CHAPTER 1

An Introduction to Accounting Theory

Sebuah Pengantar Teori Akuntansi

Tujuan Pembelajaran
Setelah membaca bab ini, Anda harus dapat:
• Memahami makna teori akuntansi dan mengapa itu merupakan topik penting.
• Memahami hubungan antara teori akuntansi dan pembuatan kebijakan.
• Memahami apa pengukuran dan perannya dalam akuntansi.
• Dapatkan wawasan tentang sistem penilaian utama dalam akuntansi.
Akuntansi sering dipandang sebagai disiplin yang kering, dingin, dan sangat analitis dengan jawaban
yang sangat tepat yang benar atau salah. Tidak ada yang bisa lebih jauh dari kebenaran. Untuk
mengambil contoh sederhana, anggap dua perusahaan yang sebaliknya serupa menilai persediaan
mereka dan harga pokok penjualan menggunakan metode akuntansi yang berbeda. Firm A memilih
LIFO (last-in, first-out) dan Firm B memilih FIFO (first-in, first-out), memberikan jawaban yang sama
sekali berbeda tetapi sama benarnya.
Namun, orang mungkin mengatakan bahwa pilihan di antara metode inventaris hanyalah "konstruksi
akuntansi": jenis-jenis "permainan" yang dimainkan akuntan yang semata-mata menarik bagi mereka
tetapi tidak ada hubungannya dengan "dunia nyata." Sekali lagi ini sama sekali tidak benar. Argumen
LIFO versus FIFO memiliki konsekuensi pajak penghasilan yang penting di Amerika Serikat, sehingga 'di
bawah LIFO melakukan penghapusan lebih cepat dari biaya persediaan saat ini terhadap pendapatan
(dengan asumsi kenaikan harga persediaan), yang umumnya berarti pajak penghasilan yang lebih
rendah. Dengan demikian konstruk akuntansi memiliki "realitas sosial" yang penting: berapa banyak
pajak penghasilan yang dibayarkan.
Pembayaran pajak penghasilan bukan satu-satunya realitas sosial yang mempengaruhi angka akuntansi.
Berikut adalah beberapa contoh lain:
1. Angka pendapatan dapat berperan dalam mengevaluasi kinerja manajemen yang dapat
mempengaruhi gaji dan bonus dan bahkan apakah anggota manajemen individu mempertahankan
pekerjaan mereka
2. Angka pendapatan dan berbagai rasio neraca dapat memengaruhi pembayaran dividen
3. Angka-angka pendapatan dan rasio neraca dapat mempengaruhi status kredit perusahaan dan oleh
karena itu, biaya modal.
4. Angka-angka pendapatan yang berbeda dapat mempengaruhi harga saham perusahaan jika saham
diperdagangkan secara publik dan pasar tidak dapat melihat melalui metode akuntansi yang telah
digunakan
Karena angka akuntansi dapat memiliki konsekuensi sosial yang penting, mengapa kita tidak selalu dapat
mengukur "realitas ekonomi secara akurat? Persepsi yang berbeda tentang realitas ekonomi Misalnya,

1
di satu sisi, kita dapat mengatakan bahwa nilai aset sama dengan jumlah dibayar untuk itu di pasar di
mana aset biasanya diperoleh, atau di sisi lain, beberapa orang mungkin melihat nilai aset diwakili oleh
jumlah yang dapat diperoleh perusahaan dengan menjual aset. Kedua nilai ini kemungkinan tidak sama.
disebut biaya penggantian atau nilai masuk, dan yang disebut belakangan ini disebut nilai keluar aset
melalui saluran biasa Oleh karena itu, ada pilihan penilaian antara nilai keluar dan masuk.
Namun, anggaplah kita mengambil posisi bahwa kedua valuasi ini pantas tetapi tidak mudah untuk
diukur karena kuotasi pasar tidak tersedia dan pengguna mungkin tidak memahami apa arti penilaian
ini. Oleh karena itu, pilihan ketiga mungkin muncul: biaya historis. Sementara nilai masuk dan keluar
mewakili beberapa bentuk realitas ekonomi, ketidaktepatan pengukuran dapat menyebabkan beberapa
orang memilih biaya historis dengan alasan bahwa pengguna memahaminya lebih baik daripada dua
pendekatan lainnya dan pengukuran angka cos historis mungkin lebih dapat diandalkan.
Pertanyaan yang baru saja kita periksa, pilihan di antara nilai-nilai akuntansi, termasuk biaya historis,
berada dalam ranah teori akuntansi. Namun, ada masalah lain yang muncul dalam contoh ini, baik
implisit dan eksplisit:
1. Untuk tujuan apa pengguna memerlukan angka (mis., Mengevaluasi kinerja manajemen,
mengevaluasi berbagai aspek dari status kredit perusahaan, atau bahkan menggunakan angka akuntansi
sebagai input untuk memprediksi seberapa baik perusahaan akan melakukan dalam masa depan) ?
2. Berapa mahal untuk menghasilkan pengukuran yang diinginkan?
Pilihan di antara berbagai jenis nilai, serta isu-isu terkait, termasuk dalam domain teori akuntansi Istilah
teori akuntansi sebenarnya cukup misterius. Ada banyak definisi di seluruh literatur akuntansi dari
istilah yang agak sulit dipahami ini. Teori akuntansi didefinisikan di sini sebagai asumsi dasar, definisi,
prinsip, dan konsep dan bagaimana kita menurunkannya yang mendasari pembuatan aturan akuntansi
oleh badan legislatif. Teori akuntansi juga mencakup pelaporan informasi akuntansi dan keuangan.
Telah ada dan akan terus menjadi diskusi dan argumentasi yang luas mengenai seperti apa asumsi,
definisi, prinsip, dan konsep dasar ini dengan demikian, teori akuntansi tidak pernah merupakan produk
akhir dan produk jadi. Dialog selalu berlanjut, terutama saat Isu dan masalah baru muncul. Karena
istilah ini digunakan di sini, itu berlaku untuk akuntansi keuangan dan bukan untuk akuntansi manajerial
atau pemerintah. Akuntansi keuangan mengacu pada informasi akuntansi yang digunakan oleh investor,
kreditor, dan pihak luar lainnya untuk menganalisis kinerja manajemen dan untuk tujuan pengambilan
keputusan.
Kami menafsirkan definisi teori akuntansi secara luas. Jelas, penyusunan kerangka kerja konseptual
yang seharusnya memberikan pedoman dasar untuk pembuatan aturan akuntansi termasuk dalam
cakupan teori akuntansi. Menganalisis aturan akuntansi untuk melihat bagaimana mereka sesuai
dengan kerangka kerja konseptual atau prinsip-prinsip panduan lainnya juga termasuk dalam ranah teori
akuntansi. Sementara praktik aktual akuntansi umumnya kehilangan minat teoretis, pertanyaan seperti
mengapa perusahaan memilih metode tertentu ketika pilihan ada (LIFO versus pertanyaan FIFO,
misalnya) merupakan kepentingan teoretis karena kami ingin mengetahui alasan yang mendasari pilihan
dalam suatu Dalam pengertian pragmatis, dapat dikatakan bahwa teori akuntansi berkaitan dengan
peningkatan akuntansi keuangan dan penyajian laporan, meskipun karena minat mereka tidak persis
sama, konflik mungkin ada antara manajer dan investor dan di antara kelompok lain, relatif terhadap
masalah apa yang meningkatkan laporan keuangan.
Kami juga dapat memeriksa jenis topik, masalah, dan pendekatan yang dibahas sebagai bagian dari teori
akuntansi. Selain kerangka kerja konseptual dan undang-undang akuntansi, teori akuntansi mencakup
konsep (mis., Realisasi dan obyektivitas), pendekatan penilaian (dibahas dalam Lampiran 1-A), dan

