ATB

Akuntansi Investasi
Pemerintah Pusat
PEMBELAJARAN AKUNTANSI
PEMERINTAH PUSAT

diringkas & dituturkan kembali oleh

- ALTAF -

1
 Temu ke- Pokok Bahasan Referensi
1 Akuntansi Investasi Akuntansi
(incl. Latihan) Pemerintah
Pusat, Bab 9
Fokus Belajar

Definisi dan klasifikasi/jenis investasi

Pengakuan, pengukuran investasi jangka
pendek (injapen), dan ilustrasi transaksi
Pengakuan, pengukuran investasi jangka
panjang (injapan) , dan ilustrasi transaksi
Penyajian dan pengungkapan
2
 Definisi dan Klasifikasi/Jenis Investasi 1
Investasi: aset yang dimaksudkan untuk memperoleh manfaat
ekonomi, seperti bunga, dividen, royalti, atau manfaat sosial
sehingga dapat meningkatkan pelayanan (PSAP No. 6 par. 6)
Investasi: penempatan sejumlah dana dan/atau barang dalam
jangka panjang (>12 bl), investasi pembelian surat berharga
dan investasi langsung, untuk memperoleh manfaat ekonomi,
sosial, dan/atau manfaat lainnya (PP 1/2008 Investasi
Pemerintah)
Klasifikasi:
Menurut jangka waktu: injapen & injapan
Menurut sifat: injapan non permanen dan
injapan permanen

NB: injapen & injapan ini singkatan di antara kita saja

3
Investasi Jangka Pendek (dicairkan 3 12 bl) 2
Dilakukan Kemenkeu (BUN), jadi satker, sebagai KPA, tidak melakukan
injapen, kecuali BLU jika ada idle cash
Karakteristik injapen:
dapat segera diperjualbelikan/dicairkan
menunjukkan manajemen kas (dijual jika butuh kas)
berisiko rendah (fluktuasi harga pasar surat berharga rata)
Injapen mencakup:
deposito jangka pendek, 3 12 bl, dicairkan saat jatuh tempo, dan/atau yang dapat
diperpanjang secara otomatis (revolving deposits), bukti ada sertifikatnya
pembelian Surat Berharga Negara (SBN) jangka pendek dan Sertifikat Bank Indonesia
(SBI) oleh Pemerintah Pusat
Pengakuan: pengeluaran kas/aset, penerimaan hibah investasi, perubahan
piutang menjadi investasi, diakui sebagai injapen jika:
ada kemungkinan manfaat ekonomis/sosial atau jasa pontensial di masa yad dalam
jangka waktu lbh dari 3 s.d. 12 bulan
nilai perolehan, nilai wajar investasi dapat diukur secara andal
Perolehan injapen diakui sebagai pengeluaran kas pemerintah, tidak
sebagai belanja/pengeluaran pembiayaan dalam LRA.
4
Pengukuran dan Pelepasan Injapen
Pengukuran injapen dalam bentuk:
deposito jangka pendek dicatat pada nilai nominal
surat berharga, misalnya saham dan surat utang dicatat sebesar
biaya perolehan (harga transaksi, komisi perantara ,jasa bank, dan biaya lainnya);
nilai wajar (jika tdk ada harga perolehan), atau
sebesar setara kas atau nilai wajar aset lain yang diserahkan (jika tdk ada nilai wajar)
Hasil pelepasan/penjualan injapen diakui sebagai penerimaan kas
pemerintah namun tidak dilaporkan sebagai pendapatan/penerimaan
pembiayaan dalam LRA. Hasil yang diperoleh dari injapen, misalnya bunga
deposito/obligasi dibukukan sebagai PNBP
Jika nilai pelepasan > nilai tercatatnya selisih menambah SiLPA dan
keuntungan pada LO
Jika nilai pelepasan lebih kecil selisih mengurang SiLPA dan kerugian pada LO

