Auditing Saldo Investasi

dan Kas
Investasi
Pengujian Substantif Investasi
Saldo Kas
Pengujian Substantif Saldo Kas
Pertimbangan Lain
Jasa Nilai Tambah Terkait den Saldo Surat Berharga dan Kas
IRingkasan

sugiarto audit saldo 1

investasi dan kas-sgt
Sasaran Belajar
1. Memaparkan jenis-jenis investasi
jangka pendek dan investasi jangka
panjang dalam bentuk sekuritas yang
dikeluarkan perusahaan lain
2. Menyebutkan tujuan audit untuk akun
investasi jangka pendek dan panjang
3. Menjelaskan pentingnya perencanaan
audit yang terkait langsung dengan audit
invetasi jangka pendek dan panjang
4. Menentukan risiko deteksi dan disain
serta melaksanakan program audit
pengujian substantif untuk asersi saldo
investasi
sugiarto audit saldo 2
investasi dan kas-sgt
 5. Menunjukkan hubungan
siklus-siklus transaksi dengan
saldo kas
6. Menyebutkan tujuan audit
saldo kas
7. Menjelaskan pentingnya
perencanaan audit yang terkait
langsung dengan audit saldo
kas
8. Merancanginvestasidan
sugiarto audit saldo
dan kas-sgt
3
 9. Memaparkan penyimpangan yang
dikenal dengan istilah kitting dan lapping
dan bagaimana cara auditor dapat
menemukannya
10. Menjelaskan peran konfirmasi dan
penggunaan rekening koran interim (cut-
off) dalam audit saldo kas
11. Memaparkan bagaimana auditor dapat
menggunakan pengetahuan yang diperoleh
selama audit saldo efek dan kas untuk
memberikan jasa nilai tambah

sugiarto audit saldo 4

investasi dan kas-sgt
INVESTASI
Investasi dalam efek berhubungan dengan
siklus penerimaan kas (penjualan efek,
penerimaan bunga dan dividen) dan siklus
pembayaran (pembelian efek)
Banyak perusahaan yang menanamkan
dananya dalam sekuritas seperti:
Sertifikat deposito
Sertifikat Bank Indonesia
Reksa dana
Saham preferen dan saham biasa
Obligasi Pemerintah (SUN) dan
Obligasi perusahaan
sugiarto audit saldo 5
investasi dan kas-sgt
Akun-akun yang digunakan
dalam transaksi sekuritas
Investasi sekuritas ekuitas Dividend revenue
dan hutang (trading atau Interest revenue
available for sale) Realized gains and losses
Market Adjustment (akun (transaksi investasi sekuritas
aset) ekuitas dan hutang)
Cumulative unrealized Unrealized holding gains and
holding gains and losses losses (trading kalau ada
(available for sale) akun perubahan harga pasar)
ekuitas Ekuitas dalam laba anak
Investment in equity perusahaan
securities (equity method)
Investment in equity
securities (cost method)
Investment in equity
securities (consolidation
method)
Investment in debt securities
held to maturity (amortized
cost)

sugiarto audit saldo 6

investasi dan kas-sgt
 Tujuan spesifik Audit
Eksistensi atau Pendapatan investasi, realisasi laba dan rugi
Ketertejadian dan laba dan rugi belum terealisasi yang
dicantumkan dalam statemen laba
merupakan transaksi atau peristiwa yang
terjadi dalam perioda audit
Kelengkapan Statemen laba telah mencerminkan seluruh
transaksi dan peristiwa yang harus masuk
dalam statemen laba
Catatan investasi jangka pendek dan
investasi jangka panjang mencerminkan
investasi yang ada dalam tanggal neraca
Seluruh investasi jangka pendek dan
panjang telah dicantumkan dalam akun
investasi di neraca

