KONSEKUENSI EKONOMI DAN

POSITIVE ACCOUNTING
THEORY (PAT)

Kelompok 2:

WINDISARI NAINGGOLAN 1702114939

ARYA DWIKI PUTRA 1802110221
 A. Konsekuensi Ekonomi
MunculnyaTeori Konsekuensi Ekonomi disebabkan karena
gagalnyaTeori pasar modal efisien menjelaskan perilaku pasar.
Berdasarkan teori pasar modal efisien, suatu perubahan akuntansi
direaksi oleh pasar hanya apabila perubahan akuntansi tersebut
berpengaruh terhadap arus kas perusahaan. Economic
consequences diperlukan untuk mengetahui respon pasar atas
perubahan kebijakan akuntansi walaupun perubahan kebijakan
akuntansi tersebut tidak berpengaruh secara langsung terhadap
arus kas.
CONTOH KONSEKUENSI EKONOMI
argumen konsekuensi ekonomi, Zeff (1978), membahas upaya yang dilakukan oleh
perusahaan-perusahaan A.S untuk mengimplementasikan akuntansi penggantian biaya
selama 1947 sampai 1948. Dalam hal ini, konstituen pihak ketiga yang melakuka
nintervensi adalah para manajemen yang berpendapat mendukung penggantian amortisasi
biaya untuk meningkatkan argumen mengenai pajak yang lebih rendah dan kenaikan upah
yang lebihr endah, serta untuk melawan persepsi publik mengenai profitabilitas berlebih.
Argumen pasar yang efisien adalah bahwa intervensi tersebut tidak diperlukan karena pasar
akan melihat melalui  tingginya pendapatan bersih yang dilaporkan dan diproduksi oleh
amortisasi biaya historis selama inflasi. Jika demikian, seharusnya tidak perlu untuk
“mengingatkan” pengguna dengan adopsi dari penggantian formal amortisasi biaya. Sangat
menarik untuk dicatat bahwa CAP merebut posisinya pada tahun 1948 dan menegaskan
kembali akuntansi biaya historis.

You can delete this slide when you’re done editing the presentation.
Hubungan Antara Teori Pasar Efisien dan Konsekuensi
Ekonomi

Teori pasar efisien memprediksi tidak ada reaksi harga sekuritas pada perubahan, kebijakan
akuntansi yang tidak mempengaruhi profitabilitas yang mendasari dan arus kas; Jika tidak
ada reaksi harga sekuritas (implikasikan tak ada perubahan dalam biaya modal perusahaan),
hal ini tidak jelas mengapa manajemen dan pemerintah harus memperhatikan secara khusus
tentang kebijakan akuntansi yang digunakan oleh perusahaan. Dengan kata lain, teori pasar
efisien, mengimplikasikan pentingnya pengungkapan penuh termasuk pengungkapan
kebijakan akuntansi.

You can delete this slide when you’re done editing the presentation.
An Emperical Evaluation of Acccounting Income Numbers By
Ball and Brown (Journal of Accounting Research, 1968)

Ball and Brown (1968) memberikan dua ilustrasi model penelitian dalam pengujian salah
satu komponen laporan keuangan yang mempengaruhi harga saham, yaitu pengujian
perubahan harga saham (return studies) dan pengujian harga saham (level studies). Studi
return menguji bagaimana perubahan dalam spesifikat ribut perusahaan dihubungkan
dengan perubahan harga pasar saham.

You can delete this slide when you’re done editing the presentation.
 B. Positive Accounting Theory
(PAT)

TAP berpendapat kebijakan akuntansi akan dipilih sebagai bagian dari

masalah yang lebih dari pencapaian manajemen perusahaan yang lebih
efisien. TAP tidak menyarankan perusahaan harus menjelaskan
sepenuhnya kebijakan akuntansi yang dipergunakan.TAP berpendapat
bahwa manajer sifatnya rasional dan memilih kebijakan akuntansi demi
kepentingan perusahaan.Tujuan TAP adalahuntukmemahami dan
memprediksipilihankebijakanakutansimanajerialdalamperusahaan yang
berbeda-beda. Akan munculteorinormatif.Baik-
tidaknyakemampuanteorinormatifmelakukanprediksitergantungsampaise
jauh mana setiapindividusungguh
sungguhmengambilkeputusansesuaiteoritersebut.
 Tiga Hipotesis Teori Akuntansi
Hipotesis rencana bonus (The
bonus plan hypothesis)
Para manajer perusahaan dengan
rencana bonus lebih mungkin
memilih prosedur akuntansi yang
menggeser pendapatan yang
dilaporkan dari masa datang kesaat
ini.
Positif
Hipotesis persyaratan
perjanjian pinjaman
(The debt covenant
hypothesis)
Semakin besar perusahaan melakukan
pengingkaran persyaratan perjanjian
pinjaman berbasis akuntansi, semakin
besar kemungkinan manajer memilih
prosedur akuntansi yang menggeser
pendapatan dari periode akan datang
keperiode berjalan.
Hipotesis biaya politik
(The political cost
hypothesis)
Semakin besar biaya politik yang
dihadapi oleh perusahaan, semakin
besar kemungkinan manajer memilih
prosedur akuntansi yang menangguhkan
pendapatan yang dilaporkan dari periode
berjalan keperiode akan datang.
 PenelitianTeoriAkuntansiPositif
01 02
Lev (1979) Healy (1985)
Meneliti hipotesis rencana
Penelitian Lev membantu
kita memahami mengapa bonus. Hasil penelitiannya
adalah menemukan bukti
perusahaan yang berbeda-
bahwa manajer perusahaan
beda mungkin memilih
yang memiliki rencana bonus
kebijakan akuntansi yang
berdasarkan pada laba bersih
berbeda-beda.
mereka yang dilaporkan secara
sistematis menggunakan
kebijakan akrual sedemikian
rupa untuk memaksimalkan
bonus yang mereka harapkan.
03 04
Dichev dan Jones (1991)
Skinner (2002)
Mempelajari tindakan
perusahaan untuk
Mengkaji hipotesis
menurunkan laporan laba
persyaratan perjanjian
bersih selama penelitian
pinjaman. Mereka meneliti
keringanan impor.
sampel yang terdiri dari
Pemberian keringanan
banyak persetujuan
kepadaperusahaan yang
pemberian pinjaman privat
dipengaruhi oleh
(pinjaman yang tidak
persaingan dengan luar
dapat diperdagangkan).
negeri sebagian merupakan
keputusan politik.
 Positive Accounting Theory by Watt, R.L and J.L
Zimmerman

Dalam buku mereka yang berjudul “Positive Accoumting Theory”,

Watts dan Zimmerman (1986) memaparkan suatu teori akuntansi yang
berusaha mengungkapkan bahwa faktor ekonomi atau ciri-ciri suatu unit
usaha tertentu bisa dikaitkan dengan perilaku manajer para pembuat
laporan keuangan.

Mereka menegaskan bahwa teori akuntansi positif mempunyai peranan

yang sangat penting dalam perkembangan teori akuntansi. Dengan kata
lain Positive Accounting Theory (PAT) dimaksudkan untukmenjelaskan
dan memprediksi konsekuensi yang terjadi jika manajer menentukan
pilihan tertentu.
TERIMA KASIH