5
Jurnal dalam Injapen
Pada pempus, injapen hanya dilakukan oleh Kemenkeu
selaku BUN
Pada dasarnya pengeluaran kas untuk injapen hanya
perpindahan dari akun Kas ke akun Injapen manajemen
kas, konteksnya bukan pengeluaran/penerimaan pembiayaan
(dalam LRA)
Prinsip penjurnalan:
Setiap pengeluaran kas untuk memperoleh atau penerimaan
kas dari pelepasan injapen, hanya dibukukan dalam BB Akrual
Satker Pengelola Injapen, SAKUN tidak membukukan
Akan tetapi, jika ada keuntungan/kerugian dari pelepasan
injapen maka SAKUN ikut membukukan keuntungan/kerugian

6
 Jurnal Perolehan dan Pendapatan Injapen
Perolehan Injapen Pendapatan dari Injapen
Satker PI terima pendapatan
Satker PI beli SBN, 6 bl, bunga/kupon Rp2.500.000 dari SBN
harga Rp500 juta Buku Kas Satker PI:
Tgl Uraian Debit Kredit
BB Akrual Satker PI:
Diterima dari Entitas Lain 2.500.000
Tgl Uraian Debit Kredit
Pendapatan LRA
Investasi Jk Pendek- SBN 500 juta 2.500.000
PNBP
Kas dan Setara kas 500 juta Buku Akrual Satker PI:
Tgl Uraian Debit Kredit
Diterima dari Entitas Lain 2.500.000
SAKUN tidak membukukan
Pendapatan LO
2.500.000
PNBP
Buku Kas & Akrual SAKUN:

Tgl Uraian Debit Kredit

Kas dan Setara Kas 2.500.000
Diterima dari Entitas
7 2.500.000
Lain
 Jurnal Pelepasan Injapen (untung/laba)
Nilai jual > nilai terbawa Buku Kas & Akrual SAKUN
Satker PI jual SBN (cost Rp500 juta) (membukukan keuntungan):
seharga Rp520 juta Tgl Uraian Debit Kredit
Buku Kas Satker PI: Kas dan Setara kas 20 juta
Diterima dari Entitas
Tgl Uraian Debit Kredit 20 juta
Lain
Diterima dari Entitas Lain 20 juta
Pendapatan LRA -
20 juta
PNBP
Buku Akrual Satker PI:
Tgl Uraian Debit Kredit
Diterima dari Entitas Lain 20 juta
Pendapatan LO -
20 juta
PNBP
Buku Akrual Satker PI (eliminasi
injapen)
Tgl Uraian Debit Kredit
Kas dan Setara kas 500 juta
Investasi Jk Pendek-
500 juta
SBN
8
 Jurnal Pelepasan Injapen (rugi)
Nilai jual < nilai terbawa Buku Kas & Akrual SAKUN
Satker PI jual SBN (cost Rp500 juta) (membukukan kerugian):
seharga Rp497 juta Tgl Uraian Debit Kredit
Buku Kas Satker PI: Diterima dari Entitas Lain 3 juta
Tgl Uraian Debit Kredit Kas dan Setara kas 3 juta
Belanja Lain-Lain 3 juta
Ditagihkan ke Entitas
3 juta
Lain
Buku Akrual Satker PI:
Tgl Uraian Debit Kredit
Beban Lain-Lain 3 juta
Ditagihkan ke Entitas
3 juta
Lain
Buku Akrual Satker PI (eliminasi
injapen)
Tgl Uraian Debit Kredit
Kas dan Setara kas 500 juta
Investasi Jk Pendek-
500 juta
SBN
9
Investasi Jangka Panjang (>12 bl) 3
Injapan non permanen: dimiliki secara tidak berkelanjutan
(tidak terus-menerus, ada niat memperjualbelikan/menarik
kembali suatu waktu):
Beli obligasi/surat utang dimiliki sampai dengan tanggal jatuh tempo;
Penanaman modal dalam projek pembangunan yang dapat dialihkan kepada pihak ketiga;
Dana yang disisihkan/bantuan modal kerja secara bergulir kepada kelompok masyarakat;
Investasi lainnya, seperti penyertaan modal untuk penyehatan/penyelamatan ekonomi
Injapan permanen untuk mendapatkan dividen, berkelanjutan,
pengaruh signifikan, dan/atau menjaga hubungan
kelembagaan
Penyertaan Modal Negara (PMN) pada perusahaan negara/daerah, badan internasional
(mis. IMF, ADB, World Bank, berupa kontribusi pada penerbitan promissory notes), dan
badan usaha lainnya yang bukan milik negara
PMN 51% Badan Usaha Milik Negara/Badan Hukum Milik Negara (BUMN/BHMN).
Yang < 51%, ya non BUMN
Termasuk dalam investasi permanen adalah nilai ekuitas/kekayaan bersih BI