Hak dan Kewajiban Seluruh catatan investasi dimiliki oleh

entitas pelapor

Valuasi dan Alokasi Pendapatan investasi, dan laba dan rugi yang
sudah dan yang belum direalisasi telah
dilaporkan dalam jumlah yang tetap
Investasi dalam neraca sajikan dalam
neraca pada harga pasar, cost, amortized
cost, atau jumlah yang ditetapkan
berdasar metode ekuitas, sesuai dengan
klasifikasinya

Penyajian dan Saldo investasi telah diidentifikasi

Pengungkapan secara tepat
Pengungkapan yang cukup telah
dilakukan shubungan dengan (1) investasi
pihak terkait, (2) dasar penilaian, (3)
jaminan sbg kolateral

sugiarto audit saldo 7

investasi dan kas-sgt
Perencanaan Audit

Materialitas
Inherent Risk
Analytical Procedures Risk
Control Risk

sugiarto audit saldo 8

investasi dan kas-sgt
Dokumen dan catatam

Sertifikat saham
Sertifikat
obligasi
Bond indenture
Brokers advice
Brokers
statement
Books of
original entry
sugiarto audit saldo 9
Investment investasi dan kas-sgt
Fungsi dan Kontrol Terkait

Otorisasi transaksi investasi

Pembelian sekuritas
Penjualan sekuritas
Terima dan kirim sekuritas
Penerimaan/pengamanan/penyerahan sekuritas
Penerimaan pedapatan berkala
Pencatatan transaksi
Pencatatan pembelian, penjualan dan laba
Pencatatan market adjustment dan reklasifikasi
Penyeselesaian transaksi
Penerimaan kas
Pengeluaran kas
Penilaian dan pelaporan kinerja investasi
sugiarto audit saldo
investasi dan kas-sgt
10
Pengujian Substantif
Investasi
Penentuan Risiko Deteksi
Perancangan Pengujian
Substantif
Prosedur awal
Prosedur analitik
Pengujan rinci transaksi
Pengujian rinci saldo
Penyajian dan pengungkapan
sugiarto audit saldo 11
investasi dan kas-sgt
Penentuan Risiko
Deteksi
Kombinasi penilaian risiko bawaan dan
risiko kontrol dari transaksi penerimaan
dan pengeluaran kas dengan
mempertimbangkan keunikan transaksi
investasi
Perlu diperhatikan bila perusahaan
memilik free cash flows yang cukup ->
meningkatkan volume transaksi investasi
Bila volume transaksi rendah
menekankan pada pengujian substantif
Kesulitan:
Menentukan nilai wajar
Ketepatan klasifikasi
sugiarto audit saldo 12
investasi dan kas-sgt
Initial Procedures
1. Dapatkan pemahaman bisnis dan
industri klien dan tentukan:
Pentingnya saldo dan transaksi investasi
pada entitas
Kebijakan entitas terhadap surplus
saldo kas
Faktor ekonomi yang memicu perolehan
investasi termasuk kemampuan entitas
untuk menggunakan arus kas dari
aktivitas financing dan untuk
menghasilkan free cash flows
Standar industri sejauh mana investasi
sugiarto audit saldo 13
penting dan investasi
pengaruhnya
dan kas-sgt terhadap laba
 2. Lakukan prosedur awal pada saldo dan catatan
investasi yang memerlukan pengujian lebih lanjut.
Trace saldo awal akun investasi dan ekuitas ke kertas
kerja tahun lalu
Review aktivitas atas seluruh saldo neraca dan laba-
rugi yang terkait dengan investasi yang tampak tidak
biasa (sumber & jumlah)
Dapatkan dari klien skedul investasi dan tentukan
bahwa skedu tersebut akurat mencerminkan catatan
akuntansi yang digunakan sebagai dasar penyusunan,
dengan cara:
Jumlah ke bawah dan ke samping dan lakukan
rekonsiliasi total dengan buku bantu dan buku besar
Uji kecocokan pos-pos dalam skedul dengan ayat-ayat
yang ada dalam buku bantu dan buku besar

sugiarto audit saldo 14

investasi dan kas-sgt
Analytical Procedures

Lakukan prosedur analitik:

