharga (misalnya aset atau perhatian yang

berkelanjutan)
9.74 Bagian D.1 hingga D.3 di bawah ini berisi diskusi tentang beberapa
pengalihan tipikal yang dapat timbul dalam restrukturisasi bisnis: pengalihan
aset berwujud, aset tak berwujud, dan aktivitas (perhatian berkelanjutan).
D.1 Aset berwujud

9.75 Restrukturisasi bisnis dapat melibatkan pengalihan aset berwujud
(misalnya peralatan) oleh entitas yang direstrukturisasi ke perusahaan
asosiasi asing. Meskipun secara umum dianggap bahwa pengalihan aset
berwujud tidak menimbulkan kesulitan harga pengalihan yang signifikan,
satu masalah umum terkait dengan penilaian persediaan yang dialihkan pada
saat konversi oleh produsen atau distributor yang direstrukturisasi menjadi
perusahaan asosiasi asing (misalnya prinsipal) , di mana yang terakhir
mengambil hak atas persediaan sejak penerapan model bisnis baru dan
pengaturan rantai pasokan.
Ilustrasi
Catatan: Contoh berikut hanya dimaksudkan untuk menggambarkan masalah
seputar penilaian transfer inventaris. Tidak dimaksudkan untuk mengatakan
apa pun tentang apakah restrukturisasi tertentu harus diakui oleh otoritas
pajak atau apakah itu konsisten dengan prinsip kewajaran atau tidak, juga
tidak dimaksudkan untuk menyarankan bahwa metode penetapan harga
transfer tertentu selalu dapat diterima untuk direstrukturisasi. operasi.
9.76 Asumsikan seorang wajib pajak, yang merupakan anggota grup MNE,
dulu beroperasi sebagai produsen dan distributor "sepenuhnya". Menurut
model bisnis pra-restrukturisasi, wajib pajak membeli bahan baku, membuat
produk jadi dengan menggunakan properti berwujud dan tidak berwujud
yang
menjadi miliknya atau disewa / dilisensikan, melakukan fungsi pemasaran

dan distribusi dan menjual produk jadi kepada pelanggan pihak ketiga.
Dalam melakukan hal tersebut wajib pajak menanggung serangkaian risiko
seperti risiko persediaan, risiko kredit macet, dan risiko pasar.
9.77 Asumsikan pengaturannya direstrukturisasi dan wajib pajak sekarang
beroperasi sebagai apa yang disebut sebagai "produsen tol" dan "distributor
tanpa kontrak". Sebagai bagian dari restrukturisasi, didirikan suatu
perusahaan asosiasi asing yang memperoleh berbagai barang tak berwujud
perdagangan dan pemasaran dari berbagai afiliasi termasuk Wajib Pajak.
Selanjutnya untuk restrukturisasi, bahan mentah harus diakuisisi oleh
perusahaan asosiasi asing, dimasukkan ke dalam konsinyasi di tempat wajib
pajak untuk pembuatan dengan imbalan biaya produksi. Stok produk jadi
akan menjadi milik perusahaan asosiasi asing dan diakuisisi oleh wajib
pajak untuk segera dijual kembali kepada pelanggan pihak ketiga (yaitu,
wajib pajak hanya akan membeli produk jadi setelah menyelesaikan
penjualan dengan pelanggan). Di bawah model bisnis baru ini,
9.78 Asumsikan bahwa untuk pindah dari pengaturan yang sudah ada
sebelumnya ke yang direstrukturisasi, bahan mentah dan produk jadi yang
ada di neraca wajib pajak pada saat pengaturan baru diberlakukan
dipindahkan ke perusahaan asosiasi asing. . Muncul pertanyaan bagaimana
menentukan harga transfer wajar untuk persediaan pada saat konversi. Ini
adalah masalah yang biasanya dapat dijumpai saat ada transisi dari satu
model bisnis ke model bisnis lainnya. Prinsip kewajaran berlaku untuk
pengalihan inventaris di antara perusahaan terkait yang terletak di yurisdiksi
pajak yang berbeda. Pilihan metode harga transfer yang sesuai tergantung
pada analisis komparabilitas (termasuk fungsional) para pihak. Analisis
fungsional mungkin harus mencakup periode transisi selama transfer
dilaksanakan. Misalnya, dalam contoh di atas:
• Salah satu kemungkinannya adalah menentukan harga wajar untuk bahan
mentah dan produk jadi dengan mengacu pada harga yang tidak terkontrol sebanding,
sejauh faktor-faktor pembanding dapat dipenuhi oleh harga yang tidak terkendali yang
sebanding, yaitu bahwa kondisi transaksi yang tidak terkendali sebanding dengan
kondisi pengalihan yang terjadi dalam rangka restrukturisasi.
• Kemungkinan lainnya adalah dengan menentukan harga pengalihan produk

jadi sebagai harga jual kembali kepada pelanggan dikurangi remunerasi yang wajar
untuk fungsi pemasaran dan distribusi yang masih harus dijalankan.

• Kemungkinan selanjutnya adalah mulai dari biaya produksi dan menambahkan

mark-up yang wajar untuk memberi imbalan kepada produsen atas fungsi yang
dilakukan, aset yang digunakan, dan risiko yang diasumsikan sehubungan dengan
inventaris ini. Namun ada kasus di mana nilai pasar dari persediaan terlalu rendah untuk
elemen keuntungan yang akan ditambahkan pada biaya yang wajar.
9.79 Pilihan metode penetapan harga transfer yang tepat bergantung pada
bagian mana dari transaksi yang kurang kompleks dan dapat dievaluasi
dengan lebih pasti (fungsi yang dilakukan, aset yang digunakan dan risiko
yang diasumsikan oleh produsen, atau fungsi pemasaran dan penjualan yang
tetap harus dilakukan dengan mempertimbangkan aset yang akan digunakan
dan risiko yang diasumsikan untuk menjalankan fungsi tersebut). Lihat
paragraf 3.18–3.19 tentang pilihan pihak yang diuji.
D.2 Aset tidak berwujud