10
Pengakuan dan Pengukuran Injapan
Pengakuan: kriteria pengakuan sama dengan pengakuan injapen, dengan manfaat
>12 bl
Pengeluaran kas untuk injapan permanen & non permanen pengeluaran
pembiayaan, sedangkan penerimaan kas dari pelepasan/penjualan peneriman
pembiayaan
Hasil injapan non permanen, mis. bunga dibukukan sebagai PNBP
Pengukuran injapan non permanen dalam bentuk:
dana talangan untuk penyehatan/penyelamatan perbankan pada NRV
penanaman modal di projek pemerintah pada biaya pembangunan sampai projek tersebut diserahkan
ke pihak ketiga
dana bergulir pada NRV (kas yang dipegang unit pengelola ditambah jumlah yang diharapkan dapat
tertagih)
Injapan permanen, misalnya penyertaan modal pemerintah, dicatat sebesar biaya perolehannya yang
meliputi harga transaksi investasi itu sendiri ditambah biaya lain yang timbul dalam rangka perolehan
investasi tersebut.
Apabila investasi jangka panjang diperoleh dari pertukaran aset pemerintah, maka nilai investasi yang
diperoleh pemerintah adalah sebesar biaya perolehan, atau nilai wajar investasi tersebut jika harga
perolehannya tidak ada.
Harga perolehan investasi dalam valuta asing harus dinyatakan dalam mata uang rupiah dengan
menggunakan nilai tukar (kurs tengah Bank Sentral) yang berlaku pada tanggal transaksi.

11
Metode Penilaian Injapan Non Permanen
Metode biaya (kepemilikan <20%, misalnya partisipasi/penyertaan pada lembaga keuangan
internasional)
investasi dicatat sebesar biaya perolehan, penghasilan atas investasi tersebut diakui sebesar
bagian hasil yang diterima dan tidak mempengaruhi besarnya investasi
Metode ekuitas (kepemilikan 20 50%, <20% tapi berpengaruh signifikan, >50%)
investasi awal dicatat sebesar biaya perolehan dan ditambah atau dikurangi sebesar bagian
laba atau rugi pemerintah setelah tanggal perolehan. Bagian laba kecuali dividen dalam
bentuk saham yang diterima pemerintah akan mengurangi nilai investasi pemerintah.
Penyesuaian terhadap nilai investasi juga diperlukan untuk mengubah porsi kepemilikan
investasi pemerintah, misalnya adanya perubahan yang timbul akibat pengaruh valuta asing
serta revaluasi aset tetap.
Metode NRV
Metode nilai bersih yang dapat direalisasikan digunakan terutama untuk kepemilikan yang
akan dilepas/dijual dalam jangka waktu dekat.

Tingkat pengaruh (the degree of influence) atau pengendalian terhadap perusahaan investee
ditunjukkan:
Kemampuan mempengaruhi komposisi dewan komisaris, menunjuk/menggantikan direksi,
menetapkan dan mengganti dewan direksi perusahaan investee, mengendalikan mayoritas
suara dalam rapat/pertemuan dewan direksi.

