UNIVERSIDAD DE EL SALVADOR FACULTAD MULTIDISCIPLINARIA DE OCCIDENTE DEPARTAMENTO DE CIENCIAS ECONOMICAS

CATEDRA: CONTABILIDAD DE SEGUROS

TEMA: RESUMEN DE LEYES Y NORMAS APLICABLES A LOS SEGUROS

CATEDRATICO: LICDO. JOSE LUIS SALAZAR RAMIREZ

ESTUDIANTE: ALCANTARA ARGUETA, NIDIA LORENA AA08035

CICLO: I/2011

LUGAR Y FECHA DE ENTREGA: SANTA ANA, LUNES 23 DE MAYO DE 2011

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NORMATIVA APLICABLE A LOS SEGUROS

LEY DE SOCIEDADES DE SEGUROS Esta ley, es la que regula lo competente a las compaas aseguradoras, es decir, es la forma en que la Superintendencia del Sistema Financiero controla dichas entidades. Ac se expresa lo ms relevante respecto a lo que se debe conocer de los seguros, de manera general, y las disposiciones a cumplir y respetar.

Para efectos de relatividad, se han omitido artculos de la ley que no vendran al tema general del presente documento, pero se han seleccionado los que expresan de mejor manera los conceptos que se desean describir y tratar; y por ende, se presentaran los artculos literalmente, salvo algn caso particular que presente alguna modificacin no significativa.

Titulo primero Disposiciones Preliminares Capitulo nico Objeto y Alcance de la Ley Art. 1.- La presente Ley tiene por objeto regular la constitucin y el funcionamiento de las sociedades de seguros y la participacin de los intermediarios de seguros, a fin de velar por los derechos del pblico y facilitar el desarrollo de la actividad aseguradora. El comercio de asegurar riesgos a base de primas slo podr hacerse en El Salvador por sociedades de seguros constituidas de acuerdo con esta Ley, que tengan por finalidad el desarrollo de dicha actividad. En lo que no estuviere previsto en esta Ley, se aplicarn las disposiciones contenidas en el Cdigo de Comercio.

Sujetos Art. 2.- Cada vez que esta Ley haga referencia a sociedades de seguros, se entender que se trata de sociedades que operan en seguros, reaseguros, fianzas y re-afianzamientos, salvo las excepciones expresamente contempladas en esta Ley.

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Titulo Segundo Constitucin, Organizacin y Administracin Capitulo I Constitucin y Organizacin Forma social y Denominacin Art. 4.- Las sociedades de seguros constituidas en El Salvador, debern organizarse y operar en forma de sociedades annimas de plazo indeterminado, con capital fijo dividido en acciones nominativas, pudiendo adoptar cualquier denominacin que crean conveniente, la cual deber ser distinta a la de cualquier otra sociedad existente. Podrn operar como sociedades de seguros generales, seguros de personas o especializadas exclusivamente en fianzas. Las sociedades de seguros podrn incluir en su denominacin, los trminos de "aseguradora", "seguros", "reaseguradora" o "reaseguros", segn corresponda. En caso de sociedades de seguros de personas o especializadas exclusivamente en fianzas, debern agregar despus de su denominacin, los trminos "seguros de personas" o "afianzadora", respectivamente. Ninguna sociedad de las reguladas en esta Ley usar en su denominacin la expresin "Nacional", "de El Salvador" o cualquier otra que pueda sugerir que se trata de una sociedad creada o respaldada por el Estado.

Capitulo III Capital Social Capital Social De Constitucin Art. 14.- Las sociedades de seguros debern constituirse con un capital social mnimo, ntegramente suscrito y pagado en efectivo, de: a) Siete millones de colones para las sociedades de seguros generales, incluidas las operaciones de fianzas; b) Cinco millones de colones para las sociedades de seguros de personas; c) Cuatro millones de colones para las sociedades de seguros que realicen exclusivamente operaciones de fianzas;

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d) Veinte millones para el caso de sociedades que realicen exclusivamente operaciones de reaseguro o re-afianzamiento. Para las sociedades de seguros que a la vigencia de esta Ley se encuentren operando en todos los ramos de seguros u operaciones permitidas, el capital social mnimo no podr ser inferior a doce millones de colones. En todos los casos el capital social mnimo se ajustar de conformidad con lo que establece el artculo 98 de esta Ley.

Titulo Tercero Objeto Social, Operaciones, Prohibiciones Y Requisitos De Solvencia Capitulo I Objeto Social Y Operaciones En General Objeto Social De Las Sociedades De Seguros Art. 19.- Las sociedades de seguros generales explotarn los seguros de daos, accidentes y enfermedad, incluyendo el mdico hospitalario. Tambin podrn realizar las operaciones de fianzas cuando no tengan como objeto el desarrollo exclusivo de esta actividad. Las sociedades de seguros de personas explotarn los seguros de vida en sus diferentes modalidades y los de accidentes y enfermedad, incluyendo el mdico hospitalario. Dentro de los seguros de vida se considerarn comprendidos los contratos de renta vitalicia. Ambos tipos de sociedades podrn realizar operaciones de reaseguros en sus respectivos ramos, con sociedades de seguros salvadoreas. Las afianzadoras se dedicarn exclusivamente al desarrollo de operaciones de afianzamiento y las sociedades de reaseguros realizarn exclusivamente operaciones de reaseguramiento o re-afianzamiento. Las operaciones anteriores se realizarn de conformidad con las autorizaciones que otorgue la Superintendencia.

Operaciones De Las Sociedades De Seguros Art. 20.- Las sociedades de seguros, segn los ramos u operaciones aprobados por la Superintendencia, podrn realizar lo siguiente: a) Operar en seguros, reaseguros, fianzas y re-afianzamientos;

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b) Constituir e invertir sus reservas en la forma prevista en el Captulo III del presente Ttulo; c) Celebrar contratos de renta vitalicia; d) Administrar las reservas retenidas a sociedades nacionales o extranjeras correspondientes a las operaciones de reaseguro y re-afianzamiento; e) Dar en administracin a las sociedades cedentes nacionales y extranjeras, las reservas constituidas por primas retenidas correspondientes a operaciones de reaseguro o re-afianzamiento; f) Efectuar inversiones en el extranjero para respaldo de sus reservas tcnicas o en cumplimiento de otros requisitos necesarios correspondientes a operaciones practicadas fuera del pas; g) Constituir depsitos en instituciones financieras del exterior para el cumplimiento de sus obligaciones; h) Realizar inversiones de conformidad a la forma y cuanta que establece el artculo 34 de esta Ley; i) Adquirir bienes muebles e inmuebles necesarios para el cumplimiento de su finalidad social; j) Efectuar las operaciones anlogas y conexas dentro de su giro ordinario y en cumplimiento al objeto prescrito en esta Ley.

Distribucin De Riesgos Art. 22.- Las sociedades de seguros debern elaborar una poltica de distribucin de riesgos, por las responsabilidades que asuman al realizar las operaciones de seguros, en la cual determinarn adecuadamente los porcentajes del patrimonio que sirvan de base para fijar, en cada operacin o ramo, los lmites de retencin en un solo riesgo. Adems, fijarn anualmente los lmites mximos y mnimos de retencin, tomando en cuenta el volumen de sus operaciones, el monto de sus recursos, el de las sumas en riesgo y la experiencia obtenida respecto al comportamiento de la siniestralidad. Las sociedades de seguros debern hacer del conocimiento de la Superintendencia, la poltica y lmites definidos que aplicarn en cada ejercicio econmico, a ms tardar el primer mes del ejercicio correspondiente, pudiendo la Superintendencia recomendar a las

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sociedades los cambios que crea procedentes. No obstante lo anterior, y nicamente en el caso del riesgo catastrfico de terremoto, la Superintendencia estar facultada para establecer lmites mximos y mnimos de retencin o de cesin.