9.80 Pengalihan aset tidak berwujud menimbulkan pertanyaan yang sulit
baik untuk identifikasi aset yang dialihkan maupun penilaiannya.
Identifikasi bisa menjadi sulit karena tidak semua aset tak berwujud yang
berharga dilindungi dan didaftarkan secara hukum dan tidak semua aset tak
berwujud yang berharga dicatat dalam akun. Aset tidak berwujud yang
relevan mungkin termasuk hak untuk menggunakan aset industri seperti
paten, merek dagang, nama dagang, desain atau model, serta hak cipta atas
karya sastra, seni atau ilmiah (termasuk perangkat lunak) dan kekayaan
intelektual seperti pengetahuan dan rahasia dagang . Mereka mungkin juga
termasuk daftar pelanggan, saluran distribusi, nama unik, simbol atau
gambar. Bagian penting dari analisis restrukturisasi bisnis adalah untuk
mengidentifikasi aset tidak berwujud yang signifikan yang dialihkan (jika
ada),
9.81 Penentuan harga wajar untuk pengalihan hak milik tidak berwujud
harus mempertimbangkan baik perspektif pengalih dan pihak yang
menerima pengalihan (lihat paragraf 6.14). Ini akan dipengaruhi oleh
sejumlah faktor di antaranya adalah jumlah, durasi dan risiko manfaat yang
diharapkan dari eksploitasi properti tak berwujud, sifat hak milik dan
batasan yang mungkin melekat padanya (pembatasan dalam cara dapat
digunakan atau dieksploitasi, batasan geografis, batasan waktu), luas dan
durasi yang tersisa dari perlindungan hukumnya (jika ada), dan klausul
eksklusivitas yang mungkin dilampirkan pada hak tersebut. Penilaian barang
tak berwujud bisa jadi rumit dan tidak pasti. Panduan umum tentang benda
tak berwujud dan pengaturan kontribusi biaya yang ditemukan

pada Bab VI dan VIII dapat diterapkan dalam rangka restrukturisasi usaha.
D.2.1 Pelepasan hak tak berwujud oleh operasi lokal ke

lokasi pusat (perusahaan asosiasi asing)
9.82 Restrukturisasi bisnis terkadang melibatkan pengalihan aset tidak
berwujud yang sebelumnya dimiliki dan dikelola oleh satu atau lebih operasi
lokal ke lokasi pusat yang terletak di yurisdiksi pajak lain (misalnya
perusahaan asosiasi asing yang beroperasi sebagai prinsipal atau sebagai
disebut "Perusahaan IP"). Aset tidak berwujud yang dialihkan mungkin atau
mungkin tidak berharga untuk pengalih dan / atau grup MNE secara
keseluruhan. Dalam beberapa kasus, pihak yang mengalihkan terus
menggunakan yang tidak berwujud yang dialihkan, tetapi melakukannya
dalam kapasitas hukum lain (misalnya sebagai penerima lisensi dari pihak
yang menerima pengalihan, atau melalui kontrak yang mencakup hak
terbatas atas hal yang tidak berwujud seperti pengaturan pembuatan kontrak
menggunakan paten yang dialihkan ; atau pengaturan distribusi yang
"dilucuti" menggunakan merek dagang yang ditransfer); dalam beberapa
kasus lain tidak.
9.83 Grup MNE mungkin memiliki alasan bisnis yang kuat untuk
memusatkan kepemilikan dan pengelolaan properti tak berwujud. Contoh
dalam konteks restrukturisasi bisnis adalah pengalihan barang tak berwujud
yang menyertai spesialisasi lokasi manufaktur dalam grup MNE. Dalam
lingkungan pra-restrukturisasi, setiap entitas manufaktur dapat menjadi
pemilik dan pengelola serangkaian paten - misalnya jika lokasi manufaktur
secara historis diperoleh dari pihak ketiga dengan properti tak berwujud
mereka. Dalam model bisnis global, setiap lokasi manufaktur dapat
dikhususkan menurut jenis proses manufaktur atau berdasarkan wilayah
geografis, bukan berdasarkan paten.
9.84 Prinsip wajar memerlukan evaluasi terhadap kondisi yang dibuat atau
diberlakukan antara perusahaan terkait, pada tingkat masing-masing. Fakta
bahwa sentralisasi hak milik tidak berwujud dapat dimotivasi oleh alasan
komersial yang kuat di tingkat grup MNE tidak menjawab pertanyaan
apakah pembuangan itu tidak mungkin dilakukan dari perspektif pengalih
dan penerima pengalihan.

9.85 Juga dalam kasus di mana operasi lokal melepaskan hak properti tak
berwujudnya kepada perusahaan asosiasi asing dan terus menggunakan aset
tak berwujud lebih lanjut untuk pembuangan, tetapi melakukannya dalam
kapasitas hukum yang berbeda (misalnya sebagai pemegang lisensi), kondisi
pengalihan harus dinilai dari perspektif pengalih dan pihak pengalihan,
khususnya dengan memeriksa harga di mana perusahaan independen yang
sebanding bersedia untuk mentransfer dan memperoleh properti. Lihat
paragraf 9.81. Penentuan remunerasi wajar untuk kepemilikan, penggunaan,
dan eksploitasi berikutnya atas aset yang ditransfer harus
mempertimbangkan sejauh mana fungsi yang dilakukan, aset yang
digunakan, dan risiko yang diambil oleh para pihak terkait dengan
pengalihan tidak berwujud.
9.86 Jika restrukturisasi bisnis mengatur pengalihan aset tidak berwujud
diikuti dengan pengaturan baru di mana pihak pengalih akan terus
menggunakan aset tidak berwujud yang dialihkan, keseluruhan pengaturan
komersial antara para pihak harus diperiksa untuk menilai apakah transaksi
tersebut terjadi. panjang lengan. Jika suatu pihak independen akan
mentransfer aset yang ingin terus dieksploitasi, akan lebih bijaksana jika
pihak tersebut merundingkan kondisi penggunaan di masa mendatang
(misalnya dalam perjanjian lisensi) secara bersamaan dengan ketentuan
transfer. Akibatnya, umumnya akan ada hubungan antara penentuan
kompensasi wajar untuk transfer, penentuan kompensasi wajar untuk
transaksi pasca restrukturisasi dalam kaitannya dengan intangible yang
ditransfer, seperti biaya lisensi masa depan yang mungkin harus dibayar oleh
pengalih untuk dapat terus menggunakan aset, dan keuntungan yang
diharapkan dari pengalih di masa mendatang dari penggunaan aset di masa
mendatang. Misalnya, pengaturan di mana paten ditransfer dengan harga
100 di Tahun N dan perjanjian lisensi secara bersamaan disepakati yang
menurutnya pihak yang mentransfer akan terus menggunakan paten yang
ditransfer dengan imbalan royalti 100 per tahun selama 10- periode tahun
tidak mungkin konsisten dengan prinsip panjang lengan.
D.2.2 Tidak berwujud ditransfer pada suatu titik waktu ketika

tidak memiliki nilai yang ditetapkan
9.87 Kesulitan dapat muncul dalam konteks restrukturisasi bisnis di mana
barang tak berwujud dibuang pada suatu titik waktu ketika nilai tersebut
belum ditetapkan (misalnya sebelum eksploitasi), terutama jika terdapat
kesenjangan yang signifikan antara tingkat masa depan yang diharapkan
keuntungan yang diperhitungkan dalam penilaian yang dilakukan pada saat
transaksi penjualan dan