12
 Pelepasan Injapan dan Hasilnya
Pelepasan injapan non permanen karena pelunasan/pembayaran obligasi;
penerimaan kembali pokok pinjaman dana bergulir; diserahkannya
penanaman modal dalam projek pembangunan kepada masyarakat
Pelepasan injapan permanen karena penjualan atau karena peraturan
Penerimaan uang dari pelepasan injapan penerimaan pembiayaan
Dividen tunai (metode biaya) pendapatan hasil investasi

Dividen tunai (metode ekuitas) pengurang

investasi
Pengumuman bagian laba yang menjadi hak
pemerintah pendapatan hasil investas
Dividen dalam bentuk saham tidak akan
mempengaruhi nilai investasi pemerintah (PSAP 06
par. 40)
Jurnal terkait perolehan dan pelepasan injapan,
pendapatan dividen/bagian laba dibukukan di SAI
maupun SAKUN dalam Buku Kas & Akrual
13
 Jurnal Perolehan Injapan
Non permanen: mis. Satker PI beli Permanen: mis. Satker PI beli
obligasi PT Sukses Rp2 milyar saham BUMN Rp5 milyar
Buku Kas Satker PI: Buku Kas Satker PI:
Tgl Uraian Debit Kredit Tgl Uraian Debit Kredit
Pengeluaran Pembiayaan Pengeluaran Pembiayaan
2 Milyar 5 Milyar
Obligasi PMN
Ditagihkan ke Entitas Ditagihkan ke Entitas
2 Milyar 5 Milyar
Lain Lain
Buku Akrual Satker PI: Buku Akrual Satker PI:
Tgl Uraian Debit Kredit Tgl Uraian Debit Kredit
Inv Jk Panjang Non Inv Jk Panjang Permanen
2 Milyar 5 Milyar
Permanen Obligasi PMN
Ditagihkan ke Entitas Ditagihkan ke Entitas
2 Milyar 5 Milyar
Lain Lain
Buku Kas & Akrual SAKUN Buku Kas & Akrual SAKUN
Tgl Uraian Debit Kredit Tgl Uraian Debit Kredit
Ditagihkan ke Entitas Lain 2 Milyar Ditagihkan ke Entitas Lain 5 Milyar
Kas dan Setara Kas 2 Milyar Kas dan Setara Kas 5 Milyar

14
Jurnal Pendapatan dari Injapan Non Permanen
(Metode Biaya)
Satker PI terima dividen Rp30 juta
Buku Kas Satker PI:
Tgl Uraian Debit Kredit
Diterima dari Entitas Lain 30 juta
Pendapatan LRA
30 juta
PNBP Dividen

Buku Akrual Satker PI:

Tgl Uraian Debit Kredit
Diterima dari Entitas Lain 30 juta
Pendapatan LO
30 juta
PNBP Dividen

Buku Kas & Akrual SAKUN: Tgl Uraian Debit Kredit

Kas dan Setara Kas 30 juta
Diterima dari Entitas
30 juta
Lain

15
 Jurnal Pendapatan Injapan Permanen (Metode
Ekuitas)
Saat pengumuman laba (RUPS), bagian laba yg jadi hak
Satker PI Rp500 juta Tgl Uraian Debit Kredit

Buku Akrual Satker PI: Investasi Permanen PMN 500 jt

Pendapatan LO
SAKUN tdk mencatat PNBP Bagian Laba 500 jt
PMN

Saat RUPS investee, pemerintah terima dividen Rp200 juta

Buku Kas Satker PI: Buku Akrual Satker PI:
Tgl Uraian Debit Kredit Tgl Uraian Debit Kredit
Diterima dari Entitas Lain 200 jt Diterima dari Entitas Lain 200 juta
Pendapatan LRA Investasi Jk Panjang
200 juta
PNBP Bagian Laba 200 jt Permanen PMN
PMN/Dividen