Inversiones Art. 34.- Las reservas tcnicas netas de reservas a cargo de reaseguradores y reafianzadores y el patrimonio neto mnimo de las sociedades de seguros debern estar respaldados en todo momento por inversiones efectuadas procurando el efectivo cumplimiento de las obligaciones que han contrado, la seguridad de las operaciones realizadas, una adecuada liquidez y la diversificacin de riesgos de sus activos. Tales inversiones podrn ser realizadas nicamente en los instrumentos y activos que se detallan a continuacin: a) Hasta un treinta por ciento en valores emitidos por el Estado, a travs de la Direccin General de Tesorera; b) Hasta un treinta por ciento en valores emitidos por el Banco Central de Reserva de El Salvador; c) Hasta un diez por ciento en valores emitidos o garantizados por empresas estatales e instituciones oficiales autnomas, exceptuando los del Banco Multisectorial de Inversiones y el Fondo Social para la Vivienda; d) Hasta un treinta por ciento en valores emitidos por el Banco Multisectorial de Inversiones; e) Hasta un cuarenta por ciento en obligaciones negociables de plazo de ms de un ao, emitidos por sociedades annimas salvadoreas; f) Hasta un cuarenta por ciento en valores con garanta hipotecaria o prendaria sobre cartera hipotecaria, emitidos para financiar la adquisicin de vivienda, incluyendo los emitidos por el Fondo Social para la Vivienda; g) Hasta un veinte por ciento en acciones de sociedades salvadoreas; h) Hasta un veinte por ciento en certificados de participacin de fondos de inversin; i) Hasta un veinte por ciento en valores emitidos o garantizados por estados y bancos centrales extranjeros, cuotas de fondos de inversin extranjeros, depsitos y valores de bancos extranjeros de primer orden, valores representativos de deuda emitidos o

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garantizados por instituciones financieras y sociedades extranjeras, y acciones de sociedades extranjeras; j) Hasta un sesenta por ciento en depsitos y valores emitidos o garantizados por bancos y financieras salvadoreos; k) Hasta un treinta y cinco por ciento en crditos y descuentos; l) En crditos vigentes por primas por cobrar a los asegurados, as como por primas provenientes de reaseguros tomados por seguros de daos hasta por el valor de las reservas de riesgo en curso; m) En siniestros por cobrar producto de las cesiones efectuadas a los reaseguradores, cuyo vencimiento no supere noventa das, hasta por el valor de la reserva de siniestros; n) En prstamos con garantas de plizas de seguros de vida, hasta por su valor de rescate; o) Hasta un quince por ciento en gastos de organizacin e inversiones en mobiliario y equipo, por un trmino de tres aos contados a partir de la fecha de inicio de operaciones; p) Hasta un diez por ciento en bienes races urbanos no habitacionales incluyendo aquellos que sirvan para la realizacin de sus actividades; q) Hasta un diez por ciento en otros instrumentos de oferta pblica. Las inversiones sealadas en los literales a), b), c) y d) no debern exceder en conjunto de un sesenta por ciento de las reservas tcnicas netas y del patrimonio neto mnimo. Las inversiones sealadas en los literales e), g), h), i) y p) no debern exceder en conjunto el sesenta por ciento de las reservas tcnicas netas y del patrimonio neto mnimo. Las inversiones sealadas en los literales d), f) excluyendo los valores emitidos por el Fondo social para la Vivienda y j) no debern exceder en conjunto el sesenta por ciento de las reservas tcnicas netas y del patrimonio neto mnimo. Todos los instrumentos sealados en este artculo, cuando sea aplicable, debern cumplir con los requisitos contemplados en la respectiva legislacin de mercado de valores salvadorea. Los valores y depsitos mencionados en el literal i), en los casos que le sea aplicable, debern estar inscritos en una bolsa de valores, haber sido sometidos a un proceso de

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clasificacin

de

riesgo

cargo

de

instituciones

clasificadoras

reconocidas

internacionalmente, cumplir con los requisitos legales del pas en que se hubieran emitido y debern cotizarse diariamente en los mercados internacionales. La Superintendencia establecer con base en clasificaciones de riesgo efectuadas por instituciones internacionalmente aceptadas, los bancos de primera lneas as como los instrumentos financieros a que se refiere dicho literal y la calificacin mnima de stos. A las operaciones sealadas en el literal k), se les deber aplicar disposiciones tcnicas para la clasificacin de la cartera crediticia y para la constitucin de reservas de saneamiento de conformidad a lo dispuesto en el reglamento, debiendo considerar para ello una clasificacin por categoras de riesgo con sus respectivas caractersticas, los porcentajes de reservas de saneamiento a constituir por cada categora, su forma de clculo, contabilizacin, la periodicidad de la evaluacin de la cartera y otros aspectos que permitan efectuar una valorizacin adecuada de la cartera crediticia. Asimismo, se les aplicar las dems disposiciones sealadas en la Ley de Bancos y Financieras relacionadas con operaciones de crdito. Los valores en que se inviertan las reservas tcnicas y el patrimonio neto mnimo, de conformidad a las disposiciones del presente artculo, debern resguardarse con adecuadas medidas de proteccin y seguridad, para lo cual podr utilizarse los servicios de sociedades autorizadas para la custodia de valores, debiendo la Superintendencia verificar el cumplimiento de lo dispuesto en este inciso.

Capitulo IV Reaseguradores Y Corredores De Reaseguros Extranjeros Registros Art. 39.- La Superintendencia a solicitud de las sociedades de seguros interesadas, inscribir en el Registro de Reaseguradores Extranjeros que al efecto lleve a aquellos que renan por lo menos los siguientes requisitos: a) Que se encuentren legalmente constituidos en su pas de origen y que tengan capacidad para reasegurar riesgos cedidos desde el extranjero; b) Presentar memoria anual en la cual se incluyan los estados financieros debidamente auditados.

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La inscripcin anterior las facultar para reasegurar los riesgos contratados por las sociedades de seguros.

Capitulo V De La Comercializacin Reglas Sobre La Competencia Art. 44.- La determinacin de las condiciones de las plizas, tarifas y comisiones de intermediacin responder al rgimen de libre competencia en el mercado de seguros, con sujecin a las reglas de esta Ley. Para la determinacin de las tarifas, no se considerar contrario a la libre competencia la utilizacin de tasas puras de riesgo que sean calculadas con base en estadsticas comunes del mercado de seguros.

Art. 45.- Las tarifas de seguros, reaseguros y dems servicios sern establecidas libremente, de conformidad a las bases tcnicas aplicables y que permitan cubrir los riesgos que ofrezcan a sus asegurados.

De Las Plizas Art. 47.- Los seguros slo podrn ser contratados con modelo de plizas previamente depositadas en la Superintendencia, quien podr, mediante decisin fundamentada, en un plazo no mayor de treinta das a partir de la fecha del depsito, recomendar los cambios necesarios, cuando contengan clusulas que se opongan a la legislacin o cuando las bases no sean suficientes para cubrir los riesgos; debiendo las sociedades de seguros en los siguientes diez das del recibo de la decisin fundamentada, remitir a la Superintendencia los modelos corregidos. La Superintendencia notificar a las sociedades de seguros, dentro de los veinte das siguientes al da de recibo de los modelos corregidos, sobre el cumplimiento de sus observaciones. El texto de las plizas deber redactarse en castellano y presentarse en tipos y tamaos de letra que sean de fcil lectura para los usuarios. Si un seguro se comercializare en base a un modelo de pliza que no ha sido previamente aprobado por la Superintendencia, esta institucin podr acordar, mediante decisin

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fundamentada, la suspensin de dicha comercializacin hasta obtener la aprobacin correspondiente. La Superintendencia velar por el cumplimiento de esta disposicin.

Capitulo II Intervencin Y Disolucin Causales de Intervencin y Disolucin. Art. 56.- El Consejo Directivo de la Superintendencia podr decretar la intervencin de la sociedad de seguros, por cualquiera de las siguientes causas: a) Cuando no recupere su normalidad en los plazos sealados, o si sta o sus accionistas no cumplen con las obligaciones contradas, de conformidad a lo que se refieren los artculos 53, 54 y 55 de esta ley, lo cual constituir causal de disolucin; b) Cuando incurriese en alguna de las situaciones previstas en el artculo 187 del Cdigo de Comercio; c) Cuando su situacin jurdica pusiere en grave peligro los intereses del pblico.

Disolucin Art. 60.- Cuando concurrieren las circunstancias sealadas en el artculo 56 de esta Ley y la respectiva junta general de accionistas no reconociere la causal de disolucin, el Consejo Directivo de la Superintendencia, a peticin del Superintendente, pedir al Fiscal General de la Repblica que solicite judicialmente la disolucin y liquidacin de la sociedad que corresponda. Disuelta la sociedad y ordenada su liquidacin, el juez nombrar a uno o ms liquidadores de una nmina que el Superintendente presentar a su requerimiento.

Capitulo II Transparencia Contabilidad, Estados Financieros Y Auditorias Art. 85.-La Superintendencia establecer la forma en que deber llevarse la contabilidad de las sociedades de seguros, as como los criterios para consolidar las operaciones y estados financieros de las mismas. En todo caso las sociedades autorizadas para operar

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simultneamente en seguros de personas y de daos, debern llevar contabilidad separada para cada uno de sus ramos de operacin. Para lo anterior, la superintendencia en los casos que no haya sido sealado en la Ley o su reglamento, determinar las obligaciones contables de las sociedades de seguros, los principios contables de aplicacin obligatoria, las normas sobre formulacin de sus cuentas anuales, los criterios de valorizacin de los elementos integrantes de las mismas, as como el rgimen de aprobacin, verificacin, depsito y publicidad de dichas cuentas, todo ello con el objeto que se refleje la real situacin de liquidez y solvencia de las sociedades de seguros.

Art. 87.- Las sociedades de seguros debern publicar en dos diarios de circulacin nacional, en los primeros sesenta das de cada ao los estados financieros referidos al ejercicio contable anual correspondiente al ao inmediato anterior aprobado por la junta general de accionistas, con sujecin a los modelos que emita la Superintendencia, conjuntamente con el detalle de inversiones, la individualizacin de sus reaseguradores y el monto de los crditos otorgados a partes vinculadas. Los estados financieros antes referidos debern ser dictaminados por auditores externos inscritos en el registro que llevar la Superintendencia, y el dictamen correspondiente ser publicado en la misma oportunidad. Los auditores externos debern colaborar con la Superintendencia, a la cual brindarn la informacin y certificarn sobre los asuntos propios de su labor, que dicho organismo solicite en el desarrollo de su funcin de fiscalizacin.