Hitung rasio-rasio sbb:
Investasi jangk pendek dg aktiva
lancar
Investasi jangka panjang dg total
aktiva
Tingkat imbalan (return) per
klasifikasi investasi
Analisis hasil rasio dengan
membandingkan dengan
sugiarto audit saldo 15
ekspektasiinvestasi
yang dandidasarkan
kas-sgt pada
Tests of details of
transactions
Vouching ayat-ayat dalam akun-akun yang
terkait dengan investasi dan ekuitas
Efektif bila volume transaksi rendah
Baik untuk transaksi debet maupun kredit
Debet/kredit transaksi perolehan/penjualan
investasi ke brokers advice dan bukti kas
keluar/kas masuk serta otorisasi notulen rapat
direksi
Debet/kredit akun investasi dan market adjustment
ke dokumen verifikasi pengakuan
kenaikan/penurunan harga pasar
Investasi dengan metode ekuitas

sugiarto audit saldo 16

investasi dan kas-sgt
Tests of details of
balances
Inspeksi dan hitung sekuritas yang
ada
Lakukan bersama-sama dg
penghitungan kas
Penyimpan sekuritas harus hadir
Dapat bukti bahwa sekuritas telah
dikembalikan
Seluruh sekuritas di bawah kendali auditor
sampai penghitungan selesai
Amati hal-hal seperti:
Nomor sertifikat
Nama pemilik
Keterangan tentang sekuritas
Jumlah lembar saham/obligasi
sugiarto audit saldo 17
Nama emiteninvestasi dan kas-sgt
 Konfirmasi sekuritas yang disimpan pihak luar
Konfirmasi harus sesuai dengan tanggal penyimpanan
Proses konfirmasi sama dengan konfirmasi piutang
usaha
Konfirmasi juga dilakukan untuk sekuritas yang
dijadikan jaminan atau yang digadaikan
Hitung-ulang pendapatan investasi
Laba dari investasi
Dividen
Pendapatan dan penerimaan bunga investasi obligasi
Skedul amortisasi premi atau diskonto
Verifikasi pendapatan investasi metode ekuitas

sugiarto audit saldo 18

investasi dan kas-sgt
 Tentukan ketepatan klasifikasi investasi untuk
menggolongkan apakah termasuk : held to maturity
(unamortized cost) , trading securities (fair values dg
unrealized gains/losses masuk dalam laba), dan available
for sale (fair value dg unrealized gains/losses dilaporkan
terpisah dalam akun ekuitas) dengan cara:
Mendokumentasikan niat manajemen
Konsistensi tindakan manajemen
Kemampuan manajemen untuk mempertahan samap tanggal
jatuh tempo
Surat pernyataan manajemen tentang ketepatan klasifikasi
Dapatkan bukti pendukung harga wajar investasi per
tanggal neraca, termasuk, tetapi tidak terbatas pada:
Quoted market price
Fair value estimates
Kelayakan model penilaian

sugiarto audit saldo 19

investasi dan kas-sgt
Presentation and
Disclosures
Bandingkan statemen penyajian
dengan PABU
Tentukan bahwa saldo investasi telah
diidentifikasi dan diklasifikasi dalam
statemen keuangan
Tentukan kelayakan pengungkapan
sehubungan dengan dasar penilaian
untuk investasi, komponen realized dan
unrealized gain or losses, investasi pihat
terkait, dan investasi yang dijadikan
jaminan