keuntungan aktual yang diperoleh penerima pengalihan dari eksploitasi

barang tak berwujud yang diperoleh. Ketika penilaian properti tidak
berwujud pada saat transaksi sangat tidak pasti, pertanyaan yang muncul
adalah bagaimana penentuan harga wajar harus ditentukan. Pertanyaan
tersebut harus diselesaikan, baik oleh pembayar pajak dan administrasi
pajak, dengan mengacu pada apa yang akan dilakukan oleh perusahaan
independen dalam keadaan yang sebanding untuk memperhitungkan
ketidakpastian penilaian dalam penetapan harga transaksi. Lihat paragraf
6.28-6.35 dan contoh dalam Lampiran Bab VI "Contoh untuk
menggambarkan Pedoman Harga Transfer pada properti tidak berwujud dan
penilaian yang sangat tidak pasti."
9.88 Mengikuti panduan tersebut, pertanyaan utamanya adalah untuk
menentukan apakah penilaian tersebut cukup tidak pasti di awal bahwa para
pihak secara wajar akan memerlukan mekanisme penyesuaian harga, atau
apakah perubahan nilai begitu fundamental suatu perkembangan yang akan
terjadi. untuk negosiasi ulang transaksi. Dalam kasus ini, administrasi pajak
akan dibenarkan dalam menentukan harga wajar untuk transfer barang tak
berwujud berdasarkan klausul penyesuaian atau negosiasi ulang yang akan
diberikan secara wajar dalam transaksi tak terkendali yang sebanding.
Dalam keadaan lain, di mana tidak ada alasan untuk mempertimbangkan
bahwa penilaian pada awalnya cukup tidak pasti sehingga para pihak akan
meminta klausul penyesuaian harga atau akan menegosiasikan kembali
ketentuan perjanjian, tidak ada alasan bagi administrasi pajak untuk
membuat penyesuaian seperti itu akan mewakili penggunaan peninjauan ke
belakang yang tidak tepat. Adanya ketidakpastian pada saat transaksi
seharusnya tidak memerlukan penyesuaian ex-post tanpa
mempertimbangkan apa yang akan dilakukan atau disepakati oleh pihak
ketiga di antara mereka.
D.2.3 Benda tak berwujud lokal

9.89 Jika operasi lokal penuh diubah menjadi operasi "risiko terbatas, tidak
berwujud terbatas, remunerasi rendah", pertanyaan yang muncul adalah
apakah konversi ini memerlukan pengalihan oleh entitas lokal yang
direstrukturisasi ke perusahaan asosiasi asing atas aset tak berwujud yang
berharga seperti daftar pelanggan dan apakah ada aset tak berwujud lokal
yang tetap ada dalam operasi lokal.
9.90 Khususnya, dalam kasus konversi distributor penuh menjadi distributor
risiko terbatas atau commissionnaire, mungkin penting untuk memeriksa
apakah distributor telah mengembangkan pemasaran lokal tidak berwujud
selama bertahun-tahun sebelum direstrukturisasi dan jika demikian, apa sifat
dan nilai barang tak berwujud ini, dan apakah mereka dialihkan ke
perusahaan terkait. Dimana barang tak berwujud lokal seperti itu berada

266- BAB IX: RESTRUKTURISASI USAHA
ditemukan ada dan akan dialihkan ke perusahaan asosiasi asing, prinsip yang
wajar harus diterapkan untuk menentukan apakah demikian dan jika
demikian bagaimana mengkompensasi pengalihan tersebut, berdasarkan apa
yang akan disepakati antara pihak independen dalam keadaan yang
sebanding. Di sisi lain, jika barang tak berwujud lokal tersebut ditemukan
masih ada dan tetap berada dalam entitas yang direstrukturisasi, hal tersebut
harus diperhitungkan dalam analisis fungsional aktivitas pasca
restrukturisasi. Oleh karena itu, transaksi tersebut dapat memengaruhi
pemilihan dan penerapan metode harga transfer yang paling tepat untuk
transaksi terkendali pasca restrukturisasi, dan / atau dibayar secara terpisah,
misalnya4
D.2.4 Hak kontraktual

9.91 Hak kontraktual bisa menjadi aset tak berwujud yang berharga. Jika
hak kontraktual yang berharga dialihkan (atau diserahkan) antara perusahaan
terkait, hak tersebut harus dibayar secara wajar, dengan mempertimbangkan
nilai hak yang dialihkan dari sudut pandang pihak yang mentransfer dan
pihak yang menerima pengalihan.
9.92 Administrasi pajak telah menyatakan keprihatinannya tentang kasus-
kasus yang mereka amati dalam praktiknya di mana suatu entitas secara
sukarela mengakhiri kontrak yang memberikan manfaat kepadanya, untuk
memungkinkan perusahaan asosiasi asing untuk menandatangani kontrak
serupa dan mendapatkan keuntungan dari potensi keuntungan yang melekat
padanya. Misalnya, asumsikan bahwa perusahaan A memiliki kontrak
jangka panjang yang berharga dengan pelanggan independen yang
membawa potensi keuntungan yang signifikan untuk A. Asumsikan bahwa
pada titik waktu tertentu, A secara sukarela mengakhiri kontraknya dengan
pelanggannya dalam keadaan di mana pelanggan tersebut secara legal atau
komersial diwajibkan untuk membuat perjanjian yang sama dengan
perusahaan B, entitas asing yang termasuk dalam grup MNE yang sama
dengan A. Akibatnya, hak kontraktual dan potensi keuntungan yang dulunya
berada di A sekarang terletak di B.
4 Lihat Bagian III bab ini untuk pembahasan tentang remunerasi pengaturan pasca
restrukturisasi.

panjangnya, tergantung pada nilai hak yang diberikan oleh A dari perspektif
A dan B.
D.3 Transfer aktivitas (perhatian berkelanjutan)
D.3.1 Menilai transfer aktivitas

9.93 Restrukturisasi bisnis terkadang melibatkan pengalihan perhatian yang
sedang berlangsung, yaitu unit bisnis yang berfungsi dan terintegrasi secara
ekonomi. Pengalihan perhatian yang berkelanjutan dalam konteks ini berarti
pengalihan aset, yang digabungkan dengan kemampuan untuk menjalankan
fungsi tertentu dan menanggung risiko tertentu. Fungsi, aset, dan risiko
tersebut dapat mencakup, antara lain: properti berwujud dan tidak berwujud;
kewajiban yang terkait dengan kepemilikan aset tertentu dan menjalankan
fungsi tertentu, seperti R&D dan manufaktur; kapasitas untuk melakukan
aktivitas yang dilakukan oleh pengalih sebelum pengalihan; dan sumber
daya, kemampuan, dan hak apa pun. Penilaian pengalihan perhatian yang
sedang berlangsung harus mencerminkan semua elemen berharga yang akan
dibayar antara pihak independen dalam keadaan yang sebanding. Sebagai
contoh,
9.94 Penentuan kompensasi wajar untuk pengalihan masalah yang sedang

berlangsung tidak harus sama dengan jumlah dari penilaian terpisah dari
setiap elemen terpisah yang terdiri dari transfer agregat. Secara khusus, jika
pengalihan atas perhatian yang sedang berlangsung terdiri dari beberapa
pengalihan aset, risiko, atau fungsi yang saling terkait pada saat itu,
penilaian atas pengalihan tersebut secara agregat mungkin diperlukan untuk
mencapai ukuran yang paling andal dari harga wajar untuk kepentingan
yang sedang berlangsung. Metode penilaian yang digunakan, dalam
kesepakatan akuisisi, antara pihak independen mungkin terbukti berguna
untuk menilai pengalihan perhatian yang sedang berlangsung antara
perusahaan terkait.
9.95 Contoh adalah kasus di mana aktivitas manufaktur yang dulunya
dilakukan oleh M1, satu entitas grup MNE, ditempatkan kembali ke entitas
lain, M2 (misalnya untuk mendapatkan keuntungan dari penghematan
lokasi). Asumsikan M1 mentransfer ke M2 mesin dan peralatannya,
inventaris, paten, proses dan pengetahuan manufaktur, dan kontrak utama
dengan pemasok dan klien. Diasumsikan beberapa karyawan M1 direlokasi
ke M2 dalam rangka membantu M2 pada awal kegiatan manufaktur yang
direlokasi.

