MU M

RA NU
AWA
P EN

O
I P
BLI C
P U
GO

PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA

 PENGALIHAN
SAHAM/PENJUALAN SAHAM
(emisi)

IPO/
PRIVATE
PENAWARAN
PLACEMENT UMUM

PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA

MODAL DASAR 100 M

MODAL DITEMPATKAN A
B
MODAL DISETROR A= 50 M
B= 10 M
PT ABC
MODAL SIMPANAN 40 M INI YANG DIEMISIKAN
MODAL PORTEPEL

MODAL DASAR 100 M NAIKKAN !!!!

MISAL MENJADI 200 M
MODAL A
DITEMPATKAN B
C
D PT DEF
MODAL DISETROR A= 40 M
B= 30 M
C.= 20 M
D = 10 M
MODAL SIMPANAN 0 INI YANG DIEMISIKAN
MODAL PORTEPEL
100 M
PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA
PASAL 1 angka 15 UUPM

Penawaran umum adalah kegiatan

penawaran efek yang dilakukan oleh emiten
untuk menjual efek kepada masyarakat
BERDASARKAN tatacara yang diatur dalam
UU INI DAN PERATURAN PELAKSANAANNYA

Bagaimana cakupan/
lingkup keberlakuannya ?

PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA

LINGKUP KEBERLAKUANNYA MELIPUTI:

1. PENAWARAN EFEK OLEH EMITEN YG DILAKUKAN

 di wilayah Indonesia
 Kepada WNI
DALAM
 Ditawarkan kepada > 100 pihak
BATAS NILAI &
atau WAKTU TERTENTU
 Telah dijual kepada > 50 pihak

Penjelasan
Penjelasan Pasal
Pasal 11 angka
angka 15
15

PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA

LINGKUP KEBERLAKUANNYA MELIPUTI:
2. PENAWARAN EFEK OLEH EMITEN YG DILAKUKAN
 Di wilayah RI
MELALUI
 Oleh emiten dalam negeri atau asing PRINSIP
 Kepada investor dalam negeri atau asing KETERBUKAAN

3. EMITEN DALAM NEGERI YG

 Melakukan penawaran umum di luar negeri
 Kepada WNI (di luar negeri)

Penjelasan Pasal 1 angka 15

PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA

 P R O S E S G O P U B L I C

PRA EMISI EMISI PASCA EMISI

INTERN PRSHN BAPEPAM OJK PRIMARY MARKET SECONDARY MRKT PELAPORAN

• Rencana go public • Mini expose

• RUPS • Emiten • Penawaran oleh • Emiten • L. Berkala
• Penunjukan: menyampaikan
Pernyataan Penjamin Emisi dan mencatatkan Tahunan
Penjamin Emisi
Pendaftaran
Lembaga Agen Penjual efeknya di bursa Tengah Tahunan
Penunjang • Penelaahan
Profesi Penunjang kelengkapan efek
• Penjualan kepada
dokumen
• Siapkan dokumen
• Memberikan Investor oleh • Perdagangan di
Dokumen hukum L. Kejadian Penting
tanggapan (45 hr)
Dokumen non hkm
• Konfirmasi Agen
• Pernyataan Penjamin Emisi bursa efek Akuisis
Pendaftaran
Penjual (o/ PE)
dinyatakan Efektif • Penyerahan efek Ganti direksi
• Kontrak Pdhln dng
Bursa Efek Kehilangan kontrak
kepada investor
• Penandatanganan
Perjanjian-2
• Public expose

PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA

 C Contoh Proses EMISI EFEK
AB
Penunjukan Lembaga & PT Rapat Koordinasi
Profesi Penunjang
Rapat Teknis Perubahan AD
bidang Hukum
Rakor Pertama/
Penandatanganan
Kick Of Meeting Rapat Teknis Perj. Penjaminan Emisi
bidang Akuntansi
Pengurusan & Penyelesaian Inventarisasi Dokumen
masalah Hukum , Akuntansi Rapat Teknis :
dan hal lain yg diperlukan oleh • Prospektus.
perseroan bersama dgn • Formulir &
Lembaga & Profesi Penunjang • sertifikat