sugiarto audit saldo 20

investasi dan kas-sgt
Cash balances

Mencakup penerimaan yang belum

disetor, kas di bank dalam rekening
giro dan tabungan, dana imprest
seperti kas kecil dan giro gaji
Saldo kas tertentu seperti sertifikat
deposit, bond sinking fund cash,
saldo valuta asing dan akun lain
yang terbatas penggunaannya
biasanya disajikan sbg investasi
sugiarto audit saldo 21
investasi dan kas-sgt
Hubungan Saldo Kas
dengan siklus Transaksi
Revenues cycle Sales AR
Cash
Expenditures cycle Pembelian
AP Cash
Financing cycle emisi
saham/obligasi Cash
Investing cycle
Pembelian/penjualan Cash
Personnel service cycle Gaji
Cash sugiarto audit saldo
investasi dan kas-sgt
22
Tujuan Audit Saldo Kas
Existence or Catatan saldo kas
occurrence ada pd tgl neraca
Cat kas mencakup
Completeness seluruh kas yg ada
Entitas memiliki
Rights and seluruh kas yg ada
Obligations Realizable value dan
Valuation or sesuai dg skedul
allocation Identifikasi dan
klasifikasi
Presentation and Lines of credit, loan
disclosures guarantee, saldo
kompensasi,
restriksi saldo kas
telah diungkapkan

sugiarto audit saldo 23

investasi dan kas-sgt
Pertimbangan
Perencanaan Audit Saldo
Kas
Materiality ?
Jumlah saldo tidak material
Seluruh siklus transaksi bermuara ke kas
Volume transaksi amat material
Inherent Risk ?
Volume transaksi tinggi
Rawan penyalah gunaan
Analytical Procedures Risk
Lebih efektif dibandingkan dengan budget
Control Risk
Control environment
Risk assessment
Information and communication
Control activities
Monitoring

sugiarto audit saldo 24

investasi dan kas-sgt
Pengujian Substantif
Saldo Kas
Penentuan Risiko Deteksi
Perancangan Pengujian
Substantif
Initial Procedures
Analytical Procedures
Tests of Details of Transactions
Tests of Details of Balances
Presentation and Disclosure
sugiarto audit saldo 25
investasi dan kas-sgt
Risiko Deteksi Audit Kas

Hati-hati validitas saldo kas

Fokus pada tes substantif
Risiko bawaan biasanya tinggi
Efektivitas prosedur analitik
tergantung pada keakuratan
anggaran atau cash forecast

sugiarto audit saldo 26

investasi dan kas-sgt
Initial Procedures

Dapatkan pemahaman bisnis dan industri

dan tentukan:
Pentingnya saldo dan transaksi kas bagi entitas
Kebijakan entitas untuk meramalkan saldo kas
dan surplus saldo kas
Lakukan prosedur awal untuk saldo dan
catatan kas yang harus diaudit lebih lanjut
Usut saldo awal kas dan bank ke kertas kerja
auidt tahun lalu
Review aktivitas akun buku besar kas dan
selidiki ayat-ayat yang tampak tidak biasa
Dapatkan ikhtisar kas dan bank yang disusun
klien, verifikasi keakuratan mathematikanya dan
tentukan kecocokannya dengan buku besar
sugiarto audit saldo 27
investasi dan kas-sgt
Analytical Procedures

Lakukan prosedur analitik

Bandingkan saldo kas dengan
jumlah anggarannya, saldo tahun
lalu, dan jumlah lain diperkirakan
Hitung persentase kas terhadap
aktiva lancar dan bandingkan
dengan ekspektasinya

sugiarto audit saldo 28

investasi dan kas-sgt
Tests of Details of
Transactions
Lakukan pengujian cut-off kas, pengujian ini merupakan
bagian program audit untuk piutang dan hutang usaha:
Amati bahwa seluruh kas yang diterima menjelang tutup
buku sudah dimasukan sbg saldo kas atau setoran dalam
proses dan tidak ada penerimaan sesuda tgl neraca yang
dilaporkan
Review dokumentasi seperti ikhtisar kas harian, duplikat slip
setoran, dan rekening koran yang mencakup beberapa hari
sebelum dan sesudah tanggal neraca, untuk menentukan
ketepatan pisah-batas
Amati cek terakhir yang dikeluarkan dan dikirim pada akhir
tahun fiskal dan usut ke catatan akuntansi untuk
menentukan keakuratan pisah-batas pengeluaran kas
Bandingkan tgl cek yg dikeluarkan beberapa hari sebelum
dan sesudah tgl neraca dengan tgl cek pada catatan
akuntansi untuk menentukan ketepatan pisah-batas