Diasumsikan bahwa pengalihan tersebut akan dianggap sebagai pengalihan

perhatian yang berkelanjutan, jika terjadi di antara pihak independen. Untuk
menentukan remunerasi yang wajar, jika ada, dari pengalihan antara
perusahaan terkait, hal itu harus dibandingkan dengan pengalihan perhatian
yang sedang berlangsung antara pihak independen daripada dengan
pengalihan aset yang terisolasi.
D.3.2 Aktivitas merugi

9.96 Tidak setiap kasus di mana entitas yang direstrukturisasi kehilangan
fungsi, aset dan / atau risiko melibatkan kerugian aktual dari keuntungan
masa depan yang diharapkan. Dalam beberapa situasi restrukturisasi,
keadaannya mungkin sedemikian rupa sehingga, daripada kehilangan
“peluang memperoleh laba”, entitas yang direstrukturisasi sebenarnya
diselamatkan dari kemungkinan “peluang menghasilkan kerugian”. Entitas
mungkin menyetujui restrukturisasi dan hilangnya fungsi, aset dan / atau
risiko sebagai pilihan yang lebih baik daripada keluar dari bisnis sama
sekali. Jika entitas yang direstrukturisasi meramalkan kerugian masa depan
tanpa restrukturisasi (misalnya, mengoperasikan pabrik yang tidak ekonomis
karena meningkatnya persaingan dari impor berbiaya rendah), maka pada
kenyataannya tidak ada kehilangan peluang menghasilkan laba dari
restrukturisasi daripada terus menjalankan bisnis yang ada.
9.97 Muncul pertanyaan apakah yang menerima pengalihan sebenarnya
harus diberi kompensasi oleh pengalih karena mengambil alih aktivitas yang
merugi. Responsnya tergantung pada apakah pihak independen dalam
keadaan yang serupa bersedia membayar untuk menyingkirkan aktivitas
yang merugi, atau apakah pihak tersebut akan mempertimbangkan opsi lain
seperti menutup aktivitas; dan tentang apakah pihak ketiga bersedia untuk
memperoleh aktivitas yang merugi (misalnya karena kemungkinan sinergi
dengan aktivitasnya sendiri) dan jika demikian dalam kondisi apa, misalnya
tunduk pada kompensasi. Mungkin ada keadaan di mana pihak independen
bersedia membayar, misalnya
9.98 Namun situasinya mungkin berbeda dimana aktivitas merugi
memberikan manfaat lain seperti sinergi dengan aktivitas lain yang
dilakukan oleh wajib pajak yang sama. Ada juga keadaan di mana aktivitas
merugi dipertahankan karena menghasilkan beberapa manfaat bagi
kelompok secara keseluruhan. Dalam kasus seperti itu, muncul pertanyaan
apakah sejauh lengan

entitas yang mempertahankan aktivitas yang merugi harus dikompensasikan

oleh mereka yang mendapatkan keuntungan dari aktivitas tersebut.
D.4 Outsourcing
9.99 Dalam kasus outsourcing, dapat terjadi bahwa salah satu pihak secara
sukarela memutuskan untuk menjalani restrukturisasi dan menanggung
biaya restrukturisasi terkait dengan imbalan penghematan yang diantisipasi.
Misalnya, anggaplah seorang wajib pajak yang memproduksi dan menjual
produk di yurisdiksi berbiaya tinggi memutuskan untuk melakukan
outsourcing aktivitas manufaktur ke perusahaan terkait yang terletak di
yurisdiksi berbiaya rendah. Selanjutnya untuk restrukturisasi, wajib pajak
akan membeli dari perusahaan terkait produk yang diproduksi dan akan
terus menjualnya kepada pelanggan pihak ketiga. Restrukturisasi mungkin
memerlukan biaya restrukturisasi bagi wajib pajak sementara pada saat yang
sama memungkinkannya untuk memperoleh keuntungan dari penghematan
biaya pada pengadaan di masa mendatang dibandingkan dengan biaya
5
produksi sendiri.
E. Ganti rugi entitas yang direstrukturisasi untuk penghentian atau

negosiasi ulang substansial dari pengaturan yang ada
9.100 Jika hubungan kontraktual yang ada diakhiri atau secara substansial
dinegosiasikan ulang dalam konteks restrukturisasi bisnis, entitas yang
direstrukturisasi mungkin mengalami kerugian seperti biaya restrukturisasi
(misalnya penghapusan aset, pemutusan kontrak kerja), biaya konversi ulang
(misalnya dalam untuk menyesuaikan operasi yang ada dengan kebutuhan
pelanggan lainnya), dan / atau hilangnya potensi keuntungan. Dalam
restrukturisasi bisnis, pengaturan yang ada sering kali dinegosiasi ulang
sedemikian rupa sehingga profil risiko masing-masing pihak berubah,
dengan konsekuensi alokasi potensi keuntungan di antara mereka. Misalnya,
pengaturan distribusi yang lengkap diubah menjadi pengaturan distribusi
atau komisi berisiko rendah; pengaturan manufaktur yang lengkap diubah
menjadi pengaturan pembuatan kontrak atau pembuatan tol. Dalam situasi
ini, pertanyaan yang muncul adalah apakah pihak independen dalam
keadaan yang sama akan menyetujui ganti rugi yang akan dibayarkan
kepada entitas yang direstrukturisasi (dan jika demikian, bagaimana cara
menentukan ganti rugi tersebut).
5 Masalah lebih lanjut yang dibahas dalam paragraf 9.148-9.153 adalah apakah dan
jika demikian bagaimana penghematan lokasi harus dialokasikan di antara para pihak secara
wajar.