2
hipotesis dan teori. Hipotesis dan teori didasarkan pada metode investigasi dan analisis yang lebih
formal dari subjek yang digunakan dalam disiplin ilmu akademik seperti ekonomi dan ilmu sosial lainnya
yang menggunakan metode penelitian
dari filsafat, matematika, dan statistik. Pendekatan yang lebih baru dan lebih formal ini untuk
pengembangan teori akuntansi adalah inovasi yang relatif baru di bidang kami dan menyerap banyak
penelitian akuntansi saat ini. Para peneliti sedang mencoba untuk menganalisis data akuntansi untuk
menjelaskan atau memprediksi fenomena yang berkaitan dengan akuntansi, seperti bagaimana
pengguna menggunakan informasi akuntansi atau bagaimana penyusun memilih di antara metode
akuntansi.
Analisis formal dan investigasi data akuntansi dibahas dalam Bab 2. Hasil dari proses penelitian
diterbitkan dalam buku dan jurnal (akademik dan profesional) yang ditujukan untuk memajukan
pengetahuan akuntansi keuangan serta cabang-cabang akuntansi lainnya, seperti akuntansi biaya dan
manajemen, audit, pajak, dan sistem. Berbagai segi teori akuntansi dibahas di seluruh buku ini.
Kami mulai dengan memeriksa secara singkat hubungan antara teori akuntansi dan struktur
kelembagaan akuntansi. Kami melakukan ini dengan mulai dengan sejarah akuntansi di Amerika Serikat,
akhirnya berkembang untuk memasukkan sistem di luar Amerika Serikat dalam bab-bab berikutnya.
Salah satu tujuan buku ini adalah untuk menilai pengaruh teori akuntansi pada proses pembuatan
aturan. Oleh karena itu, pendekatan yang diterapkan di sini berkaitan dengan hubungan (dan sering kali
ketiadaan) antara teori akuntansi dan lembaga yang ditugasi mengumumkan aturan yang dimaksudkan
untuk meningkatkan praktik akuntansi. Terkait erat dengan teori akuntansi adalah proses pengukuran.
Pengukuran adalah penugasan angka ke properti atau karakteristik objek. Pengukuran dan bagaimana
itu berlaku untuk akuntansi diperkenalkan dalam bab ini dan muncul di seluruh teks. Lampiran A - 1
secara singkat menggambarkan pendekatan penilaian utama untuk akuntansi. Metode penilaian ini
berkaitan dengan pengukuran fenomena ekonomi.
Teori Akuntansi dan Pembuatan Kebijakan
Hubungan antara teori akuntansi dan proses penetapan standar harus dipahami dalam konteks yang
lebih luas, seperti yang ditunjukkan dalam tampilan: 1. 1. Kami memperingatkan bahwa tampilan 1. 1
sangat sederhana. Kondisi ekonomi berdampak pada faktor politik dan teori akuntansi. Faktor-faktor
politik, pada gilirannya, juga berpengaruh pada teori akuntansi. Sebagai contoh, setelah Pernyataan
Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) No. 96 tentang alokasi pajak penghasilan muncul pada tahun 1987,
beberapa artikel jurnal serta penyusun laporan keuangan perusahaan sangat mengkritiknya. Akhirnya,
faktor-faktor politik (lihat diskusi berikut mengenai mahalnya dan sulitnya penerapan PSAK No. 96)
menyebabkan penggantinya dengan PSAK No. 109. Meskipun sederhana, tampilan 1. 1 adalah titik
awal yang baik untuk memunculkan bagaimana ide dan kondisi pada akhirnya menyatu dengan
keputusan pembuatan kebijakan yang membentuk pelaporan keuangan.
Badan seperti Dewan Standar Akuntansi Keuangan (FASB) dan Komisi Sekuritas dan Pertukaran (SEC),
yang ditugasi membuat aturan akuntansi keuangan, melakukan fungsi kebijakan. Fungsi kebijakan ini
juga disebut sebagai pengaturan standar atau pembuatan aturan. Ini secara khusus mengacu pada
proses tiba di pernyataan yang dikeluarkan oleh FASB, SEC, atau Dewan Standar Akuntansi Internasional
(ASB). Input ke fungsi pembuatan kebijakan berasal dari tiga sumber utama (walaupun tidak harus
sama): kondisi ekonomi, faktor politik, dan teori akuntansi.
Contoh terbaik dari faktor kondisi ekonomi adalah inflasi tinggi tahun 1970-an di Amerika Serikat. Tidak
diragukan lagi katalis yang memimpin FASB untuk memaksa pengungkapan informasi mengenai

3
perubahan harga dan merupakan contoh klasik dari kondisi ekonomi yang berdampak pada pembuatan
kebijakan. Contoh lain dari faktor ekonomi adalah percepatan merger dan akuisisi.
Istilah faktor politik mengacu pada efek pada pembuatan kebijakan orang-orang yang tunduk pada
aturan atau peraturan yang dihasilkan. Termasuk dalam kategori ini adalah auditor, yang bertanggung
jawab untuk menilai apakah aturan telah dipatuhi; penyusun laporan keuangan, yang diwakili oleh
organisasi seperti Financial Executive International (FEI); dan investor, yang diwakili oleh organisasi
seperti CFA Institute dan publik itu sendiri, yang mungkin diwakili oleh kelompok-kelompok pemerintah,
seperti Kongres, atau oleh departemen atau lembaga dari cabang pemerintah yang ekslusif, seperti SEC.

Selain itu, manajemen perusahaan besar dan asosiasi perdagangan industri adalah komponen politik
penting dari proses pembuatan kebijakan. Meskipun penting untuk memberikan suara kepada mereka
yang terpengaruh oleh pembuatan peraturan akuntansi, harus diingat bahwa faktor-faktor politik dapat
menumbangkan proses penetapan standar. Salah satu contohnya adalah entitas tujuan khusus (SPE).
SPES, seperti namanya, adalah pengaturan di mana perusahaan dan investor ekuitas luar bersama-sama
memiliki entitas yang pada dasarnya dapat menjadi perusahaan shell. SPEs memungkinkan perusahaan
untuk "memarkir" kewajiban pada neraca SPE jika investor ekuitas luar memiliki sedikitnya 3% dari SPE.
Meninggalkan kewajiban dari neraca sendiri meningkatkan rasio hutang - ekuitas perusahaan dan,
secara umum, memberikan neraca perusahaan apa yang kita sebut "facelift. Upaya awal FASB untuk
menyelesaikan masalah SPE gagal karena campur tangan politik oleh kantor akuntan publik Lima Besar
saat itu. Namun, karena tekanan publik yang dihasilkan dari bencana Enron, FASB mulai mengatasi
masalah ini.
Teori akuntansi dikembangkan dan disempurnakan oleh proses penelitian akuntansi.Guru akuntansi
adalah produsen utama penelitian akuntansi, tetapi banyak individu dari organisasi pembuat kebijakan,
kantor akuntan publik, dan industri swasta juga memainkan peran penting dalam proses penelitian.
Standar dan pernyataan lain dari organisasi pembuat kebijakan ditafsirkan dan dipraktikkan di tingkat
organisasi. output dari level kebijakan diimplementasikan pada level praktik akuntansi. Tentu saja, kita
sekarang telah memasuki era ketika kegagalan perusahaan besar yang diperdagangkan secara publik
(mis. Enron, WorldCom, Lehman Brothers Holdings) akan hadir memiliki dampak signifikan pada standar
akuntansi keuangan, aturan audit, dan struktur kelembagaan organisasi seperti FASB dan SEC.

4
Pengguna terdiri juga publik pada umumnya. Penting untuk diingat bahwa pengguna tidak hanya
menggunakan laporan keuangan dan pelaporan dalam membuat keputusan, tetapi juga dipengaruhi
oleh fungsi pembuatan kebijakan dan implementasinya pada tingkat praktik akuntansi.