Buku Kas & Akrual Tgl Uraian Debit Kredit

SAKUN: Kas dan Setara Kas 200 juta
Diterima dari Entitas
200 juta
Lain
16
 Jurnal Pelepasan Injapan, jika ada selisih
Keuntungan/Kerugian Non Operasional Lainnya pada LO
Untung: Satker PI jual saham (NB Rugi: Satker PI jual saham (NB
Rp295 juta) seharga Rp300juta Rp300 juta) seharga Rp290 juta
Buku Kas Satker PI: Buku Kas Satker PI:
Tgl Uraian Debit Kredit Tgl Uraian Debit Kredit
Diterima dari Entitas Lain 300 juta Diterima dari Entitas Lain 290 juta
Penerimaan Penerimaan
Pembiayaan 300 juta Pembiayaan 290 juta
Divestasi Divestasi
Buku Akrual Satker PI: Buku Akrual Satker PI:
Tgl Uraian Debit Kredit Tgl Uraian Debit Kredit
Diterima dari Entitas Lain 300 juta Diterima dari Entitas Lain 290 juta
Surplus Kegiatan Non- Defisit Kegiatan
operasional -Penjualan 5 juta Nonoperasional - 10 juta
saham PMN Penjualan saham PMN
Investasi Permanen - Investasi Permanen -
295 juta 300 juta
PMN PMN

Buku Kas & Akrual SAKUN: Buku Kas & Akrual SAKUN:
Tgl Uraian Debit Kredit Tgl Uraian Debit Kredit
Kas dan Setara kas 300 juta Kas dan Setara kas 290 juta
17 Diterima dari Entitas Diterima dari Entitas
300 juta 290 juta
Lain Lain
Penyajian dan Pengungkapan 4
Injapan disajikan di Neraca sebagai Aset Non Lancar
dengan klasifikasi Injapan Non Permanen dan Injapan
Panjang Permanen
Hal lain yang harus diungkapkan dalam L/K:
Kebijakan akuntansi untuk penentuan nilai investasi;
Jenis-jenis investasi, permanen, dan non permanen;
Perubahan harga pasar injapen dan injapan;
Penurunan nilai investasi yang signifikan dan penyebab
penurunan tersebut;
Investasi yang dinilai dengan nilai wajar dan alasan
penerapannya;
Perubahan pos investasi.

18
Latihan/Penugasan
MANDIRI (Archive soal lalu)
Satker Pengelola Investasi membeli obligasi yang diterbitkan pada
tanggal 1 Januari 2015, dengan harga perolehan Rp650 Milyar (nilai
nominal Rp600 Milyar). Tingkat suku bunga obligasi sebesar 6% per
tahun. Bunga dibayar tiap tanggal 1 Januari dan 1 Juli setiap tahun.
Obligasi ini jatuh tempo dalam 5 tahun yaitu 31 Desember 2019.
Di samping membeli obligasi, pada tanggal 3 Maret 2015 juga
melakukan investasi dengan melakukan penyertaan modal saham
pada BUMN sebanyak 30.000 lembar saham dari 100.000 saham
yang diotorisasi. Harga perolehan saham Rp3,5 Milyar dengan nilai
par Rp100.000 per lembar. Pada 31 Desember 2015, diperoleh
deviden sebesar Rp10.000 per lembar ketika BUMN tersebut
mengumumkan perolehan laba sebesar Rp1 Triliun.
Diminta:
Buatlah seluruh jurnal pada Buku Akrual dan Buku Kas dalam tahun
2015 baik atas investasi dalam obligasi maupun investasi dalam
penyertaan modal saham!

19
Latihan/Penugasan
(tiap kutipan disertakan sumbernya)

KELOMPOK PERHATIKAN Petunjuk Makalah tgs kelompok Akpem

Carilah klasifikasi/jenis INVESTASI yang dimiliki suatu K/L atau satker di
bawahnya, lalu jelaskan/uraikan unsur-unsur dan nilanya masing-
masing, asumsi yang mendasarinya
Carilah satu model transaksi INVESTASI yang dimilikinya, lalu buatlah
penjurnalan baik oleh satker maupun BUN, diurutkan sesuai tanggal
kejadian.
Format penulisan jurnal, gunakan tabel sebagai berikut :
Tanggal Akun Dr. Cr.
. XX
... XX

Entitas akuntansi dan pelaporan yang dipilih tidak boleh sama antar
kelompok
Cukup 7 kelompok, khusus kelompok yang MAJU presentasi juga
menyiapkan bahan tayang

20