9.101 Negosiasi ulang pengaturan yang ada terkadang disertai dengan

pengalihan hak atau aset lainnya. Misalnya, penghentian kontrak distribusi
terkadang disertai dengan pengalihan barang tak berwujud. Dalam kasus
seperti itu, panduan di Bagian D dan E bagian ini harus dibaca bersama.
9.102 Untuk tujuan bab ini, ganti rugi berarti segala jenis kompensasi yang
dapat dibayarkan untuk kerugian yang diderita oleh entitas yang
direstrukturisasi, baik dalam bentuk pembayaran di muka, dari pembagian
biaya restrukturisasi, yang lebih rendah (atau lebih tinggi) harga pembelian
(atau penjualan) dalam konteks operasi pasca restrukturisasi, atau dalam
bentuk lainnya.
9.103 Tidak boleh ada anggapan bahwa semua pemutusan kontrak atau
negosiasi ulang substansial harus memberikan hak ganti rugi secara wajar.
Untuk menilai apakah ganti rugi akan dijamin secara wajar, penting untuk
memeriksa keadaan pada saat restrukturisasi, terutama hak dan aset para
pihak lainnya serta, jika relevan, opsi yang secara realistis tersedia bagi Para
Pihak. Untuk tujuan ini, empat kondisi berikut mungkin penting:
• Apakah pengaturan yang diakhiri, tidak diperbarui atau dinegosiasikan ulang
secara substansial diformalkan secara tertulis dan memberikan klausul ganti rugi (lihat
Bagian E.1 di bawah);
• Apakah persyaratan pengaturan dan keberadaan atau tidak adanya klausul

ganti rugi atau jenis jaminan lainnya (serta persyaratan klausul tersebut jika ada) tidak
sesuai dengan ketentuan (lihat Bagian E.2 di bawah);
• Apakah hak ganti rugi disediakan oleh undang-undang komersial atau hukum
kasus (lihat Bagian E.3 di bawah); dan
• Terlepas dari apakah pihak lain bersedia untuk mengganti kerugian pihak yang
menderita karena penghentian atau negosiasi ulang perjanjian (lihat Bagian E.4 di
bawah).

E.1 Apakah pengaturan yang diakhiri, tidak diperpanjang atau

secara substansial dinegosiasi ulang diformalkan secara
tertulis dan memberikan klausul ganti rugi
9.104 Dimana pengaturan yang diakhiri, tidak diperbarui atau
dinegosiasikan kembali diformalkan secara tertulis, 6Titik awal analisis harus
berupa tinjauan apakah kondisi untuk penghentian, non-pembaruan atau
negosiasi ulang kontrak dihormati (misalnya terkait dengan periode
pemberitahuan yang diperlukan) dan apakah klausul ganti rugi atau jenis
jaminan lain untuk penghentian , non-pembaruan atau negosiasi ulang
disediakan untuk. Sebagaimana dicatat di paragraf 1.53, dalam transaksi
antara perusahaan independen, perbedaan kepentingan antara para pihak
memastikan bahwa mereka biasanya akan berusaha untuk mempertahankan
satu sama lain pada persyaratan kontrak, dan bahwa persyaratan kontrak
akan diabaikan atau diubah setelah fakta umumnya hanya jika itu untuk
kepentingan kedua belah pihak.
9.105 Namun, pemeriksaan syarat-syarat kontrak antara perusahaan terkait
mungkin tidak cukup dari perspektif transfer pricing karena fakta bahwa
kontrak yang diakhiri, tidak diperpanjang atau dinegosiasikan tidak
memberikan klausul ganti rugi atau jaminan tidak selalu berarti bahwa ini
adalah panjang lengan, seperti yang dibahas di bawah ini.
E.2 Apakah persyaratan pengaturan dan keberadaan atau tidak

adanya klausul ganti rugi atau jenis jaminan lainnya (serta
persyaratan klausul tersebut jika ada) tidak terlalu jauh
9.106 Di antara pihak independen, ada kasus kontrak yang diakhiri, tidak
diperpanjang atau secara substansial dinegosiasikan ulang tanpa ganti rugi.
Namun, karena perbedaan kepentingan yang sama yang ada di antara pihak
independen mungkin tidak ada dalam kasus perusahaan terkait, pertanyaan
yang muncul adalah apakah persyaratan kontrak antara perusahaan terkait
bersifat wajar, yaitu apakah pihak independen dalam kondisi yang sebanding
dapat menyimpulkan. kontrak semacam itu (misalnya kontrak yang tidak
berisi klausul ganti rugi atau jaminan dalam bentuk apa pun jika terjadi
penghentian, tidak diperpanjang, atau negosiasi ulang). Jika data yang dapat
dibandingkan membuktikan klausul ganti rugi yang serupa (atau ketiadaan)
di
6 Seperti disebutkan di paragraf 1.52, ketentuan transaksi juga dapat ditemukan

dalam korespondensi / komunikasi antara pihak-pihak selain kontrak tertulis. Jika tidak ada
istilah tertulis, hubungan kontraktual para pihak harus disimpulkan dari perilaku mereka dan
prinsip ekonomi yang secara umum mengatur hubungan antara perusahaan independen.

keadaan yang sebanding, klausul ganti rugi (atau ketiadaan) dalam transaksi
yang dikendalikan akan dianggap wajar. Namun dalam kasus tersebut di
mana data yang sebanding tidak ditemukan, penentuan apakah pihak
independen akan menyetujui klausul ganti rugi semacam itu (atau ketiadaan)
harus mempertimbangkan hak dan aset lain dari para pihak, pada saat masuk
ke pengaturan dan penghentian atau renegosiasi, dan dapat dibantu dengan
7
pemeriksaan opsi yang secara realistis tersedia bagi para pihak.
9.107 Ketika memeriksa apakah kondisi dari suatu pengaturan berjalan
wajar, mungkin perlu untuk memeriksa baik remunerasi transaksi yang
menjadi objek pengaturan dan kondisi keuangan dari penghentiannya,
karena keduanya dapat saling terkait. Akibatnya, ketentuan klausul terminasi
(atau ketiadaan) dapat menjadi elemen signifikan dari analisis fungsional
transaksi dan khususnya analisis risiko para pihak, dan oleh karena itu
mungkin perlu diperhitungkan dalam penentuan remunerasi wajar untuk
transaksi. Demikian pula, remunerasi transaksi akan mempengaruhi
penentuan apakah kondisi pengakhiran pengaturan sudah dekat.
9.108 Dalam beberapa situasi, mungkin kasus bahwa, dalam keadaan yang
sebanding, pihak independen tidak akan memiliki opsi yang tersedia secara
realistis yang akan jelas lebih menarik baginya daripada menerima
persyaratan pengakhiran atau negosiasi ulang substansial dari kontrak.
Dalam beberapa kasus lain, mungkin saja, berdasarkan pemeriksaan
substansi pengaturan dan perilaku aktual dari perusahaan terkait, kontrak
implisit jangka panjang harus disiratkan di mana pihak yang diberhentikan
akan berhak atas beberapa ganti rugi jika penghentian dini.
9.109 Satu keadaan yang perlu mendapat perhatian khusus, karena dapat
mempengaruhi syarat-syarat kontrak seandainya disepakati antara pihak-
pihak independen, adalah situasi di mana kontrak yang sekarang diputus
mengharuskan satu pihak untuk melakukan investasi yang signifikan di
mana keuntungan wajar mungkin hanya diharapkan secara wajar jika
kontrak dipertahankan untuk jangka waktu yang lama. Hal ini menimbulkan
risiko finansial bagi pihak yang melakukan investasi jika kontrak diputus
sebelum jangka waktu tersebut berakhir. Tingkat risiko akan bergantung
pada apakah investasi tersebut sangat terspesialisasi atau dapat digunakan
(mungkin dengan beberapa penyesuaian) untuk klien lain. Dimana risikonya
material, itu
7 Lihat paragraf 9.59-9.64 untuk diskusi tentang opsi yang tersedia secara realistis.