Semua aspek dari teori akuntansi dan lingkungan kebijakan adalah penting dan dipertimbangkan dalam
buku ini. Fokus utama kami adalah pada bagian jalur yang berjalan antara teori akuntansi dan fungsi
kebijakan akuntansi.
Peran Pengukuran dalam Akuntansi
Pengukuran merupakan aspek penting dari teori akuntansi. Larson memandang pengukuran secara
terpisah dari teori karena teknis dan prosedur proses pengukuran itu sendiri. Namun, proses
pengukuran begitu integral dengan teori akuntansi sehingga tidak mudah dipisahkan darinya.
Pengukuran didefinisikan sebagai penugasan angka untuk atribut atau properti objek yang diukur, yang
persis apa yang dilakukan akuntan. Objek itu sendiri memiliki banyak atribut atau properti. Misalnya,
anggap perusahaan manufaktur memiliki mesin bubut. Bubut memiliki sifat seperti panjang, lebar,
tinggi, dan berat. Jika kita menghilangkan atribut fisik semata-mata (karena ukuran akuntansi dibuat
dalam satuan moneter), masih ada beberapa yang lain yang nilainya dapat ditetapkan. Ini akan
mencakup biaya historis, biaya penggantian mesin bubut dalam kondisi saat ini, harga jual (nilai keluar)
dari mesin bubut dalam kondisi saat ini, dan nilai sekarang dari arus kas masa depan yang dihasilkan
oleh mesin bubut. Atribut atau properti adalah karakteristik khusus dari objek yang kita ukur.
Seharusnya jelas bahwa kita tidak mengukur objek itu sendiri melainkan sesuatu yang dapat disebut
dolar "numerosity" atau "seberapa banyak" yang berhubungan dengan atribut objek tertentu.
Pengukuran Langsung dan Tidak Langsung
Jika jumlah yang ditetapkan untuk objek adalah pengukuran aktual dari properti yang diinginkan, itu
disebut pengukuran langsung. Namun, ini tidak berarti bahwa itu akurat. Pengukuran tidak langsung
dari atribut yang diinginkan adalah yang dilakukan dengan cara bundaran. Misalnya, asumsikan bahwa
kami ingin mengukur biaya penggantian persediaan akhir untuk masalah ritel. Jika persediaan umumnya
dijual, kita dapat menentukan biaya penggantian persediaan dengan mengalikan harga grosir saat ini per
unit untuk setiap jenis persediaan dengan jumlah yang dimiliki dan menambahkan jumlah ini untuk
semua jenis persediaan. Ini adalah pengukuran langsung. Asumsikan bahwa perusahaan ritel kami
memiliki mantel bulu rubah perak dalam persediaannya, sejenis mantel yang tidak lagi populer karena
perubahan masyarakat (misalnya aktivis hak-hak binatang). Asumsikan mantel awalnya biaya
perusahaan $ 1.000 ketika diperoleh, dan kami memperkirakan bahwa hari ini dapat dijual hanya $ 600.
Jika markup normal untuk mantel bulu adalah 20% dari biaya, kita dapat memperkirakan biaya
penggantian menjadi $ 500 (S600 + 1,2 = $ 500). Ini adalah pengukuran tidak langsung. Tindakan
langsung biasanya lebih disukai daripada tindakan tidak langsung.
Penilaian dan Ukuran Prediksi
Cara lain untuk mengkategorikan pengukuran adalah dengan mengklasifikasikannya sebagai pengukuran
penilaian atau prediksi. Ukuran penilaian berkaitan dengan atribut objek tertentu. Mereka bisa
langsung atau tidak langsung. Ukuran prediksi, di sisi lain, berkaitan dengan faktor-faktor yang mungkin
mengindikasikan kondisi di masa depan. Oleh karena itu, ada hubungan fungsional antara prediktor
(ukuran prediksi) dan kondisi masa depan. Misalnya, pendapatan periode sekarang dapat digunakan
sebagai prediktor dividen untuk periode berikutnya. Pada token yang sama, pendapatan pada dasarnya

5
adalah ukuran penilaian karena menunjukkan seberapa baik perusahaan lakukan selama periode
tersebut. Contoh lain dari pengukuran penilaian melibatkan sekuritas yang dapat dijual yang dilakukan
pada nilai pasar. Pengukuran menilai berapa banyak uang tunai yang dihasilkan jika sekuritas dijual.

Proses Pengukuran
Beberapa elemen disatukan dalam proses pengukuran. Bahkan ketika pengukuran penilaian langsung
digunakan, itu tidak berarti hanya ada satu ukuran yang benar-benar benar. Pengukuran sederhana dari
jenis ini, seperti jumlah uang tunai, tergantung pada beberapa faktor:
• Objek itu sendiri
• Atribut yang diukur
• Pengukur
• Penghitungan atau operasi penghitungan
• Instrumen yang tersedia untuk tugas pengukuran
• Kendala yang mempengaruhi pengukur
Objek itu sendiri dan atributnya sangat berbeda dalam jenis dan kompleksitas. Berapa banyak uang
tunai yang dimiliki perusahaan ritel kecil? Berapa ukuran panen anggur di Lembah Napa selama tahun
berjalan? Berapa inci kubik tanah lapisan atas yang hilang pada tahun 2012? Pengukur sendiri dapat
memiliki kualifikasi yang berbeda. Seorang akuntan junior yang ambisius dan juru tulis yang agak
gemetar dalam bidang hitung dan tidak terlalu khawatir tentang pekerjaan itu dapat membawa bakat
yang sangat berbeda untuk tugas pengukuran. Operasi penghitungan dan penghitungan bervariasi dari
aritmatika sederhana dalam penghitungan uang tunai hingga pengambilan sampel statistik dalam
penilaian persediaan. Instrumen yang digunakan oleh pengukur dapat mencakup segala sesuatu dari
komputer pribadi hingga kalkulator tangan hingga pensil dan kertas, dan kendala yang paling jelas
adalah waktu. Jelas, bahkan ukuran penilaian langsung tidak semudah usaha seperti yang pertama kali
dipikirkan.
Jenis Pengukuran
Skala Nominal

Hubungan antara sistem pengukuran itu sendiri dan atribut dari objek yang diukur menentukan jenis
pengukuran. Jenis sistem pengukuran yang paling sederhana adalah skala nominal. Skala nominal tidak
lebih dari sistem klasifikasi dasar, sistem nama. Asumsikan bahwa semua siswa di universitas berasal
dari Massachusetts, Connecticut, atau Rhode Island. Jika kita ingin mengklasifikasikan siswa menurut
negara, satu (1) mungkin ditugaskan untuk siswa Massachusetts, dua (2) untuk mereka dari Connecticut,
dan tiga (3) untuk Rhode Islanders. Dalam contoh ini, sistem penomoran tidak memiliki tujuan lain
selain untuk mengklasifikasikan berdasarkan negara. Tujuan yang sama dapat dicapai dengan
penugasan nomor yang berbeda untuk negara asal 'selama penugasan angka kepada siswa dilakukan
secara konsisten sesuai dengan skala nominal baru. Bagan akun memberikan contoh klasifikasi nominal
yang baik dalam akuntansi.
Skala Ordinal

6
Berikutnya dalam urutan kekakuan pengukuran adalah skala ordinal. Angka yang ditetapkan dalam
peringkat ordinal menunjukkan urutan preferensi. Namun, tingkat preferensi di antara peringkat tidak
selalu sama. Anggap tiga kandidat mencalonkan diri untuk jabatan. Peringkat seorang pemilih mungkin
Abel pertama, Baker kedua, dan Charles ketiga. Namun, pemilih dapat melihat pertarungan virtual
antara Abel dan Baker, yang keduanya jauh lebih disukai daripada Charles. Dalam akuntansi, aset lancar
dan kewajiban lancar terdaftar dalam urutan likuiditas di neraca, yang merupakan peringkat ordinal.

Skala Interval

Dalam skala interval, tidak seperti peringkat ordinal, perubahan atribut yang diukur di antara angka yang
ditetapkan harus sama. Skala suhu Fahrenheit adalah contohnya. Peningkatan kehangatan dari 9 °
hingga 10 ° sama dengan peningkatan dari 19 ° menjadi 20 ° atau peningkatan suhu 1 ° lainnya.
Skala Rasio

Seperti skala interval, skala rasio memberikan nilai yang sama dengan interval antara angka yang
ditetapkan, tetapi juga memiliki fitur tambahan. Dalam skala rasio, titik nol harus memiliki kualitas yang
unik. Dalam skala Fahrenheit, misalnya, tidak. Termometer Fahrenheit tidak menyiratkan tidak adanya
suhu. Karena itu, kita tidak dapat mengatakan bahwa 8 ° dua kali lebih hangat dari 4 °; lebih jauh lagi, 8
° dibagi 4 ° tidak "sama" dengan 16 ° dibagi 8 °. Menggunakan jenis skala rasio pengukuran dalam
akuntansi setidaknya mungkin karena titik nol menyiratkan ketiadaan dalam hal jumlah dolar. Jadi,
dalam akuntansi, $ 100,000 dari aktiva lancar dibagi dengan $ 50,000 dari kewajiban lancar dan $
200,000 dari aktiva lancar dibagi dengan $ 100,000 dari kewajiban lancar menunjukkan dua kali lebih
banyak aktiva lancar dibandingkan dengan kewajiban lancar. Ini dimungkinkan hanya karena keunikan
titik nol dalam akuntansi.
Kualitas Pengukuran
Dalam mencoba menganalisis nilai suatu ukuran, beberapa kualitas mungkin dipertimbangkan. Karena
pengukur dan keterampilan, alat, dan teknik pengukuran mereka sangat penting, kami dapat
mempertimbangkan kesepakatan di antara pengukur, dalam arti statistik, sebagai satu kriteria.
Secara intuitif, sangat menarik bagi pengguna jika mereka tahu bahwa jumlahnya sama, tidak peduli
akuntan mana yang menyiapkannya. Ini persis seperti cara ljiri dan Jaedicke melihat objektivitas.
Mereka mendefinisikannya sebagai tingkat konsensus di antara pengukur dalam situasi di mana
kelompok pengukur tertentu memiliki instrumen dan kendala yang sama mengukur atribut yang sama
dari objek yang diberikan. Objektivitas kemudian didefinisikan sebagai
(1.1)

