Auditing and Assurance Services

Seventeenth Edition, Global Edition

Chapter 7
Audit Planning and Materiality

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Learning Objectives (1 of 2)
7.1 Discuss why adequate audit planning is essential
7.2 Make client acceptance decisions and perform initial
audit planning
7.3 Gain an understanding of the client’s business and
industry
7.4 Perform preliminary analytical procedures

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Learning Objectives (2 of 2)
7.5 Apply the concept of materiality to the audit
7.6 Make a preliminary judgment about what amounts to
consider material
7.7 Determine performance materiality during audit planning
7.8 Use materiality to evaluate audit findings

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Learning Objective 7.1
Discuss why adequate audit planning is essential

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Perencanaan (1 of 2)
• Ada tiga alas an utama mengapa auditor harus
merencanakan perikatan dengan benar, yaitu:
– Memungkinkan auditor untuk memperoleh bukti yang
cukup dan tepat untuk keadaan tersebut
– Membantu menjaga biaya audit tetap masuk akal
– Menghindari kesalahpahaman dengan klien

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Planning (2 of 2)
• Pada umumnya perencanaan awal audit berkaitan
dengan memperoleh informasi untuk membantu
auditor menilai risiko berikut:
– Risiko audit yang dapat diterima
– Risiko bisnis klien
– Risiko salah penyajian material

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Figure 7.1 Merencanakan Audit dan
Mendesain Pendekatan Audit

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Learning Objective 7.2
Buat keputusan penerimaan klien dan lakukan perencanaan
audit awal

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Menerima Klien dan Melakukan
Perencanaan Audit Awal (1 of 3)
• Perencanaan audit awal melibatkan empat hal yang
harus dilakukan di awal audit yaitu:
– Memutuskan apakah akan menerima klien baru atau
terus melayani klien yang sudah ada
– Mengidentifikasi mengapa klien menginginkan atau
membutuhkan audit
– Mendapatkan pemahaman dengan klien tentang
persyaratan perikatan
– Mengembangkan strategi keseluruhan untuk audit

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Accept Client and Perform Initial
Audit Planning (2 of 3)
• Penerimaan dan Keberlanjutan Klien
– Pemeriksaan klien baru:
 Menyelidiki perusahaan untuk menentukan
akseptabilitasnya
 Auditor baru (pengganti) diperlukan oleh standar
auditing untuk berkomunikasi dengan auditor
pendahulu
– Keberlanjutan klien:
 Evaluasi klien yang ada setiap tahun untuk
menentukan apakah ada alasan untuk tidak
melanjutkan audit
Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.
Accept Client and Perform Initial
Audit Planning (3 of 3)
• Identifikasi Alasan Klien untuk Audit
– Risiko audit yang dapat diterima auditor mungkin
dipengaruhi oleh alasan audit klien
• Mendapatkan Kesepahaman dengan Klien
– Standar audit mengharuskan auditor memperoleh
pemahaman dengan klien dalam surat perikatan
• Mengembangkan Strategi Audit Keseluruhan
– Mengembangkan dan mendokumentasikan strategi
audit pendahuluan yang menetapkan ruang lingkup,
waktu, dan arah audit dan yang memandu
pengembangan rencana audit
Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.
Learning Objective 7.3
Mendapatkan pemahaman tentang bisnis dan industri klien

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Memahami Bisnis dan Industri Klien
(1 of 2)

• Standar auditing mengharuskan auditor untuk

melakukan prosedur penilaian risiko untuk:
– Mendapatkan pemahaman tentang bisnis klien dan
lingkungannya
– Menilai risiko salah saji material dalam laporan
keuangan, termasuk permintaan keterangan dari
manajemen dan prosedur analitis

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Understand the Client’s Business
and Industry (2 of 2)
• Memperoleh pemahaman yang baik tentang
komponen berikut memungkinkan auditor untuk
mengembangkan pendekatan strategis untuk
memahami bisnis dan industri klien:
– Industri dan lingkungan eksternal
– Operasi dan proses bisnis
– Manajemen dan pemerintahan
– Tujuan dan strategi klien
– Pengukuran dan kinerja

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Figure 7.3 Strategic Understanding of
the Client’s Business and Industry

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Let’s Discuss (1 of 7)
• Mengidentifikasi delapan langkah utama dalam
perencanaan audit.
• Faktor apa yang harus dipertimbangkan oleh auditor
sebelum menerima suatu perikatan?
• Jelaskan lima elemen yang merupakan bagian dari
pemahaman strategis bisnis klien.