akan menjadi wajar bagi pihak independen dalam keadaan yang sebanding
untuk mempertimbangkannya saat merundingkan kontrak.
9.110 Contohnya adalah di mana kontrak manufaktur antara perusahaan
terkait mengharuskan pabrikan untuk berinvestasi dalam unit manufaktur
baru. Asumsikan pengembalian investasi yang wajar dapat diantisipasi
secara wajar oleh produsen pada saat kontrak disepakati, tunduk pada
kontrak manufaktur yang berlaku setidaknya selama lima tahun, untuk
aktivitas manufaktur untuk memproduksi setidaknya x unit per tahun, dan
untuk remunerasi dari aktivitas manufaktur yang akan dihitung atas dasar
(misalnya y $ / unit) yang diharapkan menghasilkan pengembalian yang
wajar atas total investasi di unit manufaktur baru. Diasumsikan bahwa
setelah tiga tahun, perusahaan asosiasi mengakhiri kontrak sesuai dengan
persyaratannya dalam konteks restrukturisasi seluruh grup operasi
manufaktur. Asumsikan unit pabrikan sangat terspesialisasi dan pabrikan
lebih lanjut setelah penghentian tidak memiliki pilihan lain selain
menghapus aset. Timbul pertanyaan apakah dalam keadaan yang sebanding,
produsen independen pada awalnya akan berusaha untuk mengurangi risiko
keuangan yang terkait dengan investasi jika terjadi penghentian kontrak
manufaktur sebelum akhir periode lima tahun yang diperlukan untuk
memperoleh laba lengan panjang atas investasinya.
9.111 Panduan umum di Bagian I bab ini tentang cara menentukan apakah
alokasi risiko sesuai kebutuhan akan relevan dalam kasus seperti itu. Dalam
kasus transaksi yang tidak terkendali yang sebanding ditemukan bahwa
bukti alokasi risiko yang sama dalam transaksi yang tidak terkendali
(dengan mempertimbangkan khususnya kondisi investasi, remunerasi
aktivitas manufaktur dan kondisi penghentian), maka alokasi risiko antara
perusahaan terkait akan dianggap sebagai panjang lengan.
9.112 Jika bukti tersebut tidak ditemukan, pertanyaannya adalah apakah
pihak independen akan menyetujui alokasi risiko yang serupa. Ini akan
tergantung pada fakta dan keadaan transaksi dan khususnya pada hak dan
aset para pihak lainnya.
• Secara wajar, pihak yang melakukan investasi mungkin tidak bersedia untuk
menanggung tanpa jaminan risiko (risiko terminasi) yang dikendalikan oleh pihak lain
(lihat paragraf 1.49 dan 9.17-9.33). Ada berbagai cara di mana risiko tersebut dapat
diperhitungkan dalam negosiasi kontrak, misalnya dengan memberikan klausul ganti
rugi yang sesuai jika terjadi penghentian dini, atau untuk opsi bagi pihak yang
melakukan investasi untuk mentransfernya. dengan harga tertentu kepada pihak lain jika
investasi menjadi tidak berguna bagi pihak pertama karena pemutusan kontrak lebih
awal oleh pihak tersebut.

• Pendekatan lain yang mungkin adalah faktor risiko yang terkait dengan
kemungkinan pemutusan kontrak ke dalam penentuan remunerasi aktivitas yang
tercakup dalam kontrak (misalnya dengan memfaktorkan risiko ke dalam penentuan
remunerasi aktivitas manufaktur dan menggunakan ketiga pihak yang sebanding yang
menanggung risiko yang sebanding). Dalam kasus seperti itu, pihak yang melakukan
investasi secara sadar menerima risiko dan diberi imbalan untuk itu; tampaknya tidak
ada ganti rugi terpisah untuk pemutusan kontrak.
• Akhirnya, dalam beberapa kasus, risiko mungkin dibagi di antara para pihak,
misalnya pihak yang mengakhiri kontrak mungkin menanggung sebagian dari biaya
pengakhiran yang dikeluarkan oleh pihak yang diakhiri.
9.113 Masalah serupa dapat muncul dalam kasus di mana salah satu pihak
telah melakukan upaya pengembangan yang mengakibatkan kerugian atau
pengembalian rendah pada periode awal dan pengembalian di atas normal
diharapkan pada periode setelah pemutusan kontrak.
9.114 Dalam kasus di mana kondisi yang dibuat atau diberlakukan antara
perusahaan terkait sehubungan dengan penghentian, negosiasi ulang yang
tidak diperpanjang atau substansial dari pengaturan yang ada berbeda dari
kondisi yang akan dibuat antara perusahaan independen, maka setiap
keuntungan yang akan terjadi, tetapi untuk mereka kondisi, telah diperoleh
salah satu perusahaan, tetapi, karena kondisi tersebut, belum diakui, dapat
dimasukkan dalam laba perusahaan itu dan dikenakan pajak yang sesuai.
E.3 Apakah hak ganti rugi disediakan oleh undang-undang

komersial atau hukum kasus
9.115 Dalam penilaian apakah kondisi penghentian atau non-pembaruan dari
pengaturan yang ada adalah jangkauan tangan, kemungkinan jalan lain yang
mungkin ditawarkan oleh hukum komersial yang berlaku mungkin
memberikan beberapa wawasan yang membantu. Undang-undang komersial
atau hukum kasus yang berlaku dapat memberikan informasi yang berguna
tentang hak ganti rugi dan syarat dan ketentuan yang dapat diharapkan jika
terjadi penghentian jenis perjanjian tertentu, misalnya perjanjian distribusi.
Berdasarkan aturan tersebut, mungkin pihak yang diberhentikan memiliki
hak untuk mengklaim di pengadilan suatu ganti rugi terlepas dari apakah itu
diatur dalam kontrak atau tidak. Jika para pihak termasuk dalam grup MNE
yang sama, bagaimanapun, pihak yang diberhentikan tidak mungkin dalam
praktiknya melakukan litigasi terhadap perusahaan terkaitnya untuk mencari
ganti rugi tersebut,