Dalam Persamaan 1.1, ljiri dan Jaedicke telah menggunakan ukuran statistik varians sebagai alat untuk
mengukur tingkat perjanjian di antara pengukur. Semakin dekat setiap xj, semakin obyektif ukurannya

7
dan semakin kecil V akan. Perbandingan antara langkah-langkah yang bersaing dalam hal objektivitas
dapat dilakukan dengan membandingkan Vs dalam percobaan terkontrol.
Dalam kasus langkah-langkah prediksi, kriteria yang jelas adalah seberapa baik tugas prediksi dicapai.
Asumsikan bahwa pengguna data akuntansi untuk perusahaan tertentu menganggap bahwa dividen
sama dengan 50% dari pendapatan periode sebelumnya. Ini dapat dinyatakan sebagai
(1.2)

Seringkali prediktor 'istilah sebelah kanan dalam persamaan 1.2' tidak dapat diketahui karena pengguna
beragam dan membuat prediksi dengan cara yang sangat berbeda. Dalam kasus ini, seberapa baik
prediksi dicapai tidak dapat dikuantifikasi. Di mana itu bisa, ukuran kemampuan prediksi 'disebut bias
oleh ljiri dan Jaedicke' dapat ditentukan dengan persamaan berikut:
________
(1.3)

Sementara objektivitas (dapat diverifikasi) dan bias (kegunaan) telah secara resmi ditunjukkan di sini,
lembaga penetapan standar seperti Dewan Standar Akuntansi Keuangan (FASB) harus mengatasi
masalah ini dan pertukaran yang terkait di antara mereka. 12 Misalnya, dalam PSAK No. 87 FASB beralih
dari mendasarkan biaya pensiun pada gaji saat ini menjadi gaji masa depan. Bagian dari alasan yang
mendasari perubahan adalah bahwa prediksi arus kas akan ditingkatkan (kegunaan) dengan
menggunakan gaji masa depan meskipun metode sebelumnya mendasarkan biaya pensiun pada gaji
saat ini lebih objektif. Pertukaran jenis ini cukup sering terjadi untuk setter standar.
Dua kualitas lain yang berkaitan dengan penilaian dan ukuran prediksi adalah ketepatan waktu dan
kendala biaya. Dalam hal akuntansi keuangan, ketepatan waktu berarti bahwa data laporan keuangan
'yang merupakan agregasi dari banyak pengukuran' harus terkini dan siap untuk pengumuman
pendapatan triwulanan serta untuk tujuan laporan keuangan tahunan yang diterbitkan dan pengajuan
SEC jika saham perusahaan diperdagangkan secara publik (persyaratan 10-K dan 10-Q dari SEC).
Seringkali, kebutuhan akan informasi tepat waktu dapat bertentangan dengan masalah kendala biaya.
Sangat mudah untuk melupakan fakta bahwa data mahal untuk diproduksi. Banyak biaya (mis., Sistem
informasi komputer dan staf akuntansi) ditetapkan. Pengukuran yang lebih tepat atau akurat, serta
tindakan yang lebih tepat waktu, melibatkan pengeluaran sumber daya tambahan. Ketepatan waktu
dan biaya harus dipertimbangkan dalam proses penetapan kebijakan, jika tidak dalam perumusan teori.

8
Kami akan merujuk kembali ke masalah pengukuran di seluruh teks ini, namun, kami harus melakukan
satu pengamatan langsung. Banyak pengukuran dalam akuntansi keuangan tradisional tidak dari
penilaian atau variasi prediksi. Depresiasi biaya historis dan penilaian inventaris LIFO adalah angka yang
diakui tidak mewakili atribut nyata. Apakah ini benar-benar pengukuran bukanlah masalah utama.
Pertanyaan penting adalah apakah pengukuran yang dilakukan dengan metode yang sepenuhnya
arbitrer bermanfaat bagi pengguna.
Sterling mengacu pada metode seperti LIFO dan FIFO sebagai perhitungan daripada pengukuran jika
mereka tidak sesuai "yaitu, upaya untuk mensimulasikan atau sedekat mungkin dengan pengukuran
fenomena atau atribut nyata. Sebagai contoh, LIFO dan FIFO mengukur biaya barang yang dijual dan
inventaris hanyalah perhitungan aliran biaya, yang berkaitan dengan membagi atau mengalokasikan
biaya historis antara kategori aset dan biaya. Mereka tidak diabaikan dengan pengukuran fenomena
ekonomi nyata seperti biaya penggantian persediaan akhir dan persediaan yang telah terjual.
Perbedaan antara pengukuran dan perhitungan adalah penting dan harus diingat di seluruh buku ini.
Rencana Buku Ini
Setelah pengantar teori akuntansi yang relatif singkat ini, kita melihat dalam Bab 2 hubungan antara
teori akuntansi dan penelitian akuntansi. Seperti dibahas dalam Bab 3, sejarah kelembagaan dari badan
penetapan standar akuntansi di Amerika Serikat termasuk perkembangan saat ini. Bab 4 melengkapi
bagian pertama dari teks dengan membahas mengapa penetapan standar dalam akuntansi oleh badan
luar diperlukan sebagai kebalikan dari situasi laissez-faire di mana perusahaan membuat aturan
akuntansi mereka sendiri tunduk pada kemungkinan pemolisian oleh sekuritas dan pasar modal.
Bab 5, 6, dan 7 berkaitan dengan pendekatan teoritis yang mendasari pengaturan standar. Bab 5
membahas upaya nyata pertama oleh badan penetapan standar untuk menggunakan pendekatan
teoritis untuk aturan akuntansi membuat upaya yang gagal tetapi tetap memberikan pengalaman
belajar yang penting untuk peraturan akuntansi. Bab 6 membahas pencarian tujuan dari proses
penetapan standar. Akhirnya, puncak dari pencarian teoritis, kerangka kerja konseptual FASB, dibahas
dalam Bab 7.
Dalam Bab 8, kita membahas kegunaan informasi akuntansi untuk investor dan kreditor. Bab 9
berkonsentrasi pada dua pertimbangan teoretis yang sangat penting: (1) seberapa banyak keseragaman
harus diterapkan untuk pemesanan transaksi serupa oleh perusahaan yang berbeda dan (2)
menggunakan pengungkapan dalam laporan keuangan. Masalah-masalah penting dari akuntansi
internasional, termasuk konvergensi antara FASB dan Standar Pelaporan Keuangan Internasional (IFRSS),
dibahas dalam Bab 10. Setelah itu, IFRSs spesifik dibahas dalam bab-bab yang sesuai.
Bab 11, 12, dan 13 mencakup tiga laporan keuangan utama: neraca, laporan laba rugi, dan laporan arus
kas. Bab 14 hingga 17 mencakup area transaksi spesifik dalam akuntansi. Dalam bab-bab ini dan tiga
bab sebelumnya pada laporan keuangan, kami berusaha menerapkan, sedapat mungkin, kriteria teoritis
yang dibahas dalam bagian pertama buku ini. Juga, kami menyimpulkan bab yang sesuai dengan bagian
singkat yang disebut Meningkatkan Standar Akuntansi. Ini adalah ringkasan singkat cara untuk
meningkatkan transparansi dan pengungkapan dalam laporan keuangan. Yang kami maksud dengan
transparansi adalah upaya untuk menerapkan apa yang disebut prinsip akuntansi sebagai kebalikan dari
aturan akuntansi. Prinsip-prinsip akuntansi mengacu pada pendekatan teoretis yang konsisten di
berbagai bidang transaksi, yang bertentangan dengan aturan akuntansi, yang seringkali cukup terlibat
dan dimaksudkan untuk memungkinkan perusahaan menghindari substansi ekonomi riil dari transaksi
ini.
Ringkasan