Tanggapan dr OJK PERNYATAAN

BAPEPAM-LK EFEKTIF dari OJK
Pengajuan PP OJK Iklan & prospektus Jawaban atas BAPEPAM-LK
kepada BAPEPAM - LK awal tanggapan BAPEPAM-LK
OJK
Masa Penawaran
Awal/ Road Show

Iklan & Pasar Perdana Penyerahan Pencatatan Proses

Proses
Penerbitan &Penjatahan Efek di Bursa Emisi
Emisi efek
efek
Prospektus selesai
selesai

PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA

PERJANJIAN YG DIBUAT OLEH BEI

1. Perjanjian Pencatatan Efek dgn Emiten

2. Perjanjian Kliring dan Penjaminan Penyelesaian

Transaksi Bursa Tanpa Warkat dgn PT KPEI

PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA

PERJANJIAN YG DIBUAT OLEH PT KPEI

1. Perjanjian Pemberian Jasa Kliring dan

Penjaminan Penyelesaian Transaksi Bursa Tanpa
Warkat dgn Anggota Bursa
2. Perjanjian Penyelenggaraan Kegiatan
Penyelesaian Transaksi Bursa Tanpa Warkat
dengan PT KSEI
3. Perjanjian Pemberian Jasa Kliring dan
Penjaminan Penyelesaian Transaksi Bursa Tanpa
Warkat dengan Bursa

PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA

PERJANJIAN YG DIBUAT OLEH PT KSEI

1. Perj. Tentang Pendaftaran Efek Bersifat Ekuitas

di PT KSEI dgn Calon Emiten
2. Perj. Pendaftaran Obligasi Pada Penitipan
Kolektif dengan Calon Emiten
3. Perj. Agen pembayaran dengan Calon Emiten
4. Perj. Tentang Rekening Efek dengan Pemegang
Rekening
5. Perj. Penyelenggaraan Kegiatan Penyelesaian
Transaksi Bursa Tanpa Warkat dgn PT KPEI
PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA
PERJANJIAN YG DIBUAT OLEH PERUSAHAAN EFEK

1. Perj. Pemberian Jasa Kliring dan Penjaminan

Penyelesaian Transaksi Bursa Tanpa Warkat dgn
PT KPEI
2. Perj. Tentang Rekening Efek dengan PT KSEI
3. Perj. Penjaminan Emisi Efek dengan Calon
Emiten
4. Perj. Perdagangan Efek dengan Nasabah
5. Perj. Transaksi Marjin dengan Nasabah
6. Perj. Pengelolaan Investasi dengan Nasabah
PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA
PERJANJIAN YG DIBUAT OLEH KUSTODIAN

1. Kontrak Investasi Kolektif Reksa Dana dgn

Perusahaan Efek
2. Kontrak Penyimpanan Kekayaan Reksa Dana
Berbentuk Perseroan dgn Reksa Dana
3. Perj. Tentang Rekening Efek dengan PT KSEI
4. Perj. Penyimpanan Efek dengan Kustodian

PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA

PERJANJIAN YG DIBUAT OLEH BIRO ADMINISTRASI EFEK

1. Perj. Pengelolaan Administrasi Saham dan

Sebagai Agen Pelaksana Pada Penawaran Umum
dengan Calon Emiten
2. Perj. Pelayanan Jasa Administrasi Saham dengan
Emiten

PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA

PERJANJIAN YG DIBUAT OLEH WALI AMANAT

1. Perj. Perwaliamanatan dengan Calon Emiten

2. Perj. Pengakuan Hutang dengan Calon Emiten
3. Perj. Agen Jaminan dengan Agen Jaminan

PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA

“Perjanjian Pembelian Sisa Saham

yang dibuat antara Emiten dengan Pembeli Siaga

PREPARED BY: AGUS WIDYANTORO - FHUA