E.4 Terlepas dari apakah pihak lain bersedia untuk mengganti

kerugian pihak yang menderita akibat penghentian atau
negosiasi ulang perjanjian
9.116 Analisis harga transfer dari kondisi penghentian atau negosiasi ulang
substansial dari suatu perjanjian harus mempertimbangkan baik perspektif
pengalih dan penerima pengalihan. Mempertimbangkan perspektif penerima
pengalihan adalah penting baik untuk menilai jumlah ganti rugi yang wajar,
jika ada, dan untuk menentukan pihak mana yang harus menanggungnya.
Tidak mungkin mendapatkan jawaban tunggal untuk semua kasus dan
tanggapan harus didasarkan pada pemeriksaan terhadap fakta dan keadaan
kasus, dan khususnya hak dan aset lain dari para pihak, dari alasan ekonomi
untuk penghentian. , penentuan pihak apa yang diharapkan mendapat
manfaat darinya, dan opsi yang secara realistis tersedia bagi para pihak. Ini
dapat diilustrasikan sebagai berikut.
9.117 Asumsikan kontrak manufaktur antara dua perusahaan terkait, entitas
A dan entitas B, diakhiri oleh A (B menjadi produsen). Asumsikan A
memutuskan untuk menggunakan pabrikan terkait lainnya, entitas C, untuk
melanjutkan produksi yang sebelumnya dilakukan oleh B.Seperti disebutkan
di paragraf 9.103, tidak boleh ada anggapan bahwa semua pemutusan
kontrak atau negosiasi ulang yang substansial harus memberikan hak atas
ganti rugi secara wajar . Asumsikan bahwa ditentukan, mengikuti panduan
pada Bagian E.1 sampai E.3 di atas, bahwa dalam keadaan kasus tersebut,
jika transaksi terjadi antara pihak independen, B akan berada dalam posisi
untuk mengklaim ganti rugi atas kerugian tersebut. menderita karena
pemutusan hubungan kerja. Muncul pertanyaan apakah ganti rugi semacam
itu harus ditanggung oleh A (yaitu pihak yang mengakhiri kontrak),
9.118 Seperti yang ditunjukkan dalam Bagian E.1, titik awal dalam analisis
adalah peninjauan persyaratan kontrak antara A dan B. Dalam beberapa
kasus, persyaratan kontrak yang melibatkan C, P dan / atau pihak lain
mungkin juga relevan. Tanggapannya tergantung pada apakah entitas ini
bersedia membayar ganti rugi penghentian tersebut.
9.119 Ada situasi di mana A bersedia menanggung biaya ganti rugi secara
wajar, misalnya karena ia mengharapkan bahwa penghentian perjanjiannya
dengan B akan memungkinkannya memperoleh penghematan biaya melalui
perjanjian manufaktur barunya dengan C, dan bahwa nilai sekarang dari
penghematan biaya yang diharapkan ini lebih besar daripada jumlah ganti
rugi.

9.120 Mungkin ada situasi di mana C bersedia membayar sejumlah uang

sebagai biaya masuk untuk mendapatkan kontrak produksi dari A, misalnya
jika nilai sekarang dari keuntungan yang diharapkan yang akan diperoleh
dari kontrak manufaktur barunya membuatnya bernilai investasi untuk
C.Dalam situasi seperti itu, pembayaran oleh C dapat diatur dalam berbagai
cara, misalnya mungkin C akan membayar B, atau C akan membayar A,
atau C akan secara konstruktif membayar A dengan memenuhi A kewajiban
ganti rugi kepada B.
9.121 Ada kasus di mana A dan C bersedia berbagi biaya ganti rugi.
9.122 Ada juga kasus di mana baik A maupun C tidak akan bersedia
menanggung biaya ganti rugi secara wajar karena tidak satu pun dari mereka
mengharapkan untuk memperoleh manfaat yang cukup dari perubahan
tersebut. Bisa jadi penghentian tersebut merupakan bagian dari
restrukturisasi seluruh grup yang diputuskan oleh perusahaan induk P untuk
memperoleh sinergi seluruh grup, dan bahwa ganti rugi B harus ditanggung
oleh P secara wajar (kecuali, misalnya , B, meskipun kontraknya telah
diakhiri atau dinegosiasi ulang, memperoleh manfaat dari sinergi seluruh
grup yang melebihi biaya pengakhiran atau negosiasi ulang).

Bagian III: Remunerasi dari transaksi terkendali pasca restrukturisasi
A. Restrukturisasi bisnis versus "penataan"
A.1 Prinsip umum: tidak ada penerapan prinsip panjang lengan

yang berbeda
9.123 Prinsip arm's length dan Panduan ini tidak dan tidak boleh diterapkan
secara berbeda pada transaksi pasca restrukturisasi dibandingkan dengan
transaksi yang disusun seperti itu sejak awal. Melakukan sebaliknya akan
menciptakan distorsi kompetitif antara pemain yang sudah ada yang
merestrukturisasi aktivitasnya dan pendatang baru yang menerapkan model
bisnis yang sama tanpa harus merestrukturisasi bisnisnya.
9.124 Situasi yang sebanding harus diperlakukan dengan cara yang sama.
Pemilihan dan penerapan praktis dari metode transfer pricing yang tepat
harus ditentukan oleh analisis komparabilitas, termasuk analisis fungsional
para pihak dan tinjauan pengaturan kontrak. Standar komparabilitas yang
sama dan pedoman yang sama tentang pemilihan dan penerapan metode
harga transfer berlaku terlepas dari ada atau tidaknya pengaturan yang
muncul sebagai hasil dari restrukturisasi struktur yang sudah ada
sebelumnya.
9.125 Namun, situasi restrukturisasi bisnis melibatkan perubahan, dan
prinsip wajar harus diterapkan tidak hanya untuk transaksi pasca
restrukturisasi, tetapi juga untuk transaksi tambahan yang terjadi setelah
restrukturisasi dan terdiri dari pemindahan fungsi, aset dan / atau risiko .
Penerapan prinsip wajar untuk transaksi tambahan tersebut dibahas di
Bagian II bab ini.
9.126 Selain itu, analisis komparabilitas dari pengaturan yang dihasilkan
dari restrukturisasi bisnis mungkin mengungkapkan beberapa perbedaan
faktual dibandingkan dengan salah satu pengaturan yang disusun seperti itu
sejak awal, seperti yang dibahas di bawah ini. Perbedaan faktual ini tidak
mempengaruhi prinsip panjang lengan atau cara pedoman dalam Panduan ini
harus diinterpretasikan dan diterapkan, tetapi dapat mempengaruhi analisis
komparabilitas dan oleh karena itu hasil dari aplikasi ini. Lihat Bagian D
tentang membandingkan situasi sebelum dan sesudah restrukturisasi.