9
Walaupun teori akuntansi memiliki banyak definisi, teori ini didefinisikan di sini sebagai aturan dasar,
definisi, prinsip, dan konsep yang mendasari penyusunan standar akuntansi dan bagaimana mereka
diturunkan. Kami juga memasukkan hipotesis dan teori yang sesuai. Dari sudut pandang pragmatis,
tujuan teori akuntansi adalah untuk meningkatkan akuntansi dan pelaporan keuangan.
Hubungan antara teori akuntansi dan pembuatan kebijakan (penetapan aturan dan standar)
menunjukkan teori akuntansi menjadi salah satu dari tiga input utama ke dalam proses penetapan
standar, yang lainnya adalah faktor politik dan kondisi ekonomi. Ada banyak keterkaitan yang kompleks
dan kompleks di antara ketiga input ini, tetapi Tampilan 1.1 secara grafis memberikan pemahaman
dasar yang berguna tentang proses tersebut.
Dalam diskusi kami, kami melihat pengukuran sebagai bagian integral dari teori akuntansi. Teori
akuntansi pada akhirnya berkaitan dengan apa yang dibutuhkan pengguna informasi, sedangkan
pengukuran terlibat dengan apa yang diukur dan bagaimana pengukurannya. Yang terakhir jelas
memiliki efek penting pada yang pertama. Akibatnya, sering ada trade-off antara verifikasi dan
kegunaan angka yang dihasilkan oleh proses pengukuran. Biaya dan ketepatan waktu informasi adalah
pertimbangan penting lainnya yang mendasari proses pengukuran.
Ada empat jenis pengukuran: skala nominal, ordinal, interval, dan rasio. Akuntansi berpotensi berada
dalam kategori skala rasio. Dengan demikian, perbandingan yang berarti dapat dibuat di antara
pengukuran akuntansi yang sama untuk perusahaan yang berbeda. Namun, banyak yang disebut
pengukuran dalam akuntansi hanyalah perhitungan di mana tidak ada upaya berarti dilakukan untuk
membuatnya sesuai dengan fenomena ekonomi nyata.
Lampiran 1-A secara singkat menggambarkan dan membahas pendekatan penilaian utama untuk
akuntansi. Ini termasuk biaya historis, tingkat harga umum, model nilai keluar dan masuk dari akuntansi
nilai saat ini, dan arus kas yang didiskontokan.
Lampiran 1-A: Sistem Penilaian
Selama bertahun-tahun, banyak debat dalam akuntansi berpusat pada masalah penilaian akun yang
muncul di neraca dan laporan laba rugi. Kami percaya bahwa banyak masalah teoretis lainnya harus
mendahului setiap upaya untuk memahami pertanyaan penilaian ini. Namun, keakraban dasar dengan
sistem penilaian memperkaya diskusi teoritis dalam bab ini dan meletakkan dasar untuk bab-bab
selanjutnya. Sebagai akibatnya, sebuah contoh yang sangat sederhana digunakan untuk
menggambarkan lima sistem penilaian yang telah banyak dibahas di literatur. Menggunakan contoh
sederhana adalah cara untuk memperjelas asumsi dan cara kerja metode penilaian sambil
mengesampingkan, untuk saat ini, banyak masalah sulit yang muncul kemudian. Aspek utama dari
masing-masing sistem dibahas dan dikritik di sini.
The Simple Company
1. Simple Company dibentuk pada 30 Desember 2005, oleh pemegang saham yang menginvestasikan
total $ 90.000 dalam bentuk tunai.
2. Pemilik mengoperasikan perusahaan dan tidak menerima gaji untuk layanan mereka.
3. Pada tanggal 31 Desember 2005, pemilik memperoleh $ 90.000, uang tunai, sebuah mesin yang
menyediakan layanan yang pelanggan bayar untuk menggunakan uang tunai.
4. Mesin memiliki umur tiga tahun tanpa nilai sisa.
5. Semua layanan yang disediakan oleh mesin ini terjadi pada hari terakhir tahun ini.

10
6. Tidak ada aset lain yang diperlukan untuk menjalankan bisnis, juga tidak ada biaya lain selain
depresiasi.
7. Dividen menyatakan penghasilan yang sama untuk tahun itu.
8. Sisa uang tunai disimpan dalam rekening koran yang tidak menghasilkan bunga.
9. Indeks harga umum berdiri di 100 pada 31 Desember 2005. Naik ke 105 pada 1 Januari 2007, dan 110
pada 1 Januari 2008.
10. Pendapatan yang dianggarkan dan pendapatan aktual adalah sama. Mereka adalah $ 33.000 untuk
tahun 2006, $ 36.302 untuk tahun 2007, dan $ 39.931 untuk tahun 2008.
11. Biaya penggantian untuk aset baru dengan jenis yang sama meningkat menjadi $ 96.000 pada
tanggal 1 Januari 2007, dan $ 105.000 pada tanggal 1 Januari 2008.
12. Nilai realisasi bersih dari aset tersebut adalah $ 58.000 pada tanggal 31 Desember 2006, dan $
31.000 pada tanggal 31 Desember 2007. Tidak ada nilai pada tanggal 31 Desember 2008.
13. Simple Company dibubarkan pada tanggal 31 Desember 2008. Semua uang tunai didistribusikan di
antara pemilik.
14. Tidak ada pajak penghasilan.
Neraca untuk Perusahaan Sederhana setelah memperoleh aset tetapnya ditunjukkan pada Tampilan 1.2.

Pendekatan Penilaian Akuntansi untuk Perusahaan Sederhana

Biaya Historis

Sepanjang sejarah keuangan Amerika Serikat, penetapan biaya historis telah menjadi ortodoksi dalam
laporan keuangan yang dipublikasikan. Tetapi periode inflasi yang parah di negara ini serta di banyak
negara lain di dunia industri dan berkembang telah melakukan pencarian ekstensif untuk alternatif yang
layak baik untuk menggantikan biaya historis atau untuk melayani sebagai suplemen untuk itu. Dalam
periode kenaikan harga, atribut yang diukur dengan metode penetapan biaya historis umumnya
memiliki relevansi terbatas dengan realitas ekonomi. Pengecualian utama untuk ini adalah akun yang
dapat diterima atau dibayar tunai selama jangka pendek, seperti piutang dan hutang, serta uang tunai.
Diduga penghematan rahmat dari penetapan biaya historis adalah bahwa sistem penilaiannya lebih
dapat ditentukan secara obyektif dan lebih dipahami daripada sistem penilaian yang bersaing. Namun,
masalah objektivitas sama sekali tidak bisa diterima begitu saja. Bahkan dalam contoh sederhana kami,
jumlah-of-the-tahun '-digits atau persentase tetap-dari-penurunan-saldo penyusutan (antara metode
lain) mungkin telah dipilih untuk membuat neraca yang berbeda. Selain itu, anjak piutang dalam
estimasi masa pakai dan penyelamatan dapat juga menghasilkan hasil yang berbeda. Pemahaman biaya
historis sebagian besar merupakan fungsi keakraban. Pengenalan metode penilaian baru jelas
membutuhkan pengenalan pengguna dengan asumsi dan keterbatasan yang mendasarinya.

