MANAJEMEN RISIKO = F(AKTUARIA, …)

GAGAL AKTUARIA >> GAGAL MANAJEMEN RISIKO

RIANTO AHMADI DJOJOSUGITO, FSAI

Lombok, 21-23 September 2022


Ira Dewi Elfini, FSAI
(Moderator)
PT. Avrist Assurance
linkedin.com/ira-dewi-elfini-0080a237 |
iradewielfini@gmail.com | +62 8551008353
WORK EXPERIENCE
• Head of Actuary and Product Development at
PT Avrist Assurance (Dec 2020 – current)
• Appointed Actuary at PT AXA Financial Indonesia
(2012 – 2020)
• PT Asuransi Aviva Indonesia (2010 – 2012)
• PT ACE Life Assurance (2008 – 2010)
• PT Great Eastern Life Indonesia (2002 – 2008)
CERTIFICATIONS
• Fellow of Society of Actuaries of Indonesia (FSAI)
• Ahli Asuransi Jiwa Indonesia (AAIJ)
• Associate of Islamic Insurance Society (AIIS)
• Qualified Chief of Risk Officer (QCRO)
EDUCATION HISTORY
• Universitas Indonesia, Faculty of Mathematics
and Natural Science (FMIPA)
 WORK EXPERIENCE

- Direktur Teknik, IFG

- Chief Risk and Compliance Officer,
Prudential Life Assurance Indonesia
- Komisaris Independen, Dirut, Wadirut, Direktur,
dan Penasihat di beberapa perusahaan asuransi
di tanah air

CERTIFICATIONS

- Fellow of Society of Actuaries of Indonesia (FSAI)

- Certified in Enterprise Risk Governance (CERG)
- Qualified Risk Governance Professional (QRGP)

Rianto Ahmadi Djojosugito, FSAI EDUCATION HISTORY

PT Bahana Pembinaan Usaha Indonesia (IFG)
- S.Si, Matematika, ITB
- M.S, Statistika, University of Texas at Austin
- Ph.D, Statistika, University of Missouri-Columbia
 Risiko Bisnis (Utama)

• Perusahaan Asuransi menerima premi dan membayar santunan asuransi

• Nasabah mentransferkan risiko finansial ke Perusahaan Asuransi

• Risiko bisnis (utama) Perusahaan ≈ risiko finansial yang ditransfer nasabah

 Risiko Perusahaan

Risiko B
Risiko C Risiko A

Risiko D Risiko Bisnis

Perusahaan
(Utama)

Risiko E Risiko G
Risiko F
 Framework Manajemen Risiko

Pengukuran Risiko ?
1. Identifikasi Risiko

2. Kuantifikasi Risiko

3. Treatment / Mitigasi Risiko

 Risk Management Control Cycle
Mengetahui risiko yang dapat
Identifikasi terjadi pada perusahaan

Memantau risiko Kuantifikasi Mengukur risiko tersebut

secara berkala Monitor dan korelasi antar risiko
dan Analisa

Antisipasi yang dapat dilakukan

Membuat prioritas atas risiko
untuk mengurangi atau Control Evaluasi
yang memerlukan perhatian
menghilangkan risiko
lebih

• Manajemen risiko merupakan tradisi atau kebiasaan yang perlu ditanamkan kepada seluruh pihak yang bersangkutan dalam menjalankan
keberlangsungan suatu organisasi atau perusahaan.
• Risk Management Control Cycle dapat mempersiapkan perusahaan dari risiko yang mungkin terjadi dan menanggulangi hal tersebut.
 Mekanisme Asuransi
• Asuransi ≈ mekanisme tolong menolong
• Risk Bisnis (utama) = X1 + X2 + ……+ X 𝑛, dimana X1, X2,…..,X 𝑛 masing-masing risiko
finansial yang ditransferkan nasabah1, nasabah2,….., nasabah𝑛
• E(Xi) = µ & SD (Xi) = σ , maka E (Risk Bisnis) = 𝑛.µ & SD (Risk Bisnis) = 𝑛. 𝜎
𝑆𝐷 (𝑅𝑖𝑠𝑘 𝐵𝑖𝑠𝑛𝑖𝑠) 1 𝜎
• Koefisien Variasi Risk Bisnis oleh karenanya sebesar = = .
𝐸 (𝑅𝑖𝑠𝑘 𝐵𝑖𝑠𝑛𝑖𝑠) 𝑛 µ
𝑆𝐷 (𝑅𝑖𝑠𝑘 𝐵𝑖𝑠𝑛𝑖𝑠)
• Makin besar 𝑛 maka Koefisien Variasi menjadi makin kecil
𝐸 (𝑅𝑖𝑠𝑘 𝐵𝑖𝑠𝑛𝑖𝑠)
• Jika Premi = P > µ, makin besar 𝑛 maka Probabilitas P𝑟(outcome Risk Bisnis < 𝑛.P)
menjadi makin besar
• P harus terukur baik > µ !!
 Potensi Kegagalan Aktuaria
PRICING
• Penggunaan asumsi yang
tidak representatif dan
memberatkan kepentingan
dari salah satu stakeholder
• Tidak mempertimbangkan
portfolio yang akan di dapat
(Law of large number)
• Risiko dari manajemen aset
dan liabilitas yang tidak
termitigasi
Potensi Kegagalan 1
VALUASI REASURANSI
• Perhitungan cadangan • Kuantifikasi risiko yang
yang tidak benar: tidak representatif yang
• Penggunaan formula menyebabkan
ataupun metodologi ketidakefisienan
• Asumsi dalam penentuan reasuransi
perhitungan
• Cakupan cadangan • Reasuransi perlu
yang tidak menyeluruh menganalisa dan
mengkuantifikasi risiko
yang ditransfer dari
• Hasil perhitungan
insurer untuk me-
cadangan menjadi
maintain solvency dari
informasi yang tidak
perusahaan
benar dalam
pengambilan keputusan
Potensi Kegagalan 2 Potensi Kegagalan 3
Asuransi Kredit Industri
Asuransi Umum

Total Premi
2018 sd Q12022
Rp 56 T

Average 17%
Total Premi
 Asuransi Kredit Industri
Asuransi Umum

• Bagaimana andil Aktuaria di kegagalan Asuransi Kredit? Kita ada di situ?

• Apakah semua portofolio Asuransi Kredit bermasalah?

• Dampak terhadap Perusahaan Asuransi Umum?

• Dampak terhadap Perusahaan Reasuransi yang menerima transfer risiko?

• Dampak sistemik terhadap industri asuransi?

TERIMA KASIH