REGLAMENTO DE LA LEY DE SOCIEDADES Y SEGUROS Como su nombre lo dicta, es el marco de aplicacin de la Ley de Sociedades de Seguros. Referente a este, se consideran aspectos bsicos a considerar al momento de poner en marcha una sociedad de seguros. Requisitos, detalles que no deben olvidarse, etc.

Al igual que en la Ley de Sociedades de Seguros, se presentaran los artculos de manera literal dada la importancia de su contenido, considerando la modificacin o supresin de

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informacin no importante para el objetivo del presente documento; dichas acciones no afectaran el sentido del artculo afecto al cambio.

Captulo VI Registro De Reaseguradores Y Corredores De Reaseguro, Extranjeros Reaseguradores. Art. 29.- Las sociedades de seguros deben solicitar por escrito a la Superintendencia la inscripcin de los reaseguradores extranjeros, con los cuales trabaja en las operaciones de reaseguro cedido, para lo cual debern presentar la informacin siguiente: 1. Memoria Anual y estados financieros del reasegurador debidamente auditados, correspondientes a los ltimos 3 aos anteriores a la fecha de la solicitud de inscripcin. 2. Certificacin de la constitucin legal del reasegurador, emitido por la autoridad competente del pas de origen. 3. Clasificacin internacional del reasegurador, emitida por institucin clasificadora reconocida internacionalmente. 4. Ramos de reaseguros que est facultado para operar.

Art. 30.- Los corredores de reaseguros extranjeros, deben solicitar su inscripcin por escrito a la Superintendencia, con la informacin siguiente: 1. Certificacin de Constitucin legal de la sociedad, emitida por la autoridad competente del pas de origen. 2. Memoria y estados financieros auditados correspondientes a los ltimos 3 aos que anteceden al de la solicitud de inscripcin. 3. Lista actualizada de los reaseguradores con los que usualmente trabaja el corredor de reaseguros. 4. Referencia de compaas cedentes de otros pases con los cuales haya operado el intermediario o corredor.

Art. 31.- Los documentos pblicos o autnticos emanados de pas extranjero, deben cumplir lo establecido en el Art. 261 del Cdigo de Procedimientos Civiles o el trmite de apostille,

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en el caso de los pases signatarios del "Convenio de la Haya sobre Eliminacin del Requisito de Legalizacin de Documentos Pblicos Extranjeros".

Art. 32.- Una vez cubiertos los requisitos establecidos en los Arts. 29 y 30 para la inscripcin de reaseguradores o corredores, la Superintendencia deber proceder a su inscripcin en el Registro respectivo.

Art. 33.- La inscripcin en el Registro tendr una vigencia de 3 aos despus de los cuales, la informacin requerida en los artculos 29 y 30, deber actualizarse en lo relativo a la memoria y clasificacin de riesgo. No obstante, cuando la Superintendencia tenga conocimiento de que lo actuado por el reasegurador o el corredor est en contravencin a lo establecido en la Ley, el Cdigo de Comercio, la Ley de Proteccin al Consumidor y a las presentes disposiciones, lo podr suspender o desinscribir, a pesar de estar vigente el perodo de inscripcin.

Captulo VII Autorizacin De Intermediarios De Seguros Intermediarios de Seguros. Art. 34.- Son intermediarios de seguros, los corredores de seguros, los agentes independientes y los agentes dependientes. Son corredores de seguros los que se constituyen como personas jurdicas; son agentes independientes las personas naturales que operen con base a contratos mercantiles; y son agentes dependientes las personas naturales vinculadas por contrato de trabajo a algunos de los intermediarios antes mencionados.

Art. 35.- Los corredores de seguros que pretendan obtener autorizacin para operar, deben presentar solicitud por escrito firmada por el representante legal de la sociedad, a la Superintendencia del Sistema Financiero, debiendo acompaar a la siguiente informacin: 1. Copia certificada de la Escritura de Constitucin de la Sociedad, 2. Credenciales del o los representantes legales de la sociedad, 3. Fotocopia certificada del Nmero de Identificacin Tributaria (NIT), de la sociedad,

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4. Estados Financieros de la Sociedad con su correspondiente dictamen de auditora, por los ltimos tres aos, cuando proceda, 5. Acreditar un capital social no menor a veinticinco mil colones (25,000.00), el que se actualizar conforme a lo dispuesto en el Art. 98 de la Ley.

Art. 36.- Los agentes independientes que pretendan obtener autorizacin para operar, deben presentar solicitud por escrito a la Superintendencia del Sistema Financiero, con la siguiente informacin: 1. Nombre completo, 2. Fotocopia certificada de Cdula de Identidad Personal, en el caso de salvadoreos o fotocopia del certificado de residencia en el caso de extranjeros, 3. Fotocopia certificada del Nmero de Identificacin Tributaria (NIT), 4. Curriculum vitae, acompaado de los documentos necesarios para acreditar su experiencia y el grado acadmico o nivel de educacin.

Art. 37.- Los corredores de seguros y los agentes independientes, deben presentar a la Superintendencia, para su registro, la nmina de sus agentes dependientes, con la siguiente informacin: 1. Nombre completo, 2. Fotocopia del Nmero de Identificacin Tributaria (NIT), 3. Fotocopia de la credencial otorgada por la sociedad de seguros o corredores de seguros, para promover la venta de plizas, 4. Plan de capacitacin de agentes.

Art. 38.- Cuando lo considere necesario, la Superintendencia podr requerir que se ample la informacin mencionada en los artculos anteriores.

Art. 39.- Recibida la documentacin mencionada en los artculos anteriores, la Superintendencia convocar a las personas que deban rendir la prueba de conocimiento respectiva. En el caso de los corredores de seguros, deben rendir la prueba de conocimientos el o los representantes legales.

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Art. 40.- Las reas de conocimiento sobre las que podr recaer la prueba son las siguientes: 1. Legislacin de Seguros, 2. Terminologa tcnica de seguros, 3. Riesgos o ramos de seguros, 4. Reclamo de siniestros, 5. Condiciones de plizas, 6. Tarifas de seguros por riesgos, 7. Informacin al usuario.

Art. 41.- La fianza a que se refiere el ltimo inciso del Art. 50 de la Ley, debe ser emitida por una entidad financiera local o por banco extranjero de primera lnea y debe cubrir las responsabilidades civiles derivadas de los errores y omisiones en el ejercicio de la funcin de intermediacin. El monto de la fianza ser determinado por la Superintendencia, bien sea en funcin al total de operaciones intermediadas en el ao anterior o al total de las primas que generen e inclusive al monto de las sumas aseguradas y afianzadas. Como mnimo, la fianza ser de VEINTICINCO MIL COLONES ($2,857.14).

Art. 43.- Los intermediarios de seguros tienen prohibido suscribir cobertura de riesgos a nombre propio.

Art. 45.- Tanto la prueba de conocimiento a rendir, as como la autorizacin que se otorgue, debern ser relativas al rea especfica solicitada por el examinando, o varias de ellas, si as lo solicitare.

CODIGO DE COMERCIO El cdigo de comercio tiene un tratado especial para los seguros, puesto que es una actividad mercantil con mucha importancia en nuestro pas y debe ser regulada en todos los mbitos que respecta. Trata desde el concepto general, prima, indemnizacin hasta el reaseguro.

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En los fragmentos que a continuacin se presentan se encontrara lo ms relevante a los tipos de seguros ms generales de daos y a los seguros de personas. En muchos casos se presentara con nmero de artculo para expresar su literalidad.

Titulo X Contrato De Seguro Capitulo I Disposiciones Generales Seccin "A" Definicin y celebracin del contrato Art. 1344.- Por el contrato de seguro, la empresa aseguradora se obliga, mediante una prima, a resarcir un dao o a pagar una suma de dinero al verificarse la eventualidad prevista en el contrato.

Las solicitudes de celebracin, prrroga, modificacin o restablecimiento de un contrato, obligarn al proponente durante quince das para aceptacin, o treinta si fuere necesario examen mdico.

El seguro podr contratarse por cuenta propia o por cuenta de otro. Si existiese duda, se presumir que el contratante obra por cuenta propia.

Seccin "B" Pliza El contrato de seguro, sus anexos y modificaciones acordadas, se probarn por medio de los documentos correspondientes. Art. 1353.- La empresa aseguradora est obligada a entregar al contratante del seguro, una pliza que deber contener: I.II.III.IV.Lugar y fecha en que se expida. Nombres y domicilios de los contratantes. Designacin de la persona o de la cosa asegurada. Naturaleza de los riesgos garantizados.

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V.VI.-

Momento a partir del cual se garantiza el riesgo y la duracin de la garanta. Monto de la garanta.