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Let’s Discuss (2 of 7)
• Apa manfaat yang diperoleh dari audit perencanaan?
• Apa tujuan dari surat perikatan?
– Subjek apa yang harus dibahas dalam surat semacam
itu?
• Jelaskan mengapa auditor membutuhkan pemahaman
tentang industri klien.
– Sumber informasi apa yang biasanya digunakan oleh
auditor untuk mempelajari industri klien?

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Learning Objective 7.4
Melakukan prosedur analitis pendahuluan

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Melakukan Prosedur Analitis
Pendahuluan (1 of 2)
• Standar auditing mengharuskan auditor untuk
melakukan prosedur penilaian risiko untuk:
– Mendapatkan pemahaman tentang bisnis klien dan
lingkungannya
– Menilai risiko salah saji material dalam laporan
keuangan, termasuk permintaan keterangan dari
manajemen dan prosedur analitis

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Perform Preliminary Analytical
Procedures (2 of 2)
• Auditor diminta untuk melakukan prosedur analitis
pendahuluan sebagai bagian dari prosedur penilaian risiko
untuk lebih memahami bisnis dan industri klien, dan untuk
menilai risiko bisnis klien
• Pengujian analitis pendahuluan dapat:
– Mengungkapkan perubahan rasio yang tidak biasa
dibandingkan tahun-tahun sebelumnya, atau rata-rata
industry
– Membantu auditor mengidentifikasi area dengan
peningkatan risiko salah saji yang membutuhkan
perhatian lebih lanjut selama audit
Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.
Let’s Discuss (3 of 7)
• Dalam audit Perusahaan Grosir Seluruh Dunia, Anda
melakukan analisis rasio dan tren ekstensif sebagai
bagian dari perencanaan audit awal. Prosedur analitis
Anda mengidentifikasi yang berikut ini:
– Tingkat inventory turnover terus menurun selama
3 tahun.
• Evaluasi potensi signifikansi dari perubahan ini pada
penyajian laporan keuangan yang wajar.
• Sebutkan prosedur tindak lanjut yang akan Anda lakukan
untuk fluktuasi ini untuk menentukan apakah ada salah
saji material.

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Learning Objective 7.5
Apply the concept of materiality to the audit

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Materialitas (1 of 2)
• Standar audit mendefinisikan materialitas sebagai :
– Besarnya kesalahan penyajian yang secara individual,
atau jika digabungkan dengan kesalahan penyajian
lain, secara wajar dapat diharapkan memengaruhi
keputusan ekonomi pengguna yang dibuat
berdasarkan laporan keuangan.

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Materiality (2 of 2)
• Auditor mengikuti lima langkah terkait dalam
menerapkan materialitas:
– Menentukan materialitas untuk laporan keuangan
secara keseluruhan
– Menentukan materialitas kinerja
– Memperkirakan jumlah salah saji di setiap segmen
– Memperkirakan keseluruhan/gabungan salah saji
– Membandingkan perkiraan gabungan dengan
penilaian awal atau revisi tentang materialitas

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Figure 7.5 Steps in Applying
Materiality

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Learning Objective 7.6
Membuat penilaian awal tentang jumlah yang perlu
dipertimbangkan sebagai material

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Materialitas untuk Laporan Keuangan
secara Keseluruhan
• Faktor-faktor yang mempengaruhi penilaian
materialitas awal meliputi :
– Materialitas adalah konsep relatif dibanding absolut
– Karena materialitas itu relatif, maka perlu memiliki
tolak ukur untuk menetapkan apakah salah saji adalah
material/tidak
– Faktor kualitatif mempengaruhi materialitas

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Let’s Discuss (4 of 7)
• Define the meaning of the term materiality as it is used in
accounting and auditing.
– What is the relationship between materiality and the
phrase obtain reasonable assurance used in the
auditor’s report?
• Explain why materiality is important but difficult to apply in
practice.