11
Penetapan biaya historis juga telah dipertahankan lebih sesuai sebagai sarana untuk mendistribusikan
pendapatan di antara penyedia modal, pejabat dan karyawan, dan agen perpajakan karena tidak
didasarkan pada angka biaya peluang hipotetis. Oleh karena itu, anggapannya adalah bahwa akan ada
lebih sedikit konflik di antara kelompok-kelompok yang bersaing mengenai distribusi
pendapatan. Namun, argumen ini sama sekali tidak konklusif. Seperti halnya depresiasi, metode yang
dipilih untuk pengukuran pendapatan dapat dengan mudah diperdebatkan. Lebih jauh, penilaian biaya
peluang mungkin bersifat hipotetis di satu sisi, tetapi pasti jauh lebih menunjukkan penilaian ekonomi
daripada biaya historis.
Tampilan 1.3 merangkum laporan laba rugi dan neraca berdasarkan biaya historis. Neraca pada tanggal
31 Desember 2008, dalam Tampilan 1.3 hingga 1.7 sebelum pembubaran akhir.
Penyesuaian Tingkat Harga Umum
Laporan keuangan berdasarkan biaya historis menggabungkan dolar yang dikeluarkan atau diterima
pada tanggal yang berbeda. Sebagai contoh, sebuah neraca pada tanggal 31 Desember 2000, akan
menambah uang tunai yang ada pada tanggal tersebut dengan nilai buku sebuah bangunan yang
diakuisisi, katakanlah, tahun 1960. Tentu saja, sangat terkenal bahwa Dolar 1960 memiliki daya beli yang
jauh lebih besar daripada dolar 2000. Akibatnya, ada masalah aditif yang sangat serius dalam penetapan
biaya historis karena dolar dari daya beli yang berbeda ditambahkan atau dikurangkan satu sama
lain. Masalah aditivitas adalah aspek dari teori pengukuran.
Pameran 1.3 Perusahaan Sederhana

12
Satu kemungkinan respons terhadap masalah ini adalah penyesuaian tingkat harga secara umum. Ini
mengacu pada daya beli unit moneter relatif terhadap semua barang dan jasa dalam
perekonomian. Jelas, pengukuran fenomena ini adalah tugas yang cukup besar. Penyesuaian dilakukan
dengan mengkonversi dolar biaya historis dengan indeks seperti Indeks Harga Konsumen yang disusun
oleh Departemen Tenaga Kerja. Indeks ini tidak cukup luas, seperti namanya, untuk menjadi indeks
harga umum yang sebenarnya, tetapi telah dianjurkan sebagai pengganti yang bermakna.
Kecuali untuk aset dan kewajiban moneter, setiap item yang dapat diterima atau dibayarkan dalam
jumlah dolar yang spesifik dan tidak dapat diubah serta uang tunai itu sendiri 'semua jumlah dalam
laporan keuangan yang disesuaikan dengan tingkat harga akan disajikan kembali dalam hal daya beli
umum dolar pada tingkat tanggal tertentu, baik pada tanggal laporan keuangan itu sendiri atau daya beli
rata-rata dolar selama tahun berjalan. Asumsikan, misalnya, tanah itu dibeli pada 1 Januari 1970,
seharga $ 50.000 ketika indeks harga umum mencapai 120. Pada 31 Desember 2000 'tanggal neraca'
indeks harga umum berdiri di 240. Transformasi untuk memajukan biaya historis dicapai dengan cara
berikut:

Karena dibutuhkan dua kali lebih banyak dolar untuk membeli kelompok barang dan jasa umum yang
sama pada tahun 2000 seperti pada tahun 1970, biaya penyesuaian tingkat harga umum tanah tersebut,
juga, dua kali lipat biaya historis.
Penyesuaian jenis ini mengembalikan aditivitas jumlah dolar pada laporan 2000. Namun, kita harus
menekankan satu hal yang sangat penting: Angka $ 100.000 sama sekali tidak dapat ditafsirkan sebagai
nilai tanah pada tanggal 31 Desember 2000. Biaya historis tanah tersebut hanya diajukan atau
disesuaikan sehingga dinyatakan dalam syarat yang konsisten dengan daya beli 2000 dolar. Akibatnya,
beberapa individu melihat penyesuaian tingkat harga sebagai perpanjangan alami dari pendekatan biaya
historis daripada sebagai sistem penilaian yang terpisah .
Tampilan 1.4 menunjukkan laporan laba rugi dan neraca menggunakan penyesuaian tingkat harga
umum. Catatan kaki pada laporan laba rugi menunjukkan perhitungan untuk penyusutan yang
disesuaikan dengan tingkat harga umum. Kehilangan daya beli pada item moneter adalah elemen yang
muncul selama inflasi ketika kepemilikan aset moneter melebihi kewajiban moneter. Menghitung
kerugian daya beli sangat mirip dengan penyesuaian untuk mengubah tingkat harga. Dalam kasus
Perusahaan Sederhana, penahanan uang tunai sebelum perubahan tingkat harga dikalikan dengan fraksi
yang terdiri dari indeks tingkat harga umum setelah perubahan dalam pembilang dibagi dengan indeks
tingkat harga umum sebelum perubahan dalam penyebut. Jumlah uang tunai yang tidak disesuaikan
kemudian dikurangkan untuk sampai pada kerugian daya beli.
Walaupun kerugian daya beli jelas nyata, ini sama sekali berbeda dari kerugian dan pengeluaran lainnya,
yang mewakili penurunan aktual dalam aset perusahaan yang bersifat tidak produktif atau

13
produktif. Kerugian daya beli tidak menghasilkan penurunan aset moneter itu sendiri melainkan pada
penurunan daya beli mereka ketika indeks tingkat harga umum meningkat. Konsisten dengan wasiat
kehilangan, jika entri dibukukan, itu akan mengambil bentuk berikut:
Kehilangan Daya Beli   XXX
Saldo Laba XXX
Efek langsung dalam akun dengan demikian dapat diabaikan meskipun jenis kerugian yang sangat nyata
telah terjadi. Perhitungan untuk kerugian daya beli pada aset moneter ditunjukkan di bawah laporan
laba rugi pada Tampilan 1.4.
Sistem Nilai Saat Ini
Nilai saat ini, seperti yang dinyatakan dalam istilah, mengacu pada upaya untuk menetapkan nomor
komponen laporan keuangan yang sesuai dengan beberapa atribut elemen yang sedang diukur.  Ada dua
sistem penilaian yang masuk dalam kategori nilai saat ini: nilai keluar (sangat mirip dengan nilai realisasi
bersih) dan biaya penggantian (juga disebut nilai masuk). Seperti yang akan kita lihat, tujuan dan filosofi
yang sepenuhnya berbeda mendasari setiap sistem.
Pameran 1.4 Perusahaan Sederhana

14
Penilaian Keluar
Pendekatan ini terutama berorientasi pada neraca. Aset dinilai pada jumlah yang dapat direalisasi bersih
yang diharapkan perusahaan dapatkan untuk mereka jika dibuang dalam operasi normal dan bukan
dalam likuidasi bonafid. Oleh karena itu, metode ini sering disebut sebagai proses likuidasi tertib.15
Liabilitas dinilai sama dengan jumlah yang diperlukan untuk melunasinya pada tanggal laporan.  Laporan
laba rugi untuk periode tersebut sama dengan perubahan dalam nilai realisasi bersih dari aktiva bersih
perusahaan yang terjadi selama periode tersebut, tidak termasuk pengaruh transaksi modal. Biaya untuk
elemen-elemen seperti depresiasi mewakili penurunan nilai realisasi bersih dari aset tetap selama
periode tersebut .
Manfaat dari sistem ini, sebagaimana pendukung akuntansi nilai-keluar melihatnya, adalah relevansi
dari informasi yang diberikannya. Dengan pendekatan ini, neraca menjadi laporan besar likuiditas bersih
yang tersedia bagi perusahaan dalam kegiatan operasi biasa. Dengan demikian menggambarkan
kemampuan adaptasi perusahaan, atau kemampuan untuk mengalihkan sumber daya yang ada saat ini
ke peluang baru. Suatu hal yang menguntungkan sistem adalah bahwa semua pengukuran bersifat aditif
karena penilaian pada titik waktu yang sama untuk neraca (dan untuk periode waktu yang sama pada
laporan laba rugi) dan mengukur atribut yang sama. Tetapi kritik utama penilaian keluar juga melibatkan
pertanyaan yang sama tentang relevansi: Seberapa berguna pengukuran nilai bersih yang dapat
direalisasi untuk aset tetap jika perusahaan berniat untuk menyimpan dan memanfaatkan sebagian
besar dari mereka untuk keperluan produksi pendapatan di masa mendatang?
Tampilan 1.5 menunjukkan laporan laba rugi dan neraca. Seperti disebutkan sebelumnya, jumlah
penyusutan mewakili penurunan nilai realisasi bersih dari aset tetap yang terjadi selama setiap periode.
Biaya Penggantian, atau Nilai Masuk
Seperti namanya, sistem ini menggunakan penilaian biaya penggantian saat ini dalam laporan
keuangan. Baik biaya penggantian dan nilai keluar adalah nilai pasar saat ini. Biaya penggantian biasanya
akan lebih tinggi karena dua alasan: Pertama, menjual aset yang biasanya tidak dipasarkan oleh
perusahaan biasanya menghasilkan harga yang lebih rendah daripada yang bisa didapatkan oleh dealer
biasa. Pasar mobil memberikan contoh yang baik. Jika seseorang membeli mobil baru dan segera
memutuskan untuk menjualnya, ia biasanya tidak dapat memulihkan biaya penuh karena terbatasnya
akses ke sisi pembelian pasar. Kedua, biaya pembuangan dikurangkan dari harga jual dalam menentukan
nilai realisasi bersih. Oleh karena itu, dua pasar yang berbeda dapat menghasilkan nilai saat ini yang
sangat berbeda.
Biaya penggantian diukur secara ideal di mana nilai pasar tersedia untuk aset serupa.  Ini sering terjadi
untuk persediaan barang dagangan yang diperoleh dan stok bahan baku yang digunakan dalam proses
produksi. Namun, nilai pasar seringkali tidak tersedia untuk aset tetap unik seperti tanah, bangunan, dan
alat berat yang dirancang khusus untuk perusahaan tertentu. Hal yang sama berlaku bahkan untuk aset
tetap bekas yang tidak unik, meskipun pasar bekas sering ada untuk aset ini. Namun, pertimbangan
kesulitan pengukuran yang sama ini juga berlaku untuk sistem penilaian keluar.
Pameran 1.5 Perusahaan Sederhana