VII.- Cuanta de la prima y su forma de pago. VIII.- Todas las clusulas que figuran en la solicitud. IX.Firma autgrafa del representante autorizado por la empresa aseguradora.

Art. 1356.- Las plizas podrn ser nominativas, a la orden o al portador cuando se aseguren bienes. Cuando se aseguren personas, slo podrn ser nominativas.

Seccin "C" Riesgo Art. 1358.- Para que un suceso posible o incierto pueda ser considerado como riesgo asegurable, se requiere que su realizacin implique un perjuicio patrimonial, en la forma de dao emergente o de lucro cesante. Art. 1359.- El contrato de seguro ser nulo si en el momento de su celebracin el riesgo no exista, por no haber existido nunca, por haber desaparecido o por haberse realizado el siniestro. Sin embargo, los efectos del contrato podrn hacerse retroactivos por convenio expreso de las partes. La empresa aseguradora tiene obligacin de responder a todos los acontecimientos que presenten el carcter de riesgo cuyas consecuencias estn aseguradas, a menos que en el contrato se exprese claramente la exclusin de determinados acontecimientos.

Seccin "D" Prima Art. 1362.- Salvo pacto en contrario, la prima ser exigible en el momento de la celebracin del contrato por lo que se refiere al primer perodo del seguro, entendindose por cada perodo el lapso para el cual se ha calculado la unidad de la prima. Salvo clusula en contrario, las primas ulteriores sern exigibles al comienzo de cada nuevo perodo. En caso de falta de acuerdo expreso, el perodo del seguro es de un ao.

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El asegurado tendr un mes de gracia para el pago de las primas, contado a partir de la fecha de vencimiento de los plazos estipulados en convenio. Mientras no haya transcurrido el plazo de gracia, los efectos del seguro no podrn suspenderse. Vencido este plazo, el asegurado tendr an tres meses ms para rehabilitar el seguro, pagando las primas vencidas, pero los efectos del contrato podrn ser suspendidos temporalmente. Al final de este ltimo plazo, caducar el contrato. Art. 1364.- Salvo estipulacin en contrario, la prima convenida para el perodo en curso se adeudar en su totalidad, an cuando la empresa aseguradora no haya cubierto el riesgo sino durante una parte de ese tiempo.

Seccin "E" Indemnizacin Art. 1367.- La indemnizacin ser exigible 30 das despus de la fecha en que la empresa haya recibido los documentos e informaciones que le permitan conocer el fundamento de la reclamacin. Ser nula la clusula en que se pacte que la indemnizacin no podr exigirse sino despus de que haya sido reconocida su procedencia por el asegurador o comprobada en juicio. Art. 1368.- El asegurador no podr compensar lo que deba por el siniestro con los crditos que tuviere contra el asegurado o beneficiario, salvo los procedentes de primas no pagadas o de prstamos con garanta de la pliza o del derecho al valor de rescate.

Seccin "F" Informacin Art. 1369.- Quien solicite un contrato de seguro est obligado a declarar por escrito al asegurador, de acuerdo con el cuestionario que ste le someta, todos los hechos que tengan importancia para la apreciacin del riesgo, tal como conozca o los deba conocer en el momento de formular la respectiva solicitud. Quien contrate por tercero deber declarar los hechos relativos al riesgo, tal como ste los conozca o deba conocerlos.

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El dolo o culpa grave en las declaraciones a que se refiere el artculo anterior, da derecho al asegurador a pedir la rescisin del contrato, dentro de los tres meses siguientes al da en que haya conocido la informacin falsa. El asegurador tendr derecho a las primas que corresponden al perodo del seguro en curso al momento de conocer el dolo o culpa y, a las primas del primer ao. Si el seguro concerniere a varias cosas o personas, el contrato ser vlido para aqullas a quienes no se refiera la declaracin dolosa o culpable. Tan pronto el asegurado o el beneficiario tuviere conocimiento del siniestro, deber comunicarlo al asegurador. Igual obligacin tendr, cuando el asegurador deba responder por daos a terceros, en cuyo caso el asegurador podr intervenir en el juicio y poner las excepciones que competan al asegurado. Salvo pacto o disposicin en contrario, el aviso deber darse por escrito y dentro de cinco das. Si el asegurado o el beneficiario no cumple con la obligacin de avisar del siniestro en los trminos anteriores, el asegurador podr disminuir la prestacin. Art. 1375.- El asegurador tendr derecho a exigir del asegurado o del beneficiario todas las informaciones sobre los hechos relacionados con el siniestro, que permitan averiguar las circunstancias y consecuencias del mismo. Art. 1376.- El asegurador quedar desligado de sus obligaciones: I.Si se omite el aviso del siniestro a fin de impedir que se comprueben oportunamente sus circunstancias. II.Si con el fin de hacerle incurrir en error se disimulan o declaran inexactamente hechos referentes al siniestro que pudieran excluir o restringir sus obligaciones. III.Si, con igual propsito, no se le remite con oportunidad la documentacin referente al siniestro. Seccin "G" Obligaciones Relativas Al Riesgo Art. 1379.- No quedar obligado el asegurador si el siniestro se produce por dolo o culpa grave del asegurado, del beneficiario o de sus causahabientes, salvo pacto en contrario para los casos de culpa grave.

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Se puede pactar que el asegurado haga o deje de hacer ciertas acciones, con el fin de disminuir el riesgo o impedir su agravacin. El incumplimiento de estas obligaciones libera al asegurador del pago de la indemnizacin, a no ser que se pruebe que tal incumplimiento no ha tenido influencia en el siniestro o la agravacin de sus resultados.

Seccin "H" Prescripcin Art. 1383.- Todas las acciones que se deriven de un contrato de seguro prescribirn en tres aos, contados desde la fecha del acontecimiento que les dio origen. Dicho plazo correr en caso de siniestro, desde el da en que se haya conocido el siniestro, los interesados debern demostrar que hasta entonces ignoraban dicha realizacin. Tratndose de terceros beneficiarios se necesitar, que stos tengan conocimiento de su derecho. En todo caso, la prescripcin de que trata el presente artculo, se cumplir en cinco aos contados desde la fecha del acontecimiento que origin los derechos en cuestin.

Capitulo II Seguro Contra Dao Seccin "A" Disposiciones Generales Art. 1386.- Todo inters econmico que una persona tenga en que no se produzca un siniestro, podr ser protegido mediante un contrato de seguro contra daos. El asegurador responder del lucro cesante y de la prdida del provecho esperado, si se conviene expresamente y si se prueba la realidad y cuanta del lucro o del provecho. Si se asegura una cosa ajena por el inters que en ella se tenga, el contrato se celebra tambin en inters del propietario, pero ste no podr beneficiarse del seguro sino despus de cubierto el inters del contratante y de haberle restituido la parte proporcional de las primas pagadas.

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Al momento de fijar la indemnizacin del seguro, se tendr en cuenta el valor del inters asegurado en el momento de la realizacin del siniestro. Si el objeto asegurado sufriere una disminucin esencial en su valor, el asegurador gozar de reduccin de la suma asegurada y el asegurado la de las primas a pagar.

La suma asegurada es el lmite de las obligaciones del asegurador, si no es superior al valor real de la cosa asegurada. Si se celebrare un seguro por una suma superior al valor real de la cosa asegurada, sin que exista mala intencin de ninguna de las partes, el contrato ser vlido hasta igualar el mencionado valor real y la suma asegurada podr reducirse a peticin. El asegurador deber abonar al asegurado el excedente de la prima pagada, por el perodo del seguro que este pendiente desde el momento en que reciba la solicitud del asegurado.

Cuando se contrate con varias empresas un seguro contra el mismo riesgo y por el mismo inters, el asegurado tendr la obligacin de darles a conocer a cada uno de los aseguradores la existencia de los otros contratos. El aviso deber darse por escrito e indicar el nombre de los aseguradores y las sumas aseguradas. Los contratos de seguro, celebrados de buena fe, en la misma o en diferentes fechas, por una suma total superior al valor del inters asegurado, son vlidos y obligarn a los aseguradores hasta el valor ntegro del dao sufrido. Art. 1397.- Si la cosa asegurada cambia de dueo, los derechos y obligaciones que deriven del contrato de seguro pasarn al adquirente. El asegurador tendr derecho a dar por concluido el contrato dentro de los quince das siguientes a la fecha en que tenga conocimiento del cambio de dueo del objeto asegurado. Sus obligaciones terminarn quince das despus de notificar esta resolucin por escrito al adquirente, pero reembolsar a ste la parte de la prima que corresponda al tiempo no transcurrido. El asegurador que pague la indemnizacin se subrogar hasta el lmite de la cantidad pagada, en todos los derechos y acciones que por causa del dao sufrido correspondan al

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asegurado, excepto en el caso de que, sin haber sido intencional el siniestro, el obligado al fuese el cnyuge, hijo o padre. Si el dao fuere indemnizado slo en parte, el asegurado podr hacer valer sus derechos en la proporcin correspondiente a la parte no indemnizada. En caso de siniestro, el asegurado slo modificar el estado de las cosas con el consentimiento del asegurador, a no ser por razones de inters pblico o para evitar o disminuir el dao. El asegurador debe cooperar para que en el ms breve plazo se restituyan las cosas a su anterior estado. Para los efectos del resarcimiento del dao, las partes podrn fijar el valor de la cosa asegurada, pero si el asegurador probare que dicho valor excede el veinte por ciento del valor real del objeto asegurado, slo estar obligado hasta el lmite de ste.