A.2 Perbedaan faktual yang mungkin terjadi antara situasi yang

dihasilkan dari restrukturisasi dan situasi yang distrukturkan
seperti itu sejak awal
9.127 Jika kesepakatan antara perusahaan asosiasi menggantikan pengaturan
yang ada (restrukturisasi), mungkin terdapat perbedaan faktual dalam posisi
awal entitas yang direstrukturisasi dibandingkan dengan posisi operasi yang
baru didirikan. Perbedaan tersebut dapat muncul sebagai contoh dari fakta
bahwa pengaturan pasca restrukturisasi dinegosiasikan antara pihak-pihak
yang telah memiliki hubungan kontraktual dan komersial sebelumnya.
Dalam situasi seperti itu, tergantung pada fakta dan keadaan kasus dan
khususnya pada hak dan kewajiban yang diperoleh para pihak dari
pengaturan sebelumnya ini, hal ini dapat mempengaruhi pilihan yang secara
realistis tersedia bagi para pihak dalam menegosiasikan persyaratan
pengaturan baru dan oleh karena itu kondisi pengaturan restrukturisasi dan /
atau pengaturan pasca restrukturisasi.8Misalnya, anggaplah salah satu pihak
telah terbukti di masa lalu mampu berkinerja baik sebagai "distributor
penuh" yang melakukan berbagai fungsi pemasaran dan penjualan,
menggunakan dan mengembangkan aset tak berwujud pemasaran yang
berharga dan mengasumsikan berbagai risiko yang terkait dengan
aktivitasnya seperti risiko persediaan, risiko kredit macet dan risiko pasar.
Asumsikan bahwa kontrak distribusinya dinegosiasikan ulang dan diubah
menjadi kontrak “distribusi risiko terbatas” di mana ia akan melakukan
aktivitas pemasaran terbatas di bawah pengawasan perusahaan asosiasi
asing, menggunakan pemasaran tidak berwujud terbatas dan menanggung
risiko terbatas dalam hubungannya dengan asosiasi asing. perusahaan dan
pelanggan. Distributor yang direstrukturisasi mungkin dapat menegosiasikan
pengaturan yang tidak berisi masa percobaan atau kondisi tidak
menguntungkan serupa lainnya,
9.128 Jika ada hubungan bisnis yang sedang berjalan antara para pihak
sebelum dan setelah restrukturisasi, mungkin juga ada hubungan antar di
satu sisi dengan kondisi kegiatan pra-restrukturisasi dan / atau restrukturisasi
itu sendiri, dan di sisi lain. menyerahkan persyaratan untuk pengaturan pasca
restrukturisasi, sebagaimana dibahas dalam Bagian C di bawah ini.
9.129 Beberapa perbedaan dalam posisi awal entitas yang direstrukturisasi

dibandingkan dengan posisi operasi yang baru didirikan dapat berhubungan
dengan keberadaan operasi yang telah mapan. Misalnya, jika seseorang
membandingkan situasi di mana "distributor penuh" yang sudah lama
dikonversikan
8 Lihat paragraf 9.59-9.64 untuk diskusi tentang opsi yang secara realistis tersedia
dalam konteks menentukan kompensasi arm's length untuk restrukturisasi itu sendiri.

OECD Transfer Pricing Guidelines For Multinational Enterprises and Tax Administrations - 250-280 - PHTOECDUPMDAP - Margaretha P.S

Diunggah oleh

Informasi Dokumen

Judul Asli

Hak Cipta

Format Tersedia

Bagikan dokumen Ini

Bagikan atau Tanam Dokumen

Opsi Berbagi

Apakah menurut Anda dokumen ini bermanfaat?

Apakah konten ini tidak pantas?

Hak Cipta:

Format Tersedia

OECD Transfer Pricing Guidelines For Multinational Enterprises and Tax Administrations - 250-280 - PHTOECDUPMDAP - Margaretha P.S

Diunggah oleh

Hak Cipta:

Format Tersedia

248 - BAB IX: RESTRUKTURISASI USAHA

pengaruh alokasi risiko kepada pihak independen adalah kemampuan

B.3 Apa konsekuensi dari alokasi risiko

B.3.1 Pengaruh alokasi risiko yang diakui untuk tujuan perpajakan

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

c) Umumnya dikompensasikan dengan peningkatan pengembalian yang

9.40 Realokasi risiko di antara perusahaan terkait dapat menyebabkan efek

• Apa sejarah keusangan stok,

• Berapa biaya asuransinya, dan

• Apa riwayat kehilangan dalam perjalanan (jika tidak diasuransikan).

9.43 Laporan akuntansi dapat memberikan informasi yang berguna tentang

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

B.3.2 Apakah penggunaan metode transfer pricing dapat

9.46 Berkenaan dengan metode harga transfer yang digunakan untuk

dilakukan di lingkungan yang stabil atau berubah (lihat paragraf 3.80-3.83).

• Tentang apakah perubahan signifikan dalam alokasi risiko telah terjadi,

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

Bagian II: Kompensasi panjang lengan untuk restrukturisasi itu sendiri

9.48 Restrukturisasi bisnis mungkin melibatkan transfer lintas batas dari

B. Memahami restrukturisasi itu sendiri

9.50 Penentuan apakah persyaratan yang dibuat atau diberlakukan dalam

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

• Alasan bisnis dan manfaat yang diharapkan dari restrukturisasi, termasuk

B.1 Identifikasi transaksi restrukturisasi: fungsi, aset dan risiko

3 Lihat paragraf 1.11.

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

B.2 Memahami alasan bisnis dan manfaat yang diharapkan dari

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

keuntungan jika dibandingkan dengan keadaan di masa yang akan datang

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

opsi untuk tidak melakukan transaksi restrukturisasi. Dalam kasus seperti

C. Realokasi potensi keuntungan sebagai hasil

C.1 Potensi keuntungan

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

Prinsip ini tidak mensyaratkan kompensasi hanya untuk penurunan

C.2 Realokasi risiko dan potensi keuntungan

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

Distributor pra- Masa depan distributor Distributor

(risiko penuh (jika tetap berisiko penuh, (Resiko rendah

(laba bersih (margin laba bersih / (laba bersih

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

9.73 Dalam hal no. 1, distributor menyerahkan potensi keuntungan dengan

D.Pemindahan sesuatu yang berharga (misalnya aset atau perhatian yang

D.1 Aset berwujud

menjadi miliknya atau disewa / dilisensikan, melakukan fungsi pemasaran

• Kemungkinan lainnya adalah dengan menentukan harga pengalihan produk

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

• Kemungkinan selanjutnya adalah mulai dari biaya produksi dan menambahkan

D.2 Aset tidak berwujud

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

D.2.1 Pelepasan hak tak berwujud oleh operasi lokal ke

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

D.2.2 Tidak berwujud ditransfer pada suatu titik waktu ketika

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

keuntungan aktual yang diperoleh penerima pengalihan dari eksploitasi

D.2.3 Benda tak berwujud lokal

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

D.2.4 Hak kontraktual

PEDOMAN HARGA TRANSFER OECD - © OECD 2010

D.3 Transfer aktivitas (perhatian berkelanjutan)

D.3.1 Menilai transfer aktivitas

9.94 Penentuan kompensasi wajar untuk pengalihan masalah yang sedang