15
Dengan tidak adanya harga pasar perusahaan, baik penilaian atau penyesuaian indeks tertentu dapat
memperkirakan biaya penggantian. Kendala biaya dapat menghambat penggunaan penilaian, tetapi ada
indeks spesifik yang berlaku untuk segmen ekonomi tertentu 'misalnya, mesin dan peralatan yang
digunakan dalam industri baja. Indeks pada dasarnya adalah rata-rata, dan jika dihitung untuk segmen
ekonomi yang terlalu luas, mereka mungkin bukan representasi yang baik dari biaya penggantian.
Laporan penghasilan pengganti dan neraca muncul di Tampilan 1.6. Ketika biaya penggantian berubah,
depresiasi dihitung dengan mengambil sepertiga dari biaya baru. Depresiasi nilai saat ini adalah
fenomena yang jauh lebih kompleks untuk diukur dalam praktiknya. Penyesuaian holding gain pada
neraca mengimbangi kelebihan penyusutan di atas biaya historis.
Argumen utama yang digunakan untuk membenarkan sistem biaya penggantian atas nilai keluar adalah
bahwa jika sebagian besar aset perusahaan belum dimiliki, maka secara ekonomi dapat dibenarkan
untuk mendapatkannya. Di sisi lain, aset tetap dijual terutama ketika mereka menjadi usang atau output
mereka tidak lagi dibutuhkan. Tetapi para pendukung sekolah pengganti berpikir tidak setuju pada
beberapa poin penting. Ketidaksepakatan utama menyangkut interpretasi tentang memegang untung
dan rugi, perbedaan antara biaya penggantian aset dan biaya historisnya. Poin yang dipermasalahkan
adalah apakah keuntungan dan kerugian ini harus dijalankan melalui pendapatan atau ditutup langsung
ke modal. Kita juga harus mencatat bahwa biaya penggantian dan penilaian keluar dapat
dikombinasikan dengan penyesuaian tingkat harga umum untuk memberikan analisis yang lebih lengkap
tentang efek inflasi pada perusahaan.
Pameran 1.6 Perusahaan Sederhana

16
  
Diskon Arus Kas
Dari sistem yang dibahas, hanya pendekatan arus kas yang didiskontokan adalah metode yang
sepenuhnya teoretis dengan praktis tidak ada kepraktisan yang dapat dijalankan pada basis pernyataan
yang luas.16 Dalam sistem ini, penilaian aset adalah fungsi dari arus kas yang didiskontokan dan
pendapatan diukur dengan perubahan tersebut. dalam nilai sekarang dari arus kas yang timbul dari
operasi selama periode tersebut. Dengan demikian, baik penilaian aset dan pengukuran pendapatan
disesuaikan dengan harapan di masa depan.
Dalam Tampilan 1.7, tingkat pengembalian internal aset ditemukan dengan mendiskontokan arus kas
masa depan pada tingkat yang membuat mereka sama dengan biaya aset (10% dalam kasus ini).  Setelah
itu, pendapatan sama dengan 10% dari penilaian aset periode awal dan depresiasi "dicolokkan" ke
dalam persamaan untuk menghasilkan hasil ini. Penghasilan juga sama dengan perubahan nilai sekarang
dari arus kas yang diukur pada awal dan akhir periode.
Dalam situasi nyata, metode ini hampir tidak mungkin diterapkan karena banyak aset berkontribusi
bersama untuk produksi arus kas, sehingga penilaian aset individu tidak dapat ditentukan. Juga,
orientasi masa depan penilaian aset dan penentuan pendapatan menyebabkan masalah estimasi yang
sangat tangguh, yang tidak diragukan lagi mengurangi objektivitas dalam hal tingkat konsensus di antara
pengukur.
Pameran 1.7 Perusahaan Sederhana

17
Karena masalah pengukuran yang tidak dapat diatasi, pendekatan arus kas yang didiskontokan dapat
diterapkan hanya untuk kelompok aset dan liabilitas yang sangat terbatas: mereka yang pembayaran
bunga dan pokoknya langsung ditentukan atau dapat diperhitungkan. Pendekatan alternatif untuk aset
lain, di mana aset perusahaan dinilai dalam hal atribut yang diasumsikan mendekati paling dekat arus
kas diskonto mereka dalam hal penggunaan yang diharapkan, telah dianjurkan.17 Kantung campuran
arus kas diskon, dapat direalisasikan secara neto nilai, dan hasil biaya penggantian.
Pertanyaan
1. Apa arti istilah "realitas sosial" dan mengapa akuntansi dan teori akuntansi contoh
penting dari itu?
2. Mengapa pilihan nilai (nilai masuk, nilai keluar, dan biaya historis) termasuk dalam
domain teori akuntansi?
3. Dari tiga input ke fungsi pembuatan kebijakan akuntansi, menurut Anda mana yang
paling penting?
4. Bagaimana faktor-faktor politik dapat menjadi input dalam pembuatan kebijakan
akuntansi jika yang terakhir berkaitan dengan mengatur dan membuat aturan untuk akuntansi
keuangan?
5. Apakah teori akuntansi, seperti istilah yang didefinisikan dalam teks ini, dikembangkan
secara eksklusif dan disempurnakan melalui proses penelitian?
6. Apa jenis pengukuran adalah pengukuran objektivitas dalam Persamaan 1.1: skala
nominal, ordinal, interval, atau rasio?
7. Proses pengukuran itu sendiri sangat biasa dan rutin dalam hampir semua
situasi. Komentari pernyataan ini.
8. Bisakah pengukuran penilaian digunakan untuk tujuan prediksi?