Art. 1407.- El asegurador y el asegurado podrn exigir que el dao sea valuado sin demora. Si no se pusieren de acuerdo en el valo, o si uno de ellos se negare a nombrar peritos para realizarlo, cualquiera de ellos podr ocurrir a la autoridad judicial del lugar en donde ocurri el siniestro, para que sin trmite alguno, designe peritos. Los gastos del valo se cubrirn entre el asegurador y el asegurado, por iguales partes; salvo en caso de peritos nombrados uno por cada parte.

Seccin "B" Seguro Contra Incendio Art. 1410.- Por el contrato de seguro contra incendio, el asegurador contrae la obligacin de indemnizar al asegurado por los daos y prdidas causadas por incendio, explosin, fulminacin o accidentes de naturaleza semejante, segn se hubiera pactado. Normalmente el asegurador no responder por las prdidas o daos causados por la sola accin del calor o por el contacto directo o inmediato del fuego o de una substancia incandescente, si no hubiere incendio o principio de incendio en la cosa asegurada. En el seguro contra incendio, el asegurador responder no slo por daos materiales ocasionados por un incendio o principio de incendio, sino tambin por las medidas tomadas por las autoridades para extinguir el siniestro o reducir sus efectos, y por la desaparicin de los objetos asegurados durante el incendio, a no ser que demuestre que la desaparicin fue por un robo.

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Seccin "C" Seguro Agrcola Y Ganadero Art. 1416.- En el seguro agrcola la valoracin del rendimiento probable deber aplazarse hasta la poca de recoleccin de la cosecha, si una de las partes lo solicita. Art. 1417.- En el seguro agrcola y ganadero el aviso del siniestro debe darse dentro de los tres das siguientes a su realizacin. En esta clase de seguro, el asegurado tendr la facultad de variar el estado de las cosas, de acuerdo con las exigencias del caso.

Seccin "D" Seguro De Transporte Art. 1422.- Podrn asegurar, no slo los dueos de las mercancas transportadas, sino todos los que tengan inters o responsabilidad en su conservacin, expresando en el contrato el concepto por el que contraten el seguro. En este se comprendern los gastos necesarios para el salvamento de las cosas aseguradas. El asegurador no responder por el dao que provenga de defectos propios de los objetos asegurados o de su naturaleza perecedera, pero si el viaje se retrasa por un siniestro cubierto, el asegurador indemnizar los daos ocasionados por el atraso, aun cuando se deba a las causas mencionadas. La vigencia del seguro se iniciar en el momento en que se entreguen los objetos al portador y cesar en el momento en que se pongan a disposicin del consignatario en el lugar de destino.

Seccin "E" Seguro De Responsabilidad El seguro contra la responsabilidad atribuye el derecho a la indemnizacin directa al tercero daado, como beneficiario del seguro en el momento que se origina la responsabilidad del asegurado. En caso de muerte del beneficiario, su derecho se transmitir a sus herederos. Los gastos que resulten de los procedimientos seguidos contra el asegurado estarn a cargo del asegurador.

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Seccin "F" Seguro De Crdito Art. 1433.- Por el seguro de crdito, el asegurador pagar, como indemnizacin, una parte proporcional de las prdidas que sufra el asegurado por la insolvencia total o parcial de sus deudores por crditos comerciales.

Seccin "G" Seguro De Deuda Art. 1434.- Por el seguro de deuda, el asegurador se compromete a cancelar el saldo insoluto de la deuda asegurada, en caso de muerte del deudor, muerte de un tercero o cualquier otro hecho que sea susceptible de acarrear menoscabo econmico en el patrimonio del deudor o en sus rentas, segn se haya pactado. Art. 1435.- El asegurador estar obligado, al efectuar el pago de la indemnizacin a obtener los documentos que acrediten la deuda asegurada, debidamente cancelados, para entregarlos al deudor o a sus beneficiarios. En este seguro, el asegurado no tendr obligacin de avisar al asegurador, la agravacin del riesgo. En caso de que la deuda quede a cargo de otra persona diferente de la inicialmente asegurada, el seguro continuar en vigencia a favor del nuevo deudor.

Seccin "H" Seguro De Vehculos Automotores Art. 1439.- El seguro de automotores puede comprender el pago de la indemnizacin que corresponda a los daos o prdida del automotor, a los daos y perjuicios causados a la propiedad ajena o a terceras personas con motivo del uso del vehculo. Quedan comprendidos los daos ocasionados por incendio, auto-ignicin, rayo, robo total o parcial del vehculo, vuelcos, accidentes, colisiones del propio vehculo con otros o con aquel en que a su vez sea transportado, o por huelgas y motines populares. Tambin se consideran incluidos, los daos en la persona propietaria del vehculo asegurado, del conductor profesional y de los ocupantes del mismo vehculo.

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Seccin "I" Seguro De Navegacin Art. 1441.- En los seguros de la navegacin, cualquier accidente de sta engendrar la responsabilidad del asegurador por todos los daos que sufran las personas o cosas aseguradas. Art. 1444.- En los seguros de mercaderas podr omitirse la designacin especfica de ellas y de la nave que haya de transportarlas, cuando no consten estas circunstancias al asegurador.

Capitulo III Seguro De Personas Art. 1458.- El seguro de personas puede cubrir un inters econmico de cualquier especie, que resulte de los riesgos que pueda correr la existencia, la integridad, la salud o el vigor vital del asegurado. En esta clase de seguros, el asegurador no podr subrogarse en los derechos del asegurado o del beneficiario contra terceros en razn del siniestro. Art. 1459.- La pliza de seguro de personas, adems de los requisitos del artculo 1353, deber contener los siguientes: I.II.III.IV.Fecha de nacimiento de las personas sobre quienes recaiga el seguro. Nombre del beneficiario o manera de determinarlo. El acontecimiento o el trmino del cual depende la exigibilidad de la indemnizacin. En su caso, los valores garantizados.

Art. 1466.- El asegurado tendr derecho a designar un tercero como beneficiario sin necesidad del consentimiento del asegurador. La clusula beneficiaria podr comprender la totalidad o parte de los derechos derivados del seguro. Ser necesario, en todo caso, que se notifique por escrito al asegurador, el nombramiento de beneficiario; y, si la clusula beneficiaria solamente cubriera una parte de los derechos derivados del seguro, su

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proporcin. La falta de notificacin, liberar de responsabilidad al asegurador que pague a la sucesin del asegurado. Si el asegurado designa beneficiarios por nombres y falte indicacin de la porcin que corresponda a cada uno, el seguro se distribuir entre todos ellos por partes iguales. Si faltase algn beneficiario, su porcin acrecer por partes iguales a la de los dems. Art. 1494.- En el seguro de grupo o empresa, el asegurador se obliga para el asegurado, en razn de pertenecer ste al grupo o empresa con el cual se ha contratado el seguro, a cambio del pago de primas peridicas, sin necesidad de examen mdico obligatorio.

Capitulo IV Reaseguro Art. 1499.- En lo no previsto por las partes, se aplicarn al reaseguro las normas generales para el contrato de seguro, las referentes al seguro contra daos y, especialmente, el seguro contra la responsabilidad. Art. 1500.- El asegurado directo y el beneficiario no tendrn accin alguna contra el reasegurador. El asegurador no podr oponer a aqullos excepcin alguna derivada del reaseguro, aun contra pacto expreso en contrario.

LEY DE IMPUESTO A LA TRANSFERENCIA DE BIENES MUEBLES Y A LA PRESTACIN DE SERVICIOS (IVA) La ley de IVA, como es conocida comnmente, es aplicable a los seguros en concepto de las primas que se cobran por la prestacin del servicio de seguro. Aclara en que momento debe gravarse con la tasa estipulada que es del 13% aplicable sobre la base imponible, que tratamiento debe drsele al momento de determinar la base imponible, entre otras cosas.

Para efectos de la presente ley, se presentaran fragmentos y si en caso fuese necesario por la importancia del contenido del artculo, se presentara el mismo literalmente.

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Hecho Generador Constituye hecho generador del Impuesto las prestaciones de servicios provenientes de actos, convenciones o contratos en que una parte se obliga a prestarlos y la otra se obliga a pagar como contraprestacin una renta, prima, etc. No se incluyen en el concepto anterior los pagos por indemnizaciones de perjuicios o siniestros.

