ABORDAGEM GERENCIAL
Esquema do giro das contas do ativo e passivo circulantes (cclicas) e as diversas fases do processo produtivo
Esquema do giro das contas do ativo e passivo circulantes (cclicas) e as diversas fases do processo produtivo: fontes e aplicaes de recursos
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Relao entre a variao da NCG e o Lucro Operacional na conciliao do Fluxo de Caixa Operacional (FCO) FCO = Lucro Operacional + NCG
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ANLISE DINMICA
Empresa em equilbrio financeiro Ativo Financeiro $3.500 Passivo Financeiro $2.200
Empresa em desequilbrio financeiro Ativo Financeiro $1.500 Ativo Financeiro $3.500
Capital Circulante Lquido Necessidade de Invertimento em Giro (NIG) Saldo Disponvel (SD) Necessidade de Total de Financiamento Permanente (NTFP) Passivo Permanente
Capital Circulante Lquido Necessidade de Invertimento em Giro (NIG) Saldo Disponvel (SD) Necessidade de Total de Financiamento Permanente (NTFP) Passivo Permanente
ANLISE DINMICA
Estruturas de baixo risco
Ativo Financeiro $ 30 Passivo Financeiro $ 10
Ativo Financeiro $ 30
Passivo Financeiro $ 20
Ativo Ciclico $ 40
Passivo Ciclico $ 50
Ativo Permanente $ 70
Passivo Permanente $ 80
Ativo Permanente $ 50
>0 <0 >0
Passivo Permanente $ 80
>0 Necessidade de Invertimento em Giro (NIG) < 0 CCL > NIG Saldo Disponvel (SD) >0
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ANLISE DINMICA
Estrutura de risco mdio
Ativo Financeiro $ 10 Passivo Financeiro $ 20 Passivo Ciclico $ 40
Ativo Ciclico $ 60
Ativo Permanente $ 70
Passivo Permanente $ 80
ANLISE DINMICA
Estruturas de alto risco
Ativo Financeiro $ 30
Ativo Financeiro $ 20 Passivo Financeiro $ 10
Passivo Financeiro $ 50
Ativo Ciclico $ 30
Passivo Ciclico $ 50
Ativo Permanente $ 75
Passivo Permanente $ 60
Ativo Permanente $ 90
Passivo Permanente $ 80
<0 Necessidade de Invertimento em Giro (NIG) < 0 CCL > NIG Saldo Disponvel (SD) >0
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