18
 9. Banyak minat yang dihasilkan setiap minggu selama sepak bola perguruan tinggi dan
musim basket perguruan tinggi oleh peringkat tim oleh Associated Press dan United Press
International. Penulis atau pelatih olahraga disurvei berdasarkan apa yang mereka yakini sebagai
25 tim teratas di negara ini. Bobot diberikan (25 poin untuk setiap suara tempat pertama, 24
untuk setiap suara tempat kedua, ... satu untuk setiap suara tempat ke-25) dan hasilnya
ditabulasikan. Hasilnya muncul sebagai daftar mingguan dari 25 tim teratas di negara ini. Apakah
Anda berpikir bahwa jajak pendapat ini menggambarkan proses pengukuran? Bahas.
10. Praktisi akuntansi telah mengkritik beberapa standar akuntansi yang diusulkan dengan
alasan bahwa mereka sulit untuk diterapkan karena masalah pengukuran. Karena itu, mereka
menyimpulkan bahwa teori yang mendasarinya tidak tepat. Dengan asumsi bahwa para kritikus
benar tentang kesulitan implementasi, apakah Anda setuju dengan pemikiran mereka? Bahas.
11. Beberapa orang percaya bahwa metode penilaian yang diusulkan oleh badan penetapan
standar seperti FASB harus didasarkan pada prosedur pengukuran yang memiliki tingkat
objektivitas tertinggi, sebagaimana didefinisikan oleh Persamaan 1.1. Dengan demikian,
beberapa aset dapat dinilai berdasarkan biaya penggantian dan yang lainnya berdasarkan nilai
realisasi bersih. Apakah Anda melihat ada masalah dengan proposal ini? Bahas.
12. Jenis skala pengukuran apa (skala nominal, ordinal, interval, atau rasio) yang digunakan
dalam situasi berikut? 
 Timbangan musik
 Kelas risiko asuransi untuk asuransi mobil
 Penomoran halaman dalam buku
 Skala belanjaan
 Skala belanjaan sengaja menetapkan 10 pound terlalu tinggi
 Penugasan siswa kepada penasihat, berdasarkan jurusan
13. Jika penyesuaian tingkat harga umum berkaitan dengan perubahan dari waktu ke waktu
daya beli unit moneter, mengapa itu tidak dianggap sebagai pendekatan nilai saat ini?
14. Apa perbedaan pendekatan nilai masuk dan keluar?
15. Mengapa diskonto arus kas sangat sulit diterapkan di akun?
16. Bagaimana pengukuran dan perhitungan dalam akuntansi berbeda satu sama
lain? Berikan tiga contoh masing-masing.
17. Apakah masalah biaya dan ketepatan waktu karena mereka berkaitan dengan standar
akuntansi bagian dari teori akuntansi?
18. Apakah Anda berpikir bahwa perubahan yang diakibatkan oleh standar akuntansi oleh
kegagalan perusahaan publik seperti Enron harus diklasifikasikan dalam faktor politik atau
keputusan ekonomi? Dukung posisi Anda.
19. Faktor-faktor politik merupakan pengaruh buruk pada fungsi pengaturan standar
akuntansi. Diskusikan pernyataan ini.
20. Apakah abad ke-21 dimulai pada 1 Januari 2000?
21. Apakah Anda berpikir bahwa sistem ancaman teroris berkode warna yang dilembagakan
oleh Departemen Keamanan Dalam Negeri melibatkan sistem pengukuran? Menjelaskan.
22. Karena FASB membuat standar yang digunakan oleh bisnis dan industri, itu membuat
teori akuntansi. Komentari pernyataan ini.
Kasus, Masalah, dan Tugas Penulisan
1. Asumsikan bahwa tiga akuntan telah dipilih untuk mengukur pendapatan perusahaan di
bawah dua sistem pengukuran pendapatan yang berbeda. Hasil untuk sistem pendapatan
pertama (M1) adalah pendapatan $ 3.000, $ 2.600, dan $ 2.200. Di bawah sistem kedua (M2),

19
hasilnya adalah $ 5.000, $ 4.000, dan $ 3.000. Asumsikan bahwa pengguna data akuntansi
percaya bahwa dividen tahun sama dengan 75% dari pendapatan yang ditentukan oleh M1 untuk
tahun sebelumnya. Pengguna juga percaya bahwa dividen setahun setara dengan 60% dari
pendapatan yang ditentukan oleh M2 untuk tahun sebelumnya. Dividen aktual untuk tahun
setelah pengukuran pendapatan adalah $ 3.000. Tentukan objektivitas dan bias masing-masing
dari dua sistem pengukuran untuk tahun yang dipertimbangkan. Atas dasar pemeriksaan Anda,
manakah dari dua sistem yang Anda sukai?
2. J & J Enterprises dibentuk pada tanggal 31 Desember 2000. Pada saat itu, ia membeli
satu aset seharga $ 2.487. Aset tersebut memiliki masa tiga tahun tanpa nilai sisa dan diharapkan
menghasilkan arus kas sebesar $ 1.000 pada 31 Desember di tahun 2001, 2002, dan 2003. Hasil
yang sebenarnya persis sama dengan rencana. Depresiasi adalah satu-satunya pengeluaran
perusahaan. Semua penghasilan akan dibagikan sebagai dividen pada tiga tanggal yang
disebutkan. Informasi lain:
 Indeks harga berdiri di 100 pada 31 Desember 2000. Naik ke 104 dan 108 masing-masing
pada 1 Januari 2002, dan 2003. 
 Nilai realisasi bersih aset pada tanggal 31 Desember di tahun 2001, 2002, dan 2003
masing-masing adalah $ 1.500, $ 600, dan $ 0.
 Biaya penggantian untuk aset baru dari jenis yang sama adalah $ 2.700, $ 3.000, dan $
3.300 pada hari terakhir tahun masing-masing pada tahun 2001, 2002, dan 2003.
 Penghasilan adalah $ 1.000 per tahun, tingkat pengembalian internal adalah 10%, dan
semua arus kas diterima (dan didistribusikan) pada tanggal 31 Desember.
Yg dibutuhkan:
 Laporan laba rugi untuk tahun 2001, 2002, dan 2003 dalam:
 Biaya historis
 Penyesuaian tingkat harga umum
 Penilaia keluar
 Biaya penggantian
 Diskon arus kas (Arus kas yang didiskontokan)
3. Objektivitas (juga disebut "dapat diverifikasi") dan bias (kegunaan) adalah dua
karakteristik akuntansi yang sangat penting. Diskusikan masing-masing situasi berikut dalam hal
bagaimana Anda percaya mereka memengaruhi objektivitas dan bias.
a. Standar terbaru tentang restrukturisasi hutang bermasalah, PSAK No. 114, menyerukan
agar piutang yang baru direstrukturisasi didiskon pada tingkat diskonto asli atau historis. Dua
anggota dewan tidak setuju dengan posisi mayoritas karena mereka pikir tingkat diskonto
adalah tingkat diskonto saat ini, mengingat ketentuan nota tersebut dan status kredit
peminjam.
b. PSAK No. 115 mensyaratkan efek ekuitas dipasarkan pada nilai wajar (nilai
pasar). Pendahulunya, PSAK No. 12, mensyaratkan efek ekuitas dipasarkan pada harga yang
lebih rendah dari biaya atau pasar.
c. Asumsikan bahwa standar baru hanya memungkinkan FIFO dalam inventaris dan
akuntansi harga pokok penjualan dengan rata-rata tertimbang dan LIFO dihilangkan (Anda
dapat mengabaikan efek pajak penghasilan).
4. Teori akuntansi memiliki beberapa definisi dan pendekatan yang
berbeda. Menggunakan Hendriksen dan van Breda (1992, Bab 1), dan Belkaoui (1993, Bab 3),

20
 buat daftar dan diskusikan secara singkat definisi dan pendekatan ini. Dari
perspektif akuntan profesional , evaluasi pendekatan ini dalam hal kegunaannya.
5. Apa masalah teoritis yang terlibat dalam PSAK No. 2, yang menuntut biaya penelitian
dan pengembangan?
6. Baca "The Margin of Accounting" oleh Peter Miller dalam The European Accounting
Review (Vol. 7, No. 4, 1998). Apa poin utama Miller? Diskusikan contoh yang ia gunakan untuk
menggambarkan poin utamanya, termasuk yang berkaitan dengan akuntansi
manajemen. Menurut Anda apa arti penting artikelnya untuk memahami akuntansi?
Berpikir dan Analisis Kritis
1. Apakah teori akuntansi benar-benar diperlukan untuk pembuatan aturan
akuntansi? Bahas.
2. Setiap musim gugur, US News and World Report keluar dengan peringkat yang sangat
ditunggu-tunggu dari perguruan tinggi dan universitas Amerika (Anda mungkin telah
menggunakannya sendiri). Meskipun telah ada banyak kritik terhadap metodologi yang
digunakan majalah tersebut serta beberapa "pemalsuan" angka-angka oleh universitas dalam
tanggapan mereka terhadap kuesioner, laporan ini mewakili apa yang disebut bab "realitas
sosial." Apa yang dimaksud dengan "realitas sosial" dan mengapa peringkat perguruan tinggi
dan universitas ini memberikan analogi yang baik untuk akuntansi?
3. Pembuatan peraturan akuntansi seharusnya hanya berkaitan dengan informasi untuk
investor dan kreditor. Diskusikan pernyataan ini.
 Valuasi
 Akuntansi
 Neraca
 Laporan keuangan
 Arus kas
 Penyusutan
 Aset

21