Prestaciones De Servicios Estarn exentos del impuesto entre otros los siguientes servicios: f) Operaciones de depsito, de otras formas de captacin y de prstamos de dinero, en lo que se refiere al pago o devengo de intereses, realizadas por cualquier institucin que se encuentre bajo la supervisin de la Superintendencia del Sistema Financiero; g) Emisin y colocacin de ttulos valores por el Estado e instituciones oficiales autnomas, as como por entidades privadas cuya oferta primaria haya sido pblica a travs de una bolsa de valores autorizada, en lo que respecta al pago o devengo de intereses; j) De seguros de personas, en lo que se refiere al pago de las primas; lo mismo que los reaseguros en general;

Indemnizaciones. Propinas. Recargos No conforman la base imponible del impuesto, las cantidades pagadas a ttulo de indemnizaciones, que por su naturaleza o finalidad no constituyen contraprestacin de la transferencia de dominio o de la prestacin de servicios.

Adiciones A La Base Imponible Para determinar la base imponible del impuesto, debern adicionarse al precio o remuneracin cuando no las incluyeran, todas las cantidades o valores que integran la contraprestacin y se carguen o cobren adicionalmente en la operacin, aunque se documenten o contabilicen separadamente o correspondan a operaciones que consideradas independientemente no estaran sometidas al impuesto, tales como: b) El valor de los bienes y servicios accesorios a la operacin, tales como embalaje, flete, transporte, limpieza, seguro, garantas, colocacin y mantenimiento cuando no constituyan una prestacin de servicios independiente;

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LEY DE LAVADO DE DINERO Y ACTIVOS Esta ley es de aplicacin a la temtica de seguros debido a que las cantidades de dinero que ellos reciben en concepto de primas muchas veces es mayor a los 500,000 clones (US$57,142.86).

A continuacin se presentan fragmentos de la presente ley en lo concerniente y vinculado a los seguros.

Sujetos De Aplicacin De La Ley La presente Ley ser aplicable a cualquier persona natural o jurdica an cuando esta ltima no se encuentre constituida legalmente.Las Instituciones y actividades sometidas al control de esta Ley, entre otras, son las siguientes: g) Sociedades e intermediarios de Seguros; r) Cualquier otra Institucin, Asociacin, Sociedad Mercantil, grupo o conglomerado financiero.

Obligaciones De Las Instituciones Sometidas Al Control De Esta Ley Las Instituciones, estn obligadas a informar por escrito o cualquier medio electrnico en el plazo de tres das hbiles a la UIF, de cualquier operacin o transaccin mltiple realizada por cada usuario que en un mismo da o en plazo de un mes, exceda los quinientos mil colones o su equivalente en moneda extranjera, de acuerdo a las fluctuaciones de la moneda nacional, siempre y cuando hubiere los suficientes elementos de juicio, para considerarlas irregulares o cuando lo requiera la UIF. Las Sociedades de seguros deben informar a la Superintendencia respectiva de todos los pagos que realicen en concepto de indemnizacin de los registros que aseguren en exceso de la cantidad indicada en el inciso anterior. Las Instituciones tendrn las obligaciones siguientes: a) Identificar fehacientemente y con la diligencia necesaria a todos los usuarios que requieran sus servicios, as como la identidad de cualquier otra persona natural o jurdica, en cuyo nombre estn ellos actuando;

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b) Archivar y conservar la documentacin de las operaciones por un plazo de cinco aos, contados a partir de la fecha de la finalizacin de cada operacin; c) Capacitar al personal sobre los procesos o tcnicas de lavado de dinero y de activos, a fin de que puedan identificar situaciones anmalas o sospechosas; d) Establecer mecanismo de auditoria interna para verificar el cumplimiento de lo establecido en esta Ley;

Adems deben mantener registros nominativos de sus usuarios. Estas no mantendrn cuentas annimas o cuentas en las cuales hayan nombres incorrectos o ficticios. Las Instituciones, deben controlar las transacciones que realicen sus usuarios, que sobrepase las cantidades establecidas y las condiciones indicadas en el Art. 9, inciso 1 de esta Ley (500,000 clones). Dichas instituciones a que se refiere designarn funcionarios encargados de velar por el mantenimiento y actualizacin de registros y formularios indicados en la ley. Todos los registros e informes requeridos por esta ley pueden ser guardados y transmitidos en papel o en forma electrnica.

LEY DE INTEGRACIN MONETARIA En esta ley se trata el cambio de moneda de coln salvadoreo a dlar de los Estados Unidos de Norteamrica. Es aplicable a las empresas de seguros puesto que toda institucin deba realizar el cambio de dicha unidad monetaria.

A continuacin los fragmentos aplicables:

El tipo de cambio entre el coln y el dlar de los Estados Unidos de Amrica ser fijo e inalterable a partir de la vigencia de esta Ley, a razn de ocho colones setenta y cinco centavos por dlar de los Estados Unidos de Amrica. El dlar tendr curso legal irrestricto con poder liberatorio ilimitado para el pago de obligaciones en dinero en el territorio nacional.

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Los precios de los bienes y servicios se podrn expresar tanto en colones como en dlares, al tipo de cambio establecido en esta ley. Las compaas de seguros que se coloquen y negocien en bolsa de valores, dentro de los cuarenta y cinco das siguientes a la vigencia de esta ley, estarn obligadas a notificar a la respectiva Superintendencia, los cambios que para cumplir con la misma, hayan efectuado en las operaciones financieras o de cualquier otra naturaleza que se hubiesen establecido o pactado en colones con anterioridad a dicha vigencia.

NORMAS DE CONTABILIDAD DE SEGUROS A continuacin se presentaran las normas vigentes para registros, presentacin y revelacin de la informacin contable principal en las entidades de seguros. Considerando la importancia que estos representan para las sociedades de seguros y para el objetivo de este trabajo, se presentaran las normas directamente aplicables, con sus respectivos artculos, de forma literal, pero con alguna omisin no considerada de inters para los propsitos a alcanzar.

NCES-02 El Consejo Directivo de la Superintendencia del Sistema Financiero, con base a la potestad contenida en el literal c) del artculo 10 de la Ley Orgnica de la Superintendencia del Sistema Financiero, emite las:

NORMAS PARA CONSTITUIR PROVISIONES POR RIESGO PAIS Captulo I Objeto Y Sujetos Objeto Art. 1.- Las presentes Normas tienen por objeto establecer los criterios para el

establecimiento de las polticas y procedimientos para la identificacin, revisin y control del riesgo pas en las actividades de colocacin de recursos en el exterior; as como

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establecer las bases de clculo y la oportunidad de la constitucin de las provisiones contables para representar el referido riesgo.

Sujetos Art. 2.- En los casos que la Ley los autorice para realizar inversiones en el extranjero, los sujetos obligados a cumplir con esta Norma son: a) Los bancos constituidos en El Salvador; b) Las sucursales de bancos extranjeros establecidas en El Salvador; c) Las subsidiarias nacionales o extranjeras, de bancos o de controladoras de finalidad exclusiva constituidos en El Salvador; d) Las sociedades de seguros constituidas en El Salvador y sus filiales; e) Las sucursales de aseguradoras extranjeras que operan en El Salvador; f) Las cooperativas que prestan servicios de seguros; g) Los bancos cooperativos que adems de captar dinero de sus socios lo hagan del pblico; h) Los bancos cooperativos cuando la suma de sus depsitos y aportaciones excedan de seiscientos millones de Colones Salvadoreos o su equivalente en Dlares de los Estados Unidos de Amrica; i) Las sociedades de ahorro y crdito; j) Las federaciones de bancos cooperativos y tambin de de ahorro y crdito, calificadas por la Superintendencia para realizar las operaciones de intermediacin que seala la Ley de Bancos Cooperativos y Sociedades de Ahorro y Crdito. k) Las instituciones oficiales de crdito; y l) Cualquier entidad sometida a la competencia de la Superintendencia del Sistema Financiero, autorizada para realizar colocaciones en el extranjero.

Capitulo II Concepto, Activos Objeto De Provisin Y Polticas Concepto de riesgo pas Art. 3.- Se entender por riesgo pas, el riesgo que se asume al mantener o comprometer recursos en algn pas extranjero, por los eventuales impedimentos para obtener su

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recuperacin derivado de efectos adversos en el entorno econmico, social, poltico o por desastres naturales que ocurran en el pas donde se localiza la fuente que genera los flujos de fondos de la contraparte. El riesgo pas comprende el riesgo soberano, el riesgo poltico y el de transferencia. El riesgo soberano est representado por las dificultades que podra enfrentar un banco para poder llevar a cabo acciones de recuperacin en contra del deudor, por razones de soberana. El riesgo poltico comprende todos aquellos actos del hombre que ponen en dificultad de cumplir con sus obligaciones a los deudores de un pas. El riesgo de transferencia es la situacin que impide a los deudores de un pas cumplir con sus obligaciones por la escasez de la divisa en que est denominada la obligacin o de la que puede ser aceptada por el acreedor.