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Learning Objective 7.7
Menentukan materialitas kinerja selama perencanaan audit

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Menentukan Materialitas Kinerja(1 of
3)

• Material kinerja dapat diartikan sebagai:

– Jumlah yang ditetapkan oleh auditor kurang dari
materialitas untuk laporan keuangan secara
keseluruhan untuk mengurangi ke tingkat yang rendah
kemungkinan bahwa agregat kesalahan penyajian
yang tidak dikoreksi dan tidak terdeteksi melebihi
materialitas untuk laporan keuangan secara
keseluruhan
• Materialitas kinerja berbanding terbalik dengan jumlah
bukti yang akan dikumpulkan auditor

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Determine Performance Materiality
(2 of 3)

• Proses penentuan materialitas kinerja disebut sebagai

alokasi penilaian awal tentang materialitas ke segmen
• Penentuan materialitas kinerja didasarkan pada
pertimbangan profesional dan mencerminkan jumlah
kesalahan penyajian yang ingin diterima auditor dalam
segmen tertentu.
– PCAOB menyebut jumlah ini sebagai salah saji
yang dapat ditoleransi

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Determine Performance Materiality
(3 of 3)

• Auditor menghadapi tiga kesulitan utama dalam

mengalokasikan materialitas ke akun neraca:
– Auditor mengharapkan akun tertentu memiliki lebih
banyak kesalahan penyajian daripada yang lain
– Baik pernyataan berlebihan maupun pernyataan yang
terlalu rendah harus dipertimbangkan
– Biaya audit relatif mempengaruhi alokasi

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Learning Objective 7.8
Menggunakan materialitas untuk mengevaluasi temuan
audit

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Estimasi Salah saji dan
Dibandingkan dengan Penilaian Awal
• Ketika auditor melaksanakan prosedur audit untuk
setiap segmen audit, mereka mendokumentasikan dua
jenis salah saji:
– Salah saji yang diketahui
 Di mana auditor dapat menentukan jumlah kesalahan
penyajian dalam akun tersebut
– Kemungkinan salah saji
 Perbedaan antara pertimbangan manajemen dan
auditor tentang estimasi saldo akun
 Proyeksi kesalahan penyajian berdasarkan pengujian
auditor atas sampel dari suatu populasi

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Let’s Discuss (5 of 7)
• What is meant by setting a preliminary judgment about
materiality?
– Identify the most important factors affecting the
preliminary judgment.
• Distinguish between the terms performance materiality
and preliminary judgment about materiality.
– How are they related to each other?

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Let’s Discuss (6 of 7)
• Explain the difference between known and likely
misstatements. Assume the auditor tests a sample of
$100,000 of inventory and finds misstatements totaling
$5,000.
– What is the likely misstatement if the account balance
is $500,000?

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Let’s Discuss (7 of 7)
• Provide two examples of when an auditor might set a
lower level of performance materiality for a particular class
of transactions, account balance, or disclosure.
• Assume materiality for the financial statements as a whole
is $100,000 and performance materiality for accounts
receivable is set at $40,000.
– If the auditor finds one receivable that is overstated by
$55,000, what should the auditor do?

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.

Copyright

This work is protected by United States copyright laws and is

provided solely for the use of instructors in teaching their
courses and assessing student learning. Dissemination or sale of
any part of this work (including on the World Wide Web) will
destroy the integrity of the work and is not permitted. The work
and materials from it should never be made available to students
except by instructors using the accompanying text in their
classes. All recipients of this work are expected to abide by these
restrictions and to honor the intended pedagogical purposes and
the needs of other instructors who rely on these materials.

Copyright © 2020 Pearson Education Ltd. All Rights Reserved.