sugiarto audit saldo 29

investasi dan kas-sgt
 Usut rekening koran beberapa hari
sebelum dan sesudah tgl neraca untuk
menentukan bahwa setiap transfer telah
dicatat pada waktu yang tepat,
pengeluaran dan penerimaan dicatat pada
periode akuntansi yang sama dan telah
dicerminkan dalam rekonsiliasi bank
Buat proof of cash untuk setiap rekeninh
giro bank (rekonsiliasi empat kolom) jika
ada risiko terjadi kecurangan transaksi

sugiarto audit saldo 30

investasi dan kas-sgt
Tests of Details of
Balances
Hitung kas yang belum disetorkan ke bank dan
tentukan bahwa jumlah tersebut diikutkan dalam
saldo kas
Kendalikan seluruh kas dan surat-surat berharga lain
yang ada sampai penghitungan selesai
Paksa penyimpan surat-surat berharga dan kasi hadir
Dapatkan tanda bukti terima
Lakukan konfirmasi ke bank untuk rekening giro,
tabungan dan pinjaman
Lakukan konfirmasi dengan bank atas perjanjian
seperti pagu kredit, saldo kompensasi, garansi
pinjaman atau dengan pihak lain
Scan, review, atau buat rekonsiliasi bank bilaman
diperlukan
Dapatkan dan gunakan bank cutoff statement
untuk meverifikasi pos-pos rekonsiliasi bank,
selidiki cek yang tidak
sugiartodicatat yang telah
audit saldo 31
dikliringkan bank investasi
dan cari danbukti
kas-sgt adanya window
Presentation and
Disclosure
Bandingkan statemen penyajian
dengan PABU:
Tentukan bahwa saldo kas telah
diidentifikasi dan diklasifikasikan dg
tepat
Tentukan bahwa bank overdraft
direklasifikasikan sbg hutang lancar
Tanyakan pada manajemen, review
korespondensi dg bank, dan review
notulen rapat direksi untuk menentukan
hal-hal yang diperlukan dalam
pengungkapan seperti pagu kredit,
jaminan pinjaman, dan restriksi-restriksi
lain terhadapsugiarto
saldo kas
audit saldo 32
investasi dan kas-sgt
Pertimbangan lain
Pengujian untuk mendeteksi lapping
Lapping adalah suatu ketidakberesan
yang dilakukan dengan sengaja untuk
menyalahgunakan penerimaan kas untuk
sementara waktu atau secara
permanen. Lapping dapat dilakukan
kalau seseorang memiliki wewenang
menerima kas dan menyelenggarakan
buku piutang. Auditor harus menilai
kemungkinan terjadinya lapping dengan
memperoleh pemahaman tentang
pemisahan tugas dalam penerimaan dan
pencatatan penagihan dari pelanggan.
sugiarto audit saldo 33
investasi dan kas-sgt
 Prosedur audit untuk
menemukan lapping:
Lakukan konfirmasi piutang usaha
Lakukan penghitungan kas secara
mendadak
Bandingkan rincian jurnal
penerimaan kas dengan rincian
slip setoran harian

sugiarto audit saldo 34

investasi dan kas-sgt
Jasa nilai tambah yang
terkait dengan saldo efek
dan kas
Menentukan asumsi kunci sehubungan dengan
penagihan dan pembayaran biaya operasional yang
mempengaruhi peramalan saldo kas
Membantu manajemen dalam mengembangkan
model untuk meramalkan saldo kas
Mengidentifikasi peluang untuk mengubah praktek
bisnis, seperti perubahan kebijakan kredit atau
perubahan manajemen persediaan, yang akan
memperbaiki arus kas
Membantu manajemen dalam pengembangan
kebijakan investasi jangka pendek dari kelebihan
kas
Mengidentifikasi peluang untuk memperbaiki
tingkat imbalan investasi jangka pendek.

sugiarto audit saldo 35

investasi dan kas-sgt
Latihan 1

sugiarto audit saldo 36

investasi dan kas-sgt