Activos objeto de estas Normas Art. 4. - Para efecto de las presentes Normas se considera objeto de provisiones por riesgo pas los activos o derechos del banco en los que los recursos otorgados o comprometidos sean utilizados en el extranjero o que la fuente de pago est ubicada fuera de El Salvador. Se excepta de las provisiones por riesgo pas: a) Los depsitos constituidos para cumplir con la Reserva de Liquidez; b) Las colocaciones por cuenta ajena que no deriven en compromisos para la entidad; c) Las inversiones accionarias y las colocaciones de recursos regulados en los artculos 23 y 144 de la Ley de Bancos; d) Las operaciones que han sido garantizadas con acreedora, salvo en la parte del riesgo no cubierto; y dinero en la misma entidad

Captulo III Informacin, Evaluacin Y Calificacin Del Riesgo Pas Evaluacin del riesgo pas Art. 8. Los bancos que coloquen o comprometan sus recursos en otros pases, utilizarn para determinar el grado de riesgo pas, las calificaciones de riesgo soberano de los pases emitidas por las sociedades clasificadoras de riesgo reconocidas internacionalmente, de las obligaciones de largo plazo. A continuacin se establecen las categoras de riesgo pas, las equivalencias entre la nomenclatura de las obligaciones a largo plazo utilizadas por las

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sociedades clasificadoras de riesgo reconocidas internacionalmente y los porcentajes de provisiones mnimas que se deben constituir para cada categora:

Standard & FITCH Poor 1. Pases con bajo riesgo AAA AAA AA (+ -) AA (+ -) 2. Pases con riesgo normal A (+ -) A (+ -) 3. Pases con riesgo moderado BBB (+ -) BBB (+ -) BB (+ -) BB (+ -) B+ B+ 4. Pases con dificultades B B BBCCC+ CCC+ 5. Pases dudosos CCC CCC CCC CCC 6. Pases con problemas CC CC graves o no calificados. C C D D Categoras

MOODYS Aaa Aa (1,2,3) A (1, 2, 3) Baa (1, 2, 3) Ba (1, 2, 3) B1 B2 B3 Caa1 Caa2 Caa 3 Ca (1, 2, 3) C

% de provisin 0% 0% 1% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 100%

NCS - 006 NORMAS PARA LA RECLASIFICACIN CONTABLE DE LOS PRSTAMOS Y CONTINGENCIAS DE LAS SOCIEDADES DE SEGUROS Capitulo I Objeto Art. 1.- Las presentes normas tienen por objeto regular el traslado de los prstamos de cartera vigente a cartera vencida; as como el tratamiento contable del pago derivado de la realizacin de una contingencia, por el incumplimiento de fianzas por parte de clientes de las sociedades de seguros.

Capitulo II Reclasificacin De Prstamos Y Contingencias Art. 3.- Los prstamos que tengan cuotas de capital o de intereses con mora superior a noventa (90) das deben trasladarse de cartera vigente a cartera vencida. Los intereses

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provisionados y los que en el futuro se devenguen deben controlarse en la cuenta de orden "Intereses de Prstamos Vencidos", mientras exista morosidad.

Art. 6 - Tambin deben trasladarse de cartera vigente a cartera vencida, los prstamos que por decisin de la junta directiva de la sociedad de seguros o de quien corresponda, deban cobrarse por la va judicial. El traslado proceder desde la fecha en que se tome la decisin.

Art. 9.- El prstamo cuyo principal se encuentre registrado como cartera vencida se podr reintegrar a la cartera vigente, cuando no tenga ninguna cuota o saldo con mora superior a 90 das. A partir del traslado se le continuarn provisionando los intereses correspondientes, en cuentas de balance.

Art. 10.- Cuando se haga efectivo el pago de una fianza por incumplimiento del cliente, el monto del mismo debe contabilizarse como prstamo vencido, hasta que se emita el documento que lo convierte en prstamo o hasta su recuperacin. En el caso mencionado en el prrafo anterior, se proceder a eliminar la responsabilidad contingente en la respectiva cuenta de orden.

NCS - 007 NORMAS PARA EL REGISTRO CONTABLE DE OPERACIONES DE REPORTO BURSTIL QUE REALIZAN LAS SOCIEDADES DE SEGUROS Capitulo I Objeto Art. 1.- Las presentes normas tienen por objeto regular la aplicacin y valuacin contable de las operaciones de reporto burstil. Art. 2.- El reporto burstil, para los efectos de estas normas, es una operacin financiera por medio de la cual el reportado se convierte en deudor de otro sujeto denominado reportador, quien proporciona una suma de dinero al primero, la cual es garantizada por aquel con ttulos valores; operacin que se revierte al final del plazo pactado.

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NCS-009 NORMAS PARA EL RECONOCIMIENTO CONTABLE DE PRDIDAS EN PRSTAMOS Y CUENTAS POR COBRAR DE SOCIEDADES DE SEGUROS Capitulo I Objeto Art.1.- El objeto de estas Normas es regular el reconocimiento de prdidas por eliminacin de saldos de prstamos y cuentas por cobrar.

Capitulo II Prdidas De La Cartera De Prstamos Art. 2. Los prstamos con garanta real que tengan ms de veinticuatro meses y los sin garanta real que tengan ms de doce meses sin reportar recuperaciones de capital, que no se encuentren en proceso de ejecucin judicial, debern reconocerse como prdida. Art. 3. Tambin debern reconocerse como prdida los prstamos que se encuentren en alguna de las situaciones siguientes: a) Cuando exista carencia de documento ejecutivo para iniciar la recuperacin por la va judicial; b) Cuando despus de veinticuatro meses de iniciada la accin judicial, no haya sido posible trabar embargo; c) d) En los casos que se haya emitido sentencia de primera instancia a favor de deudor; Cuando no exista evidencia de que el deudor ha reconocido su deuda en los ltimos cinco aos; e) Cuando a juicio de la sociedad de seguros no exista posibilidad de recuperacin.

Capitulo III Prdidas De Cuentas Por Cobrar Art.4.- Se debern reconocer como prdida, cuando tengan antigedad superior a doce meses o que no hayan registrado movimiento en ese lapso, las cuentas siguientes: a) b) Cuentas por cobrar de fianzas y otros servicios; Costas procesales, excepto que exista proceso en curso;

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c) d) e)

Anticipos al personal; Faltantes de caja; y Otros faltantes.

NCS-011 NORMAS PARA LA CONSTITUCION DE LAS RESERVAS TECNICAS DE LAS SOCIEDADES DE SEGUROS Capitulo I Objeto Art.1.-Las presentes Normas tienen por objeto desarrollar la aplicacin de los mtodos de constitucin de reservas, contenidos en el Captulo III Reservas Tcnicas de la Ley de Sociedades de Seguros. Las reservas a las que se refieren las presentes Normas son: a) b) c) d) Reservas de riesgos en curso; Reservas matemticas; Reservas de siniestros; y Reservas de previsin.

Capitulo II Reservas De Riesgos En Curso Base de Clculo Art.3.- La reserva para riesgos en curso a cargo de las sociedades de seguros, deben calcularse y constituirse mensualmente, sobre las primas netas causadas, por cada ramo de seguros. Las primas fraccionadas debern ser objeto de un solo cause, por consiguiente, la parte no cobrada deber aparecer formando parte del activo.

Se deben incluir en el clculo de las reservas de riesgos en curso los seguros de daos, de deuda decreciente, accidentes personales, de salud o mdico hospitalario, vida de corto plazo, los seguros de vida de prima escalonada, los beneficios adicionales a los seguros de

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vida, extraprimas de seguros de vida, la deduccin de mortalidad de los planes flexibles y las fianzas.

Se entiende por primas netas causadas, las de los seguros directos, coaseguros y reaseguros aceptados, menos las cancelaciones, anulaciones y cesiones de primas por reaseguro.

Contabilizacin de Primas Art. 5.-Las primas de seguros y afianzamiento que cubran perodos mayores de un ao, deben registrarse en la contabilidad de la forma que se expone en los literales siguientes: a) La porcin que corresponda al primer ao de vigencia de la pliza(1) debe acreditarse en la respectiva cuenta de resultados; y b) La diferencia debe acreditarse en la cuenta de pasivo diferido que corresponda.

Al inicio de cada ao de vigencia de la pliza, posterior (1) al del cause, se debe hacer el traslado del importe de la prima anual que se devengar en el ejercicio de que se trate, mediante un cargo a la cuenta de pasivo diferido y un abono a la cuenta de ingresos que corresponda.

Art.6.-Las primas de seguros y afianzamiento cedido que cubran perodos mayores de un ao, deben registrarse de la forma que se expone en los literales siguientes: a) La porcin que corresponda al primer ao de vigencia de la pliza (1) debe acreditarse en la respectiva cuenta de gastos; y b) La diferencia se aplicar en la cuenta de activo diferido, bajo el concepto de "Primas cedidas no devengadas por la aceptante".

En ambos casos, debe actualizarse la cuenta corriente de la reaseguradora o reafianzadora de que se trate. Al inicio de cada ao de vigencia de la pliza, (1) posterior al de la cesin, se debe hacer la reversin del importe de la prima anual que devengar en el ejercicio la aceptante, mediante un abono a la cuenta de activo diferido y un cargo a la cuenta de gastos que corresponda.

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Capitulo III Reservas Matemticas Base de Clculo Art.11.- Las reservas matemticas para los seguros de vida individual de largo plazo se deben calcular y constituir al 31 de marzo, al 30 de junio, al 30 de septiembre y al 31 de diciembre de cada ao. Para su clculo se debe utilizar la tabla de mortalidad, el inters tcnico y las frmulas actuariales que contenga la nota tcnica de cada clase de seguro. Para la determinacin de estas reservas se deducirn de la reserva media, las primas

diferidas, entendindose como tales la fraccin de prima no cobrada a la fecha de clculo, por causa de fraccionamiento.

Procedimiento de Clculo Art.14.- Para calcular las reservas matemticas de los seguros clsicos de vida individual, se utilizar el mtodo prospectivo equivalente al valor actual de las obligaciones futuras, menos el valor actual de las primas futuras por recibir. Cuando las sociedades de seguros requieran utilizar otro mtodo debern sustentar ante la Superintendencia las razones de su implementacin. El clculo de las reservas de los seguros universales se har con base a la nota tcnica de cada plan.

Capitulo IV Reserva De Siniestros Siniestros Reportados Art.23.- La reserva para siniestros reportados, se forma mensualmente del monto de las sumas probables a indemnizar derivadas de los reclamos provenientes de siniestros ocurridos y que su liquidacin definitiva se encuentre pendiente de autorizacin, ms los gastos que se deriven del mismo.

Art.24.- Para los seguros de vida, la reserva de siniestros reportados se constituir con el monto de la liquidacin que sea exigible segn las condiciones de las plizas y de los beneficios adicionales, dividendos, bonos y otras obligaciones que se deriven de los contratos.

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Capitulo V Reservas De Previsin Procedimiento y Base de Clculo Art.27.- El clculo de las reservas de previsin, deber efectuarse mensualmente, con el cinco por ciento (5%) de las primas netas de reaseguros del ramo de Seguros de Incendio y Lneas Aliadas de cada mes.

NCS-013 NORMAS PARA LA CONTABILIZACION DE INTERESES DE LAS OPERACIONES ACTIVAS DE LAS SOCIEDADES DE SEGUROS. Capitulo I Objeto Y Sujetos Art.1.- Las presentes Normas tienen por objeto uniformar la contabilizacin de los intereses devengados en las operaciones activas de las sociedades de seguros, de tal manera que se reflejen razonablemente los productos obtenidos como resultado de tales operaciones.

Art. 2.- Los sujetos obligados al cumplimiento de estas normas son los siguientes: a) Las sociedades de seguros constituidas en El Salvador; b) Las sucursales de aseguradoras extranjeras; y c) Las asociaciones cooperativas que prestan servicios de seguros.

Captulo II Normas De Contabilizacin Art.3.- Los intereses por cobrar, excepto los recargos por mora, debern contabilizarse diariamente en la cuenta Rendimientos por Prstamos del Manual de Contabilidad. Las sociedades de seguros que tengan limitaciones de orden operativo o tecnolgico para hacer la provisin diaria, debern hacerla al menos al final de cada mes. Los intereses moratorios debern contabilizarse hasta que se perciban.

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NCS-014 NORMAS PARA LA CONTABILIZACIN DE LAS COMISIONES SOBRE PRSTAMOS DE LAS SOCIEDADES DE SEGUROS Captulo I Objeto Art. 1.Las presentes normas tienen por objeto establecer los principios, mtodos y

procedimientos uniformes para el registro contable de las comisiones que las sociedades de seguros cobran anticipadamente a sus clientes por el otorgamiento de prstamos.

Captulo II Normas De Contabilizacin Registro de comisiones por operaciones de hasta 180 das plazo Art. 3.- Las comisiones derivadas de operaciones de prstamos con plazos de hasta 180 das se reconocern como ingreso en la correspondiente cuenta de resultados, en la fecha en que se cobren o provisionen.

Registro de comisiones por prstamos Art. 4.- Las sociedades de seguros debern contabilizar con crdito a las correspondientes subcuentas de la cuenta 2901 INGRESOS DIFERIDOS, todas aquellas provisiones o

cobros en efectivo que efecten en concepto de comisiones por el otorgamiento, administracin u otros ingresos diferentes de los intereses, relacionados con los prstamos.

Reconocimiento de ingresos Art. 5.- El reconocimiento de estas comisiones como ingreso, se har mensualmente, acreditando la cuenta 5703 INGRESOS FINANCIEROS Y DE INVERSIN - POR PRSTAMOS. Las amortizaciones se determinarn as: a) Por el treinta por ciento (30%) de la sumatoria de las aplicaciones contables con carcter de crdito a la subcuenta de la cuenta 2901 INGRESOS DIFERIDOS, efectuadas cada mes; y b) Por el valor que resulte de dividir entre 12 para los prstamos de corto plazo, entre 36 para los prstamos de mediano plazo y entre 84 para los prstamos de largo

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plazo, el residuo obtenido de restar el treinta por ciento del literal anterior a las aplicaciones contables con carcter de crdito a cada una de las correspondientes subcuentas de la cuenta 2901 INGRESOS DIFERIDOS, efectuadas en cada mes.

NCS-015 NORMAS PARA LA ELABORACIN DE ESTADOS FINANCIEROS DE LAS SOCIEDADES DE SEGUROS Capitulo I Objeto Y Sujetos Art. 1.- Las presentes Normas tienen por objeto establecer el contenido mnimo y los procedimientos para la elaboracin seguros. de los estados financieros de las sociedades de

Capitulo IV Requisitos Y Contenido De Los Estados Financieros Art. 8.- Los aspectos ms relevantes que deben considerarse en la preparacin de los estados financieros son: INormas tcnicas y principios de contabilidad

Los estados financieros deben prepararse con base a las Normas Internacionales de Contabilidad (NIC) y las normas contables emitidas por la Superintendencia del Sistema Financiero, las cuales prevalecern cuando exista conflicto con las primeras. Cuando las NIC presenten diferentes opciones para contabilizar un mismo evento deber adoptarse la ms conservadora. IIDe la expresin de las cifras

Las cifras de los estados financieros y las de sus notas debern expresarse en millones de colones con un decimal. IIIOrigen contable de los saldos

Las cifras de los estados financieros y las de sus notas, debern tener su origen en los saldos del libro mayor a la fecha de referencia correspondiente. Por ningn motivo los estados financieros debern ser preparados contemplando ajustes no registrados en la contabilidad.

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IV-

Depuracin de saldos

Los saldos de los estados financieros no deben presentar activos o pasivos sujetos a confirmacin; ni saldos cuya aclaracin, regularizacin o registro definitivo dependa de la sociedad de seguros. VSaldos negativos

Cuando fuere necesario divulgar cuentas de valuacin como las Reservas de Saneamiento y las Depreciaciones Acumuladas, debern presentarse entre parntesis.

Estados financieros bsicos Art. 9. - Los estados financieros que deben elaborarse son el balance general, el estado de resultados, el estado de flujo de efectivo y el estado de cambios en el patrimonio. Las notas a los estados financieros son parte integral de los mismos. En ningn caso debe dejar de redactarse una nota, si no existe el evento, transaccin o saldo, deber expresarse tal situacin. Podrn incluirse otras notas cuando las circunstancias as lo requieran o por requerimiento de los auditores externos, en tales casos deber intercalarse en donde corresponda

Captulo V Responsables de preparar los estados financieros Art. 11.- La preparacin de los estados financieros y sus notas son responsabilidad de la administracin de la controladora o de la sociedad de seguros cuando no sean consolidados; no obstante, sta puede delegar su elaboracin en profesionales debidamente calificados. Los estados financieros debern ser suscritos por los miembros de la Junta Directiva, el gerente general o quien desempee cargo equivalente; pero cuando se trate de estados financieros consolidados, esta responsabilidad corresponde a quienes desempeen esos cargos en la controladora.

Responsabilidad de los auditores externos Art. 12. - El auditor externo debe opinar sobre los estados financieros consolidados considerndolos como un solo ente econmico, por lo que su responsabilidad se extiende a cerciorarse de la situacin financiera, resultados de operacin y cambios en la situacin

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financiera de las entidades en su conjunto, con base en las Normas de Auditora Emitidas por el Instituto Americano de Contadores Pblicos (SAS).

Remisin de los estados financieros Art. 13.- Los estados financieros, sus notas y el correspondiente dictamen del auditor externo deben ser remitidos a la Superintendencia por la administracin de la sociedad de seguros, a ms tardar cinco das hbiles antes de celebrarse la junta general de accionistas de esa sociedad. Junto con los estados financieros consolidados debern remitirse los estados financieros bsicos, sus notas, el dictamen del auditor externo de cada una de las entidades consolidadas y la certificacin del punto de acta de junta directiva en donde se conocieron los estados financieros de cada una de las sociedades.

Divulgacin de los estados financieros Art. 14. - Los estados financieros que se entreguen a los accionistas, los que publiquen en la memoria anual y en general cualquier divulgacin de los mismos, deber incluir los cuatro estados financieros bsicos, sus notas en forma ntegra y el dictamen del auditor externo.